第一篇：企業風險再擔保體系建設探討論文

在目前經濟增速放緩、需求切換和動能轉換為特征的新常態背景下，實體經濟增長動力不足，中小微企業經營困難，過剩產能蘊藏著較大風險，社會融資和貨幣信貸規模回落，信貸刺激經濟增長弱化，債權市場違約事件頻發，銀行不良資產率也在持續攀升。擔保公司作為連接中小企業與銀行間接融資市場、票據市場、信托市場和資本市場的重要紐帶和橋梁，受經濟大環境和行業風險集中爆發的影響，業務代償風險呈現上升趨勢。目前學術界對擔保理論、業務模式、運營管理等問題進行了全面深入的研究，但缺乏對再擔保體系的系統研究。本文以擔保行業發展歷程和現狀為基礎，以2001年～2016年山東省內擔保代償項目案例樣本數據為依據，分析了目前擔保行業面臨的客戶端風險和經營模式風險，結合擔保行業從業經驗，總結歸納了擔保行業面臨的風險和自身的局限性，說明再擔保通過發揮增信、分散功能在解決擔保行業深層次矛盾和問題方面發揮的重要作用，進而為擔保機構和中小企業的可持續健康發展提供思路和保障。

一、擔保行業發展歷程和現狀

我國擔保行業起步較晚，1993年第一家信用擔保公司——中國經濟技術投資擔保有限公司成立。1999年，《關于建立中小企業信用擔保體系試點的指導意見》由原國家經貿委發布，該指導意見明確規定了中小企業信用擔保機構的業務范圍、業務模式和擔保體系的架構。2001年，發布《關于建立全國中小企業信用擔保體系有關問題的通知》，將信用擔保機構的試點范圍擴大至全國。此后在各級政府的積極推動下，信用擔保機構的數量和資本規模保持不斷增長，擔保貸款金額和數量迅速擴張。中國擔保行業規模在經歷了2010年～2011年的快速增長后，在中國宏觀經濟下行壓力的背景下，2013年～2016年擔保機構數量呈現波動下滑趨勢，其中2015年度同比下滑11.61%，擔保行業發展速度明顯放緩，擔保行業所隱含的系統性風險開始顯現。以山東省融資擔保機構數量為例，具體變化情況見表1。

二、擔保行業面臨的風險分析

擔保實質是利用自身的信用為資金提供方和資金需求方搭建橋梁，在整個交易行為過程中，完成信息流、現金流的整合，從而完成資源的配置，發揮資金融通的作用。經濟新常態下，擔保公司面臨客戶端風險、自身經營模式風險相互疊加和交織的風險。

