第一篇：國內(nèi)外個人理財(cái)業(yè)務(wù)發(fā)展現(xiàn)狀

第三章國內(nèi)外個人理財(cái)業(yè)務(wù)發(fā)展?fàn)顩r第三章國內(nèi)外個人理財(cái)業(yè)務(wù)發(fā)展現(xiàn)狀３．Ｉ國外個人理財(cái)業(yè)務(wù)發(fā)展?fàn)顩r個人理財(cái)服務(wù)并不是項(xiàng)全新業(yè)務(wù)，國外商業(yè)銀行早已將其作為零售銀行業(yè)務(wù)的重要組成部分，產(chǎn)品、服務(wù)、操作和管理也相對成熟。就內(nèi)容看，個人理財(cái)既包括對未來直至退休后生活的妥善安捧，力求保障生活品質(zhì)不降低；也包括委托銀行不斷調(diào)整存款、股票、基金、債券等投資組合，以獲取滿意的投資回報(bào)。從產(chǎn)品和品牌看，比較著名的有匯豐銀行的卓越理財(cái)、運(yùn)籌理財(cái)、商業(yè)理財(cái)，花旗銀行的綜合增值理財(cái)、貴賓理財(cái)，渣打銀行的優(yōu)先理財(cái)、創(chuàng)智理財(cái)、快易理財(cái)?shù)鹊取Ｈ鹗渴鞘澜缟蟼€人理財(cái)業(yè)務(wù)的發(fā)源地，資產(chǎn)管理業(yè)在瑞士已經(jīng)有了１００多年的歷史，該國銀行在海外享有“資產(chǎn)管理人”的美譽(yù)，他們的私人理財(cái)業(yè)將目標(biāo)客戶定位于那些擁有富裕的私人資產(chǎn)和很高收入的獨(dú)立私人顧客，銀行為其保守秘密，并制訂包括投資、信托、信貸、稅金、遺產(chǎn)在內(nèi)的綜合理財(cái)計(jì)劃和資產(chǎn)管理服務(wù)。在２０世紀(jì)３０年代，理財(cái)僅僅是保險(xiǎn)工作人員為兜售本公司商品而采取的一種全新的營銷策略。真正的理財(cái)概念出現(xiàn)在二十世紀(jì)６０年代，當(dāng)時(shí)人們已經(jīng)意識到個人理財(cái)?shù)闹匾裕€沒有意識到需要專業(yè)人士協(xié)助。在當(dāng)時(shí)的保險(xiǎn)工作人員和信托投資營銷人員中間，已經(jīng)有人開始探討并整理系統(tǒng)化的理財(cái)概念，并于１９６９年成立了專業(yè)策劃團(tuán)體一國際理財(cái)協(xié)會。目前，該協(xié)會已經(jīng)由成立初期的１３名會員，發(fā)展到１９個國家的７３０００人左右。７０～８０年代是美國理財(cái)業(yè)務(wù)發(fā)展的關(guān)鍵時(shí)期，這階段的理財(cái)發(fā)展主要受到兩方面宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境的促進(jìn)，一是混業(yè)經(jīng)營的金融改革浪潮，二是金融產(chǎn)品創(chuàng)新風(fēng)起云涌。在激烈的競爭下，美國政府最終允許銀行、證券、保險(xiǎn)公司的業(yè)務(wù)相互交叉。創(chuàng)新的金融產(chǎn)品和服務(wù)不斷涌現(xiàn)，為迅速增加的個人金融資產(chǎn)提供了更多的投資渠道，與此同時(shí)新型投資產(chǎn)品的復(fù)雜性也大大提高，加上對節(jié)稅問題的考慮，單靠個人的時(shí)間和精力很難做出最佳的投資判斷，理財(cái)服務(wù)需求已經(jīng)形成。顧客的需要和理財(cái)行業(yè)的興起，共同促進(jìn)了理財(cái)業(yè)務(wù)的發(fā)展。進(jìn)入９０年代，美國的理財(cái)行業(yè)已經(jīng)Ｆ１趨成熟，開始有了穩(wěn)固的社會地位，并已著手進(jìn)行理財(cái)師的選拔和大規(guī)模培養(yǎng)。目前，個人理財(cái)業(yè)務(wù)已經(jīng)成為西方商業(yè)銀行業(yè)務(wù)領(lǐng)域最重要的組成部分。據(jù)統(tǒng)計(jì)，在過去幾年中，美國個人理財(cái)業(yè)務(wù)每年的平均利潤率都高達(dá)３５％，年平均盈利增長１２—１５％，資產(chǎn)管理費(fèi)占收入的４５％，經(jīng)紀(jì)費(fèi)占２０％，而凈利息收入僅占２５％，遠(yuǎn)遠(yuǎn)優(yōu)于一般的銀行零售業(yè)務(wù)的表現(xiàn)。目前國外不論是銀行，還是其他金融機(jī)構(gòu)如信托投資公司、務(wù)的表現(xiàn)資產(chǎn)管理公司、證券投資公司等，都將富裕的私人客戶作為營銷的重點(diǎn)對象，世界上管理私人金融資產(chǎn)最多的瑞士銀行（ＵＢＳ）所經(jīng)營的資產(chǎn)高達(dá)４２５０億美元。１９９４年，美國花旗銀行３４億美元的總收入中有１８億美元是個人理財(cái)業(yè)務(wù)的ＩＩ０５２０２５４６９徐勇第三章國內(nèi)外個人理財(cái)業(yè)務(wù)發(fā)展?fàn)顩r收入。因此，個人理財(cái)業(yè)務(wù)已經(jīng)成為國外商業(yè)銀行業(yè)務(wù)領(lǐng)域最重要的組成部分。表３．ｉ個人多元化投資證券投資銀證轉(zhuǎn)帳外匯投資保險(xiǎn)投資個人結(jié)算業(yè)務(wù)私人帳戶個人支票銀行（借記）卡異地匯兌轉(zhuǎn)帳繳費(fèi)電話銀行手機(jī)銀行結(jié)算個人委托業(yè)務(wù)委托存款轉(zhuǎn)帳轉(zhuǎn)期個人綜合委托服務(wù)稅務(wù)咨詢及委托服務(wù)個人資信服務(wù)開具存款證明書其他個人資信服務(wù)個人貸款服務(wù)個人存單質(zhì)押貸款住房抵押費(fèi)款綜合消費(fèi)信貸信用卡私人理財(cái)服務(wù)提供理財(cái)咨詢分析設(shè)計(jì)投資理財(cái)方案委托理財(cái)電話銀行或網(wǎng)上銀行理財(cái)以下將著重以匯豐銀行和花旗銀行為代表來對國外銀行的個人理財(cái)業(yè)務(wù)作一個初步的分析。３．１．１匯豐銀行的個人理財(cái)產(chǎn)品匯豐銀行的個人理財(cái)服務(wù)主要可以分為５大類，包括銀行服務(wù)、卡服務(wù)、貸款服務(wù)、保險(xiǎn)服務(wù)和投資服務(wù)。（見下表）襄奠？匯豐銀行個人理財(cái)產(chǎn)品目錄卓越理財(cái)運(yùn)籌理財(cái)萬用帳戶服務(wù)商業(yè)理財(cái)帳戶往來帳戶儲蓄銀行服務(wù)帳戶定期存款帳戶外幣通儲蓄服務(wù)外幣定期存款服務(wù)子女教育儲蓄計(jì)劃卓越理財(cái)信用卡白金ＶＩＳＡ卡匯財(cái)卡萬事達(dá)卡日財(cái)僅卡！ＣＡＮ卡服務(wù)卡聯(lián)營卡優(yōu)惠卡公司卡商務(wù)卡采購卡Ｍｏｎｄｅｘ戶口卡就手錢服務(wù)萬用錢服務(wù)車加保服務(wù)置業(yè)計(jì)劃居者有其屋計(jì)劃貸款服務(wù)租者有其屋計(jì)劃旅游萬全保家居萬全保樂安居供樓保障辦公室萬全保意外萬保險(xiǎn)服務(wù)全保生活萬全保醫(yī)療萬全保入息萬全保生活萬全保匯全保儲全保目標(biāo)儲全保定期人壽保投資證券服務(wù)單位信托投資基金服務(wù)外匯市場投資服務(wù)股市投資服務(wù)指數(shù)投資服務(wù)住宅物業(yè)投資服務(wù)黃金投資服務(wù)市場咨詢服務(wù)可以看出，匯豐銀行的個人理財(cái)業(yè)務(wù)中的很多服務(wù)項(xiàng)目又與貸款、投資、保險(xiǎn)服務(wù)有關(guān)。以下將對與此相關(guān)的４種個人理財(cái)服務(wù)產(chǎn)品進(jìn)行簡單的說明。０５２８２５４６９徐勇第三章國內(nèi)外個人理財(cái)業(yè)務(wù)發(fā)展?fàn)顩r

一、運(yùn)籌理財(cái)和卓越理財(cái)運(yùn)籌理財(cái)是一種綜合理財(cái)賬戶，它匯集了各項(xiàng)個人理財(cái)服務(wù)，凡通過運(yùn)籌理財(cái)賬戶發(fā)生的大小賬項(xiàng)都會被記錄在一張綜合結(jié)單上，使顧客的財(cái)務(wù)狀況一目了然。通過此賬戶客戶可以進(jìn)行港元儲蓄、外幣儲蓄、美元掉期存款、黃金及保本投資存款、２４小時(shí)電話服務(wù)、低息有抵押貸款、無抵押信貸、買賣本地股票認(rèn)股權(quán)證等。卓越理財(cái)也是匯豐銀行著手打造的理財(cái)服務(wù)品牌，是特別為尊貴客戶而設(shè)的綜合理財(cái)賬戶，它也包括多項(xiàng)存款、借貸、投資與保險(xiǎn)服務(wù)以及黃金券買賣等。準(zhǔn)入門檻是要求個人帳戶資產(chǎn)達(dá)到５萬美元。一旦稱為卓越理財(cái)客戶，將會享受一對一的客戶經(jīng)理的全方位的咨詢和服務(wù)，擁有專門的理財(cái)空間，減免手續(xù)費(fèi)，全球商戶貴賓服務(wù)以及財(cái)富論壇活動等獨(dú)特的條件。從以上對匯豐銀行兩種理財(cái)產(chǎn)品的介紹可以看出：匯豐銀行的個人理財(cái)服務(wù)實(shí)行差別化服務(wù)，而且個人理財(cái)業(yè)務(wù)中包含了儲蓄、轉(zhuǎn)賬、代理、投資、貸款、保險(xiǎn)等多種服務(wù)項(xiàng)目。這種個人理財(cái)產(chǎn)品結(jié)構(gòu)充分體現(xiàn)了其“以顧客為中心”的經(jīng)營指導(dǎo)思想，有利于整合銀行的個人理財(cái)服務(wù)資源，變分散為集中，充分發(fā)揮綜合優(yōu)勢，為顧客提供全面的、個性化的理財(cái)服務(wù)。

二、子女教育儲蓄計(jì)劃匯豐銀行可向客戶免費(fèi)提供“專業(yè)教育經(jīng)費(fèi)分析”，測算顧客子女未來在美國、英國、加拿大及澳洲等地的２０００多所大學(xué)就讀所需的費(fèi)用，并將通貨膨脹等因素考慮在內(nèi)。這樣的測算分析可使顧客盡早訂立儲蓄目標(biāo)，從容掌握子女未來的教育開支。子女教育儲蓄計(jì)劃根據(jù)顧客不同的儲蓄目標(biāo)，有４種方案供選擇：儲全保，集儲蓄計(jì)劃與人壽保險(xiǎn)于一身：目標(biāo)儲全保，顧客自由確定保單年限，在保單到期完結(jié)時(shí)，顧客即可獲得投保時(shí)所設(shè)定的目標(biāo)儲蓄余額：匯全保，集儲蓄優(yōu)點(diǎn)和多項(xiàng)保障于一身：匯聚豐收投資計(jì)劃，結(jié)合儲蓄與投資的優(yōu)點(diǎn)。可以看出，子女教育儲蓄計(jì)劃是一種集儲蓄、投資、理財(cái)、保險(xiǎn)于一身的復(fù)合型個人理財(cái)產(chǎn)品。４種方案，顧客可選一種最符合自身需要的計(jì)劃，積累子女教育經(jīng)費(fèi)。

三、安樂居供樓保障，享有這項(xiàng)服務(wù)的顧客萬一遭遇不幸，每月需償還的購樓貸款可得以代償，使購房者免于陷入流離失所的境地。所以這是一項(xiàng)推動個人住房消費(fèi)信貸０５２０２５４６９徐勇第三章國內(nèi)外個人理財(cái)業(yè)務(wù)發(fā)展?fàn)顩r發(fā)展的保險(xiǎn)業(yè)務(wù)，體現(xiàn)了匯豐銀行各種理財(cái)服務(wù)互相交叉、互相支持的特點(diǎn)。３．２．２花旗銀行的個人理財(cái)產(chǎn)品花旗銀行是世界上開展個人理財(cái)服務(wù)規(guī)模最大的銀行，其個人理財(cái)產(chǎn)品分為投資、理財(cái)、貸款、信用卡、網(wǎng)上理財(cái)五類。襄衛(wèi)？花旗銀行個人理財(cái)產(chǎn)品目錄退休養(yǎng)老投資計(jì)劃財(cái)智錦囊服務(wù)子女教育投資計(jì)劃投資服務(wù)個人投資計(jì)劃債券買賣服務(wù)基金精選儲蓄投資計(jì)劃萬利貨幣市場基金服務(wù)期權(quán)買賣服務(wù)個人外匯投資服務(wù)貨幣理財(cái)組合服務(wù)個人外匯投資服務(wù)國際個人銀行業(yè)務(wù)基金投資服務(wù)網(wǎng)上股票買賣服務(wù)理財(cái)服務(wù)儲蓄及往來帳戶綜合增值理財(cái)服務(wù)全面投資工具網(wǎng)上銀行、手機(jī)銀行服務(wù)貴賓理財(cái)服務(wù)貸款服務(wù)循環(huán)貸款貸從容私人貸款家居按揭服務(wù)信用卡服務(wù)網(wǎng)上理財(cái)服務(wù)繳付款服務(wù)轉(zhuǎn)帳查詢服務(wù)更改個人資料、口令等從上表可以看出，花旗銀行的個人理財(cái)產(chǎn)品包括的范圍也很廣泛，涉及儲蓄、貸款、投資、保險(xiǎn)等各個方面，說明其綜合性很強(qiáng)。下面將具體介紹兩種個人理財(cái)產(chǎn)品：

一、財(cái)智錦囊服務(wù)財(cái)智錦囊服務(wù)是花旗銀行推出的以先進(jìn)理財(cái)軟件作技術(shù)支持，為顧客度身訂做投資計(jì)劃，助其實(shí)現(xiàn)理想的一種個人理財(cái)產(chǎn)品。其分析過程有４個步驟：第一步，確定個人目標(biāo)：第二步，對個人的財(cái)務(wù)狀況進(jìn)行評估：第三步，將個人財(cái)務(wù)狀況分析結(jié)果與個人目標(biāo)進(jìn)行比較：第四步，整理制定適合個人的理財(cái)方案。財(cái)智錦囊一般適用于已有具體目標(biāo)的客戶。

