第一篇：風(fēng)險(xiǎn)揭示錄像規(guī)范用語2010.11.02

附件1風(fēng)險(xiǎn)揭示錄像規(guī)范用語（2010-10-29）

首先，感謝您選擇 期貨（證券），我是 期貨（證券）的員工，下面由我向您簡單介紹一下合同書的主要內(nèi)容。

（翻開合同首頁）本合同是于2010年1月獲得中國期貨業(yè)協(xié)會68號文件最新審批使用的文本。（翻到合同P1）合同第1頁是《期貨交易風(fēng)險(xiǎn)說明書》，告知您進(jìn)行期貨交易是有風(fēng)險(xiǎn)的，當(dāng)您的持倉跟市場行情走勢相反時，您可能會由于保證金的虧損面臨強(qiáng)行平倉的情況。也可能由于國家法律、法規(guī)、政策的變化，交易所的規(guī)則修改或緊急措施出臺，地震、水災(zāi)、火災(zāi)、計(jì)算機(jī)系統(tǒng)故障、通訊故障、互聯(lián)網(wǎng)風(fēng)險(xiǎn)等不可抗力因素，還有您自己操作失誤等因素都可能造成損失的。(若您今后從事股指期貨交易，應(yīng)充分了解股指期貨交易特點(diǎn)，知曉可能存在巨大的風(fēng)險(xiǎn)，可能使您資金造成巨大損失。股指期貨目前也跟商品期貨一樣，采用保證金交易方式，具有杠桿特性，會成倍放大風(fēng)險(xiǎn)，股指期貨合約到期時，您仍有未平倉合約，交易所將按照交割結(jié)算價(jià)對您持有的合約進(jìn)行現(xiàn)金交割的，因此，我們提醒您，除您確實(shí)要交割之外，請避免到期日的交割風(fēng)險(xiǎn)。另外提醒您：股指期遵循“買賣自負(fù)”的金融市場原則，您應(yīng)該根據(jù)自身的經(jīng)濟(jì)承受能力，風(fēng)險(xiǎn)控制能力，身體及心理承受能力，審慎決定自己是否參與股指期貨交易。目前實(shí)行的股指期貨投資者適當(dāng)性制度對您的各項(xiàng)要求以及依據(jù)制度對您進(jìn)行的評價(jià)，不構(gòu)成對您的投資建議，不構(gòu)成對您的獲利保證，您不能以不符合適當(dāng)性制度為由拒絕承擔(dān)股指期貨交易的責(zé)任。)

（翻到合同P4）這份是《客戶須知》，您開戶時提供的證件必須是真實(shí)、合法、有效的。您應(yīng)該知曉，期貨公司不能為客戶做獲利保證，是不能接受客戶全權(quán)委托的。我公司期貨從業(yè)人員的信息您可以通過中國期貨業(yè)協(xié)會網(wǎng)站進(jìn)行查詢核實(shí)。（有居間人介紹，需告知客戶：您的居間人是***）居間人就是介紹人，介紹您到我公司開戶，居間人是獨(dú)立承擔(dān)民事責(zé)任的，居間人不是期貨公司工作人員，他為期貨公司介紹客戶是能獲取一定報(bào)酬的。

另外提醒您注意各期貨交易所的異常交易監(jiān)管措施，這是非常嚴(yán)格的，你應(yīng)該仔細(xì)閱讀有關(guān)的異常交易行為條款，應(yīng)接受交易所監(jiān)管及期貨公司對您交易行為的合法合規(guī)性管理，自覺規(guī)范自己的交易行為。若您出現(xiàn)交易所規(guī)定的異常交易行為并經(jīng)勸阻、制止無效的，期貨公司可以采取提高交易保證金、限制開倉、拒絕客戶委托或者終止經(jīng)紀(jì)合同關(guān)系等措施。這一點(diǎn)請您充分理解。

（翻到合同P7）這份是《期貨經(jīng)紀(jì)合同》正文，里面主要的內(nèi)容是：您應(yīng)該要保護(hù)好自己的密碼，不要隨意泄露，最好能經(jīng)常修改密碼來保護(hù)您的交易安全。您若需委托他人交易，請?jiān)谖夜巨k理委托手續(xù)，代理人在代理權(quán)限范圍內(nèi)所做出的任何行為均代表您的行為，由您承擔(dān)由此產(chǎn)生的全部責(zé)任。您在我公司的資金是通過中國期貨保證金監(jiān)控中心來監(jiān)管的，您可以登錄（翻到合同P13）中國期貨保證金監(jiān)控中心的網(wǎng)站查詢保證金及進(jìn)行賬單確認(rèn)。另外，我公司為了方便客戶，還為您免費(fèi)提供一個期貨電子郵箱，賬單及追加保證金等的通知也能在該郵箱中查看。（翻到合同P15）這里是風(fēng)險(xiǎn)控制的說明，當(dāng)您的資金風(fēng)險(xiǎn)率超過了100%的時候，為了控制風(fēng)險(xiǎn)，公司會通過電話、短信、交易軟件提示等任意一種方式通知您馬上追加保證金，您可以及時加入資金或是自行平倉，否則，我公司有權(quán)將您的超倉部分的倉位進(jìn)行強(qiáng)行平倉。當(dāng)日行情波動比較劇烈的時候，按盤中即時價(jià)，您的權(quán)益即將低于交易所保證金了，公司也有權(quán)對您的超倉部分強(qiáng)行平倉。以上損失都是由您自行承擔(dān)；

