第一篇：2014年4月自考財務報表分析試題后附答案

全國2014年4月高等教育自學考試

財務報表分析

（一）試題

課程代碼：00161

一、單項選擇題（本大題共20小題，每小題1分，共20分）

1、下列項目中，反映企業資產運用、循環的效率高低是（）A、財務能力 C、發展能力 B、盈利能力 D、營運能力

2、在進行財務報表分析時，下列信息來源中屬于非會計信息的是（）A、會計報表附注 B、企業預算信息 C、審計報告 D、投融資決策信息

3、資產負債表項目的質量分析不包括（）A、交易性金融資產 B、長期股權投資 C、資產減值損失 D、商譽

4、下列關于負債融資的說法，正確的是（）

A、負債融資資本成本低，財務風險高 B、負債融資資本成本高，財務風險高 C、負債融資資本成本低，財務風險低 D、負債融資資本成本高，財務風險低

5、某公司2012年度銷售收入凈額為6000萬元，年初應收賬款余額為210萬元，年末應收賬款余額為430萬元，年末應收票據余額為120萬元，每年按360天計算，該公司的應收賬款周轉天數24天，該公司年初應收票據余額是（）A、50萬元 C、30萬元 B、40萬元 D、20萬元

6、下列分析內容中，屬于利潤表趨勢分析的是（）A、比較利潤表分析 B、利潤總額構成分析 C、收入成本配比分析 D、共同比利潤表分析

7、下列選項中，屬于健康成長公司的是（）

A、經營活動現金凈流量大于 0，投資活動現金凈流量大于 0 B、經營活動現金凈流量小于 0,投資活動現金凈流量小于 0 C、經營活動現金凈流量小于 0,投資活動現金凈流量大于 0 D、經營活動現金凈流量大于 0,投資活動現金凈流量小于 0

8、便于分析企業經營活動產生的現金流量來源和用途的是（）A、比較現金流量表分析 B、采用直接法編制的現金流量表 C、現金流量表結構分析 D、采用間接法編制的現金流量表

9、下列屬于分析短期償債能力財務指標的是（）A、現金比率 B、資產負債率 C、產權比率 D、權益乘數

10、利息保障倍數是（）

A、息稅前利潤與財務費用的比值 B、息稅前利潤與債務利息的比值 C、凈利潤與財務費用的比值 D、凈利潤與債務利息的比值

11、下列計算公式正確的是（）

A、總資產周轉率=營業收入/平均資產總額

B、固定資產周轉率=主營業務收入/固定資產平均余額 C、應收賬款周轉率=銷售收入/應收賬款平均余額 D、存貨周轉率=營業成本/存貨平均余額

12、現金周期的影響因素不包括（）A、應收賬款周轉天數 B、存貨周轉天數 C、應付賬款周轉天數 D、固定資產周轉天數

13、能夠反映企業在銷售過程中產生利潤能力的指標是（）A、每股收益 B、每股現金流量 C、銷售毛利率 D、流動資產收益率

14、下列選項中，屬于稀釋性潛在普通股的是（）A、行權價格高于普通股市場價格的股份期權 B、行權價格高于普通股市場價格的認股權證 C、可轉換公司債券 D、優先股

15、資本積累率是指（）

A、企業本年股本增長額同年初股本的比率

B、企業本年資本公積增長額同年初資本公積的比率 C、企業本年留存收益增長額同年初留存收益的比率 D、企業本年所有者權益增長額同年初所有者權益的比率

16、下列選項中，屬于企業財務發展能力分析指標的是（）A、股利增長率 B、銷售增長率

C、總資產增長率 D、資產成新率

17、下列選項中，屬于資產負債表日后調整事項的是（）A、資產負債表日后訴訟案件結案 B、資產負債表日后發生重大訴訟 C、資產負債表日后發生巨額虧損 D、資產負債表日后發行股票

18、在進行財務分析時，應當剔除的是（）A、企業銷售商品給企業利潤帶來的影響

B、企業讓渡資產使用權給企業利潤帶來的影響 C、企業提供勞務給企業利潤帶來的影響 D、關聯方活動給企業利潤帶來的影響

19、杜邦財務分析的核心指標是（）

A、權益收益率 B、資產凈利率 C、凈利潤 D、銷售凈利率 20、沃爾評分法下企業的綜合得分接近100分，說明（）A、企業的綜合財務狀況優于行業的平均水平B、企業的綜合財務狀況接近于行業的平均水平C、企業的綜合財務狀況較差

D、企業的綜合財務狀況低于行業的平均水平

二、多項選擇題（本大題共10小題，每小題2分，共20分）

21、財務分析的評價基準包括（）

A、經驗基準 B、行業基準 C、歷史基準 D、目標基準 E、國際基準

22、企業資本結構決策需要重點考慮的有（）

A、資金需要量 B、資本成本 C、企業的風險態度 D、企業生命周期 E、企業規模

23、利潤表結構分析方法有（）A、比較利潤表分析 B、定比利潤表分析

C、共同比利潤表分析 D、利潤總額構成表分析 E、行業利潤表分析

24、通過現金流量表分析，會計信息使用者可以（）A、評價企業利潤質量 B、評價企業財務風險

C、預測企業未來現金流量 D、評價企業獲取現金和現金等價物的能力 E、了解利潤與現金流量之間差異的大小和原因

25、下列選項中，屬于長期償債能力靜態分析指標的是（）

A、資產負債率 B、產權比率 C、權益乘數 D、股權比率 E、利息保障倍數

26、能夠對流動資產周轉情況進行綜合分析的指標有（）A、營業周期 B、現金周期

C、營運資本周轉率 D、應收賬款周轉率 E、流動資產周轉率

27、影響企業盈利能力的特殊項目包括（）

A、稅收政策 B、利潤結構 C、資本結構 D、資產運轉效率 E、企業盈利模式因素

28、企業面臨的周期類型有（）

A、經濟周期 B、行業周期 C、產業生命周期 D、企業生命周期 E、產品生命周期

29、沃爾評分法使用的財務比率有（）A、流動比率 B、凈資產/負債

C、資產/固定資產 D、銷售額/應收賬款 E、銷售額/凈資產

30、審計報告的基本類型有（）

A、無保留意見審計報告 B、帶強調事項段的無保留意見審計報告 C、保留意見審計報告 D、否定意見審計報告 E、無法表示意見審計報告

三、判斷說明題（本大題共5小題，每小題2分，共10分）

31、由于速動資產易于變現，因此速動資產完全等同于企業的現時支付能力。（）

32、企業生產經營資金周轉天數越長，表明企業資金利用效果越好，效率越高。（）

33、每股收益越高，必然每股股利也越高。（）

34、企業所在的經營周期、發展戰略以及市場環境等因素均影響現金凈流量大小。（）

35、會計政策和會計估計會對企業現金流量產生重要影響。（）

四、簡答題（本大題共2小題，每小題5分，共10分）

36、在分析企業營業收入時需要注意哪些問題？

37、簡述影響長期償債能力的特別項目。

五、計算分析題（本大題共5小題，每小題5分，共25分）計算結果保留兩位小數。

38、甲公司2012年和2013年有關財務數據如下表：

假定一年按360天計算。

要求：(1)計算甲公司2012年及2013年銷售毛利率；

(2)計算甲公司2012年及2013年應收賬款周轉率和周轉天數；(3)簡要分析計算得出的結果。

39.A上市公司2012年初在外發行普通股總數為2億股，2012年11月1日增發新股3000萬股；B上市公司2012年初在外發行普通股總數為2億股，2012年7月1日按照10∶2的比例派發股票股利。兩家上市公司2012年的凈利潤均為2億元，A公司派發現金股利2000萬元，B公司派發現金股利1000萬元。

