第一篇：2011年自考《金融理論與實務》復習筆記6專題

學習知識 增長見識 提高認識

—班組長管理能力提升培訓心得

為了提升班組長的管理能力，適應現代企業的發展需求，公司安排基層班組長進行了一次系統性的培訓。在這次培訓中，我們聆聽了嚴總、晁總精彩授課，系統地學習了班組管理，員工激勵與目標管理，以及如何營造高效的團隊，建設卓越的班組。

通過這次培訓，讓我們在班組管理的理解上有了進一步的體會，這不光是一個學習的過程，同時也是一個提升自我、超越自我的過程。

經過幾天的學習，我充分地認識到，作為一名班長，也是企業的兵頭將尾，是生產管理的直接指揮者和組織者，肩負著生產安全、人員管理、輔助上級的使命。在工作中，班長要有強烈的使命感和責任感，明確的目標，能夠正確管理人和事，并且要具備正確處理事件和沖突的能力。要做到以上幾點，作為班長，不僅要有扎實的工作技能，還必須具備良好的組織能力、溝通能力。在生產過程中，班長要起到承上啟下的作用，為決策者和生產者構架起一條良性的紐帶，工作中要多做“思考題”，對生產過程中發生的問題作出分析、判斷和處理。要讓上一級領導多做“選擇題”，為領導排憂解難，以便讓領導做出正確的決策。要公平公正對待班組成員，合理分配工作，并且要起到模范帶頭作用，增強班組的凝聚力和戰斗力，這樣才能做到團結協作、執行有力。

在這次培訓中，我發現了自己的不足，與其他班組長的差距，同時也讓我們產生了一些不安，我深深地認識到，只有不斷的學習，增長見識，提高自己，才不會被淘汰，這也促使我們在以后的工作中積極尋找解決問題的方法，激勵我們努力工作，把壓力化為動力，為公司的發展壯大作出自己貢獻。

吳獅

2012.5.4

第二篇：金融理論與實務（精選）

價值尺度和流通手段的統一是貨幣? 價值尺度和流通手段是貨幣的兩個最基本的職能。商品價值要能表現出來。需要一個共同的，一般的價值尺度；商品要實際轉化為與自己價值相等的另一種商品，則需要有一個社會所公認的媒介。當這兩個要求由某種商品來滿足時，該商品就取得貨幣的資格。所以，價值尺度和流通手段的統一是貨幣。人民幣是一種信用貨幣信用貨幣，是在信用關系基礎上產生并可在流通中發揮貨幣職能的信用憑證。人民幣具有這種信用貨幣性質1.從人民幣產生的信用關系來看人民銀行發行人民幣形成一種負債，國家相應取得商品和勞務；人民幣持有人是債權人，有權隨時從社會取得某種價值物2從人民幣發行的程度看，人民幣是通過信用程序發行出去的，或是直接由發放貸款投放的，或是由客戶從銀行提取現鈔而投放的，人民幣發行或收回，都要引起銀行貸款和存款的變化。貨幣對內幣值與對外幣值的關系對內幣值是指貨幣購買力，即一定價格水平下購買商品、勞務的能力。貨幣購買力與物價水平負相關，價格水平上升，貨幣購買力下降，即貨幣購買力指數=1/物價指數。對外價值指匯率，即兩國貨幣折算的比率。對內價值是對外價值的基礎，因為兩國貨幣幣值仍是確定匯率的依據，貨幣所代表的價值職能視其在市場的購買力而定，而貨幣購買力又反映在物價上。若一國發生通貨膨脹，貨幣貶值，物價上漲，那么遲早要導致該國貨幣匯價下跌。有時，貨幣的對內價值與對外價值又會出現背離的現象。因為影響匯率波動的因素很多，除國際收支狀況下，還有利率、稅收政策、貨幣政策以及外匯管理政策。從深一層次看，這種背離或早或遲都要進行調整，這是商品經濟條件下價值規律作用的必然要求。信用在國民經濟運行中的作用⑴可以廣泛集聚資金，支持規模經濟⑵有利于提高資金使用效率⑶信用還可以用來調節需求總量和結構，進而調節宏觀經濟運行。國家信用在經濟生活中的作用1.是解決財政困難的較好途徑；2.可以籌集大量資金，改善投資環境，創造投資機會；3.可以成為國家宏觀經濟調控的重要手段。消費信用的作用（1）消費信貸可能促進國家經濟調控政策和調控方式發生重大轉折。（2）消費信貸不僅有助于商業銀行調整信貸結構、分散風險，而且能夠促使商業銀行轉變老的經營思路和套路，通過業務創新，尋找新的利潤增長點；（3）消費信貸可以通過消費的市場導向作用，引導企業加快技術改造和新產品問世；（4）消費信貸可以提高居民的生活質量，促進國民消費意識的轉變。銀行信用與商業信用之間的關系商業信用與銀行信用是一種相互支持、相互促進的戰略伙伴關系。一方面，從商業信用角度看，假如沒有銀行信用的支持，商業信用的授信方就會在授與不授、期限長短上有較多的顧慮，因為授信方必須要考慮在沒有銷貨收入的情況下，自己的企業持續運轉所需資金能否從其他渠道解決的問題，有了銀行信用的支持，授信方就可解除后顧之憂；從銀行信用角度看，商業信用票據化后，以商業票據為擔保品辦理貸款業務或票據貼現業務比單純的信用貸款業務風險要小一些，有利于銀行進行風險管理。為什么銀行信用發展的廣度和深度都比商業銀行大？

⒈銀行信用基本上是一種單純的貨幣信貸，與商品交易沒有直接關系，借貸資金的授信范圍和用途比商業信用要廣得多，突破了商業信用只能由銷貨方向購貨方提供，且只能用于購買銷貨方商品的局限性。⒉與商業銀行受銷貨企業個別資金規模的限制不同，銀行等金融機構在提供銀行信用時并不是以自有資本為主，銀行等金融機構作為信用中介，不僅作為授信方對社會各界提供信貸資金，還作為受信方通過各種負債業務從社會廣泛吸收信貸資金來源，自有資本只占其資金來源總額的很小一部分，這使得銀行信用的規模大大超過商業信用。⒊銀行信用在媒介社會資金運動過程中，具有積少成多，續短為長，變死為活等作用，可以大大提高資金的利用效率。我國當前利率體系利率體系是指一個國家由中央銀行利率，同行業拆借利率，銀行存貸款利率和證券市場利率等多種類型多個層次的利率所形成的相互影響相互制約的能夠有效 引導資金流動和合理配置資源的有機體系。

