第一篇：網絡理財產品的滿意度調研分析

畢業(yè)設計

網絡理財產品的滿意度調研分析

——以余額寶為例

2014 屆 金融 系

專業(yè) 金融管理與實務

班級 金1103-32

學號 31104004410 31104004201 31104004238

姓名 區(qū)華容 王 晴 郁佳棟

指導教師 孟娜娜

完成日期 2013年12月20日

摘 要

隨著科技的進步和理財渠道的不斷擴寬，理財產品和理財渠道越來越多。而在各銀行高門檻的理財產品的壓力下，余額寶出世了。本文首先對余額寶進行了簡單的概述，介紹了余額寶的產生背景、運作模式以及它的基本分析；其次我們設計了調查問卷，問卷就廣大群眾對網絡理財產品的認識程度以及是否使用了余額寶和對余額寶的滿意度的調查分析，通過分析我們發(fā)現，現在使用余額寶的大多數還是比較年輕的群體，余額寶的推廣還有待提高；最后我們就調研的結果結合在網上查到的資料對提升網絡理財產品滿意度提出了對策以及我們的建議。

目 錄 引言...........................................................1 2 余額寶產品概述.................................................1 2.1 余額寶的產生背景.............................................1 2.2 余額寶的運作模式.............................................2 2.3 余額寶的基本分析.............................................3 2.4 余額寶的業(yè)務流程.............................................4 3 以余額寶為代表的網絡理財產品滿意度調研.........................4 3.1 問卷設計.....................................................4 3.2 樣本選擇.....................................................4 3.3 統(tǒng)計分析.....................................................4 3.3.1分析結果....................................................4 3.3.2結果分析....................................................6 4 提升網絡理財產品滿意度的對策建議...............................6 4.1 發(fā)展安全穩(wěn)健的互聯(lián)網金融.....................................6 4.2 構建層次多元化的網絡理財產品.................................7 4.2.1多樣化......................................................7 4.2.2網絡化......................................................7 4.4.3市場化......................................................7 4.3 加強網絡理財產品的市場營銷...................................7 4.4 實現網絡理財與傳統(tǒng)理財的有效結合.............................8 結論..............................................................8 參考文獻..........................................................9 附錄A 余額寶客戶滿意度調查問卷...................................10 附錄B 區(qū)華容的畢業(yè)設計總結.......................錯誤！未定義書簽。附錄C 王晴的畢業(yè)設計心得體會.....................錯誤！未定義書簽。附錄D 論余額寶對銀行業(yè)的影響.....................................12 引言

隨著互聯(lián)網的日益發(fā)展，生活越來越離不開網絡，用戶可以通過互聯(lián)網來獲取商家提供的理財服務和金融資訊，并根據外界條件的變化不斷調整其剩余資產的存在形態(tài)，以實現個人或家庭資產收益最大化。借助網絡，理財可以擺脫銀行柜臺的制約，即使不在銀行的工作時間之內，也能在家里或單位，足不出戶享受理財的樂趣。而就在2013年的6月份，支付寶正式推出了一種全新的理財模式——余額寶，旨在將支付寶內的余額通過購買基金的方式實現增值，一方面解決了支付寶內余額沒有利息的問題，另一方面為廣大的網民提供了一種理財模式，余額寶沒有類似基金那樣的最低限額，一塊錢便可投資，比普通基金的流動性強，但收益卻能和普通基金相抗衡，顯然余額寶實現了一種“屌絲理財”。這種理財方式想必會吸引一部分資金，首當其沖受到影響的應該是銀行業(yè)，在收益方面銀行的活期存款處于劣勢，銀行的存款會有一部分被余額寶爭奪。反過來說，余額寶這種新的理財模式也對中國銀行業(yè)的高收益構成一種挑戰(zhàn)，促使其進行改革，不斷完善制度體系，提高競爭能力。但是，這種理財模式對有關方面的監(jiān)管也提出了很高的要求。阿里巴巴的這一項舉措一定會在中國的銀行業(yè)掀起一場**。余額寶產品概述

余額寶是支付寶最新推出的余額增值服務，把錢轉入余額寶中就可獲得一定的收益，實際上是購買了一款由天弘基金提供的名為“增利寶”的貨幣基金。余額寶內的資金還能隨時用于網購消費和轉賬。支持支付寶賬戶余額支付、儲蓄卡快捷支付（含卡通）的資金轉入。目前不收取任何手續(xù)費。

2.1 余額寶的產生背景

（1）我國居民的收入水平及導致理財需求的增加。近年來，我國居民的個人可支配資產快速增長，居民金融需求多樣化和個人金融資產多元化的格局逐步形成，這為個人理財市場帶來了廣闊前景。隨著生產力的發(fā)展和收入的提高我國居民的投資意識和投資理念不斷進步尤其是近二十年來投資渠道不斷豐富逐漸形成了具有我國特色的理財市場。

（2）基金行業(yè)產品和營銷模式亟待突破。基金行業(yè)經歷過一輪牛市之后，開始面臨發(fā)展舉步維艱的局面，客戶大比例虧損，人才流失，投資管理能力下降，產品質量下降。與此同時，基金營銷難以破局，目前基金產品80%以上由銀行銷售，這是過去十年銀行主導下的基金銷售體系，這個體系下基金公司提高了營銷

成本，客戶選擇成本，制約了基金行業(yè)的創(chuàng)新。拓展銀行之外的渠道，通過互聯(lián)網，選擇與電商公司合作搞直銷是一個很好的選擇。

(3）互聯(lián)網金融業(yè)態(tài)的深入人心。互聯(lián)網金融與傳統(tǒng)金融的區(qū)別不僅僅在于金融業(yè)務所采用的媒介不同，更重要的在于金融參與者深諳互聯(lián)網“開放、平等、協(xié)作、分享”的精髓，通過互聯(lián)網、移動互聯(lián)網等工具，使得傳統(tǒng)金融業(yè)務具備透明度更強、參與度更高、協(xié)作性更好、中間成本更低、操作上更便捷。

(4)支付寶發(fā)展的客觀需求刺激，電商平臺走近基金。由于以往用戶在支付寶賬戶的余額無法產生利息收入，因而放在支付寶賬戶的絕大多數為短期小額資金，轉入轉出頻繁，不僅不利于支付寶做大“類金融”業(yè)務，也增加了系統(tǒng)的交易成本，而通過余額寶賬戶，用戶可以獲得比較穩(wěn)定而高于活期存款的收益率后，將促使大量資金滯留在支付寶（余額寶）賬戶，不再頻繁的轉進轉出，強化了支付寶作為網絡金融交易平臺的地位。同時電商與基金的結合，監(jiān)管機構也作出了正面的反應，對基金公司利用第三方平臺進行銷售非常鼓勵和支持。

2.2 余額寶的運作模式

(1)余額寶產品屬性：貨幣型基金。其特點是：①基金單位的資產凈值是固定不變；②衡量其表現好壞的標準是收益率；③流動性好、資本安全性高；④風險低，價格通常只受市場利率的影響；⑤投資成本低；⑥貨幣型基金均為開放式基金。