要求：(1)計算兩家上市公司的基本每股收益；(2)計算兩家上市公司的每股股利；

(3)計算兩家上市公司的股利支付率，并簡要分析計算結果。（計算結果保留三位小數）

40、乙公司2012年2013年部分財務指標如下：

要求：

(1)計算乙公司2012年和2013年的總資產收益率和權益乘數；(2)計算乙公司2012年和2013年的凈資產收益率；

(3)利用杜邦分析法對乙公司凈資產收益率變化的原因進行簡要分析。

41、丙公司2013年度發生了下列五個會計事項：(1)收到稅收優惠返還取得現金；(2)現金購買交易性金融資產；(3)償還短期債務支付現金；(4)以低于市場價格購買商品支付現金；(5)存貨發生減值損失。要求：(1)分析這些會計事項對丙公司經營活動現金凈流量的影響；(2)分析這些會計事項對丙公司速動比率的影響。

（導致增加用“+”表示，減少用“一”表示，沒有影響用“0”表示。假設原來的速動比率為1，將影響的結果填寫于下表空格處。）

42、丁公司2010年至2013年有關的財務數據如下表： 單位：萬元

要求：(1)根據上述資料填寫下表空格數據。

(2)簡要分析評價丁公司的發展能力。

六、綜合分析題（本大題共1小題，共15分）計算結果保留兩位小數。43.C公司2012和2013年末的比較資產負債表財務數據如下： 位：萬元

要求：(1)根據上述資料完成下表。

(2)計算2012年和2013年營運資本、流動比率、速動比率的變化，并簡要分析原因；

(3)計算2012年和2013年資產負債率、有形資產債務比率、有形凈值債務比率的變化，并簡要分析原因。

2014年4月全國高等教育自學考試

《財務報表分析

（一）》答案

課程代碼：00161

1-5 DCCAB6-10 AABAB11-15 CCCCD16-20 BADAA 21-25 ABCD、BDE、CE、BCDE、ABC26-30 BDE、ABCDE、ACDE、ABCDE、ABCDE 31.× 速動資產盡管變現能力較強，但它并不等于企業的現時支付能力。當企業速動資產中含有大量不良應收賬款時，或企業的短期股票投資套牢而轉化為事實上的長期投資時，即使該比率大于1，也不能保證企業有很強的短期償債能力。因此，該比率應與速動資產變現能力、應收賬款周轉率及壞賬準備率等相關指標結合起來分析。

32.√ 從個別的固定資產來看，它的資金周轉率則是其使用周期。流動資金周轉率，反映流動資金周轉速度。在保證生產經營正常進行的情況下，資金周轉速度越快，說明資金利用效果越好。33.√ 34.√ 35.×

四、簡答題

36.分析營業收入需注意的問題：（1）企業營業收入確認的具體標準 資產合計 流動負債 長期負債 負債合計 實收資本 盈余公積 未分配利潤 所有者權益合計

（2）企業營業收入的品種構成（3）企業營業收入的區域構成

（4）企業營業收入來自關聯方的比重

（5）行政手段造成的收入占企業收入的比重 37.影響長期償債能力的特別項目：（1）長期資產與長期債務

長期資產的賬面價值與實際價值可能會存在一定差異，而真正對債務具備保障能力的是實際價值，因此以反應長期資產的賬面價值的報表數據為來源計算的財務比率可能無法準確反映企業實際的長期償債能力。長期負債的金額也受會計政策的影響和可轉換債券的影響

（2）融資租賃與經營租賃融資租賃在分析長期償債能力時，已經包括在相應的財務比率的計算中；經營租賃未包括在資產負債表的長期負債中，但當企業的經營租賃量比較大、期限較長并且具備經常性時，這種長期性的租賃實質上具有長期籌資的性質，必須按期支付，會使得賬面數據計算的財務比率無法準確反應企業的長期償債能力。

（3）分析或有事項時，需要對敘述的或有事項的附注仔細查閱，以發現在資產負債表中沒有揭示的可能重大的負債項目。（4）資產負債表日后事項，已證實資產發生了減損；銷售退回；已確定獲得或支付的賠償；董事會制定的利潤分配方案；正在商議的債務重組協議；股票和債券的發行（5）稅收因素對償債能力的影響分析

38、（1）2012年銷售毛利率=900/4500=20%（2）2012年應收賬款周轉率=4500/1000=4.5 2013年應收賬款周轉率=6000/1500=4（3）2013年銷售毛利率增高, 2013年應收賬款周轉率降低,2013年賒銷比例下降

39、（1）

A 公司基本每股收益=凈利潤／發行在外普通股的加權平均數 =20000÷(20000+3000/12*2)=0.976 B 公司基本每股收益=凈利潤／發行在外普通股的加權平均數=20000÷(20000+4000/12*6)=0.909（2）A 公司每股股利=2000/(20000+3000)=0.087 B 公司每股股利=1000/(20000+4000)=0.042 40、（1）2012年總資產收益率=8%*0.15=0.012 2013年總資產收益率=9%*0.12=0.011 2012年權益乘數=1.5 2013年權益乘數=1.4（2）2012年凈資產收益率=0.012*1.5=0.018 2013年凈資產收益率=0.011*1.4=0.015（3）2013年凈資產收益率相對于2012年下降16.67%

41、（1）++（2）－ 0（3）－ 0（4）－ 0（5）0 —

42、（0.12 0.19 0.13）（0.29 0.32 0.29）（0.14 0.26 0.20）（0.13 0.08 0.09）43.(1)速動資產=-5000，-12.5% 存貨18000，37.5% 固定資產8000，5.71% 無形資產10000，20% 資產合計31000，11.15% 流動負債6000，7.5% 長期負債 8000，13.33% 負責合計14000，10% 實收資本0，0 盈余公積7000，43.75% 未分配利潤10000，83.33% 權益合計17000，12.32%（2）12年營運資本=88000-80000=8000 流動比例=88000/80000=1.1 速動比率=40000/80000=0.5 13 年營運資本=101000-86000=15000 流動比例=101000/86000=1.17 速動比率=35000/86000=0.41 營運資本上升，流動比例也上升，但速動比率下降，主要原因時存貨上升的幅度超過了流動負債上升的幅度。

第二篇：2015年10月自考財務報表分析試題后附答案

2015年10月高等教育自學考試全國統一命題考試

財務報表分析(一)試卷

(課程代碼 00161)

一、單項選擇題(本大題共20小題，每小題l分，共20分)1．企業價值評估的基礎是（）

A．盈利能力分析 B．償債能力分析 C．營運能力分析 D．發展能力分析

2．在共同比財務報表分析中，需要分析資產負債表各項目與下列哪項的比率（）A．總負債 B.總資產 C．總收入 D.所有者權益 3．我國商業匯票的付款期最長是（）A．10天 B．90天 C．6個月 D．1年

4．下列選項中，不應計提存貨跌價準備的項目是（）A．銷售毛利率下降

B．企業使用原材料生產的產品成本大于產品的銷售價格

C．企業因產品更新換代，原有庫存原材料已不適應新產品的需要，而該原材料的市場價 格又低于其賬面價值

D．因企業所提供的商品或勞務過時，導致市場價格逐漸下跌 5．利潤表共同比分析時，把利潤表各項目都表達為（）A．凈利潤的百分比 B．主營業務收人的百分比 C．主營業務利潤的百分比 D．營業利潤的百分比 6．間接法編制現金流量表的起點是（）

