第一篇：快遞管理新辦法能否制止信息泄露

快遞管理新辦法能否制止信息泄露？

一張普通的快遞單竟成了泄露個人隱私的“導火索”，前段時間央視集中曝光了“快遞信息遭泄露”的行業(yè)黑幕，讓快遞企業(yè)形象大打折扣。消費者填在快遞單上的地址、電話、單號等信息，在網(wǎng)上被公開叫賣，因快遞單信息泄露而引發(fā)的詐騙和入室盜竊等惡性案件也屢見報端。針對消費者的擔憂，新版《快遞市場管理辦法》也于近日發(fā)布，并將從3月1日起實施。然而新版快遞市場管理辦法能否制止信息泄露，為網(wǎng)民的隱私權(quán)保駕護航? 快遞市場管理新辦法規(guī)定，快遞從業(yè)人員有泄露客戶信息的違法行為，尚不構(gòu)成犯罪的，由郵政管理部門責令改正，沒收違法所得，并處五千元以上一萬元以下的罰款。構(gòu)成犯罪的，將依法追究刑事責任。而修訂前的《快遞市場管理辦法》規(guī)定,從業(yè)人員違法泄露在從事快遞服務過程中知悉的用戶信息,不僅個人要受到處罰,郵政管理部門還要“對快遞企業(yè)處以5000元以上,30000元以下的罰款”。但辦法修訂后,只剩下了對直接責任人員的5000元至1萬元的罰款。處罰企業(yè)的規(guī)定被刪除了，如果一些快遞企業(yè)違法泄露用戶信息,利用這一規(guī)定把責任推到員工身上,自己金蟬脫殼,逃避處罰，那么法律豈不成了一紙空文。

事實上,對快遞企業(yè)“利好”的規(guī)定還不止于此。修訂前要求快遞企業(yè)及員工對用戶信息不得“違法泄露”,修訂后改為不得“違法提供”。很顯然,“泄露”包括主觀故意和過失兩種情況,而“提供”只能是主觀故意。這又為違法者提供了一個辯護角度:一旦落網(wǎng),便會努力辯解不是“故意”而是“過失”。新版《快遞市場管理辦法》看似是在為快遞企業(yè)謀福利，其實不然因為只要查閱一下《中華人民共和國郵政法》就會發(fā)現(xiàn),該規(guī)章修訂前后的上述變化,都是為了與郵政法的規(guī)定實現(xiàn)一致。

《快遞市場管理辦法》自2008年7月12日施行以來，執(zhí)法時一直遭遇尷尬。雖然《快遞市場管理辦法》明文規(guī)定：企業(yè)及從業(yè)者不得泄露用戶信息，違反規(guī)定的企業(yè)和個人會被處以高額罰款，構(gòu)成犯罪的還將被追究刑事責任。但在實際操作中由于每張快遞單的交易金額只有幾角錢或幾元錢，打擊起來執(zhí)法成本過高。加上泄露信息的主體很難確定，取證十分困難，所以維權(quán)存在一定的難度。筆者認為，要從根本上遏制快遞單的買賣，不僅需要立法部門做到有法可依，而且需要執(zhí)法部門做到執(zhí)法必嚴，保護法律的尊嚴，只有這樣新版《快遞市場管理辦法》才能真正的保護消費者的隱私權(quán)。

其實企業(yè)和個人的保密意識不高也是快遞信息泄露的重要因素，現(xiàn)在很多寫字樓的垃圾箱里都能發(fā)現(xiàn)隨意丟棄的快遞單。中國物通網(wǎng)小編溫馨提醒您：為防止住址信息泄露，盡量不要將收貨地址寫為居住地址，可把快遞寄至公司或?qū)W校。如果非要填寫居住地址不可，就填寫小區(qū)或村莊的名稱，不填寫具體的樓號或房號，然后跟快遞員約定交貨地點。此外，在丟棄快遞包裝之前務必抹去個人信息，為自己建立起一道信息防線。

第二篇：內(nèi)幕信息泄露

內(nèi)幕信息泄露的過失

鐘日好?

內(nèi)容提要：如果不對過失泄露內(nèi)幕信息行為進行處罰將不利于約束內(nèi)幕信息知情人的行為，使其盡到最大程度的謹慎、誠實義務。由于過失泄露內(nèi)幕信息行為在刑法中不列為犯罪，如果證券法也不處罰過失泄露內(nèi)幕信息行為，將使得過失泄露內(nèi)幕信息者為自己的過失行為付出的代價為零。由于現(xiàn)實中過失泄露內(nèi)幕消息時有發(fā)生，為了嚴厲打擊內(nèi)幕交易行為，規(guī)范市場秩序，應當將過失作為泄露內(nèi)幕消息的主觀要件之一。

關(guān)鍵詞：過失信息泄露內(nèi)幕交易重大過失 內(nèi)幕交易、泄露內(nèi)幕信息罪是指證券、期貨交易內(nèi)幕信息的知情人員或者非法獲取證券、期貨交易內(nèi)幕信息的人員，在涉及證券的發(fā)行，證券、期貨交易或者其他對證券、期貨交易價格有重大影響的信息尚未公開前，買入或者賣出證券，或者從事與該內(nèi)幕信息有關(guān)的期貨交易，或者泄露該信息，情節(jié)嚴重的行為。

一、對于我國首例過失泄露內(nèi)幕信息案件

2007年10月，珠海格力集團準備將房地產(chǎn)業(yè)務借殼上市，格力集團副總裁、珠海格力房產(chǎn)有限公司董事長魯某委托況勇聯(lián)系尋找殼資源。況勇曾任格力集團財務部副部長、格力電器董事會秘書、格力集團投資部部長等職，2005年從格力集團辭職。況勇通過其同學黃某找到了西安海星現(xiàn)代科技股份有限公司總經(jīng)理韓某，商談海星科技賣殼事宜。但就在雙方口頭達成一致意見的當天(10月25日，兩個神秘賬戶分別動用35萬多元和25萬多元，買入海星科技55000股和39600股，第二天海星科技就漲停了，隨后股價一路飆漲。經(jīng)查，兩個神秘賬戶的主人一個叫徐琴，一個是李某，這是一對夫妻。特殊的是，徐琴是格力地產(chǎn)借殼上市談判主要參與者況勇的外甥女，更特殊的是，況勇妻子張蜀渝是徐琴賬戶的全權(quán)代理人。在調(diào)查過程中，況勇否認他利用內(nèi)幕信息買賣股票，而是表示自己與海星科技聯(lián)系格力地產(chǎn)借殼一事時，妻子在電話里聽到了，妻子張蜀渝也稱是從丈夫打電話中聽到此事，因而推薦徐琴買入海星科技股票，這次操作最終獲利112346.05元。對于這種情況如何認定，最終證監(jiān)會還是認定這是內(nèi)幕交易，屬于重大過失泄露內(nèi)幕信息和意外被動獲知、傳遞內(nèi)幕信息案例，是我國證券市場第一起類似案件。

如何認定況勇這一“非故意”泄密行為的違法性。在證監(jiān)會做出的行政處罰決定中，實際上已經(jīng)對內(nèi)幕信息知情人類似的違規(guī)行為做出界定：“（況勇）對相關(guān)并購重組事項的進展、? 2012335720083

前景、細節(jié)有著全面、準確的了解，本應保持高度的注意與謹慎，認真做好相關(guān)信息的保密與管理，但卻未采取必要的保密措施，將有關(guān)內(nèi)幕信息泄露給其配偶”。

實際上，按照“非故意的重大過失”對泄露內(nèi)幕信息行為進行認定，也是證監(jiān)會首次做出的執(zhí)法嘗試。在先期調(diào)查中，由于沒有證據(jù)表明況勇系故意泄露有關(guān)信息，因此對案件如

〔1〕何認定一度也讓調(diào)查部門感到非常棘手。此前的很多執(zhí)法實踐也表明，在現(xiàn)實中，由于客

觀條件制約，以行政手段證明故意泄露非常困難。通常情況下，當事人會以無意泄露來搪塞推脫。

相比較而言，過失泄露的舉證難度相對較低。因此，將泄露者的責任擴展至“過失”，既有利于督促內(nèi)幕信息知情人加強保密意識，完善保密措施，又可以堵住當事人“舍卒保帥”、規(guī)避法律制約的口子。從本案的情況看，況勇的一些行為已經(jīng)構(gòu)成了重大過失，應該承擔法律責任。

