第一篇：A股IPO企業選擇標準（范文模版）

A股擬IPO客戶選擇的基本要求

一、行業選擇

? 最好優選符合國家戰略性新興產業發展方向的企業，特別是新能源、新材料、信息、生物與新醫藥、節能環保、航空航天、海洋、先進制造、高技術服務等領域的企業，以及其他領域中具有自主創新能力、成長性強的企業

? 應避免如下國家明令淘汰類和九大受限行業：鋼鐵、水泥、平板玻璃、煤化工、多晶硅、風電設備、電解鋁、造船、大型鍛造件行業（《關于抑制部分行業產能過剩和重復建設引導產業健康發展的若干意見》（國發

[2009]38號））

二、企業選擇

? 主體資格

? 持續經營滿2年

? 注冊資本已經足額繳納

? 企業規模

? 營業收入：最近一年營業收入最好在3億元以上

? 凈利潤：最近一年凈利潤最好在2500萬元以上

? 成長性

? 最近三年連續盈利（創業板可以最近兩年連續盈利or最近一年盈利）? 最好盈利持續增長（創業板要求最近兩年盈利持續增長or最近一年盈利且最近營業收入增長率均不低于30%）

? 核心競爭力

? 企業在行業中的地位（行業龍頭、細分行業龍頭）

? 企業所從事業務的門檻（技術、資金、牌照……)

? 企業規范性

? 企業財務報表經過審計（若是經過有證券從業資格的會計師事務所審計則更好）

第二篇：A股IPO流程

A股IPO流程、交易所上市儀式及指定信息發布媒體

一、A股首發上市上海證券交易所流程：

L日為新股上市日。以下所指日期均為交易日。

L-5日至L-1日

（1）上市公告書見報

（2）上市儀式準備工作

L日

（1）簽署股票上市協議

（2）公司股票正式上市

二、上海證券交易所上市儀式：

上市公司股票首次在上海交易所掛牌上市，上市當日可在上海交易所舉行上市儀式。由該所負責儀式的安排和協調（目前委托給三家上市儀式服務單位），上市公司配合並按要求共同做好上市儀式工作。

1、股票上市安排基本原則

原則上一天只安排一家公司上市，一家公司參加上市儀式的來賓原則上不超過100人；特殊情況下同日可安排兩家公司同時舉行上市儀式。當有二家公司同時舉行上市儀式時，每家公司來賓人數不得多於60人，開市儀式的各項活動，包括介紹參加儀式的主要來賓、安排上市公司來賓發言和敲開市鑼等按照股票代碼順序進行。

2、上市公司需要提供的有關資料

在公司股票上市前一日中午11：00以前，公司需提供在儀式上使用的資料：

（1）公司文字背景粢料，包括股票簡稱、股票代碼、上市公司全稱、總股本、本次上市流通股本、發行價、市盈率等；

（2）公司簡介錄像帶，制式為PAL，時間總長度不超過30分鐘，可循

環錄一遍（即相同內容有兩段）；

（3）公司簡介文字資料：應為TXT文件，字數約為200-300字，存在軟盤上供上交所交易大廳大屏顯示；

（4）需介紹的主要來賓名單（一般不超過10人）。名單中需準確說明

主要來賓的姓名、單位、職務及講話人員的講話次序，並注明敲

鑼人員，來賓中的女性亦需注明。

3、上交所接待人員及安排

（1）上交所上市公司負責人、上市公司部相關工作人員及上交所其他

相關部門的有關人員於上市當日8：45分在交易所底樓迎接參加

儀式的上市公司來賓，並全程陪同參加整個儀式；

（2）上市公司人員進入上海證券大廈底樓大廳後，根據底樓大廳的指

示牌，進行人員分流，主要來賓及隨行人員去南塔七樓貴賓室，人數一般不超過25人，其他人員至北樓五樓交易大廳。

（3）本所領導將在南塔七樓貴賓室接待貴賓並參加交易大廳的上市儀

式。

（4）如果時間允許，將引導來賓參觀南塔的宣傳陳列室。

（5）上市當日上交所將提供祝賀花籃、貴賓鮮花，電孖指示牌將顯示

賀詞並向上市公司贈送上市紀念品。

（6）交易大廳的大屏幕將特別顯示上市公司情況，播放簡介錄象帶。

4、上市儀式具體時間安排 8：50—9：00

（1）參中上市儀式人員到達交易所底樓大廳，接待人員將引導主要來

賓至南塔7樓貴賓室（一般不超過25人）；

（2）其他來賓由接待人員引導至北塔五樓交易大廳；

9：00—9：1

5（1）交易所領導與主要來賓交流，禮儀為來賓人員佩帶飾花；（2）由接待人員引導來賓參觀南塔的宣傳陳列室；（3）交易大廳播放公司錄像帶及文字材料；

9：15—9：18

參加儀式的來賓進入交易大廳； 9：18—9：25

（1）主持人（一般由本所上市公司部總監擔任）宣布上市儀式開始，並介紹主席臺上主要來賓；

（2）公司董事長、政府主管部門領導及保薦機構代表致詞；

（3）舉行《上市協議書》簽字儀式，本所領導和上市公司法人代表分

別在《上市協議書》上簽字；

（4）上交所向上市公司贈送上市經念品；

9：26

公司董事長敲響開市鑼； 9：26—9：40

來賓在大廳內觀看新股上市走勢並拍照留念； 9：45—10：00

香檳酒會 10：00

上市儀式結束。

5、上市儀式結束後的其他安排

9：45到10：30分，上市公司可自行安排活動。上市公司也可以舉行新聞發布會，上交所將提供北塔5樓多功能廳供其使用；也可在南塔2樓會議室安排地方證管辦和交易所專業人員，為上市公司有關人員介紹上市規則等。以上安排，均需上市公司提前與交易所上市公司部聯系，以便交易所做好相應的安排和準備。

6、上海證券交易所上市公司部聯系方式

發行上市小組聯系電話：021---68804229、021----68812420

三、A股首發上市深圳證券交易所流程

L-5日至L-1日(L日為股票上市日)

（1）披露上市公告書;

（2）上市公告書、公司章程、申請股票上市的股東大會決議、法律意

見書、上市保薦書等於上市公告書見報當日上午10：00前在巨潮網站披露；

（3）保薦機構和公司與上市儀式服務單位聯系準備上市儀式；（4）到深交所發審監管部領取簽署完畢的股票上市協議書（一式兩份）L日

（1）按時參加上市儀式；

（2）公司及其控股股東（或實際控制人）董事、監事、高級管理人員

和保薦代表人上午10：00至深交所發審監管部指定地點參加誠信與規範第一講。

四、深圳證券交易所上市儀式

1、情況介紹

上市公司股票及債券首次在深交所掛牌上市，上市當日可在本所三樓舉行上市儀式。

2、上市安排

參加上市儀式的來賓原則上不超過60人；特殊情況下有兩家或以上公司同時舉行上市儀式時，每家公司來賓人數不多於20人。

3、上市儀式安排

時間：上午9：00-9：25 地點：深交所三樓大廳 主持：深交所領導 程序：

（1）參加上市儀式的人員於上市當日8：45分到本所；

（2）上市日前一工作日須將參加上市儀式人員名單交發行審核部或

基金債券部；

（3）公司或上市推薦人事先安排上市儀式禮儀接待人員，負責來賓

簽到並佩戴胸花；

（4）9：00由禮儀小姐引導領導和來賓移步紅地毯，公司董秘安排領

導站位；

（5）9：00—9：05，介紹來賓；

（6）9：05-9：22 領導講話（公司、券商、政府、交易所等，每位

講話時間不超過5分鍾）

（7）9：22—9：24，深交所向公司董事長贈送開市敲鍾錘；（8）9：25，大屏幕的提示下，公司領導敲響開市鐘；（9）9：30，上市儀式結束。

4、搖號、股票上市禮儀服務公司

聯系電話：0755-820832840755-82083177

五、A股新股發行證券報紙刊登一般流程

六、發行A股證監會指定三大信息披露平冇媒體 中國證券報：

上海總部負責人：陸明麗021-64727802馮志東*** 深圳總部負責人：孫伶0755-83299058

全國其他地區：咨詢策劃一部陳雪良010-63070303咨詢策劃二部曹志為010-6307039

1上海證券報：

上海總部負責人：楊偉中021-588***33138wzy28@ssnews.com.cn 江蘇地區負責人：吳耘*** 浙江地區負責人：趙旭***

證券時報、全景網絡(財經電視+網絡)：

深圳地區負責人：王薇***

全景網絡：王怡清0755-83991223***yiqing25@hotmail.com

上海地區負責人：郭峰021-68880166***

第三篇：擬IPO企業必看,證監會會計審核標準

為掌握上市公司執行會計準則、企業內部控制規范和財務信息披露規則的情況，證監會會計部組織專門力量抽樣審閱了612家上市公司2016年財務報告，審閱中重點關注了股權投資和企業合并、收入確認、金融工具、公允價值、資產減值、非經常性損益、所得稅、政府補助等方面的會計處理、財務信息披露情況及其存在的問題，并對內部控制評價與審計報告的披露情況進行分析和總結，形成本監管報告。