(2)運作的機構：天弘基金管理有限公司，其成立于2004年11月8日，注冊地在天津，注冊資本1億元，由天津信托投資有限責任公司出資48%、兵器財務有限責任公司和烏海市君正能源化工有限責任公司各出資26%設立。公司現有員工61名，大多畢業(yè)于海內外知名高等學府，其中博士、碩士學位占總人數49.2%。目前公司管理三只基金：天弘精選混合型基金、天弘永利債券型基金和天弘永定股票型基金，管理資產總規(guī)模超過75億份。

(3)支付寶的概況：支付寶的信用度高，它的合作機構有國內工商銀行、農業(yè)銀行、建設銀行、招商銀行、中國銀行、交通銀行等各大商業(yè)銀行以及東亞銀行、VISA等國際組織。2013年4月17日下午，阿里小微金融服務集團共享平臺事業(yè)群總裁井賢棟在支付安全問題會上稱，支付寶稱賬號發(fā)生資產損失的概率不到0.001%(即十萬分之一)。

(4)余額寶和支付寶之間的關系：余額寶是附屬于支付寶的，是支付寶的一

個理財功能，可以有收益。也可以說余額寶是支付寶的升級版，是會賺錢的支付寶，余額寶由第三方支付平臺支付寶打造的一項余額增值服務。

(5)余額寶、支付寶以及客戶三者之間的風險承擔機制：①支付寶與客戶：支付寶用戶的支付寶賬戶余額（含被盜時尚在有效期內的集分寶及支付寶現金紅包）被盜，在用戶提供相關資料、經支付寶核實屬實且符合本保障服務的情況下，支付寶將向用戶補償全部或部分被盜款項。②余額寶與客戶：用戶轉入余額寶的資金，是受到支付寶安全保障的。如果用戶的支付寶賬戶經核實確實存在被盜的情況，余額寶賬戶中的資金被盜用且無法追回，支付寶將對用戶做出補償。

(6)余額寶籌集的資金的投放市場是貨幣基金市場，而它只購買增利寶貨幣基金；該市場的特點是：①是投資風險小，本金相對安全；②是交易成本低，認購、贖回全部免費，沒有成本；③是流動性好，贖回方便；④是操作便捷，月復利分紅，不交所得稅。

2.3 余額寶的基本分析

作為余額寶的用戶之一，我認為可以從以下三個方面分析余額寶。

（1）余額寶的操作方便，門檻低，兼具理財和購物功能。它只需要在支付寶賬戶頁面點擊轉入，就可以將支付寶里的流動資金放到余額寶里進行理財了。它很吸引人的一個地方就是：只要你的賬戶里有1塊錢，就可以開始你的理財計劃。

（2）余額寶減輕了支付寶公司的資本匹配壓力，為客戶備付金帶來了收益。在沒有余額寶之前，客戶的備付金是由第三方支付機構管理，這樣會給第三方支付機構帶來非常大的壓力，比如在“雙十一”“雙十二”等促銷活動時期。而余額寶客戶的備付金是由基金公司管理，與支付寶隔離，這樣降低了支付寶注冊資本金的要求。而且，將資金放在支付寶賬戶時，產生的利息是不歸客戶個人所有的，但余額寶的“利息”是客戶自己的。這樣有助于提高客戶價值體驗和使用黏性，吸引客戶將更多資金轉至余額寶。

（3）因為余額寶本質上是一款基金產品，而基金銷售的有關費用比銀行代理低，海量的潛在客戶資源對基金公司更是巨大的誘惑。以農行代理銷售貨幣基金為例，管理費和托管費分別為0.33%和0.1%，貨幣基金A和貨幣基金B(yǎng)還分別收取0.01%和0.25%的服務費。而“余額寶”是直銷模式，沒有銷售費率，目前不收取任何手續(xù)費。

2.4 余額寶的業(yè)務流程

余額寶為支付寶客戶搭建了一條便捷、標準化的互聯(lián)網理財流水線。該流水線中所以的業(yè)務都是通過互聯(lián)網操作實現，而這些業(yè)務的流程又包括實名認證、轉入、轉出三個環(huán)節(jié)。

（1）實名認證。支付寶是一個第三方電子商務銷售基金的平臺，根據2012年12月證監(jiān)會發(fā)布《基金銷售機構通過第三方電子商務平臺銷售基金》業(yè)務指引，其中的第十二條規(guī)定第三方電子商務平臺經營者應當對基金投資人賬戶進行實名制管理。因此，未實名認證的支付寶客戶必須要通銀行卡進行認證才能使用余額寶。

（2）轉入。轉入是指支付寶客戶把支付寶內的備付金余額轉入余額寶，轉入單筆金額最低位1元，最高沒有限額，為正整數即可。在工作日(T)15:00之前轉入余額寶的資金將在第二個工作日(T+1)日由基金公司進行份額確認；在工作日（T）15:00后轉入的資金將會順延1個工作日(T+2)確認。增利寶對已確認的份額開始計算收益，所得收益每日計入客戶的余額寶總資金。

(3)轉出。余額寶總資金可以隨時轉出或用于淘寶網購支付，轉出金額實時到達支付寶賬戶，單日∕單筆∕單月最高金額100萬元，對于實時轉出金額（包括網購支付）不享受當天的收益。以余額寶為代表的網絡理財產品滿意度調研

3.1 問卷設計

本次問卷主要就客戶對余額寶的風險性、操作便捷性、以及收益回報的滿意程度等進行提問。通過效度和信度的檢驗，把經過檢驗的問題選擇出來，按照問卷的結構，編制成問卷并在文字敘述方面做到問題簡潔明了，答案選項通俗易懂。詳細問卷請見附錄。

3.2 樣本選擇

本次抽樣主要通過分層抽樣的方法，以年齡分層，將18歲以下，18-25歲,25-35歲，以及35歲以上的答卷者分為四層作為樣本選擇。強調樣本的多樣性及代表性。

3.3 統(tǒng)計分析

3.3.1分析結果

本次發(fā)放問卷 233份，收回問卷233份。其中，有效問卷231份。余額寶

用戶85位。由于問卷調查的份數比較少，所以主要調研對象是針對本校學生和以前的初高中同學以及少數社會人士。

圖3-1 客戶對余額寶風險性滿意度

如圖3-1所示，5.56%的用戶對余額寶的風險性表示非常滿意；33.33%的用戶對余額寶的風險性表示滿意；50%的用戶表示對余額寶的風險性基本滿意；只有11.11%的用戶表示對余額寶的風險性不滿意。

圖3-2 客戶對余額寶操作便捷滿意度

如圖3-2所示，33.33%的用戶對余額寶的操作便捷性表示非常滿意；33.33%的用戶對余額寶的操作便捷性表示滿意；27.78%用戶對余額寶的操作便捷性表示基本滿意；只有5.56%的用戶對余額寶的操作便捷性表示不滿意。

