第一篇：公司理財重點名詞解釋

企業價值最大化：通過企業財務上的合理經營，采用最優的財務政策，充分考慮資金的時間價值和風險與報酬的關系，在保證企業長期穩定發展的基礎上，使企業總價值達到最大。其基本思想是將企業長期穩定發展擺在首位，強調在企業價值增長中滿足各利益方關系 資金時間價值：是指在購買力不變及沒有風險的情況下,隨著時間推移資金發生的增值

利息：1.復利：不僅本金要計算利息，本金所生的利息在下期也要加入本金一起計算利息，即通常所說的“利滾利”2.名義利率：一年內多次復利時給出的年利率3.實際利率（有效利率，EAR）：指一年內多次復利時，每年末終值比年初現值的增長率

企業籌資：企業根據其生產經營、對外投資和調整資本結構等需要，經濟有效地籌措和集中資金的活動

風險報酬：投資者因冒著風險進行投資而獲得的超過時間價值的那部分額外補償

與借款有關的信用條件：1.信貸限額（額度）：是銀行對借款人規定的無擔保貸款的最高額

2.周轉信貸協定：是銀行具有法律義務地承諾提供不超過某一最高限額的貸款協定。企業享用周轉信貸協定，通常要對貸款限額的未使用部分付給銀行一筆承諾費3.補償性余額：是銀行要求借款人在銀行中保持按貸款限額或實際借用額一定百分比（一般為10%至20%）計算的最低存款余額

債券：是指公司依照法律程序發行，承諾按約定的日期支付利息和本金的一種書面債務憑證資本成本：是企業籌集和使用資金而承付的代價，包括用資費用和籌資費用。既包括貨幣的時間價值，又包括投資的風險價值，是投資者要求的必要報酬率

資本結構：指企業各種資金的構成及其比例關系。廣義的指企業全部資金的構成及其比例關系。狹義的指企業長期資金的構成及其比例關系

最佳資本結構：指在一定條件下使企業加權平均資本成本最低、企業價值最大的資本結構 杠桿：1.經營杠桿：又叫營業杠桿或營運杠桿，是指由于固定經營成本的存在，息稅前利潤的變動幅度大于營業收入變動幅度的現象2.財務杠桿：又叫籌資杠桿或融資杠桿，是指由于固定債務利息的存在，使得每股利潤的變動幅度大于息稅前利潤變動幅度的現象3.綜合杠桿：又叫聯合杠桿、復合杠桿或總杠桿。它指由于固定經營成本、固定債務利息和固定優先股股利的存在，使得每股利潤的變動幅度大于營業收入變動幅度的現象

流量：1.現金流量：是指與投資決策相關的現金流入和流出的數2.凈現金流量NCF：一定時期內現金流入與現金流出之差

股票：1.股票：指股份有限公司發行的證明股東所持股份的所有權憑證2.股利：指公司按發行的股份分配給股東的利潤。包括股息、紅利3.股利政策：是股份公司關于是否發放股利、發放多少以及何時發放的方針和政策。

營運資金：在數量上等于企業流動資產減去流動負債的差額。從本質上包括流動資產和流動負債的各個項目。營運資金=流動資產-流動負債

到期收益率：指購進債券后，一直持有該債券至到期日可獲取的收益率。即債券投資的內含報酬率

第二篇：公司理財名詞解釋

《公司理財》（2010年4月）

第一章公司理財概述

四、名詞解釋

1、公司理財P8:有關公司資金的籌集、投放與使用、分配的管理活動。

2、公司理財目標P11：公司進行理財實踐活動所期望達到的目的，是評價公司理財行為是否合理的標準。

3、財務活動P14：資金的籌集、運用、耗費、收回及分配等一系列行為。

第二章財務報表分析

四、名詞解釋

1、資產負債表P22：反映公司在某一特定日期財務狀況的會計報表。

2、資產P25：過去的交易、事項形成并由企業擁有或者控制的資源，該資源預期會給公司帶來經濟利益。

3、負債P26：過去的交易、事項形成的現時義務，履行該義務預期會導致經濟利益流出公司。

4、所有者權益P26：所有者在公司資產中享有的經濟效益，其金額為資產減去負債后的余額。

5、利潤表P40：反映公司在一定期間經營成果實現情況的報表

6、利潤P42：公司在一定期間的經營成果，它通常用來作為公司經營業績的評價指標，從數量上看，它是收入與費用相抵后的差額，從總額考察，扣減的費用必須低于該期的收入，才會有利潤；反之，該一會計期間的經營成果就將反映為虧損。

