第一篇：用友財務軟件年度結賬步驟

用友財務軟件年度結賬步驟

一、在做年度結轉前要做好備份，備份步驟如下：

1、進入系統管理，點注冊。

3、再點擊菜單欄中的“賬套”，下拉菜單中選擇“輸出”

4、選擇我們所要備份的賬套，選擇之后點確認。

5、稍后系統會出現畫面，如果電腦配置較低，系統會有短暫的沒有響應，只要繼續等下去就可，系統在壓縮數據庫。

6、數據備份完成后，彈出如下對話框，我們再選擇自己所要保存數據的路徑即可。

7、選擇路徑時，一定要確定所選文件夾為打開狀態，只要雙擊要保存的文件夾，再點確認即可完成備份。

8、備份完成，如果要將數據拷貝到U盤，直接找到備份文件夾，復制到U盤即可。

二、完成數據備份后，進行建立新年度的年度賬

1、進入系統管理，點“系統”下拉菜單中的“注冊”；用戶名選擇要做賬套的賬套主管的名字，一般為操作員自己的名字；選擇要做的賬套；會計年度選擇上一年的年度。如果要做2006年的年度賬，就選2005年。選好后點確定

2、在菜單欄中選年度賬，在下拉菜單中選“建立”。

3、點確認，接著點是。

4、系統會出現畫面，用戶只要耐心等待即可，根據電腦性能不同，花的時間也不同。

5、建立完成后，系統會彈出畫面，表示建立成功。

三、結轉上年數據

注：在用友軟件中，年度賬建立完成后，并不代表著直接可以進行下一年度的賬務操作，此時系統只結轉了會計科目，客戶檔案，存貨檔案等基礎檔案，沒有任何上年數據。上年度數據的結轉需要我們進一步的操作。

1、進入系統管理，點“系統”下拉菜單中的“注冊”；用戶名選擇要做賬套的賬套主管的名字，一般為操作員自己的名字；選擇要做的賬套；會計年度選擇本年的年度。如果要結轉2005年的年度期末數據，此時要選2006年。選好后點確定。

2、在菜單欄中選年度賬，在下拉菜單中選“結轉上年數據”。

注：因為版本的不一樣，此時選擇也不一樣，如果是財務通基礎版，直接選擇總賬系統結轉即可；如果是財務通版準版或者套裝版，并且本賬套使用了固定資產、工資模塊。先要結轉固定資產和工資系統，兩者沒有先后順序；最后結轉總賬系統。

如果是TONG2005的版本，并且使用了購銷存，就按照如圖所示，按順序從上到下結轉。因為結轉都比較簡單，在此我們只以結轉總賬系統為例加以說明。

3、在結轉上年數據中選擇總賬系統結轉，4、確認后系統彈出對話框，如果客戶要進行賬齡分析，并且每個月進行了賬齡兩清的操作，就選擇明細方式結轉；如果不需要賬齡分析，選余額方式。

注：一般建議選擇余額方式結轉，明細方式結轉如果操作不當容易出錯。

5、經過結轉后，系統會彈出一個結轉報告，提示你正確的結轉科目和錯誤的結轉科目，如果有錯誤的，要查清楚原因。

6、如果沒有問題，稍等就可以進行用下年度的時間進去進行新年度的賬務操作了。

7、新的年度的報表，只要重新把原來的報表復制一份，在報表系統打開，進行賬套初始后就可以重新計算了。

第二篇：用友財務軟件結賬步驟

用友財務軟件結賬步驟

一、在做結轉前要做好備份，備份步驟如下：

1、進入系統管理，點注冊。

3、再點擊菜單欄中的“賬套”，下拉菜單中選擇“輸出”

4、選擇我們所要備份的賬套，選擇之后點確認。

5、稍后系統會出現畫面，如果電腦配置較低，系統會有短暫的沒有響應，只要繼續等下去就可，系統在壓縮數據庫。

6、數據備份完成后，彈出如下對話框，我們再選擇自己所要保存數據的路徑即可。

7、選擇路徑時，一定要確定所選文件夾為打開狀態，只要雙擊要保存的文件夾，再點確認即可完成備份。

8、備份完成，如果要將數據拷貝到U盤，直接找到備份文件夾，復制到U盤即可。

二、完成數據備份后，進行建立新的賬

1、進入系統管理，點“系統”下拉菜單中的“注冊”；用戶名選擇要做賬套的賬套主管的名字，一般為操作員自己的名字；選擇要做的賬套；會計選擇上一年的。如果要做2006年的賬，就選2005年。選好后點確定