圖3-3客戶對余額寶收益與回報的滿意度

如圖3-3所示，11.11%的用戶對余額寶的收益表示非常滿意；33.33%的用戶 5

對余額寶的收益表示滿意；38.89%的用戶對余額寶的收益表示基本滿意；16.67%的用戶對余額寶的收益表示不滿意。

3.3.2結果分析

經過將我們所調查收集回來的數據進行分析，得出了以下結論：

（1）目前余額寶的主要用戶年齡層在18-25歲的客戶，而大部分客戶是通過網絡和銀行介紹來獲得理財產品的相關信息的。在了解理財產品的相關信息后，76.74%的人表示可能會購買理財產品，而大家最關心的是理財產品的收益和品牌的信譽程度；在投資限額方面，大家比較偏向于一萬元，三萬元和無限額的理財產品；在投資期限方面，大家的偏好在一年期產品，月度產品和三年期產品間逐漸遞減。

（2）本次參加問卷的答題者中，約有74.42%的回答知道余額寶這一產品，41.86%的回答者表示了解余額寶，其中有37.21%的回答者表示使用過余額寶這一產品。而在眾多使用者中，約88.89%的用戶都表示對余額寶的風險性表示滿意與基本滿意，約83.33%的用戶對余額寶的收益表示滿意與基本滿意，約94.44%的用戶對余額寶的操作的便捷程度表示滿意。

（3）在余額寶的推出是否會對客戶的儲蓄產生影響的調研上，表示不會產生影響和持觀望態(tài)度的答題者占了多數，也有少數表示因為余額寶的流動性好，收益高的特點，會把錢存入余額寶。

（4）在對余額寶的顧慮的問題上，大家最關心的是盜號問題和盜號后資金能否追回的問題。在談及對余額的希望提供的服務和其不足的方面，大家意見主要如下：認為安全性還是不夠；轉賬速度太慢，許多銀行都只支持隔天到賬；希望節(jié)假日也可以份額認定；希望要有支付方式、投資、收益的的詳細明細。提升網絡理財產品滿意度的對策建議

4.1 發(fā)展安全穩(wěn)健的互聯(lián)網金融

（1）提高經營水平。高效的經營管理水平對于網絡理財產品的快速發(fā)展產生很大的影響。我國網絡金融業(yè)尚無純粹的網上金融機構,網上服務大多通過金融機構自己的網站和網頁提供,業(yè)務規(guī)模有限,收入水平不高,很多處于虧損狀況;我國的網絡金融產品和服務大多是將傳統(tǒng)業(yè)務簡單地“搬”上網,更多地把網絡看成是一種銷售方式或渠道,忽視了網絡金融產品及服務的創(chuàng)新潛力。

（2）平衡的金融產品體系。銀行業(yè)、證券業(yè)的網絡化程度大大高于保險業(yè)

及信托業(yè),這種結構的不平衡,不僅影響到網絡金融業(yè)的整體推進,還有可能會影響網絡金融的穩(wěn)定及健康發(fā)展。不利于網絡金融的發(fā)展,還有可能形成金融業(yè)不穩(wěn)定的因素。

（3）建立完善的立法體系與市場經濟發(fā)達國家相比,我國網絡金融立法滯后。完善的立法體系提高了網絡風險控制能力，有效的控制市場風險、操作風險等。

4.2 構建層次多元化的網絡理財產品

4.2.1多樣化

基于互聯(lián)網發(fā)展的良好基礎，經濟的快速發(fā)展，網絡理財產品種類不斷增加，呈多樣化發(fā)展。中國銀行推出了首批網絡專屬理財產品，預期年化收益率為5.1%，起點金額只有5萬元，而相同期限相同投資起點的產品，在銀行柜面銷售的預期年化收益率多在3%至4%。農行推出“金鑰匙安心得利”2011年第1311期網銀專享理財產品，起點認購額為5萬元，預期年化收益率為5%。除此之外，深發(fā)展銀行等股份制商業(yè)銀行也紛紛于近日推出網絡理財產品，年化收益率都在5%以上，而且投資起點金額均低于同預期收益率的銀行柜面理財產品。4.2.2網絡化

目前，從投資者提供產品和服務的角度來看，幾乎所有開發(fā)的網絡理財產品都是以滿足客戶投資收益為目的。隨著客戶對金融服務需求的日益多樣化和個性化，理財業(yè)務不可能一直以滿足客戶單一投資為目的。因此，在經過多年的發(fā)展后，網絡理財產品多樣化趨勢明顯。4.4.3市場化

互聯(lián)網金融對利率市場化乃至整個金融市場化的發(fā)展是個極大的推動。互聯(lián)網金融的發(fā)展使大量的非金融機構得以提供金融服務，降低了金融服務的準入門檻，投資者可以依據大數據提供的優(yōu)勢對借款人進行市場化、差別化的利率定價，市場化加強。統(tǒng)籌考慮整個金融體系的發(fā)展，網絡金融產品受多方因素影響，綜合化不斷加深。

4.3 加強網絡理財產品的市場營銷

（1）進行市場機會分析。使擁有零散資金的客戶在滿足網上購物的同時進行理財。（2）目標市場的地位。網絡的發(fā)展及創(chuàng)新使網絡理財產品更傾向于80后客戶，根據據市場定位，然后找目標客戶群在網上的主要集中的地方，一步步 的去推進，把自己的產品傳遞給客戶。（3）做好產品宣傳工作，可以通過新聞報刊，廣告媒體，公共關系等進行宣傳，擴大產品知名度和認識度。（4）服務建立。建立一流的服務水平，服務過程標準化，教日常禮貌用語，禮儀等行為規(guī)范。（5）售后管理。實時對使用網絡理財的客戶進行問題解答，對于不能立即解答的，在解決問題后要及時反饋給客戶。

4.4 實現網絡理財與傳統(tǒng)理財的有效結合

要實現網絡理財與傳統(tǒng)理財進行有效的結合，首先我們應該知道網絡理財與傳統(tǒng)理財的區(qū)別。

（1）兩者的投資標的不同，當前絕大多數網絡理財投資的是貨幣基金，由基金公司發(fā)行，投資于貨幣市場工具；而傳統(tǒng)理財產品由銀行發(fā)行，理財資金由銀行運作，主要投資于銀行間市場。

（2）以網絡理財為代表的貨幣基金投資門檻低，流動性高，可以隨時申購、贖回，更重要的是風險較低。但劣勢是收益率不固定，極端情況下會發(fā)生虧損。相對于此。傳統(tǒng)理財產品的優(yōu)勢是有固定預期收益率，風險低，但是期限固定，流動性差。而且門檻高。

綜合以上兩點，要實現網絡理財與傳統(tǒng)理財的有效結合，就要把各自的優(yōu)劣勢結合起來，設計更適合大眾的理財產品。比如這樣做：（1）網絡理財應尋找資金雄厚的財團作為第三方擔保，保障客戶資金的安全。（2）傳統(tǒng)理財應該將擁有小額資金的群體作為它市場細分的一部分。（3）設計周期或者月期的理財產品，滿足客戶的資金調動需求。

結論

本文主要介紹了余額寶背景、運作模式等，并對身邊使用余額寶的朋友進行了調查，發(fā)現其存在的問題，并就如何提升網絡理財產品滿意度提出了對策建議。最后得出應著眼于將網絡理財產品與傳統(tǒng)理財產品進行有效結合，做出正確的市場定位，以及確立目標市場選擇的建議，以期能為余額寶等網絡理財產品未來的穩(wěn)健發(fā)展提供參考。