A．凈利潤 B．主營業務收入 C．主營業務利潤 D．營業利潤 7．現金流量表取得投資收益收到的現金不包括（）A．從子公司收到的現金股利 B．從聯營企業收到的現金股利 C．持有債券取得的利息 D．取得的股票股利 8．影響企業短期償債能力的主要因素是（）

A．盈利能力 B．銷售收入 C．資產的變現能力 D.資產的結構 9.下列財務比率中，最為穩健的償債能力指標是

A．資產負債率 B．流動比率 C.速動比率 D.現金比率 10．下列財務指標中，不屬于營運能力分析比率的是（）

A．應收賬款周轉率 B.存貨周轉率 C．再投資比率 D．平均收現期 11．杜邦財務分析體系中，最綜合性的指標是（）

A．資產凈利率 B．權益收益率 C．權益乘數 D．總資產收益率 12.下列選項中，屬于會計政策變更的是（）A．長期股權投資由成本法轉為權益法

B．將應收賬款的壞賬提取比例由2％改為5％

C．根據新獲得的信息，將某電子設備使用年限由6年改為3年 D．由于新技術出現，將固定資產殘值由5％改為2％ 13．下列比率中，反映股利政策的核心比率是（）

A．股利收益率 B．股利增長率 C．市盈率 D．股利支付率 14.下列選項中，不屬于關聯方的是（）A．公司的母公司 B．公司的聯營企業 C．公司的主要供應商 D．公司的合營企業

15．沃爾評分法中，最常用的財務比率標準值是（）A．企業的歷史水平B．競爭對手的水平

C．國外先進企業的水平D．同行業的平均水平16.與市盈率指標計算無關的參數是（）A．年末普通股股本 B．年末發行在外普通股股數 C．年末凈利潤 D．每股市價

第 1 頁 17.企業的產權比率越低，表明（）

A．所有者權益的保障程度越高 B.負債在資產總額中所占的比重越小 C.企業的短期償債能力越強 D．資本負債率越高 18．下列選項中，不會影響企業利潤的是（）A．交易性金融資產公允價值變動 B．交易性金融負債公允價值變動

C．以公允價值模式計量的投資性房地產價值變動 D．可供出售金融資產公允價值變動

19．若流動比率大于l，則下列結論成立的是（）

A．速動比率大于1 B．營運資金大于0 C．資產負債率大于l D．長期償債能力有保障 20．下列項目中，不屬于現金流量表中“支付給職工及為職工支付的現金”的是（）A．支付給職工的工資 B．支付給職工的獎金

C.支付給在建工程工人的工資 D.支付給職工的生育津貼

二、多項選擇題(本大題共l0小題，每小題2分，共20分》 21．企業分析評價的基準有（）

A．行業基準 B．歷史基準 C．目標基準 D.經驗基準 E．理論基準

22.下列長期股權投資中，按照會計準則規定應該采用成本法核算的有（）A．對子公司投資 B.對聯營企業投資

C．對合營企業投資 D．持股5％并且無公開市場的股權投資 E．持股15％并且有公開市場的股權投資

23.下列項目中，屬于長期負債的有（）A．應付債券 B．融資租賃固定資產的租賃費 C．補償貿易下引進設備應付價款 D.長期借款 E.應付職工薪酬

24．下列資產減值損失不能轉回的有（）

A．存貨 B.持有至到期投資 C.固定資產 D．無形資產E．交易性金融資產 25．現金流量表中經營活動支付的各項稅費包括（）

A．印花稅 B.房產 C．土地增值稅 D.教育費附加 E．車船使用稅 26.下列項目中，不影響企業速動比率的有（）

A.預付賬款 B．存貨 C.待攤費用 D．應收賬款 E.應付賬款

27．在資產負債表日至財務報告批準報出日之間發生的下列事項中，屬于調整事項的有（）A．已證實的資產發生了減損

B．資產負債表日前發生的訴訟結案

C．資產負債表日后資產價格發生重大變化 D．資本公積轉增資本

E．資產負債表日后發生重大訴訟

28．下列指標中，能夠衡量企業財務發展能力的有（）

A．資產成新率 B．資產周轉率 C．資本積累率 D．股利增長率 E.銷售增長率 29．總資產周轉率受到下列哪些因素的影響（）

A.流動資產周轉率 B．固定資產周轉率 C．存貨周轉率 D．應收賬款周轉率 E．營運資本結構 30．企業的長期償債能力受到下列哪些因索的影響（）

A.盈利能力 B．資本結構 C．長期資產保值增值程度 D．應收賬款周轉率 E.營運資本結構

三、判斷說明題(本大題共5小題，每小題2分，共l0分)31．企業償債能力不僅與債務結構有關，還與企業的未來收益能力緊密聯系。（）

32．企業應收賬款的賬齡越長，發生壞賬的可能性越大。（）

33.稀釋每股收益的計算只考慮發行在外的普通股。（）

第 2 頁 34.快速成長期的企業的投資現金流通常情況下為正。（）

35．銷售凈利率越高，企業在正常經營情況下由盈轉虧的可能性越高。（）

四、簡答題(本大題共2小題，每小題5分，共l0分)36．采用沃爾評分法選擇財務比率應該注意哪些原則?

37.簡述審計報告對財務分析的影響。

五、計算分析題(本大題共5小題，每小題5分，共25分)計算保留兩位小數。

38．債務人乙公司財務狀況惡化導致債權人甲公司發生壞賬損失，甲公司財務報告批準報 出臼為2015年3月31日。包括以下兩種情況：

(1)2014年l2月31日，乙公司財務狀況良好，甲公司預計應收賬款可按時收回；乙公 司一周后發生重大火災，導致甲公司50％的應收賬款無法收回。

(2)2014年i2月31日，甲公司根據掌握的資料判斷，乙公司有可能破產清算，甲公司 估計對乙公司的應收賬款將有10％無法收回，故按 l0％的比例計提壞賬準備。一 周后甲公司接到通知，乙公司已被宣告破產清算，甲公司估計有70％的債權無法收 回。

要求：試分析以上兩種情況分別屬于哪一種資產負債表日后事項并闡述其原因。

39.A公司本末與上末銷售總額分別為：6715萬元和6000萬元，3年前末的銷售 收入總額為5050萬元；本末與上末股東權益合計分別為6275萬元和6187萬 元。要求：計算公司的下列財務比率。

(1)銷售增長率和3年平均銷售增長率；(2)資本積累率。

40.B公司2014的資產負債表和利潤表如下： 資產負債表

第 3 頁 要求：計算資產負債率、股權比率、產權比率、有形凈值債務比率和利息保障倍數。

41． C公司是上市公司，2014利潤分配表如下：(單位：萬元)

補充資料：

(1)C公司2014年末股本為3450萬元，股東權益總計為8050萬元；

(2)C公司2014年末每股市價l2．5元，流動在外的普通股股數為3450萬股。要求：(1)計算凈資產收益率、每股收益；(2)計算市盈率、股利收益率和股利發放率。

42．某公司和行業的基本財務比率如下：

要求：計算公司和行業的股東收益率并做出簡要分析。

六、綜合分析題(本大題共l小題，共l5分)計算結果保留兩位小數。請在答題卡上作答。

43.D公司和E公司均屬于工業制造類企業，2014年年末兩家公司簡化的資產負債表及相關資料如下：(單位：萬元）

第 4 頁

補充資料：

(1)2014年 D公司和E公司的平均應收賬款周轉天數(一年按360天計算)分別為18 天、30天；銷售毛利率分別為30％和28％。

(2)D公司和E公司應收賬款的年初數分別為90萬元和180萬元。(3)D公司和E公司存貨的年初數分別為200萬元和300萬元。要求：

(1)分別計算兩個公司的流動比率、速動比率、現金比率；(2)分別計算兩個公司的主營業務收入、主營業務成本；(3)分別計算兩個公司的存貨周轉天數、營業周期；

(4)比較兩家公司的財務數據和比率，你認為哪家公司有更佳的短期償債能力、營運能 力?分別表現在什么方面?

