第一篇：證券基礎數字及重點總結

基礎（數字類）

1602年第一個證券交易所阿姆斯特丹1608柴思胡同的“喬納林咖啡館”眾多經紀人在此交易成名1790年美國費城證券交易所成立（第一個）

1773年英國第一家交易所咖啡館成立（1802年政府正式批準）（最初交易政府債券－后來公司債券礦山運河股票――鐵路股票盛行）

1792年5月17日24名經紀人“梧桐樹協議”訂了交易傭金的最低標準中國最早證券交易機構是外商開辦的“上海股份公所”“上海眾業所”

1918年夏北平證券交易所成立（中國人自己創辦第一家）1872年設立的輪船招商局是我國第一家股份制企業

1920年7月上海證券物品交易所成立（當時規模最大的）1987年9月深圳特區證券公司成立（中國第一家專業證券公司中）

1992.10國務院證券管理委員會和中國證監會成立（標志全國性監管和市場發展）1998.04國務院證券委撤消（建立了集中統一的市場監管體制）

1997.11《證券投資基金管理暫行辦法》（規范基金發展）2001.12.11中國加入WTO外資合營外資比例不超過33%加入后3年內不超過49%

2002.11接納日本野村證券上海代表處首席特別會員，批準日本內藤證券直接申請B股席位

2003.05.27瑞士銀行成為首家獲批的QFII

記名股東發起設立方式設立公司發起人首次出資不得低于注冊資本的20%其余部份2年內繳足募集方式發起人認購股份不低于35%

全體股東的貨幣出資不得低于注冊資本的30%,股東大會作出決議須經出席會議表決權半數通過，修改公司章程，增減資，合并分立須2／3通過

募集公司上市條件：向社會公開發的股份數要達到25%以上股本總額超4億的比例為10%以上公司股本總額不少于3000萬，公司3年無違法行為同時最近3年現金流量凈額超過5000萬或者3個會計年度營業收入超3億，為近3年凈利潤的10倍

股權分置改革后原非流通股12個月內不得轉讓。股份超5%出售在12個月內不超5%在24個月內不超10%

1994年開始發行憑證式（銀行網點發行，提前兌付需付千分之2手續費）和記賬式國債（證券帳戶發行，特點：發行時間短效率高，交易手續簡便成本低安全），可記名可掛失 50年代發行過兩種國債：1950年人民勝利折實公債1954～1958國家經濟建設公債（發行5次）1981恢復發行國債2000年無記名國債退出市場

1982年開始發行金融債券，同年中國國際信托投資公司在日本東京證券市場發行外國金融債券1993中國投資銀行被批準境內發行外幣金融債券

國債發行方式：1991之前行政攤派1991開始引入承購包銷1996年引入招標發行方式 2001.07.02開始在銀行間債券市場實行凈價交易

混合資本債券：是商業銀行為補充資本發行的，清償位于股權資本之前列在一般債務和次級債之后期限在15年以上，10年內不可贖回

保險公司中次級債償還須確保償付后償付能力充足率不低于100%才能償付

2007.08證監會頒布實施《公司債券發行試點辦法》標志我國公司債券（1年以上期限內還本付息的有價證券）發行正式啟動，金額不少于5000萬

1987.10財政部在德國法蘭克福發了了3億馬克公募債券（經濟體制改革后政府首次在國外發行債券）

基金起源于英國18世紀末19世紀初產業革命推動下出現的1997.11國務院頒布《證

券投資基金管理暫行辦法》

2004.06.01我國《基金法》實施（法律形式確認了基金在資本市場和社會主義市場經濟中的地位和作用）

封閉基金存續期5年以上，一般10～15年10%以上基金持有人有權招開基金持有人大會

基金公司設立：注冊資本不低于1億必須是實繳資本。主要股東3年內無違法記錄注冊資本不低于三億

我國基金管理費一般為1.5%，貨幣基金0.33%債券基金不低于1%封基托管費按0.25%開放基金低于0.25%

封基年度收益分配比例不低于年度已經實現收益的90%股票基金應有60%投資于股票債券基金應有80%投資于債券

一只基金持有一家上市公司股票不得超過基金凈值的10%，一家管理公司的全部基金持有一家公司的證券不得超過該證券的10%

外匯期貨1972在國際貨幣市場（屬于芝加哥商業交易所）率先推出可轉換公司債最短1年最長6年。發行起6個月后可轉換公司股票

首次公開發行股票4億股以上可以向戰略投資者配售發行面值超5000萬元應當由承銷團承銷

上海證券交易所1990.11.26成立，1990.12.19正式營業。

深圳證券交易所1989.11.15籌建，1991.04.11經中國人民銀行批準成立，1991.07.03營業

2004.05國務院批準中小企業板設立

中證指數公司的指數：中證流通指數中證規模指數中證100指數（基期2005.12.30基點1000點）

滬深300指數滬深300行業指數滬深300風格指數中證規模指數中證200／500／700／800指數（基期2004.12.31基點1000）

中證100（排名前100）＝滬深300-中證200中證700＝中證500+中證200中證800＝中證500+滬深300

上證交易所股價指數：上證綜合指數（基期1990.12.19基點100點）

公司稅后利潤分配時，提10%列入公司法定公積金，法定公積金超注冊資本50%時可不提取。

法定公積金轉為資本時留成比例不得少于轉增前注冊資本的25%

2007年12月底我國共有證券公司106家證券公司設立主要股東要求最近3年無重大違規，凈資產不低于2億元

證券監督機構自受理證券公司設立申請之日起6個月內進行審查，作出答復。不批準要說明理由

單獨或合并持有5%股權股東可以向股東會提議案，可以提名董事監事候選人

風險控制指標：經紀業務凈資本不低于2000萬承銷，自營，資產管理之一凈資本不低于5000萬經紀業務+一項＝凈資本1億

經紀業務+2項及以上的＝凈資本2億凈資本：風險準備之和>100%凈資本：凈資產>40%凈資本：負債>8%

凈資產：負債>20%流動資產：流動負債>100%經紀業務凈資本／營業部家數>500萬 自營股票規模<凈資本的100%自營證券規模（按成本價計）<凈資本200%自營持有一種非債券證券成本<5%該證券市值

承銷要按10%計算風險準備，承銷公司債券的按5%計算，承銷政府債券按2%計算

定項資產管理按管理本金的2%計算風險準備，集合資產按1%，專項資產按0.5%證券公司按上一年營業費用總額的10%計算風險準備

單一客戶融資融券不超過凈資本的5%客戶擔保股票不超過該股票總市值的20%按融資融券規模的10%計算風險準備

〈證券法〉1998.12.29通過1999.07.01實施〈公司法〉1993.12.29通過1994.07.01實施｝2005.10.27修訂2006.01.01生效

證券公司股東非貨幣財產出資不得超過注冊資本的30%

〈企業破產法〉于2007.06.01實施

新公司法：公司注冊資本按規定的比例在2年內分期繳清出資，投資工公司5年內繳足有限責任公司最低注冊資本降低到3萬元

非公開發行實際控制人認購的股份36個月內不得轉讓，發行價格不低于基準日前20個交易日均價的90%

融資融券試點：經紀業務已滿3年的創新類證券公司近二年各項風險控制指標持續符合規定，近6個月凈資本在12億以上

2005.06.30經國務院批準，證監會`財政部`中國人民銀行聯合發布《證券投資者保護基金管理辦法》滬深交易所在風險基金達到規定上限后經手費的20%納入基金，證券公司按營業收入的0.5～5%交納基金

中國證券業協會成立于1991.08.282002.12.16證監會公布《證券業從業人員資格管理辦法》2003.02.01實施

申請執業證書協會應當自收到申請起30日內向證監會備案，不符的要書面說明現由 基礎［總結］

有價證券是虛擬資本的一種形式有價證券狹義指資本證券，廣義包括商品證券（提貨單，運貨單，倉庫棧單），貨幣證券（商業證券和銀行證券）

有價證券按發行主體分：按是否在交易所掛牌分：按募集方式：

按代表的權利性質分：股票債券其他證券（基金，衍生品《金融期貨，可轉換證券，權證）

有價證券的特征：A收益性B流動性C風險性D期限性

證券市場的特征：A價值直接交換的場所B財產權利直接交換的場所C風險直接交換的場所

證券市場的品種結構：股票 債券 基金 衍生品市場

證券市場的基本功能：籌資－投資定價資本配置功能

證券市場中介機構：證券公司證券登記結算公司證券服務機構（投資咨詢公司，會計師事務所，資產評估機構，律師事務所，證券信用評級機構）

證券市場的產生：A社會化大生產和商品經濟的發展B股份制的發展C信用制度的發展

國際證券市場發展趨勢：A市場一體化B投資者法人化C金融創新D金融機構混業化E交易所重組公司化F證券市場網絡化G金融風險復雜化H金融監管合作化

中國第一個標準化期貨合約-----深圳有色金屬交易所-特級鋁期貨標準合同（實現了遠期合同向期貨的過渡）

WTO后證券業在5年過渡期的對外開放包括：1直接B股交易2成為交易所特別會員3設立合營公司從事基金管理業務4加入三年內設立合營證券公司從事A股B股H股和政府債，公司債的承銷和交易5合資券商開展咨詢服務，給予國民待遇，可設分權機構

