第一篇：標準倉單質押

標準倉單融資業務 管理實施細則（暫行）

（適用于上海期貨交易所和鄭州、大連商品交易所）

目錄

第一章

總則

第二章

授信準入管理

第三章

授信用途、期限、利率及相關費用

第四章

授信受理及審批

第五章

標準倉單質押登記

第六章

標準倉單融資業務操作流程

第七章

標準倉單質押登記的解除

第八章

標準倉單處臵（質權實現方式）

第九章

風險監控與貸后管理

第十章

附則

附件（附件一至附件二十五）4 7 7 8 12 21 22 24 25 26

第一章

總則

第一條

為推動并規范全行標準倉單融資業務的發展，提高市場競爭力，根據《商業銀行法》、《合同法》、《物權法》、《期貨交易管理條例》等法律法規和上海期貨交易所、鄭州和大連商品交易所及總行標準倉單業務相關管理辦法和我分行相關規章制度，制定本細則。

第二條

本細則所涉術語，若無特別說明，分別釋義如下：

（一）本細則所稱“標準倉單”，是指符合交易所統一要求的，由指定交割倉庫在完成入庫商品驗收、確認合格后，簽發給貨主用于提取商品的，并經交易所注冊生效的標準化提貨憑證。

（二）本細則所稱“標準倉單融資業務”，是指以標準倉單質押為主要擔保方式，我分行基于一定質押率和質押價格向融資申請人發放授信用于滿足其流動資金需求或用于其滿足標準倉單實物交割資金需求的一種短期融資業務。

（三）本細則所稱“標準倉單持有憑證”，是交易所開具的代表標準倉單所有權的有效憑證，是在交易所辦理標準倉單交割、交易、轉讓、充抵、注銷的憑證，受法律保護。簡單來說，就是標準倉單的表現形式和有形載體。目前，標準倉單已全部為電子化標準倉單，也僅大連商品交易所仍存有和承認具有上述功能的持有憑證（在采用非特別通道方式下辦理質押登記時用，在采用特別通道方式下辦理質押登記時也已取消使用），存于鄭州商品交易所的該類持有憑證已不具有標準倉單所有權這一核心特性，而上海期貨交易所已實現標準倉單的全部電子化管理，已不使用持有憑證。

（四）本細則所稱“交易所”，是指經國務院期貨監督管理機構批準作為國家期貨商品集中交易場所的上海期貨交易所、鄭州商品交易所和大連商品交易所（以下分別簡稱“上期所”、“鄭商所”和“大商所”）。

本細則各條款所述“交易所”若無特別指明，均包含全部三家期貨（商品）交易所。

（五）本細則所稱“特別通道”，即質權登記及質權行使通道，是我行為辦理鄭商所、大商所標準倉單融資業務而由總行向鄭商所和大商所申請取得，以實現對質押標準倉單占有權，便于標準倉單處臵和變現，且不具有期貨交易自營和經紀功能的特別席位。

（六）本細則所稱“鄭商所主辦行”，是指經總行授權管理特別通道，與鄭商所具體辦理質押登記、質押解除、相關資金劃撥和標準倉單處臵的我行某一分行。擔任鄭商所主辦行的該指定分行，總行將另行規定。

本細則所稱“大商所主辦行”，是指經總行授權管理特別通道，與大商所具體辦理質押登記、質押解除、相關資金劃撥和標準倉單處臵的我行某一分行。擔任大商所主辦行的該指定分行，總行將另行規定。

（七）本細則所稱“非交易法人標準倉單賬戶”，亦稱“質權人標準倉單賬戶”，是指為辦理上期所標準倉單融資業務，我分行各相關業務經辦行根據上期所規定，為參與標準倉單業務（提交或確認質押登記申請、提交或確認質押登記解除申請、查詢標準倉單狀態等）而必須在上期所標準倉單管理系統申請開立，且不能進行標準倉單直接交易的標準倉單賬戶。

（八）本細則所稱“賣出期貨合約方式”，是指授信到期前，經融資申請人和我分行協商同意，通過期貨公司在交易所內賣出與質押標準倉單相對應的期貨合約，所得款項歸還我分行授信的一種標準倉單處臵方式。

（九）本細則所稱“非賣出期貨合約方式”，是指授信到期前，經融資申請人和我分行協商同意，通過對質押標準倉單的協議轉讓、拍賣等非期貨交易方式，將處臵所得款項歸還我分行授信的標準倉單處臵方式。

（十）本細則所稱“上期所相關融資申請人”，是指其申請的授信業務所涉質押標準倉單（融資申請人已有標準倉單）或擬質押標準倉單（自交易所交割所得、后質押于我分行的標準倉單）為上期所注冊、所涉期貨交易在上期所進行的融資申請人。對鄭商所和大商所相關融資申請人的界定同上。

（十一）本細則所稱“期貨合約”，僅指商品期貨合約，不包括金融期貨合約，是指由交易所統一制定的、規定在將來某一特定時間和地點交割一定數量商品的標準化合約。

（十二）本細則所稱“期貨商品”，是指可以在交易所上市交易的商品品種。

（十三）本細則所稱“交易日”，均指期貨合約的交易日；最后交易日即期貨合約停止買賣的最后截止日期。如果在該最后截至日前未能對期貨合約進行平倉，則進入期貨合約的交割期。

（十四）本細則所稱“平倉”，是指期貨交易者買入或賣出與其所持期貨合約的品種、數量及交割月份相同但交易方向相反的期貨合約，了結期貨交易的行為。

（十五）本細則所稱“交割”，是指期貨合約到期時，按照交易所的規則和程序，交易雙方通過該期貨合約所載商品所有權的轉移，了結到期未平倉合約的過程。各家交易所均對各相關期貨商品的交割期間有明確的規定。

（十六）本細則所稱“結算價”，是指某一期貨合約當日成交價格按照成交量的加權平均價。當日無成交價格的,以上一交易日的結算價作為當日結算價。

（十七）本細則所稱“交割價”，是指某一期貨合約最后交易日的結算價。

（十八）本細則所稱“標準倉單核定價格”，是指我分行基于單筆出賬前五個交易日的期貨成交平均結算價，為擬質押標準倉單所核定的質押價格。

第三條

標準倉單融資業務的還款來源依賴于融資申請人的自有資金，或者是將質押標準倉單在交易所所內或者所外變賣所得資金。

第四條

標準倉單融資業務的授信使用方式包括但不限于流動資金貸款、銀行承兌匯票、商業承兌匯票貼現及保貼、進口開證、進出口押匯、保函等。如果融資申請人申請的授信擬用于其進行標準倉單的實物交割，則授信使用方式僅于流動資金貸款。

第五條

標準倉單融資業務納入我分行對融資申請人的授信額度內統一管理，除本細則對受理、準入、業務辦理權限等條件有特別規定的外，其他均適用我分行抵質押類公司信貸業務有關評級、調查、審批和貸后管理等相關管理規定。

第六條

各支行辦理標準倉單融資業務，應遵循防范風險、規范操作、專業管理和協調配合的原則。

第七條

各支行應根據自身經營情況、期貨商品特點、企業融資需求、標準倉單融資業務專業機構和人員配臵等實際情況來開展標準倉單融資業務，做好風險控制工作。

第二章

授信準入管理

第八條

對標準倉單的準入規定

（一）我分行可接受的標準倉單，可以是融資申請人將商品按規定入庫后由指定交割倉庫簽發所得，也可以是融資申請人自交易所交割所得。

（二）我分行不接受下列標準倉單： 1．交易所停牌商品品種的標準倉單； 2．上市但沒有交易的商品品種的標準倉單；

3．與融資申請人生產、經營、貿易活動無關的標準倉單。

（三）質押率、質押價格、單筆授信金額

1．按照不同產品特性和產品價格波動等情況，標準倉單質押率一般不得超過70%。

2．標準倉單的質押價格以出賬前五個交易日相關商品期貨合約的平均結算價為依據進行核定。

3．單筆授信金額的核定參數為標準倉單的質押率、標準倉單數量、質押價格。計算公式為：單筆授信金額≤質押率X標準倉單數量X質押價格。

第九條

對期貨商品的準入規定

具有符合上述第八條規定的標準倉單，期貨商品也屬于交易所上市品種。

第十條

對融資申請人的準入規定

（一）融資申請人除應符合我分行抵質押類公司信貸業務的基本條件外，還應同時具備下列條件：

1．信用等級要求

根據各家交易所標準倉單不同管理模式對我分行授信風險控制影響程度的不同，分別設定以下不同的客戶信用等級要求：

對于上期所相關融資申請人，要求主體評級在AA-（含）以上； 對于鄭商所相關融資申請人，要求主體評級在A+（含）以上； 對于大商所相關融資申請人，要求主體評級在A+（含）以上。2．融資申請人資本實力要求

（1）鑒于上期所標準倉單管理模式對我分行控制質押標準倉單處臵風險的難度相對較大，現特對上期所相關融資申請人設定以下財務指標要求：

生產型企業凈資產不得少于3000萬元；貿易型企業凈資產不得少于1000萬元，年銷售收入不得少于2億元。

（2）對鄭商所和大商所相關融資申請人的財務指標要求，執行我分行抵質押類公司信貸業務的有關規定。

（3）對于不符合我分行對上期所相關融資申請人財務指標要求的融資申請人，若符合我分行對鄭商所和大商所相關融資申請人的財務指標要求，仍不影響其向我分行申請辦理鄭商所和大商所標準倉單融資業務。

3．風險敞口控制

申請辦理各交易所標準倉單融資業務的融資申請人在我分行的授信敞口限額均不得大于其上年度經審計后的企業凈資產額。

4．成立時間在3年（含）以上，從事期貨交易時間在2年（含）以上，沒有發生過較大的交易失誤；融資申請人與期貨公司不得存在關聯關系。

5．從事與標準倉單商品品種相關聯的生產、加工和貿易活動。6．申請授信用于融資申請人正常經營活動資金周轉或用于標準倉單實物交割，交割所得的標準倉單進入企業的正常經營活動。

7．我分行認為應具備的其他條件。

（二）融資申請人有下列情形之一的，經辦行不得受理其授信申請：

1．違法、違規從事股票、期貨交易的；

2．從事與其生產和經營業務范圍不相符的期貨品種交易的； 3．提出申請時在我行或其他商業銀行仍存在不良征信記錄的； 4．超出生產、經營能力進行標準倉單交易的； 5．嚴重虧損的；

