第一篇：價值流分析與改善

價值流分析與改善(VSM)大綱：

(一)價值流定義(二)價值流意義(三)價值流使用場合(四)價值流圖基本框架(五)價值流符號介紹

(六)與價值流相關的KPI介紹

價值流的思想起源于豐田公司，但在開始運用時并沒有名稱，之后豐田公司以“物與信息流圖(Material and Information Flow Diagram)”稱呼它，并在實踐中采用邊干邊總結的方法流程來發展。1991年，《改變世界的機器》一書開啟了研究及反思豐田之風氣后，1996年，幾位原作者，Womach等人又編撰了《精益思想》(Lean Thinking)一書，輪廓性地闡述了精益生產的五大模塊，把精益生產推向了一個新的高度。但對于其中價值流的具體操作方法見于1998年麥克·魯斯(Mike Rother)和約翰·舒克(John Shook)撰寫的《Learning to See》，在這本書里作者總結了價值流及其應用方法，并在隨后的推介中得到了制造業特別是汽車行業的一致認同和好評。但其時的價值流圖析，也存在局限性，就是對象較多地局限在一個工廠內，我們知道，幾乎所有產品都不能在一個工廠內完成，其價值流一般都要經過若干個工廠、供應商，甚至這些工廠在不同的國家。僅對一個工廠進行價值流圖析雖然可以消除這個過程中的浪費，但要完全消除浪費，就要對整個價值流進行分析。

(一)價值流定義

價值流就是一個產品通過其生產工程的全部活動(包括增值及非增值價值的活動)。

其中對于一個產品來說，有兩個流程特別重要: 1.從原材料到交付客戶手中的生產流程。2.從概念到投產的設計流程。

如一個產品的流動，應該是至少不少于郎咸平先生所謂的“6+1”，包括顧客要求收集、分析、概念設計、產品設計、工程開發管理、生產制造管理、供應商及訂單管理、生產交付、銷售(含渠道及終端)、客戶服務等，將歷經很多制程工序，需要許多公司工廠甚至要跨越許多國家和地區。在狹義的VSM中，我們主要討論工廠內的價值流，即精益生產相關聯的產品中從顧客需求到產品交付的生產流，它也是現階段我們努力實施精益生產的主要領域。

(二)價值流意義

1.發現浪費及問題的工具。它從宏觀角度，從input-output的流程上審視業務及制程，可以讓你輕易看到浪費源(隱蔽的工廠:過多的庫存、重工、時間浪費、搬運、檢測等)，從而為企業進行持續的、系統化的改進提供科學依據。2.通用語言。價值流可以作為流程、制程改善的通用語言，使得不同部門間容易溝通。

3.確定及區別改善重點的優先次序的工具，避免“只挑容易的”來改進，使改善的投人回收比最大。4.價值流技術是編制改善計劃及實施計劃的基礎。

(三)價值流使用場合

六西格瑪理論中，有一個重要工具-FMEA，在進行初試分析的時候需要用到它，以指引改善方向;當已進行一些改進后，再進行FMEA分析，以確認改進是否達到效果。所以FMEA是六西格瑪質量改進過程中的一項串聯總體改善方向、階段及總體總結的重要工具。

價值流分析在精益生產中的作用，就如同FMEA一樣，起著總體改善方向指引、階段及總體成效總結的串聯作用。

(四)價值流圖基本框架

A區域是客戶區域，需要了解客戶需求量、交貨頻次、運輸方式等。

B區域是供應商區域，需要了解供應商供貨方式、交貨頻次、運輸方法等。

C區域是信息流區域，需要了解信息從客戶到企業生產計劃部門，從市場計劃部門到供應商和內部各廠之間的電子/手工信息傳送方式、控制點控制方式、交貨需求等信息。

D區域是作業流物流區域，需要了解原物料從供應商開始，經歷企業內部各主要生產環節直到做成成品交貨的作業流、物流流動的全部步驟，物流停止區域—各倉庫的分布。

E區域是數據及時間框，它是記錄上述A, B, D各區域的相關重要KPI數據，并對于整個生產物流、信息流的運作效率、平衡性、浪費藏匿點作出評價，便于在此基礎上作改善。

(五)價值流符號介紹

(六)與價值流相關的KPI介紹 1)Takt Time

有許多IE對Takt Time, Cycle Time, Lead Time, Neck Time, Standard Time這些名詞較為混淆，在下面我們將對其詳細講解。Takt Time，又叫節拍時間。Takt是一個德語詞匯，表示像音樂節拍器那樣準確的間隔時間，它本來是20世紀30年代德國飛機制造工業中使用的一個生產管理術語，意指把飛機移動到下一個生產位置的時間間隔，所以又常常被叫做產距時間。這個概念于20世紀50年代開始在豐田公司被廣泛應用，并于60年代晚期推廣到豐田公司所有的供應商。

Takt Time基本特點是直接面對客戶需求，是由客戶決定而不是內部自然產生的。其基本公式: Takt Time=計劃工作時間/客戶需求

可用的生產時間除以顧客需求量，計劃工作時間是排除停機、臨時休息、換模等無效時間的凈時間。

例如一個機械廠每天運轉480分鐘，顧客每天的需求為240件產品，那么節拍時間就是兩分鐘。類似的，如果顧客每個月需要兩件產品，那么節拍時間就是兩周。使用節拍時間的月的在于把生產與需求相匹配。它提供了精益生產系統的“心跳節奏”。

Takt Time是一個非常重要的概念。目的是平衡每個制程以便達到連續流動。因為客戶需求變動所以我們需要有不同的T/T，一個精益企業/制程應該有能力對客戶需求變化作出反應。一個精益的制程有能力靈活地應對顧客需求而不是建立庫存以補償客戶需求波動。

豐田公司通常每個月評審一次節拍時間，每10天進行一次調整檢查。

2)Machine Time和Cycle Time 機器時間(Machine Time, M/T):機器生產一個周期時間(但調機、換刀等非增值時間不計在內)。

周期時間((Cycle Time,C/T):指作業者一個人進行標準作業時，標準狀態下完成一個動作循環的時間。

周期時間一般不考慮機器時間與人作業時間和是多少，而是直接取產品的生產周期。比如表2.12所示作業:

在這里，機器時間40s，人動作時間5s，合計周期時間45s。看表2.13情況:

在這里，機器時間40s，人動作時間20s，合計周期時間還是45s。看表2.14情況:

在這里，機器時間40s，人動作時間65s，合計周期時間是65s。所以說，周期時間觀察對象是產品周期，但不僅僅涵蓋設備周期時間。在精益生產中，周期時間和機器時間是可變的，根據客戶需求根據不同的T/T而變化的，這是周期時間和以后講的標準時間的差異之處。

3)L/T: Lead Time是前置時間，廣義上指從客戶下訂單到交貨取回貨款之間的時間，狹義上講就是半成品在制程內的流轉時間。L/T基本上由兩部分時間組成，即L/T=加工時間+停滯時間。