我們公司還會有一些通知和公告，會在交易軟件、公司網(wǎng)站和營業(yè)場所內(nèi)告示，請您及時關(guān)注。最后還有一些合同附件，《開戶申請表》：我們根據(jù)您填寫的資料到各個交易所申請交易編碼之后，您才可以交易，里面還要填寫結(jié)算帳戶賬號，做為今后您與我公司資金往來的帳號。此外還有手續(xù)費(fèi)，也要您充分了解收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)后在手續(xù)費(fèi)確認(rèn)單上簽名的；銀期轉(zhuǎn)賬協(xié)議書是開通銀期轉(zhuǎn)賬功能所用，客戶風(fēng)險(xiǎn)揭示書、盡職登記表請您根據(jù)自身情況如實(shí)填寫。

（法人戶的附件再根據(jù)當(dāng)時情況在錄象中說明。）

以上是《期貨經(jīng)紀(jì)合同書》的主要內(nèi)容及條款，您在了解后，請?jiān)谝曳交蚩蛻籼幒灻x謝。

第二篇：風(fēng)險(xiǎn)揭示書

風(fēng)險(xiǎn)揭示書

尊敬的投資者：

請您務(wù)必仔細(xì)閱讀了解本《風(fēng)險(xiǎn)告知書》的所有內(nèi)容，您需要簽署本《風(fēng)險(xiǎn)告知書》后，方可在杭州叁點(diǎn)零易貨交易所辦理開戶手續(xù)和進(jìn)行交易。

進(jìn)行現(xiàn)貨電子交易是一種具有風(fēng)險(xiǎn)的交易方式。鑒于參與杭州叁點(diǎn)零易貨交易所交易的風(fēng)險(xiǎn)，您的交易可能會產(chǎn)生損失，甚至損失有可能超過您最初的現(xiàn)貨交易資金額。因此，請您慎重地考慮您現(xiàn)今的企業(yè)(個人)經(jīng)營及財(cái)務(wù)狀況，是否適合進(jìn)行此類交易活動。

考慮是否進(jìn)行現(xiàn)貨電子交易時，您應(yīng)當(dāng)明確以下幾點(diǎn)：

一、您在杭州叁點(diǎn)零易貨交易所的現(xiàn)貨電子交易系統(tǒng)進(jìn)行交易，假如您參與交易的商品價(jià)格走勢對您不利而導(dǎo)致您的賬戶合同訂金不足時，杭州叁點(diǎn)零易貨交易所會按照杭州叁點(diǎn)零易貨交易所規(guī)定的時間和方式通知您補(bǔ)足合同訂金，以使您能繼續(xù)持有電子合同。若您未在規(guī)定時間內(nèi)補(bǔ)足所需合同訂金，您持有的電子合同將有可能被強(qiáng)行代為轉(zhuǎn)讓，您將承擔(dān)由此導(dǎo)致的一切損失。

二、您必須認(rèn)真閱讀并遵守杭州叁點(diǎn)零易貨交易所的交易規(guī)則，如果您無法滿足杭州叁點(diǎn)零易貨交易所交易規(guī)則規(guī)定的要求，您所持有的電子合同將可能根據(jù)交易規(guī)則被強(qiáng)行代為轉(zhuǎn)讓，您將承擔(dān)由此產(chǎn)生的一切法律后果及損失。

三、在某些市場情況下，您可能會難以或無法將持有的電子合同對外轉(zhuǎn)讓。例如，您參與交易的商品價(jià)格達(dá)到漲跌停板時，您持有的電子合同就有可能無法對外轉(zhuǎn)讓。出現(xiàn)這類情況，您的合同訂金有可能無法彌補(bǔ)全部損失，您將承擔(dān)由此導(dǎo)致的全部損失。

四、當(dāng)您上屬供貨商存貨不足時會出現(xiàn)強(qiáng)行中止交易。

五、由于國家法律、法規(guī)、政策的變化、杭州叁點(diǎn)零易貨交易所交易規(guī)則的修改、緊急措施的出臺等原因，您持有的電子合同可能無法繼續(xù)持有，您將承擔(dān)由此導(dǎo)致的損失及后果。

六、由于非杭州叁點(diǎn)零易貨交易所所能控制的原因，例如：地震、水災(zāi)、火災(zāi)等不可抗力因素或者計(jì)算機(jī)系統(tǒng)、通訊系統(tǒng)故障等，可能造成您的指令無法成交或者無法全部成交，您必須承擔(dān)由此導(dǎo)致的損失。

七、利用互聯(lián)網(wǎng)進(jìn)行現(xiàn)貨電子交易時將存在(但不限于)以下風(fēng)險(xiǎn)，您將承擔(dān)由此導(dǎo)致的損失：

1．由于無法控制和不可預(yù)測的系統(tǒng)故障、設(shè)備故障、通訊故障、電力故障、網(wǎng)絡(luò)故障及其它因素，可能導(dǎo)致交易系統(tǒng)非正常運(yùn)行甚至癱瘓，使您的交易指令出現(xiàn)延遲、中斷、數(shù)據(jù)錯誤等情況；

