第一篇：運輸基礎設施建設的融資政策探討李波

交通運輸政策論文

運輸基礎設施建設的融資政策探討

北京交通大學

交通運輸學院

李波

10601526

指導教師：李寶文

運輸基礎設施建設的融資政策探討

摘 要：介紹了目前我國運輸基礎設施建設融資的幾個模式，分析了我國融資模式的特點，指出制定融資政策的關鍵問題是必須處理好政府投資與私人投資之間的伙伴關系。

關鍵詞：運輸基礎設施 融資政策 融資方式

１.運輸基礎設施建設的融資需求

運輸業作為國民經濟運行的基礎產業，是維系國家社會生產和生活正常進行，促進國民經濟發展的必備條件和基礎保證，在我國目前工業化進程的快速發展階段，運輸業在國民經濟發展中的地位和作用更加突出。運輸基礎設施建設作為運輸業發展的一項重要內容，其發展程度將直接決定其他各產業發展的物質基礎、市場交易的效率和投資環境的改善。正因如此，近年來，我國以干線鐵路、高速公路、樞紐機場、國際航運中心為重點，大力推進運輸基礎設施建設。至２０００年末，我國運輸線路中，鐵路營運里程６.８萬公里，公路通車里程１４０萬公里，內河千噸級以上航道７８５５公里，沿海港口萬噸以上泊位６４６個，民航機場１２９個，航線１１２０條，里程１５１萬公里，管道運輸２.５萬公里。貨運量總計１３５億噸，貨物周轉量總計４３３５９億噸公里。

1.1盡管這樣，我國交通運輸基礎設施總體規模仍然很小，按國土面積和人口數量計算的運輸網絡密度，我國僅為１３４４.４８公里／萬平方公里和１０.４３公里／萬人，而美國為６８６９.３和２５３.５９，德國為１４６８０.４和６５.９４，印度為５４０３.９和２１.６，巴西為１８８５.８和１１８.４。由此可見，我國運輸基礎設施建設不僅遠遠落后于歐美等經濟發達國家，就是與印度、巴西等發展中國家相比也存在較大差距。要改變目前交通運輸基礎設施滯后于國民經濟和社會發展需求的狀況，必須加快建設速度，加大建設力度。而交通運輸基礎設施建設所需資金數量巨大，建設周期長，在建設中面臨資金投入需求大而實際投入不足的矛盾，這單靠我國交通運輸業的自身積累和國家投資，遠遠不能滿足國民經濟發展戰略的需要。因此，在對交通運輸的投融資政策上，必須進行改革，以增加對交通運輸基礎設施的投入水平。

1.2實現運輸基礎設施建設的有效融資，對于集中解決目前我國經濟發展的瓶頸，有效的推動我國各產業發展的投資收入無疑具有巨大的推動作用。同時，通過有效融資，實現運輸基礎設施的網絡化建設，也是發展基礎設施平臺，加速運輸業向現代物流業轉變的重要一環。

2.運輸基礎設施建設融資政策的主要模式

在我國加入ＷＴＯ的外部環境和經濟保持持續增長的內部形勢下，運輸基礎設施融資政策的轉變必須適應內部和外部的現實條件與要求。調整后的政策應建

立起政府投資主體和其他投資主體并存的綜合投資體制，同時建立健全相應的投資決策機制和風險約束機制。但必須看到，在各種投資中國家投資仍是交通運輸建設投資主渠道，其他多種投融資方式則起著加大投資力度、加強管理與加大收益的作用，以適應交通運輸進一步發展的需要。目前試行或可選擇的融資政策可分為以下幾類，應根據其各自的特點加以規范并綜合應用：

2.1政府直接投資 這是傳統的政府投資建設政策，對于較為重要的基礎設施建設采用此種政策仍有一定的必要性。其主要優點是社會效益好，消費不受限制，國家的控制力度高。其問題則是普遍存在投資主體的目標模糊不清、責權不明確、激勵動力不足。同時，政府直接投資生產的品種單

一、供給質量低，而且使用中缺乏維修保養，損耗較為嚴重。

2.2政府與私人共同投資 對于具有明顯的外部性且投資盈利較低或風險較大的基礎設施，可以采用市場化程度較高的投資方式——政府與私人共同投資，政府起著引導私人投資的作用。比如，可以采取投資參股、無償贈款、提供優惠借款、提供借款擔保、無償或低價提供土地和減免稅收等方式。日本在１９８７年由地方政府和私人團體共同投資的公共企業中，運輸和道路投資企業１２６家。在我國現有的相關政策法規中，對這一方式也有較為詳細的規定，但尚缺乏明確的法制保證。對私人及外國投資者而言，其利益的保護和投資環境的安全性是進行投資決策著重考慮的方面。現有的交通運輸法規尚未包括這些內容，今后應根據交通投融資體制改革的需要完善相應法規，以大力推動這種融資方式的開展。

2.3政府管制下的私人投資 對于單位投資額不大的基礎設施，如公共汽車、電車、纜車、渡輪等，可以由政府授予企業特許投資權，然后對其價格、數量、利潤等方面進行一定的管制；通過特許方式限制一些行業的經營者數目；通過規定利潤標準來控制企業的盈利水平。這樣可以在政府的管制或引導下形成具有競爭性的投資準市場，投資者自擔投資風險。這種形式的特點是：具有提高投資效率的內在動力和競爭的外在壓力，政府可在一定程度上減輕財政負擔，擴大了消費者的選擇范圍。

