第一篇：自考 金融理論與實務(wù) 2011版 名詞解釋第六章 貨幣市場

第六章 貨幣市場

1.貨幣市場 ：指以期限在1年以內(nèi)的金融工具為媒介進行短期資金融通的市場。

2.同業(yè)拆借市場 ：是金融機構(gòu)同業(yè)間進行短期資金融通的市場，它的參與主體僅限于金融機構(gòu)。

3.上海銀行間同業(yè)拆放利率（shibor）：由信用等級較高的銀行組成報價團自主報出的人民幣同業(yè)拆出利率計算確定的算術(shù)平均利率。

4.回購協(xié)議 ：是指證券持有人在賣場一定數(shù)量證券的同時，與證券買方簽訂協(xié)議，雙方約定在將來某一日期由證券的出售方按約定的價格再將其出售的證券如數(shù)贖回。它的實質(zhì)是一筆以證券為質(zhì)押品而進行的短期資金融通。

5.逆回購協(xié)議 ：是指證券的買入方在獲得證券的同時，與證券的賣方簽訂協(xié)議，雙方約定在將來某一日期由證券的買入方按曰死你個的價格再其購入的證券如數(shù)返回。

6.國庫券 ：國家政府發(fā)行的期限在1年以內(nèi)的短期債券。

7.貨幣市場基金 ：是集合眾多小投資者的資金投資于貨幣市場工具的基金。

8.貼現(xiàn) ：是指匯票持有人在持有銀行承兌匯票期間有融資的需要，它可以將還沒有到期的銀行承兌匯票轉(zhuǎn)讓給銀行，銀行按票面金額扣除貼現(xiàn)利息后將余額支付給匯票持有。

9.轉(zhuǎn)貼現(xiàn) ：是指銀行承兌匯票到期前貼現(xiàn)銀行也出現(xiàn)了融資的需要，則貼現(xiàn)銀行可以將這張銀行承兌匯票向其他金融機構(gòu)進行轉(zhuǎn)讓給其他銀行；