第 5 頁 第 6 頁 第 7 頁

第 8 頁

第三篇：自考財務報表分析

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財務報表分析

（一）多選、簡答題考點

1.簡述財務分析的目的。

答案：（教材第2頁）財務分析的目的就是通過對財務報告以及其他企業相關信息進行綜合分析，得出簡潔明了的分析結論，從而幫助企業相關利益人進行決策和評價。具體可以分為：為投資決策、信貸決策、銷售決策和宏觀經濟等提供依據；為企業內部經營管理業績評價、監督和選擇經營管理者提供依據。

3.簡述財務分析的內容。

答案：（教材第2頁）財務分析的內容主要包括：㈠會計報表解讀（一般包括三個部分，即：會計報表質量分析，會計報表趨勢分析，會計報表結構分析）；㈡盈利能力分析；㈢償債能力分析；㈣營運能力分析；㈤發展能力分析；㈥財務綜合分析（其具體方法有杜邦分析法、沃爾評分法）。

4.簡述財務分析的評價基準的種類及其含義。

答案：（教材第5頁）財務分析評價基準的種類有：㈠經驗基準，是指依據大量的長期的日常觀察和實踐形成的基準，該基準的形成一般沒有理論支撐，只是簡單地根據事實現象歸納的結果；㈡行業基準，是行業內所有企業某個相同財務指標的平均水平，或者是較優水平；㈢歷史基準，是指本企業在過去某段時間內的實際值，根據需要，可以選擇歷史平均值，也可以選擇最佳值作為基準；㈣目標基準，是財務分析人員綜合企業歷史財務數據和現實經濟狀況提出的理想標準（在財務實踐中，一般使用財務預算作為目標基準，一般為企業內部分析人員所用）。

7.簡述會計信息的質量特征。

答案：（教材第13頁）會計信息的質量特征包括八個方面：㈠可靠性（強調實際發生）；㈡相關性（強調與財務會計報告使用者的經濟決策需要相關）；㈢可理解性（強調清晰明了）；㈣可比性（強調橫向、縱向可比一致）；㈤實質重于形式（強調經濟實質，而不是法律形式）；㈥重要性；㈦謹慎性（強調不高估資產收益、低估負債費用）；㈧及時性。

8.簡述趨勢分析法。

答案：（教材第27頁）趨勢分析法是根據企業連續數期的財務報告，以第一年或另外選擇某一年份為基期，計算每一期各項目對基期同一項目的趨勢百分比，或計算趨勢比率及指數，形成一系列具有可比性的百分數或指數，從而揭示當期財務狀況和經營成果的增減變化及其發展趨勢。依據所采用的基期不同，所計算的動態指標比率可以分為定比動態比率和環比動態比率。

9.簡述存貨可變現凈值的確定方法。

答案：（教材第32頁）對于不同的存貨，可變現凈值的確定方法不同：㈠產成品、商品和用于出售的材料等可直接出售的商品存貨，在正常生產經營過程中，應當以該存貨的估計售價減去估計的銷售費用和相關稅費后的金額確定可變現凈值；㈡用于生產的材料、在產品或自制半成品等需要經過加工的材料存貨，在正常生產經營過程中，應當以所生產的產成品的估計售價減去至完工時估計將要發生的成本、估計的銷售費用以及相關稅費后的金額確定其可變現凈值；㈢為執行銷售合同或勞務合同而持有的存貨，通常應當以合同價格作為其可變現凈值的計量基礎，以合同售價減去估計的銷售費用和相關稅費，或減去至完工時估計將要發生的成本、估計的銷售費用后的金額確定其可變現凈值。

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10.簡述在固定資產質量分析時，應當注意的問題。㈠㈡㈢

答案：（教材第38頁）在固定資產質量分析時，應當注意以下方面：㈠應當關注固定資產規模的合理性；㈡固定資產的結構；㈢固定資產的折舊政策。貨幣資金持有量的決定因素：（教材第30頁）企業規模；所在行業特性；企業融資能力；企業負債結構。

對應收賬款質量的判斷應從以下幾方面著手：（教材第31頁）應收賬款的賬齡；應收賬款的債務人分布；壞賬準備的計提。

存貨質量分析，應關注以下幾點（教材第32頁）：存貨的可變現凈值與賬面金額之間的差異；存貨的周轉狀況；存貨的構成；存貨的技術構成。

持有至到期投資質量分析應注意以下幾點（教材第36頁）：對債權相關條款的履約行為進行分析；分析債務人的償債能力；持有期內投資收益的確認。

11.簡述無形資產的質量分析。

答案：（教材第40頁）無形資產的賬面價值可能高估也可能低估實際價值，在進行質量分析時：若無形資產賬面價值大于實際價值，要關注企業是否嚴格遵循了資本化規定，有無擴大資本化的傾向，其次，應檢查企業無形資產的攤銷政策是否正確；當無形資產賬面價值小于實際價值時，要關注因資本化條件限制形成的賬外無形資產。

商譽是指企業在購買另一個企業時，購買成本大于被購買企業可辨認凈資產公允價值的差額。商譽出現在企業合并中，對于非同一控制下的吸收合并，企業合并成本大于合并中取得的被購買方可辨認凈資產公允價值的差額，應確認為商譽，在合并方的資產負債表上列示；對于非同一控制下的控股合并，企業合并成本大于合并中取得的被購買方可辨認凈資產公允價值的差額，在合并方的個別資產負債表上不確認為商譽，而在合并資產負債表中列示為商譽。企業報表上列示的商譽不攤銷，只是每個會計期間進行減值測試。

13.簡述比較資產負債表趨勢分析的定義及比較的方式。

答案：（教材第54頁）資產負債表的趨勢分析就是采用比較的方法，分析的對象是企業連續若干年的財務狀況信息，并觀察其變動趨勢。方法有：對比較資產負債表的分析、相對數的比較、財務比率的比較；可以做定比分析，也可以做環比分析。

企業的資產結構與資本結構：（教材第67-71頁）

影響企業資產結構的因素有：企業內部管理水平、企業規模、企業的資本結構、行業因素、經濟周期。資產結構的內容分類。按資產流動性，分為流動資產和長期資產；按資產的使用形態，分為有形資產和無形資產。

狹義的資本結構公指企業債務與所有者權益之間的比值。

影響企業資本結構的因素有：企業面臨的籌資環境、資本成本與融資風險、行業因素、企業生命周期、獲利能力和投資機會。

14.簡述在企業的成長期和成熟期，企業的資本結構發生的變化。

答案：（教材第71頁）在企業生命周期的四個階段，企業的資本結構會發生對應的變化。在企業成長期，企業的迅速擴張需要大量的外部資金，企業會更多的依賴于銀行等金融中介，因而債務融資比率較高，隨著公司財富的不斷積累，必然用成本較低的內部資金來代替外部資金，從而降低債務融資比率。另一方面，成熟企業一般更偏好于風險較低的投資項目，這使企業的經營風險降低，使債權人的資產更有保障，降低了債務融資的代理成本，因而處于成熟期的企業會有較低的債務融資比率。

