第一篇：山西省2015年上半年期貨從業法律法規第四章：監督管理試題

山西省2015年上半年期貨從業法律法規第四章：監督管理

試題

一、單項選擇題（共25題，每題2分，每題的備選項中，只有1個事最符合題意）

1、期貨公司申請金融期貨結算業務資格，其控股股東和實際控制人應具備的條件有__。

A．持續經營2個以上完整的會計年度

B．控股股東或者實際控制人為金融機構，在最近2年成立或者重組的，應當自成立或者重組完成之日起持續經營 C．近2年內未受過刑事處罰

D．近2年內未因違法違規經營受過行政處罰

2、我國對期貨公司業務實行______制度。A．會員結算 B．許可證 C．自由經營

D．期貨交易所批準

3、下列機構中，參與發起設立中國金融期貨交易所的包括__。A．上海證券交易所 B．上海期貨交易所 C．鄭州商品交易所 D．大連商品交易所

4、非結算會員客戶的持倉達到期貨交易所規定的持倉報告標準的，客戶應通過非結算會員向（）報告。A．證監會 B．期貨公司 C．期貨交易所 D．銀行

5、期貨市場的兩個基本功能包括__。A．規避風險 B．獲得商品 C．資源配置 D．價格發現

6、在期貨公司會員的客戶開發責任追究制度中，需要明確__的責任。A．高級管理人員 B．業務部門負責人 C．開戶經辦人 D．客戶

7、依我國期貨交易法令，有關賠償準備金之規定，下列何者錯誤？ A：賠償準備金由期貨結算機構提存 B：一次先提存三億元 C：季終了后十五日內，按結算、交割手續費收入之百分之三十繼續提存 D：應于主管機關指定之銀行專戶存儲

8、設立期貨公司，持有100%股權的股東，其凈資產應當不低于人民幣（）億元。A．5 B．6 C．10 D．11

9、境內單位或者個人違反規定從事境外期貨交易的，對直接負責的主管人員和其他直接責任人員給予警告，并處（）罰款。A．1萬元以上10萬元以下 B．10萬元以上

C．10萬元以上30萬元以下 D．30萬元以上100萬元以下

10、期貨自營商之買賣損失準備的提撥，系 A：從事自營交易凈利之10% B：提撥至實收資本額1/2時，可免繼續提存

C：可彌補交易之損失，從使損失已超過買賣利益者亦可 D：以上皆非

11、下列不屬于會員制期貨交易所會員的基本權利的是（）A．設計期貨合約

B．行使表決權、申訴權? C．聯名提議召開臨時會員大會 D．按規定轉讓會員資格

12、對從業人員實行定期和不定期的執業行為自律檢查，對從業人員的違規行為進行自律處分，對從業人員開展手續執業培訓，推動從業人員職業素質和道德水平的提升 A：國務院

B：中國期貨業協會 C：中國證監會 D：期貨交易所

13、以下關于蛛網理論的說法錯誤的是

A：收斂型蛛網的假設條件是供給彈性小于需求彈性

B：發散型蛛網的假設條件是供給價格彈性大于需求價格彈性 C：封閉性蛛網的假設條件是供給彈性等于需求彈性 D：收斂型蛛網的假設條件是供給彈性大于需求彈性

14、（）應當對期貨從業人員的執業行為進行定期或者不定期檢查，期貨從業人員及其所在機構應當予以配合。A．中國證監會 B．期貨業協會

C．工商行政管理部門 D．期貨交易所

15、從事全面結算業務的期貨公司，凈資本不得低于客戶權益總額與其代理結算的非結算會員權益或者非結算會員客戶權益之和的（）。A．5% B．6% C．10% D．20%

16、美國長期國債期貨期權合約在芝加哥期貨交易所上市的時間是（）。期權合約的推出，為其他商品期貨和金融期貨交易開辟了一方新天地，引發了期貨交易的又一場革命。A．1972年? B．1975年? C．1977年? D．1982年

17、下列指標中，反映價格變化最靈敏的是__。A．WMS%R指標 B．K指標 C．D指標 D．J指標

18、客戶向經紀人下達兩個指令，一個指令執行后，另一個指令則自動撤銷，那么這種指令被稱作__。A．市場指令 B．取消指令 C．雙向指令 D．止損指令

19、股指期貨的投資主體可以有__。A．自然人 B．法人 C．中金所 D．國家

20、在期權交易中，買入看漲期權最大的損失是__。A．期權費 B．無窮大 C．零

D．標的資產的市場價格

21、期貨公司為客戶申請交易編碼，應當向（）提交客戶交易編碼申請。A．監控中心

B．證監會派出機構 C．中國期貨業協會 D．中國證監會

22、某交易者預計大豆期貨價格會上升，故買入10手11月份大豆期貨合約，此后該大豆期貨價格上升，若此交易者要進行金字塔式操作，應__。A．賣出現有的11月份大豆期貨合約10手 B．買入11月份大豆期貨合約20手

C．賣出現有的11月份大豆期貨合約7手 D．買入11月份大豆期貨合約5手

23、期貨交易所、期貨公司及其他期貨經營機構、期貨保證金安全存管監控機構，應當向國務院期貨監督管理機構報送、業務資料和其他有關資料． A：審計報告 B：稅務報告 C：經營計劃

D：財務會計報告 24、1000000美元面值的3個月國債，按照8%的年貼現率來發行，則其發行價為__美元。A．920000 B．980000 C．900000 D．1000000

25、投資者商品期貨交易經歷應當以加蓋相關期貨公司結算專用章的最近內商品期貨交易結算單作為證明，且具有筆以上的成交記錄。A：3年；10 B：5年；20 C：2年；10 D：3年；20

二、多項選擇題（共25題，每題2分，每題的備選項中，有2個或2個以上符合題意，至少有1個錯項。錯選，本題不得分；少選，所選的每個選項得 0.5 分）

1、成交量和價格的變動有關系.A：買賣雙方都是入市開倉，一方買入開倉，另一方賣出開倉(即雙開)時，持倉量增加

B：在買賣雙方中，一方為買入開倉，另一方為賣出平倉(即多頭換手)時，持倉量增加

C：在買賣雙方中，一方為賣出開倉，另一方為買入平倉(即空頭換手)時，持倉量增加

D：買賣雙方都持有未平倉合約，一方賣出平倉，另一方買入平倉(雙平)時，持倉量減少

2、過分相信基本面分析是十分危險的，原因在于

A：基本面分析有其局限性，因而基本面分析所得的預測結論有可能產生較大的誤差甚至是片面的

B：即使模型精確無緣，假設也是正確無誤，但價格的短期趨勢也未必符合基本面分析的預測

C：即使模型精確無緣，假設也是正確無誤，但價格的長期趨勢也未必符合基本面分析的預測

D：當市場處于亢奮時期，價格對利空的消息反應很遲鈍，所以可能會出現基本面分析十分正確，但是價格出現相符變化卻在一段時間以后的情形

3、張某為某期貨公司職員，2010年9月1日，因其從事的期貨業務行為涉嫌違法違規被調查處理，一個月后，該期貨公司向協會報告。該期貨公司__。A．行為符合《期貨從業人員管理辦法》規定 B．應該將該事情在期貨協會備案 C．應該在自己的網站上公告