年報審閱過程中，證監會會計部發布了六份年報會計監管簡報，三期《會計監管工作通訊（年報分析專刊）》，及時向有關方面通報上市公司2016年財務報告和內控報告存在的問題105項，涉及84家上市公司。

同時，證監會會計部通過問詢滬深交易所、建議專項核查等方式及時處理發現的問題，并向有關各方傳遞關于會計準則、內部控制規范執行和財務信息披露等方面的監管標準。總體而言，上市公司能夠較好地理解并執行企業會計準則、內控規范和相關信息披露規則，但仍有部分公司存在執行會計準則不到位、會計專業判斷不合理、信息披露不規范的問題。

股權投資和企業合并相關問題

股權投資和企業合并相關的會計問題一直是會計準則執行中的難點領域。近年來，上市公司股權投資形式愈發多樣化，股權結構及交易安排日益復雜，部分上市公司對于股權投資與企業合并中一些特殊事項的會計處理和披露存在一定問題，使得財務報表使用者很難充分了解交易的商業實質及其影響。

1股權投資的分類不恰當

《企業會計準則第2號——長期股權投資》規范了長期股權投資的確認和計量，長期股權投資是指投資方對被投資單位實施控制、重大影響的權益性投資，以及對其合營企業的權益性投資。《企業會計準則第40號——合營安排》規范了對各參與方在合營安排中權益的會計處理。對被投資單位不具有控制、共同控制和重大影響的權益性投資，應適用《企業會計準則第22號——金融工具確認和計量》。對股權投資的分類是否恰當，直接影響適用的會計準則和具體會計處理是否正確。

1長期股權投資與其他金融資產相互混淆

關于是否對被投資單位具有重大影響，企業會計準則給出了原則性定義，即對一個企業的財務和經營政策有參與決策的權力，但并不能夠控制或者與其他方一起共同控制這些政策的制定。實務中應結合直接或間接擁有被投資單位的比例、是否在被投資單位的董事會或類似權力機構中派有代表等因素進行判斷。當投資方直接或間接持有被投資單位20%以上但低于50%的表決權時，一般認為對被投資單位具有重大影響，除非有明確的證據表明不能參與被投資單位的生產經營決策，不具有重大影響。根據《公開發行證券公司信息披露編報規則第15號——財務報告的一般規定（2014年修訂）》（以下簡稱“15號文”），對于持有被投資單位20%或以上表決權但不具有重大影響的，公司應披露相關判斷和依據。年報分析發現，部分上市公司持有被投資單位股權比例較高，卻認定對被投資單位不具有重大影響，也未披露相關信息，無從辨別其分類是否恰當。較為典型的例子，上市公司持有一個或多個被投資單位股權，持股比例均高于20%，將其分類為以成本計量的可供出售金融資產，也未披露管理層判斷其對被投資單位不具有重大影響的依據。還有個別上市公司持有被投資單位超過30%的股份，卻僅由于該投資已委托其他方管理而將其分類為可供出售金融資產。

對有限合伙企業投資的分類不恰當

近年來，上市公司作為有限合伙人參與合伙企業投資的情形日益普遍。由于合伙企業是契約性組織，有限合伙人在合伙企業中承擔風險、分享收益，以及對合伙企業的影響程度，不僅受其出資比例的影響，更主要由合伙企業章程確定。根據企業會計準則相關規定，公司需要綜合考慮相關事實和情況，尤其是對合伙企業的權力、可變回報等因素，判斷有限合伙人是否對合伙企業存在控制、共同控制或重大影響，以確定其分類和后續會計處理，同時需要充分披露判斷的依據和理由。年報分析發現，個別上市公司作為有限合伙人持有合伙企業較大份額（例如99%），仍將其分類為以成本計量的可供出售金融資產，也未披露對該合伙企業不具有控制、共同控制、重大影響的判斷理由，無法合理判斷其分類是否恰當。

2權益性交易的認定與處理存在誤區

根據企業會計準則和相關規定，對于控股股東直接或間接代公司償債、債務豁免或捐贈的行為，經濟實質上屬于控股股東對公司的資本性投入，應作為權益性交易處理。年報分析發現，個別上市公司的控股股東代為承擔其已發生的稅款、擔保支出等費用，實質上屬于控股股東對該公司的資本性投入，但上市公司將該筆投入作為利得計入損益，而未作為權益性交易計入所有者權益（資本公積）。

3非同一控制下企業合并未充分確認可辨認資產和負債

非同一控制企業合并中，購買方應在取得控制權日以公允價值重新確認和計量被購買方所有可辨認資產和負債，包括被購買方財務報表中已確認的各項資產和負債，以及被購買方財務報表中原未予以確認的資產和負債，例如內部研發形成的非專利技術、內部產生的品牌等。年報分析中發現，部分上市公司在非同一控制下企業合并中確認了大額商譽，商譽占合并對價的比例高達90%。大額商譽形成的可能原因之一是上市公司未能充分識別和確認被購買方擁有的無形資產，導致應確認為無形資產的金額被直接計入商譽。

4企業合并中或有對價的確認與計量不正確

近年來，上市公司在并購交易中設置或有對價的安排日益普遍，尤其是業績補償條款多樣化。例如，企業合并協議中約定，如果購買日后發生或有事項或滿足特定條件，購買方有義務通過發行額外證券、支付額外現金或其他資產等方式追加合并對價，或者有權通過減少尚未支付的剩余對價或要求返還部分已經支付的對價等方式調減合并對價。根據企業會計準則及其相關規定，非同一控制下企業合并中，購買方應當將合并協議中約定的或有對價作為合并對價的一部分，按照其在購買日的公允價值計入企業合并成本。購買日及后續會計期間對于或有對價的公允價值的計量均應基于標的企業未來業績預測情況、或有對價支付方信用風險及償付能力、其他方連帶擔保責任、貨幣的時間價值等因素予以確定。年報分析發現，大多數附有業績補償條款的并購交易在確定企業合并成本時沒有考慮或有對價的影響，在購買日及后續會計期間，將或有對價的公允價值簡單計量為零，且未披露相關公允價值計量所采用的重要估計和判斷。

5合并報表層面對集團內交易相關稅收影響的抵銷和調整不正確

合并財務報表范圍內的企業間轉讓土地使用權所產生的未實現內部交易損益應予抵銷。但是，對于因轉讓土地使用權而繳納的土地增值稅，由于是法定事項，在集團內部轉讓土地使用權繳納土地增值稅可以抵減未來稅金的權利已經成立的情況下，該事項與未實現內部交易損益不同，原則上不應抵銷。年報分析發現，部分上市公司將集團內部轉讓土地使用權繳納的土地增值稅直接按內部交易抵銷。需要說明的是，考慮到土地增值稅的特殊性，對于并非作為自用的內部土地使用權轉讓，在預計將減少未來繳納土地增值稅稅金的情況下，可以列報為資產。此外，納入合并財務報表范圍內的公司間發生交易，其中一方將自產產品銷售給另一方，如按照稅法規定，出售方屬增值稅免稅項目，銷售自產產品免征增值稅，而購入方屬增值稅應稅項目，其購入產品過程中可以計算相應的增值稅進項稅額用于抵扣。由于稅項是法定事項，在集團內部企業間進行產品轉移時，進項稅抵扣的權利已經成立，原則上不應抵銷，在合并報表層面體現為一項資產。考慮到進項稅抵扣權利相對應的收入是建立在加工后的產品最終對外銷售的基礎上的，在合并財務報表中可以確認為一項遞延收益，隨著后續加工后的產品完成對外銷售時再轉入損益中確認。年報分析發現，部分公司沒有考慮該類集團內交易增值稅進項稅額的特殊性，導致合并報表層面的抵銷和列報不正確。