2.4在政府允許的條件和范圍內，完全由私人投資 這種投資方式僅限于不存在直接收費困難而且具有競爭性的基礎設施。因為此類設施便于私人投資，所以政府可以不予直接投資或進行經濟資助，收費標準由市場供求關系和競爭情況調節，私人投資完全受市場調節。比如采用ＢＯＴ方式發展公路、電站及地鐵等。總之，交通運輸業資本的來源要從單渠道轉變為多渠道，既可來自國家投資又可來自資本市場；既來源于政府又來源于民間；既來源于國內，又來源于國外，各種有效的新的融資方式都可以用于交通運輸基礎設施的建設。

3.融資政策中所要解決的關鍵性問題

3.1積極開放運輸基礎設施建設市場，吸引各種投資進行開發建設，可以緩解經濟發展中資金不足的問題。但是融資政策的制定，如不能很好解決政府投資與各類私人投資之間的關系問題，也會產生很多新的問題。融資政策中所要解決的關鍵性問題就是在民營、私營化趨勢日益風行全球的形勢下，處理好公私雙方之間的伙伴關系，以求既能在融投資和經營管理方面充分發揮私方的積極性，又能使公方在權力下放的同時繼續依法發揮其應有的作用。這要求融資政策的制定一定要明確政府的職能責任及其同私方的伙伴關系，非如此不能調動私方投資的積極性。就政府而言，要提供高效而透明的法律環境，使私方得以建立一個高效率、低成本的營運系統。融資政策的制定要能監督公私伙伴關系的運作，又不干

預其商業性質的事務。并成為鼓勵公開競爭、處理公私關系的一個公平準則，提高政府的公共管理能力和服務水平。

3.2在融資方式上，需要制定一個健全而明確的法律框架，規定怎樣組織和建立公私合營的伙伴關系。這可以增加合作關系的可靠性、公開性和透明度，成為吸引國際參與和引進長期投資的前提條件。如國外常用ＢＯＴ（Ｂｕｉｌｄ－Ｏｐｅｒａｔｅ－Ｔｒａｎｓｆｅｒ）開發模式，它是由政府特許投資者在一定的時期內擁有和經營一些基礎設施項目，償還債務并收取一定的資金回報收益；特許期滿后，項目無償地轉移給政府；政府保持對公共物品的終極所有權，并最終能夠獲得正常運行的資本設施的經營權。ＢＯＴ方式可以在有效地吸收各種投資（大部分是外資）情況下，減少政府主權債務，并借鑒和利用私營機構高效的經營管理方法。我國目前也已開始采用這一方式，而在實行“建設—經營—移交”的規劃以前，應在租讓法規中明確規定這個過程的各項原則與各有關方的責任，并且還要有更為詳盡的、操作性很強的、成套的規章制度，以保證其成功。又如ＡＢＳ（ａｓｓｅｔ－ｂａｃｋｅｔｓｅｃｕｒｉｔｉｚａｔｉｏｎ即以資產為支持的證券化）方式，它以項目所屬的資產為基礎，以該項目資產所能帶來的預期收益為保證，通過在資本市場發行證券來募集資金。ＡＢＳ方式是近十幾年來世界金融領域最重大的創新之一，從國際經驗和我國的實踐看，交通基礎設施很適合該融資方式，但我國目前尚未有專門的制度予以規范。由于這些制約因素的存在，所以在實際操作中會產生一定的問題。因而，對于這些先進的融資方式，需要進一步按照我國現有的實際情況進行合理的規范與實施，完善我國的交通運輸政策與法規，以推動我國運輸基礎設施的建設和各產業的迅速發展。

參考文獻

[１]〔美〕Ｇ.Ｊ.施蒂格勒.《產業組織和政府管制》.上海人民出版社，１９９６

[２] 孫光圻.《國際航運管理政策與法規》.人民交通出版社，２００１

[３] 司玉琢.《海商法詳論》.大連海事大學出版社，１９９５

[４] 索滬生.物流發展與公路運輸業的戰略轉變.集裝箱化，１９９９

第二篇：城市基礎設施建設政策建議

文章標題：城市基礎設施建設政策建議

一、深入推進市政公用事業的市場化改革

圍繞解決城市基礎設施建設和管理中存在的深層次矛盾和問題，要不斷完善市場化改革政策。進一步開放投資市場，完善規范的政府監管制度，鼓勵和引導國內外資本投資市政公用設施建設，促進投資主體與融資渠道的多元化，加快建立政府引導、產業化運作的市政

公用設施經營管理體制。

二、繼續加大對城市基礎設施建設薄弱環節的資金投入

編制完成并組織實施《“十一五”全國城鎮污水處理及再生利用設施建設規劃》和《“十一五”全國城鎮垃圾處理設施建設規劃》，加快城鎮污水和垃圾處理設施建設。政府資金主要用于污水管網、垃圾收運系統的建設。污水處理廠、垃圾處理設施應逐步由社會投資主體來投資建設。抓緊組織編制《“十一五”全國缺水縣城供水工程建設規劃》，加強老少邊窮及西部地區缺水縣城供水設施建設，保障居民的飲水安全。