2、在菜單欄中選賬，在下拉菜單中選“建立”。

3、點確認，接著點是。

4、系統會出現畫面，用戶只要耐心等待即可，根據電腦性能不同，花的時間也不同。

5、建立完成后，系統會彈出畫面，表示建立成功。

三、結轉上年數據

注：在用友軟件中，賬建立完成后，并不代表著直接可以進行下一的賬務操作，此時系統只結轉了會計科目，客戶檔案，存貨檔案等基礎檔案，沒有任何上年數據。上數據的結轉需要我們進一步的操作。

1、進入系統管理，點“系統”下拉菜單中的“注冊”；用戶名選擇要做賬套的賬套主管的名字，一般為操作員自己的名字；選擇要做的賬套；會計選擇本年的。如果要結轉2005年的期末數據，此時要選2006年。選好后點確定。

2、在菜單欄中選賬，在下拉菜單中選“結轉上年數據”。

注：因為版本的不一樣，此時選擇也不一樣，如果是財務通基礎版，直接選擇總賬系統結轉即可；如果是財務通版準版或者套裝版，并且本賬套使用了固定資產、工資模塊。先要結轉固定資產和工資系統，兩者沒有先后順序；最后結轉總賬系統。

如果是TONG2005的版本，并且使用了購銷存，就按照如圖所示，按順序從上到下結轉。

因為結轉都比較簡單，在此我們只以結轉總賬系統為例加以說明。

3、在結轉上年數據中選擇總賬系統結轉，4、確認后系統彈出對話框，如果客戶要進行賬齡分析，并且每個月進行了賬齡兩清的操作，就選擇明細方式結轉；如果不需要賬齡分析，選余額方式。注：一般建議選擇余額方式結轉，明細方式結轉如果操作不當容易出錯。

5、經過結轉后，系統會彈出一個結轉報告，提示你正確的結轉科目和錯誤的結轉科目，如果有錯誤的，要查清楚原因。

6、如果沒有問題，稍等就可以進行用下的時間進去進行新的賬務操作了。

7、新的的報表，只要重新把原來的報表復制一份，在報表系統打開，進行賬套初始后就可以重新計算了。

用友財務軟件年底如何結賬到下一年？具體操作流程。

滿意回答

以帳套主管身份注冊系統管理 選2010年 登陸 然后帳----建立---建立成功后用,注銷然后再以帳套主管從新登陸以 2011年的身份進入 選帳---結轉上年數據 ,依順序進行結轉.結轉之前先做備份。如有不明請電話：威海金航信息技術有限公司。0631-589907

5本月計提工資和不計提工資的賬務處理

一、計提工資的帳務處理

1、計提工資時

借：管理費用、營業費用、制造費用、應付福利費等

貸：應付工資

2、支付時

借：應付工資

貸：應交稅金--個人所得稅

貸：其他應付款--社會保險

貸：現金

二、不計提工資的帳務處理

1、按實際工資發放時

借：應付工資

貸：應交稅金--個人所得稅

貸：其他應付款--社會保險

貸：現金

2、按實際工資分配時

借：管理費用、營業費用、制造費用、應付福利費等

貸：應付工資

三、計提工資和不計提工資帳務處理區別

1、采用計提工資方式，先按管理、銷售、生產、福利等部門人員的工資預提，然后按實際工資發放。這種方式存在多提或少提現象，少提了還要補提，多提了可以留作下月或沖銷處理。

2、采用不計提工資方式，不存在多提或少提現象，直接按實際工資發放，月末根據實際工資發放數，按照管理、銷售、生產、福利等部門人員的工資進行分配 我想問房地產會計季度末是如何計提企業所得稅的，因為當還沒有結轉營業收入，是實行季度預繳，滿意回答