股票的性質：股票的特征：股票的類型：股票的價值：

A有價證券1收益性A普通股票和優先股股票（權利不同分）1票面價值

B要式證券2風險性B記名股票和無記名股票（是否記名分）2賬面價值（凈值OR每股凈資產）

C證權證券3流動性C有面額和無面額股票（是否標明金額分）3清算價值

D資本證券4永久性股票的價格：理論價格＝預期股息／必要收益率4內在價值（理論價值OR未來收益的現值）

E綜合權利證券5參與性5市場價格

影響股票價格的因素：

A公司的經營狀況（1資產凈值2盈利水平3派息政策4股票分割5增資減資6銷售收入7原材料供價8主要經營者理替9公司重組10意外災害）

B宏觀經濟因素（1經濟增長2經濟周期3貨幣政策《準備金率，再貼現。公開市場業》4財政政策5市場利率6通貨膨脹7匯率變化8國際收支）

C政治因素（1戰爭2政權更迭3政府重大經濟政策出臺4國際社會政治經濟的變化）D心理因素E穩定市場的政策與制度安排（技術性停牌臨時停市）F人為操縱因素 普通股股東的權利：

1重大決策參與權2公司資產收益權和剩余資產分配權3優先認股權4查閱公司資料5交易股票

清償順序：清算費用――職工工資――社保費用――法定補償――所欠稅款――公司債務――普通股東

我國股票按投資主體分：國家股法人股社會公眾股外資股

債券的特征：償還性流動性安全性收益性

債券分類：發行主體分（政府債券金融債券公司債券）

按付息方式分：零息債券附息債券息票累積債券浮動利率債券

按形態分類：實物債券憑證式債券記賬式債券廣義政府債券屬于公共部門債務狹義屬政府部門債務

政府債券特征：安全性高流通性強收益穩定免稅待遇

國債按資金用途分：赤字國債建設國債戰爭國債特種國債

儲蓄債券是以個人為發行對像的非流通國債，一般以吸收個人小額儲蓄為主

記賬式國債利率由記賬國債承銷團投標確定儲蓄國債利率由財政部參考存款利率和供求關系確定

公司債券類型：信用公司債（無擔保）不動產抵押公司債保證公司債收益公司債可轉換公司債附認股權證公司債

國際債券特征：資金來源廣發行規模大存在匯率風險有國家主權保障以自由兌換貨幣作計量貨幣

龍債券是指除日本以外亞洲地區發行的一種以非亞洲國家貨幣標價的債券

投資基金的特點：集合投資分散風險專業理財基金的作用：為中小投資者拓寬了渠道利于證券市場的穩定和發展

基金托管人可磋商酌情調低基金托管費經證監會核準后公告無須召開持有人大會 基金投資風險：市場風險管理能力風險技術風險巨額贖回風險

金融衍生工具基本特征：跨期性杠桿性聯動性不確定高風險性（信用風險市場風險流動性風險結算風險運作風險法律風險）

金融衍生工具按產品形態和交易場所分：內置型衍生工具交易所交易衍生工具OTC交易的衍生工具

金融衍生工具按自身交易方法及特點分類：金融遠期合約金融期貨金融期權金融互換結

構化金融衍生工具

按基礎工具分類：股權類（股票期貨股票期權股票指數期貨股票指數期權及混合交易合約）利率類（遠期利率協議利率期貨利率期權利率互換及混合交易合約）貨幣類（外匯合約貨幣期貨貨幣期權貨幣互換及合約的混合交易合約）信用類（信用互換信用聯結票據）其它類

金融衍生工具的創新：風險管理型創新增強流動型創新信用創造型創新股權創造型創新 期權的權利期間與時間價值存在同方向但非線性影響基礎資產產生收益將使看漲期權價格下跌，看跌期權價格上長升

權證的要素包括：類別標的行權價格存續時間（6個月以上24個月以下）行權日期行權結算方式行權比例

可轉債換發行時證券的性質分：可轉換債券可轉換優先股

存托憑證（DR）也稱預托憑證對發行人的優點：A市場容量大，籌資能力強B避開直接發行股票債券的法律要求，上市手續簡單成本低

ADR對投資者的優點：以美元交易,國內清算ADR須經美國證監會注冊有助于保障投資者的權益股利發放以美元支付規避投資政策限制

資產證券化分類：按基礎資產分類（不動產證券化應收賬款證券化信貸資產證券化未來收益證券化債券組合證券化）

按地域分類（境內資產證券化離岸資產證券化）證券化產品的屬性分類（股權型債權型混合型）

資產證券化當事人包括：發起人（原始權益人大型工商企業及金融機構）特定目的機構（為發起人的資產為基礎發行證券化的產品機構）資金和資產存管機構信用增級機構信用評級機構承銷人投資者

證券發行市場無固定場所是一個無形市場證券發行制度（注冊制核準制）

我國股票實行核準制由審核委員會審核證監會核準保薦人及保薦代表應勤勉盡責誠實守信

我國首次公開發行股票以詢價方式確定股票發行價格初步詢價確定價格區間及市盈率區間，保薦機構在發行價格區間向詢價對像累計投票詢價

荷蘭式招標（最低中標價最高收益率）短期貼現債券采用單一價格方式美式招標按各自的價格成交《長期附息債券采用多種收益率的方式》

會員大會是交易所最高權力機構，理事會是交易所決策機構交易所總經理由國務院證監會任免

《深圳證券交易所設立中小企業板塊實施方案》包括四項基本原則（審慎推進統分結合從嚴監管統籌兼顧）

中小板的“兩個不變（”尊守的法律法規不變發行上市條件信息披露要求不變）“四個獨立”（運行獨立 監察獨立 代碼獨立 指數獨立）

基期加權股價指數又叫拉斯貝爾加權指數（采用基期發行量和成交易作為權數）計算期加權股價指數又叫派許加權指數（采用計算期發行量和成交量為權數）

幾何加權股價指數又叫費雪理想式（是對上面二種指數作幾何平均，實際很少用）股票收益：股息收入資本利得公積金轉增收益股息種類：現金股息股票股息財產股息負債股息建業股息（無盈利無股息的一個例外）

債券收益：債息收入資本利得再投資收益

公積金來源：A溢價發行的部份B稅后利潤中提存的C資產重估增值部分D外部贈與資產

系統風險：政策風險經濟周期波動利率風險購買力風險（通脹）非系統性風險：信用風

險 經營風險 財務風險

證券資產管理是實現委托資產收益的最大化

證券經紀業務及其它二項業務的董事會應設薪酬與提名委員會，審計委員會和風險控制委員會

證券公司內部控制應當貫徹健全，合理，制衡，獨立的原則

經紀業務內部控制主要內容：防范挪用客戶資金資產非法融入融出資金及結算風險 自營業務重點A防范規模失控，決策失誤超越授權，變相自營，賬外自營，操縱市場，內幕交易B建立決策程序加強決策管理C合理的預警機制

投資銀行重點防蕩法律風險財務風險道德風險研究咨詢業務應重點防范傳播虛假信息誤導投資者，無資格執業，違規執業及利益沖突

業務創新應重點防范違法違規，規模失控，決策失誤分支機構應重點防范越權經營，預算失控及道德風險

凈資本＝凈資產-金融產品投資風險調整-應收款的風險調整-其它流動資產項目的風險調整-長期資產的風險調整-或有負債的風險-/+證監會認定的其他

證券登記結算公司設立條件：A自有資金不少于2億元B必要的場所及設施C主要管理及從業人員要有從業資格D其它條件

證券市場監管手段：法律手段經濟手段必要的行政手段

證券市場監管的意義：保障投資者權益B維護市場良好秩序C發展和完善證券市場體系C準確全面的信息利于參與者的決策

國際證監會公布了監管的三個目標：保護投資者 保證市場公平效率和透明 降低系統風險

信息披露：全面性 真實性 時效性

操縱市場行為：A單獨或合謀集中資金持股優勢連續賣買

B與他人串通事先約定時間，價格，方式影響價格和數量

C在自已的賬戶間對倒

內幕信息包括：1分配股利或增資計劃

2股權結構的重大變化

3債務擔保的重大變更

4營業用主要資產的抵押，出售報廢一次超過資產的30%

5公司主要管理人員的行為可能承提重大損失賠償責任

6上市公司的收購方案

證券業協會三大職能：自律服務傳導

證券從業人員行為規范內容：正直誠信勤勉盡責廉潔保密自律守法

第二篇：證券基礎一點總結

（1）債券票面要素：票面價值，到期期限3，票面利率3，債券發行者的名稱。債券的特征：償還性，流動性，安全性，收益性3。

（2）分類：1發行主體不同：政府債券，金融債券2，公司債券,。

2付息方式：貼現債券（不規定票面利率），附息債券（固定，浮動），息票累積債券。

3按募集方式分類：公墓債券，私募債券。

4按擔保性質分類：抵押債券，質押債券，保證債券（公司債券）。

5按債券形態分類：實物債券，憑證式債券（可記名掛失，不上市流通），記賬式債券（電子證券賬戶）

（3）債券和股票的相同點：1，都是有價證券；

2，都是一種籌資手段；

3，兩者收益率相互影響。(4)區別：權利不同（債券，所有權），目的不同（債務，資本金），期限不同，收益不同，風險不同。

(5)政府債券定義：政府部門或其他代理機構。

性質：有價證券，彌補財政赤字。

特征：安全性高，流通性強，收益穩定，免稅待遇。

中央政府債券：

分類：1按償還日期分類：短期國債（國庫券），中期國債，長期國債。

按用途分類：赤字國債，建設國債（基礎項目，公共設施），戰爭國債，特種國債。

按付息方式不同：附息式國債，貼現式國債。

流通與否：流通國債（不記名），非流通國債（儲蓄國債）

按發行本位不同：實物國債（實物），貨幣國債（貨幣）more。我國的國債：50年代，80年代。

1普通國債：記賬式國債，憑證式國債（財政部），儲蓄國債（不可流通）。

其中憑證和儲蓄在我國最為常見。特點

金融債券：政策性金融債券，商業銀行債券（商業銀行金融債券，次級債券，混合債券4），證券公司債券，保險公司次級債券（無法償還，無權申破），財務公司債券，證券公司次級債券（普債之后，股資之前）。中央銀行票據。公司債券

