第一篇：上市公司會(huì)計(jì)信息披露存在的問題及對(duì)策 薄向華

經(jīng)濟(jì)研究導(dǎo)刊 2010年第7期

上市公司會(huì)計(jì)信息披露存在的問題及對(duì)策

摘要:高質(zhì)量的會(huì)計(jì)信息披露是資本市場(chǎng)有序運(yùn)轉(zhuǎn)的基礎(chǔ)。中國的股票市場(chǎng)自創(chuàng)立至今,上市公司的會(huì)計(jì)信息披露存在比較嚴(yán)重的問題,提高會(huì)計(jì)信息的質(zhì)量已成為亟須解決的問題。首先敘述了中國上市公司會(huì)計(jì)信息披露存在的問題,并分析了產(chǎn)生問題的原因,提出了針對(duì)性的解決對(duì)策。

關(guān)鍵詞:上市公司;會(huì)計(jì)信息;公司治理

中圖分類號(hào):F830.91文獻(xiàn)標(biāo)志碼:A文章編號(hào):1673-291X(2010)07-0053-02

中國的股票市場(chǎng)已創(chuàng)立近二十年,并隨著中國經(jīng)濟(jì)的快速增長得到了長足的發(fā)展,其作為重要的資源配置途徑在經(jīng)濟(jì)體系中的地位日益提高。對(duì)于股票市場(chǎng)而言,高質(zhì)量的會(huì)計(jì)信息披露是保證其良好運(yùn)轉(zhuǎn)的重要前提條件。然而,接連不斷的會(huì)計(jì)丑聞已成為一個(gè)頑固的毒瘤,嚴(yán)重威脅著股票市場(chǎng)的進(jìn)一步發(fā)展。

一、會(huì)計(jì)信息披露存在的問題

1.會(huì)計(jì)信息的可靠性較低。可靠性是會(huì)計(jì)信息的基本質(zhì)量特征。但是,有的上市公司為了各種各樣的目的,虛假披露相關(guān)信息,給會(huì)計(jì)信息使用者造成巨大損失。例如,銀廣夏自1998—2001年期間累計(jì)虛構(gòu)銷售收入104 962.60萬元,少計(jì)費(fèi)用4 845.34萬元,導(dǎo)致虛增利潤77 156.70萬元。其中,1998年虛增利潤1 776.10萬元,1999年虛增利潤17 781.86萬元,實(shí)際虧損5 003.20萬元;2000年虛增利潤56 704.74萬元,實(shí)際虧損14 940.10萬元;2001年1—6月虛增利潤894萬元,實(shí)際虧損2 557.10萬元。再如,大唐電信在2004年年度報(bào)告公開披露的2004年度利潤總額為62 385 759.04元,但大唐電信在2004年通過費(fèi)用資本化、少提資產(chǎn)減值準(zhǔn)備、不當(dāng)確認(rèn)投資收益等方式,虛增該年度利潤總額共計(jì)37 186 597.53元。

2.會(huì)計(jì)信息披露不及時(shí)、不充分。上市公司應(yīng)該在規(guī)定的時(shí)間內(nèi)披露定期報(bào)告,對(duì)于可能會(huì)影響利益相關(guān)者決策的信息應(yīng)該及時(shí)披露。但是,有的上市公司為了隱瞞相關(guān)行為,往往在相關(guān)業(yè)務(wù)發(fā)生后不及時(shí)披露甚至不披露。例如,1993年,濟(jì)南輕騎發(fā)行A股募集資金42 916萬元,除22 731萬元投入招股說明書承諾的項(xiàng)目外,其余20 184.77萬元被用于歸還中國輕騎摩托車集團(tuán)公司欠銀行的貸款本息,而且此事項(xiàng)一直沒有披露,直到證監(jiān)會(huì)日常檢查發(fā)現(xiàn)上述問題后才于2001年8月3日進(jìn)行了披露,因此造成公司自1994年中期報(bào)告至2000年年度報(bào)告間的定期報(bào)告內(nèi)容存在重大遺漏。再如,2001年6月28日,四環(huán)藥業(yè)為光大中南國際經(jīng)濟(jì)技術(shù)合作有限公司的銀行貸款提供擔(dān)保,擔(dān)保額度為3 155萬元;2001年8月9日,四環(huán)藥業(yè)為上海數(shù)緣科技有限公司的銀行貸款提供擔(dān)保,擔(dān)保額度為1 000萬元,擔(dān)保期限自2001年8月31日至2002年4月20日;2001年11月19日,四環(huán)藥業(yè)為北京武華纜經(jīng)貿(mào)發(fā)展有限公司的銀行貸款提供擔(dān)保,擔(dān)保額度為4 000萬元,但四環(huán)藥業(yè)并未及時(shí)披露相關(guān)信息。

3.會(huì)計(jì)信息的相關(guān)性較低。投資者所關(guān)注的是公司的發(fā)展,因此要求上市公司披露與未來發(fā)展有關(guān)的信息,但是上市公司披露的信息是基于已經(jīng)發(fā)生的事件,反映的是歷史信息,滿足信息使用者需求的程度較低。有的上市公司會(huì)披露有關(guān)未來的信息,但是太籠統(tǒng)化,不能作為決策的依據(jù)。例如,ST特力在2003年年報(bào)中披露了2004年度的工作思路:進(jìn)一步完善法人治理機(jī)制,規(guī)范企業(yè)運(yùn)作,按現(xiàn)代企業(yè)制度來運(yùn)作和管理企業(yè)。強(qiáng)化對(duì)經(jīng)營責(zé)任合同的檢查和考核,完善決策與監(jiān)督機(jī)制,提高盈利能力;強(qiáng)化財(cái)務(wù)管理,提高融資能力;強(qiáng)化企業(yè)資源整合,重組業(yè)務(wù)流程,以品牌、以服務(wù)、以業(yè)務(wù)進(jìn)行聯(lián)盟,提高市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)能力。以發(fā)展拓市場(chǎng),全面提升企業(yè)的形象,加快提高主導(dǎo)產(chǎn)業(yè)的市場(chǎng)占用份額,使特力集團(tuán)真正步入健康穩(wěn)定的發(fā)展軌道。這種空洞的信息并不能給予信息使用者任何幫助。

4.報(bào)告“補(bǔ)丁”屢禁不絕。近年來,在披露相關(guān)報(bào)告之后,上市公司出于各種方面的原因有可能發(fā)布各類補(bǔ)充公告與更正公告,人們稱之為“補(bǔ)丁”。有的“補(bǔ)丁”可能僅僅是編排錯(cuò)誤,有的甚至?xí)⒁呀?jīng)披露的年報(bào)做天翻地覆的變化。例如,ST科龍發(fā)布補(bǔ)充公告,稱“日本三洋代替三洋科龍償還以日資銀行備用信用證擔(dān)保的貸款本金人民幣15 400萬元不應(yīng)確認(rèn)為收入”。因此,2002年度公司凈利潤減少人民幣9959.14萬元,相應(yīng)的每股收益從0.20元調(diào)減為0.10元。再如,三峽新材在2002年年報(bào)公布后發(fā)布的更正公告中,承認(rèn)由于公司對(duì)變更后的會(huì)計(jì)政策領(lǐng)會(huì)不透和財(cái)務(wù)工作人員疏忽,誤將股票發(fā)行申購凍結(jié)資金利息2 823.42萬元中的539.49萬元記入營業(yè)外收入,公司利潤總額由調(diào)整前的1 296.2萬元變?yōu)檎{(diào)整后的756.7萬元,凈利潤由調(diào)整前的855.6萬元變?yōu)檎{(diào)整后的494.09萬元,每股收益由調(diào)整前的0.0312元變?yōu)檎{(diào)整后的0.018元。

二、會(huì)計(jì)信息問題的原因分析

1.法律法規(guī)不健全,處罰成本太低。上市公司低質(zhì)量的披露會(huì)計(jì)信息是一種經(jīng)濟(jì)人的理性行為,它必然滿足成本效益原則,即低質(zhì)量的披露會(huì)計(jì)信息的個(gè)人或集團(tuán)從中獲得的收益必定大于其從中承擔(dān)的成本。目前,披露虛假的會(huì)計(jì)信息的上市公司大多受到的是行政處罰,經(jīng)濟(jì)處罰力度較小。例如,銀廣夏事件中,證監(jiān)會(huì)只是對(duì)其處以罰款60萬元,相對(duì)于其給投資者造成的損失,罰款數(shù)額簡(jiǎn)直是九牛一毛。由此可見,不健全的法律、較低的違法成本造成了上市公司前赴后繼地披露虛假的會(huì)計(jì)信息。

2.公司治理結(jié)構(gòu)不完善。股份制公司中所有權(quán)與經(jīng)營權(quán)分離,所以導(dǎo)致投資者與管理層存在著嚴(yán)重的信息不對(duì)稱。為了解決信息不對(duì)稱帶來的負(fù)面影響,國際上通行的辦法是訴諸公司治理結(jié)構(gòu)。完善的公司治理結(jié)構(gòu)通過權(quán)力分配、權(quán)力制衡和信息披露等機(jī)制,讓管理層釋放信息,均衡信息分布,以緩解不利選擇的問題。但是,中國目前上市公司的公司治理結(jié)構(gòu)并不能發(fā)揮預(yù)定作用。首先,中國現(xiàn)有的上市公司中,絕大多數(shù)都是由國有企業(yè)改制而來,因此目前國有股“一股獨(dú)大”的現(xiàn)象普遍存在,大股東由于擁有較多的股份而擁有控制權(quán),其余股東無法形成有效的制衡。其次,由于國家股的控股地位形成的“一股獨(dú)大”的現(xiàn)象使得大股東憑借其控股權(quán)選派董事和監(jiān)事,甚至向公司指派總經(jīng)理,因此董事會(huì)也無法有效地完成其監(jiān)督職能。最后,中國上市公司的監(jiān)事會(huì)成員部分都由工會(huì)主席、黨委書記和職工代表擔(dān)任,缺乏財(cái)務(wù)和法律方面的專業(yè)人員,從業(yè)務(wù)素質(zhì)上來說,無法真正履行監(jiān)督的職能。同時(shí)由于監(jiān)事會(huì)的成員大部分為公司員工和主要股東,其獨(dú)立性不強(qiáng),事實(shí)上也不能起到真正的監(jiān)督作用。

3.注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)質(zhì)量較低。現(xiàn)行的注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)制度起源于財(cái)產(chǎn)所有權(quán)與經(jīng)營權(quán)的分離。在財(cái)產(chǎn)所有權(quán)與經(jīng)營權(quán)分離的情況下,財(cái)產(chǎn)所有者將財(cái)產(chǎn)委托給經(jīng)營者管理,后者對(duì)前者承擔(dān)受托責(zé)任。由于兩者之間根本利益的不一致,所有者需要了解企業(yè)的經(jīng)營情況以對(duì)經(jīng)營者進(jìn)行激勵(lì)和約束,而了解企業(yè)情況的主要方法就是通過會(huì)計(jì)報(bào)告。經(jīng)營者處于經(jīng)營的第一線,在會(huì)計(jì)報(bào)告的提供上處于超然的地位,很有可能為了自己的利益提供虛假的會(huì)計(jì)信息。為了避免得到虛假的會(huì)計(jì)信息,所有者就有聘用獨(dú)立的第三人對(duì)會(huì)計(jì)報(bào)告進(jìn)行審核的動(dòng)機(jī),這就是注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)的理論依據(jù)。但是,注冊(cè)會(huì)計(jì)師同上市公司之間存在利益關(guān)系,因此在審計(jì)時(shí)獨(dú)立性會(huì)受到影響,實(shí)際生活中幾乎每個(gè)造假公司背后,都有一個(gè)問題會(huì)計(jì)師事務(wù)所:瓊民源事件中的原海南中華會(huì)計(jì)師事務(wù)所、銀廣夏事件中的原深圳中天勤會(huì)計(jì)師事務(wù)所、鄭百文事件中的原鄭州會(huì)計(jì)師事務(wù)所、錦州港事件中的德勤華永會(huì)計(jì)師事務(wù)所等。可以說,現(xiàn)在原本是“經(jīng)濟(jì)警察”的注冊(cè)會(huì)計(jì)師卻成了企業(yè)造假的幫兇。

三、解決會(huì)計(jì)信息問題的對(duì)策

1.健全法律法規(guī),加大懲罰力度。為了對(duì)會(huì)計(jì)信息披露虛假產(chǎn)生強(qiáng)有力的震懾,證券監(jiān)管部門應(yīng)該從制定、完善法規(guī)入手,并加大處罰的力度,改變會(huì)計(jì)信息違規(guī)的利益函數(shù)。2002年1月15日,最高人民法院發(fā)布了《關(guān)于受理證券市場(chǎng)因虛假陳述引發(fā)的民事侵權(quán)糾紛案件有關(guān)問題的通知》,人民法院開始受理和審理證券市場(chǎng)由中國證監(jiān)會(huì)及其派出機(jī)構(gòu)做出生效處罰決定,因虛假陳述行為引發(fā)的民事侵權(quán)賠償糾紛案件。2002年11月25日,中國首例證券民事賠償案——11位股民訴原紅光虛假證券信息糾紛,終于結(jié)束了長達(dá)近四年的馬拉松式進(jìn)程。經(jīng)成都市中級(jí)人民法院調(diào)解,11位股民獲賠22.4096萬元,這是我們?cè)谧C券欺詐民事訴訟方面走出的一步,雖然只是一小步,但卻是證券市場(chǎng)欺詐民事訴訟的走向完善的標(biāo)志。另外,建立股東損失賠償制度,凡因公司披露虛假會(huì)計(jì)信息而導(dǎo)致股東受到損失的,應(yīng)由該公司及其董事會(huì)負(fù)賠償責(zé)任;凡注冊(cè)會(huì)計(jì)師有違反《注冊(cè)會(huì)計(jì)師法》和《獨(dú)立審計(jì)準(zhǔn)則》等法規(guī)的行為,為公司出具虛假的審計(jì)意見,從而導(dǎo)致股東受到損失的,應(yīng)由該注冊(cè)會(huì)計(jì)師及其所在的會(huì)計(jì)師事務(wù)所負(fù)賠償責(zé)任。