D．行為違法，由證監會按規定處罰

4、期貨交易所應當按照國家有關規定建立、健全的風險管理制度包括（）。A．保證金制度 B．結算擔保金制度 C．當日無負債結算制度

D．持倉限額和大戶持倉報告制度

5、經營過程中，根據風險監管指標標準，凈資本按營業部數量平均折算額(凈資本，營業部家數)不得低于人民幣____萬元。A：100 B：300 C：500 D：1500

6、某種商品的需求彈性小于1時____ A：價格上升，總收益增加 B：價格上升，總收益減少 C：價格下降，總收益不變 D：價格下降，總收益增加

7、對于未取得從業資格，擅自從事期貨業務的，中國證監會應采取（）。A．責令改正 B．給予警告

C．單處或者并處3萬元以下罰款 D．在協會網站公示

8、期貨公司申請金融期貨經紀業務資格，應當向中國證監會提交申請日前____月末的期貨公司風險監管報表。A：1個月 B：2個月 C：3個月 D：4個月

9、玉米的價格影響因素包括 A：玉米的供求情況 B：氣候的影響 C：經濟周期 D：貨幣的匯率

10、依美國商品交易法(Commodity Exchange Act)之規定，下列何者為重罪(felony)？ A：商品期貨交易委員會(Commodity Futures TradingCommission)之受雇人進行內線交易(insider trading)B：沖洗買賣(wash sale)C：交叉交易(cross trade)D：配合交易(accommodationtrade)

11、下列關于商品基金的說法，正確的有__。

A．是一種集合投資方式，組織上類似共同基金公司和投資公司 B．專注于投資期貨和期權合約 C．既可以做多也可以做空

D．商品基金經理(CP實際管理商品基金的資金和賬戶

12、我國經中國證監會批準設立的期貨交易所包括（）。A．大連商品交易所 B．中國金融期貨交易所 C．鄭州商品交易所 D．上海黃金交易所

13、會員制期貨交易所會員大會有__以上會員參加方有效。A．1/3 B．1/2 C．2/3 D．3/4

14、期貨投資者保障基金的使用遵循原則，實行比例補償． A：公開、合理、有效 B：集中管理、統籌使用 C：公平救助

D：保障投資者合法權益

15、雙重頂形反轉形態的成立條件是__。A．有兩個相同高度的高點 B．有兩個相同高度的低點 C．向下突破頸線 D．向上突破頸線

16、下列哪些情況將有利于促使本國貨幣升值？（）A．本國順差擴大 B．降低本幣利率 C．本國逆差擴大 D．提高本幣利率

17、下列屬于基本分析法理論基礎的是__。A．彈性原理 B．供求原 C．要素理論 D．廠商理論

18、客戶可以通過（）或者國務院期貨監督管理機構規定的其他方式，向期貨公司下達交易指令。A．書面 B．電話 C．電傳 D．互聯網

19、從交易頭寸區分，期貨市場中投機者可分為__。A．大投機商 B．多頭空頭者 C．小投機商 D．空頭投機者

20、期貨交易中的貴金屬包括__。A．余 B．銀 C．鉑 D．鈀

21、非結算會員的結算準備金余額低于規定或者約定最低余額，未在結算協議約定的時間內追加保證金或者自行平倉的，全面結算會員期貨公司依法有權采取的措施是__。

A．及時向中國證監會舉報 B．及時向期貨交易所報告

C．對該非結算會員的持倉強行平倉 D．對該非結算會員進行公開譴責

22、投資者提供的其他收入證明應當為當前就職單位部門出具的加蓋公章的收入證明文件。A：人事 B：營業 C：財務 D：勞資

23、關于期貨交易所的合并、分立，下列說法正確的是（）。A．期貨交易所的合并分立必須經中國證監會批準 B．期貨交易所合并后，其債權債務隨之消滅

C．期貨交易所分立后，其債權債務由分立后的期貨交易所繼承

D．為了保護債權人的利益，法律規定期貨交易所合并只能采取吸收合并的方式

24、期貨公司應當在提示客戶可以通過期貨保證金安全存管監控機構查詢服務系統，查詢期貨交易結算結果信息． A：指定報刊 B：期貨經紀合同 C：本公司網站 D：營業場所

25、某投資者擁有敲定價格為840美分/蒲式耳的3月大豆看漲期權，最新的3月大豆成交價格為839.25美分/蒲式耳。那么，該投資者擁有的期權屬于__。A．實值期權 B．深度實值期權 C．虛值期權

D．深度虛值期權

第二篇：2017年云南省期貨從業法律法規第三章：監督管理考試試題

2017年云南省期貨從業法律法規第三章：監督管理考試試

題

一、單項選擇題（共 25題，每題2分，每題的備選項中，只有1個事最符合題意）

1、期貨交易所、期貨公司及其他期貨經營機構、期貨保證金安全存管監控機構，應當向國務院期貨監督管理機構報送、業務資料和其他有關資料． A：審計報告 B：稅務報告 C：經營計劃

D：財務會計報告

2、根據市場預期理論，如果隨期限增加而即期利率提高，即利率期限結構呈上升趨勢，表明投資者對未來即期利率的預期____ A：下降 B：上升 C：不變 D：不確定

3、在會員制期貨交易所中，交易行為管理委員會的基本職責是__。A．起草交易規則，并按理事會提出的修改意見進行修改

B．監督會員行為應符合國家有關法規及交易所內部有關交易規則和紀律要求 C．有權要求會員提供一切有關的賬目和交易記錄 D．可建議董事會或理事會開除或停止會員資格

4、《期貨從業人員管理辦法》中禁止期貨從業人員挪用客戶期貨保證金，主要是針對中的期貨從業人員提出的． A：中國期貨業協會 B：期貨投資咨詢機構 C：期貨公司

D：為期貨公司提供中間介紹業務的機構

5、芝加哥交易所于推出了標準化合約，并實行了保證金制度。A：1851年 B：1865年 C：1874年 D：1882年

6、下列選項中屬于《期貨從業人員管理辦法》所指的從事期貨經營業務的機構的是（）。A．期貨公司

B．期貨交易所的非期貨公司結算會員 C．期貨投資咨詢機構

D．為期貨公司提供中問介紹業務的機構

7、期貨公司是依照《中華人民共和國公司法》和規定設立的經營期貨業務的金融機構。A：《期貨公司管理辦法》 B：《期貨從業人員管理辦法》 C：《期貨交易所管理辦法》 D：《期貨交易管理條例》

8、黃金期貨交易采取撮合交易，當前一撮合成交價格為190元/克，目前買方報價為192元/克，賣方報價為189元/克，經撮合以后成交價格為____ A：189元/克 B：190元/克 C：190.5元/克 D：192元/克

9、根據《期貨從業人員執業行為準則（修訂）》，期貨從業人員在執業過程中應當對（）高度負責，誠實守信，恪盡職守。A．主管部門

B．所在機構的股東 C．期貨交易各方 D．中國證監會

10、是指期貨期權的買方有權按此價買人或賣出一定數量的期貨合約的價格，也就是賣方在履行合約時賣出或買人一定數量的期貨合約的價格，又稱為履約價格、敲定傷格、約定價格。A：權利金 B：執行價格 C：合約到期日 D：市場價格

11、會員大會是會員制期貨交易所的__。A．權力機構 B．監管機構 C．常設機構 D．管理機構

12、__有鋁期貨合約上市交易。A．英國倫敦金屬交易所 B．美國紐約商業交易所 C．大連商品交易所 D．上海期貨交易所

13、會員出現__情況時，交易所可以取消其會員資格。A．被中國證監會宣布為“市場禁入者” B．私下轉讓會員資格

C．無正當理由連續二個月不做交易 D．拒不執行會員大會或理事會的決議

14、期貨公司設立或者終止境內分支機構，國務院期貨監督管理機構派出機構應當自受理申請之日起____內做出批準或者不批準的決定。A：20日 B：30日 C：2個月 D：3個月