2．由于網(wǎng)上交易系統(tǒng)存在被網(wǎng)絡(luò)黑客和計(jì)算機(jī)病毒攻擊的可能性，由此可能導(dǎo)致交易系統(tǒng)故障，使交易無法進(jìn)行或行情信息出現(xiàn)錯誤或延遲；

3．互聯(lián)網(wǎng)上的數(shù)據(jù)傳輸可能因通信繁忙等原因出現(xiàn)延遲、中斷、數(shù)據(jù)錯誤或不完全，從而使網(wǎng)上交易出現(xiàn)延遲、中斷；

4．如果您缺乏網(wǎng)上交易經(jīng)驗(yàn)，可能因操作不當(dāng)造成交易失敗或交易失誤；

5．您的密碼失密或被他人盜用。

本《風(fēng)險(xiǎn)告知書》無法揭示從事現(xiàn)貨電子交易的所有風(fēng)險(xiǎn)和有關(guān)杭州叁點(diǎn)零易貨交易所交易市場的全部情形。故您在入市交易之前，應(yīng)全面了解杭州叁點(diǎn)零易貨交易所的交易規(guī)則及相關(guān)規(guī)定，對現(xiàn)貨電子交易作仔細(xì)的研究，對自身的經(jīng)濟(jì)承受能力、風(fēng)險(xiǎn)控制能力、身體及心理承受能力（僅對自然人客戶而言）作出客觀判斷。

□我已閱讀并完全理解風(fēng)險(xiǎn)揭示書及各項(xiàng)條款內(nèi)容，自愿申請成為杭州叁

第三篇：風(fēng)險(xiǎn)揭示書201806

風(fēng)險(xiǎn)揭示書

尊敬的投資者：

投資有風(fēng)險(xiǎn)。當(dāng)您/貴機(jī)構(gòu)認(rèn)購或申購私募基金時，可能獲得投資收益，但同時也面臨著投資風(fēng)險(xiǎn)。您/貴機(jī)構(gòu)在做出投資決策之前，請仔細(xì)閱讀本風(fēng)險(xiǎn)揭示書和基金合同、公司章程或者合伙協(xié)議（以下統(tǒng)稱基金合同），充分認(rèn)識本基金的風(fēng)險(xiǎn)收益特征和產(chǎn)品特性，認(rèn)真考慮基金存在的各項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)因素，并充分考慮自身的風(fēng)險(xiǎn)承受能力，理性判斷并謹(jǐn)慎做出投資決策。

根據(jù)有關(guān)法律法規(guī)，基金管理人【XX】及投資者分別作出如下承諾、風(fēng)險(xiǎn)揭示及聲明：

一、基金管理人承諾

（一）私募基金管理人保證在募集資金前已在中國證券投資基金業(yè)協(xié)會（以下簡稱中國基金業(yè)協(xié)會）登記為私募基金管理人,并取得管理人登記編碼PXXXXX。

（二）私募基金管理人向投資者聲明，中國基金業(yè)協(xié)會為私募基金管理人和私募基金辦理登記備案不構(gòu)成對私募基金管理人投資能力、持續(xù)合規(guī)情況的認(rèn)可；不作為對基金財(cái)產(chǎn)安全的保證。

（三）私募基金管理人保證在投資者簽署基金合同前已（或已委托基金銷售機(jī)構(gòu)）向投資者揭示了相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)；已經(jīng)了解私募基金投資者的風(fēng)險(xiǎn)偏好、風(fēng)險(xiǎn)認(rèn)知能力和承受能力；已向私募基金投資者說明有關(guān)法律法規(guī)，說明投資冷靜期、回訪確認(rèn)的制度安排以及投資者的權(quán)利。

（四）私募基金管理人承諾按照恪盡職守、誠實(shí)信用、謹(jǐn)慎勤勉的原則管理運(yùn)用基金財(cái)產(chǎn)，不保證基金財(cái)產(chǎn)一定盈利，也不保證最低收益。

二、特殊風(fēng)險(xiǎn)揭示

(一)基金合同與中國基金業(yè)協(xié)會合同指引不一致所涉風(fēng)險(xiǎn)

本基金合同依據(jù)中國基金業(yè)協(xié)會發(fā)布的《契約型私募投資基金合同內(nèi)容與格式指引》（以下簡稱“《指引》”）及相關(guān)法律法規(guī)制定。《指引》規(guī)定，在不違反《中華人民共和國證券投資基金法》、《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》以及相關(guān)法律法規(guī)的前提下，基金合同當(dāng)事人可以根據(jù)實(shí)際情況約定《指引》規(guī)定內(nèi)容之外的事項(xiàng)；《指引》中某些具體要求對基金合同當(dāng)事人確不適用的，當(dāng)事人可對相應(yīng)內(nèi)容做出合理調(diào)整和變動。本合同中對《指引》規(guī)定內(nèi)容之外的部分事項(xiàng)進(jìn)行約定，也可能存在個別內(nèi)容與《指引》不一致，或不適用《指引》中個別規(guī)定的情形，可能對投資者合法權(quán)益造成影響。(二)基金委托募集的風(fēng)險(xiǎn)

本基金管理人可委托銷售機(jī)構(gòu)銷售本基金，受托銷售機(jī)構(gòu)銷售本基金時，可能存在包括但不限于如下違法違規(guī)行為而令投資者面臨基金募集風(fēng)險(xiǎn)：