6．可能挪用信貸資金用于關聯企業的。

（三）融資申請人地域限制

與我分行現公司信貸業務基本授權適用區域一致。第十一條

對期貨公司的準入規定和額度控制

（一）我分行接受的期貨公司須是依照《公司法》和《期貨交易管理條例》等法律法規合法設立，經中國證監會批準，并在公司登記機關（工商局）登記注冊的期貨公司；且須是交易所會員，有中國證監會核發的《期貨業務許可證》，并按照規定通過了中國證監會的年檢。

除上述條件外，期貨公司還應符合下列條件： 1．成立時間原則上為3年以上；

2．有一定的經濟實力，注冊資本原則上為人民幣5000萬元以上； 3．上年度期貨成交量、成交金額的排名原則上均應在各有關交易所統計的前20名之內；對于辦理上期所標準倉單融資業務的，對期貨公司的排名要求僅限于在上期所統計的排名，鄭商所和大商所同之；

4．最近年度財務報表反映的應付賬款（客戶交易保證金）總量原則上為人民幣50000萬元以上；

5．應符合《期貨公司風險監管指標管理試行辦法》（證監發[2007]55號）中規定的期貨公司有關監管指標標準；

6．主要股東及實際控制人具有持續盈利能力，信譽良好，無重大違法違規記錄；

7．有合格的經營場所和業務設施，有健全的風險管理和內部控制制度； 8．愿意向我分行提供行情咨詢服務，能協助我分行進行信貸資金和標準倉單的封閉操作以及對標準倉單的處臵。

（二）對期貨公司的額度核定

1．支行在開辦業務前，需要向分行信貸審批中心申報期貨公司間接額度，申報材料參照《xx銀行貿易融資業務間接融資客戶管理辦法（試行）》(深發銀[2006]192號)的有關規定執行；

2．分行僅對總部所在地（即法人注冊地）在分行授權區域范圍內的期貨公司申報間接授信額度；

3．分行信貸審批中心負責期貨公司間接額度的審批與向總行的申報； 信貸管理部負責額度的控制及額度臺賬的管理，向其他分行申請使用異地期貨公司的間接額度，受理其他分行使用廣州期貨公司間接額度的申請，并負責相應的統計工作。

（三）期貨公司間接額度核定后，由總行統一與期貨公司簽署《標準倉單融資業務合作協議》（附1）。

第三章

授信用途、期限、利率及相關費用

第十二條

融資用途

1．融資申請人以已有標準倉單做質押向我分行申請授信，我分行發放授信用于滿足其正常生產經營活動；

2．融資申請人通過期貨市場購買生產經營所需商品，需要進行標準倉單交割時，我分行發放授信用于其進行標準倉單實物交割，同時交割所得標準倉單質押給我分行。

第十三條

資金用途不得違反我分行信貸政策要求，嚴禁對融資申請人進行期貨交易保證金融資，嚴禁融資申請人挪用信貸資金，違反國家規定從事股票交易、期貨交易、固定資產投資項目或者其他非主業投資項目。

第十四條

單筆標準倉單融資的期限最長為半年（含半年），不得展期，且不得超過標準倉單有效期或所載商品品種的保質期。

第十五條

標準倉單融資利率原則上不低于中國人民銀行同期基準利率。按照我分行對不同授信使用方式的現有利率規定，合理確定標準倉單融資業務各相關授信使用方式所對應的融資利率。

第十六條

標準倉單融資業務辦理過程中所發生的質押登記、質押解除、交割、轉讓等相關手續費、倉儲費、增值稅費及倉單處臵費等費用均由融資申請人承擔。

第四章

授信受理及審批

第十七條

經辦行受理申請，應向融資申請人明確授信條件、期限、費率、操作流程、還款方式、質押登記、質押解除、質物臵換、違約處理等事項。

第十八條

經辦行應要求融資申請人提供真實、合法、有效的材料，并要求融資申請人協助對其開展盡職調查和確認工作。經辦行應在規定時間內對申請人提供材料的完整性、合法性、規范性、有效性和真實性進行審查，并將是否受理等信息及時反饋申請人。

第十九條

分行信貸審批部門按信貸審批權限（總行抵質押類公司信貸業務基本授權權限）對標準倉單融資業務進行審批，審批意見應當明確標準倉單融資業務的具體用途。

第五章

標準倉單質押登記

第二十條

經審批同意，經辦行須及時與融資申請人簽訂相應的授信合同和質押擔保合同，辦妥質押登記手續。

第二十一條

標準倉單以電子化形式存在，根據我國物權法和交易所的有關規定，分別按以下方式辦理質押登記手續：辦理上期所標準倉單融資業務，須登陸上期所標準倉單管理系統辦妥質押登記手續；辦理鄭商所和大商所標準倉單融資業務，均須通過我行申請的特別通道辦理質押登記。

第二十二條

質押登記流程

（一）辦理上期所標準倉單融資業務的質押登記流程

1．開展標準倉單融資業務的支行在初次辦理業務時，應首先向分行貨押監管中心申請辦理標準倉單質權人賬戶開立手續。

貨押監管中心可通過指定交割倉庫或直接進入上期所的標準倉單管理系統開立非交易法人標準倉單賬戶（即質權人賬戶），并通過交割倉庫或交易所創建倉單系統用戶，取得交易所發放的標準倉單業務卡、初始密碼和加密器。

支行取得質權人賬戶后，即可利用該賬戶持續開展業務。賬戶由貨押監管中心統一管理與使用。

2．融資申請人向我分行提交《標準倉單出質申請書》（附2），通過上期所的標準倉單管理系統向指定交割倉庫提交質押登記申請；

3．指定交割倉庫審核質押登記申請；

4．我分行確認質押登記申請。可自行通過上期所的標準倉單管理系統確認提交質押登記的標準倉單，也可到指定交割倉庫確認提交質押登記的標準倉單；

5．質押登記完成。指定交割倉庫對已質押標準倉單通過標準倉單管理系統進行管理，相應標準倉單不得進行交割、轉讓、提貨、掛失等任何操作。

6．質押擔保合同、質權人賬戶開立及有關質押登記的相應手續，由支行以支行名義辦理。標準倉單管理系統的登陸密碼和加密器均應由分行貨押監管中心安排相關崗位人員分別獨立保管，相關崗位人員應當承擔相關的保管責任。

（二）辦理鄭商所標準倉單融資業務的質押登記流程

1．支行辦理鄭商所標準倉單融資業務時，應向分行貨押監管中心申請，由貨押監管中心向鄭商所主辦行統一申請辦理質押登記、質押解除等手續。

2．按照鄭商所現有規定，辦理質押登記由銀行一方辦理即可。（1）我分行需向鄭商所提交如下資料：

①出質人（融資申請人）委托我分行辦理質押登記的《辦理質押登記授權委托書》（附3），該授權委托書須在辦理質押登記前要求融資申請人提供；

②出質人與具體經辦行已簽署的質押擔保合同（復印件），該質押擔保合同應包含質押清單；

③經鄭商所主辦行簽章的《標準倉單質押登記業務申請表》（附4）；

④由鄭商所主辦行和期貨公司共同簽署的《鄭州商品交易所標準倉單質押登記表》（一式三份，該登記表須要求出質人事先簽章；此表最終由鄭商所簽章；附5）。

（2）根據鄭商所規定，《標準倉單質押登記業務申請表》簽章處需要加蓋的公章應與鄭商所主辦行在鄭商所預留的印鑒一致，該申請表所要求的“負責人”簽字亦只能為鄭商所主辦行負責人簽字，且須與鄭商所主辦行在鄭商所預留印鑒上顯示的有權簽字人字樣保持一致，而不能為業務具體經辦行（非鄭商所主辦行）相關人員的簽字。

《鄭州商品交易所標準倉單質押登記表》簽章處需要加蓋的公章應與鄭商所主辦行在鄭商所預留的印鑒一致，而“質權人經辦人”簽字處則無須與鄭商所主辦行在鄭商所預留印鑒上顯示的有權簽字人字樣保持一致。

（3）鄭商所主辦行在鄭商所預留的印鑒發生變化（包括預留簽章、有權簽字人發生變更等情形）時，應及時向鄭商所提出變更申請，更換成新的預留印鑒。

3．由鄭商所主辦行在《標準倉單質押登記業務申請表》、《鄭州商品交易所標準倉單質押登記表》、《鄭州商品交易所標準倉單質押解除登記表》（附6）、《鄭州商品交易所標準倉單質押解除及轉讓登記表》（附7）等所有相關質押登記和解除的申請（多份）上事先簽章，在分類編號后上報至總行，總行將其作為重要權利憑證，根據實際情況分配至各相關其他分行（辦理鄭商所業務的其他非鄭商所主辦行），各相關其他分行須嚴格按照規定妥善保管和使用，總行將定期進行檢查。

4．具體操作程序如下：

（1）具體經辦行在辦理質押登記前，需通過分行貨押監管中心向鄭商所主辦行提出申請，并同時告知其有關出質人的相關信息（出質人營業執照所載信息），由鄭商所主辦行利用其掌握的密鑰和加密器（進入特別通道使用）為出質人生成專用交易編碼；

（2）貨押監管中心收到出質人專用交易編碼后，應完成《標準倉單質押登記業務申請表》、《鄭州商品交易所標準倉單質押登記表》（一式三份）的填寫，并注意“質權人”欄應填寫鄭商所主辦行名稱。同時準備好出質人預先出具的《辦理質押登記授權委托書》

（3）支行與期貨公司一起去鄭商所辦理標準倉單質押登記；（4）上述相關資料經鄭商所審核同意后，鄭商所在《鄭州商品交易所標準倉單質押登記表》上簽字并加蓋業務專用章，至此標準倉單質押登記開始生效。與此同時，鄭商所將對質押標準倉單做技術處理，即將標準倉單由期貨公司會員名下轉移登記到鄭商所主辦行所開立的特別通道下，并對相應標準倉單予以凍結，質押登記手續完成；

（5）質押登記完成后，貨押監管中心應保管好《鄭州商品交易所標準倉單質押登記表》一式三份中的一份，另外兩份由鄭商所和期貨公司分別持有；

（6）放款中心按規定及時辦理出賬手續。

（三）辦理大商所標準倉單融資業務的質押登記流程

1．支行辦理大商所標準倉單融資業務時，應向貨押監管中心申請，由貨押監管中心向大商所主辦行統一申請辦理質押登記、質押解除等手續。

2．按照大商所現有規定，辦理質押登記由銀行一方辦理即可。（1）我分行需向大商所提交如下資料：

①出質人（融資申請人）委托我分行辦理質押登記的《辦理質押登記授權委托書》（復印件即可），該授權委托書須在辦理質押登記前要求融資申請人提供；

②出質人與具體經辦行已簽署的質押擔保合同（復印件），該質押擔保合同應包含質押清單；

③由大商所主辦行和期貨公司共同簽署的《大連商品交易所標準倉單質押登記申請表》（該登記表須要求出質人事先簽章，最終由大商所簽章，見附8）。

（2）根據大商所規定，《大連商品交易所標準倉單質押登記申請表》需要以大商所主辦行名義簽章；所以具體經辦行應按照上述要求向大商所主辦行提交資料，同時提交《xx銀行辦理標準倉單質押登記通知書》（由具體經辦行填制并發送大商所主辦行，見附9）等。

