第一篇：新監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)對金融租賃業(yè)的影響及對策

新監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)對金融租賃業(yè)的影響及對策

張海寧 2011年11月04日

第三版巴塞爾協(xié)議（下稱巴塞爾協(xié)議III）是巴塞爾銀行監(jiān)管委員會針對2004年巴塞爾新資本協(xié)議（巴塞爾協(xié)議Ⅱ）在2008年至2009年全球金融危機中暴露出的缺陷，為加強銀行微觀和宏觀審慎監(jiān)管和風(fēng)險管理在近年密集出臺的一系列監(jiān)管改革方案的總稱。我國銀監(jiān)會于今年4月發(fā)布的《關(guān)于中國銀行業(yè)實施新監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)的指導(dǎo)意見》，構(gòu)成我國銀行業(yè)實施巴塞爾協(xié)議III的綱領(lǐng)性文件，其監(jiān)管范圍不僅包括商業(yè)銀行，同樣包括金融租賃公司等非銀行金融機構(gòu)。按銀監(jiān)會要求，我國將從明年1月1日開始施行新監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)，系統(tǒng)重要性銀行和非系統(tǒng)重要性銀行的流動性要求、資本充足率要求和損失準(zhǔn)備要求等多項要求要分別于2013年至2016年陸續(xù)達(dá)標(biāo)。這表明，金融租賃業(yè)將直接或間接受新標(biāo)準(zhǔn)約束，國內(nèi)金融租賃公司參與實施新監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)已是箭在弦上，從明年起的兩到三年時間將成為各家金融租賃公司實施新監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)的關(guān)鍵階段。

對金融租賃公司而言，新監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)不僅沖擊了原有發(fā)展模式，而且對股東銀行產(chǎn)生重要影響。

國內(nèi)金融租賃公司作為商業(yè)銀行的全資或合資子公司，將受到新監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)多方面的影響和沖擊。主要表現(xiàn)在以下幾方面：

金融租賃公司高杠桿擴張時代一去不返。自2008年銀監(jiān)會恢復(fù)審批金融租賃公司以來，我國金融租賃公司的業(yè)務(wù)規(guī)模走過了幾何級的擴張路徑。截至2011年一季度末，金融租賃公司租賃資產(chǎn)規(guī)模已逾3500億元，三年間增長10倍以上，若干企業(yè)的資本充足率已經(jīng)接近監(jiān)管允許的最低水平（8%），更多企業(yè)的資本充足率在10%上下徘徊。由于接近杠桿率擴張極限，在考量大單租賃業(yè)務(wù)時已現(xiàn)首尾不能兼顧?？疾旖瓿闪⒌慕鹑谧赓U公司，沖業(yè)務(wù)規(guī)模、占市場份額、爭行業(yè)話語權(quán)，成為部分金融租賃公司的發(fā)展模式。而新監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)自明年起施行，將逐步為金融租賃公司高杠桿擴張的時代畫上句號。新標(biāo)準(zhǔn)實施后，正常條件下系統(tǒng)重要性銀行和非系統(tǒng)重要性銀行的資本充足率要分別不低于11.5%和10.5%。需要與股東銀行風(fēng)險和財務(wù)并表的金融租賃公司，要按股東要求執(zhí)行。這導(dǎo)致許多金融租賃公司之前側(cè)重外延式規(guī)模擴張、輕視內(nèi)涵式提升盈利能力的增長模式，在新標(biāo)準(zhǔn)下已行不通，金融租賃公司的發(fā)展方式將迎來轉(zhuǎn)折。

租賃業(yè)“類信貸”業(yè)務(wù)模式將會無利可圖。過去的幾年中，部分金融租賃公司之所以能實現(xiàn)高杠桿率條件下的高速擴張，相當(dāng)重要的原因在于“類信貸”租賃業(yè)務(wù)提供的支撐。根據(jù)有關(guān)數(shù)據(jù)保守估計，國內(nèi)金融租賃公司的業(yè)務(wù)中，經(jīng)營性租賃合同額約占10%，融資性租賃約占90%；在融資性租賃業(yè)務(wù)中，直租賃業(yè)務(wù)不足10%，回租賃業(yè)務(wù)占90%以上。金融租賃公司之所以能對“類信貸”租賃業(yè)務(wù)提供的高杠桿樂此不疲，部分因素在于在目前的監(jiān)管規(guī)定下此類模式仍有利可圖。但按新監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)的要求：貸款撥備率不低于2.5%，撥備覆蓋率不低于150%，并且兩者將按孰高的原則執(zhí)行。這意味著，如果繼續(xù)側(cè)重“類信貸”業(yè)務(wù)，維持“類信貸”租賃業(yè)務(wù)定價水平，走外延式擴張的道路，這一類金融租賃公司將會無利可圖，以至進(jìn)入財務(wù)虧損。

金融租賃公司的監(jiān)管套利沖動將受到更多抑制。如上分析，部分金融租賃公司一方面辦理了大量的“類信貸”租賃業(yè)務(wù)，另一方面又能在銀行業(yè)競爭趨于白熱化的態(tài)勢下，以高杠桿率基本達(dá)到市場出清的業(yè)務(wù)規(guī)模，這意味著此類金融租賃公司提供的金融產(chǎn)品與傳統(tǒng)銀行信貸產(chǎn)品之間仍存在差異化。今年以來，隨著中央銀行對商業(yè)銀行信貸投放總量和節(jié)奏的規(guī)范管理，“規(guī)模”漸漸成為資金市場上的稀缺資源，部分金融租賃公司的監(jiān)管套利行為又平添了“繞規(guī)模”因素。針對監(jiān)管套利，按新監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)要求，監(jiān)管部門將進(jìn)一步提升現(xiàn)場檢查能力，督促銀行加強公司治理和風(fēng)險管理，防止和糾正不安全、不穩(wěn)健的經(jīng)營行為；并建立動態(tài)調(diào)整貸款損失準(zhǔn)備制度。監(jiān)管部門將根據(jù)經(jīng)濟發(fā)展不同階段、銀行業(yè)金融機構(gòu)貸款質(zhì)量差異和盈利狀況的不同，對貸款損失準(zhǔn)備監(jiān)管要求進(jìn)行動態(tài)化和差異化調(diào)整。這些舉措意味著，未來監(jiān)管當(dāng)局將通過差別化的監(jiān)管手段規(guī)范金融機構(gòu)的經(jīng)營方式，全面提高銀行業(yè)經(jīng)營穩(wěn)健性，而作為商業(yè)銀行的全資或合資子公司的金融租賃公司的監(jiān)管套利沖動也將隨之受到抑制。

金融租賃公司將更多貫徹股東銀行設(shè)定的風(fēng)險偏好。要有效抑制金融租賃公司內(nèi)在的監(jiān)管套利沖動，只有監(jiān)管當(dāng)局自身的努力仍是不足的。如果股東銀行忽視風(fēng)險層面的并表管理，僅僅運用下任務(wù)、定指標(biāo)的手段管理，有可能助長租賃公司“類信貸”租賃或是監(jiān)管套利行為。針對此類現(xiàn)象，新監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)高度重視銀行業(yè)集團層面的并表風(fēng)險治理監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)，包括集團層面的風(fēng)險偏好設(shè)定、統(tǒng)一的風(fēng)險管理政策、集團內(nèi)部交易等。新標(biāo)準(zhǔn)還強化持續(xù)監(jiān)管，賦予監(jiān)管人員更廣泛的權(quán)力，加強對系統(tǒng)重要性銀行決策過程、執(zhí)行過程的監(jiān)管，盡早識別風(fēng)險并采取干預(yù)措施；豐富和擴展非現(xiàn)場監(jiān)管體系，完善風(fēng)險監(jiān)管評估框架，及時預(yù)警、有效識別并快速處置風(fēng)險。這一制度安排下，股東銀行將進(jìn)一步承擔(dān)起相應(yīng)的責(zé)任，把集團風(fēng)險偏好連同業(yè)務(wù)指標(biāo)一同貫徹到下設(shè)金融租賃公司的日常經(jīng)營中。同時，在風(fēng)險并表和風(fēng)險偏好層面，股東銀行對下設(shè)金融租賃公司的風(fēng)險狀態(tài)做到了如指掌、如臂使指，從機制和技術(shù)層面打消或約束金融租賃公司的監(jiān)管套利沖動。

金融租賃公司“吃監(jiān)管大鍋飯”的時代結(jié)束。目前，各家金融租賃公司面對的是基本相同的監(jiān)管要求，包括：相同的資本充足率要求、相同的融資渠道要求、相同的數(shù)據(jù)上報頻率和顆粒度要求等，可以稱之為“吃監(jiān)管大鍋飯”。在新監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)下，這一狀態(tài)將一去不復(fù)返。在新監(jiān)管要求下，監(jiān)管部門將對金融機構(gòu)實施分類監(jiān)管。如，新標(biāo)準(zhǔn)的資本充足率要求設(shè)立三個層次：系統(tǒng)重要性銀行要面臨新增的附加資本要求，銀監(jiān)會暫定其為1%。因此，相應(yīng)地，未來金融租賃公司將按股東銀行性質(zhì)，分為“系統(tǒng)重要性銀行下屬金融租賃公司”及其他，并按不同的并表要求，執(zhí)行不同的資本充足率要求。新標(biāo)準(zhǔn)明確了三個最低資本充足率要求，包括核心一級資本充足率、一級資本充足率和資本充足率，分別為不低于5%、6%和8%，并且引入了逆周期資本監(jiān)管框架,包括2.5%的留存超額資本和0到2.5%的逆周期超額資本，若出現(xiàn)系統(tǒng)性的信貸過快增長，商業(yè)銀行需計提逆周期超額資本。

新形勢下，須從業(yè)務(wù)模式、市場領(lǐng)域和人才建設(shè)等方面著力，走出一條有租賃業(yè)特色的發(fā)展之路。

受新監(jiān)管要求影響，高杠桿時代結(jié)束、“類信貸”業(yè)務(wù)無利可圖、監(jiān)管套利沖動受到抑制，同時還要貫徹股東銀行的風(fēng)險偏好，金融租賃公司進(jìn)入了新的發(fā)展時期，面臨著新的機遇與挑戰(zhàn)。而應(yīng)對之策就在于發(fā)揮融資租賃業(yè)的行業(yè)特色與自身優(yōu)勢，從業(yè)務(wù)模式、市場領(lǐng)域、人才建設(shè)和信息系統(tǒng)等多個方面著力，走出一條真正有租賃業(yè)特色的發(fā)展之路。具體來說：

業(yè)務(wù)模式從“提供資金”向“提供服務(wù)”轉(zhuǎn)型。金融租賃作為商業(yè)銀行重要的產(chǎn)品線，具有較高的附加值，只要業(yè)務(wù)更貼近于專業(yè)化租賃，就會有盈利空間。金融租賃公司在專業(yè)化、集約化經(jīng)營方面邁出步，就可以在盈利能力和資本回報方面收獲更多。隨著新監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)在我國的穩(wěn)步推進(jìn)，各家金融租賃公司將從“提供資金”向“提供服務(wù)”的企業(yè)逐步轉(zhuǎn)型，從而收獲高于資金收益的服務(wù)收益。由于資產(chǎn)金融市場的多樣性和復(fù)雜性，一家公司難以精通和涵蓋所有市場領(lǐng)域，必須有所選擇。因而，金融租賃公司需要在融資租賃市場中加速明確細(xì)分市場，盡快建立在子市場中有較強盈利能力的拳頭租賃產(chǎn)品。

