第一篇：外匯遠(yuǎn)期案例

外匯遠(yuǎn)期交易案例：

9月1日，李先生手中持有一筆美元，他計(jì)劃在3個(gè)月后將部分美元換成歐元，由于預(yù)期歐元會(huì)升值，為了規(guī)避歐元升值帶來的風(fēng)險(xiǎn)，李先生決定買進(jìn)12月份遠(yuǎn)期歐元10000元，匯率是歐元兌美元1：1.26，而9月1日的即期匯率是歐元兌美元1：1.25.到了12月1日，即期匯率歐元兌美元升為1：1.26，而12月份的歐元合約匯率為1：1.27.此時(shí)，李先生將所持有的12月份合約平倉，盈利為100美元（12700－12600＝100美元），而在現(xiàn)貨市場上，由于歐元的上漲，李先生虧損了100美元（12600－12500＝100美元），遠(yuǎn)期合約上的盈利正好彌補(bǔ)了現(xiàn)貨市場上的虧損。

另外，擔(dān)保金交易使得該項(xiàng)業(yè)務(wù)具有很強(qiáng)的杠桿效應(yīng)，做一筆20萬美元的外匯交易只需要2萬美元的擔(dān)保金，這將使投資者面臨著高風(fēng)險(xiǎn)的考驗(yàn)，當(dāng)發(fā)生虧損時(shí)，擔(dān)保金很容易就會(huì)虧空。但是高風(fēng)險(xiǎn)的同時(shí)也蘊(yùn)藏著高收益的機(jī)會(huì)，這使得該業(yè)務(wù)適合另外一類追求高收益、風(fēng)險(xiǎn)承受能力比較強(qiáng)且具備一定外匯理財(cái)知識(shí)的投資者。

外匯期權(quán)交易案例：

假設(shè)目前某銀行提供歐元/美元的看漲/看跌期權(quán)，每份合約為100歐元，目前歐元價(jià)格在1.25。投資者看空歐元，看漲美元。即可買入歐元看跌期權(quán)合約：

買入100個(gè)歐元看跌期權(quán)合約，執(zhí)行價(jià)格：1.2

5到期日：3月期

支付期權(quán)費(fèi)：USD1.00x100＝USD100.00

可能一：3月后到期匯率：EUR/USD=1.20

則投資者選擇執(zhí)行期權(quán)，即可在1.25的價(jià)格賣出100x100=10000歐元，同時(shí)在市場上以現(xiàn)價(jià)1.20買入10000歐元，則可獲得差價(jià)贏利為：(1.25-1.20)x10000=500歐元=600美元，再減去已支付的期權(quán)費(fèi)：USD100.00，純利潤為500美元，3個(gè)月收益率為：500/100x100%=500%

可能二：3月后到期匯率：EUR/USD=1.30

則投資者可選擇不執(zhí)行該期權(quán)，損失為期權(quán)費(fèi)100美元。

這個(gè)例子說明，期權(quán)可以用非常低的成本控制大量的期權(quán)合同，達(dá)到四兩撥千斤的效果。在支付一筆很少權(quán)利金后，便可享有買入或賣出相關(guān)期貨的權(quán)利，當(dāng)價(jià)格的發(fā)展不利于買方時(shí)，買方的虧損為有限的權(quán)利金；而當(dāng)價(jià)格向?qū)I方有利的方向發(fā)展時(shí)，則可以獲得比較高的投資回報(bào)。

看漲/看跌期權(quán)適合在單邊趨勢中運(yùn)用，價(jià)格波動(dòng)越大，期權(quán)盈利的空間也越大。而在小區(qū)間震蕩行情面，則不宜買入期權(quán)，因?yàn)椴▌?dòng)性不足，投資者難以找到合適的執(zhí)行期權(quán)的價(jià)位。這時(shí)投資者可以選擇做為期權(quán)的賣方賣出期權(quán)。

外匯期貨交易的案例：

某投資者A，從事現(xiàn)貨貿(mào)易數(shù)十年，具有極其豐富的現(xiàn)貨貿(mào)易經(jīng)驗(yàn)。聽說了期貨這一交易工具后很感興趣，馬上開戶并投資20萬元。頭三天，他沒有急于做交易，而是坐在電腦前熟悉行情。每天，他給出一個(gè)合約當(dāng)日最高價(jià)、最低價(jià)、收盤價(jià)的預(yù)測。令人驚奇的是，他每天的預(yù)測都十分準(zhǔn)確，幾乎沒有誤差。他信心滿滿，認(rèn)為做期貨很簡單。于是，第四天他正式開始交易，滿倉買入某一合約。但遺憾的是，這一天該合約價(jià)格并沒有按照他的預(yù)期上漲，而是略有下跌。他持倉過夜。第五天，該合約又跌了一些，浮動(dòng)虧損大約4萬元。他還是沒動(dòng)。隨后幾天，該合約一路陰跌不止。經(jīng)紀(jì)公司不斷發(fā)出追繳保證金通知，他不愿追加資金，于是所持頭寸逐步被強(qiáng)平。最后，當(dāng)賬戶上只剩下2萬余元時(shí)，他將所剩無幾的頭寸平倉離場。同時(shí)他也離開了期貨市場，表示以后再也不碰期貨了。

A的期貨投資生涯只做了一筆交易就結(jié)束了。這個(gè)案例很極端，也很有代表性。對于新接觸期貨的交易者而言，尤其是證券市場也從未涉足過的投資者而言，盡管你在你原先從事的領(lǐng)域很成功，但并不代表你在期貨市場就能成功。嘗試任何一項(xiàng)新事物，都必須放低自己的身架，以一種謙虛謹(jǐn)慎的態(tài)度來認(rèn)真對待。如果妄自尊大，以為自己很了不起，認(rèn)為在期貨市場做交易是小菜一碟，那么很容易被市場吞沒。如果你做錯(cuò)方向了，就要及時(shí)認(rèn)錯(cuò)。不要有“我肯定是對的，市場是錯(cuò)的”這種想法。

三者之間的區(qū)別：

相同點(diǎn)：三者都是以外匯價(jià)值為標(biāo)的的衍生品自己的價(jià)值由外匯匯率決定

不同點(diǎn)：遠(yuǎn)期是說賦予買家（長頭寸方）在將來的某個(gè)時(shí)候以既定的價(jià)格（交割價(jià)）買入標(biāo)的數(shù)量的外匯的義務(wù)當(dāng)然賣家（短頭寸）有相應(yīng)的賣出的義務(wù)。遠(yuǎn)期一邊在場外市場交易，遠(yuǎn)期合同本身不需要付費(fèi)。

期貨是在場內(nèi)交易了的標(biāo)準(zhǔn)化的遠(yuǎn)期，也就是說標(biāo)的物的數(shù)量和既定價(jià)格都是交易所制定的其他跟遠(yuǎn)期一樣。

期權(quán)是說賦予了期權(quán)買家在一定時(shí)間內(nèi)以既定的價(jià)格買入（CALL）賣出（PUT）標(biāo)的數(shù)量的外匯的權(quán)利（也就是可以不施行），同時(shí)買家要對買入的期權(quán)付費(fèi)。相應(yīng)的賣家得到費(fèi)用，承擔(dān)對方請求買入賣出時(shí)自己賣出買入的義務(wù)。

第二篇：遠(yuǎn)期外匯合同會(huì)計(jì)處理

遠(yuǎn)期外匯合同會(huì)計(jì)處理

布時(shí)間 ：2006-12-14 10:34:06來源：納稅服務(wù)網(wǎng)作者：

現(xiàn)代資本市場為企業(yè)提供了多種方式的套期保值工具，從而使企業(yè)規(guī)避包括匯率風(fēng)險(xiǎn)在內(nèi)的各種財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)成為可能。隨著企業(yè)涉外業(yè)務(wù)的增加、規(guī)避外匯風(fēng)險(xiǎn)需求的增長以及相關(guān)法律法規(guī)的完善，各種外匯套期業(yè)務(wù)的數(shù)量將迅速增長。研究新的經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)對會(huì)計(jì)理論和實(shí)務(wù)的影響成為會(huì)計(jì)界迫切需要解決的問題。本文探討了遠(yuǎn)期外匯合同的會(huì)計(jì)處理問題。由于遠(yuǎn)期外匯合同是一種較為簡單、最為常用的套期工具，而且遠(yuǎn)期外匯合同的會(huì)計(jì)處理又涉及套期會(huì)計(jì)的一些核心問題，因此這一研究具有一定的理論和現(xiàn)實(shí)意義。

一、遠(yuǎn)期外匯合同及套期保值概念

遠(yuǎn)期合同（forward contract）是一個(gè)在確定的將來時(shí)刻按確定的價(jià)格購買或出售某項(xiàng)資產(chǎn)的協(xié)議。遠(yuǎn)期外匯合同是遠(yuǎn)期合同的一個(gè)子類別，是在將來某一特定時(shí)刻按事先確定的價(jià)格購買或出售特定種類外幣的協(xié)議。從會(huì)計(jì)學(xué)角度來看遠(yuǎn)期外匯合同具有以下特殊的性質(zhì)：首先，它是一種外幣業(yè)務(wù)。目前會(huì)計(jì)理論中關(guān)于外幣的定義有傳統(tǒng)法和“功能貨幣”法兩種。

傳統(tǒng)觀念認(rèn)為外幣是公司總部或集團(tuán)母公司的記賬本位幣以外的貨幣：“功能貨幣”指的是某一級別的企業(yè)主體從事經(jīng)營活動(dòng)的主要環(huán)境中的貨幣。本文并不試圖討論采用何種外幣概念的會(huì)計(jì)方法能更好的實(shí)現(xiàn)會(huì)計(jì)目標(biāo)，而是假設(shè)在給定外幣概念的條件下研究遠(yuǎn)期外匯合同的會(huì)計(jì)問題。遠(yuǎn)期外匯合同的會(huì)計(jì)處理經(jīng)常涉及不同貨幣之間的即期、遠(yuǎn)期匯率問題。

其次，遠(yuǎn)期外匯合同是一種金融衍生業(yè)務(wù)。金融衍生合同的一個(gè)重要特點(diǎn)是該類合同不需要初始投資或者初始凈投資，與那些預(yù)期對市場條件具有類似反映的其他合同相比要少。企業(yè)在簽訂遠(yuǎn)期外匯合同時(shí)并不發(fā)生現(xiàn)金的流入或流出，但是這一合同卻代表了符合資產(chǎn)或負(fù)債的權(quán)利或義務(wù)，應(yīng)在財(cái)務(wù)報(bào)告中予以反映。公允價(jià)值是金融工具最相關(guān)而且是惟一相關(guān)的計(jì)量屬性。公允價(jià)值指的是建立在合理可靠假設(shè)和推測上最佳估計(jì)的未來現(xiàn)金凈流量的折現(xiàn)值。遠(yuǎn)期外匯合同的公允價(jià)值應(yīng)該由合同規(guī)定的到期日的遠(yuǎn)期匯率決定。

最后，簽訂外匯遠(yuǎn)期合同的一個(gè)重要目的（盡管不是惟一目的），是對外匯業(yè)務(wù)進(jìn)行套期保值。所謂套期保值指的是通過購銷套期工具使其公允價(jià)值或未來現(xiàn)金流的變動(dòng)方向與被套期項(xiàng)目相反，從而有效地抵消特定風(fēng)險(xiǎn)導(dǎo)致的被套期項(xiàng)目價(jià)值變動(dòng)可能帶來的損失。套期會(huì)計(jì)的目的是要通過合理的方法和程序客觀公允地反映企業(yè)通過對衍生工具的使用規(guī)避包括外匯風(fēng)險(xiǎn)在內(nèi)的各種財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的效果以及準(zhǔn)確公正地評價(jià)管理當(dāng)局運(yùn)用這些工具進(jìn)行避險(xiǎn)活動(dòng)的策略及其業(yè)績。

二、遠(yuǎn)期外匯合同的劃分及其會(huì)計(jì)處理

（一）投機(jī)與套期合同可以將遠(yuǎn)期外匯合同劃分為兩類：一類遠(yuǎn)期外匯合同的目的是投機(jī)于外匯價(jià)格走勢，另一類對基礎(chǔ)合同（被套期合同）進(jìn)行套期保值。做出這種劃分的目的是對兩類性質(zhì)不同的遠(yuǎn)期外匯合同進(jìn)行符合各自經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)的會(huì)計(jì)處理。如果遠(yuǎn)期外匯合同用于投機(jī)，持有期間發(fā)生的利得或損失應(yīng)當(dāng)在各期加以確認(rèn)，如果遠(yuǎn)期外匯合同被用作套期目的，則應(yīng)當(dāng)采用一些特殊的會(huì)計(jì)程序和方法以反映套期業(yè)務(wù)的經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)。

劃分一項(xiàng)遠(yuǎn)期外匯合同是用于投機(jī)還是套期的標(biāo)準(zhǔn)是評估衍生工具預(yù)期能否有效抵消被套期項(xiàng)目在套期期間的公允價(jià)值或現(xiàn)金流量變動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)。當(dāng)且僅當(dāng)遠(yuǎn)期外匯合同的簽署有效降低了報(bào)告主體范圍內(nèi)的外匯風(fēng)險(xiǎn)，該合同才適合套期會(huì)計(jì)。合同類型的劃分在一定程度上取決于企業(yè)管理當(dāng)局的意圖。這為管理當(dāng)局提供了進(jìn)行盈余管理的機(jī)會(huì)和途徑。