15、在2003年伊拉克戰爭期間，國際市場上原油期貨價格下跌幅度較大，這屬于__對期貨價格的影響。A．經濟波動周期因素 B．金融貨幣因素 C．經濟因素 D．政治因素

16、預期A貨幣對美元貶值，B貨幣對美元升值，則賣出A貨幣期貨合約，買入B貨幣期貨合約的交易是。A：跨市場套利 B：跨幣種套利 C：跨月套利

D：套期保值交易

17、全面結算會員期貨公司應當按照__的規定，建立并執行對非結算會員的限倉制度。A．銀行

B．證券業協會 C．期貨交易所 D．證監會

18、證券公司從事中間介紹業務的工作人員不得__。A．收付期貨保證金 B．劃轉期貨保證金

C．代理客戶從事期貨交易 D．協助辦理開戶手續

19、期貨交易所、期貨公司應當按照（）的規定提取、管理和使用風險準備金。A．國務院 B．中國銀監會

C．中國期貨業協會

D．中國證監會和財政部

20、以下關于期現套利說法，正確的有__。

A．期現套利是指在期貨市場與現貨市場同時進行反向交易 B．期現套利不屬于嚴格意義的套利交易

C．期現套利有助于期貨市場與現貨市場之間的合理的價格關系 D．期現套利關注的是不同期貨市場之間的價差

21、期貨經紀公司更換聘請的具有相應資格的會計師事務所，必須在更換后____內向中國證監會派出機構報告并說明原因。A：3天 本文來源.考試大網 B：3個工作日 C：一周 D：一個月

22、商品期貨合約名稱中一般注明__。A．交易所名稱 B．交割標準品級 C．交割方式 D．品種名稱

23、__是期貨區別于其他投資工具的主要標志，也是導致期貨市場高風險的主要原因。

A．期貨價格波動 B．人為的非理性投機 C．期貨交易的杠桿效應 D．期貨市場機制不健全

24、金融期貨的套期保值者有金融市場的__。A．投資者(或債權人)B．融資者(或債務人)C．生產商 D．進出口商

25、某公司剛剛借入一筆資金，但是擔心未來市場利率會下降，可利用利率期貨進行。

A：空頭套期保值 B：多頭套期保值 C：空頭投機 D：多頭投機

二、多項選擇題（共25題，每題2分，每題的備選項中，有2個或2個以上符合題意，至少有1個錯項。錯選，本題不得分；少選，所選的每個選項得 0.5 分）

1、下列關于套期保值者、投機者和套利者之間關系的說法，正確的有__。A．套期保值者和投機者、套利者之間相互依存

B．投機者、套利者承擔了套期保值者轉移出來的風險 C．套期保值者將風險中附著的收益轉移給投機者和套利者

D．投機者、套利者的介入為套期保值者提供了更多的交易機會

2、看漲期權的買方要想通過對沖平倉了結在手的合約，需要__。A．買入看漲期權 B．賣出看漲期權 C．買入看跌期權 D．賣出看跌期權

3、__狀況的出現，表示基差走強。A．基差為正且數值越來越大 B．基差為正且數值越來越小 C．基差從負值變為正值

D．基差為負值且絕對數值越來越小

4、價差套利根據所選擇的期貨合約的不同，又可分為。A：跨期套利 B：跨品種套利 C：跨市套利 D：套期圖利

5、首席風險官向監督部門提交上工作報告時，報告內容應當包括． A：首席風險官的履行職責情況 B：首席風險官所作的盡職調查

C：期貨公司合規經營、風險管理狀況和內部控制狀況 D：提出的整改意見及期貨公司整改效果 6、7月份，大豆現貨價格為6030元/噸，期貨市場上10月份大豆期貨合約價格為6050元/噸。9月份，大豆現貨價格降為6010元/噸，期貨合約價格相應降為6020元/噸。則下列說法不正確的有__。

A．若7月份在此市場上進行賣出套期保值交易，9月份現貨市場上虧損20元/噸

B．若7月份在此市場上進行買入套期保值交易，9月份凈盈利10元/噸 C．若7月份在此市場上進行賣出套期保值交易，9月份可以得到凈盈利 D．在此市場上進行賣出套期保值交易，可以得到完全保護

7、上升三角形可能變為反轉形態的底部的情況是____ A：原有趨勢是上升時出現上升三角形 B：原有趨勢是下降時出現上升三角形 C：下降趨勢的初期出現上升三角形 D：下降趨勢的末期出現上升三角形

8、期貨公司首席風險官應當在每季度結束之日起個工作日內向公司住所地中國證監會派出機構提交季度工作報告。A：2 B：5 C：10 D：30

9、下列關于期貨交易量分析的說法，正確的有__。A．交易量水平可以反映市場價格運動的強烈程度

B．若交易量下跌時價格亦下跌，表明價格下降時跟市賣出者眾多 C．交易量與價格一升一降表明市場處于技術性強市 D．交易量經常被用于價格形態分析

10、期貨投資基金的投資策略包括__。A．多CTA投資策略和單CTA投資策略 B．技術分析投資策略和基本分析投資策略 C．分散型投資策略和集中型投資策略 D．短期、中期策略和長期型投資策略

11、下列屬于商品期貨的有__。A．能源期貨 B．股指期貨 C．金屬期貨 D．天氣期貨

12、會計師事務所及其注冊會計師應當勤勉盡責，對出具報告所依據的文件資料內容的（）進行核查和驗證。A．真實性 B．準確性 C．合法性 D．完整性

13、在美國，發行量最大的債券品種是__。A．國債

B．州政府債券 C．企業債券 D．銀行債券

14、期貨交易杠桿機制的特點包括（）。A．保證金一般為成交合約價值的5%～10% B．能完成數倍乃至數十倍的合約交易 C．高風險高收益

D．保證金比例越低，期貨交易的杠桿作用就越大

15、期權合約的有效期與時間價值的關系是__。

A．有效期越長，期權買方實現有利選擇的余地越大，從而時間價值越大

B．有效期越短，買方因期權價格波動而獲利的可能性越小，從而時間價值越大 C．到期時期權就失去了任何時間價值

D．有效期越長，期權賣方承受的風險越大，價值越小

16、首席風險官向監督部門提交上工作報告時，報告內容應當包括__。A．首席風險官的履行職責情況 B．首席風險官所作的盡職調查

C．期貨公司合規經營、風險管理狀況和內部控制狀況 D．提出的整改意見及期貨公司整改效果

17、首席風險官是負責對期貨公司經營管理行為的（）進行監督檢查期貨公司高級管理人員。A．合法合規性 B．合理性

C．風險管理狀況 D．公司經營狀況

18、在下列期貨品種中，屬于商品期貨的有__。A．金屬期貨 B．能源期貨 C．歐元期貨 D．林產品期貨

19、生產經營者通過套期保值并沒有消除風險，而是將其轉移給了期貨市場的風險承擔者即__。A．期貨交易所 B．其他套期保值者 C．期貨投機者 D．期貨結算部門

20、根據《期貨公司風險監管指標管理試行辦法》的規定，期貨公司應當（）。A．建立與風險監管指標相適應的內部控制制度 B．建立動態的風險監控和資本補足機制

C．確保凈資本等風險監管指標持續符合標準 D．對相應的風險監管指標進行敏感性測試

21、甲剛通過期貨從業人員資格考試，還未獲得從業資格就開始從事期貨業務，對于甲的行為，中國證監會可以采取下列（）措施。A．責令改正 B．給予警告

C．單處或者并處3萬元以下罰款 D．三年內禁止從事期貨業務

22、以下操作中能使持倉量保持不變的是__。A．多頭開倉，多頭平倉 B．空頭平倉，空頭開倉 C．多頭開倉，空頭開倉 D．空頭平倉，多頭平倉

23、（）違反國家規定運用資金，對其直接負責的主管人員和其他直接責任人員，處三年以下有期徒刑或者拘役，并處三萬元以上三十萬元以下罰金。A．社會保障基金管理機構 B．住房公積金管理機構 C．保險公司