2.加快公司治理結(jié)構(gòu)的建設(shè)。首先,通過股權(quán)分置改革解決“一股獨(dú)大”問題,實(shí)現(xiàn)股權(quán)結(jié)構(gòu)的合理化,形成“多股制衡”的機(jī)制。通過適當(dāng)降低股權(quán)集中度,在一個(gè)公司內(nèi)形成幾個(gè)相對(duì)較大的股東,股東會(huì)和董事會(huì)就不再是“一言堂”,控股股東和上市公司在人員、資產(chǎn)、財(cái)務(wù)、業(yè)務(wù)、機(jī)構(gòu)等方面就便于分離,公司治理結(jié)構(gòu)就可能比較健全,會(huì)計(jì)信息的生成、提供就不會(huì)輕易地受制于關(guān)鍵人。其次,積極推行獨(dú)立董事制度,降低執(zhí)行董事在董事會(huì)成員中的比例,強(qiáng)化董事會(huì)代表全部股東行使職權(quán)的功能,改變董事會(huì)由控股股東操縱的狀況,淡化董事會(huì)直接參與經(jīng)營管理的職能。

3.提高注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)的質(zhì)量。加大對(duì)違規(guī)注冊(cè)會(huì)計(jì)師的處罰力度,使其不敢充當(dāng)會(huì)計(jì)信息造假的“幫兇”。重視對(duì)注冊(cè)會(huì)計(jì)師的培訓(xùn),提高其執(zhí)業(yè)技能,更好地完成審計(jì)任務(wù)。通過增加對(duì)職業(yè)道德考試、考核的內(nèi)容;在獲取資格時(shí),注重實(shí)際職業(yè)道德的考察;由會(huì)計(jì)師事務(wù)所或客戶給予專門的評(píng)語和考核等措施加強(qiáng)對(duì)注冊(cè)會(huì)計(jì)師的職業(yè)道德教育,強(qiáng)化注冊(cè)會(huì)計(jì)師的道德意識(shí),提高注冊(cè)會(huì)計(jì)師的道德水準(zhǔn)。

第二篇：上市公司會(huì)計(jì)信息披露存在的問題及解決對(duì)策

xx大學(xué)

畢 業(yè) 論 文

題 目 上市公司會(huì)計(jì)信息披露存在的問題及解決對(duì)策

系 別 年級(jí)專業(yè) 會(huì)計(jì)

學(xué) 號(hào)

姓 名

指導(dǎo)教師

完成日期

xx大學(xué)

目 錄

一、上市公司會(huì)計(jì)信息披露存在的問題?????????????????????1

（一）會(huì)計(jì)信息披露不真實(shí)????????????????????????2

（二）會(huì)計(jì)信息披露不充分????????????????????????2

（三）會(huì)計(jì)信息披露不及時(shí)????????????????????????2

（四）會(huì)計(jì)信息披露不主動(dòng)、不規(guī)范????????????????????2

二、上市公司會(huì)計(jì)信息披露的原因分析?????????????????????2

（一）投資者、債權(quán)人及其他信息使用者的外在原因?????????????2

（二）上市公司的內(nèi)在原因????????????????????????3

（三）有關(guān)的法律、法規(guī)不完善??????????????????????3

（四）第三方會(huì)計(jì)監(jiān)管不規(guī)范???????????????????????3

三、上市公司會(huì)計(jì)信息披露的解決對(duì)策?????????????????????4

（一）加強(qiáng)對(duì)上市公司的治理???????????????????????4

（二）完善注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)????????????????????????4

（三）加強(qiáng)證監(jiān)會(huì)的監(jiān)督同時(shí)發(fā)揮媒體監(jiān)督?????????????????4

（四）健全和完善會(huì)計(jì)信息披露規(guī)范體系??????????????????

4（五）嚴(yán)格執(zhí)法，加大處罰力度??????????????????????4 主要參考文獻(xiàn)????????????????????????????????6

上市公司會(huì)計(jì)信息披露存在的問題及解決對(duì)策

[摘要]：隨著我國資本市場(chǎng)的不斷發(fā)展?我國上市公司的信息披露制度從無到有?已經(jīng)形成一套初步的信息披露制度?對(duì)維護(hù)證券市場(chǎng)秩序、保護(hù)廣大投資者利益起了積極作用。但是?我們看到上市公司的會(huì)計(jì)信息披露存在問題依然不少?會(huì)計(jì)信息披露所涉及的違規(guī)、違法事件仍時(shí)有發(fā)生。因此?深入揭示會(huì)計(jì)信息披露存在的問題?尋找治理會(huì)計(jì)信息披露問題的對(duì)策?以提高上市公司會(huì)計(jì)信息質(zhì)量?仍然是需要我們認(rèn)真探討的一個(gè)問題。

[關(guān)鍵詞]：上市公司；會(huì)計(jì)信息；信息披露；虛假；監(jiān)管

上市公司會(huì)計(jì)信息披露是指股票發(fā)行公司按照國家和證券交易所規(guī)定，公開企業(yè)重要信息，以有益于投資者進(jìn)行判斷的一種行為。凡影響股東、債權(quán)人或潛在投資者等信息使用者對(duì)公司的目前和將來做出理性判斷的，進(jìn)而影響其決策行為的信息，都應(yīng)按著規(guī)范的標(biāo)準(zhǔn)公布于眾。按照規(guī)定，股份有限公司必須公開披露的信息包括財(cái)務(wù)報(bào)表、招股說明書、上市公告書、定期報(bào)告和臨時(shí)報(bào)告。所謂上市公司信息披露，是上市公司通過定期報(bào)告、臨時(shí)報(bào)告、上市公告書等形式運(yùn)用一定的媒介，將反映公司財(cái)務(wù)狀況，經(jīng)營成果等會(huì)計(jì)信息及相關(guān)資料公之于眾。同時(shí)，企業(yè)為了使信息使用者了解企業(yè)的經(jīng)營管理情況和企業(yè)經(jīng)營的全貌，更好地通過企業(yè)披露的信息把握企業(yè)真實(shí)的財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營成果和未來發(fā)展?jié)摿Γ髽I(yè)不僅披露會(huì)計(jì)系統(tǒng)輸出的信息，也要披露有關(guān)的非財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)信息。上市公司信息披露是投資者了解投資信息的渠道和雙方溝通的橋梁。當(dāng)前，投資者主要依賴對(duì)通過電視、網(wǎng)絡(luò)等新聞媒介閱讀各類上市公司的定期報(bào)告和上市公告書等信息來了解公司，從而進(jìn)行相關(guān)的投資決策，這將對(duì)那些持價(jià)值投資理念的投資者進(jìn)行理性投資提供幫助，因此真實(shí)、全面、及時(shí)、充分地進(jìn)行信息披露至關(guān)重要。

一、上市公司會(huì)計(jì)信息披露存在的問題

近年來，上市公司的虛假信息披露事件層出不窮，既擾亂了市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)秩序，又挫傷了廣大投資者的積極性，使信息使用者產(chǎn)生不信任感。上市公司會(huì)計(jì)信息失真主要表現(xiàn)為粉飾企業(yè)的經(jīng)營成果，企業(yè)為了不同的目的，通常采用不同的方法操縱利潤。一是提前確認(rèn)收入，推遲結(jié)轉(zhuǎn)成本，虧損掛賬，資產(chǎn)重組和關(guān)聯(lián)交易，使利潤最大化；二是上市公司可能出現(xiàn)連續(xù)兩年虧損面臨被特別處理時(shí)，往往希望利潤最小化，在股市中我們經(jīng)常看到股票被特別處理時(shí)，此公司往往是出現(xiàn)巨額虧損的；三是企業(yè)為了塑造績(jī)優(yōu)股的形象或較高的信用等級(jí)，精心策劃利潤穩(wěn)步增長的假象。由此產(chǎn)生的會(huì)計(jì)信息披露有這樣幾個(gè)特點(diǎn)：

（一）會(huì)計(jì)信息披露不真實(shí)

會(huì)計(jì)信息披露不真實(shí)即披露虛假會(huì)計(jì)信息的現(xiàn)象目前在我國上市公司信息披露中，仍然存在《會(huì)計(jì)法》等法規(guī)都明令禁止公司編制、披露虛假財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告。雖然證監(jiān)會(huì)中注協(xié)等相關(guān)監(jiān)管機(jī)構(gòu)都采取了種種措施以杜絕其惡劣影響，但是此類現(xiàn)象仍有前仆后繼之勢(shì)。部分公司為了申請(qǐng)上市、配股或由于面臨終止上市的威脅等原因，為了達(dá)到法律法規(guī)的要求，不惜包裝自己，以各種方式人為提高利潤。此外，由于盈利預(yù)測(cè)受主觀判斷的影響比較大，卻又容易左右投資者未來的投資選擇。

（二）會(huì)計(jì)信息披露不充分

我國的會(huì)計(jì)信息披露不充分具體表現(xiàn)為公司對(duì)應(yīng)披露的信息不作全面的披露，而是采取避重就輕的手法，故意夸大部分事實(shí)，隱瞞部分事實(shí)，誤導(dǎo)投資者。但隨著我國《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則》中對(duì)會(huì)計(jì)信息披露的要求越來越明確和規(guī)范，通過這種方法逃避社會(huì)監(jiān)督的可能性也隨之降低。

（三）會(huì)計(jì)信息披露不及時(shí)

在股票市場(chǎng)上，如果上市公司會(huì)計(jì)信息披露缺乏及時(shí)性，則無異于為內(nèi)部交易和操縱市場(chǎng)行為創(chuàng)造良機(jī)。我國有關(guān)信息披露要求中對(duì)公司招股說明書、上市公告書、定期報(bào)告和臨時(shí)報(bào)告等披露事項(xiàng)都做了嚴(yán)格的時(shí)間規(guī)定。近年來，各上市公司的報(bào)告及中期報(bào)告一般都能在截至日前向公眾公布，保證了信息披露的及時(shí)性。但是，在臨時(shí)報(bào)告的披露上，部分上市公司往往根據(jù)自身利益需要決定何時(shí)披露重大事件，這影響了相關(guān)會(huì)計(jì)信息披露的及時(shí)性，勢(shì)必會(huì)影響投資者的決策。

（四）會(huì)計(jì)信息披露不主動(dòng)、不規(guī)范

在我國上市公司基本上自愿性披露意愿很低，都是強(qiáng)制性披露，使我國上市公司會(huì)計(jì)信息披露過程中存在一種被動(dòng)應(yīng)付的現(xiàn)象，包括臨時(shí)報(bào)告披露的隨意性和定期報(bào)告披露的滯后性，嚴(yán)重影響了會(huì)計(jì)信息披露的質(zhì)量。這種避重就輕，報(bào)喜不報(bào)憂的非主動(dòng)性信息披露，對(duì)投資者而言失去了決策有用性，對(duì)于國家的宏觀經(jīng)濟(jì)的調(diào)控和證券市場(chǎng)的監(jiān)管來說則喪失了政策措施的制定基礎(chǔ)。企業(yè)會(huì)計(jì)信息披露違規(guī)、隨意、不規(guī)范。諸如部分公司信息披露缺乏嚴(yán)肅性，隨意調(diào)整利潤分配；中期報(bào)告過于簡(jiǎn)略，無法進(jìn)行財(cái)務(wù)分析與評(píng)價(jià)；部分公司的財(cái)務(wù)報(bào)告中不提供上年同期相關(guān)的重要數(shù)據(jù)：與公司相關(guān)的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)、通貨膨脹、利率匯率變化、營銷策略、宏觀產(chǎn)業(yè)政策揭示得不完全，或根本就不披露。

二、上市公司會(huì)計(jì)信息披露的原因分析

（一）投資者、債權(quán)人及其他信息使用者的外在原因

投資者希望獲取會(huì)計(jì)信息，以有助于提高其經(jīng)濟(jì)決策的合理性由于，投資者迫切需要通過閱讀和分析公司所披露的財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營成果及現(xiàn)金流量變動(dòng)等信息，從中獲悉公司以往及本期的盈利水平和風(fēng)險(xiǎn)狀況，并進(jìn)而結(jié)合公司的管理水平、市場(chǎng)利率變動(dòng)、行業(yè)發(fā)展周期、國內(nèi)外政治經(jīng)濟(jì)狀況做出合理預(yù)期，并據(jù)此對(duì)公司股價(jià)做出適宜的內(nèi)心評(píng)價(jià)，進(jìn)而做出理性的經(jīng)濟(jì)決策。投資者的上述決策需要無疑是會(huì)計(jì)信息披露的一個(gè)重要推動(dòng)力。

債權(quán)人及其他信息使用者也希望獲取會(huì)計(jì)信息滿足自身利益需要股份有限公司除有投資者這一重要的資源委托人外，還存在其他各種資源委托人（如債權(quán)人、政府、職工等等），他們以及作為代理人的經(jīng)理人員之間在經(jīng)濟(jì)利益上既有相一致的方面，又有不相一致的方面。而會(huì)計(jì)信息無疑是改變物質(zhì)利益關(guān)系的一種重要手段，因而勢(shì)必備受各方關(guān)注。