因此有必要要求管理當(dāng)局制定一份詳細(xì)的包括套期工具的辨別、套期項(xiàng)目和被套期風(fēng)險(xiǎn)的性質(zhì)以及如何評估套期工具在抵消被套期項(xiàng)目公允價(jià)值或現(xiàn)金流量變動(dòng)的有效性等方面的正式文檔。這種備案性質(zhì)的文檔不僅可以防止管理當(dāng)局通過任意選擇遠(yuǎn)期外匯合同的會(huì)計(jì)處理方法而實(shí)現(xiàn)期望的會(huì)計(jì)結(jié)果，還有助于外部審計(jì)人員的對遠(yuǎn)期外匯合同處理的公允性進(jìn)行職業(yè)判斷。同時(shí)管理當(dāng)局還應(yīng)當(dāng)在財(cái)務(wù)報(bào)告中披露有關(guān)遠(yuǎn)期外匯合同的信息，文章第三部分將專門討論披露方面的問題。

（二）FASB 133號公告關(guān)于遠(yuǎn)期外匯合同的套期會(huì)計(jì)處理規(guī)定

根據(jù)FASB 133號《衍生工具和套期活動(dòng)的會(huì)計(jì)處理》的相關(guān)規(guī)定，可以將用于套期的遠(yuǎn)期外匯合同進(jìn)一步劃分為四類，即對外幣受險(xiǎn)凈資產(chǎn)或凈負(fù)債套期保值、對可辨認(rèn)承諾套期保值、對預(yù)期交易（現(xiàn)金流量）套期保值和對國外實(shí)體凈投資套期保值。所謂對凈資產(chǎn)或凈負(fù)債套期保值，就是簽訂遠(yuǎn)期外匯合同以對沖某項(xiàng)已被確認(rèn)的資產(chǎn)或負(fù)債的外匯風(fēng)險(xiǎn)。通常的情況是通過簽訂遠(yuǎn)期外匯合同，進(jìn)口商套期保值其以外幣標(biāo)價(jià)的應(yīng)付賬款，或者是出口商套期以外幣標(biāo)價(jià)的應(yīng)收賬款。在進(jìn)行會(huì)計(jì)處理時(shí)應(yīng)當(dāng)同時(shí)確認(rèn)因匯率變動(dòng)而產(chǎn)生的基本合同與衍生合同的匯兌損失并相互沖減。其中遠(yuǎn)期合同以遠(yuǎn)期匯率記錄，而基本的資產(chǎn)或負(fù)債以即期匯率記錄。套期期間，即期匯率與遠(yuǎn)期匯率間差異產(chǎn)生的匯兌損益被認(rèn)為是套期的成本計(jì)入當(dāng)期凈損益。

遠(yuǎn)期外匯合同不僅可以是基于已確認(rèn)的受險(xiǎn)凈資產(chǎn)或凈負(fù)債，還可能基于一項(xiàng)可辨認(rèn)的外幣承諾。所謂外幣承諾指的是一項(xiàng)將在遠(yuǎn)期成交的按外幣結(jié)算的合同。可辨認(rèn)承諾與受險(xiǎn)凈資產(chǎn)和凈負(fù)債不同，該承諾并不符合資產(chǎn)和負(fù)債的人賬條件，但與其相關(guān)的外匯風(fēng)險(xiǎn)仍然可以通過簽訂遠(yuǎn)期外匯合同而得以套期保值。FASB目前的規(guī)定是盡管基本承諾不作為資產(chǎn)和負(fù)債入賬，但匯率變動(dòng)對外幣承諾以及遠(yuǎn)期外匯合同產(chǎn)生的影響均應(yīng)作為損失或利得加以確認(rèn)（均基于遠(yuǎn)期匯率），并相互抵消。

如果遠(yuǎn)期外匯合同是基于一項(xiàng)預(yù)期的而不是承諾的交易，此時(shí)稱作對預(yù)期的現(xiàn)金流量套期。

由于沒有像承諾交易中對交易進(jìn)行價(jià)值調(diào)整的基礎(chǔ)，所以在會(huì)計(jì)處理時(shí)僅考慮衍生合同的價(jià)值變化。具體的做法是將遠(yuǎn)期外匯合同在套期期間的利得或損失計(jì)入其他綜合收益，并作為股東權(quán)益的獨(dú)立項(xiàng)目累計(jì)下來。當(dāng)預(yù)期交易實(shí)現(xiàn)后，套期工具的利得或損失再從綜合收益中轉(zhuǎn)出，并調(diào)整相關(guān)資產(chǎn)或負(fù)債的取得成本。

另外在海外設(shè)有分支機(jī)構(gòu)的公司還可能簽訂遠(yuǎn)期合同以抵消外幣變動(dòng)對凈投資額的影響，此時(shí)稱作對實(shí)體凈投資的套期。在會(huì)計(jì)處理上對實(shí)體凈投資進(jìn)行套期而簽訂的遠(yuǎn)期外匯合同發(fā)生的匯兌損益不作為凈損益而是直接調(diào)整凈投資額，因?yàn)樵摲N套期產(chǎn)生的損失或利得類似于股權(quán)權(quán)益的折算調(diào)整。

第三篇：福建省期貨從業(yè)資格：外匯遠(yuǎn)期試題

福建省期貨從業(yè)資格：外匯遠(yuǎn)期試題

一、單項(xiàng)選擇題（共25題，每題2分。每題的備選項(xiàng)中，只有一個(gè)最符合題意）

1、期貨交易所中層管理人員的任免應(yīng)報(bào)（）備案。A．中國期貨業(yè)協(xié)會(huì) B．本交易所會(huì)員大會(huì) C．本交易所理事會(huì) D．中國證監(jiān)會(huì)

2、__表明在近N日內(nèi)市場交易資金的增減狀況。A．市場資金總量變動(dòng)率 B．市場資金集中度 C．現(xiàn)價(jià)期價(jià)偏離率 D．期貨價(jià)格變動(dòng)率

3、期貨交易所應(yīng)當(dāng)向（）報(bào)送財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告。A．期貨保證金安全存管監(jiān)控機(jī)構(gòu) B．國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu) C．期貨公司

D．非期貨公司結(jié)算會(huì)員

4、期貨公司任用境外人士擔(dān)任經(jīng)理層人員職務(wù)的比例不得超過公司經(jīng)理層人員總數(shù)的（）。A．15% B．20% C．30% D．50%

5、孫某在期貨公司里面連續(xù)擔(dān)任董事長、副總經(jīng)理分別達(dá)5年、4年之久，張某已經(jīng)獲得了期貨從業(yè)人員資格。2008年由于期貨行情穩(wěn)定，形勢良好，該期貨公司的資本迅速擴(kuò)大，達(dá)到1.5億元，于是該期貨公司開始申請金融期貨全面結(jié)算會(huì)員資格。根據(jù)以上情況，回答下列問題： 假設(shè)該期貨公司在經(jīng)營過程中，2007年曾經(jīng)由于嚴(yán)重違規(guī)期貨交易被當(dāng)?shù)刈C監(jiān)局要求整改，張某受到中國證監(jiān)會(huì)的行政處罰。經(jīng)整改完成后，證監(jiān)會(huì)檢驗(yàn)合格，期貨公司欲申請金融期貨結(jié)算業(yè)務(wù)資格，假設(shè)其他條件均符合規(guī)定，中國證監(jiān)會(huì)應(yīng)當(dāng)（）。A．予以批準(zhǔn) B．不予批準(zhǔn)

C．給予其一定考察期限，考察期限內(nèi)無違法行為的才予以批準(zhǔn) D．予以批準(zhǔn)，但應(yīng)當(dāng)限制其結(jié)算業(yè)務(wù)范圍

6、林某是甲期貨公司的期貨從業(yè)人員，在從業(yè)過程中，林某為了獲得更多客戶，在為客戶提供服務(wù)過程中，多次向客戶謊稱其競爭對手——乙期貨公司信譽(yù)低下，經(jīng)常欺騙客戶等，致使乙期貨公司業(yè)務(wù)大幅度下滑。對于林某的行為，期貨業(yè)協(xié)會(huì)有權(quán)根據(jù)具體情況給予（）的懲戒。A．訓(xùn)誡 B．公開譴責(zé)

C．撤銷其從業(yè)資格 D．行政處罰

7、下面關(guān)于投機(jī)說法錯(cuò)誤的是__。A．投機(jī)者承擔(dān)了價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)

B．投機(jī)的目的是獲取較大的利潤 C．投機(jī)者主要獲取價(jià)差收益

D．投機(jī)交易主要在期貨與現(xiàn)貨兩個(gè)市場進(jìn)行操作

8、期貨從業(yè)人員違反《期貨從業(yè)人員執(zhí)業(yè)行為準(zhǔn)則（修訂）》，情節(jié)輕微，且沒有造成嚴(yán)重后果的，處理方式為（）A．予以當(dāng)面批評

B．予以訓(xùn)誡，訓(xùn)誡以訓(xùn)誡信的形式向個(gè)人發(fā)出 C．予以公開譴責(zé) D．向公安部門舉報(bào)

9、某企業(yè)委托期貨公司為其辦理期貨交易。該企業(yè)在某交易日后保證金不足，且未在期貨公司規(guī)定的時(shí)間內(nèi)及時(shí)追加保證金，也沒有自行平倉。期貨公司在未征求該企業(yè)意見的情況下將其合約強(qiáng)行平倉，發(fā)生費(fèi)用為X，同時(shí)產(chǎn)生損失Y，則下列說法正確的是（）。A．企業(yè)承擔(dān)損失Y，期貨公司承擔(dān)費(fèi)用X B．期貨公司承擔(dān)費(fèi)用X和損失Y C．企業(yè)承擔(dān)費(fèi)用X，期貨公司承擔(dān)損失Y D．企業(yè)承擔(dān)費(fèi)用X和損失Y

10、下列關(guān)于期貨交易所理事長的說法，不正確的是（）。A．理事長的任免，由理事會(huì)提名，會(huì)員大會(huì)通過 B．理事長不得兼任總經(jīng)理

C．主持會(huì)員大會(huì)、理事會(huì)會(huì)議是理事長的職權(quán)

D．理事長因故臨時(shí)不能履行職權(quán)的，由理事長指定的副理事長或者理事代其履行職權(quán)

11、自然人投資者甲向期貨公司會(huì)員乙申請開立股指期貨交易編碼，乙對甲進(jìn)行了審查，發(fā)現(xiàn)甲有若干地方不太符合標(biāo)準(zhǔn)，于是期貨公司會(huì)員乙適當(dāng)調(diào)整了一下對投資者的適當(dāng)性標(biāo)準(zhǔn)，給甲開立了股指期貨交易編碼。[根據(jù)上述資料，請回答以下問題。] 甲申請股指期貨交易編碼應(yīng)當(dāng)具備的條件是__。A．凈資產(chǎn)不低于人民幣100萬元

B．申請開戶時(shí)保證金賬戶可用資金余額不低于人民幣50萬元 C．不存在不良誠信記錄

D．具有累計(jì)10個(gè)交易日、20筆以上的股指期貨仿真交易成交記錄，或者最近3年內(nèi)具有15筆以上的商品期貨交易成交記錄

12、滬深300股指期貨合約的交易代碼是__。A．CU B．AL C．FU D．IF

13、下列可以從事期貨交易的是（）。A．國家機(jī)關(guān)和事業(yè)單位 B．某集團(tuán)下屬公司

C．期貨交易所的工作人員 D．中國期貨業(yè)協(xié)會(huì)的工作人員

14、國際上期貨交易的指令有很多種，其中，同時(shí)買入和賣出兩種或兩種以上期貨合約的指令是指__。A．雙向指令 B．止損指令 C．套利指令 D．市價(jià)指令

15、湯某是某期貨公司的首席風(fēng)險(xiǎn)官，任職期間，由于過度操勞，身體狀況欠佳，于是向期貨公司董事會(huì)提出辭職申請。根據(jù)規(guī)定，湯某應(yīng)當(dāng)提前（）日向董事會(huì)提出。A．10 B．15 C．30 D．60

16、滬深300股指數(shù)的基期指數(shù)定為__。A．100點(diǎn) B．1000點(diǎn) C．2000點(diǎn) D．3000點(diǎn)

17、某期貨交易所會(huì)員現(xiàn)有可流通的國債200萬元，該會(huì)員在期貨交易所專用結(jié)算賬戶中的實(shí)有貨幣資金為60萬元，則該會(huì)員有價(jià)證券沖抵保證金的金額不得高于（）萬元。A．200 B．50 C．160 D．240

18、在我國，會(huì)員制期貨交易所的注冊資本出資人是（）。A．企業(yè)法人 B．自然人 C．會(huì)員 D．國有企業(yè)

19、申請?jiān)O(shè)立期貨公司，以期貨公司經(jīng)營必需的非貨幣財(cái)產(chǎn)出資的，非貨幣財(cái)產(chǎn)出資占注冊資本的比例（）。A．不得低于85% B．不得高于85% C．不得低于15% D．不得高于15% 20、《期貨從業(yè)人員執(zhí)業(yè)行為準(zhǔn)則》自（）施行。A．2003年7月1日 B．2003年7月10日 C．2003年6月30日 D．2003年7月31日

21、統(tǒng)一、嚴(yán)格的監(jiān)管。A．英國 B．新加坡 C．美國 D．日本

22、期貨公司董事會(huì)擬免除首席風(fēng)險(xiǎn)官職務(wù)的，應(yīng)當(dāng)向（）報(bào)告。A．中國證監(jiān)會(huì) B．公司住所地中國證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu) C．財(cái)政部 D．地方財(cái)政局

23、某投資者在4月1日買入燃料油期貨合約40手建倉，成交價(jià)為4790元/噸，當(dāng)日結(jié)算價(jià)為4770元/噸，當(dāng)日該投資者賣出20手燃料油合約平倉，成交價(jià)為4780元/噸，交易保證金比例為8%，則該投資者當(dāng)日交易保證金為__。A．76320元 B．76480元 C．152640元 D．152960元

24、期貨交易和交割的時(shí)間順序是__。A．同步進(jìn)行

B．通常交易在前，交割在后 C．通常交割在前，交易在后 D．無先后順序

25、管理和使用的具體辦法由（）制定。A．國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)

