第一篇：分析押題卷三(題目)

分析押題卷三（題目）

單選題

(1)經濟周期的變動過程是（）。

A、繁榮——衰退——蕭條——復蘇 B、復蘇——上升——繁榮——蕭條 C、上升——繁榮——下降——蕭條 D、繁榮——蕭條——衰退——復蘇(2)證券投資顧問業務的基本要素是（）。A、市場席位進入 B、清算結算 C、賬戶管理

D、提供證券投資建議、收取服務報酬(3)道一瓊斯分類法將大多數股票分為()。A、農業、工業和服務業 B、制造業、建筑業和金融業 C、農業、工業和公用事業 D、工業、運輸業和公用事業(4)與趨勢線平行的切線為（）。A、支撐線 B、壓力線 C、百分比線 D、軌道線

(5)2010年10月12日,中國證監會頒布了《發布證券研究報告暫行規定》和《證券投資顧問業務暫行規定》。兩個規定旨在進一步規范()業務。A、證券經紀 B、資產管理 C、投資顧問

D、證券投資咨詢

(6)馬柯維茨理論模型也被稱為（）。A、均值方差模型 B、CAPM模型 C、APT模型

D、現金流貼現模型

(7)支撐線與壓力線可以相互轉化的最主要原因是()。A、市場經濟 B、心理因素 C、股市走勢 D、人為因素

(8)勞動力人口是指年齡在（）具有勞動能力的人的全體。A、15歲以上 B、16歲以上 C、18歲以上 D、20歲以上

(9)財政政策的主要手段包括（）。A、再貼現政策 B、公開市場業務 C、法定存款準備金率 D、轉移支付制度

(10)證券組合的實際平均收益與無風險收益的差值除以組合的β系數被定義為（）。A、詹森指數 B、特雷諾指數 C、夏普指數 D、MM理論

(11)酸性測試比率是（）的別稱。A、資產負債率 B、流動比率 C、速動比率 D、產權比率

(12)按照上海證券交易所2007年上市公司行業分類,航空貨運與物流屬于()行業。A、信息技術 B、公用事業 C、電信事業 D、工業

(13)下列指標中，可反映公司長期償債能力的是（）。A、應收賬款周轉率 B、流動資產周轉率 C、速動比率

D、有形資產凈值債務率

(14)下列關于外匯占款的各項表述中,錯誤的是()A、銀行購買外匯形成本幣投放,所購買的外匯資產構成銀行的外匯儲備 B、外匯占款必然屬于央行購匯行為,反映在中央銀行的資產負債表中 C、人民幣作為非自由兌換貨幣是形成外匯占款的必要條件之一 D、中央銀行購匯導致基礎貨幣投放

(15)中國證監會于2001年頒布了《上市公司行業分類指引》,其制定的主要依據是()。A、道瓊斯行業分類法

B、聯合國國際標準產業分類

C、中國根據統計局的《國民經濟行業分類與代碼》 D、北美行業分類體系

(16)根據債券終值求現值的過程被稱為（）。A、映射 B、回歸 C、貼現 D、轉換

(17)在以期望收益率為縱軸、標準差為橫軸的坐標平面上，在同一條無差異曲線上，改變證券期望收益率（）該投資者的滿意程度。A、會增加 B、會減少 C、不改變 D、不確定

(18)反映資產總額周轉速度的指標是()。A、固定資產周轉率 B、存貨周轉率 C、總資產周轉率 D、股東權益周轉率

(19)中國證券業協會證券分析師專業委員會于（）成立。A、2000年7月 B、2001年4月 C、1999年11月 D、1999年6月

(20)產權比率的計算公式為（）。A、負債總額/資產總額 B、股東權益/資產總額 C、產權總額/資產總額 D、負債總額/股東權益

(21)一般來說，套期保值的目的是（）。A、規避期貨風險 B、規避現貨風險 C、提高期貨收益 D、提高現貨收益

(22)當基差變小時，套期保值者（）。A、虧損 B、賺錢

C、賺錢和虧損均有可能 D、盈虧相抵

(23)債券的凈價報價是指（）。

A、從全價報價中扣除累積應付利息后的報價 B、全價報價 C、累積應付利息

D、用全價報價中加上累積應付利息后的報價

(24)如果證券A的投資收益率等于7%、9%、10%和12%的可能性均為25%,那么,證券A的期望收益率等于()。A、9.5% B、9% C、8.5% D、8%(25)股票市場供給方面的主體是()A、準備出售股票的投資者 B、證券公司 C、證券交易所 D、上市公司(26)現有一個由兩證券W和Q組成的組合,這兩種證券完全相關,他們的投資比重分別為0.90、0.10。如果W的期望收益率和標準差都比Q的大,那么()。A、該組合的標準差一定大于Q的標準差

B、該組合的期望收益率一定小于Q的期望收益率 C、該組合的標準差不可能大于Q的標準差

D、該組合的期望收益率一定等于Q的期望收益率(27)財務彈性是指（）。

A、公司適應經濟環境變化和利用投資機會的能力 B、報告收益與公司業績的關系 C、公司償付到期長期債務的能力

D、公司經營管理中利用資金運營的能力

(28)在對公司資產重組行為的區分中，區分報表性的重組和實質性的重組，關鍵是分析（）。A、有沒有使得公司的銷售收入大幅增長 B、有沒有進行大規模的資產置換或合并 C、有沒有使得公司利潤大幅增長 D、有沒有產生換股行為

(29)“股權分置”指股改前我國上市公司內部形成的()兩種不同性質的股票。A、非流通股與流通股 B、流通股與社會流通股 C、非流通股與社會流通股 D、以上都不是

(30)下列各項中能夠反映行業增長性的指標是所有考察年份的()。A、比較分析法 B、調查研究法 C、歸納與演繹法 D、數理統計法

(31)在資本自由流動的世界經濟中,一個實施固定匯率的國家不可能同時保持匯率的固定和貨幣政策的獨立性,即自由的資本流動、固定的匯率和獨立的貨幣政策是不可能同時達到的,這一現象被稱之為()。A、三元悖論 B、非官方盯住 C、二元沖突 D、米德難題

(32)當債券收益率向上傾斜，并且投資人確信收益率繼續保持上升的趨勢，就會購買比要求的期限稍長的債券，然后在到期前出售，獲得一定的資本收益。使用這種方法的人以資產的流動性為目標，投資于短期固定收入債券，這種債券資產的主動管理類型為（）。A、水平分析法 B、債券掉期

C、騎乘收益率曲線 D、免疫策略

(33)收入政策的總量目標著眼于近期的（）。A、國民收入公平分配 B、宏觀經濟總量平衡 C、經濟與社會協調發展 D、產業結構優化

(34)利用()計量行業理念銷售額和國民生產總值的相關關系,并根據國民生產總值的計劃指標或預測值,行業分析師可以預測行業未來的銷售額。A、趨勢線

B、線性回歸模型 C、切線理論 D、夏普模型

(35)從理論上說,關聯交易屬于()。A、市場行為 B、內幕交易 C、中性交易 D、以上都不對

(36)在貿易與投資一體化理論中，屬于企業總部行為的是（）。A、上游生產 B、下游生產 C、實際生產行為

D、工程、管理和金融服務

(37)假設市場中6個月、1年、1.5年對應的即期利率為2.5%、3%和3.26%，那么一個期限為1.5年，6個月支付1次利息（票面利率6%），面值為100元的債券價格最接近（）元。A、103.42 B、102.19 C、104.04 D、105.66(38)電視業的崛起，導致了電影業的衰退，這種衰退屬于（）。A、持續衰退 B、絕對衰退 C、相對衰退 D、必然衰退

(39)通貨緊縮形成對()的預期。A、名義利率下調 B、需求增加 C、名義利率上升 D、轉移支付增加

(40)投資者在確定債券價格時,需要知道該債券的預期貨幣收入和要求的最低收益率,該收益率又被稱為()。A、內部收益率 B、必要收益率 C、市盈率

D、凈資產收益率

(41)通過取得某行業歷年的銷售額或營業收入的可靠數據并計算出年變動率，進而與國民生產總值增長率、國內生產總值增長率進行比較。這種行業分析方法是（）。A、歸納與演繹法 B、比較研究法 C、調查研究法 D、歷史資料研究法

(42)一國中央銀行的干預目標是平滑日常的波動,它們偶爾進入市場,但不會嘗試干預貨幣的基本趨勢。這一匯率制度為()。A、自由浮動匯率制度 B、有管理的浮動匯率制度 C、目標區間管理 D、固定匯率

(43)反映有效組合期望收益水平與總風險水平之間均衡關系的方程式是()。A、證券市場線方程 B、證券特征線方程 C、資本市場線方程 D、套利定價方程

(44)某公司的可轉換債券的轉換平價為30元,標的股票的市場價格為40元,該債券的市場價格為1200元,則()。

A、債券的轉換升水比率為33.33% B、債券的轉換貼水比率為33.33% C、債券的轉換升水比率為25% D、債券的轉換貼水比率為25%(45)通過取得某行業歷年的銷售額或營業收入的可靠數據并計算出年變動率，進而與國民生產總值增長率、國內生產總值增長率進行比較。這種行業分析方法是（）。A、歷史資料研究法 B、調查研究法 C、歸納與演繹法 D、比較研究法

(46)下列各項中，屬于影響股票投資價值的外部因素是（）。A、公司凈資產 B、公司盈利水平C、市場因素 D、股份分割

(47)由于經營形勢變差，企業主營業務收入減少，應付賬款增加，則下列指標中數值減少的是（）。

A、應收賬款周轉率 B、營業凈利率 C、營業現金比率 D、產權比率

(48)信奉技術分析的投資者在進行證券分析時,更注重分析當前的()。A、交易成本 B、股利分配 C、市場價格 D、經濟趨勢

(49)道-瓊斯指數成份股中，商業股票屬于（）。A、工業類股票 B、運輸業類股票 C、公用事業類股票 D、商業類股票

(50)證券分析師與律師、會計師在執業特點上不同的是（）。A、對既往事實進行研判，并得出結論 B、沒有自律性組織

C、利用既有信息，對未來趨勢進行分析預測 D、結論具有確定性、唯一性

(51)在期貨合約交割時，如果期貨價格和現貨價格不同，就會出現（）的機會。A、反向投機交易 B、套期保值交易 C、套利交易

D、正向投機交易

(52)()年,30國集團把VaR方法作為處理衍生工具風險的“最佳典范”方法進行推廣。A、1988 B、1996 C、1992 D、1993(53)套利定價理論的假設條件之一是投資者是追求收益的，同時也是厭惡風險的，這一假設條件的功能是（）。

A、對投資者偏好的規范

B、對收益生成機制的量化描述 C、對投資者處理問題能力的要求 D、以上都不對(54)下列各項中，（）是對某金融機構置信水平為95%，時間為1天，所持股票組合的VaR=300萬美元的正確解釋。

A、明天該股票組合可有95%的把握保證，其最小盈利不會低于300萬美元 B、明天該股票組合可有95%的把握保證，其最大損失不會超過300萬美元 C、明天該股票組合最大損失超過300萬美元的可能性可有95% D、以上都不對

(55)財務報表分析的原則主要有兩個:一是堅持全面原則;二是堅持()原則 A、均衡性 B、非流動性 C、考慮個性 D、流動性

(56)下列說法錯誤的是()A、存貨周轉天數越少,表明其周轉速度越快 B、存貨周轉率等于銷售收入除以平均存貨 C、存貨的流動性直接影響公司的流動比率 D、存貨周轉速度與季節性生產有關(57)()向社會公布的證券行情，按日制作的證券行情表等信息是技術分析中的首要信息來源。A、上市公司 B、中介機構 C、政府部門 D、證券交易所

(58)證券投資的目的是（）。A、證券風險最小化

B、證券投資凈效用最大化

C、證券投資預期收益與風險固定化 D、證券流動性最大化(59)下列各項中，（）是對公司當前經營能力的較精確估計。A、質量優勢 B、技術優勢 C、成本優勢 D、市場占有率

(60)股價走勢的支撐線是()。

A、當股價下跌到某個價位附近時，會出現買方增加、賣方減少的情況，從而使股價停止下跌，甚至有可能回升

B、當股價下跌到某個價位附近時，會出現買方減少，賣方增加的情況，從而使股價停止下跌，甚至有可能回升

C、當股價上漲到某價位附近時，會出現賣方增加、買方減少的情況，股價會停止上漲，甚至回落

D、當股價上漲到某價位附近時，會出現賣方減少、買方增加的情況，股價會停止上漲，甚至回落

多選題

(61)關于股票現金流貼現模型的可變增長模型中的兩階段增長模型，下列說法不正確的有（）。

A、股息的增長率是固定不變的

B、當兩個階段的股息增長率都為零時，兩階段增長模型就是不變增長模型

C、當兩個階段的股息增長率相等且不為零時，兩階段增長模型就是不變增長模型 D、相對于零增長模型和不變增長模型而言，兩階段增長模型較為接近實際情況(62)關于存貨周轉速度，下列說法正確的有（）。

A、一般來講，存貨周轉速度越快，存貨的占用水平越低 B、存貨周轉速度越快，則變現能力越差 C、存貨周轉速度越快，流動性就越差 D、存貨周轉速度越慢，則變現能力越差

(63)根據艾略特的波浪理論,股價運動具有的規律包括()A、一個較高層次的大浪不能分解為較低層次的若干個小浪 B、股價運動的8個浪結構中,有5個主浪3個調整浪 C、股價運動周期滿足8浪結構

D、處于層次較低的幾個浪可以合并成一個層次較高的大浪

(64)行業分析師為了選擇出競爭實力雄厚、有較大發展潛力的行業，需要進行（）分析。A、產品是否有國外競爭者介入 B、行業增長比較分析 C、行業增長預測分析

D、消費者偏好和收入分配變化(65)下列說法中正確的有()。

A、利息費用不包括計入固定資產成本的資本化利息

B、稅息前利潤是指利潤表中未扣除利息費用和所得稅之前的利潤 C、已獲利息倍數=稅息前利潤/所得稅 D、已獲利息倍數也稱利息保障倍數(66)行業處于成熟期的特點有（）。

A、利潤雖然增長較快，但競爭風險也非常大 B、產品普及程度高

C、行業生產能力接近飽和 D、構成支柱產業地位

(67)根據技術分析的形態理論,股價形態包括()。A、雙重頂(底)形態 B、直角三角形形態 C、頭肩頂(底)形態 D、四邊形形態

(68)公司分析側重對公司的（）進行分析。A、潛在風險 B、發展潛力 C、財務狀況 D、盈利能力

(69)套利組合應滿足的條件有()。

A、該組合中的各種證券的權數滿足w1+w2+...+wn=0 B、該證券組合因素靈敏度系數為零 C、該證券組合具有正的期望收益率 D、該證券組合因素靈敏度系數為1(70)某公司可轉換債券的轉換比例為20，其普通股當前市場價格為40元，而該可轉換債券的轉換價格為50元，那么，（）。A、轉換價值為1000元 B、轉換價值為800元

C、可轉換債券面額為1000元 D、可轉換債券面額為800元

(71)常見的指標類技術分析方法有()。A、RSI B、MACD C、黃金分割線 D、K線

(72)以技術指標的功能為劃分依據，將常用的技術指標劃分為（）。A、趨勢型指標 B、超買超賣型指標 C、人氣型指標 D、大勢型指標

(73)自相關系數rk對時間數列性質和特征的判斷準則包括()。

A、如果所有的自相關系數都近似地等于零，表明該時間數列屬于隨機性時間數列

B、如果r1比較大，r2、r3漸次減小，從r4開始趨近于零，表明該時間數列是平穩性時間數列

C、如果r1最大，r2、r3、等多個自相關系數逐漸遞減但不為零，表明該時間數列存在著某種趨勢 D、如果一個數列的自相關系數出現周期性變化，每間隔若干個便有一個高峰，表明該時間數列是季節性時間數列

(74)隨著改革開放的不斷深入，我國投資主體呈現多元化趨勢，主要包括（）。A、政府投資 B、企業投資 C、外商投資 D、以上都是

(75)下列各項中,反映營運能力的財務比率有()A、存貨周轉率 B、應收賬款周轉率 C、主營業務毛利率 D、資產凈利率

(76)根據K線理論,K線實體和影線的長短不同所反映的分析意義不同,譬如,在其他條件相同時()。

A、實體越長,表明多方力量越強 B、上影線長于下影線,有利于空方 C、上影線越長,越有利于空方 D、下影線越短,越有利于多方

(77)關于黃金交叉與死亡交叉，下列表述正確的有（）。

A、當現在價位站穩在長期與短期之上，短期MA又向上突破長期MA時，此種交叉為黃金交叉

B、黃金交叉實際上就是向下突破壓力線 C、黃金交叉實際上就是向上突破支撐線 D、死亡交叉實際上就是向下突破支撐線(78)戰術性投資策略一般包括以下內容（）。A、買入持有策略 B、投資組合保險策略 C、交易型策略

D、事件驅動型策略

(79)影響金融期貨價格的因素，除了諸如市場利率、宏觀經濟政策等這類影響現貨價格的因素外，還包括（）。A、持有現貨成本 B、期貨合約的有效期 C、保證金要求

D、期貨合約的流動性

(80)相對于證券投資的技術分析方法，基本分析方法更適用于（）。A、周期相對較長的證券價格預測 B、相對成熟的證券市場

C、預測精度要求不高的領域 D、短期的行情預測

(81)關于矩形形態，下列說法中正確的有（）。A、矩形形態是一種典型的反轉突破形態 B、矩形形態具有測算功能

C、面對突破后股價的反撲，矩形的上下界線同樣具有阻止反撲的作用 D、矩形在成立之初，多空雙方全力投入，各不相讓(82)切線類技術分析方法中，常見的切線有（）。A、直線 B、趨勢線 C、軌道線

D、黃金分割線

(83)用歷史資料研究法進行行業分析時，歷史資料的來源包括（）。A、政府部門 B、專業研究機構

C、行業協會和其他自律組織 D、高等院校

(84)我國證券分析師的執業紀律包括()A、必須以真實姓名執業

B、不得兼營或兼任與執業內容有利害關系的其他業務或職務 C、不得同事在兩家以上的機構執業 D、不得在電視媒體上發表評論

(85)目前,某國債票面額為100元,票面利率為4%,期限3年,到期一次還本付息,如果3年內債券市場的必要收益率為3%,那么()。

A、按單利計算的該債券目前的理論價格不低于102元 B、按復利計算該債券目前的理論價格不低于102.94元 C、該債券兩年后的理論價格大于目前的理論價格 D、該債券兩年后的理論價格接近目前的理論價格(86)()可以增加股票市場的資金供應量。A、允許證券公司進行股票質押貸款 B、提高利率

C、QFII制度的推出

D、允許證券公司進入同業拆借市場(87)下列有關K線的表述,正確的有()。A、光頭陰線中，開盤價與最高價相等

B、大陽線實體說明多方已經取得了決定性勝利，這是一種漲勢信號 C、十字星的出現表明多空雙方力量暫時平衡，使市勢暫時失去方向 D、一條K線記錄的是某種股票一天的價格變動情況(88)關于利率期限結構的說法正確的是（）。

A、債券的利率期限結構指的是債券的到期收益率與到期期限之間的關系 B、期限1年或1年以上的債券雖然價格風險不同，但預期利率卻大致相同

C、在任一時點上，都有以下3種因素影響期限結構的形狀：對未來利率變動方向的預期、債券預期收益中可能存在的流動性溢價、市場效率低下

D、根據利率期限結構的理論，期限結構的形成主要是由流動性溢價決定的(89)財務顧問業務服務內容包括()。A、交易估值 B、方案設計 C、提出專業意見 D、投資顧問

(90)按我國現行管理體制劃分,全社會固定資產投資包括()投資。A、基本建設 B、更新改造

C、房地產開發投資 D、其他固定資產投資

(91)證券投資分析的方法主要有（）。A、基本分析法 B、心理分析法 C、量化分析法 D、技術分析法

(92)以外幣為基準，匯率上升給本國帶來的影響有（）。A、本國產品競爭力強

B、導致資本流入本國，本國證券市場需求增加

C、進口商品價格提高，帶動國內物價水平上漲，引起通貨膨脹 D、依賴于進口的企業成本增加(93)套利的經濟學原理是（）。A、一價定律

B、如果兩個資產是相等的，他們的市場價格應該傾向一致 C、基于統一風險源的交易品種的價格之間具有嚴格的函數關系

D、兩種資產的價格差存在一個合理的區間，一旦偏離這個區間，它們遲早會重新回到合理對比關系上

(94)下列關于認購權證的表述中，正確的有（）。A、持有人有權買入標的證券 B、持有人有權賣出標的證券

C、債券和優先股的發行有時附有長期認購權證，它賦予投資者以規定的價格從該公司購買一定數量普通股的權利

D、債券和優先股的發行有時附有長期認購權證，它賦予投資者以規定的價格從該公司購買一定數量優先股的權利

(95)變量X和Y之間相關系數的計算公式有()。A、r=σXY/σXσY B、r=σXσY/σXY C、r=∑(X-X-)(Y-Y-)/nσXσY D、r=nσXσY/=∑(X-X-)(Y-Y-)(96)中國證券市場現階段的“新興+轉軌”的特征主要體現在（）。A、國有成分比重較大 B、投機性偏高

C、個人投資者力量不夠強大 D、階段性波動較大

(97)關于業績評估原則,下列說法正確的是()。

A、習慣上，評價組合管理業績的標準不僅是比較不同組合之間收益水平的高低

B、收益水平高不僅與管理者的技能有關，還可能與當時市場整體向上運行的環境有關 C、評價組合業績應本著“既要考慮組合收益的高低，也要考慮組合所承擔風險的大小”的基本原則

D、資本資產定價模型為組合業績評估者提供了實現“既要考慮組合收益的高低，也要考慮組合所承擔風險的大小”基本原則的多種途徑(98)資產重組常用的評估方法包括（）。A、清算價格法 B、重置成本法 C、市場法 D、收入法