3．具體操作程序如下：

（1）具體經辦行填寫《xx銀行辦理標準倉單質押登記通知書》，加蓋具體經辦行公章；連同出質人委托具體經辦行辦理質押登記的《辦理質押登記授權委托書》（復印件）、經融資申請人（出質人）簽章的《大連商品交易所標準倉單質押登記申請表》（原件，具體經辦行留存相應復印件歸檔）、出質人與具體經辦行已簽署的質押擔保合同（復印件）、融資申請人（出質人）營業執照（副本即可，以備大商所主辦行在特別通道項下開立專用交易編碼使用）一起，提交分行貨押監管中心，審核后采用特快專遞等方式發至大商所主辦行；

（2）大商所主辦行收到上述資料后，及時與期貨公司完成《大連商品交易所標準倉單質押登記申請表》相關要素的填制工作并簽章，與此同時，大商所主辦行需要為出質人（融資申請人）針對單筆融資業務在特別通道下開立專用交易編碼，以供標準倉單轉移至特別通道使用；

（3）大商所主辦行與期貨公司一起去大商所辦理標準倉單質押登記；

（4）上述相關資料經大商所審核同意后，大商所在《大連商品交易所標準倉單質押登記申請表》上簽字并加蓋業務專用章，至此標準倉單質押登記開始生效。與此同時，大商所將對質押標準倉單做技術處理，即將標準倉單由期貨公司會員名下轉移登記到我行特別通道的專用交易編碼下，并對相應標準倉單予以凍結，質押登記手續完成；

（5）質押登記完成后，大商所主辦行持有并保管好《大連商品交易所標準倉單質押登記申請表》一式四聯中的兩份，另外兩份由大商所和期貨公司分別持有；

（6）完成標準倉單質押登記后，大商所主辦行填寫《xx銀行辦理標準倉單質押登記確認書》（附10）并加蓋公章，連同其所持有的《大連商品交易所標準倉單質押登記表申請表》一式四份中的兩份，采用特快專遞方式發至具體經辦行；

（7）貨押監管中心收到大商所主辦行發送的上述資料后，其中的一份《大連商品交易所標準倉單質押登記表申請表》交予支行給出質人（融資申請人），其余資料應作為信貸材料歸檔，并按規定及時辦理出賬手續。

4．大商所主辦行應建立臺賬，記錄每一筆經由其辦理的質押登記業務，記錄要素包括業務具體經辦行、所涉融資申請人名稱、授信品種、質押合同編號、收到業務經辦行相關材料的日期、辦妥質押登記日期、所涉期貨公司名稱、融資申請人在特別通道下的專用交易編碼等。

第二十三條

在具體辦理標準倉單融資業務時，無論融資申請人（出質人）是以已有標準倉單做質押，還是以通過我分行信貸資金進行標準倉單交割所得的標準倉單做質押，均需要按照上述質押登記流程辦妥質押登記，確保質押登記合法有效、質物處臵安全可行。

第二十四條

支行應確保在單筆授信出賬前與融資申請人簽妥相應的授信合同和質押擔保合同，并應在質押擔保合同中增加如下約定：

（一）當質押標準倉單項下的期貨商品市值（以交易所公布的當日成交結算價為準）下跌幅度達到質押生效時質押標準倉單核定價格的5％時，出質人（融資申請人）應在接到質權人（主債權人）通知后三個工作日內（T＋3），補充相應的保證金或提供新的標準倉單（或定期存單或我分行認可的銀行承兌匯票）作為質押，或提前償還部分授信。否則，質權人有權根據約定處臵標準倉單，并將所得款項優先用于償還主債權人（質權人）的授信本息。

出質人確認，質權人有權單方認定某一交易日質押標準倉單的期貨商品市值與質押生效時質押標準倉單核定價格之間的比例、下跌幅度等，出質人承諾不提出任何異議，并承諾按照質權人的通知要求，及時補足保證金或提供新的標準倉單（或定期存單或我分行認可的銀行承兌匯票）作為質押，或提前償還部分授信。

（二）當出質人（融資申請人）需以處臵標準倉單所得價款歸還主債權人授信本息時：

1．主債權人有權將標準倉單進行轉讓，出質人（融資申請人）須無條件予以配合，轉讓所得款項用于償還主債權人的授信本息；

2．主債權人有權委托期貨公司在交易所賣出質押標準倉單，有權指定期貨公司將處臵所得款項劃入出質人（融資申請人）在主債權人開立的賬戶，直接償還授信或進入保證金賬戶形成質押并最終到期還款。

第六章

標準倉單融資業務操作流程

第二十五條

標準倉單融資業務包括：

（一）融資申請人以已有標準倉單做質押的授信業務

融資申請人以已有標準倉單做質押的授信業務，即融資申請人以其擁有處分權的標準倉單提供質押擔保，我分行發放授信用于滿足其正常生產經營流動資金周轉的一種短期授信業務。該授信還款來源包括：

1．融資申請人自有資金；

2．授信到期前融資申請人提供的足額保證金；

3．授信到期前融資申請人提供的新的足值標準倉單、定期存單和我分行認可的銀行承兌匯票（須依法辦妥質押手續）；

4．授信到期前融資申請人請求并經我分行同意對質押標準倉單進行處臵所得的資金。

（二）融資申請人以擬交割所得標準倉單做質押的授信業務 融資申請人以擬交割所得標準倉單做質押的授信業務，即融資申請人從交易所購入期貨合約后，我分行在期貨合約的最后交易日交易時間結束后向融資申請人發放信貸資金，由期貨公司協助我分行進行資金的封閉操作，即我分行將資金劃入融資申請人在我分行開立的結算賬戶，并要求融資申請人及時出具轉賬憑證，將款項轉入期貨公司在交易所的指定賬戶，用于標準倉單實物交割，并及時辦妥以我分行為質權人的質押登記。此后，轉為上述第（一）種業務所涉操作流程。

該類業務授信方式僅限于貸款，還款來源限于上述第（一）款所指的1、2、3，不包括4。

第二十六條

為融資申請人辦理以擬交割所得標準倉單做質押的授信業務，不得同意融資申請人在授信到期前提出處臵標準倉單的請求，僅能以其自有資金歸還授信，或者提供新的擔保臵換或贖回質押標準倉單。

第二十七條

經辦行辦理標準倉單融資業務，只要該業務在總行與期貨公司所簽署的《標準倉單融資業務合作協議》的有效期內，且該業務也是協議規定的期貨公司可以辦理的業務范圍，則經辦行即可與該期貨公司辦理業務。

經辦行辦理單筆業務前，均需要融資申請人出具一份愿意受我分行與期貨公司《標準倉單融資業務合作協議》約束的《承諾書》（附11），以使《標準倉單融資業務合作協議》對融資申請人產生法律約束力。

第二十八條

上期所標準倉單融資業務操作流程

（一）融資申請人以已有標準倉單做質押的授信業務操作流程 1．簽署合同

我分行與融資申請人簽署《綜合授信額度合同》、相應的單筆授信合同、《質押擔保合同》、《委托變賣協議》（附12）、《折價協議書》（附13）、《標準倉單處臵委托書（適用于違約情形下）》（附14）和終審意見要求的其他合同。

2．質押登記

（1）融資申請人向我分行提交《標準倉單出質申請書》，自行通過上期所的標準倉單管理系統向指定交割倉庫提交質押登記申請。

（2）分行貨押監管中心通過標準倉單管理系統確認提交質押登記的標準倉單，并打印出標準倉單質押登記頁面，加蓋部門公章或業務用章作為質押依據存檔。

（3）辦理質押登記的具體流程詳見第二十二條第（一）款。3．核價出賬

（1）出賬前，分行貨押監管中心價格管理崗位人員應對質押標準倉單的質押價格進行核定；

（2）出賬前除應當提供我分行一般貸款、承兌匯票以及其他授信使用方式所需資料外，還需提供下列資料： ①單筆出賬時，融資申請人在交易所核定的客戶編碼（投資者編碼）；

②單筆出賬時，融資申請人同意提供質押擔保的《股東會（或董事會）決議》、《股東會（或董事會）成員名單及其簽名式樣》（如章程要求）；

③如果已質押標準倉單為從交易所交割所得，融資申請人還需提供相對應的增值稅專用發票復印件（允許出賬后10個工作日內補齊）；

④標準倉單質押登記頁面打印件（僅上期所存在）； ⑤我分行要求的其他資料。4．換單贖單

融資申請人在授信期限內如需臵換或者贖取標準倉單，必須以自有資金償還我分行授信本息，或者補充足額保證金、提供新的足值標準倉單（或定期存單或我分行認可的銀行承兌匯票）作為質押，然后方可向我分行申請解除相關標準倉單的質押登記。上述質物需要辦理質押登記的，應當按照法律法規和規章制度的規定辦妥質押登記。

經辦行將標準倉單解除質押清單存檔，登記臺賬，記錄保證金和新的足值標準倉單（或定期存單或我分行認可的銀行承兌匯票）的入賬情況、提貨數量、提貨價值、出庫時間、庫存價值等要素。

5．融資到期，融資申請人以自有資金歸還我分行授信。6．融資申請人若以“授信到期前融資申請人請求并經我分行同意對質押標準倉單進行處臵所得的資金”作為還款來源歸還我分行授信，則：

（1）以賣出期貨合約方式處臵標準倉單，然后以處臵所得資金歸還我分行授信的情形

①融資申請人向我分行提出以賣出期貨合約方式處臵標準倉單的請求，提交《標準倉單處臵委托書（適用于授信期間協議處臵情形）》（附15）；

②建立期貨賣盤合約頭寸。首先，應確保該賣盤合約頭寸的實物交割日早于我分行授信到期日；其次，確保期貨賣盤合約頭寸與質押標準倉單數量相對應；再者，該頭寸期貨合約不能進行平倉，必須到期進行實物交割；最后，融資申請人須按規定交納相應的交易保證金。