依托股東銀行在客戶資源、管理手段上的優(yōu)勢。與其他融資租賃公司相比，金融租賃公司能利用母行在客戶資源、管理能力上的巨大資源。面對信用風(fēng)險、流動性風(fēng)險、市場風(fēng)險、關(guān)聯(lián)交易風(fēng)險等風(fēng)險因素，要達(dá)到不低于傳統(tǒng)銀行或融資租賃同業(yè)的盈利能力，金融租賃公司在市場開拓和管理手段等方面均有面臨諸多挑戰(zhàn)。而加強與母行的融合與協(xié)作，充分利用母行的資源，在風(fēng)控與經(jīng)營中通力合作，在不斷優(yōu)化自身發(fā)展的同時，融入母行發(fā)展，做出獨特的貢獻(xiàn)和有益的探索，已成為金融租賃公司借力發(fā)展的最優(yōu)選擇之一。

組建復(fù)合型、專業(yè)化金融租賃人力資源隊伍。截至去年末，我國金融租賃公司有從業(yè)人員約1200人，外資和內(nèi)資試點融資租賃公司有從業(yè)人員約2000余人，兩者合計僅3000余人，融資租賃市場上專業(yè)人才匱乏現(xiàn)象十分突出；業(yè)務(wù)所需的專業(yè)化的資產(chǎn)管理、風(fēng)險管理和法律、會計、稅務(wù)，及復(fù)合型人才不足；這在航空、船舶、機械設(shè)備等領(lǐng)域尤為突出。專業(yè)化人才短缺，也加劇了金融租賃公司風(fēng)險管理、資產(chǎn)管理和專業(yè)創(chuàng)新能力不足。下一步，金融租賃公司要按新監(jiān)管要求，結(jié)合自身經(jīng)營特點，強化風(fēng)險管理基礎(chǔ)設(shè)施，提升風(fēng)險管理能力，完善風(fēng)險治理組織架構(gòu)，進(jìn)一步明確董事會、高管層、首席風(fēng)險官、風(fēng)險管理部門和相關(guān)業(yè)務(wù)條線的角色和職能，并由專業(yè)化的管理人員和執(zhí)行團隊來擔(dān)任或承擔(dān)。

加大對核心業(yè)務(wù)系統(tǒng)和風(fēng)險管理系統(tǒng)的建設(shè)投入。新監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)高度重視業(yè)務(wù)系統(tǒng)和管理信息系統(tǒng)建設(shè)對于金融機構(gòu)風(fēng)險管理能力提升的作用。對此，金融租賃公司要按照監(jiān)管要求，強化數(shù)據(jù)基礎(chǔ)，切實解決數(shù)據(jù)缺失、質(zhì)量不高問題；積極開發(fā)并推廣運用新型風(fēng)險計量工具，提高風(fēng)險識別能力和風(fēng)險計量準(zhǔn)確性；強化IT系統(tǒng)建設(shè)，為風(fēng)險政策制定和實施、風(fēng)險計量工具運用及優(yōu)化奠定基礎(chǔ)；進(jìn)一步完善核心業(yè)務(wù)系統(tǒng)和風(fēng)險管理系統(tǒng)，建立健全多情景、多方法、多幣種和多時間跨度的流動性風(fēng)險監(jiān)控體系，以滿足風(fēng)險管理的要求。

第二篇：互聯(lián)網(wǎng)金融對商業(yè)銀行的影響及其對策

本科畢業(yè)論文

題目：互聯(lián)網(wǎng)金融對商業(yè)銀行的影響及其對策

專 業(yè)：金融學(xué) 姓 名：蘇 越

論文完成日期：2018年10月23日

目 錄

摘要....................................................................1 關(guān)鍵詞..................................................................1

一、互聯(lián)網(wǎng)金融概述......................................................2

（一）互聯(lián)網(wǎng)金融的概念..............................................2

（二）互聯(lián)網(wǎng)金融的內(nèi)容..............................................2

（三）互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的意義..........................................3

二、互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的現(xiàn)狀................................................3

（一）第三方支付發(fā)展情況............................................3

（二）P2P發(fā)展?fàn)顩r..................................................4

（三）互聯(lián)網(wǎng)理財....................................................4

三、互聯(lián)網(wǎng)金融對商業(yè)銀行的影響..........................................5

（一）第三方支付與商業(yè)銀行競爭中間業(yè)務(wù)..............................5

（二）網(wǎng)絡(luò)直接融資服務(wù)吸引了大量的中小客戶群體......................5

（三）第三方支付對商業(yè)銀行收入及利潤的影響...........................6

（四）第三方支付對商業(yè)銀行服務(wù)模式的沖擊............................6

四、商業(yè)銀行的應(yīng)對措施..................................................6

（一）商業(yè)銀行與第三方支付實施全方位合作............................6

（二）借鑒在線金融服務(wù)平臺操作方法，給予小微型客戶群更加簡便快捷的貸款................................................................7

（三）借鑒第三方支付經(jīng)驗實施轉(zhuǎn)型....................................8

（四）轉(zhuǎn)變傳統(tǒng)服務(wù)模式，打造便捷服務(wù)模式.............................8 參考文獻(xiàn)...............................................................10

摘 要

近些年由于網(wǎng)絡(luò)科技的迅速發(fā)展，帶動了互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)的蓬勃崛起，互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)充分利用網(wǎng)絡(luò)等大數(shù)據(jù)信息，分析并結(jié)合人民的消費偏好等，由最初的支付渠道逐漸向消費渠道過渡，從而對商業(yè)銀行的轉(zhuǎn)賬、信貸、理財?shù)葌鹘y(tǒng)的金融業(yè)務(wù)造成了一定的打擊。但是目前互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)由于發(fā)展時間過短、體系尚不健全，故而尚且無法撼動或者取代商業(yè)銀行的地位，但是商業(yè)銀行也不能故步自封，應(yīng)緊跟時代潮流，推陳出新，迎接互聯(lián)網(wǎng)金融所帶來的機遇與挑戰(zhàn)。本文旨在研究互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展和崛起對商業(yè)銀行的影響，分析其造成的影響，總結(jié)其經(jīng)驗，讓商業(yè)銀行能夠?qū)崿F(xiàn)可持續(xù)發(fā)展的戰(zhàn)略。

關(guān)鍵詞：互聯(lián)網(wǎng)、第三方支付、金融創(chuàng)新

在我國，目前以商業(yè)銀行為主的傳統(tǒng)金融業(yè)在現(xiàn)代金融體系中依然占據(jù)著主導(dǎo)地位，但隨著移動支付、大數(shù)據(jù)金融等互聯(lián)網(wǎng)金融迅猛發(fā)展，對我國傳統(tǒng)的商業(yè)銀行造成了一定沖擊。未來我國的商業(yè)銀行想要在互聯(lián)網(wǎng)金融崛起的時代繼續(xù)健康可持續(xù)發(fā)展，就需要推動金融改革，實現(xiàn)資源的合理利用和分配。

一、互聯(lián)網(wǎng)金融概述

（一）互聯(lián)網(wǎng)金融的概念

互聯(lián)網(wǎng)金融就是互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)和金融功能的有機結(jié)合，依托大數(shù)據(jù)和云計算在開放的互聯(lián)網(wǎng)平臺上形成的功能化金融業(yè)態(tài)及其服務(wù)體系，包括基于網(wǎng)絡(luò)平臺的金融市場體系、金融服務(wù)體系、金融組織體系、金融產(chǎn)品體系以及互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管體系等，并具有普惠金融、平臺金融、信息金融和碎片金融等相異于傳統(tǒng)金融的金融模式?；ヂ?lián)網(wǎng)與金融深度融合是大勢所趨，將對金融產(chǎn)品、業(yè)務(wù)、組織和服務(wù)等方面產(chǎn)生更加深刻的影響?；ヂ?lián)網(wǎng)金融對促進(jìn)小微企業(yè)發(fā)展和擴大就業(yè)發(fā)揮了現(xiàn)有金融機構(gòu)難以替代的積極作用，為大眾創(chuàng)業(yè)、萬眾創(chuàng)新打開了大門。促進(jìn)互聯(lián)網(wǎng)金融健康發(fā)展，有利于提升金融服務(wù)質(zhì)量和效率，深化金融改革，促進(jìn)金融創(chuàng)新發(fā)展，擴大金融業(yè)對內(nèi)對外開放，構(gòu)建多層次金融體系。作為新生事物，互聯(lián)網(wǎng)金融既需要市場驅(qū)動，鼓勵創(chuàng)新，也需要政策助力，促進(jìn)發(fā)展。

（二）互聯(lián)網(wǎng)金融的內(nèi)容

在我國，目前互聯(lián)網(wǎng)金融呈現(xiàn)了“三足鼎立”的發(fā)展趨勢，第一種如支付寶、微信支付等模式的第三方支付；第二種如P2P等模式的人人貸業(yè)務(wù)；第三種如余額寶等模式的互聯(lián)網(wǎng)理財。

1.第三方支付。第三方支付是指具備一定實力和信譽保障的獨立機構(gòu)，采用與各大銀行簽約的方式，通過與銀行支付結(jié)算系統(tǒng)接口對接而促成交易雙方進(jìn)行交易的網(wǎng)絡(luò)支付模式。

2.P2P。P2P是英文person-to-person（或peer-to-peer）的縮寫，意即個人對個人(伙伴對伙伴)。又稱點對點網(wǎng)絡(luò)借款，是一種將小額資金聚集起來借貸給有資金需求人群的一種民間小額借貸模式。屬于互聯(lián)網(wǎng)金融（ITFIN）產(chǎn)品的一種。屬于民間小額借貸，借助互聯(lián)網(wǎng)、移動互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的網(wǎng)絡(luò)信貸平臺及相關(guān)理財行為、金融服務(wù)。目前充斥在我們的P2P種類繁多，但隨著國家監(jiān)管進(jìn)一步 2 嚴(yán)格，行業(yè)也逐步步入正軌；以宜人貸、陸金所、人人貸等中國在線金融服務(wù)平臺，通過互聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)等手段，為廣大人民提供信用借款等服務(wù)。

3.互聯(lián)網(wǎng)理財。互聯(lián)網(wǎng)理財是指通過互聯(lián)網(wǎng)管理理財產(chǎn)品，獲取一定利益的理財方式。隨著網(wǎng)絡(luò)的迅猛發(fā)展，以阿里巴巴推出的余額寶理財系列進(jìn)入大眾的視野中，并且迅速得到各類人群的青睞。

（三）互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的意義

其實在我國，乃至全世界范圍內(nèi)，壟斷行業(yè)都是普遍存在的，其中金融業(yè)可以說是壟斷行業(yè)的代表之一了，而商業(yè)銀行可以說是金融業(yè)的領(lǐng)頭羊了，所以說金融的壟斷如果不被打破，經(jīng)濟的轉(zhuǎn)型也就不會成功。所以依托移動互聯(lián)網(wǎng)的快速發(fā)展，由此互聯(lián)網(wǎng)金融便誕生了，而且在短時間內(nèi)就以迅猛的發(fā)展給社會和大民大眾帶來了諸多便利及好處。使資金供需雙方能夠直接交易

互聯(lián)網(wǎng)融資模式就是交易雙方能夠直接進(jìn)行資金交易，簡化其他金融服務(wù)模式所必需的中間環(huán)節(jié)，在很大程度上減少了交易成本；并且可以同時進(jìn)行雙方或多方的各種金融產(chǎn)品交易，供需方均有公平的機會，效率非常高；另外，普通的老百姓也能夠通過互聯(lián)網(wǎng)進(jìn)行各種金融交易，進(jìn)一步彰顯了互聯(lián)網(wǎng)金融的的社會普惠意義。

二、互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的現(xiàn)狀

當(dāng)前互聯(lián)網(wǎng)金融板塊市盈率(TTM)73 倍，處于 2006-2017年（除 2015 年極高估值外）平均估值 62 倍上方。互聯(lián)網(wǎng)金融熱潮從 2014 年下半年開啟，第三方支付、P2P、互聯(lián)網(wǎng)理財?shù)认嗬^成為市場熱點。下面來我們將從第三方支付、P2P、互聯(lián)網(wǎng)理財三個方面講述其發(fā)展過程及發(fā)展情況。