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15.簡述企業利潤質量分析的內容。

答案：（教材第75頁）企業利潤的質量可以從兩個方面進行分析：第一，從利潤結果來看，因為權責發生制的關系，所以企業利潤與現金流量并不同步，而沒有現金支撐的利潤質量較差；第二，從利潤形成的過程來看，企業利潤的來源有多種，包括主營業務、其他業務、投資收益、營業外收支和資產價值變動損益等，不同來源的利潤在未來的可持續性不同，只有企業利潤主要來自于那些未來持續性較強的經濟業務時，利潤的質量才比較高。

17.簡述銷售費用質量分析的內容。

答案：（教材第79頁）對銷售費用的質量分析，應當注意其支出數額與本期收入之間是否匹配，如果不匹配，應關注其相關原因。從銷售費用的作用上看，一味地降低企業銷售費用，減少相關開支，從長遠的觀點并不一定有利，所以對銷售費用的分析上，不應簡單看其數額的增減。

18.簡述財務費用質量分析的內容。

答案：（教材第80頁）對財務費用進行質量分析應當細分內部結構，觀察企業財務費用的主要來源。首先應將財務費用的分析與企業資本結構的分析相結合，觀察財務費用的變動是源于短期借款還是長期借款，對于借款費用中應予資本化的部分是否已經資本化；其次，應關注購銷業務中發生的現金折扣情況，關注企業應當取得的購貨現金折扣是否都已取得，若存在大量沒有取得的現金折扣，應懷疑企業現金流是否緊張；再有，如果企業存在外幣業務，應關注匯率對企業業務的影響，觀察企業對外幣資產和債務的管理能力。

19.簡述用資產負債表債務法核算遞延所得稅的具體程序。

答案：（教材第83頁）第一，按照相關會計準則規定確定資產負債表中除遞延所得稅負債以外的其他資產和負債項目的賬面價值；第二，按照準則中對于資產和負債計稅基礎的確定方法，以適用的稅收法規為基礎，確定資產負債表中有關資產、負債項目的計稅基礎；第三，比較資產、負債的賬面價值與計稅基礎，對于兩者間存在差異的，確定為應納稅暫性差異和可抵扣暫性差異，據此計算本期的遞延所得稅負債和遞延所得稅資產；第四，按照稅法規定確定本期的應交所得稅；第五，確定本期利潤表中的所得稅費用。

20.簡述每股收益的內容。

答案：（教材第84頁）每股收益是指普通股股東每持有一股所能享有的企業利潤或需要承擔的企業風險。包括基本每股收益和稀釋每股收益?；久抗墒找嬷豢紤]當期實際發行在外的普通股股份，按照歸屬于普通股股東的當期凈利潤除以當期實際發行在外普通股的加權平均數計算確定。稀釋每股收益是以基本每股收益為基礎，假設企業所有發行在外的稀釋性潛在普通股（可轉換債券、認股權證）均已轉換為普通股，從而分別調整歸屬于普通股股東的當期凈利潤以及發行在外普通股的加權平均數計算而得的每股收益。

21.簡述在進行利潤表趨勢分析時，應注意的問題。

答案：（教材第89頁）第一，如果可以取得詳細的資料，應進一步分析企業營業收入的變化原因，是因為產品售價的變動還是銷售數量的變化；第二，應注意企業主營業務成本的變化原因，是因為原材料的價格變動還是其他原因；第三，定比報表趨勢分析應與比較報表分析相結合。

通過現金流量表，會計信息使用者可以評估企業以下幾方面的能力：第一，企業在未來會計期間產生凈現金流量的能力；第二，企業償還債務及支付企業所有者的投資報酬的能力；第三，企業的利潤與經營活動所產生的凈現金流量發生差異

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WORD格式可編輯 的原因；第四，會計內影響或不影響現金的投資活動和籌資活動。

22.簡述編制現金流量表時，列報經營活動現金流量的方法及其各自優點。

答案：（教材第94頁）直接法和間接法。直接法是按現金收入和現金支出的主要類別直接反映企業經營活動產生的現金流量，一般是以流量表中的營業收入為起點，調節與經營活動有關的項目的增減變動，然后計算出經營活動產生的現金流量。間接法，是指以凈利潤為起點，調整不涉及現金的收入、費用、營業外收支等項目，剔除投資活動、籌資活動對現金流量的影響，據此計算出經營活動產生的現金流量。采用直接法編制的現金流量表，便于分析企業經營活動產生的現金流量的來源和用途，預測企業現金流量的未來前景；采用間接法編制現金流量表，便于將凈利潤與經營活動產生的現金流量凈額進行比較，了解凈利潤與經營活動產生的現金流量差異的原因，從現金流量的角度分析凈利潤的質量。

26.簡述短期償債能力與長期償債能力的關系。

短期償債能力是指企業償還流動負債的能力；長期償債能力是指企業償還長期負債的能力，它們通稱為企業的償債能力，共同構成企業對各種債務的償還能力。兩種償債能力既相互統一，又有顯著的區別；既有共同性，又各具特殊性。區別：

1、償債時間不同；

2、償債穩定性不同，短期償債能力有較大的波動性，而長期償債能力會呈現相對穩定的特點；

3、用于償債的資金來源不同，短期償債能力關注流動資產對流動負債的保障程度；而長期償債能力所涉及的債務償付保證一般為未來所產生的現金流入，因此企業資產和負債結構以及盈利能力是長期償債能力的決定因素。聯系：都是保障企業債務及時償付的反映；長期負債在一定期限內將逐步轉化為短期負債，因此長期負債得以償還的前提是企業具有較強的短期償債能力，短期償債能力是長期償債能力的基礎。

28.簡述短期償債能力分析的意義

答案：（教材第123頁）短期償債能力對于企業各利益關系主體的利益都有著非常重要的影響：對企業的短期債權人而言，企業短期償債能力，直接威脅到其利息與本金的安全性；對企業的長期債權人而言，企業的長期負債總會轉變為短期負債，因此，長期負債人也會關注企業的短期償債能力；對企業的股東而言，企業缺乏短期償債能力不僅有可能導致企業信譽降低，增加后續融資成本，也會導致盈利能力的降低；對供應商而言，企業缺乏短期償債能力，將直接影響到他們的資金周轉甚至是貨款安全；對員工而言，企業缺乏短期償債能力，有可能會影響他們的勞動所得；對企業的管理者而方，企業的短期償債能力直接影響企業的生產經營活動、籌資活動和投資活動能否正常進行。

29.簡述短期償債能力的影響因素。

答案：（教材第124頁）流動資產的規模和質量；流動負債的規模與質量；企業的經營現金流量。另外企業的財務管理水平、母企業與子企業之間的資金調撥以及外部因素也影響償債能力。