二、關(guān)于泄露內(nèi)幕信息罪的觀點

關(guān)于內(nèi)幕交易、泄露內(nèi)幕信息罪的主觀方面，學者們存在不同看法：一是直接故意說。認為本罪的主觀方面是直接故意，即明知是內(nèi)幕信息而故意利用該信息進行證券、期貨交易，或故意將該信息泄露給他人進行證券、期貨交易。二是故意說。認為本罪主觀方面只能由故意構(gòu)成，如果行為人在無意中泄露證券、期貨內(nèi)幕信息的，不構(gòu)成本罪。三是分別說。認為內(nèi)幕交易行為的主觀方面只能是直接故意，并且是以為自己或者他人牟取非法利益為目的。泄露內(nèi)幕信息行為的主觀方面可以是故意，也可以是過失。四是故意、過失說。認為本罪主觀上可以是故意，也可以是過失。中國證監(jiān)會雖然在況勇案中首次對于過失泄露內(nèi)幕信息開除了罰單，對于泄露內(nèi)幕信息行為的主觀方面是否包括過失這一問題目前尚存爭議。贊同的觀點認為，由于現(xiàn)實中過失泄露內(nèi)幕消息時有發(fā)生，為了嚴厲打擊內(nèi)幕交易行為，規(guī)范市場秩序，應當將過失作為泄露內(nèi)幕消息的主觀要件之一，因此內(nèi)幕信息知情人員過失泄露內(nèi)幕

〔2〕信息應當承擔責任。同時，由于《禁止證券欺詐行為暫行辦法》鐘并沒有用“故意”來限

定泄露行為。然而反方的觀點認為，由于內(nèi)幕交易者的主觀方面都要求明知，從中國證券法使用“知情人員”和“非法獲知”的措辭可以推斷內(nèi)幕交易者在主觀上是明知，即過失不構(gòu)成內(nèi)幕交易。

三、內(nèi)幕信息泄露應當包括故意和過失

我國的內(nèi)幕交易犯罪立法和理論及其不完善，隨和證券市場的發(fā)展完善，內(nèi)幕交易行為的日益增多和突顯，市場和投資人越來越關(guān)注內(nèi)幕交易行為，國家和理論界越來越關(guān)注這一新類型犯罪，立法和司法監(jiān)管也正著手深入研究這一犯罪，以跟上新形勢的需要。

我覺得內(nèi)幕信息泄露的主觀構(gòu)成要件應當包括故意和過失，從根本意義上來講，證券管理監(jiān)督機構(gòu)對內(nèi)幕交易行為進行處罰實際上是一種行政處罰，過失泄露內(nèi)幕消息是否應當受到行政處罰這一問題的本質(zhì)就是行政處罰的主觀要件是否包括過失。一般認為，行政處罰作為一種法律責任形式的具體形式，應當適用無過錯既無責任原則，過錯就應當同時包括主觀上的故意和過失。而且通常行政法對于因為過失而實施的違法行為也給予處罰，除非法律、〔3〕法規(guī)中明確規(guī)定過時違法修改為可以免除處罰。我國證券法第76條禁止證券交易的知情

人和非法獲取內(nèi)幕消息的人，在內(nèi)幕消息公開前泄露該消息就表明泄露內(nèi)幕消息行為本身是違法的，同時并沒有其他法律法規(guī)對于過失泄露內(nèi)幕消息的行為應承擔的法律責任給予免除。根據(jù)行政處罰的原則，在沒有法律明確免除的情況下應當對違法行為給予處罰，所以中國證監(jiān)會對于況勇過失泄露內(nèi)幕消息給予處罰的決定符合行政處罰法的一般法理要求。〔1〕

〔2〕

〔3〕 參見于楊：《證券時報》，2010年9月14日。參見白建軍：《證券欺詐及對策》，中國法制出版社1996年班，第38頁。參見沈福俊、鄒榮主編：《行政法與行政訴訟法學》，北京大學出版社2007年版，第198頁。

《證券法》的頒布與實施,給我國證券市場的持續(xù)、健康發(fā)展提供了源源不斷的動力,也為我國證券監(jiān)管機構(gòu)和司法機關(guān)行使職權(quán)、打擊犯罪提供了非常重要的法律依據(jù)。在世界范圍內(nèi),由于內(nèi)幕交易存在著暴利引誘、行為隱蔽、司法機關(guān)調(diào)查取證難等主客觀因素,犯罪發(fā)生率比較頻繁,甚至牽涉到國家高級領(lǐng)導人,使法律不可能從根本上撲滅這類罪行,但有效地打擊內(nèi)幕交易罪,采取切實有效的措施把它控制在一個公眾可以容忍的限度內(nèi),切實保護投資公眾的合法權(quán)益,則是廣大投資者的愿望,也是立法的目的。

四、對過失泄露內(nèi)幕信息進行處罰的現(xiàn)實意義

近年來我國證券市場上的內(nèi)幕交易行為不斷存續(xù)，且發(fā)生著新的變化，如內(nèi)幕交易群體化、隱蔽化越來越明顯。其具體表現(xiàn)為，直接以內(nèi)幕信息知情人自己的賬戶從事內(nèi)幕交易的情形減少，代之以借助他人的賬戶私下建立代持關(guān)系從事證券交易。公司內(nèi)部人、機構(gòu)投資者、保薦人等市場主體利用內(nèi)幕信息進行利益交換，建立隱性利益分成機制，形成龐大的內(nèi)幕交易受益鏈條。由于內(nèi)幕交易的表現(xiàn)形式的不斷多樣化，將過失泄露內(nèi)幕信息行為納人打擊內(nèi)幕交易范圍的必要性是顯而易見的。其一，如果不對過失泄露內(nèi)幕信息行為進行處罰將構(gòu)成證券法的一大漏洞，使證券法難以堵住內(nèi)幕交易的源頭。一方面，內(nèi)幕信息知情人會利用這一漏洞，故意偽造事實和證據(jù)用于證明自己泄露內(nèi)幕信息的行為是基于過失而非故意，〔4〕從而通過內(nèi)幕交易隱蔽化的手段逃脫法律的制裁。另一方面，在我國證券市場內(nèi)幕交易

呈現(xiàn)隱蔽化、群體化趨勢的背景下，本已受制于執(zhí)法成本等客觀因素的證券市場監(jiān)管面對內(nèi)幕交易行為顯得更加力不從心。如果要求監(jiān)管機關(guān)在處罰泄露內(nèi)幕信息行為的時候必須承擔證明內(nèi)幕信息泄露者主觀故意的舉證責任，那對于本已不堪重負的監(jiān)管工作而言無疑是雪上加霜。監(jiān)管機關(guān)將會面臨內(nèi)幕信息泄露行為肆意猖撅，卻無法查處內(nèi)幕信息泄露者的窘境。

其二，如果不對過失泄露內(nèi)幕信息行為進行處罰將不利于約束內(nèi)幕信息知情人的行為，〔5〕使其盡到最大程度的謹慎、誠實義務。由于過失泄露內(nèi)幕信息行為在刑法中不列為犯罪，如果證券法也不處罰過失泄露內(nèi)幕信息行為，將使得過失泄露內(nèi)幕信息者為自己的過失行為付出的代價為零。內(nèi)幕信息的知情人在這種情況下就不會在行為上約束自己，并不斷警示自己要格守保密義務。內(nèi)幕信息的泄露將成為證券市場上普遍的現(xiàn)象。

五、結(jié)語

有關(guān)法律專家表示，對于過失泄露，也不主張打擊范圍過廣，所掌握的尺度一般限于“重大過失”，并非任何過失都能構(gòu)成泄密。何種情形構(gòu)成重大過失需要考慮如下因素：一是內(nèi)幕信息的市場敏感程度及其對證券交易價格的影響程度；二是因泄露導致的信息擴散廣度和深度；三是泄露者對內(nèi)幕信息的了解與掌握程度；四是信息泄露的頻度與清晰程度；五是泄露者所采取的加密與防護措施。

對于防止內(nèi)幕信息的泄露，最應當加強的是監(jiān)督制約機制。無論是上市公司本身的制度對于公司高管，知情人員的監(jiān)督，防止其利用內(nèi)幕信息犯罪，而對于證監(jiān)會等有關(guān)部門，對于內(nèi)幕交易行為的查處，應當加大力度，完善其制度，真正發(fā)揮證監(jiān)會應有的作用。