在加大資金投入的同時，加快理順城鎮污水處理設施建設和運行管理體制，確保設施建成后的正常運行。要不斷完善污水處理設施建設運行的責任制和監督機制。各地要全面開征污水處理費，提高征收標準，加強收費管理。污水處理收費要全部用于污水處理設施的建設和運行。對于收費不能滿足污水處理設施正常運行的，由地方財政補足。對設施建設嚴重滯后的、不落實收費政策的、污水處理廠建成后一年內實際處理水量達不到設計能力60％的以及已建成污水處理設施但無故不運行的地區，建議暫緩審批該地區城建環保國債項目。

三、加強城市公共交通設施建設

要切實貫徹落實優先發展公共交通的戰略，完善城市公共汽車運營系統和公共交通場站等設施，建設換乘便捷的綜合交通樞紐，提高公共交通設施使用效率。特大城市要有序建設和發展城市快速軌道交通。進一步推廣適合我國國情的城市交通智能化管理系統，提高交通組織管理水平。

《城市基礎設施建設政策建議》來源于xiexiebang.com，歡迎閱讀城市基礎設施建設政策建議。

第三篇：BOT融資模式與我國基礎設施建設

BOT融資模式與我國基礎設施建設

姓名：趙三明

學號：074976036 摘要： BOT 作為一種新的融資方式, 無需政府投資, 而由項目建設方出資建設、經營并管理,在特許期結束后將設施移交給政府。它是解決政府部門在社會經濟建設中資金短缺的一種理想的融資方式。基礎設施建設是國民經濟發展的先決條件。基礎設施是一個涵蓋廣泛的術語, 它主要包括公共設施(電力、電信、自來水、衛生設施與排污、固體廢棄物的收集與處理、管道煤氣)、公共工程(公路、大壩、灌溉以及排水用的渠道)和其他交通設施(城市和城市間鐵路、城市交通、港口、水路以及機場)三類。基礎設施建設具有建設周期長、資金投入量大、回收期長的特點, 只依靠本國政府和國內企業出資建設是遠遠不夠的。因此, 世界上許多國家都非常重視在基礎設施建設中引進外資, 加快基礎設施建設, 為國民經濟發展提供必需的先決條件。本文淺析BOT融資方式與在我國基礎設施建設的運用。

關鍵詞： BOT融資;基礎設施建設；

BOT融資模式是國際上近十年來逐漸興起的一種基礎設施建設的融資模式，是一種利用外資和民營資本興建基礎設施的新興融資模式。BOT模式一出現，就引起國際上的廣泛重視，被認為是代表國際融資發展的一種新形式。BOT融資模式是國際上近十年來逐漸興起的一種基礎設施建設的融資模式，是一種利用外資和民營資本興建基礎設施的新興融資模式。BOT模式一出現，就引起國際上的廣泛重視，被認為是代表國際融資發展的一種新形式。

一、BOT融資方式及運作程序

（一）、BOT投資方式

BOT 是英文Build ― Operat e ― Transfer(建造―經營―移交)的縮寫形式, 是一種新的項目融資運營管理模式。有人將BOT 定義為:

國內外的投資人或財團作為項目發起人與項目所在地政府簽署特許權協議, 獲得基礎設施等項目的建設和運營特許權, 組建項目公司, 負責項目建設的融資、設計、建造與運營, 在特許期內以整個項目的現金流量來償還籌資的本息并獲取一定利潤。在項目特許期結束后,由項目公司將整個項目移交給當地政府。其核心內容是:(1)政府規劃批準項目建設實施: 批準并監督項目公司建設開發和經營項目, 并給予使用土地, 獲取原材料等方面的便利條件。(2)政府提供一定經濟利益保障: 按照固定價格購買項目產品(如發電項目)或政府擔保項目可以獲得最低入。(3)政府提供一定的融資信用擔保:融資安排中一般要求項目公司特許權協議的權益轉讓給貸款銀團作為抵押, 有時貸款銀行要求政府提供一定的從屬貸款或貸款擔保作為融資的附加條件。(4)投資人是項目投融資主體: 由本國公司或外國公司作為項目的投資者和經營者籌集資金和建設基礎設施項目, 承擔風險。(5)確定特許期限等: 項目公司在特許期限內擁有、運營和維護這項設施, 并通過收取使用費或服務費用或者服務費用, 回收投資并取得合理的利潤。特許期滿后, 這項基礎設施的所有權無償或固定價格移交給政府。特點是: 政府主導、企業投資、社會受益, 項目風險企業承擔, 政府不負債務責任(只有必要的時候, 才有政府提供必要的擔保), 社會事業得到發展。由于BOT 融資的項目導向 使得BOT 融資與項目所在國的經濟環境更為密切。當一個國家的經濟處于高速發展時期, 資金的需要量大, 發展前景好的項目多, 運用BOT融資方式籌集項目建設資金的風險小, 成功高,BOT 融資活動增加。雖然目前世界經濟受美國金融危機的影響, 出現了下滑, 但是我國經濟依然處于較快發展時期。而且我國又及時推出4 萬億的刺激經濟的計劃, BOT 必然在我國有廣闊的前景。經過幾十年的實踐和運用, BOT 投融資方式在世界各國的大型基礎設施建設中得到了非常廣泛的應用, 獲得了豐富的經驗。我們也不妨可以將BOT 模式引入到我國經濟發展的各項活動中, 讓BOT 方式成為我國基礎設施建設的重要方式, 用中央和地方政府的有限投入 杠動 更多的社會資本。從而能有效的解決政府大量的資金缺口。