收入確認問題

收入是上市公司財務報表使用者最為關注的財務指標之一。近年來，無論是傳統行業還是新興行業，業務模式不斷創新，交易安排日趨復雜，相應地，上市公司收入確認問題也日益凸顯。

1與獎勵積分相關的收入未遞延處理

根據企業會計準則及相關規定，企業在銷售產品或提供勞務時授予客戶獎勵積分的，應當將銷售取得或應收的貨款，在商品銷售或提供勞務產生的收入與獎勵積分之間進行分配，與獎勵積分相關的部分應首先確認為遞延收益，待客戶兌換獎勵積分或積分失效時，結轉計入當期損益。年報分析發現，個別上市公司在銷售商品或提供勞務時向客戶授予獎勵積分，按照取得或應收的貨款總額確認收入，未將與獎勵積分相關的收入遞延處理，而是僅將未來獎勵積分兌換義務確認預計負債。

2將經營活動中代第三方收取的款項確認為收入

根據《企業會計準則第14號——收入》的規定，收入是指企業在日常活動中形成的、會導致所有者權益增加的、與所有者投入資本無關的經濟利益的總流入。企業在確認收入時，應當根據上述定義進行判斷，只有由企業本身所從事的日常活動所產生的經濟利益的總流入才能確認為企業的收入。在某些交易安排下，企業在日常經營活動中從客戶所收取的款項中可能包含了代第三方收取的款項，在這種情況下，該代收款項并不會為企業帶來經濟利益的流入，也并不會導致企業所有者權益的增加，不能確認為企業的收入。年報分析發現，部分上市公司在供應商與客戶商談確定所需商品規格、數量及采購單價后，分別與供應商和客戶簽訂購銷合同，公司并不承擔任何與商品相關的風險，銷售合同款中與商品價款相關的部分，主要是代供應商向客戶收取價款，相應地，這部分業務的毛利率較低，個別公司毛利率不足1%。在此類業務中，上市公司沒有考慮其在該項交易安排中是否承擔轉讓商品的主要責任、在轉讓商品之前或之后是否承擔了商品的主要風險，判斷其是主要責任人還是代理人，而是將合同價款中實質上代供應商向客戶收取的價款也確認為銷售收入。

3會員費收入未在會員受益期內分期確認

根據企業會計準則及相關規定，會員費只允許取得會籍，所有其他服務或商品都要按其公允價值另行收費的，在款項收回不存在重大不確定性時確認收入。會員費能使會員在約定期間內得到各種服務或商品，或者以低于非會員的價格銷售商品或提供服務的，應在整個受益期內分期確認收入。年報分析發現，個別上市公司銷售會員卡取得的收入，僅由于會員在會員期內得到各種服務還需另行付費，即在收到款項并開具發票時就一次性全額確認收入，而沒有進一步考慮會員費是否能使會員以低于非會員的價格取得商品或服務等因素。如果銷售會員卡取得的收費實質上是與未來提供的商品或服務相關，應在未來提供商品或服務的期限內分期確認收入。金融工具確認、計量與披露問題

近年來，上市公司持有的金融產品種類繁多，參與的金融交易日趨復雜，但在金融資產的確認和計量、權益工具或金融負債的區分、嵌入衍生工具的拆分、金融資產和金融負債的抵銷列報等方面，對準則規定理解不充分、執行不到位的情況也不斷增多。

1未恰當識別和確認金融工具

近年來，隨著金融業務的日趨復雜，部分金融工具合同與非金融工具業務往往復合在一起，需要根據《企業會計準則第22號——金融工具確認和計量》的相關規定予以識別并進行會計處理。年報分析中發現，個別上市公司存在對聯營企業的投資，除按凈資產比例分享收益外，被投資方承諾年投資回報平均不低于約定的固定收益。根據金融工具準則的規定，對該被投資企業的投資是一項復合資產，其中包含金融資產和長期股權投資，在初始確認時不應全部確認為長期股權投資，應當將未來確定可收回的金額確認為應收款項，并以攤余成本法進行后續計量。

2權益工具與金融負債相互混淆

根據《企業會計準則第37號——金融工具列報》的規定，權益工具，是指能證明擁有某個企業在扣除所有負債后的資產中的剩余權益的合同。

企業應當將發行的以下金融工具分類為權益工具：

該金融工具應當不包括交付現金或其他金融資產給其他方，或在潛在不利條件下與其他方交換金融資產或金融負債的合同義務；

對于將來須用或可用企業自身權益工具結算該金融工具，如為非衍生工具，該金融工具應當不包括交付可變數量的自身權益工具進行結算的合同義務，如為衍生工具，企業只能通過以固定數量的自身權益工具交換固定金額的現金或其他金融資產結算該金融工具。

年報分析發現，個別上市公司混淆了金融負債和權益工具。例如有的上市公司發起設立某發展基金，該發展基金有固定的投資期限、約定了投資收益率、約定了投資期限屆滿之后的回購事宜，明顯不滿足權益工具的定義，但仍將該類工具確認為權益工具；有的上市公司承擔了一項以固定金額或可確定金額回購子公司少數股東股權的合同義務，在合并報表中仍將其作為少數股東權益處理。

3嵌入衍生工具未予以分拆并單獨計量

根據《企業會計準則第22號——金融工具確認和計量》的相關規定，如果混合工具沒有整體指定為以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融資產或金融負債，則嵌入的衍生工具應當考慮能否將其從混合工具中分拆出來，并以公允價值計量且其變動計入損益。年報分析發現，個別上市公司確認的貸款類金融資產中存在轉股權，與主債務合同不存在緊密關系，該資產整體也沒有被指定為以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融資產，但公司將貸款整體認定為對外借款，并僅因為轉股權具有不確定性而未將其分拆出來作為單獨的衍生工具處理。

4金融資產和金融負債的抵銷列報不正確

根據《企業會計準則第37號——金融工具列報》的規定，金融資產和金融負債按照相互抵銷后的凈額列報需要同時滿足以下兩個條件：

企業具有抵銷已確認金額的法定權利，且該種法定權利是當前可執行的；

企業計劃以凈額結算，或同時變現該金融資產和清償該金融負債。

年報分析中發現，有的上市公司因對外擔保被仲裁機構裁定承擔賠付義務，同時對原債務人提起追償訴訟。公司將賠付義務與追償可能形成的資產以凈額列報。然而，該訴訟事項預期能夠形成的金融資產與前一仲裁事項形成的金融負債并非直接相關，公司不具有當前可執行的法定抵銷權利，不能在同一過程或周期內結算，也無法幾乎消除全部的信用風險和流動性風險，不滿足金融資產和金融負債抵銷的條件。

5金融工具相關信息披露問題

1與金融資產終止確認相關的披露不充分

根據企業會計準則及15號文的規定，上市公司應當披露金融資產轉移的確認依據和計量方法，對于已經轉移但未整體終止確認的金融資產，應當按照類別披露已轉移金融資產的性質、仍保留的與所有權有關的風險和報酬的性質、已轉移金融資產與相關負債之間關系的性質等信息；

在轉移金融資產形成的相關負債的交易對手方僅對已轉移金融資產有追索權的情況下，應當以表格形式披露所轉移金融資產和相關負債的公允價值以及凈頭寸，即已轉移金融資產和相關負債公允價值之間的差額；

繼續確認已轉移金融資產整體的，應披露已轉移金融資產和相關負債的賬面價值；

按繼續涉入程度確認所轉移金融資產的，應披露轉移前該金融資產整體的賬面價值、按繼續涉入程度確認的資產和相關負債的賬面價值。

年報分析發現，個別涉及該類業務的上市公司只簡單披露因金融資產是以無追索權的方式轉移，從而終止確認該項金融資產，未按照相關的規定披露金融資產轉移的確認依據和計量方法，也未披露該金融資產轉移是否符合終止確認條件的相關信息。個別上市公司終止確認了未到期已貼現的商業承兌匯票，但未披露由商業承兌匯票本身的追索權導致的信用風險是否完全轉移等關鍵信息。