〔4〕 參見方志楨：《懲罰的邊界》，《公司法律評論》，2011年卷。

年卷。〔5〕參見方志楨：《懲罰的邊界》，《公司法律評論》，2011

第三篇：快遞單號泄露用戶信息 國家郵政局下令嚴查 - 快遞單號,國家郵政局

快遞單號泄露用戶信息 國家郵政局下令嚴查-快遞單號,國家郵政局

: Express odd numbers divulges post office of user information state to give orders to father check “ daily economy news “ before this exclusive report “ information of client of firm of much home express delivery is trafficced “ , the height that caused national post office takes seriously.Afore-mentioned reportorial middle finger go out, at present odd numbers of express delivery of company of much home express delivery is being accumulated to divulge by bedding face, derive even many trade technically the website of information of express odd numbers, the report caused the attention of social industry, and of police intervene.On December 10, square to countrywide each district postal management board allotted national post office “ be on guard about rigor send give enterprise and the announcement that divulge an user illegally to use postal service or express service information from personnel of course of study “(the following abbreviation “ announcement “), requirement entire industry is begun quickly send give business information safety to check the work.“ announcement “ point out clearly, according to state law regulation, send give an enterprise to reach divulge an user illegally to use postal service or express service information from personnel of course of study, all belong to illegal behavior.In the requirement each are saved(area, city)postal management board supervises and urge quickly send give while the enterprise is checked oneself, “ announcement “ still emphasize, be aimed at what great and safe hidden trouble still exists after having information safety to ensure condition, classics to rectify and reform, want according to “ postal trade security supervises administrative measure “ fiftieth 2 regulation gives punishment.Give an enterprise to reach to sending divulge an user illegally to use check of postal service or express service information to belong to from personnel of course of study solid, want according to “ law of post “ punishment of the 76th regulation;To express business, postal management department still can instruct close down to till,be rectified revoke business certificate of its express business;Make crime, will move send a judiciary to investigate legal duty.In view of send give service information classics to turn many link, the approach that information reveals and means have certain complexity, sending give an enterprise to check the foundation that is on guard with rigor oneself, will wait for concerned branch to give an enterprise to undertake checking to sending jointly with public security.National post office still expresses, will undertake discharging checking to the doubtful link such as Internet and electric business, study perfect information safety superintends measure, jam administrative flaw, severe blow is divulged illegally, the user that peddle carry out is sent give the of all kinds illegal criminality such as service information.But, up to yesterday day reporter distributes news dispatches, “Clean out sheet 114 “ , “ odd numbers “ information of odd numbers of two main and large-scale express delivery trades the website is active still.To this, the personage says frankly related national post office, close as a result of what national post office does not have pair of websites stay power, reason remains to be versed in believe mechanism of ministry, public security investigate.And there is police before this relevant personnel also tells a reporter, although had closed,stop most odd numbers to trade website, but partial website registers the ground to be absent home, cannot close temporarily stop.Be in “ announcement “ finally, national post office reminds an user, in receive express hind, be opposite again after the individual information that should get on outer packing is cleared the envelope that pack(box)do further processing, lest individual information is divulged.Share:

第四篇：關(guān)于信息泄露及其安全的分析

關(guān)于信息泄露及其安全的分析

在二十一世紀這個嶄新的時代里，隨著社會的不斷發(fā)展，科技的不斷進步，極大的滿足了人們的各種需求。特別市互聯(lián)網(wǎng)的廣泛普及，不僅方便信息的交流，而且還可以通過其滿足物質(zhì)需求。但與此同時，也會產(chǎn)生許多問題，信息泄露就是一個亟待解決的問題。其中包括個人信息、政府信息和企業(yè)信息，甚至國家信息，都可能成為被泄露的對象。

近年來，國家加大力度打擊非法買賣公民個人信息的行為。面對互聯(lián)網(wǎng)的普及給公民個人信息安全的保護帶來新的挑戰(zhàn)，不久前在公安部統(tǒng)一部署指揮下，我國首次大規(guī)模集中打擊侵害公民個人信息犯罪的專項行動取得顯著成果，共抓獲犯罪嫌疑人1700余名。但是，由于侵害公民個人信息的手段、方式不斷翻新，公民信息安全保障的形式依然嚴峻。

對于個人信息泄露的途徑，調(diào)查發(fā)現(xiàn)，銀行、保險公司、商場等商業(yè)單位是民眾認為最有可能泄露個人信息的機構(gòu)，有1530名受訪者對此表達了擔心，占參與調(diào)查總?cè)藬?shù)的51％。此外，當前不少網(wǎng)站在用戶注冊、參與線下活動時要求用戶提供個人信息，也被34％的受訪者認為是可能造成個人信息泄露的重要途徑。

調(diào)查顯示，公眾對個人信息安全的認知和重視程度還有待加強，38％的受訪者日常并不注意保護個人信息，在網(wǎng)站需要提供個人信息時不清楚信息收集的目的。長期關(guān)注網(wǎng)絡社會問題的中國傳媒大學詹騫老師認為，網(wǎng)上個人信息頻頻被泄露的根源，一方面是由于公民個人的信息保護意識和能力還不夠強，另一方面在于技術(shù)和商業(yè)利益裹挾在一起，不法分子通過各種技術(shù)手段盜取用戶的個人信息，背后是商業(yè)利益的驅(qū)使。另外，人們在享受互聯(lián)網(wǎng)便捷性的過程中，也不知不覺地將個人信息和隱私交換出去，如通過微博和交際網(wǎng)站曬個人的生活細節(jié)等，都存在信息泄露的隱患。

面對個人信息泄露可能給公民人身和財產(chǎn)安全造成的威脅，民眾普遍呼吁出臺保障個人信息安全的專門政策，加強立法。“保障個人在信息泄露后有獲得補償和救濟的權(quán)利”“對盜取個人信息的行為予以法律制裁”“強調(diào)個人在信息收集時的權(quán)利，若所收集信息與辦理的業(yè)務無關(guān)，個人可選擇不提供信息”是網(wǎng)民呼聲最高的三個選項，有近70％的受訪者表達了這樣的期待。

除了相關(guān)政策法規(guī)的完善，詹騫還認為，網(wǎng)站有義務從技術(shù)上為用戶提供保護，以防止不法分子對網(wǎng)民個人信息的盜取和挖掘。“除了法律規(guī)定的一些機密信息，采集公民個人信息的機構(gòu)、網(wǎng)站也應對用戶個人隱私數(shù)據(jù)的保護承擔更多責任。”詹騫說。以下將會介紹幾則關(guān)于個人信息安全的實例。

（1）手機登錄網(wǎng)站“領(lǐng)獎” 聊城男子被騙1500元。“尊敬的用戶您好：您的手機號被《快樂大本營》節(jié)目后臺抽取為場外幸運號，您將獲得由蘋果公司贊助提供的79000元獎金與蘋果筆記本電腦一臺，請用電腦登錄網(wǎng)站:www.tmdps.cn及時領(lǐng)取，您的驗證碼為XXXX。”5月17日，聊城男子小周的手機上收到這樣一條短信，結(jié)果他按對方的提示進行操作后被騙1500元。東昌府警方表示，現(xiàn)在騙子行騙的手段越來越高明，而且故意在短信中提示用電腦登錄網(wǎng)站，從心理上誤導大家，現(xiàn)在不少人都用手機直接登錄，這樣很容易上當受騙。因為在電腦上登錄網(wǎng)站，會顯示湖南快樂大本營官方網(wǎng)站的提醒。

（2）胡某是四川成都一家非法調(diào)查公司的主要犯罪嫌疑人。在近日落網(wǎng)之后，記者對他作了采訪。“3年以下有期徒刑或者拘役”，這是胡某可能面臨的刑罰，這還有一個前提——“情節(jié)嚴重的”。過低的違法犯罪成本和豐厚的獲利，讓不法分子不惜以身試法。

胡某的犯罪行為，只是侵害公民個人信息犯罪利益鏈條的一環(huán)。他所掌握的個人信息，來自于網(wǎng)上的眾多“上家”。公安部刑偵局副局長廖進榮介紹，這種利益鏈條的構(gòu)成為：泄露信息的源頭→買賣信息的中介平臺→從事非法調(diào)查、暴力討債的犯罪組織，每一個環(huán)節(jié)均有利可圖。