D．證券投資基金管理公司

24、以下說法錯誤的有（）。

A．不得獲取利益是期貨從業人員在執業過程中應當遵守的原則 B．期貨從業人員在執業過程中獲取利益的應當退還

C．期貨從業人員在執業過程中獲取不正當利益的應當退還 D．期貨從業人員在執業過程中應嚴格自律

25、依據《最高人民法院關于審理期貨糾紛案件若干問題的規定》，下列可以認定合同無效的是（）。

A．沒有從事期貨經紀業務的主體資格而從事期貨經紀業務的 B．不具備從事期貨交易主體資格的客戶從事期貨交易的 C．單位或者個人不以真實身份從事期貨交易的 D．違反法律、法規禁止性規定的

第三篇：期貨從業法律法規整理

審批

1.期貨公司：6個月。2.結算資格：3個月。

結算會員：3個月。取得資格6個月內未取得會員的自動失效。3.中間介紹業務資格：10日。

4.投資咨詢業務資格、資產管理業務資格：2個月。

申請條件

1.期貨公司：①注冊資本最低3000萬。貨幣資金出資不低于85%。

②股東3年未違法違規。

③從業人員不少于15人，高管不低于3人。

2.風險監管指標：凈資本>1500萬；凈資本/風險資本準備>100%；凈資本/凈資產>40%；流動資產/流動資本>100%；負債/凈資產<150%。3.持有5%以上股東的：

①實收資本和凈資產不低于3000萬，經營2年以上且最近2年中1年盈利。或：實收資本和凈資產低于2億元。

②凈資產不低于實收資本的50%，或有負債低于凈資產的50%。對外投資不超過凈資產。③3年內無處罰、不誠信行為；高管人員、自然人股東禁入期、撤銷資格滿2年 持股100%的股東：凈資本還不低于10億元，凈資產不低于15億。4.金融期貨經紀資格：2個月風險指標合規；高管2年內無處罰（變更比例滿50%的特例）；控股股東的凈資產不低于3000萬。

5.金融業務結算資格：經紀資格；負責人2年經驗；高管、控股股東2年內未處罰；近3年內期貨公司無處罰（變更比例滿50%的特例）。

①交易結算資格：董事長、正副總經理中，至少2人證券或期貨5年以上，至少1人期貨5年以上且3年管理經驗；注冊資本5000萬，2個月風險監管指標；前3年中至少1年盈利且每季度末客戶權益總額不低于8000萬，控股股東凈資產不低于2億或控股股東凈資本不低于5億，凈資產不低于8億。

②全面結算資格：董事長、正副總經理中至少3人證券或期貨5年以上，至少2人期貨5年以上且3年管理經驗；注冊資本1億，2個月風險監管指標；前3年連續盈利，且每季度末客戶權益總額不低于3億，控股股東凈資產不低于10億或前3年中，至少2年盈利，且每季度客戶權益不低于1億元，控股股東凈資本不低于10億，凈資產不低于15億。6.中間介紹業務資格（證券公司）：①申請前6個月的下列風險控制指標合規：凈資本>12億；凈資本/凈資產>70%；動資產/流動負債>150%；對外擔保和或有負債/凈資產<10%。②擁有或者控股一家期貨公司，或者和一家期貨公司被同一機構控制，且期貨公司在會員分級結算的交易所具有會員資格，2個月風險監管指標符合規定。

③從業人員，總部至少5人。營業部至少2人。7.投資咨詢業務資格：注冊資本大于1億，凈資本大于8000萬；6個月的風險監控指標；3年未違法違規；1年未被監管；1名3年期貨從業并取得咨詢資格的高管，5名2年從業并取得咨詢資格的從業人員，均3年未違法違規（申請資料：1年財務報告）。

8.資產管理業務資格：凈資本大于5億；6個月的風險監控指標；3年未違法違規；1年未被監管；1名5年期貨、證券、基金從業并取得期貨、證券咨詢資格的高管，5名3年期貨、證券、基金從業并取得期貨咨詢資格的從業人員，均3年未違法違規；2次評級不低于B類B級（申請資料：1年財務報告）。

9.營業部：3個月的風險指標合規，高管1年內無處罰。10.期貨從業人員：近3年內無處罰。

11.金融期貨投資者適當性：保證金賬戶中可用資金大于50萬；80分；10日，20筆或3年10筆。

報告報送

1.首席風險官工作報告：季度后10日、年后1/20日。

2.期貨公司經營情況和工作報告：季后15日、年后30日。

3.風險監管報表、資產管理業務報告：月后7日、年后3個月。4.期貨公司財務審計報告：年后4個月。

5.證券公司從事中間介紹業務，應每半年向派出機構報送合規性檢查報告。6.期貨公司每半年向董事會提交風管書面報告（法人簽字）。7.期貨投資咨詢每月向證監會報送消息。8.期貨資產管理每日向監控中心報送消息。

9.資產管理的交易監控月度后5日向監控中心、證監會報告。

10.營業部的合規檢查每年1次，10日送至營業部證監會，每年3月送至公司證監會。

報告義務

1.期貨公司風險監管指標與上月變動20%，5日內報告派出機構、全體董事和股東。2.期貨公司涉及重大訴訟、仲裁或凍結、任免除高管（免除首席風險師，決定前10日）、人員兼職、人員親屬報告、調整高管分工、對高管給與處分、發布宣傳材料、聘請會計師事務所、變更名稱章程、重大決議、被立案調查，5日內報告。

3.期貨公司被接納、暫停、終止會員、臨時任職高管人員、高管違規被調查，3日內向派出機構報告。

4.股東的股權被質押、凍結、轉讓變更名稱，3日內報告期貨公司，5日內報告派出機構。5.全面結算會員與非結算會員簽訂、變更、終止協議，3日內向派出機構、交易所、保證金監管機構報告。

證券與期貨公司簽訂、變更、終止協議，5日報告。

全面結算會員調整非結算會員的結算金最低余額的應當日結算前向交易所、保證金監管機構報告。

6.期貨交易所限制會員結算范圍、異常情況暫停交易的為3日。7.期貨交易所聯網交易、任免中層管理人員的為10日。

8.期貨人員辭職或死亡、協會對人員懲戒、人員有違法行為，10日報告。9.凈資產變動10%，報告證監會。

10.期貨公司許可證作廢，30日內刊登說明。11.營業部在被違規調查后3日向總部報告。

12.資產管理投資的是非期貨品種，5日向監控中心報告。

13.資產管理業務投資經理或交易執行或風控的人員變動，5日向證監會報告。

法律處罰

1.期貨公司不符合持續經營或出現經營風險的，采取：談話、提示、記入信用記錄、責令期貨公司限期整改。

期貨公司違法經營或出現重大風險，嚴重影響市場秩序、損害客戶利益的，采取：責令停業整頓、指定其他機構托管、接管。2.申請人提供虛假材料的，不予受理，并警告 3.高官欺騙、行賄、受賄、擅自擁有5%以上股權、會計師事務所未報送或材料不完整、接受未辦理開戶手續就進行委托或將客戶交易編碼借給他人、未取得從業資格進行執業的，警告，并處3萬元。