13、我國當前的利率體系分為四個層次：（1）中央銀行基準利率：存款準備金利率，中央銀行再貸款利率，再貼現利率。（2）銀行間利率：全國銀行間拆借市場利率，銀行間國債市場利率。（3）商業銀行等金融機構的存貸款利率。（4）市場利率：深滬證券交易所債券市場利率，民間借貸利率。利率和匯率的關系關系：匯率變動將導致外匯收支變動，使國內金融市場資金供求發生改變。從理論上說，人民幣匯率降低，有利于增加出口和吸引外資流入，增加外匯的收入，從而增加人民幣需求和供給，進而增加金融市場上的資金流量，導致金融資產價格上升、利率下降。由于我國沒有開放資本項目，利率水平的高低與匯率之間的相互聯系還不強，匯率實行對外均衡的目標，利率實現對內均衡的目標，但利率政策的制定較少考慮國內外外匯存貸款利率，以及利率與國際收支之間的聯系。利率與收益率之間的區別與聯系利率和收益率是既有區別又有聯系的，對于存款來說，由于到期償還金額與最初投資資本金是一樣的，因此利率與收益率是一樣的，但對大多數債權憑證來說，由于二級市場價格是波動的，實現的價值就不確定，從而其實現的收益率或高于或低于票面利率，這時實際的收益率不一定與票面利率相等。這種反映投資者實際獲利水平的收益率，稱為有效利率。匯率變動對進出口的影響在商品經濟條件下，匯率與進出口貿易有著密切聯系。簡單的說，本國貨幣匯率下跌，有利于出口，不利于進口，本國貨幣匯率上升，有利于進口，不利于出口。本幣匯率下跌，即本幣對外貶值，出口商品所獲得的外匯收入將能比貶值前換得較多的本幣，如果本幣對內不相應貶值的話，這無疑增加了出口商的利潤；而進口商為支付貨款兌換貨幣時，卻要付出較多的本幣，從而增加了成本，本幣匯率上升對進出口商的影響剛好相反。匯率與進出口的關系使匯率成為各國調節經濟的一種手段。金融市場的功能1.金融市場的最基本功能就是媒介資金流通，對社會資源進行再分配2。金融市場還具有支持規模經濟的功能3.價格發現也是金融市場的重要功能市場還具有調節宏觀和微觀經4.金融濟的功能中央銀行建立的必要性1.由于銀行券統一發行的必要（2）銀行林立，銀行業務不斷擴大，債權債務關系錯綜復雜，票據交換及清算中不能得到及時、合理處置，阻礙了經濟的順暢運行。客觀上需要建立一個全國統一而有權威的、公正的清算機構為之服務（3）在經濟周期的發展過程中，商業銀行限于資金調度不靈的窘境，有時因支付能力不足而破產，銀行缺乏穩固性，不利于經濟的發展，也不利于社會穩定。因而客觀上需要一個統一的金融機構作為后盾，在必要時為它們提供資金支持（4）銀行業經營競爭激烈，銀行在競爭中的破產、倒閉給經濟造成的動蕩要大得多。因此，客觀上需要有一個代表政府意志的專門機構專事金融業管理、監督、協調工作。信息披露制度的基本要求和意義？信息公開制度是規定信息公開的內容，時間，方式，程序等事項的法律規范。必須真實，準確，完整，保密，不得有虛假記載，誤導性陳述或重大遺漏，公告前不得泄露其內容。信息公開有利于證券發行和交易價格的合理形成，有利于維護投資者利益，有利于證券監督管理機構對市場的監督，也有利于上市公司自身改善經營管理。貨幣供給劃分層次的依據以及中國是如何具體劃分的（1）貨幣的流動性程度。（2）層次劃分要考慮到與有關經濟變化有較高的相關程度。（3）具有劃分層次所需的統計資料和數據，并且銀行具有調控能力。我國將貨幣劃分為三個層次：M0=流通中的現金；M1=M0+企業單位活期存款+農村存款+機關團體部隊存款；M2=M0+M1+企業單位定期存款+自籌基本建設存款+個人儲蓄存款+其他存款。商業銀行的經營原則及其相互關系（3性）商業銀行的經營原則是安全性、流動性、效益性。（1）安全性是指商業銀行應努力避免各種不確定因素對它的影響，保證商業銀行的穩健經營和發展。商業銀行之所以必須首先堅持安全性的原則，其原因在于商業銀行經營的特殊性。①商業銀行自有資本較少，經受不起較大的損失。②商業銀行經營條件的特殊性。一方面，它以貨幣為經營對象，以負債形式把居民手中的剩余貨幣集中起來，但對居民的負債是有硬性約束的；另一方面，商業銀行是參與貨幣創造過程的一個非常重要的媒介部門，若它失去安全性，則會導致整個銀行體系混亂，會損傷整個宏觀經濟的正常運轉。③商業銀行再經營過程中會面臨各種風險，因此必須控制風險。（2）流動性，是指商業銀行能夠隨時滿足客戶提存和必要的貸款需求的支付能力，包括資產和負債的流動性兩重含義。資產流動性是指資產在不發生損失情況下迅速變現的能力。負債流動性是通過創造主動負債來進行的，利用國際貨幣市場融資。（3）盈利性。商業銀行經營的安全性、流動性、盈利性之間是相互矛盾的，盈利性要求提高盈利資產的運用率，而流動性卻要求降低盈利資產的運用率，資金的盈利性要求選擇有較高收益的資產，而資產的安全性卻要求選擇有較低收益的資產，使安全性、流動性、盈利性產生深刻矛盾。這種矛盾關系要求必須對“三性”原則進行統一協調。商業銀行經營“三性”原則之間存在潛在的統一協調關系。商業銀行的流動性要求商業銀行保留一定水平的流動資產，以備流動性需求的滿足，如果商業銀行將本應作為流動資產的資金全部投放到盈利資產中，這樣在短期內會提高商業銀行資產的盈利性，但當商業銀行出現流動性需求或有新的高盈利資產投放機會時，原來投放在盈利資產上的資金不能及時抽回或抽回需負擔重大的損失，最終商業銀行因不保留流動資產而將使增加的盈利損失殆盡。流動性也存在統一的一面。最后，安全性安全性的反面是風險，而流動性風險就是商業銀行風險中很重要的一種。因此，商業銀行的流動性管理實質上是安全管理的一個有機組成部分。中央銀行的職能⑴發行的銀行。壟斷銀行券的發行，成為全國惟一的現鈔發行機構⑵銀行的銀行①作為銀行固有的業務特征，辦理存、放、匯，仍是中央銀行的主要業務內容，只不過業務對象不是企業和個人，而是商業銀行與其他金融機構②作為金融管理機構，具體表現在a。集中存款準備。一方面保證存款機構的清償能力，以備客戶提現，從而保障存款人的資金安全以及銀行等金融機構的安全，另一方面有利于中央銀行調節信用規模和控制貨幣供應量b最終貸款人，全力支持資金周轉困難的商業銀行及其他金融機構，以免銀行擠提風潮擴大而最終導致整個銀行業的崩潰c組織全國的清算⑶國家的銀行。代表國家貫徹執行財政金融政策，代理國庫收支以及國家提供各種金融服務，主要通過以下幾方面實現①代理國庫②代理國家債券的發行③對國家給與信貸支持a直接給國家財政以貸款b購買國家公債④保管外匯和黃金儲備，進行外匯，黃金買賣和管理⑤制定并監督執行有關金融管理法規⑥代表國家參加國際金融組織，出席各種國際性會議，從事國際金融活動以及代表政府簽訂國際金融協定；在國內外經濟金融活動中，充當政府的顧問，提供經濟、金融情報和決策建議。我國投融資體制的改革及融資方式和結構的發展狀況我國企業投融資體制已由財政主導型轉為金融主導型，因此，完善金融體制成為深化投融資體制改革的基本內容。盡管新的融資方式有所發展，但以銀行信用為主的間接融資方式至今仍居主導地位，直接融資目前只占融資總量的10%多一點，我國直接融資市場的發展還處于初級階段。在直接融資中，內部結構也存在不平衡，呈現股強債弱的格局，使企業債券市場的融資作用尚未發揮出來，股票市場則存在重籌資、輕轉制，最終使股票市場優化資源配置功能難以落實。由于融資方式不僅涉及金融體制、金融市場的宏觀發展，還與企業的微觀財務狀況的改善密切相關，因此，投融資體制改革將推動直接融資方式的應用，把企業直接推向市場，使企業更多承受提高資金使用效率的壓力，分散金融風險，即要形成一種能夠有效提高融資效率的合理的融資市場結構。貨幣政策的傳導過程貨幣政策發揮作用，是通過調節貨幣供應量來影響投資和消費支出，從而實現經濟增長和穩定貨幣的最終目標。可是，從運用貨幣政策調節工具到實現政策最終目標之間，要經歷一個傳導過程，在實行中央銀行和商業銀行二級銀行體制下，這種傳導的一般過程大體包括2個層次：（1）首先，中央銀行運用各種調節工具，調節存款準備金和對商業銀行貸款數量，以影響商業銀行的行為，其次，商業銀行對中央銀行作為作出反應，相應調整對企業和居民的貸款規模，并通過派生機能利于貨幣供應量的變動。（2）企業和居民對商業銀行行為作出反應，相應調整投資和消費支出，影響社會需求，從而利于政策目標的實現。通貨膨脹率與名義利率之間的關系名義利率是包含通貨膨脹補償的利率水平。名義利率、實際利率和通貨膨脹率三者之間的關系是：名義利率等于實際利率加通貨膨脹率，名義利率與通貨膨脹率成正比，通貨膨脹率越高，名義利率也應越高，才能使貸款人獲得的補償接近實際利率，在通貨膨脹率降低后，名義利率也應有所降低。通貨緊縮的含義和消極影響通貨緊縮是指物價水平持續下降。消極影響:(1)企業利潤率會下降，甚至出現虧損，這必然會削弱企業投資的積極性；(2)持續的物價下跌還會迫使企業縮減生產，裁減員工，乃至破產倒閉。領域，這種緊縮效應會擴展到其他如居民收入減少，相應緊縮消費支出，財政收入和支出出現緊張，這種不敢投資、不敢消費、經濟增長下滑的趨勢，反過來又加劇社會需求不足和通貨

緊縮的局面，使經濟陷入惡性循環的漩渦之中。

我國當前通貨緊縮的特點及其治理

1.物價一直持續下降；2.居民消費不旺；3.貨幣供給增速放慢；4.經濟增長率下降。

措施：1.配合財政政策增加對國有企業的固定資產貸款和技術改造貸款；下調貸款利率，減輕企業資金成本；2.拓寬加強對中小企業、民營企業的貸款和金融服務；3.積極促進居民消費需求，拓寬銀行貸款領域：由單純的生產領域進入消費領域；4.完善融資體制，疏通融資渠道。

通貨膨脹治理的一般措施？

通貨膨脹對經濟發展不利，影響社會再生產過程的順利運行。⑴財政金融緊縮政策。通貨膨脹與貨幣供應增長過快，總需求膨脹有關，因此，一般都要實行緊縮需求政策措施。緊縮需求的途徑主要有兩個：財政和銀行部門，然后通過其影響企業投資支出和居民消費支出，財政方面采取的緊縮措施有①消減財政支出，包括減少軍費開支和政府在市場的采購；②限制公共事業投資③增加賦稅，以抑制企業投資和個人消費支出。總之，緊縮財政支出，提高賦稅，一方面是壓縮政府支出形成的需求，另一方面在于抑制企業和個人需求。金融方面緊縮措施主要通過中央銀行運用法定存款準備率，再貼現率和公開市場業務，收縮貸款規模和貨幣供應量，以影響投資，壓縮總需求。⑵管制工資和物價。有兩種類型①凍結工資和物價，使之固定在某一特定時間的水平上，在一定時期內不允許任何變動；②管制工資和物價。使之上漲的幅度限制在一定范圍內，在一定時期內不允許突破⑶實行幣值改革。廢除舊幣，發行新幣，并制定一些保證新幣穩定的措施，消除原來貨幣流通混亂的局面。

通貨膨脹對經濟的影響

1.對生產的影響。1.破壞社會再生產的正常進行,導致生產過程紊亂;2.使生產性投資減少,不利于生產長期穩定發展.(2)對流通的影響.使流通領域原來的平衡被打破,使正常的流通受阻,并在流通領域制造或加劇供給與需求之間的矛盾.(3)對分配的影響.通貨膨脹對社會成員來說,其影響主要是它改變了原有收入的比例，使依靠固定工資收入生活的人直接受害，而從事商業活動的單位和個人受益。通貨膨脹對分配的影響還可以從國民收入的初次分配和再分配環節中去考察。（4）對消費的影響。物價上升，貨幣幣值下降，實際上是減少了居民的收入，意味著消費水平的下降，又限制下一階段生產的發展，加劇了社會成員之間的矛盾，造成市場混亂，加劇了市場供需之間的矛盾。總之，通貨膨脹對社會再生產的各個環節都有很大的破壞作用，它妨礙社會再生產的順利進行，對經濟的穩定協調發展都是不利的。