從案情上看，警方認為，只要堵住信息源頭，這種“生意”就沒法做了。廖進榮告訴記者，已被挖出的“源頭”中，大都是掌握公民個人信息的單位和部門的“內(nèi)鬼”，涉及電信、銀行、工商、民政、保險等多個行業(yè)和部門。

還有證據(jù)顯示，倒賣信息行為在一些行業(yè)內(nèi)部已成“公開的秘密”。個別企業(yè)或機構(gòu)的內(nèi)部監(jiān)管流于形式。(3)沃爾瑪旗下山姆會員店被指買賣個人資料

網(wǎng)易財經(jīng)5月21日訊 昨日，網(wǎng)友“作家-天佑”稱自己家里的每個人都接到了來自深圳星河時代沃爾瑪山姆會員店的入會邀請信，并稱其鄰居也受到了類似的邀請信。他表示擔憂自己個人信息被泄露并被用于買賣，并在其后深圳警方舉報沃爾瑪“買賣個人資料”。

沃爾瑪中國公共關(guān)系高級總監(jiān)李玲今日下午向網(wǎng)易財經(jīng)表示，“山姆會員店的郵寄廣告是由合作的廣告公司通過郵政系統(tǒng)進行入戶投遞，郵政本身有這樣的服務提供”，并強調(diào)沃爾瑪并不是前述信息的收集主體。

網(wǎng)易財經(jīng)編輯查詢發(fā)現(xiàn)，中國郵政確實有較詳細的名址信息服務。不過，中國郵政還有另一種僅提供投放的服務，由于網(wǎng)易財經(jīng)未能聯(lián)系上中國郵政，尚不能判定信息來自于何方。

(4)數(shù)據(jù)的價值 刪除無用數(shù)據(jù)可降低風險2012年05月21日00:00

【IT168 編譯】本月早些時候，一名美國密蘇里州參議員阻撓議事，以阻止該州創(chuàng)建新的處方追蹤數(shù)據(jù)庫，因為一旦這個數(shù)據(jù)庫發(fā)生數(shù)據(jù)泄露事故，有關(guān)公民的處方信息將會被泄露。這個事件說明大家都逐漸意識到保護敏感個人識別信息(PII)的最佳方式之一刪除它。

針對各種個人信息泄露的事件，自然就要對其采取解決措施。以下將用具體的實例來說明。（1）近日，泰安工行岱岳支行根據(jù)省市行和《中國人民銀行關(guān)于金融機構(gòu)進一步做好客戶個人金融信息保護工作的通知》的要求，支行高度重視，強化制度執(zhí)行力，采取有效措施，所轄部室網(wǎng)點扎實開展自查工作，將客戶個人信息安全保護不泄露，確保萬無一失。領(lǐng)導重視，強化責任心。支行成立客戶個人金融信息保護工作領(lǐng)導小組，行長任小組長，負總責，分管內(nèi)控行長為副組長親自抓，所轄營業(yè)網(wǎng)點主任、內(nèi)控副主任為成員，綜合管理部上下協(xié)調(diào)，明確責任，各負其責，細化分工。

強化執(zhí)行力，簽訂保密承諾。1.針對2011年“個人客戶信息安全大檢查”中發(fā)現(xiàn)的問題，從機制、制度、流程等方面提出解決方案，落實改進措施。2.與網(wǎng)點負責人和個人客戶經(jīng)理逐人簽訂了《保密承諾》。3.對柜員辦理業(yè)務過程中知曉的客戶身份證信息，要求嚴格保密，身份證復印件隨傳票裝訂，不得遺留在柜臺和個人物品中，身份證復印件要留存核查信息。

加強監(jiān)督檢查力度，保護好客戶信息。1.對包括個人客戶信息系統(tǒng)（ECIS）、個人客戶營銷管理系統(tǒng)（PBMS）、個人客戶信貸管理系統(tǒng)（PCM2003）等涉及個人客戶信息管理的系統(tǒng)及其他個人金融業(yè)務應用中涉及的客戶信息管理環(huán)節(jié)，重點關(guān)注各類數(shù)據(jù)庫信息的安全，業(yè)務應用中對客戶信息的查詢、下載、保存等符合制度要求，不存在泄露客戶信息情況。2.對自查中發(fā)現(xiàn)的問題，認真分析原因，立即整改，深入查找制度缺陷及管理中存在的薄弱環(huán)節(jié)。3.對所轄員工存在泄露個人客戶信息嫌疑的，支行領(lǐng)導要采取與經(jīng)辦員工面談、調(diào)閱監(jiān)控錄像等方式認真核實，屬實泄露個人客戶信息的，嚴格按照相關(guān)規(guī)定，采取對有關(guān)責任人當事人進行嚴肅處理，視為高壓線，警鐘長鳴。

積極開展客戶個人金融信息保護培訓。利用晨會、周會、省行網(wǎng)訊、LED屏、宣傳欄等多種形式積極開展客戶個人金融信息保護的培訓教育工作，使員工充分了解、認真貫徹相關(guān)法律、法規(guī)、規(guī)章和規(guī)范性文件的規(guī)定，明確個人金融信息泄露和濫用對本機構(gòu)及員工個人帶來的法律后果，落實各項內(nèi)控制度，提升全體員工依法自我保護、防范風險防控意識。

(2)連日來，一些被曝光的單位、部門陸續(xù)開始采取整改措施。例如，中國移動（行情,資訊,評論）相關(guān)負責人日前表示，針對用戶信息保護鏈條長和環(huán)節(jié)多的實際情況，中國移動已經(jīng)成立專門機構(gòu)強化管理，發(fā)布并實施了嚴禁泄露或交易客戶信息等“五條禁令”，并制定了《客戶信息安全保護管理規(guī)定》等10余項制度，對客戶信息產(chǎn)生、傳輸、存儲、處理、消除的各個環(huán)節(jié)進行嚴格監(jiān)管。

對此，不少專家予以肯定。他們表示，對于個人信息保護來說，需要國家立法、有關(guān)單位和部門自我監(jiān)管及與行業(yè)監(jiān)管的協(xié)調(diào)配合。在法律尚未出臺的情況下，相關(guān)單位和部門的自我監(jiān)管及行業(yè)監(jiān)管應該先行一步。

北京大學法學院教授儲槐植表示，一是要增加非法獲取信息的難度和成本。二是要增加信息泄露者被查處的風險。

相應的問責機制也應同時發(fā)力。北京市律師協(xié)會刑事訴訟業(yè)務委員會主任錢列陽建議，有必要在既有法律框架下，盡快建立一個完善的、具有可操作性的處罰體系，同時進一步明確行政處罰和刑事處罰這兩部分的追責標準。

在如今的這個信息時代，網(wǎng)絡安全技術(shù)也是維護信息安全的主要手段。

在網(wǎng)絡安全領(lǐng)域，攻擊隨時可能發(fā)生，系統(tǒng)隨時可能崩潰，因此必須一年365天、一天24小時地監(jiān)視網(wǎng)絡系統(tǒng)的狀態(tài)這些工作僅靠人工完成是不可能的，所以，必須借助先進的技術(shù)和工具來幫助企業(yè)完成如此繁重的勞動，下面給大家介紹一些網(wǎng)絡安全方面的內(nèi)容。

殺毒軟件

與一般單機的殺毒軟件相比，殺毒軟件的網(wǎng)絡版市場更多是技術(shù)及服務的競爭。其特點表現(xiàn)在：

首先，殺病毒技術(shù)的發(fā)展日益國際化。世界上每天有13種到50種新病毒出現(xiàn)，并且60%的病毒均通過Internet傳播，病毒發(fā)展有日益跨越疆界的趨勢，殺病毒企業(yè)的競爭也隨之日益國際化。

其次，殺毒軟件面臨多平臺的挑戰(zhàn)。一個好的企業(yè)級殺病毒軟件必須能夠支持所有主流平臺，并實現(xiàn)軟件安裝、升級、配置的中央管理及自動化，要達到這樣的要求需要大量工程師幾年的技術(shù)積累。