其他

1.除風險監管報表和中間介紹業務的資料保存5年以上，其他的都是20年。

2.期貨公司成立后無正當理由3個月不開始經營或連續停業3個月的就撤銷審批資格。3.調查操縱價格、內幕交易的，經批準后對當事人15個交易日限制交易，最長30日。4.期貨公司風險指標不合規，證監會2日內現場檢查，整改時間在20日內，自驗收完畢后3日內解除措施。

進入預警期后，證監會5日內進行核實，連續達標3個月的解除預警期。

5.保障基金：按期貨交易所06年底的風險準備金的15%繳納。后續的：期貨交易所按照手續費的3%代扣代繳，期貨公司按照代理交易額的千萬分之五至十繳納。每季度后15日繳納。達到8億可以申請不繳納。

6.機構投資者損失的，超過10萬的部分按照80%，個人超過10萬的部分按照90%。7.期貨交易所按照手續費的20%計提風險保證金。

8.董事長、監事會主席、獨立董事、總經理、副總經理、首席風險官有證監會核準，其他有派出機構核準。

9.公務員可以買賣期貨。只是事業單位、政府機關不允許。

10.人員取得資格30日內上任，否則資格作廢，除派出機構認可。

11.取得經理層任職資格但實際未任職的未參加、未通過培訓，或5年未擔任職務，需重新申請。

取得考試合格證明或從業資格被撤銷未執業2年，需參加培訓。

12.投資經歷：3年結算章的期貨結算單或者3年專用章的金融現貨對賬單。

財務狀況：年收入（個人所得稅納稅單或3個月的銀行工資流水單）或1個月的金融類資產證明文件。誠信狀況：期貨業協會的信用風險信息數據庫和2個月的中國人民銀行征信中心個人信用報告。

13.證監會可以認定不適合人選：隱瞞重大事項、拒絕配合、擅離職守并造成嚴重后果；1年內累計3次被談話，累計3次給予紀律處分。

第四篇：2017年山西省期貨從業資格法律法規：業務規則模擬試題

2017年山西省期貨從業資格法律法規：業務規則模擬試題

一、單項選擇題（共 25題，每題2分，每題的備選項中，只有1個事最符合題意）

1、根據《期貨從業人員執業行為準則（修訂）》，當期貨從業人員發現投資者有不誠信行為時，應當（）。A．報告中國期貨業協會 B．報告中國證監會派出機構 C．報告期貨交易所

D．及時向所在期貨經營機構報告，并注意防范投資者的信用風險

2、下列關于衍生品場內交易和場外交易的說法，不正確的是__。A．場內交易市場又稱柜臺交易市場或店頭交易市場 B．場外交易是指在交易所外進行的衍生品交易

C．在場外交易市場交易的合約不像交易所內交易的合約那樣受到嚴格約束 D．和場內交易相比，場外交易市場缺乏流動性

3、RSI取值為時，說明市場處于極強行情。A：88 B：77 C：55 D：22

4、當一種商品的替代性商品越多，該商品的需求彈性就__。A．越小 B．越大

C．越接近于1 D．不確定

5、反向市場熊市套利的市場特征有__。A．供給過旺，需求不足

B．近期合約價格高于遠期合約價格

C．近期月份合約價格上升幅度大于遠期月份合約 D．近期月份合約價格下降幅度小于遠期月份合約

6、美國商品期貨交易委員會(CFTC)管理整個美國的期貨行業，重點管理范圍不包括__。A．交易所 B．投資者

C．期貨經紀商 D．交易所會員

7、期貨公司申請金融期貨交易結算業務資格，注冊資本應不低于人民幣，申請日前的風險監管指標持續符合規定的標準． A：3000萬元；2個月 B：5000萬元；2個月 C：6000萬元；3個月 D：8000萬元；3個月

8、______指某一期貨合約當前的最高申報買入價。A．買價 B．開盤價 C．最高價 D．收盤價

9、一般說來，在其他條件不變的情況下，商品價格越高，人們對它的需求量就越小；反之，商品價格越低，人們對它的需求量就越大.這就是一般商品的所謂.A：需求彈性 B：需求法則 C：供求法則 D：供求原理

10、期貨交易所向會員收取的保證金，屬于（）所有。A．客戶 B．會員

C．期貨交易所

D．保證金存管機構

11、下面對遠期外匯交易表述正確的有__。

A．一般由銀行和其他金融機構相互通過電話、傳真等方式達成 B．交易數量、期限、價格自由商定，比外匯期貨更加靈活 C．遠期交易的價格具有公開性

D．遠期交易的流動性低，且面臨對方違約風險

12、在有效市場理論中，學術派人士認為，交易者在決定買賣時，所依賴的信息可分為__等幾個層次。A．內幕信息 B．市場信息 C．公共信息 D．全部信息

13、中國期貨業協會應當定期向__報告期貨從業人員管理的有關情況。A．中國證監會派出機構 B．期貨交易所 C．中國證監會

D．期貨保證金安全存管監控機構

14、期貨交易所變更名稱、注冊資本的，應當經（）批準。A．國務院 B．中國證監會

C．期貨交易所員工大會 D．中國期貨業協會

15、在期權交易中，買入看漲期權最大的損失是__。A．期權費 B．無窮大 C．零

D．標的資產的市場價格

16、下列關于期貨交易所的說法，不正確的是__。A．不以營利為目的 B．實行自律管理

C．不能承擔民事責任

D．不得直接參與期貨交易

17、期貨從業人員自律管理的具體辦法由中國期貨業協會制訂，報核準。A：中國銀監會

B：中國銀監會派出機構 C：中國證監會

D：中國證監會派出機構

18、甲剛通過期貨從業人員資格考試，還未獲得從業資格就開始從事期貨業務，對于甲的行為，中國證監會可以采取下列（）措施。A．責令改正 B．給予警告

C．單處或者并處3萬元以下罰款 D．三年內禁止從事期貨業務

19、期貨公司應當建立交易、結算、財務數據的備份制度，有關開戶、變更、銷戶的客戶資料檔案應當自期貨經紀合同終止之日起至少保存（）年。A．5 B．10 C．15 D．20

20、期貨公司的股東、實際控制人或其他關聯人有下列（）情形之一的，中國證監會及其派出機構可以責令其限期整改。

A．占用期貨公司的資產，可能影響期貨公司持續經營 B．股東未按照出資比例行使表決權

C．報送、提供或者出具的有關報告、材料或者信息等存在虛假、誤導或者遺漏 D．直接任免期貨公司的董事、監事、高級管理人員，或者非法干預期貨公司經營管理活動

21、期貨交易的目的是__。A．獲得利息、股息等收入 B．資本利得 C．規避風險

D．獲取投機利潤

22、期貨公司會員為投資者向交易所申請開立交易編碼的時間距投資者通過知識測試的時間不得超過__個月。A．1 B．2 C．3 D．4

23、如果買賣雙方在既定價格水平下均要受到成交量的限制，那么市場就是__。A．有廣度的 B．窄的

C．缺乏深度的 D．有深度的24、某投資者2月份以500點買進5月份到期執行價格為13000點的恒指看漲期權，同時又以300點的權利金買入一張5月份到期執行價格為13000點的看跌期權，則其盈虧平衡點是__點。A．12200 B．13000 C．13600 D．13800