二、基金精選儲蓄計(jì)劃花旗銀行提供的基金精選儲蓄計(jì)劃使客戶能用每月收支節(jié)余進(jìn)行基金投資，以獲１４０５２０２５４６９徐勇第三章國內(nèi)外個人理財(cái)業(yè)務(wù)發(fā)展?fàn)顩r得增值收益。這一理財(cái)產(chǎn)品可使顧客避免因市場的升跌而做出錯誤的入市決定，使其享受到“成本平均法”帶來的好處。３．２國內(nèi)個人理財(cái)業(yè)務(wù)發(fā)展?fàn)顩r國內(nèi)商業(yè)銀行對個人的金融理財(cái)服務(wù)長期以來僅僅局限于儲蓄、代收代付等簡單的業(yè)務(wù)。業(yè)務(wù)品種不豐富，我國商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)起步晚、發(fā)展慢，主要辦理匯兌、票據(jù)、信用證等傳統(tǒng)結(jié)算業(yè)務(wù)，代理、保管、咨詢業(yè)務(wù)量少，信用卡業(yè)務(wù)尚處在成長期，所辦理的業(yè)務(wù)品種少、規(guī)模不大，許多中間業(yè)務(wù)幾乎是空白：業(yè)務(wù)手段不先進(jìn)，商業(yè)銀行盡管建立了電子聯(lián)行、電子清算中心等收付和清算系統(tǒng)，但覆蓋面有限，速度有待提高，支付系統(tǒng)尚未聯(lián)網(wǎng)，各家銀行各自為政，例如信用卡，只局限于某一家銀行的通存通兌，特約商戶支付，沒有真正意義上的“一卡通”，客戶服務(wù)系統(tǒng)滯后，網(wǎng)上銀行、家庭銀行、電話銀行業(yè)務(wù)難以開展；投入不足，推廣不夠，由于資金投入不足，中問業(yè)務(wù)發(fā)展受到影響，由于廣告不到位，許多中間業(yè)務(wù)還不被公眾了解、接受，例如一些銀行提供保管業(yè)務(wù)，許多人也希望所持有的貴重物品能尋求到安全、可靠的存放處，但實(shí)際上，銀行的保管箱出租率很低，大多數(shù)消費(fèi)者不了解甚至不知道銀行開辦了這種業(yè)務(wù)；法規(guī)制約，現(xiàn)行的《商業(yè)銀行法》第７４條明確規(guī)定，商業(yè)銀行不得在境內(nèi)從事信托投資和股票投資業(yè)務(wù)或投資于非自用不動產(chǎn)，這使得銀行難以從事信托業(yè)務(wù)，同時(shí)我國銀行業(yè)實(shí)行分業(yè)經(jīng)營，租賃業(yè)務(wù)被分離出去，中間業(yè)務(wù)開展受到限制。隨著個人財(cái)富的增長和金融市場的發(fā)展，典型的個人理財(cái)業(yè)務(wù)在９０年代開始出現(xiàn)。比如１９９５年，招商銀行推出集本外幣、定活期存款集中管理及代理收付功能為一體的“一卡通”。１９９６年，中信實(shí)業(yè)銀行廣州分行率先在國內(nèi)銀行界成立了私人銀行部，客戶只要在私人銀行部保持最低ｌＯ萬元的存款，就能享受該行的多種財(cái)務(wù)咨詢。２０００年，中國工商銀行上海市分行出現(xiàn)以銀行員工姓名作為服務(wù)品牌的理財(cái)工作室。２００２年，招商銀行在全國推出“金葵花”理財(cái)，為高端個人客戶提供高品質(zhì)、個性化的綜合理財(cái)服務(wù)。２００６年，交通銀行在全國范圍內(nèi)推出高端理財(cái)品牌一“沃德財(cái)富”，面向５０萬元以上貴賓客戶，提供專業(yè)化，一體化，全方位投資理財(cái)和咨詢服務(wù)。下表列出了目前國內(nèi)主要商業(yè)銀行個人理財(cái)業(yè)務(wù)狀況：表３．４０５２０２５４６９徐勇第三章國內(nèi)外個人理財(cái)業(yè)務(wù)發(fā)展?fàn)顩r部分國內(nèi)商業(yè)銀行個人理財(cái)品牌金融機(jī)構(gòu)理財(cái)品牌客戶進(jìn)入門檻目前全國理財(cái)中心藪量分右中國銀行中銀理財(cái)５０萬人民幣／同等外幣／超過１００家理財(cái)中心交易量達(dá)要求／尊貴人士工商銀行理財(cái)金賬戶２０萬人民幣２２００家理財(cái)中心農(nóng)業(yè)銀行金鑰匙２０萬人民幣６００家左右的金融超市５０萬人民幣／交易量達(dá)要２００家理財(cái)中心和２０００家左右的理財(cái)建設(shè)銀行樂當(dāng)家求網(wǎng)點(diǎn)５０萬人民幣的賬戶總資上梅，北京、杭州．青島等大城市設(shè)交通銀行沃德財(cái)富產(chǎn)／規(guī)定交易量立沃德財(cái)富專區(qū)賬戶總資產(chǎn)Ｅｌ均５０萬人６７個“金葵花”理財(cái)中心，２２８個“招商銀行金葵花理財(cái)金葵花”貴賓室，２５０個“金葵花”民幣厚度貴賓窗口廣發(fā)銀行真情理財(cái)３０萬人民幣北京，上梅、深圳．杭州、廣州，郄Ｊ州、東肇、佛山．江門１０個城市分行光大銀行陽光理財(cái)分地區(qū)標(biāo)準(zhǔn)不一太原，青島．鄭州等城市分行民生銀行非凡理財(cái)１０萬人民幣ＥＬＥ上海分行設(shè)立為理財(cái)工作室先期在北京、南京，大連，杭州、武中信銀行中信貴賓理財(cái)分地區(qū)標(biāo)準(zhǔn)不一漢，石襄莊，重慶，福州．蘇州和濟(jì)南１０個域市華夏銀行華夏理財(cái)ｌ萬元人民幣ｌ浦發(fā)銀行輕松理財(cái)不設(shè)門檻深ｊＩＩ．上海地區(qū)３．２．１個人理財(cái)品種的發(fā)展在計(jì)劃經(jīng)濟(jì)時(shí)代，國內(nèi)銀行沒有個人理財(cái)?shù)捻?xiàng)目，銀行也未在國債業(yè)務(wù)中扮演重要角色。改革開放后，原有國家專業(yè)銀行逐步改革為國有商業(yè)銀行，新的商業(yè)銀行不斷涌現(xiàn)，金融市場出現(xiàn)了群雄角逐的競爭局面。各家銀行開始樹立服務(wù)意識，想方設(shè)法推出新的業(yè)務(wù)品種，個人代客理財(cái)初現(xiàn)雛形。從人民幣理財(cái)角度來看，銀行提供的儲蓄存款由最初的幾個品種發(fā)展到現(xiàn)在的大大小小十幾個品種，而且多個品種從理財(cái)?shù)慕嵌瓤紤]被賦予了新的內(nèi)涵。許多銀行推出了不定金額、不定次數(shù)的零存整取儲蓄品種，使客戶既能享受到活期存款的存取便利，又能享受定期存款的較高利息收益，從而實(shí)現(xiàn)輕松理財(cái)。國債業(yè)務(wù)一改過去分配給國營企業(yè)，再由各企業(yè)賣給員工的形式，而由商業(yè)銀行代理銷售，商業(yè)銀行的柜臺已成為銷售國債的重要渠道，而且國債的品種由最初的單一的國庫券發(fā)展為憑證式國債、記帳式國債等幾種。隨著中國股市的建立和發(fā)展，國有商業(yè)銀行也逐步推出與證券業(yè)密切相關(guān)的銀行服務(wù)。銀行可提供銀證轉(zhuǎn)帳服務(wù)，客戶可通過商業(yè)銀行的電話銀行、柜臺或券商的電話、自助終端實(shí)現(xiàn)客戶人民幣活期儲蓄帳戶資金與券商保證金的直接互轉(zhuǎn)。也可直接用銀行存折炒股，客戶可通過商業(yè)銀行的電話銀行直接買賣股票，其資金進(jìn)出可直接在其銀行存折帳戶上反映出來。從外匯理財(cái)角度來看，我國的外匯管制在逐步放寬，商業(yè)銀行相應(yīng)地推出了針對個人的外匯理財(cái)業(yè)務(wù)，多家國內(nèi)商業(yè)銀行都推出了個人外匯實(shí)盤買賣業(yè)務(wù)，有外匯的老百姓可以自己通過電話買賣外匯，賺取差價(jià)。０５２０２５４６９徐勇第三章國內(nèi)外個人理財(cái)業(yè)務(wù)發(fā)展?fàn)顩r２００６年８月，多家國有商業(yè)銀行獲得了ＱＤＩＩ資格，從此代客境外理財(cái)開始進(jìn)入個人理財(cái)?shù)念I(lǐng)域，普通居民可以以人民幣購買銀行ＱＤＩＩ產(chǎn)品，而銀行機(jī)構(gòu)也擺脫了以往只能購買國外金融機(jī)構(gòu)現(xiàn)成產(chǎn)品的枷鎖，開始進(jìn)行投資組合，為客戶謀取最佳收益，也為自身獲得更大的利潤。３．２．２個人理財(cái)手段的發(fā)展隨著電子技術(shù)的發(fā)展和銀行的商業(yè)化，各商業(yè)銀行都建立了自己的電腦系統(tǒng)，由手工記帳發(fā)展成為電腦記帳。銀行電腦系統(tǒng)的建設(shè)也使代客理財(cái)?shù)陌l(fā)展有了一個可以依托的技術(shù)平臺和基礎(chǔ)。比如招商銀行依靠網(wǎng)絡(luò)技術(shù)和平臺，打造網(wǎng)上支付手段，其推出的一網(wǎng)通已經(jīng)發(fā)展稱為一個獨(dú)特的品牌。因此，現(xiàn)代商業(yè)銀行的理財(cái)手段已經(jīng)變得豐富，如電話銀行、網(wǎng)上銀行等。３．３國內(nèi)外商業(yè)銀行個人理財(cái)產(chǎn)品比較分析通過上述分析，我們可以把國內(nèi)外商業(yè)銀行個人理財(cái)產(chǎn)品和服務(wù)的主要特征進(jìn)行概括對比，如下表所示：表３，５國內(nèi)外商業(yè)銀行個人理財(cái)產(chǎn)品差異化比較國內(nèi)銀行國外銀行核心產(chǎn)品不同以傳統(tǒng)的個人金融服務(wù)產(chǎn)品作以個人多元化投資和私人理財(cái)服為個人理財(cái)服務(wù)的核心，尚停務(wù)為核心，個人金融產(chǎn)品大多是留在負(fù)債、資產(chǎn)、中間業(yè)務(wù)的復(fù)合型產(chǎn)品劃分階段產(chǎn)品的差別化大都提供統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)的類別更注重為顧客提供個性化、差別程度不同化的服務(wù)品牌建設(shè)和管品牌觀念還相對比較淡薄，將十分注重個人理財(cái)產(chǎn)品的品牌建理水平不同產(chǎn)品名當(dāng)作品牌設(shè)和管理信息技術(shù)支持具有先進(jìn)信息科技手段的支持信息化程度不高水平不同產(chǎn)品定價(jià)的作由中央銀行統(tǒng)一制訂或者免收通過差別定價(jià)形成的分層利率架用不同手續(xù)費(fèi)構(gòu)市場營銷策略觀念淡薄，手段落后，大都提市場細(xì)分到位，針對不同層次客不同供標(biāo)準(zhǔn)化服務(wù)戶全球化營銷１７０５２０２５４６９徐勇第三章國內(nèi)外個人理財(cái)業(yè)務(wù)發(fā)展?fàn)顩r通過上述比較分析我們可以發(fā)現(xiàn)，中資商業(yè)銀行提供的個人理財(cái)服務(wù)與國際上知名銀行相比，無論在數(shù)量上還是在質(zhì)量上都有一定差距。國外商業(yè)銀行更加注重對于投資和理財(cái)?shù)确矫娴臉I(yè)務(wù)，而以存貸利差為主要收入來源比較少。國內(nèi)商業(yè)銀行由于政策等原因還停留在比較低層次的理財(cái)服務(wù)方面。因此，通過這種比較，我們希望能夠發(fā)現(xiàn)國內(nèi)商業(yè)銀行在個人理財(cái)業(yè)務(wù)發(fā)展方面的不足，也希望為后文進(jìn)一步分析提供幫助。０５２０２５４６９徐勇第四章交通銀行上海分行個人理財(cái)服務(wù)的現(xiàn)狀分析第四章交通銀行上海分行個人理財(cái)服務(wù)的現(xiàn)狀分析４．１交通銀行上海分行簡介交通銀行始建于１９０８年（光緒三十四年），是中國早期四大銀行之一，也是中國早期的發(fā)鈔行之一。１９８７年４月１日，重新組建后的交通銀行，成為中國第一家全國性的國有股份制商業(yè)銀行，總行設(shè)在上海。在深化股份制改革中，交通銀行完成了財(cái)務(wù)重組，成功引進(jìn)了匯豐銀行、社保基金、中央?yún)R金公司等境內(nèi)外戰(zhàn)略投資者，并著力推進(jìn)體制機(jī)制的良性轉(zhuǎn)變。２００５年６月２３日，交通銀行在香港成功上市，成為首家在境外上市的中國內(nèi)地商業(yè)銀行。交通銀行現(xiàn)為中國第五大商業(yè)銀行；按總資產(chǎn)排名，位列世界１０００家大銀行的８９位，已躋身全球銀行百強(qiáng)行列。截至２００６年底，交通銀行已在１４０個城市設(shè)立了分支機(jī)構(gòu)，境內(nèi)網(wǎng)點(diǎn)有２６００多家，網(wǎng)絡(luò)機(jī)構(gòu)主要分布在長三角、珠三角、環(huán)渤海區(qū)域。交通銀行上海分行是交通銀行系統(tǒng)規(guī)模最大的管轄分行。全轄營業(yè)網(wǎng)點(diǎn)達(dá)１３０多個，并且在不斷的擴(kuò)展之中，形成了以上海為中心，向長江三角洲輻射的業(yè)務(wù)網(wǎng)絡(luò)。依托總行地處上海的優(yōu)勢，先后承擔(dān)了上海市南浦大橋、楊浦大橋等一大批重大市政工程的建設(shè)融資項(xiàng)目，積極支持上海支柱產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，為上海市居民和各類企業(yè)提供各種金融服務(wù)。“太平洋”卡是交行推出的具有強(qiáng)大功能的消費(fèi)卡業(yè)務(wù)，已經(jīng)形成了信用卡、借記卡、聯(lián)名卡、雙幣卡、Ｉｃ只能卡等銀行卡品牌系列。交通銀行上海分行已建立由電話銀行、多媒體系統(tǒng)、ＡＴＭ、網(wǎng)上銀行、自助銀行區(qū)、企業(yè)終端、銀證轉(zhuǎn)帳、票據(jù)縮微中心和客戶服務(wù)中心組成的電子化金融服務(wù)體系。４．２交通銀行個人理財(cái)業(yè)務(wù)簡介除了基本的清算儲蓄業(yè)務(wù)外，交通銀行上海分行也很早就開展了個人理財(cái)業(yè)務(wù)，吸納社會流動資金，為客戶創(chuàng)造價(jià)值。交通銀行上海分行已擁有個人存款類產(chǎn)品３６種、個人資產(chǎn)類產(chǎn)品１６種、個人中間業(yè)務(wù)產(chǎn)品１２０種，太平洋卡、圓夢寶、外匯寶、交銀理財(cái)?shù)仁袌銎放圃谑袌錾弦呀?jīng)有較大的影響。２００２年初，交通銀行上海分行在國內(nèi)率先成立了以“人生設(shè)計(jì)”為創(chuàng)新理念的“個人理財(cái)中心”，為客戶設(shè)計(jì)，提供一對

一、個性化的優(yōu)質(zhì)服務(wù)。２００６年，交通銀行先后在全國各家分行設(shè)立“沃德”財(cái)富理財(cái)專區(qū)，針對高端客戶，提供一流服務(wù)，創(chuàng)立品牌形象。表４。ｉ交通銀行上海分行個人理財(cái)業(yè)務(wù)簡介ｌ本外幣儲蓄業(yè)務(wù)本外幣儲蓄存款提前支取掛失業(yè)務(wù)本夕ｌ－ｆｆｉ儲蓄通存通兌個人使用支票ｆ消費(fèi)信貸交行圓夢寶‘０５２０２５４６９徐勇第四章交通銀行上海分行個人理財(cái)服務(wù)的現(xiàn)狀分析外匯買賣業(yè)務(wù)私人結(jié)匯業(yè)務(wù)票據(jù)托收業(yè)務(wù)匯入?yún)R出外匯業(yè)務(wù)款業(yè)務(wù)存款業(yè)務(wù)證明外幣攜帶證業(yè)務(wù)個人購匯業(yè)務(wù)外幣旅行支票外幣信用卡太平洋卡功能太平洋信用卡太平洋借記卡太平洋國卡業(yè)務(wù)際卡太平洋聯(lián)名卡網(wǎng)上跨行轉(zhuǎn)帳代理業(yè)務(wù)個人理財(cái)業(yè)務(wù)開放式基金保管箱租用中中間業(yè)務(wù)間業(yè)務(wù)收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)個人網(wǎng)上銀行個人電話銀行個人手機(jī)銀行自助銀行個人電子銀行業(yè)務(wù)個人網(wǎng)上商城

一、圓夢寶“圓夢寶”個人貸款系列產(chǎn)品涵蓋個人消費(fèi)、理財(cái)、投資、經(jīng)營等領(lǐng)域的各項(xiàng)需求，包括消費(fèi)類、經(jīng)營類十余個業(yè)務(wù)品種，滿足客戶不同的需求。表４．２圓夢寶理財(cái)產(chǎn)品功能消費(fèi)類住房按揭貸款住房裝修貸款住房裝修組合優(yōu)惠貸款車庫＋（位）貸款房產(chǎn)抵押貸款存單質(zhì)押貸款汽車消費(fèi)貸款耐用消費(fèi)品貸款旅游貸款房產(chǎn)加按貸款個人住房轉(zhuǎn)貸加按優(yōu)惠貸款套餐經(jīng)營類商鋪貸款投資經(jīng)營性貸款

二、外匯寶“外匯寶”是客戶避免匯率風(fēng)險(xiǎn)、通過套匯套利保值增值的投資方式。簡單明了的自助交易使客戶輕松完成外匯買賣。外匯寶具有交易起點(diǎn)低，交易時(shí)間長，交易幣種全，多種交易形式，優(yōu)惠費(fèi)率，同步報(bào)價(jià)，掛盤交易，交叉匯率買賣，鈔匯同價(jià)等特點(diǎn)。

三、得利寶得利寶是交通銀行上海分行的一個特色品牌，最早是以外匯理財(cái)業(yè)務(wù)為主，針對廣大客戶需求，推出的系列個人外匯理財(cái)產(chǎn)品。２００５年２月開始借助得利寶外匯理財(cái)積累的口碑，發(fā)行人民幣理財(cái)產(chǎn)品，以銀行間市場上流通的央行票據(jù)、短期國債、短期政策性銀行金融債券收益為保證，面向零售客戶銷售的代客理財(cái)產(chǎn)品。為了強(qiáng)化品牌概念，樹立良好的產(chǎn)品形象，吸引更多的客戶，交通銀行上海分行０５２０２５４６９徐勇第四章交通銀行上海分行個人理財(cái)服務(wù)的現(xiàn)狀分析以色彩為元素和概念推出了一系列理財(cái)產(chǎn)品，以紅、橙、黃、綠、青、藍(lán)、紫七種顏色命名的理財(cái)產(chǎn)品，分別連接匯率、股票、基金、利率、商品、信托、指數(shù)七類金融產(chǎn)品。這是交通銀行借力大股東匯豐銀行為打造一流零售銀行而推出的創(chuàng)新產(chǎn)品，同時(shí)也是交行境外理財(cái)產(chǎn)品ＱＤＩＩ的組成部分。２００６年８月，在取得ＱＤＩＩ資格以后，交通銀行上海分行推出了“得利寶”代客境外理財(cái)產(chǎn)品系列，該產(chǎn)品投資方向?yàn)樾庞迷u級從級美元結(jié)構(gòu)式債券，預(yù)期投資收益率與歐元兌美元即期匯率掛鉤，盡管ＱＤＩＩ產(chǎn)品由于諸多限制目前無法引起投資者的強(qiáng)烈的興趣，但是交通銀行上海分行這一產(chǎn)品仍然由于其較高的回報(bào)而被市場看好，兩周內(nèi)被搶購一空。隨著新‘個人外匯管理辦法》日前正式實(shí)施，境內(nèi)居民每年個人購匯年度總額提高到５萬美元，而未來對于交通銀行上海分行來說，ＱＤＩＩ業(yè)務(wù)將具有極大的市場潛力。

四、匯聚通“匯聚通”是交行與匯豐共同開發(fā)的品牌，也是用于代客境外投資，由匯豐銀行提供技術(shù)支持，是雙方聯(lián)合設(shè)計(jì)、優(yōu)勢互補(bǔ)的結(jié)晶。第一期推出看漲式環(huán)球貨幣籃子投資產(chǎn)品（籃子貨幣為歐元、韓幣和印度盧比），可在全國多個省直分行以美元或人民幣認(rèn)購，一年的預(yù)期最高收益率可達(dá)到１２９６。