2金融工具風險信息披露不充分

根據企業會計準則的規定，公司應當披露與各類金融工具風險（包括信用風險、流動性風險、市場風險等）相關的定性和定量信息，包括管理層確定風險集中度的說明和參考因素（包括交易對手方、地理區域、貨幣種類、市場類型等），以及各風險集中度相關的風險敞口金額，以便財務報表使用者評估報告期末金融工具產生的風險的性質和程度，更好地評價企業所面臨的風險敞口。年報分析發現，個別上市公司年末委托貸款余額金額重大，但在財務報表附注中未披露相關的定性和定量信息，從而導致財務報表使用者無法獲取充分、有用的信息評估其資產狀況。又如個別上市公司的應收賬款主要源于前幾大客戶，其財務報告附注只是籠統地披露其賒銷政策及信用風險在可控范圍。

公允價值計量問題

企業會計準則中應用公允價值的領域日益廣泛，就如何計量公允價值也有專門規定。但是，對于不存在活躍市場的資產與負債公允價值的估計與計量，實務中采用的方法與結果不一致的現象較為普遍，甚至部分公司采用的計量方法未遵循會計準則的原則性規定。

1處置部分股權喪失控制權后剩余股權的公允價值計量問題

根據企業會計準則的規定，企業因處置部分股權投資等原因喪失控制權的，在編制合并財務報表時，對于剩余股權，應當按照其在喪失控制權日的公允價值進行重新計量。如果剩余股權不存在活躍市場報價，不應簡單根據股權處置交易價格確認剩余股權的公允價值，還應綜合考慮活躍市場中類似資產的報價、非活躍市場中相同或類似資產的報價等相關信息，并在此基礎上考慮控制權溢價、少數股權折價等因素對公允價值進行合理估計。年報分析發現，個別上市公司處置部分非上市子公司股權并喪失控制權，處置后對剩余股權的公允價值直接以處置股權取得的價款和剩余股權與處置股權的相對比例計算確定，沒有考慮控制權溢價、少數股權折價等因素對剩余股權公允價值的影響。

2公允價值層次的劃分及披露問題

根據企業會計準則的規定，企業應當將公允價值計量所使用的輸入值劃分為三個層次，并首先使用第一層次輸入值，其次使用第二層次輸入值，最后使用第三層次輸入值。公允價值計量結果所屬的層次，由對公允價值整體而言具有重要意義的輸入值所屬的最低層次決定。年報分析發現，個別上市公司未能準確理解各層次輸入值的區別，導致公允價值層次劃分不準確。例如上市公司購買的資產管理計劃的份額，以資產管理公司提供的該計劃資產結構估值表中列示的單位凈值作為其公允價值，將其分類為第一層次公允價值計量的項目，不符合第一層次輸入值的判斷標準。

資產減值計提與相關信息披露問題

資產減值是運用會計估計與判斷的重要領域。資產是否存在減值的判斷，以及資產減值測試中對于影響因素的考慮或參數的選擇等，直接影響財務報表結果，需要充分披露相關判斷依據、計量方法和影響因素等。上市公司財務報告中存在資產減值計提不充分，相關信息披露不完整等問題。

1未充分關注資產減值跡象

《企業會計準則第8號——資產減值》列舉了下列表明資產可能發生了減值的跡象：

資產的市價當期大幅度下跌，其跌幅明顯高于因時間的推移或者正常使用而預計的下跌；

企業經營所處的經濟、技術或法律等環境以及資產所處的市場在當期或將在近期發生重大變化，從而對企業產生不利影響；

市場利率或者其他市場投資回報率在當期已經提高，從而影響企業計算資產預計未來現金流量現值的折現率，導致資產可收回金額大幅度降低；

有證據表明資產已經陳舊過時或者其實體已經損壞；資產已經或者將被閑置、終止使用或者計劃提前處置；

企業內部報告的證據表明資產的經濟績效已經低于或者將低于預期，如資產所創造的凈現金流量或者實現的營業利潤（或者損失）遠遠低于預計金額等；

其他表明資產可能已經發生減值的跡象。

年報分析發現，個別上市公司沒有依據企業會計準則的規定充分關注下列情形下的資產減值跡象并進行相關資產的減值測試：

所處行業產能過剩或快速技術進步、市場競爭激烈；

在建工程項目由于工藝、市場變化、企業自身等原因長時間暫停或暫緩建設；

頻繁策劃跨行業重組注入新業務，現有“重資產”特征業務連續虧損；

資產位于地域風險顯著（外匯管制、惡性通貨膨脹、宏觀經濟惡化）的國家或地區等等，可能存在資產減值準備計提不充分的情形。

2商譽減值相關問題

1合并報表商譽減值與個別報表長期股權投資減值邏輯不一致

商譽計提減值準備通常是由商譽相關的資產組或者資產組組合所處的經濟、技術或法律等環境發生不利變化，市場利率或其他市場投資報酬率提高，資產組或資產組組合的經濟績效低于或者將低于預期所致。當這些因素構成相關資產（例如個別報表中長期股權投資）的減值跡象時，公司應對相關資產進行減值測試。年報分析發現，個別上市公司由于子公司連續虧損且資不抵債，以前在合并財務報表層面已對企業合并時形成的商譽全額計提了減值準備，但在母公司財務報表層面并沒有在相關期間對相應的長期股權投資計提減值準備。

商譽減值測試方法不正確

根據企業會計準則，商譽應當結合與其相關的資產組或者資產組組合進行減值測試，比較這些相關資產組或者資產組組合的賬面價值與其可收回金額，如可收回金額低于其賬面價值的，應當確認商譽的減值損失。年報分析發現，個別上市公司通過比對被收購方的實際業績與收購時的評估報告中的預測值，結合未來經營計劃估算標的公司價值，與按權益法計算的投資賬面價值比較，判斷是否存在減值跡象，未按照準則要求計算商譽所分配資產組的可收回金額，并與資產組的賬面價值比對進行減值測試。

3商譽減值相關信息披露不充分

根據企業會計準則及15號文要求，企業至少應當在每年終了時進行減值測試，并披露商譽減值測試過程、參數及商譽減值損失的確認方法。年報分析發現，商譽減值相關信息披露不充分的情況普遍存在，比如：對期末存在的巨額商譽，未披露任何減值測試信息；未按規定披露減值測試中使用的增長率、毛利率、折現率等關鍵參數；對當期計提的減值準備披露過于籠統，僅披露是基于評估機構對于資產組整體價值的評估結果；在報告期內對商譽全額計提減值準備，其原因僅披露為公司認為超額投資部分的經濟價值沒有得到體現。

3金融資產減值相關問題

1應收賬款減值及相關披露問題

根據企業會計準則，對單項金額重大的應收賬款應當單獨進行減值測試，單獨測試未發生減值的應收款項（包括單項金額重大和不重大的應收款），應當包括在具有類似信用風險特征的應收賬款組合中再進行減值測試。其中“重大”的標準應由公司根據自身情況予以確定。年報分析發現，個別上市公司在對應收款項進行減值測試時，將具有顯著不同信用風險的應收款項組合計提減值準備；未分別根據應收款項組合的信用風險特征確定各項組合計提壞賬準備的比例；壞賬準備計提依據披露不充分或不清晰。

2按成本計量的可供出售權益工具減值測試未考慮未來現金流

根據企業會計準則的規定，按成本計量的可供出售權益工具發生減值時，應當將該權益工具的賬面價值與按照對未來現金流折現確定的現值之間的差額確認為減值損失。年報分析發現，個別上市公司對按照成本計量的可供出售權益工具減值測試時未考慮未來現金流量，在尚未獲取被投資企業任何財務信息的情況下，對該投資全額計提減值準備，在繼后較短期間內出售給關聯方時又確認處置損益。

4重大資產減值信息披露不充分

根據《企業會計準則第8號——資產減值》，對于重大資產減值，應當披露資產或資產組可收回金額的確定方法。可收回金額按照資產組公允價值減去處置費用后的凈額確定的，還應當披露確定公允價值減去處置費用后的凈額的方法。資產組的公允價值減去處置費用后的凈額不是按照市場價格確定的，應當披露企業管理層在確定公允價值減去處置費用后的凈額時所采用的各關鍵假設及其依據。