25、《期貨從業人員執業行為準則》是（）對期貨從業人員進行紀律處分的依據。A．中國期貨業協會 B．中國證監會派出機構 C．中國證監會期貨部 D．期貨交易所

二、多項選擇題（共25題，每題2分，每題的備選項中，有2個或2個以上符合題意，至少有1個錯項。錯選，本題不得分；少選，所選的每個選項得 0.5 分）

1、期貨交易中的相關款項，必須以貨幣資金支付，不得以有價證券充抵的金額支付的有． A：虧損 B：費用 C：利息 D：稅金

2、全面結算會員期貨公司依法可以劃轉非結算會員保證金的情形有__。A．依據非結算會員的要求支付可用資金 B．收取非結算會員應當交存的保證金

C．收取非結算會員應當支付的手續費、稅款及其他費用 D．雙方約定且不違反法律、行政法規規定的其他情形

3、下列組合中，構成跨期套利的有（）。

A．買入上海期貨交易所5月份銅期貨，同時賣出倫敦金屬交易所6月份銅期貨 B．買入上海期貨交易所5月份銅期貨，同時賣出上海期貨交易所6月份銅期貨 C．買入倫敦金屬交易所5月份銅期貨，一天后賣出倫敦金屬交易所6月份銅期貨

D．賣出倫敦金屬交易所5月份銅期貨，同時買入倫敦金屬交易所6月份銅期貨

4、下列關子套期保值的說法，正確的有__。

A．套期保值需要在期貨和現貨兩個市場進行方向相反的交易 B．套期保值一定是用期貨市場的盈利來彌補現貨市場的虧損

C．套期保值在期貨市場和現貨市場之間建立起一種盈虧沖抵的機制 D．套期保值可以鎖定成本、穩定收益

5、在哪一段增長（）A．1～2 B．3～4 C．4～5 D．7～8

6、形成V形反轉的主要條件有 A：陡峭的趨勢

B：轉折點往往在恐慌交易中出現 C：伴隨著較小的交易量 D：持倉量變得較大

7、下列關于期貨公司董事、監事和高級管理人員的情形中，中國證監會及其派出機構可以責令改正并對其進行監管談話、出具警示函的有__。A．未按規定履行職責 B．未按規定參加業務培訓

C．違規兼職或者未按規定報告兼職情況

D．未按規定報告近親屬在本公司從事期貨交易的情況

8、期貨公司申請金融期貨經紀業務資格，應當向中國證監會提交申請日前____月末的期貨公司風險監管報表。A：1個月 B：2個月 C：3個月 D：4個月

9、期貨公司有下列哪些行為之一的，責令改正，給予警告，沒收違法所得，并處違法所得1倍以上3倍以下的罰款__ A．違反規定從事與期貨業務無關的活動的 B．從事或者變相從事期貨自營業務的

C．接受不符合規定條件的單位或者個人委托的 D．進行混碼交易的

10、期貨市場的市場風險包括。A：利率風險 B：匯率風險 C：權益風險 D：商品風險

11、下列關于期權執行價格的說法，正確的是。

A：執行價格是指期貨期權的買方有權按此價買入或賣出一定數量的期貨合約的價格也是賣方在履行合約時賣出或買入一定數量的期貨合約的價格，又稱為履約價格、敲定價格、約定價格

B：這一價格一經確定，則要在期權有效期內，無論期權的標的物市場價格上漲或下跌到什么水平，只要期權買方要求執行該期權，期權賣方都必須以此執行價格履行其必須履行的義務

C：執行價格通常由交易所按階梯的形式給出一組來，投資者在進行期權交易時必須選擇其中一個價格

D：每種期權有多少種執行價格取決于該種期權標的物價格的波動幅度。在合約掛盤時，交易所一般會先給出幾個執行價格，然后根據價格波動適時增加

12、套期保值能夠有效規避價格風險的原理包括__。A．現貨市場和期貨市場的價格變動趨勢通常相同 B．現貨市場和期貨市場的價格變動趨勢通常相反 C．期貨市場和現貨市場交易方向相同，期限互配

D．隨著期貨合約到期日來臨，現貨價格與期貨價格呈現趨同性

13、持有期貨公司5%以上股權的股東必須具備的條件包括（）。A．實收資本和凈資產均不低于人民幣5000萬元

B．近3年內未因違法違規經營受到行政處罰或者刑事處罰 C．持續經營2個以上完整會計，在最近2個會計盈利 D．凈資產不低于實收資本的50%，或有負債低于凈資產的50%

14、下列能影響一種商品的需求量的有__。A．消費者的預期 B．生產技術水平C．消費者的收入

D．替代商品的價格上升

15、下列對個人管理賬戶類型的期貨基金描述正確的是__。

A．開立個人管理期貨賬戶這種形式只能被有較高收入的投資人所使用，因為CTA通常都會設置一個非常高的最低投資要求

B．一些大型的機構投資者，諸如養老基金，公益基金，投資銀行，保險基金往往采取這種形式而非購買大量公募或私募基金份額的形式來參與期貨市場，以優化他們的投資組合

C．投資者采取把錢直接投向CTA的方式實際上相當于投資者購買了CTA的交易技能，其好處在于可以免去公募或私募基金的管理費 D．投資者不需具備投資的專業技能和判斷挑選能力

16、資金管理的主要內容包括__。A．多樣化的安排

B．將資金在各個市場中進行分配 C．投資組合的設計 D．止損點的設計

17、下列哪一種情況引起雞蛋的需求曲線向左方移動____ A：人們的收入增加 B：雞蛋的價格下降 C：農民養的雞更多了

D：醫生告訴人們吃雞蛋會增加膽固醇而引發高血壓與心臟病

18、期貨交易所應當按照國家有關規定及時繳納期貨市場__。A．管理費 B．教育費 C．監管費 D．交易費

19、以下構成蝶式套利的是__。

A．同時買入3手7月鋼期貨合約，賣出8手8月鋼期貨合約，買入3手9月鋼期貨合約

B．同時賣出3手7月鋼期貨合約，買入6手8月鋼期貨合約，賣出3手9月鋼期貨合約

C．同時買入3手7月鋼期貨合約，賣出6手8月鋼期貨合約，買入3手9月鋼期貨合約

D．同時買入3手7月鋼期貨合約，賣出6手8月鋼期貨合約，買入3手11月鋼期貨合約

20、某投資者買入11月份大豆期貨合約10手(1手=10噸)，成交價格為4000元/噸，市場上該合約價格上漲到4 050元/噸時，該投資者可采取的交易行為有__。A．若該投資者預測該合約價格將下跌，則可買入6手該合約，以降低平均成本 B．若該投資者預測該合約價格將下跌，則可賣出10手該合約，以獲取現有利潤 C．若該投資者預測該合約價格將繼續上漲，可買入8手該合約，以擴大盈利 D．若該投資者預測該合約價格將繼續上漲，可買入12手該合約，當持有合約總量達到一定程度后再分次逐步遞減賣出合約