（一）第三方支付發(fā)展情況

2018年4月，獨立第三方機構(gòu)Analysys易觀發(fā)布了《中國第三方支付移動支付市場季度監(jiān)測報告2017年第4季度》，根據(jù)報告，2017年第4季度，中國第三方支付移動支付市場交易規(guī)模達(dá)到約37.8萬億元人民幣，環(huán)比增長27.91%，同比增長195%。根據(jù)中國人民銀行統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，我國第三方機構(gòu)網(wǎng)絡(luò)支付業(yè)務(wù)交易規(guī)模從 2011 年 9 萬億元增長到 2017年 的143萬億元，年復(fù)合增長率為98.5%，網(wǎng)絡(luò)支付業(yè)務(wù)高速發(fā)展。移動支付市場在位次穩(wěn)定的情況下出現(xiàn)了份額變化，數(shù)據(jù)顯示，2017年Q4支付寶和騰訊金融（財付通）市場份額一升一降，其中，支付寶市場份額占比從三季度的53.73%擴大0.53個百分點至四季度的 54.26%；微信支付背后的騰訊金融則從上季度的39.35%環(huán)比回落1.2個百分點至38.15%。

（二）P2P發(fā)展?fàn)顩r

隨著P2P網(wǎng)貸的興起，客戶可以通過網(wǎng)絡(luò)直接完成各種自己需要的金融業(yè)務(wù)，真正達(dá)到足不出戶。另外P2P網(wǎng)貸也打破了傳統(tǒng)商業(yè)銀行的固定利率，借貸雙方可以根據(jù)市場基本情況，通過議價的方式達(dá)成成交；而且P2P會通過大數(shù)據(jù)統(tǒng)計分析后，根據(jù)不同人群能夠推出不同層次的產(chǎn)品，滿足各方面客戶的需求。據(jù)前瞻產(chǎn)業(yè)研究院發(fā)布的《P2P網(wǎng)貸行業(yè)市場前瞻與投資戰(zhàn)略規(guī)劃分析報告》數(shù)據(jù)顯示，2017年全國P2P網(wǎng)貸行業(yè)成交額38952.35億元，比上年增長38.87%，歷史累計8.33萬億元。

（三）互聯(lián)網(wǎng)理財

互聯(lián)網(wǎng)金融類應(yīng)用第一次納入調(diào)查，互聯(lián)網(wǎng)理財產(chǎn)品僅在一年時間內(nèi)，用戶 規(guī)模達(dá)到6383萬，使用率達(dá)10.1%，成為2014年上半年表現(xiàn)亮眼的網(wǎng)絡(luò)應(yīng)用。首先在2013年6月，阿里巴巴推出余額寶理財業(yè)務(wù)，比銀行更高的收益吸引著無數(shù)普通用戶的關(guān)注。止2014年01月資產(chǎn)管理規(guī)模達(dá)2500億元人民幣，成為了國內(nèi)第一的貨幣基金公司。截至2016年6月30日，天弘基金用戶數(shù)超過3億人，是國內(nèi)用戶數(shù)最多的公募基金公司。今年上半年，天弘基金公募基金資產(chǎn)管理規(guī)模達(dá)8505億元，在已發(fā)基金的108家管理公司中，位居行業(yè)第一。此外，2017年9月5日，騰訊也不干示弱，推出了“零錢通”業(yè)務(wù)，接入了易方達(dá)基金、南方基金、嘉實基金三支基金公司，對抗阿里巴巴的余額寶。

其實互聯(lián)網(wǎng)理財滿足了全國很多人對于零錢理財?shù)囊螅旁阢y行活期利息太少，定期不自由；這時互聯(lián)網(wǎng)理財騰空出世，不僅利息高出銀行定期，且隨用隨取，即可當(dāng)零錢使用，又可以進(jìn)行轉(zhuǎn)賬，極大地方便了人民的消費和生活。

三、互聯(lián)網(wǎng)金融對商業(yè)銀行的影響

（一）第三方支付與商業(yè)銀行競爭中間業(yè)務(wù)

從目前來說，第三方支付在我國可謂是風(fēng)生水起，中國第三方支付行業(yè)加速增長。自2013以來,第三方支付市場的交易規(guī)模以年均50%的速度增長。2016年，我國第三方支付行業(yè)總交易規(guī)模達(dá)59.7萬億元。截至2017年底，我國第三方支付交易規(guī)模達(dá)到了143萬億元，所以在由一開始和銀行的單純合作關(guān)系逐步轉(zhuǎn)向了競爭與合作并存的關(guān)系。但是隨著第三方支付逐漸走向了支付流程的前段，并且逐漸涉及基金貨幣、保險等個人理財型的金融業(yè)務(wù)，銀行的中間業(yè)務(wù)正在被其不斷侵蝕。另外，第三方支付公司利用其系統(tǒng)中積累的客戶的采購、支付、結(jié)算等完整信息，可以以非常低的成本聯(lián)合相關(guān)金融機構(gòu)為其客戶提供優(yōu)質(zhì)、便捷的信貸等金融服務(wù)。同事，支付公司也開始逐漸滲透到信用卡和消費信貸領(lǐng)域。隨著移動交易支付方式額不斷普及擴大，未來移動類第三方支付也將擴大和商業(yè)銀行的競爭領(lǐng)域。

（二）網(wǎng)絡(luò)直接融資服務(wù)吸引了大量的中小客戶群體

由于傳統(tǒng)銀行在提供資金融資服務(wù)時，需要客戶付出各類成本，且融資程序較為復(fù)雜，等待時間較長等。正是在這時,阿里巴巴作為電子商務(wù)平臺的代表者,以其強大的創(chuàng)新能力,成立了阿里巴巴小額金融公司,為阿里巴巴的電子商務(wù)平臺提供訂單貸款和信用貸款。根據(jù)P2P的特點,交易信息和信用信息的及時分配降低了市場信息不對稱帶來的各種風(fēng)險,在一定程度上促進(jìn)了利率市場化進(jìn)程。P2P有著參與門檻低，渠道成本低的特點，另外也拓展了社會的融資資源。但是由于P2P成立時間不成的原因，所以時常也會曝出些問題，然而作為金融創(chuàng)新的P2P仍具有吸引力，一方面，其提供了較高的收益水平吸引了廣泛的投資者；另一方面，對于資金使用者而言，P2P網(wǎng)絡(luò)信貸無疑是能充分滿足其個性資金需求的來源地。

（三）第三方支付對商業(yè)銀行收入及利潤的影響

第三方支付的出現(xiàn)主要是為了滿足大眾群體網(wǎng)絡(luò)購物及互聯(lián)網(wǎng)的需求；就以支付寶、微信為例，在其不斷推出支付、轉(zhuǎn)賬等基礎(chǔ)功能后，支付寶推出了余額寶、微信推出了理財通等金融理財功能后，建立了一個以消費者為主體的資金生產(chǎn)到消費的一個全程化體系。在這種新模式下，消費者更加愿意將資金投入互聯(lián)網(wǎng)金融體系中，因此互聯(lián)網(wǎng)金融得到極大的發(fā)展，收入及利潤也將同步增加。反之，因商業(yè)銀行自身的借貸、存儲以及金融產(chǎn)品的低效化及固定化，以及與市場消費者對接的程度較低等，而造成了收入與利潤的不斷下降。

（四）第三方支付對商業(yè)銀行服務(wù)模式的沖擊

從服務(wù)模式來看，第三方支付的最大特點就是使用方便快捷，全程網(wǎng)上操作，足不出戶就能辦理注冊、支付、存儲等等業(yè)務(wù)；而正常到商業(yè)銀行辦理業(yè)務(wù)時，排隊是不可避免的事情，再加上網(wǎng)點人員不足、辦理業(yè)務(wù)時間過長等，已經(jīng)很難滿足現(xiàn)代人對資金和時間的高效運營速度；雖然現(xiàn)在的商業(yè)銀行已經(jīng)推出網(wǎng)上銀行和手機銀行，但是針對網(wǎng)上銀行和手機銀行缺少更多的投入和維護，導(dǎo)致網(wǎng)上銀行和手機銀行的業(yè)務(wù)單一，很多業(yè)務(wù)仍需至網(wǎng)店柜臺才能辦理，故而消費者因其效率低、產(chǎn)品單一便不再愿意使用此類型的產(chǎn)品。

四、商業(yè)銀行的應(yīng)對措施

面對目前以第三方支付為主要形式的互聯(lián)網(wǎng)金融的影響，對傳統(tǒng)商業(yè)銀行來說，既是沖擊也是一個機遇。因此，商業(yè)銀行也需要將第三方支付的發(fā)展作為一個主要的機遇，所以在應(yīng)對其沖擊的同時，需要完善自身的發(fā)展、采取合作共贏、創(chuàng)新產(chǎn)品與服務(wù)、加強數(shù)據(jù)分析和利用的方式來提高商業(yè)銀行在社會中的適應(yīng)性。

（一）商業(yè)銀行與第三方支付實施全方位合作

傳統(tǒng)的商業(yè)銀行與第三方支付平臺的競爭與合作關(guān)系給雙方帶來了很多互補性的優(yōu)勢。雖然說目前商業(yè)銀行與第三方支付已開始逐步進(jìn)入合作狀態(tài)，實現(xiàn) 了有利的對接，但是目前商業(yè)銀行與第三方支付的合作并沒有進(jìn)入完全深切的狀態(tài)，就以支付寶和微信為例，雖說目前支付寶和微信支持部分銀行實時到賬，但還有很多銀行要次日才能到賬，并且目前依舊有很多小型商業(yè)銀行與第三方支付沒有達(dá)成合作；再比如在電子商務(wù)平臺中，第三方支付平臺具有客戶的分布非常廣泛等特點，傳統(tǒng)的商業(yè)銀行有必要改善其營銷策略或經(jīng)營方式，加強相互合作，這樣不僅可以有利于招攬客戶群體，也能更加有效的對金融活動實行監(jiān)督。另外一方面，更加需要在技術(shù)層面展開合作，充分利用我國政府提出的“產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級”戰(zhàn)略、“互聯(lián)網(wǎng)+”思維，提升客戶結(jié)算能力與金融服務(wù)范圍；盡可能在技術(shù)支持之下完善網(wǎng)上銀行與手機APP的應(yīng)用程序，簡化操作流程，提高效率。

（二）借鑒在線金融服務(wù)平臺操作方法，給予小微型客戶群更加簡便快捷的貸款

其實P2P等互聯(lián)網(wǎng)金融被追捧的主要原因就是之一就是方便快捷、效率高。而傳統(tǒng)商業(yè)銀行都是通過增設(shè)營業(yè)網(wǎng)點和工作人員來辦理各項貸款業(yè)務(wù)，這樣不僅耗費人力物力，而且在高峰時段經(jīng)常會出現(xiàn)大量客戶排隊等候的情況，會給很多客戶造成了對商業(yè)銀行的不良印象。所以在這種情況下，商業(yè)銀行也需要進(jìn)行服務(wù)理念的轉(zhuǎn)變，緊跟大數(shù)據(jù)的網(wǎng)絡(luò)時代，大力發(fā)展和推廣自己銀行的網(wǎng)上業(yè)務(wù)辦理平臺；雖說現(xiàn)在很多傳統(tǒng)銀行都推出了自己的手機APP，但是很多的銀行APP上能夠辦理的業(yè)務(wù)有限，很多業(yè)務(wù)仍需至銀行網(wǎng)店柜臺辦理。所以銀行應(yīng)對自身的APP進(jìn)行優(yōu)化，滿足不同客戶辦理不同業(yè)務(wù)的需求。例如招商銀行推出的掌上生活，不僅可以辦理轉(zhuǎn)賬、匯款等基礎(chǔ)業(yè)務(wù)，也可以辦理金融（信貸、保險等業(yè)務(wù)），甚至可以辦理生活購物、第三方業(yè)務(wù)等業(yè)務(wù)，是一款較為全面的消費金融APP。