第三，殺毒軟件面臨著Internet的挑戰(zhàn)。好的企業(yè)級殺病毒軟件要保護企業(yè)所有的可能病毒入口，也就是說要支持所有企業(yè)可能用到的 Internet協(xié)議及郵件系統(tǒng)，能適應并且及時跟上瞬息萬變的Internet時代步伐。現(xiàn)今60%以上的病毒是通過Internet傳播，可以說 Internet的防毒能力成為殺病毒軟件的關(guān)鍵技術(shù)，在這方面，國際的殺毒軟件如：Norton、McAfee、熊貓衛(wèi)士走到了前面，它們均可以支持所有的Internet協(xié)議，辨識出其中病毒。

當前國內(nèi)正從殺病毒軟件的單機應用逐步過渡到企業(yè)級的防護，企業(yè)防病毒軟件的市場無疑將越來越大。企業(yè)級用戶會更多考慮如何保護自身的數(shù)據(jù)、程序，對技術(shù)、服務和管理的要求比較高。國內(nèi)大部分的殺毒軟件目前在價格和對本土病毒的查殺能力兩個方面存在著優(yōu)勢，但在企業(yè)級的某些特殊性能上存在差距。例如管理方面，一個企業(yè)要管理1000臺機器，Norton的SRC有一臺管理器就可以處理，它可以自動分發(fā)，自動安裝到所有機器里，使管理人員節(jié)省很多時間，減少重復勞動。另外，企業(yè)級需要更安全的保護，現(xiàn)在政府上網(wǎng)、企業(yè)上網(wǎng)都會遇到很多國際病毒，國內(nèi)部分廠商在這些方面尚待改進。

防火墻

網(wǎng)絡安全中系統(tǒng)安全產(chǎn)品使用最廣泛的技術(shù)就是防火墻技術(shù)，即在Internet和內(nèi)部網(wǎng)絡之間設一個防火墻。目前在全球連入Internet的計算機中約有三分之一是處于防火墻保護之下。

對企業(yè)網(wǎng)絡用戶來說，如果決定設定防火墻，那么首先需要由網(wǎng)絡決策人員及網(wǎng)絡專家共同決定本網(wǎng)絡的安全策略，即確定什么類型的信息允許通過防火墻，什么類型的信息不允許通過防火墻。防火墻的職責就是根據(jù)本單位的安全策略，對外部網(wǎng)絡與內(nèi)部網(wǎng)絡之間交流的數(shù)據(jù)進行檢查，符合的予以放行，不符合的拒之門外。

防火墻的技術(shù)實現(xiàn)通常是基于所謂“包過濾”技術(shù)，而進行包過濾的標準通常就是根據(jù)安全策略制定的。在防火墻產(chǎn)品中，包過濾的標準一般是靠網(wǎng)絡管理員在防火墻設備的訪問控制清單中設定。訪問控制一般基于的標準有：包的源地址、包的目的地址、連接請求的方向（連入或連出）、數(shù)據(jù)包協(xié)議（如TCP/IP 等）以及服務請求的類型（如ftp、www等）等。

除了基于硬件的包過濾技術(shù)，防火墻還可以利用代理服務器軟件實現(xiàn)。早期的防火墻主要起屏蔽主機和加強訪問控制的作用，現(xiàn)在的防火墻則逐漸集成了信息安全技術(shù)中的最新研究成果，一般都具有加密、解密和壓縮、解壓等功能，這些技術(shù)增加了信息在互聯(lián)網(wǎng)上的安全性。現(xiàn)在，防火墻技術(shù)的研究已經(jīng)成為網(wǎng)絡信息安全技術(shù)的主導研究方向。

當然，網(wǎng)絡的安全性通常是以網(wǎng)絡服務的開放性、便利性、靈活性為代價的，對防火墻的設置也不例外。防火墻的隔斷作用一方面加強了內(nèi)部網(wǎng)絡的安全，一方面卻使內(nèi)部網(wǎng)絡與外部網(wǎng)絡的信息系統(tǒng)交流受到阻礙，因此必須在防火墻上附加各種信息服務的代理軟件來代理內(nèi)部網(wǎng)絡與外部的信息交流，這樣不僅增大了網(wǎng)絡管理開銷，而且減慢了信息傳遞速率。針對這個問題，近期，美國網(wǎng)屏（NetScreen）技術(shù)公司推出了第三代防火墻，其內(nèi)置的專用ASIC處理器用于提供硬件的防火墻訪問策略和數(shù)據(jù)加密算法的處理，使防火墻的性能大大提高。

需要說明的是，并不是所有網(wǎng)絡用戶都需要安裝防火墻，一般而言，只有對個體網(wǎng)絡安全有特別要求，而又需要和Internet聯(lián)網(wǎng)的企業(yè)網(wǎng)、公司網(wǎng)，才建議使用防火墻。另外，防火墻只能阻截來自外部網(wǎng)絡的侵擾，而對于內(nèi)部網(wǎng)絡的安全還需要通過對內(nèi)部網(wǎng)絡的有效控制和管理來實現(xiàn)。

加密技術(shù)

網(wǎng)絡安全的另一個非常重要的手段就是加密技術(shù)，它的思想核心就是既然網(wǎng)絡本身并不安全可靠，那么所有重要信息就全部通過加密處理。加密的技術(shù)主要分兩種：

單匙技術(shù)

這種技術(shù)無論加密還是解密都是用同一把鑰匙（secretkey）。這是比較傳統(tǒng)的一種加密方法。發(fā)信人用某把鑰匙將某重要信息加密，通過網(wǎng)絡傳給收信人，收信人再用同一把鑰匙將加密后的信息解密。

這種方法快捷簡便，即使傳輸信息的網(wǎng)絡不安全，被別人截走信息，加密后的信息也不易泄露。

但這種方法也存在一個問題，即如果收信者和發(fā)信者不在同一地理位置，那么他們必須確保有一個安全渠道來傳送加密鑰匙。但是如果確實存在這樣一個安全渠道（如通過信差、長途電話等等），他們又何必需要加密呢？后來出現(xiàn)的雙匙技術(shù)解決了這個難題。

雙匙技術(shù)

此技術(shù)使用兩個相關(guān)互補的鑰匙：一個稱為公用鑰匙（publickey），另一個稱為私人鑰匙（secretkey）。公用鑰匙是大家被告知的，而私人鑰匙則只有每個人自己知道。發(fā)信者需用收信人的公用鑰匙將重要信息加密，然后通過網(wǎng)絡傳給收信人。收信人再用自己的私人鑰匙將其解密。除了私人鑰匙的持有者，沒有人--即使是發(fā)信者--能夠?qū)⑵浣饷堋９描€匙是公開的，可以通過網(wǎng)絡告知發(fā)信人（即使網(wǎng)絡不安全）。而只知道公用鑰匙是無法導出私人鑰匙的。現(xiàn)有軟件如Internet免費提供的PGP（PrettyGoodPrivacy）可直接實現(xiàn)這些功能。

加密技術(shù)主要有兩個用途，一是加密信息，正如上面介紹的；另一個是信息數(shù)字署名，即發(fā)信者用自己的私人鑰匙將信息加密，這就相當于在這條消息上署上了名。任何人只有用發(fā)信者的公用鑰匙，才能解開這條消息。這一方面可以證明這條信息確實是此發(fā)信者發(fā)出的，而且事后未經(jīng)過他人的改動（因為只有發(fā)信者才知道自己的私人鑰匙）；另一方面也確保發(fā)信者對自己發(fā)出的消息負責，消息一旦發(fā)出并署了名，他就無法再否認這一事實。

如果既需要保密又希望署名，則可以將上面介紹的兩個步驟合并起來。即發(fā)信者先用自己的私人鑰匙署名再用收信者的公用鑰匙加密，再發(fā)給對方。反過來收信者只需用自己的私人鑰匙解密，再用發(fā)信者的公用鑰匙驗證簽名。這個過程說起來有些繁瑣，實際上很多軟件都可以只用一條命令實現(xiàn)這些功能，非常簡便易行。

在網(wǎng)絡傳輸中，加密技術(shù)是一種效率高而又靈活的安全手段，值得在企業(yè)網(wǎng)絡中加以推廣。目前，加密算法有多種，大多源于美國，但是大多受到美國出口管制法的限制。現(xiàn)在金融系統(tǒng)和商界普遍使用的算法是美國數(shù)據(jù)加密標準DES.近幾年來我國對加密算法的研究主要集中在密碼強度分析和實用化研究上。