定義:發行主體是公司

類型：信用公司債券（無需擔保），不動產抵押債券（用不動產做擔保），保證公司債券（第三人作為擔保），收益公司債券（收益），可轉換公司債券（股票），附認股權證的公司債券（可分離，非分離：現金匯入型，抵繳型），可交換債券。

我國的企業債券，公司債券。

企業債券，機構投資者是主要投資者。

公司債券：可轉換債券和可交換債券：1發債主體和償還主體，大股東和上市公司。2 適用法規不同（管理）。3發行目的（后者投資項目）。4股份來源不同（前舊股，后新股）5稀釋效應。

企業股票和公司股票的區別：

1主體范圍不一樣，前者大型企業，后者中小型也可以。2發行方式審核方式不同，前者審批制，后者核準制。3擔保要求不同，前者擔保，后者信用評級。4發行定價方式不同，利率40%，市場詢價。國際債券

分類：1外國債券，發行人一國，面值，發行市場另一國。國家開發機構，中國人民銀行。國家外匯管理局

2歐洲債券，發行者，發行地點，面值所使用的貨幣可以分屬于不同的國家。

龍頭債：非日本亞洲地區，長期固定利率or美元計價，一季度或半年重定的浮動利率。

亞洲債券市場

我國的國際債券：政府債券，金融債券，可轉換公司債券。

證券投資基金

特點：1集合投資，2分散風險，3專業理財。

作用:1拓寬了投資渠道，2good for市場的穩定發展（專業人士投資行為相對理性）。與股票和債券的區別：1反應的經濟關系不同：所有權，債券，信托。

2資金投向不同：前者實業，后者金融工具。3風險水平不同：

分類：

1組織形式：契約型基金（投資者，管理人，托管人），公司型基金（買賣發行的股份）。公司型基金的特點：1類似于一般的股份公司，但是委托基金管理人管理資產。

2董事會，股東大會。

與契約型基金的區別：1資金性質不同：前者普通股票，后者基金份額。

2投資者地位不同:前者股東，后者委托人。

3營運依據不同：前者公司章程，后者基金契約。目前基金全部是契約型基金。

2運作方式：封閉式基金，開放式基金（抽出一部分，以現金形式保留資產）兩者區別：1期限不同：前者一般在5年以上，后者不固定。

2發行規模期限不同：前者固定，后者不固定。

3基金份額交易方式不同：前者只能在二級市場上交易，后者可以在基金管理或代理人處申購或贖回。

4份額交易價格計算標準不同：前者市場供求關系影響，后者基金份額凈資產。

5基金資產份額凈資產值公布時間不同：前者每周or long,后者每天。6交易費用：前者手續費，后者申購贖回費。

7投資策略不同：前者中長期投資，后者保留一部分現金并投資于高流動性的金融工具。

3投資標的：債券基金，股票基金，貨幣市場基金。4衍生證券投資基金。

貨幣市場工具為投資對象，投資期限在一年以內，包括銀行短期存款，公司短期債券，銀行兌現票據和商業票據。

4按投資目標劃分：成長型，收入型，平衡型。

穩健成長型，積極成長型；固定收入型，股票收入型。5投資理念：主動型基金，被動型基金（被稱為指數基金）

6特殊類型的基金：ETF(可在二級市場上交易，也可以申購贖回)。產生加拿大。

LOF場內外市場的申購贖回。與E差別，不一定采取指數形式。申贖都采用現金，也沒有規模限制。

保本基金：

QIⅡ,分級基金。投資基金當事人

投資份額持有人

權利：收益享有權，份額轉讓權，一定程度決策權（股東大會，基金收益人大會）。義務：遵約，繳費，承虧責任。基金管理人

概念：負責基金發起和經營管理。通常由證券公司，信托投資工資和其他機構等發起成立。資格：主要業務是發起設立基金和管理基金。市場準入管理。設立公司條件：章程，注資大于1億實繳資本，取從資者達法人，內稽監制度，風控制度。職責： 更換條件：

主要業務范圍：證券投資基金業務（募集，銷售，投資，營運），受托資產管理業務（單客大5000萬元），投資咨詢業務。

受托資產管理業務：1凈資產2億元，2近一季資管大200億元，3經營行為規范。投資咨詢服務：合格境外投資者，境內保險公司，及其他機構。證券投資基金管理人

概念：資產保管，交易監督，信息披露，資產清算，會計核算。條件：

職責：1開設資金賬戶和證券賬戶，2分設賬戶，3清算交割，4信息披露，5，會計，中期，報告，6 更換條件：

關系：持有人和管理人之間是委托人，受益人與受托人之間的關系。

管理人和托管人是資金運營和資金保管

持有人和托管人是委托和受托的關系。證券投資基金的費用

包括：管理費收取方法）托管費，交易費（印花稅，交易傭金，過戶費，經手費，證管費），運作費，售后服務費。基金資產凈值

基金資產估值：估值目的，對象，估值日，估值暫停。估值基本原則：公允價值，估值技術，收入風險和信息披露

利潤分配方式：現金，基金份額。規定應該采取現金分配方式。風險：市場風險，管理能力風險，技術風險，巨額贖回資金。信息披露，投資范圍，投資限制。

金融衍生工具

定義：建立在基礎產品或者基礎變量之上，其價格取決于基礎金融產品價格變動的派生金融產品。

分類：獨立衍生產品，嵌入式衍生產品。

基本特征：跨期性，杠桿性（搞投機性，高風險性），聯動性，不確定性或者高風險性（信用風險，市場風險，流動性風險，結算風險，操作風險）。

分類：

1產品形態：獨立衍生工具，嵌入型衍生工具。2交易市場劃分：交易所交易，場外交易所（金融機構之間，金融機構和大規模交易者之間）。基礎工具種類：股權類產品，貨幣衍生產品（遠期外匯合約，貨幣期貨，貨幣期權，貨幣互換），利率衍生產品（遠期利率合約，利率期貨，利率期權，利率互換），信用衍生工具（信用風險或違約風險為基礎變量，包括信用互換，信用連結票據）其他衍生工具。自身交易方式：金融遠期合約（約定價格），金融期權（交易期貨合約，貨幣期貨，利率期貨，股票指數期貨，股票期貨），金融期權（向賣方支付一定費用，分為現貨期權，期貨期權），金融互換（定期交換現金流，包括貨幣互換，利率互換，股權互換信用違約互換），結構化金融衍生產品。

金融期貨較之現貨的特點：

1對象：期貨：合約；現貨：金融工具。2目的：期貨：風險管理工具；現貨：

3價格：期貨：未來價值的預測；現貨：公開競價

4方式：期貨：保證金交易和逐日盯市制度；現貨：幾個交易日完成全額結算。5結算：期貨：少數交割，多數實現相反對沖平倉；現貨：金融工具貨幣轉換。期貨交易與遠期交易區別：

1組織形式：期貨：交易所；遠期：場外市場 2監管程度：期貨：一家以上，遠期：少有 3期貨是標準化合約，遠期可雙方協商。

4期貨有保證金制度和每日結算制度，不擔心違約，遠期則存在違約風險。期貨市場主要交易制度： 集中交易制度，標準化合約和對沖機制，保證金制度，逐日盯市制度，限倉制度，大戶制度，現價制度。

種類：

基礎工具劃分：

外匯期貨：以外匯為基礎工具，規避外匯風險。

利率期貨：與利率有關的某些金融工具。主要是固定收益類證券，為了規避利率風險。（1）債券期貨：國債期貨。（2）主要參考利率期貨：

股權類期貨：單只股票，股票組合，股票價格指數。（1）股票價格指數期貨

（2）單只股票期貨:實行現金交易。（3）股票組合的期貨

中國金融期貨交易所（5）與滬深300股指期貨。

滬深300股指期貨，股指期貨投資者適當性原則 交易規則：

1分類編碼（根據投資目的申請不同客戶號）2保證金：結算保證金（未被占用），交易保證金（被合約占用）。3競價交易：集合競價，連續競價。4結算：

5漲跌幅限制：天10%,月20%,末日20%。6持倉限制和大戶報告制度 7若干重要風險控制制度

基本功能：

1套期保值功能（多頭套期保值，空頭套期保值）基差風險 2價格決定 3投機功能 4套利功能

融資融券業務試點條件： 1 經濟業務3年 創新試點 防止業務經營風險和內部管理風險 3未違法

4財務狀況良好 5結算第三方存管 6集中管理 7

首批：

1近6凈資本6億 2分類評級為A 3自有資金占比例相對較高 4交易結算系統

5試點方案得到中證協通過 6交易結算第三方存管 7other

申請： 1 申請書 2 決議 實施方案 4內部管理制度

5高級管理人員和業務人員名冊和資格證明 6 合規總監的合規意見 7其他：

交易權限

1經營業務許可證

2實施方案，內部管理制度

3高級管理人員和業務人員名冊 4other

Management 一

管理基本原則

合法合規原則，集中管理原則，獨立運行原則，崗位分離。

二

賬戶體系

三 客戶申請 征信和選擇 四 合同和風險揭示

五 開戶，提交擔保與授信 六 交易操作

七 保證金及其擔保物管理

第三篇：2017證券法規數字知識點總結

一、檔案保管年限

1.證券、期貨投資咨詢機構應當將其向投資人或社會公眾提供的投資咨詢資料，自提供之日起保存2年。

2.客戶回訪應當留痕，相關資料應當保存不少于3年。

3.承銷商應當保留推介、定價、配售等承銷過程中的相關資料至少3年備查。4.自查及演練情況應當以書面方式記載、留存，保存時間不少于3年。

5.證券公司及證券營業部應建立客戶投訴書面或者電子檔案，保存時間不少于3年；每年4月底前，將上一投訴及處理情況，分別報證券公司住所地及證券營業部所在地證監局備案。