參考文獻

[1] 丁文明，“余額寶”后發(fā)掘起的秘籍[J]，中國農村金融，2013(16)[2] 朱小群，中國經濟報告[N]，2013-08-01 [3] 王紅英，開啟屌絲理財時代[J]，2013-09-02 [4] 劉思山，余額寶概念或持續(xù)發(fā)酵[J]，證券時報, 2013-07 [5] 邱勛，余額寶對商業(yè)銀行的影響和[J]，新金融, 2013(9)

附錄A

余額寶客戶滿意度調查問卷

您好，我們是石家莊郵電職業(yè)技術學院的學生，通過此問卷全面了解您對余額寶的滿意度情況。本問卷只做學術研究不用做其他用途，不會泄露您的個人信息，請放心認真填寫。衷心感謝您的配合。1.您的性別： A．男 B.女 2.您的年齡：

A．18歲以下 B.18-25歲 C.25~35歲 D.35歲以上

3、您聽說過理財產品么？(繼續(xù)答題)A．知道 B.不知道

4.您主要是通過什么途徑獲得的這些理財產品信息？

A..報紙、廣播 B.電視 C.銀行各戶服務介紹 D.網絡 E.朋友介紹 F.理財展會形式，專家集中講解 G.其他 5.您滿意的理財產品投資期限是：

A.一周 B．月度產品 C.一年期 D.三年期 E.五年期及五年以上 6.您滿意的理財產品金額起點是多少？

A.5000元起 B.1萬元起 C.3萬元起 D.5萬元起 E.10萬元以上 7.您經常網購么？

A.經常 B.偶爾 C.極少 D.從不 8.您了解余額寶么？

A.了解 B.非常了解 C.一般 D.不了解 9.您使用過余額寶么？ A.使用過 B.沒有使用過 10.您對余額寶風險性的滿意么？

A.非常滿意 B.滿意 C.基本滿意 D.不滿意 11.您對余額寶操作的便捷程度滿意么？

A.非常滿意 B.滿意 C.基本滿意 D.不滿意 12.您對支付寶的收益與回報滿意么？

A.非常滿意 B.滿意 C.基本滿意 D.不滿意 13.“余額寶”的推出是否會影響您對網上銀行的使用？ A、不會有任何影響

B、會減少網銀的開戶，集中資金進行管理

C、繳費、網購、轉賬等支付類業(yè)務會逐漸從網銀轉移到余額寶 14.“余額寶”的推出是否會影響您的儲蓄？ A、不會，還是把錢存銀行比較放心

B、不一定，先觀望一段時間，再決定是否使用余額寶 C、會，余額寶資金收益高，流動性好，會馬上存入現金 15.您對“余額寶”的最大擔憂是什么？ A.擔心被盜號或者被盜號后資金能否追回 B.有關部門的“封殺”

C.實際是種被迫投資，若虧損誰承擔 D.其他

16.您認為余額寶在哪些方面還需要改進？您對其今后的發(fā)展有何建議？

附錄D

論余額寶對銀行業(yè)的影響

姓 名：郁佳棟 班 級：金1103－32 學 號：31104004238 余額寶對銀行業(yè)的沖擊源于它高于存款的利息和低于理財產品的風險，它沒有購買最低限額，可以隨時轉入轉出。更重要的是實現了“懶人理財”，不用跑銀行去弄復雜的手續(xù)，只需要在電腦上簡單的操作即可。中國銀行業(yè)現狀 1.1 中國銀行業(yè)發(fā)展成就

(1)銀行業(yè)整體競爭力顯著提升：隨著我國銀行業(yè)的發(fā)展，我國銀行業(yè)的規(guī)模不斷擴大，競爭力不斷提高。截至2013年六月末，銀行業(yè)金融機構資產總額87.2萬億元，負債總額82.3萬億元。(2)銀行業(yè)的治理和風險管理改善：價值意識、資本約束意識、風險管理意識和品牌意識深入人心，經濟資本，經濟增加值和風險調整后的資本回報等先進的管理方法得到重視和應用。銀行業(yè)的公司治理基本框架已建立并不斷完善,風險管理組織的獨立性和專業(yè)性不斷增強，業(yè)務操作流程不斷優(yōu)化，努力滿足中小企業(yè)的融資需求和服務三農發(fā)展的融資需求，不斷加快金融創(chuàng)新，功能不斷完善。

1.2 中國銀行業(yè)存在的問題

(1)過分看重存款的重要性：由于銀行業(yè)的擴張和競爭的加強，銀行的投資活動需要找到足夠的社會閑散資金，所以把吸收存款放在首要位置。在“存款立行”觀念的支配下各商業(yè)銀行盲目拉存,只重視存款數量不重視質量,也給自身發(fā)展帶來一系列不良后果。(2)資產管理機制不健全：資產管理不善，不良貸款比率高，貸款風險防范機制不健全。最近兩三年銀行的貸款質量雖有所提高但是不良資產比例仍然較高，信貸資產風險依舊很大這種風險的形成有其深層次的經濟背景，例如政府的干預和某些企業(yè)的盲目行為等客觀因素但商業(yè)銀行自身的因素是不可忽視的。(3)經營品種單一：目前國內銀行功能都過于單一，只注重傳統(tǒng)資產負債業(yè)務中間業(yè)務，發(fā)展滯后。雖然在業(yè)務品種范圍較之改革前有了明顯的擴大，但還是缺乏創(chuàng)新。很多機構傳統(tǒng)的業(yè)務仍停留在相當及粗放的狀態(tài)下，當前各商業(yè)銀行要在保證風險的情況下搞創(chuàng)新是必然趨勢，否則終將被社會所淘汰。資金沉淀，其影響是不容忽視的。目前國內貨幣基金的年化收益率普遍在

3%至4%之間，12月05日支付寶官網上宣布的七日年化收益達到了5.216%，遠超國內貨幣。余額寶對銀行業(yè)的影響分析 2.1 余額寶對銀行業(yè)的沖擊

考慮到支付寶八億多的用戶和百億的基金的平均收益水平。上線短短 7 天內，“余額寶”便狂攬了超過一百萬的用戶，12月數據顯示，不到半年時間余額寶存款額已經突破1000億。隨著余額寶的推廣和更多基金的加入，會有越來越多的人選擇投資余額寶，而且會把余額寶作為一種重要的投資方式。這將與銀行的活期存款構成直接的競爭，銀行比較低的活期利率必然會敗給余額寶的高收益，銀行的活期存款業(yè)務將被余額寶所爭奪。

2.2 余額寶對銀行業(yè)的影響有限

實際上，用余額寶業(yè)務和銀行活期存款相比較是不恰當的。和余額寶真正相似的是銀行銷售的短期貨幣基金和無固定期限的開放式理財產品。余額寶產生的“利息”實質上是用戶購買貨幣基金的投資收益。但余額寶與兩者相比有很多優(yōu)勢，它比貨幣基金有更高的流動性，能做到 T+0 交易，而比開放式理財產品有更高的收益，另外余額寶最低購買金額無下限，這是另一大優(yōu)勢。所以余額寶對現有銀行產品會造成沖擊是必定的。但余額寶畢竟依靠互聯(lián)網，互聯(lián)網的風險性和人們對互聯(lián)網的缺乏認識也 制約了余額寶的發(fā)展。另外大額的轉入轉出會產生手續(xù)費和時限性，長期來說余額寶并不能吸引穩(wěn)定的大客戶。