（一）客戶端風險分析

客戶端風險是指在擔保期間內外風險源因素共同作用下，風險能量經積聚產生財務風險、經營風險和市場風險，在突破風險閾值后，經由特別路徑，依附一定載體在系統之間傳導或蔓延，致使企業利益和擔保利益偏離預期目標的現象。1.客戶端風險特征為了解客戶端風險基本特征，經對2001年～2016年期間山東省內發生擔保代償的137戶企業的調研，結合當前市場狀況和數據分析，總結出以下特征：（1）風險發生時間和行業分布的集中度較高。風險集中發生的期間從2014年開始，2014年～2016年發生的代償金額高于過去十年發生的代償總額。這與當前宏觀經濟環境高度契合。代償項目行業分布集中于貿易業、食品制造業、設備和部件制造業、小額貸款公司和房地產行業，行業分布較為明顯。（2）風險額度分布呈正態分布態勢。企業代償額度分布呈現典型的正態分布特征。2000萬元～5000萬元擔保額度區間是最高區間。一般來說，經營規模不是衡量企業風險的因素，經營規模大不代表企業風險高，經營規模小不代表企業風險低，但擔保額度與企業經營規模息息相關。（3）風險的地域性。代償項目地域風險集中度較高，其中山東省內濟南、日照、濰坊、臨沂和濟寧等地區企業風險相對較高。應重點關注地區系統性風險、互保圈風險、地區經濟發展水平和政府扶持力度的影響。（4）風險頻發引發信用危機初現。目前金融機構出于對不良貸款容忍度低、考核壓力大等原因，對民營中小企業惜貸、抽貸嚴重，導致信用危機頻頻發生。省內中小企業為避免發生抽貸現象，即使有還款能力也不進行還款，采用借新還舊等多種風險化解手段進行資金的融通，導致資金提供方和資金需求方的矛盾日益激烈，銀企信任關系破壞。2.客戶端風險成因從客戶端風險源來看，主要分為外部因素和內部因素：（1）外部因素：首先是宏觀層面原因。從國際形勢來看，全球經濟復蘇基礎仍然較弱，經濟增長疲軟，國內外市場需求持續偏弱，國內制造業外貿走勢偏弱，實體經濟發展動力仍顯不足。宏觀經濟高速增長時期企業在樂觀情緒支配下加速財務杠桿化，不斷擴大投資規模，一旦經濟逆轉或宏觀經濟政策調整，資產急劇縮水，導致資不抵債和流動性不足的狀況。其次是行業和產業政策影響。十八屆五中全會提出的五大任務中擺在首位的就是去產能，化解過剩產能是推進供給側改革的關鍵。受此影響國內債券市場前三季度已有23個發行主體出現實質性違約，涉及46只債券，本金或超過376億元。剛性兌付在各債券類別逐一打破，違約債權發行人從民營企業擴展到國企和央企，違約行業集中于產能過剩行業，如煤炭、鋼鐵、太陽能、金屬與采礦等行業。而在此之前，中國債券市場超過10年未發生過實質性違約。再次是區域因素影響。山東省內企業國有和國有控股企業占比較高，一方面，金融資源匹配傾向性較為明顯，目前很多金融企業處于資產質量的考慮，對民營企業抽貸、壓貸、惜貸嚴重，大量優質金融資源分配到大型國有企業。另一方面，國有企業除金融資源較為豐富外，體量較大，抗風險能力較強，在市場競爭中也擠壓中小企業的生存空間。最后是配套機制建設影響。不完善的信用體系、漏洞的抵質押融資登記制度，使得中小企業失信的成本較低，也是違約頻發的原因。（2）內部因素：企業自身因素導致發生風險的原因較為復雜，通過數據整理和分析歸納了以下15種風險成因，具體見表2。因主要是前八項，金額占比88.54%，戶數占比81.76%。下面重點分析前八項的風險成因：互保圈風險的傳導。互保企業出現風險往往引發銀行對互保圈內所有企業的抽貸，進而導致互保圈風險快速蔓延，企業資金鏈斷裂發生實質性違約。借貸資金用途改變導致風險發生。借款人改變貸款用途，用于投機性業務、資本運作、以流動資金名義申請貸款實際用于固定資產投入等，都會帶來較大的風險隱患。銀行抽貸造成的影響。目前傳統制造業的風險較高，尤其是中小微企業面臨的經濟和政策沖擊較大，有些金融機構為防范和控制風險，對企業抽貸、壓貸，讓其提前還款并不再續作，導致企業進一步陷入困境，進而逐漸喪失外部融資能力，加速風險的爆發。投資擴張風險。企業大幅舉債、盲目擴張，但是投資的項目收入回款慢或效益不達預期，從而導致現金流緊張，償債能力大幅下降。實際控制人因素引發代償。實際控制人由于涉嫌賄賂、非法集資和民間借貸被逮捕或者跑路，導致經營不能持續，引發融資風險。民間借貸風險。企業涉嫌民間借貸引發債務糾紛，進而導致資金鏈斷裂。自身經營不善原因。企業經營管理不善，經營戰略或決策的失誤，使經營資金良性運轉的機制被打破，造成資金鏈的斷裂。公司治理因素。該風險主要來自于企業自身管理層，如管理層的頻繁變動、股東的權利內部斗爭、權力尋租等，都會對企業日常經營管理產生不利影響，進一步影響了企業的發展及債務償還。

（二）擔保行業經營模式風險

擔保機構應中小企業的發展需求而生，承載著服務中小企業的社會責任和重要使命。擔保行業在促進社會經濟發展、完善社會信用體系建設和緩解中小企業融資難擔保難等方面發揮了重要的作用。但目前擔保行業自身經營模式存在以下局限性：1.擔保機構資產規模偏小，行業盈利水平偏低。擔保機構是金融行業的從屬經濟主體，目前商業模式沒有被充分認知，行業價值未得到充分認同。保費收入和承擔的風險不配比，缺乏有效的盈利模式。根據統計數據分析，2016年全省擔保機構數量相比2013年下降了17.35%，在保責任余額相比2013年下降了約4.34%。2.銀擔合作不夠順暢，權責不對等。在開展業務合作時，擔保機構在向銀行繳納業務保證金的同時仍要承擔100%的風險，權責嚴重不對等。經濟新常態下，與擔保機構開展合作的銀行業金融機構更趨謹慎，主要表現在以下三個方面：一是提高擔保機構的業務準入門檻；二是總量控制額度，暫停與擔保機構開展新業務合作；三是通過增加保證金比例、降低業務放大倍數上限等措施，提高與擔保機構的實質合作條件。3.擔保機構普遍缺乏資金補償和風險分散機制。擔保機構收入來源單一，主要來源于擔保費收入，在經濟下行時期擔保費收入無法彌補代償損失，導致其資本規模難以擴大，資金補償和風險分散機制的缺乏使得擔保機構的可持續經營受到較大的挑戰，嚴重制約擔保公司的發展壯大。4.擔保行業屬于高風險行業，風險管控能力是其核心競爭力。目前擔保機構的業務經營范圍狹窄，大部分擔保機構風險識別手段和風險防范能力較弱，缺乏有效的對沖技術和轉嫁措施，一旦面臨宏觀經濟下行等系統性風險，擔保機構的代償壓力急劇上升，從而引發流動性風險。未來在客戶端和自身經營風險的共同影響下，擔保行業面臨分化趨勢加劇、行業集中度不斷提高的現狀。