可收回金額按照資產組預計未來現金流量的現值確定的，應當披露：

企業管理層預計未來現金流量的各關鍵假設及其依據；

企業管理層在確定各關鍵假設相關的價值時，是否與企業歷史經驗或者外部信息來源相一致；

如不一致，應當說明理由；

估計現值時所采用的折現率。

年報分析中發現，多數上市公司采用了預計未來現金流量的現值來確定可收回金額，但是沒有披露預計未來現金流量的關鍵假設（如收入增長率、利潤率等）及其依據、估計現值時所采用的折現率等關鍵參數，使得財務報表使用者無法判斷其減值測試的結果是否真實可靠。非經常性損益相關問題

《公開發行證券的公司信息披露解釋性公告第1號——非經常性損益》（以下簡稱“解釋性公告1號”），明確了非經常性損益的定義、具體項目和披露要求，為非經常性損益的界定和信息披露提供了指引。部分上市公司未按規定識別非經常性損益項目，或者未充分披露與非經常性損益項目相關的信息。

1未恰當判斷識別非經常性損益項目

1未能正確識別與股份支付相關損益的性質

根據解釋性公告1號的規定，對于以現金結算的股份支付，企業應當在等待期內的每個資產負債表日和結算日對負債的公允價值重新計量，確認為當期成本費用，屬于經常性損益；在可行權日之后，企業需將應付職工薪酬的公允價值變動計入當期公允價值變動損益，屬于非經常性損益。年報分析發現，部分上市公司未明確區分在等待期內和可行權日之后的以現金結算的股份支付余額，也未披露資產負債表日相關公允價值和損益影響，將實際支付的股票增值權費用超出已計提股權激勵費用的股份價值全部劃分為經常性損益。將合并商譽減值錯誤列報為非經常性損益

并購重組實務中，標的資產的出售方一般會對交易完成后標的資產在一定期間的利潤作出承諾。在標的資產未按預期實現承諾利潤時，出售方會以股份或現金方式給予上市公司補償。由于補償僅針對并購重組交易完成后的特定期間，正常經營情況下，企業取得業績補償款不具有持續性，根據解釋性公告第1號的規定應確認為非經常性損益。同時，因并購重組產生的商譽，其減值與企業的其他長期資產（例如固定資產、無形資產等）減值性質相同，屬于企業日常經營活動產生，應作為企業的經常性損益。年報分析發現，部分上市公司將業績補償產生的損益列報為非經常性損益，并且認為商譽減值與業績補償相關，錯誤地將商譽減值對損益的影響也列報為非經常性損益。

2與非經常性損益相關的披露不充分

根據解釋性公告1號，對于重大的非經常性損益項目應當增加必要的附注說明，對其他符合非經常性損益定義的損益項目，以及根據自身正常經營業務的性質和特點，將規定中列舉的非經常性損益項目界定為經常性損益的，應當在附注中單獨做出說明。年報分析發現，部分上市公司將規定中列舉的非經常性損益項目界定為經常性損益項目，但未在附注中單獨作出說明，使財務報告使用者無法根據相關信息作出恰當的判斷。個別上市公司對“其他符合非經常性損益定義的損益項目”未進行充分披露，且與財務報表其他信息可能存在矛盾之處，使投資者很難理解該交易對財務報表的影響，不符合披露要求。此外，個別上市公司非經常性損益披露存在簡單錯誤，其營業外收入中披露的確認為非經常性損益的金額與補充資料中“非經常性損益”的金額存在重大差異。

所得稅會計處理與信息披露問題

除會計與稅法的計量基礎不同外，遞延所得稅的確認與計量還需要考慮資產收益實現方式、未來應納稅所得額是否充足等因素的影響。部分上市公司所得稅會計處理存在考慮因素不全面、遞延所得稅資產確認不夠謹慎等問題。所得稅調整信息不規范、不充分的情況也較為普遍。

1權益法核算投資遞延所得稅的確認未考慮持有意圖

根據企業會計準則及相關規定，對于采用權益法核算的長期股權投資，其賬面價值與計稅基礎產生的暫時性差異是否應確認相關的遞延所得稅影響，應考慮該項投資的持有意圖：如果企業擬長期持有該項投資，對于采用權益法核算的長期股權投資賬面價值與計稅基礎之間的差異一般不確認相關的遞延所得稅影響；在持有意圖由長期持有轉變為擬近期出售的情況下，因長期股權投資賬面價值與計稅基礎不同產生的有關暫時性差異，均應確認相關的遞延所得稅影響。年報分析發現，有的上市公司在未區分長期持有還是擬轉讓或處置意圖的情況下，將采用權益法核算的長期股權投資賬面價值與計稅基礎之間的差異確認了相關的遞延所得稅影響。

2遞延所得稅資產的確認不夠謹慎

根據企業會計準則規定，對于按照稅法規定可以結轉以后的可抵扣虧損，在預計可利用可抵扣虧損的未來期間內很可能取得足夠應納稅所得額的，應當以很可能取得的應納稅所得額為限，確認相應的遞延所得稅資產。年報分析發現，部分上市公司沒有結合實際經營情況合理預計未來是否很可能取得足夠的應納稅所得額，遞延所得稅資產的確認不夠謹慎。如有些上市公司經營情況并未發生實質性好轉，僅由于本年處置股權等偶發性交易產生的收益實現了扭虧為盈，而將以前未確認相關所得稅影響的可抵扣虧損于本確認了遞延所得稅資產；甚至個別公司連續發生虧損，也確認了與可抵扣虧損相關的遞延所得稅資產。

3所得稅調整信息披露不充分

根據企業會計準則和15號文的規定，對于本期會計利潤和所得稅費用的調整過程，公司應從稅前會計利潤出發，考慮一系列調整因素的影響后得出所得稅費用。這些調整因素包括永久性差異影響、未確認遞延所得稅的暫時性差異的影響、集團內公司不同稅率影響、稅率變動影響等。期末存在未確認為遞延所得稅資產的可抵扣暫時性差異和可抵扣虧損的，應列示期初余額、期末余額及可抵扣虧損到期等。

年報分析發現，部分上市公司未按照上述規定披露，存在的主要問題有：

未披露本期會計利潤與所得稅費用的調整過程；

未披露未確認為遞延所得稅資產的可抵扣暫時性差異和可抵扣虧損信息；

所得稅調整過程不符合所得稅費用和會計利潤的內在邏輯，背離調節項本身的性質，如調節項“不可抵扣的成本、費用和損失的影響”為負數，遞延所得稅資產披露不能勾稽等；

高新技術企業證書到期后仍然采用優惠稅率計算遞延所得稅，未披露管理層判斷公司能夠繼續適用優惠稅率的依據。

政府補助相關問題

與資產相關的政府補助，應當在相關資產使用壽命內平均分配，計入當期損益；與收益相關的政府補助，應根據相關費用或損失的情況，相應計入損益。企業對于綜合性項目的政府補助，需要將其分解為與資產相關的部分和與收益相關的部分，分別進行會計處理，難以區分的，應將政府補助整體歸類為與收益相關的政府補助。年報分析發現，個別上市公司對于同一政府補助項目，以前將該項目收到的款項作為與資產相關的政府補助，2016年則將同一項目收到的款項作為與收益相關的政府補助，一次性計入當期損益，未披露該變動相關信息。此外，部分公司未按要求披露與政府補助相關的信息，尤其是政府補助對公司利潤影響的信息披露不充分。

其他信息披露問題

除上述提及的信息披露問題外，部分上市公司在持續經營、分部報告、會計政策等領域存在信息披露不充分問題，甚至個別公司財務報告在文字表述、附注列示、數據計算等方面存在簡單錯誤。