7、現金流量表P48：反映公司在一定期間內現金流入和現金流出情況的報表，它反映的是一定會計期間內的數據，屬于動態的報表。

8、現金等價物P50：公司持有的期限短、流動性強、易于轉換為已知金額現金、價值變動風險很小的投資。

第三章金融市場與貨幣時間價值

四、名詞解釋

1.金融資產P67：在金融市場上資金融通所產生的信用憑證和投資證券。

2.貨幣市場P70-71：經營一年以內的資金借貸業務的活動，其主要特征是交易短期信用憑證。

3.資本市場P71：經營一年以上的長期產娘借貸業務，其主要特征是交易長期信用憑證。

4.終值P76：若干期后，包括本金和利息在內的未來的價值，又稱作本利和。

5.現值P78：未來某一時期一定數額的款項折合成現在的價值，即本金。

6.年金P80：在一定時期內，每間隔相同時間支付或收入相等金額的款項。

第四章公司自有資本籌集

四、名詞解釋

1、賬面價格P100：資產凈值與普通股數的比，即每股凈資產

2、股利P108：是股息和紅利的總稱，它由公司董事會宣布從公司的凈利潤中分配給股東，作為股東對公司投資的報酬。

3、剩余股利政策P117：將公司的盈余首先用于良好的投資項目，然后將剩余的盈余作為股利進行分配。

4、固定股利額政策P118：公司不論稅后利潤為多少，都支付給股東一定數額的固定股利，并不因為公司稅后利潤的變化而調整股利數額。

5、固定股利支付率政策P119：由公司確定一個股利占盈余的比率，長期按照這個比率支付股利。

6、低正常股利加額外股利政策P120：公司每年只支付數量較低的股利，在公司經營業績非常好時，除定期股利外，再增加支付額外的股利。

7、現金股利P121：以公司當年盈利或積累的留存收益用現金形式支付給股東的股利。

第五章公司借入資本籌集

四、名詞解釋

1、短期借款P127：公司向銀行等金融機構借入的，期限在1年以內（含1年）的借款。

2、長期借款P134：公司向銀行借入的，期限在5年以上（不含5年）的借款。

3、租賃P148：出租人（資產所有者）將資產出租給承租人（資產使用者），按照契約或合同的規定，按期收取租金的一種經濟行為

4、經營租賃P148：由出租人將自己的設備或用品反復出租，直到該設備報廢為止。

5、融資租賃P149：因承租人需要長期使用某種資產，但又沒有足夠的資金自行購買，由出租人出資購買該項資產，然后出租給承租人的一種租賃方式。

6、商業信用P154：一種在商品交易中，公司之間由于延期付款或預收貨款所形成的借貸關系。

第六章資本結構

四、名詞解釋

1.資本成本P161：用百分數表示的、公司取得并使用資本所應負擔的成本，即資本是不能無償使用的。

2.財務風險P168：公司資本結構不同而影響公司支付本息的能力所產生的風險。

3.財務杠桿P169：公司在作出資本結構決策時對債務籌資的利用程度。

4.財務杠桿系數P169：普通股每股稅后利潤變動率相當于息稅前利潤變動率的倍數，它衡量的是公司使用具有固定資本成本的負債及優先股融資時，對普通股每股利潤影響的大小。