除了上面介紹的幾種之外，還有一些被廣泛應用的網(wǎng)絡安全技術(shù)，在此做一個簡單介紹。

身份驗證

身份驗證是一致性驗證的一種，驗證是建立一致性證明的一種手段。身份驗證主要包括驗證依據(jù)、驗證系統(tǒng)和安全要求。身份驗證技術(shù)是在計算機中最早應用的安全技術(shù)，現(xiàn)在也仍在廣泛應用，它是互聯(lián)網(wǎng)上信息安全的第一道屏障。

存取控制

存取控制規(guī)定何種主體對何種客體具有何種操作權(quán)力。存取控制是網(wǎng)絡安全理論的重要方面，主要包括人員限制、數(shù)據(jù)標識、權(quán)限控制、類型控制和風險分析。存取控制也是最早采用的安全技術(shù)之一，它一般與身份驗證技術(shù)一起使用，賦予不同身份的用戶以不同的操作權(quán)限，以實現(xiàn)不同安全級別的信息分級管理。數(shù)據(jù)完整性

完整性證明是在數(shù)據(jù)傳輸過程中，驗證收到的數(shù)據(jù)和原來數(shù)據(jù)之間保持完全一致的證明手段。檢查是最早采用數(shù)據(jù)完整性驗證的方法，它雖不能保證數(shù)據(jù)的完整性，只起到基本的驗證作用，但由于它的實現(xiàn)非常簡單（一般都由硬件實現(xiàn)），現(xiàn)在仍廣泛應用于網(wǎng)絡數(shù)據(jù)的傳輸和保護中。近幾年來研究比較多的是數(shù)字簽名等算法，它們雖可以保證數(shù)據(jù)的完整性，但由于實現(xiàn)起來比較復雜，系統(tǒng)開銷比較大，一般只用于完整性要求較高的領(lǐng)域，特別是商業(yè)、金融業(yè)等領(lǐng)域。安全協(xié)議

安全協(xié)議的建立和完善是安全保密系統(tǒng)走上規(guī)范化、標準化道路的基本因素。一個較為完善的內(nèi)部網(wǎng)和安全保密系統(tǒng)，至少要實現(xiàn)加密機制、驗證機制和保護機制。

需要強調(diào)的是，網(wǎng)絡安全是一個系統(tǒng)工程，不是單一的產(chǎn)品或技術(shù)可以完全解決的。這是因為網(wǎng)絡安全包含多個層面，既有層次上的劃分、結(jié)構(gòu)上的劃分，也有防范目標上的差別。在層次上涉及到網(wǎng)絡層的安全、傳輸層的安全、應用層的安全等；在結(jié)構(gòu)上，不同節(jié)點考慮的安全是不同的；在目標上，有些系統(tǒng)專注于防范破壞性的攻擊，有些系統(tǒng)是用來檢查系統(tǒng)的安全漏洞，有些系統(tǒng)用來增強基本的安全環(huán)節(jié)（如審計），有些系統(tǒng)解決信息的加密、認證問題，有些系統(tǒng)考慮的是防病毒的問題。任何一個產(chǎn)品不可能解決全部層面的問題，這與系統(tǒng)的復雜程度、運行的位置和層次都有很大關(guān)系，因而一個完整的安全體系應該是一個由具有分布性的多種安全技術(shù)或產(chǎn)品構(gòu)成的復雜系統(tǒng)，既有技術(shù)的因素，也包含人的因素。用戶需要根據(jù)自己的實際情況選擇適合自己需求的技術(shù)和產(chǎn)品。

第五篇：內(nèi)幕交易、泄露內(nèi)幕信息罪

對內(nèi)幕交易、泄露內(nèi)幕信息罪及利用未公開信息交易罪的認定

撰稿人：崔洋洋

大家好，今天我們組講的課題是內(nèi)幕交易、泄露內(nèi)幕信息罪以及利用未公開信息交易罪。

內(nèi)幕交易、泄露內(nèi)幕信息罪是隨著市場經(jīng)濟的發(fā)展，融資市場的產(chǎn)生而出現(xiàn)的一種新型經(jīng)濟犯罪。刑法學界通說認為：內(nèi)幕交易、泄露內(nèi)幕信息罪，是指證券、期貨交易內(nèi)幕信息的知情人員或者非法獲取證券、期貨交易內(nèi)幕信息的人員，在涉及證券的發(fā)行，證券、期貨交易或者其他對證券、期貨交易的價格有重大影響的信息尚未公開前，買人或者賣出該證券，或者從事與該內(nèi)幕信息有關(guān)的期貨交易，或者泄露該信息，情節(jié)嚴重的行為。這一新型罪名由于其誕生時間短，因此目前司法實踐部門對這一罪名的理解和把握并不太準確，因而有必要對其認定問題進行深入的討論。

一、對內(nèi)幕交易、泄露內(nèi)幕信息罪的客觀方面進行考察

1、行為人進行內(nèi)幕交易或者泄露內(nèi)幕信息。進行內(nèi)幕交易，即在涉及證券的發(fā)行，證券、期貨交易價格或者其他對證券、期貨交易價格有重大影響的信息尚未公開前，買入或者賣出該證券，或者從事與該內(nèi)幕信息有關(guān)的期貨交易。所謂內(nèi)幕信息，指在證券、期貨交易活動中，涉及公司的經(jīng)營、財務或者對該公司證券、期貨的市場價格有重大影響，尚未公開的信息。根據(jù)《中華人民共和國證券法》第75條規(guī)定，“證券交易活動中，涉及公司的經(jīng)營、財務或者對該公司證券的市場價格有重大影響的尚未公開的信息，為內(nèi)幕信息。下列信息皆屬內(nèi)幕信息：(一)本法第六十七條第二款所列重大事件;(二)公司分配股利或者增資的計劃;(三)公司股權(quán)結(jié)構(gòu)的重大變化;(四)公司債務擔保的重大變更;(五)公司營業(yè)用主要資產(chǎn)的抵押、出售或者報廢一次超過該資產(chǎn)的百分之三十;(六)公司的董事、監(jiān)事、高級管理人員的行為可能依法承擔重大損害賠償責任;(七)上市公司收購的有關(guān)方案;(八)國務院證券監(jiān)督管理機構(gòu)認定的對證券交易價格有顯著影響的其他重要信息。”內(nèi)幕信息具有兩個特征：

一、秘密性，即未公開性，二、重要性。如何認定犯罪嫌疑人利用或泄露的信息屬于內(nèi)幕信息，也應當從這兩個方面進行考察。

內(nèi)幕信息的秘密性，是指該信息尚未公開，尚未為證券、期貨市場上的有關(guān)證券、期貨投資者所獲悉。對該信息未公開的認定，我國《股票發(fā)行與交易管理暫行條例》規(guī)定，公布和公開應以有關(guān)信息和文件刊登在中國證監(jiān)會指定的報刊上為準。《證券法》第69條明文規(guī)定：“依照法律、行政法規(guī)規(guī)定必須作出的公告，應當在國家有關(guān)部門規(guī)定的報刊上或者在專項出版的公報上刊登，同時將其置備于公司住所、證券交易所，供社會公眾查閱。”也就是說，只要證實行為人的交割單所載日期先于其交易行為所利用的信息的合法公開日期，就認定為利用的信息屬于“未公開”的信息。內(nèi)幕人員在該信息公開前，使用他人尚未掌握的信息進行相關(guān)證券、期貨合約買賣或建議未知該信息的他人買賣相關(guān)證券、期貨合約，為自己和他人牟取非法利益，應當認為是涉嫌內(nèi)幕交易，泄露內(nèi)幕信息罪。

對于內(nèi)幕信息的重要性的評判標準，我們小組認為應當根據(jù)案件的實際情況進行分析。第一，該信息公開后是否對相關(guān)證券、期貨合約價格形成了影響，一般不應該考慮該信息的內(nèi)容最終是否被實際付諸實行。若該信息公開后對相關(guān)證券、期貨的交易產(chǎn)生了重大影響，則應當認定該信息的重要性。第二，犯罪嫌疑人是否使用該信息未自己或者他人牟取了不法利益。若犯罪嫌疑人利用該內(nèi)幕信息牟取了巨額不法利益，相應的就會造成他人合法利益的被侵犯，也從一方面說明了該內(nèi)幕信息的重要性。