三、再擔保體系建設的實踐路徑

經濟下行時期，在內外部風險的共同影響下，擔保行業的發展面臨嚴峻挑戰，如業務擴展受阻、代償風險上升、銀擔合作難度加大等問題。擔保機構迫切需要政策性再擔保機構在風險管理模式、信用增信、資金支撐和行業體系建設方面為其提供保障，基于此再擔保機構應運而生。

（一）再擔保和再擔保體系的含義

再擔保是再擔保機構利用自身信用，為保障擔保行為的實現而對擔保機構進行的擔保。再擔保是擔保機構分散和轉移風險的重要方式（具體業務模式如圖1所示）。再擔保體系建設是指再擔保機構利用股權結構、以再擔保業務合作為紐帶，建立再擔保、擔保層次分明的擔保體系架構，發揮信息集聚、資源配置、要素優化、資金整合等優勢。

（二）再擔保體系建設的作用

自2007年第一家再擔保機構成立至今再擔保行業已經發展9年，通過發揮再擔保的增信、分險、引領等作用，擔保機構的資本金杠桿效應不斷放大，行業整體抗風險能力穩步提高。特別是在近幾年“三期疊加”的特殊時期，隨著山東金融改革層層深入，再擔保體系為解決擔保行業深層次矛盾和問題發揮了重要作用。1.再擔保發揮政策導向作用。再擔保主要發揮政府政策導向作用支持擔保機構發展，通過再擔保審慎監管，在機構準入、資本金補充、風險管理、業務開展等方面強化約束，建立統一規范的再擔保體系，提升整體行業公信力。2.再擔保發揮風險分散作用。通過開展分保、聯保等再擔保業務，構建擔保體系與銀行體系總對總的合作關系，將極大推動擔保機構與銀行建立順暢的合作關系，促進擔保機構提升風險管理能力和全面風險意識，充分發揮優質擔保機構的集聚效應。3.再擔保具有信息共享功能。一是有利于在再擔保體系內部建立客戶資源共享池，形成統一的風險控制標準。二是識別并及時共享信用記錄不佳的客戶信息，降低體系成員間共發性、傳遞性風險。三是通過共享的客戶資料，可以提高擔保業務運作效率，使現有的體系成員間合作更緊密，提高同行內的競爭力。四是有利于社會化信用體系的逐步建立。信息共享機制有助于中小企業信用擔保體系的建立，同時建立銀行等資金來源提供者與中小企業之間良好的信用關系，提高中小企業的信用觀念，從而促進整個社會信用體系的建立及完善，進而達到防范風險的良好效果。

（三）再擔保體系化解風險的對策和建議

1.風險識別。風險來源于事物的不確定性，對于擔保行業而言則主要來源于客戶端、市場的信息不對稱因素。再擔保體系通過股權關系、以業務合作為紐帶形成較為穩定的體系架構，通過擔保機構自下而上形成風險信息清單的匯集，通過再擔保公司的整合和分析，打破信息孤島，形成自上而下的區域風險數據庫，用以指導擔保機構對于行業政策、市場狀況、互保情況、經營變化、信用數據等各種風險信息的判斷，從源頭提高識別風險能力，做出正確的項目決策，優化資源配置。2.風險控制。風險控制的關鍵在于制度、標準的確立和風險控制技術的運用。再擔保依托資源、人才、信息優勢，通過建立標準化的流程、制度和指引，創新業務品種和風險緩釋措施，建立風險控制指標，形成地區經營策略和風險管控策略，倡導風險文化，規范擔保業務流程，嚴格擔保審查程序，實行企業信用評級制度、運行監測制度、代償及債務追償制度等加強風險管理，從而有效控制擔保業務操作過程中的風險，形成完善的規避和分散風險機制。引導在再擔保體系內擔保機構合法、合規、穩健地開展業務。3.風險分擔。當擔保機構的業務發生風險時，再擔保在一定的比例內承擔代償責任，為擔保機構提供資金支持和可持續發展的基礎，降低擔保風險對擔保行業的震蕩幅度，克服擔保行業風險和收益不配比的弊端，幫助擔保機構提高資產流動性。以山東再擔保為例，目前現有100家體系成員，合作機構近60余家，覆蓋全省17地市。山東再擔保以再擔保體系平臺為紐帶，通過創新再擔保業務產品和模式，借力市場化手段融合全省擔保資源，推動全省擔保行業的規范發展。2015年度新增擔保、再擔保額達到276億元。助力省內中小微企業和擔保機構的發展，實現了良好的社會和經濟效應。“安微擔保模式”表明，政府投入1億元財政資金可撬動100億元貸款注入小微企業和“三農”領域，銀行信貸敞口較自主發放貸款下降80%，融資擔保機構的風險承受能力提升2.5倍。因此，面對經濟下行和代償壓力交織的形勢下，政府加大對再擔保的投入，增強再擔保體系建設的力度，構建一個層次多元、結構合理、風險控制能力完備、效益良好的再擔保體系，符合擔保供給側結構性改革的方向，可為穩增長、調結構、促改革、防風險提供更加有力的支撐。