另外，賣盤合約頭寸的成交價不得低于質押生效時所確定的標準倉單質押價格的90%。融資申請人在下單設立賣方合約頭寸時，必須采用限價指令方式設定。融資申請人設立賣方合約頭寸后向我分行出具《標準倉單實物交割申請書》（附16），并與期貨公司一起向我分行出具《持倉證明》（附17）。

③解除標準倉單質押登記，處臵標準倉單

經辦行相關操作人員在期貨賣盤合約頭寸進入實際交割月的最后交易日通過標準倉單管理系統向指定交割倉庫提交解除質押登記申請，指定交割倉庫審核解除質押登記申請，然后融資申請人（出質人）使用其登陸密碼和加密器進入標準倉單管理系統確認解除質押登記申請，解除質押登記手續完結。然后，期貨公司將已解除質押登記的標準倉單用于對應賣盤合約的實際交割。

④交割所得資金用于還款

在交易所規定的交割日內，期貨公司負責將融資申請人持有的已解除質押登記的標準倉單在交易所內進行交割，期貨公司將交割所得款項劃入融資申請人在我分行開立的結算賬戶，我分行從該賬戶中扣劃款項直接償還授信，或將該賬戶中款項轉入保證金賬戶形成質押并到期還款。

（2）以非賣出期貨合約方式處臵標準倉單，然后以處臵所得資金歸還我分行授信的情形

目前，在上期所以非賣出期貨合約方式處臵標準倉單，主要指協議轉讓方式，不包括拍賣等方式。上期所規定的協議轉讓，包括買賣雙方自行結算的標準倉單轉讓和由期貨公司參與并由交易所進行結算的標準倉單轉讓兩種情形。

若采用“由期貨公司參與并由交易所進行結算”的標準倉單轉讓方式，則流程如下：

①融資申請人向我分行提出以標準倉單轉讓方式處臵標準倉單的請求，提交《標準倉單處臵委托書（適用于授信期間協議處臵情形）》；

②解除標準倉單質押登記

分行貨押監管中心操作人員通過標準倉單管理系統向指定交割倉庫提交解除質押登記申請，指定交割倉庫審核解除質押登記申請，然后融資申請人（出質人）使用其登陸密碼和加密器進入標準倉單管理系統確認解除質押登記申請，解除質押登記手續完結。

③融資申請人通過標準倉單管理系統向指定交割倉庫提交轉讓申請。轉讓申請須包含商品品種、買方投資者客戶編碼和名稱、融資申請人所屬會員、轉讓價、相應標準倉單等信息；

④標準倉單買方通過標準倉單管理系統確認轉讓申請，并將貨款存入其所屬會員的專用資金帳戶；

⑤指定交割倉庫審核轉讓申請，并通知買賣雙方和交易所交割部；

⑥交易所交割部打印標準倉單所外轉讓結算單，提交交易所結算部；

⑦交易所結算部收付貨款。交易所結算部向買方會員收取貨款后，支付給融資申請人所屬會員，并收取手續費，然后將標準倉單所外轉讓結算單回單交還給交易所交割部；融資申請人所屬會員收到貨款后及時支付給融資申請人（根據與我分行約定，將款項直接劃付至我分行可控賬戶）；與此同時，交易所交割部收到回單后，釋放標準倉單，對應標準倉單轉到買方的標準倉單賬戶；

⑧期貨公司將轉讓所得款項劃入融資申請人在我分行開立的結算賬戶，我分行從該賬戶中扣劃款項直接償還授信，或將該賬戶中款項轉入保證金賬戶形成質押并到期還款。

若采用“不經交易所結算而由買賣雙方自行結算”的標準倉單轉讓方式，則：

①融資申請人向我分行提出以標準倉單轉讓方式處臵標準倉單的請求，提交《標準倉單處臵委托書（適用于授信期間協議處臵情形）》（附件十五）；

②解除標準倉單質押登記 貨押監管中心相關操作人員通過標準倉單管理系統向指定交割倉庫提交解除質押登記申請，指定交割倉庫審核解除質押登記申請，然后融資申請人（出質人）使用其登陸密碼和加密器進入標準倉單管理系統確認解除質押登記申請，解除質押登記手續完結；

③融資申請人（賣方）通過標準倉單管理系統向指定交割倉庫提交轉讓申請，并輸入品種、指定交割倉庫、買方客戶編碼和名稱、相應標準倉單等相關信息；

④標準倉單買方通過標準倉單管理系統確認轉讓申請； ⑤指定交割倉庫審核轉讓申請； ⑥買方和賣方進行貨款的結算和交付；

⑦融資申請人（賣方）釋放標準倉單，對應標準倉單轉到買方的標準倉單賬戶。

（二）融資申請人以擬交割所得標準倉單做質押的授信業務操作流程

1．簽署合同

我分行與融資申請人簽署《綜合授信額度合同》、相應的單筆授信合同、《質押擔保合同》、《委托變賣協議》、《折價協議書》、《標準倉單處臵委托書（適用于違約情形下）》和終審意見要求的其他合

2．出賬審查

融資申請人從交易所購入的期貨合約在進入交割日前，經辦行對融資申請人的單筆授信額度出賬進行審查，在最后交易日交易時間結束后向融資申請人發放信貸資金用于與期貨合約相對應的標準倉單交割。買入倉單模式的出賬除應當提供我分行一般授信所需資料外，還需提供下列資料：

（1）首筆出賬時，融資申請人在交易所核定的客戶編碼；（2）首次出賬時，融資申請人同意提供質押擔保的《股東會（或董事會）決議》、《股東會（或董事會）成員名單及其簽名式樣》（如章程要求）；

（3）融資申請人與期貨公司共同出具的《持倉證明》（附17）；（4）期貨公司向我分行出具的《融資申請人標準倉單管理系統登陸密碼和加密器交存證明》（附18）；

（5）我分行要求的其他資料。3．交割資金封閉操作

單筆授信出賬后，我分行按照約定將資金劃入融資申請人在我分行開立的結算賬戶，并要求融資申請人及時出具轉賬憑證，將款項轉入期貨公司在交易所的指定賬戶，用于標準倉單交割，相關憑證上注明貸款用途為“交割貨款”。

4．標準倉單封閉操作

融資申請人應當在單筆授信出賬前向期貨公司交存其標準倉單管理系統登陸密碼和加密器用于辦理交割項下標準倉單的質押登記手續。期貨公司收到融資申請人登陸密碼和加密器后，向我分行出具《融資申請人標準倉單管理系統登陸密碼和加密器的交存證明》，承擔對登陸密碼和加密器的保管責任，承諾對融資申請人登陸密碼和加密器的使用僅限于辦理以我分行為質權人的交割項下標準倉單的質押登記手續。

5．質押登記

期貨公司按照與我分行的約定在最后交易日結束后5個工作日內（遇節假日順延），將交割項下的標準倉單分配至融資申請人賬戶，并按照約定使用融資申請人的標準倉單管理系統登陸密碼和加密器，在標準倉單管理系統辦理以我分行為質權人的質押登記申請手續，然后及時通知我分行和指定交割倉庫對質押登記申請進行審核登記，最終辦妥質押登記手續。

質押登記的具體辦理流程可參照本細則第二十二條第（一）款的規定。

6．辦妥質押登記手續后，融資申請人應當將質押登記的標準倉單所對應的增值稅專用發票復印件交予經辦行作為出賬資料歸檔。經辦行相關業務管理部門的操作人員應當打印出標準倉單質押登記頁面，加蓋部門公章或者業務用章，作為質押依據存檔。

7．換單贖單、到期還款參照本條第（一）款第4和5項規定的流程辦理。第二十九條

鄭商所標準倉單融資業務操作流程

（一）融資申請人以已有標準倉單做質押的授信業務操作流程 1．簽署合同、質押登記、核價出賬、換單贖單、融資到期還款等環節均可參照第二十八條第（一）款上期所“融資申請人以已有標準倉單做質押的授信業務操作流程”。

2．在鄭商所辦理標準倉單融資業務需要辦理的質押登記，依照第二十二條第（二）款“鄭商所質押登記流程”辦理即可，且出賬前不需提供“標準倉單質押登記頁面打印件”。

3．融資申請人若以“授信到期前融資申請人請求并經我分行同意對質押標準倉單進行處臵所得的資金”作為還款來源歸還我分行授信，則：

（1）以賣出期貨合約方式處臵標準倉單，以處臵所得資金歸還我分行授信的情形

①融資申請人向我分行提出以賣出期貨合約方式處臵標準倉單的請求，提交《標準倉單處臵委托書（適用于授信期間協議處臵情形）》；

②建立期貨賣盤合約頭寸。首先，應確保該賣盤合約頭寸的實物交割日早于我分行授信到期日；其次，確保期貨賣盤合約頭寸與質押標準倉單數量相對應；再者，該頭寸期貨合約不能進行平倉，必須到期進行實物交割；最后，融資申請人須按規定交納相應的交易保證金。

另外，賣盤合約頭寸的成交價不得低于質押生效時所確定的標準倉單質押價格的90%。融資申請人在下單設立賣方合約頭寸時，必須采用限價指令方式設定。融資申請人設立賣方合約頭寸后向我分行出具《標準倉單實物交割申請書》，并與期貨公司一起向我分行出具《持倉證明》。

③解除質押登記，從鄭商所主辦行特別通道轉移至出質人所屬期貨公司交易席位。解除質押的具體流程見本細則下述第三十二條第（二）款之規定。

④處臵標準倉單

期貨公司按照與我分行的約定將已解除質押登記的標準倉單用于對應賣盤合約的實際交割。

⑤交割所得資金用于還款

在交易所規定的交割日內，期貨公司負責將融資申請人持有的已解除質押登記的標準倉單在交易所內進行交割，期貨公司將交割所得款項劃入融資申請人在我分行開立的結算賬戶，我分行從該賬戶中扣劃款項直接償還授信，或將該賬戶中款項轉入保證金賬戶形成質押并到期還款。

（2）以非賣出期貨合約方式處臵標準倉單，以處臵所得資金歸還我分行授信的情形

在鄭商所以非賣出期貨合約方式處臵標準倉單，主要是指標準倉單轉讓，該轉讓可利用我行特別通道進行。

①融資申請人向我分行提出以標準倉單轉讓方式處臵標準倉單的請求，提交《標準倉單處臵委托書（適用于授信期間協議處臵情形）》，并提供指定買方和買方會員的相關信息。

②與買方、買方會員達成意向后，業務具體經辦行與買方、買方會員一起向交易所提出轉讓申請，提交《鄭州商品交易所標準倉單質押解除及轉讓登記表》（注意“質權人”名稱應填寫為鄭商所主辦行名稱）。