另外P2P另一個優(yōu)勢就是準(zhǔn)入門檻低，很多因達(dá)不到銀行要求的小微型客戶群都能較為輕松地在P2P平臺上獲得融資。因為目前很多銀行往往都將大中型企業(yè)做為重點服務(wù)對象，對小微型客戶關(guān)注點不夠；其實在目前這種情況下銀行必須調(diào)整客戶結(jié)構(gòu)。因為市場上的大中型企業(yè)在一般情況下發(fā)展已經(jīng)較為穩(wěn)健，且也有很多自己的融資渠道；但是前隨著經(jīng)濟的迅猛發(fā)展，全球范圍內(nèi)的創(chuàng)業(yè)潮也逐漸開始掀起，很多小微型企業(yè)急需融資，這些小微型企業(yè)有著廣闊的發(fā)展空間且數(shù)量較大，所以說商業(yè)銀行可以將目光轉(zhuǎn)向這些小微型企業(yè)或民營企業(yè)。另外個人客戶也不容忽視，還應(yīng)該針對個人客戶,本著效率、方便、方便的原則，推 出更多適合個人貸款的產(chǎn)品，維護銀行的各類客戶群才是致勝的關(guān)鍵。

（三）借鑒第三方支付經(jīng)驗實施轉(zhuǎn)型

第三方支付以其方便快捷的高效化迅速占領(lǐng)市場。就以目前國內(nèi)最大的支付軟件——支付寶來說，一開始只是以淘寶網(wǎng)購物為基礎(chǔ)，作為第三方擔(dān)保的作用，但支付寶不僅僅滿足于此,而且在2008年推出了移動電子商務(wù)戰(zhàn)略,正式推出了移動支付業(yè)務(wù)。此后,公用事業(yè)工資開始發(fā)放，另外還開始支持支付水、電、燃?xì)獾染W(wǎng)上繳費；在2010年的時候，就與中國銀行達(dá)成合作共識，首次推出了信用卡快捷支付；2013年6月，支付寶推出賬戶余額增值服務(wù)“余額寶”，通過余額寶用戶不僅能夠得到較高的收益，還能隨時消費支付和轉(zhuǎn)出，且無任何手續(xù)費，極大地方便了廣大人民群眾對于零錢理財?shù)男枨蟆?/p>

從支付寶發(fā)展的大致過程我們可以得知，第三方支付最大的就是實現(xiàn)了互聯(lián)網(wǎng)與產(chǎn)業(yè)鏈思維的相互融合的應(yīng)用。所以傳統(tǒng)的商業(yè)銀行也勢必要引入產(chǎn)業(yè)鏈管理思維，建立起一個統(tǒng)一的管理體系。對眾多的傳統(tǒng)的金融產(chǎn)品進(jìn)行集中地整理，優(yōu)化產(chǎn)業(yè)鏈結(jié)構(gòu)，擇出其中重點業(yè)務(wù)進(jìn)行發(fā)展。另外傳統(tǒng)的商業(yè)銀行應(yīng)該在目前這樣一個“大數(shù)據(jù)”的背景下，不斷的提高自身的各項數(shù)據(jù)處理和分析水平，對已有和未有的客戶進(jìn)行統(tǒng)計與分析，并逐步的開發(fā)出針對不同客戶群的產(chǎn)品，對于大中企業(yè)客戶、小微型客戶進(jìn)行等級分類，實行專業(yè)有效的對接，不斷提高服務(wù)的針對性，增加其在市場的綜合競爭力。

（四）轉(zhuǎn)變傳統(tǒng)服務(wù)模式，打造便捷服務(wù)模式

第三方支付的核心其實就是支付，就是靠著高效、便捷的支付方式迅速占領(lǐng)市場?，F(xiàn)階段隨著“互聯(lián)網(wǎng)+”時代的到來，第三方支付已經(jīng)不僅僅只是支付了，更多的是滲透在人民的衣食住行等基本生活，還有是工作、旅游、購物、醫(yī)療等等方面。所以說商業(yè)銀行也不應(yīng)只局限在支付方面，更多應(yīng)多向一些定向支付業(yè)務(wù)發(fā)展，例如交通（鐵路、航空、城市公交等等）、通訊、保險、基金、公共事業(yè)等等，深入了解每個行業(yè)的電子商業(yè)特點，針對行業(yè)的不同特點，提出不同的支付解決方案。只有不斷的為客戶帶去更好的產(chǎn)品和服務(wù)，才能有效的開發(fā)新客戶并且維持老客戶，建立自己的客戶群，鞏固和發(fā)展自己的支付業(yè)務(wù)。

普通的商業(yè)銀行的網(wǎng)上銀行一般支持轉(zhuǎn)賬、繳費、理財?shù)葞醉椆δ?，而且更多的僅停留在網(wǎng)上支付階段，但是這遠(yuǎn)遠(yuǎn)不夠的；因為隨著目前網(wǎng)絡(luò)和社會經(jīng)濟的迅速發(fā)展，普通網(wǎng)上銀行的各項功能已經(jīng)不能滿足很多客戶對網(wǎng)上金融的需求 了。但是第三方支付從一開始的支付逐漸轉(zhuǎn)變到現(xiàn)在一個綜合的金融體系，傳統(tǒng)的商業(yè)銀行要想有所作為，必須突破現(xiàn)狀，完善自身的金融體系，全方位的把握客戶的支付需求，打造便捷、高效的網(wǎng)上支付平臺。

另外由于第三方支付做為新興產(chǎn)品，目前的風(fēng)險防范以及國家監(jiān)管體系并不是非常完善；而傳統(tǒng)的商業(yè)銀行一直是金融經(jīng)濟的領(lǐng)頭羊，有著健全的風(fēng)險管理體制以及完善的監(jiān)管體系，所以商業(yè)銀行要繼續(xù)保持這一優(yōu)勢。第一，商業(yè)銀行要對客戶的銀行賬戶進(jìn)行嚴(yán)格監(jiān)控，而且還要加強對客戶信息的數(shù)據(jù)庫的建立，并且對客戶的數(shù)據(jù)庫進(jìn)行及時的監(jiān)督和跟新，避免客戶在參與第三方支付交易中風(fēng)險程度降到最低。其次，加強與第三方支付的監(jiān)管，建立健全風(fēng)險管理體制以及國家監(jiān)管體系，形成一整套的監(jiān)管體制。最后，還要加強向廣大客戶宣傳風(fēng)險的意識，以此來加強客戶對商業(yè)銀行的安全信心，為互聯(lián)網(wǎng)安全添磚加瓦。

這是一個網(wǎng)絡(luò)的時代，伴隨著互聯(lián)網(wǎng)的迅速發(fā)展，帶動了互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)的發(fā)展，也給傳統(tǒng)的商業(yè)銀行帶來了機遇與挑戰(zhàn)，商業(yè)銀行也該在這波互聯(lián)網(wǎng)金融改革中大刀闊斧，推陳出新，相信在創(chuàng)新改革中的商業(yè)銀行出路將更廣闊、更光明。

參 考 文 獻(xiàn)

[1]宮曉林.互聯(lián)網(wǎng)金融模式及對傳統(tǒng)銀行業(yè)的影響[J].南方金融,2013，(05).[2]王雅俊.互聯(lián)網(wǎng)金融對商業(yè)銀行發(fā)展模式的效應(yīng)研究[J].技術(shù)經(jīng)濟與管理研究，2016，(11).[3]羅長青,李夢真,楊彩林等.互聯(lián)網(wǎng)金融對商業(yè)銀行信用卡業(yè)務(wù)影響的實證研究[J].財經(jīng)理論與實踐,2016，(01).[5]鄭志來.互聯(lián)網(wǎng)金融對我國商業(yè)銀行的影響路徑[J].財經(jīng)科學(xué),2015，(05).[6]趙昊燕.我國互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展現(xiàn)狀及對策研究[J].物流工程與管理，2013，35（12）：175176.[7]邱峰.互聯(lián)網(wǎng)金融對商業(yè)銀行的沖擊和挑戰(zhàn)分析[J].吉林金融研究，2013，（8）：4450.[8]邵麗娜，唐懿明.淺談傳統(tǒng)銀行如何面對互聯(lián)網(wǎng)金融的挑戰(zhàn)[J].金融經(jīng)濟：理論版，2013，（12）：1416.[9]羅微.互聯(lián)網(wǎng)金融對傳統(tǒng)銀行業(yè)的影響分析[J].中國商貿(mào)，2013，（31）.[10]鄭良芳.商業(yè)銀行奮起迎接互聯(lián)網(wǎng)金融時代的挑戰(zhàn)[J].金融與經(jīng)濟，2014，（9）：1114.

第三篇：新金融會計準(zhǔn)則對銀行監(jiān)管的影響發(fā)展與協(xié)調(diào)

公

司訴 訟

理由

是什么？

新金融會計準(zhǔn)則對銀行監(jiān)管的影響

【摘要】本文從會計目標(biāo)與監(jiān)管目標(biāo)的差異性、會計口徑與監(jiān)管口徑的差異性、資產(chǎn)減值準(zhǔn)備計提與貸款風(fēng)險管理的沖突等方面, 分析新會計準(zhǔn)則對銀行監(jiān)管的影響,提出了適應(yīng)新會計準(zhǔn)則變化的銀行監(jiān)管的若干建議。

2006年財政部發(fā)布的《金融工具確認(rèn)和計量》等四項金融會計準(zhǔn)則在相關(guān)規(guī)定、會計核算、財務(wù)報告等方面發(fā)生了一系列變革,使我國的會計標(biāo)準(zhǔn)得到進(jìn)一步科學(xué)與規(guī)范。但從國際銀行業(yè)監(jiān)管的實踐看,由于許多監(jiān)管指標(biāo)依賴于會計數(shù)據(jù),會計準(zhǔn)則的重大變化必然影響相關(guān)監(jiān)管指標(biāo)的計算口徑,因此,包括公允價值、資產(chǎn)減值損失在內(nèi)的一系列變革給我國銀行業(yè)監(jiān)管帶來了新的挑戰(zhàn)。

一、現(xiàn)行銀行監(jiān)管體系及其監(jiān)管職能的履行

我國金融監(jiān)管是一種多元監(jiān)管體制。目前,中國人民銀行、銀監(jiān)會、審計機關(guān)都在不同層面履行著監(jiān)管職能,形成了以銀監(jiān)會監(jiān)管為基本出發(fā)點、相互補充的有機整體。

根據(jù)《中華人民共和國人民銀行法》,目前人民銀行的主要職責(zé)為“制定和執(zhí)行貨幣政策、維護金融穩(wěn)定、提供金融服務(wù)”。但為了實施貨幣政策和維護金融穩(wěn)定,人民銀行仍有監(jiān)管銀行間外匯市場、黃金市場等監(jiān)管職責(zé),并有權(quán)對金融機構(gòu)及其他單位和個人的存款準(zhǔn)備金執(zhí)行情況以及對執(zhí)行有關(guān)人民幣管理規(guī)定的情況等直接進(jìn)行檢查。

2003年4 月, 中國銀監(jiān)會、證監(jiān)會、保監(jiān)會共同組成了中國金融監(jiān)管的“三駕馬車”。銀監(jiān)會主要負(fù)責(zé)審查、批準(zhǔn)銀行業(yè)金融機構(gòu)的設(shè)立、變更、終止以及業(yè)務(wù)范圍,對股東的資金來源、財務(wù)狀況、資本補充能力和誠信狀況進(jìn)行審查,對銀行業(yè)金融機構(gòu)業(yè)務(wù)范圍內(nèi)的業(yè)務(wù)品種審查批準(zhǔn)或備案等。