在分析生產實際時可以將其細分為以下三部分，即L/T=制程內加工時間+制程間搬運時間+制程間等待(庫存)時間。

它的公式是:L/T= WIP數量xT/T(利特爾法則Little's Law)。如何計算L/T:(1)制程內W/P對應L/T=WIP數量(制程內所有WIP數量)xT/T(本制程T/T)(2)制程間WIP對應L/T=WIP數量(制程間所有WIP數量)xT/T(下制程T/T)①L/T時間短的優點。

1)預測準確，資源準備有序。L/T短的最大特點是不需要做太久的市場預測，這就避免了L/T過長帶來的預測紊亂，使得企業在做市場安排時井井有條，不會浪費資源。可以想象，當預測不準時，出于安全考慮一般會多準備資源，如設備、人力、場地、原材料、零部件、輔料等資源，那就無形中浪費了許多資源。2)交貨時間短。像服裝公司ZARA，它從概念到上市只有兩周不到，而國內一般工廠需要3個月。在這個案例中交貨期長的話就容易失掉客戶，交貨期越短越容易響應客戶的需求，贏得客戶。

3)庫存少，庫存費用低。L/T時間短，從采購到出貨時間短，中間品和庫存也會低，庫存費用相應也會低。據初步估算，實施精益的企業其庫存可以比原先降低80%以上。

4)在制品少，中間費用低。L/T短的前提是生產的連續性和流動性。這就要求生產各制程、各工站的平衡性要好，同時還有生產批量的規模變小，線平衡好，生產批量小那么結果就能大幅度壓縮在制品，保持最小的W/P和中間費用。5)工程變更時損失小。工程變更ECN，當然還有設計變更DCN在制造過程中是正常的，會頻頻出現的。那么在L/T時間短、庫存及在制品都小的情況下，制造系統可以將工程變更產生的倉庫“積壓品”降至最低，而至損失最小。②生產批量對于L/T的影響。生產批量對于L/T的大小有著直接的影響。批量大則L/T長。一個制程3個工站A,B,C各自周期為1分鐘。如果批量為100，那么從現在開始計時，100分鐘后這批半成品才從A制程出來，同理300分鐘后才從C制程出來為成品。即便客戶只需要1個產品，也需要等300分鐘。如果批量為1件，同理，3分鐘后客戶就可以拿到第1個產品。效果有很大不同。最后拿到第100個也是要等到300分鐘但只要客戶不是以100為單位成批要貨，那么小批量在L/T上的優異表現是毋庸置疑的。③縮短L/T時間的方法。要縮短等待時間無非三種途徑: 1)讓各制程生產同期化，制程間等待時間最短;2)搬運時間縮短;3)加工時間縮短。

④WIP(Work in Process，在制品)。WIP是個很重要的概念。宏觀上說，WIP是從原材料投入生產到成品入庫為止，處于生產過程各工藝階段尚未完成的各種制品的總稱，不含素材及成品。微觀上說，生產線上所有沒有變成成品的半成品都是WIP，包括等待中的、加工中的。我們可以這樣認為，工廠突然停電，一切活動停下來后，所有存在的半成品都是WIP，因為它占用了資金和資源，與增值與否沒關系。

⑤ΣLT。總前置時間任(ΣLT):是制造過程中所有制程的L/T的總和。對于制造過程而言，也就等于MCT(Manufacturing Cycle Time)，指從原材料到最終成品交貨的全部制造時間的總和，就是將產品交付期加上將產品運輸到客戶的時間。包括處理訂單的延誤、將訂單輸入生產系統的時間，或由于顧客訂單超過生產能力而導致的等待時間等。簡而言之，就是顧客要為產品等待的總時間。⑥VAT。增值時間((Value Added Time, VAT):在生產的過程中，能實際為顧客增加價值的加工時間。這類加工包括四類，即第一類是改變產品物理特性而增加產品價值的作業;第二類是改變產品化學特性而增加產品價值的作業;第三類是對零件進行組裝而增加產品價值的作業;第四類是對產品進行包裝而增加產品價值的作業。

下面用一個案例解析一下L/T, VAT, NVAT, W/H, Cycle Time。的關系。

在左邊制程中，周期時間是30秒，而增值時間只有10秒，那么另外的20秒就只好閑著，就變成了非增值時間。后面倉庫的庫存是50pcs，那么這里的非增值時間就是30x50=1500秒，如果計算整個制程的L/T，就要作業過程和庫存制程相加，那么就是1500+30即1530了。關于VAT的一個重要問題: 在多任務站中，3個工站的Cycle Time分別是10, 12, 15秒，節拍時間是15秒，那么如何計算VAT? 正確答案:VAT應該是10+12+15=37秒而不是45秒。

解析:兩個時間即45和37中間的8秒就是等待時間，這樣浪費問題就暴露出來了。

一定要記住，L/T是個實際測量值而不是理論計算值，是個output而不是一個input。好比我們在吃飯，從點餐完畢到上菜的時間就是L/T，沒有必要去計算飯店內部各環節的時間，例如下單到廚房、備菜、切菜、燒菜、等待上菜等，如果那樣是舍本逐末，注定事倍功半或者無功而返。

第二篇：豐田的人力資源價值流

豐田的人力資源價值流

2010-12-20 16:39:26 作者:SystemMaster 來源: 文字大小:[大][中][小]雖然有許多企業成功復制了豐田模式的一部分，但是很少能夠創造像豐田這樣的文化，豐田文化使得豐田能夠培養出不斷致力于持續改善的杰出員工。豐田的獨特之處在于能夠積極創建和培育人力資源池。豐田并不是簡單地建一個工廠，然后一直等到潛在的員工送上門時才開始錄用。相反，豐田有一套經過精心規劃并富有戰略性的流程來創建和維護這個合格的人力資源池。豐田認為，內部的成長才能帶來真正的成長和繁榮。豐田在一個地區新建工廠，并從頭開始創建適合當地的豐田文化。豐田在新工廠的創建上具有罕見的優勢—它能與員工們一起從頭開始。

豐田習慣于在雇用之前就開始影響員工。在日本，豐田通過與當地教育系統合作的方式，啟動將年輕人帶入豐田文化的準備程序。在中學時期，日本的豐田高中就要對學生們進行職業興趣和才能方面的評價，并給出相應的選擇和指引。在這里，學生們除了繼續學習核心教育課程外，還要學習豐田模式，包括汽車制造技能、TPS的構成、價值觀、團隊工作中人際關系的組成以及豐田文化。

《豐田模式》這樣描述了其對TPS流程的信念：“正確的流程將產生正確的結果。”我們可以將該信念拓展到人力價值流上—以正確的方式投資于員工培訓將產生正確的結果。

員工的思考和行為方式深深地植根于公司的理念和原則，豐田模式的核心是對員工的尊重和持續改善。豐田文化從豐田成立伊始就不斷地發展，并成為公司的核心競爭力，領導者深信“成功的關鍵在于對員工的投資”。

第三篇：價值分析

價值分析理論：觀點與應用

香港中文大學教育學院丁道勇

[摘要]價值沖突是當代社會生活中不可回避的事實。價值分析理論在分析價值沖突來源的基礎上，重新連接了事實判斷與價值判斷，其價值分析程序有助于價值沖突的解決。將這個理論應用到學校教育中，可以幫助學生應對生活中的種種價值沖突。