B．國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)會(huì)同國務(wù)院財(cái)政部門 C．國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)會(huì)同中國人民銀行 D．國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)會(huì)同中國期貨業(yè)協(xié)會(huì)

二、多項(xiàng)選擇題（共25題，每題2分。每題的備選項(xiàng)中，有多個(gè)符合題意）

1、業(yè)務(wù)活動(dòng)、財(cái)務(wù)狀況等進(jìn)行檢查。

A．詢問期貨公司及其營業(yè)部的工作人員，要求其對被檢查事項(xiàng)作出解釋、說明 B．查閱、復(fù)制與被檢查事項(xiàng)有關(guān)的文件、資料 C．查詢期貨公司及其營業(yè)部的期貨保證金賬戶

D．檢查期貨公司及其營業(yè)部的交易、結(jié)算及財(cái)務(wù)等電腦系統(tǒng)

2、期貨期權(quán)合約中可變的合約要素是__。A．執(zhí)行價(jià)格 B．權(quán)利金 C．到期時(shí)間 D．期權(quán)的價(jià)格

3、丁某在某期貨公司營業(yè)部開立賬戶，從事期貨投資。某日，丁某發(fā)出以每手1000元價(jià)格賣出白糖合約10手，但由于該營業(yè)部場內(nèi)交易員小王操作不慎，將丁某賣出指令敲成“買入”，從而導(dǎo)致丁某保證金不足，小王向營業(yè)部經(jīng)理匯報(bào)后，給丁某透支了營業(yè)部其他客戶保證金3000元。次日，該白糖合約價(jià)格下跌至600元，交易員小王自作主張賣出5手白糖合約，將透支的3000元?dú)w還。當(dāng)日，丁某發(fā)現(xiàn)這一事件，即提出索賠。對于該期貨公司的行為，中國證監(jiān)會(huì)可以采取下列（）監(jiān)管措施。A．給予警告

B．沒收違法所得，并處違法所得l倍以上5倍以下的罰款

C．沒有違法所得或者違法所得不滿10萬元的，并處10萬元以上50萬元以下的罰款 D．情節(jié)嚴(yán)重的，責(zé)令停業(yè)整頓或者吊銷期貨業(yè)務(wù)許可證

4、在我國，（）從事期貨交易限于從事套期保值業(yè)務(wù)。A．國有企業(yè) B．國有控股企業(yè) C．金融機(jī)構(gòu) D．事業(yè)單位

5、趙某是某期貨公司從業(yè)人員，在從業(yè)過程中，趙某為了發(fā)展業(yè)務(wù)，對其客戶謊稱另一期貨從業(yè)人員經(jīng)常出去賭錢，現(xiàn)在欠了很多賭債，千萬不要把自己的期貨交易委托給他管理。根據(jù)以上信息，回答下列問題： 針對趙某的行為，期貨業(yè)協(xié)會(huì)給予其暫停從業(yè)資格7個(gè)月的處分，期貨業(yè)協(xié)會(huì)做出該處分后，應(yīng)當(dāng)（）。

A．將紀(jì)律處分信息錄入?yún)f(xié)會(huì)從業(yè)人員信息管理數(shù)據(jù)庫 B．要求其所在機(jī)構(gòu)在指定媒體上發(fā)出公告

C．按照規(guī)定的程序在協(xié)會(huì)網(wǎng)站和指定媒體上進(jìn)行公示 D．向中國證監(jiān)會(huì)報(bào)告

6、趙某是某期貨公司從業(yè)人員，在從業(yè)過程中，趙某為了發(fā)展業(yè)務(wù)，對其客戶謊稱另一期貨從業(yè)人員經(jīng)常出去賭錢，現(xiàn)在欠了很多賭債，千萬不要把自己的期貨交易委托給他管理。根據(jù)以上信息，回答下列問題： 期貨業(yè)協(xié)會(huì)在調(diào)查趙某的違規(guī)行為時(shí)，發(fā)現(xiàn)趙某曾經(jīng)利用自己職務(wù)上的便利侵吞公司財(cái)產(chǎn)，已經(jīng)構(gòu)成了犯罪，對此，期貨業(yè)協(xié)會(huì)應(yīng)該（）。A．向中國證監(jiān)會(huì)報(bào)告

B．移交司法機(jī)關(guān)追究刑事責(zé)任 C．直接對其進(jìn)行刑事處罰

D．對其進(jìn)行行政處罰后再移交司法機(jī)關(guān)處理

7、期貨交易所會(huì)員管理辦法的內(nèi)容應(yīng)當(dāng)包括（）。A．會(huì)員資格的取得條件 B．會(huì)員資格的終止條件 C．對會(huì)員的監(jiān)督管理 D．會(huì)員資格的取得程序

8、期貨交易所會(huì)員享有的權(quán)利包括（）。

A．參加會(huì)員大會(huì)，行使選舉權(quán)、被選舉權(quán)和表決權(quán) B．按照期貨交易所章程和交易規(guī)則行使申訴權(quán) C．聯(lián)名提議召開會(huì)員大會(huì) D．按照規(guī)定轉(zhuǎn)讓會(huì)員資格

9、期貨交易所的工作人員履行職務(wù)，遇到與（）有利害關(guān)系的情形時(shí)，應(yīng)當(dāng)回避。A．本人 B．父母 C．配偶 D．子女

10、下列關(guān)于波浪理論基本思想的說法，正確的是__。A．波浪理論是以周期為基礎(chǔ)的。它把大的運(yùn)動(dòng)周期分為時(shí)間長短不同的各種周期，并指出，在一個(gè)大周期之中可能存在一些小周期，而小的周期又可以再細(xì)分成更小的周期 B．每個(gè)周期無論時(shí)間長短，都是以一種模式進(jìn)行

C．每個(gè)周期都是由上升(或下降)的5個(gè)過程和下降(或上升)的3個(gè)過程組成

D．艾略特最初發(fā)明波浪理論是受到價(jià)格上漲下跌現(xiàn)象不斷重復(fù)的啟示，試圖找出其上升和下降的規(guī)律

11、期貨交易所應(yīng)當(dāng)及時(shí)公布上市品種合約的__。A．成交量 B．成交價(jià) C．持倉量

D．最高價(jià)與最低價(jià)、開盤價(jià)與收盤價(jià)

12、客戶對當(dāng)日交易結(jié)算結(jié)果的確認(rèn)，應(yīng)當(dāng)視為（）。A．對當(dāng)日所有持倉的確認(rèn) B．對該日之前所有持倉的確認(rèn) C．對當(dāng)日交易結(jié)算結(jié)果的確認(rèn) D．對該日之前交易結(jié)算結(jié)果的確認(rèn)

13、關(guān)于中國證監(jiān)會(huì)對期貨交易所的監(jiān)管描述正確的有（）。

A．中國證監(jiān)會(huì)認(rèn)為期貨市場出現(xiàn)異常情況的，可以決定采取延遲開市、暫停交易、提前閉市等必要的風(fēng)險(xiǎn)處置措施

B．中國證監(jiān)會(huì)認(rèn)為有必要的，可以對期貨交易所高級管理人員實(shí)施提示 C．中國證監(jiān)會(huì)可以向期貨交易所派駐督察員

D．中國證監(jiān)會(huì)對期貨交易所的市場監(jiān)管是行政義務(wù)，中國證監(jiān)會(huì)不得向交易所收取任何費(fèi)用

14、下列關(guān)于期貨交易所的說法，正確的有（）。

A．期貨交易所結(jié)算會(huì)員的結(jié)算業(yè)務(wù)資格由期貨交易所批準(zhǔn) B．期貨交易所可以實(shí)行會(huì)員分級結(jié)算制度

C．實(shí)行會(huì)員分級結(jié)算制度的期貨交易所會(huì)員由初級會(huì)員和高級會(huì)員組成 D．期貨交易所會(huì)員不能是個(gè)人

15、轉(zhuǎn)移外匯風(fēng)險(xiǎn)的手段主要有__。A．分散籌資 B．外匯期貨交易 C．遠(yuǎn)期外匯交易 D．外匯期權(quán)交易

16、下列關(guān)于中國證監(jiān)會(huì)的表述中正確的有（）。A．依法對期貨公司進(jìn)行監(jiān)督管理

B．無權(quán)對期貨公司分支機(jī)構(gòu)進(jìn)行監(jiān)督管理

C．中國證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)依法經(jīng)中國證監(jiān)會(huì)授權(quán)對期貨公司及其分支機(jī)構(gòu)進(jìn)行監(jiān)督管理 D．中國證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)依法只對期貨公司的分支機(jī)構(gòu)進(jìn)行監(jiān)督管理

17、孫某在期貨公司里面連續(xù)擔(dān)任董事長、副總經(jīng)理分別達(dá)5年、4年之久，張某已經(jīng)獲得了期貨從業(yè)人員資格。2008年由于期貨行情穩(wěn)定，形勢良好，該期貨公司的資本迅速擴(kuò)大，達(dá)到1.5億元，于是該期貨公司開始申請金融期貨全面結(jié)算會(huì)員資格。根據(jù)以上情況，回答下列問題： 該期貨公司申請金融期貨全面結(jié)算會(huì)員資格但未被批準(zhǔn)，其原因可能是（）。A．張某、李某和孫某中只有一人獲得了具有期貨從業(yè)資格，不符合法律規(guī)定 B．該期貨公司注冊資本不符合法律規(guī)定

C．張某、李某和孫某的期貨或者證券從業(yè)時(shí)間不符合規(guī)定 D．該期貨公司高級管理人員連續(xù)任職不符合規(guī)定

18、期貨公司應(yīng)當(dāng)按照（）的規(guī)定提取、管理和使用風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金，不得挪用。A．國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu) B．中國證券業(yè)協(xié)會(huì) C．中國人民銀行 D．財(cái)政部門

19、期貨公司辦理（）等事項(xiàng)，應(yīng)當(dāng)經(jīng)國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)。A．公司停業(yè) B．變更業(yè)務(wù)范圍

C．參股境外期貨類經(jīng)營機(jī)構(gòu) D．控股股東發(fā)生變化

20、期貨交易所應(yīng)當(dāng)就其市場內(nèi)的交易情況編制（），并及時(shí)公布。A．周報(bào)表 B．月報(bào)表 C．季度報(bào)表 D．年報(bào)表

21、期貨公司通知的交易結(jié)算結(jié)果與（）為標(biāo)準(zhǔn)。A．客戶交易指令記錄中的全部內(nèi)容是否一致

B．客戶交易指令記錄中的價(jià)格、交易時(shí)間是否相符 C．客戶交易指令記錄中的品種、買賣方向是否一致 D．客戶交易指令記錄中的交易數(shù)量是否一致

22、孫某在期貨公司里面連續(xù)擔(dān)任董事長、副總經(jīng)理分別達(dá)5年、4年之久，張某已經(jīng)獲得了期貨從業(yè)人員資格。2008年由于期貨行情穩(wěn)定，形勢良好，該期貨公司的資本迅速擴(kuò)大，達(dá)到1.5億元，于是該期貨公司開始申請金融期貨全面結(jié)算會(huì)員資格。根據(jù)以上情況，回答下列問題： 假設(shè)總經(jīng)理李某在外出辦理業(yè)務(wù)過程中，不小心將公司的期貨業(yè)務(wù)經(jīng)營許可證遺失，對此，期貨公司應(yīng)當(dāng)（）。

A．在30日內(nèi)在中國證監(jiān)會(huì)指定的報(bào)刊或者媒體上聲明作廢 B．請求中國證監(jiān)會(huì)公告聲明作廢 C．持登載聲明向中國證監(jiān)會(huì)重新申領(lǐng) D．公告期滿后向中國證監(jiān)會(huì)重新申領(lǐng)

23、《期貨從業(yè)人員執(zhí)業(yè)行為準(zhǔn)則（修訂）》對從業(yè)人員的基本要求和規(guī)定有（）。A．執(zhí)業(yè)紀(jì)律 B．專業(yè)勝任能力 C．職業(yè)品德 D．職業(yè)創(chuàng)新能力

24、期貨交易內(nèi)幕信息的知情人員或者非法獲取證券、期貨交易內(nèi)幕信息的人員，在涉及證券的發(fā)行，證券、期貨交易或者其他對證券、期貨交易價(jià)格有重大影響的信息尚未公開前，進(jìn)行下列（）行為，情節(jié)嚴(yán)重的，處5年以下有期徒刑或者拘役，并處或者單處違法所得1倍以上5倍以下罰金；情節(jié)特別嚴(yán)重的，處5年以上10年以下有期徒刑，并處違法所得1倍以上5倍以下罰金。A．散布虛假信息

B．買入或者賣出該證券

C．從事與該內(nèi)幕信息有關(guān)的期貨交易 D．泄露該信息

25、監(jiān)事和高級管理人員的任職資格的情形有（）。

A．因違法行為或者違紀(jì)行為被解除職務(wù)的期貨交易所、證券交易所、證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)的負(fù)責(zé)人，或者期貨公司、證券公司的董事、監(jiān)事、高級管理人員，自被解除職務(wù)之日起未逾5年

B．因違法行為或者違紀(jì)行為被撤銷資格的律師、注冊會(huì)計(jì)師或者投資咨詢機(jī)構(gòu)、財(cái)務(wù)顧問機(jī)構(gòu)、資信評級機(jī)構(gòu)、資產(chǎn)評估機(jī)構(gòu)、驗(yàn)證機(jī)構(gòu)的專業(yè)人員，自被撤銷資格之日起未逾5年

C．因違法行為或者違紀(jì)行為被開除的期貨交易所、證券交易所、證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)、證券 服務(wù)機(jī)構(gòu)、期貨公司、證券公司的從業(yè)人員和被開除的國家機(jī)關(guān)工作人員，自被開除之日起未逾5年