6.查詢記錄(誠信信息)自該記錄生成之日起保存5年。

7利用“薦股軟件”從事證券投資咨詢業務，相關業務檔案的保存期限自相關協議終止之日其不得少于5年。

8.證券公司保存有關介紹業務的資料期限不得少于5年。

9.財務顧問的工作檔案和工作底稿應當真實、準確、完整，保存期不少于10年。10基金管理人保存基金的會計賬冊、記錄15年以上。11.客戶身份資料自業務關系結束當年計起至少保存15年，與銷售業務有關的其他資料自業務發生當年計起至少保存15年。

12.證券自營業務原始憑證以及有關業務文件、資料、賬冊和其他必要的材料應至少妥善保存20年。

13.資產管理業務的相關資料自資產管理合同終止之日起，保存期不得少于20年。

14.證券金融公司應當妥善保存履行證監會轉融通辦法規定職責所形成的各類文件、資料，保存期限不少于20年。

二、人數限制

1.有限責任公司由50個以下股東共同出資設立。

2.公司擔保的特殊規定：在議決表決時，被擔保人不得參加表決。決議的表決由出席會議的其他股東所持表決權的過半數通過，方為有效。

3.公司外部轉讓：股東向股東以外的人轉讓股權，應當經其他股東過半數同意。股東應就其股權轉讓事項書面通知其他股東征求同意，其他股東自接到書面通知之日起滿30日未答復的，視為同意轉讓。

4.股份有限公司董事會成員為5至19人。

5.股份有限公司的董事會定期會議，每至少召開兩次，每次應于會議召開10日以前通知全體董事和監事。股份有限公司董事會會議應有過半數的董事出席方可舉行。

6.監事會由監事組成，其人數不得少于3人。監事的人選由股東代表和職工代表構成，其中職工代表的比例不得低于1/3 7.上市公司在一年內購買、出售重大資產或者擔保金額超過公司資產總額30%的，應當由股東大會作出決議，并經出席會議的股東所持表決權的2/3通過。

8.公司合并，在有限責任公司必須經代表2/3以上有表決權的股東通過；在股份有限公司，必須經出席會議的股東所持表決權的2/3以上通過。

9.主承銷人的數字條件：

(1)主要負責人中2/3的人員有3年以上的證券管理工作經驗，或者5年以上的金融管理工作經驗

(2)證券專業操作人員中有70%在證券專業崗位工作2年以上。

(3)從業人員以往3年未受處分；承銷機構及主要負責人前3年無嚴重劣跡。

10.申請股票上市報送文件的數字要求：經會計師事務所審計的近3年或成立以來財務報告和由2名以上的注冊會計師及所在事務所簽字蓋章的審計報告。

11.含數字的重大事件：

(1)公司的董事1/3以上監事或者經理發生變動。(2)持有公司5%以上股份的股東或者實際控制人，其持有股份或者控制公司的情況發生較大變大。

12.非公開募集基金應當向合格投資者募集，合格投資者累計不得超過200人。13.證券公司申請保薦機構資格，應具備下列數字條件：

(1)注冊資本不低于人民幣1億元，凈資本不低于人民幣5000萬元。

(2)具有良好的保薦業務團隊且專業結構合理，從業人員不少于35人，其中最近3年從事保薦業務的人員不少于20人。

(3)符合保薦代表人資格條件的從業人員不少于4人。(4)最近3年未因重大違法違規行為受到行政處罰。

14.申請證券、期貨投資咨詢從業資格的機構，應當具備下列數字條件：

(1)分別從事證券或者期貨投資咨詢業務的機構，有5名以上取得證券、期貨投資咨詢從業資格的人員；同時從事證券和期貨投資咨詢業務的機構，有10名以上取得證券、期貨投資咨詢從業資格的專職人員；其中高級管理人員中，至少有1名取得證券或者期貨投資咨詢從業資格。

(2)有100萬元人民幣以上的注冊資本。15.證券公司從事財務顧問業務的數字條件：(1)最近3年無重大違法違規記錄。(2)財務顧問主辦人不少于5人。

16.接受委托的，財務顧問應當指定2名財務顧問主辦人負責，同時可以安排1名項目協辦人參與。

17.證券公司從事客戶資產管理業務，應當符合下列數字條件：(1)凈資本不低于2億元。

(2)客戶資產管理業務人員具有從業資格，無不良行為記錄，其中，具有3年以上自營、資產管理或者證券投資基金管理從業經歷的人員不少于5人。

(3)最近1年未受到過行政處罰或刑事處罰。

18.集合資產管理計劃應當向合格投資者推廣，合格投資者累計不得超過200人。

19.投資決策委員會的成員中，直接投資子公司及其下屬機構的人員數量不得低于1/2，證券公司的人員數量不得超過1/3。

三、百分數

1.募集設立時發起人認購的股份不得少于公司股份總數的35% 2.公司分配當年稅后利潤后，應當提取利潤的10%列入公司法定公積金。公司法定公積金累計額為公司注冊資本的50%以上的，可以不再提取。

3.虛報注冊資本、欺詐取得公司登記、虛假出資，由公司登記機關對虛報注冊資本的公司，處以虛報公司注冊資本金額5%~15%的罰款；對提交虛假材料或者采取其他欺詐手段隱瞞重要事實的公司，處以5萬~50萬的罰款。

4.股票發行數字條件：

(1)發起人認購的股本總額不少于公司擬發行的股本總額的35%(2)在公司擬發行的股本總額中，發起人認購的部分不得少于人民幣3000萬元

(3)向社會公眾發行部分不少于公司擬發行的股本總額的25%，其中公司職工認購的股本股本數額不得超過擬發行社會公眾的股本總額的10%；公司擬發行的股本總額超過人民幣4億元的，證監會按照規定可以酌情降低向社會公眾發行的部分的比例，但是最低不少于公司擬發行的股本總額的10%(4)發行人在近3年沒有重大違法行為。5.債券發行數字條件：

(1)股份有限公司的凈資產不低于人民幣3000萬元，有限責任公司不低于6000(2)累計債券余額不超過公司凈資產的40%(3)最近3年平均可分配利潤足以支付公司債券1年的利息。6.股票上市的數字條件：(1)公司股本總額不少于人民幣3000萬元。

(2)公開發行的股份達到公司股份總數的25%以上；公司股本總額超過人民幣4億元的，公開發行股份的比例為10%以上。

(3)公司最近3年無重大違法行為。7.債券上市的數字條件：

(1)公司債券的期限為1年以上。

(2)公司債券實際發行額不少于人民幣5000萬元。尚未到期的各次發行的各種債券的總發行額，不超過公司凈資產的40% 8.通過證券交易所的證券交易，投資者持有或者通過協議、其他安排與他人共同持有一個上市公司已發行的股份達到5%時，應當在該事實發生之日起3日內，向國監機構、證券交易所做出書面報告，通知該上市公司，并予公告。

9.投資者持有或者通過協議、其他安排與他人共同持有一個上市公司已發行的股份達到5%后，其所持該上市公司已發行的股份比例每增加或者減少5%，應當依照前款規定進行報告和公告。在報告期內和做出報告、公告后2日內，不得再行買賣該上市公司的股票。

10.收購要約：通過證券交易所的交易，投資者持有一個上市公司已發行的股份的30%時，繼續進行收購的，應當依法向該上市公司所有股東發出收購要約。

11.終止上市交易：收購要約的期限屆滿，收購人持有的被收購公司的股份數達到該上市公司已發行的股份總數的75%以上的，該上市公司的股票應當在證券交易所終止交易。

12.違反證券發行規定的法律責任：(對直接…全部都是3~30萬)(1)未經核準，擅自公開或者變相公開發行的，責停，退換所募資金并加算銀行同期存款利息，處非法募金1%~5%；對直接負責的…處3萬~30萬。

(2)以欺騙手段發行，尚未發行的處30萬~60萬；已經發行的，處所募資1%~5%；對直接…處3萬~30萬。

13.基金管理公司的主要股東：出資額占基金管理公司注冊資本的比例最高，且不低于25%的股東。

14.未經注冊登記，擅自公開或變相公開募集基金的，返所募資金及銀行同期存款利息，處所募資金1%~5%；對直接…處5~50萬罰。

15.證券公司股東的非貨幣財產出資額不得超過證券公司注冊資本的30% 16.有下列情形之一的單位或個人，不得成為持有證券公司5%以上股權的股東、實際控股人：(1)因故意犯罪被判刑罰，刑罰執行完畢未逾3年。