10.再貼現(xiàn) ：轉(zhuǎn)讓給中央銀行叫再貼現(xiàn)。

11.美國式招標 ：財政部接收出價最高的訂單，出價最高的購買者首先被滿足，然后按照出價的高低順序，購買者依次購得國庫券，直到所有的國庫券售完為止。

12.荷蘭式招標 ：如果國庫券的最終發(fā)行價格按所有購買人實際報價的加權(quán)平均價確定，不同的購買人支付相同的價格，則稱為“荷蘭式招標”。

13.一級交易商 ：是指具備一定資格、可以直接向國庫券發(fā)行部門承銷和投標國庫券的交易商團體，一般包括資金實力雄厚的商業(yè)銀行和證券公司。

14.商業(yè)票據(jù) ：是一種由企業(yè)開具、無擔保、可流通、期限短的債務(wù)性融資本票。

15.銀行承兌匯票 ：是指銀行在遠期匯票上進行承兌，承諾在匯票到期日承擔最后付款責任，此時該匯票即為銀行承兌匯票。

16.中央銀行票據(jù) ：是中央銀行向商業(yè)銀行發(fā)行的短期債務(wù)憑證，其實質(zhì)是中央銀行債券。

17.大額可轉(zhuǎn)讓定期存單 ：是由商業(yè)銀行發(fā)行的具有固定面額、固定期限、可以流通轉(zhuǎn)讓的大額存單憑證。縮寫為CD.。

第二篇：金融理論與實務(wù)名詞解釋

實務(wù)貨幣是指以自然界中存在的某種物品或人們生產(chǎn)的某種商品來充當貨幣。鑄幣是指由國家印記證明其重量和成色的金屬塊。信用貨幣不足值貨幣，即作為貨幣商品的實物，其自身的商品價值低于其作為貨幣的購買價值，紙質(zhì)貨幣、存款貨幣、電子貨幣。銀行券是銀行發(fā)行的一種以銀行自身為債務(wù)人的紙質(zhì)票證，是一種紙質(zhì)貨幣。存款貨幣通過銀行存款賬戶中的存款劃轉(zhuǎn)，貨幣得以結(jié)算，商品交易完成。在這個過程中，能過簽發(fā)支票的活動期存款發(fā)揮著與銀行劵同樣的購買功能，我們將其稱作“存款貨幣”。電子貨幣是指處于電磁信號形態(tài)，通過電子網(wǎng)絡(luò)進行支付的貨幣。足值貨幣即作為貨幣商品的各類實物和金、銀、銅等金屬的自身商品價值與其作為貨幣的購買價值相等。不足值貨幣即作為貨幣商品的實物，其自身的商品價值低于其作為貨幣的購買價值。計價單位貨幣作為計價單位，就是指用貨幣去計量商品和勞務(wù)的價值，賦予商品、勞務(wù)以價格形態(tài)。交易媒介在商品流通中，起媒介作用的貨幣，被稱為交易媒介，馬克思稱其為流通手段。支付手段在商品買賣行為與貨款支付行為相分離的情況下，貨幣不再是商品流通中的交易媒介，而是補足交換的一個獨立的環(huán)節(jié)，此時貨幣發(fā)揮的是支付手段功能。財富儲藏貨幣退出流通領(lǐng)域被人們當作社會財富的一般代表保存起來的職能。貨幣制度指國家對貨幣的有關(guān)要素、貨幣流通的組織和管理等進行的一系列規(guī)定。貨幣單位當貨幣作為計價單位為商品和勞務(wù)標價時，其自身也需要一個可以比較不同貨幣數(shù)量的單位。無限法償指法律保護取得這種能力的貨幣，不論每次支付數(shù)額多大，不論屬于何種性質(zhì)的支付，支付的對方均不得拒絕接收。有限法償指在一次支付行為中，超過一定金額，收款人有權(quán)拒收，在法定限額內(nèi)，收則不受法律保護。主幣是一個國家流通中的基本貨幣。輔幣指一個貨幣單位以下的小面額貨幣。區(qū)域貨幣一體化指一定地域內(nèi)的國家和地區(qū)通過協(xié)調(diào)形成一個貨幣區(qū)，由聯(lián)合組建的一家主要銀行來發(fā)行和管理區(qū)域內(nèi)的統(tǒng)一貨幣。道德范疇信用誠信不欺，恪守諾言，忠實地踐履自己的許諾或誓言。經(jīng)濟范疇信用指償還本金和支付利息為條件的借貸行為。直接融資如果貨幣資金供求雙方通過一定的信用工具直接實現(xiàn)貨幣資金的互通有無，則這種融資形式被稱為直接融資。間接融資如果貨幣資金供求雙方通過金融機構(gòu)間接實現(xiàn)貨幣資金的相互融通，則這種融資形式被稱為間接融資。信用風險指債務(wù)人因各種原因未能及時、足額償還債務(wù)本息而出現(xiàn)違約的可能性。商業(yè)風險是工商企業(yè)間以賒銷貨預(yù)付貨款等形式相互提供的信息。商業(yè)票據(jù)是在商業(yè)信用中被廣泛使用的表明買賣雙方債權(quán)債務(wù)關(guān)系的憑證。商業(yè)本票是一種承諾式票據(jù)，通常是由債務(wù)人簽發(fā)給債權(quán)人承諾在一定時期內(nèi)無條件支付款項給收款人或持票人的債務(wù)證書。商業(yè)匯票是一種命令式票據(jù)，通常由商業(yè)信用活動中的賣方對買方或買方委托的付款銀行簽發(fā)，要求買方于規(guī)定日期支付貨款。銀行信用是銀行或其他金融機構(gòu)以貨幣形態(tài)提供的間接信用。國家信用是以政府作為債權(quán)人或者債務(wù)人的信用。消費信用是工商企業(yè)、銀行和其他金融機構(gòu)向消費者個人提供的、用于其消費支出的一種信用形式。消費信貸是銀行及其他金融機構(gòu)采用信用放款或抵押放款方式對消費者個人發(fā)放的貸款。國債一國中央政府為彌補財政赤字或籌措建設(shè)資金而發(fā)行的債券。地方政府債券發(fā)行的主體是地方政府。貨幣的時間價值是指同等金額的貨幣其現(xiàn)在的價值要大于其未來的價值。終值：因為貨幣具有時間價值，因此，任何一筆貨幣資金無論其將來會被怎樣運用，都可以按一定的利率水平計算其在未來一定時點上的金額，這個金額通常被稱作終值，也即本利和。現(xiàn)值與終值相對應(yīng)，這筆貨幣資金的本金額被稱為現(xiàn)值，即未來本利和的現(xiàn)在價值。到期收益率使從債券工具上獲得的回報的現(xiàn)值與其今天的價值相等的利率。基準利率是指在多種利率并存的條件下起決定作用的利率。無風險利率是指這種利率僅反映貨幣的時間價值，即僅反映市場中貨幣資金的供求關(guān)系，不包含對任何風險因素的補償。名義利率包含了通貨膨脹因素的利率。實際利率是指在物價不變從而貨幣的實際購買力不變條件下的利率。固定利率是指在整個借貸期限內(nèi)不隨市場上貨幣資金供求狀況的變化而相應(yīng)調(diào)整的利率。浮動利率是指在借貸期內(nèi)會根據(jù)市場上貨幣資金供求狀況而定期進行調(diào)整的利率。市場利率由貨幣資金的供求關(guān)系直接決定并有借貸雙方自由議定的利率。官定利率由一國政府金融管理部門或中央銀行確定的利率。行業(yè)利率由非政府部門的民間金融組織、如銀行公會等，為了維護公平競爭所確定的利率。外匯是以外幣表示的可以用作國際清償?shù)闹Ц妒侄魏唾Y產(chǎn)，包括外幣現(xiàn)鈔（包括紙幣、鑄幣）、外幣支付憑證或者支付工具（包括票據(jù)、銀行存款憑證、銀行卡等）、外幣有價證劵（包括債券、股票等）、特別提款權(quán)和其他外匯資產(chǎn)。自由外匯是指無需貨幣發(fā)行國貨幣管理當局批準，就可以隨時自由兌換成其他國家的貨幣或者向第三國辦理支付的外匯。即期外匯又稱現(xiàn)匯，是一國貨幣折算成另一國貨幣的比率是指在外匯買賣成交后2個營業(yè)日內(nèi)進行交割的外匯。遠期外匯又稱期匯，是指按遠期外匯合同約定的日期在未來辦理交割的外匯。匯率又稱匯價、外匯行市或外匯牌價，是一國貨幣折算成另一國貨幣的比率，或者說是一國貨幣相對有另一國貨幣的價格。有效匯率指某種加權(quán)平均匯率，它是一種貨幣與其他多種貨幣雙邊匯率的加權(quán)平均數(shù)。買入?yún)R率是銀行向同業(yè)或客戶買入外匯時所使用地匯率。賣出匯率是銀行向同業(yè)或客戶賣出外匯時所使用的匯率。買入?yún)R率與賣出匯率的算術(shù)平均數(shù)平均數(shù)是中間匯率。金融市場是資金供求雙方借助金融工具進行貨幣資金融通與配置的市場。債券市政府、金融機構(gòu)、工商企業(yè)等直接向社會借債籌措資金時，向投資者出具的、承諾按約定條件支付利息和到期歸還本金的債權(quán)債務(wù)憑證。股票是股份有限公司在籌集資本金時向出資人發(fā)行的，用以證明其股東身份和權(quán)益的一種所有權(quán)憑證。公司債券又被稱為企業(yè)債券，是由公司企業(yè)為籌集資金而發(fā)行的債券。政府債券由中央政府和地方政府發(fā)行的債券。金融債券發(fā)行主體是銀行或非銀行金融機構(gòu)。可轉(zhuǎn)換債券是指公司債券附加可轉(zhuǎn)換條款，賦予債券持有人在一定的期限內(nèi)按預(yù)先確定的比例將債券轉(zhuǎn)化為該公司普通股的選擇權(quán)。可贖回債券是指該債券的發(fā)行公司被允許在債券到期之前，以事先確定的價格和方式贖回部分或全部債券。償還基金債券它要求發(fā)行公司按發(fā)債總額每年從盈利中提取一定比例存入信托基金，定期償還本金，即從債券持有人手中購回一定量的債券。帶認股權(quán)證的債券是指公司債券可把認股權(quán)證作為合同的一部分附帶發(fā)行。優(yōu)先股是股份有限公司發(fā)行的具有收益分配和剩余資產(chǎn)分配優(yōu)先權(quán)的股票。普通股是股份公司的股票。發(fā)行市場又稱為一級市場或初級市場，是票據(jù)和證券等金融工具初次發(fā)行的市場。流通市場又稱二級市場或次級市場，是對已發(fā)行的金融工具進行轉(zhuǎn)讓交易的市場。無形市場是指對交易所外進行的金融交易的統(tǒng)稱，他的交易一般通過現(xiàn)代化的電子工具在各金融結(jié)構(gòu)、證券商及投資者進行。有形市場有固定交易場所的市場，一般指交易所市場。現(xiàn)貨市場又稱為即期交易市場，是指交易雙方達成成交協(xié)議后，在1~3日內(nèi)立即進行交易。期貨市場交易雙方達成成交協(xié)議后，并不立即進行交割，而是在一定時間后如1個月、2個月、3個月后進行交割。同業(yè)拆借市場是金融機構(gòu)同業(yè)間進行短期資金融通的市場，它的參與主體僅限于金融機構(gòu)。貨幣市場是指以期限在1年以內(nèi)的金融工具為媒介進行短期資金融通的市場。回購協(xié)議是指證券持有人在賣場一定數(shù)量證券的同時，與證券買方簽訂協(xié)議，雙方約定在將來某一日期由證券的出售方按約定的價格再將其出售的證券如數(shù)贖回。它的實質(zhì)是一筆以證券為質(zhì)押品而進行的短期資金融通。逆回協(xié)議是指證券的買入方在獲得證券的同時，與證券的賣方簽訂協(xié)議，雙方約定在將來某一日期由證券的買入方按約定的價格再其購入的證券如數(shù)返回。國庫券是國家政府發(fā)行的期限在1年以內(nèi)的短期債券。美國式招標財政部接收出價最高的訂單，出價最高的購買者首先被滿足，然后按照出價的高低順序，購買者依次每個購買者支付的價格都不同。荷蘭式招標。一級交易商是指具備一定資格、可以直接向國庫券發(fā)行部門承銷和投標國庫券的交易團體，一般包括資金實力雄厚的商業(yè)銀行和證券公司。貨幣市場基金是集合眾多小投資者的資金投資于貨幣市場工具的基金。商業(yè)票據(jù)是一種由企業(yè)開具，無擔保、可流通、期限短的債務(wù)性融資本票。貨款承諾也叫信用額度，是指銀行承諾在未來一定時期內(nèi)，以確定的條款和條件向商業(yè)票據(jù)的發(fā)行人提供一定額度貸款，為此，商業(yè)票據(jù)的發(fā)行人要向商業(yè)銀行支付一定的承諾費。承兌是指商業(yè)匯票到期前，匯票付款人或指定銀行確認票據(jù)記明事項，承諾在匯票到期之日支付匯票金額持有人并在匯票上簽名蓋章的票據(jù)行為。貼現(xiàn)是指匯票持有人在持有銀行承兌匯票期間有融資的需要，它可以將還沒有到期的銀行承兌匯票轉(zhuǎn)讓給銀行，銀行按票面金額扣除貼現(xiàn)利息后將余額支付給匯票持有。轉(zhuǎn)貼現(xiàn)是指銀行承兌匯票到期前貼現(xiàn)銀行也出現(xiàn)了融資的需要，則貼現(xiàn)銀行可以將這張銀行承兌匯票向其他金融機構(gòu)進行轉(zhuǎn)讓給其他銀行；轉(zhuǎn)讓給中央銀行叫再貼現(xiàn)。中央銀行票據(jù)是中央銀行向商業(yè)銀行發(fā)行的短期債務(wù)憑證，其實質(zhì)是中央銀行債券。大額可轉(zhuǎn)讓定期存單是由商業(yè)銀行發(fā)行的具有固定面額、固定期限、可以流通轉(zhuǎn)讓的大額存單憑證。縮寫為CD.。資本市場是以期限在1年以上的金融工具為媒介進行中長期資金融通的市場，又叫中長期資金融通市場。平價發(fā)行債券的發(fā)行價格按票面值發(fā)行。折價發(fā)行低于票面值的價格發(fā)行。溢價發(fā)行高于票面值的價格發(fā)行。公募發(fā)行又稱公開發(fā)行，是由承銷商組織承銷團將債券銷售給不特定的投資市者的發(fā)行方式。私募發(fā)行又稱定向發(fā)行或私下發(fā)行，即面向少數(shù)特定投資者發(fā)行債券。名義收益率就是債券的票面的收益率，是債券的票面年收益與票面額的比率。現(xiàn)實收益率：是債券的票面年收益與當期市場價格的比率。持有期收益率是指從買入債券到債券賣出債券之間所獲得的收益率，在此期間的收益不僅包括利息收益，還包括債券的買賣差價。到期收益率是采用復(fù)利法計算的以當期市場價格買入債券持有到期能夠獲得的收益率，是衡量債券收益率最重要的指標。非系統(tǒng)性風險是指由某一特殊的因素引起，只對個別或少數(shù)證券的收益產(chǎn)生影響的風險。系統(tǒng)性風險是指由全局性的共同因素引起的投資收益可能變動，這種因素以同樣的方式對所有證券的收益產(chǎn)生風險。做市商交易制度是指證券交易的買賣價格均由做市商給出，證券買賣雙方并不直接成交，而是向做市商買進或賣出證券。競價交易制度買賣雙方直接進行交易或?qū)⑽型ㄟ^各自的經(jīng)紀商送到交易中心，由交易中心進行撮合成交。信用交易指股票的買方或賣方通過交付一定數(shù)額的保證金，得到證券經(jīng)紀人的信用而進行的股票買賣。保證金買長交易指對某一股票市場行情看漲的投資者交付一定比列的初始保證金，其余款項由經(jīng)紀人墊付，為他買進指定股票的交易。保證金賣短交易指對某一股票行情看跌的投資者在本身沒有股票的情況下，向經(jīng)紀人交納一定比率的初始保證金，從經(jīng)紀人處借入股票在市場上賣出，并在未來股價下跌后買回該股票歸還經(jīng)紀人的交易。證券投資基金是指通過發(fā)售基金份額，將眾多投資者的資金集合起來，形成獨立資產(chǎn)，有基金托管人托管，基金管理人管理，以投資組合的方式進行證券投資的一種利益共享、風險公擔的集合投資方式。契約型基金指依據(jù)一定的信托契約而組織起來的代理投資行為，投資者通過購買收益憑證的方式成為基金的收益人。公司型基金指依據(jù)公司法組建、通過發(fā)行股票或受益憑證的方式來籌集資金并將資金投資于有價證券獲取收益的股份公司，投資者通過購買該公司的股份而成為基金公司的股東并以股份比列承擔風險、享受收益。開放式基金指基金可以無限的向投資者追加發(fā)行基金份額，并且隨時準備贖回發(fā)行在外的基金份額，因此基金份額總數(shù)是不固定的。封閉式基金基金份額總數(shù)固定，且規(guī)定封閉期限，在封閉期限內(nèi)投資者不得向基金管理公司提出贖回，而只能尋求二級上掛牌轉(zhuǎn)讓。成長型基金是以追求資本的長期增值為目標的投資基金。收入型基金以追求穩(wěn)定的經(jīng)常性收入為目的的基金。對沖基金又稱套期保值基金，是在金融市場上進行套期保值交易，利用現(xiàn)貨市場和衍生市場對沖的基金，這種基金能最大限度地避免和降低風險。套利基金在不同的金融市場上利用其價格差異低買高賣進行套利的基金。國家基金是指在境外發(fā)行基金份額籌集資金，然后投資于某一特定國家或地區(qū)資本市場的投資基金。指數(shù)型基金以目標指數(shù)中的成分股為投資對象，目的是取得與指數(shù)同步收益的基金。ETF交易所交易基金，交易所上市交易，交易手續(xù)與股票完全相同。LOF上市型開放式基金，開放式基金中的一個類型，基金發(fā)行結(jié)束后，投資者既可以在制定網(wǎng)點申購與贖回基金份額，也可以在交易所買賣該基金。FOF基金中的基金，是金融機構(gòu)推出的一種理財產(chǎn)品組合，它投資于各種不同類型的基金，并根據(jù)市場波動情況及時調(diào)整和優(yōu)化基金組合，力爭使基金組合能達到一個有效的配置。金融衍生工具又稱金融衍生產(chǎn)品，是指在一定的基礎(chǔ)性金融工具的基礎(chǔ)上派生出來的金融工具，一般表現(xiàn)為一些合約，其價值由作為標的物的基礎(chǔ)金融工具的價格決定直接標價法是指以一定單位（100或1000）的外國貨幣作為標準，折算成若干單位的本國貨幣來表示匯率。間接標價法是指以一定單位的本國貨幣為標準，折算成若干單位的外國貨幣來表示的匯率。基準匯率各國往往會選定一種或幾種外國貨幣作為關(guān)鍵貨幣，制定各關(guān)鍵貨幣與本國貨幣的兌換比率，這個匯率即被稱為基準匯率。套算匯率又稱為交叉匯率，是根據(jù)本國的基準匯率套算出本國貨幣對國際金融市場上其他貨幣的匯率，或套算出其他外幣之間的匯率。即期匯率一般的外匯交易實在買賣雙方成交后的當日或兩個營業(yè)日之內(nèi)進行外匯交割，這種即期外匯交易所使用地匯率就是即期匯率，也叫現(xiàn)匯匯率。遠期匯率是在未來一定時期進行外匯交割，而事先由買賣雙方簽訂合同達成協(xié)議的匯率。有效匯率是指某種加權(quán)平均匯率，它是一種貨幣與其他多種貨幣雙邊匯率的加權(quán)平均數(shù)。固定匯率制指兩國貨幣的匯率基本固定，匯率的波動幅度被限制在較小的范圍內(nèi)，各國貨幣當局有義務(wù)維持本幣幣值基本穩(wěn)定的匯率制度。浮動匯率制是指一國貨幣當局不在規(guī)定本國貨幣與外國貨幣的比價，也不規(guī)定匯率波動的幅度，匯率由外匯市場的供求狀況自發(fā)決定的一種匯率制度。同業(yè)拆借利率是貨幣市場的基準利率，被視為觀察市場利率趨勢變化的風向標。基本市場是指期限在1年以上的金融工具為媒介進行中長期資金融通的市場，也被稱為中長期資金市場。委托驅(qū)動制度也稱競價交易制度，買賣雙方直接進行交易或?qū)⑽型ㄟ^各自的經(jīng)紀商送到交易中心，由交易中心進行撮合成交。信用交易有稱2墊頭交易或保證金交易，是指股票的買方或賣方通過交付一定數(shù)額的保證金，得到證券經(jīng)紀人的信用而進行的股票買賣。市盈率是指股票的每股市價與每股盈利的比率。股票價格指數(shù)是反映不同時點上股價變動情況的相對指標。通常是將報告期的股票價格與選定的基金價格相比，并將兩者的比值乘以基期的指數(shù)值，即為報告期的股價指數(shù)。金融互換是指交易雙方利用各自籌資機會的相對優(yōu)勢，以商定的條件將不同幣種或不同利息的資產(chǎn)或負債在約定的期限內(nèi)互相交互，以避免將來匯率變動的風險，獲取常規(guī)籌資方法難以得到的幣種或較低的利息，實現(xiàn)籌資成本降低的一種交易活動。利率互換是指交易雙方互換交換金額相同、期限一樣但付息方法不同的資金進行互相交換利率的一種預(yù)約業(yè)務(wù)。貨幣互換是指交易雙方互相交互金額相同、期限相同、計算利率方法方法相同，但貨幣幣種不同的兩筆資金及其利息的業(yè)務(wù)。看漲期權(quán)也稱買權(quán)，是指賦予期權(quán)的買方在給定時間或在此時間以前的任一時間以執(zhí)行價格從期權(quán)賣方手中買入一定數(shù)量的某種金融資產(chǎn)權(quán)利的期權(quán)合約。看跌期權(quán)也稱賣權(quán)，是賦予期權(quán)的買方在給定時間或在此時間以前的任一時刻以執(zhí)行價格賣給期權(quán)賣方一定數(shù)量的某種金融產(chǎn)權(quán)的期權(quán)合約。利率期貨其標的物是一定數(shù)量的與利率相關(guān)的某種金融工具，即各種固定利率的有價證券。股價指數(shù)期貨即以股票價格指數(shù)作為標的物的期貨交易。金融遠期合約是指交易雙方約定在未來某一個確定的時間，按照某一確定的價格買賣一定數(shù)量的某種金融資產(chǎn)的合約。遠期利率協(xié)議是指交易雙方承諾在某一特定的期內(nèi)按雙方協(xié)議利率借貸一筆確定金額的名義本金的協(xié)議。中央銀行是指專門制定和實施貨幣政策、統(tǒng)一管理金融活動并代表政府協(xié)調(diào)對外金融關(guān)系的金融管理機構(gòu)。政策性銀行是指由政府發(fā)起或出資建立，按照國家宏觀政策要求在限定的業(yè)務(wù)領(lǐng)域從事銀行業(yè)務(wù)的政策性金融機構(gòu)。金融資產(chǎn)管理公司是在特定時期，政府為解決銀行業(yè)不良資產(chǎn)，由政府出資專門收購和集中處理銀行業(yè)不良資產(chǎn)的機構(gòu)。信托投資公司是以受托人身份專門從事信托業(yè)務(wù)的金融機構(gòu)，其基本職能是接受客戶委托，代客戶管理、經(jīng)營、處置資產(chǎn)。融資租賃業(yè)務(wù)是指出租人根據(jù)承租人對租賃物和收貨人的選擇或認可，將其從供貨人處取得的租賃物按合同約定出租給承租人占有、使用，向承租人收取租金的教育活動。金融機構(gòu)是指從事金融活動的組織，也被稱為金融中介或金融中介機構(gòu)。商業(yè)性金融機構(gòu)是指以金融存放款、證券交易與發(fā)行、資金管理等一種或多種業(yè)務(wù)，以追求利潤為主要經(jīng)營目標，自主經(jīng)營、自負盈虧、自求平衡、自我發(fā)展的金融企業(yè)。管理性金融企業(yè)是指一個國家或地區(qū)具有金融管理監(jiān)督職能的機構(gòu)。政策性金融機構(gòu)它的業(yè)務(wù)經(jīng)營不以盈利為目的，主要是貫徹落實政府的經(jīng)濟政策。賬面資本是指資產(chǎn)負債表中的總資產(chǎn)減去總負債后的所有者權(quán)益部分，包括實收資本、資本公積和未分配利潤等，它可以直接從資產(chǎn)負債表上觀察到，賬面資本有時又稱為權(quán)益資本或會計資本。監(jiān)管資本是監(jiān)管當局要求商業(yè)銀行必須保有的最低的資本量，是商業(yè)銀行的法律責任，因此，監(jiān)管資本也可稱為法律資本。經(jīng)濟資本是指銀行內(nèi)部風險管理人員根據(jù)銀行承擔的風險計算出來的、銀行需要保有的最低資本量，也稱風險資本。資本充足是指資本數(shù)量適合，即商業(yè)銀行持有的資本數(shù)量既能夠滿足其正常經(jīng)營的的需要，又能滿足股東合理投資回報要求。現(xiàn)金資產(chǎn)是指商業(yè)銀行持有的庫存現(xiàn)金以及與現(xiàn)金等同的可隨時用于支付的銀行資產(chǎn)。表外業(yè)務(wù)是指商業(yè)銀行所從事的、按照通行的會計準則不記入資產(chǎn)負債表內(nèi)、不會形成銀行現(xiàn)實的資產(chǎn)或負債但卻能影響銀行當期收益的業(yè)務(wù)。次級金融證券是指商業(yè)銀行發(fā)行的、本金和利息的清償順序列于商業(yè)銀行其他負債之后、先于商業(yè)銀行股權(quán)資本的債券。結(jié)構(gòu)性存款是指在客戶普通存款的基礎(chǔ)上嵌入某種金融衍生工具（主要是各類期權(quán)），通過與利率、匯率、指數(shù)等金融市場參數(shù)的波動掛鉤，或與某實體的信用情況掛鉤，從而使存款人在承受一定風險的基礎(chǔ)上獲得較高收益的業(yè)務(wù)產(chǎn)品。全能性商業(yè)銀行也稱綜合性銀行，是指不受金融業(yè)務(wù)分工限制，能夠全面經(jīng)營各種金融業(yè)務(wù)的商業(yè)銀行。專業(yè)性商業(yè)銀行是指那些專門從事某一領(lǐng)域或某一類型銀行業(yè)務(wù)的商業(yè)銀行。通知存款是指存款人在存入款項時不約定存期、支取時需提前通知銀行、約定支取日期和金額方能支取的存款。投資銀行是指經(jīng)營部分或全部資本市場業(yè)務(wù)的金融機構(gòu)。證券承銷是指投資銀行幫助證券發(fā)行人就發(fā)現(xiàn)證券進行策劃，并將公開發(fā)行的證券出售給投資者以籌集到發(fā)行人所需資金的業(yè)務(wù)活動。兼并是指兩個或兩個以上的企業(yè)實體形成新經(jīng)濟單位的交易活動。收購是指兩家公司進行產(chǎn)權(quán)交易，由一家公司獲得另一家公司的大部分或全部股權(quán)以達到控制該公司的交易活動。現(xiàn)金管理業(yè)務(wù)是投資銀行為客戶提供的現(xiàn)金管理服務(wù)，其目的在于解決企業(yè)在日常經(jīng)營中因不得不持有大量現(xiàn)金資產(chǎn)而產(chǎn)生的流動性和盈利性之間的矛盾，即讓企業(yè)在保持其金融資產(chǎn)足夠流動性的前提條件下，將企業(yè)持有現(xiàn)金帶來的機會成本降低到最低的程度。保險是指投保人根據(jù)合同的約定，向保險人支付保險費，保險人對于合同約定的可能發(fā)生的事故因其發(fā)生的所造成的財產(chǎn)損失承擔賠償保險責任，或者當被保險人死亡、傷殘、疾病或者達到合同約定的年齡、期限是承擔給付保險金責任的商業(yè)保險行為。保險利益是指投保人對投保標的具有法律上承認的利益，它體現(xiàn)了投保人或保險人與投保標的之間的利害關(guān)系。人身保險是以人的身體或者生命為保險標的一種保險。再保險保險人以承擔的業(yè)務(wù)，以承保形式，部分轉(zhuǎn)移給保險人的，為再保險。責任保險是以被保險人依法應(yīng)負的民事?lián)p害賠償責任或者經(jīng)過特別合同約定的合同責任作為保險標的一種保險。損失補償原則是指在財產(chǎn)保險中投保人通過購買保險，將其自身原來承擔的特定風險轉(zhuǎn)移給保險人來承擔，當保險事故發(fā)生時，保險人給予被保險人的經(jīng)濟賠償恰好填補被保險人遭受保險事故所造成的經(jīng)濟損失。貨幣政策是指中央銀行行為實現(xiàn)特定的經(jīng)濟目標，運用各種政策工具調(diào)控貨幣給亮和利率所采取的方針和措施的總稱。在貼現(xiàn)是指商業(yè)銀行等金融機構(gòu)為了取得資金，將以貼現(xiàn)的未到期票據(jù)再以貼現(xiàn)方式向中央銀行進行轉(zhuǎn)讓的票據(jù)行為。公開市場業(yè)務(wù)是指中央銀行在進入市場上賣出或買進有價證劵，吞吐基礎(chǔ)貨幣，用以改變商業(yè)銀行等金融機構(gòu)的可用資金。直接信用控制是指只有銀行以行政命令或其他方式，直接對金融機構(gòu)尤其是商業(yè)銀行的信用活動多進行的控制。間接信用指導(dǎo)是指只有銀行采用各種間接的措施對商業(yè)銀行的信用創(chuàng)造施以影響。其主要措施：道義勸告、窗口指導(dǎo)等。道義勸告是指中央銀行利用其在金融體系中的特殊地位和威望，通過對商業(yè)及其他金融機構(gòu)發(fā)出通告、指示或與各金融機構(gòu)的負責人舉行面談的方式，以影響其放款的數(shù)量和投資的方向，從而達到控制和調(diào)節(jié)信用的目的。貨幣政策操作指標是指中央銀行通過貨幣政策工具操作能夠有效準確實現(xiàn)的政策變量。貨幣政策中介指標是指中央銀行通