2.3 互聯(lián)網金融迫使銀行轉型

圖2-1 余額寶對客戶儲蓄的影響

圖2-2 余額寶對客戶網上銀行使用率的影響

問卷調查顯示，余額寶尚不能對銀行構成威脅。不過，長遠來看，銀行也不能忽視互聯(lián)網金融的浪潮，應該積極融入大數據時代互聯(lián)網金融發(fā)展的大潮中。“余額寶”的推出更大程度上是支付寶對于金融創(chuàng)新和大數據應用的一種有益探索，單純的一款或幾款產品不足以吸引客戶離開銀行轉向新型理財方式，只有形成一定的產品集群，能提供足夠多的備選產品選擇的時候，才會出現客戶理財渠道的明顯轉移。但這種嘗試有利于國內金融創(chuàng)新的發(fā)展和迫使銀行產品和服務的創(chuàng)新。“余額寶”投石問路的同時，銀行業(yè)金融機構其實也早已開始關注互聯(lián)網 金融的發(fā)展，并且已經開始角力互聯(lián)網金融領域的產品創(chuàng)新和傳統(tǒng)業(yè)務的升級換代。

結論

本文通過對中國銀行業(yè)現狀的考察以及分析余額寶對銀行業(yè)的影響，并結合問卷，得出以下結論：余額寶這種理財模式的推出會對傳統(tǒng)銀行業(yè)造成沖擊這是肯定的，但不是替代關系，只能說會部分替代銀行的存款業(yè)務。在經濟迅速發(fā)展的今天，簡單的理財產品已經不能夠滿足人們的需求，傳統(tǒng)銀行應該積極的進行探索，推出多樣化的理財方式來迎合大眾的需求，提供更多合理的資金增值渠道，不斷完善我國的金融市場體系，為我國現代化建設提供堅實的保障。創(chuàng)新是科技進步的源泉，只有通過不斷的創(chuàng)新才能帶領科技的不斷進步和人類文明的向前發(fā)展。銀行業(yè)也是如此，通過創(chuàng)新，才能和國際接軌，才能提供多樣差異化的理財渠道。

第二篇：銀行理財產品調研報告

銀行理財產品調研報告

學院：經濟學院班級：10 金融小組成員：齊敏捷101702040

李鈺河101701041陸留偉101701056

銀行理財產品調研報告

一、調查背景

隨著我國經濟的快速發(fā)展，人們生活水平的提高和收入的大幅度增長，個人對所增長的財富如何進行更好的管理與運用，越來越成為人們所關注的熱點問題。手中的閑錢也逐漸多起來，理財便成了居民生活的一部分，同時也成為商業(yè)銀行新的競爭點。

二、調查目的為了了解居民的理財需求，了解居民對理財產品的認識，主要投資哪些理財產品，也為了更好的了解居民對理財產品的關注程度。因此，我們倆個進行一次對安陽居民銀行理財產品投資情況的調查，根據調查結果得出結論，分析總結存在的問題，并提出相應的建議。

三、銀行個人理財產品的主要類型

目前，對于銀行理財產品的分類有不同的標準，根據風險和收益特征，可以分為保證收益理財產品、保本浮動收益理財產品和非保本浮動收益理財產品；根據投資幣種不同，可以分為人民幣理財產品、外幣理財產品和雙幣理財產品。而人民幣理財產品根據其投資方向和領域的不同，可以分為債券類理財產品、信托類理財產品、結構性理財產品、代客境外理財產品（QDII）和新股申購類理財產品。

1.債券類理財產品。債券型理財產品主要投資于國債、央行票據、政策性金融債等非信用類工具，也投資企業(yè)債、企業(yè)短期融資券、資產支持證券等信用類工具，其風險一般來自利率風險、匯率風險、流動性風險等。

2.信托類理財產品。信托類理財產品主要是投資于商業(yè)銀行或其他信用等級較高的金融機構擔保或回購的信托產品，也有投資于商業(yè)銀行優(yōu)良信貸資產受益權信托的產品。

3.結構性理財產品。結構性理財產品也稱為掛鉤型理財產品，是運用金融工程技術將存款、零息債券等固定收益產品與金融衍生品組合在一起而形成的一種新型金融產品。

4.代客境外理財產品（QDII）。QDII型人民幣理財產品，是指取得代客境外理財業(yè)務資格的商業(yè)銀行接受投資者的委托，將人民幣兌成外幣，投資于海外資本市場，到期后將本金及收益結匯后返還給投資者。

5.新股申購類理財產品。新股申購類理財產品是指集合投資者資金，通過機構投資者參與網下申購提高中簽率。其風險包括系統(tǒng)性風險（新股制度、運行格局、資金供給等）、網下申購的流動性風險。

四、調查結果的整體分析

從整體上看，在我們問卷的受訪者中以26-36歲為主，此年齡段人數占總人數43%。從月收入的角度來說，我們的受訪者月收入主要集中在2500元以上，與安陽居民的月收入大致吻合，數據選用具有代表性。受訪者中，最高學歷大學本科的人數過半，并且有10%的受訪者具有碩士或博士學歷，這說明了我們的受訪者對于銀行理財產品有一定的理解能力。

在對于理財產品選用的調查中發(fā)現，大多數的受訪者對理財產品介于有一定的了解（28%）和不是很了解（43%）之間，這在很大程度上說明了一部分居民對于理財產品也已有所了解，但大部分普通居民對于理財產品方面知識還有待提高。

對于理財產品了解的渠道我們也做了調查，由此結果可知，人們了解理財產品的信息通常是通過網絡和財經類的報紙雜志，約占36%，與此同時家人朋友的介紹（26%）、銀行等金融機構（19%）和投資類的講座或者研討會（14%）也占有較大的份額。我們在此建議銀行需要拓寬理財產品的宣傳渠道，以更加多元的方式引導群眾。

統(tǒng)計的結果發(fā)現，他們最為看重的是黃金、白銀等實物金屬的投資，這主要是受近期國際金融危機的影響。對于股票或基金的投資比較少，這由于近期股票市場狀況不好所致，也表明受訪者的風險承受能力較低，主要偏保守型。同時我們也發(fā)現，雖然房價調控力度相當大，但是還有一批受訪者持續(xù)看漲樓市。值得一提的是，14%的受訪者表示明年將會看好銀行理財產品。這個數據略低于實物金屬。因此，我們從事銀行、證券等工作的發(fā)展前景比較廣，銀行理財產品還有很大的發(fā)展空間。`

在購買理財產品中，看重預期收益的占100%,看重投資期限的占59%，看重投資標的的占47%，是否保本的占44%，看重手續(xù)費的占27%。認為高風險、高收益為最好的理財產品的占3%，穩(wěn)健的投資收益為最好的占72%，低風險，低收益的占0%，風險與收益平衡的占15%。