③交易所審核后為雙方辦理轉讓和貨款交割手續，將款項直接劃入我分行指定的賬戶，同時將標準倉單解凍后由我行特別通道轉到買方會員名下。如果交易所將款項劃入鄭商所主辦行預留在交易所的賬戶，則業務具體經辦行通知鄭商所主辦行將款項劃入經辦行指定賬戶。

④我分行將轉讓所得款項直接歸還我分行授信，或將款項轉入保證金賬戶形成質押并到期還款。

經辦行在利用我行特別通道處臵標準倉單時，若采用“不經交易所結算貨款的標準倉單所外轉讓”方式，應確保買方將處臵所得資金直接劃入我分行指定的結算賬戶。

（二）融資申請人以擬交割所得標準倉單做質押的授信業務操作流程 鑒于我行特別通道沒有期貨交易功能，只供質押登記和質權行使所用，所以為融資申請人辦理以擬交割所得標準倉單做質押的授信業務，仍需要通過期貨公司進行。

1．簽署合同、出賬審查、交割資金封閉操作等環節參照第二十八條第（二）款上期所“融資申請人以擬交割所得標準倉單做質押的授信業務操作流程”辦理。

2．標準倉單交割及質押登記

期貨公司應當按照與我分行的約定在最后交易日結束后5個工作日內（遇節假日順延），將交割項下的標準倉單分配至融資申請人賬戶，并按照本細則第二十二條第（二）款的規定將標準倉單轉移至我行特別通道，辦妥質押登記手續。

3．融資申請人應當將質押登記的標準倉單所對應的增值稅專用發票復印件交予經辦行作為出賬資料歸檔。

4．換單贖單、到期還款參照第二十八條第（一）款第4和5項的規定辦理。

第三十條

大商所標準倉單融資業務操作流程

（一）融資申請人以已有標準倉單做質押的授信業務操作流程 1．簽署合同、質押登記、核價出賬、換單贖單、融資到期還款等環節均可參照第二十八條第（一）款上期所“融資申請人以已有標準倉單做質押的授信業務操作流程”。

2．在大商所辦理標準倉單融資業務需要辦理的質押登記，依照第二十二條第（三）款“大商所質押登記流程”辦理即可，且出賬前不需提供標準倉單質押登記頁面打印件”。

3．融資申請人若以“授信到期前融資申請人請求并經我分行同意對質押標準倉單進行處臵所得的資金”作為還款來源歸還我分行授信，則：

（1）以賣出期貨合約方式處臵標準倉單，以處臵所得資金歸還我分行授信的情形

①融資申請人向我分行提出以賣出期貨合約方式處臵標準倉單的請求，提交《標準倉單處臵委托書（適用于授信期間協議處臵情形）》；

②建立期貨賣盤合約頭寸。首先，應確保該賣盤合約頭寸的實物交割日早于我分行授信到期日；其次，確保期貨賣盤合約頭寸與質押標準倉單數量相對應；再者，該頭寸期貨合約不能進行平倉，必須到期進行實物交割；最后，融資申請人須按規定交納相應的交易保證金。

另外，賣盤合約頭寸的成交價不得低于質押生效時所確定的標準倉單質押價格的90%。融資申請人在下單設立賣方合約頭寸時，必須采用限價指令方式設定。融資申請人設立賣方合約頭寸后向我分行出具《標準倉單實物交割申請書》，并與期貨公司一起向我分行出具《持倉證明》。

③解除標準倉單質押登記，處臵標準倉單

解除質押登記，從我行特別通道轉移至出質人所屬期貨公司交易席位。解除質押的具體流程見本細則下述第三十二條第（三）款之規定。

然后，期貨公司將已解除質押登記的標準倉單用于對應賣盤合約的實際交割。需注意的是，解除質押后需要處臵標準倉單的，需要同時向大商所提交《大連商品交易所標準倉單處臵申請表》（附19）。

標準倉單處臵環節業務經辦行與大商所主辦行之間相關信息和資料的傳遞流程詳見本細則第三十六第（二）款之規定。

④交割所得資金用于還款

在交易所規定的交割日內，期貨公司負責將融資申請人持有的已解除質押登記的標準倉單在交易所內進行交割，期貨公司將交割所得款項劃入融資申請人在我分行開立的結算賬戶，我分行從該賬戶中扣劃款項直接償還授信，或將該賬戶中款項轉入保證金賬戶形成質押并到期還款。

（2）以非賣出期貨合約方式處臵標準倉單，然后以處臵所得資金歸還我分行授信的情形

在大商所以非賣出期貨合約方式處臵標準倉單，主要是指標準倉單轉讓，該轉讓可利用我行特別通道進行。①融資申請人向我分行提出以標準倉單轉讓方式處臵標準倉單的請求，提交《標準倉單處臵委托書（適用于授信期間協議處臵情形）》，并提供指定買方和買方會員的相關信息；

②與買方會員達成意向后，我分行與買方會員一起向交易所提出轉讓申請，提交《大連商品交易所標準倉單質押解除登記申請表》（附件二十）和《大連商品交易所標準倉單處臵申請表》；

解除質押的具體流程見本細則下述第三十二條第（三）款之規定；而標準倉單處臵環節業務經辦行與大商所主辦行之間相關信息和資料的傳遞流程詳見本細則第三十六第（二）款之規定。

③交易所審核后為雙方辦理轉讓和貨款交割手續，將款項直接劃入我分行指定的賬戶，同時將標準倉單解凍后由我行特別通道轉到買方會員名下。

④我分行將轉讓所得款項直接歸還我分行授信，或將款項轉入保證金賬戶形成質押并到期還款。

經辦行在利用我行特別通道處臵標準倉單時，若采用“不經交易所結算貨款的標準倉單所外轉讓”方式，應確保買方將處臵所得資金直接劃入我分行指定的結算賬戶。

（二）融資申請人以擬交割所得標準倉單做質押的授信業務操作流程

1．簽署合同、出賬審查、交割資金封閉操作等環節參照第二十八條第（二）款上期所“融資申請人以擬交割所得標準倉單做質押的授信業務操作流程”辦理。

2．標準倉單交割及質押登記

期貨公司應當按照與我分行的約定在最后交易日結束后5個工作日內（遇節假日順延），將交割項下的標準倉單分配至融資申請人賬戶，并按照本細則第二十二條第（三）款的規定辦妥質押登記手續。

3．融資申請人應當將質押登記的標準倉單所對應的增值稅專用發票復印件交予經辦行作為出賬資料歸檔。

4．換單贖單、到期還款參照第二十八條第（一）款第4和5項的規定辦理。

第七章

標準倉單質押登記解除

第三十一條

發生下列情形時，我分行可以依照約定配合融資申請人完成全部或相應部分的標準倉單質押解除手續：

1．融資申請人按照約定完全履行了還款義務，授信結清； 2．融資申請人償還了部分授信，贖回部分標準倉單的； 3．提供了保證金或其他擔保，臵換全部或部分標準倉單的； 4．在授信到期前，經我分行與融資申請人協商同意對全部或部分標準倉單進行處臵，以處臵所得資金歸還我分行全部或部分授信的；

5．雙方約定的其他情形。

第三十二條

標準倉單質押登記解除流程

（一）上期所標準倉單質押登記解除流程

1．我分行申請解除質押登記。我分行應自行通過標準倉單管理系統向指定交割倉庫提交解除質押登記的申請；

2．指定交割倉庫審核解除質押登記申請；

3．融資申請人確認解除質押登記申請。融資申請人可自行通過標準倉單管理系統確認提交解除質押登記的標準倉單，也可到指定交割倉庫確認提交解除質押登記的標準倉單。

（二）鄭商所標準倉單質押登記解除流程

在鄭商所辦理質押解除登記，需要以鄭商所主辦行名義進行操作。具體操作程序如下：

1．具體經辦行及時與期貨公司完成《鄭州商品交易所標準倉單質押解除登記表》（須出質人事先簽章）相關要素的填制工作并簽章；并注意“質權人”名稱應填寫為鄭商所主辦行名稱。

2．具體經辦行與期貨公司一起去鄭商所辦理標準倉單質押解除手續；

3．上述相關資料經鄭商所審核同意后，鄭商所在《鄭州商品交易所標準倉單質押解除登記表》上簽字并加蓋業務專用章，至此標準倉單質押解除開始生效。與此同時，鄭商所將對質押標準倉單做技術處理，即將標準倉單由鄭商所主辦行所開立的特別通道重新轉移登記到期貨公司席位下的出質人名下；

4．質押解除完成后，具體經辦行持有并保管好《鄭州商品交易所標準倉單質押解除登記表》一式三份中的一份，另外兩聯由鄭商所和期貨公司分別持有。

（三）大商所標準倉單質押登記解除流程

在大商所辦理質押解除登記，也需要以大商所主辦行名義辦理。具體操作程序如下：

1．具體經辦行填寫《xx銀行辦理標準倉單質押解除通知書》（附21）并加蓋公章，連同出質人事先簽章好的《大連商品交易所標準倉單質押解除登記申請表》（附20），采用特快專遞方式發送至大商所主辦行；

2．大商所主辦行收到上述資料后，及時與期貨公司完成《大連商品交易所標準倉單質押解除登記申請表》（一式四份）相關要素的填制工作并簽章；

3．大商所主辦行與期貨公司一起去大商所辦理標準倉單質押解除手續；

4．上述相關資料經大商所審核同意后，大商所在《大連商品交易所標準倉單質押解除登記申請表》上簽字并加蓋業務專用章，至此標準倉單質押解除開始生效。與此同時，大商所將對質押標準倉單做技術處理，即將標準倉單由我行特別通道重新轉移登記到期貨公司席位下的出質人名下；

5．質押解除完成后，大商所主辦行持有并保管好《大連商品交易所標準倉單質押解除登記申請表》一式四份中的兩份，另外兩份由大商所和期貨公司分別持有；

6．完成標準倉單質押解除完成后，大商所主辦行填寫《xx銀行辦理標準倉單質押解除確認書》（附22）并加蓋公章，連同其所持有的《大連商品交易所標準倉單質押解除登記申請表》一式四份中的兩份，采用特快專遞方式發送至具體經辦行；

7．具體經辦行收到大商所主辦行發送的上述資料后，除應交予出質人（融資申請人）一份《大連商品交易所標準倉單質押解除登記申請表》外，其他的應將其存檔。

第八章

標準倉單處臵

第三十三條

本細則所稱標準倉單處臵包含以下三種情形： 1．授信到期前的協議處臵。即在授信到期前，融資申請人向我分行提出標準倉單處臵請求，經與我分行協商同意以賣出或非賣出期貨合約兩種方式處臵標準倉單，并以處臵所得資金歸還我分行授信。