（二）上市公司的內(nèi)在原因

我國的上市公司,有很多公司內(nèi)部控制薄弱,并沒有形成有效的內(nèi)部控制,僅僅是公司“一把手”說了算,從而導(dǎo)致會(huì)計(jì)信息披露的不真實(shí)。公司股權(quán)結(jié)構(gòu)不合理,導(dǎo)致股東大會(huì)流于形式。監(jiān)事會(huì)的監(jiān)督不到位，在我國《公司法》中雖然對(duì)監(jiān)事會(huì)的職責(zé)作出了明確規(guī)定,但是,如何充分發(fā)揮監(jiān)事會(huì)的職權(quán)和作用,《公司法》中缺乏行之有效的操作細(xì)則,而且法律也沒有賦予監(jiān)事會(huì)具備直接調(diào)整公司董事和經(jīng)理人員行為的能力與手段。因此,監(jiān)事會(huì)的監(jiān)督工作,在大多數(shù)公司充其量不過是起到一種咨詢和建議作用。這樣的狀態(tài),就特別容易造成監(jiān)事會(huì)形同虛設(shè),難以對(duì)董事會(huì)所做的決議進(jìn)行監(jiān)督。

會(huì)計(jì)信息披露無疑有助于經(jīng)營狀況相對(duì)較佳的公司消除市場(chǎng)上信息受到阻隔而帶來的負(fù)的外部效應(yīng)，從而相繼確立相對(duì)籌資優(yōu)勢(shì)，這無疑構(gòu)成公司主動(dòng)披露會(huì)計(jì)信息跟你根本動(dòng)力。事實(shí)上，這種會(huì)計(jì)信息披露不僅對(duì)于證券發(fā)行市場(chǎng)具有巨大意義，而且對(duì)證券交易市場(chǎng)也具有其意義，因?yàn)榻灰资袌?chǎng)于發(fā)行市場(chǎng)是相輔相成的，在實(shí)務(wù)操作中，交易市場(chǎng)的股價(jià)將直接影響發(fā)行市場(chǎng)上新股價(jià)位，而且，交易市場(chǎng)上所樹立的企業(yè)形象對(duì)于新股發(fā)行的順利與否亦具有重要影響。

上述的情況亦可能出現(xiàn)于經(jīng)理人市場(chǎng)。因此，優(yōu)秀經(jīng)理人員為避免無端承受劣質(zhì)經(jīng)理人員所帶來的負(fù)的外部效應(yīng)。而成為經(jīng)理人市場(chǎng)上價(jià)格保護(hù)機(jī)制的犧牲品，亦具有主動(dòng)披露會(huì)計(jì)信息以報(bào)告其受托經(jīng)營責(zé)任履行情況的動(dòng)機(jī)，而優(yōu)秀經(jīng)理人員的這一舉措也會(huì)引發(fā)類似的良性連鎖反應(yīng)。

（三）有關(guān)的法律、法規(guī)不完善

我國上市公司會(huì)計(jì)信息披露制度的法律規(guī)定,是借鑒西方發(fā)達(dá)國家證券市場(chǎng)信息披露制度的經(jīng)驗(yàn)并結(jié)合我國實(shí)際情況而建立起來的。隨著市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的不斷發(fā)展,新的經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)行為人新的經(jīng)濟(jì)工具的出現(xiàn),使現(xiàn)行的法律一時(shí)很難跟上。例如:《會(huì)計(jì)法》以及《證券法》中都沒有對(duì)提供虛假信息以及做假賬等行為的處罰作出明確的規(guī)定。這種含糊的、原則的規(guī)定,就導(dǎo)致了在現(xiàn)實(shí)生活中難以執(zhí)行,而那些上市公司在利益的驅(qū)動(dòng)下也就開始鋌而走險(xiǎn)以獲得自己最大的利益。

（四）第三方會(huì)計(jì)監(jiān)管不規(guī)范

所謂第三方會(huì)計(jì)監(jiān)管就是指具有注冊(cè)會(huì)計(jì)師資格的會(huì)計(jì)師事務(wù)所對(duì)上市公司進(jìn)行的審計(jì)監(jiān)管。在證券市場(chǎng)上,會(huì)計(jì)師事務(wù)所的審計(jì)工作在信息披露中起著非常重要的作用,投資者所掌握的信息很大層面都是來自于會(huì)計(jì)師事務(wù)所的審計(jì)報(bào)告。審計(jì)的本質(zhì)就在于它的獨(dú)立性,但是在現(xiàn)實(shí)生活中,卻常常出現(xiàn)會(huì)計(jì)師事務(wù)所和上市公司共同做假賬的現(xiàn)象,這樣就會(huì)造成虛假信息的披露,從而給投資者造成損失,阻礙證券市場(chǎng)的健康發(fā)展。

三、上市公司會(huì)計(jì)信息披露的解決對(duì)策

（一）加強(qiáng)對(duì)上市公司的治理

虛假會(huì)計(jì)信息從生成到披露要涉及多個(gè)市場(chǎng)主體?仿佛是一個(gè)鏈條?環(huán)環(huán)相接?而上市公司是產(chǎn)生、披露虛假信息的源頭?應(yīng)該是治理的重點(diǎn)。對(duì)上市公司的治理?要從公司負(fù)責(zé)人和財(cái)務(wù)負(fù)責(zé)人這兩個(gè)源頭抓起。首先?要對(duì)他們經(jīng)常進(jìn)行法制教育和職業(yè)道德教育?使他們牢固樹立起對(duì)單位會(huì)計(jì)責(zé)任負(fù)責(zé)的風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)?建立起誠信為本、依法經(jīng)營的理念?從根本上治理虛假會(huì)計(jì)信息。其次?要從制度安排上減少虛假信息的產(chǎn)生。一是要完善公司治理結(jié)構(gòu);二是要完善公司內(nèi)部會(huì)計(jì)控制體系?對(duì)公司的各項(xiàng)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)實(shí)施嚴(yán)格的控制?規(guī)范財(cái)務(wù)行為?以此保證會(huì)計(jì)信息的真實(shí)與完整。

（二）完善注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)

注冊(cè)會(huì)計(jì)師在監(jiān)管信息披露中的地位是舉足輕重的，它通過審計(jì)意見提高財(cái)務(wù)信息的可信賴程度。因此，必須完善注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)。首先，提高審計(jì)人員的職業(yè)道德和專業(yè)知識(shí)，這可通過繼續(xù)教育來提升。其次，降低會(huì)計(jì)師事務(wù)所對(duì)客戶的經(jīng)濟(jì)依賴，各會(huì)計(jì)師事務(wù)所應(yīng)建立以質(zhì)量為導(dǎo)向的業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)和晉升政策。最后，加強(qiáng)對(duì)注冊(cè)會(huì)計(jì)師的監(jiān)督，嚴(yán)厲打擊注冊(cè)會(huì)計(jì)師與客戶惡意串通出具不實(shí)報(bào)告的行為。

（三）加強(qiáng)證監(jiān)會(huì)的監(jiān)督同時(shí)發(fā)揮媒體監(jiān)督

政府監(jiān)督是外部監(jiān)督中最有力和最重要的，但目前我國政府監(jiān)督的力度仍然不夠。當(dāng)前監(jiān)管上市公司的最高權(quán)力機(jī)構(gòu)是證監(jiān)會(huì)，但由于目前上市公司眾多，僅靠證監(jiān)會(huì)很難做到全面監(jiān)督。因此，其他政府有關(guān)部門應(yīng)輔助監(jiān)督，并將結(jié)果匯報(bào)證監(jiān)會(huì)。另外證監(jiān)會(huì)應(yīng)加強(qiáng)對(duì)上市公司的后續(xù)監(jiān)督，使上市公司切實(shí)按照法律法規(guī)的規(guī)定真實(shí)披露信息并對(duì)上公司未達(dá)到上市業(yè)績(jī)要求的公司執(zhí)行退市。由于新聞媒體能夠迅速獲得信息，因此其能在最短的時(shí)間內(nèi)將有關(guān)上市公司的信息傳遞給投資者、證監(jiān)會(huì)及其他社會(huì)大眾新聞媒體為政府監(jiān)督起了一定的補(bǔ)充作用，它主要通過曝光上市公司虛假信息解決上市公司與外部的信息不對(duì)稱，所以應(yīng)鼓勵(lì)和支持新聞媒體對(duì)上市公司的監(jiān)督。

（四）健全和完善會(huì)計(jì)信息披露規(guī)范體系

會(huì)計(jì)信息披露規(guī)范體系主要由《證券法》、《公司法》、《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則》、《公開發(fā)行證券的公司信息披露編報(bào)規(guī)則》等法律法規(guī)及相關(guān)規(guī)定構(gòu)成。建立一個(gè)完善的會(huì)計(jì)信息披露規(guī)范體系是確保證券市場(chǎng)公開、公平和公正的前提，也是證券市場(chǎng)向規(guī)范化邁進(jìn)的關(guān)鍵一步。我們目前的主要任務(wù)是在吸收發(fā)達(dá)國家證券市場(chǎng)制度化的成功經(jīng)驗(yàn)基礎(chǔ)上，結(jié)合我國證券市場(chǎng)的特點(diǎn)，盡快完善現(xiàn)行會(huì)計(jì)信息披露規(guī)范體系，建立一套符合公開性原則、有效性原則、及時(shí)性原則和充分性原則的會(huì)計(jì)信息披露制度，對(duì)上市公司必須披露的會(huì)計(jì)信息內(nèi)容、披露時(shí)間、披露方式、披露到何種程度及公司違規(guī)后的處罰做出更詳盡的規(guī)定。

（五）嚴(yán)格執(zhí)法?加大處罰力度

為了提高會(huì)計(jì)信息質(zhì)量?我國政府有關(guān)部門先后制訂并發(fā)布了數(shù)十項(xiàng)相關(guān)的法規(guī)和制度?如《會(huì)計(jì)法》、《企業(yè)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告條例》、《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則》、《上市公司財(cái)務(wù)報(bào)

表披露細(xì)則》等。這些法規(guī)和制度盡管還有待進(jìn)一步完善?但是只要認(rèn)真執(zhí)行?基本能夠保證會(huì)計(jì)信息的質(zhì)量?更不會(huì)出現(xiàn)蓄意造假的現(xiàn)象。所以?目前最大的問題是有的單位知法犯法?陽奉陰違。為此?要加大相關(guān)法規(guī)、制度執(zhí)行情況的檢查力度;針對(duì)造假違規(guī)成本低?對(duì)那些敢于鋌而走險(xiǎn)單位和個(gè)人?建立更為嚴(yán)厲的制裁措施?加大處罰力度使造假者名聲掃地?甚至傾家蕩產(chǎn)?飽受牢獄之苦?以警示后來者不敢重蹈覆轍。

本文針對(duì)困擾我國證券市場(chǎng)的上市公司會(huì)計(jì)信息披露問題,圍繞如何提升上市公司會(huì)計(jì)信息披露質(zhì)量這一中心進(jìn)行研究,力求找到適合我國的解決問題的方案。本文先從上市公司會(huì)計(jì)信息披露的基本理論入手,然后從不同角度對(duì)上市公司會(huì)計(jì)信息披露問題進(jìn)行了討論和剖析,最后得出對(duì)完善我國上市公司會(huì)計(jì)信息披露的幾點(diǎn)建議。上市公司會(huì)計(jì)信息的披露無疑是國內(nèi)外理論界共同關(guān)注、討論的一個(gè)熱點(diǎn)問題，它的治理也是一個(gè)不斷的完善過程, 制度無論再好，也會(huì)有缺陷，新的事物在不斷的產(chǎn)生，我們不能企圖把所有的問題都一次性解決，但是可以肯定的是，新的問題在不斷的產(chǎn)生，我們也相信，隨著許多方面的共同努力，我國上市公司會(huì)計(jì)信息的披露問題會(huì)越來越規(guī)范，質(zhì)量也會(huì)越來越高！

主要參考文獻(xiàn)

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致 謝

在這里我要真誠感謝學(xué)校各位老師的關(guān)懷、老師們的培養(yǎng)和同學(xué)們的幫助。能夠完成本文的寫作，我要感謝指導(dǎo)老師，感謝她對(duì)我們學(xué)生的一貫關(guān)懷和支持，在此我向指導(dǎo)老師致以衷心的感謝。從論文的選題到框架的完善、從內(nèi)容的擴(kuò)充到行文的用語、從格式的規(guī)范到論文的定稿指導(dǎo)老師都嚴(yán)格要求、力求完美。論文指導(dǎo)期間老師嚴(yán)謹(jǐn)?shù)膶W(xué)術(shù)態(tài)度、活躍的學(xué)術(shù)思維、因材施教的指導(dǎo)風(fēng)格、和藹可親的性格等等對(duì)我的影響很大，讓我受益匪淺。

最后，由于本人的水平有限，文章中難免有不足和疏漏之處，還請(qǐng)各位老師和同學(xué)給予批評(píng)和指正，謝謝您們！

第三篇：上市公司會(huì)計(jì)信息披露問題及對(duì)策研究

上市公司會(huì)計(jì)信息披露問題及對(duì)策研究

時(shí)間:2009-11-08 17:01來源: 作者:未知

一、上市公司會(huì)計(jì)信息披露存在的問題 1.會(huì)計(jì)信息披露質(zhì)量問題。上市公司會(huì)計(jì)信息披露應(yīng)當(dāng)做到確保信息披露內(nèi)容真實(shí)、準(zhǔn)確、完整,而沒有虛假、嚴(yán)重誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏,同時(shí),上市公司董事會(huì)全體成員必須對(duì)此做出保證，并就其保證承擔(dān)連帶賠償責(zé)任。但是，在(本論文僅供參考，如需轉(zhuǎn)載本文，請(qǐng)務(wù)必注明原作者以及轉(zhuǎn)載來源:論文圖書館)