財政政策與貨幣政策的配合方式

金融政策和財政政策均有松緊之分，在配合上可以構成四種不同的政策組合并由此產生四種不同的政策效應，松的貨幣政策與松的財政政策搭配，緊的貨幣政策與緊的財政政策；緊的貨幣政策與松的財政政策，松的貨幣政策與緊的財政政策。在總量嚴重失衡的條件下，采取雙松和雙緊政策，在社會供求總量基本平衡或失衡不太嚴重的條件下，應采取一松一緊的財政與貨幣政

策，主要解決結構失衡問題。開放式投資基金與封閉式投資基金的區別

按發行后基金單位可否贖回劃分，投資基金可分為開放式基金和封閉式基金。開放式投資基金的基金單位總量是可變的，在每個營業日，投資者可以向基金管理人申購基金單位，也可以要求基金管理人贖回基金單位。式基金一經設立，基金單位總規封閉模就固定了，金單位，只能到流通市場上去從投資者再要購買基基金投資者那里購買，基金投資

者要想變現所持的基金單位，也

不能要求基金管理人贖回，在流通市場上賣出。只能馬克思關于貨幣需要量理論的基本內容

流通中貨幣需要量取決于待銷售的商品數量；單位商品價格；單位貨幣流通速度。前兩項的乘積就是一定時期內待銷售的商品價格總額。貨幣需要量與待銷售商品價格總額成正比，與單位貨幣流通速度成反比，即流通中貨幣需要量=待銷售商品價格總額/貨幣流通速度，在紙幣流通下，由于紙幣本身不具有價值，是作為金幣的代表而執行貨幣職能。無論流通中實際紙幣有多少，它所代表的只能是流通中客觀需要的金幣需要量。以公式表示：單位紙幣所代表的價值量=流通中金幣需要量/流通中紙幣總量。因此，在紙幣流通下，紙幣數量必須限定在客觀貨幣需要量的范圍之內，通貨膨脹。

否則就會發生中央銀行更傾向于公開市場業務這一貨幣政策工具的原因（1）主動權掌握在中央銀行手中，可以買進或賣出，可以買多或買少（2）調節存款準備率和貼現率，主要是通過商業銀行調節貨幣供應量，公開市場業務則是通過買賣證券，直接左右市場貨幣供應量；（3）中央銀行一般通過證券經紀人買賣證券，其政策意圖不易被社會察覺，具有一定的隱蔽性，震蕩。

可以減輕社會金融證券化的含義是什么？有什么積極意義？

金融證券化一般是指把銀行貸款和其他資產轉換成可在金融市場上出售和流通的有價證券，即資產證券化。公司融資方面的證券化從廣義的角度看也在證券化范圍之內。公司融資的證券化指的是企業從銀行借款在資金籌集中所占比例不斷降低，而以發行商業票據和債權方式籌集資金的比例大幅上升，對企業來說，直接以發行證券的形式在市場上籌集資金既便利融資，成本又低，還可享受發行證券本身的許多好處，對社會公眾更有吸引力。資產證券化使直接融資方式和間接融資方式變得界限模糊，如果說在傳統的間接融資方式中，銀行的債權人不直接掌握銀行的債券，銀行貸款的證券化實質上使貸款證券化后的證券持有人（即債權人），與抵押資產有了直接的聯系，同時，銀行的資產證券化還將銀行借貸市場與證券市場、抵押市場、資產管理市場等有機地連接起來，對金融市場各個局部和整體的深化發展起了積極的促進作用。總之，散了風險。資產證券化增加了收益，分金融體系的職能

（1）充當資金流通的媒介，使資金由盈余的單位迅速向資金缺乏的單位.(2)提供和創造貨幣的功能金融機構體系還承擔為社會.(3)各國金融當局作為金融體系的最高監管機構發揮穩定金融體系保障金融體系安全有效運行的功能。

動產信托和租賃業務的區別與聯系

相同點：動產信托與租賃一樣，讓生產者及時收回貸款，從而加速資金的周轉，保證再生產的正常進行。對于動產的使用者來說，通過這兩種業務，都可以取得延期付款的效果，對于價值昂貴的動產，使用者即使資金不足，也可以先取得設備使用權，然后再取得設備所有權，而不影響使用。不同點：用。動產信托有三方當事人，1。當事人不即賣方，用戶，信托機構，缺一不可，而租賃關系直接體現在租賃公司和動產租用者之間。2.動產所有權的最終歸屬不同。動產信托中，動產所有權屬于用戶，在租賃業務中，動產所有權可以是租賃公司或承租人所有。3.租金繳納方法不同。每期繳納時是固定的，租賃業務的租金而動產信托關系中的用戶，情況，分別采取不同方法。可以根據具體

商業銀行負債結構的變化及其影響

近年來，商業銀行負債結構出現了活期存款定期化傾向和借入資金占負債比例上升的趨勢，這些變化對商業銀行的經營產生了一定影響。一方面為銀行經營長期信用創造了必要的條件，銀行資金來源的穩定也降低了流動性風險；另一方面負債結構的改革導致成本的提高，迫使商業銀行不得不去經營風險更大的投資和貸款

資金信托業務與銀行存款業務的區別

（1）法律關系不同。銀行存款是“債的法律關系”，信托基金是“產權轉讓的法律關系”，委托人把作為信托財產的金錢交給信托機構運用，信托機構按合同取得“有限制的”使用權，而且在信托期間取得法律上的所有權。

（2）目的不同。銀行存款人的目的，在于取得利息收入，不過問資金的使用情況，信托基金委托人的目的，在于要求信托機構按信托合同的規定運用信托金，達到合同目的。

（3）業務處理不同。①服務對象重點不同。銀行存款沒有規定提出的重點服務對象，只要有資金，即可吸入，信托基金吸收的重點是以法人團體為主；②金錢吸收方式不同。銀行吸收存款，無論是零星還是整筆資金都歡迎，期限和種類由存款人決定；信托基金的吸收一般是大額、一次性、定期、長期使用的資金；③是收益分配不同。銀行存款視市場情況決定利率升降、支付利息，存款的收益是有保障的，信托基金的收益則由其使用效果而定；④破產處理方式不同。銀行破產時，存款人作為債權人行使債權；與其他債權人處于同等地位；信托機構破產時，由于信托財產的獨立性，權人對信托基金的扣押。可排除其他債現代租賃的特征

（離。1）租賃物使用權與所有權分

（2）具有獨特的資金運動形式。現代租賃表現為租方與承租方的資金運動形式逆轉換（3）租金的分次歸流。資金支付滯后于資產的使用，了資金的時間價值；充分發揮（4）涉及到三個當事人，出租人、承擔人與供貨人；兩個或兩個以上合同，同等。

購買合同和租賃合（的選擇權。5）承租人具有對租賃標的物

商業銀行資本的功能(1)資本可以吸收銀行的經營虧損，保護銀行的正常經營，以使銀行的管理者能有一定的時間解決存在的問題，為銀行避免破產提供了緩沖的余地（2）資本為銀行的注冊。組織營業以及存款進入前的經營提供起啟動資金（3）銀行資本有助于樹立公眾對銀行的信心，它向銀行的債權人顯示了銀行的實力；（4）銀行資本為銀行的擴張、銀行新業務、新計劃的開拓與發展提供資金，以便同市場的擴大保持同步發展（5）銀行資本作為銀行增長的監測者，有助于保證單個銀行增長的長期性和可持續性。由此可見，銀行資本的關鍵作用是吸收意外損失和消除銀行的不穩定因素。

國際收支平衡表的基本內容及平衡表中三大項目的聯系（1）經常賬戶，反映在國際收支中經常發生交易的情況（資本和金融帳戶（3）儲備資產2）變動。原則上，國際收支平衡表全部項目的借貸方總額應是相等的。經常項目差額和資本與金融賬戶中的長期項目差額之和為基本國際收支差額。期貨合約的特點

1.事人，每一份合約都有買賣雙方當合約的執行對買賣雙方都是強制性的（2）期貨交易大多是交易所組織的交易，因此，期貨合約都是標準化的，合約有明

確的要素規定（3）期貨合約的標的物可以是政府債券、通貨、股票指數、短期利率，而很少是個別企業的股票，因為，一般企業股票的發行數量難以支撐期貨交易（4）期貨合約賬戶是每天交割的，保證金賬戶每天盈進虧補，這使得期貨合約賬戶內的資金單位價值每天都與市場價格保持一致，身的市場價值永遠是零。因此，期貨合約本保險的基本原則

1.最大誠信原則，保險雙方當事人在實施保險行為的過程中要誠實守信，不得隱瞞有關保險活動的任何重要事實；2.可保利益原則，是保險合同確立的經濟基礎；3.近因原則，根據保險人對投保的風險有選擇的接受而確定的，為了統一對損失原因的認識，正確確定保險責任，建立處理保險理賠爭議的基礎；4.補償原則，確定損失補償數額，防止保險中出現投機行為，險人取得額外利益。避免被保保險合同的一般性與特殊性表現合同的一般性：（1）保險合同是承諾合同。一經建立，必須兌現承諾，保障被保險人的經濟生活恢復到受損前的狀態；（2）表現合同是雙方合同，雙方當事人必須向對方履行自己應盡的義務。雙方當事人的義務互為條件、互相制約。（3）保險合同是有償合同。雙方當事人必須在付出一定的條件下，才能得到各自應有的權利（4）保險合同是附合同，保險條款是保險人單方根據保險標的確定的，被保險人只有取與舍的選擇。保險人處于被動地位。使被特殊性：（1）保險人履行義務的不定性，是指保險人履行補償合同的義務是不確定的（2）當事人之間以等價物進行經濟往來（3）簽約一方可以是自然人（4）保險合同的可廢性。投保人在企業財產險和汽車險的合同中，可以以任何理由提出解除合同，對此保險人都要接受，并退回未到期的保險費，保險人對無力支付保險費或對安全建議不采取改善措施的被保險人，途也可以終止保險責任。中利率市場化改革的內容1.在中央銀行基準利率和商業銀行的儲蓄及存貸款利率方面，要扭轉過去那種由中央政府按照國民經濟計劃的要求，主要從收入分配角度出發制定利率的做法，一方面，使中央銀行的基準利率成為既尊重市場利率水平，又能體現中央銀行宏觀調控意圖的靈活、有效的政策工具；另一方面，使商業銀行能夠根據基準利率和現實的經濟情況靈活調整自身的利率政策，達到降低成本、大化的目的。防范風險、實現效用最2.發展銀行間同業拆借市場和國債市場，的市場利率；形成真正的、有影響3.通過法定利率的市場化、合理化，制約和引導民間利率，以實現高效、多樣化的利率體系。統一、有彈性、多層次、金融市場運行的微觀基礎金融市場的微觀基礎在于眾多的市場參與者，這些參與者的行為規律是交易決策的直接影響因素，對交易方式的選擇、交易價格的確定起著重要作用。投資者和籌資者是金融交易中對立的雙方，兩者對立的經濟利益，一致的利益沖動，在競爭的外部環境下產生出均衡價格，實現資金供求的均衡。（1）投資者對收益和風險的均衡：投資者追求收益最大化和厭惡風險，即效用最大化。投資者在可接受的風險范圍內尋求相對高的收益；（2）籌資者對成本和風險的權衡。追求的是低成本和低風險，同的籌資方式、籌資種類進行成要對不本和風險的權衡，化。