房地產開發企業所得稅一般核算方法按預收賬款當期的發生額扣除期間費用及稅金計算繳納所得稅。

可作如下會計分錄，“借”應交稅費—應交所得稅“貸”銀行存款。

房地產開發產品完工后，企業應及時計算已實現的收入，同時按規定結轉成本，經過納稅調整計算出的所得稅反映在利潤表中，“借”所得稅”“貸”應交稅費—應交所得稅

計算出預繳所得稅與應交所得稅差額部分繳納所得稅時，“借”所得稅“貸”應交稅費—應交所得稅。

計算出預繳所得稅與應交所得稅差額部分繳納所得稅時，“借”應交稅費—應交所得稅“貸”銀行存款。

對未達到收入確認條件的預收賬款對應的所得稅反映在應交稅費欄，用負數表示。若房地產企業在核算所得稅按照可抵扣暫時性差異來確認對未來期間應納所得稅金額的影響，筆者認為對預繳的所得稅確認為遞延所得稅資產，并使用，遞延稅款—預售房預繳所得稅，科目，繳納時同上，只是在年終對未達到收入確認條件的預收賬款對應的已上繳的所得稅，從應交稅費—應交所得稅，科目轉入，遞延稅款—預售房預繳所得稅，科目，反映在資產負債表中資產類科目中的，遞延稅款，的借方，會計分錄如下“借”遞延稅款—預售房預繳所得稅“貸”應交稅費—應交所得稅。

追問

稅金是指當月還是本期數

回答

月末或本期|(季度）計提分錄都可以，報送預繳納按季度。

計算土地增值額時稅法允許扣除的項目主要包括：（1）取得土地使用權所支付的地價款和按國家統一規定繳納的有關費用。（2）開發土地和新建房及配套設施的成本，包括納稅人房地產開發項目實際發生的土地征用及拆遷補償費、前期工程費、建筑安裝工程費、基礎設施費、公共配套設施費和開發間接費用。（3）開發土地和新建房及配套設施的費用，包括與房地產開發項目有關的銷售費用、管理費用和財務費用。財務費用中的利息支出，凡能夠按轉讓房地產項目計算分攤并提供金融機構證明的，允許據實扣除，但最高不能超過按商業銀行同類同期貸款利率計算的金額。其他房地產開發費用，按取得土地使用權所支付的金額和房地產開發成本之和的5%以內計算扣除。凡不能按轉讓房地產項目計算分攤利息支出或不能提供金融機構證明的，房地產開發費用按取得土地使用權所支付的金額和房地產開發成本之和的10%以內計算扣除。計算扣除的具體比例，由各省、自治區、直轄市人民政府規定.(5）與轉讓房地產有關的稅金，包括納稅人在轉讓房地產時繳納的營業稅、城市維護建設稅。納稅人轉讓房地產時繳納的教育費附加可以視同稅金扣除。（6）從事房地產開發的納稅人可以按照上第一、二項金額之和加計20%的扣除額。

企業所得稅扣除項目（1）利息支出的扣除。納稅人在生產、經營期間，向金融機構借款的利息支出，按照實際發生數扣除；向非金融機構借款的利息支出，不高于按照金融機構同類、同期貸款利率計算的數額以內的部分，準予扣除。

（2）計稅工資的扣除。計稅工資是指按照稅法規定，在計算納稅人的應納稅所得額時，允許扣除的工資標準。按現行稅收規定，納稅人的計稅工資人均月扣除最高限額為800元，具體扣除標準可由各省、自治區。直轄市人民政府根據當地

不同行業情況，在限額內確定，并報財政部備案。個別經濟發達地區確需高于該限額的，應在不高于20％的幅度內報財政部審定。納稅人發放工資在計稅工資標準以內的，按實扣除；超過標準的部分，則不得扣除。國家將根據統計部門公布的物價指數以及國家財政狀況，對計稅工資進行適時調整。

（3）職工工會經費、職工福利費、職工教育經費的扣除。納稅人按照計稅工資標準計提的職工工會經費、職工福利費、職工教育經費（提取比例分別為2％、14％、1.5％），可以在計算企業應納稅所得額時予以扣除。納稅人超過按計稅工資標準計提的職工工會經費、職工福利費。職工教育經費，則不得扣除。納稅人發放工資低于計稅工資標準的，按其實際發放數計提三項經費。

4）捐贈的扣除。納稅人的公益、救濟性捐贈，在應納稅所得額3％以內的，允許扣除。超過3％的部分則不得扣除。

（5）業務招待費的扣除。業務招待費，是指納稅人為生產、經營業務的合理需要而發生的交際應酬費用。稅法規定，納稅人發生的與生產、經營業務有關的業務招待費，由納稅人提供確實記錄或單據，分別在下列限度內準予扣除：全年營業收入在1500萬元以下的（不含1500萬元），不超過年營業收入的5‰；全年營業收入在1500萬元以上，但不足5000萬元的，不超過該部分營業收入的3‰；全年營業收入超過5000萬元（含5000萬元），但不足1億元的，不超過該部分營業收入的2‰；全年營業收入在1億元以上（含1億元）的部分，不超過該部分營業收人的1‰。營業收入是指納稅人從事生產經營等活動所取得的各項收入，包括主營業務收入和其他業務收入。繳納增值稅的納稅人，其業務招待費的計提基數，是不含增值稅的銷售收入。