(99)下列各個政府部門中,()所發布的信息可能對證券市場產生影響。A、國務院

B、中國證券監督管理委員會 C、財政部 D、商務部

(100)為了解公司產品市場占有情況,分析人員應考察公司()。A、產品銷售市場的地域分布情況 B、產品在同類產品市場上的占有率 C、經營情況 D、以上都對

(101)所謂“摩爾定律”,即()。

A、微處理器的速度會每18個月翻一番

B、同等價位的微處理器的計算速度會越來越快 C、同等速度的微處理器會越來越貴 D、同等速度的微處理器會越來越便宜

(102)VaR模型來自（）等各種金融理論與方法的融合。A、資產定價和資產敏感性分析方法 B、風險因素的統計分析 C、敏感性方法 D、波動性方法

(103)關于移動平均線,下面表述正確的有()A、空頭市場中,短期均線先做出反應出現反轉,但需要長期均線同樣作出反應才能確認基本趨勢改變

B、當股價和短期均線相繼跌破中期均線,并且中期均線也有向下反轉跡象,則上升趨勢改變 C、中期平均線向上移動,股價和短期平均線向下移動,這表明股市上升趨勢并未改變

D、股價進入整理后,短期均線、中期均線與股價出現粘合,一旦短期均線在中期均線之上,則表明行情向上突破

(104)關于利率，說法正確的有（）。

A、利率是計算股票內在價值的重要依據之一 B、利率水平的變動直接影響到公司的融資成本 C、利率對股票價格的影響比較遲緩 D、利率上升一般會促使股價下降

(105)在計算速動比率時，將存貨從流動資產中剔除是因為（）。A、存貨的變現能力最差

B、由于某種原因，部分存貨可能已損失報廢，還沒做處理 C、部分存貨已抵押給某債權人 D、存貨的成本較高

(106)利用歷史數據估計市盈率的方法有（）。A、市場歸類決定法 B、算術平均法 C、回歸調整法 D、回歸分析法

(107)市場達到有效的重要前提包括（）。A、企業必須誠信的披露信息

B、投資者必須具有對信息進行加工分析并據此證券判斷價格變動的能力 C、所有影響證券價格的信息都是自由流動的 D、投資者必須有較好的心理承受能力(108)關于OBOS，下面說法正確的是（）。A、與ADR相比，其含義更直觀，計算更簡便

B、是運用上漲和下跌的股票家數的差距對大勢進行分析的技術指標 C、當OBOS>0時，空方占優勢

D、OBOS計算公式中參數N一般選10天

(109)證券經紀人拓展服務范圍,提供證券投資顧問服務,應當滿足()條件 A、加入一家具備投資咨詢業務資格的證券公司或證券投資咨詢機構

B、證券投資顧問要了解客戶需求，評估客戶風險承受能力，提供有針對性的顧問建議服務 C、成為證券公司或證券投資咨詢機構的正式員工 D、通過所在機構取得證券投資咨詢執業資格

(110)一般來說，對證券組合的投資效果進行評價（）。A、是證券組合管理過程的最后一個階段

B、是證券組合管理過程中的一種反饋與控制機制 C、僅需比較投資活動所獲得的收益

D、應綜合衡量投資收益和所承擔的風險情況

判斷題

(111)用市場價值法對普通公司估價，最常用的估價指標是現金流量。A、正確 B、錯誤

(112)相關分析是對兩個具有相關關系的數量指標進行線性擬合獲得最佳直線回歸方程，從而對該指標進行預測。A、正確 B、錯誤

(113)經濟增加值與利息折舊攤銷前收入比估值法適用于IT等成長性行業企業的估值。A、正確 B、錯誤

(114)無套利均衡定價法和風險中性定價法是金融衍生產品定價的常用方法。A、正確 B、錯誤

(115)當企業存貨增加時，速動比率不一定降低。A、正確 B、錯誤

(116)某個產業形成壟斷的市場格局,將不利于該產業的組織創新。A、正確 B、錯誤

(117)夏普指數是1966年由夏普提出，它是以證券市場線為基準。A、正確 B、錯誤

(118)葛蘭威爾法則是以證券價格與移動平均線之間的偏離關系作為研判的依據。A、正確 B、錯誤

(119)K線理論認為，當收盤價等于開盤價時，其K線形態一定為“+”。A、正確 B、錯誤

(120)葛蘭威爾法則與乖離率指標結合使用可以幫助解決具體買賣點問題。A、正確 B、錯誤

(121)可轉換證券的內在價值,是指將可轉換證券轉股前的利息收入和轉股時的轉換價值按適當的必要收益率折算的現值。A、正確 B、錯誤

(122)發行國債對國內投資、消費和出口需求總量會產生直接影響。A、正確 B、錯誤

(123)從股東立場看,在資產收益率高于銀行貸款利率時,負債比例越大越好,否則相反。A、正確 B、錯誤

(124)經驗表明，進行行業分析時采用定性分析方法比采用定量分析方法好。A、正確 B、錯誤

(125)行為金融理論直接挑戰了經典投資理論的兩大假設前提，并在此基礎上開創了行為資產定價模型。A、正確 B、錯誤

(126)套利定價理論認為,當市場套利機會消失時,證券的價格即為均衡價格,市場也就處于均衡狀態。A、正確 B、錯誤

(127)兩種證券收益率之間的相關系數為正，表明這兩種證券收益的變動是同方向的。A、正確 B、錯誤

(128)經常性支出可以擴大消費需求,資本性支出可以擴大投資需求。A、正確 B、錯誤

(129)軌道線的上下軌線對價格產生支撐或壓力作用。A、正確 B、錯誤

(130)營業現金比率反映企業最大的分派股利能力,每股營業現金凈流量反映公司資產產生現金的能力。A、正確 B、錯誤

(131)利率期限結構的市場預期理論認為，投資者在接受長期債券時會要求對他承受的與債券較長償還期限相聯系的風險給予補償。A、正確 B、錯誤

(132)從本質上來說，零增長模型和不變增長模型都可以視為可變模型的特例。A、正確 B、錯誤

(133)股價突破上升三角形頂部的阻力線時,需有成交量的配合,否則可能為假突破。A、正確 B、錯誤

(134)在向相關部門的官員咨詢行業政策、從特定企業了解特定事件、與專家學者探討重大話題的時候,尤其適用調查研究法。A、正確 B、錯誤

(135)從股東的立場看,當公司的全部資本和利潤率低于借款利息率時,負債比率越小越好。A、正確 B、錯誤

(136)設有一個投資組合P由A和B兩種股票構成，那么，在P的構成權重不變的情況下，當股票A和股票B之間的相關系數發生變化時，投資組合P的預期收益率也將隨之發生變化。A、正確 B、錯誤

(137)轉移支付是指中央政府將某一行業的資金轉移到另一行業,以推動該行業的發展。A、正確 B、錯誤

(138)收入政策的結構目標著眼于處理各種收入的比例,以解決公共消費、私人消費和收入差距等問題。A、正確 B、錯誤

(139)在當今的西方發達國家，多因素模型已被廣泛應用在證券組合中普通股之間的投資分配上，而馬柯維茨模型則被廣泛應用于不同類型證券（如債券、股票、風險資產和不動產等）之間的投資分配上。A、正確 B、錯誤

(140)總資產周轉率是銷售收入與資產總額的比值。A、正確 B、錯誤

(141)從技術的角度看“,波動空間”可認為是價格的一方面,指的是價格波動能夠達到的極限。A、正確 B、錯誤

(142)企業償債能力的聲譽高低,對企業的變現能力強弱有較大影響。A、正確 B、錯誤

(143)一般來說，組建投資組合是投資分析的第三步，它涉及到確定投資目標和可投資資金的數量。A、正確 B、錯誤

(145)國際注冊投資分析師協會(ACIIA)于2000年6月正式成立,注冊地在美國。A、正確 B、錯誤

(145)國際注冊投資分析師協會(ACIIA)于2000年6月正式成立,注冊地在美國。A、正確 B、錯誤

(146)從本質上說,股票現金流貼現模型的不變增長模型可以看作是可變增長模型的特例。A、正確 B、錯誤

(147)道氏理論堪稱完美，因而成為技術分析的理論基礎。A、正確 B、錯誤

(148)行業經濟是宏觀經濟的構成部分,宏觀經濟是行業經濟活動的總和。A、正確 B、錯誤

(149)證券A和證券B收益率的相關系數等于零,說明證券A與證券B的收益率完全不相關。A、正確 B、錯誤

(150)內部收益率大于必要收益率,則該股票的價格被低估。A、正確 B、錯誤

第二篇：分析押題卷三(題目)

分析押題卷三（題目）

單選題

(1)下列哪項不是影響行業發展的主要因素（）。A、技術進步 B、產業政策 C、社會習慣改變 D、利率和匯率變動

(2)當可轉換證券價格大于轉換價值時，可轉換證券持有人行使轉換權將會出現（）。A、虧損 B、盈虧平衡 C、盈利

D、盈虧不能確定

(3)以下不屬于證券市場公開信息發布媒介的是()。A、電視 B、廣播

C、報紙雜志 D、內部刊物

(4)就我國情況而言，法定利率的公布和實施由（）負責。A、國務院

B、貨幣政策委員會 C、商業銀行

D、中國人民銀行

(5)國家對某一衰退產業實施限制進口、財政補貼和減稅等措施，屬于（）。A、對戰略產業的保護和扶植 B、對衰退產業的調整和援助

C、對新興產業的保護和扶植 D、對戰略產業的調整和援助

(6)當基差變小時，套期保值者（）。A、虧損 B、賺錢

C、賺錢和虧損均有可能 D、盈虧相抵

(7)KDJ指標的計算公式考慮了哪些因素（）。A、開盤價，收盤價 B、最高價，最低價

C、開盤價，最高價，最低價 D、收盤價，最高價，最低價

(8)行業分析方法中,歷史資料研究法的優點是其()。A、能主動地去提出問題并解決問題 B、專業性

C、省時、省力并節省費用 D、以上都是(9)下列關于利率期限結構形狀的各種描述中，不存在的是（）收益率曲線。A、圓周的 B、正向的 C、反向的 D、拱形的

(10)股指期貨的套利可以分為（）兩種類型。A、期現套利和市場間價差套利 B、市場內價差套利和市場間價差套利 C、期現套利和跨品種套利

D、期現套利和不同期貨合約之間進行的價差交易套利(11)下列關于行業集中度的說法,錯誤的是()。

A、行業集中度指數—般以某—行業排名前2位的企業的銷售額(或生產量等數值)占行業總的銷售額的比例來度量

B、CR4越大，說明這—行業的集中度越高，市場競爭越趨向于壟斷；反之，集中度越低，市場競爭越趨向于競爭

C、集中度是衡量行業市場結構的—個重要指標

D、行業集中率的缺點是其沒有指出這個行業相關市場中正在運營和競爭的企業的總數(12)一般認為,生產型公司合理的最低流動比率是()。A、0.5 B、1 C、1.5 D、2(13)當投資者在做空股票或股指期權上持有空頭看漲期權時,其利用股指期貨套期保值的方向應該是()。

A、買進套期保值 B、賣出套期保值 C、空頭套期保值

D、無法確定

(14)下列關于工業總產值與工業增加值的說法，表述錯誤的是（）。

A、以常用的支出法為例，工業增加值等于工業總產值與中間消耗的差額 B、測算工業增加值的基礎來源于工業總產值

C、工業總產值是衡量國民經濟的重要統計指標之一

D、工業增加值有兩種計算方法：一是生產法，二是收入法

(15)根據板塊輪動、市場風格轉換而調整投資組合是一種()投資策略。A、被動型 B、主動型 C、戰略性

D、戰術性

(16)財務報表分析的原則主要有兩個:一是堅持全面原則;二是堅持()原則。A、統一 B、個性

C、差異 D、公開

(17)某公司財務指標如下： 資產總額為700萬元，其中無形資產凈值為50萬元，負債總額為150萬元，則有形資產凈值債務率為（）A、50% B、15% C、27.3% D、30%(18)根據板塊輪動、市場風格轉換而調整投資組合是一種（）投資策略。A、主動型 B、被動型 C、戰略性 D、戰術性

(19)下列哪項不是影響股票投資價值的內部因素()。A、公司凈資產 B、公司盈利水平

C、公司所在行業的惰況

D、股份分割

(20)上市公司所處經濟區位對公司的影響是多方面的，但不包括（）。A、區位內的自然條件與基礎條件 B、區位內自然環境污染情況 C、區位內政府的產業政策

D、區位內的經濟特色

(21)財務報表分析的原則主要有兩個：一是堅持全面原則；二是堅持（）。A、考慮共性原則 B、考慮個性原則 C、考慮平均原則 D、考慮總體原則

(22)下列關于證券公司機構客戶銷售人員的說法，正確的是他們（）。A、屬于投資顧問人員

B、不負責與機構客戶交流或者轉述已發布研究報告的觀點 C、不屬于投資顧問人員 D、是孤立的

(23)金融資產的內在價值等于這項資產的（）。A、預期收益之和

B、預期收益與利率比值

C、所有預期收益流量的現值

D、價格

(24)下列各項中,屬于外商直接投資的是()。A、發行H股

B、發行B股

C、國際租賃進口設備的應付款

D、在我國境內開辦外商獨資企業

(25)下列各項中,()是影響股票供給的主要因素之一。A、上市公司的質量 B、發行上市制度 C、股權流通制度 D、市場因素

(26)股指期貨的套利可以分為()兩種類型。A、市場內價差交易和市場間價差套利 B、期現套利和價差套利

C、期現套利和跨品種價差套利

D、市場內價差套利和跨品種價差套利

(27)艾略特發現每一個周期(無論上升還是下降)可以分成()個小的過程。A、3 B、5 C、8 D、10(28)下列關于道氏理論的表述，不正確的是（）。

A、價格的波動趨勢可以分為兩種趨勢，即主要趨勢和次要趨勢 B、兩種平均價格指數必須互相加強

C、趨勢必須得到交易量的確認

D、道氏理論可操作性較差，結構落后于價格，信號太遲

(29)套利定價理論的假設條件之一是投資者是追求收益的，同時也是厭惡風險的，這一假設條件的功能是（）。A、對投資者偏好的規范 B、對收益生成機制的量化描述 C、對投資者處理問題能力的要求

D、以上都不對

(30)2005年9月4日,中國證監會頒布的(),標志著股份分置改革從試點階段開始轉入全面鋪開階段。A、《關于上市公司股權分置改革試點有關問題通知》 B、《國務院關于推進資本市場改革開放和穩定發展若干意見》 C、《上市公司股權分置改革管理辦法》

D、《上市公司解除限售存量股份轉讓指導意見》

(31)根據《國際倫理綱領、職業行為標準》對投資分析師執業行為操作規則的規定，投資分析師的行為不包括（）。A、在作出投資建議和操作時，應注意收益性 B、合理的分析和表述

C、信息披露

D、保存客戶機密、資金以及證券

(32)在研判股價指數變動趨勢時，下述關于價量關系說法不合理的是（）。A、價隨量漲，為市場行情的正常特性

B、價跌量減，并且價格指數和成交量都接近歷史較低水平，表明跌勢可能接近尾聲 C、股價走勢因成交量的遞減而上升，是十分正常的現象，并無特別暗示趨勢反轉信號 D、指數上漲時，通常成交量也隨之增加

(33)20世紀80年代，（）出現的金融工程師主要就是為公司的風險暴露提供結構化的解決方案。

A、東京銀行 B、倫敦銀行

C、法蘭克福銀行 D、紐約銀行

(34)（）描述了這樣一個事實：微處理器的集成度會每18個月翻一番。A、摩爾定律 B、吉爾德定律 C、馮諾依曼定律

D、IBM定律

(35)我國目前石油行業的市場結構屬于（）。A、完全競爭 B、壟斷競爭 C、寡頭壟斷 D、完全壟斷

(36)某一行業的公司贏利相對穩定，風險較小，股價比較平穩，表明該行業處于（）。A、初創期 B、成長期 C、成熟期 D、衰退期

(37)對投資者來說，進行證券投資分析有利于（）。A、分散系統風險 B、減少市場波動 C、避免盲目投資 D、降低公司成本

(38)國家對某一產業實施限制出口、財政補貼和減稅等措施，屬于（）政策。A、產業組織政策 B、產業布局政策 C、產業機構政策

D、產業技術政策

(39)投資者在確定債券價格時,需要知道該債券的預期貨幣收入和要求的最低收益率,該收益率又被稱為()。A、內部收益率 B、必要收益率 C、市盈率

D、凈資產收益率

(40)()年,30國集團把VaR方法作為處理衍生工具風險的“最佳典范”方法進行推廣。A、1992年 B、1993年 C、1994年 D、1995年

(41)評價企業收益質量的財務指標是（）。A、流動比率 B、現金滿足比率 C、市盈率

D、營運指數

(42)美國全美證券商協會《2711規則》規定,券商擔任首次公開發行股票的管理者或合作管理者時,其分析師自發行日起()日內不得發布關于該發行人的研究報告。A、10 B、25 C、30 D、40(43)對于收益型的投資者，證券分析師可以建議他優先選擇的行業是（）。A、幼稚期 B、成長期 C、成熟期 D、衰退期

(44)（）年，30國集團把VaR方法作為處理衍生工具風險的最佳典范方法進行推廣。A、1990 B、1991 C、1992 D、1993(45)在行業分析中，用于探索兩個數量指標之間的依存關系，如行業產品的銷售總量和銷售價格之間的關系，這種方法是（）。A、相關分析 B、自相關分析 C、時間數列

D、線性回歸

(46)2005年9月4日，中國證監會頒布的（），標志著股份分置改革從試點階段開始轉入全面鋪開階段。A、《關于上市公司股權分置改革試點有關問題的通知》 B、《國務院關于推進資本市場改革開放和穩定發展若干意見》 C、《上市公司股權分置改革管理辦法》 D、減持國有股籌集社會保障金管理暫行辦法》

(47)關于證券組合的有效邊界，下列說法正確的是（）。A、有效邊界上的不同組合，按照共同偏好規則可以區分優劣 B、一個厭惡風險理性投資者，可能會選擇有效邊界以外的點 C、有效邊界是可行域的上邊界部分

D、有效邊界是可行域的下邊界部分

(48)（）側重對公司潛在風險、經營業績、發展潛力等進行綜合分析。A、公司分析 B、發展分析 C、公司價格分析 D、財務分析

(49)一般來說，套期保值的目的是（）。A、規避期貨風險 B、規避現貨風險 C、提高期貨收益 D、提高現貨收益

(50)相關關系是指指標變量之間的（）的依存關系。A、因果 B、確定 C、共變

D、不確定

(51)（）是反映投資收益的指標。A、營業凈利率 B、資產凈利率 C、凈資產收益率 D、股利支付率

(52)某公司某末總資產為30000萬元，流動負債為4000萬元，長期負債為8000萬元。該公司發行在外的股份有3000萬股，每股股價為18元，則該公司的市凈率為（）。A、2 B、3 C、4 D、18(53)在股指期貨與股票現貨的套期保值中，為了實現完全對沖，期貨合約的總值應為（）。A、現貨總價值*β B、現貨總價值/β

C、β/現貨總價值 D、以上都不是

(54)中國證監會于（）發布了《關于上市公司股權分置改革試點有關問題的通知》，標志著股權分置改革正式啟動。A、2004年1月31日

B、2005年4月29日 C、2005年9月4日 D、2006年12月31日

(55)表明多空雙方力量暫時平衡的K線是()。A、大陽線實體 B、大陰線實體

C、十字星

D、以上都不對

(56)分析某行業是否屬于增長性行業，可利用該行業的歷年數據與（）進行對比。A、今年數據

B、其他行業歷年數據 C、行業經濟綜合指標 D、國民經濟綜合指標

(57)通常認為，VaR計算中的歷史模擬法需要的樣本數據不能少于（）個。A、500 B、1000 C、1500 D、2000(58)根據資本資產定價理論，資本市場線揭示了（）的收益和風險的均衡關系。A、任意證券組合 B、無風險證券組合 C、最小方差組合 D、有效組合(59)中國證券分析師行業自律組織為（）。A、中國證券業協會

B、中國證券業協會證券分析師專業委員會 C、中國證監會

D、中國證監會證券分析師專業委員會

(60)與財政政策和貨幣政策相比，（）具有更高層次的調節功能，它制約財政政策和貨幣政策的作用方向和作用力度，其最終也要通過財政政策和貨幣政策來實現。A、制度政策 B、產業政策 C、收入政策 D、外貿政策

多選題

(61)參與策劃成立國際注冊投資分析師協會的有（）。A、歐洲金融分析師協會 B、亞洲證券分析師聯合會 C、美國金融分析師協會 D、巴西投資分析師協會

(62)歸納法與演繹法的區別在于（）。A、歸納法是從個別到一般

B、演繹法是從一般到個別 C、演繹法是先推論后觀察 D、歸納法是從推論開始

(63)對上市公司經濟區位分析的目的是（）。

A、將上市公司的價值分析與區位經濟的發展聯系起來，以便分析上市公司未來發展的前景 B、確定上市公司的投資價值

C、判斷公司在所處行業中的競爭地位 D、分析公司的產品是否具有競爭力

(64)下列關于圓弧形態的陳述中，錯誤的有（）。A、又稱為碗形

B、形成所花的時間越長，今后反轉的力度就越強 C、在實際中比較常見，一般是散戶炒作的產物 D、形成過程中，成交量的變化時兩頭少，中間多(65)可以用來計算存貨周轉天數的公式有()。A、存貨周轉天數=360/存貨周轉率 B、存貨周轉天數=營業成本/平均存貨 C、存貨周轉天數=平均存貨*360/營業成本 D、存貨周轉天數=營業成本*平均存貨/360(66)一般地講，影響公司股票價格的內部因素有（）。A、公司凈資產 B、公司的資產重組 C、行業因素 D、市場因素(67)計算某公司某會計的流動性資產周轉率所需要的數據有（）。A、營業收入