(2)凈資產低于實收資本50%，或者或有負債達到凈資產的50%的。(3)不能清償到期債務。

17.任何單位或者個人未經批準，持有或者實際控制證券公司5%以上股權的，國監機構應當責改；改正前，相應股權不具有表決權。

18.證券公司應當統一組織回訪客戶，對新開戶客戶在1個月內完成回訪，對原有客戶的回訪比例應當不低于上年末客戶總數的10% 19.因國有股行政劃轉或者變更、在同一實際控制人控制的不同主體之間轉讓股份、繼承取得上市公司股份超過30%的，收購人可免于聘請財務顧問。

20.上市公司在相關并購重組活動完成后，上市公司或購買資產實現的利潤未達到盈利預測報告或資產評估報告預測金額80%的，中國證監會責令財務顧問及其財務顧問主辦人在股東大會及中國證監會指定的報刊上公開說明原因并道歉；未達到50%的，中國證監會可同時對財務顧問及其主辦人財務監管談話、出具警示函責令定期報告等監管措施。

21.自營業務的規模及比例控制：

(1)自營權益類證券及證券衍生品的合計額不得超過凈資本的100%，其中利率互換投資規模以利率互換合約名義本金總額的5%計算。

(2)自營固定收益類證券的合計額不得超過凈資本的500%(3)持有一種權益類證券 的成本不得超過凈資本的30%(4)持有一張權益類證券的市值與其總市值的比例不得超過5%，但因報銷導致的情形和中國證監會另有規定的除外。

22.證券公司證券自營賬戶上持有的權益類證券按成本價計算的總金額不得超過凈資產的80% 23.證券自營業務持倉規模的要求：

(1)證券專營機構負債總額與凈資產之比不得超過10:1，證券兼營機構從事證券業務發生的負債總額與證券營運資金之比不得超過10:1(2)證券經營機構從事證券自營業務，其流動性資產占凈資產或證券營運資金的比例不得低于50%(3)證券經營機構證券自營賬戶上持有的權益類證券按成本價計算的總金額，不得超過其凈資產或證券營運資金的80%(4)證券經營機構從事證券的自營業務，持有一種非國債類證券按成本價計算的總金額不得超過凈資產或證券營運資金的20%(5)證券經營機構買入任一上市公司股票按當日收盤價計算的總市值不得超過該上市公司已流通股總市值的20%(6)證券經營機構證券自營業務出現盈利時，該機構應按月就其盈利 提取5%的自營買賣損失準備金，直至累計總額達到其凈資本或凈營運資金的5%為止。

24.屬于內幕信息的：公司營業用主要資產的抵押、出售或報廢一次超過該資產的30% 25.限定性集合資產管理計劃資產投資于業績優良、成長性高、流動性強的股票等權益類證券以及股票型證券投資基金的資產，不得超過該計劃資產凈值的20% 26.證券可以沖抵保證金，但貨幣資金的比例不得低于應收取保證金的15% 27.直接投資子公司及其下屬機構、直接投資基金由于補充流動性或進行并購過橋貸款而負債經營的，負債期限不得超過12個月，負債余額不得超過注冊資本或實繳出資總額的30% 28.法定公積金轉為資本時，所留存的該項公積金不得少于轉增前公司注冊資本的25% 29.股票發行采用代銷方式，代銷期限屆滿(90天)，向投資者出售的股票數量未達到擬公開發行股票數量的70%的，為發行失敗。發行人加息返錢。

四、限期內向中國證監會、國監機構、證券交易、協會、派出機構等備案、報送報告、申請等 補充：1證券公司離任-2個月報告，2公司重大事項變更（3個月批準），3從業人員的違紀（10日報告），4信息披露（15日報告）5 中間業務規定：半年出檢查報告，發生重大事項，2日內報告。

1.證券公司代銷證券的，應當在代銷期滿后的15日后，與發行人共同將證券代銷情況報國務院證券監督管理機構(以下簡稱“國監機構”)的備案。

2.上市公司和公司債券上市交易的公司，應當在每一會計的上半年結束之日起2個月內，向國監機構和證券交易所報送以下內容(略)的中期報告。

3.上市公司和公司債券上市交易的公司，應當在每一會計結束之日起4個月內，向國監機構和證券交易所報送以下內容(略)的報告。

4.以協議方式收購上市公司時，達成協議后，收購人必須在3日內將該收購協議向國監機構及證券交易所做出書面報告，并予以公告。

5.收購上市公司的行為結束后，收購人應當在15日內將收購情況報告國監機構和證券交易所，并予公告。

6.證券公司解聘合規負責人，應當有正當理由，并自解聘之日起3個工作日內將解聘的事實和理由書面報告國監機構。

7.證券公司的法定代表人或者高級管理人員離任的，證券公司應當對其進行審計，并自其離任之日起2個月內將審計報告報送國監機構。

8.證券公司為證券資產管理客戶開立的證券賬戶，應當自開戶之日起3個交易日內報證券交易所備案。

9.證券公司應當自每一會計結束之日起4個月內，向國監機構報送報告；自每月結束之日起7日報送月度報告。(與證券法的13,14點區分)10.從業人員監督管理的相關數字規定：

(1)取得執業證書的人員，連續3年不在機構從業的，由協會注銷其執業證書；(2)辭職或解除勞動合同，原聘用機構應當在上述情形發生后10日內向協會報告，由協會變更該人員執業注冊登記。變更聘用機構的，新聘用機構在發生10日內向協會報告。

(3)從業人員收到聘用機構處分的，該機構應當在處分后10日內向協會報告。

11.申請期間(保薦機構資格或保薦代表人資格)，申請文件內容發生重大變化的，應當自變化之日起2個工作日內向中國證監會提交更新材料。

12.保薦機構、保薦代表人注冊登記事項發生變化的，保薦機構應當自變化之日起5個工作日內向中國證監會書面報告，由中國證監會予以變更登記。

13.保薦機構應當于每年4月份向中國證監會報送執業報告。

14.投資主辦人與原證券公司解除勞動合同的，原證券公司應當在10日內向協會進行離職備案。15.協會以外主體做出的、符合《中國證券業協會誠信管理辦法》第九條規定條件的獎勵信息等其他信息，會員應自收到對本單位及本單位從業人員獎勵決定文書之日起10個工作日內向協會誠信信息系統申報。

16.會員對本單位從業人員作出的處罰處分信息，會員應自處罰處分決定生效之日起10個工作日內向協會誠信管理系統申報。

17.經規定途徑采集的信息所對應的決定或行為經法定程序撤銷、變更的，會員應自收到撤銷、變更決定文書之日起10個工作日內向協會誠信管理系統申報。

18.證券公司應當在代銷合同簽署后5個工作日內，向證券公司住所地的證監會派出機構報備金融產品說明書、宣傳推介材料和擬向客戶提供的其他文件資料。

19.證券公司應當在審計結束后3個月內，將證券營業部負責人離任審計報告報證券營業部所在地及公司住所地證監局備案。

20.面向社會公眾舉辦的證券、期貨研討會、演講會、股市及期市沙龍等咨詢活動，主辦人應當至少提前5個工作日，向舉辦地證監會提出書面申請。

21.財務顧問將申報文件報中國證監會審核期間，委托人和財務顧問終止委托協議的，財務顧問和委托人應當總終止之日起5個工作日內向中國證監會報告，申請撤回申報文件，并說明原因。

22.在持續督導期間，財務顧問應當結合上市公司披露的定期報告出具持續督導意見，并在前述定期報告披露后的15日內向上市公司所在地的中國證監會派出機構報告。

23.財務顧問不再符合規定條件的，應在5日內向中國證監會報告并公告。24.財務顧問主辦人發生變化的，財務顧問應在5日內向中國證監會報告。

25.證券公司的證券自營賬戶，應當自開戶之日起3個交易日內報證券交易所備案。26.證券交易所對會員的證券自營業務實施下列數字監管：

(1)要求會員按月編制庫存證券報表，并于次月5日前報送證券交易所。

(2)每年6月30日和12月31日過后的30日內，向中國證監會報送各家會員截止到該日的證券日營業務情況等。

27.存在超比例持倉等問題的證券公司，要向公司注冊地證監局書面報告整改計劃，在合規的前提下壓縮自營規模，并在每月10日前向公司注冊地證監局報告。

28.證券公司開展定向資產管理業務，應當與每季度結束之日起5日內，將簽訂定向資產管理合同報注冊地中國證監會派出機構備案。

29.證券公司應當在集合資產管理計劃設立工作日完成后5個工作日內，將集合資產管理計劃的設立情況報中國證監會及注冊地中國證監會派出機構備案。

30.證券公司應當在每個結束之日起60日內，完成資產管理業務合規檢查報告、內部稽核報告和定向資產管理業務報告，并報注冊地中國證監會派出機構備案。

31.集合計劃審計報告應當在每個結束之日起60個交易日內，按照合同約定的方式向客戶和資產托管機構提供，并報送住所地中國證監會派出機構備案。

32證券公司應當每半年向中國證監會派出機構報送介紹業務的合規檢查報告。發生重大事項的，證券公司應當在2個工作日內向所在地中國證監會派出機構報告。

33.證券金融公司應當自每一會計結束之日起4個月內，向證監會報送報告。證券金融公司應當 自每月結束之日起7工作日內，向證監會報送月度報告。

五、國監機構、協會、中國證監會、結算公司、上市委員會等限期內做出審批、出具報告等行 為

1.國監機構應對下列申請進行審查，并在下列期限內，作出批準或不批準書面絕定：

(1)對在境內設立證券公司或者在境外設立、收購或者參股證券經營機構的申請，自受理之日起6個月。

(2)對變更注冊資本、合并、分立或者要求審查股東、實際控制人資格的申請，自受理之日起3個月。

(3)對變更業務范圍、公司形式、公司章程中的重要條款或者要求審查高級管理人員任職資格的申請，自受理之日起45個工作日。

(4)對設立、收購、撤銷境內分支機構，變更境內分支機構的營業場所，或者停業、解散、破產的申請，自受理之日起的30個工作日。

(5)對要求審查董事、監事、境內分支機構負責人任職資格的申請，自受理之日起20個工作日。2.協會對機構提交的執業證書申請表進行審核，必要時可要求機構提交書面申請表及有關證明材料，協會在收到完整申請材料后30日內審核完畢。