（6）職工養老基金和待業保險基金的扣除。職工養老基金和待業保險基金，在省級稅務部門認可的上交比例和基數內，準予在計算應納稅所得額時扣除。

（7）殘疾人保障基金的扣除。對納稅人按當地政府規定上交的殘疾人保障基金，允許在計算應納稅所得額時扣除。

（8）財產、運輸保險費的扣除。納稅人繳納的財產。運輸保險費，允許在計稅時扣除。但保險公司給予納稅人的無賠款優待，則應計入企業的應納稅所得額。

（9）固定資產租賃費的扣除。納稅人以經營租賃方式租入固定資產的租賃費，可以直接在稅前扣除；以融資租賃方式租入固定資產的租賃費，則不得直接在稅前扣除，但租賃費中的利息支出。手續費可在支付時直接扣除。

（10）壞賬準備金、呆賬準備金和商品削價準備金的扣除。納稅人提取的壞賬準備金、呆賬準備金，在計算應納稅所得額時準予扣除。提取的標準暫按財務制度執行。納稅人提取的商品削價準備金準予在計稅時扣除。

（11）轉讓固定資產支出的扣除。納稅人轉讓固定資產支出是指轉讓、變賣固定資產時所發生的清理費用等支出。納稅人轉讓固定資產支出準予在計稅時扣除。

（12）固定資產、流動資產盤虧、毀損、報廢凈損失的扣除。納稅人發生的固定資產盤虧、毀損、報廢的凈損失，由納稅人提供清查、盤存資料，經主管稅務機關審核后，準予扣除。這里所說的凈損失，不包括企業固定資產的變價收入。納稅人發生的流動資產盤虧、毀損、報廢凈損失，由納稅人提供清查盤存資料，經主管稅務機關審核后，可以在稅前扣除。

（13）總機構管理費的扣除。納稅人支付給總機構的與本企業生產經營有關的管理費，應當提供總機構出具的管理費匯集范圍、定額、分配依據和方法的證明文件，經主管稅務機關審核后，準予扣除。

（14）國債利息收入的扣除。納稅人購買國債利息收入，不計入應納稅所得額。

（15）其他收入的扣除。包括各種財政補貼收入、減免或返還的流轉稅，除國務院、財政部和國家稅務總局規定有指定用途者，可以不計入應納稅所得額外，其余則應并入企業應納稅所得額計算征稅。

（16）虧損彌補的扣除。納稅人發生的虧損，可以用下一的所得彌補，下一納稅的所得不足彌補的，可以逐年延續彌補，但最長不得超過5年。兩個扣除項目差多了.土地增殖稅扣除的只能是與房地產開發有關的費用,而企業所得稅是整個房地產開發企業所發生的可扣除費用.兩者覆蓋范圍是不同的