1、銷售機(jī)構(gòu)采用公開宣傳或變相公開宣傳的方式銷售基金；

2、銷售機(jī)構(gòu)進(jìn)行虛假宣傳，或通過任何方式以保本保收益誤導(dǎo)投資者，或推介材料存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏；

3、銷售機(jī)構(gòu)違反《私募辦法》的有關(guān)規(guī)定，未審查投資者是否滿足合格投資者相關(guān)條件，未對投資者的風(fēng)險(xiǎn)識別能力和風(fēng)險(xiǎn)承受能力進(jìn)行鑒別，未履行投資者適當(dāng)性審查義務(wù)；

4、銷售機(jī)構(gòu)可能因未在中國證監(jiān)會注冊取得基金銷售業(yè)務(wù)資格或未成為中國基金業(yè)協(xié)會會員而不具備受托募集私募基金的資格；

6、銷售機(jī)構(gòu)從業(yè)人員可能未經(jīng)正式授權(quán)即從事基金募集活動。

7、銷售機(jī)構(gòu)可能存在將私募基金募集結(jié)算資金歸入其自有財(cái)產(chǎn)、挪用私募基金募集結(jié)算資金、侵占基金財(cái)產(chǎn)和客戶資金等違法活動。

(三)聘請投資顧問的風(fēng)險(xiǎn)

基金管理人有權(quán)聘請投資顧問對基金的投資運(yùn)作出具投資建議。投資顧問的投資服務(wù)能力、服務(wù)水平將直接影響本基金的收益水平。在本基金投資管理運(yùn)作過程中，可能因投資顧問對經(jīng)濟(jì)形勢和證券市場等判斷有誤、獲取的信息不全等因素影響本基金的收益，可能給委托人帶來一定的風(fēng)險(xiǎn)?；鸸芾砣丝蓞⒖紝ν顿Y顧問所出具的合法合規(guī)且符合本合同約定的投資建議做出投資決策，參照投資建議執(zhí)行的投資操作可能給委托人帶來一定的風(fēng)險(xiǎn)。基金托管人對投資顧問的資質(zhì)、能力及其選聘，或其出具的投資建議均不負(fù)責(zé)審核，可能給委托人帶來一定的風(fēng)險(xiǎn)。

私募基金管理人聘用投資顧問的，應(yīng)當(dāng)通過投資顧問協(xié)議明確約定雙方權(quán)利義務(wù)和責(zé)任。私募基金管理人不得因委托而免去其作為基金管理人的各項(xiàng)職責(zé)。

(四)未在中國基金業(yè)協(xié)會登記備案的風(fēng)險(xiǎn)

根據(jù)《指引》的規(guī)定及本合同約定，私募基金在中國基金業(yè)協(xié)會完成備案后方可進(jìn)行投資運(yùn)作。若基金管理人未完成基金備案，則投資者面臨基金不能開始投資運(yùn)作或基金違規(guī)開展投資運(yùn)作的風(fēng)險(xiǎn)。

(五)經(jīng)紀(jì)服務(wù)商風(fēng)險(xiǎn)

證券及期貨經(jīng)紀(jì)服務(wù)商由管理人自行聘任，管理人委托其向托管人提供基金參與證券、期貨交易的相關(guān)數(shù)據(jù)及憑證。若因管理人、經(jīng)紀(jì)服務(wù)商或交易所、登記公司、股轉(zhuǎn)系統(tǒng)等原因?qū)е峦泄苋宋茨芗皶r、完整、準(zhǔn)確獲得交易數(shù)據(jù)或憑證，影響托管人履行投資監(jiān)督、估值核算、賬目核對等職責(zé)的，可能造成委托人財(cái)產(chǎn)損失，且托管人不承擔(dān)責(zé)任。

(六)基金延期風(fēng)險(xiǎn)

本基金可能按照法律法規(guī)或合同約定延長運(yùn)作期限，則委托人面臨基金延期兌付、不能及時收到本金及收益、以及本金或收益隨基金延期可能減少的風(fēng)險(xiǎn)。

(七)基金的關(guān)聯(lián)交易風(fēng)險(xiǎn)

本基金可能投資于基金管理人、基金綜合服務(wù)商或其關(guān)聯(lián)方持有的目標(biāo)公司股權(quán)。另外，本基金投資的目標(biāo)公司股權(quán)在后續(xù)退出處置時，有可能轉(zhuǎn)讓給基金管理人的關(guān)聯(lián)方。上述情況的發(fā)生將構(gòu)成本基金與基金管理人或其關(guān)聯(lián)方的關(guān)聯(lián)交易，存在關(guān)聯(lián)交易風(fēng)險(xiǎn)。若本基金投資運(yùn)作中發(fā)生此類關(guān)聯(lián)交易，基金管理人將及時向投資者進(jìn)行披露。管理人遵循基金份額持有人利益優(yōu)先的原則、防范利益沖突，符合監(jiān)管機(jī)構(gòu)的規(guī)定，并履行信息披露義務(wù)。

基金投資者簽署基金合同即表明其已經(jīng)知曉且認(rèn)可基金可能進(jìn)行上述關(guān)聯(lián)交易。

(八)單一標(biāo)的所涉風(fēng)險(xiǎn)