過貨幣政策操作和指導(dǎo)后能夠以一定的精確度達到的政策工具。貨幣均衡是指一國在一定時期內(nèi)貨幣供給與貨幣需求基本相適應(yīng)的貨幣流通狀態(tài)。貨幣失衡是指一國一定時期內(nèi)貨幣供給與貨幣需求相偏離，兩者之間不相適應(yīng)的貨幣流通狀態(tài)。國際收支是指一國居民與非居民之間在一定時期內(nèi)進行的全部交易的貨幣價值記錄，是一國對外經(jīng)濟活動的綜合反映。經(jīng)常項目反映一個居民與非居民直接實際資源的轉(zhuǎn)移，是一國國際收支平衡表中最基本、最重要的項目。直接投資是指直接投資者對在外國投資的企業(yè)擁有10%或10%以上的普通股或投票權(quán)，從而對該企業(yè)的管理擁有有效發(fā)言權(quán)。證券投資也稱間接投資；是指居民和非居民之間投資于股票、債卷、大額存單。商業(yè)票據(jù)以及基他衍生金融工具，是跨國的股本證劵和債務(wù)證券的投資。通貨膨脹是指在貨幣流通的條件下由于貨幣供給過多而引起貨幣貶值，物價全面，持續(xù)上漲的貨幣現(xiàn)象。結(jié)構(gòu)型通貨膨脹是指在沒有需求拉動和成本推動的情況下，由于某些經(jīng)濟結(jié)構(gòu)方面的原因而引發(fā)的一般價格水平的持續(xù)上漲。指數(shù)化政策是指按通貨膨脹指數(shù)來調(diào)整有關(guān)經(jīng)濟變量的名義價格，而使其在通貨膨脹條件下保持實際值不變。貨幣需求是指在一定資源制約條件下，微觀經(jīng)濟主體和宏觀經(jīng)濟運行對執(zhí)行交易媒介和資產(chǎn)職能的貨幣產(chǎn)生的總需求。名義貨幣需求是指個人、家庭、企業(yè)等經(jīng)濟主體或整個社會在一定時點所實際持有的貨幣數(shù)量。實際貨幣需求是指名義貨幣需求數(shù)量在扣除了物價變動因素之后的貨幣余額。流動性陷阱是指這樣一種現(xiàn)象，當一定時期的利率水平降低到不能再低時，人民就會產(chǎn)生利率上升從而債券價格下跌的預(yù)期，貨幣需求彈性變得無限大，即無論增加多少貨幣供給，都會被人們以貨幣形式儲存起來。持有貨幣的機會成本是指“其他資產(chǎn)的預(yù)期報酬率”。原始存款是指商業(yè)銀行接受的客戶以現(xiàn)金方式存入的存款和中央銀行對商業(yè)銀行的資產(chǎn)業(yè)務(wù)而形成的準備金存款。派生存款是指在原始存款的基礎(chǔ)上，由商業(yè)銀行發(fā)放貸款等資產(chǎn)業(yè)務(wù)活動衍生而來的存款。貨幣乘數(shù)是指貨幣供給量對基礎(chǔ)貨幣的倍數(shù)關(guān)系，即基礎(chǔ)貨幣每增加或減少一個單位所引起的貨幣供給量增加或減少的倍數(shù)。貨幣供給的層次劃分是指中央銀行依據(jù)一定的標準流通中的各種貨幣形式進行不同口徑的層次劃分。貨幣資產(chǎn)的流動性也稱為資產(chǎn)的變現(xiàn)性；是指資產(chǎn)轉(zhuǎn)化為現(xiàn)實購買手段的能力。外生變量又稱為政策性變量；是指這種變量的最主要受政策的影響，而不由經(jīng)濟體系內(nèi)部因素所決定，稅率就是一個典型的外生變量。內(nèi)生變量又稱非政策性變量；是指在經(jīng)濟體系內(nèi)部由諸多純粹經(jīng)濟因素影響而自行變化的量，通常不為政策性所控制。基礎(chǔ)貨幣又稱強力貨幣或高能貨幣，是指這種貨幣是整個銀行體系內(nèi)存款擴章、貨幣創(chuàng)造的基礎(chǔ)，其數(shù)額大小對貨幣供給總量具有決定性的作用。現(xiàn)金漏損率漏出銀行體系的現(xiàn)金與銀行存款總額的比率。通貨-存款比率即流通中的現(xiàn)金與存款總額。準備-存款比率即商業(yè)銀行法定存款準備金和超額存款準備金的總和占全部存款的比重，也就是法定存款準備金率和超額存款準備金率的和。通貨緊縮是指由于貨幣供給不足而引起貨幣升值，物價普遍、持續(xù)下跌的貨幣現(xiàn)象。國民生產(chǎn)總值平減指數(shù)又稱國民生產(chǎn)總值折算價格指數(shù)，是平衡以國經(jīng)濟在不同時期內(nèi)所生產(chǎn)和提供的最終產(chǎn)品和勞務(wù)價格總水平變化程度的經(jīng)濟指標。它等于以當年價格計算的本期國內(nèi)生產(chǎn)總值，和以基期不變價格計算的本期國內(nèi)生產(chǎn)總值的比率。居民消費價格指數(shù)即我們通常所說的CPI，又稱零售物價指數(shù)，這是一種用來測量各個時期內(nèi)城鄉(xiāng)居民所購買的生活消費品價格和服務(wù)項目價格平均變化程度的指標。批發(fā)物價指數(shù)是反映不同時期批發(fā)市場上多種商品價格平均變動程度的經(jīng)濟指標。貨幣均衡是指一國在一定時期內(nèi)貨幣供給與貨幣需求基本相適應(yīng)的貨幣流通狀態(tài)。