第三篇：用友T6結賬及反結賬操作步驟

用友T6結賬及反結賬操作步驟

月末結賬

財務系統

1、總賬：

【審核、記賬憑證】財務會計→總賬→憑證→審核憑證。

財務會計→總賬→憑證→記賬。

2、固定資產：

【固定資產結賬】

財務會計→固定資產→處理→月末結賬

供應鏈系統

3、銷售管理：

【審核單據】供應鏈→銷售管理→業務→發貨→批量處理→批審→全選→確認。

【銷售月末結賬】供應鏈→銷售管理→業務→銷售月末結賬。

4、庫存管理：

【審核單據】入庫、出庫、略。

【單據記賬】供應鏈→存貨核算→業務核算→正常單據記賬。

【月末結賬】供應鏈→庫存管理→業務處理→對賬、月末結賬。

5、存貨核算：

【期末處理】供應鏈→存貨核算→業務核算→期末處理。

【月末結賬】供應鏈→存貨核算→業務核算→月末結賬

6、總賬結賬：

【對賬、結賬】

財務會計→總賬→期末→對賬

財務會計→總賬→期末→結賬（結賬時根據“月度根據報告（6.其他系統結賬狀態）的提示來結賬。

1、【總賬系統反結賬】財務會計→總賬→期末→結賬→選擇反結月份→Shift+Ctrl+F6→輸入密碼確認即可。

2、【總賬系統恢復記賬】財務會計→總賬→期末→對賬→Ctrl+H+H→憑證→恢復記賬前狀態。

3、【存貨核算反結賬】供應鏈→存貨核算→業務核算→月末結賬→取消結賬。

注：反結8月份時，登陸日期為9月份。

4、【期末處理反結】供應鏈→存貨核算→業務核算→期末處理→已期末處理倉庫→全選→確認。

注：反結期末處理時。登陸日期為當月最后一天。

5、【庫存管理反結賬】供應鏈→庫存管理→業務處理→月末結賬→取消結賬。

6、【銷售管理反結賬】供應鏈→銷售管理→業務→銷售月末結賬→取消結賬。

第四篇：用友財務軟件年末結轉的實施步驟

用友財務軟件年末結轉的實施步驟

一、帳套數據備份

第一步：進入系統管理

1、開始—程序—用友財務—系統服務—系統管理；

2、點擊任務欄上的系統管理（U8與財務通不需要）；

3、點擊菜單中的“系統”—“注冊”（選擇系統管理員Admin）—“確定”。第二步：備份帳套

1、點擊菜單“帳套”—“輸出”—選擇需要備份的帳套號—“確認”—選擇備份帳套的路徑—“確認”—“確定”注意：每一個帳套都必須備份；

2、點擊菜單中的“系統”—“退出”。

二、建立新會計帳（前提：將本12月份結帳）

第一步：進入系統管理

1、開始—程序—用友財務—系統服務—系統管理；

2、點擊任務欄上的系統管理（U8與財務通不需要）；

3、點擊菜單中的“系統”—“注冊”（輸入需建立新帳的帳套主管名稱或代碼）—選擇“帳套號”—選擇“會計”（2003）—“確定”。

第二步：建立下一會計帳

點擊菜單中的“帳”—“建立”—“確認”—提示：“確定建立[2004]帳嗎？”—選擇“是”—提示：“建立：[2004]成功”—點擊“確定”。

第三步：結轉上年數據

1、點擊菜單中的“系統”—“注銷”；

2、點擊菜單中的“系統”—“注冊”（選擇需結轉新帳的帳套主管）—選擇“帳套號”—選擇“會計[2004]”—“確定”；

3、點擊菜單中的“帳”—“結轉上年數據”—“總帳系統結轉”—“確認”—“退出”

注意：如貴單位有其他模塊存在且模塊之間互相傳遞數據，在這里則應先結轉上年其他模塊數據，方法同第三步中的第“3”小步，僅結轉模塊改變。

第四步：退出

1、菜單中的“系統”—“注銷”；

2、點擊菜單中的“系統”—“注冊”（選擇系統管理員Admin）—“確定”；

3、點擊菜單中的“系統”—“退出”。

注意：進入[2004]總帳時，會計必須更改為2004年，操作日期更改為2004年1月1日。在新的可以調整會計科目和期初余額，若需查看以前數據，則“會計”各“操作日期”應為需查看數據的

第五篇：用友財務軟件分析

用友軟件財務分析報告

一、公司介紹 北京用友軟件股份有限公司(以下簡稱“本公司”)是根據《中華人民共和國公司法》(以下簡稱“公司法”)于1999年12月6日在中華人民共和國(以下簡稱“中國”)注冊成立的股份有限公司。本公司根據2005年4月29日股東大會決議，公司名稱由原來的北京用友軟件股份有限公司變更為現時的用友軟件股份有限公司，于2005年12月31日前有關的工商變更手續已辦理完畢。本公司亦于2005年向北京工商局申請成立“用友軟件集團”，并取得企業集團登記證。本公司營業執照注冊號為1100002511925，經營范圍為：電子計算機軟件、硬件及外部設備的技術開發、技術咨詢、技術轉讓、技術服務；企業管理咨詢；數據庫服務；銷售電子計算機軟硬件及外部設備。

經營范圍：

電子計算機軟件、硬件及外部設備的技術開發、技術咨詢、技術轉讓、技術服務、技術培訓；企業管理咨詢；數據庫服務；銷售電子計算機軟硬件及外部設備、銷售打印紙和計算機耗材；圖書零售。自營和代理各類商品和技術的進出口,但國家限定公司經營或禁止進出口的商品和技術除外；法律、行政法規、國務院決定禁止的,不得經營；法律、行政法規、國務院決定規定應經許可的,經審批機關批準并經工商是行政管理機關登記注冊后方可經營；法律、行政法規、國務院決定未規定許可的,自主選擇經營項目開展經營活動(以工商行政管理機關核準的經營范圍為準)。