五、智匯寶“智匯寶”也是一款外匯理財(cái)產(chǎn)品，準(zhǔn)入門檻只有５０００美金。和“得利寶”系列產(chǎn)品不同的是，它面向的客戶群體是具有相當(dāng)外匯操作知識的“炒匯族”，這種外匯理財(cái)產(chǎn)品業(yè)務(wù)是與兩種貨幣匯率作掛鉤的結(jié)構(gòu)型存款產(chǎn)品，也叫做外匯期權(quán)理財(cái)產(chǎn)品，集定期存款和外幣投資于一身，通過外幣匯價(jià)的變動，讓投資人把握機(jī)會獲享較一般外幣定期存款更優(yōu)厚的回報(bào)，同時(shí)可滿足投資人對外幣投資的需要，尤其適合于有不同種外幣支付需求的客戶。４．３交通銀行上海分行個人理財(cái)服務(wù)的模式交通銀行上海分行的個人理財(cái)服務(wù)發(fā)展已經(jīng)有十幾年的歷史了。從業(yè)務(wù)模式來看，其個人理財(cái)服務(wù)已經(jīng)開始從傳統(tǒng)的綜合帳戶功能拓展到針對中高端客戶進(jìn)行投資咨詢、量身定制等理財(cái)服務(wù)模式。同時(shí)，以功能多樣的太平洋卡和交銀理財(cái)卡、交銀理財(cái)帳戶等為載體，對于客戶的需求進(jìn)行簡單的個人理財(cái)服務(wù)。交通銀行上海分行引進(jìn)了個人理財(cái)服務(wù)系統(tǒng)ＰＦＰＳ，客戶會員俱樂部形式的“個人理財(cái)中心”，針對交銀理財(cái)ＶＩＰ客戶，提供一對一的專業(yè)服務(wù)和咨詢，為客戶實(shí)施“終身理財(cái)”，并且配備各０５２０２５４６９徐勇第四章交通銀行上海分行個人理財(cái)服務(wù)的現(xiàn)狀分析式金融設(shè)施，如電腦、電視、顯示屏、點(diǎn)鈔機(jī)、電話、報(bào)刊資料、信息查詢機(jī)以及ＡＴＭ機(jī)，除辦理一般的零售業(yè)務(wù)外的消費(fèi)信貸業(yè)務(wù)、銀行卡業(yè)務(wù)、信息咨詢、專人理財(cái)顧問服務(wù)和炒股炒匯等投資手段。從網(wǎng)點(diǎn)布局來看，許多網(wǎng)點(diǎn)已經(jīng)開設(shè)了個人理財(cái)中心分區(qū)，進(jìn)行分流ＶｌＰ理財(cái)客戶。另外，針對最新推出的高端“沃德”財(cái)富，少數(shù)網(wǎng)點(diǎn)也設(shè)立了沃德財(cái)富專區(qū)和分流區(qū)域，具體如下：表４．３交遁銀行上梅分行沃德財(cái)富分布情況模式數(shù)量嘲點(diǎn)特點(diǎn)聯(lián)洋支行南丹東路擁有寬敞的分隔獨(dú)立的會客大＾沃德財(cái)支行魯班路支行廳，兩臺自助電廟查詢系統(tǒng)，富專區(qū)５市西支行肇嘉浜路外匯行－睹查詢系統(tǒng)，另外還有支行數(shù)間理財(cái)師接待室，每間由特定的一位理財(cái)師負(fù)責(zé)接待辦公，提供專業(yè)，全方位的服務(wù)Ｂ沃德財(cái)天鉬橋路支行玉蘭路環(huán)境相對比較安靜舒適，設(shè)有富分流６支行瑞南支行四川北沃德財(cái)富專柜，辦理理財(cái)咨詢路支行民生路支行業(yè)務(wù)目前，交通銀行上海分行依靠交銀理財(cái)和沃德財(cái)富兩個品牌，推出多種理財(cái)服務(wù)，以多種人民幣理財(cái)和外匯理財(cái)產(chǎn)品和工具為載體，為各個層次客戶提供各類專業(yè)理財(cái)咨詢服務(wù)。然而，由于國內(nèi)對于混業(yè)經(jīng)營的限制，許多產(chǎn)品未能充分開發(fā)，因此，增值部分大都還體現(xiàn)在咨詢、投資規(guī)劃、結(jié)構(gòu)性儲蓄產(chǎn)品等功能上。４．３．１交銀理財(cái)交銀理財(cái)是２００４年交通銀行總行推出的綜合性的理財(cái)服務(wù)的品牌，旨在集中銀行的各個渠道的優(yōu)勢，為客戶提供綜合性的理財(cái)服務(wù)。交銀理財(cái)以“一卡一戶”為主要運(yùn)作形式，以“圓夢寶”、“得利寶”、“外匯寶”等產(chǎn)品為主要服務(wù)形式，面對不同的中低端客戶推出不同級別的理財(cái)服務(wù)。其針對的主要人群為Ｒ存款均額在５—５０萬元人民幣之間的客戶。交銀理財(cái)以“理財(cái)伙伴，精彩人生”為宗旨，其主要特點(diǎn)有：化繁為簡，省時(shí)便捷——擁有一卡一戶，享受全面綜合理財(cái)業(yè)務(wù)隨時(shí)隨地，靈活理財(cái)——網(wǎng)點(diǎn)專柜、電話銀行和網(wǎng)上銀行相結(jié)合并且都有專屬區(qū)域，提供全方位服務(wù)全面資訊，及時(shí)決策——能夠全面掌握帳戶資訊，以及擁有理財(cái)專家提供的理財(cái)０５２０２５４６９徐勇第四章交通銀行上海分行個人理財(cái)服務(wù)的現(xiàn)狀分析咨詢和服務(wù)按需所求，理財(cái)精選——結(jié)合人生不同階段的需求，推薦不同的合適的理財(cái)產(chǎn)品和錦囊，幫助客戶作出合適的投資決策，產(chǎn)品種類涵蓋“得利寶”“外匯寶”圓夢寶”、信用卡等多個領(lǐng)域和品牌，為客戶精心挑選和組合禮遇服務(wù)，超值特享——擁有眾多特享的服務(wù)和禮遇，比如免費(fèi)帳戶手機(jī)短信服務(wù)、免費(fèi)寄送綜合月結(jié)單、免費(fèi)發(fā)送理財(cái)咨詢、有限兌換新鈔服務(wù)等４．３．２沃德財(cái)富２００６年初開始建立打造的品牌一沃德財(cái)富，是在香港匯豐銀行的幫助下成長起來的。“沃德”引申自《易經(jīng)》中“上善若水、厚德載物”，以“豐沃共享、厚德載富”做為品牌理念，具有深厚的民族文化歷史底蘊(yùn)。其英文ＯＴＯ即ＯｎｅＴｏＯｎｅ，意為“一對一服務(wù)”。沃德財(cái)富倡導(dǎo)以客戶為中心的理念，主要用一對

一、面對面、團(tuán)隊(duì)協(xié)作的方式服務(wù)，在全國有統(tǒng)一網(wǎng)點(diǎn)裝修，統(tǒng)一標(biāo)志和制服，統(tǒng)一專業(yè)化服務(wù)等，并且以全球視野和國際化智囊團(tuán)隊(duì)為支撐，以服務(wù)引領(lǐng)理財(cái)，實(shí)現(xiàn)銀行和客戶“豐沃共享、厚德載富。”“沃德財(cái)富”將全面覆蓋并提升“交銀理財(cái)ＶＩＰ”的原有服務(wù)，做為沃德財(cái)富客戶，在原有ＶＩＰ客戶服務(wù)的基礎(chǔ)上，可以享受到多方面的專享服務(wù)：ＰＲＯＦＥＳＳＩＯＮ（專屬理財(cái)客戶經(jīng)理）：配備持有金融理財(cái)師（ＡＦＰ或ＣＦＰ）證書的專屬理財(cái)客戶經(jīng)理，為客戶提供豐富的財(cái)經(jīng)咨詢信息，打理金融資產(chǎn)，提供專業(yè)、尊享的理財(cái)服務(wù)，使客戶能從繁雜的個人財(cái)務(wù)事務(wù)中擺脫出來，盡享愜意生活。ＰＲＩＶＡＣＹ（專屬私密理財(cái)空『日Ｊ）：為配合現(xiàn)代社會快節(jié)奏的生活方式，除傳統(tǒng)網(wǎng)點(diǎn)、自助設(shè)備及網(wǎng)上銀行外，沃德財(cái)富將為客戶配備專屬沃德財(cái)富服務(wù)中心、專屬沃德財(cái)富服務(wù)區(qū)、傳統(tǒng)網(wǎng)點(diǎn)內(nèi)的沃德財(cái)富綠色通道、理財(cái)客戶經(jīng)理專訪服務(wù)、沃德財(cái)富９５５５９專屬客服代表、網(wǎng)上銀行沃德財(cái)富專屬網(wǎng)頁、客戶授權(quán)傳真理財(cái)服務(wù)等ＰＲＥＦＥＲＥＮＣＥ（專享優(yōu)惠價(jià)格）：在客戶經(jīng)常辦理的轉(zhuǎn)帳、國外匯款、購買理財(cái)產(chǎn)品等１８項(xiàng)產(chǎn)品或服務(wù)方面，提供了專享的優(yōu)惠價(jià)格。ＰＲＩＯＲＩＴＹ（專享優(yōu)先服務(wù)）：可到專屬沃德財(cái)富服務(wù)中心、專屬沃德財(cái)富服務(wù)區(qū)、傳統(tǒng)網(wǎng)點(diǎn)內(nèi)的沃德財(cái)富綠色通道直接辦理業(yè)務(wù)，無需排隊(duì)，方便快捷；享受個人貸款、個人存款證明、信用卡申領(lǐng)等業(yè)務(wù)的優(yōu)先辦理和審批，并可預(yù)約購買交通銀行代理發(fā)行的債券、基會等。ＰＲＥＳＴＩＧＥ（專享貴賓權(quán)益）：在客戶的閑暇時(shí)間，度身安排醫(yī)療保健、名車試駕、古玩鑒賞、金融理財(cái)?shù)壬除埢顒樱⒏鶕?jù)客戶的需求不斷擴(kuò)展，為客戶充０５２０２５４６９徐勇第四章交通銀行上海分行個人理財(cái)服務(wù)的現(xiàn)狀分析電、保健、休閑、社交，涉及金融、酒店、餐飲、購物、旅游、美容、健身、醫(yī)療等１８個行業(yè)近１２００家聯(lián)盟商戶，提供全方位的增值服務(wù)。ＰＡＹＡＴＴＥＮＴＩＯＮ（專享的財(cái)富管理）；為每一位有需求的沃德財(cái)富客戶提供適合的解決方案，為沃德財(cái)富客戶創(chuàng)造價(jià)值。４．４客戶關(guān)系管理交通銀行上海分行是國內(nèi)首家引進(jìn)’客戶關(guān)系管理’（ｃ刪）服務(wù)模式的理財(cái)機(jī)構(gòu)，建立了統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)的信息中心，形成大型的信息網(wǎng)絡(luò)，從建立客戶資料、檔案，到分類、識別客戶，進(jìn)行客戶關(guān)系維持和管理，從為客戶（即使不在交行開戶也行）提供終身理財(cái)規(guī)劃入手，到為“黃金客戶”度身定制各類個性化金融產(chǎn)品等增值服務(wù)，對于前臺銷售、中臺操作和后臺支持進(jìn)行了一定程度的整合，旨在提高客戶數(shù)據(jù)挖掘效率，提升優(yōu)質(zhì)客戶的忠誠度。該系統(tǒng)以零售業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)庫為依托，建立客戶價(jià)值和產(chǎn)品價(jià)值評估模型，能根據(jù)客戶的收入、消費(fèi)、投資、風(fēng)險(xiǎn)承受能力、心理愛好等情況，按照客戶的預(yù)期目標(biāo)和具體需求，為客戶分析和規(guī)劃人生不同階段如年輕期、成熟期、退休期等時(shí)期的財(cái)務(wù)狀況，通過更具針對性的服務(wù)，開發(fā)差異化產(chǎn)品，滿足客戶不同需求。同時(shí)，在配合客戶關(guān)系管理系統(tǒng)的同時(shí)，在營銷模式上也賦予了基層客戶經(jīng)理很大的客戶挖掘的權(quán)利和責(zé)任。客戶經(jīng)理在分析客戶數(shù)據(jù)的基礎(chǔ)上，需要細(xì)致的分析和提煉，找出潛在高端優(yōu)質(zhì)客戶，并且制定詳細(xì)的客戶關(guān)系維持計(jì)劃，以達(dá)到提升客戶的忠誠指數(shù)。４．５競爭對手分析從９０年代中期以來，國內(nèi)各個商業(yè)銀行開始逐步開展自身的個人理財(cái)服務(wù)，建立自身品牌，實(shí)行差異化競爭策略。而上海作為國內(nèi)的金融中心，更是各家銀行推廣業(yè)務(wù)和創(chuàng)新最為活躍的地區(qū)。尤其是２００６年底外資銀行開始全面經(jīng)營人民幣業(yè)務(wù)以后，各家銀行紛紛表示對于人民幣理財(cái)這塊業(yè)務(wù)的重視。下表可以看出上海地區(qū)近年來個人理財(cái)業(yè)務(wù)發(fā)展?fàn)顩r和競爭格局。表４，４ｌ銀行個人理財(cái)業(yè)務(wù)發(fā)展?fàn)顩rｌ中國銀行中國銀行上海分行的個人理財(cái)中心有８家已開業(yè)，覆蓋了市中心和郊區(qū)，產(chǎn)品線包括外匯寶、期權(quán)寶、兩得寶、匯聚寶、春夏秋０５２０２５４６９徐勇第四章交通銀行上海分行個人理財(cái)服務(wù)的現(xiàn)狀分析冬等針對不同層次客戶的產(chǎn)品，推進(jìn)了全方位、立體式的“中銀外匯”理財(cái)體系工作。中國建設(shè)銀行推出了“金秘書”、“樂當(dāng)家”等個人理財(cái)品牌，建立了中國建設(shè)銀行財(cái)富管理中心，針對ＶＩＰ客戶的頂端層次客戶提供專業(yè)、專家、專享的理財(cái)咨詢和服務(wù)。中國工商銀行最早進(jìn)行個人理財(cái)服務(wù)的試點(diǎn)，并且于２０００年掛牌以優(yōu)秀理財(cái)師命名的“個人理財(cái)工作室”，２００２年推出了“理財(cái)金帳戶”，對中高端客戶進(jìn)行有針對性的理財(cái)服務(wù)。招商銀行２００２年面向高端客戶推出“金葵花”理財(cái)品牌，提供個性化的綜合理財(cái)服務(wù)，２００５年，推出“財(cái)富帳戶”，集資金調(diào)撥、投資和智能理財(cái)功能于一體、集多卡統(tǒng)一管理和多同道金融投資功能的綜合性個人金融服務(wù)平臺。中國光大銀行其２００４年推出的陽光理財(cái)品牌，分為外幣理財(cái)產(chǎn)品一陽光理財(cái)Ａ計(jì)劃和人民幣理財(cái)產(chǎn)品一陽光理財(cái)Ｂ計(jì)劃以及以子女教育為主題的理財(cái)產(chǎn)品一陽光理財(cái)Ｅ計(jì)劃等，在中低端市場上有一定的占有率。民生銀行２００２年，成立了非凡理財(cái)工作室，積極吸引中低端客戶，并且推出“ＡＰＥＸ非凡理財(cái)”品牌一針對高端客戶個人需求，把零售銀行的重心轉(zhuǎn)移到個人理財(cái)產(chǎn)品的開發(fā)和營銷上來浦東發(fā)展銀行２００３年開始，打造低門檻的“輕松理財(cái)”個人理財(cái)品牌，設(shè)立分行貴賓理財(cái)中心，為貴賓客戶提供單獨(dú)專享服務(wù)。花旗銀行全球商業(yè)銀行個人理財(cái)領(lǐng)先地位，２００６年１０月２４日，上海分行推出“恒生指數(shù)１年期人民幣結(jié)構(gòu)性投資賬戶”，這是外資銀行在國內(nèi)發(fā)售的第一款人民幣個人理財(cái)產(chǎn)品，２００７年，花旗銀行將不斷推出更多的人民幣理財(cái)產(chǎn)品匯豐銀行在中國有著１４０多年的歷史，擁有“卓越理財(cái)”品牌，開設(shè)卓越理財(cái)中心，進(jìn)行四對一的專業(yè)貴賓服務(wù)。２００７年開始逐步經(jīng)營人民幣理財(cái)產(chǎn)品，主要針對日均總余額人民幣５０萬元客戶渣打銀行在上海設(shè)有３個分行，擁有“創(chuàng)智理財(cái)”、“優(yōu)先理財(cái)”等成熟先進(jìn)的外幣理財(cái)品牌。在獲得經(jīng)營人民幣業(yè)務(wù)以后，將逐步推出人民幣理財(cái)系列產(chǎn)品。通過上述比較，我們可以將交通銀行上海分行目前的競爭對手分為兩大部分：

一、內(nèi)資銀行：０５２０２５４６９徐勇第四章交通銀行上海分行個人理財(cái)服務(wù)的現(xiàn)狀分析近年來，國有商業(yè)銀行和多家股份制銀行紛紛推出人民幣理財(cái)產(chǎn)品和外匯理財(cái)產(chǎn)品，然而本質(zhì)上來看，這些產(chǎn)品大同小異，同質(zhì)化比較嚴(yán)重，任何一家銀行推出新的產(chǎn)品，很快就可以被同業(yè)模仿推出。同時(shí)我們可以看出，目前國內(nèi)商業(yè)銀行的服務(wù)質(zhì)量和水平都比較低下，產(chǎn)品線單薄，服務(wù)人員專業(yè)素質(zhì)不夠，缺乏高級專業(yè)人才。這些都嚴(yán)重制約了國內(nèi)商業(yè)銀行個人理財(cái)業(yè)務(wù)的發(fā)展，也使得上海地區(qū)國內(nèi)商業(yè)銀行之間的競爭處于低級別的層次。

二、外資銀行：前文已經(jīng)分析過國外商業(yè)銀行先進(jìn)的理財(cái)理念和理財(cái)模式，他們有著成熟的個人理財(cái)服務(wù)水平，有著全球化的營銷網(wǎng)絡(luò)，有著混業(yè)經(jīng)營的允許而能夠不斷創(chuàng)新的產(chǎn)品線，有著眾多復(fù)合型個人理財(cái)專業(yè)人才，有著先進(jìn)完備的計(jì)算機(jī)網(wǎng)絡(luò)平臺，有著先進(jìn)的管理制度和管理手段，而且隨著法制法規(guī)的進(jìn)一步開放，越來越多的外資銀行將大舉進(jìn)攻人民幣理財(cái)市場，因此他們的存在是交通銀行上海分行強(qiáng)大的競爭對手。４．６針對交通銀行上海分行進(jìn)行的ＳＷＯＴ分析４．６．１機(jī)會

一、上海經(jīng)濟(jì)的高速增長和居民收入的日益增加客觀上提供了強(qiáng)大的需求。根據(jù)美林集團(tuán)和凱捷咨詢發(fā)布的（２００６年全球財(cái)富報(bào)告》，中國富裕人士擁有１００萬美元以上資產(chǎn)的個人人數(shù)達(dá)到３２萬，富裕人士的財(cái)富總額為１．５９萬億美元，人均財(cái)富為５００萬美元，位居亞太地區(qū)第二位，而且以每年２０％一３０％的速度遞增。在近日的市政府例行新聞發(fā)布會上，市統(tǒng)計(jì)局局長潘建新透露，按照國家統(tǒng)計(jì)局制度的規(guī)定計(jì)算得到的。２００６年本市以半年以上平均常住人口計(jì)算，匯率按年度平均匯率計(jì)算，得出人均ＧＤＰ是５７３１０元，折合美元為７１８９美元。根據(jù)有關(guān)理論表明，隨著一個城市的人均ＧＤＰ超過３０００美元時(shí)，這個城市的恩格爾系數(shù)將進(jìn)一步下降，人們用于基本消費(fèi)指出的比例也會下降，住房等投資性支出將大大的提升。因此，對于上海現(xiàn)階段的發(fā)展?fàn)顩r，居民可支配收入的增加，將客觀上形成對于個人理財(cái)業(yè)務(wù)的潛在的龐大的需求市場。