具體操作詳見上述第二十八條第（一）款第6項、第二十九條第（一）款第3項和第三十條第（一）款第3項的規定。

2．授信到期后的質權行使。即授信期限屆滿，融資申請人未能按照約定清償我分行債務，我分行及時行使質權，通過處臵質押標準倉單，以所得資金歸還我分行授信。

3．在授信期間出現融資申請人違約情形（雙方在主合同和擔保合同約定的情形）時的標準倉單處臵。

上述第2和3情形的具體操作詳見下述第三十五條之規定。第三十四條

如果債務履行期屆滿融資申請人未能清償我分行授信，我分行應當依據法律規定、合同約定處臵相應的標準倉單以保障我分行授信安全。

第三十五條

發生融資申請人違約情形時的標準倉單處臵方式

（一）上期所處臵方式 1．交易所內處臵

融資申請人配合我分行解除標準倉單質押登記（需利用其標準倉單管理系統登錄密碼和加密器），我分行在期貨公司協助下將標準倉單在期貨市場賣出，以所得資金償還我分行授信本息。

2．交易所外協議轉讓

詳見上述第二十八條第（一）款第6（2）項的規定。

3．通過訴訟、仲裁等司法救濟程序對標準倉單進行變現，所得資金用于償還授信本息以保障我分行權益。

（二）鄭商所處臵方式 1．利用我行特別通道在鄭商所辦理標準倉單轉讓（具體流程詳見第二十九條第（一）款第3（2）項的規定）；

2．標準倉單交易，即通過賣出期貨合約方式處臵。該方式在鄭商所很少采用（具體流程詳見第二十九條第（一）款第3（1）項的規定）；

3．銀行在交易所內組織拍賣，將標準倉單進行變賣。這種方式也是可行的，但比較少采用；

4．通過訴訟、仲裁等司法救濟程序對標準倉單進行變現，所得資金用于償還授信本息以保障我分行權益。

（三）大商所處臵方式

1．利用我行特別通道在大商所辦理標準倉單轉讓（具體流程詳見第三十條第（一）款第3（2）項的規定）。

2．標準倉單交易，即通過賣出期貨合約方式處臵。該方式也很少采用（具體流程詳見第三十條第（一）款第3（1）項的規定）。

3．銀行在交易所內組織拍賣，將標準倉單進行變賣。這種方式也是可行的，也較少采用。

4．通過訴訟、仲裁等司法救濟程序對標準倉單進行變現，所得資金用于償還授信本息以保障我分行權益。

第三十六條

標準倉單處臵環節相關信息和資料的傳遞程序 鑒于辦理鄭商所和大商所業務均是利用我行特別通道進行，而根據其規定，進行標準倉單處臵也需要以鄭商所（大商所）主辦行名義提出申請并辦理，為明確業務具體經辦行和鄭商所（大商所）主辦行之間在標準倉單處臵環節的信息和資料傳遞，規定如下：

（一）鄭商所標準倉單融資業務

根據本細則鄭商所質押登記和質押解除的有關規定，業務經辦行辦理標準倉單的處臵需親自去鄭商所辦理，提交《鄭州商品交易所標準倉單質押解除及轉讓登記表》（須注意簽章為鄭商所主辦行預先簽好，質權人名稱須填寫鄭商所主辦行名稱），與此同時提交《鄭州商品交易所標準倉單質押解除登記表》。

（二）大商所標準倉單融資業務 1．具體經辦行填寫《xx銀行辦理標準倉單處臵通知書》（附23）并加蓋公章，連同出質人事先簽章好的《大連商品交易所標準倉單處臵申請表》，采用特快專遞方式發送至大商所主辦行；進行標準倉單處臵需要解除質押的，具體經辦行還需同時向大商所主辦行發送《xx銀行辦理標準倉單質押解除通知書》、《大連商品交易所標準倉單質押解除登記申請表》等，具體操作參照本細則大商所質押解除流程。

2．大商所主辦行收到上述資料后，及時完成《大連商品交易所標準倉單處臵申請表》（一式三份）相關要素的填制工作并簽章；

3．大商所主辦行與期貨公司一起去大商所辦理標準倉單處臵相關手續，并按照大商所的要求做好處臵資金的劃撥和標準倉單的過戶等事宜；

4．標準倉單處臵完畢后，大商所主辦行填寫《xx銀行辦理標準倉單處臵確認書》（附24）并加蓋公章，連同其所持有的《大連商品交易所標準倉單處臵申請表》一式三份中的一份，采用特快專遞方式發送至具體經辦行。

第三十七條

由期貨公司參與并需要利用期貨公司專用資金賬戶的標準倉單處臵，均需要在與期貨公司簽署的《標準倉單融資業務合作協議》中明確約定，要求期貨公司將處臵所得資金直接劃撥至融資申請人在我分行開立的賬戶或我分行指定賬戶。

第三十八條

經辦行在收到標準倉單處臵所得資金后，應在扣除相關費用后用于償還我分行授信本息，不足部分通知融資申請人補足，超過部分返還融資申請人。若所得資金不足以償還授信本息，經辦行應通知融資申請人繼續償還未清償部分。

第九章

風險監控與貸后管理

第三十九條

分行貨押監管中心應參照我分行有關現貨質押融資業務中的核庫制度，制定針對標準倉單融資業務的核庫工作細則。

第四十條

經辦行應認真做好風險監控及貸后管理工作，及時監測、分析客戶異常情況，積極采取有效措施予以控制。

分行貨押監管中心應注意保存業務辦理過程中所生成的各種文件資料，并作為信貸業務資料進行歸檔。

第四十一條

標準倉單融資業務除應按我分行貸款業務一般規定進行常規貸后檢查外，貸后管理人員和經辦客戶經理還須掌握一定的期貨交易知識，執行每日盯市制度，了解標準倉單相關期貨商品的市場價格波動區間、價格的市場預期及市場走向，以便及時掌握質押標準倉單的變現價格，及早采取應對措施。

第四十二條

當質押標準倉單項下商品的期貨或現貨價格發生劇烈波動（當天價格下跌2%以上）時，支行應要求期貨公司及時以傳真、電子郵件或其他書面形式向我分行價格管理崗位人員提示價格風險，并接受我分行的檢查和質詢、咨詢。

當質押標準倉單項下的期貨商品市值（交易所公布的為準）下跌幅度達到質押生效時質押標準倉單核定價格的5%時，支行應及時向出質人（融資申請人）發出《跌價補償通知》（附25），要求其在接到通知后三個工作日內（T＋3），補充相應的保證金或提供新的標準倉單（或定期存單或我分行認可的銀行承兌匯票）作為質押，或提前償還部分授信，否則經辦行應根據約定及時處臵標準倉單。

第四十三條

在融資申請人以擬交割所得標準倉單做質押的授信業務中，應要求期貨公司在每個交易日收市后一個小時內將融資申請人的合約頭寸、可用資金、市場行情、無負債結算情況等資訊以傳真、電子郵件或其他書面形式發送至經辦行相關業務管理部門。

第四十四條

授信期限內，凡出現下列情況，我分行應立即收回授信并取消融資申請人在我分行的授信額度：

（一）融資申請人故意向我分行提供虛假或隱瞞主要事實的財務報表；

（二）融資申請人使用我分行貸款或融資從事股本權益性投資、直接介入股市、期市進行違規交易，或挪用做其他用途；

（三）融資申請人經營不善致使其業務萎縮、負債加重、經濟效益下降或有可能失去償債能力；

（四）在質物價值下跌時融資申請人不按約定補充相應保證金或不提供新的標準倉單（或定期存單或我分行認可的銀行承兌匯票）作為質押。

第十章

附則

第四十五條

本細則由分行貿易融資部負責解釋和修訂。第四十六條

本細則自發布之日起施行。

第二篇：標準倉單質押

標準倉單質押融資案例

2004年3月，鄭州分行對XX糧油有限公司授信3300萬元，用于辦理銀行承兌匯票，保證金比例50%，客戶以所持有在交易所注冊登記的標準倉單做質押，質押率70%。

（一）客戶分析

１、客戶基本情況

XX糧油有限公司于2004年3月10日成立，注冊資金500萬元。其中XXX期貨經紀有限公司出資100萬元，占20%；個人出資400萬元，占80%。公司主要從事糧油、農副產品、飼料等的經銷、糧油技術服務和咨詢服務。而XXX期貨經紀有限公司，注冊資金3000萬元，是XX省第一家和國內最早成立的大型期貨公司之一，主營國內商品期貨代理，信息咨詢及

培訓業務。

2008年6月份，XX糧油有限公司資產總額8200萬元，累計銷售收入1051萬元，利潤總額9.1萬元；該公司資產負債率93.89%，流動比率1.06，速動比率0.78.２、授信業務特點。

雖然從客戶經營和財務指標看，該客戶新近成立，經營規模較小、財務狀況一般，授信審批通過難度較大，但是由于該客戶收購和銷售渠道暢通，在期貨套期保值方面具有得天獨厚的條件，有一定從業經驗和技術優勢；同時該客戶在交易所的擁有大量的標準倉單，交易頻繁，交易額較大；而標準倉單本身作為一種實物憑證，具有唯一性，持有標準倉單就擁有了其所代表一定數量和質量實物的所有權和處置權，可以在任意地點和倉庫都可以提取與標準倉單項下規定的相同貨物；此外這種權利是在交易所登記和凍結，并經其確認，受到法律保護。因此該客戶以其擁有的標準倉單做質押，銀行授信業務的風險較小。

（二）業務營銷過程

１、業務營銷的誘因：我國的期貨市場經過幾年的整頓，運營日趨規范，現貨、期貨交易日趨活躍，部分企業有在期貨交易活動中進行保值、固定業務成本及擴大業務規模的需求；同時，在期貨交易活動中沉淀著大量的資金。

２、業務的營銷的步驟：

首先，通過對我行現有客戶（期貨經紀公司）業務發展進行分析。根據該客戶提出的擴大自身業務規模，吸引更多的代理客戶，并為其代理客戶進行融資的要求，進行可行性論證。其次，了解期貨經紀公司代理的客戶情況，根據其規模較小、財務狀況一般和握有標準倉單，且標準倉單交易多用于保值的情況，考慮標準倉單自身具有的流動性強、變現方便和低風險的特性，設計對期貨公司代理客戶的授信方案。