[關鍵詞]價值沖突價值判斷事實判斷價值分析

生活包含多種選擇，涉及不同的價值。因為無力應對其中的價值沖突，種種光怪陸離的社會亂象便紛紛涌現。人們在價值問題上喪失對錯標準，甚至放棄對自己的價值做理性判斷，這些問題在“多元”之聲日益強大的今天愈發明顯。價值分析理論致力于分析和解決價值沖突，其理論觀點可以為學校道德教育應對社會問題提供參考。雖然早在20世紀70年代，這個理論就已經比較完備，例如1971年美國“全國社會科教育學會”會刊就對這個理論做過介紹。但是，中國大陸學術界一直沒有系統介紹過這個理論，這與該理論的潛在價值是不相稱的。

一、價值分析理論的發展

價值分析理論包含許多人的貢獻，例如弗倫克（Jack Fraenkel）、亨特（Maurice Hunt）、梅特卡夫（Lawrence Metcalf）、奧利佛（Donald Oliver）、謝費（James Shaver）、庫布斯（Jerrold Coombs）、考夫曼（Dana Kurfman）、梅克斯（Milton Meux）、查德維克（James Chadwick）以及紐曼（Fred Newmann）等人。其發展歷程是在反對道德專制主義以及邏輯實證主義的基礎上，向法理學教育傳統的回歸。

1．道德專制主義

道德專制主義（moralism）試圖把道德教育作為普及特定意識形態的一種方法。這種學校教育應用榜樣、故事，儀式以及環境影響等方法，帶有布道的色彩，與獎懲系統相聯系。道德專制主義的道德教育目標，完全受社會傾向的制約。如果社會道德具有不確定性，年輕

[1]人通過這種教育接受到的將是相互沖突的價值。20世紀80年代以后美國復興的品格教育運

動，其理論基礎與道德專制主義頗有共性。價值分析理論采用與之相反的思路，相信學生具有足夠的理性判斷能力。

2．邏輯實證主義

邏輯實證主義對人類知識的確定性做出分析，認為只有事實判斷可以證明，而所有的價值判斷都不可證明。這樣，所有的價值判斷都成了與認知無關的事，事實與價值之間的相互影響被輕視甚至忽略。與這種觀點不同，價值分析理論認為事實判斷與價值判斷的嚴格區分是一種誤導。事實是，每一個事實判斷都同時表達某種價值判斷，例如“你是一個賊”這個判斷既描述了事實，也表達了不贊同的態度。事實與價值判斷并非截然不同，而是一個連續

[2]統一體的兩端。后文對這一觀點還有補充。

3．法理學教育模式

奧利佛和謝費創造了法理學（Jurisprudential）教育模式。在這個模式中，學生設想自己是法官，其職責是傾聽各方證據，分析各方立場，經過權衡做出最佳決策。這個模式的[3]特色在于幫助人思考自己在重要的法律、倫理、社會問題中的位置。與一般的批判性思考

不同，法理學模式關注的不是產生不同觀點的信息本身，而是這些信息帶來的爭端。所以，[4]應用該模式的教師常以閱讀煽動性的信息為討論起點，隨即轉向隱含的問題或爭端。價值

分析理論與法理學教育模式一樣，力圖澄清爭端的根源，并將這種澄清視為解決沖突的方法。

二、價值分析理論的基本觀點

1．價值沖突的根源

價值沖突可能是個人內部的，也可能是人際的。每一個體互不相同，同時又選擇過群體

[5][6]生活，這就形成了各種人際間的不一致。我們感受到的內外部價值沖突多種多樣。首先，價值沖突可以表現為價值判斷性向上的不同。例如，對中學生戀愛現象，有人贊成，也有人嗟嘆。其次，價值沖突也可能是價值判斷視角上的不同。例如，有人認為中學生戀愛是好的，因為這是他們個人情感的自然表達；有人認為中學生心智尚未成熟，這個年齡戀愛不好。另外，按照奧利佛的觀點，人們思考社會價值可以采用兩種不同的方式：除了做“是”或“否”的二歧判斷外，還可以將社會價值作為空間架構，對行為在何種程度上可以被接受做判斷。

[7]此即價值沖突的第三個分類維度。例如，有人認為中學生戀愛完全應當禁止。性向、程度上不同的觀點，可能都是出自同樣的判斷視角。

價值分析理論并不認為價值沖突的類型差異是關鍵，而是將分析重點放在沖突的根源上。這需要分析價值判斷的過程。價值判斷被認為是應用評價詞對價值對象進行評價的過程。價值對象包含不同側面，接受不同的事實描述，相應的也就需要不同的價值標準。價值判斷

[8]正是參考這些事實描述和評價標準，并且實際上需要參考多組標準。也就是說，對某一個

價值對象的價值判斷，可能是基于不同的價值標準。這些標準使我們能夠對價值對象不同方

[9]面的特征做出獨立評價，但是它們并未提供整體評價的基礎。由此，價值判斷過程成為各

種價值沖突的來源。具體來說有三類：其一，定義問題，涉及詞匯的使用或意義；其二，事實問題，有關周圍世界特定事件的準確性、真實性；其三，價值問題，有關特定社會、政治

[10]行為原則的相對重要性。

2．連接價值判斷與事實判斷

價值分析理論認為，對價值判斷的認識存在兩個誤解：第一個誤解是試圖用證明事實判

[11]斷的方式來證明價值判斷，第二個誤解是認為價值判斷僅僅表達了評價者的態度或情感。

前一個誤解，令人們對價值判斷的評判歸于無效，例如不能簡單由“未婚媽媽增多”這個事實描述推導出“婚前性行為不可取”的價值判斷。后一個誤解，令人們最終放棄對價值判斷的評價，例如認為是否剽竊純粹是個人選擇，只能依靠自然后果或國家法律的約束，放棄對價值選擇的理性判斷。這兩個誤解都低估了人對價值沖突的干預能力。邏輯實證主義區分了事實判斷與價值判斷，認為價值判斷的標準與事實判斷的標準不同，我們不能用證明事實判斷的方式來證明價值判斷。這個觀點固然有助于排除第一種誤解，但是如果在事實判斷與價值判斷之間做勢如冰炭的劃分，就可能導致第二種誤解。

價值分析理論對價值判斷進行分類，讓事實判斷與價值判斷建立聯系，從而回避了上述

[12]兩個誤解。弗倫克區分了四種價值判斷：判斷A，表達個人愛好，例如“我更愿意聽交響

樂而不是看芭蕾”；判斷B，以群體的共同意見為判斷依據，例如“任何藝術商都知道這幅畫值1500美元”；判斷C，定義性價值判斷，例如“民主是最好的政府形式”；判斷D，建議性判斷，例如“美國應該向那些經受饑饉的國家提供食物”。其中，A、B判斷，同時也就是事實判斷；C、D判斷，可以轉變為事實判斷，例如D的完成需要對“美國”、“經受饑饉的國家”分別做事實判斷。事實判斷與價值判斷的連接，使價值問題不再難以捉摸。價值成為理性分析的對象。