1與持續經營相關的信息披露不充分

根據企業會計準則以及15號文的規定，上市公司應在充分考慮宏觀政策風險、市場經營風險、公司目前或長期的盈利能力、償債能力、財務彈性以及公司管理層改變經營政策的意向等因素的基礎上，對其自報告期末起至少12個月的持續經營能力予以評估。若評估結果表明對其持續經營能力產生重大懷疑的，上市公司應當在財務報告附注中披露導致對持續經營能力產生重大懷疑的因素及其擬采取的改善措施。年報分析發現，部分上市公司未能恰當識別對持續經營能力產生重大懷疑的因素，未在財務報告中披露相關因素以及擬采取的改善措施。例如個別上市公司經營業績近年來圍繞盈虧平衡點上下波動，且流動資產遠小于流動負債，管理層仍然在報告編制基礎中聲明“不存在對持續經營能力產生重大懷疑的因素”。

2分部報告的披露不充分

企業會計準則規定，公司存在多種經營或跨地區經營的，應當確定報告分部，披露分部信息。15號文規定，上市公司應披露報告分部的確定依據、分部會計政策、報告分部的財務信息，以及分部財務信息合計金額與對應合并財務報表項目的調節過程；上市公司無報告分部的，應說明原因。年報分析發現，上市公司對分部報告的披露普遍不到位、不充分。個別上市公司在財務報告中未披露任何分部報告信息，或者簡單披露無報告分部也未說明原因。部分上市公司在董事會報告中披露其主營業務覆蓋多個行業或產品分類，并按類別提供了相關業績情況，表明其在經營管理方面存在分部，但未在財務報告中提供單獨的分部報告，也未說明不提供分部信息的原因。

3會計政策披露不充分

上市公司收入確認、研究開發支出資本化等會計政策披露仍存在條文化、原則化，未與公司具體業務結合，主要業務披露不完整、業務模式表述不清晰等問題。

1未結合生產經營特點披露收入確認的會計政策

根據15號文的相關規定，公司應當結合實際生產經營特點制定個性化的收入確認政策，披露具體收入確認時點及計量方法，同類業務采用不同經營模式在不同時點確認收入的，應當分別披露。年報分析中發現，部分上市公司未結合生產經營特點披露其收入確認政策，未能說明收入確認的具體時點。如部分上市公司包含多項差別較大且對公司毛利貢獻重大的業務，但公司只披露了其中部分業務的收入確認政策；又如，部分上市公司在業務和經營模式發生重大變化的情況下，收入確認的會計政策仍照搬以前報告，未披露新增業務模式的相關收入確認政策。

2研究開發支出資本化會計政策披露不充分

根據15號文的規定，上市公司應結合公司內部研究開發項目特點，披露劃分研究階段和開發階段的具體標準，以及開發階段支出資本化的具體條件。年報分析發現，部分上市公司對研發支出資本化會計政策的披露照搬會計準則的原則性規定，未根據自身行業和研發項目特征進行個性化披露，無法讓報表使用者了解公司研發流程及其主要階段的特點和區分標準。此外，個別上市公司盈利能力較弱，而當年開發支出費用化和資本化金額較大，其是否正確劃分對投資者整體理解財務報表具有較為重大的影響，但該公司并未按照15號文的要求對開發支出相關會計政策進行披露。

4簡單錯誤

部分上市公司年報在文字表述、附注列示、數據計算、數字勾稽、內容關聯方面頻繁出現錯誤。例如，附注與報表項目不符，上市公司在投資收益中包含處置子公司相關的其他綜合收益轉入金額，但是在其他綜合收益的變動中無相應轉出項；在凈負債和凈虧損的情況下，上市公司簡單套用加權平均凈資產收益率的計算公式計算出較大的正數凈資產收益率；上市公司的孫公司吸收合并另一家孫公司，該事項屬于內部交易事項不應對集團現金流量產生影響，但在合并現金流量表中披露有“收到的其他與投資活動有關的現金”等。內部控制信息披露問題在內控信息披露方面，存在內部控制評價與審計報告內容與格式不規范、評價結論與審計意見不適當、內控缺陷等信息披露不充分，以及內控信息與其他信息不一致等問題。

1內部控制評價報告和內部控制審計報告的主要問題

1內部控制評價報告披露格式不規范

主板上市公司應按照《公開發行證券的公司信息披露編報規則第21號——內部控制評價報告的一般規定》（以下簡稱“21號文”）的要求披露內部控制評價報告。年報分析發現，部分上市公司披露的內部控制評價報告不符合21號文規定的內容與格式，例如未披露是否發現非財務報告內部控制重大缺陷、未分別披露財務報告內部控制和非財務報告內部控制評價結論、未披露非財務報告內部控制缺陷認定標準等。

2內部控制評價報告中評價范圍的披露不符合規范要求

21號文要求，內部控制評價范圍應當披露納入評價范圍的主要單位、業務和事項以及高風險領域，并對評價范圍是否存在重大遺漏形成明確結論。年報分析發現，個別上市公司未披露納入評價范圍的單位占比；個別上市公司將子公司排除在評價范圍之外的理由不恰當；部分上市公司披露納入評價范圍單位占比過低且未作說明，部分上市公司披露占比又超過了100%。

3內部控制缺陷和整改措施描述不恰當

21號文要求，上市公司應當分別披露報告期內部控制重大缺陷和重要缺陷的認定結果及缺陷的性質、影響、整改情況等內容。年報分析發現，部分上市公司對內部控制缺陷的描述僅限于上市公司發生的相關事項本身、未能從內部控制五要素角度恰當分析導致相關事項發生的內部控制缺陷，相應也未能提出或設計出恰當的整改措施，內部控制缺陷描述和整改措施描述均流于表面。例如，某上市公司對于2015因未定期執行資產減值測試、未恰當確認營業收入等原因被出具了內部控制否定意見，在2016年內部控制評價報告中的整改描述僅限于對財務報表進行恰當調整或重述，未充分分析相關缺陷產生的原因并進行恰當整改；又如，某上市公司對其2016年發生的出納盜取公司資金事項，缺陷描述為該事件屬于個人盜取公司資金的犯罪行為，但給公司造成了損失，屬于報告期內財務報告內部控制重大缺陷，并未分析可能導致該事項的原因（例如職責分離等），缺陷整改情況及措施也僅披露為“截至報告基準日已完成整改”。

4內部控制缺陷程度認定不恰當

年報分析發現，部分上市公司對于定性和定量上可能已經達到其內部控制重大缺陷標準的相關缺陷披露不充分，可能存在降格認定的情況。例如，某上市公司根據審計師初審意見更正業績預告且金額重大的情況下，上市公司仍將其認定為一般缺陷，審計師也僅將其作為強調事項披露；又如，某上市公司在內部控制實施記錄不夠完整、同時內審部門不足以對內部控制執行情況進行監督和檢查的情況下，上市公司和審計師仍將相關缺陷作為一般缺陷披露，內部控制評價結論和審計結論恰當性存疑。

5財務報告內部控制和非財務報告內部控制界定不恰當

上市公司應根據控制目標是否與財務報告可靠性目標相關，區分財務報告內部控制和非財務報告內部控制，并分別披露評價結論。年報分析發現，部分上市公司披露的內部控制缺陷涉及財務審批、賬務記錄等財務報告內控缺陷，但內部控制評價報告和審計報告均將其作為非財務報告內部控制重要缺陷披露。

6內控審計報告強調事項段使用不規范、內控審計意見不恰當

根據《企業內部控制審計指引》及其實施意見，內部控制審計報告的強調事項用于內部控制雖不存在重大缺陷但仍有一項或多項重大事項需要提請內部控制審計報告使用者注意的情形，該段內容不應影響對內部控制發表的審計意見。

年報分析發現，內部控制審計報告強調事項段使用不規范的問題仍較為突出。部分審計報告的強調事項段內容表述不具體，僅說明了上市公司發生的相關事項，未明確該事項對上市公司內部控制以及內部控制審計意見的實際影響。例如，部分審計報告強調事項段僅披露上市公司被立案稽查，未明確導致被立案稽查的事項是否與財務報告內部控制或非財務報告內部控制相關，以及對內部控制意見的可能影響；個別上市公司的內部控制審計報告僅重復以前強調事項中披露的違規擔保事項，未實際反映出該公司相關內部控制是否已經有效整改。部分審計報告強調事項段所披露的事項可能涉及財務報告內部控制重大缺陷、審計范圍受限等情形，導致內部控制審計意見的恰當性存疑。例如，某內部控制審計報告強調事項段披露，上市公司子公司為香港上市公司且年后已出售，因此不將其納入內部控制審計范圍，審計師不恰當地將上述上市公司重要組成部分排除在內控審計范圍之外，可能導致其內部控制審計范圍嚴重受限進而不足以支持其無保留內部控制審計意見；某內部控制審計報告強調事項段披露該公司存在涉稅刑事案件，上市公司已經調整了案件對各財務報表的影響。因該事項實際涉及上市公司營業收入、營業成本等方面的大額虛假數據，因此可能反映出其財務報告內部控制的重大缺陷，內部控制審計意見恰當性存疑。