參考文獻：

［1］劉新來.信用擔保概論與實務［M］.北京：經濟科學出版社，2013.［2］趙愛玲.中國中小企業信用擔保體系研究［M］.北京：中國社會科學出版社，2012.［3］王鵬.構建以省級再擔保為核心的融資擔保體系［J］.中國擔保，2016（04）.［4］姜焱.融資性擔保機構擔保業務模式及風險淺析［J］.中國商界，2013年（07）.［5］朱永揚.我國再擔保體系建設［J］.中國金融，2013（18）.

第二篇：加強擔保體系建設解決企業融資難題

市場經濟在一定程度上就是信用經濟，任何一個經濟主體都必須依靠信用與其他經濟主體發生聯系。信用擔保是信用經濟的一部分，它在市場經濟中發揮企業與銀行間的橋梁作用，以信用為媒介，幫助解決企業融資難題，降低金融信貸風險，促進縣域經濟發展。目前我市中小企業蓬勃發展，融資難特別是擔保難問題較為突出，因此加強中小企業信用擔保體系建設十分迫

切。

一、深刻認識加強中小企業信用擔保體系建設的重要意義

（一）建立和完善中小企業信用擔保體系是落實科學發展觀，構建和諧社會，促進經濟社會又好又快發展的重大戰略舉措。中小企業是我市經濟發展的重要力量，既是各類信用產品與信用工具的主要使用者，也是信用擔保行業的主要服務對象。中小企業信用擔保體系建設是國家“實施中小企業成長工程”的重要內容，是社會信用體系建設的重要組成部分。通過推進中小企業信用擔保體系建設，建立企業守信激勵、失信懲戒機制，營造良好的信用環境，不僅有助于提升中小企業信用水平，改善中小企業信用狀況，提高整體素質和綜合競爭力，促進中小企業持續健康發展，而且有利于社會信用體系建設，符合完善社會主義市場經濟體制、構建和諧社會的客觀要求。

（二）建立和完善中小企業信用擔保體系是破解中小企業貸款難題的有效途徑。由于中小企業往往存在著資金實力弱，經營管理不夠規范，財務及信用信息不完全的問題，使得銀行難以了解和掌握其借款用途乃至收益的真實信息。同時，由于資金借貸是一個過程，在訂立貸款合同轉移資金的使用權之后，還必須等到借款人付清全部本息，交易過程才算完成。因此，在從合同訂立到債務還清之前的這段時間內，信息不完全和不真實會誘使借款人脫離監控，擅自改變資金用途，增大信貸資金運用的風險，這就造成銀行不敢輕易放貸，由此形成貸款難的問題。而建立和完善中小企業信用擔保體系，就可以克服由于企業信用度不高和信息不完全所帶來的信貸風險，增強銀行放貸信心，破解貸款難題。

（三）建立和完善中小企業信用擔保體系是重塑銀企關系，解除銀行放貸后顧之憂的需要。沒有健全的中小企業信用擔保體系，就不會有融洽的銀企關系。企業作為經濟活動主體與銀行等金融機構有著密切的信用關系往來，銀行提供的信貸資金是其發展的重要資金來源；銀行作為經營貨幣資金的企業，其主要客戶也是企業，兩者有很強的相互依存性。企業信用狀況直接關系到銀行信貸資金使用的好壞和效益的高低，對銀行信貸風險有重要影響。企業信用度不高、中小企業信用擔保體系不完善是導致不良貸款剝而又增的主因。企業信用狀況決定著銀行信貸風險的大小，是造成不良貸款的根源。要從根本上遏制不良貸款的增長，必須加強中小企業信用擔保體系建設，提升企業信用，降低信貸風險，這才是治本之策。

二、認真分析我市中小企業信用擔保體系建設現狀及問題

為了大力發展縣域經濟，切實幫助廣大中小企業解決融資難問題，市委、市政府于2005年4月批準成立了**財信擔保有限公司，經過多方籌措資金，規范建立規章制度，溝通銀企關系，積極開展擔保業務。四年來，擔保公司擔保資金由最初的2000萬元，增加到6010萬元，累計辦理擔保業務201筆，先后為71家企業提供貸款擔保27400萬元，解除了12980萬元到期擔保貸款，沒有發生一筆因企業拖欠擔保貸款而造成擔保資金損失，促進了部分企業的正常生產和效益的提高。受保企業實現銷售收入42900萬元,提供稅收5860萬元，新增就業崗位3319人。但目前我市中小企業信用擔保體系建設中依然還存在一定的問題和困難，需要認真加以解決。