流動比率的缺點：是靜態分析指標；沒有考慮流動資產的結構；沒有考慮流動負債的結構；易受人為控制。

30.簡述在速動比率分析中應注意的問題

答案：（教材第135頁）速動比率考慮了流動資產的結構，因而彌補了流動比率的某些不足，但在分析中還應注意以下問題：

1、盡管速動比率較之流動比率更能反映出流動負債償還安全性和穩定性，但并不能認為速動比率較低企業的流動負債到期絕對不能償還；

2、速動資產中也存在某些難以短期變現的因素，如應收賬款，因此在分析速動比率時，還應考慮到速動資產的結構及周轉情況；

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速動比率與流動比率一樣易被粉飾。

31.簡述影響短期償債能力的特別項目。

答案：（教材第140頁）

1、增加變現能力的因素：可動用的銀行貸款指標；準備很快變現的長期資產；償債能力的聲譽；

2、減少變現能力的因素：未作記錄的或有負債；擔保責任引起的負債。

影響企業長期償債能力的因素主要有；企業盈利能力、資本結構和企業長期資產的保值程度。

32.簡述影響長期償債能力的特別項目。

答案：（教材第159頁）長期資產與長期債務；融資租賃與經營租賃；或有事項；資產負債表日后事項；稅收因素對償債能力的影響。

影響企業營運能力的因素有內部因素和外部因素。內部因素主要是企業的資產管理政策與方法；外部因素主要是企業的行業特性與經營背景。

1.簡述營運能力、償債能力和盈利能力的關系。

答案；（教材第166頁）密切的聯系：

1、資產周轉的快慢直接影響著企業的流動性；周轉得越快的資產，流動性越強。

2、資產只有在周轉運用中才能帶來收益。資產周轉的快慢直接影響著企業收益的多少。資產周轉得越快，在同樣的時間內就能為企業帶來更多的收益。

2.簡述營運能力分析的目的答案：（教材第168頁）

1、企業管理當局的分析目的表現為兩方面：一是通過對資產結構的分析發現企業結構問題，尋找優化資產結構的途徑與方法，制定優化資產結構的決策，進而達到優化資產結構的目的；二是發現企業資產周轉過程中的問題，尋找加速資金周轉的途徑與方法，制定加速資金周轉的決策，進而達到優化資源配置、加速資金周轉的目的。

2、企業所有者的分析目的：一是通過資產結構的分析判斷投入資本的保值情況；二是企業的資產經過周轉才能實現增值，周轉越快，能給企業帶來更多的收入，從而為所有者創造更多的價值。

3、企業債權人的分析目的：營運能力本身反映企業的流動性，周轉越快，流動性越強；其次，營業能力對盈利能力的影響也會間接影響到企業的長期償債能力。

流動資產周轉情況的指標有：應收賬款周轉率、存貨周轉率、營業周期、營運資本周轉率、流動資產周轉率。

3.簡述營運資本周轉率的分析意義。

答案：（教材第183頁）所謂營業資本周轉率是指企業一定時期產品或商品的銷售凈額與平均營運資本之間的比率。表明企業營運資本的運用效率。同時，營運資本周轉率還是判斷企業短期償債能力的輔助指標。一般情況下，企業營運資本周轉率越高，所需的營運資本水平也就越低，此時會觀測到企業的速動比率或流動比率可能處于較低的水平，但由于營運資本周轉速度快，企業的短期償債能力仍然能夠保持較高水平。

4.簡述總資產周轉情況的分析意義

答案：（教材第193頁）一般來說，總資產周轉率越高，周轉天數越短，說明企業所有資產周轉得越快，同樣的資產取得的收入越多，因而資產的管理水平越高。對總資產周轉率和總資產周轉天數進行分析時，可以進行橫向和縱向的比較，發現企業總資產周轉速度在整個待業中的水平，與競爭對手相比是快還是慢，看出企業總資產周轉速度的變動態勢，并進一步分析原因，及時找到保持或改善的對策。

6.簡述凈資產收益率的缺陷。

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答案：（教材第206頁）

1、凈資產收益率不便于進行橫向比較。由于企業負債率的差別，如某些企業負債率很高，導致某些微利企業凈資產收益率卻偏高，而有些企業盡管效益不錯，但由于財務結構合理，負債較低，凈資產收益率卻較低。

2、1、凈資產收益率不便于進行縱向比較。企業可通過諸如以負債回購股權的方式來提高每股收益和凈資產收益率，而實際上，該企業經濟效益和資金利用效果并未提高。

10.簡述企業發展能力分析的內容

答案：（教材第230頁）三個方面：企業競爭能力分析、企業周期分析、企業發展能力財務比率分析。企業競爭能力集中表現為企業產品的市場占有情況和產品的競爭能力，同時在分析企業競爭能力時還應對企業所采取的競爭策略進行分析。企業發展能力財務比率分為企業營業發展能力和企業財務發展能力兩個方面。企業營業發展能力分析包括對銷售增長的分析和對資產規模增長的分析。企業財務發展能力分析包括對凈資產規模增長的分析、對利潤增長的分析、對股利增長的分析。

15.簡述固定資產成新率的含義及運用時應注意的問題。

答案：（教材第248頁）固定資產成新率是當期平均固定資產凈值同平均固定資產原值的比率。該指標反映了企業所有的固定資產的新舊程度，體現了企業固定資產的更新快慢和持續發展的能力。

該指標的運用要注意以下問題：①在進行企業間的比較時，要注意不同折舊方法對固定資產成新率指標的影響②固定資產成新率受周期影響較大，發展期與衰退期企業的固定資產成新率明顯不同，要考慮企業所處周期這一因素。

19.簡述資產負責表日后事項的處理原則。

答案：（教材第263頁）對資產負債表日后發生的調整事項，應視同資產負債表所屬期間發生的事項一樣，做出相關賬務處理，并對資產負債表已編制的會計報告作出相應的調整：①涉及損益的事項，通過“以前損益調整”科目核算，調整完后，將“以前損益調整”科目的借方或貸方余額，轉入“利潤分配—未分配利潤”科目；②涉及利潤調整的事項，直接在“利潤分配—未分配利潤”科目核算；③不涉及損益及利潤分配的事項，調整相關科目；④ 通過上述賬務處理后，還應同時調整財務報表相關項目的數字。

對非調整事項，應在會計報表附注中披露每項重要的資產負債表日后非調整事項的性質、內容，以及其財務狀況和經營成果的影響，無法作出估計的，應當說明原因。

21.簡述關聯方交易披露的原則和內容。

答案：（教材第268頁）①企業無論是否發生關聯方交易，均應當在附注中披露與該企業之間存在直接控制關系的母公司和子公司有關的信息；②企業與關聯方發生關聯方交易的，應當在附注中披露該關聯方關系的性質、交易類型及交易要素③對外提供合并財務報表的，對于已經包括在合并范圍內各企業之間的交易不予披露。

22.簡述對關聯方商品、勞務及其他資產的交易比例及定價策略的分析

答案：（教材第270頁）首先應關注該關聯方交易金額占該類商品或勞務交易總額的比重。如果不超過10%（即非重大交易）一般不會影響企業的財務狀況和經營成果，則不必對其利潤進行調整；對于重大的關聯交易（達到該類交易的10%以上），應特別關注其交易的定價策略，看其與公允價格相比是否具備公允性，是否包括沒有金額或只有象征性金額的交易。若有類似交易，則應運用對關聯方

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交易價格的確定方法（可控不可比價格法、轉售價格法、成本加利潤價格法）對交易進行適當的調整，以消除由于交易中價格的非公允性所造成的會計信息失真。

對關聯方之間的借款、擔保和抵押進行財務分析時，著重分析被擔保企業的償債能力、資產負債比率、流動比率和速動比率，以考慮對這一借款的擔保和抵押給公司帶來的或有負債的影響程度。