5、最優資本結構P172-732：公司在一定時期內，使其加權平均資本成本最低、公司價值最大時的資本結構。

第七章固定資產投資評估

四、名稱解釋

1、現金凈流量P184：投資項目在未來一定時期內，現金流入和現金流出的數量。

2、風險報酬（風險價值）P191：投資者因冒著風險進行投資而要求的、超過貨幣時間價值的那部分通常按百分率劑量的額外報酬。

3、回收期法P194-195：以收回原是投資所需時間作為評判投資方案。

4、年平均報酬率P200：平均每年的現金凈流入量或凈利潤與原始投資額的比率。

5、凈現值P202：投資方案未來現金凈流入量的現值與投資額的現值之間的差額。

6、獲利能力指數P210：投資方案未來現金凈流入量的現值與投資額的現值之比

7、內含報酬率P212：一個投資方案的內在報酬率，它是在未來現金凈流入量的現值正好等于投資額的現值的假設下所求出的貼現率

第八章流動資產投資管理

四、名詞解釋

1、成本分析模式P226：通過分析持有現金的成本，確定使現金持有成本最低的現金余額。

2、應收賬款政策（信用政策）P234：公司對應收帳款進行規劃和控制的一些原則性規定，是公司財務政策的組成部分，主要包括信用標準和信用條件兩大部分。

3、壞賬損失P239：因債務人破產或者死亡，以其破產財產或者遺產清償后，仍然不能收回的應收帳款，或者因債務人逾期未履行償債義務超過3年然仍然不能收回的應收帳款。

4、信用標準P234：賒購方的信用等級。

5、信用條件P236：公司給予客戶購貨的付款條件，主要包括信用期限、折扣率和折扣期限。

6、經濟批量P248：一定時期儲存成本和訂貨成本總和最低的采購批量。

第三篇：公司理財名詞解釋及簡答匯總

公司理財名詞解釋及簡單題匯總

1公司理財：在市場經濟條件下，研究以現代化企業——公司為代表的企業的理財（或稱財務管理）行為，包括公司如何組織好其籌資、投資、營運資金管理、利潤分配管理等理財活動和如何處理好公司與其相關利益主體的經濟關系。2財務活動：作為一種資本經營活動，其實質是一種管理活動，它直接地作用于經濟活動過程，而不僅僅是一種對經濟活動所進行的觀念總結

3資產負債表：反映公司在某一特定日期財務狀況的會計報表。

4資產：過去的交易、事項形成并由企業擁有或者控制的資源，該資源預期會給公司帶來經濟利益.5負債：過去的交易、事項形成的現時義務，履行該義務預期會導致經濟利益流出公司。

6所有者權益：所有者在公司資產中享有的經濟效益，其金額為資產減去負債后的余額。

7利潤表：反映公司在一定期間經營成果實現情況的報表

8利潤:公司在一定期間的經營成果，它通常用來作為公司經營業績的評價指標，從數量上看，它是收入與費用相抵后的差額，從總額考察，扣減的費用必須低于該期的收入，才會有利潤；反之，該一會計期間的經營成果就將反映為虧損.9現金流量表：反映公司在一定期間內現金流入和現金流出情況的報表，它反映的是一定會計期間內的數據，屬于動態的報表.10現金等價物：公司持有的期限短、流動性強、易于轉換為已知金額現金、價值變動風險很小的投資。

11股利：是股息和紅利的總稱，它由公司董事會宣布從公司的凈利潤中分配給股東，作為股東對公司投資的報酬。

12、剩余股利政策：將公司的盈余首先用于良好的投資項目，然后將剩余的盈余作為股利進行分配。

13、固定股利額政策：公司不論稅后利潤為多少，都支付給股東一定數額的固定股利，并不因為公司稅后利潤的變化而調整股利數額。

14、固定股利支付率政策：由公司確定一個股利占盈余的比率，長期按照這個比率支付股利。

15、低正常股利加額外股利政策：公司每年只支付數量較低的股利，在公司經營業績非常好時，除定期股利外，再增加支付額外的股利。

16、現金股利：以公司當年盈利或積累的留存收益用現金形式支付給股東的股利。

17短期借款：公司向銀行等金融機構借入的，期限在1年以內（含1年）的借款。

18長期借款：公司向銀行借入的，期限在5年以上（不含5年）的借款

19租賃：出租人（資產所有者）將資產出租給承租人（資產使用者），按照契約或合同的規定，按期收取租金的一種經濟行為

20經營租賃：由出租人將自己的設備或用品反復出租，直到該設備報廢為止。

21融資租賃：因承租人需要長期使用某種資產，但又沒有足夠的資金自行購買，由出租人出資購買該項資產，然后出租給承租人的一種租賃方式 22商業信用：一種在商品交易中，公司之間由于延期付款或預收貨款所形成的借貸關系