B、年末流動資產總額 C、銷售成本

D、年初流動資產總額

(68)對充分就業正確的描述，有（）。A、對勞動力的充分利用 B、對勞動力的完全利用 C、失業率為零的狀態

D、在充分就業情況下也會存在一部分正常的失業

(69)下列關于《上市公司行業分類指引》的說法，正確的有（）。

A、將上市公司的經濟活動分為門類、大類兩極，中類作為支持性分類參考 B、中國證監會負責《指引》的具體執行 C、《指引》為強制性標準

D、《指引》以上市公司營業收入為分類標準(70)切線類技術分析方法中，常見的切線有（）。A、直線 B、趨勢線 C、軌道線

D、黃金分割線

(71)套期保值與期現套利的區別包括()不同。A、現貨市場上所處的地位 B、操作方式 C、目的

D、價位觀念

(72)一元線性回歸模型的顯著性檢驗包括（）。A、回歸系數的顯著性檢驗 B、β檢驗 C、F檢驗 D、方差檢驗

(73)下列內容，屬于新《證券法》調整范圍的有（）。A、充實了證券監督機構的執法權限和手段 B、健全了董事會制度，強化了監事會職權 C、拓寬了證券公司的業務創新空間 D、調整了證券登記結算制度(74)宏觀經濟分析的意義是（）。A、把握整個證券市場的投資價值

B、提高投資收益

C、掌握宏觀經濟政策對證券市場的影響力度與方向 D、判斷證券市場的總體變動趨勢(75)VaR方法可應用在（）。A、風險管理與控制 B、資產配置與投資決策 C、績效評價 D、風險監管

(76)以下（）等因素的存在會減弱公司的變現能力。A、可動用的銀行貸款指標的提高 B、未作記錄的或有負債 C、擔保責任引起的負債

D、良好償債能力的聲譽

(77)可轉換證券的市場價值一般保持在可轉換證券的投資價值和轉換價值之上的原因（）。A、如果在投資價值之下，購買該證券并持有到期，可獲得較高的到期收益率

B、如果在轉換價值之下，購買并轉化為股票出售，可獲得與轉換價值的價差收益 C、如果在投資價值之下購買并轉化為股票出售，可獲得與轉換價值的價差收益 D、如果在轉換價值之下，購買該證券并持有到期，可獲得較高的到期收益率(78)關于存貨周轉速度，下列說法正確的有（）。A、一般來講，存貨周轉速度越快，存貨的占用水平越低 B、存貨周轉速度越快，則變現能力越差 C、存貨周轉速度越快，流動性就越差 D、存貨周轉速度越慢，則變現能力越差

(79)假設某基金的投資組合包括3種股票，其股價分別為20美元、30美元與10美元，股票數量分別為3萬、2萬與4萬股，β系數分別為0.8、1.2與1.5。那么，下列說法中正確的有（）。A、投資組合β系數=1.125 B、投資組合β系數=3.5 C、假設上海股指期貨單張合約的價值是100 000元，則套期保值合約份數為56份 D、假設上海股指期貨單張合約的價值是100 000元，則套期保值合約份數為18份(80)下列各類活動中，屬于廣義金融工程范疇的有（）。A、金融產品設計 B、金融產品定價 C、交易策略設計

D、金融風險管理

(81)下列各項中，決定債券貼現率的因素是()。A、真實無風險收益率 B、預期通貨膨脹率 C、名義無風險收益率

D、風險溢價

(82)行業分析師為了選擇出競爭實力雄厚、有較大發展潛力的行業，需要進行（）分析。A、產品是否有國外競爭者介入 B、行業增長比較分析 C、行業增長預測分析

D、消費者偏好和收入分配變化

(83)關于黃金交叉與死亡交叉，下列表述正確的有（）。

A、當現在價位站穩在長期與短期之上，短期MA又向上突破長期MA時，此種交叉為黃金交叉

B、黃金交叉實際上就是向下突破壓力線 C、黃金交叉實際上就是向上突破支撐線 D、死亡交叉實際上就是向下突破支撐線(84)行業分析方法包括()。A、歷史資料研究法 B、歸納與演繹法 C、比較研究法 D、數理統計法

(85)分析公司的財務報表，投資者可以（）。A、評價過去的經營業績 B、衡量現在的財務狀況 C、預測未來的發展趨勢 D、以上都對

(86)債券調換方法可以分為以下哪些類型（）。A、替代掉換 B、市場內部價差掉換 C、利率預期掉換

D、純收益率掉換(87)持續、穩定、高速的GDP增長將會促進證券市場價格上漲,其機理在于伴隨總體經濟成長,()。

A、上市公司利潤持續上升，股息不斷增長 B、企業經營環境不斷改善 C、投資風險越來越大 D、產銷兩旺

(88)貨幣政策的選擇性政策工具包括（）。A、法定存款準備金率 B、再貼現政策 C、直接信用控制

D、間接信用指導

(89)技術分析法應用時應注意的問題是()。A、技術分析法必須與基本分析法分開使用 B、技術分析法必須與基本分析法結合使用 C、應使用多種技術分析方法綜合研判

D、理論與實踐相結合

(90)下列各個政府部門中，（）所發布的信息可能對證券市場產生影響。A、國務院 B、財政部

C、證券交易所

D、證券登記結算公司

(91)下列屬于重大事件的是()。

A、公司的經營方針和經營單范圍的重大變化

B、新公布的法律、法規、規章、行業政策可能對公司產生重大影響

C、持有公司3%以上股份股東或者實際控制人，其持有股份或者控制公司情況發生較大變化

D、公司的董事、1/3以上監事或者經理發生變動

(92)上市公司對重大事件應當立即披露，重大事件包括（）。A、公司的經營方針和經營范圍的重大變化 B、1/3以上監事或者經理發生變動

C、持有公司3%以上股份的股東或者實際控制人，其持有股份或者控制公司的情況發生較大變化

D、對外提供重大擔保

(93)下列各個政府部門中，所發布的信息可能對證券市場產生影響的是（）。A、國務院 B、財政部 C、中國人民銀行 D、國家統計局

(94)隨著改革開放的不斷深入，我國投資主體呈現多元化趨勢，主要包括（）。A、政府投資 B、企業投資 C、外商投資 D、以上都是

(95)下列有關投資咨詢業務的說法，正確的有（）。

A、可以從事證券投資咨詢業務的兩類主體：證券公司和經國務院證券監督管理機構批準從事證券服務業務的投資咨詢機構

B、證券投資顧問和發布證券研究報告業務是證券投資咨詢業務的兩類基本形式

C、證券投資咨詢是指從事證券投資咨詢業務的機構及其投資咨詢人員向證券投資人或者客戶提供證券分析、預測或者建議等直接或者間接有償咨詢服務的活動 D、以上說法都對

(96)在計算營運指數時，經營所得現金是必須的一個數據。其計算過程中的“非付現費用”包括下列項目中的（）。A、財務費用 B、資產減值準備 C、固定資產折舊

D、無形資產攤銷

(97)城鎮失業登記人口需具備的條件包括()。A、無勞動能力 B、擁有非農業戶口

C、在一定的勞動年齡內 D、無業而要求就業

(98)產業政策可以包括()。A、產業結構政策 B、產業組織政策 C、產業技術政策

D、產業布局政策

(99)按照證券組合管理理論進行投資的步驟包括（）。A、確定證券投資政策 B、進行證券投資分析

C、構建證券投資組合 D、投資組合的修正(100)證券公司、證券投資咨詢機構應當采取有效措施，保證制作發布證券研究報告不受（）等利益相關者的干涉和影響。A、證券發行人 B、證券投資人 C、上市公司 D、以上都對

判斷題

(101)已知風險證券組合A的期望收益率為10%，風險證券組合B的期望收益率為4%。如果你在風險證券組合A和B上的投資比例均為50%，則你的投資期望收益率為7%。A、正確 B、錯誤

(102)通過對公司單個的財務比率分析，可以判斷公司在本行業中的地位。A、正確

B、錯誤

(103)經濟運行具有周期性，股票市場作為經濟的晴雨表，股價反映的是對經濟形勢的預期。A、正確 B、錯誤

(104)給定兩種債券，除到期期限外其他要素相同，那么到期期限長的債券利率敏感性相對要低一些。A、正確

B、錯誤

(105)公司擁有的專利技術和低廉的勞動力是決定產品生產成本的基本因素。A、正確 B、錯誤

(106)當出現嚴重的通貨膨脹時，票面利率固定的債券價格上升。A、正確

B、錯誤

(107)在強勢有效市場中,也有少數人能通過內幕消息的分析來獲取超額收益。A、正確

B、錯誤

(108)頭肩形態是實際股價形態中出現最多的一種反轉突破形態。A、正確 B、錯誤

(109)滿足套利組合的條件之一是該組合中各證券的權數滿足w1+w2+??+wN=0。A、正確 B、錯誤

(110)VaR計算的歷史模擬法可涵蓋非線性資產頭寸的價格風險、波動性風險，甚至信用風險。A、正確 B、錯誤

(111)具有質量優勢的公司總是在行業中占據領先地位。A、正確 B、錯誤(112)公用事業屬于周期型行業。

A、正確 B、錯誤

(113)無套利均衡定價法和風險中性定價法是金融衍生產品定價的常用方法。A、正確

B、錯誤

(114)對于一個企業，存貨周轉率越高、周轉速度越快，表明企業存貨的流動性越好，因此當A公司的存貨周轉率為4，B公司的存貨周轉率為6時，B公司的存貨管理效率一定比A公司要高。A、正確 B、錯誤

(115)由于中國證券市場是新興加轉軌的市場，因而市場表現與宏觀經濟沒有關系。A、正確 B、錯誤

(116)ADR是運用上漲和下跌的股票家數之差的絕對值來對大勢進行分析的技術指標。A、正確

B、錯誤

(117)工業產權、專利技術等都是評價企業技術水平中技術硬件的重要內容。A、正確

B、錯誤

(118)美國頒布的《克雷頓反壟斷法》規定了某些類型的價格歧視是非法的，并認為應當取締這種行為。A、正確 B、錯誤

(119)公司分析主要包括經濟分析、行業分析、公司基本素質分析三個方面。A、正確 B、錯誤

(120)平穩性時間數列的特點是,影響數列各期數值的因素是確定的,且各期的數值總是保持在一定的水平上下波動。A、正確

B、錯誤

(121)推動產業升級的重要力量之一是產業組織創新，即同一產業內企業的組織形態和企業間關系的創新。A、正確

B、錯誤

(122)長期投資者的目的是為了獲得公司的分紅，而短期投資者的目的是為了獲得短期資本差價。A、正確 B、錯誤

(123)產業結構政策和產業技術政策是產業政策的核心。A、正確

B、錯誤

(124)戰略性資產重組根據股權的變動情況可分為股權存量變更、股權增加、股權減少三類。A、正確 B、錯誤

(125)邁克爾波特認為，一個行業內激烈競爭的局面源于其內存的競爭結構。A、正確 B、錯誤

(126)在股價頭肩頂形態中，頸線是支撐線，一旦頸線被有效突破，價格將下跌。A、正確 B、錯誤

(127)勞動力人口是指年齡在18歲以上具有勞動能力的人的全體。A、正確 B、錯誤

(128)作為一種風險測試方法，VaR考慮了交易頭寸在期間內隨市場變化的可能性。A、正確

B、錯誤

(129)一家銀行在考慮是否給某企業短期貸款時，它最關心的財務比率是資產收益性指標。A、正確 B、錯誤

(130)假設:當證券市場處于資本資產定價模型所描述的均衡狀態時,證券A和證券B的期望收益率分別為8%和10%,β系數分別為0.6和1.4。那么,在這個證券市場上,市場組合的期望收益率等于0.2。A、正確 B、錯誤

(131)貨幣供應量的變動會影響利率，中央銀行可以通過對貨幣供應量的管理來調節信貸供給和影響利率變化。A、正確 B、錯誤

(132)證券投資分析有三個要素：信息、步驟和方法。A、正確

B、錯誤(133)VaR計算的完全估值法是通過對各種情景下投資組合的重新定價來衡量風險。A、正確

B、錯誤

(134)債券的理論價格等于債券存續期內預期的現金流量總和。A、正確 B、錯誤

(135)行為金融理論直接挑戰了經典投資理論的兩大假設前提，并在此基礎上開創了行為資產定價模型。A、正確

B、錯誤

(136)流動資產周轉率是銷售成本與全部流動資產的平均余額的比值。A、正確 B、錯誤

(137)均衡型證券組合管理通常會采取消極保守型的投資策略。A、正確 B、錯誤(138)行業分析并不能提供具體的投資領域的建議。

A、正確 B、錯誤

(139)根據上海證券交易所上市公司行業分類，航空貨運與快遞屬公用事業。A、正確

B、錯誤

(140)信息業是迄今為止發展最快、滲透性最強、應用關鍵技術最廣的行業之一。A、正確 B、錯誤

(141)對于看漲期權而言,利率提高將使其價格下降。A、正確 B、錯誤

(142)成熟期的行業盈利較大，投資風險相對也較高。A、正確

B、錯誤

(143)利用行業增長比較分析和行業增長預測分析，行業分析師可以選擇出處于成長期或穩定期、競爭實力雄厚、有較大發展潛力的行業。A、正確 B、錯誤

(144)將要停止的營業項目屬于企業非正常的營業狀況。A、正確

B、錯誤

(145)存貨的流動性將直接影響企業的流動比率，因而存貨周轉率屬企業償債能力指標。A、正確 B、錯誤

(146)增長型證券組合以資本升值為目標。A、正確

B、錯誤

(147)國民生產總值是國內生產總值中減去“國外要素收入凈額”后的社會最終產值（或增加值）及勞務價值的總和。A、正確 B、錯誤

(148)高增長型行業對經濟周期性波動提供了一種財富套期保值的手段，因此，投資者對其十分感興趣。A、正確 B、錯誤

(149)主動債券組合管理中的騎乘收益率曲線方法通常適用于中長期投資。A、正確 B、錯誤

(150)一般地講，企業無法通過規模經濟、專有技術、優惠原則實現成本優勢。A、正確

B、錯誤

(151)總的說來，證券投資的基本分析比技術分析更具優勢。A、正確 B、錯誤

(152)上市公司質量與經濟效益狀況是影響證券市場供給的最根本因素。A、正確 B、錯誤

(153)根據葛蘭威爾法則，股價連續上升遠離移動平均線，突然下跌，但在平均線附近再度上升，為買入信號。A、正確

B、錯誤

(154)營運指數的數值大于1，說明企業收益質量不夠好。A、正確 B、錯誤

(155)行業的成熟期在行業的生命周期中占的時間最長。A、正確 B、錯誤

(156)總資產周轉率是銷售收入與資產總額的比值。A、正確

B、錯誤

(157)當股價向上的突破缺口出現之后，在缺口上方的相對高點拋出證券，待缺口封閉之后買回證券是一種較好的短線操作機會。A、正確 B、錯誤

(158)一般情況下，企業的長期債務可以超過營運資金。A、正確 B、錯誤

(159)《中國證券業協會證券分析師職業道德守則》中的獨立誠信原則是指，證券分析師必須對其所提出的建議結論及推理過程的公平公正性負責，不得在同一時點上就同一問題向不同投資人或委托單位提供存在相反與矛盾意見的投資建議。

A、正確 B、錯誤

(160)現金流量表主要分為經營活動、投資活動和籌資活動產生的現金流量三個部分。A、正確 B、錯誤

第三篇：基金押題卷三(題目)范文

基金押題卷三（題目）單選題

(1)根據《證券投資基金信息披露管理辦法》,需要出具審計報告的是()。A 報告 B 月度報告 C 季度報告 D 半年報告

(2)對于基金投資者來講,關注基金評價是為了()。A 防止基金的異常交易行為

B 將具有優秀投資能力的基金管理人甄別出來 C 推動基金公司將強內部控制 D 促進基金管理人提升管理水平

(3)基金產品定價中,首先要考慮的因素是()。A 渠道特性 B 客戶特性 C 市場環境

D 基金產品的類型

(4)當兩種資產投資收益率的協方差為正時,意味著兩種資產收益率變動方向()。A 一致 B 不同 C 相反 D 不一定

(5)直銷是由基金管理人把基金份額直接出售給投資者的模式,一般它不通過()實現的。A 電話 B 郵寄 C 財務顧問 D 互聯網

(6)根據我國的實踐，在基金投資決策中，負責制定投資組合具體方案的是基金管理公司的()。

A 投資決策委員會 B 風險控制委員會 C 投資部 D 研究部

(7)資產配置策略中的買入并持有策略對市場流動性的要求()。A 較小 B 較高 C 適度 D 為零

(8)目前,我國證券投資基金管理費計提后,一般按()向管理人支付。A 月 B 季 C 日 D 周

(9)《證券投資基金評價業務管理暫行辦法》規定,對基金、基金管理人單一指標排名的更新間隔不少于()。A 3個月 B 1個月 C 1年 D 6個月

(10)已知某基金的平均收益率為12%，將其標準差調整到與市場指數標準差相同水平時的收益率為10%，市場平均收益率為7%，則該基金的M2測度等于（）。A 3% B 5% C 7% D 9%(11)選擇“雙低”股票作為自己的目標投資對象,是目前機構投資者普通運行的投資策略,所謂“雙低”,就是()。A 低市盈率、低市凈率 B 低市凈率、低市銷率 C 低市銷率、低本益比 D 低市盈率、低市銷率

(12)證券投資基金市場營銷活動的首要環節為()。A 營銷組合設計 B 營銷過程管理 C 營銷環境分析 D 確定目標市場

(13)基金資金清算中的交易所資金清算，在（）日執行清算指令。A T B T+1 C T+2 D T+3(14)基金托管人在實施投資監督的內部控制時，發現基金管理人的投資運作違法違規時，應及時以電話或書面形式（）。

A 通知基金管理人，并報告中國證監會 B 提示基金管理人，并向交易所報告 C 督促并要求管理人改正 D 向監管機構報告

(15)根據《證券投資基金運作管理辦法》的規定,同一基金管理人管理的全部基金持有1家公司發行的證券,不得超過該證券的()。A 15% B 10% C 20% D 5%(16)關于基金管理公司股權處置,下列說法正確的是()。

A 股東持有的基金管理公司股權被出質、被人民法院采取財產保全或者執行期間,中國證監會可以照常受理其設立基金管理公司或受讓基金管理公司股權的申請 B 持有基金公司股權未滿一年的股東,不得將所持股權出讓

C 出讓基金管理公司股權未滿四年的機構,中國證監會不受理其實設立基金管理公司或受讓公司基金管理公司股權的申請

D 基金管理公司股東可以為其他機構代持基金管理公司股權

(17)基金托管人在實施投資監督的內部控制時,發現基金管理人的投資運作違法違規時,應及時以電話或書面形式()。

A 通知基金投資人,并報告證監會 B 通知基金管理人,并報告證監會 C 通知基金管理人,并報告銀監會 D 通知基金投資人,并報告銀監會

(18)以下關于我國開放式基金贖回的說法中，不正確的是（）。A 贖回可以通過基金管理人通過電話進行 B 采用金額贖回的原則

C 在基金合同和招募說明書規定的期限內可以不辦理贖回 D 贖回的工作日為證券交易所交易日

(19)基金管理公司應當在以下哪種公告中批露本公司基金從業人員持有基金份額的總量及所占比例()。A 凈值公告 B 半報告 C 報告 D 季度報告

(20)根據《證券投資基金運作管理辦法》的有關規定，1只基金持有1家上市公司的股票，其市值不得高于該基金資產凈值的（）。A 10% B 5% C 3% D 1%(21)下表列示了對某證券的未來收益率的估計，將期望收益率記為EM，收益率（r）-2030概率（p）1/2 1/2。該證券的期望收益率等于()。A EM＝5 B EM＝6 C EM＝7 D EM＝4(22)在我國,目前對個人投資者從基金分配中獲得股票的股息、紅利收入以及企業債券的利息收入,由上市公司和發行債券的企業在向基金派發股息、紅利、利息時,代扣代繳應納稅所得額的()個人所得稅。A 20% B 10% C 15% D 5%(23)不同范圍資產配置在時間跨度上往往不同，一般而言，股票、債券資產配置的期限為（）。A 一個月 B 半年 C 三年 D 五年(24)可能對基金持有人權益及基金份額的交易價格產生重大影響的事項不包括（）。A 編制報告 B 更換基金管理人 C 轉換基金運作方式 D 延長基金合同期限

(25)某10年期、半年付息一次的付息債券的麥考萊久期為8.6,應計收益率4%,則修正的麥考萊久期為()。A 8.6 B 5 C 8.85 D 8.27(26)基金主要投資比例應符合（）。

A 一只基金持有一家上市公司的股票，其市值不得超過基金資產凈值的5% B 對于開放式基金來說，為了應對日常贖回，法規要求保持不低于基金資產凈值5%的現金或者到期日在1年以內的政府債券

C 法規規定，如果基金名稱顯示投資方向的，應有70%以上的非現金基金資產屬于投資方向確定的內容

D 對于基金回購贖回業務，法規規定，基金在全國銀行間同業拆借市場進行債券回購的資金金額不得超過基金資產凈值的30%(27)使用投資組合內部收益率來計算債券投資組合收益率,需要滿足的假設條件有()。A 現金流不能進行再投資

B 現金流能夠按計算出的內部收益率進行再投資

C 投資者持有該債券投資組合直至組合中期限最短的債券到期 D 以上都不對

(28)關于基金時間加權收益率的說法,正確的是()。A 不能更準確的對基金的真實投資表現作出衡量 B 基金時間加權收益率和簡單收益率的計算類似 C 未考慮到分紅再投資