2內部控制評價報告、內部控制審計報告與年報其他信息披露之間存在不一致

1內部控制評價報告與內部控制審計報告披露不一致

年報分析發現，個別上市公司因募集資金使用未經審批授權被審計師出具了否定意見的內部控制審計報告，但在其內部控制評價報告中卻將同一缺陷認定為非財務報告內部控制重大缺陷；個別上市公司內部控制審計報告強調事項段披露，該公司子公司因政府補助資金申請違規被行政處罰，但內部控制評價報告中未披露上述事項及相關缺陷。

2內部控制評價報告和內部控制審計報告與報告其他信息披露不一致

個別上市公司報告中披露該公司存在高級管理人員因企業經營等問題被立案調查的情形，但上市公司內部控制評價報告中沒有任何披露或說明；個別上市公司在報告及公告中披露，公司因存在被查封、凍結和扣押的巨額資產且未將相關事項及時披露的情況，被交易所出具風險警示，但公司內部控制評價報告和內部控制審計報告中均未披露可能存在的內部控制缺陷。

針對上述年報審閱中發現的上市公司執行會計準則、內部控制規范以及財務信息披露規則中存在的問題，我們將繼續做好以下工作：

一是通過發布本年報會計監管報告，向市場傳遞關于執行會計準則、內部控制規范和財務信息披露規則等方面的監管標準，引導上市公司切實提高財務信息披露質量。

二是整理匯總年報審閱中發現的問題線索，與交易所、有關證監局等一線監管部門配合進一步了解情況，在此基礎上如認定上市公司存在違反會計準則、內部控制規范或財務信息披露規則的，將采取相應監管措施。

三是收集整理系統內各單位在上市公司財務報告監管中發現和遇到的問題，分片區組織召開財務信息披露監管協調會，加強相互溝通交流，針對有爭議的問題形成共識，統一監管口徑。四是針對會計準則具體規范不明確、實務中存在爭議的問題，加強調研，推動財政部制定準則指引。對于準則有原則性規定但執行中有爭議的問題，盡快形成監管口徑，以監管問答等形式對外發布，用之指導市場實踐。同時注重收集整理案例，以案例指導的形式，提升上市公司理解和運用準則的能力，促進會計專業判斷意識與能力的提升。v

第四篇：企業選擇優秀人才的標準：“簡單”

企業選擇優秀人才的標準：“簡單” 升降之后無論你走到哪里都是一個合格的戰士，是一個訓練有素有職業精神的經理人，那才是真正的人才。

昨天晚上一位記者采訪時問我：你認為企業當中最優秀的人才，最頂尖的人才應該具備什么樣的素質？一般來講企業對選拔這樣的人才都會講出三四條、五六條甚至七八條標準，我只用一個詞回答了他，那就是“簡單”。此簡單不是頭腦簡單，而是思想簡單，心里不長草，唯有目標和效果。

我們一些人才自己很優秀，但沒有影響力，原因何在？

他們很會潔身自好———“我自己學習，我什么都會，我什么都懂！”既然把你放在了管理者的崗位上，既然你做團隊的領導，僅僅自己做好絕對不是潔身自好，自己潔自己的好有什么用？獨木不成林，群體的力量才能讓我們戰無不勝。管理者的職責就是應該帶著團隊實現團隊的價值，使每位員工都發揮最大的價值。

你為什么沒有影響力？———是因為你沒有去推動別人。

你為什么不去推動別人，看到別人沒有長進不指出來？———是因為頭腦里長草，怕別人對自己的行為評頭論足說三道四，沒有勇氣站出來承擔責任，沒有膽量站出來管理。或者根本就是怕他人進步，超越你而拒絕幫助他人。自己明明是對的不去傳播給別人，自己的思想變不成下屬的行動，自己的文化不能成為下屬的文化，沒有給社會創造財富，沒有給消費者帶來滿意，什么工作起不到效果，而這一些，恰恰是想多了，頭腦復雜化了，反而成為行動的絆索。

沒有影響力的人才，不是真正的人才。人類是群居的種群，我常以蜜蜂做類比，個體與團隊的關系就像蜜蜂跟蜂群，我是工蜂我就是工蜂，我負責起做工蜂的職責。如果我是蜂王，我就得承擔繁衍的重任，大家可別認為蜂王輕松，蜂王是最辛苦、最不得自由的，藏在陰暗的角落里，就是生產的機器，我們看蜂王只看到了她享用蜂王漿，工蜂辛辛苦苦只吃蜂蜜，沒有看到她在蜂群中的決定地位。我們的人才猶如蜂王，拿著高薪俸祿，就應該承擔團隊興旺的重大責任，就得負起責任，帶領整個團隊提高，而不是在其位不謀其政。

這種唯目標和效果為導向的思維簡單化的人才，是企業需要的人才，他們不僅會帶領團隊管理制度化、流程化繼而簡單化，而且在這種氛圍營造的機制中，很容易選擇企業所需的真正人才。

前一段時間調整干部，人力資源考評后直接宣布任命結果了，這與我們以前的風格不同。以前升降干部，如果一個同志沒有完成指標，不勝任本職工作，我們要降他的職或者調換他的工作時，都要好好地找他談談。談話的用意是好的，幫他分析原因，找出工作的新思路，但是大多數的人不那么想，不認為我沒做好我對不起團隊，他認為找他談話是對不起他，是公司理虧在安撫他，這樣的一個氛圍，屬于管理亂倫了，誰是誰非不清楚了，誰對不起誰都不知道了。我覺得此種簡單化不僅是認識的一個矯枉過正，還應該是人才管理的一個原則，個體對于集體來講永遠是服從，這是一個很強的制度管理，調動工作是工作需要，沒什么可說的，現在降下去將來你可以憑自己能力再升上來，這個完全在自己，升降之后無論你走到哪里都是一個合格的戰士，是一個訓練有素有職業精神的經理人，那才是真正的人才！為什么說部隊能打硬仗，部隊的戰士有素養？就是這樣訓練出來的，如果老是覺得上級對不起下級，組織對不起個人，這樣肯定要出問題。這也是優勝劣汰進化組織和優化組織的一個好辦法。有人講，如果

這個人想不通，把他降了或調職了，他可能會流失，這樣會削弱集體的力量。這種想法錯了，一件事情發生的時候一定要想到它的優勢、益處是什么？假設這次調動是五個人，其中兩個人覺得冤枉了開始鬧情緒，或者干脆就走失了，那就是自然淘汰。留下的這三個人經得起考驗，經過幾次打磨、摔打、挫折，哪怕是站在員工的角度上是真正的冤枉錯怪了，錯怪一次兩次，等錯怪你三次還能任勞任怨堅持戰斗堅持付出的時候，一塊金子，一塊鉆石就閃亮登場了，在這種情況下留下的都是好漢、都是金子。

什么樣的人是最有信心的人？是最簡單的人！唯有簡單，才有更多的精力創新，猶如修剪過枝枝杈杈，樹木才得以向高處發展，這是我們整個事業的需要，也是每個人健康成長，每個人能夠快樂的需要。這樣一個簡單的人哪怕遇到再大的壓力和困難，只要心中有目標，他都能積極樂觀地面對，覺得很簡單，并覺得克服困難的過程很幸福很充實。現在我們欠缺的就是這種簡單思想的人，欠缺這種心回赤子，敢管敢干，唯公司大局和目標是從，一馬當先渾身是膽的人才。如果這種人才能夠占到主流，制定簡單化可操作性的管理流程，這個企業不興旺都難。

管理部宣

2011.9.22

第五篇：企業選擇優秀人才的標準,簡單

內部培訓資料

企業選擇優秀人才的標準——“簡單”