第三篇：自考金融理論與實務(wù)名詞解釋按字數(shù)排版

實務(wù)貨幣;是指以自然界中存在的某種物品或人們生產(chǎn)的某種商品來充當貨幣。

貨幣制度：是指國家對貨幣的有管要素、貨幣流通的組織和管理等進行的一系列規(guī)定

存款貨幣：通過銀行存款賬戶中的存款劃轉(zhuǎn)，貨幣得以結(jié)算，商品交易完成。在這個過程中，能過簽發(fā)支票的活動期存款發(fā)揮著與銀行劵同樣的購買功能，我們將其稱作“存款貨幣”。

電子貨幣：是指處于電磁信號形態(tài)，通過電子網(wǎng)絡(luò)進行支付的貨幣

足值貨幣：即作為貨幣商品的各類實物和金、銀、銅等金屬的自身商品價值與其作為貨幣的購買價值相等。

不足值貨幣：即作為貨幣商品的實物，其自身的商品價值低于其作為貨幣的購買價值。

計價單位：貨幣作為計價單位，就是指用貨幣去計量商品和勞務(wù)的價值，賦予商品、勞務(wù)以價格形態(tài)。

交易媒介：在商品流通中，起媒介作用的貨幣，被稱為交易媒介，馬克思稱其為流通手段。

支付手段：在商品買賣行為與貨款支付行為相分離的情況下，貨幣不再是商品流通中的交易媒介，而是補足交換的一個獨立的環(huán)節(jié)，此時貨幣發(fā)揮的是支付手段功能。

貨幣單位：當貨幣作為計價單位為商品和勞務(wù)標價時，其自身也需要一個可以比較不同貨幣數(shù)量的單位，這就是貨幣單位。

無限法償：是指法律保護取得這種能力的貨幣，不論每次支付數(shù)額多大，不論屬于何種性質(zhì)的支付，支付的對方均不得拒絕接收

有限法償：是指在一次支付行為中，超過一定金額，收款人有權(quán)拒收，在法定限額內(nèi)，收則不受法律保護。

直接融資：如果貨幣資金供求雙方通過一定的信用工具直接實現(xiàn)貨幣資金的互通有無，則這種融資形式被稱為直接融資。

間接融資;如果貨幣資金供求雙方通過金融機構(gòu)間接實現(xiàn)貨幣資金的相互融通，則這種融資形式被稱為間接融資

信用風險：指債務(wù)人因各種原因未能及時、足額償還債務(wù)本息而出現(xiàn)違約的可能性

商業(yè)風險：是工商企業(yè)間以賒銷貨預(yù)付貨款等形式相互提供的信息。

商業(yè)票據(jù)：是在商業(yè)信用中被廣泛使用的表明買賣雙方債權(quán)債務(wù)關(guān)系的憑證。

商業(yè)本票：是一種承諾式票據(jù)，通常是由債務(wù)人簽發(fā)給債權(quán)人承諾在一定時期內(nèi)無條件支付款項給收款人或持票人的債務(wù)證書。

商業(yè)匯票：是一種命令式票據(jù)，通常由商業(yè)信用活動中的賣方對買方或買方委托的付款銀行簽發(fā)，要求買方于規(guī)定日期支付貨款。

銀行信用：是銀行或其他金融機構(gòu)以貨幣形態(tài)提供的間接信用

國家信用：是以政府作為債權(quán)人或者債務(wù)人的信用。

消費信用：是工商企業(yè)、銀行和其他金融機構(gòu)向消費者個人提供的、用于其消費支出的一種信用形式。

消費信貸：是銀行及其他金融機構(gòu)采用信用放款或抵押放款方式對消費者個人發(fā)放的貸款

票據(jù)抵押：指持票人將商業(yè)票據(jù)作為抵押物向商業(yè)銀行申請抵押貸款的行為。

基準利率：是指在多種利率并存的條件下起決定作用的利率。

實際利率：是指在物價不變從而貨幣的實際購買力不變條件下的利率。

固定利率：是指在整個借貸期限內(nèi)不隨市場上貨幣資金供求狀況的變化而相應(yīng)調(diào)整的利率。

浮動利率：是指在借貸期內(nèi)會根據(jù)市場上貨幣資金供求狀況而定期進行調(diào)整的利率

行業(yè)利率：由非政府部門的民間金融組織、如銀行公會等，為了維護公平競爭所確定的利率。

分期付款：是指消費者購買消費品時只需支付一部分貨款，然后按合同條款分期支付其余貨款的本金和利息。

基準匯率：各國往往會選定一種或幾種外國貨幣作為關(guān)鍵貨幣，制定各關(guān)鍵貨幣與本國貨幣的兌換比率，這個匯率即被稱為基準匯率。

套算匯率：又稱為交叉匯率，是根據(jù)本國的基準匯率套算出本國貨幣對國際金融市場上其他貨幣的匯率，或套算出其他外幣之間的匯率。

即期匯率：一般的外匯交易實在買賣雙方成交后的當日或兩個營業(yè)日之內(nèi)進行外匯交割，這種即期外匯交易所使用地匯率就是即期匯率，也叫現(xiàn)匯匯率。

遠期匯率：是在未來一定時期進行外匯交割，而事先由買賣雙方簽訂合同達成協(xié)議的匯率。

買入?yún)R率：是銀行向同業(yè)或客戶買入外匯時所使用地匯率。賣出匯率：是銀行向同業(yè)或客戶賣出外匯時所使用的匯率。買入?yún)R率與賣出匯率的算術(shù)平均數(shù)平均數(shù)是中間匯率。有效匯率：是指某種加權(quán)平均匯率，它是一種貨幣與其他多種貨幣雙邊匯率的加權(quán)平均數(shù)。

自由外匯：是指無需貨幣發(fā)行國貨幣管理當局批準，就可以隨時自由兌換成其他國家的貨幣或者向第三國辦理支付的外匯。

公司債券：又被稱為企業(yè)債券，是由公司企業(yè)為籌集資金而發(fā)行的債券。

政府債券：由中央政府和地方政府發(fā)行的債券。金融債券：發(fā)行主體是銀行或非銀行金融機構(gòu)。

金融市場：是資金供求雙方借助金融工具進行貨幣資金融通與配置的市場。

發(fā)行市場：又稱為一級市場或初級市場，是票據(jù)和證券等金融工具初次發(fā)行的市場。

流通市場：又稱二級市場或次級市場，是對已發(fā)行的金融工具進行轉(zhuǎn)讓交易的市場。

無形市場：是指對交易所外進行的金融交易的統(tǒng)稱，他的交易一般通過現(xiàn)代化的電子工具在各金融結(jié)構(gòu)、證券商及投資者進行。

現(xiàn)貨市場：又稱為即期交易市場，是指交易雙方達成成交協(xié)議后，在1~3日內(nèi)立即進行交易。

有形市場：有固定交易場所的市場，一般指交易所市場。貨幣市場是：指以期限在1年以內(nèi)的金融工具為媒介進行短期資金融通的市場。

逆回協(xié)議是指證券的買入方在獲得證券的同時，與證券的賣方簽訂協(xié)議，雙方約定在將來某一日期由證券的買入方按曰死你個的價格再其購入的證券如數(shù)返回。

貨款承諾：也叫信用額度，是指銀行承諾在未來一定時期內(nèi)，以確定的條款和條件向商業(yè)票據(jù)的發(fā)行人提供一定額度貸款，為此，商業(yè)票據(jù)的發(fā)行人要向商業(yè)銀行支付一定的承諾費。

基本市場是指期限在1年以上的金融工具為媒介進行中長期資金融通的市場，也被稱為中長期資金市場。

公募發(fā)行：又稱公開發(fā)行，是由承銷商組織承銷團將債券銷售給不特定的投資市者的發(fā)行方式。

私募發(fā)行：又稱定向發(fā)行或私下發(fā)行，即面向少數(shù)特定投資者發(fā)行債券。

信用交易：有稱2墊頭交易或保證金交易，是指股票的買方或賣方通過交付一定數(shù)額的保證金，得到證券經(jīng)紀人的信用而進行的股票買賣。

金融互換：是指交易雙方利用各自籌資機會的相對優(yōu)勢，以商定的條件將不同幣種或不同利息的資產(chǎn)或負債在約定的期限內(nèi)互相交互，以避免將來匯率變動的風險，獲取常規(guī)籌資方法難以得到的幣種或較低的利息，實現(xiàn)籌資成本降低的一種交易活動。