D 假設前提是紅利以除息前一日的單位凈值減去每份基金分紅后的份額凈值立即進行了再投資

(29)不屬于基金巨額贖回的有()。

A 單個開放日基金凈贖回申請總額超過基金總份額的8% B 單個開放日基金凈贖回申請總額超過基金總份額的10% C 單個開放日基金凈贖回申請總額超過基金總份額的11% D 單個開放日基金凈贖回申請總額超過基金總份額的12%(30)（）屬于消極型資產配置策略。A 投資組合保險策略 B 動態資產配置策略 C 買入并持有策略 D 恒定混合策略

(31)一般來說,ETF的運作特點不包括()。A 被動操作的指數型基金 B 獨特的實物申購、贖回機制

C 實行一級市場與二級市場并存的交易制度 D 保證獲得投資本金

(32)目前,我國常用的基金等級評價主要根據指標的排序將基金評價等級設置為()個等級。A 4 B 5 C 3 D 6(33)如果同一時點上的長期債券收益率高于短期債券，則收益率曲線（）。A 水平

B 向右下方傾斜 C 向右上方傾斜 D 方向不能判斷

(34)在二級市場買賣ETF時,申報價格最小變動單元為()。A 0.0001 B 0.01 C 0.001 D 0.1(35)基金期末可供分配利潤為()。

A 期末資產負債表中未分配利潤中已實現部分

B 期末資產負債表中未分配利潤與未分配利潤中已實現部分的孰低數 C 期末資產負債表中未分配利潤與已分配利潤的孰低數 D 期末資產負債表中未分配利潤的數額

(36)在交易所上市的封閉式基金刊登臨時報告書,必須經()核準。A 中國證券登記結算公司 B 基金托管人

C 基金上市的證券交易所 D 基金持有人大會

(37)對于由兩種股票構成的資產組合,當它們之間的相關系數為()時,能夠最大限度的降低組合風險。A 1 B-1 C 0 D 0.5(38)獨立基金銷售機構應當具備的條件之一是最低注冊資本金要求是（）萬元。A 200 B 500 C 2000 D 3000(39)下列關于詹森指數與特雷諾指數的描述中，正確的是()。A 詹森指數是1990年由詹森提出的

B 詹森指數對績效的深度和廣度加以考慮 C 特雷諾指數對績效的深度和廣度加以考慮

D 詹森指數就是證券組合所獲得的高于市場的那部分風險溢價(40)下列關于資本市場線的敘述,錯誤的是()。A 資本市場線是有效前沿線 B 資本市場線的斜率為正

C 資本市場線由無風險資產和市場組合決定 D 資本市場線也被稱為證券市場線

(41)為了增加募集規模而采取的措施中,不應包括（）。A 最先認購基金的前100名投資者將會得到一份意外保險 B 密集舉行投資策略報告會

C 根據不同認購基金的金額采取不同的認購費率 D 醒目宣傳投資業績

(42)主要負責基金從從業機構的市場準入監管的機構為()。A 中國證監會及個地方證監局 B 滬、深證券交易所

C 中國證券投資基金業協會 D 中國證監會

(43)按照道氏理論對證券市場周期的劃分,以下說法中正確的是()。A 證券市場周期由長期波動和短期波動兩個層次構成 B 證券市場周期由長期波動和中期波動兩個層次構成 C 證券市場周期由中期波動和短期波動兩個層次構成

D 證券市場周期由長期波動、中期波動和短期波動三個層次構成(44)積極型股票投資組合策略以()為目的。A 減少系統風險 B 減少非系統風險 C 戰勝市場

D 獲得市場組合收益

(45)基金銷售機構內部控制應遵守()原則。A 健全性、合法性、獨立性和審慎性 B 健全性、有效性、獨立性和審慎性 C 全面性、有效性、獨立性和審慎性 D 健全性、有效性、獨立性和客觀性

(46)常用來作為平均收益率的無偏估計的指標是（）。A 簡單收益率 B 時間加權收益率 C 算術平均收益率 D 幾何平均收益率

(47)關于套利,以下表述正確的是()。

A 當投資者不需要任何投資就可以獲得低風險收益時,他們就是在套利 B 套利只存在單一資產上

C 套利機會的存在意味著市場處于不均衡狀態 D 套利機會可以長久的存在下去

(48)如果要求債券組合的最低價值為200萬元，剩余時間為2年，市場利率8%，則應急免疫的觸發點為（）。A 16萬元 B 233.28萬元 C 100萬元 D 171.46萬元(49)世界上最早的證券投資基金即“英國海外及殖民地政府信托基金”成立于()。A 1768 B 1686 C 1420 D 1868(50)根據我國的實踐,在基金投資決策中,負責制定投資組合具體方案的是基金管理公司的（）。

A 投資決策委員會 B 交易部 C 投資部 D 研究部

(51)投資于本國債券的投資者所面臨的風險不包括（）。A 利率風險 B 流動性風險 C 經營風險 D 匯率風險

(52)詹森指數是在()模型基礎上發出的一個風險調整績效衡量指標。A CAPM B DHS C APT D BSV(53)根據我國目前基金注冊登記業務的通常做法，除QDII基金外，投資人申購基金成功后，基金注冊登記人在（）日為投資人登記權益，投資人在（）日（含該日）后有權贖回該部分基金份額。A T,T+1 B T+1，T+2 C T,T+2 D T+2,T+3(54)相對于發達國家，我國基金監管所特有的監管目標是（）。A 保護投資者利益

B 保證市場的公平、效率和透明 C 降低系統風險

D 推動基金業的發展

(55)基金實際投資績效在很大程度上決定于()。A 管理水平的高低 B 收益大小 C 風險的大小

D 投資研究的水平

(56)關于資本資產定價模型，下述說法錯誤的是（）。

A 資本資產定價模型主要應用于判斷證券是否被市場錯誤定價 B 資本資產定價模型的一個重要假設是不允許賣空

C 當市場達到均衡時，市場組合M成為一個有效組合，所有有效組合都可被視為無風險證券F與市場組合M的再組合

D 資本資產定價模型主要應用于資產配置(57)基金份額持有人自行召集持有人大會時,應至少提前()日公布持有人大會時間等事項。A 45 B 10 C 15 D 30(58)基金的投資運作職責在基金公司中主要由（）承擔。A 投資管理部門 B 風險管理部門 C 投資管理人員 D 內部監察人員

(59)根據所投資債券的（）不同，可以將債券基金分為低等級債券基金、高等級債券基金。A 發行者 B 到期日 C 信用等級

D 基金所持債券的久期與債券的信用等級

(60)關于特定客戶資產管理業務,以下錯誤的是()。A 單一客戶委托初始資產不得低于3000萬元人民幣 B 委托財產可投資于商品期貨、金融衍生品 C 單個資產管理計劃的委托人數不得超過200人

D 單個資產管理計劃持有一家上市公司的股票,其市值不得超過該計劃資產凈值的10%

多選題

(61)根據《證券投資基金托管資格管理辦法》的規定,申請基金托管資格的商業銀行,應當具備以下哪些條件()。

A 有安全高效的清算、交割系統 B 兩個以上的數據備份系統

C 基金托管部門的營業場所有符合要求的安全防范設施 D 已經開辦“三方存營”業務,且近三年無重大違規行為(62)基金的促銷手段包括（）。A 人員推銷 B 廣告促銷 C 營業推廣 D 公共關系

(63)根據有關規定,我國目前對個人投資者暫不征收個人所得稅的有()。A 從基金分配中獲得的國債利息

B 從基金分配中獲得的買賣股票差價收入 C 買賣基金份額獲得的差價收入

D 申購和贖回基金份額獲得的差價收入

(64)在弱勢有效市場下，使用下列哪些分析工具不可能會賺取超額收益（）。A 道氏理論 B 移動平均法 C 價量關系指標 D 股利貼現模型

(65)下列有關基金信息需托管人復核,審查的有[ ]。A 基金份額申購和贖回價格 B 基金份額凈值

C 基金定期報告和定期更新的招募說明書 D 基金資產凈值

(66)關于基金稅收，下列說法正確的有（）。

A 對基金管理人運用基金買賣股票、債券的差價收入，依法征收營業稅

B 從2008年9月19日起，基金賣出股票時按照1‰的稅率征收證券交易印花稅 C 以發行基金方式募集資金不屬于營業稅的征稅范圍，不征收營業稅 D 基金管理人從事基金管理活動取得的收入，暫不征收營業稅(67)證券投資基金市場營銷的內容包括（）。A 目標市場與客戶的確定 B 營銷環境的分析 C 營銷組合的設計 D 營銷過程管理

(68)進行資產配置時,需要考慮的主要因素包括()。

A 影響各類資產的風險收益狀況以及相關關系的資本市場環境因素 B 影響投資者風險承擔承受能力和收益要求的各項因素 C 資產的流動性特征 D 稅收考慮

(69)根據有關規定,申請募集基金時,基金管理人應向中國證監會提交的相關文件包括()等。A 募集基金的申請報告 B 基金合同草案 C 基金托管協議草案 D 招募說明書草案

(70)確定有效邊界所需的數據包括（）。A 期望收益率 B 收益率方差 C 協方差 D 貝塔系數

(71)目前,我國貨幣市場工具可以由()發行。A 證券公司 B 政府 C 金融機構

D 信譽卓著的大型工商企業

(72)基金轉換轉入的基金份額可贖回的時間不能為()。A T+1 B T+5 C T+2 D T+3(73)當發現基金出現異常交易行為時，證券交易所可以視情況進行以下（）處理。A 電話提示 B 書面警告 C 公開譴責 D 行政處罰(74)在我國,遇到下列[ ]情形時,可以暫停基金估值。A 基金代銷機構暫停營業

B 基金投資的某只股票非正常原因停牌 C 證券交易所暫停營業

D 因不可抗力情形使基金管理人無法準確評估基金資產價值(75)目前證券投資基金的基本特征主要有（）。A 集合理財、專業管理 B 組合投資、分散風險 C 嚴格監管、信息透明 D 利益共享、風險共擔

(76)目前,對基金信息披露進行監管的部門主要有（）。A 證券投資基金業協會 B 證券交易所 C 中國人民銀行

D 中國證監會及其派出機構

(77)基金績效衡量的基準比較法的關鍵在于設立適當的基準組合,這個基準組合可以是()。A 風格指數 B 全市場指數 C 行業指數 D 復合指數

(78)根據《證券投資基金行業高級管理人員任職管理辦法》及有關規定，出現下列情況之一，中國證監會將建議任職機構暫停相應高級管理人員職務或者免除其職務（）。A 收到警示函、被監管談話后不按照規定整改 B 拒絕配合證監會履行監管職責

C 向證監會提供虛假信息、隱瞞重大事項 D 擅離職守

(79)影響指數投資跟蹤誤差的因素包括（）。A 建立指數化組合的交易成本

B 指數化組合的組成與指數組成的差別

C 建立指數機構所用的價格與指數債券的實際交易價格的偏差 D 以上都是

(80)中國證監會主要通過（）實現基金監管。A 基金監管部的市場準入監管 B 基金監管部的日常持續監管 C 證券交易所的自律管理

D 各地方證監局在轄區內進行日常監管

(81)證券投資基金作為一種金融產品,與股票相比較,不同點表現為()。A 股票反映的是一種所有權關系,基金反映的則是一種信托關系 B 股票價格的波動要小于基金凈值的波動 C 股票是間接投資工具,基金是直接投資工具 D 股票投資風險通常大于基金投資風險(82)一只債券的信用等級下降,將會導致（）。A 該債券的價格下降

B 該債券的再投資風險下降 C 該債券的違約風險降低

D 持有該債券的基金的凈值也可能下降

(83)影響夏普指數,特雷諾指數和詹森指數三大經典績效衡量方法的因素包括（）。A 不恰當的市場組合基準

B 集合組合的風險水平發生變化 C CAPM模型的有效性

D 市場指數組合不同于真實的市場組合

(84)從時間跨度和風格類別上看,資產配置的類別可以分為()。A 動態資產配置 B 戰略性資產配置 C 戰術性資產配置 D 資產混合配置

(85)關于LOF基金的表述,正確的是()。

A 買入LOF申報數量應為100份或其整數倍，申報價格最小變動單位為0.005元人民幣 B 可實現份額的跨系統轉托管

C 深圳交易所對LOF交易實行價格漲跌幅限制，漲跌幅比例為5%，自上市首日起執行 D 自T+2日起，投資者申購的份額可用

(86)《合格境內機構投資者境外證券投資管理試行辦法》規定，符合條件的（），經中國證監會批準，可在境內募集資金進行境外投資。A 基金管理公司 B 保險公司 C 商業銀行 D 證券公司

(87)關于股票和證券投資基金的表述,不正確的有()。A 股票反映的是一種所有權關系

B 基金是種低收益、低風險的投資品種 C 基金是一種直接投資工具

D 股票是一種直接投資工具，主要投資于實業領域(88)貨幣市場基金不得投資的金融工具包括()。A 信用等級在AAA級以下的企業債券 B 現金 C 股票

D 可轉換債券

(89)以下屬于基金合同當事人的有（）。A 基金管理人 B 基金托管人 C 發起人

D 基金份額持有人

(90)消極型的股票投資風格管理的優點包括()。A 投資風格相對固定 B 投資風格波動較大

C 節省了投資的交易成本、研究成本

D 避免了不同風格股票收益之間相互抵消的問題

(91)設立基金管理公司，應當具備以下（）條件，并經國務院證券監督管理機構批準。A 注冊資本不低于二億元人民幣 B 注冊資本不低于一億元人民幣

C 主要股東注冊資本不低于三億元人民幣 D 資本充足率符合有關規定

(92)以下關于基金募集信息披露的有關說法中，正確的有（）。

A 基金募集信息披露可分為首次募集信息披露和基金存續期募集信息披露 B 基金合同生效后3個月披露一次更新的招募說明書

C 開放式基金一次募集完成

D 基金應當編制并披露基金合同生效公告(93)基金托管人內部控制的目標有（）。A 保障基金托營業務安全,有效,穩健運行 B 保證托管資產的安全完整 C 保證基金保值增值

D 維護基金份額持有人的權益

(94)下列關于債券組合的指數化投資策略的表述中,正確的有()。A 與積極債券組合管理相比,指數化組合管理所收取的管理費用更高 B 有助于基金發起人增強對基金經理的控制力 C 能滿足投資者對現金流的需求 D 以市場充分有效的假設為基礎

(95)因基金估值錯誤給基金份額持有人造成損失的,一般應由()承擔。A 基金注冊登記機構 B 基金托管人 C 會計師事務所 D 基金管理人

(96)關于ETF的現金替代,表述正確的是()。A 制定具體的現金替代方法應遵循公平原則 B 分為兩種類型：禁止現金替代、可以現金替代 C 制定具體的現金替代方法應遵循公開原則

D 分為三種類型：禁止現金替代、可以現金替代和必須現金替代(97)基金評級的程序通常包括()。A 對基金進行分類 B 劃分評價等級 C 建立評級模型 D 計算評級數據

(98)關于簡單收益率與時間加權收益率關系的描述,不正確的是()。A 簡單收益率在數值上小于時間加權收益率 B 簡單收益率在數值上大于時間加權收益率

C 簡單收益率與時間加權收益率在大小上沒有必然聯系 D 簡單收益率可以等于時間加權收益率

(99)在我國,基金管理公司投資決策委員會的主要職責包括（）。A 制定投資組合具體方案 B 制定投資管理相關制度 C 確定基金投資的原則

D 審定基金資產配置的比例或范圍(100)依照《招募說明書的內容與格式》的規定,基金招募說明書需要包括下列()內容。A 基金管理人、基金托管人的基本情況

B 風險警示內容

C 基金募集申請的核準文件名稱和核準日期 D 基金合同和基金托管協議的內容摘要

(101)以下關于基金財務會計報告的編制與披露的說法中，正確的有（）。A 基金的報告必須經過審計 B 基金的半報告無須經審計

C 基金報告中需披露上市基金前20名持有人的名稱及持有的份額 D 基金報告必須經托管人審核

(102)下列關于投資管理人員的基本行為規范的表述,正確的有()。

A 投資管理人員應當恪守職業道德,不得從事與履行職責有利益沖突的活動

B 投資管理人員在作出投資建議或者進行投資活動時,如果獨立董事有投資建議,投資管理人員應該聽取其建議

C 投資管理人員應當公平對待不同基金份額持有人,公平對待基金份額持有人和其他資產委托人,不得在不同基金財產之間進行利益輸送

D 投資管理人員不得為了基金業績排名實施拉抬尾市、打壓股價等有損害證券市場秩序的行為

(103)某商業銀行擬申請基金托管人資格,其應具備以下哪些條件()。A 基金管理人出具委托其托管的委托涵 B 凈資產和資本充足率符合有關規定 C 具備安全保管基金全部資產的條件

D 該商業銀行向監管機構出具有托管能力的保證函(104)基金托管人須履行的職責包括()等。A 安全保管基金財產

B 按照規定開設基金財產的資金賬戶和證券賬戶

C 對所托管的不同基金財產分別設置賬戶，確保基金財產的完整與獨立 D 按照規定召集基金份額持有人大會

(105)與單個債券相比,債券基金的特點包括()。A 債券基金的收益不如債券的利息固定 B 債券基金沒有確定的到期日 C 投資風險不同

D 收益率比買入并持有到期的單個債券的收益率更難以預測(106)依據有關規定,我國基金托管人的主要職責有()。A 安全保管基金財產

B 按照規定開設基金財產的資金賬戶和證券賬戶 C 進行基金會計核算并編制基金財務會計報告

D 按基金合同的約定確定基金收益分配方案，及時向基金份額持有人分配收益(107)下列關于套利定價模型（APT）的說法，正確的是（）。A 揭示了均衡價格形成的套利驅動機制和均衡價格的決定因素 B 假設投資者是追求利益同時也是厭惡風險的

C 假設投資者能夠發現市場上是否存在套利機會，并利用該機會進行套利 D 假設投資者對證券的收益、風險以及證券間的關聯性具有完全相同的預期

(108)基金公司對所管理的基金應當以基金為會計核算主體,保證不同基金之間在()等方面相互獨立。A 資金劃撥 B 賬簿記錄 C 名冊登記 D 賬戶設置

(109)ETF的特點包括（）。

A 其規模不固定，可以根據申購情況增加或減少

B 投資者只能用與指數對應的一籃子股票申購或贖回ETF，而不是現有開放式基金的以現金申購贖回

C ETF基本是指數型開放式基金，但與現有的指數型開放式基金相比，其最大優勢在于，它是在交易所掛牌的，交易非常便利

D 它可以在交易所掛牌買賣，投資者可以像交易單個股票、封閉式基金那樣在證券交易所直接買賣ETF份額

(110)根據目前有關規定,下列投資者買賣基金份額要征收印花稅的有（）。A 基金公司 B 工業企業 C 證券公司 D 保險企業

判斷題

(111)為了保證科學、客觀地進行基金風險評價，評價方法應當適度保密。A 正確 B 錯誤

(112)25.多數基金公司的研究工作采用內外部研究相結合的方式,以形成優勢資源互補,并在一定程度上解決了基金公司的運營模式無法承擔雇傭大量研究人員成本的問題。A 正確 B 錯誤

(113)20.我國證券交易所對基金交易行為的監管非常嚴格,但如果基金交易行為屬于偶然操作失誤,交易所可以及時電話通知,予以提醒。A 正確 B 錯誤

(114)在其他條件不變的情況下,債券到期期限越長,市場利率變動所導致的價格波動幅度越小。A 正確 B 錯誤

(115)一切技術分析都是以交易價格和交易量為研究對象。A 正確 B 錯誤

(116)目前，滬深交易所的ETF每15秒鐘提供一次二級市場基金凈值報價。A 正確 B 錯誤

(117)從性質上看,可以將ETF聯接基金看作是一種指數型的基金中的基金。（）A 正確 B 錯誤(118)33.所謂套利就是在不增加風險的情況下,能夠實現正預期回報率的機會。A 正確 B 錯誤

(119)31.基金凈值收益率的計算,一般情況下,算術平均收益率要大于幾何平均收益率。A 正確 B 錯誤

(120)基金募集信息披露可分為首次募集信息披露和存續期募集信息披露。A 正確 B 錯誤

(121)目前,我國境內基金申購款一般在T+2日內到達基金銀行存款賬戶。（）A 正確 B 錯誤

(122)戰略性資產配置是在戰術性資產配置的基礎上根據市場的短期變化，對具體的資產比例進行微調。A 正確 B 錯誤

(123)擬設立的中外合資基金管理公司的外方股東,若是中國香港特別行政區、澳門特別行政區和臺灣地區的投資機構,可比照一般境內股東的規定。A 正確 B 錯誤

(124)債券的價格與市場利率變動密切相關,當市場利率上升時,大部分債券的價格會下降。A 正確 B 錯誤

(125)可以用久期乘以利率變化來衡量利率變動對債券基金凈值的影響。A 正確 B 錯誤

(126)將市場分為牛市和熊市兩個不同的階段,是使用成功概率法的一個重要步驟。（）A 正確 B 錯誤

(127)投資者在參考評級結果時,應首先考慮評級機構及評級結果的合規性。A 正確 B 錯誤

(128)21.ETF現金替代是指申購贖回過程中,投資者可以根據約定,用于替代組合證券中部分證券的一定數量的現金。A 正確 B 錯誤

(129)個人投資者從基金分配中取得的收入,暫不征收個人所得稅。（）A 正確 B 錯誤

(130)基金的宣傳推介材料應當在分發或公布之日起5個工作日內由基金管理公司向主要辦公場所所在地證監局報送。A 正確 B 錯誤

(131)在二級市場上，LOF的凈值報價頻率比ETF低。A 正確 B 錯誤

(132)前臺業務系統主要實現對前臺發生的數據進行集中管理。A 正確 B 錯誤

(133)基金管理公司投資決策涉及到投資決策委員會、研究部、投資部和風險控制委員會等部門。A 正確 B 錯誤

(134)基金托管協議是明確基金管理人、基金托管人和基金注冊登記機構各自職責的協議。A 正確 B 錯誤

(135)投資者應該根據自己短時間內處理資產的可能性，建立投資流動性資產的最低標準。A 正確 B 錯誤

(136)根據目前我國基金注冊登記業務的通常做法，除QDII基金外，投資人贖回基金成功后，基金注冊登記人在T+1日為投資人辦理扣除權益登記。A 正確 B 錯誤

(137)債券加權平均投資組合收益率是對投資組合中所有債券以其收益率作為權重，加權平均后得到的收益率。A 正確 B 錯誤

(138)在利率走高時再投資收益率會降低,再投資的風險加大。（）A 正確 B 錯誤

(139)通常，基金經理向中央交易室的基金交易員發出的交易指令包括：買入（賣出）何種有價證券、買入（賣出）的時間和數量、買入（賣出）的價格控制等。A 正確 B 錯誤