（二）、BOT項目運營程序

1、立項。政府公布項目的建設領域、項目名稱和具體規定，授予項目特許權，提供項目立項報告和可行性研究報告，編制投標政策和投資框架。項目公司進行項目經濟、技術及法律上的可行性研究，編制可行性研究報告，準備投標申請。

2、招標。政府發布招標廣告，對申請投標公司進行資格預審，從中 選定幾家投標公司進行談判。

3、談判。政府與選定的投標公司進行有關設計、貸款、經營、購銷材料、設備及維修等一系列問題的多邊、多輪談判，最終選定中標者，簽訂項目特許合同。

5、履約。依據項目特許合同，在整個特許期內，公司將項目的所有權按合同規定無償移交，政府收回項目的所有權和經營權。

二、我國實施BOT戰略的可行性分析

我國第一個BOT基礎設施項目, 是1984年由香港合和實業公司和中國發展投資公司等作發起人在深圳建設的沙角B電廠。當時BOT項目在我國剛剛出現, 從中央到地方對該項目評論較多, 焦點是項目公司的回報率是不是太高了, 經過10年的運作, 該項目取得了成功, 其工期提前一年竣工, 只用了22個月,1986年獲得了英聯邦土建大獎, 更為重要的是目前該電廠供電成本低于廣東省國營電網。廣東省經委曾組織人力對承包商的回報進行調查, 得出的結論是回報率高是合理的。

1993年國家開始研究規范化地引進BOT投資方式, 運作BOT項目實施。1995年外經貿部《關于以BOT方式吸引外商投資有關問題的通知》發布, 標志著中國政府正式接受BOT投資方式。第一個100%利川外資的BOT項目— 廣西來賓B電廠的運作成功, 表明我國打破了外資投資基礎設施建設的禁區, 開啟了BOT項目的大門。隨著我國經濟高速增長,建設資金不足和基礎設施短缺的矛盾日益突出, 并成為制約國民經濟持續發展的“ 瓶頸”。為實施本世紀中葉的宏觀標, 大力推動BOT方式為基礎設施建設提速, 不僅可行, 而且尤為必要。

（一）、資金支撐—彌補資金缺口, 增加投資總量如果說基礎設施供給不足是制約經濟持續增長的“ 瓶頸” , 那么資金短缺則是困擾基礎設施適度發展的“ 阪頸”。資金真的短缺嗎？事實上, 建設資金短缺與閑置資本過剩并存。在國內外資本市場上, 巨額的資本正在尋找有利的投資空間。在國內資金充裕,城鄉居民存款連年攀升, 金融機構資本沉淀, 在央行連續下調存款貸款利率的政策下, 為內資BOT項目融資提供了絕好的時機。我國政局穩定, 經濟持續增長,市場前景“ 闊, 投資環境日趨完善, 成為外資BOT項投資的理想空間。內外資BOT項日的進入, 彌補了資金缺口, 提高了投資總量, 開辟了就業領域, 增加了財政收入, 擴大了經濟總量。

（二）、政府減負—減輕財政負擔, 分散投資風險基礎設施建設由于投入大、周期長、風險大, 致使投資結構單一, 政府是唯一投資主體。在積極的財政政策下, 政府一方面為刺激需求而減稅, 另一方面為增加投資而增支, 有限的財力, 無限的需要, 極易造成巨額財政赤字。舉借外債和發行國債融資, 會增加國家外債負擔和還債壓力, 易形成債務危機, 加大投資風險, 況且大量外資流入會增加外匯風險, 外債成本提高。而BOT項目建設資金由項」公司自籌, 風曉自擔經營上自負盈虧, 政府承擔的投資風險大幅度降低。因此, BOT方式有利于吸納社會資本, 增加政府稅收, 彌補赤字, 節省的資金少于其它公共品的投資, 最大限度地規避風險。

（三）、制度創新—拓展投資空間, 引進競爭機制優先發展基礎設施是經濟發達國家的成功經驗。據專家分析,GDP 要增長1%, 基礎設施至少增長1%,并應適度超前。我國基礎設施建設嚴重滯后、質量低下, 其主要原因是制度障礙國家限制或禁止非國有資本投資基礎設施建設, 單一的投資、有限的財力,在毫無約束的環境下勢必形成行業和部門壟斷, 造成效率低、供給不足和質量低下的局面。ＢＯＴ項日招標方式, 有利于引進競爭機制, 形成投資主體多元化市場化和國際化。在ＷＴＯ的大原則下, 內資和外資ＢＯＴ項目實施國民待遇、地位平等、公平競爭, 提高了項二程質量和運作效率, 提供了良好的生產和生活空間, 推動了國民經濟持續增長。