行為人有利用掌握的內(nèi)幕信息操縱相關(guān)證券、期貨交易市場，牟取非法利益，或者將內(nèi)幕信息泄露給他人，使得他人牟取非法利益的行為。對內(nèi)幕信息“利用”的認定，《刑法》第180條雖然沒有明文規(guī)定“利用內(nèi)幕信息”的文字，但其表述方法實際上包含有“利用內(nèi)幕信息”之意。只要對內(nèi)幕信息“知情”，或非法獲悉內(nèi)幕信息，又在信息未公開前買賣或使人買賣該證券，也就是利用內(nèi)幕信息進行交易，而不需要再規(guī)定利用內(nèi)幕信息，以免產(chǎn)生歧義。該行為具體體現(xiàn)在：

一、行為人利用內(nèi)幕信息，直接參與證券、期貨買賣，即行為人在涉及證券發(fā)行，證券、期貨交易或者其他對證券、期貨交易價格有重大影響的信息正式公開以前，本人利用自己所處的特殊位置而獲悉的內(nèi)幕信息，掌握有利的條件和時機，進行證券、期貨的買入或賣出，從而使自己從中獲利或減少損失；

二、行為人在涉及證券發(fā)行，證券、期貨交易或者其他對證券、期貨交易價格有重大影響的信息正式公開前，將自己所知悉的內(nèi)幕信息故意予以泄露，主要是指行為人以明示或者暗示的方式透露、提供給與公司沒有關(guān)系的第三人；

三、非內(nèi)幕人員通過不正當?shù)氖侄位蛘咂渌緩将@得內(nèi)幕信息，并根據(jù)該信息買賣證券、期貨或者建議他人買賣證券、期貨。行為人通過對已公開信息進行分析判斷，利用自己的聰明才智掌握別人未掌握的信息對證券、期貨進行買賣，牟取利益的行為，不應當認為是內(nèi)幕交易、泄露內(nèi)幕信息罪。當然，立法中也規(guī)定了內(nèi)幕交易行為的例外情況。根據(jù)我國實際經(jīng)驗，下列行為不屬于內(nèi)幕交易行為：依法回購本公司股份的行為；買賣行為與內(nèi)幕信息無關(guān)；行為人有理由相信內(nèi)幕信息已經(jīng)公開；事先不知道泄露內(nèi)幕信息的人為內(nèi)幕人或不知道該信息為內(nèi)幕信息。

2、行為達到情節(jié)嚴重程度。所謂情節(jié)嚴重，在刑法理論上通常指內(nèi)幕交易人非法獲利數(shù)額巨大?或非法避免損失數(shù)額巨大?，給不知內(nèi)幕信息的其他投資者造成嚴重損失或引起了其他嚴重后果，導致證券、期貨市場動蕩、紊亂等情況。

二、對內(nèi)幕交易、泄露內(nèi)幕信息罪的主體進行考察——是特殊主體還是一般主體。

1、有學者認為，內(nèi)幕交易、泄露內(nèi)幕信息罪的主體屬特殊主體，即證券交易內(nèi)幕信息的知情人員或者非法獲取證券交易內(nèi)幕信息的人員，具體來說包括兩個方面的人員，一方面是證券交易內(nèi)幕信息的知情人員，即內(nèi)幕人員；另一方面是內(nèi)幕知情人員之外的通過各種非法途徑獲取證券交易內(nèi)幕信息的人員，即非內(nèi)幕人員。粗看刑法第180條第1款的規(guī)定，內(nèi)幕交易、泄露內(nèi)幕信息罪的主體似乎是“特殊主體”只有“內(nèi)幕知情人員”和“非法獲取內(nèi)幕信息的人員”才構(gòu)成該罪。在刑法理論中，以主體是否要求以特定身份為要件，犯罪主體可以分為一般主體與特殊主體；刑法規(guī)定以特殊身份作為要件的主體，稱為特殊主體。判斷某一犯罪構(gòu)成的主體是否為“特殊主體”，其關(guān)鍵之處即在于是否要求犯罪主體必須具備“特定身份”，非法獲取證券交易內(nèi)幕信息的人員”并不具有任何刑法意義上的特殊身份”某些學者之所以將“非法獲取證券交易內(nèi)幕信息的人員”視作“特殊主體”，其理由可能在于：一般人沒有掌握證券交易內(nèi)幕信息，當然也就不可能去實施內(nèi)幕交易或泄露內(nèi)幕信息；只有具備特殊身份即“非法獲取了證券交易內(nèi)幕信息”的人(以及通過職權(quán)掌握了內(nèi)幕信息的人即內(nèi)幕人員)才具備實施上述犯罪行為的條件。

2、非法獲取證券交易內(nèi)幕信息”并不是犯罪主體方面的特征，而是犯罪客觀方面的表現(xiàn)，因為，社會中的任何一個人都有可能去實施“非法獲取證券交易內(nèi)幕信息”的行為。即只要同時具備“非法獲取證券交易內(nèi)幕信息”以及“內(nèi)幕交易或泄露內(nèi)幕信息”兩個行為，實施該行為的主體就可以成為內(nèi)幕交易、泄露內(nèi)幕信息罪的主體，而這個主體可以是任何人，并不需要其擁有某種特定身份，因此，內(nèi)幕交易、泄露內(nèi)幕信息罪的主體是一般主體。

3、內(nèi)幕交易的主體被稱為內(nèi)幕人員。從我國證券法73條的敘述中可以看出，我國內(nèi)幕主體包括兩大類：一是證券交易內(nèi)幕信息的知情人；二是非法獲取內(nèi)幕信息的人員。我國《證券法》在第73、74條規(guī)定了內(nèi)幕人員的范圍。主要可以分為以下四類：（1）公司內(nèi)幕人員。這主要包括證券法第74條所列的前四項，即發(fā)行人的董事、監(jiān)事、高級管理人員；持有公司5%以上股份的股東及其董事、監(jiān)事、高級管理人員；由于所任公司職務可以獲取公司有關(guān)內(nèi)幕信息的人員。（2）政府機構(gòu)內(nèi)幕人員。這主要是指政府機構(gòu)中由于其監(jiān)督、管理地位而能夠接觸獲得證券交易內(nèi)幕信息的人，這主要體現(xiàn)在《證券法》第74條第5項的規(guī)定，即證券監(jiān)督管理機構(gòu)工作人員以及由于法定職責對證券的發(fā)行、交易進行管理的其他人員。（3）市場內(nèi)幕人員。這是指與公司沒有隸屬關(guān)系，但由于其業(yè)務或職業(yè)而獲取有關(guān)公司內(nèi)幕信息的人。《證券法》第74條第6項中規(guī)定的保薦人、承銷的證券公司、證券交易所、證券登記結(jié)算機構(gòu)、證券服務機構(gòu)的有關(guān)人員等均屬此類。（4）非法獲取內(nèi)幕交易信息的人員。這些人本身沒有條件獲取內(nèi)幕信息，卻采用不合法的方法獲取內(nèi)幕信息或沒有法律上的根據(jù)而接受內(nèi)幕信息。這類主體有兩個要件：一是不屬于前述三類有條件或職權(quán)獲得內(nèi)幕信息的人員；二是他們或得內(nèi)幕信息的手段是非法的，實踐中主要是竊取、騙取等方式。

三、對內(nèi)幕交易、泄露內(nèi)幕信息罪罪的主觀方面進行考察——是否包括過失

1、內(nèi)幕交易行為構(gòu)成犯罪，其主觀方面必須是故意，這基本上沒有爭議；但是，“過失”泄露內(nèi)幕信息的行為是否構(gòu)成犯罪，刑法第l5條第2款明確規(guī)定：“過失犯罪，法律有規(guī)定的才負刑事責任。”過失泄露國家秘密之所以構(gòu)成犯罪，其根本原因就在于刑法第398條有明文規(guī)定。但足，我們不能簡單地以此作類比，就認為“泄露內(nèi)幕信息罪”的主觀方面也包括“過失”。因為，刑法第180條并沒有規(guī)定“過失”泄露證券交易內(nèi)幕信息的行為構(gòu)成犯罪。其他條款也沒有相應的內(nèi)容。因此，內(nèi)幕交易、泄露內(nèi)幕信息罪的主觀方面只能是故意，不包括過失。