(140)35.對個人投資者買賣基金份額獲得的差價收入,暫不征收個人所得稅。A 正確 B 錯誤

(141)托管人需要定期向監管部門報告基金投資比例接近合同約定的上限、基金資金頭寸不足、媒體和輿論反映集中的問題等方面的情況。A 正確 B 錯誤

(142)基金管理公司應對新管理的基金獨立建賬,獨立核算。（）A 正確 B 錯誤

(143)在股票指數化策略中，為了盡量減少跟蹤誤差，需要對復制的組合進行動態維護。A 正確 B 錯誤

(144)投資者在參考評級結果時,應首先考察評級機構和評級結果的合規性。A 正確 B 錯誤

(145)商業銀行取得基金托管資格后,其基金托管業務活動由中國證監會監管,銀監會不再參與監管。（）A 正確 B 錯誤

(146)24.基金托管人應每個工作日進行基金資產凈值計算與會計核算,并與管理人核對。A 正確 B 錯誤

(147)債券型基金一般每日結轉損益。A 正確 B 錯誤

(148)基金銷售機構應將自有資產與投資人資產合賬管理。A 正確 B 錯誤

(149)36.目前,從全球基金業發展的趨勢來看,證券投資基金的資金來源出現重大變化,機構投資,特別是退休基金已成為基金重要的資金來源。A 正確 B 錯誤

(150)計算N日乖離率所需的兩個基本變量是當日平均價和N日移動平均價。（）A 正確 B 錯誤

第四篇：投資分析押題卷三

投資分析押題卷三

一 單選

(1)社會習慣的改變會影響到行業的發展，下列說法錯誤的是（）。A在解決基本溫飽之后，人們更注重生活質量

B在物質生活豐富后，注重智力和豐富的精神生活

C高度工業化和生活現代化又使人們認識到保護生存環境免受污染的重要 D在收入相對較低的時候，人們需要更多的服務消費和金融投資 題

型：常識題 頁

碼：158 難 易 度：易

專家答案：D解析內容 在收入相對較低的時候，人們對生活用品有較大的需求。(2)一般來說，（）不是確認支撐線重要性時應考慮的因素。A股價停留的時間

B成交量

C支撐區域離當前時期的遠近D支撐線價格的高低 題

型：常識題 頁

碼：285 難 易 度：易

專家答案：D解析內容 支撐線價格的高低不是確認支撐線重要性時應考慮的因緣。其他三項是。

(3)經濟全球化將導致產業的全球性轉移，其中加快向發展中國家轉移的行業是（）。A高檔制造技術 B高新技術行業 C技術密集型產業 D中低檔汽車制造 題

型：常識題 頁

碼：160 難 易 度：易

專家答案：D解析內容 經濟全球化將導致產業的全球性轉移，其中加快向發展中國家轉移的行業是中低檔汽車制造。

(4)對股票投資而言，內部收益率是指（）。A使得投資凈現值大于零的貼現率 B使得投資凈現值等于零的貼現率 C使得投資凈現值小于零的貼現率 D以上均不正確 題

型：常識題 頁

碼：44 難 易 度：易

專家答案：B解析內容 內部收益率就是指使得投資凈現值等于零貼現率。

(5)在以期望收益率為縱軸、標準差為橫軸的坐標平面上，在同一條無差異曲線上，改變證券期望收益率投資者的滿意程度（）。A提高 B降低 C不變 D不確定

題

型：常識題 頁

碼：351 難 易 度：易

專家答案：C解析內容 同一條無差異曲線上的組合給投資者帶來的滿意程度相同。(6)國際注冊投資分析師協會的注冊地在（）。A美國 B中國 C法國 D英國

題

型：常識題 頁

碼：453 難 易 度：易

專家答案：D解析內容 國際注冊投資分析師協會（ACIIA）于2000年6月正式成立，注冊地在英國。

(7)現代組合投資理論的創始人是（）。A夏普

B馬柯威茨 C羅斯 D特雷諾

題

型：常識題 頁

碼：336 難 易 度：易

專家答案：B解析內容 1952年，馬柯威茨發表了一篇題為《證券組合選擇》的論文，標志著現代證券組合理論的開端。

(8)由證券A和證券B建立的證券組合一定位于（）。AA的上方，B的下方 BA的左方，B的右方 CA和B的組合線上 DA和B相連的直線上 題

型：常識題 頁

碼：341，342 難 易 度：易

專家答案：C解析內容 由證券A和證券B建立的證券組合一定位于A和B的組合線上。(9)某公司承諾給優先股股東每年按0.2元/股派息，優先股股東要求的收益率為2%，該優先股的定價應為（）。A10元 B8元 C20元 D40元 題

型：常識題

頁

碼：45，46 難 易 度：易 專家答案：A解析內容 該優先股的定價可以參照零增長模型。該優先股的價格為 0.2/2%=10元。

(10)下列關于套利的表述，錯誤的有（）。A套利的經濟學原理是一價定律

B套利最終盈虧取決于兩個不同時點的差價變化 C套利交易具有價格發現的功能

D套利相對于單向投機而言，具有相對較高的交易風險 題

型：常識題 頁

碼：397—399 難 易 度：易

專家答案：D解析內容 套利相對于單向投機而言，具有相對較低的交易風險。(11)美國“9.11”事件導致航空業出現衰退跡象，這種衰退屬于（）。A自然衰退 B偶然衰退 C絕對衰退 D相對衰退 題

型：常識題 頁

碼：147 難 易 度：易

專家答案：B解析內容 考查衰退的類型。偶然衰退是指在偶然的外部因素作用下，提前或延后發生的衰退。

(12)金融期貨價格反映的是市場對未來現貨價格的預期。如果不考慮諸如交易費用等現實市場交易制度因素，期貨價格在期貨合約到期時刻（）。A與現貨價格同比例變動 B與現貨價格同向變動但價差擴大 C與現貨價格趨于一致 D與現貨價格反向變動 題

型：常識題 頁

碼：390 難 易 度：易

專家答案：C解析內容 隨著期貨合約到期日的臨近，現貨與期貨價格趨向一致。

(13)在風險管理中，（）是測量市場因子的每一個單位的不利變化可能引起投資組合的損失。A波動性方法 B名義值方法 C敏感性方法 DVaR方法 題

型：常識題 頁

碼：412 難 易 度：易

專家答案：C解析內容 考查風險管理度量的方法。(14)下列哪項不是影響行業發展的主要因素（）。A技術進步 B產業政策

C社會習慣改變 D利率和匯率變動 題

型：常識題 頁

碼：150 難 易 度：易

專家答案：D解析內容 影響行業發展的主要因素有：技術進步、產業政策、產業組織創新、社會習慣的改變和經濟全球化。(15)證券投資的目的是()。A證券風險最小化 B證券投資凈效用最大化

C證券投資預期收益與風險固定化 D證券流動性最大化 題

型：常識題 頁

碼：2 難 易 度：易

專家答案：B解析內容 證券投資的目的是證券投資凈效用最大化。

(16)某公司的可轉換債券的轉換平價為30元,標的股票的市場價格為40元,該債券的市場價格為1200元,則()。

A債券的轉換升水比率為33.33% B債券的轉換貼水比率為33.33% C債券的轉換升水比率為25% D債券的轉換貼水比率為25% 題

型：常識題 頁

碼：60 難 易 度：難

專家答案：D解析內容 該債券的轉換比例=1200/30=40（股）；債券的轉換價值=40*40=1600（元）；由于債券的市場價格1200元小于1600元的轉換價值，因此該債券當前處于轉換貼水狀態.該債券轉換貼水比率=（1600-1200）0*100%=25%。

(17)依據公式[（現金+交易性金融資產+應收帳款+應收票據）÷流動負債]計算出的財務比率被稱為（）。A流動比率 B速動比率 C保守流動比率 D保守速動比率 題

型：常識題 頁

碼：204 難 易 度：易

專家答案：D解析內容 考查保守速動比率的計算公式。(18)下列關于β系數說法正確的是（）。A當處于牛市時，投資者會選擇β系數較小的股票 Bβ系數可以用來衡量證券承擔非系統風險的大小 Cβ系數為直線斜率，也可以是曲線斜率 Dβ系數的絕對值越大，表明證券承擔的系統風險越大

題

型：常識題 頁

碼：361 難 易 度：中

專家答案：D解析內容 當處于牛市時，投資者會選擇β系數較大的股票；β系數可以用來衡量證券承擔系統風險的大小；β系數為直線斜率。(19)道-瓊斯指數成份股中，商業股票屬于（）。A工業類股票 B運輸業類股票 C公用事業類股票 D商業類股票 題

型：常識題 頁

碼：129 難 易 度：易

專家答案：A解析內容 工業類股票取自工業部門的30家公司，包括采掘業、制造業和商業。(20)（）指的是某一特定地點的同一商品現貨價格在同一時刻與期貨合約價格之間的差額。A價差 B基差

C一價定律 D資本利得

題

型：常識題

頁

碼：392 難 易 度：易

專家答案：B解析內容 基差指的是某一特定地點的同一商品現貨價格在同一時刻與期貨合約價格之間的差額。

(21)電視業的崛起，導致了電影業的衰退，這種衰退屬于（）。A絕對衰退 B相對衰退 C偶然衰退 D自然衰退 題

型：常識題 頁

碼：147 難 易 度：易

專家答案：B解析內容 考查相對衰退的知識。相對衰退是指行業因結構性原因或者無形原因引起行業地位和功能發生衰減的狀況，而并不一定是行業實體發生了絕對的萎縮。

(22)假設證券A過去12個月的實際收益率為1%、2%、3%、4%、5%、6%、6%、5%、4%、3%、2%、1%，那么估計方差為（）。A2.18% B3.18% C4.18% D5.18% 題

型：常識題 頁

碼：339 難 易 度：難 專家答案：B解析內容 這里n=12，先算得期望收益率為3.5%，再將期貨收益率代入方差公式計算得估計方差為3.18%。具體公式請參看教材339頁。(23)套利的經濟學原理是（）。A對沖機制

B流動性偏好理論 C馬克威茨理論 D一價定律 題

型：常識題 頁

碼：397 難 易 度：易

專家答案：D解析內容 套利的經濟學原理是一價定律，即如果兩個資產是相等的，他們的市場價格應該傾向一致，一旦存在兩種價格就出現了套利機會。(24)下列各項中，反映收入分配政策發生變化的舉措是（）。A財政補貼 B轉移支付

C提高再貼現率 D實行“利改稅” 題

型：常識題 頁

碼：103 難 易 度：易

專家答案：D解析內容 財政補貼和轉移支付屬于財政政策，提高再貼現率屬于貨幣政策。(25)商業銀行由于資金周轉的需要,以未到期的合格票據向中央銀行貼現時所適用的利率稱為()。A貼現率 B再貼現率 C同業拆借率 D回購利率 題

型：常識題 頁

碼：80 難 易 度：易

專家答案：B解析內容 再貼現率是商業銀行由于資金周轉的需要，以未到期的合格票據再向中央銀行貼現時所適用的利率；辦理貼現業務時，銀行向客戶收取一定的利息，成為貼現利息或折扣，其對應的比率即貼現率；同業拆借利率是指銀行同業之間的短期資金借貸利率。(26)可變增長模型中的g可變,是指（）。A風險變化不定 B收益變化不定 C利息變化不定

D股息的增長率變化不定 題

型：常識題 頁

碼：48 難 易 度：易

專家答案：D解析內容 是指股息的增長率變化不定。

(27)從競爭結構角度分析，家電零售商對彩電行業來說是屬于（）競爭力量。A潛在進入者 B替代品

C需方

D行業內現有競爭者 題

型：常識題 頁

碼：143 難 易 度：易

專家答案：C解析內容 考察對行業競爭結構的分析。

(28)在以期望收益率為縱軸、標準差為橫軸的坐標平面上，在同一條無差異曲線上，改變證券期望收益率（）該投資者的滿意程度。A會增加 B會減少 C不改變

D不確定

題

型：常識題 頁

碼：351 難 易 度：易

專家答案：C解析內容 同一條無差異曲線，投資者的滿意程度是相同的。(29)下列屬于貨幣政策的選擇性政策工具的是（）。A法定存款準備金率 B直接信用控制 C再貼現政策 D公開市場業務 題

型：常識題 頁

碼：96 難 易 度：易

專家答案：B解析內容 選擇性政策工具包括直接信用控制和間接信用指導。(30)亞洲證券分析師聯合會的注冊地在（）。A東京 B香港

C澳大利亞 D韓國

題

型：常識題 頁

碼：456 難 易 度：易

專家答案：C解析內容 亞洲證券分析師聯合會的注冊地在澳大利亞。(31)根據流動性偏好，基于債券未來收益的（），投資于長期債券要承擔較高的價格風險。A不確定性 B有效性 C確定性

D永久性

題

型：常識題

頁

碼：40 難 易 度：易

專家答案：A解析內容 根據流動性偏好，基于債券未來收益的不確定性，投資于長期債券要承擔較高的價格風險。

(32)與財政政策和貨幣政策相比，（）具有更高層次的調節功能。A信托政策 B補貼政策 C收入政策 D政治管制

題

型：常識題 頁

碼：102 難 易 度：易

專家答案：C解析內容 與財政政策和貨幣政策相比，收入政策具有更高層次的調節功能。(33)股票未來收益的現值是股票的（）。A市場價格 B內在價值 C重置成本 D清算價格

題

型：常識題

頁

碼：43 難 易 度：易

專家答案：B解析內容 股票未來收益的現值是股票的內在價值。(34)價差的逆向運行、利率和匯率的變動等所產生的風險是（）。A政策風險 B市場風險 C操作風險 D資金風險

題

型：常識題 頁

碼：400 難 易 度：易

專家答案：B解析內容 套利的市場風險包括價差的逆向運行、利率和匯率的變動等所產生的風險。

(35)根據美國哈佛商學院邁克爾·波特的觀點，一個行業內存在著（）種基本競爭力量。A3 B4 C5 D6 題

型：常識題 頁

碼：142 難 易 度：易

專家答案：C解析內容 根據美國哈佛商學院邁克爾·波特的觀點，一個行業內存在著5種基本競爭力量。

(36)計算應收賬款周轉率所使用的“營業收入”數據來自（）。A資產負債表 B現金流量表 C利潤表 D會計附表 題

型：常識題

頁

碼：191 難 易 度：易

專家答案：C解析內容 營業收入來自利潤表。

(37)下列各項中，僅通過利潤表就可以計算出的指標是（）。A資產凈利率 B凈資產收益率 C營業毛利率 D存貨周轉率 題

型：常識題 頁

碼：206,214,215 難 易 度：中

專家答案：C解析內容 存貨周轉率、資產凈利率以及凈資產收益率的計算還需要依賴于資產負債表，但營業毛利率僅根據利潤表就能就算出來。

(38)關于金融工程，下列說法正確的是（）。

A狹義的金融工程是指一切利用工程化手段來解決金融問題的技術開發

B狹義的金融工程不僅僅包括金融產品設計，還包括金融產品定價、交易策略設計、金融風險管理等各個方面

C金融工程是一門將金融學、統計學、工程技術、計算機技術相結合的交叉性學科 D金融工程是20世紀70年代初期在西方發達國家興起的一門新興學科 題

型：常識題

頁

碼：385-386 難 易 度：易

專家答案：C解析內容 廣義的金融工程是指一切利用工程化手段來解決金融問題的技術開發，它不僅僅包括金融產品設計，還包括金融產品定價、交易策略設計、金融風險管理等各個方面；金融工程是20世紀80年代中后期在西方發達國家興起的一門新興學科。(39)下列關于利率期限結構形狀的各種描述中，不存在的是（）收益率曲線。A圓周的 B正向的 C反向的

D拱形的

題

型：常識題 頁

碼：39 難 易 度：易

專家答案：A解析內容 收益率曲線包括四種類型，包括正向的、反向的、水平的和拱形的。(40)關于行業集中度，下列說法錯誤的是（）。A是指某行業相關市場內前N家最大的企業所占市場份額的總和

B是衡量行業市場結構的一個重要指標

C如果兩個行業具有相同的CR4數值，則兩者所占有的市場份額一定是相同的 D一般用CR4表示，CR4越大，說明市場越趨向于壟斷 題

型：常識題

頁

碼：140 難 易 度：易

專家答案：C解析內容 行業集中度的缺點是沒有指出這個行業相關市場中正在運營和競爭的企業的總數。相同的CR4的兩個行業其份額有可能是不同的，因為一個行業可能僅有幾家企業而另一個行業可能有很多家。(41)證券組合的類型中，（）是組合管理的時代潮流。A指數化型證券組合 B貨幣市場型證券組合 C國際型證券組合 D避稅型證券組合 題

型：常識題 頁

碼：333 難 易 度：易

專家答案：C解析內容 國際型證券組合投資于海外不同國家，是組合管理的時代潮流。(42)通貨緊縮形成對（）的預期。A稅收上調 B物價上升 C利率上調 D利率下調 題

型：常識題 頁

碼：90 難 易 度：易

專家答案：D解析內容 考查通貨緊縮對證券市場的影響。(43)會計報表附注中所披露的企業會計政策不包括（）。A收入確認

B所得稅的核算方法 C資產負債表日后事項 D固定資產期末計價 題

型：常識題 頁

碼：228 難 易 度：中

專家答案：C解析內容 會計報表附注中所披露的企業會計政策，主要包括：收入確認、存貨期末計價、投資期末計價、固定資產期末計價、無形資產期末計價、所得稅的核算方法、長期股權投資的核算方法、借款費用的處理方法等。

(44)可轉換證券的市場價格一般保持在它的投資價值與轉換價值（）。A之上 B之下 C水平D不確定

題

型：常識題 頁

碼：58 難 易 度：中

專家答案：A解析內容 可轉換證券的市場價格一般保持在它的投資價值與轉換價值之上。(45)若政府實行減少稅收、降低稅率的財政政策，則（）。A會引起證券市場價格上漲 B屬于緊縮性財政政策

C會引起證券市場價格下跌 D對證券市場毫無影響

題

型：常識題 頁

碼：92 難 易 度：易

專家答案：A解析內容 政府實行減少稅收、降低稅率的財政政策，這屬于擴張性的財政政策，會引起證券市場價格上升。(46)（），我國頒布了《合格境外機構投資者境內證券投資管理辦法》。A2006年4月 B2006年8月 C2002年11月 D2006年2月 題

型：常識題 頁

碼：118 難 易 度：易

專家答案：B解析內容 在QFII制度實施3年后，我國于2006年8月24日，將2002年11月15日頒布實施的《合格境外機構投資者境內證券投資管理暫行辦法》修改為《合格境外機構投資者境內證券投資管理辦法》。

(47)失業率是指勞動力人口中失業人數所占的比例。勞動力人口是指年齡在（）歲以上的具有勞動能力的人的全體。A16 B18 C20 D19 題

型：常識題 頁

碼：70 難 易 度：易

專家答案：A解析內容 考查失業率的定義。

(48)《上市公司行業分類指引》將上市公司共分成()個門類。A6 B10 C13 D20 題

型：常識題 頁

碼：133 難 易 度：易

專家答案：C解析內容 《上市公司行業分類指引》將上市公司分成13個門類，90個大類和288個中類。

(49)某公司未清償的認股權證允許持有者到期時，以10元價格認購股票。當公司的股票價格由12元上升到15元時，認股權證的內在價值由2元上升到5元（不考慮交易成本），認股權證的市場價格由2.5元上升到5元，權證的杠桿作用是（）。A4 B5 C6 D7 題

型：常識題

頁

碼：64 難 易 度：易

專家答案：A解析內容 杠桿作用=認股權證的市場價格變化百分比/可認購股票的市場價格變化百分比=100%/25%=4(50)某上市公司某年營業收入為1億元，營業成本為6000萬元，利潤總額為3000萬元，凈利潤為1000萬元，則其營業毛利率為（）。A40% B10% C60% D30% 題

型：常識題 頁

碼：214 難 易 度：易

專家答案：A解析內容 營業毛利率=（營業收入-營業成本）/營業收入=(1億-6000萬）/1億=40%。

(51)公司行業地位分析的側重點是（）。A行業綜合排序和產品的市場占有率 B區位內的自然條件和基礎條件 C公司產品的競爭能力 D公司經營能力

題

型：常識題 頁

碼：178 難 易 度：易

專家答案：A解析內容 衡量公司行業競爭地位的主要指標是行業綜合排序和產品的市場占有率。

(52)國家對某一衰退產業實施限制進口、財政補貼和減稅等措施，屬于（）。A對戰略產業的保護和扶植 B對衰退產業的調整和援助 C對新興產業的保護和扶植 D對戰略產業的調整和援助 題

型：常識題 頁

碼：153 難 易 度：中

專家答案：B解析內容 對衰退產業的調整和援助政策主要包括限制進口、財政補貼、減免稅等。

(53)關于證券、期貨投資咨詢人員，下列說法錯誤的是（）。A代客戶做出投資決策

B從事證券、期貨投資咨詢業務 C提供投資分析、預測或者建議 D直接或間接有償咨詢服務 題

型：常識題 頁

碼：422 難 易 度：中 專家答案：A解析內容 投資咨詢人員不得代客戶做出投資決策。其他各項都正確。(54)粗略來說，VaR就是使用合理的金融理論和數理統計理論，（）。A定量地對給定的資產所面臨的市場風險給出全面的度量 B定性地對給定的資產所面臨的市場風險給出全面的度量 C衡量給定資產最壞情況下的可能損失值 D衡量給定資產最好情況下的可能盈利值 題