實現效用最大對貸款進行信用分析的原因及其信用分析的具體內容商業銀行以負債形式進行經營，若商業銀行不能收回貸款本息，商業銀行就不能清償居民存款，會對商業銀行的信譽造成損害。對借款企業的信用分析是為了確定企業的未來還款能力如何。影響企業未來還款能力的因素

主要有：財務狀況、現金流量、信用支持以及非財務因素，企業的財務狀況和現金流量構成企業的第一還款來源，而信用支持為第二還款來源，非財務因素雖不構成直接還款來源，但會影響企業的還款能力。對借款企業進行財務分析，其中要審查借款人的損益表和對借款企業進行現金流量分析，對借款企業進行擔保分析，還要對企業進行非財務因素分析，款能力。以此來確定企業的還

普通股籌資的利弊

優點：發行普通股籌集的資金具有永久性，無到期日，不須歸還，可以保證公司的最低資本需要，在公司存續期間自主安排使用；無固定的股利負擔，支付股利與否、支付多少視公司的經營情況、盈利多少和分配政策而定，在經濟波動時給公司帶來的財務負擔較小，且沒有還本的壓力；普通股籌集的資金作為公司的基本資本來源，代表著公司的資金實力，可作為其他方式籌資的基礎，為債權人提供保障，增強公司的舉債能力；普通股發行后可以申請上市，股票上市可以提高公司及其產品的知名度，提高股票的流動性，增強公司的籌資能力，便于確定公司的價值，有利于股東財富的增值。缺點：普通股的資金成本較高，因為投資者投資于普通股風險較高，其要求的投資報酬率也相應地較高，并且公司支付普通股股利時，要用稅后利潤支付，沒有抵稅作用。另外普通股的發行費用一般也比其他證券高，以普通股籌資會增加新股東，分散公司的控制權，對老的控股股東造成威脅；增發新股會降低普通股的每股收益，引發股價下跌；股票上市對公司也有不利之處，如公司需定期公布財務狀況，保密性差，股票交易易被人為操縱，損害公司形象。分行制的優缺點

優點：1.分支機構多、分布廣，業務分散，因而易于吸取存款，調劑資金，充分有效的利用資金；同時由于放款分散，風險分散，可以降低放款的平均風險，提高銀行的安全性；2.銀行規模較大，易于采用現代化設備，提供多種便利的金融服務，取得規模效益；少，便與金融當局的宏觀管理。3.分行制由于銀行總數 缺點：1.容易造成大銀行對小銀行的吞并，形成壟斷，妨礙競爭；2.較多，管理困難。銀行規模大，內部層次、機構再保險的含義以及進行再保險的原因

再保險指保險人與被保險人或投保人簽訂保險契約后，為將其承擔的風險責任全部或部分的轉移出去，再與其他保險人就同一保險標的簽訂保險契約的經濟行為。這是與原保險契約的存在為前提的。再保險直接產生于保險風險責任巨大與單個保險公司承受風險能力有限的矛盾。巨大的保險風險責任，是任何一個保險公司都難以承受的，只有把巨大的風險責任在多個保險公司分散開來，利用多個保險公司的力量才能開展巨額的保險業務，為被保險人提供保險保證。

普通股的特征

普通股是股票最普遍的一種形式，特點如下1.不帶有固定的定期收益和本金償還的承諾2.普通股股東享有對公司經營決策的參與權3.普通股股東具有優先認股權4.普通股股東有權享受紅利余索取權 5.普通股股東具有剩商業銀行開展中間業務的原因以及種類

市場經濟的發展，要求商業銀行發揮更多的中介服務功能，而商業銀行服務功能的最大轉變，集中體現在中間業務的發展上。中間業務是指銀行不運用或較少運用自己的資財，以中間人的身份替客戶辦理收付或其他委托事項，為客戶提供各類金融服務并收取手續費的業務。包括匯兌業務、結算業務、中間業務代理業務、信托業務、租賃業務、銀行卡業務。中間業務風險小、成本低、利潤高，各家商業銀行和金融機構，無一不把中間業務作

為展示其鮮明個性的大舞臺，致

使中間業務不斷創新、服務品種層出不窮，力。

為商業銀行注入了活貨幣市場在金融市場中的地位和作用

貨幣市場是金融市場的一個重要組成部分，對資本市場健康穩定發展也有積極的支持和促進作用。1.貨幣市場形成的利率往往能夠代表一國市場利率的總水平，帶有指標或風向標的性質；2.短期投融資也是市場參與者資產負債管理的一項重要內容，發達的貨幣市場使社會資金的利用率更高；3.貨幣市場可以成為資本市場的積極支撐，或為資本市場融通資金，或為資本市場提供進行風險管理的有效工具；4.貨幣市場是進行貨幣政策操作的主要領域，央銀行貨幣政策服務，可以為實現中單一銀行制的優缺點優點：1.限制銀行業壟斷，有利于自由競爭；2.有利于銀行與地方政府的協調，能適合本地區需要，集中全力為本地區服務；3.個銀行獨立性和自主性很大，經營較靈活；4.管理層次少，有利于中央銀行管理和控制。缺點：1.商業銀行不設分支機構，與現代經濟的橫向發展，商品交換范圍的不斷擴大存在著矛盾；2.銀行業務多集中于某一地區、某一行業，容易受到經濟發展狀況波動的影響，籌資不易，風險集中；高，不易取得規模經濟效益。3.銀行規模較小，經營成本融資性租賃的功能

1.在資金不足的情況下引進設備；2.提高資金使用效率；3.成本固定，避免通貨膨脹的風險；4.引進速度快，方式靈活；5.在對租賃實行投資減免稅和加速折舊的國家，享受減免稅收的好處。承租人還可以資產管理理論的內容資產管理理論認為銀行的資金來源的規模和結構是銀行自身無法控制的外生變量，它完全取決于客戶存款的意愿與能力；銀行不能能動地擴大資金來源，而資金業務的規模與結構則是自身能夠控制的變量，銀行應主要通過對資產規模、結構和層次的管理來保持適當的流動性，實現其經營管理目標。資產管理理論經歷了商業貸款理論、資產轉移理論、預期收入理論三個階段。它強調銀行經營管理的重點是資產業務。

商業銀行派生存款的原理商業銀行是辦理活期存款的銀行。各企業、各單位將款項存入銀行，并通過銀行辦理轉賬結算進行支付，當允許商業銀行機構可以多存多貸，貸款以轉賬方式進行時，商業銀行機構根據吸收的存款對企業發放一筆新貸款，這筆貸款又會以存款形式進入借款單位在銀行開立的存款賬戶，或是進入商業銀行的另一家機構，其結果都是新增加一筆存款，這就是所謂的派生存款。這個由貸款派生出的存款，又會被銀行貸出，同樣派生出另一筆存款。這樣的存貸、貸存的反復進行，自然會派生出大量的存款來，為流通中增加貨幣供應。但商業銀行必須隨時滿足客戶提現要求，因此商業銀行必須準備法定存款準備金和超額存款準備金。商業銀行派生存款能力與提現率、存款額成正比。準備率成反比，與原始間接融資的優缺點優點;(1)各國對金融中介機構的監管比一般企業嚴得多，金融中介的資信度和內部管理也強于一般企業，因此，間接融資的社會安全性較強；（行貸款一般審批比較嚴格，2）盡管銀要求條件較高，但對于有良好資信記錄的長期客戶，授信額度可以使企業的流行性資金需要及時方便地獲得解放；（3）在間接融資中，企業只對有關金融機構公開財務的投資計劃，接融資強。

保密性較直局限性：（1）由于金融中介機構割斷了市場最終資金需求者與最終供應者的聯系并集供求于一身，因此，金融中介機構稱

為資金融資的核心，從而也集中

了金融市場的風險與收益，在這種情況下，社會資金運行的資源配置的效率將較多地依靠金融中介機構的素質，這不一定是好事（2）銀行的社會性強，外部監管和內部控制均比較嚴格、保守、對新興產業，高風險項目的融資要求一般難以及時、予以滿足。足量地儲蓄存款的作用