D．國家機(jī)關(guān)工作人員和法律、行政法規(guī)規(guī)定的禁止在公司中兼職的其他人員

第四篇：外匯違規(guī)案例參考

外匯違規(guī)案例

近年來，伴隨著國內(nèi)外匯管理理念和方式“五個(gè)轉(zhuǎn)變”的推進(jìn)，外管局通過簡政放權(quán)，逐步清理外匯法規(guī)，近幾年已陸續(xù)廢止了700多個(gè)外匯文件，進(jìn)而逐步從規(guī)則性監(jiān)管向原則性監(jiān)管轉(zhuǎn)變。然而，簡政放權(quán)加“展業(yè)三原則”的要求，表面上看雖然便利了銀企雙方的業(yè)務(wù)辦理，節(jié)省了企業(yè)的“腳底成本”，但實(shí)際上卻是對銀行提出了更高的合規(guī)要求。從法規(guī)層面來看，越來越多外匯業(yè)務(wù)的辦理，銀行可在滿足“了解你的客戶、了解你的業(yè)務(wù)、盡職審查”的基礎(chǔ)上自行決定單據(jù)要求，一方面是單據(jù)上的簡化，另一方面是對客戶及業(yè)務(wù)的把控，如何在單據(jù)與展業(yè)之間找到一個(gè)平衡，始終是銀行外匯業(yè)務(wù)合規(guī)的難點(diǎn)。以下將通過梳理外管局公布的外匯違規(guī)案例，分析其違規(guī)點(diǎn)所在，并引以為戒，避免類似違規(guī)事件再度發(fā)生。

一、轉(zhuǎn)口貿(mào)易違規(guī)案例

轉(zhuǎn)口貿(mào)易一般是指企業(yè)作為貿(mào)易中間商，與兩個(gè)境外交易商分別簽訂進(jìn)、出口合同，完成貨物買賣、賺取買賣差價(jià)的行為。轉(zhuǎn)口貿(mào)易通常又可分為提單轉(zhuǎn)賣、境內(nèi)倉單專賣和境外倉單專賣等多種形式。因?yàn)樵谡麄€(gè)轉(zhuǎn)口貿(mào)易的環(huán)節(jié)中，資金流通過境內(nèi)的貿(mào)易中間商進(jìn)行流轉(zhuǎn)，形成了資金的“一收一付”，但貨物流卻未通過境內(nèi)流轉(zhuǎn)，從而造成外管局無法像傳統(tǒng)的貨物貿(mào)易那樣，通過匹配貨物流（海關(guān)報(bào)關(guān)數(shù)據(jù)）與資金流（外管局國際收支申報(bào)系統(tǒng)）來對境內(nèi)的進(jìn)出口企業(yè)進(jìn)行“總量核查”。對銀行來說，對于轉(zhuǎn)口貿(mào)易的真實(shí)性審核難點(diǎn)在于無法從報(bào)關(guān)數(shù)據(jù)上判斷其貿(mào)易背景真實(shí)性，因此需要鑒別企業(yè)提交的貨權(quán)憑證是否真實(shí)有效，在整個(gè)轉(zhuǎn)口貿(mào)易過程中是否切實(shí)實(shí)現(xiàn)了貨權(quán)轉(zhuǎn)移。

現(xiàn)實(shí)中也確實(shí)存在通過“離岸轉(zhuǎn)手買賣”等渠道，構(gòu)造虛假貿(mào)易、套取境內(nèi)外的利差，或者涉嫌利用貿(mào)易渠道向境外轉(zhuǎn)移資金的情況發(fā)生。因此監(jiān)管部門對于轉(zhuǎn)口貿(mào)易的態(tài)度也始終是“嚴(yán)防虛假貿(mào)易”，經(jīng)常將轉(zhuǎn)口貿(mào)易與分拆購付匯、地下錢莊等非法外匯交易行為相提并論。人行與外管局每年都會(huì)就“轉(zhuǎn)口貿(mào)易”的真實(shí)性、合規(guī)性審核責(zé)任履行情況進(jìn)行大量的專項(xiàng)核查和檢查。今年以來，為了防止資本外逃，監(jiān)管部門對于轉(zhuǎn)口貿(mào)易的容忍度也越來越低。2016年4月，外管局印發(fā)《關(guān)于進(jìn)一步促進(jìn)貿(mào)易投資便利化完善真實(shí)性審核的通知》，規(guī)范貨物貿(mào)易離岸轉(zhuǎn)手買賣外匯收支管理，再次明確“銀行為企業(yè)辦理離岸轉(zhuǎn)手買賣收支業(yè)務(wù)時(shí)，應(yīng)逐筆審核合同、發(fā)票、真實(shí)有效的運(yùn)輸單據(jù)、提單倉單等貨權(quán)憑證，確保交易的真實(shí)性、合規(guī)性和合理性。同一筆離岸轉(zhuǎn)手買賣業(yè)務(wù)應(yīng)在同一家銀行網(wǎng)點(diǎn)采用同一幣種（外幣或人民幣）辦理收支結(jié)算。貨物貿(mào)易外匯管理分類等級為B類的企業(yè)暫停辦理離岸轉(zhuǎn)手買賣外匯收支業(yè)務(wù)。”通過加強(qiáng)轉(zhuǎn)口貿(mào)易真實(shí)性審核和專項(xiàng)核查，防范和打擊企業(yè)違法違規(guī)行為，也是為守法誠信企業(yè)創(chuàng)造公平競爭環(huán)境的需要。

1偽造單證虛構(gòu)轉(zhuǎn)口貿(mào)易付匯審核不到位

外管局在購付匯監(jiān)測中發(fā)現(xiàn)，2015年1月至12月，轄內(nèi)W實(shí)業(yè)公司和L公司離岸轉(zhuǎn)手買賣業(yè)務(wù)存在支大于收且購匯金額較大的異常。通過約談企業(yè)和后續(xù)核查，企業(yè)涉嫌偽造單證大額購付匯向境外轉(zhuǎn)移資金，A銀行、B銀行以及C銀行在單證審核方面的問題也突出顯現(xiàn)。

L公司、W公司、G公司、W投資公司等四家境內(nèi)公司，以及YD公司UF公司兩家離岸公司，六家公司間存在關(guān)聯(lián)關(guān)系。

L公司以轉(zhuǎn)口貿(mào)易方式大量向W投資公司的境外投資公司YD付匯，又從自身投資的UF公司中收匯。而W實(shí)業(yè)公司則大量向L公司境外投資公司UF付匯，又從W投資公司的境外投資YD公司中收匯。大量資金在關(guān)聯(lián)公司之間按照L公司-YD-W實(shí)業(yè)公司-UF公司-L公司這一閉環(huán)路徑流動(dòng)，但各環(huán)節(jié)金額并不相等，資金流動(dòng)最終結(jié)果表現(xiàn)為境內(nèi)公司以90份虛假提單實(shí)現(xiàn)資金凈流出8700萬美元。此外在調(diào)查中發(fā)現(xiàn)，L公司和W投資公司成立不足一年即在境外實(shí)施并購行為，中方境外投資總額分別是境內(nèi)注冊資本的9倍和15倍，且均未在發(fā)改委辦理境外投資備案。

銀行在單證審核環(huán)節(jié)存在明顯的疏漏。因付匯公司在銀行無融資和貸款業(yè)務(wù)，銀行對公司自開戶開始并沒有深入了解。在轉(zhuǎn)賣付匯環(huán)節(jié)留存了合同、發(fā)票或提單，其中合同要件說明極為簡略，從單證表面看，交易背景令人生疑，但銀行并未對提單真實(shí)性進(jìn)行查驗(yàn)。兩家公司在銀行以轉(zhuǎn)口名義收付外匯，較長時(shí)間內(nèi)支出遠(yuǎn)大于收入，銀行也未提出質(zhì)疑。兩家公司境外交易對手在轉(zhuǎn)口貿(mào)易中存在互換現(xiàn)象，銀行同樣也未了解原因并向外匯局反映。上述情況表明，展業(yè)三原則并沒有在銀行業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)得到真正貫徹，給企業(yè)轉(zhuǎn)移異常資金帶來可乘之機(jī)。

銀行在工作中應(yīng)切實(shí)加強(qiáng)“展業(yè)三原則”的履行，加強(qiáng)對業(yè)務(wù)資料及單證的真實(shí)性審核。2014年8月，外匯局某市分局聯(lián)合市公安機(jī)關(guān)破獲的XX公司虛假轉(zhuǎn)口貿(mào)易案，被公安部列入2014年全國十大經(jīng)濟(jì)要案之一

該公司注冊資本僅100萬元人民幣，在兩年多的時(shí)間內(nèi)，憑要素不全、存在明顯瑕疵的偽造憑證，辦理 了超過4億美元的轉(zhuǎn)口貿(mào)易。A銀行管轄支行，B銀行管轄支行等7家銀行在為這樣明顯可疑的客戶辦理業(yè)務(wù)當(dāng)中，未能履行真實(shí)性審核。最終該公司被發(fā)現(xiàn)偽造提單125份，對外付匯91 筆，案值2.18億美元，法定代表人王某以逃匯罪入獄。據(jù)查，A銀行管轄支行1名客戶經(jīng)理在獲悉有關(guān)部門調(diào)查該公司后，打電話向王某通風(fēng)報(bào)信；在王某感到情況不妙準(zhǔn)備金盆洗手時(shí)，B銀行管轄支行員工為招攬業(yè)務(wù)，置法規(guī)于不顧，竟然提出可以幫王某代刻公章、由其代辦全套虛假轉(zhuǎn)口貿(mào)易業(yè)務(wù)的主意。

3某市6家銀行憑提單復(fù)印件為企業(yè)辦理轉(zhuǎn)口貿(mào)易付匯業(yè)務(wù)

2012年1月至2014年2月，A銀行管轄分行在沒有確認(rèn)企業(yè)轉(zhuǎn)口貿(mào)易是否掌握貨權(quán)的情況下，憑提單復(fù)印件為企業(yè)辦理大額轉(zhuǎn)口貿(mào)易付匯8筆、金額1.26億美元。同期，B銀行管轄分行和C銀行管轄分行以相同的方式分別辦理轉(zhuǎn)口貿(mào)易項(xiàng) 下付匯業(yè)務(wù)4億美元和8500萬美元。此外，B銀行2013年7 月為一家公司辦理信用證下轉(zhuǎn)口貿(mào)易付匯3000萬美元，審核并留 存的發(fā)票抬頭人并非付匯公司。

在上述3家銀行辦理轉(zhuǎn)口貿(mào)易付匯業(yè)務(wù)企業(yè)注冊資本與貿(mào)易規(guī)模明顯不匹配，轉(zhuǎn)口貿(mào)易上下游企業(yè)高度集中且為關(guān)聯(lián)公司的情況下，3家銀行沒有履行真實(shí)性審核職責(zé)，置外匯管理局政策規(guī)定于不顧，配合企業(yè)通過虛構(gòu)轉(zhuǎn)口貿(mào)易違規(guī)套利，導(dǎo)致資金的違規(guī)進(jìn)出，嚴(yán)重危害了國家宏觀經(jīng)濟(jì)金融政策的有效執(zhí)行。

辦理類似業(yè)務(wù)的還有D銀行某分行所轄分行營業(yè)部和支行憑指示提單復(fù)印件辦理轉(zhuǎn)口貿(mào)易付匯7600多萬美元；E銀行某分行憑境外銀行為收貨人的指示

提單復(fù)印件辦理轉(zhuǎn)口貿(mào)易付匯4500萬美元；F銀行管理某支行憑提單復(fù)印件辦理轉(zhuǎn)口貿(mào)易付匯3000萬美元。

對于上述銀行的違規(guī)行為，外匯局根據(jù)《中華人民共和國外匯管理?xiàng)l例》第四十七條，對B銀行某分行處以罰款95萬元，對A銀行管轄分行處以罰款70萬元，對C銀行管轄分行處以罰款60萬元，對D銀行某分行處以罰款50萬元, 對F銀行管轄某分行處以罰款50萬元，對E銀行某分行處以罰款40萬元。

4某銀行管轄分行為持無效提單的公司辦理轉(zhuǎn)口貿(mào)易付匯業(yè)務(wù)

2013年4月至12月期間，某銀行管轄分行為一家公司辦理19筆、金額1270多萬美元的轉(zhuǎn)口貿(mào)易項(xiàng)下付匯業(yè)務(wù)，辦理付匯業(yè)務(wù)的公司與提單上的企業(yè)無法構(gòu)成轉(zhuǎn)口貿(mào)易業(yè)務(wù)關(guān)系，且該公司提供的23張?zhí)釂我呀?jīng)被境外內(nèi)提單收貨人提貨報(bào)關(guān)，并已經(jīng)辦理了一般進(jìn)口貿(mào)易付匯，對于該分行未認(rèn)真審核相關(guān)單證的行為，外匯局根據(jù)《中華人民共和國外匯管理?xiàng)l例》第四十七條的規(guī)定，對該行處以人民幣20萬元罰款。