（四）、技術引進—吸收先進技術, 提高管理水平基礎設施屬于技術密集產業, 科技含量比較高,而我國許多尖端技術、設備和高科技材料不能自主開發, 而引進世界一流技術并非易事, 采用BOT方式可破解此難題。BOT方式從設計、施及材料采購, 均由項「公司負責。公司為確保特許期內的有效收益,勢必采用先進的技術和管理方法, 并且公司也有責任為政府培訓技術和管理人員, 提供BOT項目的經營技術信息。我們不出國門就免費學到當今世界先進的技術和管理。

（五）、質量保證—獲取高額收益, 加大監管力度百年大計, 質量為本, 基礎設施的重要性不言而喻。追求較高的投資回報率, 獲取高額的經營收益是項目公司永遠不變的情懷。項目公司為保證當前利益實現和未來長遠發展, 會采用先進的設計、施工和經營管理模式, 提高經營和管理效率, 從而保證項目的高質量和良好的信譽。與此同時, 政府對工程質量也予以嚴格監管在設計階段保留設施方案的修改權施日介段對項目工程質量監管竣工階段參與驗收。

（六）、西部開發—啟動設施建設, 加快開發進程實施西部開發是我國政府總攬全局、市時度勢的重大決策, 它對于促進西部生態、經濟和社會可持續發展、縮小東西部差距、實現第三步戰略目標具有極其重要的現實意義。而基礎設施嚴重滯后是制約西部開發的頑癥, 基礎設施開發成為西部「發的重中之重。BOT方式的引進, 可以吸納更多的國內外資本參與, 減輕政府投資壓力, 奠定西部完善的設施基礎,必將給西部經濟的發展注入活力, 加快西部開發的整體進程。

（七）、結構調整—促進結構優化, 實現整體擴張BOT項目建設和經營產業關聯度強, 直接間接輻射面大, 具有整體擴張效應, 對于調整產業結構、改善投資結構、完善投資環境、增加就業機會、促進社會經濟的有效增長、提高社會福利水平都具有極其重要的現實意義。

三、BOT 方式有利于加速我國基礎設施建設水平的提高

（一）、可以緩解政府財力的緊張和不足。來自財政部的資料顯示, 2007 年全國財政收入達到5.13 萬億元, 同期財政支出4.98 萬億元, 當年全國實現財政盈余1540.43 億元。按照2007 年的數據, 僅此前中央政府確定的今年四季度增加安排的中央投資1000 億元就將花掉全年財政盈余的三分之二。中央政府的財政投入肯定是有限的。而大部分地方政府也只是吃飯財政 , 沒有多少富裕的錢。完全依靠政府財政撥款是不大現實的, 因此充分利用大量的社會資本成為了必然的選擇。BOT 融資方式作為一種靈活的項目融資方式可以充分實現投資、經營權與最終所有權分離的問題, 可以有效地節省政府的建設開支。

（二）、BOT 可以提高項目的效率。由于BOT 融資方式使工程項目由私人投資者承包, 從而存在一種激勵機制, 能有效提高建設、管理和運營的效率, 并可有效控制建設成本, 避

免盲目追求大規模、高標準。

（三）、可以優化我國經濟的投資結構。以往公共基礎設施和公共項目大多由財政撥款或國家貸款來進行建設, 在一定程度上造成了政府及公共部門自身財力緊張, 而且經營管理 效率比較低下。引入BOT 融資方式, 可以充分利用社會資本, 改善投資結構, 推動公共基礎設施和公共產品的建設。

（四）、有利于引入社會資本, 為社會資本參與國家的經濟建設提供一種有效的方式。社會資本是指除了政府資本以外的所有資本, 但不包括國外資本。包括私人民間資本和國有

民間資本。國有民間資本最常見的就是國有企業資本和國有商業銀行資本。而社會資本則是以利潤最大化為經營目標。由于一些項目(如, 基礎設施建設項目)大多有自然壟

斷、回報穩定、收益率高等特點, 對社會資本有較強的吸引了。

（五）、利用BOT 可以較好的規避和分散風險。除去BOT融資模式自身的風險不談。就單從BOT 這一方式的使用出發, 這種方式可以將原先政府在項目建設過程中要承擔的各種系統和非系統的風險通過特許經營合同與項目承接方共同分擔, 有效地使由于建設資金需求量大、跨度長、經營狀況不確定而導致的風險集中得到有效分散。

（六）、有利于解放思想, 轉變政府職能。轉變政府職能一直以來是改革的重點, 協調好政府與企業間的關系, 有利于社會主義市場經濟更好的發展。首先, 政府的職能應該是創造

投資環境, 包括軟環境建設和硬環境建設。軟環境建設主要是創造公平、公開的投資政策和體制環境, 硬環境建設主要是滿足公眾需要, 為經濟發展提供基礎條件。其次, 政府投資對滿足整個經濟發展的需要是有限的, 即使能勉強滿足需要也會出現擠出效應。社會資本所有人通過BOT 模式成為了建設項目的業主, 和政府之間不再是上級與下級、管理與被管理的行政關系, 而是平等合作的關系。這是政府職能一次大的轉變, 也是政府和社會資本關系的進一步拓展, 社會資本從而可獲得一個更廣闊的發展空間。

（七）、促進經濟發展, 增加就業。大量社會資本通過BOT方式參與社會經濟建設, 必然會進一步擴大內需, 拉動我國社會經濟的發展。而GDP 每增長一個百分點, 就能增加80多萬個就業崗位。所以, 通過BOT 方式充分調動我國社會資本參與建設, 能夠解決大量人口的就業問題, 穩定社會發展。

