第一篇：企業IPO失敗的原因分析（范文）

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企業IPO失敗的原因分析

中國證監會第十屆股票發行審核委員會（以下稱“發審委”）審核了116家企業的首次公開募股（以下稱IPO）申請。95家獲得審核通過，21家則遭否決。本文對可能導致企業IPO申請失敗的具體原因和情況作出歸納分析，希望給正在或將來準備IPO申報的企業提供參考。

一、資產（金）來源

（一）核心資產為“二手”設備。如某珠寶股份有限公司兩名自然人股東于2003年6月向廈門某首飾有限公司購買首飾制造專用設備一批，購置總價款為9510.56萬元。而后于2003年6月8日和2004年12月，以評估后的價值對股份公司前身分別增資1700萬元和7907.89萬元。在2004年底增資完成前，該機器設備處于閑置狀態。也就是說，作為公司核心資產的這些設備不但是“二手”的，而且實際參與公司營運的時間尚不足3年。

（二）認繳注冊資本的資金來源缺乏合理解釋。如某電子股份有限公司實際控制人在該公司增資時，一次性拿出了3800萬元貨幣資金，但沒能對上述資金的來源作出合理解釋。

二、依賴度

（一）依賴單一供應商。如某電子股份有限公司其最主要的原材料供應商是一家德國公司，且采購量逐年上升，2007年更是高達94.47%的原材料來自這家德國公司。而募集資金項目實施后的需要量大約是實施前的3倍。公司的原材料由于依賴單一的供應商使得其獲取能力存在重大的不確定性。

（二）依賴前五名銷售客戶。據統計，在21家IPO申請被否的企業中，有7家企業存在銷售客戶高度集中的問題：一是這些企業報告期（指2005年度、2006年度、2007年度，下同）每年向前五大客戶銷售所實現的收入占當年營業收入總額的比例幾乎都在50%以上，有的年份甚至超過了80%；二是有的企業存在依賴單一銷售商的情況；三是有的企業存在依賴國內外貿公司出口的情況；四是隨著募集資金項目的實施，銷售集中度將進一步提高。

（三）依賴關聯交易。如某置業股份有限公司報告期內所結售項目的開發用地均從關聯方取得。由于項目用地取得時間較早，并以協議出讓方式取得，土地成本較低，導致報告期內公司銷售毛利率不斷上升。由于從關聯方以協議出讓方式取得的土地尚未開發完，因此，上述影響仍將在報告期后繼續。

（四）依賴稅收優惠。在21家IPO申請被否的企業中，有5家企業報告期稅收優惠占凈利潤的平均比例超過了30%，其中有一家企業2006年的這一比例甚至超過了60%。

（五）存在同業競爭。如某煤業股份有限公司IPO前沒有解決同業競爭問題。不僅如--------------------------精品

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此，該公司還打算用募集資金去收購大股東同業競爭的煤礦資產。招股說明書顯示，公司2007年12月31日的總資產為68.97億元，歸屬于母公司的所有者權益為22.56億元，而準備募集的資金總額高達94.63億元，其中的88.27億元（占募集資金總額的93.28%）用于收購大股東擁有的某煤礦資產和業務，這一金額是公司發行前總資產的128%，大大超出了公司的現有生產經營能力。

三、交易價格及其公允性

（一）關聯交易缺乏公允性。如某煤業股份有限公司大股東于2003年9月至2006年12月期間，占用公司資金累計達214825萬元。但就在同期，大股東卻以更高的利率向該公司關聯企業貸款，并收取資金占用費；又如某變壓器電器股份有限公司關聯交易數額較大，無市場可比價格，無法判斷關聯交易的公允性。

（二）股權交易價格“內外”有別。如作為某變壓器電器股份有限公司發起人的B企業，其所持股份（股權性質為國有股）在2005年9月取得時的初始成本為0.67元/股。此后，B企業先后4次（最后一次轉讓時間是2007年2月27日）以0.67元/股的價格將這些股份轉讓到公司管理層和員工手里。2007年4月7日，B企業又將所持300萬股股份轉讓給某投資公司，轉讓價格為7.18元/股。在短短2個月內，相同股權的轉讓價格相差6.51元。

（三）國有資產涉嫌低作價。如某內配股份有限公司為改制重組進行的兩次資產評估，均涉及重大資產減值。一次是38名自然人從控股股東手里收購控股權。資料顯示，公司審計后的凈資產為7964.27萬元，評估后的價值則為5216.31萬元，減值率為34.50%；另一次是控股權收歸自然人后，股份公司收購原控股股東的全部資產。經查，原控股股東凈資產賬面價值為4872.72萬元，調整后賬面價值為1030.05萬元，調整減值了3842.67萬元。評估后價值為-908.95萬元，評估減值了1939萬元。也就是原控股股東4872.72萬元的賬面凈資產，最終以-908.95萬元成交。值得一提的是，招股說明書同時披露：截至2003年6月13日，上述股權轉讓所及工商變更登記時，38名自然人股東已向原控股股東支付的股權轉讓款為494.87萬元，應付未付5250.03萬元。招股說明書進一步敘述：因公司收購原控股股東全部資產，38名股東應付原控股股東的國有股權轉讓款5250.03萬元轉為應付公司。38名自然人股東分別于2007年4月25日至2007年4月28日歸還了上述欠款。也就是說，作為自然人取得公司控股權的對價中的91.39%款項直到上發審會前一年才付清。

四、會計信息質量

（一）會計估計變更缺乏合理性。如某煤業股份有限公司報告期噸煤安全生產費提取標準調整頻繁。由于上述變更影響的利潤金額很大，客觀上影響了報告期利潤的可比性，從而影響財務報表使用者對公司利潤變化趨勢的判斷。

（二）會計核算不夠穩健。如某自動化股份有限公司在應收賬款占公司總資產比例偏大的情況下，采用了不夠穩健的壞賬準備計提政策（各賬齡段計提比例分別為：1年以內3%；1-2年5%；2-3年25%；3-4年50%；4-5年50%；5年以上100%）。

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（三）會計差錯較多。如某內配股份有限公司原始財務報表與申報財務報表確認的收入最近2年相差1600萬元和2400萬元，分別占當期申報財務報表營業收入的80％和72％。

（四）利潤真實性缺少說服力。如某網絡通信股份有限公司2005年、2006年的凈利潤分別為797萬元、748萬元，而2007年卻高達7034萬元，公司不能提供利潤真實性、持續性的合理解釋；又如某重型裝備股份有限公司招股說明書顯示，公司凈利潤從2005年138萬元增至2007年的3.7億元，公司披露的理由難以讓人信服。

五、財務安全

（一）資產負債率偏高且負債結構不合理。如某電器股份有限公司2005年末、2006年末和2007年末母公司資產負債率分別為77.62%、75.87%和72.35%。公司截至2007年12月31日合并資產負債表的負債總額為58384.92萬元，其中流動負債為57884.92萬元，非流動負債為500萬元，流動負債占負債總額的比例高達99.14%。

（二）應收賬款余額偏大。如某自動化股份有限公司2005年、2006年及2007年末應收賬款凈額分別為48298.77萬元、50139.40萬元和60877.28萬元，占同期總資產的比例高達47.58%、44.95%和46.96%，而同期公司應收賬款周轉率分別僅為1.37、1.38和1.51。

六、控制力隱患

（一）前幾大股東所持股權比例接近。甲乙兩名自然人合計持有某自動化股份有限公司78.84%的股權，為公司的實際控制人，甲乙兩名自然人無關聯關系，且持股比例十分接近。由于前幾大股東的持股比例差距不大，后者很容易通過二級市場或其他方式增持股權而躍居第一大股東，從而引起股權紛爭，影響公司正常的生產經營。

（二）捆綁式控制。如某計算機技術股份有限公司6名非關聯自然人股東，通過簽訂一致行動協議的方式確定為公司共同實際控制人，發行前上述6人合計持有公司35.41%的股份。這種形式上的共同控制被認作是捆綁式的控制，其是否能夠最終實現對公司的實質性控制，有賴于協議簽訂各方的誠信履約程度，其可靠性存在一定變數。