本基金最終所投資的“xxxxx”是單一標(biāo)的。因本基金投資標(biāo)的單一，無法通過多渠道、多種類標(biāo)的等方式分散投資風(fēng)險(xiǎn)，本基金將面臨單一項(xiàng)目的集中度風(fēng)險(xiǎn)。若“XXXXXX”出現(xiàn)XXXXX無法按期收回、經(jīng)營不善導(dǎo)致虧損和遭遇不可抗力等情形，將導(dǎo)致基金投資后無法獲得收益甚至虧損。

(九)本基金的產(chǎn)品架構(gòu)和底層標(biāo)的所涉風(fēng)險(xiǎn)

本基金不分級，不存在優(yōu)先級份額和劣后級份額的結(jié)構(gòu)化基金份額設(shè)計(jì)，無特殊架構(gòu)。本基金的所有基金份額享有同等的收益分配權(quán)。

本基金備案通過后將直接投資于某某行業(yè)某某領(lǐng)域的某某公司企業(yè)股權(quán)。(十)資金流動性風(fēng)險(xiǎn)

私募基金投資不能迅速轉(zhuǎn)變?yōu)楝F(xiàn)金，或者轉(zhuǎn)變成現(xiàn)金會對資產(chǎn)價(jià)格造成重大不利影響的風(fēng)險(xiǎn)。

（1）市場整體流動性相對不足。市場的流動性受到市場行情、投資群體等諸多因素的影響。在市場流動性相對不足時，交易變現(xiàn)有可能增加變現(xiàn)成本，對私募基金投資造成不利影響。（2）私募基金投資中的資產(chǎn)不能應(yīng)付可能出現(xiàn)的委托人大額贖回基金份額的風(fēng)險(xiǎn)。在私募基金運(yùn)作期間，可能會發(fā)生委托人大額贖回基金份額的情形，導(dǎo)致流動性風(fēng)險(xiǎn)，甚至影響收益水平。

（3）本基金預(yù)計(jì)存續(xù)期限為基金成立之日起X年。在本基金存續(xù)期內(nèi)，投資者可能面臨資金不能退出帶來的流動性風(fēng)險(xiǎn)。根據(jù)實(shí)際投資運(yùn)作情況，本基金有可能提前結(jié)束或延期結(jié)束，投資者可能因此面臨委托資金不能按期退出等風(fēng)險(xiǎn)。三、一般風(fēng)險(xiǎn)揭示

（一）資金損失風(fēng)險(xiǎn)

基金管理人依照恪盡職守、誠實(shí)信用、謹(jǐn)慎勤勉的原則管理和運(yùn)用基金財(cái)產(chǎn)，但不保證基金財(cái)產(chǎn)中的認(rèn)購資金本金不受損失，也不保證一定盈利及最低收益，投資者可能面臨無法獲得投資收益甚至遭受虧損的資金損失風(fēng)險(xiǎn)。

本基金屬于【XX】風(fēng)險(xiǎn)投資品種，適合風(fēng)險(xiǎn)識別、評估、承受能力【XX】的合格投資者。

（二）基金運(yùn)營風(fēng)險(xiǎn)

基金管理人依據(jù)基金合同約定管理和運(yùn)用基金財(cái)產(chǎn)所產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)，由基金財(cái)產(chǎn)及投資者承擔(dān)。投資者應(yīng)充分知曉投資運(yùn)營的相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)，其風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)由投資者自擔(dān)。在私募基金投資運(yùn)作過程中，基金管理人的知識、經(jīng)驗(yàn)、判斷、決策、技能等，會影響其對信息的占有和對經(jīng)濟(jì)形勢、金融市場價(jià)格走勢的判斷，如基金管理人判斷有誤、獲取信息不全、或?qū)ν顿Y工具使用不當(dāng)?shù)扔绊懰侥蓟鹜顿Y的收益水平，從而產(chǎn)生風(fēng)險(xiǎn)。

擔(dān)任基金管理人或基金托管人的機(jī)構(gòu)，因停業(yè)、解散、撤銷、破產(chǎn)，或者被中國證監(jiān)會、中國基金業(yè)協(xié)會撤銷相關(guān)業(yè)務(wù)許可、責(zé)令停業(yè)整頓等原因不能履行職責(zé)，可能給投資者帶來一定的風(fēng)險(xiǎn)。

（三）基金募集或備案失敗的風(fēng)險(xiǎn)

1、本基金的成立需符合相關(guān)法律法規(guī)及本合同的規(guī)定，本基金可能存在不能滿足成立條件從而無法成立的風(fēng)險(xiǎn)?；鸸芾砣说呢?zé)任承擔(dān)方式：

（1）以其固有財(cái)產(chǎn)承擔(dān)因募集行為而產(chǎn)生的債務(wù)和費(fèi)用；

（2）在基金募集期限屆滿（確認(rèn)基金無法成立）后三十日內(nèi)返還投資人已交納的款項(xiàng)，并加計(jì)銀行同期存款利息。

2、本基金存在在基金業(yè)協(xié)會備案失敗的風(fēng)險(xiǎn)。若備案失敗，將本基金將提前終止，按照本合同約定的基金清算程序進(jìn)行清算。本基金清算完畢前將按照合同約定在基金財(cái)產(chǎn)中扣除相關(guān)費(fèi)用。

（四）基金投資風(fēng)險(xiǎn)