第三，與交易所協商，提出標準倉單質押業務對交易所整體發展的意義，并要求交易所

協助進行標準倉單的凍結、監管和轉讓。

第四，落實對標準倉單價值的監控措施，設置警戒線和處置線。

第五，完善銀行對標準倉單物權的管理。

（三）風險控制和流程管理

標準倉單質押業務在業務操作及質押程序上與其他授信業務有所不同，存在著特殊性。

１、標準倉單質押業務存在的風險。

（1）信用風險：主要是客戶的違約風險。

（2）質押物的價值風險：質押物價值波動與季節、市場供求以及國際市場價格密切相

關。

（3）質押登記流程的風險：對標準倉單質押登記機構，目前《擔保法》未有明確規定。

２、標準倉單質押業務風險防范措施。

（1）由于標準倉單質押業務是建立在標準倉單本身流動性強、變現方便和低風險基礎上的，持有標準倉單就象拿著有價證券一樣，風險很低，因此標準倉單質押業務對客戶的資

信條件要求不高。

（2）標準倉單的質押物要選擇適用廣泛，易于處置，價格漲跌幅度不大，質量穩定的品種，同時對標準倉單價值變動設定警戒線和處置線。

（3）對質押倉單的登記。雖然我國《擔保法》沒有明確規定標準倉單的登記機構，但交易所本身是標準倉單的注冊登記和監管機構，具有對標準倉單進行登記管理的職責。

（4）標準倉單的管理。經辦行嚴格按照重控憑證進行保管和核查，保證質押倉單的唯

一性、有效性和真實性。

（5）質押倉單的處置。可采用第三方承諾購買的擔保方式，保證質押倉單的及時處理；同時作為標準倉單，可在交易所指定的任一交割庫進行交割，因此標準倉單在交易所內流通

性極強，可以隨時變現。

３、銀行標準倉單質押業務的操作流程如下：

第一步，按照一般法人客戶的授信管理辦法，對客戶進行風險等級測評，給予客戶一定的授信額度。

第二步，在授信額度內辦理具體業務時：首先，簽定合同（包括質押合同、銀行承兌申請書、銀行承兌協議等），并查看客戶的業務購銷合同；其次，客戶存入保證金（承兌金額的50%以上），經辦行下達資金凍結通知書予以凍結。

第三步，經辦行給交易所下達《標準倉單持有憑證》凍結通知書，與客戶一起到交易所，辦理標準倉單凍結手續，由交易所向經辦行出具《標準倉單持有憑證》凍結確認書，將客戶在經紀公司保證金以外的差額部分相應價值的標準倉單予以凍結；同時與第三方（交易所會

員）簽訂標準倉單變現協議。

第四步，經辦行將交易所出具的《標準倉單持有憑證凍結表》原件復印，將原件作為重

要憑證入庫保管。

第五步，經辦行按照正常程序和審批權限為客戶辦理一定額度的銀行承兌匯票，并將所

有檔案整理歸檔。

第六步，跟蹤管理。經辦行要經常關注該品種的期貨行情走勢和現貨市場價格變動情況，看是否達到預設的警戒線和處置線，每周了解標準倉單凍結情況，以便發現問題并及時處置

（平倉或轉讓）。

第七步，承兌到期，如果客戶資金及時到位，順利解付，經辦行下達資金解凍通知書，同時向交易所下達倉單解凍通知書解凍倉單，該筆業務結束；如果客戶在接到我行書面通知后七個工作日內，尚不能將除保證金之外的資金匯入其在我行帳戶，我行將實施前述的警戒線和處置措施，確保資金安全，避免出現承兌墊款風險。

（四）綜合效益

此筆標準倉單業務帶來的效益包括直接和間接效益，主要是授信業務帶來的利息收入和承兌手續費收入。按半年期貸款利率5.22%計算，一年利息收入達3300*5.22%=172.26 萬元；承兌匯票手續費收入為6600*0.05%=33萬元；此外可沉淀保證金存款（保證金比例為50%）3300萬元。從長遠角度看：如鄭州商品交易所2005年1月21日標準倉單存量15029張，市值約為4.5億，按其中70%比例擬進行質押計算，業務量就達3.15億元，市場開發潛力

巨大。

（五）業務啟示

１、開展標準倉單質押業務市場前景廣闊。目前國內三大期貨交易所都開展有標準倉單

質押業務，標準倉單保有量巨大。

２、增加新的授信業務品種。標準倉單質押業務做為一種新的授信業務，客戶以標準倉單所代表的貨物作為抵押物，銀行貸款的風險大大降低，開拓了新利潤增長點，同時也提高

了銀行的知名度。

３、穩定我行客戶，并延伸了客戶鏈。開展標準倉單質押業務，是對現有授信客戶的進行深度挖掘，向其上下游企業的延伸營銷。

４、有利于調整授信客戶結構。通過此類業務的發展，抓住了中小客戶在授信和擔保方式上的一些特性，在降低銀行授信業務風險的同時，積極調整現有客戶結構。

５、銀行應加強對新行業、新市場和新產品的調研，尋求在新形式下業務發展的突破。

第三篇：標準倉單質押信貸業務介紹NEW

中國建設銀行標準倉單質押信貸業務介紹

標準倉單質押信貸業務是指以標準倉單作為質押擔保的流動資金貸款、商業匯票承兌、保證、信用證等表內、表外信貸業務。標準倉單質押信貸業務包括已有標準倉單質押信貸業務、擬交割標準倉單質押信貸業務和交割還款業務。

已有標準倉單質押信貸業務：借款人以其擁有處分權的標準倉單作為質押，申請辦理信貸業務。

擬交割標準倉單質押貸款：借款人先建立期貨合約買方持倉，在標準倉單交割配對后，建行在期貨公司協助監管下，向借款人發放流動資金貸款用于實物交割，并將交割所得標準倉單質押給建行。擬交割標準倉單質押貸款只能用于借款人正常生產經營活動所需的標準倉單實物交割。

交割還款：在期貨公司監管下，建行將借款人質押的標準倉單解除質押，借款人通過期貨交易所進行交割，并利用交割資金歸還建設銀行授信。

一、用途、期限、利率、質押率、費用

1、標準倉單質押信貸資金只能用于借款人正常的臨時性生產經營活動需要，不得用于固定資產、股權等投資，不得用于國家禁止生產、經營的領域和用途。其中，擬交割標準倉單質押貸款只能用于借款人正常生產經營活動所需的標準倉單實物交割。

2、標準倉單質押信貸業務的期限最長為一年（含一年），且不得超過質押標準倉單的有效期，不得展期。

3、標準倉單質押信貸業務項下信貸品種的相關利率或費率按照中國人民銀行和中國建設銀行的有關規定執行。

4．標準倉單質押信貸業務質押率為70%，質押率＝借款本息/(質押標準倉單數量×質押價格+貸款保證金)×100%。質押價格以期貨交易所公布的最近交割月份同種商品合約最近五個交易日結算價的平均值為基礎，參考現貨市場價格按照孰低的原則確定。

5．辦理標準倉單質押信貸業務過程中發生的標準倉單質押登記、質押解除、交割、轉讓、手續費、倉儲費、增值稅及處置費等相關費用均由借款人承擔。

二、借款人需符合的條件

借款人除應符合中國建設銀行信貸業務必須具備的基本條件外，還應同時具備下列條件：

1.從事與質押標準倉單商品品種相關的生產、加工和貿易活動；

2.具有期貨交易編碼，與中國建設銀行認可的期貨公司具有期貨經紀關系； 3.在貸款行開立基本結算賬戶或一般結算賬戶，并通過中國建設銀行辦理期貨結算業務，已開通中國建設銀行銀期直通車業務；

三、持有的標準倉單需符合的條件

中國建設銀行可以接受的標準倉單必須滿足以下條件： 1．擬質押的標準倉單必須無權屬爭議，且未受到期貨交易所按其業務規定采取限制處分措施；

2．標準倉單有效期比信貸業務到期日至少長1個月； 3．倉儲費已足額繳付至質押業務到期日，或已將未繳付的倉儲費足額預存至借款人在貸款行開立的貸款保證金賬戶。

中國建設銀行不接受下列標準倉單作為質押物： 1.期貨交易所停牌商品品種的標準倉單； 2.上市但沒有交易的商品品種的標準倉單；

3.與借款人生產、經營、貿易活動無關的標準倉單； 4.有效期或保質期在信貸業務到期日之前的標準倉單。

四、標準倉單質押貸款的操作流程

（一）、已有標準倉單質押貸款業務操作流程： 1．借款人向中國建設銀行提出已有標準倉單質押貸款業務申請，由中國建設銀行對借款人進行評級和授信。

2．中國建設銀行根據借款人經營需要和授信情況，對借款人的借款申請進行審批，與借款人簽訂貸款合同、《中國建設銀行標準倉單質押合同》和《大連商品交易所標準倉單質押登記申請表》或《鄭州商品交易所標準倉單質押登記申請表》。

3．中國建設銀行與期貨公司持借款人質押的標準倉單持有憑證到交易所辦理質押手續，借款人在期貨公司賬戶內的倉單將被登記到中國建設銀行名下。

4、在抵(質)押擔保生效后，中國建設銀行將依約發放貸款。

（二）、擬交割標準倉單質押貸款業務操作流程 1．借款人向中國建設銀行提出擬交割標準倉單質押貸款申請并取得中國建設銀行授信，提前建立相應合約的買方持倉并確保持倉正常進入實物交割程序；

2．中國建設銀行、借款人、期貨公司三方簽署《標準倉單質押封閉監管協議》（已經簽過封閉監管協議且在協議有效期內的可不再另簽），由期貨公司協助中國建設銀行對貸款資金和交割倉單進行監管；

3．在借款人持倉合約最后交易日（或滾動交割配對日）交易時間結束后，中國建設銀行向期貨公司發送《標準倉單質押業務詢證函》，期貨公司核實借款人持倉情況并填制《客戶持倉證明》，蓋章后發送中國建設銀行；

4．中國建設銀行根據期貨公司出具的《客戶持倉證明》及交割結算價，核定貸款額度，與借款人簽訂貸款合同； 5．借款人向中國建設銀行提前出具入金憑證，并按照中國建設銀行、期貨公司要求提前出具辦理倉單質押登記必須的各項資料和手續，借款人授權期貨公司關閉借款人除中國建設銀行以外的其他出金渠道；

6．倉單交割配對日交易時間結束后、最后交割日（或滾動交割交收日）前（含），中國建設銀行向借款人發放貸款，并于當日憑借款人預準備的轉款憑證及時將貸款資金轉入期貨公司保證金存款賬戶，用于標準倉單實物交割；