二、交通銀行作為２０１０年世博會唯一制定合作銀行，將起到推動和刺激作用。交行的品牌和市場形象得到提升。成為世博會合作伙伴，證明交行有實(shí)力、有能力贊助和服務(wù)國際一流盛會，使其能夠借助世博會這個國際性一流平臺，在全球范圍內(nèi)推廣自身的品牌和經(jīng)營理念。這一點(diǎn)是參與世博、贊助世博、服務(wù)世博最大的價(jià)值０５２０２５４６９徐勇第四章交通銀行上海分行個人理財(cái)服務(wù)的現(xiàn)狀分析所在。同時(shí)，交行獲得了為上海世博會提供全方位金融服務(wù)的機(jī)遇，而作為一屆將創(chuàng)下參展人數(shù)歷史之最的世博會，上海世博會的銀行業(yè)務(wù)機(jī)遇是相當(dāng)巨大的。據(jù)預(yù)測，交行將對７０００萬參觀者、２００個參展方提供綜合性的優(yōu)質(zhì)服務(wù)。在世博局確定的規(guī)則框架內(nèi)，交行可以提供門票推廣、資金管理、資金融通、財(cái)務(wù)咨詢、個金服務(wù)等全方位的服務(wù)；在對參展者的服務(wù)上，交通銀行將提供包括銀行服務(wù)、咨詢服務(wù)和個人金融服務(wù)在內(nèi)的一站式服務(wù)方案。因此，對于交通銀行上海分行來說，地處上海這個國際化大都市，個人理財(cái)業(yè)務(wù)面臨著諸多機(jī)遇。理應(yīng)從現(xiàn)在起，在理念與思路、產(chǎn)品與服務(wù)、品牌與形象、以及信息化建設(shè)和流程優(yōu)化等方面進(jìn)行創(chuàng)新與提升，對銀行的戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型和長期競爭力提升將產(chǎn)生積極的推動作用。

三、居民理財(cái)觀念的提高同時(shí)，國內(nèi)的個人理財(cái)業(yè)務(wù)發(fā)展雖然屬于起步階段，產(chǎn)品線不夠豐富，但是由于金融市場的進(jìn)一步開放，居民理財(cái)理念得到了逐步提高，因此這些因素給交通銀行上海分行提供了潛在的機(jī)會。４．６．２威脅

一、隨著外資銀行的進(jìn)入，競爭將會非常激烈ＷＴＯ協(xié)議的框架下，中國金融業(yè)將對外資逐步開放，外資銀行今后將有能力和權(quán)限來經(jīng)營個人人民幣業(yè)務(wù)。２００７年３月２０日，中國銀監(jiān)會批準(zhǔn)匯豐銀行（中國）有限公司、渣打銀行（中國）有限公司、東亞銀行（中國）有限公司、花旗銀行（中國）有限公司開業(yè)，這些銀行至此可以全面展開其針對中國居民的人民幣理財(cái)業(yè)務(wù)。除上述４家已獲準(zhǔn)開業(yè)外，其余多家正在進(jìn)行改制籌建為外資法人銀行。如前文介紹，國外銀行的個人理財(cái)業(yè)務(wù)運(yùn)作多年，其顧客細(xì)化、個人金融風(fēng)險(xiǎn)的控制、創(chuàng)新機(jī)制等都是非常成熟的，理財(cái)產(chǎn)品豐富多樣，服務(wù)專業(yè)，而營銷手段也更為先進(jìn)和有效。因此這些外資銀行的沖擊將給交通銀行上海分行帶來最大的威脅。實(shí)際上，外資銀行在中國一直瞄準(zhǔn)了內(nèi)地市場這一大蛋糕。匯豐的“卓越理財(cái)”自２００２年在內(nèi)地推廣以來，目前５０％以上的客戶是本地居民。渣打的“優(yōu)先理財(cái)”和“創(chuàng)智理財(cái)”，目前本地客戶占比達(dá)６５％。而國內(nèi)商業(yè)銀行收到分業(yè)經(jīng)營的法規(guī)限制，許多理財(cái)產(chǎn)品還無法和外資銀行相抗衡，比如不能提供高收益率高風(fēng)險(xiǎn)的ＦＤＩＩ產(chǎn)品，這些都使得內(nèi)資銀行無法施展拳腳和外資銀行一較高下。

二、國內(nèi)的競爭也趨于激烈國內(nèi)商業(yè)銀行開展個人理財(cái)業(yè)務(wù)越來越多，包括國有四大商業(yè)銀行擁有雄厚的資０５２０２５４６９徐勇第四章交通銀行上海分行個人理財(cái)服務(wù)的現(xiàn)狀分析產(chǎn)實(shí)力和龐大的營銷網(wǎng)絡(luò)等優(yōu)勢，在新的經(jīng)營理念指導(dǎo)下，各家商業(yè)銀行紛紛進(jìn)行大刀闊斧的改革創(chuàng)新，不斷推出各種各樣的金融新產(chǎn)品，提升服務(wù)質(zhì)量，以期在競爭中取勝，而個人理財(cái)產(chǎn)品正是這些商業(yè)銀行推出的新產(chǎn)品中的重頭戲。因此可以預(yù)見未來上海的個人理財(cái)市場的競爭將會趨于白熱化。現(xiàn)階段盡管由于混業(yè)經(jīng)營的限制，許多金融機(jī)構(gòu)仍然對個人理財(cái)這塊大蛋糕虎視眈眈，各種理財(cái)產(chǎn)品層出不窮。根據(jù)派豐網(wǎng)的一項(xiàng)調(diào)查顯示，我國理財(cái)者購買最多的理財(cái)產(chǎn)品是商業(yè)保險(xiǎn)，占總體的６４．９％，其次是股票，比例為６１．５％。隨著金融業(yè)的管制逐步放松，今后其他金融機(jī)構(gòu)將會投入更多精力到個人理財(cái)市場里來，因此對于交通銀行上海分行個人理財(cái)業(yè)務(wù)來說，將會面臨著多重競爭的壓力和威脅。

三、政策和經(jīng)濟(jì)因素目前我國國內(nèi)會融市場處于起步階段，許多法制法規(guī)還不完善，例如對于經(jīng)營產(chǎn)品的種類，資本賬戶管制，人民幣存款利率未放開，對于產(chǎn)品的受益率、風(fēng)險(xiǎn)率的規(guī)定，對于銀行和其他會融機(jī)構(gòu)混業(yè)經(jīng)營的限制，銀行資金進(jìn)入資本市場的限制等等。我國《商業(yè)銀行法》規(guī)定金融機(jī)構(gòu)只能分業(yè)經(jīng)營，銀行不能經(jīng)營證券、保險(xiǎn)業(yè)務(wù)。在人民幣存款服務(wù)上，所有銀行的利率都是統(tǒng)一固定的。這決定了銀行所推出的理財(cái)服務(wù)主要還停留在咨詢的水平上，并不能為客戶提供真正的增值服務(wù)。這些法規(guī)在一定程度上保護(hù)了國內(nèi)的金融市場，強(qiáng)化了金融秩序，但是另一方面也給國內(nèi)商業(yè)銀行進(jìn)行各種戰(zhàn)略制定、產(chǎn)品創(chuàng)新、市場營銷等方面帶來了諸多不利。同時(shí)，由于目前中國經(jīng)濟(jì)的高速發(fā)展，特別是資本市場的異常活躍，許多流動資金將被分流出去。例如由于人民幣升值的因素，ＱＤＩＩ產(chǎn)品難以引起客戶的興趣。而上海市各種投資產(chǎn)品的活躍，包括近期的股票市場，不動產(chǎn)的投資價(jià)值，都可能引起銀行個人理財(cái)業(yè)務(wù)的分流。這些客觀上都為交通銀行上海分行帶來了潛在的威脅。４．６．３優(yōu)勢

一、戰(zhàn)略靈活，管理理念和管理結(jié)構(gòu)先進(jìn)相對于國有四大銀行而言，作為股份制商業(yè)銀行，交通銀行擁有較少的歷史包袱，在政策的靈活性，市場營銷策略，戰(zhàn)略投資，高端人才競爭等方面更有優(yōu)勢。交通銀行上海分行的個人理財(cái)產(chǎn)品線分布較廣，步子邁的比較早，又有匯豐銀行作為戰(zhàn)略合作伙伴，在產(chǎn)品創(chuàng)新和產(chǎn)品質(zhì)量方面具有一定的優(yōu)勢。比如，２００６年８月中旬發(fā)行的“得利寶”代客境外理財(cái)計(jì)劃，自發(fā)售之Ｆ１起兩周內(nèi)，預(yù)售額度已全部銷售一空，而同期發(fā)售的中國銀行ＦＤＩＩ產(chǎn)品則相形見絀，少人問津。

第二篇：我國商業(yè)銀行個人理財(cái)業(yè)務(wù)發(fā)展現(xiàn)狀分析

我國商業(yè)銀行個人理財(cái)業(yè)務(wù)發(fā)展現(xiàn)狀分析

摘要: 隨著我國經(jīng)濟(jì)的快速增長和向市場經(jīng)濟(jì)體制的轉(zhuǎn)變，我國經(jīng)濟(jì)和社會生活等各方面發(fā)生了巨大的變化。其中，居民理財(cái)更是獲得了突飛猛進(jìn)的發(fā)展。近年來，個人理財(cái)業(yè)務(wù)已成為我國商業(yè)銀行業(yè)務(wù)發(fā)展的核心內(nèi)容，個人理財(cái)業(yè)務(wù)的快速發(fā)展，使該業(yè)務(wù)成為了商業(yè)銀行新的利潤增長點(diǎn)，如何拓展商業(yè)銀行個人理財(cái)業(yè)務(wù)顯得更加重要。本文根據(jù)我國商業(yè)銀行業(yè)務(wù)現(xiàn)狀，,結(jié)合國外商業(yè)銀行在個人理財(cái)業(yè)務(wù)中的經(jīng)驗(yàn)，分析了商業(yè)銀行在開展個人理財(cái)業(yè)務(wù)方面存在的問題，并針對性地提出了商業(yè)銀行拓展個人理財(cái)業(yè)務(wù)的措施和策略。關(guān)鍵詞：商業(yè)銀行 個人理財(cái)業(yè)務(wù) 發(fā)展現(xiàn)狀

個人理財(cái)業(yè)務(wù)，是指商業(yè)銀行為個人客戶提供的財(cái)務(wù)分析、財(cái)務(wù)規(guī)劃、投資顧問、資產(chǎn)管理等專業(yè)化服務(wù)的活動。具體而言，是將個人資產(chǎn)委托銀行打理，實(shí)現(xiàn)保值增值的過程。也就是銀行理財(cái)專家根據(jù)客戶的資產(chǎn)狀況、預(yù)期目標(biāo)和風(fēng)險(xiǎn)偏好程度，為客戶提供專業(yè)的個人投資建議；幫助客戶合理而科學(xué)地安排投資方式，以實(shí)現(xiàn)個人資產(chǎn)的增值，從而滿足客戶對投資回報(bào)與風(fēng)險(xiǎn)的不同要求。個人理財(cái)業(yè)務(wù)具有市場容量大、風(fēng)險(xiǎn)低、業(yè)務(wù)范圍廣、經(jīng)營收入穩(wěn)定的特點(diǎn)，這是成為發(fā)達(dá)國家很多家大商業(yè)銀行的主導(dǎo)產(chǎn)品和重要收益的來源及利潤增長點(diǎn)。

一、個人理財(cái)業(yè)務(wù)在我國的發(fā)展現(xiàn)狀

20世紀(jì)70年代以來，全球商業(yè)銀行在金融創(chuàng)新浪潮的沖擊下，個人理財(cái)業(yè)務(wù)獲得了快速發(fā)展，財(cái)富集中化的趨勢也已十分明顯。這些擁有富裕資產(chǎn)和穩(wěn)定高收入的個人群體，也開始重視個人資產(chǎn)在安全的前提下不斷增值，但由于他們的精力有限、理財(cái)專業(yè)知識不多、時(shí)間非常寶貴或者不愿意花費(fèi)太多時(shí)間在擁有的財(cái)富上，這時(shí)他們非常需要具有專業(yè)的理財(cái)知識的專業(yè)人士為其提供全方位、專業(yè)化、滿足個人需求的資產(chǎn)管理服務(wù)，這就為商業(yè)銀行、資產(chǎn)管理公司拓展個人金融業(yè)務(wù)提供了廣闊的市場前景。如今，商業(yè)銀行個人理財(cái)業(yè)務(wù)已經(jīng)步入了品牌化、標(biāo)準(zhǔn)化、個性化、系統(tǒng)化服務(wù)的新階段。

與發(fā)達(dá)國家個人理財(cái)業(yè)務(wù)的發(fā)展歷史相比，我國個人理財(cái)業(yè)務(wù)發(fā)展歷程非常短暫。20 世紀(jì)80年代末到90年代，是我國個人理財(cái)業(yè)務(wù)的萌芽階段,當(dāng)時(shí)商業(yè)銀行開始向客戶提供專業(yè)化投資顧問和個人外匯理財(cái)服務(wù)，然而大多數(shù)居民還沒有理財(cái)?shù)囊庾R和概念。從21世紀(jì)初到2005年，是中國個人理財(cái)業(yè)務(wù)的形成時(shí)期，這一時(shí)期理財(cái)產(chǎn)品、理財(cái)環(huán)境、理財(cái)觀念和意識，以及理財(cái)師這些專業(yè)隊(duì)伍的建設(shè)均取得了顯著進(jìn)步。從2006年開始, 伴隨著金融市場和金融環(huán)境的進(jìn)一步變化，個人理財(cái)業(yè)務(wù)進(jìn)入了大幅擴(kuò)展時(shí)期，客戶對理財(cái)?shù)男枨笕?1

益增長，同時(shí)銀行、保險(xiǎn)、證券、信托、基金等金融機(jī)構(gòu)對理財(cái)業(yè)務(wù)的重視程度也顯著提高，并不斷開發(fā)新的理財(cái)產(chǎn)品，提供優(yōu)質(zhì)的理財(cái)服務(wù)。中國理財(cái)業(yè)務(wù)雖然起步晚，但其增長速度卻非常快。

目前，我國商業(yè)銀行的個人理財(cái)業(yè)務(wù)還處于新興階段，市場前景十分廣闊。首先，龐大并在持續(xù)增長的個人金融資產(chǎn)，為我國商業(yè)銀行發(fā)展個人理財(cái)業(yè)務(wù)提供了物質(zhì)基礎(chǔ)，構(gòu)成了潛在的、持久而旺盛的理財(cái)需求。其次，我國住房、醫(yī)療、教育、養(yǎng)老等體制改革也激發(fā)了居民的理財(cái)需求。并且發(fā)展個人理財(cái)業(yè)務(wù)有利于擴(kuò)大商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)經(jīng)營范圍、增加其利潤來源；有利于改善銀行的資產(chǎn)、客戶和收益結(jié)構(gòu)，轉(zhuǎn)變銀行的經(jīng)濟(jì)增長方式；有利于完善銀行的金融服務(wù)功能，推動商業(yè)銀行向綜合化方向發(fā)展。

二、我國商業(yè)銀行個人理財(cái)業(yè)務(wù)存在的問題

由于我國現(xiàn)階段實(shí)行的是分業(yè)經(jīng)營的金融政策和體制, 銀行、證券、保險(xiǎn)是嚴(yán)格分開經(jīng)營的。所以, 國內(nèi)商業(yè)銀行的個人理財(cái)業(yè)務(wù)與發(fā)達(dá)國家相比，還有很大的差距。從個人理財(cái)業(yè)務(wù)經(jīng)營理念、營銷戰(zhàn)略、科技支撐、業(yè)務(wù)創(chuàng)新、人員素質(zhì)及外部環(huán)境等各方面均存在一些不容忽視的問題。

（一）理財(cái)產(chǎn)品設(shè)計(jì)管理機(jī)制不健全

部分商業(yè)銀行未能按照符合客戶利益和風(fēng)險(xiǎn)承受能力的適應(yīng)性原則設(shè)計(jì)理財(cái)產(chǎn)品，沒有從資產(chǎn)配置的角度進(jìn)行產(chǎn)品開發(fā)和投資組合設(shè)計(jì)，沒有應(yīng)用科學(xué)合理的測算方法預(yù)測理財(cái)投資組合的收益率，沒有設(shè)置相應(yīng)的市場風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測指標(biāo)和有效的市場風(fēng)險(xiǎn)識別、計(jì)量、監(jiān)測和控制體系。同時(shí)，部分銀行在代理銷售其他金融機(jī)構(gòu)投資產(chǎn)品過程中，沒有對所代理產(chǎn)品進(jìn)行充分分析，對產(chǎn)品提供者經(jīng)營管理、市場投資和風(fēng)險(xiǎn)處置能力沒有進(jìn)行有效評估，沒有明確界定雙方權(quán)利義務(wù)和風(fēng)險(xiǎn)責(zé)任，對代理銷售產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)受益預(yù)測數(shù)據(jù)沒有進(jìn)行必要驗(yàn)證。

（二）市場細(xì)分和理財(cái)服務(wù)對象定位的限制

目前，國內(nèi)銀行的個人理財(cái)業(yè)務(wù)定位于少數(shù)高端優(yōu)質(zhì)客戶，限制了理財(cái)業(yè)務(wù)的發(fā)展。應(yīng)該仔細(xì)研究市場，研究不同客戶的需求，主動發(fā)現(xiàn)市場機(jī)會，就中高端客戶而言，他們需要個性化的有針對性的服務(wù)，但實(shí)際上，目前個人理財(cái)普遍傾向于對客戶資產(chǎn)提供有關(guān)儲蓄和國債方面的靜態(tài)的理財(cái)建議，至于向客戶資產(chǎn)提供的有關(guān)投資方面的動態(tài)理財(cái)建議，當(dāng)前僅限于銀行本身代理的幾個基金和保險(xiǎn)。

（三）缺乏專業(yè)的個人理財(cái)人員

個人理財(cái)業(yè)務(wù)是國內(nèi)新興的金融業(yè)務(wù)，是知識密集型行業(yè),要求知識面廣、業(yè)務(wù)能力強(qiáng)、實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)豐富、敢于競爭、開拓性強(qiáng)、懂技術(shù)、會管理、善營銷的復(fù)合型人才。其決策層、管理層以及一線窗口人員均須具備相應(yīng)的能力，掌握相關(guān)的業(yè)務(wù)理論及操作技能。目前，國內(nèi)商業(yè)銀行符合以上標(biāo)準(zhǔn)的專業(yè)人才嚴(yán)重缺乏，具備國際職業(yè)資格的理財(cái)師更是鳳毛麟腳。