四、對利用未公開信息交易罪的理解

1、隨著證券、期貨市場在我國的興起與發(fā)展，證券、期貨交易領(lǐng)域利用職務便利獲取的內(nèi)幕信息以外的未公開其他的信息進行證券、期貨交易或者泄露利用職務便利獲取的內(nèi)幕信息以外的未公開其他的信息明示、暗示他人從事相關(guān)交易的行為時有發(fā)生，這種行為被證券、期貨業(yè)界稱為“老鼠倉”。這些行為嚴重違反了證券、期貨交易應當遵循的公開、公平、公正的原則，危害了證券、期貨交易信息保密制度，侵害了投資者的利益，破壞了證券、期貨市場秩序。刑法第一百八十條第四款：“證券交易所、期貨交易所、證券公司、期貨經(jīng)紀公司、基金管理公司、商業(yè)銀行、保險公司等金融機構(gòu)的從業(yè)人員以及有關(guān)監(jiān)管部門或者行業(yè)協(xié)會的工作人員，利用因職務便利獲取的內(nèi)幕信息以外的其他未公開的信息，違反規(guī)定，從事與該信息相關(guān)的證券、期貨交易活動，或者明示、暗示他人從事相關(guān)交易活動，情節(jié)嚴重的，依照第一款的規(guī)定處罰。

2、與內(nèi)幕交易、泄露內(nèi)幕信息罪不同的是，本罪屬于特殊主體,即與證券、期貨交易密切相關(guān)的金融機構(gòu)從業(yè)人員以及監(jiān)管人員或者行業(yè)協(xié)會人員,如證券交易所、期貨交易所、證券公司、期貨經(jīng)紀公司、基金管理公司、商業(yè)銀行、保險公司等金融機構(gòu)的從業(yè)人員以及有關(guān)監(jiān)管部門或者行業(yè)協(xié)會的工作人員。只有這些人員才能成為該罪的犯罪主體，其他人員不能成為該罪的犯罪主體。另外，犯罪分子所利用的信息不屬于內(nèi)幕信息的范疇,即不受證券、期貨管理方面的法律法規(guī)的約束如基金投資公司即將建倉、出倉的信息等。因為不屬于法律規(guī)定的“內(nèi)幕信息”，也未要求必須公開，故稱“內(nèi)幕信息以外的其他未公開的信息”。“內(nèi)幕信息”主要是圍繞上市公司本身的信息，如公司的重組計劃、公司高管人員的變動、公司的重大合同、公司的盈利情況等對該公司證券、期貨的市場價格有重大影響、按照有關(guān)規(guī)定應當及時向社會公開但是還尚未公開的信息;而“老鼠倉”所利用的信息一般屬于單位內(nèi)部的商業(yè)秘密，屬于“內(nèi)幕信息以外的其他未公開的信息”;二是從犯罪行為損害的利益看，內(nèi)幕交易更多是損害不特定的社會公眾投資者和股民的合法權(quán)益，“老鼠倉”交易更多是損害資產(chǎn)管理機構(gòu)的客戶的利益

3、利用未公開信息交易罪在客觀方面主要表現(xiàn)為證券交易所、期貨交易所、證券公司、期貨經(jīng)紀公司、基金管理公司、商業(yè)銀行、保險公司等金融機構(gòu)的從業(yè)人員以及有關(guān)監(jiān)管部門或者行業(yè)協(xié)會的工作人員，利用因職務便利獲取的內(nèi)幕信息以外的其他未公開的信息，違反規(guī)定，從事與該信息相關(guān)的證券、期貨交易活動，或者明示、暗示他人從事相關(guān)交易活動的行為，必須發(fā)生在涉及證券的發(fā)行、證券交易、期貨交易或者其他對證券、期貨價格有重大影響的內(nèi)幕信息以外的信息尚未公開前，這是構(gòu)成利用未公開信息交易罪所必須具備的時間要件。但是，如果在涉及證券的發(fā)行，證券、期貨交易或者其他對證券、期貨的價格有重大影響的內(nèi)幕信息以外的其他信息已經(jīng)公開，由于該信息已不再是未公開性質(zhì)，也就不存在利用未公開信息交易的問題，此時上述從業(yè)人員、工作人員即使買入或者賣出了該證券、進行了證券、期貨交易也不構(gòu)成該罪;即使將該信息告知別人，明示、暗示別人從事與該信息相關(guān)的交易也不構(gòu)成符合該罪犯罪的客觀方面的時間要素。

4、證券交易所、期貨交易所、證券公司、期貨經(jīng)紀公司、基金管理公司、商業(yè)銀行、保險公司等金融機構(gòu)的從業(yè)人員以及有關(guān)監(jiān)管部門或者行業(yè)協(xié)會的工作人員，利用因職務便利獲取的內(nèi)幕信息以外的其他未公開的信息，違反規(guī)定，從事與該信息相關(guān)的證券、期貨交易活動，或者明示、暗示他人從事相關(guān)交易活動，必須達到情節(jié)嚴重的程度才能構(gòu)成犯罪。否則雖然有上述兩項行為，但是不屬于情節(jié)嚴重，也不能以利用未公開信息交易罪論處。所謂“情節(jié)嚴重”，《關(guān)于刑事案件立案追訴標準的規(guī)定

（二）》規(guī)定：涉嫌下列情形之一的，應予立案追訴，1、證券交易成交額累計在五十萬元以上的；

2、期貨交易占用保證金數(shù)額累計在三十萬元以上的；

3、獲利或者避免損失數(shù)額累計在十五萬元以上的;

4、多次利用內(nèi)幕信息以外的其他未公開信息進行交易活動的；

5、其他情節(jié)嚴重的情節(jié)。我們認為，行為人利用未公開信息交易的主要動機就是在于獲取非法利益，或者避免、轉(zhuǎn)嫁自己的損失。因此，非法獲取利益或者避免、轉(zhuǎn)嫁自己的損失的多少應當也是情節(jié)嚴重的一個重要內(nèi)容。所謂“獲取非法利益”，是指行為人通過利用未公開信息交易非法獲取利益的數(shù)額。在司法實踐中，要注意不能將行為人利用未公開信息交易時買入或者賣出的證券，以及進行期貨交易價值的全部計算為違法所得，后者顯然包括成本在內(nèi)和應得利益在內(nèi)，不屬于獲取非法利益的范圍。

5、利用未公開信息罪所侵害的客體是復雜客體，既包括國家證券、期貨交易管理制度(或者秩序)，又包括他人的財產(chǎn)權(quán)利。其犯罪對象為“利用因職務便利獲取的內(nèi)幕信息以外的其他未公開的信息”。對于“內(nèi)幕信息”包含哪些內(nèi)容，我們已在上文進行論述。

6、作為一種新型的市場經(jīng)濟犯罪，利用未公開信息交易罪的危害主要體現(xiàn)在：

1、對具體投資者的危害。當有人利用因職務便利獲取的內(nèi)幕信息以外的其他未公開的信息進行證券交易時，其他外部投資者整體利益將遭受損失，而且該投資者整體損失等于建立“老鼠倉”行為的收益。

2、對發(fā)行公司的危害。如果發(fā)行公司的管理人員可以利用利空消息來規(guī)避損失甚至牟利的話，這樣管理人員謹慎經(jīng)營、規(guī)避風險的經(jīng)營技巧將被淡化，增加公司經(jīng)營成本。

3、對為發(fā)行公司提供專業(yè)服務的中介機構(gòu)及其他市場媒介的損害。如果上市公司的管理層從事利用未公開信息交易的話，不僅損害了一般投資者的利益，無形中也把為其提供專業(yè)服務的中介機構(gòu)拖下水，從而對這些中介機構(gòu)的聲譽造成損害。四是對證券、期貨市場乃至國民經(jīng)濟的危害。當其他投資者意識到有人利用未公開信息進行交易，就可能退出證券、期貨市場，影響證券、期貨市場的長期發(fā)展。可以說，利用未公開信息交易罪是一種投機取巧，違反市場交易競爭公平、公正、公開的交易欺詐行為。

利用未公開信息交易罪的立法，對于預防、打擊“老鼠倉”的犯罪行為有著重要的現(xiàn)實意義，對此有還待進一步地深入研究。