（三）一股獨大。如果說，前幾大股東所持股權比例接近和捆綁式控制，更多的是擔心控制力不足的話，那么，一股獨大則是走向了控制力的另一個極端—過度控制。如某置業股份有限公司控股股東直接持有公司77%的股權，通過其控股的其他企業間接持有公司23%的股權，實際持有公司100%股權。

七、穩定性

（一）架構和股東的穩定性。如某通信股份有限公司股權變動頻繁。2005年，公司擬--------------------------精品

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于境外（美國）申請上市，并計劃于上市前進行海外私募，鑒于境內對增值電信行業的產業政策限制，公司建立了相關境外上市、返程投資的架構。2006年，公司擬申請境內首發，廢止了該架構。2007年6月，三家法人公司將所持公司股份全部轉讓給了自然人股東。

（二）董事會成員的穩定性。如某股份有限公司董事會成員在近三年時間里多次出現重大變動，9名董事中僅保留了2名前屆董事。

（三）業務的穩定性。如某通信股份有限公司核心業務變動頻繁。公司以自經營ET業務以來成本負擔較重，收入較少為由，于2006年10月剝離出售ET業務，并通過參股D公司（持股比例為19%）的方式繼續參與該項業務。2008年3月，公司收購控股股東持有的D公司41%的股權。至此，公司對D公司的持股比例由19%增至60%。D公司成立于2006年12月，主要從事ET互聯網多媒體通信業務（ET互聯網多媒體通信業務是一種基于IP技術的多媒體網絡通信業務，具體業務形態包括網絡電話和網絡視頻會議，將對傳統通信服務產生重大變革，公司認為具有廣闊的市場前景，是公司極為看重的新業務之一）。此外，公司對外投資同樣變動頻繁。例如對某公司股權的先收購、隨后轉讓等。

八、募集資金投向

（一）投向新領域的資金所占總額比例偏高。如某環保股份有限公司擬募集的資金總額為24121.79萬元，其中用于新的領域—環保設備生產加工基地建設6561.13萬元，占總額的27.20%。公司2006、2007年無論營業收入還是營業毛利，污水處理工程的建造均占90%以上，2005年也在70%以上。長期以來，公司的核心業務為污水處理工程的設計與承建，雖然有一定的基本生產管理經驗，但是規模化生產和工廠化管理的經驗相對缺乏。

（二）補充流動資金數額較大。上述環保股份有限公司除了將募集資金投向新領域外，公司擬以募集資金中的11791.45萬元（占總額的48.88%），用于補充工程項目的流動資金，讓人對公司募集資金的急迫性產生懷疑。

（三）實施募投項目的經營場所存在重大不確定性。如某商場股份有限公司使用募集資金開設新商場的場地存在重大不確定性。公司擬使用84229.54萬元募集資金投資開設12家新商場，其中有9家擬開設新商場的所在商場房產正在建設中或者已經取得規劃但尚未開工建設.九、歷史遺留問題

（一）國有股權退出沒有履行必要的程序。如某自動化股份有限公司在變更為股份有限公司之前，作為國有資產占有單位的公司股東，共有5次股權轉讓未按國家有關國有資產管理的法律、法規及規范性文件的規定進行資產評估并辦理相關的國有資產評估立項、確認或備案手續。雖然公司控股股東于2007年12月7日承諾：如因上述股權轉讓事項而引發任何行政處罰或其他法律糾紛，而給公司造成任何損失，該等損失全部由控股股東無條件對公司予以賠償，但這不足以解決歷史股權交易的合法性問題。

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（二）存在委托代持股權情況。如某計算機技術股份有限公司的招股說明書這樣描述委托代持股權的背景及情況：由于軟件企業的首要資源是人力資源，人才的吸引和穩定是公司發展的關鍵因素，而技術和業務骨干有向公司出資的愿望，并希望分享公司發展所帶來的利益，因此為適應軟件企業吸引和穩定人才的實際需要，公司前身的有限公司在增資過程中引入核心和技術骨干人員。鑒于《公司法》規定，有限公司的股東人數不能超過50人，而此次增資擬引入的實際出資人人數超過50人，在特定的法律環境和行業背景下，為符合法律要求，有限公司在工商注冊文件上由6名自然人（以下稱登記自然人股東）來對應有限公司的全部出資額，即由6名自然人代持其他技術骨干的股權。有限公司的150萬元注冊資本實際由67名出資人繳納，其中62名實際出資人將其對有限公司的出資權益委托6名登記自然人股東持有并在工商管理部門登記。

（三）資本繳納存在瑕疵。如某計算機技術股份有限公司第一大自然人股東己將其在某《商品房買賣合同》項下享有的全部權益作價750萬元對公司增資，但此后，該物業成為半截子工程，因而無法辦理產權手續。直至2008年1月30日，自然人才向股份公司支付了前述出資款和利息計858萬元。此外，該公司在增資過程中還存在以貨幣資金替代實物資產出資，先信托后終止等情況。

（四）股權轉讓虛假。如某內配股份有限公司的自然人股東38人收購了另外2900名自然人股東所持有的1505.13萬元股份。經核查，發現所簽訂的2900多份收購協議中存在轉讓人署名與股東名冊姓名不符的情況，且有人舉報反映上述股份轉讓存在未經員工同意等情況。

（五）違背稅法。如某置業股份有限公司自成立起至2005年，按10%純益率征收方式繳納企業所得稅，2006年后則按照查賬征收方式繳納企業所得稅。該公司自成立以來按照純益率征收方式繳納所得稅對利潤總額的影響額合計為4477.34萬元，其中報告期內的2005年為1150.63萬元，占當期利潤總額的比重為14.60%。公司按核定征收（純益率征收）方式繳納所得稅不符合相關稅法的規定。公司控股股東于是承諾：一旦主管稅務機關要求公司補繳企業所得稅，控股股東將以現金方式及時、無條件、全額承擔應補交的稅款及因此所產生的所有相關費用。

（六）變相逃避銀行負債。如某閥門股份有限公司的前身E為全員持股的股份合作制企業。1995年至1998年間，E廠給當地三家市屬國有企業提供貸款擔保。由于這三家企業未能償還到期債務，E廠承擔連帶責任，致使其生產經營無法繼續進行、業務全部終止，并于2001年4月26日被主管工商行政管理局吊銷企業法人營業執照。就在E廠注銷前的2001年1月4日，包括公司控股股東自然人在內的6名自然人和E廠工會出資設立了注冊資本為1008萬元的F公司，而某閥門股份有限公司就是從F整體變更而來。而在F公司成立前的兩天，即2001年1月2日，F公司已與E廠簽訂了《租賃協議》：F公司向E廠租用生產閥門所需的廠房、設備，租賃期自2001年1月2日至2004年1月1日。針對擔保的后續處理，保薦機構的核查意見則是：鑒于E廠因對兩家國有企業擔保產生的或有負債，已用現金支付，擔保責任已全部解除；因對第三家國有企業擔保產生的或有負債已由地方財政局打包收購；公司現有6名自然人股東出具了承諾，若因E廠債務被債權人追償，將由該6名自然人股東承擔全部責任。因此，保薦機構認為，公司不存在被E廠的債權人追究償債責--------------------------精品

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任的風險。

十、其他

（一）發行前后新老股東利益關系處理不夠全面。如某煤業股份有限公司將截至2007年12月31日的大部分未分配利潤分給老股東（分配61212萬元，剩余1844萬元）；又如某重型裝備股份有限公司將截至2007年12月31日發行前的利潤全部歸老股東所有，并于2008年3月26日，已根據上述股東大會決議，向現有股東分配上述的累計可供股東分配的凈利潤18234.35萬元。

（二）行業地位不夠突出。如某運動休閑股份有限公司主要產品的市場占有率僅為萬分之一點六。

（三）資產評估。如存在資產評估報告未經評估師簽字，評估機構不具備評估資格等情況。

（四）選擇股東的理由不充分。如某環保股份有限公司發行前進行的最后一次增資中，自然人壬增資600萬元，占發行前總股本7500萬元的8%。自然人壬在公司未擔任何職務，而且是一位出生于1939年的老者。