三、我國發(fā)展個人理財(cái)業(yè)務(wù)的對策分析

（一）創(chuàng)新個人理財(cái)產(chǎn)品，打造優(yōu)質(zhì)理財(cái)品牌

長期以來，個人業(yè)務(wù)僅是國內(nèi)銀行籌措資金的手段，銀行向個人客戶提供的服務(wù)是無差別的大眾化服務(wù)。隨著市場競爭的加劇，國內(nèi)銀行應(yīng)逐步引入市場細(xì)分理念，確立以客戶為中心的經(jīng)營理念，以目標(biāo)客戶為基礎(chǔ)，根據(jù)客戶的需求開發(fā)服務(wù)新產(chǎn)品，有差別地、選擇性地進(jìn)行金融產(chǎn)品的營銷和客戶服務(wù)，根據(jù)客戶在不同的階段，不同的行業(yè)，不同的風(fēng)險(xiǎn)偏好，設(shè)計(jì)一個個性化的理財(cái)?shù)挠?jì)劃。對低端客戶主要使用電話銀行、網(wǎng)上銀行、自助銀行等自助服務(wù),而對高端客戶則主要通過客戶經(jīng)理實(shí)行“一對一”服務(wù)。個人客戶經(jīng)理制應(yīng)憑借其服務(wù)的全面性、主動性及人性化的特點(diǎn),成為各家商業(yè)銀行吸引黃金客戶的重要個性化服務(wù)手段,使個人理財(cái)服務(wù)朝著個性化的方向發(fā)展。

（二）細(xì)分理財(cái)市場，找準(zhǔn)市場定位

商業(yè)銀行開展個人理財(cái)業(yè)務(wù)，根據(jù)自身的實(shí)力、特長和對市場的判斷確立相應(yīng)的營銷目標(biāo)市場，從而為有針對性地推出個人金融業(yè)務(wù)而占領(lǐng)市場、擁有客戶。一是要從地理角度進(jìn)行市場細(xì)分。在經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)地區(qū)可以全方位地發(fā)展高起點(diǎn)高科技、高收益的個人金融業(yè)務(wù)；經(jīng)濟(jì)落后或較不發(fā)達(dá)的地區(qū),則要在鞏固和完善已有的個人金融業(yè)務(wù)的基礎(chǔ)上，大力發(fā)展代理收付、代保管、信用卡、代保險(xiǎn)、個人信貸等業(yè)務(wù)。二是根據(jù)客戶收入高低、知識背景和受教育程度的不同進(jìn)行市場細(xì)分。對中低收入提供與日常生活緊密相關(guān)的實(shí)用型金融業(yè)務(wù)；對高收入階層提供高費(fèi)用、高收益、多樣化的金融業(yè)務(wù),滿足客戶深層次、多層面的需要，提高客戶對銀行的依存度、忠誠度、貢獻(xiàn)度。

（三）完善理財(cái)培訓(xùn)機(jī)制，提升人員綜合素質(zhì)

目前商業(yè)銀行應(yīng)該優(yōu)選一批業(yè)務(wù)熟練、責(zé)任心強(qiáng)、對個人理財(cái)業(yè)務(wù)感興趣的精英員工，進(jìn)行保險(xiǎn)、股票、債券、基金、稅收等金融經(jīng)濟(jì)專業(yè)知識的強(qiáng)化培訓(xùn)，建立起一支全面掌握銀行業(yè)務(wù)，同時(shí)具備各種投資市場知識，懂得營銷技巧，又通曉客戶心理的高素質(zhì)理財(cái)人員隊(duì)伍，為不同職業(yè)、不同消費(fèi)習(xí)慣、不同文化背景的各類人士提供理財(cái)服務(wù)。同時(shí)國內(nèi)商業(yè)銀行應(yīng)與境外機(jī)構(gòu)積極合作，引進(jìn)國際經(jīng)驗(yàn)建立和完善金融理財(cái)執(zhí)業(yè)人員自律性的行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)、職業(yè)道德；創(chuàng)建一套符合我國國情的從業(yè)人員資格認(rèn)證體系，以規(guī)范中國金融理財(cái)業(yè)務(wù)的發(fā)展，全面提升理財(cái)師的服務(wù)素質(zhì)。

四、我國個人理財(cái)業(yè)務(wù)發(fā)展前景

隨著經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平的不斷提高，理財(cái)已成為社會熱點(diǎn)問題，成為實(shí)現(xiàn)人生理想的重要途徑。良好的理財(cái)規(guī)劃可以提高資本要素的配置效率，進(jìn)而實(shí)現(xiàn)資本運(yùn)作的利益最大化，也可以提升我們家庭的生活品質(zhì)。我國已經(jīng)進(jìn)人個人理財(cái)時(shí)代。從目前來看，我國經(jīng)濟(jì)增長處于強(qiáng)勁勢頭，居民財(cái)富將繼續(xù)積累，個人理財(cái)需求將繼續(xù)增長；同時(shí)，我國加入WTO的過渡期已經(jīng)結(jié)束，我國金融業(yè)全面開放，大量具有綜合業(yè)務(wù)的金融機(jī)構(gòu)必將涌入我國市場，其成熟的個人理財(cái)經(jīng)驗(yàn)，將對我國金融機(jī)構(gòu)的個人理財(cái)業(yè)務(wù)帶來挑戰(zhàn)和沖擊，并由此帶來個人理財(cái)?shù)呐畈l(fā)展。我國各金融機(jī)構(gòu)應(yīng)該認(rèn)清歷史潮流和本身優(yōu)劣勢，勇于創(chuàng)新實(shí)踐，只有如此才能在激烈的市場競爭中立于不敗之地。

總之，個人理財(cái)業(yè)務(wù)在我國是一個新興市場，隨著個人理財(cái)業(yè)務(wù)地位的不斷提高，商業(yè)銀行的競爭格局也勢必出現(xiàn)新的變化，因此各商業(yè)銀行應(yīng)該以更加理性和科學(xué)的態(tài)度，加快此項(xiàng)業(yè)務(wù)的發(fā)展，提高自己在此項(xiàng)業(yè)務(wù)中的核心競爭力，不斷擴(kuò)大自己的競爭優(yōu)勢。

第三篇：商業(yè)銀行個人理財(cái)業(yè)務(wù)現(xiàn)狀與發(fā)展策略研究

2009110404210 商業(yè)銀行個人理財(cái)業(yè)務(wù)現(xiàn)狀與發(fā)展策略研究

商業(yè)銀行個人理財(cái)業(yè)務(wù)現(xiàn)狀與發(fā)展策略研究。

摘要】：隨著我國國民經(jīng)濟(jì)持續(xù)快速發(fā)展,我國居民的個人財(cái)富急劇膨脹,相應(yīng)地投資意愿以及現(xiàn)代理財(cái)觀念逐步增強(qiáng),金融服務(wù)需求日益多樣化。同時(shí),隨著中國金融體制改革的不斷深化,外資銀行紛至沓來,國內(nèi)外商業(yè)銀行之間的競爭日益激烈。但與國外銀行相比,我國的個人理財(cái)業(yè)務(wù)還處在起步階段,存在著多種因素制約理財(cái)產(chǎn)品的發(fā)展與創(chuàng)新。本文針對我國商業(yè)銀行個人理財(cái)現(xiàn)狀,對比發(fā)達(dá)國家和地區(qū)發(fā)展概況,探討我國商業(yè)銀行個人理財(cái)業(yè)務(wù)的發(fā)展。

一、商業(yè)銀行個人理財(cái)業(yè)務(wù)發(fā)展現(xiàn)狀分析

(一)個人理財(cái)業(yè)務(wù)概述【1】

依據(jù)銀監(jiān)會《商業(yè)銀行個人理財(cái)業(yè)務(wù)管理暫行辦法》，所稱個人理財(cái)業(yè)務(wù)，是指商業(yè)銀行為個人客戶提供的財(cái)務(wù)分析、財(cái)務(wù)規(guī)劃、投資顧問、資產(chǎn)管理等專業(yè)化服務(wù)活動。具體的講,就是專家根據(jù)客戶的資產(chǎn)狀況和對風(fēng)險(xiǎn)的承受能力,為客戶提供專業(yè)的投資建議,幫助客戶合理而又科學(xué)地將資產(chǎn)投資到股票、債券、保險(xiǎn)和儲蓄等理財(cái)產(chǎn)品中,以實(shí)現(xiàn)個人資產(chǎn)的保值增值,從而滿足客戶投資回報(bào)與風(fēng)險(xiǎn)的不同要求。

商業(yè)銀行的個人理財(cái)業(yè)務(wù),是指商業(yè)銀行以自然人為服務(wù)對象利用網(wǎng)點(diǎn)、技術(shù)、人才、信息、資金等方面的優(yōu)勢,運(yùn)用各種理財(cái)工具,幫助個人客戶達(dá)到生活目標(biāo)或投資目標(biāo)而提供的綜合理財(cái)服務(wù),旨在通過這種主動服務(wù)的形式與理財(cái)客戶架設(shè)溝通交流的橋梁,為其提供“一站式”服務(wù)。

（二）國外商業(yè)銀行個人理財(cái)業(yè)務(wù)的發(fā)展歷程和特點(diǎn)

個人理財(cái)在西方發(fā)達(dá)國家的發(fā)展【2】

個人理財(cái)業(yè)務(wù)在國外的發(fā)展大體上分為三個階段：

具體而言，組合式理財(cái)就是將風(fēng)險(xiǎn)特征不同的存款、基金和保險(xiǎn)產(chǎn)品組合起來，向客戶銷售，分散投資風(fēng)險(xiǎn)，使客戶獲得更高的收益率。

第三個階段：20世紀(jì)80年代到現(xiàn)在隨著商業(yè)銀行的管理理論從資產(chǎn)負(fù)債管理向客戶管理的轉(zhuǎn)變，銀行開始根據(jù)客戶的風(fēng)險(xiǎn)承受能力和風(fēng)險(xiǎn)偏好，使用各類衍生品，為客戶提供個性化服務(wù)。理財(cái)業(yè)務(wù)逐漸成為商業(yè)銀行增強(qiáng)客戶忠誠度，提供銀行競爭力，更好管理客戶風(fēng)險(xiǎn)，提高銀行風(fēng)險(xiǎn)對沖和管理能力的重要 業(yè)務(wù)方式，也成為商業(yè)銀行適應(yīng)市場需要的一項(xiàng)基本服務(wù)要求。隨著美國金融服務(wù)現(xiàn)代化法案的頒布，理財(cái)業(yè)務(wù)進(jìn)一步與信托業(yè)務(wù)、商業(yè)銀行的基金管理業(yè)務(wù)等結(jié)合起來。主要業(yè)務(wù)有： 代理保險(xiǎn)業(yè)務(wù)、代理基金業(yè)務(wù)、以銀行卡為載體的業(yè)務(wù)。

（三）我國商業(yè)銀行個人理財(cái)業(yè)務(wù)的現(xiàn)狀和發(fā)展趨勢分析

1)我國商業(yè)銀行個人理財(cái)業(yè)務(wù)的發(fā)展現(xiàn)狀

目前，財(cái)富集中化的趨勢也已十分明顯。這些擁有富裕資產(chǎn)和穩(wěn)定高收入的個人群體，也開始重視個人資產(chǎn)在安全的前提下不斷增值，但由于他們的精力有限、理財(cái)專業(yè)知識不多、時(shí)間非常寶貴或者不愿意花費(fèi)太多時(shí)間在擁有的財(cái)富上，這時(shí)他們非常需要具有專業(yè)的理財(cái)知識的專業(yè)人士為其提供全方位、專業(yè)化、滿足個人需求的資產(chǎn)管理服務(wù)，這就為商業(yè)銀行、資產(chǎn)管理公司拓展個人金融業(yè)務(wù)提供了廣闊的市場前景。

2)如今，商業(yè)銀行個人理財(cái)業(yè)務(wù)已經(jīng)步入了品牌化、標(biāo)準(zhǔn)化、個性化、系統(tǒng)化服務(wù)的新

階段。

以中國銀行為例：【3】

? 銀行通過設(shè)立理財(cái)中心、理財(cái)室和理財(cái)窗口，建立和完善服務(wù)網(wǎng)絡(luò)，包括各種基金、貨

幣理財(cái)計(jì)劃、私人銀行、保險(xiǎn)超市、外匯期權(quán)買賣；

? 通過嚴(yán)格選擇和強(qiáng)化培訓(xùn)，建立優(yōu)秀的客戶經(jīng)理隊(duì)伍；中國銀行“九管齊下”加強(qiáng)“雙

基”建設(shè)

? 通過信息整合和軟件系統(tǒng)開發(fā)，提供較強(qiáng)的信息和技術(shù)支持；中國銀行科學(xué)構(gòu)建信息預(yù)

警平臺提升風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警能力

? 通過產(chǎn)品、渠道、流程的創(chuàng)新和整合，全面提高服務(wù)水平。近日，中行網(wǎng)銀在原有個人

網(wǎng)銀“查詢版”和“理財(cái)版”的基礎(chǔ)上，追求差異化服務(wù)，推出了個人網(wǎng)上銀行“貴賓版”專屬服務(wù)。

從而逐步形成不斷完善的理財(cái)服務(wù)體系，使客戶特別是高中端客戶，在商業(yè)銀行得到便捷、高效、遵規(guī)、綜合性、全方位、個性化的理財(cái)服務(wù)。

二、個人理財(cái)業(yè)務(wù)對商行發(fā)展的意義和存在的問題

(一)個人理財(cái)業(yè)務(wù)對商業(yè)銀行發(fā)展的意義

1)個人理財(cái)業(yè)務(wù)正成為中國銀行業(yè)新的利潤增長點(diǎn)

基于我國經(jīng)濟(jì)快速發(fā)展的腳步，個人財(cái)富也是日趨富余，個人理財(cái)業(yè)務(wù)具有廣闊的市場前景，而隨著理財(cái)知識和理財(cái)產(chǎn)品在中國的逐漸出現(xiàn)、普及，我國居民的理財(cái)觀念已經(jīng)開始轉(zhuǎn)變。

與此同時(shí)，商業(yè)銀行的個人理財(cái)業(yè)務(wù)也逐漸發(fā)展，理財(cái)產(chǎn)品也日顯豐富和復(fù)雜。隨著銀行業(yè)的不斷變革，一方面各行千方百計(jì)競爭存款，導(dǎo)致營運(yùn)成本大幅提高；另一方面由于貸款集中在一些壟斷性的行業(yè)、集團(tuán)，風(fēng)險(xiǎn)加大，利率卻偏低，盈利空間不斷變小，于是積極拓展個人理財(cái)業(yè)務(wù)便成為銀行服務(wù)的主攻方向，實(shí)踐表明個人理財(cái)業(yè)務(wù)正在成為我國銀行產(chǎn)品和服務(wù)創(chuàng)新的主要領(lǐng)域。商業(yè)銀行個人理財(cái)業(yè)務(wù)帶來的中間業(yè)務(wù)收入已經(jīng)成為眾多銀行新的利潤增長點(diǎn)。

2)銀行個人理財(cái)服務(wù)的重要性和必要性【4】

中國經(jīng)濟(jì)的持續(xù)繁榮帶來帶來個人消費(fèi)和投資風(fēng)暴，人么日益關(guān)心的資產(chǎn)是否能夠保值增值，對個人理財(cái)武夫的熱情達(dá)到了新的高點(diǎn)。個人理財(cái)業(yè)務(wù)不僅是各戶的需求也是個人，也是銀行利潤的增長點(diǎn)，銀行之間的競爭也從網(wǎng)點(diǎn)擴(kuò)張轉(zhuǎn)移到服務(wù)質(zhì)量上來，誰的服務(wù)好就能贏得客戶。

3)理財(cái)業(yè)務(wù)是中外銀行競爭的新焦點(diǎn)

隨著我過加入世界貿(mào)易組織，獲準(zhǔn)進(jìn)入我國經(jīng)營個人外匯業(yè)務(wù)的海外大銀行紛紛成立理財(cái)中心，通過私人理財(cái)來搶奪優(yōu)質(zhì)客戶。個人理財(cái)業(yè)務(wù)是國外銀行普遍重視的服務(wù)型產(chǎn)品，是是實(shí)現(xiàn)網(wǎng)點(diǎn)營銷，服務(wù)優(yōu)質(zhì)客戶，增加中間業(yè)務(wù)收入的有效手段。因此為客戶提出合理的理財(cái)建議是國內(nèi)銀行必須予以高度關(guān)注的問題。

（二）我國個人理財(cái)業(yè)務(wù)發(fā)展中存在的問題分析

1)理財(cái)產(chǎn)品存在問題

產(chǎn)品設(shè)計(jì)管理機(jī)制不健全。部分商業(yè)銀行未能按照符合客戶利益和風(fēng)險(xiǎn)承受能力的適應(yīng)性原則設(shè)計(jì)理財(cái)產(chǎn)品，沒有從資產(chǎn)配置的角度進(jìn)行產(chǎn)品開發(fā)和投資組合設(shè)計(jì)，沒有應(yīng)用科學(xué)合理的測算方法預(yù)測理財(cái)投資組合的收益率，沒有設(shè)置相應(yīng)的市場風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測指標(biāo)和有效的市場風(fēng)險(xiǎn)識別、計(jì)量、監(jiān)測和控制體系。同時(shí)，部分銀行在代理銷售其他金融機(jī)構(gòu)投資產(chǎn)品過程中，沒有對所代理產(chǎn)品進(jìn)行充分分析，對產(chǎn)品提供者經(jīng)營管理、市場投資和風(fēng)險(xiǎn)處置能力沒有進(jìn)行有效評估，沒有明確界定雙方權(quán)利義務(wù)和風(fēng)險(xiǎn)責(zé)任，對代理銷售產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)受益預(yù)測數(shù)據(jù)沒有進(jìn)行必要驗(yàn)證。

2)市場細(xì)分和理財(cái)服務(wù)對象定位的限制

目前,國內(nèi)銀行的個人理財(cái)業(yè)務(wù)定位于少數(shù)高端優(yōu)質(zhì)客戶,限制了理財(cái)業(yè)務(wù)的發(fā)展。應(yīng)該仔細(xì)研究市場，研究不同客戶的需求，主動發(fā)現(xiàn)市場機(jī)會，就中高端客戶而言,他們需要個性化的有針對性的服務(wù),但實(shí)際上,目前個人理財(cái)普遍傾向于對客戶資產(chǎn)提供有關(guān)儲蓄和國債方面的靜態(tài)的理財(cái)建議,至于向客戶資產(chǎn)提供的有關(guān)投資方面的動態(tài)理財(cái)建議,當(dāng)前僅限于銀行本身代理的幾個基金和保險(xiǎn)。

3)缺乏專業(yè)的個人理財(cái)人員

理財(cái)業(yè)務(wù)是一項(xiàng)綜合性的業(yè)務(wù)，服務(wù)涉及面廣，不限于金融產(chǎn)品的投資分配，資金運(yùn)用的合理規(guī)劃，還包括幫助客戶處理稅務(wù)問題，乃至房地產(chǎn)投資、證券投資、收藏品投資等諸多方面。商業(yè)銀行急需高素質(zhì)的專業(yè)理財(cái)人員。在理財(cái)服務(wù)人員方面，外資銀行理財(cái)服務(wù)的專業(yè)人員通常對市場比較了解，三、我國發(fā)展個人理財(cái)業(yè)務(wù)的對策分析