四、適應新形勢要求大規模推進BOT 項目急需解決的問題

盡管BOT 在國外的應用相當廣泛, 相對我們而言卻是較新的融資方式。特別是目前我國法律、政策尚不完善, 國內社會資本成功的BOT 案例也不多的情況下, BOT 融資方式在我國的運用還存在著不少的問題, 從而對我們大規模利用社會資本提出了挑戰。

1.完善關于BOT 融資模式的法律法規。這既包括對基礎設施企業的約束, 又包括政府對企業的承諾。設立專門BOT 項目管理法, 可為BOT 項目的運作提供完善的法律框架。在..有法可依 的同時, 也應..執法必嚴。這樣才能使得BOT 模式健康地成長。在這方面, 我們可以借鑒澳大利亞、香港等發達國家和地區的經驗。

2.加快推進BOT 的政策措施。由于我國至今沒有一部專門的法律法規來規范BOT 融資方式。從某種意義上說,目前我國的BOT 融資在法律上仍是一片空白。而且就算從現在開始制定一部關于BOT 融資方式法律, 也需一年多時間。所以在我國出臺相應法律法規之前, 中央政府可以適應新形勢要求, 大力推進有關BOT 的政策框架, 并督促地方政府提出相應政策和具體措施, 來推動BOT 方式在基礎設施建設中的應用。如: 允許BOT 項目投資主體(有實力的大型企業)發行項目債券, 政府財政按一定比例認購, 作為政府投資;對BOT 項目的融資貸款進行政府貼息, 等等。

3.改善管理體制和投資環境。BOT 項目的成功在很大程度上取決于項目所在地政府是否給予強有力的支持。政府在BOT 項目過程中扮演著兩個角色, 既是項目的參與者,又是項目的管理者。所以政府在實施BOT 項目中要避免自己職能和角色的錯位、缺位和越位。應做好以下幾個方面:(1)杜絕與民爭利、為己爭利;(2)保護公眾利益;(3)杜絕直接插手或行政干預BOT 招投標運作;(4)杜絕政府直接(財政或行政權力)擔保或指令商業銀行貸款、擔保;(5)杜絕政府不作為、亂作為或信用缺失——項目決策、規劃失誤, 擅自更改特許協議內容, 逃避責任和義務;(6)避免政出多門引發混亂;(7)加快政府立法工作;(8)杜絕政府..看的見的手不合理地伸向BOT 運營全程# ## 指定項目供應商。4.提高認識。BOT 對于正處于經濟體制轉軌過程中的中國來說是一個新生事物。對它的認識還需一個熟悉、認識, 探索、提高的過程。人們思想觀念的不適應主要表現在以下方面:(1)對在中國基礎設施建設等中運用BOT 還存在疑慮, 有人擔心BOT 的運用會導致國家對基礎設施項目控制權的喪失, 還有人擔心把基礎設施等給私人投資建沒和經營會帶來一些敏感的社會問題, 如項目使用費用公眾是否能承受等。(2)對項目融資的復雜性認識不足。有些人不熟悉其具體內容和操作規范的要領, 認為談判既費時又費力, 還要給項目一定的擔保和政策優惠, 不如傳統的貸款或撥款省心, 因此對BOT 興趣不大。[ 4] 信心比黃金更重要, 只有我們充分認識到BOT 方式對于我國基礎設施建設的重要性,BOT 才能更快、更有效的參與并發揮其作用。5.人員方面。BT O 作為一種新興的融資方式, 在許多方面都有一套獨特的運行規則和方法, 需要專業人員來實施, 以確保項目的順利進行。而我國引入BOT 的時間不長,BOT 的專業人員相當匱乏, 急需加以培養。只有具備一定的專業知識和高素質的專業人員, 才能保證BOT 項目的順利實施。

參考文獻：

【1】.仁杰，高中軍《BOT融資模式在我國基礎設施建設中的應用》.寧夏工程技術，2008.（3）：44-47。【2】.周繼紅《我國BOT投資發展特點與前瞻》.深圳大學學報（人文社會科學版）.2000.10第5期.【3】.吳玲《BOT：消除經濟發展“瓶頸”的新戰略》.商業研究.2002/03（上半月版）

【4】.王竹霽、張凱.《關于BOT項目投資建設方向風險若干問題的探討》{J}.市政技術，2009（3）：76-77.【5】.張杰.《上海世博會BOT融資的可行性分析》{J}.浙江金融，2008，（4）：57-58.【6】.《工程項目投資與融資》.鄭立群主編，復旦大學出版社.