（資金的作用1）儲蓄存款具有為國家積累

（費需求2）引導消費，形成未來的消

（通的作用。3）儲蓄存款具有調節貨幣流

期貨合約的定義及其在風險管理中的作用

期貨合約是一種交易雙方就在將來約定時間按當前確定的價格買賣一定數量的某種金融韓國資產或金融指標而達成的協議。作用：（1）利用期貨合約進行套期保值（2）利用期貨合約進行資產組合管理（3）用期貨合約進行投機（合約發現價格。4）利用期貨我國的商業銀行體系我國目前的商業銀行體系由國有商業銀行、地區性商業銀行、城市商業銀行、農村信用合作社以及外國獨資銀行構成。這些銀行對我過經濟的發展各自起著不同的作用。國有商業銀行處于特殊地位，是我國金融機構體系的主體。地區性和城市商業銀行是依照國際通行規則和市場原則展開各項銀行業務活動和進行自身經營管理。農村信用合作社主要在縣以下農村按區域設立的。外國獨資商業銀行已成為我國金融體系中一支重要力量和我國引進外資的一條重要渠道。

利率總水平的決定因素（1）平均利潤率。利潤水平應介于零和平均利潤率之間。（2）資金供求狀況，是影響市場利率變動的直接因素。資金供應增加，需求減少，市場利率下降的壓力增加；資金供應減少，需求增加，市場利率向上的壓力增加，資金供求狀況是各種影響利率水平因素的綜合反映。（3）企業承受能力。我國銀行貸款的主要對象是國有企業，銀行利率水平的決定是以國有企業的整體經濟效益為基礎的。（4）國家產業政策等經濟政策，是銀行確定優惠利率扶植對象和利率優惠幅度的基本依據之一。（5）銀行經營成本，主要考貸款收取的利息負擔，銀行利潤與經營成本成反比，與貸款利率成正比。（6）社會經濟隱形周期，再不同周期，市場利率水平和中央銀行的利率政策也是不同的。經濟繁榮時期，中央銀行為防止經濟過熱，提高基準利率；經濟不景氣時，則降低利率。（7）預期價格變動率。預期價格水平上升時，會減少長期貸款，而借款人會要求增加長期借款，使借貸利率上升。（8）歷史利率水平。因為當前的利率水平是歷史利率水平在新的經濟條件下的延續。（9）國際利率水平。我國的人民幣利率體系是封閉的，與國際利率無關。（10）匯率。匯率降低，會增加金融市場上的資金流量，導致金融資產價格上升，利率下降。貨幣的職能

（1）價值尺度，貨幣再衡量并表示商品價值量大小，執行價值尺度職能。（2）流通手段是指貨幣在商品交換中起媒介作用。（3）貨幣貯藏，指商品賣出后沒有隨之購買時，貨幣會退出流通而處于靜止狀態；（4）支付手段，是指貨幣作為價值的單方向轉移時執行支付手段職能；（5）世界貨幣，是指貨幣在世界市場上發揮一般等價物的作用。

商業銀行的職能

（1）信用中介職能。商業銀行作為貨幣資金的貸出者和借入

者實現貨幣資本的融通，實現資本盈余與短缺之間的調節，并不改變貨幣資本的所有權，改變的只是使用權，對經濟活動可以起到一個多層面的調節轉化作用。（2）支付中介職能。可大大減少現金的使用，節約了社會流通費用，加速了結算過程和貨幣資金周轉，促進了經濟發展。（3）信用創造職能。利用吸收的存款發放貸款，貸款又轉化為派生存款，增加了商業銀行的資金來源，形成數倍于原始存款的派生存款。（4）金融服務職能。現代化的社會生活，從多方面給商業銀行提出了創造金融服務的要求，如何保持競爭優勢，借鑒吸收國際經驗，不斷開發新的業務領域和業務品種，銀行面臨的一個新的艱巨任務。是各國商業政策性金融機構的特征（1）政策性銀行有自己特定的融資途徑，財政撥款、發行財政性金融債券是其主要的資金來源，不面向公眾接受存款;（2）政策性銀行的資本金多是由政府財政撥付；（3）政策性銀行經營時主要考慮國家的整體利益、社會效益，不以盈利為目標，一旦出現虧損，一般由財政彌補；（4）政策性銀行有自己特定的服務領域，不與商業銀行競爭；（5）政策性銀行一般不普遍設立分支機構，商業銀行代理。其業務一般由保險的特征

（1）保險是集合眾多單位和個人的經濟互助關系，來分攤少數單位或個人的經濟損失。（2）保險費率是運用科學的方法計算出來的，所謂科學的方法即大數法則。（3）保險人與被保險人是一種權利對等關系。保險人有收取保費的權利，也有承擔風險責任的義務，被保險人有得到經濟補償的權利，的義務。

也有繳納保費社會總需求與貨幣供給的關系社會總需求作為一定時期內社會貨幣購買總額，由該時期內貨幣供給量與貨幣流通速度之積構成。再貨幣流通速度不變的情況下，社會總需求與貨幣供給量呈同方向變動趨勢，貨幣供給對社會總需求的影響，一是直接的，即銀行發放貸款，相應直接形成投資需求，購買生產資料；另一是間接影響，即由貨款而進入流通的貨幣供給量，經由復雜的收入分配與再分配過程后，形成企業、政府和個人收入，再分配由它們支用，構成消費需求和投資需求。由于一筆貨幣可多次媒介商品交易，形成的社會總需求通常是銀行貨幣供應量的倍數。

信托的主要職能

1.財務管理職能2.資金融通職能3.信用服務職能

1.2000年10月1日，某人在中國工商銀行某營業部存入三年定期儲蓄存款10萬元，當日三期定期儲蓄存款年利率為3%，請利用單利法和復利法分別計算在利息所得稅為20%的條件下此人存滿三年的實得利息額。

2.某銀行吸收到一筆100萬元現金的活期存款，法定存款準備率為6%，出于避險的考慮，該行額外增加在中央銀行存款3萬元，后來存款單位提出1萬元現金發工資，試計算這筆存款可能派生出的最大派生存款額。

3.假定中國人民銀行某年公布的貨幣供應量數據為：單位：億元

（一）各項存款120645企業存款42684

其中：企業活期存款32356

企業定期存款5682

自籌基本建設存款4646機關團體存款5759

城鄉居民儲蓄存款63243農村存款2349其他存款6610

（二）金融債券33

（三）流通中現金13894

（四）對國際金融機構負責391

請依據上述資料計算M1、M2層次的貨幣供應量各是多少？

4.銀行發放一筆金額為100萬元的貸款，為籌集該筆資金，銀行以8%的利率發行存單，發放和管理該筆貸款的經營成本是2%，可能發生的違約風險損失為2%，銀行預期的利潤水平為1%，試計算銀行每年收取該筆貸款的利息是多少？

5.某客戶向銀行申請500萬元的信用額度，貸款利率為15％，銀行要求客戶將貸款額度的20％作為補償余額存入改行，并對補償余額收取1％的承擔費，請計算該銀行的：1.貸款收入；2.借款人實際使用的資金額；3.銀行貸款的稅前收益率。

6.某銀行有貸款余額300萬元，其中正常貸款200萬元，可疑貸款50萬元，次級貸款50萬元，銀行貸款準備金提取的比例為：可疑貸款50％，次級貸款20％，普通貸款5％，請計算該行的呆帳準備金。

7.根據某中央銀行的有關資料顯示，流通中現金為100億元，現金提取率為1％，存款準備金率為4％，請計算： 1.基礎貨幣；2.銀行存款；3.貨幣供應量；4.貨幣成數。

8.某投資者以每股10元的價格買了1000股A公司的股票，一年后以每股期間享受了一次每1310元賣出，股派1.5元的分紅（已扣稅），請計算在不考慮交易費用的情況下，該投資者這一年的收益率和收益額。

9.某人持一張1萬元的，半年后到期的銀行承兌匯票到銀行辦理貼現，銀行半年貼現率為年率的融資額。5.5％，請計算該人獲得

10.假設某商業銀行吸收到100萬元的原始存款，經過一段時間的派生后，銀行體系最終

形成存款總額500萬元。若商業

銀行的存款準備金率為15%，試計算提現率。

11.若流通于銀行體系之外的現金500億元，商業銀行吸收的活期存款6000億元，其中600億元交存中央銀行作為存款準備金，試計算貨幣乘數。

答案：

1.解：單利計算法：利息額=本金×利率×存期 =10萬元×3%×3=0.9萬元（2）復利計算法：利息額=本金×（1+利率）存期-本金 =10萬元×（1+3%）3-10萬元 =10萬元×1.093-10萬元 =0.93萬元 實得利息額=0.93×80%=0.744萬元

2.解：①超額存款準備率=3萬元/100萬元=3% ②現金漏損率=1萬元/100萬元=1% ③存款總額=100萬元×1/6%+3%+1%=1000萬元 ④派生存款額=1000萬元-100萬元=900萬元

3.（1）M1=M0+企業單位活期存款+農村存款+機關團體存款

=13894+32356+2349+5759

=54358（億元）

（2）M2=M1+企業單位定期存款+自籌基本建設存款+個人儲蓄存款+其他存款

=54358+5682+4646+63243+6610

=134539（億元）4.貸款利率=8%+2%+2%+1%=13%，利息=100*13%=13萬元

5.貸款收入：500*15％＋100*1%=76萬元

實際使用資金額：500-500*20％＝400萬元

稅前收益率：76/400*100％＝19％

6.專項呆帳準備金：50*50％＋50*20％＝25+10＝60萬元

普通呆帳準備金：（300－60）*5％＝12萬元

呆帳準備金總量：60+12＝72萬元

7.解：根據 C＝100，C/D＝1％，R/D＝4％，所以R＝C*4＝100*4＝400；

1.基礎貨幣B＝C+R＝100+400＝500

2.銀行存款D＝C/1％＝100/1％＝10000

3.貨幣供應量＝Ms＝C＋D＝100+10000＝10100

4.貨幣乘數m＝Ms/B＝10100/500＝20.2，或者m＝（C/D+1）/（C/D+ R/D）＝（1％+1）/（1％+4％）＝20.2

8.收益率＝資本收益率+股息收益率＝｛（賣出價格－買入價格）+每股收益｝/買入價格＝｛（13-10）+1.5/10｝/10＝31.5％

收益額＝資本收益+股息收益＝1000*（13-10）+1000*1.5/10＝3150元

值 *貼現率9.融資額＝到期值－到期*到期期限＝10000－10000*5.5％*1/2＝9725元。

10.存款總額=原始存款/（法定準備率+提現率）

提現率＝原始存款/存款總額－法定準備率＝100/500－15

％＝20％－15％＝5％11.m＝（C+D）/（C+R）=（500+6000）/（500+600）=5.9

第三篇：自考金融理論與實務第四章真題

一、單項選擇題

1.以開放經濟條件下的“一價定律”為理論基礎的匯率決定理論是()4-103

A.購買力平價理論 B.國際借貸說C.貨幣分析說 D.資產組合平衡理論

2.世界上一直采用間接標價法的貨幣是()4-101

A.美元 B.英磅C.歐元 D.日元

3.目前人民幣匯率實行的是()4-115

A.固定匯率制B.聯系匯率制C.貿易內部結算價和對外公布匯率的雙重匯率制度

D.以市場供求為基礎、參考一籃子貨幣進行調節、有管理的浮動匯率制

4.直接標價法下，如果單位外幣換取的本國貨幣數量增多，則表明()4-101

A.本幣對外升值 B.本幣對外貶值C.外幣匯率下跌

5.我國外匯指定銀行公布的外匯買入價是指()