國家審計機關(guān)對國有金融機構(gòu)的資產(chǎn)、負(fù)債、損益進(jìn)行審計監(jiān)督。近年來,中華人民共和國審計署連續(xù)對銀行業(yè)進(jìn)行審計,查出中國銀行股份有限公司違規(guī)發(fā)放貸款55.14億元,交通銀行股份有限公司違規(guī)放貸19.38億元,招商銀行股份有限公司違規(guī)放貸19.04億元等問題。

二、新金融會計準(zhǔn)則對銀行監(jiān)管的影響

新的會計準(zhǔn)則整體框架中,金融工具確認(rèn)和計量、金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移、套期保值和金融工具列報四項準(zhǔn)則各有側(cè)重、相互關(guān)聯(lián)、邏輯一致,形成了有機整體。同時,公允價值計量模式的運用、衍生金融工具表內(nèi)核算等具體準(zhǔn)則的調(diào)整,也對我國現(xiàn)行金融監(jiān)管產(chǎn)生了重大影響。

(一)會計目標(biāo)與監(jiān)管目標(biāo)的差異

目前, 理論界對商業(yè)銀行的會計目標(biāo)主要有兩種觀點: 受托責(zé)任觀和決策有用觀。受托責(zé)任觀認(rèn)為: 會計應(yīng)為資源所有者, 甚至是為所有的委托人提供經(jīng)營者履行受托責(zé)任情況的信息,認(rèn)定和解除委托方和受托方之間的委托責(zé)任。由此推論,國有銀行的會計目標(biāo)是向國家報告、股份制銀行的會計目標(biāo)是向股東報告銀行管理者受托管理銀行資產(chǎn)的責(zé)任,會計核算應(yīng)用歷史成本客觀、準(zhǔn)確地反映受托經(jīng)濟責(zé)任。決策有用觀認(rèn)為: 會計的基本目標(biāo)是為現(xiàn)實和潛在的投資者、債權(quán)人和其他的信息使用者提供決策有用的財務(wù)信息,在會計計量上不僅要采用歷史成本, 還要采用非歷史成本。目前,我國的會計準(zhǔn)則目標(biāo)主要是決策有用觀,是為了保護處于信息劣勢的群體,降低信息不對稱,這與維護金融穩(wěn)定的金融監(jiān)管的根本目標(biāo)存在差異。

(二)會計口徑與監(jiān)管口徑的差異

銀監(jiān)會2004 年制定的《商業(yè)銀行資本充足率管理辦法》中,其核心資本是實收資本或普通股、資本公積、盈余公積、未分配利潤和少數(shù)股權(quán)的合計,附屬資本是重估儲備、一般準(zhǔn)備、優(yōu)先股、可轉(zhuǎn)換債券和長期次級債務(wù)的合計,可見,監(jiān)管資本是依據(jù)過去的《金融企業(yè)會計制度》劃分的。2006年12月,中國銀監(jiān)會修訂了《商業(yè)銀行資本充足率管理辦法》,在附屬資本中增加了“混合資本債券”項目,并規(guī)定:“對計入所有者權(quán)益的可供出售的債券公允價值正變動可計入附屬資本,計入部分不得超過正變動的50%;公允價值負(fù)變動應(yīng)全額從附屬資本中扣減”,這是結(jié)合2006年新會計準(zhǔn)則所作的調(diào)整。但附屬資本中“一般準(zhǔn)備”項目在新會計準(zhǔn)則中已不存在或至少說已發(fā)生變化,如《商業(yè)銀行資本充足率管理辦法》中的“首先從貸款賬面價值中扣除專項準(zhǔn)備”,而 “專項準(zhǔn)備”是否還存在、如何計量等,顯然與新準(zhǔn)則的會計口徑已不完全對應(yīng)。

新準(zhǔn)則將原被置于表外核算的衍生金融工具納入表內(nèi)核算,有利于金融企業(yè)及時了解高風(fēng)險金融投資的有關(guān)信息,有利于防范衍生金融工具風(fēng)險,但這種做法會使銀行的資產(chǎn)負(fù)債規(guī)模發(fā)生變化或顯著膨脹。在金融監(jiān)管中起著重要參考作用的流動性資產(chǎn)/流動性負(fù)債的比例、貸款余額/存款余額的比例等資產(chǎn)負(fù)債比例管理的有關(guān)監(jiān)管指標(biāo)隨著會計核算的變化將有可能失去原本意義。

(三)公允價值與歷史成本的背離

目前,我們的會計目標(biāo)是決策有用性,資產(chǎn)負(fù)債表上的金融資產(chǎn)更多地按照公允價值計量,而不同的計價模式對銀行利潤的影響是顯著的。從以下金融類上市公司在編制報告時聘請境內(nèi)和境外會計師事務(wù)所實施“雙重審計”后的審計利潤差異可見, 審計結(jié)果的利潤差異較大(見表1)。

如深發(fā)展2002年境內(nèi)審計凈利潤3.13億元,比境外審計凈利潤3.87億元低了0.74億元,差異率為-19.6%;華夏銀行2005年境內(nèi)審計凈利潤1.3億元,境外審計凈利潤1.4億元,出現(xiàn)這些差異的主要原因是國際會計準(zhǔn)則按公允價值計量金融資產(chǎn)與負(fù)債,而我國當(dāng)時還用歷史成本計量。

(四)資產(chǎn)負(fù)債類別與現(xiàn)行監(jiān)管框架的偏差

新準(zhǔn)則以持有目的為分類標(biāo)準(zhǔn), 將金融資產(chǎn)分為交易性金融資產(chǎn)、持有至到期投資、貸款和應(yīng)收款項、可供出售金融資產(chǎn)等四類,金融負(fù)債分為交易性金融負(fù)債和其他金融負(fù)債兩類。這種劃分使存款業(yè)務(wù)不再按期限劃分活期存款和定期存款,也不再按存款對象區(qū)分為單位存款及個人存款,符合決策有用觀的會計目標(biāo),但這種分類方法使每筆活期存款都可歸入“交易性金融負(fù)債”,其間的流動性負(fù)債、派生存款數(shù)量則不得而知。而我們在監(jiān)管貸款業(yè)務(wù)及防范貸款風(fēng)險時,毫無疑問地要考慮貸款的流動性、安全性,考慮貸款與存款的配比。從新的資產(chǎn)負(fù)債表看,資產(chǎn)負(fù)債的項目類別與現(xiàn)行的監(jiān)管框架不相吻合,給非現(xiàn)場監(jiān)管的相關(guān)指標(biāo)計算帶來了困難。

(五)資產(chǎn)減值準(zhǔn)備計提與貸款風(fēng)險管理的沖突

新準(zhǔn)則將貸款減值損失界定為貸款的賬面余額與使用其初始實際利率折現(xiàn)得到的預(yù)計未來現(xiàn)金流量現(xiàn)值之間的差額,而且“有客觀證據(jù)表明該金融資產(chǎn)發(fā)生減值的,應(yīng)當(dāng)計提減值準(zhǔn)備”,并規(guī)定:債務(wù)工具減值損失轉(zhuǎn)回可計入當(dāng)期損益,而可供出售權(quán)益工具投資發(fā)生的減值損失,不得通過損益轉(zhuǎn)回。這些規(guī)定縮小了金融企業(yè)利潤操縱的空間,但與銀行監(jiān)管機構(gòu)的觀點存在一定差異。銀行監(jiān)管機構(gòu)的觀點是用經(jīng)濟增長時期貸款準(zhǔn)備金的儲備來吸收經(jīng)濟衰退時期的損失,以預(yù)提方式防止將來的貸款損失,如2002年《銀行貸款損失準(zhǔn)備計提指引》中指出:“一般準(zhǔn)備是根據(jù)全部貸款余額的一定比例計提的、用于彌補尚未識別的可能性損失的準(zhǔn)備”。2006 年6月巴塞爾銀行監(jiān)管委員會的《貸款信用風(fēng)險的穩(wěn)健評估》(Sound credit risk assessment and valuation for loans)也強調(diào),應(yīng)“確保根據(jù)信用損失估計值計算貸款損失準(zhǔn)備金的方法合理且符合審慎性原則”。

三、新會計準(zhǔn)則體系下的金融監(jiān)管策略

(一)加強監(jiān)管與會計部門的有效溝通, 減少監(jiān)管與會計標(biāo)準(zhǔn)的差異

2004年,巴塞爾銀行監(jiān)管委員會發(fā)布《統(tǒng)一資本計量和資本標(biāo)準(zhǔn)的國際協(xié)議: 修訂框架》表示,“委員會及其成員國計劃繼續(xù)與會計當(dāng)局進(jìn)行積極對話, 以盡量減少監(jiān)管和會計標(biāo)準(zhǔn)之間不應(yīng)存在的差異”。因

此,在新會計準(zhǔn)則體系下,應(yīng)加強監(jiān)管部門間、監(jiān)管與會計部門間的溝通、協(xié)作與信息共享。2001年巴塞爾銀行監(jiān)管委員會發(fā)布《銀行內(nèi)審、監(jiān)管當(dāng)局與內(nèi)外審的關(guān)系》,2002年頒布《銀行內(nèi)審、監(jiān)管當(dāng)局與內(nèi)外審的關(guān)系:調(diào)查報告》以及國際審計實務(wù)委員會于2002年發(fā)布《銀行監(jiān)管與外部審計之間關(guān)系》等報告,都為合作與協(xié)作提供了理論依據(jù)。

(二)改革相關(guān)指標(biāo)及其數(shù)據(jù)統(tǒng)計,調(diào)整監(jiān)管口徑與會計口徑的差異

針對監(jiān)管口徑與會計口徑出現(xiàn)的一定差異,應(yīng)對以會計資料為基礎(chǔ)計算出來的關(guān)鍵監(jiān)管指標(biāo)及關(guān)鍵數(shù)據(jù)的統(tǒng)計進(jìn)行改革。如“銀行資本充足率”,可根據(jù)監(jiān)管資本的特性,對會計準(zhǔn)則中影響監(jiān)管資本的要素進(jìn)行適當(dāng)調(diào)整,以適應(yīng)非現(xiàn)場監(jiān)管的需要。2006年12月,中國銀監(jiān)會提出《關(guān)于修改的決定》中增加了“商業(yè)銀行計算資本充足率時,應(yīng)將計入資本公積的可供出售債券的公允價值從核心資本中轉(zhuǎn)入附屬資本”,以使監(jiān)管指標(biāo)與新準(zhǔn)則相協(xié)調(diào),消除會計準(zhǔn)則變化對監(jiān)管指標(biāo)的影響。

(三)研究新會計科目體系的變化,降低監(jiān)管指標(biāo)的偏差

金融監(jiān)管當(dāng)局獲取信息、掌握信息是進(jìn)行有效監(jiān)管的前提與基礎(chǔ)。一般商業(yè)銀行根據(jù)“新準(zhǔn)則” 并結(jié)合《企業(yè)會計準(zhǔn)則應(yīng)用指南》,重新設(shè)計了會計科目體系和財務(wù)核算辦法,如有些行在“資產(chǎn)減值損失”科目下增設(shè)了“提取貸款損失準(zhǔn)備”、“提取壞賬準(zhǔn)備”等二級科目,有的行在會計核算時還增設(shè)了三級科目。因此,利用現(xiàn)行監(jiān)管指標(biāo)時一定要注意這一新變化,如:分析貸款流動性指標(biāo)時,則需要將資產(chǎn)負(fù)債表的“發(fā)放貸款和墊款”項目拆分為“長期貸款”“短期貸款”;分析存貸比指標(biāo)時,則需要將“吸收存款”項目拆分為“長期存款”“短期存款”等,同時注意相應(yīng)的資產(chǎn)負(fù)債比例,必要時還需要進(jìn)一步考慮單位存款和個人儲蓄問題,以綜合判斷其派生存款和原始存款。