大多數受訪者對銀行提出的預期收益率半信半疑（59%），這是一種正常而且成熟的心理，說明群眾對于預期收益率有了一定程度的了解。在銀行實際銷售中，對于預期收益率這一概念一般都以淡化處理，導致一部分消費者認為預期收益率就是收益率。不過，從調查結果上看僅有10%受訪者對預期收益率很有信心。

我們也對受訪者是否曾經購買過銀行理財產品進行了調查，本次調查結果顯示受訪者中大部分人曾經購買過銀行理財產品，占總人數的63%。在曾經購買過銀行理財產品的受訪者中，大部分選擇僅僅用不到他們30%的資金投入理財產品，這個比例偏小，說明大多數投資者并不把銀行理財產品作為主要的投資產品。

投資于理財產品是，有31%的人是為了資產保值，避免通貨膨脹帶來的縮水，有100%的人是為了資產增值，獲得額外的收益。有25%的人是為了為未來的支出做準備（育兒、教育或者養(yǎng)老），有13%的人是為了分擔各項投資的風險，9%的人是為了安排退休后的生活費用。

調查中也會發(fā)現46%的受訪者更傾向于在傳統(tǒng)的四大行（工農建中行）購買理財產品，而且他們更中意保本浮動收益型（61%）的理財產品。在眾多的理財產品中，6月-1年期的理財產品是受訪者的理想選擇，占總人數的63%，說明受訪者喜歡投資短期產品。以上數據表明，在銀行理財產品的投資者普遍持有保守態(tài)度，這在一定程度上影響了他們對于銀行理財產品的選擇。

五、調查結果發(fā)現的問題

（一）產品設計管理機制不健全。在日益激烈的市場競爭下，各家銀行為了爭奪市場份額，往往忽視了對質量和風險的管控，銀行未能按照符合客戶利益和風險承受能力的適應性原則設計理財產品，導致創(chuàng)新能力不足，同質化競爭日趨激烈。

（二）過分強調收益而淡化了風險。大部分投資者在選擇理財產品投資的時候并不能充分認識到產品的風險程度，甚至還有市民認為銀行理財產品完全無風險，由此可想，部分商業(yè)銀行在理財產品的宣傳過程中未能充分揭示風險，沒有

以醒目、通俗的文字進行表達，也沒有提供必要的舉例說明，而是過分強調產品的預期收益率，誤導了投資者。

（三）投資者盲目認購現象嚴重。除了產品本身、銷售誤導當面的問題以外，投資者自身也不是沒有責任。從調查中可以看到，也有相當大的一部分投資者是沖著理財產品的高收益去認購理財產品的，盲目的只看到收益而不顧理財產品的各類風險。作為投資者，即便并非專業(yè)人士，但是認購理財產品錢應該清楚自己的投資方向和風險；與此同時，銷售人員也應該針對不同的客戶群，根據他們自身風險偏好等情況，合理有效的提出不同的理財意見。

六、調查結果提出的建議

銀監(jiān)會應進一步加強對銀行理財業(yè)務的監(jiān)督管理，使銀行完善對理財產品的風險評級，并且根據客戶的收入狀況、對保本以及投資方向的要求等因素，分別為不同需求的投資者設計適合的產品。

銀行內部應當提高理財業(yè)務風險管理水平，對本行理財產品銷售人員進行有效管理，建立相應的管理制度，增強相關人員的專業(yè)知識、行業(yè)知識和管理能力，從而規(guī)范銷售行為，力求更好地保護客戶合法權益。

最后，由我們得出的結論可知，不同的客戶有不同的需求，銀行在理財產品發(fā)行過程中，不能只追求盈利，還要對客戶進行風險承受能力評估，按照風險匹配原則，將適合的產品賣給適合的客戶。

銀行理財產品問卷調查

1、您的性別：()

A、男B、女

2、您的年齡段：()

A、18-25B、26-36C、37-47D、48-55E、56以上

3、您的最高學歷是：（）

A、初中及以下B、高中C、專科D、本科E、碩士及以上

4、您的月收入大約是：()

A、1000元以下B、1000-2500C、2500-3500D、3500-5000 E、5000元以上

5、您的家庭會把多少比例的剩余資金用于購買理財產品：()

A、無該項投資B、5%以下C、5%-10%D、10%-30%E、30%以上

6、您對金融知識方面了解嗎：()

A、很了解B、了解C、不是很了解D、不了解

7、您經常通過以下哪些途徑獲取或被動接受到銀行理財產品的信息：（多選）()

A、網絡和財經類的報紙雜志B、朋友介紹C、銀行推薦（短信、電話等）投資類的講座或者研討會E、其他

8、您比較看好的投資品種：（）

A、股票或基金B(yǎng)、定期儲蓄C、保險D、國債E、房地產F、外匯實物金屬H、理財產品I、其他

9、您是否購買過金融產品：（）A、是B、否

10、您購買理財產品，更看重哪個因素：（多選）()

A、預期收益率B、投資期限C、投資標的D、是否保本E、手續(xù)費

11、您更傾向于購買哪類銀行的理財產品：（）、、DG

A、四大國有B、股份制C、城市商業(yè)銀行D、外資銀行

12、在目前環(huán)境下，您若投資銀行理財產品更傾向于：()

A、保本固定收益型B、保本浮動收益型C、非保本浮動型

13、您對銀行理財產品實現預期收益率的期望值：（）

A、半信半疑B、沒信心C、不在乎D、很有信心

14、您若投資銀行理財產品時將選擇的期限是：()

A、6個月以內B、6個月到一年C、1年到3年D、3年以上

16、您若投

15、您若投資于銀行理財產品的主要原因是：（可多選）()

A、資產保值，避免通貨膨脹帶來的資產縮水B、資產增值，獲得額外收益

C、為未來的支出做準備（育兒、教育或者養(yǎng)老）D、只是為了分擔各項投資的風險E、安排退休后的生活費用

16、在銀行理財產品的投資中，哪些問題困擾您？（可多選）()

A、不知如何挑選出適合自己的銀行理財產品進行投資

B、在購買時，不知道買入多少才適合C、銀行理財產品的設計太復雜，很難理解

D、不方便及時地了解與銀行理財產品市場的相關信

17、您認為理財產品最佳投資渠道是什么？

18、您認為您需要什么樣的理財產品?