(一)創(chuàng)新個人理財(cái)產(chǎn)品,打造優(yōu)質(zhì)理財(cái)品牌

在宏觀政策環(huán)境沒有突破的背景下,商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)主動求變,根據(jù)《商業(yè)銀行個人理財(cái)業(yè)務(wù)管理暫行辦法》規(guī)定進(jìn)行產(chǎn)品創(chuàng)新。在研究分析客戶實(shí)際需求的基礎(chǔ)上,認(rèn)真了解客戶需求,既要滿足低端客戶服務(wù)的一般需求,又要重視差別化地為高端客戶提供特殊安排,實(shí)現(xiàn)由產(chǎn)品同質(zhì)化向差異化的轉(zhuǎn)變。具體而言,一是產(chǎn)品設(shè)計(jì)基礎(chǔ)資產(chǎn)的差異化,在政策允許的情況下,將基礎(chǔ)資產(chǎn)由原來的金融債、央行票據(jù)拓展到企業(yè)短期融資券、一般性金融債等,利用目前境外代客理財(cái)?shù)恼叻艑捚鯔C(jī),將資產(chǎn)組合的基礎(chǔ)資產(chǎn)延伸到境外股票和結(jié)構(gòu)性產(chǎn)品等等;二是期限多樣化,合理配比收益率,實(shí)現(xiàn)多樣化的流動性選擇基礎(chǔ)上的期限收益最佳搭配;三是人民幣資產(chǎn)與外幣資產(chǎn)結(jié)合,引入外幣理財(cái)產(chǎn)品,實(shí)現(xiàn)本外幣產(chǎn)品聯(lián)動。在不同的風(fēng)險(xiǎn)水平上打破固定收益的管理實(shí)現(xiàn)收益浮動化和產(chǎn)品系列化。

(二)細(xì)分理財(cái)市場,找準(zhǔn)市場定位

商業(yè)銀行開展個人理財(cái)業(yè)務(wù),根據(jù)自身的實(shí)力、特長和對市場的判斷確立相應(yīng)的營銷目標(biāo)市場,從而為有針對性地推出個人金融業(yè)務(wù)而占領(lǐng)市場、擁有客戶。一是要從地理角度進(jìn)行市場細(xì)分。在經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)地區(qū)可以全方位地發(fā)展高起點(diǎn)高科技、高收益的個人金融業(yè)務(wù);經(jīng)濟(jì)落后或較不發(fā)達(dá)的地區(qū),則要在鞏固和完善已有的個人金融業(yè)務(wù)的基礎(chǔ)上,大力發(fā)展代理收付、代保管、信用卡、代保險(xiǎn)、個人信貸等業(yè)務(wù)。二是根據(jù)客戶收入高低、知識背景和受教育程度的不同進(jìn)行市場細(xì)分。對中低收入提供與日常生活緊密相關(guān)的實(shí)用型金融業(yè)務(wù);對高收入階層提供高費(fèi)用、高收益、多樣化的金融業(yè)務(wù),滿足客戶深層次、多層面的需要,提高客戶對銀行的依存度、忠誠度、貢獻(xiàn)度。

(三)完善理財(cái)培訓(xùn)機(jī)制,提升人員綜合素質(zhì)

長期以來個人業(yè)務(wù)不是我國商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)重點(diǎn)，所以缺乏個人業(yè)務(wù)的基本制度和基本操作方法，開展個人理財(cái)理財(cái)業(yè)務(wù)，人才隊(duì)伍建設(shè)是關(guān)鍵，金融理財(cái)師是既有現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)科學(xué)理論知識的背景，又通曉銀行傳統(tǒng)金融服務(wù)產(chǎn)品，并熟悉新興的金融衍生產(chǎn)品，

參考文獻(xiàn)：

1.《商業(yè)銀行個人理財(cái)業(yè)務(wù)管理暫行辦法》銀監(jiān)會

2.WWW.CHINA-B.C0M2009年05月20日來源：互聯(lián)網(wǎng)

3.中國銀行網(wǎng)站

4.國內(nèi)銀行個人理財(cái)業(yè)務(wù)現(xiàn)狀作者：何佳

第四篇：我國商業(yè)銀行個人理財(cái)業(yè)務(wù)發(fā)展現(xiàn)狀與對策

吳莉云

（浙江工業(yè)大學(xué)之江學(xué)院，浙江杭州310024）

摘要：隨著我國銀行業(yè)的全面開放和人們收入水平的提高，商業(yè)銀行的個人理財(cái)業(yè)務(wù)獲得了長足的發(fā)展。本文通過分析我國商業(yè)銀行個人理財(cái)業(yè)務(wù)發(fā)展現(xiàn)狀，指出目前發(fā)展中存在的一些問題，如理財(cái)產(chǎn)品雷同、缺乏專業(yè)人才、市場營銷滯后等，并針對這些問題提出了相應(yīng)的對策及建議。

關(guān)鍵詞：商業(yè)銀行；個人理財(cái)；產(chǎn)品創(chuàng)新

中圖分類號：F832.2文獻(xiàn)標(biāo)識碼：A文章編號：1671-8089（2010）10-0062-02

一、我國商業(yè)銀行個人理財(cái)業(yè)務(wù)發(fā)展現(xiàn)狀

個人理財(cái)業(yè)務(wù)是指商業(yè)銀行運(yùn)用各種金融知識，專業(yè)技術(shù)以及廣泛的資金信用等專業(yè)優(yōu)勢，根據(jù)客戶的財(cái)務(wù)狀況和具體要求，為個人客戶提供的財(cái)務(wù)分析、財(cái)務(wù)規(guī)劃、投資顧問、資產(chǎn)管理等專業(yè)化服務(wù)活動。近年來，隨著我國經(jīng)濟(jì)的快速發(fā)展和居民財(cái)富的日益積累，越來越多的人希望自己的資產(chǎn)能夠保值增值，希望得到專業(yè)的理財(cái)服務(wù)。與此同時(shí)，我國商業(yè)銀行的個人理財(cái)業(yè)務(wù)也得到了迅速發(fā)展。

1、銀行理財(cái)產(chǎn)品規(guī)模不斷擴(kuò)大。在經(jīng)歷了近兩年的高速發(fā)展后，銀行理財(cái)產(chǎn)品市場規(guī)模得到了大幅提升，從2007年到2009年發(fā)行量年復(fù)合增長率在60% 左右。2008年由于金融危機(jī)，銀行理財(cái)產(chǎn)品發(fā)行量受到了較大影響。2009年隨著國內(nèi)外投資理財(cái)市場環(huán)境的改善，銀行理財(cái)產(chǎn)品在數(shù)量上恢復(fù)快速增長的勢頭。據(jù)銀率網(wǎng)數(shù)據(jù)庫統(tǒng)計(jì)，2009年各商業(yè)銀行共發(fā)行5998款理財(cái)產(chǎn)品，比2008年增長了10.5%。其中發(fā)行的人民幣理財(cái)產(chǎn)品有4996款，比上年增長25.4%，外幣理財(cái)產(chǎn)品1002款，同比下降30.6%，這主要是由于金融危機(jī)下外匯市場波動加劇造成的。從市場占比來看，人民幣產(chǎn)品依然占有主要位置。

2、理財(cái)品種日益豐富。從產(chǎn)品種類來看，各商業(yè)銀行繼續(xù)推出不同風(fēng)險(xiǎn)類別的多樣化產(chǎn)品，理財(cái)產(chǎn)品結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)日趨復(fù)雜，產(chǎn)品掛鉤的對象越來越豐富，涉及到匯率、指數(shù)、債券、股票、黃金、大宗商品、房地產(chǎn)等。但目前投資于債券市場、貨幣市場以及信貸資產(chǎn)的產(chǎn)品占據(jù)了85%以上的市場份額。

3、產(chǎn)品期限呈現(xiàn)短期化趨勢。2009年投資者的風(fēng)險(xiǎn)偏好和之前相比有一定變化，金融危機(jī)對理財(cái)產(chǎn)品的明顯影響之一就是產(chǎn)品的期限縮短了。據(jù)銀率網(wǎng)數(shù)據(jù)庫統(tǒng)計(jì)，2009年期限在6個月以內(nèi)的短期產(chǎn)品占比71.2%，而2008年這一數(shù)字為63.5%。金融危機(jī)還影響了投資者的風(fēng)險(xiǎn)偏好，總體來看，2009年投資者更青睞于保本保收益的產(chǎn)品。2009年共發(fā)行保本保收益的產(chǎn)品1999款，占比33.3%，同比增長了77.5%。

二、我國商業(yè)銀行個人理財(cái)業(yè)務(wù)存在的問題

雖然國內(nèi)銀行個人理財(cái)業(yè)務(wù)近年來有了長足發(fā)展，但是與國外銀行理財(cái)業(yè)務(wù)相比，無論從規(guī)模上還是從內(nèi)容上都差距甚遠(yuǎn)，存在不少問題。

1、缺乏專業(yè)理財(cái)人員，服務(wù)意識不足。商業(yè)銀行個人理財(cái)業(yè)務(wù)是一項(xiàng)綜合性業(yè)務(wù)，政策性強(qiáng)、涉及面廣、服務(wù)要求高，要求理財(cái)師具備較高的素質(zhì)。一個優(yōu)秀的理財(cái)師需要全面了解理財(cái)產(chǎn)品的各項(xiàng)功能，熟練掌握證券、銀行、保險(xiǎn)、法律、稅收、財(cái)務(wù)等多方面知識，具備豐富實(shí)踐操作經(jīng)驗(yàn)，并有良好的交際和組織協(xié)調(diào)能力。但是國內(nèi)銀行普遍缺乏高素質(zhì)的優(yōu)秀理財(cái)人員，一些理財(cái)人員自身缺乏必要的專業(yè)知識、行業(yè)知識和管理能力，對所從事業(yè)務(wù)有關(guān)法律法規(guī)和監(jiān)管規(guī)章也不了解，對所推介產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)特性認(rèn)識不足，造成了銷售行為的不規(guī)范。目前，國內(nèi)商業(yè)銀行在發(fā)展理財(cái)業(yè)務(wù)中缺乏主動的營銷意識，大多是被動的等待客戶來辦理各種業(yè)務(wù)。這種坐等客戶上門的營銷理念需要轉(zhuǎn)變，理財(cái)人員或客戶經(jīng)理應(yīng)主動發(fā)現(xiàn)潛

在目標(biāo)客戶，為客戶制定合適的理財(cái)方案。一些銀行的理財(cái)人員在理財(cái)協(xié)議及相關(guān)文件一旦簽署后，就覺得任務(wù)完成，服務(wù)終止了，對客戶的后續(xù)服務(wù)沒有跟上，導(dǎo)致客戶的流失。

2、產(chǎn)品設(shè)計(jì)管理機(jī)制不健全，理財(cái)產(chǎn)品雷同。當(dāng)前金融分業(yè)經(jīng)營的現(xiàn)狀及金融工具的單一制約了商業(yè)銀行理財(cái)產(chǎn)品的創(chuàng)新。目前國內(nèi)各家銀行推出的理財(cái)產(chǎn)品雖然名目眾多，但實(shí)質(zhì)上大同小異，互相效仿，沒有本質(zhì)上的差別，缺乏競爭力。多數(shù)個人理財(cái)產(chǎn)品沒有根據(jù)客戶的需求有針對性的進(jìn)行產(chǎn)品規(guī)劃，產(chǎn)品的市場定價(jià)和定位無法形成區(qū)分度，理財(cái)服務(wù)實(shí)質(zhì)性內(nèi)容少，產(chǎn)品整體技術(shù)含量較低，導(dǎo)致各商業(yè)銀行在同質(zhì)化產(chǎn)品中惡性競爭。而且許多理財(cái)產(chǎn)品有較多的客戶條件限制，使得產(chǎn)品的適應(yīng)性不強(qiáng)。

3、理財(cái)產(chǎn)品潛在風(fēng)險(xiǎn)大，銀行宣傳中風(fēng)險(xiǎn)揭示不足。個人理財(cái)業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行的中間業(yè)務(wù)，它涉及產(chǎn)品、交易等多個層面。一些商業(yè)銀行在設(shè)計(jì)理財(cái)產(chǎn)品時(shí)沒有充分考慮客戶利益和風(fēng)險(xiǎn)承受能力，沒有設(shè)置相應(yīng)的市場風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測指標(biāo)和有效的市場風(fēng)險(xiǎn)識別、計(jì)量、監(jiān)測和控制體系。銀行在推銷理財(cái)產(chǎn)品的時(shí)候風(fēng)險(xiǎn)揭示不足，沒有以醒目、通俗的文字進(jìn)行表達(dá)，過分強(qiáng)調(diào)預(yù)期收益率，追求銷售業(yè)績。一些商業(yè)銀行在為客戶提供理財(cái)服務(wù)時(shí)沒有對客戶進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)偏好評估，或隨意評估。對客戶的投資目的、財(cái)務(wù)狀況、以及風(fēng)險(xiǎn)認(rèn)知和承受能力了解不深，導(dǎo)致客戶購買了并不適合的理財(cái)產(chǎn)品，造成了客戶的損失。

4、科技手段滯后，網(wǎng)絡(luò)化程度低。以計(jì)算機(jī)網(wǎng)絡(luò)和通迅技術(shù)為中心的金融電子化是理財(cái)業(yè)務(wù)發(fā)展的技術(shù)依托。目前我國商業(yè)銀行技術(shù)服務(wù)手段落后，通迅網(wǎng)絡(luò)、計(jì)算機(jī)應(yīng)用軟件配套能力差，科技化程度低，大多數(shù)商業(yè)銀行還在以宣傳圖表、資料、計(jì)算器等簡單工具為主，缺少專門為客戶設(shè)計(jì)的電腦軟件，以及提供必要的查詢和市場資訊服務(wù)，更談不上為客戶做理財(cái)分析、調(diào)查、量身定做理財(cái)目標(biāo)和計(jì)劃等。

三、我國商業(yè)銀行個人理財(cái)業(yè)務(wù)發(fā)展對策

我國商業(yè)銀行個人理財(cái)業(yè)務(wù)還處于新興階段，龐大并持續(xù)增長的個人金融資產(chǎn)，為我國商業(yè)銀行發(fā)展個人理財(cái)業(yè)務(wù)提供了充分的物質(zhì)基礎(chǔ)，市場前景十分廣闊。

1、更新營銷理念，提升個人理財(cái)服務(wù)質(zhì)量。商業(yè)銀行在營銷理念上應(yīng)有所創(chuàng)新，建立整體營銷體制主動向客戶出售服務(wù)。銀行要培育理財(cái)文化，向公眾宣傳金融知識、理財(cái)觀念和理財(cái)產(chǎn)品，打造有特色的理財(cái)品牌。個人理財(cái)服務(wù)的質(zhì)量對理財(cái)業(yè)務(wù)的開展至關(guān)重要，銀行應(yīng)以客戶為中心。理財(cái)師要幫助客戶分析自己的風(fēng)險(xiǎn)承受能力、理財(cái)目標(biāo)，詳細(xì)了解客戶的財(cái)務(wù)狀況及其它各方面的投資需求，向客戶傳達(dá)正確的理財(cái)觀念和方法，推薦適合的理財(cái)產(chǎn)品。理財(cái)協(xié)議及相關(guān)文件簽署后，理財(cái)人員更應(yīng)做好后續(xù)服務(wù)工作，定期為客戶寄送理財(cái)明細(xì)，便于客戶隨時(shí)了解自己的資產(chǎn)負(fù)債狀況、可運(yùn)用的資金、盈虧情況等，幫助客戶分析理財(cái)產(chǎn)品的投資收益及風(fēng)險(xiǎn)情況，及時(shí)給客戶提出相應(yīng)的投資調(diào)整建議，增加客戶的收益。

2、創(chuàng)新金融理財(cái)產(chǎn)品。隨著社會不同經(jīng)濟(jì)主體對金融服務(wù)需求的多樣化，以及銀行間競爭的加劇，要求商業(yè)銀行不斷推出有市場特色、有效益的新產(chǎn)品。商業(yè)銀行應(yīng)積極與證券、保險(xiǎn)、信托等非銀行金融機(jī)構(gòu)合作，努力發(fā)展交叉性金融業(yè)務(wù)，不斷推進(jìn)產(chǎn)品整合、開發(fā)能力，加快個人理財(cái)產(chǎn)品和服務(wù)創(chuàng)新。商業(yè)銀行應(yīng)建立完備的客戶信息系統(tǒng)平臺，細(xì)分客戶層次，對不同層次的客戶設(shè)計(jì)不同的理財(cái)產(chǎn)品與投資方案，提供有針對性的、差別化的產(chǎn)品和服務(wù)，滿足不同層次客戶的需求。

3、建立風(fēng)險(xiǎn)管理體系，完善信息披露機(jī)制。商業(yè)銀行在設(shè)計(jì)理財(cái)產(chǎn)品、宣傳銷售理財(cái)產(chǎn)品、投資及后續(xù)服務(wù)等環(huán)節(jié)應(yīng)建立全面的風(fēng)險(xiǎn)管理體系，及時(shí)向客戶充分披露相關(guān)信息。監(jiān)管部門應(yīng)嚴(yán)格監(jiān)管，要求理財(cái)人員在銷售理財(cái)產(chǎn)品時(shí)要向投資者完整、準(zhǔn)確、詳盡地揭示每個產(chǎn)品內(nèi)在的風(fēng)險(xiǎn)結(jié)構(gòu)，讓客戶了解產(chǎn)品的操作方式和風(fēng)險(xiǎn)度。對那些在理財(cái)產(chǎn)品的宣傳中沒有進(jìn)行充分、明確的風(fēng)險(xiǎn)提示的商業(yè)銀行進(jìn)行一定的處罰。

4、增加科技投入，加快培養(yǎng)理財(cái)人才。各商業(yè)銀行應(yīng)在充分利用現(xiàn)有網(wǎng)絡(luò)、計(jì)算機(jī)等設(shè)備的基礎(chǔ)上，加大資金投入力度，加快計(jì)算機(jī)網(wǎng)絡(luò)、相關(guān)軟件建設(shè)。開展個人理財(cái)業(yè)務(wù)，人才隊(duì)伍的建設(shè)是關(guān)鍵，要重視和培養(yǎng)理財(cái)業(yè)務(wù)的高素質(zhì)人才，建立相應(yīng)的個人理財(cái)業(yè)務(wù)人員資格考核與認(rèn)定、繼續(xù)培訓(xùn)、跟蹤評價(jià)等

管理制度。銀行要對現(xiàn)有個人理財(cái)業(yè)務(wù)從業(yè)人員加強(qiáng)培訓(xùn)，鼓勵員工學(xué)習(xí)進(jìn)修，提高員工的從業(yè)素質(zhì)，培養(yǎng)一支專業(yè)的理財(cái)隊(duì)伍。