二、貿(mào)易真實(shí)性審核不到位違規(guī)案例

2012年的貨物貿(mào)易改革后，外管局已大幅簡化了進(jìn)出口貿(mào)易收付匯業(yè)務(wù)辦理手續(xù)和程序。根據(jù)《貨物貿(mào)易外匯管理指引實(shí)施細(xì)則》，銀行在為企業(yè)辦理付匯手續(xù)時(shí)，僅需企業(yè)提供對應(yīng)的進(jìn)口貨物報(bào)關(guān)單或進(jìn)口合同或發(fā)票，也就是合同、發(fā)票、報(bào)關(guān)單三選一即可。而在2013年，海關(guān)與外管又聯(lián)合發(fā)布了《關(guān)于深化海關(guān)通關(guān)作業(yè)無紙化改革減少紙質(zhì)單證流轉(zhuǎn)完善貿(mào)易外匯服務(wù)和管理的通知》，海關(guān)不再為貨物貿(mào)易外匯管理Ａ類企業(yè)提供紙質(zhì)報(bào)關(guān)單收、付匯證明聯(lián)，此后，企業(yè)可通過中國電子口岸網(wǎng)站自行以普通Ａ４紙打印并加蓋公章的報(bào)關(guān)單證明聯(lián)來作為海關(guān)報(bào)關(guān)單的替代。而今年9月份，外管局發(fā)布了《關(guān)于規(guī)范貨物貿(mào)易外匯收支電子單證審核的通知》，進(jìn)一步允許銀行在辦理貨物貿(mào)易外匯收支時(shí)審核電子單證，銀行在遵守現(xiàn)行貨物貿(mào)易外匯管理規(guī)定和落實(shí)“展業(yè)三原則”的條件下，可以選擇審核紙質(zhì)單證或?qū)徍穗娮訂巫C。可以說這一系列的文件都在簡化著銀行辦理貿(mào)易收支時(shí)的審單要求。

但與此同時(shí)，《中華人民共和國外匯管理?xiàng)l例》第十二條規(guī)定：“經(jīng)常項(xiàng)目外匯收支應(yīng)當(dāng)具有真實(shí)、合法的交易基礎(chǔ)。經(jīng)營結(jié)匯、售匯業(yè)務(wù)的金融機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)按照國務(wù)院外匯管理部門的規(guī)定,對交易單證的真實(shí)性及其與外匯收支的一致性進(jìn)行合理審查。外匯管理機(jī)關(guān)有權(quán)對前款規(guī)定事項(xiàng)進(jìn)行監(jiān)督檢查?！?/p>

也就是說，即便是銀行簡化了審單要求，但仍然要在滿足展業(yè)三原則的基礎(chǔ)上，確保外匯交易的真實(shí)性與外匯收支一致性，不然就有可能面臨外管的處罰：

外匯管理?xiàng)l例第四十七條：金融機(jī)構(gòu)有下列情形之一的,由外匯管理機(jī)關(guān)責(zé)令限期改正,沒收違法所得,并處20萬元以上100萬元以下的罰款;情節(jié)嚴(yán)重或者逾期不改正的,由外匯管理機(jī)關(guān)責(zé)令停止經(jīng)營相關(guān)業(yè)務(wù):(一)辦理經(jīng)常項(xiàng)目資金收付,未對交易單證的真實(shí)性及其與外匯收支的一致性進(jìn)行合理審查的;(二)違反規(guī)定辦理資本項(xiàng)目資金收付的;(三)違反規(guī)定辦理結(jié)匯、售匯業(yè)務(wù)的;(四)違反外匯業(yè)務(wù)綜合頭寸管理的;(五)違反外匯市場交易管理的。

5某銀行管轄分行行為明顯偏離市場價(jià)格的進(jìn)口貿(mào)易辦理購付匯業(yè)務(wù) 2015年8月至9月，某銀行管轄分行為合同價(jià)格高出市場價(jià)格5-40倍的企業(yè)辦理購付匯業(yè)務(wù)19筆共1.5億美元。在外匯局連續(xù)幾年嚴(yán)厲打擊虛假轉(zhuǎn)口貿(mào)易的情況下，該銀行仍辦理異常業(yè)務(wù)大額購付匯，客觀上配合不法企業(yè)完成了虛假交易套利。對此，外匯局根據(jù)《中華人民共和國外匯管理?xiàng)l例》第四十七條的規(guī)定，對該銀行處以人民幣80萬元的罰款。

6某銀行管理分行為重復(fù)使用報(bào)關(guān)單的企業(yè)辦理對外付匯

2015年5月至7月，某銀行管轄分行為一家貨物貿(mào)易外匯管理屬于B類的企業(yè)辦理對外匯58筆，金額6800多萬美元，其中，使用重復(fù)報(bào)關(guān)單在該分行多付匯52筆，金額2160萬美元。此外，2015年8月，該分行合同沒有“預(yù)付”條款的公司辦理預(yù)付貨款2筆，金額805萬美元。

對于銀行辦理B類企業(yè)對外付匯業(yè)務(wù)，外匯局有著較A類企業(yè)更加嚴(yán)格的審核要求。但是該銀行卻未能遵守，所辦理的58筆業(yè)務(wù)中，有著52筆使用重復(fù)報(bào)關(guān)單，占比高達(dá)90%，真實(shí)性和一致性審核形同虛設(shè)，導(dǎo)致資金大量違規(guī)流出。外匯局根據(jù)《中華人民共和國外匯管理?xiàng)l例》第四十七條的規(guī)定對其處以人民幣48萬元的罰款。

7某省3家銀行為無真實(shí)交易背景的企業(yè)辦理異地大額購匯業(yè)務(wù)

2015年6月至7月A銀行管轄分行違規(guī)為10家異地企業(yè)辦理18筆大額購匯業(yè)務(wù)，購匯金額折4.2億美元。該行辦理上述業(yè)務(wù)不同程度地超出經(jīng)營的公司辦理購匯業(yè)務(wù)、憑出口合同為公司辦理購匯業(yè)務(wù)、為無購匯需求的公司辦理購匯業(yè)務(wù)等違規(guī)行為。

2015年7月至12月，B銀行管轄分行違規(guī)為5家異地企業(yè)辦理7筆大額購匯業(yè)務(wù)，購匯金額合計(jì)2.3億美元。該行辦理上述業(yè)務(wù)不同程度的存在超出經(jīng)營范圍的公司辦理購匯業(yè)務(wù)、購匯申請書日期晚于購匯業(yè)務(wù)辦理日期、售匯金額大于合同總金額等違規(guī)行為。

2015年7月9日至16日期間，C銀行管轄分行違規(guī)為3家異地企業(yè)辦理大額購匯業(yè)務(wù)6筆，購匯金額合計(jì)2.2億美元。

3家分行在售匯后將企業(yè)所購?fù)鈪R轉(zhuǎn)入企業(yè)保證金賬戶，同時(shí)，按照與企業(yè)簽訂的質(zhì)押合同及電子匯票銀行承兌協(xié)議，以質(zhì)押本金和利息的合計(jì)金額開具銀行承兌匯票，金額合計(jì)56.64億元人民幣。

經(jīng)查，這3家分行辦理的此類業(yè)務(wù)大多是由“中間人”居間介紹并操作，并非企業(yè)的真實(shí)交易需求。相關(guān)企業(yè)在辦理購匯業(yè)務(wù)前從未做過外貿(mào)業(yè)務(wù)，也沒有辦理過外匯收支業(yè)務(wù)，然而上述3家分行相關(guān)部門在拓展此類業(yè)務(wù)時(shí)對企業(yè)經(jīng)營范圍、相關(guān)資質(zhì)和進(jìn)出口情況沒有做盡職調(diào)查。在單證審核方面，缺乏對真實(shí)、邏輯、合理、一致性的基本判斷。在企業(yè)所提交的單證存在明顯缺陷的情況下，與企業(yè)配合默契一路綠燈，長流程業(yè)務(wù)一天內(nèi)完成，內(nèi)控制度形同虛設(shè)，導(dǎo)致外

匯業(yè)務(wù)真實(shí)性審核出現(xiàn)了“真空帶”。3家分行重考核輕合規(guī)，重資金風(fēng)險(xiǎn)輕政策風(fēng)險(xiǎn)，相關(guān)人員為完成業(yè)績不顧外匯管理法規(guī)的監(jiān)管要求，與企業(yè)合謀共同套利。

對此，外匯根據(jù)《中華人民共和國外匯管理?xiàng)l例》第四十七條的規(guī)定，對A銀行管轄分行責(zé)令限期改正，沒收違法所得218.81萬元人民幣，并處罰款100萬元人民幣的處罰，同時(shí)，停止A銀行轄屬該分行經(jīng)營對公結(jié)售匯業(yè)務(wù)9個(gè)月，責(zé)令其對違規(guī)行為相關(guān)人員進(jìn)行追責(zé)；對B銀行管轄分行給予責(zé)令限期改正，沒收違法所得175.1萬元人民幣，并處罰70萬元人民幣的處罰，同時(shí)，停止B銀行管轄分行經(jīng)營對公結(jié)售匯業(yè)務(wù)6個(gè)月，并責(zé)令其對違規(guī)行為相關(guān)人員進(jìn)行追責(zé)；對C銀行管轄分行給予責(zé)令限期改正，沒收違法所得91.19萬元人民幣，并處罰款60萬元人民幣的處罰，同時(shí)，停止C銀行管轄分行經(jīng)營對公結(jié)售匯業(yè)務(wù)6個(gè)月，并責(zé)令其對違規(guī)行為相關(guān)人員進(jìn)行追責(zé)。

8某銀行管轄分行辦理經(jīng)常項(xiàng)目付匯業(yè)務(wù)未對相關(guān)單證正本進(jìn)行簽注并復(fù)印留存

2014年7月至10月，某銀行管轄分行轄內(nèi)某支行為3家公司辦理付匯業(yè)務(wù)18筆，金額3247萬美元。經(jīng)查，該行辦理上述業(yè)務(wù)均未按規(guī)定對相關(guān)單證正本進(jìn)行簽注并復(fù)印留存為外匯資金違規(guī)流出留下了風(fēng)險(xiǎn)隱患。對此，外匯局根據(jù)《中華人民共和國外匯管理?xiàng)l例》第四十七條的規(guī)定，對該行處以人民幣19萬元罰款。

9某銀行轄內(nèi)支行為持虛假報(bào)關(guān)單的公司辦理付匯業(yè)務(wù)

2015年6月至8月，某銀行轄內(nèi)支行分別為兩家公司辦理進(jìn)口購付匯業(yè)務(wù)34筆，金額合計(jì)1231萬美元。上述交易中，一是異地海關(guān)報(bào)關(guān)單，收貨單位多為異地企業(yè)；二是兩家公司的付匯規(guī)模與注冊資本嚴(yán)重不符；三是進(jìn)口報(bào)關(guān)單商品與合同標(biāo)的不一致；四是購匯人民幣資金主要來源于其他企業(yè)和個(gè)人，非企業(yè)自有資金。經(jīng)查，兩家公司提供的報(bào)關(guān)單均為虛假報(bào)關(guān)單。外匯局根據(jù)《中華人民共和國外匯管理?xiàng)l例》第四十七條的規(guī)定，對該行處于人民幣30萬元的罰款。

10某行管轄分行用預(yù)付貨款支付內(nèi)保外貸借款

2014年，某銀行管轄分行為一家橡膠貿(mào)易公司辦理了一筆3743萬美元預(yù)付貨款，合同約定款項(xiàng)用于進(jìn)口天然橡膠，而實(shí)際用于該公司新加坡子公司歸還到期的借款，交易單證與實(shí)際用途不一致。對此，外匯局根據(jù)《中華人民共和國外匯管理?xiàng)l例》第四十七條的規(guī)定，對該行處以人民幣35萬元的罰款。

三、服務(wù)貿(mào)易違規(guī)案例

2013年的服務(wù)貿(mào)易改革后，在銀行辦理單筆等值5萬美元（含）以下的服務(wù)貿(mào)易外匯收支業(yè)務(wù)，銀行在滿足“展業(yè)三原則”的前提下可自行決定單據(jù)審核要求。境內(nèi)機(jī)構(gòu)和個(gè)人向境外單筆支付等值5萬美元以上的，應(yīng)向所在地主管國稅機(jī)關(guān)進(jìn)行稅務(wù)備案，并在付匯時(shí)向銀行提交《服務(wù)貿(mào)易等項(xiàng)目對外支付稅務(wù)備案表》及相關(guān)單據(jù)。外管通過這種抓大放小、突出重點(diǎn)的管理方式，進(jìn)一步提高外匯管理效率，降低社會(huì)成本。

但對銀行來講，同樣面臨著真實(shí)性審核和展業(yè)的要求，服務(wù)貿(mào)易涵蓋種類繁多，《服務(wù)貿(mào)易外匯管理指引實(shí)施細(xì)則》中就列舉了11項(xiàng)服貿(mào)外匯收支的審單要求，以利潤匯出為例，從法規(guī)層面來看，對于利潤支付提供的單據(jù)要求已幾經(jīng)調(diào)整：

外管早在2013年的《服務(wù)貿(mào)易外匯管理指引》就做出了規(guī)定，當(dāng)時(shí)的要求是審計(jì)報(bào)告、董事會(huì)決議和驗(yàn)資報(bào)告，此后外管又多次進(jìn)行了調(diào)整和規(guī)范，在《關(guān)于廢止和修改涉及注冊資本登記制度改革相關(guān)規(guī)范性文件的通知》（匯發(fā)[2015]20號）中剔除了利潤支付時(shí)的審計(jì)報(bào)告和驗(yàn)資報(bào)告要求。

隨后，由于國際收支形勢的壓力，外管在《關(guān)于進(jìn)一步促進(jìn)貿(mào)易投資便利化完善真實(shí)性審核的通知》（匯發(fā)[2016]7號），《關(guān)于進(jìn)一步推進(jìn)外匯管理改革完善真實(shí)合規(guī)性審核的通知》（匯發(fā)[2017]3號）中再次重申了真實(shí)性審核的要求。

根據(jù)2017年3號文的利潤匯出的最新要求，“銀行為境內(nèi)機(jī)構(gòu)辦理等值5萬美元以上（不含）利潤匯出業(yè)務(wù)，應(yīng)按真實(shí)交易原則審核與本次利潤匯出相關(guān)的董事會(huì)利潤分配決議（或合伙人利潤分配決議）、稅務(wù)備案表原件、經(jīng)審計(jì)的財(cái)務(wù)報(bào)表，并在相關(guān)稅務(wù)備案表原件上加章簽注本次匯出金額和匯出日期。境內(nèi)機(jī)構(gòu)利潤匯出前應(yīng)先依法彌補(bǔ)以前虧損?！?/p>