3.首次注冊申請和變更注冊申請，證券業協會都是在收到完整申請材料后30日內審核完畢。4.中國證監會對保薦機構資格的申請，自受理之日起45個工作日內做出核準或不予核準的書面決定；對保薦代表人資格的申請，自受理之日起20個工作日內做出核準或不予核準的書面決定。

5.查詢誠信信息符合規定條件、材料齊備的，協會應自收到申請之日起10個工作日內出具誠信報告。

6.協會應當在15個工作日內處理會員、從業人員的書面更正申請。(誠信信息)7.證券賬戶注冊資料的變更，審核通過后，中國結算公司于5個工作日內更改相應注冊資料，經辦人在5個工作日后打印新的證券賬戶卡交申請人。

8.股票上市的申請，上市委員會應當自收到申請之日起20個工作日內做出審批。

六、設立公司、申請資格等條件

1.設立基金管理公司的數字條件：

(1)注冊資本不低于1億元人民幣，且必須為實繳貨幣資本。

(2)主要股東從事證券經營等具有較好業績，最近3年無違法記錄，注冊資本不低于3億元。2.期貨公司設立的數字條件：

(1)注冊資本最低額為人民幣3000萬。

(2)主要股東及其控制人3年無重大違法違規記錄。3.申請投資主辦人注冊的人員應具備的數字條件：

(1)具有3年以上證券投資、研究、投資顧問或類似從業經歷(2)最近3年內沒有受到監管部門的行政處罰。

4.證券公司申請融資融券業務資格，應當具備下列數字條件：(1)經營證券經紀業務已滿3年。

(2)公司董事、監事、高級管理人員最近2年未因違法違規經營受到行政處罰和刑事處罰。(3)最近2年各項風險控制指標持續符合規定。

(4)最近1年未發生因公司管理問題導致的重大事故。5.個人申請保薦代表人資格，應具備的數字條件：(全為3)(1)具備3年以上保薦相關業務經歷。

(2)最近3年內在境內證券發行項目中擔任過項目協辦人。(3)最近3年未受到中國證監會得行政處罰。6.合格投資者是指有下列條件之一的單位和個人：(1)個人或家庭資產合計不低于100萬元人民幣。(2)公司、企業等機構凈資產不低于1000萬元人民幣。

1.注冊資本：基金管理公司：1億元 期貨公司：3000萬，貨幣85% 申請證券、期貨投資咨詢從業資格：100萬

發行債券：股份有限公司：3000萬，有限責任公司：6000萬

累計債券余額不超過凈資本的40% 最近3年利潤可以支付債券1年利息 股票上市：股本總額：3000萬

發行的股份：25%，若股本超過4億的發行股份為10% 3年內無重大違法行為

（3年虧損就暫停）

債券上市：債券期限：1年以上

實際發行額：5000萬，累計發行額不超過公司凈資產的40%（2年虧損就暫停）

證券公司經營證券經紀業務：2000萬

證券承銷與保薦、證券自營、證券資產管理、其他業務等之一：5000萬

證券經紀業務+證券承銷與保薦、證券自營、證券資產管理、其他業務等之一：1億 證券經紀業務+證券承銷與保薦、證券自營、證券資產管理、其他業務等之二：2億 2.報告期限

有限責任公司股東大會召開前15日通知全體股東

股份有限公司發起人在股款繳足之日起30日內召開創立大會，開會前15日通知，結束后30日內申請設立登記

股份有限公司：股東大會：20日，臨時股東大會：15日

公司合并與分立：決議之日起10日內通知債權人，30日內公告 代銷合同簽署后5個工作日內報備 代銷期滿后15日內報告備案

上市公司收購協議達成后3日內報告并公告 上市公司收購結束后15日內報告并公告 證券公司解聘負責人：3個工作日內報告

證券公司法定代表人或高管離職：2個月內報送審計報告 報告：會計結束之日起4個月內 月度報告：每個月結束之日起7個工作日內

從業人員離職、變更聘用機構、違反規定：10日內向協會報告 證券投資顧問、分析師變更崗位、離職：10個工作日內備案 保薦代表人申請文件發生變化：2個工作日內提交更新資料 保薦代表人注冊登記發生變化：5個工作日報告予以變更登記 保薦代表人資格注冊公示期限：5個工作日

保薦事務聯絡人信息發生變化：3個工作日內向協會提交更新資料 投資主辦人離職：10日內備案

誠信獎勵、處罰信息：10個工作日內申報并記入系統

誠信信息所對應的決定或行為變更、撤銷：10個工作日內向系統申報 對誠信獎勵、處罰信息有異議：15個工作日內處 理會員申請 經紀人離職：5個工作日內注銷登記，10個工作日內公告 更換保薦代表人：5個工作日內報告并說明原因

財務顧問申請人申請文件發生變化：5個工作日內提交更新資料

業務投訴及處理情況報告：每年4月底前

營業部負責人離任審計報告：3個月內報告并備案

證券投資顧問業務的廣告宣傳活動：提前5個工作日報備 財務顧問和委托人終止委托協議：5個工作日內報告 財務顧問持續督導定期報告披露后：15個工作日內報告 財務顧問不符合條件：5個工作日內報告并公告 財務顧問主辦人發生變化：5個工作日內報告 終止保薦協議：5個工作日內報告并說明原因

持續督導結束后，發行人公告報告之日起10個工作日內報送保薦總結報告書 公開發行的公司債券上市后10個工作日內，主承銷商應將法律意見與總結報告報送 自營業務證券公司按月編制庫存證券報表并于次月5日前報送 每年6月30日和12月31日過后的報送證券自營業務的情況

至少每3個月向客戶提供一次資產管理報告、資產托管報告 開展定向資產管理業務：每季度結束之日起5日內備案 3.集合資產管理計劃設立工作完成后5個工 股份有限公司：3000萬 作日內備案

每個結束之日起60日內完成資產管理業務的報告并備案

集合計劃審計報告在每個結束之日起60日內向客戶和資產托管機構提供并備案 報告：每結束之日起4個月內 月度報告：每月度結束之日起7個工作日內 4.批準期限

上市申請：20個工作日 期貨公司申請：6個月

期貨公司合并分立、變更信息、規定的事項：20日，設立或終止境內分支機構、其他事項：2個月證券：證券公司申請：6個月

增減資、合并分立等：3個月

變更業務范圍、公司章程或審查高管任職資格：45個工作日 收購停業破產等：30個工作日

審查董事、監事任職資格：20個工作日

從業人員申請執業證書：協會要在30日內審核回復并向證監會備案 證券投資顧問、分析師注冊：協會在30日內審核完畢 保薦機構的資格申請：45個工作日 保薦代表人的資格申請：20個工作日

資產管理業務投資主辦人執業注冊：20日內完成注冊 5.法律責任

公司：虛報注冊資本：5%—15%罰款，提交虛假材料：5—50萬罰款

虛假出資：5%—15%罰款 抽逃出資：5%—15%罰款 另立賬簿：5—50萬罰款

財務會計報告虛假：直接負責人3—30罰款

不依法提取公積金：20萬以下罰款

基金財產未獨立：5—50萬罰款，直接負責人：3—30萬罰款

期貨：期貨公司：欺詐客戶：1—5倍，不足10萬，10—50萬，直接負責人：1—10萬 其他行為：1—3倍，不足10萬，10—30萬，直接負責人：1—5萬

期貨交易所：1—5倍罰款，不足10萬，10—50萬，直接負責人：1—10萬 單位或個人：1—5倍罰款，不足20萬，20—100萬，直接負責人：1—10萬 中介服務機構：1—5倍罰款，直接負責人：3—10萬

機構弄虛作假、刁難別人、聘用不合格的人員：警告、3萬元以下的罰款

從業人員不配合調查：暫停從業3-12個月或吊銷執業證書，對機構3萬元以下的罰款 被吊銷執業證書：3個月內不受理其申請

保薦機構違反規定：暫停保薦資格3個月，嚴重的6個月 保薦代表人和發行人違反規定：3-12個月不受理相關推薦

證券、期貨投資咨詢機構違反規定：1—5萬罰款，1-10萬，人員違反：1-3萬 證券發行與承銷違法違規：大問題：12—36個月，小問題：3—12個月 擅自或變相公開發行證券、欺詐發行證券（500萬以上）：1%—5%罰款，5年以下 非法集資：追訴標準：個人：10萬以上