基金投資面臨的風(fēng)險(xiǎn)，包括但不限于：

1、市場風(fēng)險(xiǎn)

市場風(fēng)險(xiǎn)是指投資品種的價(jià)格因受經(jīng)濟(jì)因素、政治因素、投資心理和交易制度等各種因素影響而引起的波動，導(dǎo)致收益水平變化，產(chǎn)生風(fēng)險(xiǎn)。市場風(fēng)險(xiǎn)主要包括：

（1）政策風(fēng)險(xiǎn)。貨幣政策、財(cái)政政策、產(chǎn)業(yè)政策等國家宏觀經(jīng)濟(jì)政策的變化對資本市場產(chǎn)生一定的影響，導(dǎo)致市場價(jià)格波動，影響私募基金投資的收益而產(chǎn)生風(fēng)險(xiǎn)。

（2）經(jīng)濟(jì)周期風(fēng)險(xiǎn)。經(jīng)濟(jì)運(yùn)行具有周期性的特點(diǎn)，受其影響，私募基金投資的收益水平也會隨之發(fā)生變化，從而產(chǎn)生風(fēng)險(xiǎn)。

（3）利率、匯率風(fēng)險(xiǎn)。利率風(fēng)險(xiǎn)是指由于利率變動而導(dǎo)致的資產(chǎn)價(jià)格和資產(chǎn)利息的損益。利率波動會直接影響企業(yè)的融資成本和利潤水平，導(dǎo)致證券市場的價(jià)格和收益率的變動，使私募基金投資的收益水平隨之發(fā)生變化，從而產(chǎn)生風(fēng)險(xiǎn)。匯率波動范圍將影響國內(nèi)資產(chǎn)價(jià)格的重估，從而影響基金資產(chǎn)的凈值。

（4）上市公司經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)。上市公司的經(jīng)營狀況受多種因素影響，如市場、技術(shù)、競爭、管理、財(cái)務(wù)等都會導(dǎo)致公司盈利狀況發(fā)生變化。如私募基金所投資的上市公司經(jīng)營不善，與其相關(guān)的證券價(jià)格可能下跌，或者能夠用于分配的利潤減少，從而使私募基金投資的收益下降。

（5）購買力風(fēng)險(xiǎn)。私募基金投資的利潤主要通過現(xiàn)金形式來分配，而現(xiàn)金可能因?yàn)橥ㄘ浥蛎浀挠绊懚鴮?dǎo)致購買力下降，從而使私募基金投資的實(shí)際收益下降。

（6）再投資風(fēng)險(xiǎn)。固定收益品種獲得的本息收入或者回購到期的資金，可能由于市場利率的下降面臨資金再投資的收益率低于原來利率，從而對私募基金產(chǎn)生再投資風(fēng)險(xiǎn)。

2、投資標(biāo)的風(fēng)險(xiǎn)

股權(quán)類的價(jià)值取決于投資對象的經(jīng)營狀況，原股東對所投資企業(yè)的管理和運(yùn)營，相關(guān)市場宏觀調(diào)控政策、財(cái)政稅收政策、產(chǎn)業(yè)政策、法律法規(guī)、經(jīng)濟(jì)周期的變化以及區(qū)域市場競爭格局的變化等都可能影響所投資企業(yè)經(jīng)營狀況，進(jìn)而影響本基金投資標(biāo)的的價(jià)值。

（六）稅收風(fēng)險(xiǎn)

契約型基金所適用的稅收征管法律法規(guī)可能會由于國家相關(guān)稅收政策調(diào)整而發(fā)生變化，投資者收益也可能因相關(guān)稅收政策調(diào)整而受到影響。

（七）其他風(fēng)險(xiǎn)

1、技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)。在私募基金投資的日常交易中，可能因?yàn)榧夹g(shù)系統(tǒng)的故障或者差錯而影響交易的正常進(jìn)行或者導(dǎo)致委托人的利益受到影響。這種技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)可能來自基金管理人、基金托管人、證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)。

2、操作風(fēng)險(xiǎn)?；鹣嚓P(guān)機(jī)構(gòu)在業(yè)務(wù)操作過程中，因操作失誤或違反操作規(guī)程而引起的風(fēng)險(xiǎn)。

3、不可抗力風(fēng)險(xiǎn)。若遭遇不可抗力，證券市場的運(yùn)行將遭受嚴(yán)重影響，可能導(dǎo)致基金資產(chǎn)的損失，從而帶來風(fēng)險(xiǎn)。

4、法律法規(guī)、監(jiān)管政策、業(yè)務(wù)規(guī)則風(fēng)險(xiǎn)。本基金存續(xù)期限內(nèi)，立法機(jī)構(gòu)、監(jiān)管機(jī)構(gòu)、行業(yè)協(xié)會、交易所、證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)等可能對現(xiàn)行有效的法律、法規(guī)、規(guī)章、規(guī)范性文件、監(jiān)管政策、行業(yè)規(guī)定、自律規(guī)則、業(yè)務(wù)規(guī)則等進(jìn)行調(diào)整、修訂、增刪、廢止、解釋，或發(fā)布新的私募投資基金監(jiān)管規(guī)范、行業(yè)規(guī)定等，則本基金合同及相關(guān)基金運(yùn)作規(guī)則可能需進(jìn)行相應(yīng)的調(diào)整，可能對投資者權(quán)益產(chǎn)生影響。就上述對基金合同或基金運(yùn)作規(guī)則的調(diào)整，基金管理人經(jīng)與基金托管人協(xié)商一致后有權(quán)實(shí)施，基金管理人應(yīng)將調(diào)整事項(xiàng)和內(nèi)容及時通知基金投資者。