（五）偶發事件。如某印刷股份有限公司單個最大自然人股東辛持有公司3000萬元，占發行前總股本6600萬元的45.5%，于上會前過世。

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第二篇：企業 失敗原因分類

企業CIO失敗案例分析

小張是一位“空降CIO”。原是廈門火炬高科技園區一家為日本做外包軟件的總工程師，2006年被廈門軟件園一家協同軟件企業A公司高薪挖走。

即然是高薪而來的“空降CIO”，受厚祿于人，小張倍感重任在肩，壓力很大。按當初的聘任協議，小張來的一個重大任務就是要改變該公司產品單一老化、核心技術競爭力不強、市場占有率下降的局面，推出兩至三項拳頭產品。A公司原來是一家OA企業，后來跟著潮流逐漸涉入協同領域，卻發現此路并不平坦。A公司CEO強力表示做他和研發部的“后勤部長”，提供最好的物力資源，成立有自主經費開支權、地位高于一般部門的大研發部，并招兵買馬，全力支持。當時，小張信誓旦旦也表示以他13年豐富開發實戰的技術與經驗，帶出強勢產品群應不在話下。

果然不負所望，在13個月內，在小張領導之下，他的研發團隊先后接連開發出了HR、CRM、協同財務和OA2008改進版，甚至完成小型ERP的進銷存軟件的基本初版，到2008年3月，A公司逐步形成“以流程管理為核心的集無紙化、遠程管理、應用平臺開發”為一體的綜合系列產品群，改變了A公司只售OA軟件的單一產品局面。

新產品頻出，打出了強勢產品群，讓該公司CEO喜在心頭，小張也躊躇滿志。然而，事后不久，小張卻發現“多子并不多福”，新產品陷入“只開花不結果”的尷尬境地，令他困惑不已。項目經理圈子除了OA2008改進版較受新老客戶喜歡外，其它產品由于研發時間較短，大都是跟進型產品甚或是模仿型產品，與其它同類產品并無多大差異，難于形成差異化的優勢與較強的競爭力。更令小張困惑的是這么多產品“怎么養”?這是令他最令擔憂之處。現在“酒香也要吆喝。”一個再好的產品也需強大的營銷助推，才能聲名鵲起，流向市場。

然而，此時小張才發現老板其實是個“省油的燈”，是個技術型的領導，不是市場型的領導，舍得在技術、研發的大投入，卻在市場、廣告投入的銖厘必較。除了有較大價格差價利潤外，公司系列產品群并沒有得到的充分扶植，廣告沒投入，有效的渠道推廣也沒進行，要馬跑卻不叫馬吃飽，怎么賣?令公司營銷人員叫苦不跌。

由于市場沒多大投入，小張開發的系列產品因“營養不良”，除了OA2008改進版外，要么“半生不熟”，少有問人問津，要么半途夭折，被打入冷宮，幾乎一套都沒出貨。

在一次公司中層經理會上，老板一句“我們一年來總共投入7百多萬元，卻無甚收獲”的話，深深刺傷小張的心。會后，小張打了辭職報告走人。這距他來這公司才兩年左右，令他唏噓不已。

新產品代表著企業后繼的活力和利潤源泉，也是軟件企業成功增長的驅動器，可以給經銷商和客戶以及消費者更多的信心和無限的遐想，特別是從21世紀起，IT業競爭的環境發生了急劇性的變化，變化的速度隨著市場分割、多樣化和復雜性的增加而激增，新產品開發在充滿著競爭環境中的地位就更為重要，成為公司的戰略計劃的最關鍵的要素。

因此目前絕大多數軟件企業都設立以CIO(或稱總工程師)為核心的研發部，積極推動研發工作，力圖推動企業增長的后勁。但是，勿庸諱言，目前許多軟件企業產品開發仍存著諸多問題。權威調查表明，大約70%的新產品研發項目超出了估算的時間進度，90%以上的研發項目開發費用超出預算，大約60%以上的新產品或是無所建樹或是無疾而終，大概僅有15%的新產品能給企業帶來較好的收益。

新產品開發何以敗走“滑鐵盧”

在軟件行業從事工作多年，耳聞目睹不少軟件廠商在新產品開發不遺余力、最后卻敗走“滑鐵盧”的事實，讓人不得不對“軟件產品開發為何失敗”這個問題進行深刻反思。而從網上的各種文章、論壇得來的信息也一樣充滿著悲觀。為什么會有這么多的失敗？

情報失真

本以為此類新產品正處于快速成長期，傾力開發，卻沒有充分論證調查，信息失真，而此新品卻早已日漸飽和，接近衰退期，結果出師未捷身先死。癥結在于把“一葉當成樹林”，坐井觀天，以為“窺一斑可見全豹”，以為此時此地興旺，那時那地也必時興，結果是貽笑大方，埋下禍患。

一個軟件產品成功與否的一個前提就是看它有沒有全面的市場調查論證，是否能充分進入這個行業市場，做這個產品是否可行，市場需求有多大。很多產品的失敗就是立項過于草率，一開始就注定失敗結局。A公司和小張也沒做過多少認真充分的論證就匆匆投入研發。

時機滯后 新產品貴在“新”字，而“新”字則貴在“快”、“搶”，一個IT新產品在這瞬息萬變的市場里有效生命周期大概僅有一年半載，超過這段周期，新產品所獨有新功能就會自動“除效”。然而一些軟件廠商總以為自家產品“獨一無二”、“祖傳秘方”，哪知“天下英雄所見略同”，更新更優的競品也接跟著出爐，結果是錯失絕佳上市良機。因此新產品要搶占先機，必要做到“早開發，早投產，早上市，早創效”。小張所主導開發的HR、CRM軟件就是如此，此時HR、CRM市場早也是一片競爭激烈的“紅海”，而不是新產品了。質量缺陷

有部分人會認為怎么新產品會有缺陷，缺陷是不是普遍現象?據不完全統計，以OA、CRM、ERP為例，30-40%的大小新產品，在穩定、拓展、兼容、包裝、通用等方面存有性能的缺陷，有25%的新品達不到行業標準、企業標準和原設計要求，在設計、實現、接口、檢驗和維護方面存在的潛在問題，乃至帶有嚴重的技術、質量等問題，系統不能正常運轉，經常宕機，致使遭到用戶的投訴和退貨，企業及其產品四面楚歌。可想而知，這種新產品哪有生命力？

技術落后

先進性是新產品的靈魂，一個缺少先進性的新產品僅是給自己披上一層華麗的外衣，或恰如新瓶裝舊酒，是不具吸引力和競爭力，很容易遭至市場淘汰。如今一些所謂軟件新產品，要么是從別人拿過來的加工品牌，要么是模仿洋品牌或競爭對手，抑或是包裝、價格上的翻修、變臉，炒作新概念等等，新技術、新發明一桿子打不上，根本談不上真正意義的創新。這種糊弄欺騙用戶的所謂“新產品”，注定曇花一現。小張能在短短13個月開發出一系列產品，不可否認有他的豐富經驗，然而另一面就是復制其它廠商軟件，然后再加以少部分更改、翻新，但是卻難于真正擁有自己核心的技術。此境在IT業較為普遍。

規劃管理力不足

CIO、項目總監、開發經理對設計重視不夠，為了趕工期，很多項目的設計過程過于簡單，產品開發技術路線的選擇比較隨意，有的甚至根本沒有設計過程。沒有良好的開發計劃和開發模式，產品缺乏良好的結構設計，規劃管理力不足，項目的成功就難于談起。

A公司作為一家中小軟件企業，小張總認為，他們的企業從事研發工作的人員相對較少，沒有必要引入IPD模式(即In teg ra ted P rodu c t D e-ve lopm en t，集成產品開發之意)進行研發管理。其實，IPD不是一套僵化的方法，它是一組思想、方法和工具的綜合體。它對傳統研發體系中存在的各種弊端都提出了較好的解決辦法，系統性強但不僵化，復雜但不失靈活。作為CIO，無論何時何地，必須用IPD模式指導產品研發。