（一）中小企業信用觀念淡薄，內部信用管理制度不健全。由于長期處在計劃經濟體制下，企業真正的市場經濟信用意識和信用道德觀念還比較淡薄。進入市場經濟體制之后，企業只把市場經濟理解為一個“錢”字，造成了很多不良后果，影響了其信用建設的步伐。我市多數企業處創業初期，財務不規范，信息不真實，資金運作沒有長遠考慮，存在重借輕還、信用度不高等問題。這使擔保貸款既增加了風險性，又制約了流動性，造成擔貸雙方不同程度地存在懼貸、懼保的心理壓力。不良的信用記錄也給企業自身以后的申貸制造了障礙，將會影響企業的長遠發展。

（二）擔保機構自身建設不完善。擔保機構是以實力作保證，以實力防風險，有資金實力才有一定的擔保規模和抗風險能力。我市現僅有擔保資金6010萬元，離企業對擔保貸款的期望值以及銀行合作的“門檻”，均有很大差距。經對全市中小企業調查摸底，年需擔保貸款至少52000萬元，而擔保機構最多年僅能提供30000余萬元的貸款擔保。在銀行審貸權限上收且獨立審貸體制下，擔保機構與之合作受限制，并不能實現見保即貸, 擔保放大倍數也難達到國家規定的5倍，同時也規定單筆擔保貸款額度分別不得超過擔

第三篇：深圳市信用再擔保體系合作協議

深圳市信用再擔保體系擔保機構合作協議

甲方：深圳市再擔保中心

乙方：

甲方作為深圳市信用再擔保體系中的再擔保機構，乙方作為合作擔保機構，為支持我市的產業政策和對中小企業信用擔保業務（以下簡稱擔保業務）提供再擔保服務，分散擔保業務風險，增進擔保機構信用，進而扶持中小企業健康、快速發展，雙方經協商一致，簽訂本合作協議。

第一條甲方同意按照《再擔保體系章程》的規定對合作機構進行風險分擔及補償。

第二條乙方作為再擔保體系的成員單位，必須遵守《再擔保體系章程》和《再擔保體系業務規范》中的相關規定。

第三條乙方承諾認購再擔保體系保證金萬元人民幣（乙方認購保證金應不少于1000萬元人民幣），在簽訂本協議后10個工作日須完成認購。乙方一旦完成認購即自動成為再擔保體系管委會委員之一。

第四條乙方愿意將其名下的保證金及風險準備金交予甲方管理，甲方承諾對所管理乙方的風險保證金和風險準

備金，除購買國債，不得用于任何形式的投資、抵押和質押。

第五條乙方承諾對深圳市再擔保中心（以下簡稱再擔保中心）認定和公布的再擔保比例、費率，不得提出異議。

第六條乙方承諾所提供的項目資料不存在故意作假與欺詐行為，否則再擔保中心有權撤保并追究相關法律責任。

第七條乙方承諾在甲方建立中小企業信用評價體系時，將及時準確的把所掌握的信用信息提交給甲方。

第八條甲乙雙方承諾自覺維護其他成員單位的合法權益，嚴守各方商業秘密，不利用再擔保體系中的共享信息從事任何與業務無關的活動。

第九條乙方承諾自覺配合執行甲方對再擔保項目設置的風險管理措施和日常檢查安排。貸款逾期時，協作銀行和乙方分別向再擔保中心提交報告，經查驗屬實后按再擔保、乙方、銀行4：5：1的比例各自承擔損失；風險分擔比例可根據乙方的信用狀況及產業政策逐步調整為6：3：1。

第十條乙方對于再擔保中心分保的項目，所設置的反擔保率一般不高于45%，最高不超過60%。發生再擔保代償時，首先由乙方和協作銀行分別按其政府風險補償金分配系數從其分帳戶中風險準備金中扣除；不足時，由市財政分帳戶中風險準備金繼續代償；再不足時，由乙方和協作銀行分別按政府風險補償金分配系數從其分帳戶中保證金中扣除，并須報管委會、監委會審核批準；仍不足時，則動用市財政分帳戶中保證金，并須報管委會、監委會、財政局審核批準。擔保機構和協作銀行代償比例隨各自分帳戶中政府風險補償金分配比例的調整而調整。