一、上市公司會(huì)計(jì)信息披露存在的問題

1.會(huì)計(jì)信息披露質(zhì)量問題。上市公司會(huì)計(jì)信息披露應(yīng)當(dāng)做到確保信息披露內(nèi)容真實(shí)、準(zhǔn)確、完整,而沒有虛假、嚴(yán)重誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏,同時(shí),上市公司董事會(huì)全體成員必須對(duì)此做出保證，并就其保證承擔(dān)連帶賠償責(zé)任。但是，在實(shí)踐中,上市公司在會(huì)計(jì)信息披露質(zhì)量上仍然存在嚴(yán)重的不真實(shí)、不充分和不主動(dòng)的問題。主要表現(xiàn)在以下方面:

(1)會(huì)計(jì)信息披露不真實(shí)。由于所有權(quán)與經(jīng)營權(quán)的分離，企業(yè)管理當(dāng)局與企業(yè)所有者具有不同的行為目標(biāo)與經(jīng)濟(jì)特征，存在不同的利益驅(qū)動(dòng)因素,不可避免地存在利益沖突。企業(yè)管理當(dāng)局蓄意歪曲或不愿披露真實(shí)的信息,為了發(fā)行股票及配股、為獲取信貸資金和商業(yè)信用以及減少納稅等而進(jìn)行會(huì)計(jì)造假,使會(huì)計(jì)信息披露的真實(shí)性與投資者對(duì)會(huì)計(jì)信息披露質(zhì)量的期望偏離較為嚴(yán)重。

(2)會(huì)計(jì)信息披露不充分。上市公司披露的會(huì)計(jì)信息存在“披露不足”現(xiàn)象。信息披露不足是指某些披露出來的會(huì)計(jì)信息沒有實(shí)質(zhì)性的內(nèi)容，具體表現(xiàn)在一是強(qiáng)制性會(huì)計(jì)信息披露供給不足，上市公司對(duì)于重要事項(xiàng)，尤其是負(fù)面事項(xiàng)往往采取消極逃避的辦法，不公布或者雖然進(jìn)行披露卻如蜻蜓點(diǎn)水；二是自愿性會(huì)計(jì)信息披露供給不足，上市公司對(duì)于以企業(yè)核心能力為代表的未來信息與非財(cái)務(wù)信息，如資金投向、盈利預(yù)測(cè)等缺乏披露。

(3)會(huì)計(jì)信息披露不主動(dòng)。目前我國上市公司處于強(qiáng)制性信息披露階段,他們往往把會(huì)計(jì)信息披露看成是一種額外的負(fù)擔(dān)，而不是一種應(yīng)該主動(dòng)承擔(dān)的義務(wù)和股東應(yīng)該獲得的權(quán)利，因而不是積極主動(dòng)地去披露相關(guān)信息,而是抱著能夠少披露就少披露,能夠不披露就不披露的態(tài)度,嚴(yán)重影響到了會(huì)計(jì)信息披露的質(zhì)量。

2.會(huì)計(jì)信息披露路徑問題。會(huì)計(jì)信息披露路徑問題表現(xiàn)為信息傳播與反饋渠道不暢、會(huì)計(jì)信息披露在不同需求主體間分布不均衡。(1)上市公司會(huì)計(jì)信息披露的傳遞缺少交流通道。上市公司會(huì)計(jì)信息披露的傳遞主要以公開的信息交流為主，個(gè)人投資者獲取會(huì)計(jì)信息的主要渠道為電視、報(bào)紙與因特網(wǎng)等公開的傳媒，缺少上市公司與投資者之間的直接交流。(2)上市公司會(huì)計(jì)信息披露缺少深度加工。以證券分析為主的對(duì)上市公司會(huì)計(jì)信息披露的深加工從數(shù)量與質(zhì)量上都有待提高。

3.會(huì)計(jì)信息披露時(shí)間問題。會(huì)計(jì)信息披露制度中雖然明確地規(guī)定了定期報(bào)告公布的日期，但仍然存在很多延期披露的現(xiàn)象。從中國證監(jiān)會(huì)對(duì)上市公司信息違規(guī)處罰公告分析，因未及時(shí)披露重大事項(xiàng)而受到違規(guī)處罰的上市公司占全部信息違規(guī)公司一定的比例，甚至超過了對(duì)會(huì)計(jì)信息披露虛假與嚴(yán)重誤導(dǎo)性陳述行為的處罰數(shù)。由此說明上市公司利用推遲公布或不公布信息來抵減“壞消息”的影響，并因此損害了投資者的利益。在不及時(shí)問題上臨時(shí)報(bào)告體現(xiàn)得尤為突出。投

資者可以發(fā)現(xiàn)，上市公司一些臨時(shí)報(bào)告會(huì)在定期報(bào)告重大事項(xiàng)中初次披露，采取了一種以定期報(bào)告代替臨時(shí)報(bào)告的形式對(duì)外公告，一些臨時(shí)報(bào)告會(huì)在距離實(shí)際發(fā)生日期幾個(gè)月或幾年以后補(bǔ)充披露，并同時(shí)向投資者致歉。

二、上市公司會(huì)計(jì)信息披露存在問題的原因分析

1.公司利益的驅(qū)動(dòng)。利益驅(qū)動(dòng)是導(dǎo)致會(huì)計(jì)信息披露問題的根本原因。首先是上市的誘惑。在銀行業(yè)被大量的呆賬、壞賬牢牢困住時(shí)，證券市場(chǎng)的建立為處于嚴(yán)重“缺血”狀態(tài)下的企業(yè)提供了更廣闊的融資空間和渠道。在眾多信息披露違規(guī)的上市公司中，有多家公司基于包裝上市的目的，或者利用各種手段虛增利潤，或者制造虛假證明文件，或者進(jìn)行虛假陳述，發(fā)布誤導(dǎo)性信息；其次是配股的誘惑。上市公司對(duì)貨幣資金的需要是持續(xù)的，為了獲得配股以達(dá)到規(guī)模擴(kuò)張的目的，往往不惜包裝會(huì)計(jì)數(shù)據(jù)，披露虛假信息。三是特別處理及摘牌的威脅。我國對(duì)上市公司的退出機(jī)制做了明確的規(guī)定，為了保住“圈錢”機(jī)器，有些公司大搞財(cái)務(wù)包裝，玩弄披露游戲。四是私利誘惑。公司有些高層管理人員為了某種政治目的用公司的金錢行賄官員，或利用職務(wù)之便貪污、挪用公司的財(cái)產(chǎn)或揮霍、隱匿賬外資金而損害公司的行為。

2.相關(guān)法規(guī)制度不完善。盡管近年來我國一直致力于信息披露制度的改進(jìn)，但到目前為止，會(huì)計(jì)信息披露制度還存在不少問題。政出多門，表現(xiàn)為證券法規(guī)、審計(jì)法規(guī)、會(huì)計(jì)法規(guī)對(duì)會(huì)計(jì)信息的不同控制要求和控制層次，使許多上市公司在會(huì)計(jì)信息披露內(nèi)容、深度、時(shí)機(jī)等的選擇上十分隨意，沒有形成對(duì)信息披露違法行為處罰的法律環(huán)境。我國現(xiàn)行法規(guī)中，缺乏對(duì)會(huì)計(jì)信息具體認(rèn)定的法律規(guī)定，如對(duì)什么是虛假會(huì)計(jì)信息，如何確認(rèn)虛假會(huì)計(jì)信息以及對(duì)制造虛假會(huì)計(jì)信息的人員法律責(zé)任如何分擔(dān)、如何處罰等，在法律上尚不夠明確，可操作性不強(qiáng)，且以行政手段為主。這樣的制度，客觀上不能不對(duì)某些上市公司的會(huì)計(jì)信息披露構(gòu)成了誘導(dǎo)。

3.違規(guī)成本的低廉。假定上市公司會(huì)計(jì)信息披露行為是理性的，是利弊權(quán)衡的結(jié)果，是成本效益比較的結(jié)果，即遵循成本效益原則。信息披露違規(guī)給上市公司帶來的收益若大于由此所致的成本，上市公司就會(huì)選擇違規(guī)行為；反之上市公司則會(huì)依法披露信息。(1)被揭露的可能性很小。(2)違法的機(jī)會(huì)成本很小。國家現(xiàn)已發(fā)布的一些法律法規(guī)，有關(guān)懲治會(huì)計(jì)造假的規(guī)定處罰過輕過寬。這樣，只要造假的預(yù)期成本大大低于造假行為可能獲得的不義之財(cái)，造假者就有“博弈”的理由和沖動(dòng)。

4.外部監(jiān)管力度不足。(1)證券監(jiān)管力度不足。目前，我國尚無證券市場(chǎng)的自律性機(jī)構(gòu)，交易所在運(yùn)作過程中也很少嚴(yán)格約束會(huì)員。由于中國證監(jiān)會(huì)力量薄弱，權(quán)威性不足，證券市場(chǎng)又是多種利益沖突的焦點(diǎn)之一，多方插手。

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4.外部監(jiān)管力度不足。

(1)證券監(jiān)管力度不足。目前，我國尚無證券市場(chǎng)的自律性機(jī)構(gòu)，交易所在運(yùn)作過程中也很少嚴(yán)格約束會(huì)員。由于中國證監(jiān)會(huì)力量薄弱，權(quán)威性不足，證券市場(chǎng)又是多種利益沖突的焦點(diǎn)之一，多方插手。個(gè)別負(fù)責(zé)經(jīng)濟(jì)的官員習(xí)慣于用行政管理辦法來管理證券市場(chǎng)，不按證券市場(chǎng)的規(guī)律辦事。投資者的行為也還在摸索階段，造成有用的會(huì)計(jì)信息不能全面、及時(shí)地傳遞給投資者和其他信息需求者。因此證券監(jiān)管力度不足也是造成我國上市公司會(huì)計(jì)信息披露存在問題原因之一。

(2)社會(huì)審計(jì)機(jī)構(gòu)存在問題。眾多上市公司會(huì)計(jì)信息披露舞弊案無不與注冊(cè)

會(huì)計(jì)師的審計(jì)有著千絲萬縷的聯(lián)系。有些注冊(cè)會(huì)計(jì)師在審計(jì)工作中為了維持與上市公司的良好關(guān)系和眼前利益，在實(shí)踐中并沒有很好地履行職責(zé)。有的會(huì)計(jì)師事務(wù)所還為虎作倀，對(duì)虛假的會(huì)計(jì)信息不但不揭露，還通過出具無保留意見的審計(jì)報(bào)告等手段，為作假者服務(wù)。這種做法客觀上助長了部分上市公司的違規(guī)違法行為。

三、上市公司會(huì)計(jì)信息披露的對(duì)策

1.完善公司治理結(jié)構(gòu)。公司治理結(jié)構(gòu)實(shí)際上就是有關(guān)所有者、董事會(huì)和高級(jí)執(zhí)行人員三者之間權(quán)利分配和相互制衡關(guān)系的一種制度安排，具體表現(xiàn)為明確界定股東大會(huì)、董事會(huì)、經(jīng)理人員職責(zé)及功能的一種企業(yè)組織結(jié)構(gòu)。現(xiàn)代公司的特性即所有權(quán)與經(jīng)營權(quán)的分離，不可避免地產(chǎn)生契約關(guān)系下的代理成本問題。為了降低代理成本，減少道德風(fēng)險(xiǎn)和逆向選擇問題發(fā)生，所有者通過完善的公司治理結(jié)構(gòu)，通過一系列激勵(lì)和監(jiān)督機(jī)制促使經(jīng)營者為實(shí)現(xiàn)股東財(cái)富最大化而努力，從而實(shí)現(xiàn)企業(yè)經(jīng)營目標(biāo)。

2.發(fā)揮信息中介的作用。發(fā)展市場(chǎng)信息中介，提高市場(chǎng)對(duì)企業(yè)的關(guān)注程度和信息發(fā)掘。一方面，信息中介能夠以較低成本發(fā)掘公司內(nèi)部的私有信息；另一方面，信息中介能夠幫助鑒別和傳播企業(yè)披露的公開會(huì)計(jì)信息。企業(yè)通過提高信會(huì)計(jì)息披露水平以減低信息不對(duì)稱程度有一基本前提，即資本市場(chǎng)存在良好的信息溝通傳播機(jī)制，離開信息的有效溝通，在信息受到阻隔的情況下，資本市場(chǎng)對(duì)公司所作的評(píng)價(jià)將易于偏離其內(nèi)在價(jià)值，股價(jià)往往被扭曲，此時(shí)，無論是上市公司如何提高會(huì)計(jì)信息披露水平，都將事倍功半，達(dá)不到解決信息不對(duì)稱問題的預(yù)期效果。投資者缺乏足夠的時(shí)間、精力和相應(yīng)的知識(shí)結(jié)構(gòu)去收集和研究會(huì)計(jì)信息，上市公司披露的會(huì)計(jì)信息無法被投資者轉(zhuǎn)化為有用的投資決策信息，信息在傳遞中受到阻隔，他們不能對(duì)企業(yè)的投資價(jià)值做出準(zhǔn)確的判斷。上市公司和投資者都需要專業(yè)的信息中介為他們搭起信息溝通之橋，而證券分析師正是信息中介組成中重要的一部分。

3.完善和加強(qiáng)上市公司會(huì)計(jì)信息披露的監(jiān)管與保證機(jī)制。上市公司會(huì)計(jì)信息披露的質(zhì)量與監(jiān)管部門有著直接的關(guān)系。如果制度健全監(jiān)管有力，不僅有關(guān)公司法律、法規(guī)得到貫徹落實(shí)，還能有效抑制某些公司利用財(cái)務(wù)報(bào)表進(jìn)行利潤操縱行為。完善和加強(qiáng)我國證券公司的監(jiān)管，就要明確各監(jiān)管部門的職責(zé)，搞好各監(jiān)管部門的協(xié)調(diào)；完善證券市場(chǎng)的法律、法規(guī)配套機(jī)制，逐步建立和完善證券市場(chǎng)上侵權(quán)民事責(zé)任制度；加強(qiáng)對(duì)行為和過程的監(jiān)管，嚴(yán)格貫徹執(zhí)行《證券法》的同時(shí)，嚴(yán)格把好上市關(guān)，完善證券發(fā)行機(jī)制，從源頭上控制上市公司會(huì)計(jì)信息披露的質(zhì)量；積極引進(jìn)國外先進(jìn)審計(jì)技術(shù)，加大對(duì)會(huì)計(jì)師事務(wù)所審計(jì)質(zhì)量的監(jiān)督，提高注冊(cè)會(huì)計(jì)師的審計(jì)質(zhì)量，使上市公司的會(huì)計(jì)信息在經(jīng)注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)后，顯示出較高的可靠性和相關(guān)性。