7．期貨公司按照交易所規則代表借款人參加交割，并于收單當日及時將交割所得標準倉單清單通知中國建設銀行、借款人；

8．中國建設銀行與借款人簽署標準倉單質押合同； 9．借款人、期貨公司配合中國建設銀行辦理標準倉單質押登記手續，將標準倉單質押登記到中國建設銀行股份有限公司名下。

（三）、交割還款業務操作流程

1.借款人向中國建設銀行提出交割還款申請，或中國建設銀行要求借款人實施交割還款；

2.中國建設銀行、借款人、期貨公司三方簽署《標準倉單質押封閉監管協議》（已經簽過封閉監管協議且在協議有效期內的可不再另簽），由期貨公司協助中國建設銀行對標準倉單和交割資金進行監管；

3.在借款人質押的標準倉單同種商品最近交割月合約的最后交易日（或滾動交割配對日）交易時間結束后，中國建設銀行向期貨公司發送《標準倉單質押業務詢證函》，期貨公司核實借款人持倉情況并填制《客戶持倉證明》，蓋章后發送中國建設銀行；

4.借款人向中國建設銀行提前出具出金憑證，以及從期貨結算資金賬戶至貸款保證金賬戶（或還款賬戶）的轉款憑證，期貨公司關閉借款人除中國建設銀行以外的其他出金渠道；

5.《客戶持倉證明》所載合約最后交易日（或滾動交割配對日）的下一交易日后（含）、最后交割日（或滾動交割交收日）前（含），中國建設銀行根據期貨公司出具的《客戶持倉證明》確定解押倉單數量和清單，在期貨公司、借款人配合下辦理倉單質押解除手續，期貨公司按照交易所規則代表借款人參加交割；

6.交割資金收款日，期貨公司在收到交割資金當日及時通知中國建設銀行，中國建設銀行憑預準備的出金和轉款憑證于當日及時將交割資金劃至借款人在中國建設銀行開立的貸款保證金賬戶或還款賬戶，清償借款人債務。

中國建設銀行股份有限公司大連商品交易所支行是中國建設銀行股份有限公司在大連商品交易所特別通道的承辦行。兼有主辦行、承辦行、貸款行三重職能。

支行辦公地址：大連市沙河口區會展路129號期貨大廈16層東區

聯系方式：李楊 電話：*** 0411-88067630 郵箱： Liyang4.dl@ccb.com

王玉潔 電話： *** 0411-88067633

郵箱: wangyujie.dl@ccb.com

第四篇：倉單質押融資

倉單質押融資 基本概念

倉單質押融資 warehouse receipt financing是指申請人將其擁有完全所有權的貨物存放在銀行指定倉儲公司（以下簡稱倉儲方），并以倉儲方出具的倉單在銀行進行質押，作為融資擔保，銀行依據質押倉單向申請人提供的用于經營與倉單貨物同類商品的專項貿易的短期融資業務。倉單，在學理解釋上是指倉儲方簽發給存儲人或貨物所有人的記載倉儲貨物的惟一合法的物權憑證，倉單持有人可以憑倉單直接向倉儲方提取倉儲貨物。我國現行合同法以及物權法還沒有對倉單給予明確的法律定義，但《合同法》第386條規定了倉單的內容要件。因此，現實中倉單格式與內容多自行設計，且容易與傳統的入庫單、提貨單混淆。

倉單質押的法律依據是我國物權法第223條以及擔保法的相關規定內容，是以倉單為標的物而成立的一種質權，多為債權實現的一種擔保手段。當前，銀行的倉單質押融資業務就建立在倉單的質押擔保權能之上，其核心在于擔保人以在庫動產（包括原材料、產成品等）作為質押物擔保借款人向銀行的借款，倉儲物流企業經銀行審核授權后，以第三方的身份對擔保人倉單項下的在庫動產承擔監管責任，受銀行委托代理監管服務，對質押物進行庫存監管。

必備條件

質押倉單項下的貨物必須具備的條件：

1、所有權明確，不存在與他人在所有權上的糾紛；

2、無形損耗小，不易變質，易于長期保管；

3、市場價格穩定，波動小，不易過時，市場前景較好；

4、適應用途廣泛，易變現；

5、規格明確，便于計量；

6、產品合格并符合國家有關標準，不存在質量問題；

多操作于鋼材、有色金屬、黑色金屬、建材、石油化工產品等大宗貨物。

倉單質押融資對企業的要求：

1.將可用于質押的貨物（現貨）存儲于本行認可的倉儲方，并持有倉儲方出具的相應的倉單；

2.應當對倉單上載明的貨物擁有完全所有權，并且是倉單上載明的貨主或提貨人；

3.以經銷倉單質押下貨物為主要經營活動，從事該貨品經銷年限大于等于1年，熟知市場行情，擁有穩定的購銷渠道；

4.資信可靠，經營管理良好，具有償付債務的能力，在各大銀行均無不良記錄；

5.融資用途應為針對倉單貨物的貿易業務。

基本流程

以借款人使用自身在庫動產倉單質押融資為例，基本流程如下：

（1）借款人與物流企業簽訂《倉儲協議》，明確貨物的入庫驗收和保護要求，并據此向物流企業倉庫交付貨物，經物流企業審核確認接收后，物流企業向借款人開具專用倉單。借款人同時向指定保險公司申請辦理倉儲貨物保險，并指定第一受益人為銀行。

（2）借款人持物流企業開出的倉單向銀行申請貸款，銀行接到申請后向物流企業核實倉單內容（主要包括貨物的品種、規格、數量、質量等）。

（3）銀行審核通過后，借款人、銀行、物流企業三方簽訂《倉單質押貸款三方合作協議書》。倉單出質背書交銀行。

（4）物流企業與銀行簽訂《不可撤消的協助銀行行使質押權保證書》，確定雙方在合作中各自應履行的責任。

（5）借款人與銀行簽訂《銀企合作協議》、《賬戶監管協議》，規定雙方在合同中應履行的責任。借款人根據協議要求在銀行開立監管賬戶。

（6）倉單審核通過，在協議、手續齊備的基礎上，銀行按約定的比例發放貸款到監管賬戶上。

（7）貨物質押期間，物流企業按合同規定對質押品進行監管，嚴格按三方協議約定的流程和認定的進出庫手續控制貨物，物流企業只接收銀行的出庫指令。

（8）借款人履行約定的義務，將銷售回收款存入監管賬戶。

（9）銀行收到還款后開出分提單，物流企業按銀行開出的分提單放貨。直至借款人歸還所有貸款，業務結束。

（10）若借款人違約或質押品價格下跌，借款人又不及時追加保證金的，銀行有權處置質押物，并將處置命令下達給物流企業。

（11）物流企業接收到處置命令后，根據貨物的性質對其進行拍賣或回購，來回籠資金。

風險

倉單質押作為第三方物流企業向金融領域延伸的一種創新服務方式，能夠很好地解決我國目前企業融資難、銀行放貸難的市場現狀。但由于是創新產品，故在開展倉單質押融資業務時就不可避免地存在著各種各樣的風險。因此必須采用目前較為先進的無線射頻識別技術監管質押物，并通過期貨市場的功能來轉移風險等，這些都可以用來減少倉單質押融資業務的風險。

結論

我國物流企業倉單質押監管業務自開展以來，在實踐中不斷摸索，為適應不同的需求，從靜態質押到動態質押，從庫內質押到庫外質押，從倉儲單一環節的質押到供應鏈多環節的質押，在基本模式的基礎上已形成了多樣化的倉單質押監管模式，有效地實現了物流、商流、信息流和資金流的有機結合。[1]

第五篇：倉單質押流程

倉單質押流程

流程涉及對象：銀行、市場、倉庫、交易商(客戶)

1、銀行與市場簽訂業務合作協議。

2、交易商將標的物存入指定監管倉庫，倉庫出具倉單。

3、交易商按銀行要求準備授信資料，提交授信申請交市場認可。

4、銀行派2人、交易商派1人、市場儲運部派1人一起到指定倉庫核實貨物，同時由銀行、指定倉庫、交易商、市場四方簽訂《倉儲監管協議》。

5、辦理質押物檢驗、保險手續，由指定倉庫將質押物掛牌明示“該批貨物___噸已質押給某某銀行”。

6、在倉單背面粘單，粘單上由出質人(交易商)、指定倉庫簽章確認。

7、出質人向銀行出具《出質確認書》。

8、銀行向指定倉庫發出《倉單查詢書》。

9、指定倉庫根據查詢書內容向銀行出具《倉單查復書》。

10、銀行向指定倉庫發出《出質通知書》;同時向市場發出《出質通知書》。

11、指定倉庫和市場向銀行出具《出質通知書(回執)》。

12、交易商將倉單、質檢報告、保險單及銀行要求的授信資料提交給銀行。

13、交易商、銀行、市場三方簽訂《質物處置協議書》，明確銀行有權按協議約定委托市場處置質物。

14、銀行按標的物近10個交易日平均價格與上月平均價格孰低之價格(基準價格)的70%向交易商發放授信，期限不超過6個月。

15、銀行將倉單正本、保單正本、質檢單正本入庫保管。

16、授信期內如果標的物價格跌到基準價格的80%以下時，銀行向交易商發出《通知書》，要求交易商以保證金的方式補足價格變動的差額款(基準價格與現貨市場價格的差額)，或追加新的標的物作為質押擔保。若2個工作日內交易商不補足保證金或追加質物，銀行根據《質物處置協議書》向市場發出《委托書》，直接將質物通過市場變現以收回授信本息。

17、授信到期若交易商不主動歸還授信，銀行在到期日向交易商發出《通知書》，交易

商2個工作日內不歸還授信，銀行根據《質物處置協議書》向市場發出《委托書》，直接將質押物通過市場變現以收回授信本息。

18、貸款按月結息，每月20日銀行直接從交易商帳戶扣收。

19、交易商提前或按期歸還授信本息后，向銀行出具《提貨申請書》。

20、銀行簽發《提貨通知書》，經市場簽章確認，將《提貨通知書》及銀行背書后的《倉單》交給交易商。

21、倉庫根據《提貨通知書》及《倉單》辦理提貨出庫手續，并向銀行發出《提貨通知書(回執)》。

22、根據《倉儲監管協議》，當銀行須處置質物收回授信本息時，倉庫根據銀行指定的任意第三方辦理提貨出庫手續。

23、經辦客戶經理須每日記錄標的物價格波動情況，以便及時掌握倉單的變現能力和變現價格。

24、授信業務發生后，經辦客戶經理必須每月定期前往各指定倉庫核查監管貨物實際情況，填寫《查庫記錄》，并由倉庫簽章確認核查結果，確保監管貨物安全。