A．客戶從銀行買入外匯時使用的價格B．銀行從客戶買入外匯時使用的價格

C．客戶從外匯市場買入外匯時使用的價格D．中央銀行從商業銀行買入外匯時使用的價格

二、多項選擇題

1.各國計算基準匯率時對關鍵貨幣的選擇標準是()4-101

A.可以自由兌換 B.該國經濟增長速度在6％以上

C.在本國國際收支中使用多 D.在外匯儲備中占比大

E.該國財政赤字與GDP的比率應低于3％

2.下列關于外匯的表述正確的有()

A．外匯與外幣是同一個范疇B．通常只有可以自由兌換的外幣才是外匯

C．外匯的主要內容是外幣支付憑證D．我國的外匯包括外幣有價證券

E．持有大量外匯要承擔外匯貶值的風險

三、名詞解釋題

有效匯率

四、計算題

五、簡答題

簡述購買力平價理論的主要內容。4-10

3六、論述題

試述影響匯率變動的主要因素

D.本幣匯率上升

第四篇：自考 金融理論與實務 2011版 名詞解釋第六章 貨幣市場

第六章 貨幣市場

1.貨幣市場 ：指以期限在1年以內的金融工具為媒介進行短期資金融通的市場。

2.同業拆借市場 ：是金融機構同業間進行短期資金融通的市場，它的參與主體僅限于金融機構。

3.上海銀行間同業拆放利率（shibor）：由信用等級較高的銀行組成報價團自主報出的人民幣同業拆出利率計算確定的算術平均利率。

4.回購協議 ：是指證券持有人在賣場一定數量證券的同時，與證券買方簽訂協議，雙方約定在將來某一日期由證券的出售方按約定的價格再將其出售的證券如數贖回。它的實質是一筆以證券為質押品而進行的短期資金融通。

5.逆回購協議 ：是指證券的買入方在獲得證券的同時，與證券的賣方簽訂協議，雙方約定在將來某一日期由證券的買入方按曰死你個的價格再其購入的證券如數返回。

6.國庫券 ：國家政府發行的期限在1年以內的短期債券。

7.貨幣市場基金 ：是集合眾多小投資者的資金投資于貨幣市場工具的基金。

8.貼現 ：是指匯票持有人在持有銀行承兌匯票期間有融資的需要，它可以將還沒有到期的銀行承兌匯票轉讓給銀行，銀行按票面金額扣除貼現利息后將余額支付給匯票持有。

9.轉貼現 ：是指銀行承兌匯票到期前貼現銀行也出現了融資的需要，則貼現銀行可以將這張銀行承兌匯票向其他金融機構進行轉讓給其他銀行；

10.再貼現 ：轉讓給中央銀行叫再貼現。

11.美國式招標 ：財政部接收出價最高的訂單，出價最高的購買者首先被滿足，然后按照出價的高低順序，購買者依次購得國庫券，直到所有的國庫券售完為止。

12.荷蘭式招標 ：如果國庫券的最終發行價格按所有購買人實際報價的加權平均價確定，不同的購買人支付相同的價格，則稱為“荷蘭式招標”。

13.一級交易商 ：是指具備一定資格、可以直接向國庫券發行部門承銷和投標國庫券的交易商團體，一般包括資金實力雄厚的商業銀行和證券公司。

14.商業票據 ：是一種由企業開具、無擔保、可流通、期限短的債務性融資本票。

15.銀行承兌匯票 ：是指銀行在遠期匯票上進行承兌，承諾在匯票到期日承擔最后付款責任，此時該匯票即為銀行承兌匯票。

16.中央銀行票據 ：是中央銀行向商業銀行發行的短期債務憑證，其實質是中央銀行債券。

17.大額可轉讓定期存單 ：是由商業銀行發行的具有固定面額、固定期限、可以流通轉讓的大額存單憑證。縮寫為CD.。

第五篇：自考金融理論與實務名詞解釋按字數排版

實務貨幣;是指以自然界中存在的某種物品或人們生產的某種商品來充當貨幣。

貨幣制度：是指國家對貨幣的有管要素、貨幣流通的組織和管理等進行的一系列規定

存款貨幣：通過銀行存款賬戶中的存款劃轉，貨幣得以結算，商品交易完成。在這個過程中，能過簽發支票的活動期存款發揮著與銀行劵同樣的購買功能，我們將其稱作“存款貨幣”。

電子貨幣：是指處于電磁信號形態，通過電子網絡進行支付的貨幣

足值貨幣：即作為貨幣商品的各類實物和金、銀、銅等金屬的自身商品價值與其作為貨幣的購買價值相等。

不足值貨幣：即作為貨幣商品的實物，其自身的商品價值低于其作為貨幣的購買價值。

計價單位：貨幣作為計價單位，就是指用貨幣去計量商品和勞務的價值，賦予商品、勞務以價格形態。

交易媒介：在商品流通中，起媒介作用的貨幣，被稱為交易媒介，馬克思稱其為流通手段。

支付手段：在商品買賣行為與貨款支付行為相分離的情況下，貨幣不再是商品流通中的交易媒介，而是補足交換的一個獨立的環節，此時貨幣發揮的是支付手段功能。

貨幣單位：當貨幣作為計價單位為商品和勞務標價時，其自身也需要一個可以比較不同貨幣數量的單位，這就是貨幣單位。

無限法償：是指法律保護取得這種能力的貨幣，不論每次支付數額多大，不論屬于何種性質的支付，支付的對方均不得拒絕接收

有限法償：是指在一次支付行為中，超過一定金額，收款人有權拒收，在法定限額內，收則不受法律保護。

直接融資：如果貨幣資金供求雙方通過一定的信用工具直接實現貨幣資金的互通有無，則這種融資形式被稱為直接融資。

間接融資;如果貨幣資金供求雙方通過金融機構間接實現貨幣資金的相互融通，則這種融資形式被稱為間接融資

信用風險：指債務人因各種原因未能及時、足額償還債務本息而出現違約的可能性

商業風險：是工商企業間以賒銷貨預付貨款等形式相互提供的信息。

商業票據：是在商業信用中被廣泛使用的表明買賣雙方債權債務關系的憑證。

商業本票：是一種承諾式票據，通常是由債務人簽發給債權人承諾在一定時期內無條件支付款項給收款人或持票人的債務證書。

商業匯票：是一種命令式票據，通常由商業信用活動中的賣方對買方或買方委托的付款銀行簽發，要求買方于規定日期支付貨款。

銀行信用：是銀行或其他金融機構以貨幣形態提供的間接信用

國家信用：是以政府作為債權人或者債務人的信用。

消費信用：是工商企業、銀行和其他金融機構向消費者個人提供的、用于其消費支出的一種信用形式。

消費信貸：是銀行及其他金融機構采用信用放款或抵押放款方式對消費者個人發放的貸款

票據抵押：指持票人將商業票據作為抵押物向商業銀行申請抵押貸款的行為。

基準利率：是指在多種利率并存的條件下起決定作用的利率。

實際利率：是指在物價不變從而貨幣的實際購買力不變條件下的利率。

固定利率：是指在整個借貸期限內不隨市場上貨幣資金供求狀況的變化而相應調整的利率。

浮動利率：是指在借貸期內會根據市場上貨幣資金供求狀況而定期進行調整的利率

行業利率：由非政府部門的民間金融組織、如銀行公會等，為了維護公平競爭所確定的利率。

分期付款：是指消費者購買消費品時只需支付一部分貨款，然后按合同條款分期支付其余貨款的本金和利息。

基準匯率：各國往往會選定一種或幾種外國貨幣作為關鍵貨幣，制定各關鍵貨幣與本國貨幣的兌換比率，這個匯率即被稱為基準匯率。

套算匯率：又稱為交叉匯率，是根據本國的基準匯率套算出本國貨幣對國際金融市場上其他貨幣的匯率，或套算出其他外幣之間的匯率。

即期匯率：一般的外匯交易實在買賣雙方成交后的當日或兩個營業日之內進行外匯交割，這種即期外匯交易所使用地匯率就是即期匯率，也叫現匯匯率。

遠期匯率：是在未來一定時期進行外匯交割，而事先由買賣雙方簽訂合同達成協議的匯率。

買入匯率：是銀行向同業或客戶買入外匯時所使用地匯率。賣出匯率：是銀行向同業或客戶賣出外匯時所使用的匯率。買入匯率與賣出匯率的算術平均數平均數是中間匯率。有效匯率：是指某種加權平均匯率，它是一種貨幣與其他多種貨幣雙邊匯率的加權平均數。