營銷薄弱

4P學理論即產品、價格、促銷、通路，一向是當今營銷經典核心思想。然而不少廠商在此往往顧此失彼，脫節失衡，不是價格不合理，就是流通渠道滯澀，或是市場促銷推廣活動不力，形不成新品上市效應，新產品變成“夾生飯”，半生不熟。好辛苦研發了產品，卻不把市場當回事。A公司開發那么多產品，就要有計劃有能力養好它們，認真做好產品投放市場之前的策劃工作和投入后的營銷推廣，不能重產品開發輕產品營銷，簡單盲目投放新產品，甚至以為產品開發越多，市場占有率也越高，結果卻無力撫養“子孫”，個個“營養不良”，乃至夭折。任何簡單盲目、急于求成的新產品投放，都會招致開發的失敗。

服務不力

售后服務是市場經濟的“后跟”。當你產品“前腿”送上用戶單位的店門時，你的“后跟”必須及時跟上，否則“拖后腿的事情”必然難免。美國著名營銷學科特勒說，當你沒信心搞好售后服務，你就不要指望你的產品有成功的一天。不少軟件企業的產品的確不錯，但缺乏必要的售后服務體系，如售后服務機構、操作人員培訓、零配件的供應、直銷配套等，系統升級維護難于保障，產品當然就行之不遠。

當然軟件新成品開發、推廣的不力、失敗，還有些客觀因素，如政策因素、環境因素、社會因素、資源因素等等，這就要求軟件企業審時度勢，科學嚴謹，認真研究各有利不利因素，分析主觀客觀原因，從新產品項目的可行性論證入手，嚴把開發中的道道關口，努力提高新產品開發成功率和市場存活率。

CIO如何提高新產品研發成功率?項目管理培訓

一個不爭的事實是，即便像微軟、IBM、公司這樣組織嚴密和研發力很強的企業，其新產品的上市絕對成功的機會也并不高。因此如何有效地管理研發項目、提高產品研發成功率是CIO面臨的最大管理問題之一。

那么，CIO應當如何正確選擇新產品研發項目?怎樣控制和規避新產品研發過程中誤區與風險?如何評估改善和提高新產品研發項目的績效?這些都是CIO在新產品研發過程中需要重點關注的核心問題。

前車之覆，后車之鑒。不管是對A公司還是其它軟件企業，軟件企業要在激烈市場競爭當中有立錐之地，CIO要有效地管理研發項目、提高產品研發成功率，必須把內部條件、外部環境的各種因素充分有效結合起來，制定并執行科學正確而系統的新產品開發推廣策略，才能一炮打響，走紅市場。

必須以經濟效益為先

對軟件企業而言，要充分利用現有資金、技術能力，綜合利用研發水平，對目標市場的消費需求進行調查分析，提高產品技術水平，增強產品競爭力，保證產品投放的最終收益;對用戶而言，新產品要適合他們的應用習慣，能提高他們的工作效率，考慮他們購買能力，質價地道相符，保證新產品有一定的市場容量，帶來規模效益。因此CIO要多點經營思想多些經濟頭腦，要懂得為企業增收創效，而不是單純的技術專家。

需要更高層次的創新

新產品的式樣要新(能適合用戶需求的變化)，功能要全(能滿足不同用戶的不同需要)，性能要特(要具有一定特色)，做到“人無我有，人有我優，人優我特”，這是CIO開發新產品的指導思想。這樣才能使開發的新產品具有較強的競爭力，容易為用戶單位及消費者接受，而不是一味跟風模仿，甚至復制盜版。要保證有足夠資源實力

新產品開發指要根據企業的經營規模、技術力量、行銷資金以及人員狀況，量力而行來研究設計和生產新產品，確保新產品的質美價廉，維持強大研發規模，發揮規模優勢和效益，同時CIO要取得公司CEO的充分支持，保障有足夠的行銷資源(包括廣告、促銷及經銷網絡的費用)，一直吆喝推銷新產品，塑造產品優良形象，不能顧“產”不顧“養”，顧此失彼。

要保持多方位領先地位

一個軟件產品要保持強大競爭優勢，必須集中財力、人力在產品研發、推廣上形成強大的資金優勢、技術優勢、人才優勢、管理優勢，在產品的多能化、合理化、標準化、智能化及至社會價值化上確立產品研發、推廣領先競爭策略，保持領先競爭地位。包括IBM、惠普、微軟等全球500強都設有龐大的研究機構，每年以銷售額的10-15%的研制費從事新產品開發，使其出售的產品中有60%是新產品，并使其技術成為行業公認的領先標準。實施這一策略費用雖大，但成功后的巨額利潤頗為可觀。一個成功的CIO必須是一位領先型、開拓型的技術專家，領導企業走出創新之路，以質量求生存，以技術占市場。

堅持通用化開發策略

功能單一，行業化狹窄，產品功能難于體現出其足夠附加價值，是一個軟件產品滯銷短命的癥結所在。因此把產品功能的多樣化、層次化、概括化，即通用化是一種趨勢。從不同用戶、不同行業的需求中找到共性，通過提供大量的可定制元素來滿足各類用戶的核心軟件需求，也就是說賦予了產品靈活通用多樣的特點，能滿足不同用戶、不同行業的個性應用需求，而不必過多開發，并減少大量推廣費用。CIO必須認識到，一個復合型、多用途、通用化的全新軟件產品，將能有效延長產品壽命期，增強產品競爭力。

建立科學合理的開發論證管理制度

任何新產品開發項目必須經過嚴格的可行性論證才能上馬，這是CIO所必須堅持的原則。新產品開發項目必須經過四個階段：①調查研究階段;②部室內部討論階段;③相關部門業務骨干論證階段;④開發委會議討論階段。重大開發項目尚須經由行外專家組討論。任何項目未經委員會會議討論通過，不得上馬。其次，做好項目論證書。論證書內容必須包括以下八個方面內容：①市場可行性論證;②技術可行性論證;③競爭對手同類產品開發情況分析;④產品設計思想;⑤產品功能設計;⑥風險控制;⑦成本效益分析;⑧開發計劃(開發周期及費用預估)。再者，做好充分的市場調研，應建有標準化檔案，對重大研發課題的市場調研時間應在兩個月以上。另外，推行新產品項目可行性論證內部質詢制度也很重要。即在部門討論階段，相關部門業務骨干論證階段和開發委會議論證階段應有30分鐘―1小時的時間，由與會人員向項目論證小組成員輪流提問，決定是否可行。

以上這些，著重從軟件產品研發、市場推廣而言，另一方面從行政管理體制而言，為提高新產品開發成功率，還可以從建立完善企業強有力的新產品開發機制、開發機構、決策機制，建立人才的招聘、培養、使用和獎勵制度等來完善提高。由于在此，這些都屬邊緣學說，不再贅述。

從A公司新產品開發的失敗，引發筆者對國內軟件企業新產品開發、市場推廣的一些拙思和探索，以請教大家，并與CIO們共討，希望能對業界有所啟示。

第三篇：國民黨失敗原因分析

國民黨失敗原因分析

（一）與共產黨對比：

1、力量對比：可以隨著戰爭進程發生劇烈變化。

2、士氣民心：解放軍打仗神勇，共產黨得到人民的擁護和支持。

3、政權性質：國民黨政權代表大地主大資產階級利益，對內壓迫鎮壓人民，對外成了帝國主義的走狗，是舊社會三座大山的總代表，是新民主主義革命的對象。

4、將帥素質：國民黨指揮失當，毛澤東懂軍事。

（二）渡江戰役：

三大戰役后，人民解放軍乘勝追擊，一直打到長江北岸。1949年4月，毛澤東和朱德向中國人民解放軍下達進軍的命令。解放軍百萬雄師分三路渡江作戰。國民黨的長江防線頃刻崩潰。23日，南京解放，統治中國22年的國民黨政權垮臺。南京解放后，人民解放軍在各個戰場上，以秋風掃落葉之勢，繼續追殲國民黨殘余軍隊。國民黨殘余勢力退往臺灣。