單位：50萬以上

法律責任：0—5年，2—20萬罰金 5—10年，5—50萬罰金

10年以上，5—50萬罰金或沒收財產

死刑，沒收財產

刑事責任：個人：20萬，單位：100萬，情節嚴重：100萬，500萬

個人：30人，單位：150人，情節嚴重：100人，500人 個人：損失10萬，單位：損失50萬情節嚴重：50萬，250萬

違規披露：行政責任：30—60萬罰款，直接負責人：3—30萬罰款

刑事責任：3年以下，2—20萬罰金

誘騙投資者：追訴標準：獲利或避免損失5萬元以上

造成投資者損失5萬元以上

處罰：5年以下，1—10萬元罰金，情節嚴重：5—10年，2—20萬罰金 利用未公開信息：追訴標準：證券交易成交額累計50萬以上

期貨交易占用保證金數額累計30萬以上

獲利或避免損失15萬以上

責任認定：情節嚴重5年以下，1—5倍罰金

情節特別嚴重：5—10年，1—5倍罰金

負責人：5年以下

內幕交易：追訴標準：證券交易成交額累計50萬以上

期貨交易占用保證金數額累計30萬以上

獲利或避免損失15萬以上

責任認定：情節嚴重5年以下，1—5倍罰金

情節特別嚴重：5—10年，1—5倍罰金

負責人：5年以下

操縱市場：追溯標準：單獨或合謀持有流通股份達30%且20個交易日內成交量達30% 單獨或合謀持倉量達50%且20個交易日期貨合約成交量達30% 與他人串通，20個交易日內成交量達20% 自買自賣，20個交易日內成交量達20% 單獨或合謀，申報量達50% 責任認定：1—5倍罰款，不足30萬的30—60萬，直接負責人：10—60萬

6.資料保存時間

基金管理人保存基金的會計賬簿、記錄：15年 誠信查詢記錄保存：5年

基金份額持有人開戶與業務銷售資料保存：15年 保薦工作底稿保存：10年

客戶投訴書面或電子材料：保存時間不少于3年

證券營業部自查及演練情況資料：保存時間不少于3年 開戶資料保存時間：不少于20年

投資咨詢資料：自提供之日起保存2年

利用“薦股軟件”提供投資咨詢：保存期限自協議終止之日起不少于5年 投資顧問業務檔案的保存期：自協議終止之日起不少于5年 財務顧問工作底稿：保存期不少于10年

證券發行與承銷的相關資料：保留至少3年并存檔備案 證券自營業務原始憑證及有關材料保存：20年 資產管理業務文件資料保存：20年 轉融通業務資料保存：20年 中間介紹業務資料保存：5年

7.其他

預先核準的公司名稱保留期：6個月

有限責任公司股權轉讓：其他股東接到通知30日內未答復的視為同意轉讓，接到法院通知20日內不行使優先購買權的視為放棄不能達成收購股權協議：公司連續5年盈利但不分配利潤。決議通過日起60日內仍不能達成協議的股東，可以在90日內向法院起訴

募集設立方式設立股份有限公司的發起人認購的股份不得少于35% 公司成立后6個月沒開業的吊銷營業執照 期貨公司成立3個月沒開業的吊銷營業執照

發行證券票面價值超過5000萬，必須采取承銷團的形式

主承銷人：2/3的人有3年以上證券管理經歷或5年以上金融管理經歷 70%以上在證券工作2年以上 3年內無起訴或行政處罰 代銷包銷期權不超過90天

上市公司收購的股份達30%仍要收購的要發出要約 收購要約期限：30—60日

封閉式基金封閉期：10年或15年

管理資質測試的合格成績有效期為3年

從業人員申請執業證書：最近3年未受過刑事處罰。申請投資咨詢和資信評估還需要2年以上從業經驗 3年不在機構從業的，要取消執業證書 違反考試秩序的，2年內不得參加考試

保薦代表人申請條件：3年以上相關業務經歷，最近3年內擔任過協辦人，3年內無行政處罰 保薦機構每年4月向證監會報送執業報告 開展資產管理業務：投資主辦人不少于5人

投資主辦人：3年以上類似從業經歷，不能在2年內有處分或被監管

每2年一次年檢，不能2年沒有管理資產，不能在2年內有處分或被監管

財務顧問主辦人不能：24個月違反誠信，24個月收到紀律處分，36個月違法違規 獨立財務顧問不能：持有上市公司股份達到5%，上市公司持有財務顧問股份達到5% 誠信獎勵、處罰信息時效為3年，重大處罰時效為5年 違反規定的，市場禁入3-5年，情節嚴重的5-10年

對經紀人進行不少于60小時的職前培訓，其中法律法規和職業道德培訓不少于20小時 每年1月31日前報送經紀人管理報告 不得發布與該上市公司有關的證券研究報告：

首次發行：確定并公開價格之日起40日 增發配股：確定并公開價格之日起10日

回訪制度：新開客戶1個月內回訪，對原有客戶的回訪不低于上年末客戶總數的10% 證券營業部負責人應當每3年至少強制離崗一次，每次時間不少于10個工作日 營業部負責人離任審計發現違規：至少2年內不能轉任其他營業部管理人員 分別從事證券、期貨投資咨詢業務：5名以上取得從業資格的專職人員

同時：10名以上

高管中至少1名取得從業資格

證券投資顧問協議自簽訂之日起5個工作日內客戶可以書面通知方式提出解除協議

擔任發行人股票首次公開發行的保薦機構、主承銷商或者財務顧問，自確定并公告發行價格之日起40日內，不得發布與該發行人有關的證券研究報告

擔任上市公司股票增發、配股、發行可轉換公司債券等再融資項目：10日內不得發布 從事財務顧問業務：財務顧問主辦人不少于5人 3年內重大違法違規記錄

收購人公告要約收購報告書摘要后15日未能發出要約的，財務顧問要督促公告原因并反饋意見 財務顧問不能持續督導：委托人在1個月內另行聘請財務顧問進行持續督導

利潤未達80%：財務顧問道歉，利潤未達50%：監管談話、出具警示函、責令定期報告 另行聘請的保薦機構的持續督導時間不得少于1個完整的會計 代銷出售的股票未達70%為發行失敗

證券公司風險控制指標標準：凈資本/各項風險準備金之和100% 凈資本/凈資產40% 凈資本/負債8% 凈資產/負債20% 對單一證券公司的轉融通的余額/證券公司凈資本50% 融出的每種證券余額/該證券公司上市可流通市值10% 充抵保證金的每種證券余額/該證券總市值15% 證券自營業務持倉規模要求：自營權益類證券及證券衍生品的合計額凈資本100% 自營固定收益類證券的合計額凈資本500% 持有一種權益類證券的成本凈資本30% 持有一種權益類證券的市值/其總市值5% 證券公司辦理定向資產管理業務：接受單個客戶的資產凈值不低于100萬 限定性集合資產管理業務：不低于5萬元

非限定性：不低于10萬元 合格投資者不得超過200人

合格投資者：個人或者家庭金融資產不低于100萬

公司、企業等機構凈資產不低于1000萬 申請融資融券業務：2年內沒有違法違規 2年內風險控制指標達標

最近1年沒有發生因為公司管理問題導致的重大事件 融資融券標的為股票：上市3個月

融資買入股本1億元，市值5億元

融券賣出股本2億元，市值8億元

股東人數4000人 最近3個月無以下情形之一：日均換手率基準指數15%且成交額5000萬

日均漲跌幅均值與基準指數偏離值4% 波動幅度基準指數波動幅度5倍以上 融資融券標的為交易型開放式指數基金：上市5個交易日

近5個交易日內的日均資產規模5億元

基金持有戶數2000戶

轉融通的期限不得超過6個月

轉融通保證金貨幣比例不得低于15%

第四篇：《證券基礎知識》數字類總結

1.股份有限公司將法定公積金轉為股本時，留存的該項公積金不得少于注冊資本的25%

2.股份公司申請上市的，其股本總額不得少于3000萬元

3.保險公司次級債的期限為5年以上(含5年)

4.我國在國際市場已發行的金融債券的期限均為中、長期，最短的為5年，最長的12年，絕大多數采用

公募方式發行。5.證券公司應當自領取營業執照之日起l5日內，向證券監督管理機構申請經營證券業務許可。

6.中國證監會對申請設立子公司的證券公司在風險控制指標、凈資本、經營管理能力、風險管理、內部

控制機制等方面提出了審慎性要求，規定最近一年凈資本不低于12億元。

7.基金管理人運用基金財產進行證券投資，不得有下列情形：①一只基金持有一家上市公司的股票，其

市值超過基金資產凈值的10%；②同一基金管理人管理的全部基金持有一家公司發行的證券，超過該證券的10%；③基金財產參與股票發行申購，單只基金所申報的金額超過該基金的總資產，單只基金所申報的股票數量超過擬發行股票公司本次發行股票的總量；④違反基金合同關于投資范圍、投資策略和投資比例等約定 8.合規總監的任職條件中工作經歷屬于選擇條款，可以是從事證券工作5年以上，并且通過有關專業考

試或具有8年以上法律工作經歷；或在證券監管機構的專業監管崗位任職8年以上。

9.混合資本債券期限在15年以上，發行之日起l0年內不得贖回。

10.限定性集合資產管理計劃的資產主要用于投資國債、國家重點建設債券、債券型證券投資基金、在證

券交易所上市的企業債券、其他信用度高且流動性強的固定收益類金融產品。投資于權益類證券以及股票型證券投資基金的資產，不得超過該計劃資產凈值的20%。

11.證券發行時，詢價對象應承諾獲得網下配售的股票持有期限不少于3個月。

12.會計師事務所申請證券相關業務許可證時，應提交最近3年的會計報表

13.提前兌取憑證式債券時，除償還本金外，利息按實際持有天數及相應的利率檔次計算，經辦機構按兌

付本金的2‰收取手續費。

14.封閉式基金的募集期限為3個月，自該基金批準之日起計算。封閉式基金自批準之日起3個月內募集的資金超過該基金批準規模的80％的，該基金方可成立.15.滬深300指數每次調整的比例定為不超過10％