型：常識題 頁

碼：413 難 易 度：易

專家答案：A解析內容 粗略來說，VaR就是使用合理的金融理論和數理統計理論，定量地對給定的資產所面臨的市場風險給出全面的度量。(55)投資證券的預期收益率與風險之間的關系是（）。A等價 B正比 C反比 D不確定

題

型：常識題 頁

碼：333 難 易 度：易

專家答案：B解析內容 承擔風險越大，收益越高；承擔風險越小，收益越低。(56)根據美國哈佛商學院邁克爾·波特的觀點，一個行業內存在著（）種基本競爭力量。A5 B4 C6 D3 題

型：常識題 頁

碼：142 難 易 度：易

專家答案：A解析內容 根據美國哈佛商學院邁克爾·波特的觀點，一個行業內存在著五種基本競爭力量，即潛在進入者、替代品、供方、需方以及行業內現有競爭者。(57)營業凈利率指標是（）。

A（營業收入-營業成本）與營業收入之間的比率 B凈利潤與營業收入加增值稅之和之間的比率 C凈利潤與營業收入之間的比率 D利潤總額與營業收入之間的比率 題

型：常識題 頁

碼：214 難 易 度：易

專家答案：C解析內容 營業凈利率=凈利潤與營業收入之間的比率。

(58)某一行業的公司贏利相對穩定，風險較小，股價比較平穩，表明該行業處于（）。A初創期 B成長期 C成熟期 D衰退期 題

型：常識題

頁

碼：149 難 易 度：易

專家答案：C解析內容 成熟期的行業通常是盈利的，而且盈利水平比較穩定，投資的風險相對較小。

(59)（）依法對證券公司、證券投資咨詢機構發布證券研究報告行為實行監督管理。A中國證券業協會 B中國證監會及其派出機構 C中國文化部 D中國新聞署 題

型：常識題 頁

碼：438 難 易 度：易

專家答案：B解析內容 中國證監會及其派出機構依法對證券公司、證券投資咨詢機構發布證券研究報告行為實行監督管理。

(60)證券服務機構制作、出具的文件有虛假記載、誤導性陳述或者重大遺漏，給他人造成損失的，應當（）。A承擔主要責任 B承擔次要責任

C不承擔責任

D與發行人、上市公司承擔連帶賠償責任，但是能夠證明自己沒有過錯的除外

題

型：常識題 頁

碼：437 難 易 度：易

專家答案：D解析內容 證券服務機構制作、出具的文件有虛假記載、誤導性陳述或者重大遺漏，給他人造成損失的，應當與發行人、上市公司承擔連帶賠償責任，但是能夠證明自己沒有過錯的除外。

二 多選

(61)可轉換證券的市場價值一般保持在可轉換證券的投資價值和轉換價值之上的原因（）。A如果在投資價值之下，購買該證券并持有到期，可獲得較高的到期收益率 B如果在轉換價值之下，購買并轉化為股票出售，可獲得與轉換價值的價差收益 C如果在投資價值之下購買并轉化為股票出售，可獲得與轉換價值的價差收益 D如果在轉換價值之下，購買該證券并持有到期，可獲得較高的到期收益率 題

型：常識題 頁

碼：58 難 易 度：易

專家答案：AB解析內容 考查可轉換債券的市場價值與投資價值和轉換價值的關系。(62)下列法則中，屬于葛蘭威爾賣出法則的是（）。A移動平均線呈上升狀態，股價突然暴漲且遠離平均線

B股價走在平均線之下，且朝著平均線方向上升，但未突破平均線又開始下跌 C股價向上突破平均線，但又立刻向平均線會跌，此時平均線仍持續下降 D股價跌破平均線，并連續暴跌，遠離平均線 題

型：常識題

頁

碼：316，317 難 易 度：中

專家答案：ABC解析內容 選項“股價跌破平均線，并連續暴跌，遠離平均線”是買入法則(63)財政政策的手段包括（）。A國家預算 B財政補貼 C轉移支付

D增加外匯儲備 題

型：常識題 頁

碼：91 難 易 度：易

專家答案：ABC解析內容 財政政策的手段主要包括國家預算、稅收、國債、財政補貼、財政管理體制、轉移支付制度等。

(64)下列各項中，屬于證券投資基本分析方法優點的是（）。A對證券價格預測精度較高

B短期價格走勢的預測能力較強

C能夠從經濟和金融層面揭示證券價格決定的基本因素 D證券價格決定的基本因素對價格的影響方式和影響程度 題

型：常識題 頁

碼：11 難 易 度：易

專家答案：CD解析內容 基本分析法的優點主要是能夠從經濟和金融層面揭示證券價格決定的基本因素及這些因素對價格的影響方式和影響程度。缺點主要是對基本面數據的真實、完整性具有較強依賴，短期價格走勢的預測能力較弱。(65)以下屬于公司經營能力分析的是（）A公司法人治理結構 B公司經理層的素質 C從業人員素質

D從業人員的創新能力 題

型：常識題 頁

碼：181-183 難 易 度：易

專家答案：ABCD解析內容 公司經營能力分析有：公司法人治理結構、公司經理層的素質、公司從業人員和創新能力。

(66)下列各項中,屬于波浪理論不足的有()。A不易學習和掌握

B帶來的收益不高

C股價移動發生的時間和位置不確定

D面對同一個形態，不同的人會產生不同的數法 題

型：常識題

頁

碼：310 難 易 度：易

專家答案：AD解析內容 考查波浪理論的不足。(67)資本資產定價模型可應用于（）。A資產估值 B資金成本預算 C風險預測 D資源配置 題

型：常識題 頁

碼：362 難 易 度：易

專家答案：ABD解析內容 資本資產定價模型可應用于資產估值、資金成本預算、資源配置等方面。

(68)關于現金滿足投資比率，下列說法正確的是（）。A是進行財務彈性分析的指標 B需要近3年資本支出的數據

C該比率越大，說明資金自給率越高

D小于1時，說明公司可以用經營活動獲取的現金滿足擴充所需資金 題

型：常識題

頁

碼：224 難 易 度：易

專家答案：AC解析內容 現金滿足投資比率是財務彈性分析指標之一。需要近5年資本支出的數據。該比率越大，說明資金自給率越高。現金滿足投資比率達到1時，說明公司可以用經營活動獲取的現金滿足擴充所需資金，若小于1，則說明公司是靠外部融資來補充。(69)戰術性投資策略一般包括以下內容（）。A買入持有策略 B投資組合保險策略 C交易型策略 D事件驅動型策略 題

型：常識題

頁

碼：13，14 難 易 度：易

專家答案：CD解析內容 戰術性投資策略一般包括以下內容：交易型策略、多-空組合策略、事件驅動型策略。

(70)常見的指標類技術分析方法有()。ARSI BMACD C黃金分割線 DK線

題

型：常識題 頁

碼：273,274 難 易 度：易

專家答案：AB解析內容 黃金分割線屬于切線類，K線屬于K線類。(71)在影響股票投資價值的內部因素中，（）的增加會使股票價格上升。A公司凈資產 B公司盈利水平C增資 D股利分配水平提高

題

型：常識題 頁

碼：42 難 易 度：易

專家答案：ABD解析內容 在沒有產生相應效益前，增資可能會使每股凈資產下降，因而可能會使股價下跌。

(72)基本分析的內容主要包括()。A宏觀經濟分析 B行業分析 C區域分析 D公司分析 題

型：常識題 頁

碼：9 難 易 度：易

專家答案：ABCD解析內容 基本分析的內容主要包括宏觀經濟分析、行業分析和區域分析、公司分析三大內容。

(73)實施擴張性的貨幣政策可以采取（）。A增加貨幣供應量 B降低利率 C提高利率

D放松信貸控制

題

型：常識題 頁

碼：97 難 易 度：中

專家答案：ABD解析內容 松的貨幣政策的主要政策手段是：增加貨幣供應量，降低利率，放松信貸控制。

(74)關于證券投資分析，下列說法正確的是（）。

A證券投資的理想結果是證券投資凈效用的最大化

B采用專業分析方法和分析手段對影響證券回報率和風險諸因素進行客觀全面分析 C證券投資分析最古老、最著名的股票價格分析理論可以追溯到有效市場理論 D證券投資分析的三個基本要素是信息、時間和方法 題

型：常識題 頁

碼：2，3，8 難 易 度：中

專家答案：AB解析內容 證券投資分析最古老、最著名的股票價格分析理論可以追溯到道氏理論；證券投資分析的三個基本要素是信息、步驟和方法。(75)下列與流動資產周轉率無關的因素是（）。A營業收入 B營業成本 C流動資產

D總資產周轉率 題

型：常識題 頁

碼：208 難 易 度：中 專家答案：BD解析內容 流動資產周轉率=營業收入/平均流動資產。(76)下列關于套利的表述，正確的有（）。

A套利會使期貨價格關系更加扭曲，增加波動幅度 B套利可以抑制過度投機

C一般而言，套利面臨的風險有政策風險、市場風險、操作風險和資金風險 D套利交易是一種特殊的投機形式，這種投機的著眼點是價差 題

型：常識題 頁

碼：397-401 難 易 度：易

專家答案：BCD解析內容 套利交易有利于被扭曲的價格關系恢復到正常水平。(77)以下哪些因素會使支撐或壓力區域對當前的影響越大（）。A股價停留的時間越長

B伴隨的成交量越大

C發生的時間距離當前這個時期越遠 D發生的時間距離當前這個時期越近題

型：常識題

頁

碼：285 難 易 度：中

專家答案：ABD解析內容 考查支撐線或壓力線對當前影響的三方面因素。支撐區域或壓力區域發生的時間距離當前這個時期越近，對當前的影響越大。

(78)中國證券市場是新興加轉軌的市場，具有一定的特殊性，具體包括()。A行政干預相對較多 B階段性波動較大 C投機性偏高

D機構投資者力量不夠強大 題

型：常識題 頁

碼：66 難 易 度：易

專家答案：ABCD解析內容 中國證券市場是新興加轉軌的市場，具有一定的特殊性，比如國有成分比重較大、行政干預相對較多、階段性波動較大、投機性偏高、機構投資者力量不夠強大等，由此導致證券市場對宏觀經濟的反應存在特殊的不確定性。(79)由股票和債券構成的收入型證券組合主要追求（）。A資本升值 B安全性 C利息收益 D股息收益 題

型：常識題 頁

碼：332 難 易 度：易

專家答案：CD解析內容 收入型證券組合追求基本收益（即利息、股息收益）的最大化。(80)股價運行的三角形態是屬于持續整理形態的一類形態。三角形態包括（）。A對稱三角形 B上升三角形 C直角三角形 D下降三角形

題

型：常識題 頁

碼：299 難 易 度：易

專家答案：ABCD解析內容 三角形主要分為對稱三角形、上升三角形和下降三角形。后兩種合稱直角三角形

(81)以下各種分析中有助于判斷公司在所處行業中競爭地位的是（）。A在該行業中是否有競爭優勢 B在產品價格上是否有影響力 C在該行業中是否為領導企業 D公司的每股盈利是否高 題

型：常識題 頁

碼：178 難 易 度：中

專家答案：ABC解析內容 考查公司行業地位分析。(82)關于已獲利息倍數的說法,正確的是()。

A反映企業經營收益為所需支付的債務利息的多少倍 B也叫利息保障倍數

C是指企業經營業務收益與利息費用的比率 D可以測試債權人投入資本的風險 題

型：常識題

頁

碼：211，212 難 易 度：中

專家答案：ABCD解析內容 已獲利息倍數=稅息前利潤/利息費用。(83)新《證券法》和新《公司法》的修訂，涉及證券發行、證券上市、（）和市場監管等方面。

A證券登記 B證券交易 C證券結算 D公司治理 題

型：常識題 頁

碼：122 難 易 度：易

專家答案：ABCD解析內容 新《證券法》和新《公司法》的修訂，涉及證券發行、證券上市、證券交易、證券登記結算、公司治理、投資者保護和市場監管等方面。

(84)根據金融期權合約協定價格與標的物市場價格的關系可將期權分為不同的類型，包括()。A實值期權 B虛值期權 C認購期權 D認沽期權 題

型：常識題 頁

碼：54 難 易 度：易 專家答案：AB解析內容 根據金融期權合約協定價格與標的物市場價格的關系可將期權分為實值、虛值和平價期權。

(85)與對國內生產總值等總量指標的分析相比，對經濟運行變動特點進行分析更偏重于對經濟運行質量的研究，主要包括()。A經濟增長的歷史動態比較 B經濟結構的動態比較 C物價變動的動態比較 D失業率的變動比較 題

型：常識題 頁

碼：69 難 易 度：易

專家答案：ABC解析內容 考查對經濟運行變動特點的研究方面。(86)用資本資產定價模型計算出來的單個證券的期望收益率()。A等于無風險利率加上風險溢價 B等于無風險利率減去風險溢價 C與貝塔系數成正比 D與貝塔系數成反比 題

型：常識題 頁

碼：362 難 易 度：易

專家答案：AC解析內容 用資本資產定價模型計算出來的單個證券的期望收益率與貝塔系數之間存在著線性關系，與貝塔系數成正比，等于無風險利率加上風險溢價。(87)下列各項中，（）行業在我國屬于行業幼稚期，投資風險比較大。A太陽能 B電子信息 C遺傳工程 D自行車業

題

型：常識題 頁

碼：148，149 難 易 度：易

專家答案：AC解析內容 下列各項中，太陽能、遺傳工程等行業在我國屬于行業幼稚期，投資風險比較大。

(88)利潤表主要反映（）。A構成營業收入的各項要素

B構成營業利潤的各項要素

C構成利潤（或虧損總額）的各項要素 D構成凈利潤（或虧損）的各項要素 題

型：常識題 頁

碼：192 難 易 度：易

專家答案：ABCD解析內容 除ABCD外，利潤表還反映每股收益、其他綜合收益以及綜合收益總額。

(89)在下列關于旗形形態的陳述中，正確的陳述有（）。A旗形是著名的反轉形態 B在股票價格的曲線圖上，旗形的出現頻率不是很高 C旗形的形狀是一上傾或下傾的平行四邊形 D旗形有測算功能 題

型：常識題 頁

碼：303 難 易 度：易

專家答案：CD解析內容 旗形是著名的持續整理形態；在股票價格的曲線圖上，旗形形態出現的概率很高。

(90)以下關于利率說法不正確的有（）。A利率是債權人出讓資金使用權的報酬 B利率是中央銀行一項行之有效貨幣政策工具 C在經濟繁榮增長時期，利率下降 D在經濟蕭條市場疲軟時，利率上升 題

型：常識題 頁

碼：79 難 易 度：易

專家答案：CD解析內容 在經濟繁榮增長時期，資金供不應求，利率上升；在經濟蕭條市場疲軟時，利率會隨著資金需求的減少而下降。

(91)關于證券投資分析技術指標OBV，正確的陳述有（）。AOBV不能單獨使用，必須與股價曲線結合使用才能發揮作用 BOBV線是預測股市長期波動的重要判斷指標 COBV又稱能量潮指標

D形態學和切線理論的內容不適用于OBV曲線 題

型：常識題 頁

碼：327，328 難 易 度：易

專家答案：AC解析內容 OBV線是預測股市短期波動的重要判斷指標；形態學和切線理論的內容同樣適用于OBV曲線。

(92)下面行業哪一項正處于行業生命周期的成熟期（）。A自行車行業 B電力行業 C超級市場 D大規模計算機 題

型：常識題 頁

碼：149 難 易 度：易

專家答案：BC解析內容 石油冶煉、超級市場和電力等行業已進入成熟期階段。(93)證券技術分析方法的要素包括（）。A價格 B成交量 C時間

D空間

題

型：常識題 頁

碼：271 難 易 度：易

專家答案：ABCD解析內容 證券技術分析方法的要素包括價格、成交量、時間、空間。(94)行業增長橫向比較的主要做法是（）。

A取得某行業歷年的銷售額或營業收入的可靠數據并計算出年變動率 B取得某行業歷年的營業成本或庫存的可靠數據并計算出年變動率 C與國民生產總值增長率、國內生產總值增長率進行比較 D與消費物價指數、消費物價平減指數進行比較 題

型：常識題 頁

碼：165 難 易 度：中

專家答案：AC解析內容 考查比較研究法中行業增長橫向比較的知識。(95)證券投資的基本分析方法的理論假設包括（）。A證券的市場價格圍繞證券的價值波動 B證券市場是半強式有效的市場

C證券的價值決定證券的市場價格

D證券的市場價格完全反映已公開的所有有價值的信息 題

型：常識題 頁

碼：9 難 易 度：易

專家答案：AC解析內容 基本分析法的兩個假設是股票的價值決定其價格和股票的價格圍繞價值波動。

(96)經濟蕭條時，下列描述正確的有（）。A需求嚴重不足 B生產相對嚴重過剩 C銷售量下降 D失業率增大

題

型：常識題

頁

碼：88 難 易 度：易

專家答案：ABCD解析內容 蕭條階段的明顯特征是：需求嚴重不足，生產相對嚴重過剩，銷售量下降，價格低落，企業盈利水平極低，生產萎縮，出現大量破產倒閉，失業率增大。(97)以下關于投資分析信息來源表述正確的是（）。A交易所通過定期報告和臨時公告等形式向投資者披露其經營狀況的有關信息 B交易所發布的交易行情信息是技術分析的首要信息來源

C媒體是信息發布的主要渠道之一

D政府有關部門是宏觀政策信息發布的主體，是我國證券市場上有關政策信息的主要來源 題

型：常識題 頁

碼：14-19 難 易 度：易

專家答案：BCD解析內容 證券交易所披露的是證券交易信息，并不會披露其自身經營情況的信息。

(98)實踐中研究部門會為公司證券承銷項目提供研究支持，但是，相關研究人員（）。A必須履行跨越隔離墻程序

B在相關業務部門和合規管理部門的合規監控下 C階段性參與具體證券承銷保薦、財務顧問項目的研究工作 D項目完成后可以利用項目非公開信息發布研究報告 題

型：常識題 頁

碼：435 難 易 度：易

專家答案：ABC解析內容 實踐中研究部門會為公司證券承銷項目提供研究支持，但是，相關研究人員必須在履行跨越隔離墻程序，并且在相關業務部門和合規管理部門的合規監控下，才能階段性參與具體證券承銷保薦、財務顧問項目的研究工作。

(99)交易型策略根據市場交易中經常出現的規律性現象，制定某種獲利策略。代表性策略包括（）。A均值-回歸策略 B動量策略 C趨勢策略

D多-空組合策略 題

型：常識題 頁

碼：14 難 易 度：易

專家答案：ABC解析內容 代表性策略包括均值-回歸策略、動量策略或趨勢策略。

(100)向客戶發布證券研究報告行為與證券承銷保薦、上市公司并購重組財務顧問業務可能存在利益沖突，主要體現在：（）。A研究部門為配合證券公司、證券投資咨詢機構爭取或招攬投資銀行項目，許諾出具有利于發行人或上市公司的研究報告

B投資銀行部門審閱研究報告，影響研究報告獨立、客觀性 C研究部門濫用公司投資銀行項目涉及的非公開信息

D研究部門為配合公司的投資銀行項目，發布具有傾向性的證券研究報告 題

型：常識題 頁

碼：435 難 易 度：易

專家答案：ABCD解析內容 向客戶發布證券研究報告行為與證券承銷保薦、上市公司并購重組財務顧問業務可能存在利益沖突，主要體現在：研究部門為配合證券公司、證券投資咨詢機構爭取或招攬投資銀行項目，許諾出具有利于發行人或上市公司的研究報告；投資銀行部門審閱研究報告，影響研究報告獨立、客觀性；研究部門濫用公司投資銀行項目涉及的非公開信息；研究部門為配合公司的投資銀行項目，發布具有傾向性的證券研究報告。

三 判斷

(101)VaR計算的蒙特卡羅模擬法概念直觀，無需進行分布假設，可以有效地處理非對稱和厚尾等問題。A正確

B錯誤

題

型：常識題

頁

碼：417 難 易 度：易

專家答案：B解析內容 歷史模擬法概念直觀，無需進行分布假設，可以有效地處理非對稱和厚尾等問題。

Var計算的蒙特卡羅模擬法計算復雜，需要制作隨機模型，可以處理非對稱和厚尾等問題。(102)資產負債表是反映企業在某一時間段內財務狀況的會計報表。A正確 B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：190 難 易 度：易

專家答案：B解析內容 資產負債表是反映企業在某一“特定日期”財務狀況的會計報表。(103)VaR計算的歷史模擬法可涵蓋非線性資產頭寸的價格風險、波動性風險，甚至信用風險。A正確

B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：417 難 易 度：易

專家答案：B解析內容 蒙特卡羅模擬法可涵蓋非線性資產頭寸的價格風險、波動性風險，甚至可以計算信用風險，而不是歷史模擬法。

(104)非正常的營業狀況給公司帶來收益或損失，是公司盈利能力分析的關鍵。A正確 B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：214 難 易 度：易

專家答案：B解析內容 一般來說，公司的盈利能力只涉及正常的營業狀況，非正常的營業狀況也會給公司帶來收益或損失，但這只是特殊情況下的個別情況，不能說明公司的能力。(105)邁克爾波特認為，一個行業內激烈競爭的局面源于其內存的競爭結構。A正確 B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：142 難 易 度：易