4.加大執(zhí)法力度。只有違法必究、執(zhí)法必嚴(yán)，同時(shí)引入集體訴訟，降低訴訟成本，提高上市公司在會(huì)計(jì)信息披露過程中違規(guī)違法行為的成本，才能真正起到懲罰和震懾作用，使上市公司在會(huì)計(jì)信息披露中不敢違法違規(guī)，從而切實(shí)保護(hù)投資者權(quán)益，提高證券市場(chǎng)的有效性。

參考文獻(xiàn):

[1]龔衛(wèi)華:中國上市公司會(huì)計(jì)信息披露研究[J].浙江金融,2008,(02)

[2]竇予華:試論上市公司會(huì)計(jì)信息披露制度的完善[J].財(cái)會(huì)研究, 2006,(07)

第四篇：上市公司會(huì)計(jì)信息披露問題探討

上市公司會(huì)計(jì)信息披露問題探討

摘要：上市公司存在著信息不對(duì)稱而引起信息失真，必然要求進(jìn)行信息披露。隨著一些上市公司舞弊案的查處與披露，會(huì)計(jì)信息失真問題已成為證券市場(chǎng)無法回避的焦點(diǎn)之一。信息技術(shù)的進(jìn)步和計(jì)算機(jī)網(wǎng)絡(luò)的發(fā)展大大提高了會(huì)計(jì)信息處理的能力，會(huì)計(jì)變?yōu)?“實(shí)時(shí)”而非事后反映各類交易，會(huì)計(jì)信息披露提供者與使用者的時(shí)空障礙也將消失。信息技術(shù)的日益先進(jìn)，也將為會(huì)計(jì)信息披露多種計(jì)量基礎(chǔ)進(jìn)行編報(bào)并增加預(yù)測(cè)性數(shù)據(jù)創(chuàng)造可能。關(guān)鍵詞：會(huì)計(jì)信息披露；上市公司；信息失真

隨著我國加入WTO，我國的資本市場(chǎng)和貨幣市場(chǎng)將逐步與國際接軌，銀行和投資者的經(jīng)營或投資理念，以及操作方式將發(fā)生變化，人們將越來越多地依據(jù)上市公司的經(jīng)營業(yè)績(jī)和財(cái)務(wù)狀況做出貸款或投資決策，以及操作計(jì)劃。上市公司的會(huì)計(jì)信息披露對(duì)行業(yè)監(jiān)管、公司自身的穩(wěn)定及市場(chǎng)的良性發(fā)展具有不可替代的作用，同時(shí)也為企業(yè)內(nèi)部經(jīng)營管理者，外部有關(guān)部門和人員提供有用的財(cái)務(wù)信息，使信息需求者了解公司的財(cái)務(wù)狀況及盈利情況等信息，以便做出合理決策。本文擬以上市公司信息披露的理論基礎(chǔ)及原則入手，討論我國上市公司信息披露的現(xiàn)狀及成因，繼而提出有效對(duì)策。

一、上市公司信息披露的理論基礎(chǔ)及基本原則

（一）上市公司信息披露的理論基礎(chǔ)

市場(chǎng)交易的各方所擁有的信息無論是在種類上還是在數(shù)量上都是有差別的，通常情況下，賣方擁有較為完全的信息，而買方擁有的信息都不完全；經(jīng)營者擁有較完全的內(nèi)部信息，而投資者、監(jiān)管部門和社會(huì)公眾擁有的信息都是不完全的。上市公司亦是如此。

（二）上市公司會(huì)計(jì)信息披露的基本原則

1、充分性原則。所謂充分披露原則是指為達(dá)到公正反映企業(yè)經(jīng)濟(jì)事項(xiàng)及其影響所必要的信息都應(yīng)完整提供，并使使用者易于理解。充分披露的目的是滿足使用者的決策需求，使提供的信息有助于使用者了解與決策，即對(duì)其決策是有用的。從這個(gè)目的出發(fā)，充分披露原則至少有以下幾個(gè)方面的含義：

（1）會(huì)計(jì)信息披露的全面性。即會(huì)計(jì)信息應(yīng)全面反映企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況，經(jīng)營成果及現(xiàn)金流量。也就是說只要對(duì)使用者決策有用的信息都應(yīng)予以披露。無論對(duì)企業(yè)有利或不利都應(yīng)予以披露，而且不僅僅只停留在披露對(duì)象的表面，還要進(jìn)行深層次的披露。

（2）會(huì)計(jì)信息披露的適當(dāng)性。以信息提供方來看，要考慮成本效益原則，不能無限度地披露；從信息使用者來看，其使用信息的目的在于做出正確決策。因此，過多地披露信息，反而會(huì)使使用者無所適從，判斷混亂，不便理解、掌握和接受，甚至還會(huì)產(chǎn)生誤解判斷會(huì)計(jì)信息披露是否恰當(dāng)，應(yīng)運(yùn)用重要性原則。所謂重要性原則是指當(dāng)會(huì)計(jì)信息被遺漏或錯(cuò)誤表達(dá)時(shí)，可能使依賴該信息的人做出不適當(dāng)?shù)臎Q策。根據(jù)此原則，對(duì)于重要的項(xiàng)目，應(yīng)從詳披露，并加以重點(diǎn)說明，對(duì)于次要項(xiàng)目則從略披露，做到主次分明，輕重有別，便于使用者有效使用。（3）會(huì)計(jì)信息披露的有效性。首先會(huì)計(jì)信息披露要易于使用者理解和掌握。可理解性是決策者和決策有用性的連結(jié)點(diǎn)，即信息是否對(duì)決策者的決策有用，它決定了決策者是否能了解該信息。其次，披露的會(huì)計(jì)信息應(yīng)能滿足各種使用者的共同要求，是一種通用目的信息，不可能滿足每個(gè)使用者的各種具體決策需要。

2、真實(shí)性原則。會(huì)計(jì)信息真實(shí)性是會(huì)計(jì)信息的生命所在。真實(shí)性要求會(huì)計(jì)信息必須如實(shí)反映經(jīng)濟(jì)事實(shí)，其具體體現(xiàn)在如下幾個(gè)方面：

（1）有用性。即真實(shí)的會(huì)計(jì)信息應(yīng)有利于使用者做出正確的決策，增加使用者對(duì)市場(chǎng)信息的了解，降低投資決策盲目性與風(fēng)險(xiǎn)。

（2）相關(guān)性。上市公司信息的披露的根據(jù)市場(chǎng)用戶的需求，規(guī)范信息披露的形式、數(shù)量和質(zhì)量，與信息使用者的目的和要求息息相關(guān)。當(dāng)信息能夠通過幫助使用者評(píng)價(jià)過去、現(xiàn)在和未來事項(xiàng)或確認(rèn)、更改他們過去的評(píng)價(jià)從而影響到使用者的經(jīng)濟(jì)決策時(shí)，信息就具有相關(guān)性。（3）可靠性。披露信息必須可靠，不能錯(cuò)誤引導(dǎo)用戶的判斷，不能進(jìn)行虛假的誤導(dǎo)性陳述，也不得有重大遺漏。要使信息可靠，財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告中的信息必須在重要性和成本的許可范圍內(nèi)做到完整。遺漏能造成信息虛假或令人誤解，從而使信息不可靠并且在相關(guān)性上留有缺陷。當(dāng)信息沒有重要錯(cuò)誤和偏向并且能夠忠實(shí)反映其所擬反映或理當(dāng)反映的情況以供使用者作依據(jù)時(shí)，信息就具備了可靠性。

（4）中立性。真實(shí)的會(huì)計(jì)信息應(yīng)當(dāng)保持中立性。即會(huì)計(jì)人員形成會(huì)計(jì)信息的過程和結(jié)果不能有特定的偏向，不能在客觀的信息上附加某種主觀色彩以滿足特定信息使用集團(tuán)的需要，否則信息的真實(shí)性就會(huì)受到質(zhì)疑。如果為了達(dá)到預(yù)定的成果或結(jié)果，通過對(duì)信息的選擇和列報(bào)。使財(cái)務(wù)信息影響了決策或判斷，那么財(cái)務(wù)信息就不是中立了。目前許多企業(yè)信息披露中存在的問題，都與企業(yè)過于偏重當(dāng)前利益，不能保持自己的中立性地位有很大的關(guān)系。

二、我國上市公司會(huì)計(jì)信息披露現(xiàn)狀及成因

（一）我國上市公司會(huì)計(jì)信息披露現(xiàn)狀

我國所有公開上市公司都必須嚴(yán)格遵循信息披露規(guī)范的各項(xiàng)要求，提交并公開披露具有真實(shí)性、及時(shí)性和充分性及可比性的各種會(huì)計(jì)信息。但是當(dāng)前在上市公司中，會(huì)計(jì)披露質(zhì)量還不盡如人意，存在的問題較多，其中主要有：

1、會(huì)計(jì)信息失真。企業(yè)管理當(dāng)局出于經(jīng)營管理上的特殊目的，蓄意歪曲或不愿披露詳細(xì)、真實(shí)的信息；低估損失，高估收益，使得上市公司財(cái)務(wù)信息不夠真實(shí)。再者，上市公司運(yùn)用不恰當(dāng)?shù)臅?huì)計(jì)處理辦法，提供帶有明顯誤導(dǎo)性的財(cái)務(wù)報(bào)告，以粉飾經(jīng)營業(yè)績(jī)。自1992年以來，在上市公司中已先后暴光了深圳“原野”、海南“瓊民源”及四川“紅光”等公司嚴(yán)重蓄意搞會(huì)計(jì)造假、操縱利潤的惡性案件。

2、信息披露不及時(shí)。根據(jù)有關(guān)規(guī)定，當(dāng)發(fā)生可能對(duì)股票價(jià)格產(chǎn)生重大影響，而投資者尚未得知的重大事件時(shí)，應(yīng)立即編制重大事件公告及時(shí)向社會(huì)披露。但仍有一些公司違反這一規(guī)定，不按法定時(shí)間正式披露會(huì)計(jì)信息。在證券市場(chǎng)上，會(huì)計(jì)信息披露缺乏及時(shí)性，一方面無異于為內(nèi)幕交易和操縱市場(chǎng)行為創(chuàng)造良機(jī)，從而使中小投資者利益受損；另一方面則降低了信息的使用價(jià)值。

3、會(huì)計(jì)信息披露不充分。不少上市公司在信息披露中，對(duì)有利于公司的財(cái)務(wù)信息過量披露，而對(duì)不利于公司的財(cái)務(wù)信息披露不夠充分。主要表現(xiàn)在以下幾個(gè)方面：對(duì)關(guān)聯(lián)企業(yè)之間的交易信息披露不夠充分；企業(yè)償債能力的揭示不夠充分；很多企業(yè)存在大量應(yīng)收賬款情況下，都不對(duì)后收賬款的構(gòu)成進(jìn)行分析，或者對(duì)企業(yè)的對(duì)外擔(dān)保情況、或有負(fù)債的具體內(nèi)容進(jìn)行隱瞞等等；對(duì)資金投放去向和利潤構(gòu)成的信息披露不夠充分；對(duì)一些重要信息的披露不夠充分；借保護(hù)商業(yè)秘密披露不夠充分；借保護(hù)商業(yè)秘密為由隱瞞對(duì)企業(yè)不利的財(cái)力信息尤其是涉嫌違規(guī)行為的披露。

4、會(huì)計(jì)信息披露不具有可比性。根據(jù)現(xiàn)行會(huì)計(jì)準(zhǔn)則規(guī)定，同一項(xiàng)業(yè)務(wù)通常有幾種會(huì)計(jì)方法可供上市公司選用，其結(jié)果僅造成各個(gè)公司的會(huì)計(jì)處理方法不同，致使同類報(bào)表數(shù)據(jù)在各個(gè)上市公司之間缺乏可比性，而且為上市公司中的操縱利潤行為留下了很大的空間。

（二）上市公司會(huì)計(jì)信息披露失真的原因

1、上市公司自身的內(nèi)在原因。（1）公司利益的推動(dòng)，某些上市公司為了在當(dāng)前證券市場(chǎng)中樹立其良好形象，并能在競(jìng)爭(zhēng)中立于不敗之地，以致于利用會(huì)計(jì)造假、操縱利潤的各種利益沖動(dòng)一直有增無減。其中有的為了爭(zhēng)取上市而虛列股本及業(yè)績(jī)；有的為了實(shí)現(xiàn)配股或提高股價(jià)而虛夸利潤，謊報(bào)業(yè)績(jī)；有的為了免于特別處理而粉飾績(jī)效、操縱利潤等。（2）公司股東的產(chǎn)權(quán)約束弱化。當(dāng)前一些上市公司的現(xiàn)代產(chǎn)權(quán)制度還不能通過改革一步到位，其中由于國有股產(chǎn)權(quán)主體缺位，很難強(qiáng)化國有股股東對(duì)公司的產(chǎn)權(quán)約束和控制，由于社會(huì)公眾股數(shù)量較少，股東較分散，也難以強(qiáng)化國有股股東對(duì)公司的產(chǎn)權(quán)約束和控制，從而造成這些公司的管理權(quán)失控，以致給利潤操作者以可乘之機(jī)。（3）公司內(nèi)部缺乏自我約束和監(jiān)督機(jī)制。目前某些上市公司正是由于缺乏應(yīng)有的內(nèi)部審計(jì)及管理控制，會(huì)計(jì)基礎(chǔ)工作薄弱，會(huì)計(jì)管理體制不順，會(huì)計(jì)監(jiān)督無力，內(nèi)部審計(jì)監(jiān)督職能被削弱等原因，以致缺乏參與市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)的實(shí)力，甚至陷入財(cái)務(wù)困境而難以自拔。