（三）渡江戰役前的發言：

奮勇前進，堅決、徹底、干凈、全部地殲滅中國境內一切敢于抵抗的國民黨反動派，解放全國人民，保衛中國領土主權的獨立和完整。

——毛澤東 朱德

（四）解放戰爭開始時的力量對比：

表格 國民黨 共產黨

擁有軍隊 430萬人 130萬人

武器裝備 接收100萬日軍 基本上是

（接上）的裝備，取得美 步槍

（接上）國大量裝備

擁有人口 3億多 1億多

擁有地區 大城市，絕大部 小城鎮、鄉村

（接上）分鐵路交通線 偏遠地區

第四篇：審計失敗的原因分析

審 計 失 敗 的 原 因 分 析

目 錄

內容摘要???????????????????????????????（1）

一、審計失敗概述???????????????????????????（1）

1、審計失敗的義意??????????????????????????（1）

2、審計失敗的本質??????????????????????????（2）

3、審計失敗的影響??????????????????????????（2）

二、審計失敗原因剖析?????????????????????????（3）

1、審計失敗的內部原因????????????????????????（3）

2、審計失敗的外部原因????????????????????????（5）

三、審計失敗的防范措施????????????????????????（7）

1、注冊會計師方面??????????????????????????（7）

2、被審計單位方面??????????????????????????（8）

3、市場及法律方面??????????????????????????（8）后記?????????????????????????????????（9）參考文獻 ??????????????????????????????（10）

審計失敗的原因分析

內容摘要：本文由目前的審計現狀而出發，為了提高審計質量，引起注冊會計師的重視，使會計行業能夠健康發展，從審計主體和審計客體以及審計內部和審計外部兩個方面闡述審計失敗的原因，根據審計失敗的特點和原因提出了實際操作性的防范技巧和改進方法，具體包括加大法律的處罰力度，強化審計法律責任，提高會計師事務所及注冊會計師的獨立性和職業勝任能力，完善公司治理結構等。

關鍵詞：審計失敗

原因

解決措施

一、審計失敗概述

1、審計失敗的意義

審計是由專職機構和人員，對被審計單位的財政、財務收支及其他經濟活動的真實性、合法性和效益性進行審查和評價的獨立性經濟監督活動。審計是一項具有獨立性的經濟監督活動，獨立性是審計區別于其他經濟監督的特征；審計的基本職能是監督，審計的主體是從事審計工作的專職機構或專職的人員，是獨立的第三者，如國家審計機關、會計師事務所及其人員。審計的對象是被審計單位的財政、財務收支及其他經濟活動，這就是說審計對象不僅包括會計信息及其所反映的財政、財務收支活動，還包括其他經濟信息及其所反映的其他經濟活動。審計的基本工作方式是審查和評價，也即是搜集證據，查明事實，對照標準，做出好壞優劣的判斷。審計的主要目標，不僅要審查評價會計資料及其反映的財政、財務收支的真實性和合法性，而且還要審查評價有關經濟活動的效益性。

審計失敗是指審計人員由于沒有遵守公認審計準則而形成或提出了錯誤的審計意見。審計失敗可能來自于被審計單位會計報表存在的錯誤或舞弊，或者兩者兼而有之。當被審計單位的會計報表中存在錯誤或舞弊時，如果審計人員嚴格地按照獨立審計準則的要求行事，保持職業上應有的認真和謹慎，通過實施適當的審計程序和方法，是可以將會計報表中重大的錯誤和舞弊事項揭示出來的。但是審計人員卻因種種原因未能查出這些錯誤和舞弊而出具了肯定意見的審計報告，從而誤導投資者和債權人作出錯誤的判斷，這就是審計失敗。

2、審計失敗的本質

隨著中國審計事業的迅速發展，審計失敗的案件屢屢發生，給審計機構、企業和社會造成巨大

共 11 頁 第 1 頁的損失，審計失敗的問題也引起了審計理論與實踐研究界的高度關注。審計失敗的本質具體分為以下三方面內容：

（1）未能正確遵循審計準則

審計失敗的結果是錯誤的審計意見，而這一結果是因為審計人員未能正確遵循審計準則的具體要求而造成的。這就與審計風險劃清了界限：如果審計人員正確地遵守了審計準則，但仍然提出了錯誤的審計意見，這種情況就屬于審計風險的范疇。可見，審計失敗與審計風險的重要界限在于審計人員是否在審計過程中正確遵守了審計準則。（2）與企事業單位是否發生了經營失效無關

審計失敗的產生并不取決于企事業單位是否發生了經營失敗。企事業管理當局是經營失敗的第一責任人，當企事業經營出現失敗時，審計人員的執業行為是否遵守審計準則和職業規范是判斷審計失敗的唯一標準。因此，企事業發生經營失敗時，審計失敗可能發生，也可能不發生。

（3）審計人員執業行為的瑕疵

從理論上講，審計失敗還包括：被審計單位的會計報表實際是合法公允的，但由于審計人員執業行為的瑕疵導致其發表了否認會計報表公允性的審計意見。當然，在實踐中由于被審計單位對于不利事件的敏感性，這種情況較容易被覺察并得以及時糾正。

3、審計失敗的影響

審計的經濟后果主要通過審計報告等載體體現出來，也就是說，審計報告的使用者會利用審計意見的不同表述考慮其決策行動，包括投資信貸等經濟決策和審計師的選擇等。審計失敗的發生，首先影響的是審計信息使用者的決策行為，并在總體上制約市場運行效率和社會資源的配置效果。當然，審計失敗也會殃及會計行業的生存和健康發展。

（1）對事務所本身的影響

一是聲譽，審計也是一種產品，也存在著市場競爭，其存在的關鍵是審計產品的質量，而聲譽則是審計產品質量的重要標志之一。如果一旦審計失敗發生，有可能嚴重影響事務所的聲譽。這種受損的聲譽不僅對事務所的現實市場產生極大的負面影響，而且會使其散失潛在市場。

二是業務，有遠大目標的會計師事務所都希望能獲得有較高利潤率的持續發展機會，這就需要將有限的資源在新老客戶之間進行分配，取得平衡，在維護與老客戶關系、努力滿足其需求的基礎上，也會注意將服務重點放在可識別的潛在客戶身上，努力使一般性的客戶發展為固定的客戶進而成為有力的支持者，最終成為公司和服務產品的擁護者，成為公司的業績支撐點。但是，審計失敗的產生將使客戶利益受損，其忠誠度呈“下階”趨勢，其良好的關系無法長久地維持。

三是存在性，審計失敗的產生，可能導致法律訴訟，對事務所的存在產生直接的威脅。（2）對社會的影響

共 11 頁 第 2 頁

決策失誤，傳統經濟學曾假定所有市場的參與者都擁有完全的信息，然而事實上，由于審計失敗使審計信息質量不理想，市場參與者一般都處于不完全信息和不對稱信息的狀態之中，信息供給和擁有越不完全，不確定性的程度和風險就越大，決策失誤也就越多。

控制失靈，用委托代理理論來分析，委托代理關系確立后，委托人為使自己的效用最大化，通過建立審計機制來控制代理人的行為，以防代理人采取“偷懶”等方式損害代理人的利益。由于審計失敗，使委托人不能借助于信息全面地觀察企業的狀況，并使代理人有條件和可能利用私有信息采取某些損害委托人的行動；由于審計失敗，使委托人無法借助于財務指標來衡量和評價代理人工作的主觀努力程度，代理人有可能“偷懶”或“規避責任”；由于審計失敗，處于企業外部的委托人，常常不能有效地鑒定信息的供給質量，使代理人可能會利用虛假的信息“欺騙”委托人，損害委托人的利益；等等。這種控制失靈的現象同樣存在于企業內部各層級之間的關系中。

評價失公，公平、公正、公允是業績評價的基本要求，而業績評價的公正性又取決于所依據的信息數量和質量。由于審計失敗，各種業績指標就會失去與經營者履行經管責任之間的相關性，從而使評價失公。

市場失效，導致市場效率差別的原因之一，是證券市場價格反映信息的充分程度，而這又與企業信息和外部信息的供給數量和質量有關。可以說，在不考慮宏觀環境信息的情況下，企業內部信息披露越充分，信息公開的程度越大，少數人獲取“內幕信息”或私有信息進行交易的機會就越小，證券市場效率也就越高，反之，則越低。