利率互換：是指交易雙方互換交換金額相同、期限一樣但付息方法不同的資金進行互相交換利率的一種預(yù)約業(yè)務(wù)。貨幣互換：是指交易雙方互相交互金額相同、期限相同、計算利率方法方法相同，但貨幣幣種不同的兩筆資金及其利息的業(yè)務(wù)。

看漲期權(quán)：也稱買權(quán)，是指賦予期權(quán)的買方在給定時間或在此時間以前的任一時間以執(zhí)行價格從期權(quán)賣方手中買入一定數(shù)量的某種金融資產(chǎn)權(quán)利的期權(quán)合約。

看跌期權(quán)：也稱賣權(quán)，是賦予期權(quán)的買方在給定時間或在此時間以前的任一時刻以執(zhí)行價格賣給期權(quán)賣方一定數(shù)量利率期貨：其標的物是一定數(shù)量的與利率相關(guān)的某種金融工具，即各種固定利率的有價證券。

中央銀行——是指專門制定和實施貨幣政策、統(tǒng)一管理金融活動并代表政府協(xié)調(diào)對外金融關(guān)系的金融管理機構(gòu)。金融機構(gòu)——是指從事金融活動的組織，也被稱為金融中介或金融中介機構(gòu)。

賬面資本——是指資產(chǎn)負債表中的總資產(chǎn)減去總負債后的所有者權(quán)益部分，包括實收資本、資本公積和未分配利潤等，它可以直接從資產(chǎn)負債表上觀察到，賬面資本有時又稱為權(quán)益資本或會計資本。

監(jiān)管資本——是監(jiān)管當局要求商業(yè)銀行必須保有的最低的資本量，是商業(yè)銀行的法律責任，因此，監(jiān)管資本也可稱為法律資本。

經(jīng)濟資本——是指銀行內(nèi)部風險管理人員根據(jù)銀行承擔的風險計算出來的、銀行需要保有的最低資本量，也稱風險資本。

保險利益——是指投保人對投保標的具有法律上承認的利益，它體現(xiàn)了投保人或保險人與投保標的之間的利害關(guān)系。資本充足——是指資本數(shù)量適合，即商業(yè)銀行持有的資本數(shù)量既能夠滿足其正常經(jīng)營的的需要，又能滿足股東合理投資回報要求。

現(xiàn)金資產(chǎn)——是指商業(yè)銀行持有的庫存現(xiàn)金以及與現(xiàn)金等同的可隨時用于支付的銀行資產(chǎn)。

表外業(yè)務(wù)——是指商業(yè)銀行所從事的、按照通行的會計準則不記入資產(chǎn)負債表內(nèi)、不會形成銀行現(xiàn)實的資產(chǎn)或負債但卻能影響銀行當期收益的業(yè)務(wù)。

通知存款——是指存款人在存入款項時不約定存期、支取時需提前通知銀行、約定支取日期和金額方能支取的存款。投資銀行——是指經(jīng)營部分或全部資本市場業(yè)務(wù)的金融機構(gòu)。

證券承銷——是指投資銀行幫助證券發(fā)行人就發(fā)現(xiàn)證券進行策劃，并將公開發(fā)行的證券出售給投資者以籌集到發(fā)行人所需資金的業(yè)務(wù)活動。

人身保險——是以人的身體或者生命為保險標的一種保險。

責任保險——是以被保險人依法應(yīng)負的民事?lián)p害賠償責任或者經(jīng)過特別合同約定的合同責任作為保險標的一種保險。

道義勸告；是指中央銀行利用其在金融體系中的特殊地位和威望，通過對商業(yè)及其他金融機構(gòu)發(fā)出通告、指示或與各金融機構(gòu)的負責人舉行面談的方式，以影響其放款的數(shù)量和投資的方向，從而達到控制和調(diào)節(jié)信用的目的。

貨幣均衡；是指一國在一定時期內(nèi)貨幣供給與貨幣需求基本相適應(yīng)的貨幣流通狀態(tài)。

貨幣政策；是指中央銀行行為實現(xiàn)特定的經(jīng)濟目標，運用各種政策工具調(diào)控貨幣給亮和利率所采取的方針和措施的總稱。

貨幣均衡；是指一國在一定時期內(nèi)貨幣供給與貨幣需求基本相適應(yīng)的貨幣流通狀態(tài)

貨幣失衡；是指一國一定時期內(nèi)貨幣供給與貨幣需求相偏離，兩者之間不相適應(yīng)的貨幣流通狀態(tài)。

貨幣需求；是指在一定資源制約條件下，微觀經(jīng)濟主體和宏觀經(jīng)濟運行對執(zhí)行交易媒介和資產(chǎn)職能的貨幣產(chǎn)生的總需求。

貨幣乘數(shù)；是指貨幣供給量對基礎(chǔ)貨幣的倍數(shù)關(guān)系，即基礎(chǔ)貨幣每增加或減少一個單位所引起的貨幣供給量增加或減少的倍數(shù)。

基礎(chǔ)貨幣；又稱強力貨幣或高能貨幣，是指這種貨幣是整個銀行體系內(nèi)存款擴章、貨幣創(chuàng)造的基礎(chǔ)，其數(shù)額大小對貨幣供給總量具有決定性的作用。

國際收支；是指一國居民與非居民之間在一定時期內(nèi)進行的全部交易的貨幣價值記錄，是一國對外經(jīng)濟活動的綜合反映。

經(jīng)常項目；反映一個居民與非居民直接實際資源的轉(zhuǎn)移，是一國國際收支平衡表中最基本、最重要的項目。

直接投資；是指直接投資者對在外國投資的企業(yè)擁有10%或10%以上的普通股或投票權(quán)，從而對該企業(yè)的管理擁有有效發(fā)言權(quán)。

證券投資也稱間接投資；是指居民和非居民之間投資于股票、債卷、大額存單。商業(yè)票據(jù)以及基他衍生金融工具，是跨國的股本證劵和債務(wù)證券的投資。

通貨膨脹；是指在貨幣流通的條件下由于貨幣供給過多而引起貨幣貶值，物價全面，持續(xù)上漲的貨幣現(xiàn)象。

原始存款；是指商業(yè)銀行接受的客戶以現(xiàn)金方式存入的存款和中央銀行對商業(yè)銀行的資產(chǎn)業(yè)務(wù)而形成的準備金存款。

派生存款；是指在原始存款的基礎(chǔ)上，由商業(yè)銀行發(fā)放貸款等資產(chǎn)業(yè)務(wù)活動衍生而來的存款。

外生變量又稱為政策性變量；是指這種變量的最主要受政策的影響，而不由經(jīng)濟體系內(nèi)部因素所決定，稅率就是一個典型的外生變量。

內(nèi)生變量又稱非政策性變量；是指在經(jīng)濟體系內(nèi)部由諸多純粹經(jīng)濟因素影響而自行變化的量，通常不為政策性所控制。

通貨緊縮；是指由于貨幣供給不足而引起貨幣升值，物價普遍、持續(xù)下跌的貨幣現(xiàn)象。

賒銷：是工商企業(yè)對消費者個人以商品賒銷方式提供的短期信用。即工商企業(yè)以延期付款的方式銷售商品，到后期消費者一次付清貨款。

外匯：是以外幣表示的可以用作國際清償?shù)闹Ц妒侄魏唾Y產(chǎn)，包括外幣現(xiàn)鈔（包括紙幣、鑄幣）、外幣支付憑證或者支付工具（包括票據(jù)、銀行存款憑證、銀行卡等）、外幣有價證劵（包括債券、股票等）、特別提款權(quán)和其他外匯資產(chǎn)。匯率：又稱匯價、外匯行市或外匯牌價，是一國貨幣折算成另一國貨幣的比率，或者說是一國貨幣相對有另一國貨幣的價格。

終值：因為貨幣具有時間價值，因此，任何一筆貨幣資金無論其將來會被怎樣運用，都可以按一定的利率水平計算其在未來一定時點上的金額，這個金額通常被稱作終值，也即本利和。

現(xiàn)值：與終值相對應(yīng)，這筆貨幣資金的本金額被稱為現(xiàn)值，即未來本利和的現(xiàn)在價值。

鑄幣;是指由國家印記證明其重量和成色的金屬塊

債券：市政府、金融機構(gòu)、工商企業(yè)等直接向社會借債籌措資金時，向投資者出具的、承諾按約定條件支付利息和到期歸還本金的債權(quán)債務(wù)憑證。

股票：是股份有限公司在籌集資本金時向出資人發(fā)行的，用以證明其股東身份和權(quán)益的一種所有權(quán)憑證。

承兌：是指商業(yè)匯票到期前，匯票付款人或指定銀行確認票據(jù)記明事項，承諾在匯票到期之日支付匯票金額持有人并在匯票上簽名蓋章的票據(jù)行為。

貼現(xiàn)：是指匯票持有人在持有銀行承兌匯票期間有融資的需要，它可以將還沒有到期的銀行承兌匯票轉(zhuǎn)讓給銀行，銀行按票面金額扣除貼現(xiàn)利息后將余額支付給匯票持有。轉(zhuǎn)貼現(xiàn)是指銀行承兌匯票到期前貼現(xiàn)銀行也出現(xiàn)了融資的需要，則貼現(xiàn)銀行可以將這張銀行承兌匯票向其他金融機構(gòu)進行轉(zhuǎn)讓給其他銀行；轉(zhuǎn)讓給中央銀行叫再貼現(xiàn)。

兼并——是指兩個或兩個以上的企業(yè)實體形成新經(jīng)濟單位的交易活動。

收購——是指兩家公司進行產(chǎn)權(quán)交易，由一家公司獲得另一家公司的大部分或全部股權(quán)以達到控制該公司的交易活動。

保險——是指投保人根據(jù)合同的約定，向保險人支付保險費，保險人對于合同約定的可能發(fā)生的事故因其發(fā)生的所造成的財產(chǎn)損失承擔賠償保險責任，或者當被保險人死亡、傷殘、疾病或者達到合同約定的年齡、期限是承擔給付保險金責任的商業(yè)保險行為。

銀行卷：是銀行發(fā)行的一種以銀行自身為債務(wù)人的紙質(zhì)票證，是一種紙質(zhì)貨幣

市盈率：是指股票的每股市價與每股盈利的比率。

優(yōu)先股：是股份有限公司發(fā)行的具有收益分配和剩余資產(chǎn)分配優(yōu)先權(quán)的股票。

再保險——保險人以承擔的業(yè)務(wù)，以承保形式，部分轉(zhuǎn)移給保險人的，為再保險。

在貼現(xiàn)；是指商業(yè)銀行等金融機構(gòu)為了取得資金，將以貼現(xiàn)的未到期票據(jù)再以貼現(xiàn)方式向中央銀行進行轉(zhuǎn)讓的票據(jù)行為。

無風險利率：是指這種利率僅反映貨幣的時間價值，即僅反映市場中貨幣資金的供求關(guān)系，不包含對任何風險因素的補償。

直接標價法：是指以一定單位（100或1000）的外國貨幣作為標準，折算成若干單位的本國貨幣來表示匯率。

間接標價法：是指以一定單位的本國貨幣為標準，折算成若干單位的外國貨幣來表示的匯率。

固定匯率制：指兩國貨幣的匯率基本固定，匯率的波動幅度被限制在較小的范圍內(nèi)，各國貨幣當局有義務(wù)維持本幣幣值基本穩(wěn)定的匯率制度。

浮動匯率制：是指一國貨幣當局不在規(guī)定本國貨幣與外國貨幣的比價，也不規(guī)定匯率波動的幅度，匯率由外匯市場的供求狀況自發(fā)決定的一種匯率制度。