3．價值分析的程序和價值沖突的解決

價值分析理論認為價值判斷的合理性是可以接受分析的，通過適當程序能揭示價值判斷過程所涉及的各組事實描述、價值標準。由于價值判斷過程也是各種價值沖突的源頭，所以這個分析過程也就是發現和解決價值沖突的過程。不同學者提出的價值分析程序不盡相同。

三種分析程序，雖然具體步驟有差異，但都是基于對價值判斷過程的認識。它們要求認定價值判斷中的事實描述、價值標準以及其他可能的選擇。以庫布斯等人的六步分析法為例，各種價值沖突可能來源于定義、事實或者價值問題，表現為六步法中某一個、某幾個環節上的沖突。價值分析解決價值沖突的策略，也是按照這些步驟來施行。按照梅克斯的建議，解決價值沖突的策略包含六個部分，與六步法對應，包括減少價值問題解釋的差異、減少采集的事實間的差異、減少事實真實性的差異、減少事實關聯性的差異、減少初步價值決定中的[16]差異、減少檢驗價值原則時的差異。

價值分析的程序與價值沖突的解決程序可以合一。應用到學校教育中，則教學生進行價值分析，同時就是教他們化解價值沖突的能力了。

三、價值分析理論在教學中的應用

價值沖突是一種生活事實，教師不能無視這一點。面對價值沖突，學生需要來自成人的幫助。在為教學活動處理價值問題提供理論依據的同時，價值分析理論提出了自己的教學程序。

1．價值分析的教學程序

與價值分析的程序一樣，不同學者提出的價值分析的教學程序在具體步驟上也不盡相同。查德維克介紹了價值分析教學的基本程序，包括選擇主題、提供適當的物質資源、提供適當氛圍，列舉正反意見并排序、課堂討論、形成可能的解決方案、提問與解答階段、觀察

[17]與建議。這個基本教學程序主要是供給教師基本步驟，允許教師引入變化。弗倫克提供的幫助學生思考價值問題的教學策略包括：澄清個人價值、識別他人的價值、比較和對比價值、[18]發展同情心、探索價值沖突、定義價值術語、評價各種建議。梅克斯提供的解決沖突的步

驟包括：記錄初始的價值判斷、記錄和調整正負兩方面觀點、對正負觀點進行排序、識別沖突的重要來源、比較和修正主要沖突源的證據卡、對修正后的正反兩方面觀點進行排序，比較和修正價值原則、檢驗、比較修正后的價值原則、修正價值原則、比較最終的價值判斷。

[19]這些教學程序的共同點是幫助學生明確價值判斷的事實根據和價值標準，學生得以進行理性、可信的價值判斷，進行理性、可信的價值判斷的能力和傾向也得到發展。

2．價值分析教學對師生的要求

價值分析教學對師生角色都有一些要求。教師不單是傾聽者、提問者和澄清者，而是更為積極的咨詢者、建議者。教師鼓勵學生從事必要的智力活動、挑戰學生應用的價值標準、[20][21]評價學生的決策是否充分考慮各種可能。學生參與價值分析，需要一些能力準備。他

們要熟悉社會的價值信條，具備澄清和解決問題的技能，對當代政治和社會公共問題有一定

[22][23]知識。另外，為完成價值分析，分析和綜合的能力也必不可少。

四、價值分析示例

“海因茨該不該偷藥”的故事在道德教育領域廣為人知。科爾伯格（Lawrence Kohlberg）最初用這個故事發展道德判斷訪談法。道德是一種價值，所以這個故事可以視為價值沖突。對照科爾伯格道德認知發展階段理論的分析，我們可以更加明確價值分析的特點。故事的主人公叫海因茨。他的妻子不幸罹患癌癥，但恰好有位醫生發明了對癥的藥。這種新藥太貴了，海因茨買不起。海因茨知道，如果不服藥，妻子就會死。于是，海因茨開始考慮要不要去偷藥。設身處地為他著想，無論偷與不偷，都一定是經過了痛苦的選擇。兩種分析的過程表2。

對海因茨最終決定的價值分析，幫助他澄清了自身不幸的各方面事實。偷與不偷，大部分事實基礎是相同的，例如，海因茨因為擔心失去照顧決定去偷藥時，也一定注意到“偷藥觸犯法律”這個事實。不同決定的事實基礎是海因茨對各項事實的重要性排序不同。這種不同與海因茨秉持的價值標準的相對重要性有關。也就是說，海因茨既可能有“自利”的考慮，也會想到“法律”。兩個價值考慮的相對重要性，影響最終決定，構成決定的價值基礎。解決海因茨兩難，可以借助六個價值分析程序展開。例如，第1步，海因茨要了解這個不幸中哪些價值相互沖突，以及自己對這些價值的重要性如何排序。第2步“采集有關的事實”，除了表格中列舉的事實以外，海因茨需要做很多事實判斷，包括“有沒有其他方法籌到藥費?有沒有替代藥物?憑借一己之力能否偷到藥?”只有充分考慮了所有的可能以后，才能過渡到下一步。在海因茨準備好事實基礎與價值基礎之后，他的決定就明確了，并且要么準備好承受法律的制裁，要么承受喪妻之痛。

與價值分析相比，道德認知發展階段理論不關心價值沖突的解決，把認知沖突視為發展道德認知的契機，所以禁止對相關事實的進一步考慮，認為高發展階段的人不會采用低階段的推理方式，高低水平之間不存在沖突。但事實上，不同階段的人都會綜合考慮各方面事實，低階段的人珍視的事實，高階段的人也會考慮。與價值分析理論相比，道德認知發展階段理論似乎是告訴人們在遇到價值沖突時不要想得太多。這與人們的生活實際相去較遠。

五、簡評

價值分析理論主張對政治、歷史或社會問題進行嚴肅的分析。在遇到價值沖突時，人們可以獲得幫助。并且，幫助個人分析和解決價值沖突的過程，也能增進人們的相互理解。

[24][25][26]但是，價值分析理論一樣有局限。

1．價值分析很難被自覺運用

不論價值分析的程序多么有力，如果人們不善于應用，還是不會發生效力。價值分析提供了分析價值判斷的精致程序，這種程序更類似哲學家對道德問題的專業思考，而不是人們在日常生活中常用的方式。日常生活具有很大的模糊性，應用規則很難像專家那樣計算。在對自己的道德決定進行理論化時，人們傾向于接受實用動機的驅動，而不是尋求真理或者尋

[27]求哲學家的答案。哲學家所致力的那些道德理論，對非正式的道德決策行為幾乎無用。

這樣，價值分析的教學在學生看來，很可能變成一種有趣的教學游戲。在生活中遇到價值沖突時，他們還是會采用非理性的、直覺的反應方式。

2．解決價值沖突的能力有限

價值分析理論試圖定位價值沖突的來源：有時價值沖突來自對事實的認定，有時價值沖突來自相關的價值標準，有時價值沖突來自兩者的相關性。但是，在經過價值分析以后，如果價值沖突不是來自這些方面，而只是個人選擇價值標準的不同，那么沖突就沒法解決了。就是說，價值分析理論放棄對不同價值標準的重要性進行衡量的努力。另外，價值分析致力于澄清不同價值判斷背后的價值沖突。這樣做，固然有助于排除人們的種種誤解、非理性行