16.會計師事務所申請證券相關業務許可證時，應提交最近3年的會計報表。

第五篇：證券基礎知識數字總結

(二)我國證券交易市場發展歷程

我國證券交易市

場發展歷程1.新中國證券交易市場的建立始于1986年。2.1986年8月，沈陽開始試辦企業債券轉讓業務。

3.1986年9月，上海開辦了股票柜臺買賣業務。

4.1988年4月起，我國先后在61個大中城市開放了國庫券轉讓市場。

5.1990年12月19日，上海證券交易所正式開業。

6.1991年7月3日，深圳證券交易所正式開業。

7.1992年初，人民幣特種股票（B股）在上海證券交易所上市。

8.1999年7月1日，我國正式開始實施《中華人民共和國證券法》，這標志

著維系證券交易市場運作的法規體系趨向完善。

9.2004年5月，中國證監會批準深圳證券交易所在主板市場內開設中小企業

板塊。

10.2005年4月底，我國開始啟動了股權分置改革試點工作。

11.重新修訂的《證券法》于2006年1月1日起正式實施。

12.2009年10月30日，創業板在深圳證券交易所開市。

13.2010年3月31日，上海證券交易所和深圳證券交易所開始接受融資融券

交易的申報。

14.2010年4月16日，我國股指期貨開始上市交易。

證券基礎知識關鍵數字：

1602年第一個證券交易所阿姆斯特丹 1608柴思胡同的“喬納林咖啡館”眾多經紀人在此交易成名 1790年美國費城證券交易所成立（第一個）

1773年英國第一家交易所咖啡館成立（1802年政府正式批準）（最初交易政府債券-后來公司債券 礦山 運河股票――鐵路股票盛行）

1792年5月17日24名經紀人“梧桐樹協議”訂了交易傭金的最低標準 中國最早證券交易機構是外商開辦的“上海股份公所”“上海眾業所”

1918年夏北平證券交易所成立（中國人自己創辦第一家）1872年設立的輪船招商局是我國第一家股份制企業

1920年7月上海證券物品交易所成立（當時規模最大的）1987年9月深圳特區證券公司成立（中國第一家專業證券公司中）

1992.10國務院證券管理委員會和中國證監會成立（標志全國性監管和市場發展）1998.04國務院證券委 撤消（建立了集中統一的市場監管體制）

1997.11《證券投資基金管理暫行辦法》（規范基金發展）2001.12.11中國加入WTO 外資合營外資比例不超過33% 加入后3年內不超過49%

2002.11接納日本野村證券上海代表處首席特別會員，批準日本內藤證券直接申請B股席位 2003.05.27瑞士銀行成為首家獲批的QFII

記名股東發起設立方式設立公司發起人首次出資不得低于注冊資本的20% 其余部份2年內繳足 募集方式發起人認購股份不低于35%

全體股東的貨幣出資不得低于注冊資本的30%，股東大會作出決議須經出席會議表決權半數通過，修改公司章程，增減資，合并分立須2/3通過

募集公司上市條件：向社會公開發的股份數要達到25%以上 股本總額超4億的比例為10%以上 公司股本總額不少于3000萬，公司3年無違法行為

同時最近3年現金流量凈額超過5000萬 或者3個會計營業收入超3億，為近3年凈利潤的10倍

股權分置改革后原非流通股12個月內不得轉讓。股份超5%出售在12個月內不超5% 在24個月內不超10%

1994年開始發行憑證式（銀行網點發行，提前兌付需付千分之2手續費）和記賬式國債（證券帳戶發行，特點：發行時間短效率高，交易手續簡便成本低安全）可記名可掛失

50年代發行過兩種國債：1950年人民勝利折實公債 1954～1958國家經濟建設公債（發行5次）1981恢復發行國債2000年無記名國債退出市場

1982年開始發行金融債券，同年中國國際信托投資公司在日本東京證券市場發行外國金融債券 1993中國投資銀行被批準境內發行外幣金融債券

國債發行方式：1991之前行政攤派 1991開始引入承購包銷 1996年引入招標發行方式 2001.07.02開始在銀行間債券市場實行凈價交易

混合資本債券：是商業銀行為補充資本發行的，清償位于股權資本之前列在一般債務和次級債之后 期限在15年以上，10年內不可贖回

保險公司中次級債償還須確保償付后償付能力充足率不低于100%才能償付

2007.08證監會頒布實施《公司債券發行試點辦法》標志我國公司債券（1年以上期限內還本付息的有價證券）發行正式啟動，金額不少于5000萬

1987.10財政部在德國法蘭克福發了了3億馬克公募債券（經濟體制改革后政府首次在國外發行債券）

基金起源于英國18世紀末19世紀初產業革命推動下出現的 1997.11國務院頒布《證券投資基金管理暫行辦法》

2004.06.01我國《基金法》實施（法律形式確認了基金在資本市場和社會主義市場經濟中的地位和作用）

封閉基金存續期5年以上，一般10～15年 10%以上基金持有人有權招開基金持有人大會

基金公司設立：注冊資本不低于1億必須是實繳資本。主要股東3年內無違法記錄注冊資本不低于三億

我國基金管理費一般為1.5%，貨幣基金0.33% 債券基金不低于1% 封基托管費按0.25% 開放基金低于0.25%

封基收益分配比例不低于已經實現收益的90% 股票基金應有60%投資于股票 債券基金應有80%投資于債券

一只基金持有一家上市公司股票不得超過基金凈值的10%，一家管理公司的全部基金持有一家公司的證券不得超過該證券的10%

外匯期貨1972在國際貨幣市場（屬于芝加哥商業交易所）率先推出

可轉換公司債最短1年最長6年。發行起6個月后可轉換公司股票

首次公開發行股票4億股以上可以向戰略投資者配售 發行面值超5000萬元應當由承銷團承銷

上海證券交易所1990.12.19 深圳證券交易所1991.07.03成立

2004.05國務院批準 中小企業板設立

中證指數公司的指數：中證流通指數 中證規模指數中證100指數（基期2005.12.30 基點1000點）

滬深300指數 滬深300行業指數 滬深300風格指數 中證規模指數中證

200/500/700/800指數（基期2004.12.31 基點1000）

中證100（排名前100）=滬深300-中證200 中證700=中證500+中證200 中證800=中證500+滬深300

上證交易所股價指數：上證綜合指數（基期1990.12.19 基點100點）

公司稅后利潤分配時，提10%列入公司法定公積金，法定公積金超注冊資本50%時可不提取。

法定公積金轉為資本時留成比例不得少于轉贈前注冊資本的25%

2007年12月底我國共有證券公司106家

證券公司設立主要股東要求最近3年無重大違規，凈資產不低于2億元

證券監督機構自受理證券公司設立申請之日起6個月內進行審查，作出答復。不批準要說明理由

單獨或合并持有5%股權股東可以向股東會提議案，可以提名董事監事候選人

風險控制指標：

經紀業務凈資本不低于2000萬 承銷，自營，資產管理之一凈資本不低于5000萬 經紀業務+一項=凈資本1億

經紀業務+2項及以上的=凈資本2億 凈資本：風險準備之和》100% 凈資本：凈資產》40% 凈資本：負債》8%

凈資產：負債》20% 流動資產：流動負債》100% 經紀業務凈資本/營業部家數》500萬

自營股票規模《凈資本的100% 自營證券規模（按成本價計）《凈資本200 % 自營持有一種非債券證券成本《5%該證券市值

承銷要按10%計算風險準備，承銷公司債券的按5%計算，承銷政府債券按2%計算 定項資產管理按管理本金的2%計算風險準備，集合資產按1%，專項資產按0.5% 證券公司按上一年營業費用總額的10%計算風險準備

單一客戶融資融券不超過凈資本的5% 客戶擔保股票不超過該股票總市值的20% 按融資融券規模的10%計算風險準備

〈證券法〉1998.12.29通過 1999.07.01實施 〈公司法〉1993.12.29通過1994.07.01實施｝2005.10.27修訂 2006.01.01生效

證券公司股東非貨幣財產出資不得超過注冊資本的30% 〈企業破產法〉于2007.06.01實施

新公司法：公司注冊資本按規定的比例在2年內分期繳清出資，投資工公司5年內繳足 有限責任公司最低注冊資本降低到3萬元

非公開發行實際控制人認購的股份36個月內不得轉讓，發行價格不低于基準日前20個交易日均價的90%

融資融券試點：經紀業務已滿3年的創新類證券公司近二年各項風險控制指標持續符合規定，近6個月凈資本在12億以上

2005.06.30經國務院批準，證監會`財政部`中國人民銀行聯合發布《證券投資者保護基金管理辦法》滬深交易所在風險基金達到規定上限后經手費的20%納入基金，證券公司按營業收入的0.5～5%交納基金

中國證券業協會成立于1991.08.28 2002.12.16證監會公布《證券業從業人員資格管理辦法》2003.02.01實施

申請執業證書協會應當自收到申請起30日內向證監會備案，不符的要書面說明現由