(四)制訂新的貸款資產(chǎn)監(jiān)管辦法,化解貸款風(fēng)險管理沖突

貸款監(jiān)管的重要目標(biāo)之一是防范風(fēng)險。新會計準(zhǔn)則的“借:資產(chǎn)減值損失,貸:貸款損失準(zhǔn)備”使貸款損失準(zhǔn)備不再預(yù)提。因此,應(yīng)制訂新的貸款監(jiān)管辦法,如:對商業(yè)銀行進(jìn)行貸款減值監(jiān)管時,要檢查商業(yè)銀行

確定的單項金額重大的貸款標(biāo)準(zhǔn)是否切實根據(jù)自身管理水平和業(yè)務(wù)特點,整體評估貸款損失準(zhǔn)備金的框架設(shè)計是否合理,信用風(fēng)險評估和貸款損失準(zhǔn)備金計提所涉及風(fēng)險計量模型是否與實際經(jīng)營狀況相吻合等,以化解減值準(zhǔn)備計提與貸款風(fēng)險管理的沖突。

(五)以新會計準(zhǔn)則及會計信息為基礎(chǔ),創(chuàng)新金融監(jiān)管方式

綜合的、完善的會計準(zhǔn)則是金融體系穩(wěn)健的先決條件。就目前情況看,銀行監(jiān)管要以會計信息為基礎(chǔ),并適應(yīng)金融監(jiān)管的需要。非現(xiàn)場監(jiān)管是通過收集金融機構(gòu)的經(jīng)營管理和財務(wù)數(shù)據(jù),運用各種模型、計算機軟件及相關(guān)比例分析,研究分析金融機構(gòu)經(jīng)營的總體狀況、風(fēng)險管理狀況、合規(guī)情況等,再結(jié)合監(jiān)管指標(biāo)發(fā)現(xiàn)風(fēng)險管理存在的問題,因此,現(xiàn)場與非現(xiàn)場監(jiān)管的結(jié)合應(yīng)是今后金融監(jiān)管的主要方式。

第四篇：金融國際化對中國金融業(yè)的影響和對策

金融國際化

一、金融全球化內(nèi)涵及動因

金融全球化是指金融主體所從事的金融活動在全球范圍內(nèi)不斷擴展和深化的過程。金融活動的全球化主要可包括以下幾個方面：

1、資本流動全球化。隨著投資行為和融資行為的全球化，即投資者和融資者都可以在全球范圍內(nèi)選擇最符合自己要求的金融機構(gòu)和金融工具，資本流動也全球化了。90年代以來，國際資本以前所未有的數(shù)量、驚人的速度和日新月異的形式使全球資本急劇膨脹。

2、金融機構(gòu)全球化。金融機構(gòu)是金融活動的組織者和服務(wù)者。金融機構(gòu)全球化就是指金融機構(gòu)在國外廣設(shè)分支機構(gòu)，形成國際化或全球化的經(jīng)營。20世紀(jì)80年代以來，為了應(yīng)對日益加劇的金融服務(wù)業(yè)全球競爭，各國大銀行和其他金融機構(gòu)競相以擴大規(guī)模、擴展業(yè)務(wù)范圍和推進(jìn)國際化經(jīng)營作為自己的戰(zhàn)略選擇。

3、金融市場全球化。金融市場是金融活動的載體，金融市場全球化就是金融交易的市場超越時空和地域的限制而趨向于一體。目前全球主要國際金融中心已連成一片，全球各地以及不同類型的金融市場趨于一體，金融市場的依賴性和相關(guān)性日益密切。金融市場全球化有兩個重要的因素：一是放松或取消對資金流動及金融機構(gòu)跨地區(qū)、跨國經(jīng)營的限制，即金融自由化；二是金融創(chuàng)新，包括新的金融工具、融資方式與服務(wù)方式的創(chuàng)造，新技術(shù)的應(yīng)用，新的金融市場的開拓，新的金融管理或組織形式的推行。特別是信息通訊技術(shù)的高度發(fā)達(dá)和廣泛應(yīng)用，全球金融市場已經(jīng)開始走向金融網(wǎng)絡(luò)化，即全球金融信息系統(tǒng)、交易系統(tǒng)、支付系統(tǒng)和清算系統(tǒng)的網(wǎng)絡(luò)化。

二、金融全球化對發(fā)展中國家產(chǎn)生的二元效應(yīng)

對發(fā)展中國家而言，金融全球化的正效應(yīng)體現(xiàn)為：第一，金融全球化有利于發(fā)展中國家從國際市場引入外資。隨著金融全球化的拓展，相當(dāng)多的資金流向了發(fā)展中國家和地區(qū)，這在一定程度上彌補了其經(jīng)濟發(fā)展的資金缺口，并帶動了技術(shù)的擴散和人力資源的交流。第二，金融全球化有利于發(fā)展中國家學(xué)習(xí)發(fā)達(dá)國家金融運作的先進(jìn)經(jīng)驗，提高自身的金融效率。發(fā)達(dá)國家由于市場經(jīng)濟建立較早，金融體系較為完善，金融風(fēng)險控制機制嚴(yán)密。這給發(fā)展中國家提供了很好的學(xué)習(xí)借鑒之機。同時，金融全球化還提高了國內(nèi)外金融業(yè)間的競爭程度，迫使發(fā)展中國家金融機構(gòu)利用金融創(chuàng)新減少交易成本，提高運作效率。

金融全球化對發(fā)展中國家的負(fù)效應(yīng)主要表現(xiàn)在：第一，金融全球化使發(fā)展中國家民族金融業(yè)的生存面臨巨大壓力。由于其金融業(yè)處于弱勢地位，抵御金融風(fēng)險的能力還較差。如果外國金融機構(gòu)大規(guī)模進(jìn)入，勢必給其民族金融業(yè)造成巨大的生存壓力，金融體系遭受沖擊將是不可避免的。第二，金融全球化為國際游資制造風(fēng)險提供了條件。金融全球化雖然有利于資本在國際間自由流動。但是，出于逐利的動機，國際游資會利用發(fā)展中國家利率、匯率管制放開后產(chǎn)生的金融產(chǎn)品價格波動，大量涌入發(fā)展中國家套利和套匯。加之目前國際上尚未對投機資本提供必要的約束機制，若有風(fēng)吹草動，國際游資就會從所在國大量撤走，從而引發(fā)嚴(yán)重的金融動蕩。第三，金融全球化加劇了發(fā)展中國家經(jīng)濟的泡沫化程度。在過去20年中，發(fā)展中國家從國際市場籌集到的大筆資金被過度投入股市和樓市進(jìn)行炒作。同時，國際投機資本也乘虛而入。在巨量資金的支撐下，證券、房地產(chǎn)市場逐漸脫離了經(jīng)濟發(fā)展的基本面而飚升，并逐步演變?yōu)榕菽?jīng)濟。第四，金融全球化給發(fā)展中國家的金融監(jiān)管和調(diào)控帶來嚴(yán)峻挑戰(zhàn)。金融全球化意味著金融資本在全球范圍內(nèi)自由流動與獲利。出于獲利的需要，國際上許多金融資源被無序、過度開發(fā)，金融投機性凸顯。加之現(xiàn)代金融交易工具發(fā)展迅速，極短時間內(nèi)即可完成巨額資金的交易與轉(zhuǎn)移，其去向不確定性很大。這既給發(fā)展中國家金融

監(jiān)管與調(diào)控帶來嚴(yán)峻的挑戰(zhàn)，也削弱了其貨幣政策的調(diào)控力度。

三、金融全球化背景下中國金融業(yè)存在的問題

當(dāng)前，中國金融業(yè)所面臨的問題主要集中于三個方面：

1、金融業(yè)整體缺乏競爭力。從銀行業(yè)看，主要表現(xiàn)為資產(chǎn)質(zhì)量惡化，資本嚴(yán)重不足，收益急劇下滑。銀行的資產(chǎn)質(zhì)量是決定其競爭力的關(guān)鍵因素。從非銀行金融機構(gòu)看，證券業(yè)的競爭力問題較為典型。這主要表現(xiàn)為證券業(yè)規(guī)模偏小，實力有限。眾所周知，證券業(yè)展開競爭和抗御風(fēng)險是要以必要的規(guī)模和實力作為保證的。目前，證券經(jīng)營機構(gòu)和國內(nèi)其他金融機構(gòu)相比，規(guī)模普遍偏小。在這種情況下，隨著資本市場和證券業(yè)的對外開放，隨著跨國大型投資銀行大舉進(jìn)軍中國資本市場，以國內(nèi)現(xiàn)有證券經(jīng)營機構(gòu)的實力，是無法與其比肩相爭的，所面臨的壓力可想而知。

2、金融創(chuàng)新乏陳。與發(fā)達(dá)國家相比，我國的金融創(chuàng)新還很落后，且存在兩大問題：其一，金融創(chuàng)新過于依賴政府。由于我國的金融機構(gòu)還不是真正的企業(yè)，金融創(chuàng)新主要依靠政府和金融主管當(dāng)局，表現(xiàn)為一個自上而下的強制性過程。其二，在有限的金融創(chuàng)新中，各領(lǐng)域進(jìn)展失衡。在業(yè)務(wù)創(chuàng)新中，負(fù)債類業(yè)務(wù)多于資產(chǎn)類業(yè)務(wù)；在資產(chǎn)類業(yè)務(wù)中，真正能夠保證受益、轉(zhuǎn)移風(fēng)險的金融創(chuàng)新寥寥無幾。顯然，金融創(chuàng)新的不平衡性和行政主導(dǎo)降低了金融資源的效率，削弱了中國金融機構(gòu)的創(chuàng)新競爭力。

3、中國金融業(yè)的監(jiān)管存在突出問題。

從中國金融業(yè)的內(nèi)部自律看，國有銀行還不是真正意義上的銀行，在追逐利潤的動機、風(fēng)險控制及產(chǎn)權(quán)問題上，尚未完全達(dá)到市場經(jīng)濟的要求。從外部監(jiān)管看，首先表現(xiàn)為金融法規(guī)建設(shè)滯后。我國金融監(jiān)管長期依靠由上而下的行政管理，法律手段極為缺乏。金融監(jiān)管的實質(zhì)是法制管理，而在現(xiàn)實中，金融機構(gòu)從市場準(zhǔn)入、業(yè)務(wù)運營，到市場退出、違規(guī)處理都存在大量的法律問題需要加以明確和解決。其二，監(jiān)管部門缺少評價考核金融機構(gòu)市場風(fēng)險的標(biāo)準(zhǔn)，對異常金融變動缺乏及時的預(yù)警定位和風(fēng)險處理。再次，對外資監(jiān)管準(zhǔn)備不足。近幾年，隨著外資金融機構(gòu)在華數(shù)量的增多，其運營安全性已日益與我國金融安全相關(guān)聯(lián)。我們須對少數(shù)外資金融機構(gòu)為逐利而利用監(jiān)管缺陷違規(guī)操作的可能性保持相當(dāng)?shù)木?。另外，一旦資本賬戶開放，國際短期游資定會大量進(jìn)入，金融監(jiān)管就會變得更加復(fù)雜。因此，當(dāng)務(wù)之急是如何建立起一套規(guī)范科學(xué)的金融監(jiān)管體制，對外資金融機構(gòu)和短期游資進(jìn)行動態(tài)監(jiān)管，防范所可能產(chǎn)生的金融風(fēng)險。