參考文獻(xiàn)：

[1] 楊健.我國商業(yè)銀行個人理財(cái)業(yè)務(wù)發(fā)展研究[J].中國城市經(jīng)濟(jì)，2010;(08)

[2] 何泰康.商業(yè)銀行發(fā)展個人理財(cái)業(yè)務(wù)的問題探討[J].當(dāng)代經(jīng)濟(jì)，2010;(14)

[3] 喻強(qiáng).商業(yè)銀行個人理財(cái)業(yè)務(wù)新趨勢[J].中國金融，2007;(21)

第五篇：個人理財(cái)業(yè)務(wù)

個人理財(cái)業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行為個人客戶提供的財(cái)務(wù)分析、財(cái)務(wù)規(guī)劃、投資顧問、資產(chǎn)管理等專業(yè)化服務(wù)的活動。

個人理財(cái)業(yè)務(wù)定義

個人理財(cái)業(yè)務(wù)，又稱財(cái)富管理業(yè)務(wù)，是目前發(fā)達(dá)國家商業(yè)銀行利潤的重要來源之一。國際上成熟的理財(cái)服務(wù)是指：銀行利用掌握的客戶信息與金融產(chǎn)品，分析客戶自身財(cái)務(wù)狀況，通過了解和發(fā)掘客戶需求，制定客戶財(cái)務(wù)管理目標(biāo)和計(jì)劃，并幫助選擇金融產(chǎn)品以實(shí)現(xiàn)客戶理財(cái)目標(biāo)的一系列服務(wù)過程。個人理財(cái)業(yè)務(wù)是指商業(yè)銀行為個人客戶提供的財(cái)務(wù)分析、財(cái)務(wù)規(guī)劃、投資顧問、資產(chǎn)管理等專業(yè)化服務(wù)活動。按照管理運(yùn)作方式不同，商業(yè)銀行個人業(yè)務(wù)可以分為理財(cái)顧問服務(wù)和綜合理財(cái)服務(wù)。其中，理財(cái)顧問服務(wù)是指銀行向客戶提供的財(cái)務(wù)分析與規(guī)劃、投資建議個人投資產(chǎn)品推介等專業(yè)化服務(wù)。在理財(cái)顧問服務(wù)活動中，客戶根據(jù)商業(yè)銀行提供的理財(cái)顧問服務(wù)的基礎(chǔ)上，接受客戶的委托和授權(quán)，按照與客戶事先約定的投資計(jì)劃和方式進(jìn)行投資和資產(chǎn)管理的業(yè)務(wù)活動。在綜合理財(cái)服務(wù)活動中，客戶授權(quán)銀行代表客戶按照合同約定的投資方向和方式，進(jìn)行投資和資產(chǎn)管理，投資收益與風(fēng)險(xiǎn)由客戶或客戶與銀行按照約定方式承擔(dān)

理財(cái)業(yè)務(wù)

理財(cái)業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行推進(jìn)綜合化經(jīng)營戰(zhàn)略的重要載體和提高中間業(yè)務(wù)收入的重要手段。我國商業(yè)銀行理財(cái)業(yè)務(wù)尚處于起步階段，當(dāng)前具有以信托貸款產(chǎn)品為主導(dǎo)，產(chǎn)品呢預(yù)期收益趨向合理，分成服務(wù)體系開始構(gòu)建等熱點(diǎn)。產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)揭示不足，品種結(jié)構(gòu)不合理以及粗放式發(fā)展等問題仍然存在。我國商業(yè)銀行需要重新考察和研判市場方向，發(fā)揮理財(cái)業(yè)務(wù)對經(jīng)營轉(zhuǎn)型的重要作用；打造卓越品牌形象與特色服務(wù)，獲取客戶的持久信任與忠誠；加大創(chuàng)新力度，探尋理財(cái)市場發(fā)展新空間；同時(shí)，由單一產(chǎn)品向綜合平臺轉(zhuǎn)變，由大眾化產(chǎn)品向分層次服務(wù)轉(zhuǎn)變；建立健全理財(cái)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理體系。

縱觀

二十世紀(jì)70年代以來，全球商業(yè)銀行在金融創(chuàng)新浪潮的沖擊之下，個人理財(cái)業(yè)務(wù)獲得了快速發(fā)展。根據(jù)資料顯示，在過去的幾年里，美國的銀行業(yè)個人理財(cái)業(yè)務(wù)年平均利潤率達(dá)到35%，年平均盈利增長率約為12%-15%。從發(fā)達(dá)國家銀行個人理財(cái)業(yè)務(wù)的發(fā)展趨勢看，個人理財(cái)業(yè)務(wù)具有批量大、風(fēng)險(xiǎn)低、業(yè)務(wù)范圍廣、經(jīng)營收益穩(wěn)定等優(yōu)勢，在商業(yè)銀行業(yè)務(wù)發(fā)展中占據(jù)著重要位置。而在我國的香港特別行政區(qū)，貼身的個人理財(cái)服務(wù)也成為近年來銀行業(yè)競爭的主要焦點(diǎn)，花旗、匯豐、渣打、恒生、東亞等主要銀行紛紛推出了自己的理財(cái)套餐，針對不同收入的客戶提供不同的服務(wù)，推動了港島整體個人理財(cái)服務(wù)水平的不斷提升。

我國的發(fā)展?fàn)顩r

1、我國商業(yè)銀行理財(cái)業(yè)務(wù)的發(fā)展歷程及其動因

20世紀(jì)90年代末期，我國一些商業(yè)銀行開始嘗試向客戶提供專業(yè)化的投資顧問和個人外匯理財(cái)服務(wù)。2000年9月，中國人民銀行改革外幣利率管理體制，為外幣理財(cái)業(yè)務(wù)創(chuàng)造了政策通道，其后幾年外匯理財(cái)產(chǎn)品一直處于主導(dǎo)地位，但是總體規(guī)模不大，沒有形成競爭市場。2004年11月，光大銀行推出了投資于銀行間債券市場的“陽光理財(cái)B計(jì)劃”，開創(chuàng)了國內(nèi)人民幣理財(cái)產(chǎn)品的先河。中小股份制商業(yè)銀行成為推動人民幣理財(cái)業(yè)務(wù)發(fā)展先鋒的直接原因是，在當(dāng)時(shí)信貸投放高速增長的背景下，中小銀行定期儲蓄存款占比較低，缺乏穩(wěn)定的資金來源，而發(fā)行人民幣理財(cái)產(chǎn)品能夠增強(qiáng)其吸儲能力，緩解資金趨緊壓力。

2006以來，隨著客戶理財(cái)服務(wù)需求的日益旺盛和市場競爭主體的多元化發(fā)展，銀行理財(cái)產(chǎn)品市場規(guī)模呈現(xiàn)爆發(fā)式增長的態(tài)勢。特別是面對存款市場激烈的同業(yè)競爭，國有商業(yè)銀行開始持續(xù)加大理財(cái)產(chǎn)品的創(chuàng)新和發(fā)行力度，不斷豐富和延伸理財(cái)品牌及價(jià)值鏈上的子產(chǎn)品。以工商銀行為例，2005到2007年分別（發(fā)行）銷售個人銀行類理財(cái)產(chǎn)品190億元、755億元和1544億元，年均增速達(dá)185.3%；而2008年僅上半年即累計(jì)（發(fā)行）銷售個人理財(cái)

產(chǎn)品5495億元，同比大幅增長6.5倍。憑借網(wǎng)點(diǎn)資源、客戶資源、綜合實(shí)習(xí)優(yōu)勢，國有商業(yè)銀行目前已經(jīng)占據(jù)國內(nèi)理財(cái)市場的主導(dǎo)地位。可見商業(yè)銀行理財(cái)產(chǎn)品的發(fā)展是內(nèi)在需求與外部環(huán)境共同作用的結(jié)果。面對轉(zhuǎn)變經(jīng)營模式、拓展收益渠道的壓力，以及激烈的市場競爭環(huán)境，商業(yè)銀行唯有加快理財(cái)業(yè)務(wù)發(fā)展的創(chuàng)新步伐，通過負(fù)債結(jié)構(gòu)與收益結(jié)構(gòu)的轉(zhuǎn)變，形成理財(cái)產(chǎn)品與儲蓄存款的聯(lián)動效應(yīng)，才能在同業(yè)競爭中立于不敗之地。

2、我國商業(yè)銀行理財(cái)產(chǎn)品運(yùn)作模式的演進(jìn)

在人民幣理財(cái)產(chǎn)品的初創(chuàng)期，投資方向基本為銀行間國債、央行票據(jù)、貨幣市場基金等

固定收益工具。在風(fēng)險(xiǎn)管理方面，與初期的外幣理財(cái)產(chǎn)品相比，人民幣理財(cái)產(chǎn)品則更為規(guī)范，客戶資金與銀行自有資金相互隔離。應(yīng)該說，這一時(shí)期的理財(cái)產(chǎn)品與商業(yè)銀行熟悉、專注并具有傳統(tǒng)優(yōu)勢的領(lǐng)域，依靠銀行自身的平臺就可以完成產(chǎn)品銷售、資產(chǎn)配置、投資決策、清算分配等職能。

此后，由于銀行間債券市場利率的走低以及資本市場的走強(qiáng)，商業(yè)銀行紛紛探索新的理

財(cái)產(chǎn)品運(yùn)作模式。一是借助信托平臺進(jìn)入股票市場、產(chǎn)業(yè)投資市場。銀行通過與信托公司合作，將理財(cái)資金委托給信托公司，信托公司則以自己的名義，進(jìn)行股票和實(shí)業(yè)投資。在此種投資路徑打通以后，理財(cái)產(chǎn)品形式上的創(chuàng)新層出不窮，比如新股申購、信托受益權(quán)轉(zhuǎn)讓以及由債券、股票、信托融資等產(chǎn)品組合而成的資產(chǎn)配置產(chǎn)品等。二是與外資金融機(jī)構(gòu)合作推出結(jié)構(gòu)性理財(cái)產(chǎn)品，實(shí)現(xiàn)覆蓋全球市場的投資管理。尤其是QDII的推出，打通了人民幣海外投資的通道，擴(kuò)大了資源配置的半徑，理財(cái)市場上出現(xiàn)了大量與利率、匯率、股指掛鉤的產(chǎn)品。

反觀國內(nèi)，自1996年中信實(shí)業(yè)銀行廣州分行在國內(nèi)最早掛出“私人理財(cái)中心”的牌子

至今，隨著國內(nèi)居民收入水平的日益提高，理財(cái)意識的不斷增強(qiáng)，個人理財(cái)市場規(guī)模持續(xù)擴(kuò)大已成為不爭的現(xiàn)實(shí)。今年夏季，美林集團(tuán)發(fā)布的全球財(cái)富報(bào)告顯示2003年中國內(nèi)地百萬美元富翁約有23.6萬人，比上一年的21萬增長了12%，這些富豪所掌握的財(cái)富總額已經(jīng)達(dá)到了9690億美元。若以人民幣計(jì)算，即將近24萬人成為了千萬級別的富翁。而根據(jù)波士頓咨詢公司（BCG）的最新研究報(bào)告，在2003年亞洲理財(cái)市場（不包括日本）6.4萬億美元的管理資產(chǎn)中有3.29萬億來自大中華區(qū)。而該報(bào)告更預(yù)測到2008年北京舉辦下界奧運(yùn)會時(shí)，大中華區(qū)的財(cái)富增長率將達(dá)到27%，為4.2萬億美元，且中國大陸將超越香港和臺灣成為理財(cái)市場成長趨勢中的領(lǐng)導(dǎo)力量。

而國內(nèi)被廣泛引用的另一份調(diào)查結(jié)果則來自上海：該次抽樣調(diào)查表明,大多數(shù)上海市民

認(rèn)為“未經(jīng)專家指導(dǎo)的自發(fā)理財(cái)方案有很大風(fēng)險(xiǎn)”；有87%的被訪問市民表示會接受銀行提出的理財(cái)建議,其中32%的市民“最感興趣的是銀行的理財(cái)咨詢和理財(cái)方案設(shè)計(jì)”；40%的人認(rèn)為“應(yīng)增加代理客戶投資操作,提供專家服務(wù)”,并“希望能與銀行理財(cái)專家建立穩(wěn)定和經(jīng)常性的業(yè)務(wù)聯(lián)系”。由以上調(diào)查結(jié)果可見，如何理好財(cái),用好自己的錢,使之能夠不斷保值、增值,發(fā)揮更大的作用已經(jīng)成為越來越多逐漸富裕起來的國人所共同關(guān)注的話題。

面對如此巨大的市場需求，時(shí)至今日，國內(nèi)各家銀行拓展中高端個人理財(cái)業(yè)務(wù)的腳步一

直未曾停滯。個人理財(cái)業(yè)務(wù)已經(jīng)成為銀行新的利潤增長點(diǎn)，中外銀行紛紛推出各自的個人理財(cái)品牌，并在個人高端客戶市場和金融產(chǎn)品創(chuàng)新上展開了異常激烈的競爭。

商業(yè)銀行理財(cái)產(chǎn)品市場的特點(diǎn)

1、信托貸款類產(chǎn)品成為理財(cái)市場的主導(dǎo)

2008年各商業(yè)銀行理財(cái)產(chǎn)品發(fā)行數(shù)量保持快速增長，單手資本市場大幅下挫，投資者

風(fēng)險(xiǎn)意識增強(qiáng)銀監(jiān)會加大商業(yè)銀行理財(cái)業(yè)務(wù)規(guī)范整改力度等因素的影響，理財(cái)產(chǎn)品的品種結(jié)構(gòu)普遍發(fā)生顯著變化。子2008年2季度開始，風(fēng)險(xiǎn)相對降低、收益相對穩(wěn)定的信托貸款類產(chǎn)品大幅增加，并保持迅猛增長的態(tài)勢，在各類銀行理財(cái)產(chǎn)品中已占據(jù)主導(dǎo)地位。如招商銀行全年累計(jì)發(fā)行“金葵花招銀進(jìn)寶之信貸資產(chǎn)理財(cái)計(jì)劃”和“金葵花招銀進(jìn)寶之票據(jù)盈利理

財(cái)計(jì)劃”兩種信托貸款類產(chǎn)品共674只，在其各類理財(cái)產(chǎn)品中的占比達(dá)到73.8%。其他各行也紛紛將信托貸款類產(chǎn)品作為理財(cái)業(yè)務(wù)推廣的重點(diǎn)加以集中發(fā)行。如工商銀行的“穩(wěn)得利系列”、中國銀行的“平穩(wěn)收益計(jì)劃”等。信托貸款類產(chǎn)品普遍具有投資標(biāo)的明確、結(jié)構(gòu)簡單、期限多樣、收益相對穩(wěn)定等特點(diǎn)。從根本上講，信托貸款類產(chǎn)品的內(nèi)在特性符合當(dāng)前階段投資者、商業(yè)銀行、借款人和信托公司等各方主體的利益。

2、公益性、專屬性創(chuàng)新產(chǎn)品彰顯理財(cái)業(yè)務(wù)價(jià)值

針對“5.12”汶川特大地震災(zāi)害，部分銀行迅速反應(yīng)，推出了具有公益性質(zhì)的創(chuàng)新理財(cái)

產(chǎn)品。例如，建設(shè)銀行在震后第五天就發(fā)行了“財(cái)富.愛心公益類08年第一期理財(cái)產(chǎn)品”，將募集資金的8%通過中國紅十字基金會定向捐贈于四川災(zāi)區(qū)，并且該產(chǎn)品不向客戶收取認(rèn)購費(fèi)、管理費(fèi)等任何費(fèi)用。此外，在教師節(jié)期間，招商銀行還特別發(fā)行了“金葵花招銀進(jìn)寶之信貸資產(chǎn)教師專享理財(cái)計(jì)劃”，在原有信托貸款類產(chǎn)品的基礎(chǔ)上賦予了“尊師重教”這一更具意義的內(nèi)涵。此類以慈善、關(guān)愛為主題的理財(cái)產(chǎn)品，在很大程度上拓寬了銀行理財(cái)業(yè)務(wù)的發(fā)展思路，打破了以往理財(cái)業(yè)務(wù)同質(zhì)化的常規(guī)，深化了理財(cái)品牌的內(nèi)涵與價(jià)值，增強(qiáng)了客戶的認(rèn)同和忠誠度，并有效地提升了銀行的品牌價(jià)值和社會形象，對于理財(cái)業(yè)務(wù)的長遠(yuǎn)發(fā)展大有裨益。

3、產(chǎn)品預(yù)期年化收益率更趨規(guī)范合理

各銀行理財(cái)產(chǎn)品的預(yù)期年化收益率普遍趨向于規(guī)范合理，與以往部分銀行對新股申購

類、結(jié)構(gòu)掛鉤類產(chǎn)品動輒給出40%或50%的預(yù)期收益率，甚至“上不封頂”的情況形成鮮明反差。例如，光大已拿回國內(nèi)“陽光理財(cái)同升21號”掛鉤類產(chǎn)品的預(yù)期收益率分別為8%、4.5%、1.45%三檔；中信銀行投資于新股申購和信貸資產(chǎn)的“全面配置計(jì)劃0807期產(chǎn)品”的預(yù)期收益率為4.38%；而農(nóng)業(yè)銀行的“本利年08第15期基金精選型產(chǎn)品”，招商銀行的“金葵花新股申購22期與套利理財(cái)計(jì)劃”等均有給出具體的預(yù)期收益情況。究其原因：一方面，受資本市場低迷以及“零收益”實(shí)踐等因素影響，各個銀行給出的預(yù)期收益水平更加實(shí)際與客觀；另一方面，按照銀監(jiān)會要求，對于無法提供科學(xué)、準(zhǔn)確的測算依據(jù)和測算方式的理財(cái)產(chǎn)品，各個銀行在宣傳和介紹材料中不得給出“預(yù)期收益率”或“最高收益率”。盡管有所回落的預(yù)期收益水平在一定程度上會影響客戶吸引力，但從根本上講，科學(xué)的、與實(shí)際收益情況吻合的預(yù)期收益率將對商業(yè)銀行及其理財(cái)產(chǎn)品的美譽(yù)度和客戶信任度產(chǎn)生積極影響。

4、產(chǎn)品短期化趨勢更為顯著，期限結(jié)構(gòu)日臻完善

與以往同類型產(chǎn)品相比，各銀行理財(cái)產(chǎn)品的短期化趨勢更為顯著。以招商銀行為例，其

2008年所發(fā)行的全部理財(cái)產(chǎn)品中，期限在三個月（含）以內(nèi)的產(chǎn)品數(shù)量占比達(dá)36.8%，期限在三個月至一年的產(chǎn)品占比達(dá)59.7%，而一年期以上的產(chǎn)品僅占全部產(chǎn)品3.5%。此外，其他各銀行也注重短期化產(chǎn)品的研發(fā)和推廣，如工商銀行“2008年第65期穩(wěn)得利增強(qiáng)型信托投資理財(cái)產(chǎn)品”的期限為16天；中國銀行的“博弈人民幣理財(cái)產(chǎn)品”期限分為14天、21天或1個月。在產(chǎn)品不斷短期化的同時(shí)，各銀行也注意產(chǎn)品期限結(jié)構(gòu)的完善。以工商銀行11月份發(fā)行的“穩(wěn)得利”系列產(chǎn)品為例，其包含了29天、75天、90天、12個月等各種期限結(jié)構(gòu)，能夠滿足不同投資者的偏好。