2、我國會(huì)計(jì)準(zhǔn)則制定落后于實(shí)務(wù)，一些新業(yè)務(wù)的會(huì)計(jì)處理缺乏規(guī)范。到目前為止，我國頒布的幾個(gè)具體會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，予已取得了可喜的進(jìn)步，但仍有許多領(lǐng)域尚未公布具體會(huì)計(jì)準(zhǔn)則。如資產(chǎn)重組中的會(huì)計(jì)處理，由于缺乏具體會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的規(guī)范，實(shí)務(wù)中的會(huì)計(jì)處理很不合理，甚至成為某些公司操縱贏余的一種途徑。

3、我國上市公司會(huì)計(jì)信息披露規(guī)范的實(shí)施和制定都不完善。其主要表現(xiàn)在：（1）某些頒布的會(huì)計(jì)信息披露要求不明確或缺乏可操作性、如《公布發(fā)行股份公司信息披露的內(nèi)容和格式準(zhǔn)則》中規(guī)定，報(bào)告中要全面披露每股收益，但對(duì)什么是全面薄以及如何計(jì)算，尚未做進(jìn)一步規(guī)定。（2）注冊(cè)會(huì)計(jì)審計(jì)制度不完善削弱的對(duì)會(huì)計(jì)信息的鑒證作用。按規(guī)定，上市公司的招股說明書、上市公司公告書和報(bào)告應(yīng)經(jīng)過注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)，但目前審計(jì)人員風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)比較淡薄，對(duì)審計(jì)責(zé)任的認(rèn)識(shí)遠(yuǎn)遠(yuǎn)不足。雖然近年來已有保留意見，否定意見的審計(jì)報(bào)告出現(xiàn)，但不可否認(rèn)整體審計(jì)質(zhì)量還是偏低。

4、我國證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)體系尚不健全。在上市公司信息披露的監(jiān)管體系中，我國證監(jiān)會(huì)發(fā)揮著舉足輕重的作用。但是目前我國證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)體系尚未理順，證券會(huì)無論在監(jiān)管的規(guī)范，范圍及時(shí)同上，還是在監(jiān)管及處罰力度上都還不健全、亟待改進(jìn)和完善。

三、規(guī)范上市公司會(huì)計(jì)信息披露的綜合分析及有效對(duì)策

（一）上市公司會(huì)計(jì)信息披露的綜合分析 1．會(huì)計(jì)信息不對(duì)稱引起的信息失真 信息經(jīng)濟(jì)中，不對(duì)稱信息是指市場(chǎng)上由于買方和賣方之間各自掌握的信息不對(duì)稱，從而導(dǎo)致市場(chǎng)失靈，資源配置率下降。會(huì)計(jì)信息不對(duì)稱可以分成兩種。

第一種是不同信息使用者之間的會(huì)計(jì)信息不對(duì)稱，是指企業(yè)由于選擇了特定的會(huì)計(jì)方法而造成會(huì)計(jì)報(bào)表的信息披露偏向某一特定的信息使用者。有研究結(jié)果表明，會(huì)計(jì)信息在股票市場(chǎng)參與者之間的不對(duì)稱引起股票交易成本上升，投資回報(bào)的期望值上升，股票市價(jià)下跌，流動(dòng)性下降。相當(dāng)一部分會(huì)計(jì)學(xué)者通過對(duì)股票市場(chǎng)的實(shí)際觀察得出結(jié)論，當(dāng)企業(yè)的會(huì)計(jì)信息在股票市場(chǎng)上是不對(duì)稱分布時(shí)，其主要原因在于企業(yè)管理者所采用的信息披露方法。第二種信息不對(duì)稱是企業(yè)管理者與外部使用者之間的信息不對(duì)稱。一般的上市公司避開的投資者對(duì)所購買股票企業(yè)的財(cái)力、經(jīng)營成果，償債能力等都無法確知。上市公司的管理者及相關(guān)人員則更多地了解公司內(nèi)部的經(jīng)營，他們?cè)谂c投資者等外部使用者之間的博弈過程中處于優(yōu)勢(shì)地位，擁有大量的私人信息，對(duì)報(bào)表進(jìn)行粉飾和美化，不斷地進(jìn)行收益和盈余調(diào)節(jié)，向市場(chǎng)傳遞不正確的信息。常見方式有，在效益好的年份，對(duì)利潤和資產(chǎn)進(jìn)行隱藏，多計(jì)提各種準(zhǔn)備，在效益不好的年份，釋放各種秘密準(zhǔn)備，彌補(bǔ)當(dāng)年不理想的財(cái)務(wù)狀況；或者利用掌握的內(nèi)幕信息，掌握企業(yè)重大變更消息，為個(gè)人牟利。這種不對(duì)稱使企業(yè)財(cái)富不公正地為少數(shù)內(nèi)幕交易者擁有，會(huì)擾亂企業(yè)的真實(shí)股價(jià)表現(xiàn)，增加投資風(fēng)險(xiǎn)，打擊投資者信心，長期來看會(huì)降低企業(yè)的市場(chǎng)價(jià)值。以上的分析結(jié)果表明，會(huì)計(jì)信息不對(duì)稱引起的會(huì)計(jì)失真會(huì)削弱企業(yè)的市場(chǎng)價(jià)值。企業(yè)管理者要迫求企業(yè)市場(chǎng)價(jià)值最大化，就必須減少會(huì)計(jì)信息不對(duì)稱性。2．信息披露——解決信息不對(duì)稱辦法

信息不對(duì)稱難題是造成證券市場(chǎng)失誤的最重要原因，其中，經(jīng)理人知識(shí)多于投資者知識(shí)可能是證券市場(chǎng)失靈的主要原因之一，信息使用者個(gè)人無力評(píng)估和監(jiān)督上市公司的財(cái)務(wù)狀況。另外，如果上市公司發(fā)生財(cái)務(wù)困難，經(jīng)理可能會(huì)向股東隱瞞這些壞消息，從而加劇信息需求者的不對(duì)稱信息問題。針對(duì)這一問題，上市公司應(yīng)享用更為全面的信息強(qiáng)制披露。上市公司信息監(jiān)管的首要目的的是矯正投資者等信息使用者的信息不對(duì)稱問題。新經(jīng)濟(jì)下的上市公司應(yīng)當(dāng)為誰提供信息呢？（1）、投資者。隨著網(wǎng)絡(luò)的普及與電子商務(wù)的發(fā)展，資本市場(chǎng)將快速發(fā)展，公司的股東結(jié)構(gòu)將日趨多元化，這就要求上市公司不但要考慮現(xiàn)有股東獲得信息的便利，更重要的是將公司推向潛在的投資者，吸引潛在股東的注意，以擴(kuò)大企業(yè)的資本規(guī)模，增強(qiáng)其發(fā)展?jié)摿Α４送猓S著公司間競(jìng)爭(zhēng)趨于激烈。為了求生存、發(fā)展、獲利，公司必須要向潛在的投資者提供他們所需信息，才能吸引他們的關(guān)注，以利于公司在競(jìng)爭(zhēng)中發(fā)展壯大。因此，潛在的投資者將成為新經(jīng)濟(jì)下會(huì)計(jì)信息使用者中一個(gè)非常重要的群體。（2）、公司債權(quán)人。包括銀行、供應(yīng)客戶、公司債券持有者等作為信貸資金的主要提供者，他們也應(yīng)要求上市公司提供有關(guān)會(huì)計(jì)信息，了解上市公司資金用途、資產(chǎn)抵押、資金周轉(zhuǎn)等財(cái)務(wù)狀況，并作為他們刺激上市公司償債能力，資產(chǎn)變現(xiàn)能力及長期盈利能力等的依據(jù)。（3）、政府的有關(guān)部門。包括稅務(wù)機(jī)關(guān)、行業(yè)主管部門和證券管理部門等。稅務(wù)機(jī)關(guān)通過對(duì)公司信息的了解，可以確定公司納稅申報(bào)的執(zhí)行情況，以便監(jiān)督公司在依法納稅中應(yīng)盡的業(yè)務(wù)。政府行業(yè)主管部門也要求上市公司定期遞交財(cái)務(wù)報(bào)告，其目的之一是為了匯總編制本行業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)告，二是借以了解所屬公司的經(jīng)營成果和財(cái)務(wù)狀況對(duì)本行業(yè)所產(chǎn)生的影響。代理政府干預(yù)和管理證券市場(chǎng)的證券管理部門也要求上市公司定期呈報(bào)整套財(cái)務(wù)報(bào)告，其目的是行使自己的管理職能保護(hù)社會(huì)公眾的利益。監(jiān)督上市公司財(cái)務(wù)制度的執(zhí)行情況，及時(shí)提供投資者導(dǎo)向材料，維護(hù)證券市場(chǎng)的有效運(yùn)行。

以上三類用戶是上市公司會(huì)計(jì)信息的主要外部使用者，他們有時(shí)對(duì)上市公司的報(bào)告目標(biāo)持不同觀點(diǎn)。監(jiān)管部門的財(cái)務(wù)規(guī)定常著重于謹(jǐn)慎的觀點(diǎn)處理資產(chǎn)和負(fù)債，其目的在于保護(hù)外部會(huì)計(jì)信息使用者，使其關(guān)心償付能力、重財(cái)務(wù)狀況；投資者則更關(guān)心本期凈利潤的總數(shù)，及時(shí)性和預(yù)期現(xiàn)金收益等等。所以，盡管上市公司財(cái)務(wù)報(bào)告的所有會(huì)計(jì)信息使用者都對(duì)公司的財(cái)務(wù)實(shí)力感興趣，但是，監(jiān)管部門與投資者在有些方面的興趣不是完全一致的，上市公司應(yīng)做出有區(qū)別的披露。

為了有效解決這種不對(duì)稱問題，作為會(huì)計(jì)信息的制造者必須遵循區(qū)別披露的基本原則向所有證券市場(chǎng)參與者如實(shí)、充分、可靠地進(jìn)行信息披露，特別要關(guān)注資本市場(chǎng)中小投資者弱勢(shì)群體，要使他們?cè)诮邮苄畔⒌馁|(zhì)與量上跟大股東或集團(tuán)無差別。而信息供給者與需求者在會(huì)計(jì)信息市場(chǎng)上也應(yīng)處于對(duì)稱的地位，否則會(huì)導(dǎo)致資源無效或低效配置。另外，所提供的財(cái)務(wù)報(bào)告要易于理解，并且公眾于多種媒體，特別如網(wǎng)絡(luò)向外部散布信息，保證所有相關(guān)參與者及時(shí)地獲取信息，便于其決策。

（二）、規(guī)范上市公司會(huì)計(jì)信息披露的有效對(duì)策

規(guī)范會(huì)計(jì)信息披露失真的核心是完善信息管理機(jī)制兩方面，可以從建立內(nèi)部約束機(jī)制和外部約束機(jī)制入手。

1．建立健全內(nèi)部控制機(jī)制

（1）必須合理、有效地設(shè)置會(huì)計(jì)機(jī)構(gòu)。目前必須將上市公頃司的會(huì)計(jì)部門和財(cái)力管理部門分立，分屬不同領(lǐng)導(dǎo)，分擔(dān)不同職能。財(cái)務(wù)管理部門由總經(jīng)理領(lǐng)導(dǎo)，會(huì)計(jì)部門由董事會(huì)領(lǐng)導(dǎo)，主要會(huì)計(jì)人員由董事會(huì)任命，并向其負(fù)責(zé)，讓會(huì)計(jì)人員真正成為財(cái)務(wù)信息供給的主體，使會(huì)計(jì)人員有責(zé)任也有能力拒絕管理人員的不合理要求，避免管理人員舞弊。

（2）上市公司必須加強(qiáng)內(nèi)部審計(jì)，設(shè)置內(nèi)審機(jī)構(gòu)，歸屬監(jiān)事會(huì)領(lǐng)導(dǎo)，對(duì)會(huì)計(jì)業(yè)務(wù)進(jìn)行日常的內(nèi)部審計(jì)監(jiān)督。