21、從事期貨經營業務的機構任用期貨從業人員應當適用《期貨從業人員管理辦法》，上述機構包括__。

A．期貨交易所的非期貨公司結算會員 B．從事外匯期貨交易的商業銀行 C．期貨交易所的期貨公司結算會員 D．期貨投資咨詢機構

22、下列關于非結算會員對交易結算報告確認的表述，正確的有__。

A．非結算會員對交易結算報告的內容有異議的，應當在結算協議約定的時間內書面向期貨交易所提出異議

B．非結算會員在結算協議約定的時間內既未對交易結算報告的內容確認，也未提出異議的，視為對交易結算報告的確認

C．非結算會員對交易結算報告的內容有異議的，應當在結算協議約定的時間內口頭向全面結算會員期貨公司提出異議

D．非結算會員對交易結算報告的內容無異議的，應當按照依法簽訂的結算協議約定的方式確認

23、下列股價指數中不是采用市值加權法計算的有__。A．道·瓊斯指數 B．NYSE指數

C．金融時報30指數 D．DAX指數

24、期貨經紀合同對下達交易指令的方式未作約定或者約定不明確的，期貨公司進行期貨交易造成損失，除下列（）情況外，期貨公司應當賠償客戶的損失。A．期貨公司能證明其所進行的交易是依據客戶交易指令進行的 B．期貨公司已經竭盡全力去幫助客戶避免損失，但仍然沒能避免 C．客戶已經對該交易行為予以追認 D．期貨公司已盡謹慎勤勉義務

25、《期貨公司首席風險官管理規定》制定的目的是（）A．完善期貨公司治理結構 B．加強內部控制和風險管理 C．促進期貨公司依法穩健經營 D．維護期貨公司投資者合法權益

第五篇：山西省2015年期貨從業《期貨法律法規》資料：對投資者責任試題

山西省2015年期貨從業《期貨法律法規》資料：對投資者

責任試題

一、單項選擇題（共 25題，每題2分，每題的備選項中，只有1個事最符合題意）

1、期貨業協會的章程應當報____備案。A：國家發展和改革委員會 B：國家工商行政管理總局 C：中國銀監會

D：國務院期貨監督管理機構

2、關于期貨交易收盤價集合競價，下列說法正確的有__。A．在某品種某月份合約每一交易日收市前5分鐘內進行 B．在某品種某月份合約每一交易日收市前30分鐘內進行 C．前4分鐘為期貨合約買賣價格指令申報時間 D．后1分鐘為集合競價撮合時間

3、期貨交易所、期貨經紀公司的工作人員利用職務上的便利，挪用本單位或客戶資金歸個人使用或借貸給他人，數額較大，超過3個月未還的，構成（）。A．盜竊罪 B．挪用資金罪 C．職務侵占罪 D．貪污罪

4、投資者保證金賬戶可用資金余額以（）作為計算依據。A．銀行出具的存款證明 B．期貨交易所的保證金標準 C．銀行對賬單余額

D．期貨公司會員收取的保證金標準

5、期貨公司應當深化客戶服務，向投資者充分揭示股指期貨風險，全面客觀介紹__，測試投資者的股指期貨基礎知識。A．股指期貨法規 B．股指期貨業務規則 C．股指期貨的產品特征 D．期貨交易技術分析方法

6、期貨公司的從業人員不得有下列（）行為。

A．以個人名義接受客戶委托代理客戶從事期貨交易 B．進行虛假宣傳，誘騙客戶參與期貨交易 C．挪用客戶的期貨保證金和其他資產 D．收付、存取或者劃轉期貨保證金

7、采用市盈率估值法公式為____ A：每股價格/每股收益 B：每股價格/每股凈資產

C：企業價值/息稅、折舊、攤銷前利潤 D：長期負債/(流動資產－流動負債)

8、套期保值有助于規避價格風險，是因為__。A．期貨價格與現貨價格之間的差額始終保持不變 B．現貨市場和期貨市場的價格變動趨勢相同 C．期貨市場和現貨市場走勢的“趨同性”

D．當期貨合約臨近交割時，現貨價格和期貨價格趨于一致

9、下列機構中，不屬于期貨監管機構的是。A：政府管理 B：行業管理 C：交易所管理 D：客戶自律管理

10、芝加哥期貨交易所的英文縮寫是。A：COMEX B：CME C：CBOT D：NYMEX

11、判定系數的取值范圍為 A：[-1,1] B：(-1,1)C：[0,1] D：(0,1)

12、判斷某種市場趨勢下行情的漲跌幅度與持續時間的分析工具是____ A：周期分析法 B：基本分析法 C：個人感覺 D：技術分析法

13、某交易者7月30日買入1手11月份小麥合約，價格為7.6美元/蒲式耳，同時賣出1手11月份玉米合約，價格為2.45美元/蒲式耳，9月30日，該交易者賣出1手11月份小麥合約，價格為7.45美元/蒲式耳，同時買入1手11月份玉米合約，價格為2.20美元/蒲式耳，交易所規定1手=5000蒲式耳，則該交易者的盈虧狀況為__美元。A．獲利700 B．虧損700 C．獲利500 D．虧損500

14、（）是要求在某一時間段內執行的指令。A．停止限價指令? B．取消指令? C．限價指令? D．限時指令

15、根據期貨市場遠期月份合約價格和近期月份合約價格之間的關系，可分為__。A．正向市場 B．牛市市場 C．熊市市場 D．反向市場

16、導致期貨從業資格被注銷的情形有__。A．期貨從業人員因工傷住院

B．期貨從業人員辭職后，準備去一家基金公司 C．期貨從業人員辭職后，準備去一家期貨公司

D．期貨從業人員所在機構的相關期貨業務許可被注銷

17、某客戶開倉賣出大豆期貨合約20手，成交價格為2020元/噸，當天平倉5手合約，成交價格為2030元，當日結算價格為2040元/噸，則其當天平倉盈虧為______元，持倉盈虧為______元。（）A．-500；-3000 B．500；3000 C．-3000；-500 D．3000；500

18、某加工商為避免大豆現貨價格風險，做買入套期保值，買入10手期貨合約建倉，基差為-20元/噸，賣出平倉時的基差為-50元/噸，該加工商在套期保值中的盈虧狀況是（）。A．盈利3000元? B．虧損3000元? C．盈利1500元? D．虧損1500元

19、客戶需要委托他人辦理下達指令、調撥資金等事項的，應當在期貨經紀合同中__。

A．指定受托人并明確其受托權限 B．約定聯絡方式

C．約定指令下達方式

D．約定受托人的違約責任

20、假設年利率為6%，年指數股息率為1%，6月30日為6月期貨合約的交割日，4月1日的現貨指數分別為1450點，則當日的期貨理論價格為（）點。A．1537 B．1486.47 C．1468.13 D．1457.03

21、有權指定交割倉庫的是． A：國務院期貨監督管理機構

B：國務院期貨監督管理機構派出機構 C：中國期貨業協會 D：期貨交易所

22、與現貨市場相比，期貨市場交易具有__的運行機制。A．公開 B．公正 C．高效 D．競爭

23、期貨交易所不需要編制的交易情況報表是__。A．日報表 B．周報表 C．月報表 D．年報表

24、當交易者保證金余額不足以維持保證金水平時，清算所會通知經紀人發出追加保證金的通知，要求交易者在規定時間內追繳保證金以使其達到______水平。A．最高保證金 B．初始保證金 C．最低保證金 D．平均保證金