第十一條 乙方每年可按兩種方式取得再擔保風險補償金。

（一）第一部分，按乙方分賬戶中保證金的3%發放；

（二）第二部分，按乙方及其協作銀行上一所發生再擔保額的1%發放，其中乙方為75%，協作銀行為25%。

第十二條乙方承諾不在受保企業清償協作銀行貸款前為其或關聯企業申請再擔保。

第十三條乙方被再擔保中心管委會裁定為嚴重違反再擔保體系運作制度時，須辦理強制退出手續。

第十四條乙方破產時，自動將對再擔保企業繼續追償之權力移交給再擔保中心，追償所得按風險分擔比例優先補償給再擔保中心和協作銀行。乙方須在擔保合同中明確上述事項。

第十五條本協議未盡事宜由甲乙雙方協商解決。第十六條本協議內容符合法律法規的有關規定，已經過合法的審查批準程序；簽署本協議的行為已經取得合法授權，本協議合法有效。

第十七條經雙方有權簽字人簽字并加蓋公章后生效。

第十八條本協議一式四份，甲乙雙方各執二份。

甲方：深圳市再擔保中心（蓋章）：

主要負責人（授權委托人）：

乙方（蓋章）：

主要負責人（授權委托人）：

簽訂地點：深圳市簽訂日期：年日2008月

第四篇：加快中小企業信用擔保體系建設

加快中小企業信用擔保體系建設

張琴

近年來，中小企業在我國呈現出蓬勃發展的趨勢。總數占我國企業總數的９０％以上的中小企業，創造了６０％的工業產值，實現了４０％的利稅，充分顯示了中小企業在國民經濟中舉足輕重的地位。但融資難的問題一直是制約我國中小企業發展的“瓶頸”，其原因主要是中小企業經營規模小，實力弱，又沒有相應的擔保體系為其進行融資擔保，所以，就我國目前的經濟狀況及中小企業的經營特點而言，解決中小企業融資問題的關鍵是加快我國中小企業信用擔保體系的建設。

提高兩個方面認識

對于中小企業信用擔保體系的作用，我們不能盲目夸大，在看到其有效性的同時，也要看到當前信用擔保體系在解決中小企業貸款難方面作用的有限性，對它在近期的實際效果，也應作客觀評價。作為政府推動和扶持的中小企業信用擔保體系，其主要作用是引導社會資本特別是銀行資金流向中小企業，引導商業擔保機構和企業互助擔保機構為中小企業提供擔保服務。在擔保的過程中，必然會有風險，因而發生代償也就不可避免。但是，絕不能將是否發生代償作為衡量中小企業信用擔保體系成敗的標志。

實際上，擔保體系實際作用的大小還取決兩個方面。首先是信用擔保體系的運行環境，信用擔保受制于特定國家的經濟制度、法律制度、商業習慣和經濟發展階段。許多國家中小企業信用擔保體系的順利運行，在很大程度上得益于它所面臨的較為完善的信用制度和良好的中小企業融資輔助系統。其次是中小企業微觀組織制度的效率情況，進而中小企業在成為一個相對獨立的市場競爭主體方面的實際進展情況。

加強風險管理與控制

明確并嚴格執行信用擔保體系中企業的“市場準入資格” 當前我國中小企業信用擔保機構的建立和運行中，不僅專業人員缺乏，而且微觀經營管理和宏觀監管都存在經驗不足的問題。這就要求擔保機構不能一視同仁地對中小企業全體給予擔保，而應對擔保對象作慎重的、有計劃的選擇。為了減少擔保風險，國外幾乎所有的中小企業信用擔保機構都對擔保對象的資格都做出了嚴格規定，對擔保企業信譽度和發展前景進行嚴格的測評。所以必須建立科學而公正的測評機制，以保證信用擔保體系的正常運作。

信用擔保機構和銀行共擔風險 為了控制擔保風險，信用擔保機構與銀行應各自承擔一定的責任，而不應由擔保機構大包大攬。否則，就會引發銀行的“道德風險”，即銀行由于知道即使債務人違約，自己的貸款也不會遭受損失，因而放款以后就不再關注貸款的運用情況、可收回程度。為避免債權人隨意轉移風險，應讓銀行承擔一定的貸款損失。

目前，在我國的擔保實踐中，商業銀行出于防范風險的需要，普遍地自行制定了擔保合同文本，擔保責任包括貸款本息、罰息等，既使擔保機構缺乏協商的余地，又使商業銀行疏于對企業的事前評估與事中監控。從國外的經驗看，擔保機構與商業銀行通常分工協作，商業銀行著重事中監控，擔保機構重點是加強對企業的事前評估與事后追償和處置。雙方協調配合、共同

加強對擔保機構的監督。

對擔保金額進行控制，實行比例擔保，有選擇地采取一些反擔保措施 由于中小企業的擔保風險畢竟較大，故在擔保金額的控制上一定要慎重，就目前信用擔保體系構建的初期而言，一般控制在幾十萬元左右，最多幾百萬元，而且主要是對中小企業的流動資金和短期貸款進行擔保。