第三篇：2018滿意度匯總分析

共青新市醫(yī)院

2018年外科上半年滿意度調查分析匯總

為了提升我院的醫(yī)療服務品質，改進我院的各項服務工作，更能貼近患者的需求，護理部結合當前工作實際，實事求是定期進行“患者對醫(yī)院護理服務質量滿意度”的調查。現將三季度住院病人滿意度調查進行匯總分析如下：

一、調查目的

掌握來我院就醫(yī)患者對醫(yī)院護理服務的看法、意見和建議，了解護理管理存在的問題。

二、調查對象

調查對象：在醫(yī)院就醫(yī)的患者及其家屬（主要是住院患者)。

三、調查方式

調查方式：問卷調查和訪談相結合。患者住院期間，由護士深入病房，與家屬或患者面對面的溝通、交流，對住院或即將出院的患者或其家屬請求配合填寫調查表，說明填寫方法和目的，被調查人匿名填寫，不識字的可由陪人代寫，并現場統(tǒng)一收回。此問卷調查每份18項，本季度共發(fā)放住院患者問卷調查表95份，收回95份，所答項目100%有效，據調查結果統(tǒng)計，上半年住院患者平均滿意度為92.57%

四、調查時間

2018年1月—2018年6月

五、調查內容

主要調查了解患者的就醫(yī)感受，涉及醫(yī)院環(huán)境、衛(wèi)生狀況、醫(yī)護人員的服務情況以及患者對醫(yī)院的意見和建議等方面。

六、現將2018年上半年滿意度結果如下：

七、存在問題：

如上圖可見，影響滿意度的主要問題在于：病房巡視（包括輸液巡視）、病區(qū)衛(wèi)生、病房環(huán)境、患者的用藥指導及對護士長的工作滿意，下一步科室應重點對前幾位進行監(jiān)管，力爭在下一次滿意度調查能有所提高。

八、原因分析

1、科室護士主動服務意識差，護士長及責任護士缺少與患者的溝通交談，護士長對優(yōu)質護理內涵認識不到位；

2、責任護士未能及時轉換護理理念，仍停留在功能制護理工作模式；

3、責任護士主動學習能力較差，對專科疾病知識缺乏，以致對患者用藥、飲食及專科知識指導不到位；

4、科室保潔人員未能堅守崗位，工作馬虎，忽視死角位置的保潔；

5、探視家屬多，小孩多，吵鬧聲大，病房管理不到位。

九、整改措施

1、護士長加強對優(yōu)質護理內涵的認識，加強優(yōu)質護理管理，提高護士主動服務意識；

2、科室應加強對專科知識，疾病常規(guī)的培訓與學習，特別是科室的新上崗護士的的培訓要加強，提高科室的學習氛圍，變被動為主動；

3、發(fā)揮科室質控小組的作用，將存在的問題及時反饋給護士長；

4、護士長應利用每天的晨交班時間與患者互動，加強與患者的溝通，及時為患者提供幫助，建立良好的護患關系；

5、責任護士可利用更換輸液時與患者多溝通，加強對用藥、飲食的指導，將宣教工作融入在護理過程中，掌握宣教時機和技巧。

6、對病區(qū)有發(fā)現衛(wèi)生不到位的地方，科室應及時與保潔人員聯(lián)系，盡快處理；

7、患者入院時，責任護士加強病房探視的宣教，人人遵守和維護病房秩序，確保病區(qū)安靜、整潔。

外 科

2018年7月5日

第四篇：一理財產品流動性比較分析

一理財產品流動性比較分析

1.儲蓄類產品的流動性

活期儲蓄存款的流動性較好，定期儲蓄存款的流動性相對差一些，但也可以提前取現。

2.債券的流動性

債券往往到期才能夠還本，即使在二級市場出售，債券市場的交易通常也沒有股票市場活躍，因此債券的流動性一般弱于股票。

3.股票的流動性

股票市場的成交往往比其他市場活躍，優(yōu)質上市公司的股票的流通轉讓非常快捷，流動性較強。

4.可轉換債券的流動性

由于可轉換債券附有一般債券所沒有的選擇權，兼有債券和股票的雙重特點，因此比較受投資者歡迎，其流動性比一般債券要強。

5.基金的流動性

一般而言，各類基金的流動性都比較好。

6.金融衍生產品的流動性

期貨等基礎性金融衍生產品的流動性與金融市場的交易活躍程度密切相關，主要取決于所依附的基礎證券或指標的變動情況。

7.外匯產品的流動性

外匯產品的流動性取決于外匯投資形態(tài)、匯率預期、外匯市場的管制情況等。外匯定期儲蓄的流動性低于外匯活期存款。

8.信托產品的流動性

一般來說，由于信托產品是為滿足客戶的特定需求而設計的，缺少轉讓平臺，流動性比較差。

9.房地產、黃金、收藏品的流動性

對于投資者來說，黃金退出流通領域后，其流動性較其他證券類投資品差。房地產投資品的流動性隨著其價值的增加而提高。若是房價過高，“泡沫”被擠出后，房產的流動性會大大降低。收藏品流動性不高，隨著市場偏好的變化，其流動性發(fā)生變化。

二理財產品風險性比較分析

從產品的大類來行，儲蓄和債券的風險通常較低，股票的風險性較高，可轉換債券的風險介于其問;基金的風險因具體產品的不同而不同;衍生產品類的風險最高。傳統(tǒng)的保險產品都具有保障功能，在購買者發(fā)生損失的情況下，能得到一定程度的補償。現代的保險產品兼有保障和投資功能，在保障的同時提高了保險產品的收益性。

1.儲蓄類產品的風險。

2.債券的風險。

3.股票的風險。在基礎性金融產品中，股票的風險最高。

4.可轉換債券的風險。

5.基金的風險。

一般而言,各類基金的風險特征由高到低的排序依次是：股票型基金、混合型基金、債券型基金、貨幣市場型基會。基金產品主要包括兩種風險：①價格波動風險。②流動性風險。

6.金融衍生產品的風險

金融衍生產品的投資風險很高，適合偏好風險、追求高收益的投資者。

7.信托產品的風險

信托產品的風險包括以下幾個方面：(1)投資項目風險。(2)項目主體風險。(3)信托公司風險。(4)流動性風險。

8.外匯產品的風險

外匯產品風險主要包括以下幾個方面：(1)匯率風險。(2)利率風險。(3)信用風險。(4)操作風險。(5)政策風險。

9.房地產投資的風險

房地產投資面臨的風險主要有以下幾種：(1)流動性風險。(2)購買力風險。(3)市場風險及政策風險。(4)交易風險。(5)自然風險。

10.黃金、收藏品投資的風險

黃金等貴金屬的價格波動較大，由于其不能像金融資產一樣提供利息和股利收入。黃金價格受國際市場黃金價格波動的影響較大。珠寶、文物等收藏品投資風險很大，主要取決于投資者的欣賞水平、鑒別能力、持有期限、政局和社會穩(wěn)定程度等。

三:理財產品收益性比較分析

1.儲蓄類產品的收益

儲蓄類產品的收益來源于存款利息，收益比較穩(wěn)定，收益水平不高。如果發(fā)生通貨膨脹，固定利率儲蓄產品的實際收益水平將大大降低。

2.債權類產品的收益

債券的收益主要來源于利息收益和價差收益。由于債券的投資風險高于銀行存款但低于股票，債券的收益率也通常比銀行存款高，比股票的收益率低且相對穩(wěn)定。不同風險程度的債權產品其收益率也不同。風險低的產品如國債，收益率較低;風險程度高的產品如信用等級低的公司債券，收益率較高。

3.股票的收益

股票的收益主要來源于股利和資本利得。股權類產品中，優(yōu)先股與普通股的收益特點并不一樣。優(yōu)先股收益固定，普通股收益波動大，但其收益率一般高于優(yōu)先股收益率。