四、、中國金融的應(yīng)對策略

1、培育真正的市場主體和競爭體制，形成與開放環(huán)境相適應(yīng)的競爭能力。必須從整體上把握國企改革和金融體制改革的內(nèi)在聯(lián)系，遵循產(chǎn)權(quán)清晰、權(quán)責(zé)明確的要求，加快建立公司法人治理結(jié)構(gòu)。這既是企業(yè)拓寬融資渠道，立足長遠(yuǎn)發(fā)展的需要，也是實現(xiàn)金融全面對外開放的前提。如果不能真正建立現(xiàn)代企業(yè)制度，就沒有科學(xué)的激勵與約束機制，從而無法在微觀制度層面根本解決銀行業(yè)面臨的風(fēng)險。當(dāng)務(wù)之急必須加快政府職能的轉(zhuǎn)變，將工作重心從被動的對企業(yè)進(jìn)行“救火”，逐步轉(zhuǎn)向培育市場競爭機制和競爭能力、維持金融秩序、鼓勵金融創(chuàng)新、加大監(jiān)管力度的軌道上來，讓市場機制在金融資源配置中發(fā)揮基礎(chǔ)性的作用，政府充分運用貨幣政策工具從宏觀對金融運行進(jìn)行調(diào)節(jié)。積極發(fā)展民間金融機構(gòu)，構(gòu)建金融業(yè)競爭體制。

2、加快金融創(chuàng)新。首先，要加快政府金融管理職能的轉(zhuǎn)變。今后，政府的金融管理職能要轉(zhuǎn)向創(chuàng)造公平競爭的體制環(huán)境和加強調(diào)控的有效性上來。政府要修正過去主要以行政手段為依托對金融創(chuàng)新所采取的單向驅(qū)動行為，代之以宏觀間接調(diào)控機制，正確引導(dǎo)企業(yè)的金

融創(chuàng)新沖動，控制金融創(chuàng)新所可能帶來的風(fēng)險。其次，打造金融創(chuàng)新的微觀基礎(chǔ)，選準(zhǔn)創(chuàng)新的突破口。當(dāng)前，金融機構(gòu)的創(chuàng)新突破口應(yīng)主要圍繞金融工具、金融業(yè)務(wù)和金融電子信息化展開。針對金融工具的有限性，可利用股票市場的先發(fā)優(yōu)勢，適時發(fā)展期貨、期權(quán)等衍生金融工具；針對負(fù)債類業(yè)務(wù)多于資產(chǎn)類業(yè)務(wù)，積極發(fā)展票據(jù)和國債回購市場，推進(jìn)金融資產(chǎn)的證券化進(jìn)程；針對金融效率對交易和清算手段的依賴性，著力進(jìn)行金融電子信息化建設(shè)，使金融運作基于電子化的平臺而獲得質(zhì)的飛躍。

3、加強對金融業(yè)的綜合監(jiān)管。首先，要加強對金融業(yè)的內(nèi)部約束。（1）完善金融機構(gòu)的內(nèi)部監(jiān)控機制。金融機構(gòu)需建立有效的內(nèi)部監(jiān)督系統(tǒng)，確立內(nèi)部監(jiān)控的檢查評估機制、風(fēng)險業(yè)務(wù)評價機制以及對內(nèi)部違規(guī)行為的披露懲處機制，做到對問題早發(fā)現(xiàn)，早解決；要建立嚴(yán)格的授權(quán)制度，各級金融機構(gòu)必須經(jīng)過授權(quán)才能對相關(guān)業(yè)務(wù)進(jìn)行處置，未經(jīng)授權(quán)不能擅自越位；要實行分工控制制度，確保授權(quán)授信的科學(xué)有效性，建立對風(fēng)險的局部分割控制。（2）進(jìn)行金融業(yè)行業(yè)自律建設(shè)。加強金融業(yè)的自律建設(shè)，一是要對所屬成員定期進(jìn)行檢查，包括業(yè)務(wù)檢查、財務(wù)檢查和服務(wù)質(zhì)量檢查；二是要對成員經(jīng)常性業(yè)務(wù)予以監(jiān)督，包括對業(yè)務(wù)運作的監(jiān)督指導(dǎo)，對可能出現(xiàn)的風(fēng)險和違規(guī)行為的預(yù)防與處理。

其次，加強對金融業(yè)的外部約束。（1）加強法律法規(guī)制度建設(shè)。完善金融立法，強化金融執(zhí)法。從維護金融安全的重要性出發(fā)，要賦予央行及證監(jiān)會與其職責(zé)真正相稱的權(quán)力。金融監(jiān)管當(dāng)局要強化金融執(zhí)法的力度，嚴(yán)格執(zhí)行市場準(zhǔn)入、市場交易和市場退出的相關(guān)法規(guī)，建設(shè)良好的金融運行軟環(huán)境。（2）建立風(fēng)險預(yù)警和危機處理機制。有效的金融風(fēng)險預(yù)警，是確保金融安全的第一道屏障。在中國，實行金融風(fēng)險預(yù)警，關(guān)鍵在于建立一套規(guī)范有效的風(fēng)險預(yù)警指標(biāo)體系。危機處理機制是化解危機、減小損失的最后防線。建立危機處理機制，第一，要實行資產(chǎn)負(fù)債比例管理，重視資金的安全性、流動性和盈利性，確保銀行的清償力；第二，要提高呆帳準(zhǔn)備金比率，充實風(fēng)險準(zhǔn)備金；第三，建立存款保險制度。保護存款人的利益，維護金融體系的穩(wěn)定；第四，建立國家專門的金融危機防范機構(gòu)，統(tǒng)一權(quán)限，協(xié)調(diào)行動，以便在危機發(fā)生時高效率地解決問題；第五，完善援救性措施。對遇到臨時清償困難的金融機構(gòu)應(yīng)提供緊急資金援助。（3）加強國際合作。中國參與國際金融合作的思路，一是要加強與跨過金融機構(gòu)的母國監(jiān)管當(dāng)局及時進(jìn)行信息溝通，按巴塞爾要求對金融機構(gòu)實施全方位并表監(jiān)管，對不符合監(jiān)管條件的外資金融機構(gòu)要堅決予以阻止；二是針對流進(jìn)與流出我國金融市場的國際資本，建立相關(guān)的動態(tài)跟蹤數(shù)據(jù)，與相關(guān)國家實現(xiàn)數(shù)據(jù)互換，使資本流動特別是短期資本的流動置于國際監(jiān)視之下，為政府間多邊監(jiān)管合作及救助提供依據(jù)；三是鑒于現(xiàn)有國際金融機構(gòu)（國際貨幣基金組織和世界銀行）跟不上金融全球化發(fā)展的步伐，中國應(yīng)同有關(guān)國家一起在平等互利的基礎(chǔ)上積極參與新的游戲規(guī)則的制定，促進(jìn)國際貨幣基金組織和世界銀行職能的轉(zhuǎn)換，以期建立符合自身利益的國際金融新秩序。

綜上所述，我們認(rèn)為，金融全球化不但為中國的現(xiàn)代化進(jìn)程提供了難得的機遇，也提供了有益的警示，提醒我們應(yīng)該謹(jǐn)慎設(shè)計中國金融對外開放的戰(zhàn)略。惟其如此，中國在全球化的進(jìn)程中才可能趨利避害，實現(xiàn)自身利益的最大化。

第五篇：金融全球化對中國金融的影響及對策

金融全球化對中國金融的影響及對策

亞歐第一大陸橋經(jīng)濟帶的繁榮發(fā)展與金融事業(yè)發(fā)展密切相關(guān)。因此，目前金融全球化對中國金融安全帶來的影響同樣會對大陸橋經(jīng)濟帶金融業(yè)產(chǎn)生影響。

一、金融全球化的必然性

金融作為現(xiàn)代經(jīng)濟的核心，經(jīng)濟全球化必然導(dǎo)致金融全球化。與貿(mào)易自由化和生產(chǎn)一體化所不同的是，金融全球化已成為當(dāng)今經(jīng)濟全球化的最活躍推動因素、最主要的表現(xiàn)形式和最本質(zhì)的內(nèi)容。

1．金融全球化的產(chǎn)生和發(fā)展

介融全球化，指世界各國或各地區(qū)在金融服務(wù)、金融政策等方面相、協(xié)調(diào)、相互滲透、相互擴張、相互競爭和制約，從而使全球金融活動和風(fēng)險發(fā)生機制聯(lián)系曰益緊密，最終使全球金融形成一個不可分割的整體。金融全球化呈一個與風(fēng)險發(fā)生機制相互聯(lián)系并不斷趨同的逐漸擴展過程。

金融全球化已成為當(dāng)代世界經(jīng)濟發(fā)展中一股自然的、不可逆轉(zhuǎn)的歷史潮流，具體表現(xiàn)為：

(1)跨國金融、當(dāng)務(wù)和朽構(gòu)酌發(fā)展迅速，金融柳，構(gòu)三現(xiàn)全球化趨勢。

由于全球競爭的加劇，國際上許多大銀行紛紛將擴大規(guī)模、拓展海外市場作為其發(fā)展新戰(zhàn)略，跨國合并與盤購成為國際金融市場發(fā)展的重要特征。1997年底，WTO簽署《金融服務(wù)協(xié)議》，允許外國在成員國境內(nèi)設(shè)立金融服務(wù)公司，放松了對別國金融朽構(gòu)在本國從事金融業(yè)務(wù)或設(shè)古分支機構(gòu)的準(zhǔn)入限制，進(jìn)一步推進(jìn)了跨國金融、當(dāng)務(wù)和機構(gòu)的發(fā)展?？梢哉f，當(dāng)今全球命融業(yè)早已是一個相互融合的有機整體。

(2)貨幣休系全球化

貨幣體系全球化的主要標(biāo)志是出現(xiàn)了以美元為代表的世界貨幣。長期以來，美元在國際貨幣體系山占據(jù)了主導(dǎo)地付，它在同際貿(mào)易結(jié)算、外匯交易、國際債券凈額、國際銀行存款、發(fā)展中國家債務(wù)和官方外儲備中分別占40％一60％左右。

(3)全球一體化金融市場正在形成科技進(jìn)步是推動金融個球化的一支重要兒量，隨著金融管制的放松和命融服務(wù)市場準(zhǔn)人的開放，以及離崖金融市場的出現(xiàn)，當(dāng)代通訊技術(shù)和電子網(wǎng)絡(luò)技術(shù)使得電子交易不斷發(fā)展，巨額資金的交叉流動完全超越了叫空的限制，交易成本大幅度下降，世界仟主要金融市場止在形成一個24小時不問斷的覆羔全球的金融網(wǎng)絡(luò)。同時，在一系列金融創(chuàng)新的帶動，全球資本流動的形式則由銀行信貸更多地轉(zhuǎn)向公開市場十交易酌債務(wù)下具，如全球債券和國際股票等，融資訂券化酌趨勢大大促進(jìn)了令球金融市場的繁榮和聯(lián)系的緊密度。

(4)國際協(xié)調(diào)和監(jiān)管寧球化使各國金融政策呈

現(xiàn)出一體化的趨勢。

國際貨幣基金組織、國際清算銀行都是典型的國際金融協(xié)調(diào)機構(gòu)，《巴塞爾協(xié)議》和《有效銀行監(jiān)管的核心原則》也為眾多匡家所接受，全球統(tǒng)一的金融監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)正趨于形成。同時，世界仟國為提高本國經(jīng)濟和金融國際競爭力，積極迎接經(jīng)濟全球化和金融今球化的挑戰(zhàn)，紛紛加人對本國金融休制的改革力度，逐漸放松或取消原有的金融管制，從而使跨國金融活動遵循相同的“游戲規(guī)則”、“國際金融”和“國內(nèi)金融”界限趨于淡化，各國金融政策旱現(xiàn)心日益明顯的一體化趨勢。

二、金融全球化與中國的金融安全

伴隨金融全球化的形成和發(fā)展，國際含融形勢變得日趨復(fù)雜，內(nèi)在矛盾逐漸暴露，國際金融市場的復(fù)雜性和不確定因素不斷增加。中國加入WTO后，金融市場化和國際化的進(jìn)程不斷加快。面對勢不可擋的金融全球化浪潮，防范和化解金融風(fēng)險，維護我國的金融安全已成為金融開放過程中不容忽視納新閩題，意義重大。