31.簡述杜邦分析法的分析步驟。

答案：（教材第296頁）①凈資產收益率②總資產收益率③銷售凈利率④總資產周轉率⑤權益乘數⑥企業收入與費用⑦企業資產、負債與股東權益。

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第四篇：自考財務報表分析

1、一些財務信息可以在表內披露，也可以在表外披露。表內披露比較固定和格式化，可用性不大；表外信息具有披露靈活的特性，便于吸取新信息，對會計報表起到了很好的補充和解釋說明的作用；

2、財務信息需求主體包括：股東及潛在投資者、債權人、企業內部管理者、政府、企業供應商；（有可能以簡答題的題型出現）

3、財務信息的內容可以依據不同標準分類。第一，按照是否由企業會計系統提供，可以分為會計信息和非會計信息；第二，按照信息的來源，可以分為外部信息和內部信息；

4、會計信息的質量特征中的可靠性保證會計信息真實可靠、內容完整，相關性與決策需要有關，可比性是指縱向可比和橫向可比，實質重于形式是指企業應當按照交易或者事項的經濟實質進行會計確認、計量和報告，不應僅以交易或者事項的法律形式為依據；

5、財務分析最常用的基本方法包括：比較分析法、比率分析法、因素分析法和趨勢分析法；

6、比較分析法按照比較基準的不同可以分為：與目標基準比較、與歷史基準比較、與行業基準比較；

7、企業保持一定的貨幣資金的動機主要有：交易動機、預防動機和投資動機；

8、企業貨幣資金持有量由以下因素決定：企業規模、所在行業特性、企業融資能力、企業負債結構；（有可能以簡答題的題型出現）

9、應收賬款質量的判斷應從以下幾方面著手：應收賬款的賬齡、應收賬款的債務人分布、壞賬準備的計提；

10、在符合下列條件下，或有負債應當被確認為預計負債：第一，該義務是企業承擔的現時義務；第二，履行該義務很可能導致經濟利益流出企業；第三，該義務的金額能夠可靠地計量； 11．最佳估計數應當分別下列情況處理：第一，或有事項涉及單個項目的，按照最可能發生金額確定；第二，或有事項涉及多個項目的，按照各種可能結果及相關概率計算確定。

12．企業涉及預計負債的主要事項包括：未決訴訟、產品質量擔保債務、虧損合同、重組義務；

13．企業長期負債的主要項目有長期借款、應付債券、長期應付款和遞延所得稅債務；

14．資產負債表結構分析包括兩個方面：第一是觀察各個項目相對于總體的比例或比重；第二是觀察各個項目之間的比例和結構；15．資產負債表結構包括多種，如資產結構、資本結構、所有者權益結構、負債結構等，其中最重要的事企業的資產結構和資本結構；

16．企業資產結構影響因素：企業內部管理水平、企業規模、企業的資本結構、行業因素、經濟周期；

17．企業資本結構的影響因素：企業面臨的籌資環境、企業成本與融資風險、行業因素、企業生命周期、獲利能力和投資機會；

18．企業利潤的來源包括主營業務、其他業務、投資收益、營業外收支和資產價值變動損益等；

19．分析營業收入時，需要注意以下幾個問題：（1）、企業營業收入確認的具體標準（2）企業營業收入的品種構成（3）、企業營業收入的區域構成（4）、企業營業收入中來自于關聯方的比重（5）、行政手段造成的收入占企業收入的比重；

20．現金流量表將企業一定期間產生的現金流量分為三類：經營活動現金流量、投資活動現金流量、籌資活動現金流量；

21．經營活動現金流量整體質量分析：經營活動現金凈流量大于零、經營活動現金凈流量等于零、經營活動現金凈流量小于零；

22．對于一個健康的、正在成長的公司來說，經營活動現金凈流量一般應大于零，投資活動的現金凈流量應小于零，籌資活動的現金凈流量應正負相間；

23．一般而言，對于一個正常發展的企業，經營活動現金流入和流出的比率應大于1，投資活動現金流入和流出的比率應小于1，籌資活動現金例如和流出之間的比例隨著企業資金余缺的程度圍繞1上下波動；（也可以以判斷題的題型出現）

24．企業長期償債能力靜態分析指標主要有資產負債率、產權比率、權益乘數等；

25.企業長期償債能力的動態分析指標主要有利息保障倍數、現金流量利息保障倍數與債務保障比率等；

三、簡答題

1、財務分析的內容：①會計報表解讀②盈利能力分析③償債能力分析④營運能力分析⑤發展能力分析⑥財務綜合分析

2、財務需求主體包括：股東及潛在投資者、債權人、企業內部管理者、政府、企業供應商

3、因素分析法的步棸：①確定分析對象，運用比較分析法，將分析對象的指標與選擇的基準進行比較，求出差異數②確定分析對象的影響因素③確定分析對象指標與其影響因素之間的數量關系，建立函數關系式④按照一定順序一次替換各個因素變量，計算各個因素對分析對象指標的影響程度

4、存貨質量分析注意要點：①存貨的可變現凈值與賬面金額之間的差異②存貨的周轉狀況③存貨的構成④存貨的技術構成5、持有至到期投資質量分析注意要點：①對債權相關條款的履約行為進行分析②分析債權人的償債能力③持有期內投資收益的確認

6、固定資產質量分析注意要點：①應當關注固定資產規模的合理性②固定資產的結構③固定資產的折舊政策

7、企業涉及預計負債的主要事項包括：未決訴訟、產品質量擔保債務、虧損合同、重組義務

8、資產負債表的基本結構內容：資產負債表結構就是指資產負債表中各內容要素金額之間的相互關系。資產負債表結構包括資產結構、資本結構、所有者權益結構、負債結構

9、如何分析企業現金流量的質量分析：①對三類現金流量各自的整體質量分析②對各個現金流量項目的質量分析

10、現金流量表結構分析：①現金流入結構分析②現金流出結構分析③現金流入流出結構分析

11、償債能力分析的意義和作用：①企業償債能力分析有利于投資者進行正確的投資決策②企業償債能力分析有利于企業經營者進行正確的經營決策③企業償債能力分析有利于債權人進行正確的借貸決策④企業償債能力分析有利于正確評價企業的財務狀況

12、影響企業長期償債能力的因素：①企業的盈利能力②資本結構③長期資產的保值程度

13、企業貨幣資金持有量的決定因素：企業規模、所在行業特性、企業融資能力、企業負債結構

二、判斷題 1.新成立的企業不能用經驗基準；壟斷企業不能用行業基準；內部分析用于目標基準；

2.強制性披露比自愿性披露規范，自愿性披露對企業有利；

3．企業貨幣資金持有量中的企業規模越大，業務量就越多，所需的貨幣資金數額越大；

4．商品零售業的經營周期明顯要短于制造業，說明零售業的營運能力比制造業好。這句話是錯誤的，不能跨行業比較；5．對應收賬款周轉情況來說，應收賬款周轉率越高，應收賬款周轉天數越短，說明應收賬款收回得越快，應收賬款的流動性越強，同時應收賬款發生壞賬的可能性也就越小。但是，如果一個企業的應收賬款周轉率過高，則可能是由于企業的信用政策過于苛刻所致。總之，周轉率越大越好，周轉期越小越好；