專家答案：A解析內容 美國哈弗商學院教授邁克爾波特認為，一個行業內激烈競爭的局面源于其內存的競爭結構。

(106)上市公司的資產負債表、利潤表和現金流量表是相互獨立的，因而上市公司必須定期披露這三張報表。A正確

B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：189-193 難 易 度：中

專家答案：B解析內容 第一：這三個報表不是相互獨立的，之間存在著關聯。例如利潤表的凈利潤是資產負債表未分配利潤的本年增加額;第二：上市公司必須遵守財務公開的原則，定期公開自己的財務狀況。(107)在證券市場的構成要素中，證券交易所與上市公司一起，構成了證券市場的重要基礎。A正確 B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：110-111 難 易 度：易

專家答案：B解析內容 在證券市場的構成要素中，投資者與上市公司一起，構成了證券市場的重要基礎。

(108)證券投資咨詢機構的從業人員可以代理委托人從事證券投資。A正確 B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：437 難 易 度：易

專家答案：B解析內容 2005年修訂的《證券法》第一百七十一條規定投資咨詢機構及其工作人員從事證券服務業務不得代理委托人從事證券投資。

(109)無效組合位于證券市場線上，而有效組合僅位于資本市場線上。A正確 B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：358 難 易 度：中

專家答案：B解析內容 資本市場線揭示了有效組合的收益和風險之間的均衡關系，證券市場線揭示了任意證券或組合的期望收益率和風險之間的關系，所以只說無效組合位于證券市場線上是不確切的。

(110)股息支付率比每股凈收益更能體現普通股股東的當前利益。A正確

B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：220 難 易 度：中

專家答案：A解析內容 股息支付率=每股股利/每股收益，反映公司股利分配政策和支付股利的能力。因為每股收益不代表股東當前每股可以獲得這么多收益，所以相對來說，股息支付率更能體現股東的當前收益。

(111)出于對成員國本地考試機構的尊敬，成員國的教育系統如通過評議，考生可免除基礎考試，直接參加最終資格考試。A正確

B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：454 難 易 度：易

專家答案：A解析內容 CIIA考試的基本規則。(112)RSI指標的參數越大，市場特征越弱。A正確 B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：324 難 易 度：易

專家答案：B解析內容 RSI實際上是表示股價向上波動的幅度占總波動的百分比。參數越大，說明市場特征越強。

(113)股價的上升三角形在突破頂部的阻力線時，必須有大成交量的配合，否則為假突破。A正確 B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：301 難 易 度：易

專家答案：A解析內容 考查持續整理形態中的上升三角形。

(114)隨著證券市場的日益開放，A股與H股的關聯性還將進一步加強。A正確 B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：108 難 易 度：易

專家答案：A解析內容 國際金融市場動蕩通過微觀面直接影響我國證券市場。(115)在下跌行情中有壓力線,在上升行情中有支撐線。A正確 B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：284 難 易 度：易

專家答案：A解析內容 在下跌行情中，股價以受到壓力為主，有壓力線。在上升行情中，股價以得到支撐為主，有支撐線。

(116)大多數投資者都是追求收益而又厭惡風險的。A正確

B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：348 難 易 度：易

專家答案：A解析內容 大多數投資者都是追求收益而又厭惡風險的。

(117)PSY參數的選擇是人為的，參數選得越大，技術指標PSY的取值范圍越集中、越平穩。A正確

B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：327 難 易 度：易

專家答案：A解析內容 PSY參數的選擇是人為的，參數選得越大，技術指標PSY的取值范圍越集中、越平穩。

(118)一般來說，采取收購公司方式進行資產重組的效果受被收購方生產及經營現狀的影響較大。

A正確 B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：247 難 易 度：易

專家答案：A解析內容 通過收購、兼并，對外進行股權投資，公司可以拓展產品市場份額，或進入其他經營領域。但這種重組方式的特點之一是，其效果受被收購兼并方生產及經營現狀的影響較大，磨合期較長，因而見效可能較慢。

(119)利潤表把一個時間點的營業收入與相關的營業費用進行配比，以計算企業該時間點的凈利潤（或凈虧損）。A正確

B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：191 難 易 度：易

專家答案：B解析內容 利潤表把“一定期間”的營業收入與相關的營業費用進行配比，以計算企業一定時期的凈利潤（或凈虧損）。

(120)在產業生命周期的成熟階段，廠商以及產品之間的競爭手段逐漸從提高質量、加強售后服務等非價格手段轉向價格手段。A正確

B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：147 難 易 度：易

專家答案：B解析內容 在產業生命周期的成熟階段，廠商以及產品之間的競爭手段逐漸從價格手段轉向非價格手段。

(121)甲公司生產的產品全部銷往乙公司，則這兩個公司被視為為關聯方。A正確 B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：262 難 易 度：易

專家答案：B解析內容 考查關聯方的定義。《企業會計準則第36號——關聯方披露》第三條對關聯方進行了界定，即“一方控制、共同控制另一方或對另一方施加重大影響，以及兩方或兩方以上同受一方控制、共同控制或重大影響的，構成關聯方”。(122)對看跌期權而言，若市場價格低于協定價格，此時為實值期權。A正確 B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：54 難 易 度：難

專家答案：A解析內容 對于看跌期權而言，市場價格低于協定價格為實值期權；市場價格高于協定價格為虛值期權。(123)當通貨膨脹嚴重時，中央銀行通過降低法定存款準備金率可起到控制的作用。A正確 B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：95 難 易 度：易

專家答案：B解析內容 在通貨膨脹嚴重時多采用緊縮性貨幣政策，即中央銀行可提高法定存款準備金率。

(124)總資產周轉率的高低可以反映企業的銷售能力。A正確 B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：209 難 易 度：中

專家答案：B解析內容 總資產周轉率的高低反映資產總額的周轉速度。

(125)溫和的通貨膨脹是指年通脹率低于50%的通貨膨脹,嚴重的通貨膨脹是指兩位數的通貨膨脹,惡性通貨膨脹則是指三位數以上的通貨膨脹。A正確 B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：73 難 易 度：易

專家答案：B解析內容 溫和的通貨膨脹是指年通脹率低于10%的通貨膨脹。(126)一般來說，公司的盈利能力只涉及正常的營業狀況。A正確

B錯誤

題

型：常識題

頁

碼：214 難 易 度：易

專家答案：A解析內容 一般來說，公司的盈利能力只涉及正常的營業狀況。(127)GDP的變動與證券市場的變動是同步的。A正確

B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：86 難 易 度：易

專家答案：B解析內容 證券市場一般提前對GDP的變動作出反應。(128)中央銀行實施公開市場業務，對債券價格沒有直接影響。A正確

B錯誤

題

型：常識題

頁

碼：98 難 易 度：易

專家答案：B解析內容 中央銀行實施公開市場業務，會直接關系到國債市場的供求變動，影響國債市場的波動。

(129)只要是追溯事物發展的軌跡，探究發展軌跡中某些規律性的東西，就不可避免地需要采用歷史資料研究法。A正確 B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：162 難 易 度：易

專家答案：A解析內容 考查行業分析的方法中的歷史資料研究法。

(130)滿足套利組合的條件之一是該組合中各證券的權數滿足w1+w2+……+wN=0。A正確 B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：366 難 易 度：易

專家答案：A解析內容 滿足套利組合的條件之一是該組合中各證券的權數滿足w1+w2+……+wN=0。

(131)關聯交易可以成為某些上市公司進行費用轉移、利潤調節的工具。A正確

B錯誤

題

型：常識題

頁

碼：264 難 易 度：易

專家答案：A解析內容 關聯交易可以成為某些上市公司進行費用轉移、利潤調節的工具。(132)主動債券組合管理中的騎乘收益率曲線方法通常適用于中長期投資。A正確 B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：383 難 易 度：易

專家答案：B解析內容 使用騎乘收益率曲線的人以資產的流動性為目標，投資于短期固定收入債券。

(133)不同期限附息債券之間，不能僅僅因為當期收益高低而評判優劣。A正確

B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：33 難 易 度：易

專家答案：A解析內容 不同期限附息債券之間，不能僅僅因為當期收益高低而評判優劣。(134)個體心理分析旨在解決投資者在投資決策過程中產生的心理障礙問題。A正確

B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：7 難 易 度：易

專家答案：A解析內容 個體心理分析基于“人的生存欲望”“人的權力欲望”“人的生存價值欲望”三大心理分析理論進行分析，旨在解決投資者在投資決策過程中產生的心理障礙問題。(135)理性投資者認為可行域左邊界上的資產或資產組合都是有效組合。A正確

B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：348，349 難 易 度：易

專家答案：B解析內容 理性投資者認為可行域左邊界的上邊界的資產或資產組合是有效組合。

(136)技術分析中的葛蘭碧法則是MA指標的應用法則。A正確 B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：311，316 難 易 度：易

專家答案：B解析內容 葛蘭威爾法則是MA指標的應用法則；葛蘭碧法則是量價關系的分析理論。

(137)評價組合管理業績并非僅比較一下收益率就行了，還要衡量證券組合所承擔的風險。A正確

B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：370 難 易 度：易

專家答案：A解析內容 證券組合業績應本著“既要考慮組合收益的高低，也要考慮組合所承擔風險的大小”的基本原則。

(138)不同股息增長率的假定派生出不同類型的貼現現金流的模型。A正確 B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：45 難 易 度：易

專家答案：A解析內容 不同股息增長率的假定派生出不同類型的貼現現金流的模型。(139)每個投資者的不同無差異曲線不可能相交。A正確 B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：351 難 易 度：易 專家答案：A解析內容 每個投資者的無差異曲線形成密布整個平面且又互不相交的曲線簇。(140)與權益負債比率相比，有形資產凈值債務率能更保守地反映企業清算時債權人的投資受到股東權益的保障程度。A正確 B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：211 難 易 度：中

專家答案：A解析內容 與權益負債比率相比，有形資產凈值債務率能更保守地反映企業清算時債權人的投資受到股東權益的保障程度。

(141)消耗性缺口通常出現在行情趨勢的末端，表明股價變動的結束。A正確 B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：306 難 易 度：易

專家答案：A解析內容 消耗性缺口通常出現在行情趨勢的末端，表明股價變動的結束。(142)切線理論是幫助投資者識別股價波動方向的較為實用的方法之一。A正確 B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：281 難 易 度：易

專家答案：A解析內容 考查切線理論。

(143)一個公司的品牌知名度高，表明該公司的產品市場占有率高。A正確 B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：181 難 易 度：易

專家答案：B解析內容 品牌具有產品所不具有的開拓市場的功能，但不一定和市場占有率有直接關系。

(144)歐式權證的持有人只有在約定的到期日才有權買賣標的證券,而美式權證的持有人在到期日前的任意時刻都有權買賣標的證券。A正確 B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：61 難 易 度：易

專家答案：A解析內容 按照權證持有人行權時間不同，權證可分為歐式權證和美式權證。歐式權證的持有人只有在約定的到期日才有權買賣標的證券,而美式權證的持有人在到期日前的任意時刻都有權買賣標的證券。

(145)一般地講，在漲跌停板制度下，如果漲跌停板上成交萎縮，則趨勢仍將延續。A正確 B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：312 難 易 度：中 專家答案：A解析內容 一般地講，在漲跌停板制度下，如果漲跌停板上成交萎縮，則趨勢仍將延續。

(146)滿足套利組合的條件之一是該組合中各證券的權重滿足W1+W2+……+WN=0。A正確 B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：366 難 易 度：易

專家答案：A解析內容 考查套利組合的條件。

(147)戰略性資產重組根據股權的變動情況可分為股權存量變更、股權增加、股權減少三類。A正確 B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：243 難 易 度：易

專家答案：A解析內容 考查戰略性資產重組的分類。

(148)收益-風險坐標系中，證券A和證券B的組合線隨著相關系數的增大而越來越彎曲。A正確 B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：344 難 易 度：易

專家答案：B解析內容 收益-風險坐標系中，證券A和證券B的組合線隨著相關系數的增大，彎曲程度降低。

(149)信息業是迄今為止發展最快、滲透性最強、應用關鍵技術最廣的行業之一。A正確 B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：151 難 易 度：易

專家答案：A解析內容 信息業是迄今為止發展最快、滲透性最強、應用關鍵技術最廣的行業之一。

(150)無套利區間上下邊界的確定與許多參數有關，不同交易者的參數取值不同，比如借貸利率多少、市場流動性如何、市場沖擊成本和交易費用等。A正確 B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：402 難 易 度：易

專家答案：A解析內容 考查期現套利實施步驟的知識。

(151)每股收益是衡量上市公司盈利能力最重要的財務指標，它反映普通股的獲利水平。A正確 B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：219 難 易 度：易

專家答案：A解析內容 每股收益是衡量上市公司盈利能力最重要的財務指標，它反映普通股的獲利水平。

(152)上市公司的主營業務方向符合政府的產業政策取向對該公司的發展非常有利。A正確 B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：179 難 易 度：易

專家答案：A解析內容 政府提出的產業政策，會給予相應的財政、信貸及稅收等諸多方面的優惠措施，如果上市公司的主營業務符合當地政府的產業政策，一般會獲得政策支持，對公司的進一步發展有利。

(153)美國政府于1914年制定《克雷頓反壟斷法》，對行業的經營活動進行規范，以保護貿易與商業免受非法限制與壟斷的影響。A正確

B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：156 難 易 度：易

專家答案：B解析內容 《克雷頓反壟斷法》主要是禁止可能導致行業競爭大大減弱或行業限制的一家公司持有其他公司股票的行為；《謝爾曼反壟斷法》主要是保護貿易與商業免受非法限制與壟斷的影響。

(154)利用股票指數期貨和股票現貨之間的對沖交易，可以降低非系統性風險。A正確

B錯誤

題

型：常識題

頁

碼：389 難 易 度：易 專家答案：B解析內容 利用股票指數期貨和股票現貨之間的對沖交易，可以轉移系統風險。(155)組合投資理論認為，非系統風險是一個隨機事件，通過充分的分散化投資，不同證券的這種非系統風險會相互抵消，使證券組合只具有系統風險。A正確 B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：333 難 易 度：中

專家答案：A解析內容 只要證券收益之間不是完全正相關，分散化就可以有效降低非系統風險，使證券組合的投資風險趨向于市場平均風險水平。

(156)一般地講，在漲跌停板制度下，大跌趨勢的繼續，是以成交量的大幅萎縮為條件的。A正確

B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：312 難 易 度：易

專家答案：A解析內容 漲跌停板制度下量價關系分析的內容。

(157)利用行業增長比較分析和行業增長預測分析，行業分析師可以選擇出處于成長期或穩定期、競爭實力雄厚、有較大發展潛力的行業。A正確

B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：167 難 易 度：易

專家答案：A解析內容 利用行業增長比較分析和行業增長預測分析，行業分析師可以選擇出處于成長期或穩定期、競爭實力雄厚、有較大發展潛力的行業。(158)交易型策略有時也稱為“成對交易策略”。A正確 B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：14 難 易 度：易

專家答案：B解析內容 多-空組合策略有時也稱為“成對交易策略”。

(159)根據板塊輪動、市場風格轉換調整投資組合是一種常見的被動型投資戰略。A正確 B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：12 難 易 度：易

專家答案：B解析內容 根據板塊輪動、市場風格轉換調整投資組合是一種常見的主動型投資戰略。

(160)從價值鏈的角度來看，對不同國家或地區間產業競爭力的比較，必須要建立在最終產品或服務的比較上。A正確 B錯誤

題

型：常識題 頁

碼：142 難 易 度：易

專家答案：B解析內容 從價值鏈的角度來看，對不同國家或地區間產業競爭力的比較，并不一定要建立在最終產品或服務的比較上，只需要就產業價值鏈條上的某幾個價值環節的經濟效益進行比較或對其中間產品或半成品進行比較。

第五篇：證券法規押題卷三(題目)

證券法規押題卷三

一、單選題

1.公司分配當年稅后利潤時，應當提取利潤的（）列入公司法定公積金。A10%

B15%

C20%

D25% 2.有限責任公司的權力機構是（）。

A董事會

B股東會

C監事會

D理事會 3.證券發行與交易的“三公原則”是指（）。

A公共、公平、公開

B公信、公平、公開

C公正、公平、公開

D公正、公信、公平

4.證券公司的（）應當對證券公司報告簽署確認意見。A財務負責人

B董事、高級管理人員

C經營管理的主要負責人

D業務負責人 5.下列屬于證券公司分支機構的是（）。

A交割倉庫

B交易所

C清算所

D證券投咨詢機構 6.以下關于保薦代表人執業行為的說法中，錯誤的是（）。

A保薦代表人必須為其具體負責的每一個項目建立盡職調查工作日志

B保薦人機構應當定期對盡職調查工作日志進行檢查

C一般來說，2名保薦代表人具體負責1家發行人的保薦工作

D原保薦代表人在具體負責保薦工作期間未勤勉盡責的，其責任在保薦代表人更換時也免除或終止

7.證券自營權益類證券及證券衍生品的合計額不得超過凈資本的（）。A100%

B30%

C50%

D500% 8.除特殊情形外，兩名保薦代表人可在主板（含中小企業板）和創業板同時各負責（）家在市企業。

A1

B2

C3

D4 9.在我國設立有限責任公司，股東最多不能超過（）個。A10

B30

C50

D60 10.證券公司客戶資產管理業務投資主辦人應當在（）進行執業注冊。

A證券交易所

B中國證監會

C中國證券登記結算公司

D中國證券業協會 11.證券咨詢人員申請證券分析師必須具備的條件不包括（）。A從事證券相關行業經歷兩年

B取得證券投資咨詢執業資格

C實際從事發布證券研究報告業務

D在研究部門或者研究子公司中簽訂勞動合同 12.下列未公開信息中，不屬于內幕信息的是（）。

A董事、監事、高級管理人員的行為可能依法承擔重大損害賠償責任

B公司分配股利的計劃

C公司營業用主要資產的抵押、出售或報廢一次超過該資產的20%

D公司增資的計劃 13.下列屬于證券監督管理部門制定的部門規章的是（）。

A《期貨交易管理條例》

B《證券公司融資融券業務管理辦法》

C《中華人民共和國公司法》

D《中華人民共和國證券投資基金法》 14.下列證券公司章程中的條款規定屬于重要條款的是（）。A股東大會召集程序

B會計師事務所聘任程序

C證券公司對外投資的內部審批程序

D證券公司人員招聘流程 15.以下關于證券交易暫停和終止情形的說法中，錯誤的是（）。A發行公司債券所募集的資金不按照核準的用途使用，由證券交易所決定暫停其公司債券上市交易