1．經(jīng)濟全球化呼喚金融安全

縱觀世界緝濟史，從二個世紀(jì)30年代金融崩潰引起的經(jīng)濟大蕭條，80年代拉美債務(wù)危機，90年代初歐洲

貨幣機制危機和墨西哥金融危機，1997年后相繼爆發(fā)的亞洲金融風(fēng)暴和巴西金融危機，直至本世紀(jì)初在阿根延-輪新的金融危機再度降缶。時至今日，金融危機的陰影仍未完全消散。

經(jīng)濟全球化必然呼喚金融安今。金融自由化的理念曾使人為主振奮，乍是金融危機帶來的金融安全問題日益凸現(xiàn)，向世人昭示金融風(fēng)陡必將隨著金融開放程度的增加而加大，維擴世界金融安全已是當(dāng)務(wù)之急，防范命融風(fēng)險和建立合理的世界金融新秩序成為全球關(guān)濘的熱點。

2．金融全球化對我國金融安全的影響。

中國作為發(fā)展中國家，金融體系尚不成熟，命融調(diào)控機制尚小健全，金融全球化的加速發(fā)展和國際金融危機的頻繁發(fā)生，使我國金融安全在金融全球化的形勢下承受著巨大壓力。

(1)國際金融市場的風(fēng)險囚素剛顯增多，危機爆發(fā)頻繁，使我國現(xiàn)行的宏觀金融監(jiān)管面缶挑戰(zhàn)。

中國加入WTO后，金融利益市場化和國際化將使金融監(jiān)管部面臨更加復(fù)雜》金融環(huán)境。面對金融全球化的強烈沖擊，我國原來基于本國立足點，主要是由金融臨管部門對國內(nèi)金融實現(xiàn)直接調(diào)控的監(jiān)管方式已經(jīng)無法適應(yīng)我國金融對外開放的要求，更無法滿足金融全球化的需要。

(2)金融全球化使全球范圍內(nèi)的資本流速大大加快，但資本的非法流動嚴(yán)重威脅我國的金融安生產(chǎn)。

金融全球化為資本在全球范圍內(nèi)的大規(guī)模流動和擴張創(chuàng)造了良好環(huán)境，據(jù)國際清算銀行統(tǒng)計，全球外部市場曰十均交易量已從1989年的5900億美元，增罕1998年的15000億美元，不到10年增長了255％。同時，金融全球化世。不可避免地帶來了資本的非法流動。這些非法流動資木在全球金融市場興風(fēng)作浪，追逐超額利泅，對我同金融安全造成了極為不良的影響。

(3)金融全球化客觀上要求改革現(xiàn)行的國際金融休系，這也必然對我國金融安全維護提出新的要求。金融全球化下資本的自由流動，匯率、利率和股市等經(jīng)濟桿桿促使資金隨著投資者利益的驅(qū)動和心理變化在牛球范圍內(nèi)迅速地、有序或無序地流人流心，導(dǎo)致原有的金融秩序越來越不適應(yīng)日益高度全球化的金融市場的需要。

目前，我國金融市場規(guī)模小、管理還不夠規(guī)范，加入WTO后，隨著對外資金融機構(gòu)經(jīng)營的業(yè)務(wù)和地域限制的取消，外資金融機構(gòu)的大量進(jìn)入和金融市場開放檸度的進(jìn)步加快勢必對我國金融市場造成強大的沖擊。

三、應(yīng)對全球化挑戰(zhàn)，維護我國金融安全的戰(zhàn)略對策

俗話說：“不欲利其事，必先利其搽?！泵鎸鹑谌蚧瘜ξ覈鹑诎踩珟淼木薮?；中擊，我們理性的選擇只能是努力增強國內(nèi)金融實力，尤其是銀行業(yè)的國際競爭力，謹(jǐn)慎、穩(wěn)妥地逐漸開放國內(nèi)金融市場，做到趨利避害，末雨綢繆，兒有效地維護我國金融安全提供保證。具體來說，采取的戰(zhàn)略對策為。

1．充分認(rèn)識經(jīng)濟全球化是市場經(jīng)濟的游戲規(guī)則之一。

在市場經(jīng)濟的金融領(lǐng)域山，既存在著市場調(diào)節(jié)與國家干預(yù)的關(guān)系，也存在著保證微觀行為主體獨打經(jīng)營與加強金融監(jiān)管的關(guān)系，但基礎(chǔ)是遵循市場經(jīng)濟規(guī)律，需充分認(rèn)識經(jīng)濟全球化是市場緝濟的游戲規(guī)則之。中國的金融體系在融人國際金融大舞臺的過稆中應(yīng)尋求進(jìn)步融人與自我保護的均衡點。如果用中國談判加入WTO時的話說，那就是從中國仍是一十發(fā)展中國家的實際出發(fā)，堅持權(quán)力與義務(wù)均衡的原則。

2-加快金融基本知漢的宣傳普及，增強全民金融風(fēng)險防范意識，將維護國家金融安全提升至同家安全戰(zhàn)略的高度。

金融全球化使國際金融市場臨管工作日趨復(fù)雜，控制金融風(fēng)險的難度不斷加大，金融危機不僅破壞金融體系，但且還會危機國家的主權(quán)和安全。因此，從維護國家安全的角度出發(fā)，要布全局會大力普及宣傳金融知識，增強維護國家金融安全的意識，把維護國家全融安個與國家的興衰、民族的危亡密切相聯(lián)系，提升金融安全在國家安全戰(zhàn)略中的地位。

3．推動金融資本與產(chǎn)業(yè)資本的結(jié)合從發(fā)達(dá)國家經(jīng)濟金融發(fā)展的歷程來看，產(chǎn)業(yè)資本發(fā)展到-定程度，必然會產(chǎn)讓參與含融資本融合的內(nèi)在需要。從許多跨國公司的發(fā)展歷程看，產(chǎn)業(yè)資本向金融資本滲透呈必然趨勢，“產(chǎn)融結(jié)合不一定能保證跨國集團的成功，但跨國公司則一定要成功地進(jìn)行產(chǎn)融結(jié)合?！蹦壳笆澜?00強中有80％以郁成功地進(jìn)行了產(chǎn)融結(jié)合的運作，通用電氣公司是員工代表性的案例。打日前同內(nèi)的金融市場上，產(chǎn)業(yè)資本與金融資本的結(jié)合還僅僅處于起步階段，產(chǎn)融結(jié)合的層次非常表面，方式仇較為原始。因此，應(yīng)采取措施，大兒推動金融資本與

產(chǎn)業(yè)資本的結(jié)合。

4．進(jìn)一步完善金融立法，強化金融執(zhí)法與監(jiān)管力度。

金融法規(guī)是實施金融駱管，保障金融安全酌讓律依據(jù)，也是金融監(jiān)管規(guī)范化、法制化的根本保證。我同金融立法應(yīng)針對我國已開始運行的證券、期貨、信托業(yè)，填補含融立法在這些重要領(lǐng)域的空白，使之與我國的金融改革和保障金融安全的要求柜適應(yīng)。另外。在完善金融入法過程中，還應(yīng)加強法規(guī)的可操作性研究，強化執(zhí)法和有效監(jiān)管力皮，嚴(yán)厲打擊金融犯罪行為，確保金融秩序的健康發(fā)展。

5．深化金融體制改革，加大金融體制創(chuàng)新人度，盡快建心起規(guī)范的現(xiàn)代金融市場體系。

加伙完善現(xiàn)代金融市場體系，健全現(xiàn)代金融制度，加強金融產(chǎn)業(yè)基本建設(shè)力度，不僅關(guān)系到我國金融能否安全、穩(wěn)健地運行，而日關(guān)系列國民經(jīng)濟能否快速、健康、穩(wěn)定地發(fā)展。兇此，應(yīng)加快國有商業(yè)銀行經(jīng)營機制的轉(zhuǎn)換，實現(xiàn)市場化操作；積極推動利率體制改革，適當(dāng)放開利率；充分發(fā)揮高科技在維護國家金融安全中的作用逐步組建具有國際競爭力的跨國金融機構(gòu)。

6．改進(jìn)和完善金融宏觀調(diào)控的監(jiān)管體系，加強金融機構(gòu)內(nèi)控制度建設(shè)，完善命融機構(gòu)的內(nèi)部治理和監(jiān)控自律機制。

金融宏觀調(diào)控和監(jiān)管是保障金融安全的重要手段，是金融安全網(wǎng)的重要組成部分。中央金融工作會議已經(jīng)明確分融監(jiān)管是金融工作的重中之重。不僅將2002年確定為“金融監(jiān)管年”，而且擴大了命融監(jiān)管的范圍，監(jiān)管措施細(xì)化，可操作性增強，制度、能人和程序分別從外部環(huán)境、外部審查和內(nèi)部操作三種不同心面，進(jìn)行金融監(jiān)管。我國還應(yīng)按《甲塞爾協(xié)議》的要求，全向?qū)嵭幸越ㄈ肟茖W(xué)嚴(yán)密的自我約束機制為目標(biāo)的資產(chǎn)負(fù)債比例管理和風(fēng)險管理，完善金融機構(gòu)的內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)，強化金融機構(gòu)的內(nèi)部腑管，提高金融機構(gòu)的自律管理水平，從而增強金融機構(gòu)抗拒風(fēng)險的能力。

7．有計劃、有步驟地逐步開放國內(nèi)金融市場，必要時可以尋求符合WTO規(guī)則的合理保護和合理限制，把握金融開放的主動權(quán)。

WTO《金融服務(wù)貿(mào)易總協(xié)定》在市場準(zhǔn)入、國內(nèi)政策日標(biāo)和對外竟年等方面對發(fā)展中國家給予了一些特殊待遇，允許發(fā)展中國家可以根據(jù)國內(nèi)政策日標(biāo)和服賣業(yè)發(fā)展水平，逐步實現(xiàn)金融服務(wù)業(yè)自由化。所以，在符合WTO規(guī)則的前提下，可以采取一些合理保護民族金融的措施，例如，適當(dāng)控制外資銀行來源國分布、總數(shù)及分支機構(gòu)數(shù)量，限制外國銀行對中國銀行的股權(quán)持有等。通過這些保護性措施，防物資銀行對同內(nèi)金融市場的壟斷經(jīng)營或控制，在一定程度維護我國的金融安全。

8．積極投身同際貨幣制度改單，力圖在建方國際金融新秩序的過程中爭取發(fā)言權(quán)，維護廣大發(fā)展中畫家的利益。

當(dāng)今，全球經(jīng)濟正處于關(guān)鍵的凋整變蘋時期，在經(jīng)歷了東南亞金融危機之后，IMF正進(jìn)行全面改革，世界銀行也在醞釀重大調(diào)整，WTO將啟動新一輪談判，這為我國參與全球經(jīng)濟新秩序的建立提供了良機。我國要提高在匡際金融決策中的影響力。反對命融霸權(quán)和金融殖民主義，就必須積極投身于國際金融體系“游戲規(guī)則”的制定，建立能休現(xiàn)廣大發(fā)展中國家利益的同際金融新秩序，從而更積極、更有效地維護我國的金融安十。

總之，在經(jīng)濟全球化的大趨勢山，應(yīng)該有信息期待著一個具備高效率的十國命融體系成為國際金融舞臺上日益被重視的章要成員。要維護國家經(jīng)濟安全，必須高度重視金融安全。金融危機具有很大的隱蔽性和突發(fā)什，稍有不慎就會危及經(jīng)濟發(fā)展，破壞社會穩(wěn)定。因此，要順應(yīng)經(jīng)濟全球化的本質(zhì)要求，深刻認(rèn)識金融發(fā)展的規(guī)律性，努力建立一個公正合理的國際金融新秩序。