23.資本成本：用百分數表示的、公司取得并使用資本所應負擔的成本，即資本是不能無償使用的

24.財務風險：公司資本結構不同而影響公司支付本息的能力所產生的風險。

25財務杠桿：公司在作出資本結構決策時對債務籌資的利用程度。

26.財務杠桿系數：普通股每股稅后利潤變動率相當于息稅前利潤變動率的倍數，它衡量的是公司使用具有固定資本成本的負債及優先股融資時，對普通股每股利潤影響的大小

27最優資本結構：公司在一定時期內，使其加權平均資本成本最低、公司價值最大時的資本結構

28現金凈流量：投資項目在未來一定時期內，現金流入和現金流出的數量。

29風險報酬（風險價值）：投資者因冒著風險進行投資而要求的、超過貨幣時間價值的那部分通常按百分率劑量的額外報酬

30回收期法：以收回原是投資所需時間作為評判投資方案。

31年平均報酬率：平均每年的現金凈流入量或凈利潤與原始投資額的比率。

32凈現值：投資方案未來現金凈流入量的現值與投資額的現值之間的差額

33獲利能力指數：投資方案未來現金凈流入量的現值與投資額的現值之比

34內含報酬率：一個投資方案的內在報酬率，它是在未來現金凈流入量的現值正好等于投資額的現值的假設下所求出的貼現率

35成本分析模式：通過分析持有現金的成本，確定使現金持有成本最低的現金余額

36應收賬款政策（信用政策）：公司對應收帳款進行規劃和控制的一些原則性規定，是公司財務政策的組成部分，主要包括信用標準和信用條件兩大部分

37壞賬損失：因債務人破產或者死亡，以其破產財產或者遺產清償后，仍然不能收回的應收帳款，或者因債務人逾期未履行償債義務超過3年然仍然不能收回的應收帳款。

38信用標準：賒購方的信用等級。

39信用條件：公司給予客戶購貨的付款條件，主要包括信用期限、折扣率和折扣期限

40經濟批量：一定時期儲存成本和訂貨成本總和最低的采購批量。

簡單題

1為什么以股東財富最大化作為公司理財目標？

答：采用股東財富最大化作為公司理財目標，考慮到了貨幣時間價值和風險價值，也體現了對公司資產保值增值的要求，有利于克服公司經營上的短期行為，促進公司理財當局從長遠戰略角度進行財務決策，不斷增加公司財富。因而這一目標模式對現代公司來講，應是符合理論與實踐需要的

2公司理財的具體內容是什么？

答：①籌資決策②投資決策③股利分配決策 3簡述資產的含義及其特征。

答：資產是指過去的交易、事項形成并由企業擁有或者控制的資源，該資源預期會給公司帶來經濟利益。特征：①資產的實質是經濟資源，這些資源能為公司帶來未來的經濟利益

②資產必須為公司所擁有或控制

③資產必須能以貨幣計量

④資產可以是有形的，也可以是無形的

4、簡述負債的含義及其特征

答;負債是指過去的交易、事項形成的現時義務，履行該義務預期會導致經濟利益流出公司。特征：①負債是現在已經存在，且是由過去經濟業務多產生的經濟責任

②負債是公司籌措資金的重要渠道，但它不能歸公司永久支配使用，必須按期依資產或勞務償付。

③負債是能夠用貨幣確切地計量或合理地估計的債務責任 ④負債專指對公司的債權人承擔的債務，不包括對公司所有者承擔的經濟責任

5、簡述所有者權益的含義及其包括的具體內容。

答：所有者權益是指所有者在公司資產中享有的經濟效益，其金額為資產減去負債后的余額。所有者權益包括以下四項具體內容: ①投入資本②資本公積金③盈余公積金④未分配利潤

6、公司的稅后利潤應如何分配？

答：①被沒收的財物損失，支付各種稅收的滯納金和罰款 ②彌補公司以前虧損 ③提出法定盈余公積金 ④提取公益金 ⑤向投資者分配利潤

7、公司為什么要編制現金流量表？

答：①現金流量表能直接揭示公司當前的償債能力和支付能力。投資者最關心的信息是公司如何籌集資金、運用資金、支付股利、償還貸款的能力，對債權人來講，最關心的當然是到期是否能夠收回本金和利息，也就是這個公司的償債能力。②對投資者和債權人來講，現金流量表可以用來評估公司未來的現金流量 ③對公司的經營管理者來說，通過分析現金流量表，可以掌握當前現金流量情況，合理安排資金，編制下一期的現金收支計劃，提高理財的靈活性和應變能力，降低風險。