根據國際經驗，實行比例擔保有利于加強擔保機構與商業銀行的協作配合，也是分散與控制風險的有效措施。另外，為防止被擔保人隨意逃廢債務和轉移風險，接受擔保的企業也應向擔保機構提供反擔保。反擔保額度可根據具體情況而定，擔保體系主要任務之一是解決中小企業擔保難的問題，因此用于反擔保的抵押或質押品的數額可適當降低。

積極推進配套改革

由于中小企業的信用擔保不僅僅是簡單的資金問題，而且是構造中小企業服務體系的大問題；不僅僅是金融業務，而且是幫助銀行分散金融風險，支持中小企業發展的配套措施；不僅僅是政府的財政行為，而且是政府扶持下的中小企業信用擔保機構的市場行為，所以，構建中小企業信用擔保體系還涉及到地方財政、銀行、稅務等多個部門的配套工作。因此在構建中小企業信用擔保體系的同時，應積極推進與其配套的改革，以發展完善中小企業信用擔保體系。

從國外的經驗看，信用擔保體系取得成功的必要條件之一是擔保機構應當為中小企業提供理財、技術咨詢、人才培訓等各項配套服務。通過這些服務，信用擔保機構能獲得企業更多的信息，加強對企業的監督，降低風險，減少損失。

另外，優質的配套服務能夠提高中小企業的綜合素質，使其健康發展并不斷發展壯大，擔保損失的可能性就會大大減少。擔保機構就可以為更多的中小企業提供擔保，實現擔保基金的良性循環。與此同時，信用擔保機構還可以發展中小企業信用評估機構、會計師事務所和審計師事務所，對中小企業統一進行信用評級、財務診斷分析，便于政府加強對中小企業的監督管理和銀行等金融機構放心對中小企業進行貸款、投資，滿足中小企業發展的金融服務需要。

【來源】： 證券日報

第五篇：企業如何防范保證擔保風險

企業如何防范保證擔保風險

一、關于保證擔保的一般規定

保證，是指保證人與債權人約定當債權人不履行債務時，保證人按照約定履行債務或者承擔責任的行為。依《擔保法》的規定，保證方式可分為一般保證和連帶責任保證兩種。當事人在保證合同中約定，債務人不履行債務時，由保證人承擔保證責任的是一般保證。當事人在保證合同中約定，債務人不履行債務時，保證人對債務承擔連帶保證責任的是連帶責任保證。一般保證和連帶責任保證最大的區別在于保證人是否享有先訴抗辯權。一般保證的保證人享有先訴抗辯權。在一般保證情況下，當債務履行期滿，債務人未能履行債務時，保證人在主合同糾紛未經審判或者仲裁，并就債務人財產依法強制執行仍不能履行債務前，對債權人可以拒絕承擔保證責任。而在連帶責任保證的情況下，保證人不享有先訴抗辯權，即連帶責任保證的債務人在主合同規定的債務履行期限屆滿沒有履行債務的，債權人可以要求債

務人履行債務，也可以要求保證人在保證范圍內承擔保證責任。

上述情況表明，保證人在不同的保證方式中所處的不同，其利益受到保護的程度也有差異。一般而言，保證人在一般保證中的地位較優越，實際承擔的是補充責任，即第二位的責任，而連帶責任保證中的保證人則不享有此種“順序”利益。只要債務人不履行其債務，保證人就得滿足債權人提出的承擔保證責任的請求。因此，在保證合同中最好明確約定保證方式。當事人對保證方式沒有約定或者約定不明確的，按照連帶責任保證承擔保證責任。當事人對保證擔保的范圍沒有約定或者約定不明確的，保證人應當對全部債務承擔責任。

通常，當事人約定保證擔保的范圍，可以單就本金債權為保證，不保證利息；也可以僅就債權的一部分設定擔保，還可以只保證締結保證合同時已存在的債權，而不及于后擴張的部分。應注意的是，基于保證的附從性要求，約定的保證擔保范圍不得超出主債務的數額。

否則，超出部分無效。

二、企業防范保證擔保風險建議

目前，在我國保證擔保實踐中還存在許多問題，主要表現在：一是不注意審查保證人的主體資格，致使有些不能擔保或者沒有條件擔保的單位和個人進行了擔保，保證合同無效。二是保證擔保的程序不健全。在實際擔保中，一些企業在擔保時只在主合同上簽字或蓋章，沒有另行簽訂保證合同，從而使保證方式不明確，保證范圍和保證期限不明確等一系列問題，造成保證人喪失先訴抗辯權、保證范圍擴大以及保證期限延長等不利后果，加大了保證人的風險。三是缺乏風險意識。不少企業在債權得到擔保后，以為萬事無憂，忽視對保證人的動態進行調查，因而有些擔保企業采取合并、分立等變更企業組織形式或者隱匿、轉移抵押物