5、理財(cái)業(yè)務(wù)分層服務(wù)體系逐步構(gòu)建，財(cái)富管理職能日益凸顯

2008年來，針對中高端客戶的專屬產(chǎn)品不斷增加，銀行理財(cái)業(yè)務(wù)更加注重客戶細(xì)分，財(cái)富管理職能日益凸顯。舉例而言，交通銀行“得利寶新藍(lán)58號產(chǎn)品”和“得利寶海藍(lán)31號產(chǎn)品”對普通客戶、交通銀行客戶進(jìn)行了分層定價(jià)，產(chǎn)品預(yù)期收益與客戶層次成正比。在交通銀行的財(cái)富管理服務(wù)體系中，“交銀理財(cái)”定位于季日均金融資產(chǎn)5萬元以上的客戶；“沃德財(cái)富”地位于季日均金融資產(chǎn)50萬元以上的目標(biāo)客戶，并提供專屬客戶經(jīng)理、專屬理財(cái)網(wǎng)點(diǎn)、專享增值服務(wù)等。同樣，工商銀行也全面升級了“理財(cái)金賬戶”服務(wù)品質(zhì)，定期

推出“理財(cái)金賬戶”專屬理財(cái)產(chǎn)品，并通過貴賓理財(cái)中心、貴賓客戶服務(wù)專線、貴賓網(wǎng)上銀行等各種專屬通道，為客戶提供全新的理財(cái)服務(wù)體驗(yàn)。各銀行對中高端財(cái)富客戶的重視程度正在不斷提升，市場細(xì)分能力的增強(qiáng)和分層服務(wù)體系的構(gòu)建將成為商業(yè)銀行財(cái)務(wù)管理業(yè)務(wù)發(fā)展的重要基石。

我國商業(yè)銀行理財(cái)市場存在的問題

1、信托理財(cái)集合資金用于貸款可能引發(fā)潛在風(fēng)險(xiǎn)

由于央行對信托貸款利率下線沒有規(guī)定，因此信托貸款可以規(guī)避商業(yè)貸款基準(zhǔn)利率下限

規(guī)定，這在一定程度上降低了借款人的融資成本。另外，雖然從實(shí)質(zhì)上看是商業(yè)銀行對用款單位放貸，但由于信托貸款與信托理財(cái)資金不在商業(yè)銀行表內(nèi)核算，因此可以規(guī)避《資本充足率管理辦法》，不用計(jì)提資本，這在一定程度上也優(yōu)化了商業(yè)銀行的資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)。基于此，我國大部分商業(yè)銀行都開展了與信托掛鉤的理財(cái)業(yè)務(wù)，籌集資金的投向基本上是信托貸款。

信托貸款對銀行和信托公司而言，都屬于表外業(yè)務(wù)，貸款的信用風(fēng)險(xiǎn)完全由購買理財(cái)產(chǎn)

品的投資者承擔(dān)。在此情形下，銀行和信托公司對借款人一般不會進(jìn)行授信盡職調(diào)查，對貸款用途也不會開展相關(guān)的監(jiān)測工作，特別是貸款大部分在異地使用，就更缺乏有效地貸后管理一旦用款單位出現(xiàn)還款風(fēng)險(xiǎn)，擔(dān)保人又不能如期履行擔(dān)保責(zé)任，將會給購買理財(cái)產(chǎn)品的投資者帶來巨大風(fēng)險(xiǎn)，銀行也和信托業(yè)雖然對此不負(fù)有償還義務(wù)，但也將面臨系統(tǒng)性的聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)。

2、對客戶風(fēng)險(xiǎn)提示及信息披露不充分

部分商業(yè)銀行在編寫有關(guān)產(chǎn)品介紹和宣傳材料時(shí)，風(fēng)險(xiǎn)提示不充分，主要體現(xiàn)在未提供

必要的舉例說明。風(fēng)險(xiǎn)提示只是簡單的列示。如對保本浮動收益理財(cái)計(jì)劃“本理財(cái)計(jì)劃有投資風(fēng)險(xiǎn)，您只能獲得合同明確承諾的收益，您應(yīng)充分認(rèn)識投資風(fēng)險(xiǎn)，謹(jǐn)慎投資”的話語，未對鏟平面臨的市場風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)、流動性風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行詳細(xì)的闡釋。

對一些掛鉤較為復(fù)雜的產(chǎn)品的理財(cái)業(yè)務(wù)，在與客戶簽訂合同前，未提供理財(cái)計(jì)劃預(yù)期收

益率的測算數(shù)據(jù)、測算方式和測算的主要依據(jù)。在將有關(guān)市場檢測指標(biāo)作為理財(cái)計(jì)劃合同的終止條件或中之參考條件時(shí)，未在理財(cái)計(jì)劃合同中對相關(guān)指標(biāo)的定義和計(jì)算方式做出明確的解釋。

3、熟悉國際交易規(guī)則的專業(yè)人才異常匱乏

在全球金融自由化于一體化的形勢下，由于我國金融市場尚不發(fā)達(dá)，可以預(yù)期在未來相

當(dāng)長的一段時(shí)間內(nèi)，我國個人理財(cái)業(yè)務(wù)掛鉤標(biāo)的投資方向?qū)⒅饕蚓惩馐袌霭l(fā)展，其中主要投資產(chǎn)品屬于衍生工具范疇，因此熟悉國際衍生品通行的交易規(guī)則、慣例是維護(hù)我國商業(yè)銀行從事國際衍生品交易合法權(quán)益的關(guān)鍵之所在，但目前銀行相關(guān)從業(yè)人員異常缺乏國際衍生

交易經(jīng)驗(yàn)特別是對國際規(guī)則的了解，更無從談及靈活運(yùn)用國際慣例維護(hù)自身合法權(quán)益。

4、營銷宣傳不夠

個金融機(jī)構(gòu)在理財(cái)產(chǎn)品的營銷上基本處于“雷聲大、雨點(diǎn)小”的狀況。在銀行營業(yè)廳里，都擺放著介紹理財(cái)產(chǎn)品的小冊子或宣傳紙，但缺乏特色產(chǎn)品和個性化方案，這同客戶需求顯然存在一定的差距。由于缺乏必要的宣傳，即使是一些不錯的理財(cái)產(chǎn)品，實(shí)際上了解的客戶也不多。比如，“千里馬”、“紅雙喜”等投資分紅險(xiǎn)，其復(fù)雜的條款，常常需要推銷員通俗化的解釋才能讓人明白，而各行卻無人主動的向客戶介紹。一些新國債、基金等的收益、風(fēng)險(xiǎn)情況也是客戶所不熟悉的，單單看一看宣傳冊，客戶根本弄不明白。

5、個人理財(cái)業(yè)務(wù)同質(zhì)現(xiàn)象嚴(yán)重

我國商業(yè)銀行的個人理財(cái)產(chǎn)品的同質(zhì)化趨向。在業(yè)務(wù)范圍上表現(xiàn)為，把現(xiàn)有業(yè)務(wù)進(jìn)行重

新整合，普遍缺乏更為細(xì)致的客戶分層，無法為客戶提供切合需求的個性化服務(wù)；在財(cái)務(wù)策劃上技術(shù)人才的支持都無法滿足現(xiàn)實(shí)需求，投資產(chǎn)品在廣度和深度上均不能完全滿足客戶的理財(cái)需求。從目前國內(nèi)同業(yè)的情況來看，基礎(chǔ)金融產(chǎn)品在同業(yè)之間相差無幾，理財(cái)產(chǎn)品的市場定位和定價(jià)無法展示出各商業(yè)銀行的產(chǎn)品特色，同質(zhì)產(chǎn)品的競爭完全體現(xiàn)為市場價(jià)格的激烈比拼，嚴(yán)重影響了理財(cái)市場的健發(fā)展。

同時(shí)，金融產(chǎn)品的復(fù)制特點(diǎn)加劇了這一現(xiàn)象，一家銀行剛剛發(fā)出新的理財(cái)產(chǎn)品，其他銀

行就能夠立刻跟進(jìn)，名目雖不雷同，但功能特點(diǎn)相似、投資收益相當(dāng)，幾乎是克隆。于是現(xiàn)有的個人理財(cái)產(chǎn)品基本都是保險(xiǎn)、證券、外匯、基金等的投資組，缺乏特色。比如同一保險(xiǎn)公司的理財(cái)產(chǎn)品會被幾家商業(yè)銀行代理，或者同一商業(yè)銀行代理的幾家保險(xiǎn)公司的理財(cái)產(chǎn)品只是名字的區(qū)別，而沒有實(shí)質(zhì)性的差異。對個人客戶而言，這些產(chǎn)品的確眼花繚亂，卻缺少實(shí)際吸引力。

加快發(fā)展我國商業(yè)銀行理財(cái)業(yè)務(wù)的對策

從長遠(yuǎn)來看，由于理財(cái)業(yè)務(wù)將國內(nèi)居民財(cái)富迅速擴(kuò)張而引發(fā)的對金融業(yè)務(wù)的外在需

求，與商業(yè)銀行利用金融創(chuàng)新實(shí)現(xiàn)戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型和多元化經(jīng)營的內(nèi)在需求有機(jī)的結(jié)合在一起，因此其具有強(qiáng)大的生命力和廣闊的拓展空間。

1、發(fā)揮理財(cái)業(yè)務(wù)對銀行經(jīng)營轉(zhuǎn)型及客戶關(guān)系管理的重要作用

理財(cái)業(yè)務(wù)的快速發(fā)展對商業(yè)銀行推進(jìn)經(jīng)營轉(zhuǎn)型與實(shí)施客戶關(guān)系管理具有重要的實(shí)際意

義。一方面，大力發(fā)展理財(cái)業(yè)務(wù)有助于燙平經(jīng)濟(jì)波動的負(fù)面影響，有助于應(yīng)對利差收窄的挑戰(zhàn)并拉長盈利周期。首先，理財(cái)業(yè)務(wù)的快速發(fā)展能夠提高手續(xù)費(fèi)和傭金收入在營業(yè)收入中的占比，有助于商業(yè)銀行實(shí)現(xiàn)收益來源的多元化和收入結(jié)構(gòu)的優(yōu)化；其次，利用理財(cái)業(yè)務(wù)平臺，商業(yè)銀行能夠?qū)崿F(xiàn)與多個市場、多種業(yè)務(wù)的對接，并使之成為綜合化經(jīng)營的重要載體和有益探索。另一方面，商業(yè)銀行理財(cái)業(yè)務(wù)若能與客戶關(guān)系管理有效結(jié)合起來，與客戶建立持久信任關(guān)系，成為客戶完全可信賴的金融顧問，不僅能夠極大的降低優(yōu)質(zhì)目標(biāo)客戶的流失率，還將促進(jìn)理財(cái)業(yè)務(wù)與儲蓄存款、銀行卡、電子銀行等不同業(yè)務(wù)類別交叉銷售和協(xié)同效應(yīng)的實(shí)現(xiàn)，進(jìn)而提升零售銀行業(yè)務(wù)對經(jīng)營利潤的貢獻(xiàn)度，增強(qiáng)商業(yè)銀行可持續(xù)發(fā)展和抵御風(fēng)險(xiǎn)的能力。

2、打造卓越品牌形象與特色服務(wù)，獲取客戶的持久信任與忠誠

當(dāng)前，國內(nèi)銀行的理財(cái)產(chǎn)品具有較強(qiáng)的同質(zhì)性和可復(fù)制性。在這一背景下，只有依靠卓

越的理財(cái)產(chǎn)品以及超越客戶預(yù)期的特色創(chuàng)新產(chǎn)品及服務(wù)，提高客戶的認(rèn)知度和榮譽(yù)度，才能在紛繁復(fù)雜的產(chǎn)品和激烈的同業(yè)競爭中超出。在品牌建設(shè)方面，需要商業(yè)銀行持續(xù)地自身核心理財(cái)品牌加以塑造，通過準(zhǔn)確的服務(wù)定位和文化內(nèi)涵，與客戶建立情感，從而贏取客戶的忠誠和持久信任，提升市場競爭力。以招商銀行為例，其全部理財(cái)業(yè)務(wù)均冠以“金葵花”之名，經(jīng)過持續(xù)不斷的培養(yǎng)，更使客戶自然而然低產(chǎn)生一種信任感，這種品牌形象是難以被同業(yè)復(fù)制的。

在特色產(chǎn)品及服務(wù)方面，商業(yè)銀行需要不斷更新理念，針對不斷變化的市場熱點(diǎn)和焦點(diǎn)，必須增強(qiáng)響應(yīng)能力，即使退出具有自身特色的新產(chǎn)品和信服務(wù)，從而獲取同業(yè)競爭主動權(quán)。理財(cái)不僅是一項(xiàng)規(guī)劃、一個系統(tǒng)、一種過程，更是規(guī)避經(jīng)濟(jì)金融風(fēng)險(xiǎn)的“防火墻”。當(dāng)金融市場繁榮時(shí)，需要通過有效的理財(cái)手段實(shí)現(xiàn)財(cái)富增長；而當(dāng)金融危機(jī)到來時(shí)，則更需要發(fā)揮其獨(dú)特的作用，把握機(jī)遇，平穩(wěn)實(shí)現(xiàn)客戶資產(chǎn)保值增值。

3、加大創(chuàng)新力度，探尋理財(cái)市場發(fā)展新空間

面對錯綜復(fù)雜的市場環(huán)境，商業(yè)銀行需要重新考察和研判市場方向，加大創(chuàng)新力度，為

理財(cái)市場尋找新的加速器。貨幣政策的轉(zhuǎn)向、相關(guān)監(jiān)管政策的推出和調(diào)整以及一系列刺激經(jīng)濟(jì)措施的實(shí)施，都為理財(cái)業(yè)務(wù)的創(chuàng)新提供了政策支持和發(fā)展空間。近期，銀監(jiān)會相繼發(fā)布了《商業(yè)銀行并購貸款風(fēng)險(xiǎn)管理指引》、《銀行與信托公司業(yè)務(wù)合作指引》等多項(xiàng)政策，很多投資對象的價(jià)值將被重新發(fā)現(xiàn)，更多的市場品種將被發(fā)掘。例如，并購貸款類產(chǎn)品可能成為銀信理財(cái)業(yè)務(wù)新的增長點(diǎn)。與傳統(tǒng)的信貸資產(chǎn)類產(chǎn)品相比，并購貸款類產(chǎn)品將在投資方向、收益模式以及風(fēng)險(xiǎn)控制手段等方面進(jìn)行探索創(chuàng)新。此外，股權(quán)投資及PE類產(chǎn)品預(yù)計(jì)也將成為

優(yōu)化銀信產(chǎn)品結(jié)構(gòu)、提高產(chǎn)品附加值、提升銀信合作層次的重要領(lǐng)域。此類創(chuàng)新將私人股權(quán)投資等納入銀信業(yè)務(wù)合作范圍，打造個性比較強(qiáng)的高端理財(cái)產(chǎn)品，有利于銀行與信托形成具有市場競爭力的服務(wù)品牌，進(jìn)一步開創(chuàng)理財(cái)市場新的發(fā)展空間。

4、由單一產(chǎn)品向綜合平臺轉(zhuǎn)變，由大眾化產(chǎn)品向分層次服務(wù)轉(zhuǎn)變

從國外金融機(jī)構(gòu)理財(cái)業(yè)務(wù)的發(fā)展來看，理財(cái)業(yè)務(wù)并不局限于為客戶提供某種單一的金融產(chǎn)品，而是根據(jù)細(xì)分目標(biāo)市場以及投資者的財(cái)務(wù)狀況、投資預(yù)期、風(fēng)險(xiǎn)偏好等為客戶量身定制理財(cái)規(guī)劃方案。盡管近年來國內(nèi)銀行理財(cái)業(yè)務(wù)取得了迅猛的發(fā)展，但仍處于“關(guān)注產(chǎn)品勝于關(guān)注客戶”的初級階段，與理財(cái)業(yè)務(wù)全方位、差異化、個性化的本質(zhì)內(nèi)涵相比，仍存在較大差距。從長遠(yuǎn)看，國內(nèi)銀行理財(cái)業(yè)務(wù)的發(fā)展也應(yīng)遵循由單一產(chǎn)品向綜合平臺，由大眾化產(chǎn)品向分層次服務(wù)，由單純的產(chǎn)品銷售向以金融顧問、資產(chǎn)管理為核心的綜合投資理財(cái)服務(wù)轉(zhuǎn)變。

5、建立健全理財(cái)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理體系

理財(cái)業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)管理應(yīng)既包括商業(yè)銀行在提供理財(cái)顧問服務(wù)和綜合理財(cái)服務(wù)過程中面臨的法律風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)、聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)等主要風(fēng)，也包括理財(cái)計(jì)劃或產(chǎn)品包含的相關(guān)交易工具的市場風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)、流動性風(fēng)險(xiǎn)以及銀行進(jìn)行有關(guān)投資操作和資產(chǎn)管理中面臨的其他風(fēng)險(xiǎn)。因此，商業(yè)銀行應(yīng)根據(jù)自身業(yè)務(wù)發(fā)展戰(zhàn)略、風(fēng)險(xiǎn)管理方式和所開展的理財(cái)業(yè)務(wù)特點(diǎn)，制定具體而有針對性的內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)管理制度和風(fēng)險(xiǎn)管理規(guī)程，建立健全理財(cái)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理體系，并將理財(cái)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)納入全面風(fēng)險(xiǎn)管理體系中。

在理財(cái)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理體系中，市場風(fēng)險(xiǎn)的防范于控制對于理財(cái)產(chǎn)品的投資運(yùn)作具有特別重要的意義。商業(yè)銀行首先應(yīng)根據(jù)自身理財(cái)業(yè)務(wù)發(fā)展的特點(diǎn)，建立并完善理財(cái)業(yè)務(wù)市場風(fēng)險(xiǎn)管理制度和管理體系。商業(yè)銀行研發(fā)、銷售和管理有關(guān)理財(cái)計(jì)劃，必須配備相應(yīng)的資源，具備相應(yīng)的成本收益測算與控制、風(fēng)險(xiǎn)評估與檢測，內(nèi)部價(jià)格專一等的能力和手段，對需要對沖處置的風(fēng)險(xiǎn)要有具體的技術(shù)安排。在進(jìn)行相關(guān)市場風(fēng)險(xiǎn)管理時(shí)，應(yīng)對利率和匯率等主要金融政策的改革與調(diào)整進(jìn)行充分的壓力測試，評估可能對隱含經(jīng)營活動產(chǎn)生的影響，制定相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)處置和應(yīng)急預(yù)案。