數(shù)次對利潤匯出的要求進(jìn)行微調(diào)，這恐怕也源自于近期大量外資企業(yè)開始通過利潤分紅的形式將以前的收益匯往境外，期間出現(xiàn)了大量的亂象。

今年2月28日，央行微博與外管局微信共同發(fā)布聲明，“外商投資企業(yè)可以正常辦理利潤匯出”，并對外發(fā)布了聯(lián)絡(luò)郵箱，強(qiáng)調(diào)對于利潤匯出碰到問題的企業(yè)可按照幣種，分別向人行或者外管公布的郵箱反映困難。雖然僅僅是公布了官方郵箱這一小小的舉動(dòng)，或預(yù)示著監(jiān)管方面也表達(dá)了愿意與市場做進(jìn)一步的溝通與交流。

11某銀行管轄分行為沒有提供稅務(wù)備案表的企業(yè)辦理服務(wù)貿(mào)易購付匯業(yè)務(wù)

2015年9月，某銀行管轄分行營業(yè)部為一家企業(yè)辦理一筆股息紅利付款，金額折美元4.85億元。根據(jù)規(guī)定，銀行辦理單筆等值5萬美元以上的服務(wù)貿(mào)易對外支付，應(yīng)審核《服務(wù)貿(mào)易等項(xiàng)目對外支付稅務(wù)備案表》。但該行在辦理此筆大額股息紅利類服務(wù)貿(mào)易對外支付時(shí)，沒有認(rèn)真履行真實(shí)性審核要求，未按規(guī)定審核留存《服務(wù)貿(mào)易等項(xiàng)目對外支付稅務(wù)備案表》，在企業(yè)未提供這種關(guān)鍵憑證的情況下，仍然辦理了購付匯業(yè)務(wù)。對此，外匯局根據(jù)《中華人民共和國外匯管理?xiàng)l例》第四十七條的規(guī)定，對該行處以人民幣50萬元罰款。

12利潤匯出真實(shí)性審核不到位

2015年1月，YH公司通過A銀行對外支付2007年利潤，金額121.7萬美元。銀行審核了企業(yè)董事會(huì)關(guān)于利潤分配的決議、稅務(wù)備案表、最近一期驗(yàn)資報(bào)告、2007及2013財(cái)務(wù)審計(jì)報(bào)告等。為進(jìn)一步審核業(yè)務(wù)真實(shí)性，當(dāng)?shù)赝鈪R局要求企業(yè)提交書面報(bào)告及2014財(cái)務(wù)審計(jì)報(bào)告原件等。企業(yè)2014年財(cái)務(wù)審計(jì)報(bào)告顯示，截至2014年12月31日，該企業(yè)未分配利潤累計(jì)人民幣為負(fù)1210.8萬元，應(yīng)付股利為0，即2015年1月15日，企業(yè)辦理利潤匯出時(shí)，實(shí)際并無利

潤可供匯出。同時(shí)，企業(yè)提交銀行的董事會(huì)決議為2014年11月做出，與2014年底應(yīng)付股利為0相互矛盾，企業(yè)涉嫌違規(guī)匯出資金。

此案例中，A銀行盡職審查能力有待加強(qiáng)：一是僅注重明確規(guī)定的單證審核與留存，過分依賴稅務(wù)備案表；二是關(guān)注利潤產(chǎn)生的財(cái)務(wù)狀況，而忽視利潤匯出時(shí)實(shí)際的財(cái)務(wù)狀況。

按照《國家外匯管理局關(guān)于印發(fā)服務(wù)貿(mào)易外匯管理法規(guī)的通知》（匯發(fā)[2013]30號）附件《服務(wù)貿(mào)易外匯管理指引實(shí)施細(xì)則》第四條的規(guī)定，金融機(jī)構(gòu)辦理服務(wù)貿(mào)易外匯收支業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)按照《服務(wù)貿(mào)易外匯管理指引》及本細(xì)則的規(guī)定對交易單證的真實(shí)性及其與外匯收支的一致性進(jìn)行合理審查。金融機(jī)構(gòu)審查的交易單證無法證明交易真實(shí)合法、或與辦理的外匯收支不一致的，金融機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)要求境內(nèi)機(jī)構(gòu)和境內(nèi)個(gè)人補(bǔ)充其他交易單證。金融機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)按照“了解你的客戶”、“了解你的業(yè)務(wù)”、“盡職審查”原則合理審查。依據(jù)《中華人民共和國外匯管理?xiàng)l例》（國務(wù)院令2008年第532號）第四十七條對其進(jìn)行了處罰。

四、資本項(xiàng)目違規(guī)案例

2015年，外匯局進(jìn)一步簡化和改進(jìn)直接投資外匯管理，宣布自6月1日起全面取消對外商來華直接投資（FDI）和中國企業(yè)對外直接投資（ODI）有關(guān)的行政審批，改由銀行按照《直接投資外匯業(yè)務(wù)操作指引》直接審核辦理境外直接投資項(xiàng)下外匯登記。外匯局不再負(fù)責(zé)境外投資外匯登記事項(xiàng)，而只是通過銀行對直接投資外匯登記實(shí)施間接監(jiān)管。絕大部分直接投資項(xiàng)下的業(yè)務(wù)可以在銀行直接辦理，企業(yè)不需要再到外匯局辦理登記或核準(zhǔn)手續(xù)。對于企業(yè)而言，直接投資外匯登記核準(zhǔn)的取消，大大縮短了業(yè)務(wù)辦理流程和環(huán)節(jié)，減少企業(yè)往返外匯局與銀行之間的“腳底成本”。

這是外管局簡政放權(quán)的又一重大突破，但同樣對于銀行提出了更高的要求。因?yàn)橹苯油顿Y登記的種類繁多，附件《直接投資外匯業(yè)務(wù)操作指引》一共有78頁，其中境內(nèi)直接投資包括了25個(gè)種類的登記事項(xiàng)，境外直接投資包括了14個(gè)種類的登記事項(xiàng)，足可編制成一本書，在直投登記下放銀行后，意味著銀行需要承擔(dān)更多的審核責(zé)任。此外，銀行還需要知曉并未下放銀行的部分業(yè)務(wù)，例如幣種變更、A股減持、吸收合并、自貿(mào)區(qū)企業(yè)再投資、股權(quán)投資試點(diǎn)有限合伙登

記、境外放款、境內(nèi)居民個(gè)人特殊目的公司外匯補(bǔ)登記、特殊目的公司項(xiàng)下境內(nèi)個(gè)人購付匯等業(yè)務(wù)不在本次外管局下放的范圍之內(nèi)，相關(guān)業(yè)務(wù)的辦理仍然需要至外管局辦理。直接投資登記主要由銀行通過外管局的資本項(xiàng)目信息系統(tǒng)進(jìn)行報(bào)送，對于出現(xiàn)問題的企業(yè)，外匯局可通過資本項(xiàng)目信息系統(tǒng)業(yè)務(wù)的“管控功能”暫停該外商投資企業(yè)相關(guān)業(yè)務(wù)。

13某銀行管轄分行為未經(jīng)外匯局核準(zhǔn)的外資股東減持辦理付匯業(yè)務(wù)

2013年7月和2014年8月，某銀行管轄分行為一家供你辦理A股上市公司外資股東減持股份對外付匯業(yè)務(wù)兩筆，金額合計(jì)3126萬美元。根據(jù)規(guī)定，上市公司外資股東減持股份對外付匯應(yīng)向外匯局申請并取得核準(zhǔn)件后，才能辦理相關(guān)購匯和匯出業(yè)務(wù)。但該行在該公司尚未取得核準(zhǔn)件后，才能辦理相關(guān)購匯和匯出業(yè)務(wù)。但該行在該公司尚未取得外匯局核準(zhǔn)件的情況下，即為其辦理了上市公司外資股東減持股份對外付匯業(yè)務(wù)。外匯局根據(jù)《中華人民共和國外匯管理?xiàng)l例》第四十七條的規(guī)定，對該行處以人民5萬元罰款。

14涉嫌違規(guī)辦理外債提前還款

2015年7月14日，A銀行為ZM燃?xì)庥邢薰巨k理了一筆簽約金額2800萬港幣的外債還本業(yè)務(wù)，還本金額1000萬港元。經(jīng)核查，該筆外債經(jīng)批準(zhǔn)展期至2016年5月11日，外債合同無“提前還款”條款，《外債簽約情況登記表》中無提前還款記錄，銀行在沒有“提前還款”條款情況下辦理了1000萬港元提前還款。

上述銀行涉嫌違反《國家外匯管理局關(guān)于發(fā)布〈外債登記管理辦法〉的通知》（匯發(fā)[2013]19號）附件2《外債登記管理操作指引》中關(guān)于“提前還款時(shí)，應(yīng)當(dāng)審核貸款合同中關(guān)于提前還款的條款，且債權(quán)人、非銀行債務(wù)人均同意提前還款，并由非銀行債務(wù)人提出申請?！钡囊?guī)定。

15為管控企業(yè)辦理跨境擔(dān)保

A銀行2015年1月27日應(yīng)HY實(shí)業(yè)集團(tuán)的申請，收取人民幣保證金并開立了融資性保函，用于擔(dān)保DX融資租賃有限公司在A銀行香港分行的跨境貸款，貸款資金用于DX融資租賃有限公司與HY實(shí)業(yè)集團(tuán)有限公司簽訂的《售后回租租賃合同》項(xiàng)下，支付HY實(shí)業(yè)集團(tuán)有限公司售后回租資產(chǎn)價(jià)款。2016年1月27日，A銀行為HY實(shí)業(yè)集團(tuán)有限公司辦理購匯234萬美元，用于償還擔(dān)保履約款。

HY實(shí)業(yè)集團(tuán)有限公司由于2014年未參加外商投資企業(yè)外匯經(jīng)營狀況申報(bào)，外匯局早已于2014年9月18日在資本項(xiàng)目信息系統(tǒng)對其進(jìn)行資本項(xiàng)目業(yè)務(wù)管控，其2015年仍未參加境內(nèi)直接投資存量權(quán)益登記，至今該公司仍處于資本項(xiàng)目業(yè)務(wù)管控狀態(tài)。

五、地下錢莊違規(guī)案例

打擊地下錢莊一直是外匯局的一項(xiàng)重點(diǎn)工作，地下錢莊往往通過境內(nèi)與境外平臺(tái)進(jìn)行協(xié)同操作，因?yàn)橘Y金不跨境也就不易被發(fā)現(xiàn)，且涉案金額巨大，通常還需要銀行內(nèi)部工作人員的共同參與，因此會(huì)嚴(yán)重干擾國內(nèi)的外匯管理。由人民銀行、公安部、最高檢查院、最高法院、外匯局五個(gè)部門長期開展打擊利用離岸賬戶和地下錢莊轉(zhuǎn)移贓款的專項(xiàng)行動(dòng)。在這個(gè)過程中，外匯局配合公安部門和相關(guān)部門，發(fā)揮自身的跨境資金監(jiān)測、監(jiān)管優(yōu)勢，在全國范圍內(nèi)進(jìn)行相關(guān)異常交易線索的篩查，追查非法交易資金的軌跡，加大對參與地下錢莊參與客戶的追查力度，追蹤違法資金的上游資金來源和下游資金去向，嚴(yán)厲查處外匯違法行為，深挖上游犯罪，壓縮地下錢莊的生存空間。2016年前8個(gè)月，聯(lián)合公安部門破獲或正在偵辦的地下錢莊案件共36起，非法買賣外匯案件20起，共搗毀窩點(diǎn)226個(gè)，批捕298人。

2014年12月，外匯局聯(lián)合某省公安機(jī)關(guān)破獲的涉案金額高達(dá)4100億元人民幣的“9.16”特大地下錢莊案中，共發(fā)現(xiàn)5家銀行的13名員工參與經(jīng)營。

其中，某銀行管轄分行國際業(yè)務(wù)部副總經(jīng)理吳某，從2010年到2014年間，利用職和工作便利，在工作時(shí)間內(nèi)從事非法交易。不僅自己控制境外賬戶，還掌控保管了客戶的境外公司OSA賬戶、U盾等工具。在客戶不知情的情況下，利用

客戶對銀行工作人員的信任，收購零散客戶的外匯資金共計(jì)1100萬美元，隨后將其匯集至自己控制的境外賬戶上擇機(jī)賣出牟利。同時(shí)，吳某還利用工作中能得到客戶資料和信息的便利，擅自代替客戶開立相關(guān)賬戶，并代替客戶非法買賣外匯，將客戶外匯賣給地下錢莊團(tuán)伙，賺取差價(jià)。目前, 吳某因非法經(jīng)營罪被提起公訴。

在“9.16”特大地下錢莊案中，某銀行管轄支行副行長彭某，自2014年10月以來，利用在銀行工作的便利，為地下錢莊團(tuán)伙成員牽線搭橋，親自聯(lián)系越南客戶，在沒有真實(shí)貿(mào)易背景的情況下購匯6500萬美元，從中賺取差價(jià)共計(jì)30余萬元人民幣。目前，彭某因非法經(jīng)營罪被提起公訴。