自由外匯：是指無需貨幣發行國貨幣管理當局批準，就可以隨時自由兌換成其他國家的貨幣或者向第三國辦理支付的外匯。

公司債券：又被稱為企業債券，是由公司企業為籌集資金而發行的債券。

政府債券：由中央政府和地方政府發行的債券。金融債券：發行主體是銀行或非銀行金融機構。

金融市場：是資金供求雙方借助金融工具進行貨幣資金融通與配置的市場。

發行市場：又稱為一級市場或初級市場，是票據和證券等金融工具初次發行的市場。

流通市場：又稱二級市場或次級市場，是對已發行的金融工具進行轉讓交易的市場。

無形市場：是指對交易所外進行的金融交易的統稱，他的交易一般通過現代化的電子工具在各金融結構、證券商及投資者進行。

現貨市場：又稱為即期交易市場，是指交易雙方達成成交協議后，在1~3日內立即進行交易。

有形市場：有固定交易場所的市場，一般指交易所市場。貨幣市場是：指以期限在1年以內的金融工具為媒介進行短期資金融通的市場。

逆回協議是指證券的買入方在獲得證券的同時，與證券的賣方簽訂協議，雙方約定在將來某一日期由證券的買入方按曰死你個的價格再其購入的證券如數返回。

貨款承諾：也叫信用額度，是指銀行承諾在未來一定時期內，以確定的條款和條件向商業票據的發行人提供一定額度貸款，為此，商業票據的發行人要向商業銀行支付一定的承諾費。

基本市場是指期限在1年以上的金融工具為媒介進行中長期資金融通的市場，也被稱為中長期資金市場。

公募發行：又稱公開發行，是由承銷商組織承銷團將債券銷售給不特定的投資市者的發行方式。

私募發行：又稱定向發行或私下發行，即面向少數特定投資者發行債券。

信用交易：有稱2墊頭交易或保證金交易，是指股票的買方或賣方通過交付一定數額的保證金，得到證券經紀人的信用而進行的股票買賣。

金融互換：是指交易雙方利用各自籌資機會的相對優勢，以商定的條件將不同幣種或不同利息的資產或負債在約定的期限內互相交互，以避免將來匯率變動的風險，獲取常規籌資方法難以得到的幣種或較低的利息，實現籌資成本降低的一種交易活動。

利率互換：是指交易雙方互換交換金額相同、期限一樣但付息方法不同的資金進行互相交換利率的一種預約業務。貨幣互換：是指交易雙方互相交互金額相同、期限相同、計算利率方法方法相同，但貨幣幣種不同的兩筆資金及其利息的業務。

看漲期權：也稱買權，是指賦予期權的買方在給定時間或在此時間以前的任一時間以執行價格從期權賣方手中買入一定數量的某種金融資產權利的期權合約。

看跌期權：也稱賣權，是賦予期權的買方在給定時間或在此時間以前的任一時刻以執行價格賣給期權賣方一定數量利率期貨：其標的物是一定數量的與利率相關的某種金融工具，即各種固定利率的有價證券。

中央銀行——是指專門制定和實施貨幣政策、統一管理金融活動并代表政府協調對外金融關系的金融管理機構。金融機構——是指從事金融活動的組織，也被稱為金融中介或金融中介機構。

賬面資本——是指資產負債表中的總資產減去總負債后的所有者權益部分，包括實收資本、資本公積和未分配利潤等，它可以直接從資產負債表上觀察到，賬面資本有時又稱為權益資本或會計資本。

監管資本——是監管當局要求商業銀行必須保有的最低的資本量，是商業銀行的法律責任，因此，監管資本也可稱為法律資本。

經濟資本——是指銀行內部風險管理人員根據銀行承擔的風險計算出來的、銀行需要保有的最低資本量，也稱風險資本。

保險利益——是指投保人對投保標的具有法律上承認的利益，它體現了投保人或保險人與投保標的之間的利害關系。資本充足——是指資本數量適合，即商業銀行持有的資本數量既能夠滿足其正常經營的的需要，又能滿足股東合理投資回報要求。

現金資產——是指商業銀行持有的庫存現金以及與現金等同的可隨時用于支付的銀行資產。

表外業務——是指商業銀行所從事的、按照通行的會計準則不記入資產負債表內、不會形成銀行現實的資產或負債但卻能影響銀行當期收益的業務。

通知存款——是指存款人在存入款項時不約定存期、支取時需提前通知銀行、約定支取日期和金額方能支取的存款。投資銀行——是指經營部分或全部資本市場業務的金融機構。

證券承銷——是指投資銀行幫助證券發行人就發現證券進行策劃，并將公開發行的證券出售給投資者以籌集到發行人所需資金的業務活動。

人身保險——是以人的身體或者生命為保險標的一種保險。

責任保險——是以被保險人依法應負的民事損害賠償責任或者經過特別合同約定的合同責任作為保險標的一種保險。

道義勸告；是指中央銀行利用其在金融體系中的特殊地位和威望，通過對商業及其他金融機構發出通告、指示或與各金融機構的負責人舉行面談的方式，以影響其放款的數量和投資的方向，從而達到控制和調節信用的目的。

貨幣均衡；是指一國在一定時期內貨幣供給與貨幣需求基本相適應的貨幣流通狀態。

貨幣政策；是指中央銀行行為實現特定的經濟目標，運用各種政策工具調控貨幣給亮和利率所采取的方針和措施的總稱。

貨幣均衡；是指一國在一定時期內貨幣供給與貨幣需求基本相適應的貨幣流通狀態

貨幣失衡；是指一國一定時期內貨幣供給與貨幣需求相偏離，兩者之間不相適應的貨幣流通狀態。

貨幣需求；是指在一定資源制約條件下，微觀經濟主體和宏觀經濟運行對執行交易媒介和資產職能的貨幣產生的總需求。

貨幣乘數；是指貨幣供給量對基礎貨幣的倍數關系，即基礎貨幣每增加或減少一個單位所引起的貨幣供給量增加或減少的倍數。

基礎貨幣；又稱強力貨幣或高能貨幣，是指這種貨幣是整個銀行體系內存款擴章、貨幣創造的基礎，其數額大小對貨幣供給總量具有決定性的作用。

國際收支；是指一國居民與非居民之間在一定時期內進行的全部交易的貨幣價值記錄，是一國對外經濟活動的綜合反映。

經常項目；反映一個居民與非居民直接實際資源的轉移，是一國國際收支平衡表中最基本、最重要的項目。

直接投資；是指直接投資者對在外國投資的企業擁有10%或10%以上的普通股或投票權，從而對該企業的管理擁有有效發言權。

證券投資也稱間接投資；是指居民和非居民之間投資于股票、債卷、大額存單。商業票據以及基他衍生金融工具，是跨國的股本證劵和債務證券的投資。

通貨膨脹；是指在貨幣流通的條件下由于貨幣供給過多而引起貨幣貶值，物價全面，持續上漲的貨幣現象。

原始存款；是指商業銀行接受的客戶以現金方式存入的存款和中央銀行對商業銀行的資產業務而形成的準備金存款。

派生存款；是指在原始存款的基礎上，由商業銀行發放貸款等資產業務活動衍生而來的存款。

外生變量又稱為政策性變量；是指這種變量的最主要受政策的影響，而不由經濟體系內部因素所決定，稅率就是一個典型的外生變量。

內生變量又稱非政策性變量；是指在經濟體系內部由諸多純粹經濟因素影響而自行變化的量，通常不為政策性所控制。

通貨緊縮；是指由于貨幣供給不足而引起貨幣升值，物價普遍、持續下跌的貨幣現象。

賒銷：是工商企業對消費者個人以商品賒銷方式提供的短期信用。即工商企業以延期付款的方式銷售商品，到后期消費者一次付清貨款。

外匯：是以外幣表示的可以用作國際清償的支付手段和資產，包括外幣現鈔（包括紙幣、鑄幣）、外幣支付憑證或者支付工具（包括票據、銀行存款憑證、銀行卡等）、外幣有價證劵（包括債券、股票等）、特別提款權和其他外匯資產。匯率：又稱匯價、外匯行市或外匯牌價，是一國貨幣折算成另一國貨幣的比率，或者說是一國貨幣相對有另一國貨幣的價格。

終值：因為貨幣具有時間價值，因此，任何一筆貨幣資金無論其將來會被怎樣運用，都可以按一定的利率水平計算其在未來一定時點上的金額，這個金額通常被稱作終值，也即本利和。

現值：與終值相對應，這筆貨幣資金的本金額被稱為現值，即未來本利和的現在價值。

鑄幣;是指由國家印記證明其重量和成色的金屬塊

債券：市政府、金融機構、工商企業等直接向社會借債籌措資金時，向投資者出具的、承諾按約定條件支付利息和到期歸還本金的債權債務憑證。

股票：是股份有限公司在籌集資本金時向出資人發行的，用以證明其股東身份和權益的一種所有權憑證。

承兌：是指商業匯票到期前，匯票付款人或指定銀行確認票據記明事項，承諾在匯票到期之日支付匯票金額持有人并在匯票上簽名蓋章的票據行為。

貼現：是指匯票持有人在持有銀行承兌匯票期間有融資的需要，它可以將還沒有到期的銀行承兌匯票轉讓給銀行，銀行按票面金額扣除貼現利息后將余額支付給匯票持有。轉貼現是指銀行承兌匯票到期前貼現銀行也出現了融資的需要，則貼現銀行可以將這張銀行承兌匯票向其他金融機構進行轉讓給其他銀行；轉讓給中央銀行叫再貼現。

兼并——是指兩個或兩個以上的企業實體形成新經濟單位的交易活動。

收購——是指兩家公司進行產權交易，由一家公司獲得另一家公司的大部分或全部股權以達到控制該公司的交易活動。

保險——是指投保人根據合同的約定，向保險人支付保險費，保險人對于合同約定的可能發生的事故因其發生的所造成的財產損失承擔賠償保險責任，或者當被保險人死亡、傷殘、疾病或者達到合同約定的年齡、期限是承擔給付保險金責任的商業保險行為。