甚至申請破產，從而出現了不具備代為清償能力的“空殼”企業進行擔保，致使債權無法實現。四是盲目提供擔保。有些企業在為第三人提供保證擔保時，對第三人不作償債能力分析，僅憑個人之間的信任關系盲目提供擔保，給企業造成重大損失。

針對保證擔保實踐中存在的問題，為防范保證擔保的風險，企業應注意以下問題：

1.注意審查保證人的主體資格

根據《擔保法》等法律、法規的規定，保證擔保人必須是符合法律規定，具有代為清償能力的法人、其他組織或個人。不具備上述能力的不能成為擔保人。我國法律對擔保人的主體資格作了限制性的規定：國家機關、學校、醫院等以公益為目的的事業單位不得成為擔保人；企業法人分支機構、職能部門等也不能成為擔保人。但有法人書面授權的企業法人分支機構，可以在授權范圍內提供擔保。需要說明的是，有資格作為擔保人對外簽訂擔保合同的主體僅限于兩類，即經批準有權經營對外擔保業務的金融機構（外資金融機構除外）和具有

代為清償能力的非金融企業法人，包括內資企業和外商投資企業。

2.嚴格審查被擔保企業的資信狀況，降低信用風險

企業擔保具有一定的風險，這從客觀上要求企業提供擔保時要通過對被擔保企業的信用品質進行評估審查其信譽程度，從而了解被擔保企業履行償債義務的可能性。這可以通過了解被擔保企業提供的付款記錄，判斷其是否具有按期足額償還債務的良好信譽。同時，擔保企業還可以審查被擔保企業的償債能力，即其資產數量、質量以及負債比例。也就是用“資產負債率”、“流動比率”和“速動比率‘等指標來衡量，對被擔保企業的變現能力、支付能力和財務實力有所了解，然后再以被擔保企業目前的經營狀況做補充，判斷出被擔保企業的償債能力。

3.加大對保證擔保的管理力度

企業必須從嚴控制下屬企業及分支機構或控股、參股企業對外提供擔保。對外提供擔保，某種意義上是對企業資產權益的一種處置方式。企業對外提供擔保應得到企業出資者的認可或授權。擔保人不得為外商投資企業注冊資本提供擔保，內資企業和中資金融機構不得為外商投資企業中的外方投資部分的對外債務提供擔保。內資企業只能為其直屬子公司或者其參股企業中方投資比例部分對外債務提供對外擔保，但被擔保人為以發行B股H股等方式在境外上市的外商投資企業除外。非金融企業法人對外提供的對外擔保余額不得超過其凈資產的50％，并不得超過其上年外匯收入。對外擔保合同必須履行審批和登記手續。否則，擔保合同無效。

4.適當運用反擔保，減少直接風險損失

《擔保法》第4條規定：“第三人為債務人提供擔保時，可以要求債務人提供反擔保。”謹慎的企業在為債務人向債權人提供擔保時，特別是在擔保人與債務人并無直接的利益關系或隸屬關系，而且對承擔保證責任后追償權能否實現把握不準的情況下，必須要求債務人提供反擔保。運用反擔保手段使保證人在代為清償債務后，可以取得一種實在的求償權，這種求償權是有抵押物、質押物和留置物等具體指向的。所以，反擔保是保障擔保人將來承擔責任后對債務人的追償權實現的有利保證，同時反擔保也是一種減少直接風險損失的有效措

施。

5.樹立風險意識，建立擔保的保險制度

當保證合同經公證成立后，擔保企業可以要求債務人對擔保合同所涉及的物、款再次向保險公司投保，以分散并轉移風險。當企業交納保險費后，將由保險公司進行多方面的審查、監督，并進行事前、事中稽核控制，從而將擔保企業的風險降到最低點。

6.選擇保證方式，減輕保證責任

在多數人擔保的情況下，應明確保證擔保的份額，盡量縮小保證范圍，約定保證期間。在可以選擇保證方式的情況下，力爭選擇一般保證，回避連帶責任保證，將被保證企業推為第一債務人。這樣可以在主合同糾紛未經審判或仲裁，并就債務人財產依法強制執行仍不能履行債務前，擔保企業對債權人可以拒絕承擔保證責任。對強制執行后不足部分，可由擔保

企業承擔。

7.注意運用保證責任的免責條款

企業在進行保證擔保時，需要特別注意保證責任免除問題。根據《擔保法》規定，在下列情況下，保證人不再承擔保證責任：（1）保證合同中沒有約定保證責任期限或約定期限不明確的，在一般保證時，主債務履行屆滿6個月后，在連帶責任保證時，超過6個月的法定保證期間，保證人不再承擔保證責任。（2）債權人未在約定的保證期限內向保證人主張權利的，保證人不再承擔保證責任。（3）保證期間，保證人對未經其同意轉讓的債務，不再承擔保證責任。（4）未經保證人書面同意，債權人與債務人協議變更主合同的，保證人

不再承擔保證責任。