8、如何看待和分析資產負債率？

答：①該指標反映債權人所提供的資本占全部資本的比例，也被稱作舉債經營比例。如果資產負債率過高，說明公司償債能力較差，財務風險較大 ②從債權人的角度看，他們希望公司的資產負債率較低，因為他們關系的是到期是否能收回貸款本息 ③從投資者的角度看，完全靠自己投資，資本擴張的速度不僅慢，而且投資風險都要由投資者來承擔。負債經營不僅可以用別人的錢為自己生利，而且可以將一部分經營風險轉嫁給債權人，因此投資者當然希望資產負債率較高為宜 ④從經營者的角度看，公司不舉債或舉債數額很小，說明公司不具備利用舉債進行經營的能力，“小本經營”，不思進取，公司擴張無力

9、股票有哪些特點？答：①股票表示的是對公司的所有權②股票持有者不能向公司索還本金③股票不能獲得穩定的收益④股票是可以轉讓的 ⑤股票價格具有波動性

10、公司發行新股必須具備哪些條件？答：①前一次發行的股份已募足,并間隔一年以上

②公司在最近3年內連續盈利，并可向股東支付股利，但以當年利潤分派新股不受此限 ③公司在最近3年內財務會計文件無虛假記載 ④公司預期利潤率可達同期銀行存款利率

11、簡述公司增資擴股發行新股的程序。答：①股東大會做出發行新股的決議 ②董事會向國務院授權的部門或者省級人民政府申請批準 ③公司經批準向社會公開發行新股時，須公告新股招股順明書和財務會計報表及附屬明細表，并制作認股書。④公司根據其連續盈利情況和財產增值情況，確定其作價方案。⑤公司發行新股募足股款后，向公司登記機關辦理變更登記，并發布公告。

12、股份有限公司申請股票上市應具備哪些條件？答：①股票經國務院證券管理部門批準向社會公開發行 ②公司股本總額不少于人民幣5000萬元 ③開業時間在3年以上，最近3年連續盈利；原國有企業依法改建而設立的，或者在《公司法》實施后新組建成立，其主要發起人為國有大中型企業的可連續計算④持有股票面值達人民幣1000元以上的股東人數不少于1000人，向社會公開發行的股份達公司股份總數的25%以上；公司股本總額超過人民幣4億元的，其向社會公開發行股份的比例為15%以上 ⑤公司在最近3年內無重大違法行為，財務會計報告無虛假記載

⑥國務院規定的其他條件

13、上市公司的股票暫停上市的情形有哪些？答：①公司股本總額、股權分布等發生變化不再具備上市條件 ②公司不按規定公開其財務狀況，或者對財務會計報告作虛假記載③公司有重大違法行為

④公司最近3年連續虧損

14、普通股籌資有何優缺點？答：優點：①普通股股本是公司的永久股本，不需要償還，在公司存續期內可以自由安排使用，是公司最穩定的資本來源，除非公司破產清算時才予以償還。②普通股籌資方式可以使公司不必負擔固定的利息費用 ③采取普通股籌資所冒風險小 ④普通股籌資方式容易吸收社會資本 ⑤普通股構成支付公司債務的基礎，發行較多的普通股，意味著公司對債權人提供了較大程度的保護，能有效地增強公司借款能力與貸款信用。缺點：①籌措普通股時發生的費用高

②普通股的增加發行往往會使公司原有股東的參與權摻水

15、優先股籌資有何優缺點？答：優點：①優先股一般沒有固定的到期日，不用償付本金 ②股利的支付既固定又有一定的靈活性

③保持普通股股東對公司的控制權

④從法律上講，優先股股本屬于自由資本，發行優先股能加強公司的自由資本基礎，可適當增強公司的信譽，提高公司的借款舉債能力缺點：①優先股的資本成本雖低于普通股，但比債券高