可轉(zhuǎn)換債券：是指公司債券附加可轉(zhuǎn)換條款，賦予債券持有人在一定的期限內(nèi)按預(yù)先確定的比例將債券轉(zhuǎn)化為該公司普通股的選擇權(quán)。

可贖回債券：是指該債券的發(fā)行公司被允許在債券到期之前，以事先確定的價格和方式贖回部分或全部債券。

一級交易商：是指具備一定資格、可以直接向國庫券發(fā)行部門承銷和投標國庫券的交易團體，一般包括資金實力雄厚的商業(yè)銀行和證券公司。

名義收益率：就是債券的票面的收益率，是債券的票面年收益與票面額的比率。

現(xiàn)實收益率：是債券的票面年收益與當期市場價格的比率。到期收益率：是采用復(fù)利法計算的以當期市場價格買入債券持有到期能夠獲得的收益率，是衡量債券收益率最重要的指標。

系統(tǒng)性風險：是指由全局性的共同因素引起的投資收益可能變動，這種因素以同樣的方式對所有證券的收益產(chǎn)生風險。

政策性銀行——是指由政府發(fā)起或出資建立，按照國家宏觀政策要求在限定的業(yè)務(wù)領(lǐng)域從事銀行業(yè)務(wù)的政策性金融機構(gòu)。

現(xiàn)金漏損率；漏出銀行體系的現(xiàn)金與銀行存款總額的比率 結(jié)構(gòu)性存款——是指在客戶普通存款的基礎(chǔ)上嵌入某種金融衍生工具（主要是各類期權(quán)），通過與利率、匯率、指數(shù)等金融市場參數(shù)的波動掛鉤，或與某實體的信用情況掛鉤，從而使存款人在承受一定風險的基礎(chǔ)上獲得較高收益的業(yè)務(wù)產(chǎn)品。

指數(shù)化政策；是指按通貨膨脹指數(shù)來調(diào)整有關(guān)經(jīng)濟變量的名義價格，而使其在通貨膨脹條件下保持實際值不變。流動性陷阱；是指這樣一種現(xiàn)象，當一定時期的利率水平降低到不能再低時，人民就會產(chǎn)生利率上升從而債券價格下跌的預(yù)期，貨幣需求彈性變得無限大，即無論增加多少貨幣供給，都會被人們以貨幣形式儲存起來。

股價指數(shù)期貨：即以股票價格指數(shù)作為標的物的期貨交易。金融遠期合約：是指交易雙方約定在未來某一個確定的時間，按照某一確定的價格買賣一定數(shù)量的某種金融資產(chǎn)的合約。

信托投資公司——是以受托人身份專門從事信托業(yè)務(wù)的金融機構(gòu)，其基本職能是接受客戶委托，代客戶管理、經(jīng)營、處置資產(chǎn)。

融資租賃業(yè)務(wù)——是指出租人根據(jù)承租人對租賃物和收貨人的選擇或認可，將其從供貨人處取得的租賃物按合同約定出租給承租人占有、使用，向承租人收取租金的教育活動。

遠期利率協(xié)議：是指交易雙方承諾在某一特定的期內(nèi)按雙方協(xié)議利率借貸一筆確定金額的名義本金的協(xié)議。

回購協(xié)議市場：是指證券持有人在賣場一定數(shù)量證券的同時，與證券買方簽訂協(xié)議，雙方約定在將來某一日期由證券的出售方按約定的價格再將其出售的證券如數(shù)贖回。它的實質(zhì)是一筆以證券為質(zhì)押品而進行的短期資金融通。貨幣市場基金：是集合眾多小投資者的資金投資于貨幣市場工具的基金。

證券投資基金：是指通過發(fā)售基金份額，將眾多投資者的資金集合起來，形成獨立資產(chǎn)，有基金托管人托管，基金管理人管理，以投資組合的方式進行證券投資的一種利益共享、風險公擔的集合投資方式。

持有期收益率：是指從買入債券到債券賣出債券之間所獲得的收益率，在此期間的收益不僅包括利息收益，還包括債券的買賣差價。

金融衍生工具：又稱金融衍生產(chǎn)品，是指在一定的基礎(chǔ)性金融工具的基礎(chǔ)上派生出來的金融工具，一般表現(xiàn)為一些合約，其價值由作為標的物的基礎(chǔ)金融工具的價格決定。非系統(tǒng)性風險：是指由某一特殊的因素引起，只對個別或少數(shù)證券的收益產(chǎn)生影響的風險。

財富貯藏職能：是指貨幣退出流通領(lǐng)域被人們當作社會財富的一般代表保存起來的職能

償還基金債券：它要求發(fā)行公司按發(fā)債總額每年從盈利中提取一定比例存入信托基金，定期償還本金，即從債券持有人手中購回一定量的債券。

同業(yè)拆借利率：是貨幣市場的基準利率，被視為觀察市場利率趨勢變化的風向標。

同業(yè)拆借市場：是金融機構(gòu)同業(yè)間進行短期資金融通的市場，它的參與主體僅限于金融機構(gòu)。

委托驅(qū)動制度：也稱競價交易制度，買賣雙方直接進行交易或?qū)⑽型ㄟ^各自的經(jīng)紀商送到交易中心，由交易中心進行撮合成交。

股票價格指數(shù)：是反映不同時點上股價變動情況的相對指標。通常是將報告期的股票價格與選定的基金價格相比，并將兩者的比值乘以基期的指數(shù)值，即為報告期的股價指數(shù)。

批發(fā)物價指數(shù)；是反映不同時期批發(fā)市場上多種商品價格平均變動程度的經(jīng)濟指標。

名義貨幣需求；是指個人、家庭、企業(yè)等經(jīng)濟主體或整個社會在一定時點所實際持有的貨幣數(shù)量。

實際貨幣需求；是指名義貨幣需求數(shù)量在扣除了物價變動因素之后的貨幣余額。

次級金融證券——是指商業(yè)銀行發(fā)行的、本金和利息的清償順序列于商業(yè)銀行其他負債之后、先于商業(yè)銀行股權(quán)資本的債券。

現(xiàn)金管理業(yè)務(wù)——是投資銀行為客戶提供的現(xiàn)金管理服務(wù)，其目的在于解決企業(yè)在日常經(jīng)營中因不得不持有大量現(xiàn)金資產(chǎn)而產(chǎn)生的流動性和盈利性之間的矛盾，即讓企業(yè)在保持其金融資產(chǎn)足夠流動性的前提條件下，將企業(yè)持有現(xiàn)金帶來的機會成本降低到最低的程度。

公開市場業(yè)務(wù)：是指中央銀行在進入市場上賣出或買進有價證劵，吞吐基礎(chǔ)貨幣，用以改變商業(yè)銀行等金融機構(gòu)的可用資金

損失補償原則——是指在財產(chǎn)保險中投保人通過購買保險，將其自身原來承擔的特定風險轉(zhuǎn)移給保險人來承擔，當保險事故發(fā)生時，保險人給予被保險人的經(jīng)濟賠償恰好填補被保險人遭受保險事故所造成的經(jīng)濟損失。

直接信用控制：是指只有銀行以行政命令或其他方式，直接對金融機構(gòu)尤其是商業(yè)銀行的信用活動多進行的控制。間接信用指導(dǎo)：是指只有銀行采用各種間接的措施對商業(yè)銀行的信用創(chuàng)造施以影響。

其主要措施：道義勸告、窗口指導(dǎo)等。

通貨-存款比率；即流通中的現(xiàn)金與存款總額

準備-存款比率；即商業(yè)銀行法定存款準備金和超額存款準備金的總和占全部存款的比重，也就是法定存款準備金率和超額存款準備金率的和。

貨幣的時間價值：是指同等金額的貨幣其現(xiàn)在的價值要大于其未來的價值

商業(yè)性金融機構(gòu)——是指以金融存放款、證券交易與發(fā)行、資金管理等一種或多種業(yè)務(wù)，以追求利潤為主要經(jīng)營目標，自主經(jīng)營、自負盈虧、自求平衡、自我發(fā)展的金融企業(yè)。管理性金融企業(yè)——是指一個國家或地區(qū)具有金融管理監(jiān)督職能的機構(gòu)。

政策性金融機構(gòu)——它的業(yè)務(wù)經(jīng)營不以盈利為目的，主要是貫徹落實政府的經(jīng)濟政策。

全能性商業(yè)銀行——也稱綜合性銀行，是指不受金融業(yè)務(wù)分工限制，能夠全面經(jīng)營各種金融業(yè)務(wù)的商業(yè)銀行。

專業(yè)性商業(yè)銀行——是指那些專門從事某一領(lǐng)域或某一類型銀行業(yè)務(wù)的商業(yè)銀行。

結(jié)構(gòu)型通貨膨脹；是指在沒有需求拉動和成本推動的情況下，由于某些經(jīng)濟結(jié)構(gòu)方面的原因而引發(fā)的一般價格水平的持續(xù)上漲。

區(qū)域貨幣一體化：是指一定區(qū)域內(nèi)的國家和地區(qū)通過協(xié)調(diào)形成一個貨幣區(qū)，由聯(lián)合組建的一家主要銀行來發(fā)行和管理區(qū)域內(nèi)的統(tǒng)一貨幣。

金融資產(chǎn)管理公司——是在特定時期，政府為解決銀行業(yè)不良資產(chǎn)，由政府出資專門收購和集中處理銀行業(yè)不良資產(chǎn)的機構(gòu)。

帶認股權(quán)證的債券：是指公司債券可把認股權(quán)證作為合同的一部分附帶發(fā)行。

居民消費價格指數(shù)；即我們通常所說的CPI，又稱零售物價指數(shù)，這是一種用來測量各個時期內(nèi)城鄉(xiāng)居民所購買的生活消費品價格和服務(wù)項目價格平均變化程度的指標。

貨幣資產(chǎn)的流動性也稱為資產(chǎn)的變現(xiàn)性；是指資產(chǎn)轉(zhuǎn)化為現(xiàn)實購買手段的能力。

貨幣政策操作指標；是指中央銀行通過貨幣政策工具操作能夠有效準確實現(xiàn)的政策變量。

貨幣政策中介指標；是指中央銀行通過貨幣政策操作和指導(dǎo)后能夠以一定的精確度達到的政策工具。

大額可轉(zhuǎn)讓定期存單：是由商業(yè)銀行發(fā)行的具有固定面額、固定期限、可以流通轉(zhuǎn)讓的大額存單憑證。縮寫為CD.。持有貨幣的機會成本；是指“其他資產(chǎn)的預(yù)期報酬率”。貨幣供給的層次劃分；是指中央銀行依據(jù)一定的標準流通中的各種貨幣形式進行不同口徑的層次劃分。

國民生產(chǎn)總值平減指數(shù)；又稱國民生產(chǎn)總值折算價格指數(shù)，是平衡以國經(jīng)濟在不同時期內(nèi)所生產(chǎn)和提供的最終產(chǎn)品和勞務(wù)價格總水平變化程度的經(jīng)濟指標。它等于以當年價格計算的本期國內(nèi)生產(chǎn)總值，和以基期不變價格計算的本期國內(nèi)生產(chǎn)總值的比率。