25、期貨公司設立的取得營業執照和經營許可證的分支機構因超出經營范圍開展經營活動而產生的民事責任的案件中，在確定客戶的民事責任時，應當遵循（）原則。

A．過錯責任 B．無過錯責任 C．過錯推定 D．嚴格責任

二、多項選擇題（共25題，每題2分，每題的備選項中，有2個或2個以上符合題意，至少有1個錯項。錯選，本題不得分；少選，所選的每個選項得 0.5 分）

1、下列有關旗形說法正確的有__。A．旗形持續的時間不能太短

B．旗形出現之前應有一個旗桿，這是由于價格作直線運動形成的 C．旗形一般發生在市場平穩的時候

D．旗形形成之前和被突破之后成交量都很大

2、在股指期貨投資者適當性制度中，期貨公司對投資者的投資經歷進行評估，下列描述正確的有__。

A．投資者應當提供近期加蓋相關證券營業部專用章的股票對賬單作為證券交易經歷證明

B．投資者應當提供近期加蓋相關期貨公司結算專用章的商品期貨交易結算單，作為商品期貨交易經歷證明

C．期貨公司應當根據投資者的交易和風控等情況對其投資經歷進行評分

D．投資者投資經歷包括商品期貨交易經歷與證券交易經歷兩個方面，評估分值上限分別為20分與10分，兩項評分較高者為投資經歷得分

3、跨市套利存在的風險包括 A：比價穩定性 B：市場風險 C：信用風險

D：時間敞口風險

4、暫停期貨從業人員從業資格6個月至12個月的情形包括（）。A．期貨從業人員拒絕協會調查或檢查 B．期貨從業人員獲取不正當利益

C．期貨從業人員向投資者隱瞞重要事項

D．期貨從業人員違反保密義務，泄露、傳遞他人未公開的重要信息

5、期貨交易所合并可以采取兩種方式。A：吸收合并 B：新設合并 C：重組合并 D：聯網合并

6、公司制交易所一般采用公司管理制，下設機構。A：股東大會 B：董事會 C：監事會 D：經理

7、下列期貨交易所中，組織形式屬于公司制的有__。A．倫敦國際石油交易所 B．大連商品交易所 C．CME集團

D．紐約商業交易所

8、以下各項中符合期貨從業資格申請條件的有__。A．已經被期貨公司聘用

B．最近3年內未受過刑事處罰 C．最近3年內未受過行政處罰

D．未被中國證監會等金融監管機構采取市場禁人措施，或者禁入期已經屆滿

9、期貨公司與證券公司應當建立介紹業務的對接規則，明確辦理（）等業務的協作程序和規則。A．開戶

B．行情和交易系統的安裝維護 C．客戶投訴的接待處理 D．交易技巧的輔導與培訓

10、期貨交易所應當及時公布上市品種合約的__。A．成交量 B．成交價 C．持倉量

D．最高價與最低價、開盤價與收盤價

11、某銅電纜廠9月份需要銅500噸，當時現貨市場的價格為7830美元／噸。該廠商估計未來幾個月銅價有可能上漲，工廠因生產成本提高而遭受損失，于是該廠商進入期貨市場為其產品進行保值交易：買入20手執行價格為7800美元／噸的9月份銅看漲期權合約，期權成交價為250美元／噸。到8月份時，現貨市場上的銅價上升到7910美元／噸，9月份銅期貨合約價格為8170美元／噸。該廠商行使期權的同時賣出20手9月份銅期貨合約，以抵消行使期權時買人的20手銅合約，扣除先前支付的250美元的期權權利金，實際獲利。A：110美元／噸 B：120美元／噸 C：130美元／噸 D：140美元／噸

12、下列關子期貨市場上利用套期保值規避風險的說法，正確的有__。A．一般情況下，同種商品的期貨價格和現貨價格變動趨勢相同 B．隨著期貨合約到期日的來臨，期貨價格和現貨價格呈現趨同性 C．投機者、套利者的參與是套期保值實現的條件 D．在現貨市場和期貨市場同時存在的情況下，同一種商品在同一時空內會受到相同經濟因素的影響和制約

13、期貨公司違法經營或者出現重大風險，嚴重危害期貨市場秩序、損害客戶利益的，經國務院期貨監督管理機構批準，可以對該期貨公司直接負責的董事、監事、高級管理人員和其他直接責任人員采取的措施有（）。A．行政拘留 B．監視居住

C．通知出境管理機關依法阻止其出境

D．申請司法機關禁止其轉移、轉讓或者以其他方式處分財產，或者在財產上設定其他權利

14、客戶可以采用__來防范期貨市場風險。A．充分了解和認識期貨交易的基本特點 B．慎重選擇期貨公司

C．制定正確的投資戰略，將風險控制在自己可以承受的范圍內 D．規范自身行為，提高風險意識和心理承受能力

15、下列屬于期貨市場在宏觀經濟中的作用的是__。A．為政府宏觀調控提供參考依據 B．鎖定生產成本，實現預期利潤 C．降低流通費用，穩定產銷關系

D．提高合約兌現率，保證企業正常經營

16、非在期貨交易所進行之期貨交易，基于政策考慮，得經何種機構掌理事項范圍內公告，不適用期貨交易法之規定? A：財政部 B：中央銀行 C：以上皆是 D：以上皆非。

17、早期的期貨市場對于供求雙方來講，均起到了__的作用。A．穩定貨源 B．避免價格波動 C．穩定產銷

D．鎖住經營成本

18、根據現代證券組合理論，股票市場的風險分為。A：系統性風險 B：非系統性風險 C：偶然性風險 D：經常性風險

19、下列期貨公司變更股權的情形，應當經中國證監會批準的有（）。A．單個股東的持股比例增加到5%以上

B．有關聯關系的股東合計持股比例增加到5%以上 C．持有5%以上股權的股東受讓股權

D．有關聯關系且合計持有5%以上股權的股東受讓股權

20、蝶式套利的特點有______。

A．蝶式套利的實質是跨交割月份的套利活動

B．蝶式套利由兩個方向相反的跨期套利構成，一個賣空套利和一個買空套利 C．連接兩個跨期套利的紐帶是居中月份的期貨合約

D．在合約數量上，居中月份合約等于兩旁月份合約之和

21、證券公司與期貨公司應當獨立經營，保持（）等分開隔離。A．財務 B．人員 C．經營場所 D．結算系統

22、期貨公司可以采取以下（）形式報送風險監管報表。A．月度風險監管報表 B．風險監管報表 C．按周報送風險監管報表 D．按日報送風險監管報表

23、下列關于影響期貨價格的投機因素的說法，正確的是。

A：在期貨市場中有大量的投機者，他們參與交易的目的就是利用期貨價格上下波動來獲利

B：當價格看漲時，投機者會迅速買進合約，以期期貨價格上升時拋出獲利，而大量投機性的搶購，又會促進期貨價格的進一步上升

C：當價格看跌時，投機者會迅速賣空，當價格下降時再補進平倉獲利，而大量投機性的拋售，又會促使期貨價格進一步下跌

D：投機大戶有時可能制造謠言，虛張聲勢，哄抬物價，操縱市場，從中獲利

24、下列屬于看漲期權的有__。A．買方期權 B．買權 C．認沽期權 D．買入選擇權

25、以下關于在正向市場中進行熊市套利，說法正確的有__。A．現貨價格高于期貨價格 B．只要價差擴大，就可獲利 C．只要價差縮小，就可獲利

D．遠期合約價格相對于近期合約跌幅較小