B公司解散或者被宣告破產的，由證券交易所決定終止其股票上市交易

C公司有重大違法行為，由證券交易所決定暫停其股票上市交易

D公司最近1年發生虧損，由證券交易所決定終止其股票上市交易 16.下列說法中，正確的是（）。

A從事融資融券業務的證券公司，無需對客戶資金擔保賬戶內的資金進行管理

B從事證券經紀業務的證券公司應根據客戶要求，將客戶的交易結算資金交給資產托管機構托管

C從事證券資產管理業務的證券公司，應參照客戶交易結算資金第三方存管的辦法，對客戶資金擔保賬戶內的資金進行管理

D證券公司從事證券經紀業務，客戶的交易結算資金的存取，應當通過指定商業銀行辦理 17.下列有關有限責任公司股東出資責任的說法，正確的是（）。

A公司成立后發現作為設立公司出資的非貨幣財產的實際價值顯著低于公司章程所定價額的，股東補足其差額，其他股東無需承擔連帶責任

B公司注冊資本為在公司登記機關登記的全體股東實繳的出資額

C股東不按照規定繳納出資的，向公司足額繳納出資額后,無需承擔其他責任

D股東以非貨幣財產出資的，該非貨幣財產應當評估作價，核實財產，不得高估或低估作價 18.下列做法中違背證券市場三公原則的是（）。

A禁止證券公司及其從業人員挪用客戶所委托買賣的證券

B內幕交易行為給投資者造成損失的，行為人應依法承擔賠償責任

C內幕信息的知情人員和非法獲取內幕信息的人利用內幕信息從事證券交易活動

D影響證券交易的重大事件應公開

19.為股票發行出具審計報告的證券服務機構和人員，在該股票承銷期內和期滿后（）個月內，不得買賣該股票。A1

B12

C3

D6 20.證券經紀人從事的活動不包括（）。

A客戶賬戶開戶及客戶資金存管

B向客戶傳遞由證券公司統一提供的研究報告及與證券投資有關的信息

C向客戶傳遞由證券公司統一提供的證券類金融產品宣傳推介材料及有關信息

D向客戶介紹證券投資的基本知識及開戶、交易、資金存取等業務流程

21.被中國證監會或因違反《證券業人員資格管理方法》被協會吊銷執業證書的證券從業人員，證券業協會可在（）年內不受理其執業證書申請。A1

B2

C3

D5 22.根據《中國證券業協會誠信管理辦法》，效力期限的誠信信息根據性質分為公開信息和（）。

A半公開信息

B非公開信息

C隱私信息

D有限公開信息 23.證券公司的股東有虛假出資、抽逃出資行為的，（）應當責令其限期改正，并可責令其轉讓所持證券公司的股權。

A國務院證券監督管理機構

B證券交易所

C中國證監會

D中國證券業協會 24.雖不是公司的股東，但通過投資關系，協議或者其他安排，能夠實際支配公司行為的人是公司的（）。

A合伙人

B名義管理人

C實際控制人

D隱名股東 25.證券業財務與會計人員不得（）。

A丟棄憑證、賬簿、印章等財務資料

B對協會記律處分決定不服，向協會申請復議

C經授權動用本單位資金

D直接退回記載不完整的原始憑證 26.下列證券公司章程中的條款屬于重要條款的是（）。

A證券公司的解散事由與清算辦法

B證券公司的業務范圍

C證券公司的注冊資本

D證券公司股權結構的重大調整 27.證券公司終止與證券經紀人委托關系的，應當（）。

A收回其證券經紀人證書，并自委托關系終止之日起10個工作日內向協會注銷該人員的執業注冊登記

B收回其證券經紀人證書，并自委托關系終止之日起15個工作日內向協會注銷該人員的執業注冊登記

C收回其證券經紀人證書，并自委托關系終止之日起20個工作日內向協會注銷該人員的執業注冊登記

D收回其證券經紀人證書，并自委托關系終止之日起5個工作日內向協會注銷該人員的執業注冊登記

28.下列選項中，正確的是（）。

A經營證券業務許可證應當載明證券公司或者境內分支機構的證券業務范圍

B證券公司可以直接撤銷境內分支機構

C證券公司停止全部證券業務，應當將經營業務許可證交工商管理機構注銷

D證券公司應當向中國證券業協會申請頒發或者換發經營證券業務許可證 28.下列選項中，正確的是（）。

A經營證券業務許可證應當載明證券公司或者境內分支機構的證券業務范圍

B證券公司可以直接撤銷境內分支機構

C證券公司停止全部證券業務，應當將經營業務許可證交工商管理機構注銷

D證券公司應當向中國證券業協會申請頒發或者換發經營證券業務許可證

30.以募集設立方式設立股份有限公司的，發起人認購股份不少于總數的（），法律、行政法規另有規定的，從其規定。

A20%

B30%

C35%

D40% 31.證券市場的三公原則是（）。

A公開、公平、公信

B公開、公平、公正

C公開、公信、公正

D公信、公平、公正

32.下列不屬于有限責任公司股東出資證明書應載明的是（）。

A出資證明書的核發日期

B公司注冊資本

C股東的姓名

D股東的住所 33.證券交易所不得從事（）。

A上市公司的掛牌退市

B提供場內交易平臺

C信息公布和管理

D以盈利為目的的業務

34.在期貨交易所進行期貨交易的，應當是（）。

A合格投資者

B機構投資者

C期貨交易所會員

D證券交易所會員

35.私募基金募集完畢后，私募基金管理人在向基金業協會辦理基金備案手續時，需要報送的材料不包括（）。

A采取委托管理的，應當報送委托管理協議

B基金合同、公司章程或者合伙協議

C基金募集賬戶和基金清算賬戶

D主要投資方向及根據主要投資方向注明的基金類別 36.有權召集持有人大會的機構是（）。

A基金公司

B基金管理人

C證券公司

D證券交易所

37.證券經紀人從事客戶招攬和客戶服務等活動，應當遵循（）的原則。

A誠實守信，勤勉盡責，公平對待客戶，客戶利益優先

B誠實守信，勤勉盡責，公平對待客戶，自身利益優先

C誠實守信，勤勉盡責，區別對待客戶，客戶利益優先

D誠實守信，勤勉盡責，區別對待客戶，自身利益優先

38.某證券公司高管，與其大學同學串通，以事先約定的時間、價格和方式相互進行證券交易，影響證券交易價格，該行為屬于（）。

A操縱證券市場行為

B傳播虛假信息行為

C內幕交易行為

D欺詐行為 39.中國證券業協會對證券經紀人自取得執業證書之日起每（）檢查一次。A1年

B2年

C3年

D半年

40.以下人員中，不符合證券從業資格考試要求的是（）。

A被中國證監會認定為證券市場禁入者，但已過禁入期

B大學畢業的失業人員

C剛畢業的大學生

D只具備初中文化程度的成年人 41.公司是（），有獨立的法人財產，享有法人財產權。

A機關法人

B企業法人

C社會團體法人

D事業單位法人 42.證券投資咨詢業務人員分為（）。

A證券分析師和客戶經理

B證券投資顧問和證券分析師

C證券研究員和投資顧問

D證券咨詢師和證券分析師 43.依法設立的公司的成立日期為（）。

A公司申請設立登記日期

B公司營業執照簽發日期

C公司章程制定日期

D公司足額繳納出資額日期

44.有限責任公司的業務執行機關是（）。

A董事會

B股東會

C監事會

D理事會

45.證券公司應當在（）后，按照協會的規定打印證券經紀人證書，并加蓋公司公章，頒發給證券經紀人。

A為證券經紀人進行執業注冊登記

B證券經紀人簽訂勞動合同

C證券經紀人簽訂委托合同

D證券經紀人通過從業資格考試

46.以下關于公開募集基金的基金管理公司人員條件的說法，正確的是（）。

A取得基金從業資格的人數需達到法定人數

B取得基金從業資格的人員無法定人數

C所有人員均無需取得基金從業資格

D所有人員均需要取得基金從業資格 47.余額包銷最長不得超過（）。

A半年

B三個月

C一個月

D一年

48.下列選項中，屬于證券公司分支機構的是（）。

A從事業務經營活動的分公司

B期貨子公司

C直接投資業務子公司

D資產管理子公司

49.下列說法中，正確的是（）。

A經中國證監會批準的證券公司分支機構不包括從事業務經營活動的分公司

B證券公司的股東可以約定不按照出資比例行使表決權

C證券公司在境外參股證券經營機構，應當經國務院證券監督管理機構批準

D證券公司章程中的重要條款包括證券公司股東大會召集程序的條款 50.證券經紀人在執業過程中，不得從事（）活動。

A向客戶傳遞由非所服務證券公司統一提供的研究報告及與證券投資者有關的信息

B向客戶介紹有關的法律、行政法規、證監會規定、自律規則和證券公司的有關規定

C向客戶介紹證券公司和證券市場的基本情況

D向客戶介紹證券投資的基本知識及開戶、交易、資金存取等業務流程

二、不定項單選題

51.下列不屬于我國《公司法》規定的公司類型的有（）。I.無限責任公司；II.兩合公司；III.合伙制企業；IV.股份有限公司

AI、II

BI、II、III

CI、III、IV

DII、III 52.證券投資咨詢機構在（）情況下應當進行執業回避。I.證券公司的自營部門的專業人員在離開崗位后的六個月內；II.證券公司的受托投資管理部門的專業人員在離開崗位后的六個月內；III.證券公司的財務顧問部門的專業人員在離開崗位后的六個月內；IV.證券公司的投資銀行等業務部門的專業人員在離開崗位后的六個月內 AI、II

BI、II、III

CI、II、III、IV

DIII、IV 53.欺詐發行股票、債券罪侵犯的客體是（）。I.單一客體；II.復雜客體；III.國家對證券市場的管理制度；IV.投資者的合法權益。

AI、II

BI、II、III

CI、III、IV

DII、III、IV 54.客戶申請開展融資融券業務時，需要開立的賬戶包括（）。I.信用證券賬戶；II.信用資金賬戶；III.客戶信用交易擔保證券賬戶；IV.信用交易證券交收賬戶 AI、II

BI、III

CI、IV

DII、IV 55.證券公司經營融資融券業務應當以自己的名義在商業銀行分別開立（）。I.融券專用證券賬戶；II.融資專用資金賬戶；III.客戶信用交易擔保資金賬戶；IV.信用交易證券交收賬戶 AI、II、III

BII、III

CII、IV

DIII、IV 56.中國證監會可以對保薦機構、保薦代表人、保薦業務負責人采取的監管措施包括（）。I.監管談話、重點關注；II.責令進行業務學習、出具警示函；III.沒收違法所得、沒收非法財物；IV.責令公開說明、認定為不適當人選

AI、II、III

BI、II、III、IV

CI、II、IV

DII、III、IV 57.設立證券公司，應當具備（）確定的條件，并經國務院證券監督管理機構批準。I.《公司法》；II.《證券法》；III.《證券公司監督管理條例》；IV.《證券公司治理準則》 AI、II

BI、II、III

CI、III

DII、III、IV 58.下列關于上海證券交易所在債券回購交易集中競價時的要求的說法，正確的有（）。I.100元標準券為1手；II.計價單位為每百元資金到期年收益；III.申報價格最小變動單位為0.005元或其整數倍；IV.單筆申報最大數量不超過1萬手 AI、II、IV

BI、III、IV

CI、IV

DII、III 59.證券公司、證券投資咨詢機構應當對證券投資顧問業務（）環節實行留痕管理。I.協議簽訂；II.服務提供；III.客戶回訪；IV.投訴處理 AI、II

BI、II、III、IV

CI、III

DII、III、IV 60.中國證監會采取證券市場禁入措施前，應當（）。I.告知當事人采取證券市場禁入措施的事實、理由及依據；II.通過中國證監會網站或指定媒體向社會公布；III.告知當事人有陳述、申辯和要求舉行聽證的權利；IV.將當事人依法移送公安機關、人民檢察院 AI、II、IV

BI、III

CI、III、IV

DII、IV 61.下列關于公司登記的說法中，不正確的有（）。I.公司合并，登記事項發生變更的，應當依法向公司登記機關辦理設立登記；II.公司解散的，應當依法辦理公司注銷登記；III.設立新公司的，應當依法辦理公司設立登記；IV.公司增加或者減少注冊資本，應當依法向公司登記機關辦理注銷登記

AI、II、IV

BI、IV

CII、III

DIII、IV 62.下列關于有限責任公司股東用于出資的非貨幣財產的說法，正確的有（）。I.應當是無形資產；II.可以用貨幣估價；III.可以依法轉讓；IV.不違背相關法律、行政法規規定 AI、II、III、IV

BI、II、IV

CI、IV

DII、III、IV 63.證券業從業人員應具備的基本要求有()。I.具備從事相關業務活動所需的專業知識和技能；II.取得相應的從業資格；III.通過所在機構向協會申請執業注冊；IV.接受協會和所在機構組織的后續職業培訓，維持專業勝任能力

AI、II、III

BI、II、III、IV

CI、II、IV

DIII、IV 64.公司公開發行新股需要向證監會報送的文件有（）。I.營業執照；II.公司章程；III.稅務登記證；IV.發起人協議

AI、II

BI、IV

CII、III

DII、IV 65.證券公司定向資產管理業務制度不健全，或者違規從事定向資產管理業務的，中國證監會及其派出機構應當（）。I.責令增加內部合規檢查次數并提交合規檢查報告；II.對公司高級管理人員、直接負責的主管人員和其他直接責任人員進行監管談話，記入監管檔案；III.責令處分或者更換有關責任人員，并報告結果；IV.責令暫停債券公司定向資產管理業務 AI、II、III

BI、II、III、IV

CI、II、IV

DI、III、IV 66.中國證監會派出機構對證券公司及其分支機構經營融資融券業務涉及的（）等事項進行現場檢查和非現場檢查。I.客戶選擇；II.合同簽訂；III.授信額度的確定；IV.擔保物的收取和管理

AI、II、III

BI、II、III、IV

CI、II、IV

DII、III、IV 67.直投子公司及其下屬機構，直投基金在有效控制風險、保持流動性的前提下，可以以現金管理為目的，將閑置資金投資于（）。I.國債；II.投資級公司債；III.證券投資基金；IV.集合資產管理計劃

AI、II、III

BI、II、III、IV

CI、III、IV

DII、III、IV 68.集合資產管理合同應包括（）等內容。I.管理人以自有資金參與集合計劃時的特別約定；II.集合計劃的基本情況；III.合同的成立與生效的條件；IV.集合計劃信息披露 AI、II

BI、II、III、IV

CII、III

DIII、IV 69.異議股東可以請求公司按照合理的價格收購其股權的情形有（）。I.公司連續5年盈利，并且符合《公司法》規定的分配利潤條件。但該公司5年不向股東分配利潤；II.公司合并；III.公司章程規定的營業期限屆滿，但股東會會議通過決議修改章程使公司存續；IV.公司轉讓財產

AI、II、III

BI、II、III、IV

CII、III、IV

DIII、IV 70.期貨交易所不能從事的業務有（）。I.信托投資；II.股票投資；III.國債投資；IV.自用不動產投資

AI、II

BI、II、III、IV

CI、III

DII、IV 71.下列關于公司章程表述正確的有（）。I.公司是否需要制定公司章程，應視情況而定；II.公司章程對公司、股東、董事、監事、高級管理人員具有約束力；III.公司的經營范圍由公司章程規定，并依法登記；IV.公司的經營范圍中屬于法律、行政法規規定須經批準的項目，應當依法經過批準

AI、II、III

BI、II、IV

CI、III、IV

DII、III、IV 72.實行會員分級結算制度的期貨交易所會員由（）和（）組成。I.機構投資者；II.結算會員；III.非結算會員；IV.個人投資者 AI、II

BI、IV

CII、III

DIII、IV 73.下列關于進行內幕交易應承擔的法律責任的表述中，說法正確的有（）。I.責令依法處理非法持有的證券；II.沒收全部財產；III.沒有違法所得的，處以3萬元以上60萬元以下的罰款；IV.證券監督管理機構工作人員進行內幕交易的，從重處罰 AI、II、III、IV

BI、II、IV

CI、III、IV

DII、III 74.下列關于基金運作方式的說法，正確的是（）。I.基金合同應當約定基金的運作方式；II.基金的運作方式可以采用封閉式、開放式或者其他方式；III.封閉式基金的基金份額總額在基金合同期限內固定不變；IV.開放式基金的基金份額可以在基金合同約定的時間和場所申購或者贖回

AI、II、III

BI、II、III、IV

CI、II、IV

DIII、IV 75.參加證券從業資格考試的人員，應該滿足下列條件（）。I.具有完全民事行為能力；II.最近三年未受到刑事處罰；III.已被機構聘用；IV.高中以上文化程度 AI、II

BI、IV

CII、IV

DIII、IV 76.下列關于融資融券業務中客戶擔保物的說法，正確的有（）。I.證券公司應當逐日計算客戶擔保物價值與其債務的比例；II.當客戶擔保物價值與其債務比例低于規定的最低維持擔保比例時，證券公司應當通知客戶在一定的期限內補交差額；III.客戶未能按期交足差額，證券公司應當立即按照約定處分其擔保物；IV.客戶到期未償還融資融券債務的，證券公司應當立即按照約定處分其擔保物

AI、II、III

BI、II、III、IV

CI、III、IV

DII、III、IV 77.當融資融券交易出現異常時，交易所可視情況采取的措施有（）。I.調整標的證券標準或范圍；II.調整可充抵保證金有價證券的折算率；III.暫停特定標的證券的融資買入或融券賣出交易；IV.暫停整個市場的融資買入或融券賣出交易 AI、II、III

BI、II、III、IV

CI、III、IV

DI、IV 78.對于公司向其他企業投資或者為他人提供擔保，擁有決定權的有（）。I.董事會；II.股東會；III.監事會；IV.總經理

AI、II

BI、IV

CII、IV

DIII、IV 78.對于公司向其他企業投資或者為他人提供擔保，擁有決定權的有（）。I.董事會；II.股東會；III.監事會；IV.總經理

AI、II

BI、IV

CII、IV

DIII、IV 80.下列選項中，屬于期貨公司設立條件的有（）。I.注冊資本最低限額為人民幣1億元；II.最近3年無重大違法違規記錄；III.有健全的風險管理和內部控制制度；IV.注冊資本必須是實繳的貨幣資本

AI、II、III

BI、II、IV

CII、III

DII、III、IV 81.證券公司、證券投資咨詢機構及其人員從事證券投資顧問業務，違法相關法律法規的，中國證監會及其派出機構可以采取監管談話、出具警示函、責令增加內部合規檢查次數并提交合規檢查報告、（）等監管措施。I.責令改正；II.責令清理違規業務；III.責令處分有關人員；IV.責令暫增客戶

AI、II、III、IV

BI、II、IV

CI、III

DII、III、IV 82.中國證券登記結算有限責任公司委托的開戶代理機構是指中國證券登記結算有限責任公司委托代理證券賬戶開戶業務的（）。I.保險公司；II.商業銀行；III.證券公司；IV.中國結算公司境外B股結算會員

AI、II、III、IV

BI、II、IV

CI、III、IV

DII、III、IV 83.申請境內機構投資者資格，應當具備的條件包括（）。I.基金管理公司凈資產不少于2億元人民幣；經營證券投資基金管理業務達2年以上；在最近一個季度末資產管理規模不少于200億元人民幣或等值外匯資產；II.證券公司各項風險控制指標符合規定標準，凈資本不低于5億元人民幣；凈資本與凈資產比例不低于70%，經營集合資產管理計劃業務達2年以上；在最近一個季度末資產管理規模不少于200億元人民幣或等值外匯資產；III.具有5年以上境外證券市場投資管理經驗和相關專業資質的中級以上管理人員不少于1名；IV.具有3年以上境外證券市場投資管理相關經驗的人員不少于3名 AI、II

BI、II、III、IV

CI、III、IV

DIII、IV 84.證券公司應當依法向社會公開披露其基本情況、參股及控股情況、（）和其他有關信息。I.負債及或有負債；II.經營管理狀況；III.財務收支狀況；IV.高級管理人員薪酬 AI、II、III

BI、II、III、IV

CII、III

DIII、IV 85.證券公司客戶資產管理業務主要包括（）。I.為單一客戶辦理定向資產管理業務；II.為多個客戶辦理集合資產管理業務；III.為客戶辦理特定目的的專項資產管理業務；IV.為單一客戶辦理專項資產管理業務；

AI、II

BI、II、III

CI、IV

DIII、IV 86.證券期貨監督管理部門的工作人員，故意銷毀交易記錄，誘騙投資者買賣證券、期貨合約，造成嚴重后果的，應接受的刑事處罰措施有（）。I.處以拘役；II.單處1萬元以上10萬以下罰金；III.處5年以上10年以下有期徒刑；IV.并處2萬元以上20萬元以下罰金 AI、II

BI、IV

CII、III

DII、IV 87.以下屬于證券公司從事證券經紀業務的禁止性行為的是（）。I.挪用客戶所委托買賣的證券或者客戶賬戶上的資金；II.假借客戶的名義買賣證券；III.違背客戶的委托為其買賣證券；IV.接受客戶的全權委托而決定證券買賣、選擇證券種類、決定買賣數量或者買賣價格 AI、II、III

BI、II、III、IV

CI、II、IV

DIII、IV 88.下列關于股份有限公司設立的說法中，正確的有（）。I.股份有限公司采取發起設立方式設立的，注冊資本為在公司登記機關登記的全體發起人認購的股本總額；II.法律、行政法規以及國務院決定對股份有限公司注冊資本實繳、注冊資本最低限額另有規定的，從其規定；III.設立股份有限公司，股東的人數應當在2人以上200以下；IV.在發起人認購的股份繳足前，不得向他人募集股份

AI、II、III、IV

BI、III

CII、III、IV

DIII、IV 89.中國證監會應當對財務顧問及其財務顧問主辦人采取監管談話、出具警示函、責令改正等監管措施的情形包括（）。I.未按照《上市公司并購重組財務顧問業務管理辦法》的規定向中國證監會或者公告的；II.違反保密制度或者未履行保密責任的；III.未依法履行持續督導義務的；IV.未按照《上市公司并購重組財務顧問業務管理辦法》規定發表專業意見的 AI、II、III

BI、II、III、IV

CI、IV

DII、III 90.證券自營業務的范圍包括（）。I.一般上市證券的自營買賣；II.一般非上市證券的買賣；III.兼并收購中的自營買賣；IV.證券承銷業務中的自營買賣 AI、II

BI、II、III

CI、II、III、IV

DIII、IV 91.在集合資產管理計劃中，客戶主要享有的權利有（）。I.除合同另有規定外，按投入資金占集合資產計劃資產凈值的比例分享投資收益；II.根據集合資產管理合同的約定，參與和退出集合資產管理計劃；III.按合同約定承擔投資風險；IV.知情的權利 AI、II、III

BI、II、IV

CI、III、IV

DII、III、IV 92.下列情形，需經國務院證券監督管理機構批準的是（）。I.證券公司變更業務范圍；II.證券公司合并；III.證券公司分立；IV.聘任會計師事務所 AI、II

BI、II、III

CI、III、IV

DII、III、IV 93.限定性集合資產管理計劃的資產主要投資于（）。I.國債；II.債券型證券投資基金；III.股票型證券投資基金；IV.上市企業債券

AI、II、III、IV

BI、II、IV

CI、III、IV

DII、III、IV 94.下列行為屬于損害客戶利益的欺詐行為的是（）。I.違背客戶的委托為其買賣證券；II.在規定時間向客戶提供交易的書面確認文件；III.挪用客戶所委托買賣的證券或者客戶賬戶上的資金；IV.未經客戶的委托，擅自為客戶買賣證券，或者假借客戶的名義買賣證券 AI、II

BI、II、III

CI、III、IV

DIII、IV 95.公司股東依法享有（）權利。I.參與重大決策；II.資產收益；III.選擇管理者；IV.日常經營

AI、II、III

BI、II、IV

CI、III、IV

DII、III、IV 96.證券公司為期貨公司提供中間介紹業務時，不能（）。I.為客戶從事期貨交易提供融資；II.利用客戶的資金賬號或者期貨結算賬戶進行期貨交易；III.代客戶下達交易指令；IV.接受其全資擁有或者控股的期貨公司的委托從事介紹業務 AI、II、III

BI、II、III、IV

CI、II、IV

DIII、IV 97.下列主體中，做出的表彰、獎勵、評比應記入獎勵信息的有（）。I.中國證券業協會；II.中證資本市場發展監測中心有限責任公司；III.中國證監會；IV.地方性證券協會 AI、II、III、IV

BI、II、IV

CI、III、IV

DII、III 98.下列事項須經代表2/3以上表決權的股東通過的有（）。I.公司合并；II.公司分立；III.修改公司章程；IV.對外擔保

AI、II、III

BI、II、III、IV

CI、IV

DIII、IV 99.違規披露、不披露重要信息，可以認定從輕或者減輕處罰的考慮情形包括（）。I.未直接參與信息披露違法行為；II.配合證券監管機構調查且有立功表現；III.受他人脅迫參與信息披露違法行為；IV.主動上交個人財產。

AI、II、III

BI、II、IV

CI、III、IV

DII、III、IV 100.證券的發行、交易活動，必須實行（）的原則。I.公開；II.平等；III.公平；IV.公正 AI、II、III

BI、II、IV

CI、III、IV

DII、III、IV