為，讓沖突的來源更為明晰。但是，原則的沖突在實際生活中未必會出現。有時，人際間的價值沖突不需要明確乃至激化，而是要模糊處理。

第四篇：改善民生的現實價值

改善民生的現實價值 王

濤

(聊城大學 法學院，山東 聊城，252059)目前，中國正處于復雜的轉型時期，隨著經濟體制改革和政治體制改革的不斷深入，社會的不平衡發展趨勢加強，貧富差距進一步拉大，民生問題 日益凸顯，成為社會探討的焦點問題之一。民生問題是一個事關黨和國家前途與命運的大問題，民生問題的解決程度決定了社會的進步程度。高度重視并積極采取措施解決民生問題是構建社會主義和諧社會和保證國家長治久安健康發展的前提和基礎。

一、民生問題內涵詮釋所謂民生問題，是指與國民的生計和生活密切相關的問題，主要表現在吃、穿、住、行等生活必需方面，關系著國家發展與社會和諧。中國自古以來就將“民生”與“國計”相提并論，民生問題一直與國家發展存在著不可分割的關系。新中國成立以來，黨和國家領導人一直非常重視民眾的生計問題，但在改革開放以前，由于“文化大革命”和計劃經濟體制的束縛，民生問題并沒有得到很好的解決。改革開放以來，黨和國家領導人更加重視和關注民生問題，幾十年改革開放的進程，可以說就是不斷重視民生、改善民生的過程。要特別注意的是，民生問題本身是一個不斷發展變化的概念，隨著改革開放的不斷深化、經濟社會 的不斷發展，民生問題的內涵和外延會不斷擴展，解決了原有的民生問題，又會出現新的民生問題。目前，我國的民生問題已經不是老百姓流離失所，吃不飽飯的問題，而是老百姓如何共享社會發展的成果，在就業、教育、分配、社保、醫療等方面得到更好的待遇的問題。這就要求中國的經濟發展應該更加注重民眾的利益，維護老百姓的生存，促進老百姓的發展。有學者把民生問題總結為由低到高、呈現出一種遞進狀態的三個層面的具體內容：民生問題的第一個層面的內容，主要是指民眾基本生機狀態的底線。這一層面上的民生問題主要側重民眾基本的生存狀態問題，即社會要保證每一個社會成員能夠像人那樣有尊嚴地生存下去。民生問題第二個層面的內容，主要是指民眾基本的發展機會和發展能力。這一層面上的民生問題主要側重民眾基本的“生計來源問題”問題，考慮每一個社會成員“要有能力和機會活下去”，即一個社會在滿足了社會成員基本生存問題之后，就應考慮社會成員基本的展能力和發展機會問題，以期為民眾提供起碼的發展平臺和發展前景。民生問題第三個層面的內容，主要是指民眾基本生存線以上的社會福利狀況。這一層面的民生問題主要側重民眾的“生活質量”問題，即當一個社會解決了民眾基本生存和基本發展機會、基本能力之后，隨著經濟發展水準和公共財力的大幅度提升，隨著現代制度的全面確立，進一步需要考慮的問題應當是為全體社會成員提供生活質量得以全面提升的福利

當前的民生問題是我國在未來發展中面臨的最為重要的問題。中國的穩定，中國的發展好壞，將在很大程度上取決于民生問題解決得如何。以胡錦濤為總書記的黨的領導集體將解決民生問題列為首要的目標，并且開始采取多方面的措施來推進這一目標的實現。黨的十七大明確提出，改善民生是中國特色社會主義的社會建設重點。“必須在經濟發展的基礎上，更加注重社會建設，著力保障和改善民生，推進社會體制改革，擴大公共服務，完善社會管理，促進社會公平正義，努力使全體人民學有所教、勞有所得、病有所醫、老有所養、住有所居，推動建設和諧社會。”L2]。改善民生對社會、國家、個人都有很重要的現實價值。

二、改善民生有利于實現社會公平正義公平正義是人類社會發展的重要目標，也是當代社會主義法治的基本價值追求。中國共產黨在領導人民建設社會主義法治國家的進程中，一直把公平正義作為重要的價值目標。2005年 2月 19日胡錦濤同志在中央黨校舉辦的“省部級主要領導干部提高構建社會主義和諧社會能力專題研討班”上的講話中指出：“要堅持把最廣大人民的根本利益作為制定和貫徹黨的方針政策的基本著眼點，正確反映和兼顧不同地區、不同部門、不同方面群眾的利益，在促進發展的同時，把維護社會公平放到更加突出的位置，綜合運用多種手段，依法逐步建立以權利公平、機會公平、規則公平、分配公平為主要內容的社會公平保障體系，使全體人民共享改革發展的成果，使全體人民朝著共同富裕的方向穩步前進。”溫家寶同志在 2008年 3月 18日答 中外記者問時，明確指出：“如果說真理是思想體系的首要價值，那么公平正義就是社會主義國家制度的首要價值。”“公平正義就是要尊重每一個人，維護每一個人的合法權益，在自由平等的條件下，為每一個人創造全面發展的機會

公平正義就是要尊重每一個人，維護每一個人的合法權益，在自由平等的條件下，為每一個人創造全面發展的機會。這是我們黨和政府對社會公平正義孜孜以求的重大成果，是符合中國當前實際情況的公平正義的含義。改善民生是現階段我國實現社會公平正義的最重要途徑之一。民生問題事關民眾的基本生活和切身利益，從世界各國的發展經驗和我國的經濟社會實踐看，人民群眾最關心、最直接、最現實的問題大都與社會公正問題密切相關。經過三十年的改革開放，我國已經解決了溫飽問題，基本實現了小康。在中國的社會物質財富獲得了巨大增益的前提下，解決民生問題就成為了實現社會公平正義的重要途徑。從具體角度來看，我國的社會不公正問題大多集中在與民眾日常生活密切相關的方面，如貧富差距懸殊問題、就業問題、教育問題、分配問題、社會保障問題等，因此黨和政府只有以解決民生問題為重點，才能切實維護好社會的公平正義。改善民生的最主要目的就是完善社會管理，促進社會公平正義，努力使全體人民學有所教、勞有所得、病有所醫、老有所養、住有所居，推動建設和諧社會。目前，黨和政府提出的很多改善民生的措施都在不同程度上體現了對社會公平正義的價值追求。在教育方面，強調優先發展教育，建設人力資源強國。為促進教育公平，提出了義務教育免收學費雜費，促進義務教育均衡發展、加快普及高中階段教育，大力發展職業教育、提高高等教育質量，明確了教育事業的公益性等措施；在就業方面，實施擴大就業的發展戰略，促進以創業帶動就業。為了實現就業公平，強調繼續實行積極就業政策，并加強全面培訓勞動者、建立統一規范的人力資源市場、形成城鄉勞動者平等就業的制度、規范和協調勞動關系、維護勞動者權益的取向；在分配方面，深化收入分配制度改革，增加城鄉居民收入。強調了合理的收入分配制度是社會公平的重要體現，明確提出初次分配也需要考慮公平問題，再分配要更加突出公平，逐步提高居民收入在國民收入分配中的比重，提高勞動報酬在初次分配中的比重，著力提高低收入者收入、逐步提高扶貧標準和最低工資標準、建立企業職工工資正常增長機制和支付保障機制；在社會保障方面，加快建立覆蓋城鄉居民的社會保障體系，并通過這一制度安排來解除人民的諸種生活后顧之憂、保障人民的基本生活，明確了社會保障制度的公平價值取向；在醫療衛生方面，著眼于提高全民健康水平，強調要堅持公共醫療衛生的公益性質。近年來國家快速推進農村新型合作醫療、積極開展城鎮居民醫療保險試驗，可以預期，一個覆蓋城鄉居民的醫療保障體系將在近年內得到確立，它將從根本上免除國民疾病醫療的后顧之憂，切斷疾病與貧困之間的鏈條。總之，通過改善民生可以為大量社會成員的基本生存提供一個基本的保障，提供一個起碼的尊嚴底線，從而消除貧困現象，減小或緩解過大的貧富差距；還可以為每個社會成員廣泛地提供最為基本的發展機會和發展平臺，從而增強整個社會的創造活力。從而，有助于社會公平正義的實現，讓全體人民共享發展改革的成果，為每一個社會成員提供充分的自由發展的空間。