6.長期償債能力和短期償債能力的的區別和聯系，以及長期償債能力的動態和靜態的區別聯系的判斷。一． 短期償債能力分析

①營運資本=流動資產―流動負債②流動比率=流動資產/流動負債=1+營運資金/流動負債

③速動比率=速動資產/流動負債

④速動資產=貨幣資金+短期投資+應收票據+應收賬款+其他應收款 ⑤現金比率=（現金+短期有價證券）/ 流動負債 二．長期償債能力分析

①資產負債率=負債總額/資產總額*100% ②股權比率=所有者權益總額/資產總額*100%

資產負債率+股權比率=100% ③產權比率=負債總額/所有者權益總額*100%=資產負債率/股權比率=1/股權比率―1 ④權益乘數=資產總額/所有者權益總額=1+產權比率=1/股權比率

⑤有形資產債務比率=負債總額/有形資產總額*100%=負債總額/（資產總額―無形資產）*100% ⑥有形凈值債務比率=負債總額/有形凈值總額*100%=負債總額/（所有者權益總額―無形資產）*100% 三． 流動資產周轉情況分析

①應收賬款周轉率=賒銷收入凈額/應收賬款平均余額

賒銷收入凈額（或主營業務收入）=賒銷收入―賒銷退回―賒銷折讓―賒銷折扣

應收賬款周轉天數=360天/應收賬款周轉率=（應收賬款平均余額*360天）/主營業務收入

②存貨周轉率=主營業務成本/存貨平均余額

存貨周轉天數=360/存貨周轉率=（存貨平均余額*360）/主營業務成本 ③營業周期=存貨周轉天數+應收賬款周轉天數 ④營運資本周轉率=銷售凈額/平均營運資本

⑤流動資產周轉率=主營業務收入/流動資產平均余額

流動資產平均余額=（流動資產期初余額+流動資產期末余額）/2

流動資產周轉天數=360/流動資產周轉率=（流動資產平均余額*360）/主營業務收入

⑥總資產周轉率=主營業務收入/平均資產總額

=流動資產周轉率*流動資產占總資產平均比重=固定資產周轉率*固定資產占總資產平均比重平均資產總額=（期初資產總額+期末資產總額）/2

總資產周轉期=360/總資產周轉率=(總資產平均余額*360)/主營業務收入

四、盈利能力指標分析

①銷售毛利率=(銷售收入凈額―銷售成本)/銷售收入凈額*100% ②銷售凈利率=凈利潤/銷售收入*100%

③每股收益=凈利潤/發行在外普通股的加權平均數

發行在外普通股的加權平均數=期初發行在外普通股股數+（當期新發行普通股股數*已發行時間÷報告期時間）―(當期回購普通股股數*已回購時間÷報告期時間)

④每股現金流量=經營活動現金凈流量/發行在外的普通股平均股數 ⑤每股股利=現金股利總額/發行在外的普通股股數 ⑥市盈率=每股市價/每股收益

⑦股利支付率=每股股利/每股收益*100%=市盈率*股利收益率 ⑧股利收益率=每股股利/股價*100%

五、其他流動資產周轉情況分析

①現金周期=營業周期―應付賬款周轉天數=應收賬款周轉天數+存貨周轉天數―應付賬款周轉天數

②應付賬款周轉率=賒購凈額/應付賬款平均余額

應付賬款周轉天數=360/應付賬款周轉率=（應付賬款平均余額*360天）/賒購凈額

賒購凈額=本期存貨增加凈額=銷貨成本+期末存貨―期初存貨

六、固定資產周轉情況分析

①固定資產周轉率=主營業務收入/固定資產平均余額

固定資產平均余額=（固定資產期初余額+固定資產期末余額）/2

固定資產周轉天數=360/固定資產周轉率=（固定資產平均余額*360）/主營業務收入

七、與投資有關的盈利能力分析

①總資產收益率=凈利潤/總資產平均額*100%=銷售凈利率*總資產周轉率 總資產平均額=（期初總資產+期末總資產）/2

②總資產收益率=（凈利潤+所得稅）/總資產平均額*100% 總資產收益率=（凈利潤+利息）/總資產平均額*100%

總資產收益率=（凈利潤+利息+所得稅）/總資產平均額*100% ③全面攤薄凈資產收益率=凈利潤/期末凈資產*100% 加權平均凈資產收益率=凈利潤/凈資產平均額*100% 凈資產平均額=（期初凈資產+期末凈資產）/2

凈資產收益率=總資產收益率*權益乘數（杜邦等式）④長期資金收益率=息稅前利潤/平均長期資金*100%平均長期資金=【（期初長期負債+期初股東權益）+（期末長期負債+期末股東權益）】/2

息稅前利潤=利潤總額+財務費用

⑤流動資產收益率=凈利潤/流動資產平均額 ⑥固定資產收益率=凈利潤/固定資產平均額

⑦資本保值增值率=扣除客觀因素后的期末所有者權益/期初所有者權益*100%

⑧資產現金流量收益率=經營活動產生的現金流量/資產平均總額*100% ⑨利息保障倍數=（凈利潤+所得稅+利息費用）/利息費用 ⑩現金流量利息保障倍數=（經營活動現金凈流量+現金所得稅支出+現金利息支出）/現金利息支出

第五篇：自考財務報表分析公式總結

財務報表分析公式總結： 金利息支出

1、固定資產周轉率（次數）＝主營業務收入÷固定資產平均凈值 其中：固定資產平均凈值＝（期初固定資產凈值+期末固定資產凈值）÷2注意：固定資產余額指的是固定資產凈值，即固定資產原價扣減累計折舊后的金額

2、固定資產周轉天數＝360÷固定資產周轉率（次數）=固定資產平均余額×360÷主營業務收入

三、總資產營運能力分析（P191）

1總資產周轉率（次數）＝主營業務收入÷平均資產總額 其中：平均資產總額＝（期初資產總額+期末資產總額）÷2

總資產收益率的分解公式：

總資產收益率=銷售凈利率×總資產周轉率

2、凈資產收益率：

（1）全面攤薄凈資產收益率＝凈利潤/期末凈資產×100% 加權平均凈資產收益率=凈利潤÷凈資產平均額 其中：凈資產平均額=(期初凈資產+期末凈資產)÷2 凈資產收益率可分解為：

凈資產收益率＝總資產收益率×平均總資產/平均凈資產

＝總資產收益率×權益乘數

＝銷售利潤率×總資產周轉率×權益乘數

總資產周轉率==流動資產周轉率×流動資產占總資產平均比重

3、長期資金收益率＝息稅前利潤/平均長期資金×100% 其中：平均長期資金＝[（期初長期負債＋期初股東權益）＋（期總資產周轉率==固定資產周轉率×固定資產占總資產平均比重

2、總資產周轉天數＝360÷總資產周轉率（次數）=總資產平均余額×360÷主營業務收入

如果不考慮其他的資產 總資產周轉天數

末長期負債＋期末股東權益）]/2息稅前利潤＝利潤總額＋財務費用

4、其他比率：

（1）資本保值增值率=扣除客觀因素后的期末所有者權益÷期初所有者權益

（2）資產現金流量收益率=經營活動產生的現金流量÷資產平均總額

（3）流動資產收益率=凈利潤÷流動資產平均額=銷售凈利率×流動資產周轉率

（4）固定資產收益率=凈利潤÷固定資產平均額=銷售凈利率×固定資產周轉率

=流動資產周轉天數+固定資產周轉天數 股股數×已回購時間÷報告期時間

2、稀釋每股收益

（二）每股現金流量（P223）

每股現金流量=經營活動現金凈流量÷發行在外的普通股平均股數

（三）每股股利=現金股利總額÷發行在外的普通股股數

（四）市盈率=每股市價÷每股收益

（五）股利支付率=每股股利÷每股收益

（六）股利收益率=每股股利÷每股股價 股利發放率=市盈率×股利收益率