第四篇：城鄉基礎設施融資可持續性比較研究

城鄉基礎設施融資可持續性比較研究

一、引言

農村公共品供給不足是長期制約我國城鄉均衡發展的瓶頸，自家庭聯產承包責任制實施以來，農村公共品供給連同農民負擔問題時常困擾地方政府。尤其是取消農業稅之后，由于融資來源缺失，公共品供給結構失衡、效率低下的狀況更為普遍。雖然新農村建設目標提出了“加大各級政府對農業和農村的投入，擴大公共財政覆蓋農村的范圍”，國家隨之加大了財政轉移支付的力度，各級政府對農業和農村的公共支出以及農民的各項補貼不斷增多，但是農村公共品供給形勢依然嚴峻。在推行新型城鎮化的時代背景下，黨的十八大提出了“2020年基本公共服務均等化總體實現”的目標。新形勢下，解決農村公共品供給不足的問題顯得越發重要。

二、城鄉基礎設施融資現狀

1城市基礎設施資金來源

我國城市基礎設施建設投資主體主要由中央政府以及省級政府單位或部分國有企業擔任，私營資本、國外資本及民間資本參與比例較小，政府是城市基礎設施建設的主要責任人。從國外的經驗來看，城市公共品融資除了各級政府的公共財政支出，主要還是借助發達的資本市場，政府債務為城市公共品供給提供了相當比例的發展資金。政府依靠相關的財產稅、資源稅等稅收體系，并借助有償使用所帶來的收益，獲得穩定的償還來源。雖然我國并沒有設立房產稅等財產稅稅目，但是通過地方融資平臺獲得的債務資金達到了同樣的政策效果。

2農村公共品融資現狀

(1)農村公共品籌資方式

由于農村公共品供給在全國范圍內沒有形成統一的融資機制，關于農村籌資方式多來自經驗研究。在相同的政治體制下，農村的籌資方式相對集中在:

①以公共財政為基礎。農村公共品的投資主要來自各級政府的轉移支付，國家財政對農村的公共支出主要包括支援農村生產支出和農林氣象等部門的事業費、農林基本建設支出、農業科技3項費用以及農業救濟費等4個主要部分。

②集體與農民組織制度外籌資。通過農戶集資的方式來籌集開展公益事業的資金是農村公共品融資的主要方式，回農業稅取消后，國家要求基層增強財務運作監督中的參與程度，主推“一事一議”制度;農民組織因其良好的內部信任和資源動員能力在公共品融資中發揮了重要作用。

(2)轉移支付與農村公共品供給

目前，中央政府對地方政府的轉移支付主要有3種形式:

①稅收返還、一般性轉移支付和專項轉移支付。稅收返還的增長受到公式的限制，近年來所占比例越來越小，其相當于地方政府自有資金;一般性轉移支付與專項支付更多由中央政府決定，體現中央政府對地方資金分配的偏好。2008年全球金融危機之后，國家加大宏觀調控，后兩項轉移支付增速明顯，2013年，我國地方財力來自中央的轉移支付比例維持在40%左右。

三、城鄉基礎設施融資的約束條件

通過對城鄉基礎設施建設資金的可持續性分析，可知基礎設施的融資主要受以下3項因素的影響。

1稅收分權程度

財政收入向上集中，導致了地方預算內財力緊張，基礎設施的財力約束增強。且所得稅、增值稅等稅源易于流動，在一定程度上會產生地方爭奪稅源的惡性競爭。這些均有可能對公共品的融資產生影響。對于城市部門來說，財政分權造成了財權上收，本應對基礎設施建設產生負向影響，但是由于地方融資平臺積累大量的地方債務，為項目融資創造了條件，使得地方政府愿意和有能力進行基本建設、房地產方而的投資，削弱甚至抵消了稅收分權的影響。而對于農村部門來說，稅費改革之前，我國農村的公共品供給就已經長期不足，采取分稅制度影響了公共品供給不足的程度，但很難從本質上改變農村公共品供給的機制。單純地改革我國農村公共品供給制度因素并不能從本質上解決農村公共品供給問題，融資機制改革才是問題的關鍵。

2土地財政的債務融資效應

土地出讓資金多數用于土地收儲、城市基礎設施建設以及農地開發與保護。2007年之后，國有土地出讓收入被納入地方政府性基金預算，與一般預算分開核算、專款專用。基于土地抵押擔保，地方政府通過融資平臺更易獲得債務融資。因此，土地出讓而積越大、價格越高，地方財政的可支配收入越多，平臺融資的可能性越大。2001年以來，我國土地財政對固定資產投資表現出了積極的促進作用，為地方政府提供了持續的財政來源，融資平臺債務為城市基礎設施的建設和發展帶來了強勁的動力。我國國有土地出讓資金按內容和比例，用于農村耕地開發、土地整理、基本農田建設和保護支出、征地拆遷補償，但是對于農村公共基礎設施投資影響卻十分有限，訓一提的資金比例和支出效率可能影響了政策實施的效果。

3公共品資本化效應

資本化造成的周邊資產溢價，使得人們更愿意為公共品付出一定經濟成本，也利于吸收社會資本參與基礎設施建設，擴展公共品的融資來源。部門間公共品資本化均可通過土地的價格反應出來。例如，為城市居民提供地鐵、學校、公園等公共品，引發周邊房價上漲;為農村提供水利設施、耕作與良種補貼，提高了農村土地流轉價格。城市公共品供給資本化效應增加了居民對付費型公共品的支出。

四、政策建議

基于城鄉基礎設施融資機制的內在機理，對比兩部門的籌資特征，在城鄉一體化的背景下，農村基礎設施籌資與建設存在著優化完善的空間。

1促成“城鄉一體化”公共品供給市場

我國農村公共品供給主要依靠轉移支付，專項轉移支付針對性供給維持了農村供給的現狀。事實證明，單純從農村部門內部尋找解決公共品供給不足的辦法難以奏效。將農村公共品供給置于城市公共品供給模式中，在城鄉一體化視角下，可能尋找到更合理的解決方案。以往研究表明，城市公共品的溢出效應對農村公共品的供給有抑制作用，但也說明了如果能將農村部門公共品供給納入到農民可及的城市范圍(所在地縣城)，處理好城鄉公共品供給的匹配，也是解決問題的一個良好的嘗試。