銀行卷：是銀行發行的一種以銀行自身為債務人的紙質票證，是一種紙質貨幣

市盈率：是指股票的每股市價與每股盈利的比率。

優先股：是股份有限公司發行的具有收益分配和剩余資產分配優先權的股票。

再保險——保險人以承擔的業務，以承保形式，部分轉移給保險人的，為再保險。

在貼現；是指商業銀行等金融機構為了取得資金，將以貼現的未到期票據再以貼現方式向中央銀行進行轉讓的票據行為。

無風險利率：是指這種利率僅反映貨幣的時間價值，即僅反映市場中貨幣資金的供求關系，不包含對任何風險因素的補償。

直接標價法：是指以一定單位（100或1000）的外國貨幣作為標準，折算成若干單位的本國貨幣來表示匯率。

間接標價法：是指以一定單位的本國貨幣為標準，折算成若干單位的外國貨幣來表示的匯率。

固定匯率制：指兩國貨幣的匯率基本固定，匯率的波動幅度被限制在較小的范圍內，各國貨幣當局有義務維持本幣幣值基本穩定的匯率制度。

浮動匯率制：是指一國貨幣當局不在規定本國貨幣與外國貨幣的比價，也不規定匯率波動的幅度，匯率由外匯市場的供求狀況自發決定的一種匯率制度。

可轉換債券：是指公司債券附加可轉換條款，賦予債券持有人在一定的期限內按預先確定的比例將債券轉化為該公司普通股的選擇權。

可贖回債券：是指該債券的發行公司被允許在債券到期之前，以事先確定的價格和方式贖回部分或全部債券。

一級交易商：是指具備一定資格、可以直接向國庫券發行部門承銷和投標國庫券的交易團體，一般包括資金實力雄厚的商業銀行和證券公司。

名義收益率：就是債券的票面的收益率，是債券的票面年收益與票面額的比率。

現實收益率：是債券的票面年收益與當期市場價格的比率。到期收益率：是采用復利法計算的以當期市場價格買入債券持有到期能夠獲得的收益率，是衡量債券收益率最重要的指標。

系統性風險：是指由全局性的共同因素引起的投資收益可能變動，這種因素以同樣的方式對所有證券的收益產生風險。

政策性銀行——是指由政府發起或出資建立，按照國家宏觀政策要求在限定的業務領域從事銀行業務的政策性金融機構。

現金漏損率；漏出銀行體系的現金與銀行存款總額的比率 結構性存款——是指在客戶普通存款的基礎上嵌入某種金融衍生工具（主要是各類期權），通過與利率、匯率、指數等金融市場參數的波動掛鉤，或與某實體的信用情況掛鉤，從而使存款人在承受一定風險的基礎上獲得較高收益的業務產品。

指數化政策；是指按通貨膨脹指數來調整有關經濟變量的名義價格，而使其在通貨膨脹條件下保持實際值不變。流動性陷阱；是指這樣一種現象，當一定時期的利率水平降低到不能再低時，人民就會產生利率上升從而債券價格下跌的預期，貨幣需求彈性變得無限大，即無論增加多少貨幣供給，都會被人們以貨幣形式儲存起來。

股價指數期貨：即以股票價格指數作為標的物的期貨交易。金融遠期合約：是指交易雙方約定在未來某一個確定的時間，按照某一確定的價格買賣一定數量的某種金融資產的合約。

信托投資公司——是以受托人身份專門從事信托業務的金融機構，其基本職能是接受客戶委托，代客戶管理、經營、處置資產。

融資租賃業務——是指出租人根據承租人對租賃物和收貨人的選擇或認可，將其從供貨人處取得的租賃物按合同約定出租給承租人占有、使用，向承租人收取租金的教育活動。

遠期利率協議：是指交易雙方承諾在某一特定的期內按雙方協議利率借貸一筆確定金額的名義本金的協議。

回購協議市場：是指證券持有人在賣場一定數量證券的同時，與證券買方簽訂協議，雙方約定在將來某一日期由證券的出售方按約定的價格再將其出售的證券如數贖回。它的實質是一筆以證券為質押品而進行的短期資金融通。貨幣市場基金：是集合眾多小投資者的資金投資于貨幣市場工具的基金。

證券投資基金：是指通過發售基金份額，將眾多投資者的資金集合起來，形成獨立資產，有基金托管人托管，基金管理人管理，以投資組合的方式進行證券投資的一種利益共享、風險公擔的集合投資方式。

持有期收益率：是指從買入債券到債券賣出債券之間所獲得的收益率，在此期間的收益不僅包括利息收益，還包括債券的買賣差價。

金融衍生工具：又稱金融衍生產品，是指在一定的基礎性金融工具的基礎上派生出來的金融工具，一般表現為一些合約，其價值由作為標的物的基礎金融工具的價格決定。非系統性風險：是指由某一特殊的因素引起，只對個別或少數證券的收益產生影響的風險。

財富貯藏職能：是指貨幣退出流通領域被人們當作社會財富的一般代表保存起來的職能

償還基金債券：它要求發行公司按發債總額每年從盈利中提取一定比例存入信托基金，定期償還本金，即從債券持有人手中購回一定量的債券。

同業拆借利率：是貨幣市場的基準利率，被視為觀察市場利率趨勢變化的風向標。

同業拆借市場：是金融機構同業間進行短期資金融通的市場，它的參與主體僅限于金融機構。

委托驅動制度：也稱競價交易制度，買賣雙方直接進行交易或將委托通過各自的經紀商送到交易中心，由交易中心進行撮合成交。

股票價格指數：是反映不同時點上股價變動情況的相對指標。通常是將報告期的股票價格與選定的基金價格相比，并將兩者的比值乘以基期的指數值，即為報告期的股價指數。

批發物價指數；是反映不同時期批發市場上多種商品價格平均變動程度的經濟指標。

名義貨幣需求；是指個人、家庭、企業等經濟主體或整個社會在一定時點所實際持有的貨幣數量。

實際貨幣需求；是指名義貨幣需求數量在扣除了物價變動因素之后的貨幣余額。

次級金融證券——是指商業銀行發行的、本金和利息的清償順序列于商業銀行其他負債之后、先于商業銀行股權資本的債券。

現金管理業務——是投資銀行為客戶提供的現金管理服務，其目的在于解決企業在日常經營中因不得不持有大量現金資產而產生的流動性和盈利性之間的矛盾，即讓企業在保持其金融資產足夠流動性的前提條件下，將企業持有現金帶來的機會成本降低到最低的程度。

公開市場業務：是指中央銀行在進入市場上賣出或買進有價證劵，吞吐基礎貨幣，用以改變商業銀行等金融機構的可用資金

損失補償原則——是指在財產保險中投保人通過購買保險，將其自身原來承擔的特定風險轉移給保險人來承擔，當保險事故發生時，保險人給予被保險人的經濟賠償恰好填補被保險人遭受保險事故所造成的經濟損失。

直接信用控制：是指只有銀行以行政命令或其他方式，直接對金融機構尤其是商業銀行的信用活動多進行的控制。間接信用指導：是指只有銀行采用各種間接的措施對商業銀行的信用創造施以影響。

其主要措施：道義勸告、窗口指導等。

通貨-存款比率；即流通中的現金與存款總額

準備-存款比率；即商業銀行法定存款準備金和超額存款準備金的總和占全部存款的比重，也就是法定存款準備金率和超額存款準備金率的和。

貨幣的時間價值：是指同等金額的貨幣其現在的價值要大于其未來的價值

商業性金融機構——是指以金融存放款、證券交易與發行、資金管理等一種或多種業務，以追求利潤為主要經營目標，自主經營、自負盈虧、自求平衡、自我發展的金融企業。管理性金融企業——是指一個國家或地區具有金融管理監督職能的機構。

政策性金融機構——它的業務經營不以盈利為目的，主要是貫徹落實政府的經濟政策。

全能性商業銀行——也稱綜合性銀行，是指不受金融業務分工限制，能夠全面經營各種金融業務的商業銀行。

專業性商業銀行——是指那些專門從事某一領域或某一類型銀行業務的商業銀行。

結構型通貨膨脹；是指在沒有需求拉動和成本推動的情況下，由于某些經濟結構方面的原因而引發的一般價格水平的持續上漲。

區域貨幣一體化：是指一定區域內的國家和地區通過協調形成一個貨幣區，由聯合組建的一家主要銀行來發行和管理區域內的統一貨幣。

金融資產管理公司——是在特定時期，政府為解決銀行業不良資產，由政府出資專門收購和集中處理銀行業不良資產的機構。

帶認股權證的債券：是指公司債券可把認股權證作為合同的一部分附帶發行。

居民消費價格指數；即我們通常所說的CPI，又稱零售物價指數，這是一種用來測量各個時期內城鄉居民所購買的生活消費品價格和服務項目價格平均變化程度的指標。

貨幣資產的流動性也稱為資產的變現性；是指資產轉化為現實購買手段的能力。

貨幣政策操作指標；是指中央銀行通過貨幣政策工具操作能夠有效準確實現的政策變量。

貨幣政策中介指標；是指中央銀行通過貨幣政策操作和指導后能夠以一定的精確度達到的政策工具。

大額可轉讓定期存單：是由商業銀行發行的具有固定面額、固定期限、可以流通轉讓的大額存單憑證。縮寫為CD.。持有貨幣的機會成本；是指“其他資產的預期報酬率”。貨幣供給的層次劃分；是指中央銀行依據一定的標準流通中的各種貨幣形式進行不同口徑的層次劃分。

國民生產總值平減指數；又稱國民生產總值折算價格指數，是平衡以國經濟在不同時期內所生產和提供的最終產品和勞務價格總水平變化程度的經濟指標。它等于以當年價格計算的本期國內生產總值，和以基期不變價格計算的本期國內生產總值的比率。