總之，由于審計失敗，在很大程度上導致社會經濟利益分配失公和失效，導致社會經濟秩序的紊亂和無序，最終損害了市場經濟的有序性。

二、審計失敗原因剖析

是否造成審計失敗的決定性因素是審計人員的執業行為。不論被審計單位的經營狀況及財務錯弊的嚴重程度如何，如果審計人員缺乏應有的職業關注、沒有相應的執業能力、沒有進行必要的實質性測試，最終出具了與事實不符的審計意見，就屬于審計失敗。但是，被審計單位的經營狀況及財務錯弊的嚴重程度對審計人員執業判斷、方法手段、能力要求等方面的影響不容忽視，它直接影響到審計人員正確執行審計準則的難度，從而間接地與審計失敗相關聯。下面將從審計內部和外部兩個角度出發闡述審計失敗的原因。

1、審計失敗的內部原因

（1）注冊會計師或會計師事務所喪失獨立性

獨立性是注冊會計師行業存在的前提，離開獨立性，審計質量幾乎是不可期望的。對事務所而言，非審計業務則是影響獨立性的重要原因，大部分事務所在為同一客戶提供審計業務的同時也提供非審計業務，而且非審計業務的收入高出審計業務收入，這就使審計人員主觀上對被審單位相當

共 11 頁 第 3 頁信賴、放松警惕，使獨立性受到影響。另外，隨著審計任期的延長，注冊會計師與被審計單位的溝通不斷增多，關系自然越來越密切，從而可能為了避免審計意見對被審計單位產生不利影響而放棄應堅持的原則。

（2）注冊會計師缺乏應有的職業謹慎，專業勝任能力不足

由于我國注冊會計師行業發展時間短等方面的因素，我國注冊會計師的專業能力參差不齊，主要表現為承擔審計業務的業務負責人的執業水平不高，缺乏專業勝任能力或行業經驗，不能勝任審計項目的負責工作；參與審計工作的人員普遍專業能力較低，專業經驗不豐富。許多審計人員或對交易事項缺乏應有的專業懷疑，或收集的審計證據明顯不足，或運用不當的審計程序，或過分信賴管理當局，或對客戶舞弊的研究與重視不夠。

（3）會計師事務所的內部控制體系不嚴密

大型事務所對下屬分所的管理不力。目前很多知名的事務所在本國甚至跨國建立了很多自己的分所，相當一部分客戶是沖著主管事務所的招牌去的，然而，由于時間及審計成本等方面的因素，上級事務所對下屬分所的管理僅停留在表面，這使分所的審計質量在很大程度上不能得到保證，進而導致審計失敗。

將重要的工作授權于訓練不足的人。在審計業務量較大時，審計工作過程中需要審計助理人員的協助，而一些事務所就將一些重要的工作交給剛工作不久的新人甚至是實習的大學生，并且對于這些助理人員的工作又缺乏有效或適時的督導，從而使得企業一些重要的會計信息（尤其是存在錯誤或舞弊的信息）沒有得到應有的查證，最終導致審計失敗。

（4）審計程序不妥

未能妥當應用分析性程序。實際上，分析性程序通常都采用一些財務比率作為分析工具。根據研究，除非客戶資訊系統健全以及審計人員有充分的商業常識，分析性程序的作用不大。有些研究報告支持對客戶營運資料或外部資料，如能加以妥當使用，配合審計人員對客戶業務經營的充分了解，確能改善審計人員檢查財務報告不實表達的能力。

面談技巧不足。通常審計人員對于客戶制度的了解或問題澄清，是通過面談方式向公司有關經辦人員取得。由于一般會計師事務所并不重視面談技巧，除合伙人及經理人員經驗較為成熟外，助理人員所受有關面談的訓練極為有限。因此，很容易變成會話式審計，使審計流于形式。因此，如欲達到目的，必須慎選面談者及注重面談技巧。有經驗人員就像杰出的調查員一樣，善于察顏觀色，很容易找出破綻或發現疑點。

未能洞悉如何將商業經營活動加以串連。通常審計人員利用流程圖描述公司的作業流程，但卻未能適當加以解釋，尤其是流程圖是由他人或電腦繪制的。有經驗的審計人員應能從流程圖看出作業處理過程的重大缺失，而決定采取適當的審計程式。

共 11 頁 第 4 頁

不適當的審計程序；在錯誤的時間及地點執行錯誤的程序；使用錯誤的證據或證據使用的方法錯誤。例如，有一位作弊者指稱他利用資產負債表日后收到的現金證明應收帳款的有效性；審計人員并未查證該現金是如何收取，以為有現金入帳即代表有應收帳款的存在事實。再如，帳上記錄的一筆未經正式訂貨程序的銷售，貨品的單價相當高而量輕，經由海運送交國外顧客。審計人員因只檢查裝運文件以證明貨物所有權已移轉及存貨已經出庫，故未出現疑點。如果審計人員曾經詢問何以選擇以海運方式送交價高量輕的貨品，他就不可能會承認帳上所記載的銷售。

執行內部控制測試不當。例如，審計人員對于測試結果所發現的例外情況未能適當地加以相應處理，因為他心里基本上希望 測試結果應證實內部控制功能良好。內部控制測試的目的在于減少證實測試性質、時機及程度，但是審計人員大多受限于時間預算，希望其測試結果支持原有內部控制良好的假設或見解，即使遇有例外情況，也難以堅持擴大樣本審計，因為這樣做可能會超出時間而影響其工作考績。

過度機械式地信賴內部審計人員的工作。內部審計固為內部控制的重要一環，但是審計人員應確實評估內部審計人員的客觀性及實際作業績效，適當利用內部審計人力，將焦點置于風險較高的區域。

2、審計失敗的外部原因

（1）被審計單位公司治理機制存在缺陷

從近年來一系列國內上市公司財務舞弊以及由此導致的審計失敗案來看，我國上市公司治理機制的缺陷是導致審計失敗的重要原因。尤其是國有企業及上市公司，一股獨大、內部人控制、控股股東操縱、關聯交易等問題仍然十分嚴重，這無疑為我國注冊會計師恰當發表審計意見留下了極大的制度隱患。在公司治理結構中，股東大會、董事會不能真正起到應有的控制作用，很多公司管理者本身就是董事長或董事會的重要成員，集管理權、監督權于一身，使得管理層既是被審計人又是審計委托人，決定著會計師以及會計師事務所的選用、續聘、收費等事項。由于我國目前的審計市場還處于買方市場，在服務無差別的情況下，公司管理當局完全可以在審計市場選擇那些愿意“合作”的事務所。公司法人治理結構缺陷造成的會計師事務所與上市公司之間的審計關系的扭曲，破壞了注冊會計師的獨立性，加大了注冊會計師審計失敗的可能性，從而直接降低了注冊會計師出具的審計報告在社會公眾心中的地位。

（2）審計收費制度不健全，市場競爭混亂

目前，我國審計收費標準是由各地省級財政部門會同同級物價管理部門共同制定，會計師事務所提供優質服務和劣質服務的收入是一樣的。隨著經濟環境的日益復雜，加大了公司財務信息錯弊風險，這使得事務所要提供高質量的審計服務，所需的成本會很高，而且事務所還將面臨喪失現有客戶和潛在審計市場的危險。另外，在目前的市場環境下，對注冊會計師服務的需求是由政府管制

共 11 頁 第 5 頁機構的要求而產生的，上市公司對高質量的審計服務缺乏內在的經濟動機。不少企業為了應付政府監管需求而通常選擇那些價格低、麻煩少的事務所為其提供服務，而嚴格按規范執業的會計師事務所則會受到冷落。

此外，在我國審計市場上存在著大量的小規模事務所，為了“生存”，它們不斷地壓低審計費用，從而很難出具高質量的審計報告。在不完善的競爭環境中，這種價格戰是必然會出現的，事務所為了占有市場份額而壓低審計費用，由于審計時間及成本的限制，審計人員就不得不減少審計程序，使得出具的審計報告與企業的實際狀況不符甚至大相徑庭。因此，審計市場的惡性競爭已經成為一些審計失敗案例不可忽視的原因之一。