5、本基金可能面臨其他不可預(yù)知、不可防范的風(fēng)險(xiǎn)。

四、投資者聲明

作為該私募基金的投資者，本人/機(jī)構(gòu)已充分了解并謹(jǐn)慎評估自身風(fēng)險(xiǎn)承受能力，自愿自行承擔(dān)投資該私募基金所面臨的風(fēng)險(xiǎn)。本人/機(jī)構(gòu)做出以下陳述和聲明，并確認(rèn)（自然人投資者在每段段尾“【________】”內(nèi)簽名，機(jī)構(gòu)投資者在本頁、尾頁蓋章，加蓋騎縫章）其內(nèi)容的真實(shí)和正確：

1.本人/機(jī)構(gòu)已仔細(xì)閱讀私募基金法律文件和其他文件，充分理解相關(guān)權(quán)利、義務(wù)、本私募基金運(yùn)作方式及風(fēng)險(xiǎn)收益特征，特別地，本人已充分閱讀并理解本基金風(fēng)險(xiǎn)揭示書中“特殊風(fēng)險(xiǎn)揭示”的特殊風(fēng)險(xiǎn)（包括但不限于本基金的產(chǎn)品架構(gòu)、底層標(biāo)的、資金流動性、關(guān)聯(lián)交易及單一標(biāo)的等風(fēng)險(xiǎn)）及相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)，愿意承擔(dān)由上述風(fēng)險(xiǎn)引致的全部后果?！綺_______】

2.本人/機(jī)構(gòu)知曉，基金管理人、基金銷售機(jī)構(gòu)、基金托管人及相關(guān)機(jī)構(gòu)不應(yīng)當(dāng)對基金財(cái)產(chǎn)的收益狀況作出任何承諾或擔(dān)保?！綺_______】

3.本人/機(jī)構(gòu)已通過中國基金業(yè)協(xié)會的官方網(wǎng)站（www.tmdps.cn）查詢了私募基金管理人的基本信息，并將于本私募基金完成備案后查實(shí)其募集結(jié)算資金專用賬戶的相關(guān)信息與打款賬戶信息的一致性。【________】

4.在購買本私募基金前，本人/機(jī)構(gòu)已符合《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》有關(guān)合格投資者的要求并已按照募集機(jī)構(gòu)的要求提供相關(guān)證明文件。【________】

5.本人/機(jī)構(gòu)已認(rèn)真閱讀并完全理解基金合同的所有內(nèi)容，并愿意自行承擔(dān)購買私募基金的法律責(zé)任?！綺_______】

6.本人/機(jī)構(gòu)已認(rèn)真閱讀并完全理解基金合同第九節(jié)“基金當(dāng)事人的權(quán)利與義務(wù)”的所有內(nèi)容，并愿意自行承擔(dān)購買私募基金的法律責(zé)任。【________】

7.本人/機(jī)構(gòu)知曉，投資冷靜期及回訪確認(rèn)的制度安排以及在此期間的權(quán)利?！綺_______】

8.本人/機(jī)構(gòu)已認(rèn)真閱讀并完全理解基金合同第十二節(jié)“基金的投資”的所有內(nèi)容，并愿意自行承擔(dān)購買私募基金的法律責(zé)任?！綺_______】

9.本人/機(jī)構(gòu)已認(rèn)真閱讀并完全理解基金合同第十九節(jié)“基金的費(fèi)用與稅收”中的所有內(nèi)容。【________】

10.本人/機(jī)構(gòu)已認(rèn)真閱讀并完全理解基金合同第二十五節(jié)“爭議的處理”中的所有內(nèi)容?！綺_______】

11.本人/機(jī)構(gòu)知曉，中國基金業(yè)協(xié)會為私募基金管理人和私募基金辦理登記備案不構(gòu)成對私募基金管理人投資能力、持續(xù)合規(guī)情況的認(rèn)可；不作為對基金財(cái)產(chǎn)安全的保證?！綺_______】

12.本人/機(jī)構(gòu)承諾本次投資行為是為本人/機(jī)構(gòu)購買私募投資基金?！綺_______】

13.本人/機(jī)構(gòu)承諾不以非法拆分轉(zhuǎn)讓為目的購買私募基金，不會突破合格投資者標(biāo)準(zhǔn)，將私募基金份額或其收益權(quán)進(jìn)行非法拆分轉(zhuǎn)讓。【________】

本風(fēng)險(xiǎn)揭示書的揭示事項(xiàng)僅為列舉性質(zhì)，未能詳盡列明投資者參與私募基金投資所面臨的全部風(fēng)險(xiǎn)和可能導(dǎo)致投資者資產(chǎn)損失的所有因素。