二、用友09-10財務分析報告

（一）資產負債表分析

償債能力分為短期償債能力和長期償債能力。對于短期償債能力，我們采用營運資本、流動比率、現金流動負債比率3個指標來衡量；對于長期償債能力，我們采用資產負債率指標來衡量。

1、流動資產可以完全覆蓋流動負債

公司09年期末存貨和待攤費用金額較少，流動比率和速動比率基本相同，即速動資產大致相當于流動負債的1.6倍，通常認為企業的速動比率在1左右比較合適，即速動資產能夠覆蓋流動負債帶來的風險，而用友公司的速動比率大于1，其資產流動性較好，特別是公司充足的貨幣資金是歸還流動負債的強有力的保證。

但通過環比數據我們可以看出，其速動比率從06年之后一直處于下降趨勢，說明企業速動資產對流動負債的保障程度在降低，主要原因一方面是由于企業銷售擴大引起預收賬款和應付賬項大幅度增長，以及股權收購形成的其他應付款的增長；另一方面，最近兩年公司進行

了大規模并購，消耗了大量的貨幣資金等流動資產，從而使得公司的速動比率較大幅度降低 同時營運資本總資產比率的下降趨勢也印證了公司財務狀況和財務政策的改變。

同行業平均水平相比，公司的流動比率和速動比率都大于行業平均值，說明公司對流動負債的保障程度在行業內處于領先地位，這多是得益于公司較多的貨幣資金量。

總體來說，公司的資產流動性較好，短期償債能力較強，但呈現下降趨勢。

2、現金流量對流動負債保障程度逐漸降低

我們列示公司06年到08年現金流量負債比率，06年該比率為0.78，07年為0.69，而08年只有0.39，是06年該比率的一半。結合經營活動現金流量和流動負債絕對水平來考慮，06年到08年三年現金流量分別為21951.82、34311.58、36341.15萬元，流動負債3年分別為28171.98、9405.38、94116.89萬元，經營活動現金流量雖呈逐步上升趨勢，但是負債水平的上升幅度遠遠大于現金流量的增長。通過分析，這主要是因為公司為了擴大其經營范圍而進行的一系列并購活動以及收入增長引起預收賬款的增加共同作用導致負債大幅度上升。與行業平均的0.13相比較，公司08年的現金流量負債比率是行業平均的3倍，一方面說明了公司對負債的保障程度高，同時現金流量過多也說明公司對現金的利用程度較低。3財務杠桿水平逐步提高

公司09年至10年兩年的資產負債率呈現上升趨勢，并且上漲幅度較大。主要來自于負債水平的大幅度上升，因此企業的長期償債水平在下降，但是結合47%的行業均值來看，公司的財務結構仍然比較穩健，長期償債能力依然較強。

綜上所述，企業的負債水平和比率都大幅度提高，資本結構杠桿化程度逐漸上升，但仍然處于較低水平，短期償債能力和長期償債能力依然較強。同時，財務杠桿的提高，在沒有影響其償債能力的同時，有利于公司價值的提升。

（二）利潤表分析

1、利潤率較高，非經常性業務貢獻較大

公司連續兩年保持較高的銷售毛利率，營業成本的上升幅度超過營業收入，使毛利率小幅下降，但仍然保持較高水平，這符合軟件行業的特點。通過分析，營業成本增加主要是由于為擴大市場份額，公司鼓勵實施項目外包，導致支付給外包單位的成本費用增長所致。而軟件外包作為軟件業發展的趨勢，雖然段時間內會增大營業成本，但是如果運作得當，將會有利于企業的長遠發展。同時公司的銷售凈利率指標兩年在整體上呈現較大的增幅，究其原因在于處置部分可供出售金融資產以及轉讓子公司股權產生了大量的投資收益。

總體來說，公司的銷售利潤率較高，都高于行業平均水平，處于領先地位，但是要注意非經常性業務的特性和對利潤的影響。

2、資產盈利能力逐步提高

公司總資產盈利能力水平較強，09到10年呈現穩步上升態勢，并且高于行業平均水平。公司利潤增長的幅度大于企業資產規模增長的幅度，這是企業整體盈利能力提高的標志。但是值得關注的是，公司的利潤增長主要并不是來自于其主要業務的利潤增長，而來自于非經常性損益。而非經常性損益并無持續性，所以公司的資產盈利能力能否一直保持增長還需要公司提高其主要業務的利潤增長率。