（3）我國民事法律體系不健全

雖然隨著我國證券監管力度的加強，大量虛報利潤、偽造上市資料的公司相繼曝光，難逃其咎的會計師事務所除了被公開譴責、處以行政處罰和刑事處罰，但由于刑事責任處罰的不經常性，行政責任處罰的程度較輕，且很少有注冊會計師及其事務所承擔賠償投資者損失的民事責任，或是承擔的賠償責任非常低廉，無法起到應有的威懾作用。所以很多事務所為了追求利益而甘愿冒險做違法的事。我國目前只允許采用合伙制與有限責任制會計師事務所兩種組織形式。組織形式不同，其所承擔的法津責任就有所不同。很多的會計師事務所為了降低經營風險而選擇了有限責任公司這種組織形式，只有很少一部分采用合伙制。如果允許注冊會計師實行有限責任形式，必然引致注冊會計師激進的商業行為動機，這就使得注冊會計師為了在審計市場中享有主動權、穩定客戶、提高市場占有率、一味地追求個人利益，使市場競爭混亂，將執業規范和社會公眾利益放在一邊。近年來，我國虛假會計信息泛濫、注冊會計師道德頹喪、行業信譽降到低點，與這種組織形式存在很大關系。

（4）對客戶的業務經營了解不夠

對客戶的業務經營欠缺充分了解，尤其是一些特殊產業，例如金融、保險或高科技的電子產業。美國許多儲貸銀行倒閉，究其原因有很多情況可歸責于簽字注冊會計師對這些儲貸銀行的經營政策及程序、產業特性、放款損失評估及資產負債表外作業控制的了解不夠深入。

對于客戶經營所處的環境未能掌握，以致于對經濟及產業情況認識不夠，以及對客戶所面臨的風險不能提高警覺。

對于客戶的高級管理階層過去的背景了解不夠。這些高階主管過去可能犯案或有其他不良記錄，容易故態復萌。

對客戶的控制環境評估有瑕疵，尤其是對最高管理階層的思想及作風未予正視或評判錯誤。對于客戶經營環境的了解不夠。例如，在權威領導的組織里，經營單位的經理可能為了達成公司最高管理當局所設定的目標而虛報其業績；或故意隱藏其已達成的業績，以減少未來業績的壓力。

三、審計失敗的防范措施

共 11 頁 第 6 頁

1、注冊會計師方面

（1）保持審計的獨立性和應有的職業謹慎，提高注冊會計師的專業能力

注冊會計師保持獨立性和職業謹慎是防范審計失敗的關鍵因素。要減少注冊會計師的審計失敗，從根本上提高注冊會計師審計的質量，必須從內外各方面提高注冊會計師的獨立性。正如前面所述，非審計業務和審計任期是影響獨立性的重要因素，因此，要保持審計的獨立性就要從這兩方面下手。另外，注冊會計師謹慎執業也是防范審計失敗的有效途徑，注冊會計師在承接業務前、審計過程中都應保持應有的職業謹慎，采取每一步審計步驟時、在對審計決策做出判斷時，必須考慮到其風險及后果，既不能假設客戶管理層是不誠實的，也不能假設是誠實的，應當在制定計劃和實施審計程序中憑借審計證據說話，時刻保持應有的職業懷疑和謹慎態度，警惕錯誤與舞弊發生的可能性。注冊會計師的專業對審計報告的質量起著關鍵的作用。注冊會計師的執業環境（包括法律、社會、經濟等因素）是不斷發展變化的，社會對注冊會計師的專業勝任能力的要求也是不斷變化的。因此，只有加強注冊會計師在職專業教育，不斷提高專業勝任能力，掌握和運用相關的新知識、新技能和新法規，才能滿足執業的需要，保證執業的質量。注冊會計師應將不斷提高專業勝任能力貫穿于注冊會計師的整個執業生涯。

（2）建立健全會計師事務所的全面質量控制

質量控制是會計師事務所各項管理工作的核心。要全面加強會計師事務所的質量控制，事務所首先應將不同業務進行歸類管理，在此基礎上再把某一具體業務按照不同的環節和不同的事項分別進行管理，以便根據業務的性質和特點對具體項目進行縱向跟蹤控制從而明確分工和各自的責任，實現質量控制。此外，事務所還應強化逐級復核制度。為了保證、提高審計質量，防止審計失敗，降低審計風險和確定相關人員的責任，必須對工作底稿嚴格執行逐級復核制度。

2、被審計單位方面

我國上市公司的治理結構存在缺陷是導致審計失敗的外部原因之一，因此優化公司治理結構，提高上市公司質量是避免審計失敗的有效方法。

在目前的公司治理結構中，董事會一直是公司治理結構的核心。一個公平而有效率的董事對抑制虛假會計信息有著重要的作用。董事會的公平與效率主要取決于董事會的結構。因此，在董事會的結構上，應考慮適當增加能真正發揮監督作用的獨立董事的比例，適當降低內部董事的比例，使董事會保持公平與效率的平衡與統一。審計委員會代表股東對管理層履行監督職能，代表的是股東的利益，直接對股東大會負責。審計委員會負有提議聘請和更換外部審計機構、審核公司的財務信息及其披露、審查公司的內部控制制度等職責。在公司董事會下設審計委員會可以有效地減少由于信息不對稱而帶來的“內部人控制”行為和大股東機會主義行為的發生概率。

因此，獨立董事的比例增加，審計委員會的設立，有助于優化公司治理結構，加強公司的內部

共 11 頁 第 7 頁控制，提升上市公司的信息質量，減少錯誤和舞弊的發生，并有助于形成一個需求高質量的注冊會計師服務的市場。

3、市場及法律方面

（1）改進審計收費制度，規范審計市場

審計的收費不規范，市場競爭混亂也是造成審計失敗的原因之一，因此要避免審失敗就需要在收費制度上做出改進。

會計師事務所能否獲得客戶及收費的高低，取決于市場競爭結果。因此，事務所與其他企業一樣，需要考慮成本和效益，以實現生存和發展。改變審計的收費方式就是要改變事務所與被審計單位之間直接的支付關系，使事務所脫離被動局面，真正客觀公正地執行審計業務。解決途徑就是要設立審計委員會這一中介機構，通過審計委員會以協議的形式確認事務所與被審計單位的業務關系。根據協議要求，被審計單位將應支付的審計費用支付給中介機構，然后在被審計單位確定事務所以后，由該機構按標準將審計費用付給事務所，這樣一來，在審計市場上，那些欲以低審計費用搶占市場的事務所就不能得手了。

另外，我國事務所規模偏小是導致審計市場競爭混亂的重要因素。因此，要規范審計市場，就不能忽視事務所的規模。我國事務所規模的擴大主要是通過事務所之間的合并完成的。擴大事務所的規模可以有效抵制超低審計收費，抑制審計惡性競爭，使注冊會計師在審計時不會因審計成本問題而減少審計程序，也不會擔心其他事務所會以更低收費“搶”走客戶，在很大程度上避免了審計失敗。

（2）完善我國注冊會計師民事法律責任機制

針對我國在注冊會計師民事法律責任方面的現狀，建議采取如下措施，解決上文提到的我國會計師事務所組織形式的缺陷以及注冊會計師民事賠償機制缺位兩個主要的問題。

因為事務所的組織形式不同，其所承擔的法津責任就有所不同，審計風險成本也就有所不同。有限責任公司制僅對其業務行為承擔有限責任，采用這種形式不利于提高CPA的風險意識；合伙制則不同，要以其全部財產承擔賠償責任，這種組織形式有助于提高事務所及注冊會計師的風險意識和自我約束意識，提高審計質量，但是成本和風險過大，還可能要承擔其他合伙人的過失產生損失的連帶賠償責任。因此，建議我國建立有限責任合伙制會計師事務所，這樣就結合了有限制和合伙制的優點，一方面，降低了成本和風險；另一方面，有利于提高注冊會計師的風險意識，保證審計質量，避免審計失敗。

在設計民事法律懲罰機制的時候，應根據成本效益原則，協調注冊會計師不當行為被發現的概率、發現之后被懲罰的概率以及處罰力度之間的關系；借鑒美國《證券法》的有關規定，實行“過錯推定責任原則”替代現有的“誰主張，誰舉證責任原則”，即投資者無須負擔舉證責任，只需證明

共 11 頁 第 8 頁經審計的財務報表存在嚴重錯報或遺漏；審計人員具有舉證責任，即應說明已實施了適當的審計程序，原告的所有損失或部分損失是由財務報表以外的原因引起的。這樣，既可避免投資者漫長的法律訴訟過程，合理有效地保護投資者的利益，又使注冊會計師更為謹慎地執業，使證券市場和注冊會計師行業向著良性、健康的方向發展。