（3）明確財(cái)務(wù)人員的信息供給主體的地位，強(qiáng)化披露財(cái)務(wù)信息的內(nèi)部監(jiān)督。（4）監(jiān)督人員在企業(yè)中行使其職權(quán)財(cái)產(chǎn)保持高度的獨(dú)立性。2．建立外部約束機(jī)制，完善社會(huì)監(jiān)督體系是制止和防范信息失真的根本保證。（1）、制定科學(xué)、配套的會(huì)計(jì)規(guī)范體系。我國上市公司會(huì)計(jì)規(guī)范體系主要由《會(huì)計(jì)法》、《證券法》、《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則》、《企業(yè)會(huì)計(jì)制度》、《股票發(fā)行與變量管理暫行條例》、《公開發(fā)行股票的內(nèi)容與格式準(zhǔn)則》等法律規(guī)范制度所構(gòu)成。但是目前我國有關(guān)現(xiàn)行法規(guī)制度中仍存在漏洞和不足，如財(cái)務(wù)信息披露中對(duì)重大事件披露的規(guī)定顯得不夠明確和完整，商業(yè)秘密和必須披露的財(cái)務(wù)信息間的界限不夠明朗等，這些地方都需要進(jìn)行修改和補(bǔ)充。（2）、加大證券市場(chǎng)財(cái)務(wù)信息披露的監(jiān)督力度。可以從以下三個(gè)方面來進(jìn)行：①改革多頭管理的體制。證券監(jiān)管部門的設(shè)置應(yīng)集中到兩個(gè)層次：一是中央級(jí)的證券監(jiān)管部門。負(fù)責(zé)對(duì)全國上市公司進(jìn)行客觀監(jiān)管，統(tǒng)一制定證券市場(chǎng)政策和上市信息披露規(guī)范；二是證券交易所，它就遵循中央證券監(jiān)管部門的規(guī)定，對(duì)上市公司的日常活動(dòng)和財(cái)務(wù)信息披露進(jìn)行具體的詳細(xì)的監(jiān)管。②建立上市公司信息監(jiān)察員制度，由中國證監(jiān)會(huì)及其駐各地派出機(jī)構(gòu)委派信息監(jiān)察員到各上市公司，對(duì)上市公司的信息包括招股說明書、申報(bào)、年報(bào)、股利分配等信息的生成和披露加以監(jiān)督，防止外界各相相關(guān)利益集團(tuán)對(duì)會(huì)計(jì)部門的信息供給橫加干涉。③證券監(jiān)管部門要制定一套切實(shí)可行的上市公司財(cái)務(wù)信息披露的監(jiān)管辦法，對(duì)違規(guī)行為予以明確界定，堅(jiān)決杜絕不規(guī)范行為。（3）、發(fā)展和完善注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)制度。加快會(huì)計(jì)師事務(wù)所體制改革，改善執(zhí)業(yè)環(huán)境，制定相慶的執(zhí)業(yè)自律準(zhǔn)則，大力提高注冊(cè)會(huì)計(jì)師的風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)、業(yè)務(wù)水平和職業(yè)道德水準(zhǔn)，完善審計(jì)準(zhǔn)則修改審計(jì)假設(shè)及審計(jì)方法和程序，以適合我國證券市場(chǎng)不夠規(guī)范的現(xiàn)實(shí)。加大會(huì)計(jì)師事務(wù)所對(duì)審計(jì)質(zhì)量承擔(dān)責(zé)任的經(jīng)濟(jì)約束剛性和力度。目前，會(huì)計(jì)師事務(wù)所民事賠償責(zé)任幾乎為零，資本市場(chǎng)公眾投資者起訴激情不大及途徑之少，使得我國資本市場(chǎng)上合計(jì)違規(guī)成本幾近為零。因此，為了保證審計(jì)目標(biāo)即披露重大錯(cuò)弊的實(shí)現(xiàn)，必須建立一套完善的、科學(xué)的資本市場(chǎng)訴訟和民事賠償制度，并使其得到切實(shí)執(zhí)行。只有這樣，才能使注冊(cè)會(huì)計(jì)師的獨(dú)立審計(jì)成為上市公司財(cái)務(wù)信息質(zhì)量和披露的可靠保證，才能保護(hù)投資者利潤，促進(jìn)證券市場(chǎng)健康規(guī)范發(fā)展。

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第五篇：上市公司會(huì)計(jì)信息披露問題與對(duì)策

上市公司會(huì)計(jì)信息披露問題與對(duì)策——以“萊紳通靈”為例 中 文 摘 要 在國內(nèi)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)不斷發(fā)展過程中，加強(qiáng)會(huì)計(jì)信息披露問題的管理，可以促進(jìn)我國的經(jīng)濟(jì)市場(chǎng)不斷發(fā)展壯大。在實(shí)踐方面，對(duì)于上市公司來說，他們的會(huì)計(jì)信息披露方面還有些不足的地方需要改進(jìn)。為了解決這些問題，本文選取萊紳通靈會(huì)計(jì)信息披露現(xiàn)狀作為研究對(duì)象，結(jié)合公司2015—2017年公司財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)，我們對(duì)萊紳通靈在這方面產(chǎn)生的問題進(jìn)行探討，通過這些問題總共可以反映以下面幾點(diǎn)問題：第一，會(huì)計(jì)信息披露延時(shí)和會(huì)計(jì)信息披露不完整，第二，會(huì)計(jì)信息的可靠性，第三，主要受到國內(nèi)相關(guān)法律法規(guī)監(jiān)管制度不完善以及建設(shè)型不足，注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)的非獨(dú)立性以及企業(yè)內(nèi)部的管理的影響。針對(duì)這些問題，本文提出如何規(guī)范萊紳通靈會(huì)計(jì)信息披露的對(duì)策。

關(guān)鍵詞：會(huì)計(jì) 萊紳通靈 信息披露 對(duì)策 畢 業(yè) 論 文 外 文 摘 要 Title Problems and Countermeasures of Accounting Information Disclosure of listed companies--take the example of Leysen Abstract In the process of the continuous development of domestic market economy, strengthening the management of accounting information disclosure can promote the continuous development and growth of China＇s economic market.In practice, for listed companies,there are still some deficiencies in their accounting information disclosure which need to be improved.In order to solve these problems, this paper chooses the present situation of Leysen＇s accounting information disclosure as the research object, and combines with the company＇s financial data from 2015 to 2017, we discuss the problems of Leysen in this respect.Through these problems, we can reflect the following three aspects: the authenticity of accounting information, the incompleteness of accounting information disclosure ,the delay of accounting information disclosure.It is mainly affected by the insufficient construction of relevant domestic laws and regulations, insufficient supervision and the non-independence of CPA audit.The non-independence of CPA audit and the influence of internal management.In view of these problems, this paper puts forward some countermeasures on how to standardize the disclosure of Laisheng Tongling accounting information.Keywords Accountant Laisheng＇s Information Disclosure Strategy 目　次 1 緒論 1 1.1 研究背景 1 1.2國內(nèi)外研究現(xiàn)狀 1 1.3 研究目的及意義 3 1.4 研究方法 3 2 相關(guān)理論內(nèi)容概述 4 2.1會(huì)計(jì)信息及披露 4 2.2會(huì)計(jì)信息披露的方式 5 2.3 會(huì)計(jì)信息披露的標(biāo)準(zhǔn) 5 3.萊紳通靈會(huì)計(jì)信息披露現(xiàn)狀 6 3.1 萊紳通靈公司簡(jiǎn)介 6 3.2 萊紳通靈公司相關(guān)財(cái)務(wù)信息 6 3.3 萊紳通靈會(huì)計(jì)信息披露存在的問題 7 3.4.萊紳通靈會(huì)計(jì)信息披露存在問題的原由淺析 10 4.如何規(guī)范萊紳通靈會(huì)計(jì)信息披露的對(duì)策 13 4.1 加強(qiáng)法律法規(guī)的建設(shè)，強(qiáng)化監(jiān)督 13 4.2 加強(qiáng)注冊(cè)會(huì)計(jì)師的獨(dú)立審計(jì)功能 13 4.3完善企業(yè)內(nèi)部管理 14 結(jié) 論 15 致 謝 16 參考文獻(xiàn) 17 1 緒論 1.1 研究背景 會(huì)計(jì)信息披露的是指指企業(yè)將直接或間接地影響到使用者決策的重要會(huì)計(jì)信息以公開報(bào)告的形式提供給信息使用者，會(huì)計(jì)信息披露質(zhì)量的關(guān)鍵在于披露是否真實(shí)可靠，披露是否充分及時(shí)以及披露的對(duì)象之間是否公平。會(huì)計(jì)信息披露制度起源于企業(yè)所有權(quán)與經(jīng)營權(quán)分離和委托代理關(guān)系的形成。同時(shí)，會(huì)計(jì)信息披露必須要合乎相關(guān)法律要求，這樣不但能夠符合三公原則要求，同時(shí)，也和人們所認(rèn)同的價(jià)值觀相一致。從世界金融市場(chǎng)的實(shí)踐情況來看，上市公司會(huì)計(jì)信息披露不只是地區(qū)和國家的問題，也會(huì)對(duì)金融市場(chǎng)產(chǎn)生重要影響。

在2015年，日本企業(yè)東芝集團(tuán)財(cái)務(wù)丑聞曝光，震撼全球，連續(xù)多年造假、至少涉及業(yè)務(wù)部、3任社長參與此案，謊報(bào)利潤12.7億美元，是日本企業(yè)界最大的一件財(cái)務(wù)造假案件。這好比一些發(fā)展國家，我國的證券市場(chǎng)還處于低水平，不僅發(fā)展速度慢，而且起步時(shí)間也很晚，這致使我國的證券市場(chǎng)在制度制定和監(jiān)管方面還存在著許多不足的地方。盡管我國的證券市場(chǎng)表面看上去非常繁榮，但實(shí)際上有大量的上市公司的會(huì)計(jì)信息披露存在著嚴(yán)重的問題，所以從整體上看形式并不樂觀。例如在原野公司和萬福生科這兩起事件中，都能發(fā)現(xiàn)信息披露內(nèi)存在虛假的問題，由此可見信息披露失真的現(xiàn)象在當(dāng)前的市場(chǎng)并不少見，甚至可以說在證券市場(chǎng)中這種現(xiàn)象隨處可見。針對(duì)這種現(xiàn)象，影響到證券市場(chǎng)并產(chǎn)生了極壞的惡劣影響，市場(chǎng)的發(fā)展受到了嚴(yán)重的阻礙，而且很大程度上不利于證券交易市場(chǎng)的有效性。如果會(huì)計(jì)信息披露失真的現(xiàn)象愈來愈普遍，那么市場(chǎng)的風(fēng)氣將越來越差，市場(chǎng)出現(xiàn)嚴(yán)重的縮水，與此同時(shí)市場(chǎng)中將會(huì)出現(xiàn)越來越多的投機(jī)行為，也會(huì)使一些投資者對(duì)投資證券市場(chǎng)失去信心，這一系列的后果便是很大程度上抑制了證券市場(chǎng)之后的成長。

1.2國內(nèi)外研究現(xiàn)狀 1.2.1國外研究現(xiàn)狀 J.Mylonakis P Tahinakis（2015）建立環(huán)境成本效益模型進(jìn)行研究，經(jīng)過分析他指出當(dāng)前很多公司披露的與環(huán)境會(huì)計(jì)有關(guān)的信息大部分都是建立在企業(yè)的環(huán)境成本的基礎(chǔ)之上的。

Guthrie（2016）經(jīng)過多次調(diào)查探查發(fā)現(xiàn)，隨著科技水平的逐漸提升，社會(huì)的不斷進(jìn)步，技術(shù)信息的迅速發(fā)展，上市公司披露的環(huán)境會(huì)計(jì)信息的方法也在不斷變化著，其中有些是通過獨(dú)立的環(huán)境會(huì)計(jì)報(bào)告被大眾知曉，還有一些上市公司的官網(wǎng)成為了公司的重要披露途徑。

Crinne Coretse（2017）的研究主要包括于信息披露質(zhì)量和企業(yè)聲譽(yù)這兩個(gè)方面。然而我們是通過前者社會(huì)責(zé)任報(bào)告的計(jì)分與后者進(jìn)行關(guān)聯(lián)。經(jīng)過研究與分析，企業(yè)社會(huì)責(zé)任報(bào)告的質(zhì)量促進(jìn)著企業(yè)的口碑，質(zhì)量越好也就代表著口碑越好。除此之外，企業(yè)的發(fā)展情況以及發(fā)展速度在某種情況下也對(duì)企業(yè)的聲譽(yù)產(chǎn)生了影響。

通過對(duì)大量的外國的會(huì)計(jì)信息披露和企業(yè)治理經(jīng)營的研究成果的分析，我們很方便就可以得到會(huì)計(jì)信息披露與企業(yè)的經(jīng)營管理在某種程度上相互作用，相互影響。

1.2.2國內(nèi)研究現(xiàn)狀 在2000年，我國開始進(jìn)行了一番探索，主要是研究上市公司會(huì)計(jì)信息披露的相關(guān)問題，并且結(jié)合我國證券市場(chǎng)實(shí)際情況，我們產(chǎn)生了許多相關(guān)研究結(jié)果，并發(fā)現(xiàn)了很多問題，以及對(duì)這些問題的解決提出了建議。

高麗提出，企業(yè)獨(dú)立董事的股票期權(quán)方案和公司執(zhí)行董事的股票期權(quán)方式應(yīng)該有所差異。因此要想要充分發(fā)揮企業(yè)獨(dú)立董事的作用，那么就應(yīng)該盡可能建立相對(duì)完備的獨(dú)立董事報(bào)酬體系。

李慧云、李丁俏、劉嬌嬌（2016）主要是將上交所上市的120家公司挑選出其中以制造行業(yè)為主的公司作為研究對(duì)象，并且分別從以下四個(gè)角度來分析公司治理和自愿性信息披露事前的聯(lián)系，這四個(gè)方面分別是:董事會(huì)的規(guī)模、董事會(huì)中持股人數(shù)的占比、流通股的占比和股權(quán)集中程度，研究的結(jié)論也說明了這四個(gè)方面決定著上市公司的會(huì)計(jì)信息披露的自愿性。

劉婷婷（2016）分別從公司的規(guī)模、公司資產(chǎn)質(zhì)量情況、公司債務(wù)情況以及公司價(jià)值這四個(gè)角度出發(fā)，來分析他們對(duì)會(huì)計(jì)信息披露影響程度，從中我們發(fā)現(xiàn)了大部分的財(cái)務(wù)指標(biāo)是不能支持會(huì)計(jì)信息披露質(zhì)量的，只有從公司規(guī)模和公司債務(wù)狀況這兩個(gè)方面來看是有一定的影響因素的。