4.可轉換債

債券的收益

在可轉換債券轉換為股票之前，可轉換債券持有人只享有利息，與債券類似。當轉換成股票后持有人才能成為公司股東，與其他股東一起分享公司的分紅派息，體現出高收益的特征。可轉換債券適合在低風險一低收益與高風險一高收益這兩種不同收益結構之間作出靈活選擇的投資者。

5.基金的收益

基金的收益一般由利息、股息和資本利得三部分收入構成。影響基金類產品收益的因素主要來自兩方面。一是來自基金的基礎市場，二是來自基金自身的因素。

6.金融衍生產品的收益

期貨等基礎金融衍生產品的風險很高，但收益也可能很高，這與其交易制度所決定的杠桿倍數密切相關。由于組合投資效應，商業(yè)銀行推出的人民幣理財計劃、外幣理財計劃等結構性金融衍生產品的預期收益水平，通常高于儲蓄存款而低于期貨等衍生產品的杠桿收益，其收益相對穩(wěn)定。

7.外匯產品的收益

決定外匯產品收益的因素，除了宏觀經濟狀況等決定金融產品收益率的普遍因素外，還決定于匯率水平。匯率水平受到利率、通貨膨脹率、經濟增長率、國際收支狀況、央行對匯率的干預、市場心理預期及政治因素的影響。

8.信托產品的收益

信托資產管理人的信譽狀況和投資運作水平對資產收益有決定性影響。

9.保險產品的收益

一般保險品種的收益主要體現在其轉移風險的補償能力上，可以用發(fā)生損失時的機會成本來衡量。投資型保險產品除了保障功能，還有投資功能，其收益體現于對投資人的保障程度和投資收益。

10.房地產、黃金、收藏品投資的收益

在短期通貨膨脹的情況下，三者是進行保值增值的理想工具。

第五篇：SOA網絡調研分析報告

SOA網絡調研分析報告IDC:《SOA中國路線圖》網絡調研分析報告 適應業(yè)務需求的不斷變更是首要挑戰(zhàn)

適應業(yè)務需求的不斷變更是中國企業(yè)當前IT應用系統(tǒng)建設中面臨的首要挑戰(zhàn)

近40%的接受調查的中國企業(yè)認為這是中國企業(yè)IT系統(tǒng)建設面臨的最大挑戰(zhàn)。現有IT系統(tǒng)的相對剛性使很多CIO在面對頻繁的業(yè)務變化時步履維艱、痛苦不堪。從技術層面來說，許多軟件系統(tǒng)完全采用手工編碼的方式，總體架構設計的缺乏卻注定無法全面適應系統(tǒng)需求變更的需求。

43%的接受調查的中國企業(yè)認為3到5年后公司內一半以上的軟件系統(tǒng)將無法繼續(xù)使用

中國經濟的飛速發(fā)展和競爭的日趨激烈使很多企業(yè)不得不通過不斷的變化和業(yè)務創(chuàng)新保持持續(xù)的競爭力，業(yè)務和流程的變化會非常頻繁。實際上，由于業(yè)務需求的不斷變更和軟件系統(tǒng)架構的不靈活，43%的接受調查的中國企業(yè)認為3到5年后公司內一半以上的軟件系統(tǒng)將無法繼續(xù)使用。

中國SOA的關鍵任務 – 大量構造新SOA服務

中國企業(yè)建設了大量生產型系統(tǒng)，目前正在嘗試著整合； 而大量的服務性系統(tǒng)仍有待新建。調查發(fā)現，中國企業(yè)更多的在進行系統(tǒng)新建或改造優(yōu)化。57.5%的接受調查的中國企業(yè)建設重心在系統(tǒng)新建和系統(tǒng)改造、升級；重心在系統(tǒng)整合的企業(yè)只占42.5%.大量的服務需要全新構造才是中國SOA的主要任務，這一點和美國是完全不同的。

基于面向構件開發(fā)平臺進行定制開發(fā)逐漸成為中國企業(yè)的一個選擇

為了實現中國SOA關鍵任務，企業(yè)和軟件開發(fā)商在實踐著不同的技術路線以構建SOA服務，包括純代碼編寫，基于套裝軟件二次開發(fā)或基于面向構件技術平臺進行開發(fā)。大型套裝軟件開發(fā)周期長，開發(fā)費用高，無法有效適應中國企業(yè)復雜多變的需求； 而純代碼編寫又不利于標準遵從，同時開發(fā)效率較低。就這樣，面向構件技術漸漸的出現在技術市場。

SOA軟件供應商兩大陣營互補提供完整SOA解決方案

SOA中間件平臺包括面向構件，流程管理，統(tǒng)一服務和軟件治理四個關鍵功能。目前SOA中間件平臺的四種關鍵功能均在市場主流SOA廠商的產品線有所實現。然而不同廠商對以上4種關鍵功能的實現路線圖卻不相同。隨著市場細分和專業(yè)分工不斷加劇，不同的SOA產品功能將這些SOA軟件供應商分成了兩大陣營：企業(yè)級應用整合和SOA服務構造。前者包括IBM、BEA和IONA, 而后者以普元為代表。在當前的SOA中間件市場格局下，這兩類廠商在一定程度構成互補的關系。

SOA實施路線圖1-對于以系統(tǒng)改造優(yōu)化為主，同時也在大量新建系統(tǒng)的中國企業(yè)

中國的金融、電信等IT建設領先的企業(yè)是這方面的代表。這些企業(yè)通常已經有了一些老應用系統(tǒng)，它們在當前IT建設中通常是系統(tǒng)改造優(yōu)化和新建系統(tǒng)同時進行。對于這些企業(yè)，實施SOA,要考慮對原有系統(tǒng)切割并包裝成為SOA服務。對于新系統(tǒng)，則考慮采用粒度更小、組合更容易、架構更靈活的面向構件技術構造。這些服務，通過ESB實現集成和管理。

SOA實施路線圖2-對于以新建系統(tǒng)為主的中國企業(yè)

對于中國的政府、國防、電力等企業(yè)來說，大量的服務型系統(tǒng)還沒開始大規(guī)模構造。這些企業(yè)往往從構造SOA服務開始著手實現SOA架構。然而，65%的接受調查企業(yè)也并表示不清楚如何在新建系統(tǒng)時按照SOA架構來創(chuàng)建標準服務。這些企業(yè)的最佳實踐是首先遵循SOA國際標準，如面向構件技術來構造服務，在實現SOA架構的第二階段，對多服務的集成通過部署ESB實現。

做出適合自己公司的SOA規(guī)劃，采用成熟的SOA技術支撐產品，以及獲得業(yè)務部門的支持等是企業(yè)成功實現SOA架構的最重要三個因素

盡管SOA的回報很可觀，但機遇和風險永遠并存，成功的SOA實現對系統(tǒng)涉及、產品技術和實施人員都提出了很高的要求。接受訪談的中國企業(yè)認為，做出適合自己公司的SOA規(guī)劃，采用成熟的SOA技術支撐產品，以及獲得業(yè)務部門的支持等是企業(yè)成功實現SOA架構的最重要三個因素。