投資者在參與私募基金投資前，應(yīng)認(rèn)真閱讀并理解相關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)則、基金合同及本風(fēng)險(xiǎn)揭示書的全部內(nèi)容，并確信自身已做好足夠的風(fēng)險(xiǎn)評估與財(cái)務(wù)安排，避免因參與私募基金投資而遭受超過投資者承受能力的損失。特別提示：投資者在本風(fēng)險(xiǎn)揭示書上簽字，表明投資者在充分了解并謹(jǐn)慎評估自身風(fēng)險(xiǎn)承受能力后，已經(jīng)理解并愿意自行承擔(dān)參與私募基金投資的風(fēng)險(xiǎn)和損失。

基金投資者（自然人簽字或機(jī)構(gòu)蓋章）： 日期：

經(jīng)辦員（簽字）： 日期：

募集機(jī)構(gòu)（蓋章）： 日期：

第四篇：基金風(fēng)險(xiǎn)揭示書

附件一：

基金風(fēng)險(xiǎn)揭示書

尊敬的投資者：

基金是一種收益共享、風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)的集合投資工具，它不能保證投資人一定獲得盈利，也不保證最低收益。投資基金的風(fēng)險(xiǎn)主要包括：

1、市場風(fēng)險(xiǎn)：基金主要投資于證券市場，而證券市場價(jià)格因受經(jīng)濟(jì)因素、政治因素、投資心理和交易制度等各種因素的影響而產(chǎn)生波動，從而導(dǎo)致基金收益水平發(fā)生變化，產(chǎn)生風(fēng)險(xiǎn)。主要的風(fēng)險(xiǎn)因素包括：宏觀經(jīng)濟(jì)政策變動風(fēng)險(xiǎn)、經(jīng)濟(jì)周期波動風(fēng)險(xiǎn)、金融市場利率波動風(fēng)險(xiǎn)、上市公司經(jīng)營不善風(fēng)險(xiǎn)、基金資產(chǎn)因通貨膨脹貶值風(fēng)險(xiǎn)等。

2、信用風(fēng)險(xiǎn)：基金在交易過程中可能發(fā)生交收違約或者所投資債券的發(fā)行人違約、拒絕支付到期本息等情況，從而導(dǎo)致基金資產(chǎn)損失。

3、管理風(fēng)險(xiǎn)：基金管理人的專業(yè)技能、研究能力及投資管理水平直接影響到其對信息的收集、分析和對經(jīng)濟(jì)形勢、證券價(jià)格走勢的判斷，進(jìn)而影響基金的投資收益水平。同時，基金管理人的投資管理制度、風(fēng)險(xiǎn)管理和內(nèi)部控制制度是否健全，能否有效防范道德風(fēng)險(xiǎn)和其他風(fēng)險(xiǎn)，以及基金管理人的職業(yè)道德水平等，也會對基金的風(fēng)險(xiǎn)收益水平造成影響。

4、流動性風(fēng)險(xiǎn)：在證券市場波動加劇時，基金投資者的贖回需求可能在短時間內(nèi)大幅度增加，可能發(fā)生巨額贖回的情況。我國股票市場在下跌時經(jīng)常出現(xiàn)交易量急劇減少的情況，如果這時出現(xiàn)較大規(guī)模的基金贖回申請，可能造成基金倉位調(diào)整和資產(chǎn)變現(xiàn)困難，出現(xiàn)流動性風(fēng)險(xiǎn)。

5、操作和技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)：基金的相關(guān)當(dāng)事人在各業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)的操作過程中，可能因內(nèi)部控制不到位或者人為因素造成操作失誤或違反操作規(guī)程而引致風(fēng)險(xiǎn)，如越權(quán)交易、內(nèi)幕交易、交易錯誤和欺詐等。

6、違規(guī)風(fēng)險(xiǎn)：指基金管理或運(yùn)作過程中，違反國家法律、法規(guī)或基金契約有關(guān)規(guī)定的風(fēng)險(xiǎn)。

7、其他風(fēng)險(xiǎn)：因基金業(yè)務(wù)快速發(fā)展而在制度建設(shè)、人員配備、風(fēng)險(xiǎn)管理和內(nèi)控制度等方面不完善而產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)；因金融市場危機(jī)、行業(yè)競爭壓力可能產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)；戰(zhàn)爭、自然災(zāi)害等不可抗力因素的出現(xiàn)，可能嚴(yán)重影響證券市場運(yùn)作，導(dǎo)致基金資產(chǎn)損失；其他意外導(dǎo)致的風(fēng)險(xiǎn)。

特別提示：中國證監(jiān)會對基金設(shè)立的批準(zhǔn)，并不表明其對基金的價(jià)值和收益作出實(shí)質(zhì)性判斷或保證，也不表明投資基金沒有風(fēng)險(xiǎn)。投資者在擬認(rèn)（申）購基金前，應(yīng)仔細(xì)閱讀《基金契約》、《招募說明書》和其他公告的基金信息，一旦認(rèn)（申）購成功，即視為對《基金契約》的承認(rèn)和接受，須自行承擔(dān)投資風(fēng)險(xiǎn)。投資者各項(xiàng)申請最終需由基金注冊登記機(jī)構(gòu)確認(rèn)，本營業(yè)部不承擔(dān)確保交易成功之責(zé)任。

申請人（或授權(quán)代理人）簽章：

年 月 日

22-14-1

第五篇：規(guī)范用語

規(guī)范用語：

1、您好，歡迎光臨“綺籽”

2、請問您有什么需要

3、請您稍后

4、對不起，讓您久等了

5、謝謝您的光臨