第四篇：金融理論與實務(wù)名詞解釋

金融理論與實務(wù)名詞解釋

1、貨幣：含義指固定地充當?shù)葍r物的特殊商品。特征：它是衡量和表現(xiàn)一切商品價值的材料；它可用來購買任何商品，具有與一切商品直接交換的能力。

2、信用貨幣：是指在信用基礎(chǔ)上發(fā)行的，并在流通中發(fā)揮貨幣職能的信用憑證。

3、貨幣購買力，即指一定價格水平下購買商品、勞務(wù)的能力。

3、匯率指：兩國貨幣折算的比率，或者說是以一國貨幣所表示的另一國貨幣單位的“價格”。

4、財政發(fā)行指貨幣發(fā)行也可能是為政府彌補財政赤字而向銀行透支

5、外匯：它是一種以外幣表示的金融資產(chǎn)，同時，可用作國際支付，并能兌換成其他形式的外幣資產(chǎn)和支付手段。

6、價值尺度：指貨幣作為尺度用以表現(xiàn)和衡量商品勞務(wù)的價值。

7、流通手段：是當貨幣在商品交換中起媒介作用時，執(zhí)行流通手段職能。

8、信用發(fā)行或經(jīng)濟發(fā)行：是指增加貸款發(fā)放是基于生產(chǎn)和流通擴大的需要，由此增加的貨幣發(fā)行是適應(yīng)經(jīng)濟需要的。

9、國際貨幣：在現(xiàn)代各國普遍實行不兌換的信用制度下，黃金已基本喪失世界貨幣地位，而由某些國家的不兌現(xiàn)的信用貨幣取而代之。

10、信用含義：以償還和付息為條件的價值單方面讓渡。特征：償還性、付息性。

11、商業(yè)信用：企業(yè)之間相互提供的，與商品交易相聯(lián)系的信用形式。商品的賒銷和預(yù)付貨款是其主要的做法。最典型的做法是：商品賒銷。

12、銀行信用：銀行等金融機構(gòu)與企業(yè)和個人之間發(fā)生的信用關(guān)系。一直是我國最主要的信用形式。存款和貸款是最基本的形式。

13、國家信用：中央政府以國家的名義同國內(nèi)外其他信用主體之間所結(jié)成的信用關(guān)系。分內(nèi)債和外債。內(nèi)債主要采取政府債券發(fā)行方式。

14、消費信用：企業(yè)和銀行等金融機構(gòu)向消費者個人提供的信用，直接有于生活消費。

15、民間信用：即個人信用。個人之間的直接借貸關(guān)系。

16、直接融資指：資金盈余者直接購買資金短缺者的債權(quán)或產(chǎn)權(quán)的一種融資方式。

17、間接融資指：是銀行等金融中介機構(gòu)，一方面，以債務(wù)人的身份將資金盈余者的盈余資金籌集起來，另一方面，又以債權(quán)人的身份對資金短缺者提供資金。銀行向資金盈余者出售的金融工具主要為各種存款憑證。向資金短缺者提供資金的主要方式為各種貸款。

18、金融證券化即：資產(chǎn)證券化：指銀行貸款和其他資產(chǎn)轉(zhuǎn)換成可在金融市場上出售和流通的有價證券。

19、利息：西方經(jīng)濟學家從借貸關(guān)系表面出發(fā)，認為利息是貨幣所有者因出讓貨幣使用權(quán)而從借款人那里獲得的補償，或者說是資金短缺者從市場上籌集資金的成本。從本質(zhì)上說，利息是剩余價值的特殊轉(zhuǎn)化形態(tài)，是利潤的一部分。

20、收益：是投資者通過投資取得的收入，投資收益由基本收入和資本收入兩個部分組成。

21、利率：是利息與本金的比例，是一種反映利息水平高低的指標。公式：利率（R）=利息（I）/本金（P）。即：R=I/P22、收益率：是收益額與投資額的比率。是反映收益水平高低的指標。在投融資中常常用到的收益率是到期收益率。

23、單利率：是只以本金計算利息，不考慮利息再投資情況下使用的利率。其公式是：I=P*R*T。I指：利息；P指本金；R是利率；T是借貸時間。

24、固定利率：以借貸關(guān)系成立時確定的利率為標準，利率在借貸期內(nèi)不能調(diào)整和變動的為固定利率。

25、浮動利率：以借貸關(guān)系成立時確定的利率為標準，利率在借貸期內(nèi)可以調(diào)整和變動的為固定利率。

26、名義利率：是包含通貨膨脹補償?shù)睦仕健Ｃx利率與通貨膨脹率成正比，通貨膨脹率越高，名義利率也應(yīng)越高，才能使貸款人獲得的補償接近實際利率。

27、實際利率：是名義利率扣除通貨膨脹率以后的利率水平。

28、官定利率：是由金融管理當局或中央銀行即官方確定的利率。比如說，在我國各金融機構(gòu)的存貸款利率由作為中央銀行的中國人民銀行統(tǒng)一制定，各金融機構(gòu)必須執(zhí)行，這就是官定利率。

29、公定利率：是由非官方機構(gòu)的行業(yè)自律組織，如銀行同業(yè)協(xié)會加以規(guī)定的，對組織成員有一定約束力的利率。

30、市場利率：是由金融市場的資金供求狀況決定的利率。如國債交易市場形成的利率。

31、基準利率：是在利率體系中起決定作用或指導(dǎo)作用的利率，它既是一定時期利率水平的一般標準，又是金融監(jiān)管當局宏觀金融調(diào)控制的一種指示器。中央銀行的再貼現(xiàn)率、再貸款率和同業(yè)拆借市場利率都可以承擔基準利率的作用。

32、優(yōu)惠利率：是指國家通過金融機構(gòu)或金融機構(gòu)本身對于認為需要扶植的行業(yè)，企業(yè)或個人所提供的低于一般利率水平的貸款利率。如差別利率法和貼息法。

33、利率體系：是指一個國家由中央銀行利率、同業(yè)拆借利率、銀行存貸款利率和證券市場利率等多種類型、多個層次的利率所形成的相互影響、相互制約，能夠有效引導(dǎo)資金流動和合理配置資源的利率體系。

34、一元式指：這種體制是在一個國家內(nèi)只建立一家統(tǒng)一的中央銀行、機構(gòu)設(shè)置一般采取總分行制。目前世界上絕大部分國家的中央銀行都實行這種體制。我國也是。

35、二元式指：這種體制是在一國內(nèi)建立中央和地方兩級中央銀行機構(gòu)，中央級機構(gòu)是最高權(quán)力管理機構(gòu)，地方級機構(gòu)也有其獨立權(quán)利。

36、國家的銀行，指中央銀行代表國家貫徹執(zhí)行財政金融政策，代理國庫收支以及為國家提供各種金融服務(wù)。

37、政策性金融機構(gòu)是指：專門從事政策性金融活動，支持政府發(fā)展經(jīng)濟，促進社會全面進步，配合宏觀經(jīng)濟調(diào)控的金融機構(gòu)。我國現(xiàn)有的政策性金融機構(gòu)有國家開發(fā)銀行、中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行、中國進出口銀行。

38、安全性指：商業(yè)銀行應(yīng)努力避免各種不確定因素對它的影響，保證商業(yè)銀行的穩(wěn)健經(jīng)營和發(fā)展。

39、流動性指：商業(yè)銀行能夠隨時滿足客戶提存和必要的貸款需求的支付能力。包括資產(chǎn)的流動性和負債的流動性兩重含義。

40、公開儲備指：通過保留盈余或其分盈余的方式在資產(chǎn)負債表上明確反映的儲備。

41、交易賬戶含義：是私人和企業(yè)為了交易目的而開立的支票賬戶，客戶可以通過支票、匯票、電話轉(zhuǎn)賬、自動出納機等提款或?qū)Φ谌咧Ц犊铐棥０ǎ夯钇诖婵睿豢赊D(zhuǎn)讓支付命令賬戶、貨幣市場存款賬戶；自動轉(zhuǎn)賬制度等。

42、同業(yè)拆借含義：銀行間的同業(yè)拆借是銀行獲取短期資金的簡便方法。通常，同業(yè)拆借是在會員銀行之間通過銀行間資金拆借系統(tǒng)完成。

43、隔夜拆借：是指拆借資金必須在次日償還，一般不需要抵押。

44、定期拆借：是指拆借時間較長，可以是幾日、幾星期或幾個月，一般有書面協(xié)議。

45、信用貸款：我國商業(yè)銀行從中央銀行申請貼現(xiàn)資金有一部分是通過票據(jù)貼現(xiàn)完成的，有一部分則以再貸款方式取得。

46、商業(yè)銀行的資產(chǎn)業(yè)務(wù)：指商業(yè)銀行體系對通過負債業(yè)務(wù)形成的資金加以運用的業(yè)務(wù)。內(nèi)容有：現(xiàn)金資產(chǎn)業(yè)務(wù)、貸款、貼現(xiàn)、證券投資等。

47、貼現(xiàn)：商業(yè)銀行按一定的利率購進未到期票據(jù)的行為。

48、證券投資含義：為了獲取一定收益而承擔一定風險，對有一定期限限定的資本證券的購買行為。進行證券投資主要有：獲取收益、分散風險、增強流動性。

49、商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)：也稱中介業(yè)務(wù)、代理業(yè)務(wù)、居間業(yè)務(wù)。指銀行不運用或較少運用自己的資財，以中間人的身份替客戶辦理收付或其他委托事項，為客戶提供各類金融服務(wù)并收取手續(xù)費的業(yè)務(wù)。包括：匯兌業(yè)務(wù)、結(jié)算業(yè)務(wù)；代理業(yè)務(wù)、信托業(yè)務(wù)、租貸業(yè)務(wù)、銀行卡業(yè)務(wù)等。

50、商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)：商業(yè)銀行所從事的不列入資產(chǎn)負債表且不影響資產(chǎn)負債總額的經(jīng)營活動。

51、信托：是財產(chǎn)的所有者為了達到一定的目的，通過簽訂合同，將其財產(chǎn)委托給信托機構(gòu)全權(quán)代為經(jīng)營、管理和處理的行為。

52、信托關(guān)系：指信托行為形成的以信托財產(chǎn)為中心的當事人之間的特定的法律關(guān)系。

53、信托財產(chǎn)含義：信托關(guān)系的中心，它是指委托人通過信托行為轉(zhuǎn)移給受托人，并由受托人按照信托合同規(guī)定的目的進行管理和處理的財產(chǎn)，還包括管理和處理財產(chǎn)所獲得的收益。如利潤、利息等。

54、資金信托：以貨幣資金為信托財產(chǎn)，各信托關(guān)系人以此建立的信托

55、動產(chǎn)信托含義：是屬于財產(chǎn)信托的一種。動產(chǎn)是指能自由移動而不改變性質(zhì)、形狀的財產(chǎn)，如交通工具、設(shè)備、原材料等。動產(chǎn)信托是以動產(chǎn)為標的物的信托。

56、不動產(chǎn)含義：指不能移動或移動后會引起性質(zhì)、形狀改變的財產(chǎn)。

57、不動產(chǎn)信托指：以不動產(chǎn)作為信托的物設(shè)立信托，即委托人把不動產(chǎn)的產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)移給信托機構(gòu)，信托機構(gòu)作為受托人按照信托契約的規(guī)定對不動產(chǎn)進行保管、管理和處理的一種信托業(yè)務(wù)。

58、租賃業(yè)務(wù)：是由一方(出租人)把自己所有的資本設(shè)備租給另一方(租用人)在約定期限內(nèi)使用，而由租用人依約按期付給出租人一定數(shù)額的租金。

59、融資性租賃：出租人(租賃公司)用資金購置承租人(需要設(shè)備的企業(yè))選定的設(shè)備，按照簽訂的租賃協(xié)議或合同將其租給承租人長期使用的一種融通資金的方式。

60、服務(wù)性租賃：即稱為經(jīng)營性租賃或管理租賃。用以解決企事業(yè)單位對某些大型設(shè)備一次性使用和臨時短期需要，是一種非一個租期內(nèi)全部或大部分回收設(shè)備價值的租賃形式，是一種不完全支付租賃。