3、凈資產收益率高，股東收益較高

公司凈資產收益率一直保持在10%以上，并且呈現逐年上升趨勢，表明公司股東財富增長較快。經分析，2010年公司將資本公積轉增股本所減少的資本公積、公司出售可供出售金融資產和以公允價值計量該投資產生的公允價值變動損益所減少的資本公

積導致2010年公司凈資產的減少，加之利潤的增加，所以2010年公司的凈資產收益率高于2009年。2010年公司的凈資產盈利能力處于行業領先水平。

4、經常性業務盈利能力有待提高

公司09年營業收入增長22%，而營業 增長36%；10年營業收入增長27.2%，營業成本增長40.8%。原因在于公司為了擴大市場份額，鼓勵項目外包而使外包費用持續增長所導致。公司經常性業務的盈利能力不是很強，主要在于2010年公司的銷售費用和管理費用比之2009年大幅度提高，雖然管理費用和銷售費用數額較大是軟件行業的特點，但要提高經常性業務盈利能力，控制成本和費用支出是必由之路。

（三）現金流量表分析

公司現金存量數額巨大，并且現金流量充裕。

公司經營活動現金流量穩定增長，與營業收入的增長相適應，這是企業償債和應對日常管理的有力保證。

但投資活動產生的現金流入與之前相比有較大幅度的增長，主要是由于處理了其持有的其他公司股權帶來了巨大的現金流，包括收回投資成本和取得投資收益。同時投資活動的現金流出明顯增加，主要是由于公司購買其他公司股權和購置資產的現金，這是公司對外擴張的結果。

09年籌資活動產生的現金流出大為增加，主要是投資者投入減少，而同時股利支付大幅增加所致。

（四）綜合分析

綜合分析是對公司的財務狀況、經營成果的整體分析。我用杜邦財務分析體系對企業整體的財務狀況進行分析。

杜邦財務分析法：

綜合分析企業資產的規模體現在總資產和營業收入上面，而股東的要求權體現為凈資產，公司資產的盈利能力通常用總資產報酬率來衡量，而影響股東財富創造的是權益凈利率的高低。不同的行業和不同的企業資產規模和營業收人不一樣，甚至差別相當大，所以用該指標對企業綜合分析缺乏可比性。資產的報酬率通常可以衡量一個公司的經營管理水平和資產獲取利潤的能力，但是站在股東的角度來講，不同公司的財務結構不一樣，在相同的資產報酬率的條件下，對權益凈利率的影響可能不同，所以該指標不便進行不同行業企業的比較。所以，我們在測度一個企業是否為股東創造價值的時候，通常采用的衡量指標是權益凈利率指標。

以權益凈利率為最終指標進行分析，常用的是杜邦分析體系和改進的杜邦分析體系。其中杜邦分析體系的基本公式是：

權益凈利率=銷售凈利率*總資產周轉率*權益乘數

改進的杜邦分析體系和傳統體系的區別在于，該體系按照是否帶息將企業的資產區分為金融資產和經營資產，負債區分為金融負債和經營負債。其基本公式是：

權益凈利率=凈經營資產利潤率+（凈經營資產利潤率-凈利息率）*凈財務杠桿

用友軟件公司不存在銀行借款和其他帶息負債，即沒有金融負債，所以不宜使用改進 的杜邦分析體系進行分析，所以我們使用傳統杜邦分析體系進行分析。

指標分析：

（1）權益凈利率增長較快，凈資產獲利能力明顯增強。

公司10年的權益凈利率比09年增加了幾個百分點，表明企業凈資產的活動能力明顯增強。該指標是企業經營效率、財務政策綜合作用的結果，可以用來衡量企業為股東創造的價值的能力。而且該指標剔除了企業規模和不同行業資本結構的影響，因此便于進行不同企業之間的比較，通常該指標在10%以上算是比較理想的結果，該公司10年達到將近20%，說明企業能給企業帶來遠高于社會平均水平的超額收益。

（2）權益凈利率的提高主要得益于周轉速度提升，和財務杠桿的提高。

我們使用因素分析法對構成權益凈利率的因素進行了分解，并對使用連環替代法分析了各因素所產生的影響，由此我們得出：

銷售凈利率是一個公司獲利能力的重要指標，公司該指標從09年到10年有所下降，該變化引起權益凈利率指標下降，該指標是企業經營效率的重要體現，企業要想提升經營業績應該努力提高該指標值。