六、個(gè)人外匯違規(guī)案例

現(xiàn)階段對于國內(nèi)個(gè)人的資本項(xiàng)目仍未放開，但出于資產(chǎn)保值、增值等目的，境內(nèi)個(gè)人配置境外資產(chǎn)的需求也確實(shí)客觀存在，所以對于境內(nèi)個(gè)人來講，容易出現(xiàn)“分拆結(jié)售匯”、“螞蟻搬家”等方式來規(guī)避結(jié)售匯額度限制的違規(guī)情況。另外，對于投資境外保險(xiǎn)，購買境外房產(chǎn)，投資移民等需求，也多處于監(jiān)管的灰色地帶。以境外保險(xiǎn)為例，外管認(rèn)為外匯管理對于境內(nèi)居民個(gè)人到境外買保險(xiǎn)可分為兩種情況，一種情況，如果是中國的境內(nèi)居民個(gè)人到境外旅行、商務(wù)活動(dòng)，還有留學(xué)等，要購買個(gè)人的旅游險(xiǎn)、人身意外險(xiǎn)、疾病保險(xiǎn)，是屬于服務(wù)貿(mào)易類的交易，在外匯管理的政策框架下是允許和支持的。第二種情況，就是大陸居民個(gè)人到境外去買人壽保險(xiǎn)和投資返還分紅類保險(xiǎn)，這兩類保險(xiǎn)屬于金融和資本項(xiàng)下的交易，現(xiàn)行的外匯管理政策和法規(guī)對這種保險(xiǎn)類產(chǎn)品法規(guī)上未明確允許，或者說是現(xiàn)行的外匯管理政策尚未開放，存在一定風(fēng)險(xiǎn)。2017年里，外管通過完善個(gè)人外匯信息申報(bào)管理，加強(qiáng)購匯的真實(shí)性審核，要求個(gè)人對于購匯目的予以明確，并且明令禁止購匯資金用于境外購房、保險(xiǎn)、證券投資等資本項(xiàng)目。對于違規(guī)者可能會(huì)被列入黑名單。

18某銀行轄內(nèi)支行違規(guī)辦理個(gè)人服務(wù)貿(mào)易購付匯

2015年1月，某銀行轄內(nèi)支行為境內(nèi)一居民辦理1筆金額為50萬美元的購匯，僅審核了《咨詢代理服務(wù)合同》。按規(guī)定，辦理個(gè)人總額5萬美元限額以上的結(jié)售匯業(yè)務(wù)，銀行應(yīng)審核能證明交易背景的相應(yīng)憑證，但該行僅審核了合同，未審核相應(yīng)的發(fā)票和稅務(wù)憑證等。外匯局根據(jù)《中華人民共和國外匯管理?xiàng)l例》第四十七條的規(guī)定，對該行處以人民幣40萬元的罰款。

19某銀行轄內(nèi)分行為個(gè)人辦理分拆購付匯

2015年3月19日，境內(nèi)居民個(gè)人吳某通過其在A銀行某支行的借記卡劃給在某銀行管轄分行網(wǎng)店開戶的李某700萬元人民幣。當(dāng)日，李某以出境旅游的名義，通過12個(gè)人在該網(wǎng)點(diǎn)柜臺(tái)分拆購匯60萬美元。3月20日又通過8個(gè)人，在該行網(wǎng)店柜臺(tái)分拆購匯40萬美元，所購?fù)鈪R100萬美元全部匯往吳某在香港的賬戶。根據(jù)《國家外匯管理局關(guān)于進(jìn)一步完善個(gè)人結(jié)售匯業(yè)務(wù)管理的通知》有關(guān)規(guī)定，對于個(gè)人分拆結(jié)售匯特征明顯、銀行能夠確認(rèn)為分拆結(jié)售匯行為的，應(yīng)不予辦理。但在該行同一個(gè)網(wǎng)店，2日內(nèi)卻辦理了多達(dá)20人具有顯著分拆購付匯特征的業(yè)務(wù)。外匯局根據(jù)《中華人民共和國外匯管理?xiàng)l例》第四十七條的規(guī)定，沒收銀行違法所得5400元人民幣，處以人民幣30萬元罰款。

20未按規(guī)定審核個(gè)人大額付匯證明材料

2014年2月，A銀行在辦理境內(nèi)個(gè)人和境外個(gè)人外匯賬戶境內(nèi)劃轉(zhuǎn)時(shí)，未按規(guī)定進(jìn)行跨境交易真實(shí)性審核，涉案業(yè)務(wù)3筆，合計(jì)金額折合78.1萬美元，具體如下：2月13日，A銀行將個(gè)人客戶柳XX境內(nèi)個(gè)人外匯賬戶資金劃轉(zhuǎn)至其境外個(gè)人外匯賬戶，折合25.2萬美元；2月24日，為柳XX辦理代客境外理財(cái)產(chǎn)品資金贖回，并劃轉(zhuǎn)至其上述境外個(gè)人外匯賬戶業(yè)務(wù)2筆，金額分別折合24.8萬美元和28.1萬美元。在上述3筆大額資金（每筆均已超過5萬美元金額）劃轉(zhuǎn)過程中，該行未盡職對個(gè)人經(jīng)常項(xiàng)下或資本項(xiàng)下證明材料的真實(shí)性進(jìn)行審查，導(dǎo)致交易主體僅憑身份證明材料將其境內(nèi)大額個(gè)人外匯資金劃轉(zhuǎn)至其境外個(gè)人外匯賬戶，實(shí)現(xiàn)跨境匯出。

A銀行違反了《個(gè)人外匯管理辦法》（中國人民銀行令[2006]第3號）第五條“......銀行應(yīng)當(dāng)按照本辦法規(guī)定為個(gè)人辦理外匯收付......等業(yè)務(wù)，對個(gè)人提交的有效身份證件及相關(guān)證明材料的真實(shí)性進(jìn)行審核”、第二十八條“......境內(nèi)個(gè)人和境外個(gè)人外匯賬戶境內(nèi)劃轉(zhuǎn)按跨境交易進(jìn)行管理”的規(guī)定。外匯局依據(jù)《中華人民共和國外匯管理?xiàng)l例》（國務(wù)院令2008年第532號）第四十七條“辦理經(jīng)常項(xiàng)目資金收付，未對交易單證的真實(shí)性及其與外匯收支的一致性進(jìn)行合理審查的”規(guī)定，對其進(jìn)行了處罰。

第五篇：湖北省2016年期貨從業(yè)資格：外匯遠(yuǎn)期考試題

湖北省2016年期貨從業(yè)資格：外匯遠(yuǎn)期考試題

一、單項(xiàng)選擇題（共25題，每題2分。每題的備選項(xiàng)中，只有一個(gè)最符合題意）

1、世界上第一個(gè)有組織的金融期貨市場是__。A．倫敦證券交易所 B．芝加哥商品交易所 C．阿姆斯特丹證券交易所 D．法蘭西證券交易所

2、執(zhí)行價(jià)格為13000點(diǎn)的股票指數(shù)看漲期權(quán)，同時(shí)他又以100點(diǎn)的權(quán)利金買入一張9月份到期、執(zhí)行價(jià)格為12500點(diǎn)的同一指數(shù)看跌期權(quán)。從理論上講，該投機(jī)者的最大虧損為__。A．80點(diǎn) B．100點(diǎn) C．180點(diǎn) D．280點(diǎn)

3、現(xiàn)貨市場行情發(fā)生重大變化或者客戶可能出現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)時(shí)，證券公司可以（）。A．為客戶從事期貨交易提供融資或者擔(dān)保 B．代客戶下達(dá)交易指令

C．協(xié)助期貨公司向客戶提示風(fēng)險(xiǎn)

D．利用客戶的期貨結(jié)算賬戶進(jìn)行期貨交易

4、某企業(yè)委托期貨公司為其辦理期貨交易。該企業(yè)在某交易日后保證金不足，且未在期貨公司規(guī)定的時(shí)間內(nèi)及時(shí)追加保證金，也沒有自行平倉。期貨公司在未征求該企業(yè)意見的情況下將其合約強(qiáng)行平倉，發(fā)生費(fèi)用為X，同時(shí)產(chǎn)生損失Y，則下列說法正確的是（）。A．企業(yè)承擔(dān)損失Y，期貨公司承擔(dān)費(fèi)用X B．期貨公司承擔(dān)費(fèi)用X和損失Y C．企業(yè)承擔(dān)費(fèi)用X，期貨公司承擔(dān)損失Y D．企業(yè)承擔(dān)費(fèi)用X和損失Y

5、某投資者以267美分/蒲式耳的權(quán)利金買入執(zhí)行價(jià)格為450美分/蒲式耳的看漲期權(quán)，當(dāng)標(biāo)的物期貨合約價(jià)格上漲為470美分/蒲式耳時(shí)，則該看漲期權(quán)的時(shí)間價(jià)值為__。A．6.375美分/蒲式耳 B．20美分/蒲式耳 C．0美分/蒲式耳 D．6.875美分/蒲式耳

6、期貨公司任用境外人士擔(dān)任經(jīng)理層人員職務(wù)的比例不得超過公司經(jīng)理層人員總數(shù)的（）。A．15% B．20% C．30% D．50%

7、《期貨從業(yè)人員執(zhí)業(yè)行為準(zhǔn)則（修訂）》沒有規(guī)定的是（）。A．執(zhí)業(yè)紀(jì)律 B．專業(yè)勝任能力 C．職業(yè)道德 D．職業(yè)創(chuàng)新能力

8、期貨交易所應(yīng)當(dāng)向（）報(bào)送財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告。A．期貨保證金安全存管監(jiān)控機(jī)構(gòu) B．國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu) C．期貨公司

D．非期貨公司結(jié)算會(huì)員

9、期貨公司高級管理人員在申請任職資格時(shí)，必須提交（）名推薦人的書面推薦意見。A．3 B．2 C．5 D．1

10、孫某在期貨公司里面連續(xù)擔(dān)任董事長、副總經(jīng)理分別達(dá)5年、4年之久，張某已經(jīng)獲得了期貨從業(yè)人員資格。2008年由于期貨行情穩(wěn)定，形勢良好，該期貨公司的資本迅速擴(kuò)大，達(dá)到1.5億元，于是該期貨公司開始申請金融期貨全面結(jié)算會(huì)員資格。根據(jù)以上情況，回答下列問題： 假設(shè)該期貨公司在經(jīng)營過程中，2007年曾經(jīng)由于嚴(yán)重違規(guī)期貨交易被當(dāng)?shù)刈C監(jiān)局要求整改，張某受到中國證監(jiān)會(huì)的行政處罰。經(jīng)整改完成后，證監(jiān)會(huì)檢驗(yàn)合格，期貨公司欲申請金融期貨結(jié)算業(yè)務(wù)資格，假設(shè)其他條件均符合規(guī)定，中國證監(jiān)會(huì)應(yīng)當(dāng)（）。A．予以批準(zhǔn) B．不予批準(zhǔn)

C．給予其一定考察期限，考察期限內(nèi)無違法行為的才予以批準(zhǔn) D．予以批準(zhǔn)，但應(yīng)當(dāng)限制其結(jié)算業(yè)務(wù)范圍

11、維護(hù)期貨業(yè)和從業(yè)人員的職業(yè)聲譽(yù)，保證期貨市場穩(wěn)健運(yùn)行。A．期貨交易各方 B．中國期貨業(yè)協(xié)會(huì) C．中國證監(jiān)會(huì)

D．所在期貨經(jīng)營機(jī)構(gòu)

12、滬深300股指數(shù)的基期指數(shù)定為__。A．100點(diǎn) B．1000點(diǎn) C．2000點(diǎn) D．3000點(diǎn)

13、趙某是某期貨公司從業(yè)人員，在從業(yè)過程中，趙某為了發(fā)展業(yè)務(wù)，對其客戶謊稱另一期貨從業(yè)人員經(jīng)常出去賭錢，現(xiàn)在欠了很多賭債，千萬不要把自己的期貨交易委托給他管理。根據(jù)以上信息，回答下列問題： 根據(jù)《期貨從業(yè)人員執(zhí)業(yè)行為準(zhǔn)則》的規(guī)定，趙某受到暫停營業(yè)處分后，應(yīng)當(dāng)（）。

A．在處分期間不得從事任何與期貨相關(guān)的活動(dòng) B．參加協(xié)會(huì)組織的專項(xiàng)后續(xù)職業(yè)培訓(xùn) C．自我反省，公開道歉

D．向期貨業(yè)協(xié)會(huì)遞交保證書，承諾不再從事違法行為

14、（）對期貨市場實(shí)行集中統(tǒng)一的監(jiān)督管理。A．中國期貨業(yè)協(xié)會(huì) B．中國證監(jiān)會(huì) C．中國證券業(yè)協(xié)會(huì)

D．國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)

15、手續(xù)費(fèi)等費(fèi)用)A．2010元/噸 B．2015元/噸 C．2020元/噸 D．2025元/噸

16、期貨交易所中層管理人員的任免應(yīng)報(bào)（）備案。A．中國期貨業(yè)協(xié)會(huì) B．本交易所會(huì)員大會(huì) C．本交易所理事會(huì) D．中國證監(jiān)會(huì)

17、我國期貨交易所會(huì)員必須是（）。A．自然人 B．事業(yè)單位 C．境內(nèi)企業(yè)法人 D．境外企業(yè)法人

18、我國的期貨交易必須在（）內(nèi)進(jìn)行。A．期貨交易所 B．商品交易市場 C．商品產(chǎn)地

D．買賣雙方約定的場所

19、在我國，會(huì)員制期貨交易所的注冊資本出資人是（）。A．企業(yè)法人 B．自然人 C．會(huì)員 D．國有企業(yè) 20、某期貨交易所會(huì)員現(xiàn)有可流通的國債200萬元，該會(huì)員在期貨交易所專用結(jié)算賬戶中的實(shí)有貨幣資金為60萬元，則該會(huì)員有價(jià)證券沖抵保證金的金額不得高于（）萬元。A．200 B．50 C．160 D．240

21、由于某一特定商品的期貨價(jià)格和現(xiàn)貨價(jià)格在同一市場環(huán)境中會(huì)受到相同的經(jīng)濟(jì)因素的影響和制約，因而兩個(gè)市場的價(jià)格變動(dòng)趨勢__。A．相反 B．一般相同 C．不一定 D．完全相同