②可能形成較重的財務負擔

16、公司比較常用的股利政策有哪些？答：①剩余股利政策 ②固定股利額政策 ③固定股利支付率政策 ④低正常股利加額外股利政策

17、簡述剩余股利政策的實施步驟。答：①測定合理的資本結構，使加權平均資本成本達到最低水平②確定在此資本結構下投資所需要的自有資本數額 ③最大限度地使用留存收益來滿足投資方案所需要的自有資本數額 ④投資方案所需要的自有資本數額完全滿足后，若還有剩余盈余，再將其作為股利發放給股東。

18、在實際工作中為什么許多公司愿意采取固定股利額政策？答：①股利支付數額的波動將會導致股票價格的波動，應因此提高公司普通股股本的成本 ②穩定的股利向市場傳遞著公司正常運營的信息，有利于樹立公司良好的形象，穩定股票的價格 ③利用股利來支付當期消費的股東，通常希望能依靠固定的股利收入來維持其日常生活指出。④為維持穩定的股利水平，會采取延緩某些投資計劃，將實際資本結構脫離目標資本結構或出售普通股以籌措資金等措施

19簡述長期借款的程序。答：①公司提出借款申請②銀行審核借款申請③簽訂借款合同④公司取得借款⑤公司歸還借款

20、長期借款有哪些優缺點？答：優點：①借款比較便利②籌資成本相對較低③具有較大的靈活性④可以發揮財務杠桿的作用缺點：①財務風險較高②限制條款較多③籌資數額有限

21、簡述發行公司債券的條件。答：①股份有限公司的凈資產額不低于人民幣3000萬元 ②累計債券總額不超過公司凈資產額的40% ③最近3年平均可分配利潤足以支付公司債券1年的利潤 ④籌集的資金投向符合國家產業政策 ⑤債券的利率不得超過國務院限定的利率水平

23、發行債券籌資有哪些優缺點？答：優點：①借款比較便利②籌資成本相對較低③具有較大的靈活性④可以發揮財務杠桿的作用缺點：①財務風險較高②限制條款較多③籌資數額有限

24、經營租賃有哪些特點？答;①租賃期短，承租人只是短期使用租入的設備，一般不涉及長期而固定的業務 ②租賃合同比較靈活，在合理的條件下，承租人可以在租賃期間事先通知出租人解除租賃合同 ③經營租賃通常是一些通用設備，設備更新較快，出租人需要承擔設備過時的風險 ④出租人需要提供專門服務，如負責租賃資產的維修保養和技術指導等服務 ⑤經營租賃的租金較高 ⑥租賃期滿，租賃資產一般應歸還給出租人

25、融資租賃有哪些特點？答:①租賃期長，租期一般為租賃資產預計使用年限的一半以上 ②租賃合同比較穩定，在合同有效期內雙方均無權單方面撤銷合同 ③出租人不承擔租賃資產的維修等服務，有關租賃資產的維修、保險、管理等均由承租人負責 ④租賃期滿，對租賃資產的處理往往有這樣幾種辦法：將設備作價轉讓給承租人；由出租人收回；延長租期續租

26、融資租賃的含義及其具體形式。答：融資租賃是因承租人需要長期使用某種資產，但又沒有足夠的資金自行購買，由出租人出資購買該項資產，然后出租給承租人的一種租賃方式。其具體形式有： ①直接租賃②返回租賃③杠桿租賃

27、融資租賃籌資有哪些優缺點？答：優點：①具有一定的籌資靈活性②享受稅收優惠③避免設備過時的風險④維持一定的信用能力缺點：①租金費用較高②損失資產殘值

28、什么是財務風險？公司財務風險具體表現在哪些方面？答：財務風險主要指公司資本結構不同而影響公司支付本息的能力所產生的風險。表現：①負債程度②負債償還順序③現金流量脫節

29、什么是財務風險？影響公司財務風險的因素有哪些？答：財務風險主要指公司資本結構不同而影響公司支付本息的能力所產生的風險。影響因素：①資本供求的變化②利率水平的變動③公司獲利能力的變化④公司內部資本結構的變化，即財務杠桿的利用程度

30、什么是最優資本結構？其判斷標準是什么？答：最優資本結構是指公司在一定時期內，使其加權平均資本成本最低、公司價值最大時的資本結構。標準：①有利于最大限度地增加股東財富，使公司價值最大化 ②使公司加權平均資本成本達到最低，這是一條主要標準 ③保持資本的流動性，使公司的資本結構具有一定的彈性