三、改善民生有利于維護國家的秩序穩定秩序是一切社會賴以生存發展的前提。沒有秩序的無政府狀態，比任何專制的危害更烈。美國學者博登海默在其著作中提到：“秩序是指在 自然界與社會進程運轉中存在著某種程度的一致性、連續性和確定性。” 秩序是法治所追求的重要價值之一，因為秩序使社會活動可以認識和預測，為人們社會交往與合作提供了可能性，并且一切價值的實現都有賴于秩序。“安全、有序、穩定”是社會主義和諧社會的重要標志。民生問題是任何時代、任何國家的人民大眾都普遍關心的切身利益問題。解決民生問題，使民眾安居樂業、共享太平，能夠為政權的穩固奠定堅實的群眾基礎。統治者的政治統治只有持久性地獲得人民大眾的衷心擁護、支持、認可，換取執政合法性和正當性的可靠來源，才能形成政治穩定、社會和諧的新局面，否則就很難真正跳出黃炎培先生所說的“其興也勃焉，其亡也忽焉”的歷史周期律。中國歷代王朝頻繁更迭往往是由于民不聊生，老百姓揭竿而起；東歐劇變、蘇聯解體的重要原因也是無視甚至損害人民的切身利益。事實反復證明，愈是重視民生問題，一個政權就愈鞏固，反之，則面臨崩潰瓦解的危險。目前，我國經過 30年的改革開放，經濟社會發展取得了舉世瞻 目的成就，不僅基本解決了億萬人民的溫飽問題，而且越來越多的城鄉居民過上了富裕的生活。但是，伴隨著經濟的高速發展及改革進程的不斷深化，新 的社會問題和社會矛盾也在不斷出現，民生問題 日益凸顯。有學者把 目前我國的民生問題概括為以下幾個主要方面：一是收入分配失范與不公帶來的貧富差距持續擴大；二是勞動關系失衡帶來的勞動者權益不斷受損；三是傳統戶籍制度下的流動人口和城市固定戶籍人口的利益分歧帶來的對農民工的歧視現象；四是城鄉差距的擴大化和地區差距的擴大化。

這些與民生有關的社會問題正在影響著我國經濟、社會的協調發展，造成社會的不和諧，嚴重威脅著社會秩序的穩定。改善民生的秩序價值主要表現在以下幾個方面：第一，改善民生有利于黨群、干群關系的和諧。自古得民心者得天下。和諧的黨群、干群關系是黨和政府贏得民心的重要體現，也是黨和政府獲得和保持執政合法性的必然要求。要建立和諧的黨群、干群關系，就必須高度關注并不斷改善民生，否則，黨群、干群關系和諧將會失去前提和基礎。改善民生能夠為政治合法性的增強提供“民心”支撐，有利于黨和政府在人心向背的關鍵問題上做出符合人民利益的正確選擇。第二，改善民生有利于促成“橄欖型”社會結構的形成。所謂“橄欖型”社會結構，顧名思義如同橄欖——“兩頭小，中間大”的似球狀體，它所表明的是社會階層結構中極富極窮的“兩極”很小而中間階層相當龐大。從全球視域來看，世界上許多的現代化發達國家都是這種結構，當然也正是這種結構鑄就了許多國家今 日的發達和輝煌。因為，龐大的中產階級具有對社會貧富分化較強調節功能和對社會利益沖突較強的緩沖功能。一個社會的理想類型是衣食有余、人人富足、共同富裕，但我們必須默認人的稟賦能力差異和社會對效率的“選擇性激勵”，所以所謂人間的富窮都必然相對地存在，而正是人際效用比較所體現出的正常差異才會推動社會的進步。但是，目前中國現實的社會結構離“橄欖型”社會結構的目標還很遠。中國現在是一個金字塔型的社會分層結構，很不正常。當前全國居民低收入者以及中低收入者約占全部居民的 80％多，中等收入者只占全部居民的 10％ ～15％。這樣的社會結構不是健康的結構，不可能形成一種和諧安全的社會局面。

因此，為了構建社會主義和諧社會，我國社會結構的發展目標應該是橄欖型的結構。重視并改善民生是當前我國促進“橄欖型”結構的形成有效方式。通過改善民生，可以滿足民眾的基本需求，保證其基本生活水準的持續提升，從而有效保障民眾有尊嚴的生存。在保障民眾生存權的基礎上，通過保障充分的就業，提供公平的教育機會，以及社會保障制度，維護民眾繼續發展的權利。通過基本生存權和發展權的保障，為低收入者和中低收入者步人中產階層提供充分的機會。另外，通過必要的政策和法律制度，為社會各階層之間的良性互動開辟綠色通道，特別是為弱勢群體的發展和創業提供更多的政策支持和法律保障。第三，改善民生有利于緩解社會分化帶來的人與人、人與社會的緊張關系。目前我國正處于社會經濟轉型的關鍵時期。市場競爭，優勝劣汰，資源重組，加快了社會分化的速度，使一部分人以勝利者的姿態進入強勢群體的行列，同時也使一部分人淪為弱勢群體。作為強勢群體，他們或是擁有較多的經濟財富，或是擁有定的政治權力，或是擁有豐富的文化資源，具有了相當大的社會能量，對整個社會生活開始產生重要影響。由于他們占有的社會資源多，使他們在社會政治生活中有了更多的話語權，在一定程度上可以左右政府的某些政策。由于他們更多地受到社會的青睞，民生問題的凸顯對于強勢群體來說較少波及。民生問題最突出地反映在弱勢群體身上，弱勢群體的生活狀況是民生問題凸顯的主要原因。在日益攀升的房價面前只能望房興嘆，想擁有一套 自己的相對來說比較理想的住房似乎成為天方夜譚。昂貴的醫療費用，或者把他們拒之醫院的大門外，或者使他們從溫飽甚至小康重新墜人貧困。就業問題沒有保障，使他們失去了職業安全感。社會保障的缺位，使弱勢群體的民生問題更加突出。在教育方面，由于教育資源的差異分布，因無法享受公平的教育而影響了素質的提高，在競爭一開始就輸在了起跑線上，要改變自己的命運也變得那樣的不容易。弱勢群體如果長期缺乏來 自政府和社會的關愛和照顧，會造成他們心里的失衡，可能會在一部分人中間產生“仇富”和“仇視社會”的不正常心態，造成人與人、人與社會的緊張關系。改善民生能夠有效協調人民內部的各種利益矛盾和沖突，優化人與人、人與社會的緊張關系，維護社會秩序的安全穩定，從而實現社會的公平正義和人 民的幸福安康。