2釋放農村土地資本活力

在我國大部分農村地區，解決公共品籌資的“一事一議”制度難以推廣，集體籌資的渠道不通。加之公共品供給不足的現狀，農村公共品資本化效應自然缺失。城鎮公共品的使用者付費機制的基礎來自于土地增值效應。在農村地區，土地同樣是農民潛在的最大資本。因此，只有釋放出農村土地的資本活力，才能激活農村公共品資本化效應。

3妥善處理土地財政與地方債務問題

地方債務在城市基礎設施建設和城鎮化發展方而起到的作用不可忽視。融資平臺模式本質上是地方政府信用和市場化融資方式相結合的產物，但不可否認，其還款來源高度依賴于土地收入的現狀。隨著融資平臺債務逐漸到期，其隱含的債務風險將對地方財政以及金融穩定帶來一定壓力

第五篇：試驗員(李波)

大連中心·裕景項目

員工崗位協議書

二○○九年二月

-0-

崗位：試驗員

甲方: 大連中心·裕景項目經理部

乙方:

一、甲方權力及義務

1、根據項目部的需要對乙方安排工作崗位，并有權根據乙方的工作表現對乙方的工作崗位在必要時進行調整；

2、對乙方除按照公司要求考核以外，根據項目部的要求定期進行考核，并根據項目部的相關規定予以獎懲；

3、項目部有權根據項目部的實際情況制定相應的規章制度，作為員工的行為準則，并可根據情況的變化予以更新調整；

4、負責對乙方的工作制定工作目標，包含技術質量、經濟安全、文明施工等；

5、在乙方需要的情況下為乙方提供就餐、住宿的條件；

6、為乙方提供必需的辦公用品和工作工具；

7、對乙方在職權范圍內采取的有效措施和辦法提供政策和行動上的支持，確保乙方有良好的工作環境和工作氛圍；

8、項目部有權將與項目要求不相適宜的員工上交公司相關部門處理；

9、甲方有權隨時檢查乙方的各項工作內容，乙方須無條件積極配合；

10、對乙方進行國家方針、政策、形勢、任務、安全、質量意識、業

務等方面的教育；

11、必要時對乙方下達書面工作指令。

二、乙方職責

本人具體負責管理內容：

負責二期的試驗工作，包括取樣、送樣、試驗報告的收集，現場原材進場的質量檢查以及總工交給的其他工作。

1、直接負責工程的試驗管理。

2、組織貫徹執行國家、省、市有關的技術標準、規范、規程及公司的標準，督促檢查職能部門、分包單位的試驗等的規范、標準的執行情況，出現的技術問題必須及時決策、解決并上報。

3、負責原材料、半成品的取樣、送件、填寫“試驗委托單”。

4、索取原材料、半成品的出廠合格證，材質證明及試驗報告并交項目技術負責人。

5、按規定做好施工現場材料、半成品的試驗檢測工作。

6、配合做好混凝土、砌筑砂漿強度統計、評定工作。

7、根據ISO9001質量體系文件要求，做好各種試驗資料的編制、歸檔工作。

8、負責所分工范圍內的施工日記的記錄工作。

9、負責所分工范圍內的內業資料及時跟進，內容詳實準確，填寫規范。

10、遵守考勤制度和勞動紀律。

10、負責按時、保質、保量完成在施工過程中項目領導另行安排的其它施工任務。

三、09年成本目標

09年施工內容利用技術手段和管理手段保證所負責管理施工工序責任成本降低率不低于 4 %。

四、09年其他目標

1、確保遼寧省世紀杯質量要求在現場實體工程中的落實。

2、整理好試驗方面的交工資料，達到交工和報優標準。

4、完成技術質量部門對安全管理工作應盡責任。

5、完成技術質量部門對項目成本控制、預結算管理應盡責任。

6、配合領導在09年四好班子檢查評比中工程部檢查評分表的檢查得分不低于95分。

五、獎懲：

1、承擔如下指標：施工成本，工程主要形象進度，竣、交工面積，工程質量合格率，優良率，優質工程，技術成果，無人身傷亡事故，無機械事故，無火災事故。

2、承擔如下責任：由于現場管理不善而發生安全、質量事故的直接責任；

3、承擔因過程管理不到位造成的材料浪費賠償責任：本人完全責任造成的材料浪費金額的10%；

4、參與項目部“每月之星”的評比；

5、接受項目責任目標考核小組的每個月的考核，根據考核結果確定當月的績效薪酬的獲得比例。

六、爭議

雙方在執行過程中發生爭議，由公司成本小組調解，調解書為最終判決書。

七、協議生效與失效

1、協議生效：本合同自雙方簽字之日起生效。

2、協議失效：

1）協議履行完畢失效

2）甲方與公司承包合同或公司與業主施工合同發生終止、解除、變更，本協議跟隨終止、解除、變更。

甲方代表（簽字）：乙方代表（簽字）：

年月日年月日