31、影響公司負債比率合理化的因素主要有哪些？答：①公司的生產經營中狀況 ②公司的投資決策 ③流動資產與固定資產的比例關系

32、現金流量一般是由哪幾部分組成的？答：①項目的投資額②現金凈流量③終結現金流量

33為什么公司在進行長期投資決策時應依據現金流量而非利潤指標？答：①長期投資決策分析必須考慮貨幣的時間價值，而利潤指標是以權責發生制為基礎，不考慮現金流入和現金流出的時間。②利潤實現的時間和數額有多種選擇③對客觀經濟環境的適應性

34、回收期法有什么優缺點？答：優點：①投資方案的回收期可以作為衡量備選方案風險程度的指標 ②回收期法可以衡量出投資方案的變現能力，即投資的回收速度 ③方法簡便，決策的工作成本較低。缺點：①回收期法忽視了投資方案的獲利能力 ②回收期法另一個主要缺點是沒有考慮貨幣的時間價值因素

第八章 流動資產投資管理

35、簡述公司現金管理的目的和內容。答：現金管理的目的：在保證公司正常業務經營及償還債務和繳納稅款需要的同時，降低現金的占用量，并從暫時閑置的現金中獲得最大的投資收益。公司理財通過對現金的管理，不僅要靈活調動資金，保證生產經營業務的正常進行，而且還要對涉及到現金收支的業務進行監督。

內容：①編制現金收支預算②控制日常現金收支③確定最佳現金余額

36、公司應如何搞好現金管理？答：①積極籌措資金，保證供應部門采購所需的現金量②靈活調度資金，在滿足現金開支的前提下，防止大量現金閑置③遵守國家現金管理制度，按規定做好現金收支工作④制定和遵守公司的現金管理措施，確保現金的安全與完整

37、簡述公司現金日常控制的主要方法答：①加速收款速度②延緩付款速度③巧妙運用現金浮游量④設法使現金流入與流出同步

38、簡述信用評估的內容。答：①品質②能力③資本④擔保⑤外部環境

39、什么是ABC控制法？公司如何運用ABC控制法進行存貨管理？答：ABC控制法也叫帕累托分析法，它的基本原理就是處理事情要分清主次、輕重，區別關鍵的少數和次要的多數，根據不同情況進行分類管理。步驟：①計算每一種存貨在一定時間內的資金占用額 ②計算每一種存貨資金占用額占全部資金占用額的百分比，并按大小順序排列，編制表格 ③根據事先規定的標準，將最重要的存貨歸為A類，將一般存貨歸為B類，將不重要的存貨歸為C類④確定公司的存貨控制原則：對A類存貨進行重點計劃和控制；對B類存貨可以作為次重點進行控制；對C類存貨可以采用比較簡化的方法進行管理。

第四篇：名詞解釋-企業理財學

1.企業理財：就是科學組織財務活動、協調處理財務關系的一項綜合管理活動。主要包括

長期融資決策、長期投資決策、股利分配決策和營運資本決策四方面的決策。P3

2.年金：是指等額、定期的系列收支。根據年金收支的時間不同，年金可以分為普通年金、預付年金、遞延年金和永續年金。P63

3.證券投資風險-系統性風險：是指由影響所有企業的因素引起的風險。主要是由于企業所

處的宏觀經濟環境造成的，所有的企業都受其影響而無法控制，也無法通過投資組合來加以規避，又稱為市場風險或不可分散風險。P74

4.非系統性風險：是指發生于個別公司的特有事件造成的風險。這類風險可以通過投資組

合加以分散。又稱為可分散風險或公司特有風險。P75

5.普通股的發型目的-設立發行-募集設立：是指由發起人認購公司應發行股份的一部分，其

余股份向社會公開募集或者向特定對象募集而設立公司。P133

6.增資發行是指已成立的股份有限公司為增加注冊資本或改變公司股本結構而發行股票的行為。P133

7.企業投資 按投資項目之間的相互關系分類-獨立性投資：是指某一投資項目是否應予選擇，完全不受別的任何投資項目應否選擇的影響，只需考慮其自身是否可行之類的投資。P189