四、改善民生有利于人權的保障人權是指人在社會生活中作為“人”的正常生存和發展，所現實享有或者應該享有的獲得必要社會條件的權利。人權觀念表達了這樣一種主張：一個人，僅因他是人，作為人他參與了社會的締結和構建，不管其社會身份和實際能力如何，應該享有某些權利。這些權利與他作為人的屬性和發揮人的作用相伴隨，并因此是不可剝奪、不可轉讓的。在世界范圍內，尊重和保障人權是所有法治國家的基本準則。人權已經成為規范和影響立法、執法和司法運行的基本法則。人們越來越多地以是否符合人權保障為標準來評判國家法治水平的高低。中國發展人權事業的基本立場是：堅持生存權、發展權的首要地位，把發展作為第一要務，同時不斷發展公民的政治、經濟、社會、文化權利，努力實現人的全面發展。2004年我國憲法修正案首次將“人權”概念引入憲法，明確規定“國家尊重和保障人權”。這是中國人權發展的重要里程碑。以憲法為根本依據，中國制定和完善了一系列保障人權的法律制度，人權保障事業不斷法律化、制度化。保障人權是社會主義法治的價值基礎，決定著社會主義法律的性質。社會主義法治的基本標志就是要有完備的并能充分保障人權的法律體系。

民生問題主要涉及民眾的基本生存和生活狀態，以及民眾的基本發展機會、基本發展能力和基本權益的狀況。生存權和發展權是人權的首要方面。改善民生的人權保障價值主要體現在對民眾生存權和發展權的維護上，具體表現為以下幾個方面：第一，民眾生存權的保障方面。所謂生存權，是指在一定的歷史條件下和社會關系中，公民應當享有的、由國家依法保障的使人成其為人的最基本權利，它包含最基本的生命保障權、最基本的物質生活保障權以及最基本 的文化生 活保 障權三個層 面的 內容。生存權的本質是使人成其為人的最基本權利。沒有生存，人類就不可能進行任何活動，沒有生存權，人權也無從談起。改善民生通過社會救濟制度、最低生活保障制度、基礎性的社會保障制度、義務教育制度、基礎性的公共衛生制度、基礎性的住房保障制度等等，來保障民眾的基本生存權。目前，黨和政府正致力于構建符合我國現實國情的低水平、廣覆蓋、有實效的基本社會保障體系。在農村，養老保險和醫療保險開始全面啟動，中小學的書本費和學雜費全部免除，擴大低保范圍、提高低保標準，等等；在城市，“三險”開始覆蓋全部工人包括農民工，陸續償還對國企老職工在社會保障方面的欠賬，適當擴大城市的低保范圍，適當提高城市的低保標準，以及對于低收入人群進行住房保障的試點，等等。

這些改善民生的措施將有力地推動對廣大民眾生存權的保障。第二，民眾的發展權的保障方面。發展權可以從兩層意義上來解釋：一方面，發展權是一種集體人權，是發展中國家及其人民享有的一項權利。發展權是在發展中國家的積極努力下產生的，其主要目的，是消除發展中國家與發達國家之間存在的貧差距，解決發展中國家的發展問題；另一方面，發展權也是一項個人權利。1986年的《發展權利宣言》指出，發展權利是一項不可剝奪的人權，發展機會均等是國家和個人的一項特有權利。《世界人權宣言》提到，每個人都有權享受他的個人尊嚴和人格的自由發展。個人發展權是獲得平等發展機會、參與、促進和享受經濟、社會、文化和政治發展的權利。國家對實現個人發展權負有主要責任．《發展權利宣言》第 8條指出，各國應在國家一級采取一切必要措施確保每個人在獲得基本資源、教育、保健服務、住房、就業、收入公平分配等方面機會均等，以實現個人發展權。在這里，發展權是從個人權利的角度來解釋的。人的全面而自由發展是社會主義和諧社會的根本 目的，也是改善民生的最終價值追求。發展權是一項獨立的不可為其他人權所取代的基本人權。發展權與其他基本人權一道，對主體的價值和尊嚴、獨立性與自主性以及權威性起著決定性的不可取代的作用。改善民生通過促進充分就業，進行基本的職業培訓，消除歧視問題，提供公平合理的社會流動渠道，保護民眾的勞動權、財產權、社會事務參與權等方式，來保障民眾的發展權。

[1]吳忠民．走向公正的中國社會[M]．濟南：山東人民出版社，2OO8．

[2]胡錦濤．高舉中國特色社會主義偉大旗幟為奪取全面建設小康

社會新勝利而奮斗— — 在中國共產黨第十七次全國代表大會上的報告[M]．北京：人民出版社，2O07．

[3][美]博登海默 ．法理學：法律哲學與法律方法[M]．鄧正來譯．北京：中國政法大學出版社。1999．

[4]鄭功成．科學發展與共享和諧EM]．北京：人民出版社，2OO6．

[5]龔向田，龔向和．生存權的本真含義探析[J]．求索，2OO8，(3)．

[6]郝明金．論發展權[J]．山東大學學報，1995，(1)．

第五篇：財務報表分析與企業價值研究

財務報表分析與企業價值研究

摘要：財務報表分析是以企業基本活動為對象，以財務報表為主要信息來源，以分析和綜合為主要方法來系統認識企業的過程，其目的是幫助報表使用者了解過去、評價現在和預測未來，從而改善決策。財務報表分析的內容依據分析主體不同而不同。財務報表分析的主體是指“誰”進行財務報表分析，財務報表的使用者有多種。財務報表分析的方法主要是比較分析法。

通過對企業財務報表所提供的會計數據的分析，可以評估企業價值，對企業的發展前景進行預測，從而做出合理決策，最終達到市場有效。本文探討了如何利用財務報表來揭示企業價值的問題。

關鍵詞：財務報表分析價值研究

財務報表是反映企業價值的載體 分析企業的財務報表是人們評估企業價值、預測企業未來發展前景和識別企業優劣的主要手段。因此，正確理解和利用企業對外提供的財務報表信息．以了解企業真實的經營成果和財務狀況是十分必要的。

一、財務報表是否反映企業價值

(一)財務報告——反映企業價值的載體

在市場經濟條件下．上市公司公開披露財務報告己成為聯絡社會經濟生活的一根重要紐帶。股份有限公司通過對外財務報告把公司的財務狀況、經營成果和現金流量等信息互相傳遞．從而把市場組織和運作起來。財務報告始終是企業價值評估的重要信息來源．通過財務報告給企業價值評估提供各種資產的價值、企業整體資產的收益能力等重要數據。可以說．財務報告的生成過程實質上就是企