22、下列關(guān)于中國期貨業(yè)協(xié)會(huì)的說法，不正確的是（）。A．中國期貨業(yè)協(xié)會(huì)的權(quán)力機(jī)構(gòu)為全體會(huì)員組成的會(huì)員大會(huì) B．中國期貨業(yè)協(xié)會(huì)的章程由理事會(huì)制定

C．中國期貨業(yè)協(xié)會(huì)的章程要報(bào)國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)備案 D．中國期貨業(yè)協(xié)會(huì)理事會(huì)成員通過選舉產(chǎn)生

23、某公司購入500噸小麥，價(jià)格為1300元/噸，為避免價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)，該公司以1330元/噸的價(jià)格在鄭州商品交易所做套期保值交易，小麥3個(gè)月后交割的期貨合約上做賣出保值并成交。2個(gè)月后，該公司以1260元/噸的價(jià)格將該批小麥賣出，同時(shí)以1270元/噸的成交價(jià)格將持 有的期貨合約平倉。該公司該筆保值交易的結(jié)果(其他費(fèi)用忽略)為__。A．虧損50000元 B．贏利10000元 C．虧損3000元 D．贏利20000元

24、期貨投資者保障基金產(chǎn)生的利息以及運(yùn)用所產(chǎn)生的各種收益等孳息歸屬（）。A．期貨交易所 B．中國證監(jiān)會(huì)

C．期貨投資者保障基金 D．風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金

25、期貨公司擅自運(yùn)用客戶資金或者其他委托財(cái)產(chǎn)，情節(jié)特別嚴(yán)重的，對其直接負(fù)責(zé)的主管人員和其他直接負(fù)責(zé)人（）。A．處5年以下有期徒刑或者拘役

B．處3年以下有期徒刑或者拘役，并處3萬元以上30萬元以下罰金 C．處3年以上10年以下有期徒刑，并處5萬元以上50萬元以下罰金 D．處5年以下有期徒刑或者拘役，并處2萬元以上29萬元以下罰金

二、多項(xiàng)選擇題（共25題，每題2分。每題的備選項(xiàng)中，有多個(gè)符合題意）

1、關(guān)于中國證監(jiān)會(huì)對期貨交易所的監(jiān)管描述正確的有（）。

A．中國證監(jiān)會(huì)認(rèn)為期貨市場出現(xiàn)異常情況的，可以決定采取延遲開市、暫停交易、提前閉市等必要的風(fēng)險(xiǎn)處置措施

B．中國證監(jiān)會(huì)認(rèn)為有必要的，可以對期貨交易所高級管理人員實(shí)施提示 C．中國證監(jiān)會(huì)可以向期貨交易所派駐督察員

D．中國證監(jiān)會(huì)對期貨交易所的市場監(jiān)管是行政義務(wù)，中國證監(jiān)會(huì)不得向交易所收取任何費(fèi)用

2、業(yè)務(wù)活動(dòng)、財(cái)務(wù)狀況等進(jìn)行檢查。

A．詢問期貨公司及其營業(yè)部的工作人員，要求其對被檢查事項(xiàng)作出解釋、說明 B．查閱、復(fù)制與被檢查事項(xiàng)有關(guān)的文件、資料 C．查詢期貨公司及其營業(yè)部的期貨保證金賬戶

D．檢查期貨公司及其營業(yè)部的交易、結(jié)算及財(cái)務(wù)等電腦系統(tǒng)

3、下列對系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)的描述正確的是__。A．這種風(fēng)險(xiǎn)對投資者來說是不可抗拒的 B．系統(tǒng)地作用于整個(gè)市場

C．可通過投資組合策略加以控制 D．是根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的普通程度劃分的

4、暫停期貨從業(yè)人員從業(yè)資格6個(gè)月至12個(gè)月的情形包括（）。A．期貨從業(yè)人員拒絕中國期貨業(yè)協(xié)會(huì)調(diào)查或檢查 B．期貨從業(yè)人員獲取不正當(dāng)利益

C．期貨從業(yè)人員向投資者隱瞞重要事項(xiàng)

D．期貨從業(yè)人員違反保密義務(wù)，泄露、傳遞他人未公開的重要信息

5、趙某是某期貨公司從業(yè)人員，在從業(yè)過程中，趙某為了發(fā)展業(yè)務(wù)，對其客戶謊稱另一期貨從業(yè)人員經(jīng)常出去賭錢，現(xiàn)在欠了很多賭債，千萬不要把自己的期貨交易委托給他管理。根據(jù)以上信息，回答下列問題： 期貨業(yè)協(xié)會(huì)在調(diào)查趙某的違規(guī)行為時(shí)，發(fā)現(xiàn)趙某曾經(jīng)利用自己職務(wù)上的便利侵吞公司財(cái)產(chǎn)，已經(jīng)構(gòu)成了犯罪，對此，期貨業(yè)協(xié)會(huì)應(yīng)該（）。A．向中國證監(jiān)會(huì)報(bào)告

B．移交司法機(jī)關(guān)追究刑事責(zé)任 C．直接對其進(jìn)行刑事處罰

D．對其進(jìn)行行政處罰后再移交司法機(jī)關(guān)處理

6、期貨公司超出客戶指令價(jià)位的范圍，將（）的差價(jià)利益占為己有的，客戶要求期貨公司返還的，人民法院應(yīng)予支持，期貨公司與客戶另約定的除外。A．高于客戶指令價(jià)格賣出 B．高于客戶指令價(jià)格買入 C．低于客戶指令價(jià)格賣出 D．低于客戶指令價(jià)格買入

7、期貨交易所章程中應(yīng)當(dāng)載明的事項(xiàng)包括（）。A．設(shè)立目的和職責(zé)

B．名稱、住所和營業(yè)場所 C．注冊資本及其構(gòu)成 D．對會(huì)員的紀(jì)律處分

8、下列關(guān)于期貨交易所的說法，正確的有（）。

A．期貨交易所結(jié)算會(huì)員的結(jié)算業(yè)務(wù)資格由期貨交易所批準(zhǔn) B．期貨交易所可以實(shí)行會(huì)員分級結(jié)算制度

C．實(shí)行會(huì)員分級結(jié)算制度的期貨交易所會(huì)員由初級會(huì)員和高級會(huì)員組成 D．期貨交易所會(huì)員不能是個(gè)人

9、套期保值是指在期貨市場上買進(jìn)或賣出與現(xiàn)貨商品或資產(chǎn)品種__的期貨合約，從而在期貨和現(xiàn)貨兩個(gè)市場之間建立盈虧沖抵機(jī)制，以規(guī)避價(jià)格波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)的一種交易方式。A．品種相同或相關(guān) B．?dāng)?shù)量相等或相當(dāng) C．方向相同

D．月份相同或相近

10、期貨市場風(fēng)險(xiǎn)管理的必要性主要包括__。A．期貨市場充分發(fā)揮功能的前提和基礎(chǔ)

B．減緩和消除期貨市場與社會(huì)經(jīng)濟(jì)產(chǎn)生不良沖擊的需要 C．適應(yīng)世界經(jīng)濟(jì)自由化和國際化發(fā)展的需要 D．保護(hù)投資者利益免受損失的需求

11、孫某在期貨公司里面連續(xù)擔(dān)任董事長、副總經(jīng)理分別達(dá)5年、4年之久，張某已經(jīng)獲得了期貨從業(yè)人員資格。2008年由于期貨行情穩(wěn)定，形勢良好，該期貨公司的資本迅速擴(kuò)大，達(dá)到1.5億元，于是該期貨公司開始申請金融期貨全面結(jié)算會(huì)員資格。根據(jù)以上情況，回答下列問題： 假設(shè)總經(jīng)理李某在外出辦理業(yè)務(wù)過程中，不小心將公司的期貨業(yè)務(wù)經(jīng)營許可證遺失，對此，期貨公司應(yīng)當(dāng)（）。

A．在30日內(nèi)在中國證監(jiān)會(huì)指定的報(bào)刊或者媒體上聲明作廢 B．請求中國證監(jiān)會(huì)公告聲明作廢 C．持登載聲明向中國證監(jiān)會(huì)重新申領(lǐng) D．公告期滿后向中國證監(jiān)會(huì)重新申領(lǐng)

12、在我國，期貨公司應(yīng)當(dāng)保證期貨（）資料的完整和安全。A．交易 B．結(jié)算 C．交割 D．價(jià)格

13、下列關(guān)于中國證監(jiān)會(huì)的表述中正確的有（）。A．依法對期貨公司進(jìn)行監(jiān)督管理

B．無權(quán)對期貨公司分支機(jī)構(gòu)進(jìn)行監(jiān)督管理

C．中國證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)依法經(jīng)中國證監(jiān)會(huì)授權(quán)對期貨公司及其分支機(jī)構(gòu)進(jìn)行監(jiān)督管理 D．中國證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)依法只對期貨公司的分支機(jī)構(gòu)進(jìn)行監(jiān)督管理

14、關(guān)于投資者交易編碼制度，下列表述中正確的有（）。A．期貨公司不得混碼交易

B．期貨公司混碼交易但能證明已按照客戶交易指令入市交易的，由客戶承擔(dān)交易后果 C．期貨公司辦理客戶銷戶手續(xù)時(shí)，應(yīng)當(dāng)按照規(guī)定及時(shí)向期貨交易所申請注銷客戶的交易編碼

D．期貨公司應(yīng)按照規(guī)定為客戶申請交易編碼

15、趙某是某期貨公司從業(yè)人員，在從業(yè)過程中，趙某為了發(fā)展業(yè)務(wù)，對其客戶謊稱另一期貨從業(yè)人員經(jīng)常出去賭錢，現(xiàn)在欠了很多賭債，千萬不要把自己的期貨交易委托給他管理。根據(jù)以上信息，回答下列問題： 針對趙某的行為，期貨業(yè)協(xié)會(huì)給予其暫停從業(yè)資格7個(gè)月的處分，期貨業(yè)協(xié)會(huì)做出該處分后，應(yīng)當(dāng)（）。

A．將紀(jì)律處分信息錄入?yún)f(xié)會(huì)從業(yè)人員信息管理數(shù)據(jù)庫 B．要求其所在機(jī)構(gòu)在指定媒體上發(fā)出公告

C．按照規(guī)定的程序在協(xié)會(huì)網(wǎng)站和指定媒體上進(jìn)行公示 D．向中國證監(jiān)會(huì)報(bào)告

16、期貨交易所的非期貨公司結(jié)算會(huì)員的從業(yè)人員不得（）。A．代理客戶從事期貨交易 B．收取客戶手續(xù)費(fèi)

C．為客戶提供期貨市場行情信息

D．利用結(jié)算業(yè)務(wù)關(guān)系及由此獲得的結(jié)算信息損害非結(jié)算會(huì)員及其客戶的合法權(quán)益

17、期貨交易所不得從事（）。A．信托投資 B．股票投資

C．非自用不動(dòng)產(chǎn)投資 D．間接參與期貨交易

18、（）依法對期貨市場客戶開戶實(shí)行自律管理。A．財(cái)政部

B．中國期貨業(yè)協(xié)會(huì) C．期貨交易所 D．中國證監(jiān)會(huì)

19、下列選項(xiàng)中，關(guān)于股票期貨的說法，正確的有__。

A．股票期貨是以單只股票或窄基股票指數(shù)作為標(biāo)的物的期貨合約 B．目前全球絕大多數(shù)股票期貨都是窄基股票期貨 C．股票期貨出現(xiàn)于20世紀(jì)80年代后期

D．2001年1月29日，美國One Chicago交易所首次推出以英國、歐洲大陸和美國的藍(lán)籌股為標(biāo)的物的股票期貨交易

20、在我國，交割倉庫不得有（）行為。A．出具虛假倉單

B．違反期貨交易規(guī)則，限制交割商品的入庫、出庫 C．泄露與期貨交易有關(guān)的商業(yè)秘密 D．違反國家有關(guān)規(guī)定參與期貨交易

21、按執(zhí)行時(shí)間劃分，期權(quán)可以分為__。A．看漲期權(quán) B．看跌期權(quán) C．歐式期權(quán) D．美式期權(quán)

22、孫某為某期貨公司期貨從業(yè)人員，一日，孫某母親病重，急需錢用，但是孫某手頭拮據(jù)，無力支付手術(shù)費(fèi)用，無奈之下，孫某將其代理的客戶的保證金代繳手術(shù)費(fèi)。如果客戶得知孫某挪用保證金的行為后，向中國證監(jiān)會(huì)反映了孫某的行為，中國證監(jiān)會(huì)有權(quán)對孫某采取的措施有（）。A．責(zé)令改正 B．監(jiān)管談話 C．紀(jì)律懲戒 D．出具警示函

23、期貨公司董事會(huì)擬免除首席風(fēng)險(xiǎn)官職務(wù)的，應(yīng)當(dāng)提前通知本人，并按規(guī)定將（）書面報(bào)告公司住所地中國證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)。A．免職理由

B．首席風(fēng)險(xiǎn)官履行職責(zé)情況 C．替代人選名單

D．發(fā)現(xiàn)重大風(fēng)險(xiǎn)事件的情況

24、下列策略中，權(quán)利執(zhí)行后轉(zhuǎn)換為期貨多頭部位的是__。A．買進(jìn)看漲期權(quán) B．買進(jìn)看跌期權(quán) C．賣出看漲期權(quán) D．賣出看跌期權(quán)

25、變更或者終止結(jié)算協(xié)議的，應(yīng)當(dāng)在簽訂、變更或者終止結(jié)算協(xié)議之日起3個(gè)工作日內(nèi)向（）報(bào)告。

A．協(xié)議雙方住所地的中國證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu) B．期貨交易所 C．中國期貨業(yè)協(xié)會(huì)

D．期貨保證金安全存管監(jiān)控機(jī)構(gòu)