8.靜態投資決策法-投資回收期法：是根據從實施投資方案開始，到收回初始投資成本所需

要的時間長短來作出投資決策的一種方法。P201

9.動態投資決策法-凈現值法：是根據方案在實施運行過程中，各期現金流入的現值之和與

各期現金流出的現值之和的差額的大小來做出投資決策的一種方法。P204

資本成本：是指企業為取得和使用資金所付出的代價，它包括資金占用費和資金籌集費用。P233

11.剩余股利政策：是指公司生產經營所獲得的凈收益首先應滿足公司的權益資金需求，如10.果還有剩余，則派發股利，如果沒有剩余，則不派發股利。P299

12.低正常股利加額外股利政策：是指企業事先設定一個較低的正常股利額，每年除了按

正常股利額向股東發放現金股利外，還在企業盈利情況較好、資金較為充裕的向股東發放高于每正常股利的額外股利。P304

第五篇：理財規劃師部分名詞解釋

理財規劃中的各類名詞解釋

1無權代理：在沒有代理權的情況下以他人名義實施的民事行為的現象。可見，無權代理并非代理的種類，而只是徒具代理的表象卻因其欠缺代理權而不產生代理效力的行為。廣義的包括表見代理和表見代理以外的代理。狹義的代理禁止表見代理以外的無權代理，在中國，一般指后者。{表見代理，指行為人雖無代理權，但由于本人的行為，造成了足以使善意第三人相信其有代理權的表象，而與善意第三人進行的，由本人承擔法律后果的代理行為。} 2 A股：其正式名稱是人民幣普通股票，它是由我國境內的公司發行，供境內機構、組織或個人{不含港澳臺投資者}以人民幣認購和交易的普通股票B股：也稱人民幣特種股票，它是以人民幣標明面值，以外幣認購和買賣，在上海和深圳兩個證券交易所上市交易的股票{外資股}H股：也稱國企股，是在內地注冊，在香港上市的外資股。N股：指在內地注冊，在紐約上市的外資股S股：指在內地注冊，在新加坡上市的外資股藍籌股：投資者把那些在其所屬行業內占支配地位的、業績優良的、成交活躍的、鼓勵優厚的大公司股票績優股：在我國，衡量績優股的指標是每股稅后利潤和凈資產收益率。一般而言，每股稅后利潤在全體上市公司中處于中上水平，公司上市后凈資產收益率連續三年顯著超過10% 的股票就是績優股垃圾股：這類股票或者由于行業前景不好，或者由于經營管理不善，出現困難甚至虧損，其股價走低，交投不活躍。但是，垃圾股有很高的風險，也有可能帶來高額回報等額本息還款法：指在貸款期限內每月以相等的金額平均償還貸款本金和利息的還款方法。適合人群，適用于收入處于穩定狀態的家庭，如公務員、教師，zheyesh8i目前絕大多數客戶采用的還款方式等額本金還款法：是指在貸款期限內按月償還貸款利息和本金，其中每月所還本金相等。適合人群，適用于目前收入較高但預計將來收入會減少的人群，如面臨退休的人，或還款初期還款能力較強，并希望在還款初期歸還較大款項來減少利息支出的借款人。等額遞增還款法：即把還款期限劃分為若干時間段，每個時間段內月還款額相同，下一個時間段的還款額按一定固定金額遞增。適合人群：適合于目前收入一般、還款能力較弱，但未來收入預期會逐漸增加的人群，如畢業不久的學生等額遞減還款法：即把還款期限劃分為若干時間段，在每個時間段內月還款額相同，下個時間段還款額按一定固定金額遞減。適用人群：適用于目前還款能力較強，但預期收入會減少，或者目前經濟很寬裕的人，如中年人活未婚的白領人士等比遞增還款法：指在貸款期的后一時間段內每期還款額相對于前一時間段內每期還款額呈一固定比例遞增，同一時間段內，每期還款額相等的還款方法。適用人群：前期還款壓力小，工作年限短，收入呈上升趨勢的年輕人等比遞減還款法：指在貸款期的后一時間段內每期還款額相對于前一時間段內每期還款額呈一固定比例遞減，同一時間段內，每期還款額相等的還款方法。適用人群：適合收入較高，還款初期希望歸還交大款項來減少利息支出的借款人。