昨天晚上一位記者采訪時問我：你認為企業當中最優秀的人才，最頂尖的人才應該具備什么樣的素質，一般來講企業對選拔這樣的人才都會講出三四條，五六條甚至七八條標準，我只用一個詞回答了他，那就是“簡單”。

此簡單不是頭腦簡單，而是思想簡單，心里不長草，唯有目標和效果。

我們一些人才自己很優秀，但沒有影響力？原因何在？

他們很會潔身自好——“我自己學習，我自己什么都會，我什么都懂？”既然把你放在了管理者的崗位上，既然你做團隊的領導，僅僅自己做好絕對不是潔身自好，自己潔自己的好有什么用？獨木不成林，群體的力量才能讓我們戰無不勝。管理者的職責就是應該帶著團隊實現團隊的價值，使每位員工都發揮最大的價值。

你為什么沒有影響力？——是因為你沒有去推動別人。

你為什么不去推動別人，看到別人沒有長進不指出來？——是因為頭腦里長草，怕別人對自己的行為評頭論足說三道四，沒有勇氣站出來承擔責任，沒有膽量站出來管理。或者根本就是怕他人進步，超越你而拒絕幫助他人。自己明明是對的不去傳播給別人，自己的思想變不成下屬的行動，自己的文化不能成為下屬的文化，沒有給社會創造財富，沒有給消費者帶來滿意，什么工作起不到效果，而這一些，恰恰是想多了，頭腦復雜化了，反而成為行動的絆索。

沒有影響力的人才，不是真正的人才。人類是群居的種群，我常以蜜蜂做類比，個體與團隊的關系就像蜜蜂跟蜂群，我是工蜂我就是工蜂，我負責起做工蜂的職責。如果我是蜂王，我就得承擔繁衍的重任，大家可別認為蜂王輕松，蜂王是最辛苦，最不得自由的，藏在陰暗的角落里，就是生產的機器，我們看蜂王只看到了她享用蜂王漿，工蜂辛辛苦苦只吃蜂蜜，沒有看到她在蜂群中的決定地位。我們的人才猶如蜂王，拿著高薪俸祿，就應該承擔團隊興旺的重大責任，就得負起責任，帶領整個團隊提高，而不是在其位不謀其政。

這種唯目標和效果為導向的思維簡單化的人才，是企業需要的人才,他們不僅會帶領團隊管理制度化、流程化繼而簡單化，而且在這種氛圍營造的機制中,很容易選擇企業所需的真正人才。

什么樣的人是最有信心的人？是最簡單的人！唯有簡單，才有更多的精力創新，猶如修剪過枝枝杈杈，樹木才得以向高處發展，這是我們整個事業的需要，也是每個人健康成長，每個人能夠快樂的需要，這樣一個簡單的人哪怕遇到再大的壓力和

困難，只要心中有目標，他都能積極樂觀地面對，覺得很簡單，并覺得克服困難的過程很幸福很充實，現在我們欠缺的就是這種簡單思想的人，欠缺這種心回赤子，敢管敢干，唯公司大局和目標是從，一馬當先渾身是膽的人才。最優秀的人才，對社會對公司最有價值的人才，最根本的品質就是簡單。如果這種人才能夠占到主流，制定簡單化可操作性的管理流程，相信，這個企業不興旺都難。

評述

《企業選擇優秀人才的標準——“簡單”》一文，闡述了企業在選拔人才的簡單標準。作者提出簡單主義的外部選人標準，無疑是正確的。那么，為什么在企業中要堅持簡單主義？對于已經身處企業的員工來講，我們應該奉行什么樣的行為準則？

做企業其實很不簡單，尤其是做一個有作為的高科技企業。從產研銷，到人財物；從內部管理，到外部經營；從客戶需求，到競爭對手；從近期效益增長，到未 來可持續發展，每時每刻，都交織了關系，充滿了矛盾，可謂剪不斷，理還亂。特別是當企業規模不斷擴大，員工數量與客戶數量不斷增加的情況下，這些關系與矛 盾會成倍地放大。以幾何級數增長的管理問題和經營問題，使得許多企業陷于不能自拔的困境。有人講：企業是一盤永遠下不完的棋。做企業，做一個企業人如何能 簡單起來？說說簡單，做起來難。

實際上，當我們在紛雜的矛盾中，抓住了問題的本質，就會進入簡單的企業王國。

老子講：“治大國如烹小鮮”，如果單從字面上理解，治理一個企業，管理一個部門，做好一項工作，與“烹小鮮”相比簡單得無法相提并論。

老子講：“一生二，二生三，三生萬物”，這個世界一切由簡單開始。我們眼

前的世界之所以復雜了，是人們把他看復雜了。

古人講：“人法天，天法地，地法道，道法自然，天不變，道亦不變”。在表象中，復雜的變化中蘊藏著簡單的不變，這些不變的才是本質。

經營之神松下幸之助在被問其一生成功的秘訣時，回答只有四個字：“下雨打傘”。看來松下先生深知“大道至簡，大器晚成，大方無隅”的道理，經營之神也 并不復雜。世界第一CEO杰克?韋爾奇談及GE的成功時，概括為：“讓GE始終保持小企業的活力”。道理就這么簡單。

一位房地產公司的老總把自己的企業文化概括為：“不要胡思亂想”。看起來有點異類，仔細一想，很有道理，想必這位老總深受思想復雜的不簡單員工之困擾。

看來，真理都是共同的，成功一定有方法（失敗也一定有借口），真理也不復雜，真理也很樸素，真理也很簡單。

這個世界很簡單，企業的世界也很簡單，就職于企業的人也應該很簡單。

企業的簡單在于其功利性的本質。任何企業存在的價值和理由在于其外部價值，即為客戶服務。離開了客戶，組織就缺失了自身的價值，組織中的人也就失去了工作的價值。

組織的價值決定了組織中人的價值。因此，任何員工的工作都必須聚焦于客戶的價值，以客戶價值為導向，為客戶創造價值，并分享客戶帶來的回報。這是工作中的人和人的工作內在價值所決定的。

企業中的員工不是一個簡單的個體，它以分工協作的方式參與了企業的運作，所以任何員工在企業中都不是個體貢獻者，而是組織價值的貢獻者。因此，在企業 中大多數員工不是直接為外部客戶提供價值的，而是直接地通過為所在部門提供價值貢獻，而間接地為外部客戶作貢獻。因此，為所在部門做貢獻和為他人做貢獻，是員工為客戶作貢獻的基礎。

由此，決定了作為企業員工在企業的價值體現：以分工協作的方式，持續地提高個人的工作效率，以個人的優異績效，為所在部門作貢獻，從而提升部門績效，進而為外在客戶作貢獻。個人績效、部門貢獻和客戶價值，構成了企業員工的最簡單、也是最樸素的底線。

做一個簡單的企業人，必須有整體觀和未來觀，以企業利益和客戶利益，而不是以個人利益，作為選擇和判斷個人工作績效的標桿。

做一個簡單的企業人，關鍵在于聚焦，聚焦于客戶價值，聚焦于組織貢獻，聚焦于個人績效，聚焦于職業化能力的提高，聚焦于整體和未來的目標。

做一個簡單的企業人，必須圍繞著工作效率，消除工作中人為的或非人為的繁瑣，致力于效率的不斷提升。

做一個簡單的企業人，必須構建一個和諧簡單的人際關系，以企業的價值觀為準則，脫身于繁雜的人際關系，基于企業利益和工作流程為基礎，在互助和求助過程分享之時，創造價值。

做一個簡單的企業人，必須善于忘記，拋棄以往工作的恩恩怨怨，輕裝上陣，做好當下的工作，為未來的工作集聚潛力。

做一個簡單的企業人，必須善于透過現象，看本質，善于抓住短木板，集中力量，協調資源，解決關鍵問題。

和諧產生效率，簡單提升效率，繁瑣制約效率，完美犧牲效率。

《企業選擇優秀人才的標準——“簡單”》，提出一個非常重要的命題，也是一個非常簡單的命題：“最優秀的人才，對社會對公司最有價值的人才，最根本的 品質就是簡單。”通讀全文，不由得想到，這么一個難度不大的問題，為什么自己沒有想到。前思后想，終于得出了結論，原來自己太復雜了，太不簡單了。