后 記

在現代經濟飛速發展的時代，審計是由專職機構和人員，對被審計單位的財政、財務收支及其他經濟活動的真實性、合法性和效益性進行審查和評價的獨立性經濟監督活動。審計的主體、客體，審計的基本工作方式和主要目標。注冊會計師的審計工作，固難保證財務報表的不實表達一定會被查出，但在擬訂審計計劃時，應考慮可能的錯誤與舞弊的風險，并于審計過程中對顯示可能的舞弊情況，提高警覺并予適當處理。審計失敗對社會經濟發展有很多的不利影響，尤其會導致社會經濟發展的秩序混亂。其次，包括對財務報表使用者、會計師事務所、注冊會計師都有舉足輕重的影響。因此，注冊會計師在執行審計業務一定要具有高度的責任感和專業的勝任能力。審計失敗的因素是諸多方面的，這就要求審計人員在執行審計業務時從多方面考慮導致審計失敗的原因并從中找出規避審計失敗的措施，在該論文第五章中就從注冊會計師自身，會計師事務所、審計職業環境、被審計單位的選擇等方面討論如何避免審計失敗。

參考文獻：

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第五篇：招財進寶失敗的原因分析

淘寶網“招財進寶”服務失敗原因分析

2006年5月10日，淘寶推出醞釀半年之久的招財進寶服務。所謂招財進寶是淘寶網推出的一項競價排名服務，賣家自愿就所售商品的關鍵詞出價，當買家按照關鍵詞搜索商品時，使用這項增值服務的賣家商品在搜索結果中優先顯示，這樣就可以增加成交量。在馬云看來，這項服務的推出有利于整個市場環境的成長。然而，2006年6月12日，招財進寶服務壽終正寢。短短一個月，一個服務牽扯了高壓政策、罷市鬧劇、對手使壞等眾多事件與傳聞。這多少有些出乎阿里巴巴CEO馬云的意料。

阿里巴巴一直強調為中小企業服務。所謂的中小企業和個體經營，面對的首要問題就是資金問題。很多中小企業選擇淘寶網在很大程度上是因為其承諾的免費服務。而其推出的招財進寶卻有著變相收費的嫌疑。有很多賣家認為說，淘寶網雖承諾在2009年之前實行免費服務，但如今推出這樣的服務，顯然是別有用心，使很多賣家有被欺騙的感覺。

在招財進寶推出以前，淘寶上的商品位置主要由商品上線時間的先后來決定，每件商品的在線時間是7至14天，越是接近下線時間的商品,位置越靠前。她認為這樣很公平，尤其是對小商戶，本來就無力出錢買位置，招財進寶服務還進一步降低了這些小商戶的交易量，自然會造成大部分賣家的不滿。

招財進寶失敗的一個重要原因是：推出該服務之前很少有人知道5月10日將要推出的“大事”中包括這樣一項可能改變淘寶網整個商業模式的產品。然而這造成了一個問題：如此重大的變革，事先竟然沒有進行局部的測試，就押寶式的全場推出，這一舉動引發了一系列的動蕩。如果招財進寶推出伊始，能夠在一小部分頻道或者類目當中進行局部測試，總結用戶反饋，排除漏洞，一方面可以讓產品更加成熟，另一方面也會大大降低消費者的反感程度。因為招財進寶畢竟不是促銷活動，大費周章的搞保密工作，并不值得。

推薦位數量過多也是造成其夭折的關鍵原因。淘寶把商品頁面首頁的前二十個位置留給招財進寶，并且在后續頁面當中留出十個位置，這是個什么概念呢？按照淘寶圖文混排式的顯示方式，二十個推薦位大概相當于三屏的內容，也就是說，打開任何一個商品列表，前三屏的內容全部是收費的“廣告”，這對用戶體驗的影響可想而知。如果一名買家在搜索頁面的前3頁甚至更多位置都是此類商業廣告和推薦，人們都會產生極大的厭惡情緒。因為通常情況下廣告鏈接不過三五個而已，對于不想看廣告的消費者，只要稍微拖動一下滾動條，就可以看到正常的搜索內容。而淘寶的招財進寶，相當于在任何的搜索引擎返回結果前面插入整整三頁的商業廣告――用戶感受可想而知。

淘寶之前的商品排序是可以按照銷量、信用等客觀因素進行的，這給買家選購商品提供了方便。而招財進寶卻反其道而行之，只要賣家愿意出錢，他們的商品就可以出現在靠前的位置，而商品本身的質量和銷量情況卻被忽略，使消費者不易進行挑選。甚至有很多人認為這種做法會誤導買家的判斷。

作為競價排名的廣告銷售方式，搜索引擎(淘寶)所銷售的其實是商品展示的機會，而不是最終的成交量。一件商品是否好賣，不但取決于有多少人看到，還取決于商品自身的品質以及價格因素，而在招財進寶的模式當中，淘寶是無法控制后面兩個因素的，然而這兩個因素卻實實在在的影響了排序算法的有效性。少數賣家瘋狂的利用規則漏洞，“創造”各種各樣的優化方法，其結果使消費者被垃圾商品信息淹沒。

在招財進寶推出不久之后，很多賣家在淘寶論壇發貼反對招財進寶，淘寶卻不聞不問，以沉默來應對。而矛盾的激化在于淘寶論壇采取高壓政策開始，5月23日淘寶開始大規模的刪除反對招財進寶的帖子，并動用媒體關系，將凡是比較公正的報道均刪除。她認為，無論是做生意還是經營網站，最重要的還是要順應民意，經營商業其實本質是在經營人心。

淘寶網做為電子商務運營平臺，在上面參與的一共有三方面的人，淘寶網，賣家和買家。招財進寶服務卻恰好對三方面都沒有利：淘寶打破了自行規定的3年免費的承諾，對賣家造成了壓力，對買家進行的誤導和使其產生的厭惡情緒。由這來看，招財進寶也必將走向失敗。

招財進寶半路夭折，來也匆匆、去也匆匆，排除個別廠商、網站煽風點火嫌疑因素之外，很大的原因可歸結為中國網民還沒有形成網絡付費消費的習慣，仍舊處于搭便車，貪小便宜，有免費餡餅就根本不顧及其它的小農意思階段。招財進寶服務的推出，與馬云的繼續免費三年并不矛盾，而且是一種新的贏利模式探討，畢竟電子交易平臺只有更好的活下去才可以為用戶不斷提高體驗服務。一種新的商務模式的推出必須經過運行的測試，絕對不能盲目進行，因為市場的不控因素很多。阿里巴巴在沒有充分估計到這些可變因素下推出了新的商業模式，是有風險的。新的網絡模式實質可以理解為一種變相的廣告，廣告固然可以提升銷量，但投入是要預先付出成本的。大部分C2C交易的參與者除了中小企業和一些職業賣家以外，更多的都是將C2C作為生活調劑的一種方式，并不愿意在其中有過多的投入，免費策略是吸引這部分人群最重要的因素。同時他們獲得的利潤并不足以支撐這樣的服務費用。此項服務并沒有面向大眾和基礎人群，所以遭到了大多數賣家的反對。

招財進寶是淘寶網成立三年來首次試行的一個收費項目，但歸根到底它的失敗不能簡單歸因于互聯網的免費原則。招財進寶在設計上可能存在一個讓少數人獲益的同時讓多數人利益受損的缺陷，這種內在缺陷被虛假與欺詐行為迅速放大，使得淘寶網幾乎沒能有機會改正這項缺陷。之后淘寶采取的公投，看上去還是及其民主和有成效的，但是淘寶卻把自己結結實實的釘死在了違反民意，又乖乖的就范這樣一種出爾反爾的恥辱柱上。因此，這次公投之后，短時間內，淘寶的任何收費服務都會被習慣性的反彈，而招財進寶本身，更是被徹底的打入了地獄，再也難以翻身了。

此項服務雖然失敗了，但是淘寶網的地位卻很難撼動。就阿里巴巴來說，這也是對電子商務新模式的試水和探索，還是有其意義和價值的。