綜合本報告前面盈利能力分析和費用控制情況分析，銷售毛利率基本穩定并維持較高水平，費用控制水平良好，沒有出現成本失控的情況，我們可以看到公司的經營業務的盈利能力并沒有大的變化，總體比較穩定，引起凈利潤變化的因素很大程度上來自于投資收益和一些資產公允價值的變化。

資產周轉率提升，引起權益凈利率提高

企業的經營效率集中體現在企業的資產利潤表，又可以細分為銷售凈利率和資產周轉率，可見周轉率是企業經營效率的重要方面。10年資產周轉率比09年有所提高，周轉速度的加快產生了明顯的效果，直接使得權益凈利率增加了幾個百分點，由此可見周轉速度對企業績效的重要性。結合上段所訴內容，可能是由于企業采取了有利于提前收款和加速資產周轉的經營政策，以犧牲一點經濟利益為代價，換取資產的高速循環。企業經營效率的改變的綜合作用使得權益凈利率得到提高。

財務杠桿程度提高是權益凈利率上升的重要因素

從前面的因素分解和替代可以明顯的看到，企業財務杠桿較09年有了較大幅度的提升，表現在權益乘數指標的上升。公司本身的財務結構是比較穩健的，負債程度較低，沒有帶息負債，并且資產流動性高，現金流充裕，還款壓力小，這些都是公司財務狀況健康的標志。這種情況下，企業適當的提高負債程度，可以提高企業的權益凈利率，從而提升企業的價值。從數據我們可以看出，公司財務杠桿的提升，使得權益凈利率提高了。

3、總體評價

從以上的杜邦財務我們可以總結出對公司整體的評價，公司經營效率保持平穩，并有小幅提升，主要原因在于資產周轉率的提高，同時企業財務杠桿程度小幅提高，使得公司的權益凈利率有比較明顯的提升。在公司財務結構比較穩健的情況下，財務杠桿的提升嗎，有利于公司價值的提高。

財務分析總結

2009到2010年用友軟件取得了驕人的業績，在前文所分析的所有指標中，除了營運資本總資產比率，非流動資產周轉率，總資產增長率低于行業平均水平外，其他的都優于行業平均水平。特別是用友軟件的銷售毛利率和銷售凈利率分別達到了87.70%和22.91%,遠遠高于行業平均水平，并且有很強的穩定性。用友軟件有著很強的獲利潛力。

公司對于長短期負債的保障能力較強，特別是其充足的貨幣資金量，保證了公司不會發生支付不足的情況。與此同時，企業對于應收賬款、存貨等也進行了良好的管理。總體來說，根據上文的分析，企業具有良好的營運能力和成長性。

但是，企業財務方面還是存在一些問題，主要表現在以下幾點：

（1）財務政策過于保守，沒有很好利用財務杠桿效應

用友軟件的貨幣資金占總資產的比率達到35%，雖然整個行業的貨幣資金比重都較高，但是用友軟件仍然遠遠高于行業平均的23.8%，過高的貨幣資金比率固然可以提高資產流動性，但同時也降低了資產的盈利能力，增加了資金管理的難度。

財務杠桿指的是當利潤增大時，每一元的利潤所負擔的借款利息就會相應減少，從而是投資者收益更大幅度的提高。財務杠桿的作用通常用財務杠桿系數表示，財務杠桿系數越大，表明財務杠桿作用越大，財務風險越大。反之，亦然。用友軟件的財務杠桿系數為0.98，這是因為用友軟件擁有較多的貨幣資金，財務費用為負所導致。雖然軟件業的財務杠桿都較低如東華軟件的1.0，寶信軟件的0.96，但是公司可以通過合理安排資本結構，適度負債，發揮負債的稅收規避作用，提高投資者收益。

（2）應收款數額巨大，收賬難度增大

巨額的應收賬款加大了收賬難度，增加了收賬成本，如果收賬失敗，企業將會面臨巨大的損失，不利于企業績效的提高。

（3）管理、銷售費用數額巨大

用友解釋其管理費用高是因為新項目的研發費用，但是其異常高的銷售費用率和管理費用率還是值得關注。除了公司要加強平時管理，理性銷售和研發外，還要關注其是否涉及到財務舞弊。

經過對09年和10年的財務報表進行分析，我認為用友軟件公司擁有較強的持續盈利能力、營運能力、償債能力和成長能力，企業收益質量較好，現金流充裕，但其對費用的控制能力還需要加強。

09秋會計學本科

袁赟

學號：0952001250082