業價值的反映過程。

(二)財務報表分析——分析企業價值的工具

財務報表分析有助于在所提供的歷史財務會計數據和使用者所關注的未來的盈利及現金流量之間架起一座橋梁。財務報表分析技巧使得使用者能夠深入分析以權責發生制為基礎的歷史數據，來了解企業過去、現在以及持續獲得盈利和產生現金流量的能力 要了解這些需要運用各種評價管理者經營和財務業績的技巧和標準，識別過去的現金收付，評價公司收益質量．估計經營及財務風險水平，衡量其潛在貸款能力．以及證實或否定早期的預測和評價。

(三)影響財務報表分析質量的因素：財務報表分析方法

通過財務報表的會計數據．可以初步了解企業的經營業績．識別企業的優劣。預測企業的未來。但是企業財務報表數據所反映的內容是高度概括、濃縮的．許多報表項目是獨立地反映某項經濟內容的 為了使財務報表表達和傳遞的經濟內容更加明確和清晰．需要使用一些科學的分析方法對財務報表數據進行適當的解讀 科學的財務報表分析方法可以高效、準確地反映企業的真實情況。使報表使用者能夠了解企業的財務狀況、經營成果以及對企業的未來前景進行預期，為報表使用者進行企業價值評估提供了方法保障．是報表使用者認識企業、分析企業和對企業進行價值評估的方法、工具、手段。

二、傳統財務報表分析方法與企業價值相關性分析

(一)財務報表自身的局限

1．歷史成本法。資產負債表的左方反映了企業投資的結果，右方是企業以往融資的結果．左右兩方共同反映了企業的財務和資本結構．可以看出企業擁有資產的原始投資。但是這些資產能給企業帶來多少經濟利益是看不出來的 而能夠給

企業帶來多少經濟利益是企業擁有資產的本質所在．也是企業價值評估的關鍵所在．顯然現有的資產負債表不能提供這一重要信息

2．權責發生制。權責發生制強調收入按照實現原則確認其實現、收入與費用的配比。致使收入、費用的確認與現金流入、流出產生一定的時間間隔．而利潤表不能提供利潤與現金流量之間關系的信息

3．貨幣計量

貨幣計量在強調其會計信息貨幣性的同時． 喪失了一些非常重要的非財務信息。而非財務信息對企業價值有著極其重要的影響．但現行財務會計報告所采用的貨幣計量卻忽略了非財務信息對會計信息質量的影響。

(二)分析理論、分析方法和分析指標的局限

1．在我國．財務報表分析理論研究較缺乏。尤其是現在大跨國公司的出現．財務報表分析理論和分析體系與實踐存在著一定的差距。

2．分析工作不能專業化。我國專業的財務報表分析師出現較晚．財務報表的分析工作沒有專業化。

3．比率分析法作為主要的財務報表分析方法．除了要看到它的適應性強外．還要充分認識其局限性的一面：比率分析屬于靜態分析．對于預測未來并非絕對合理可靠，但預測未來卻是評估企業價值的決定性因素：各項指標缺乏統一評判的標準．財務指標很容易被人為操縱，從而使報表使用者得出錯誤結論．做出錯誤決策。

(三)分析過程的局限

1．分析過程重“量”不重“質”，大量單純數量指標，忽視問題性質分析

2．目前使用得最普遍的分析方法是比率分析法，其使用的各種數據都是過去資

料．雖然對預測未來有一定的參考價值．但遠遠不能作為判斷的絕對標準。這是先有經濟業務發生、后編制財務報表、再對報表進行分析這樣一個過程所造成的．具有一定的滯后性．對評估企業價值意義不大。

3．在實踐應用中．對現金流量只重視編制，不重視分析。由于現金流量表出現得較晚 人們對它的分析重視程度還不夠。但由于現金流量表的計量基礎是收付實現制，計量基礎的不同決定了對它的分析意義非常重大．對現金流量表進行分析和預測是評估企業價值的重要手段。

(四)指標體系的缺陷

在財務報表分析體系中．財務指標是分析和決策的主要依據．報表分析者主要依據一系列關鍵的財務指標來判斷企業的財務狀況、經營成果和現金流量．但財務指標有“酌定性”行為．可導致財務指標“監控”作用弱化。

三、現行流行財務報表分析方法比較分析

(一)對現行財務核算模式的改進我們對財務會計報告改進的思路是在現行財務會計報告體系的基礎上增加披露的信息，以滿足企業價值評估的需要。首先，在計算企業收益時將權責發生制和收付實現制結

合起來計量收入的實現與費用的發生 收付實現制雖然不能準確反映各期的損益．但它確認的收益排除了各種風險和不確定性．所以按收付實現制確認的收益是實實在在的。如果能夠將二者較好地結合起來．可以揭示當前利潤與未來現金流量的關系，可以準確地為計算企業價值提供依據。其次。會計報表附注中披露非財務信息。通過對非財務信息的披露，可以分析企業可能存在的經營和財務風險．以便根據企業的經營和財務風險對折現率進行調整． 使折現率包括風險因 素．使企業價值更現實

(二)充分利用和分析現金流量表

一個企業若要維持長期穩定的發展．應當既保持足夠多的收益．又保持足夠多的現金流量。在某些特定時期．現金流量甚至比收益的重要性更大 現在人們對現金流量的關注程度越來越高現金流量分析是確定公司真實財務狀況的有力工具 在評估企業價值的過程中．現金流量占有十分重要的地位．現金流量是預測企業未來前景的重要工具 正是由于現金流量分析的重要性，自從現金流量表問世以來．就引起了人們的普遍關注．有關現金流量的財務指標也不斷出現。但概括起 來說，給人的感覺是比較混亂的，缺乏整體性、系統性。這在客觀上給財務分析帶來了一定困難

(三)補充增設對非財務指標的分析評價

財務指標主要是以價值的形式來反映企業財務狀況與經營成果的．而許多不能以貨幣計量的重要資源如優秀的人力資源、完善的銷售渠道、顧客的滿意程度等在報表中無法得到反映。雖然在目前階段財務指標應占重要地位，但隨著經濟業務的發展．報表分析者需要非財務指標的趨向越來越強烈。因此。我們需要增加對非財務指標的披露，如人力資源、新產品開發率、產品質量、產品合格率、客戶滿意率、市場占有率等等．這些非財務指標在幫助財務報表分析者做出決策時非常重要

近年來．許多企業已經在重新考慮該如何評估本企業的業績 他們認識到新的企業戰略和競爭環境需要新的業績評估系統 目前他們正致力于為自己的企業制定和發展這些新的業績評估系統。其核心旨在確定企業戰略．評價經營業績時，同等對待或更為重視市場份額、質量和其他非財務性評估標準．而不是當財務指標與非財務指標產生矛盾時．總以財務指標為準。一些企業決定把產品質量、市

場占有率、人力資源、客戶滿意程度納入企業的正式評估系統。