61、保險含義：是以契約形式確立雙方經(jīng)濟關(guān)系，以多數(shù)單位和個人繳納保險費建立起來的保險基金，對保險合同規(guī)定范圍內(nèi)的災(zāi)害事故所造成的損失，進行經(jīng)濟補償或給付的一種經(jīng)濟形式。

62、保險合同：也稱保險契約，是保險人與被保險人在自愿的基礎(chǔ)上建立的關(guān)于接受與轉(zhuǎn)移危險的法律性協(xié)議。63、保險市場：是保險商品關(guān)系的總和。現(xiàn)代保險市場一般由保險供給者、保險中介人、保險需求者三方組成。64、保險供給者：即保險人，它們是在保險市場上提供各種保障服務(wù)的保險公司。65、保險合作社是公民為獲得保險保障自愿集股設(shè)立的互助保險合作組織。

66、保險中介人：活動于保險人與投保人之間，通過保險服務(wù)把保險人和投保人聯(lián)系起來，建立保險合同關(guān)系。保險中介人一般包括：保險代理人、保險經(jīng)紀人、保險公證人。67、保險需求人：指對保險業(yè)務(wù)需求的單位或個人。

68、財產(chǎn)保險：指是財產(chǎn)及其有關(guān)的利益作為保險標的或以造成經(jīng)濟損失的損害賠償責任作為保險標的的保險。69、人身保險：是以人的生命和身體作為保險標的，并以人的生命、死亡、疾病或遭到傷害為保障條件的一種保險。主要有人壽保險、人身意外傷害；疾病保險。

70、涉外保險：是對于國內(nèi)保險而言的，指：保險標的或保險責任已跨越國界或帶有涉外因素的保險活動。主要有海上運輸貨物保險和海上運輸工具保險。

71、責任保險：又稱第三者責任保險，被保險人依法對第三者負損害賠償責任時，由保險人承擔其補償責任的一種保險。

72、再保險：也稱分保，指：保險人與被保險人或投保人簽訂保險契約后，為將其所承擔的風險責任全部或部分地轉(zhuǎn)移出去，再與其他保險人就同一保險標的簽訂保險契約的經(jīng)濟行為。這是以原保險契約的存在為前提的。73、保險業(yè)務(wù)管理指：對全部保險業(yè)務(wù)經(jīng)營活動的管理。具體地說，就是對展業(yè)、承保、理賠、防災(zāi)與危險管理各項工作的組織與實施、協(xié)調(diào)與控制，以達到預(yù)期的目的。具體

74、展業(yè)管理：是指保險企業(yè)合理運用自身和社會的力量，以最佳方法組織眾多的人參加保險。是業(yè)務(wù)管理的基礎(chǔ)。

75、承保管理：是對保險合同簽訂過程中各項工作的管理。

76、理賠管理：是指在保險標的發(fā)生約定危險事故而遭到損失時，保險人根據(jù)合同規(guī)定，為履行經(jīng)濟補償義務(wù)而進行的業(yè)務(wù)管理。基本內(nèi)容包括：責任審定的管理；損失核定的管理；損余物資的管理。

77、金融市場含義：是金融交易機制的概括，是通過金融工具交易進行資金融通的場所與行為的總和。金融市場是市場體系中的一個重要組成部分，它具有市場體系的共性，又有自身的特點，這些特點奠定了金融市場在市場體系中的特殊地位、狹義的金融市場是指證券市場。

78、金融工具：金融市場的交易工具是金融交易的證明，簡稱金融工具。

79、信息公開：又稱信息披露。是指證券發(fā)行上市公司按照要求將自身財務(wù)、經(jīng)營等情況向證券監(jiān)督管理部門報告，并向社會公眾投資者公告的活動。

80、信息初期披露：是指證券發(fā)行人在首次公開發(fā)行證券時應(yīng)當依法如實披露有可能影響投資者作出決策的所有信息。

81、信息持續(xù)披露：是指證券發(fā)行后，發(fā)行人應(yīng)當依法期向社會公眾提供經(jīng)營與財務(wù)狀況的信息以及不定期公告有可能影響公司經(jīng)營活動的重大事項。

82、有償原則：指從事證券活動的民事法律關(guān)系主體在從事民事活動中應(yīng)當按照價值規(guī)律的要求進行等價交換。83、股票：股票是股份有限公司發(fā)行的，用以證明投資者股東身份的有價證券。股票代表投資者對股份有限公司的所有權(quán)。按照股票投資者權(quán)益的不同，股票分為普通股和優(yōu)先股兩個基本類型。

84、債券是表示債權(quán)的有價證券，到期償還本金，利息可定期支付或到期一次支付或通過貼現(xiàn)發(fā)行變相支付。按發(fā)行主體劃分，債券可分為：國家債券、地方政府債券、金融債券、企業(yè)債券、國際債券。85、歐洲債券：是指不以發(fā)行所在國貨幣而以一種可自由兌換貨幣標值，并還本付息的債券。

86、投資基金：是一種收益共享、風險共擔的集合投資形式，籌集資金，交由專業(yè)的基金管理人在約定的領(lǐng)域進行約定性質(zhì)的投資。

87、期貨合約：是賦予合約購買者在約定時期內(nèi)或特定的日期，按約定的價格購買一定數(shù)量的某種金融資產(chǎn)或金融指標(如股價指數(shù)、利率)的權(quán)力，合約購買者也有權(quán)選擇不執(zhí)行合約，因此，也稱為選擇權(quán)交易。88、掉期合約：是交易雙方就在未來一段時期內(nèi)交換資產(chǎn)或資金的流量而達成的協(xié)議。

89、國際收支的含義：一個國家或地區(qū)與其他國家或地區(qū)之間由于各種經(jīng)濟交易和交往所引起的貨幣收付或以貨幣表示的財產(chǎn)的轉(zhuǎn)移。

90、外匯：指以外幣表示的用于國際結(jié)算的支付手段和資產(chǎn)。

91、匯率：又稱匯價，是兩國貨幣相互兌換的比率，是衡量兩國貨幣價值大小的標準。92、匯率制度：是一國政府對匯率所制定的政策、確定的原則和采取的措施的總括。

93、匯管理：也稱外匯管制，是一國政府為維護本國經(jīng)濟的發(fā)展、金融的穩(wěn)定和對外交往的正常進行而對外匯的收支、買賣、借貸、轉(zhuǎn)移以及國際間結(jié)算、外匯匯率和外匯市場所實施的一種限制性的政策措施。

94、外債：一國居民對非居民承擔的已撥付尚未清償?shù)木哂衅跫s性償還義務(wù)的全部債務(wù)。我國有關(guān)法規(guī)規(guī)定：外債系指直接從國外籌措并以外國貨幣承擔的具有契約償還義務(wù)的全部債務(wù)。

95、流通中貨幣量：在收支交錯的過程中，企業(yè)、單位和個人手中就會經(jīng)常持有一定的貨幣量。它的一部分以現(xiàn)金的形式存在，大部分則以存款貨幣形式存在。

96、貨幣流通速度：同一單位貨幣，在一定時期中媒介商品交易的次數(shù)。

97、社會總供給：一定時期內(nèi)生產(chǎn)出的可供商品總量，它包括消費資料和生產(chǎn)資料之和。

98、社會總需求：一定時期內(nèi)社會貨幣購買力總額，相應(yīng)提出對商品和勞務(wù)的需求，它也可劃分為消費需求和投資需求。

99、通貨膨脹：由于貨幣供應(yīng)過多，超過流通中對貨幣的客戶需要量，而引起的貨幣貶值、物價上漲的現(xiàn)象。這是一種傳統(tǒng)的定義，也是目前我國多數(shù)學者所持有的一種看法。當代西方國家對通貨膨脹的看法流行的是定義為：物從總水平的持續(xù)上漲。

100、通貨緊縮：作為通貨膨脹的對稱，一種表述是由于貨幣供給放慢或負增長引起物價持續(xù)下跌的現(xiàn)象。另一種表述是指物價疲軟乃至下跌的態(tài)勢。

101、貨幣政策指：中央銀行為實現(xiàn)既定的經(jīng)濟目標，運用各種工具調(diào)節(jié)貨幣供給和利率的一種金融政策和措施。102、貨幣政策的傳導(dǎo)機制。指：運用一定的金融工具，如何引導(dǎo)社會經(jīng)濟生活的變化，從而實現(xiàn)貨幣政策的預(yù)期目標。

103、法定存款準備金指：商業(yè)銀行等金融機構(gòu)按照規(guī)定的比率，將所吸收的存款的一部分交存中央銀行，本身不得使用。應(yīng)交存的比率稱：法定存款準備率。

104、貼現(xiàn)率：商業(yè)銀行向中央銀行辦理再貼現(xiàn)時使用的利率。

105、公開市場業(yè)務(wù)：這是中央銀行通過金融市場上買進或賣出有價證券進行調(diào)節(jié)的一種方式。106、再貸款：中國人民銀行通過對國有銀行的貸款進行調(diào)節(jié)的一種工具。

第五篇：自考 金融理論與實務(wù) 2011版 名詞解釋第五章 金融市場概述

第五章 金融市場概述

1.金融市場 ：是資金供求雙方借助金融工具進行貨幣資金融通與配置的市場。

2.金融工具 ：也稱金融資產(chǎn)

3.股票 ：是股份有限公司在籌集資本金時向出資人發(fā)行的，用以證明其股東身份和權(quán)益的一種所有權(quán)憑證。

4.債券 ：市政府、金融機構(gòu)、工商企業(yè)等直接向社會借債籌措資金時，向投資者出具的、承諾按約定條件支付利息和到期歸還本金的債權(quán)債務(wù)憑證。

5.政府債券 ：由中央政府和地方政府發(fā)行的債券。

6.金融債券 ：發(fā)行主體是銀行或非銀行金融機構(gòu)。

7.公司債券 ：又被稱為企業(yè)債券，是由公司企業(yè)為籌集資金而發(fā)行的債券。

8.可轉(zhuǎn)換債券 ：是指公司債券附加可轉(zhuǎn)換條款，賦予債券持有人在一定的期限內(nèi)按預(yù)先確定的比例將債券轉(zhuǎn)化為該公司普通股的選擇權(quán)。

9.普通股 ：目前在我國上海證券交易所和深圳債券交易所上市流通的股票都是普通股。

10.優(yōu)先股 ：是股份有限公司發(fā)行的具有收益分配和剩余資產(chǎn)分配優(yōu)先權(quán)的股票。

11.流動性 ：是指金融工具的變現(xiàn)能力，即轉(zhuǎn)變?yōu)楝F(xiàn)實購買力貨幣的能力。

12.風險性 ：是指購買金融工具的本金和預(yù)定收益遭受損失肯能性的大小。

13.場內(nèi)交易方式 ：交易所交易

14.場外交易方式 ：相對于交易所方式而言，凡是在交易所之外的交易都可稱為場外交易。

15.發(fā)行市場 ：又稱為一級市場或初級市場，是票據(jù)和證券等金融工具初次發(fā)行的市場。

16.流通市場 ：又稱二級市場或次級市場，是對已發(fā)行的金融工具進行轉(zhuǎn)讓交易的市場。

17.現(xiàn)貨市場 ：又稱為即期交易市場，是指交易雙方達成成交協(xié)議后，在1~3日內(nèi)立即進行交易的市場。

18.期貨市場 ：是指交易雙方達成成交協(xié)議后，并不立即交割，而是在一定時間之后進行交割的市場。

19.有形市場 ：有固定交易場所的市場，一般指交易所市場。

20.無形市場 ：是指對交易所外進行的金融交易的統(tǒng)稱，他的交易一般通過現(xiàn)代化的電子工具在各金融結(jié)構(gòu)、證券商及投資者進行。