夏雨佳（2017）把一些上市公司的內(nèi)部控制自評(píng)報(bào)告當(dāng)做了該研究領(lǐng)域中的研究對(duì)象，表明我國現(xiàn)階段的上市企業(yè)在公司內(nèi)部控制缺陷的認(rèn)定和披露方面仍然存在很多問題:第一個(gè)是上市公司沒有認(rèn)識(shí)到會(huì)計(jì)信息披露的重要性，從而導(dǎo)致了在進(jìn)行會(huì)計(jì)信息披露的過程中沒有動(dòng)力，這雖然算作是企業(yè)內(nèi)部控制的一部分，但是卻很難將其進(jìn)行標(biāo)準(zhǔn)化進(jìn)行衡量和評(píng)價(jià)，而且上市公司也沒有將有關(guān)企業(yè)內(nèi)控的信息實(shí)行具體化的披露，與此同時(shí)，在內(nèi)部控制的有關(guān)披露時(shí)，其中大部分都是人為的選擇，并且在這些披露中，缺少了事務(wù)所的審計(jì)意見披露。

劉金彬（2016）認(rèn)為，不一樣的企業(yè)應(yīng)在企業(yè)分類管理的基礎(chǔ)上，應(yīng)該運(yùn)用各異的披露方法，我們將貨幣定量和文字描述這兩種方式相聯(lián)合，從而進(jìn)行披露環(huán)境會(huì)計(jì)信息。

管亞梅，趙瑞（2017）選取的研究對(duì)象則是我國23家煤炭上市公司，分別從三個(gè)角度來分析會(huì)計(jì)信息披露:公司特征、公司治理和公司外部壓力。從研究結(jié)果分析，公司的規(guī)模越大、運(yùn)營能力越強(qiáng)、政策執(zhí)行力越強(qiáng)，它所對(duì)應(yīng)的環(huán)境會(huì)計(jì)信息披露的水準(zhǔn)也越強(qiáng)。

1.3 研究目的及意義 根據(jù)國家有關(guān)法律部門，上市公司會(huì)計(jì)信息披露必須通過公開報(bào)告的方法，將公司在一定時(shí)間周期內(nèi)的經(jīng)營情況、財(cái)務(wù)情況以及公司內(nèi)部變動(dòng)情況等，以會(huì)計(jì)報(bào)告形式提供給證券監(jiān)管部門，同時(shí)，在審計(jì)之后向社會(huì)公布。會(huì)計(jì)信息的披露必須要全面、規(guī)范、及時(shí)。從實(shí)際狀況來看，我國的上市公司，從會(huì)計(jì)信息披露這個(gè)角度出發(fā)，還擁有著一些信息不準(zhǔn)確、不及時(shí)等問題，對(duì)整個(gè)證券市場(chǎng)的發(fā)展造成了不利影響。

在整個(gè)證券交易市場(chǎng)中，包括了會(huì)計(jì)信息的相關(guān)權(quán)利人，會(huì)計(jì)信息的監(jiān)督者和會(huì)計(jì)信息披露提倡者。所以，對(duì)于那些已經(jīng)上市的了公司，我們要盡可能的提高會(huì)計(jì)信息披露質(zhì)量，一旦提高了披露質(zhì)量，也會(huì)影響到上述所提到的三方。首先對(duì)于會(huì)計(jì)信息的使用者來說，會(huì)計(jì)信息質(zhì)量的增加能夠更快的滿足他們的需要，幫助他們做出準(zhǔn)確的判斷;其次，對(duì)于提供會(huì)計(jì)信息的企業(yè)來說，其所披露的會(huì)計(jì)信息質(zhì)量如果能夠提高，那么企業(yè)就能夠在廣大的投資者面前樹立一個(gè)良好的誠信形象，進(jìn)而得到更多投資者的關(guān)注和信任，給企業(yè)帶來更多的投資;最后，上市公司會(huì)計(jì)信息披露質(zhì)量的提升也對(duì)信息監(jiān)管者產(chǎn)生了有利的影響，構(gòu)建一個(gè)良好的金融證券交易市場(chǎng)，保證市場(chǎng)的作用能夠得到充分的發(fā)揮，從而加快我國金融金融交易市場(chǎng)的繁榮發(fā)展。

1.4 研究方法 本文主要采用的方法有: 文獻(xiàn)研究法。主要是查找一些相關(guān)書本和數(shù)據(jù)庫的信息，閱讀、分析和總結(jié)該領(lǐng)域在全球范圍內(nèi)的研究成果。充分利用對(duì)文獻(xiàn)的閱讀、分析和整理，力求全面了解上市公司信息披露質(zhì)量的相關(guān)準(zhǔn)則和要求，為之后的研究打下堅(jiān)實(shí)的基礎(chǔ)。

案例分析法。在這篇文章中，主要是以萊紳通靈這個(gè)公司為范例，并且通過分析該企業(yè)的數(shù)據(jù)，去熟知并掌握相關(guān)企業(yè)的股票收益、成長能力以及盈利等，從而能夠探討紳通靈會(huì)計(jì)信息披露的現(xiàn)狀、存在著哪些問題，并針對(duì)其存在問題提出對(duì)策。相關(guān)理論內(nèi)容概述 2.1會(huì)計(jì)信息及披露 會(huì)計(jì)信息的定義是公司的會(huì)計(jì)進(jìn)行一系列的運(yùn)算、確認(rèn)和記錄等，帶給那些會(huì)計(jì)信息使用者相關(guān)的公司情況，在這當(dāng)中還包括企業(yè)的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)，運(yùn)營數(shù)據(jù)和企業(yè)的現(xiàn)金流量等。那些信息的使用者通過公司給予的信息進(jìn)行相關(guān)的選擇，與此同時(shí)，這些信息也是考核公司管理者執(zhí)行經(jīng)濟(jì)責(zé)任的能力、加強(qiáng)企業(yè)管理、提升企業(yè)經(jīng)濟(jì)效益的重要保證。

隨著時(shí)代的發(fā)展，證券交易市場(chǎng)的有關(guān)法律規(guī)定也在一直的改進(jìn)當(dāng)中，上市公司會(huì)計(jì)信息披露己經(jīng)被我國的《公司法》定義為:上市企業(yè)的一種日常的行為規(guī)范和活動(dòng)標(biāo)準(zhǔn)，指的是在我國上市公司會(huì)計(jì)信息披露的相關(guān)法律規(guī)范的框架內(nèi)上市公司的股票進(jìn)行發(fā)行和交易的活動(dòng)，并且要按照規(guī)定的要求向市場(chǎng)進(jìn)行公開披露。進(jìn)行會(huì)計(jì)信息的披露不僅僅是因?yàn)橥顿Y者和市場(chǎng)的需求，而且也是企業(yè)的所有權(quán)和企業(yè)的經(jīng)營權(quán)所分離之后而自然形成的結(jié)果，它在保障著證券投資者們利益的同時(shí)還制約著企業(yè)經(jīng)營者。

我國證券監(jiān)管管理協(xié)會(huì)發(fā)布的《上市公司信息披露管理辦法》，以及上市企業(yè)只能在有關(guān)法律規(guī)定中進(jìn)行披露會(huì)計(jì)信息，這樣才可以讓企業(yè)的股票在證券市場(chǎng)上進(jìn)行貿(mào)易。準(zhǔn)備上市或者己經(jīng)掛牌上市的企業(yè)應(yīng)該將招股說明書、募集說明書、上市公告書、企業(yè)定期的財(cái)務(wù)報(bào)告和企業(yè)產(chǎn)生重大事項(xiàng)而出具的臨時(shí)報(bào)告等與上市公司息息相關(guān)的事項(xiàng)進(jìn)行披露。在企業(yè)上市前期的準(zhǔn)備過程中，必須將本公司的招股說明書和募集說明書進(jìn)行披露，并且還要將上述公告書發(fā)起公布，這是第一次進(jìn)行披露的公司必要的行為。隨著公司的成功上市，那么上市公司就要定期的將企業(yè)的相關(guān)報(bào)告加以公布，只要上市公司的股票還能夠在證券市場(chǎng)中進(jìn)行交易，這個(gè)公布過程會(huì)一直伴隨著該上市公司。

根據(jù)我國有關(guān)上市公司會(huì)計(jì)信息披露的法律規(guī)范，國家強(qiáng)制要求企業(yè)公布的信息都有法律條文來加以規(guī)范。不但對(duì)這些信息所公布的時(shí)間以及格式上都有明確的說明，同時(shí)還要包括企業(yè)的介紹、公司主要經(jīng)營的項(xiàng)目信息、相關(guān)的會(huì)計(jì)信息、重大交易的信息和審計(jì)意見等與上市公司全面相關(guān)的基本信息。這樣不但能夠使廣大的證券投資者全面的了解企業(yè)，保障了信息的全面性，同時(shí)還能夠確保企業(yè)在規(guī)定時(shí)間內(nèi)披露信息，保障了企業(yè)信息的實(shí)效性。國家要求上市所強(qiáng)制披露的信息不但能夠有效地提高了股票交易的信息透明化程度，而且對(duì)于上市公司來說，也是一種強(qiáng)有力的監(jiān)督管理體制，保證了企業(yè)基本信息的真實(shí)可靠，也使股票投資者能夠輕松及時(shí)的利用與上市公司有關(guān)的信息作為參考，從而形成投資決策。

2.2會(huì)計(jì)信息披露的方式 為了保證信息披露的準(zhǔn)確性，真實(shí)性和完整性，政府部門發(fā)布了信息披露制度，自從這個(gè)制度的推行，使得信息披露這個(gè)形式更加標(biāo)準(zhǔn)和統(tǒng)一，有利于信息使用者的使用。

對(duì)于披露時(shí)間方面的判定，目前處于IPO申報(bào)階段和上市后，都必須將上述制定的三類項(xiàng)目給予披露。當(dāng)前，對(duì)于那些最開始的信息披露有關(guān)部門的要求比較嚴(yán)厲，并且從信息完整性這個(gè)要求出發(fā)也更加的嚴(yán)格，這樣做主要是為了讓那些剛進(jìn)入市場(chǎng)的企業(yè)進(jìn)行嚴(yán)格的檢查。對(duì)于公開意愿的判定，對(duì)于公司一些風(fēng)險(xiǎn)信息的披露，公司是必須要履行的，但是對(duì)于要披露什么風(fēng)險(xiǎn)信息，還有披露多少風(fēng)險(xiǎn)信息，這完全取決于公司。然后對(duì)于歷史屬性的判定，信息、生物資產(chǎn)和交易活動(dòng)都屬于歷史屬性，并且他們?nèi)齻€(gè)是在歷史信息范疇之內(nèi)的，然而風(fēng)險(xiǎn)信息不屬于這個(gè)范疇，它主要是處于前瞻性信息的范疇。當(dāng)我們處于信息披露的進(jìn)程中時(shí)，上市公司必須要根據(jù)規(guī)定來進(jìn)行信息披露，與此同時(shí)，處于不同領(lǐng)域的公司要根據(jù)不同的規(guī)定來披露信息，披露本公司的運(yùn)營狀況，并且還要按照披露需求來進(jìn)行披露。披露的分類由下表可知: 表1 會(huì)計(jì)信息披露的不同方式 披露標(biāo)準(zhǔn) 分類 披露內(nèi)容 財(cái)務(wù)信息以及非財(cái)務(wù)信息 披露時(shí)間 初始性的交易行為信息以及持續(xù)的信息更新 披露意愿 強(qiáng)制性的和自愿性的信息披露 披露期間 定期披露以及不定期披露 披露屬性 歷史總結(jié)性、前瞻預(yù)測(cè)性 披露的信息類型 按照法律法規(guī)需求和監(jiān)管部門要求披露的信息 法律依據(jù) 披露的全部信息、按照銀監(jiān)會(huì)規(guī)定披露的部分信息 2.3 會(huì)計(jì)信息披露的標(biāo)準(zhǔn) 根據(jù)會(huì)計(jì)信息披露的標(biāo)準(zhǔn)以及不同的的部門，大約能分成這幾種，如下表所示: 表2 會(huì)計(jì)信息披露標(biāo)準(zhǔn) 頒布單位 制度名詞 相關(guān)標(biāo)準(zhǔn) 財(cái)務(wù)部 企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則 可靠性、及時(shí)性、重要性、明晰性、相關(guān)性、可理解性、實(shí)質(zhì)重于形式 中國證監(jiān)會(huì) 上市公司合理治理準(zhǔn)則 完善性、準(zhǔn)時(shí)性、真實(shí)性、準(zhǔn)確性、公平性 公開發(fā)行證券的公司信息披露編報(bào)規(guī)則 完善性、準(zhǔn)時(shí)性、真實(shí)性、上海證券 上海證券上市公司信息披露工作評(píng)估方法 完善性、準(zhǔn)時(shí)性、真實(shí)性、準(zhǔn)確性、公平性 深圳證券 深圳證券上市公司信息披露工作審核措施 完善性、準(zhǔn)時(shí)性、真實(shí)性、準(zhǔn)確性、公平性、合規(guī)性 3.萊紳通靈會(huì)計(jì)信息披露現(xiàn)狀 3.1 萊紳通靈公司簡(jiǎn)介 萊紳通靈，是萊紳通靈珠寶股份有限公司注冊(cè)的商標(biāo)品牌，該公司主打的商品是珠寶飾品和一些工藝美術(shù)品等等。在不斷發(fā)展過程中，公司始終堅(jiān)持成為世界級(jí)優(yōu)秀珠寶企業(yè)為目標(biāo)，在不斷的發(fā)展過程，公司已經(jīng)成為世界知名的珠寶品牌。

3.2 萊紳通靈公司相關(guān)財(cái)務(wù)信息 表3 萊紳通靈利潤表部分水平趨勢(shì)分析表 利潤表 2015 2016 2016增長比例 2017 2017增長比例 營業(yè)總收入 14.91億 16.51億 11% 19.64億 19% 營業(yè)收入 14.91億 16.51億 11% 19.64億 19% 營業(yè)總成本 12.54億 13.52億 8% 15.82億 17% 營業(yè)成本 6.886億 7.578億 10% 8.934億 18% 研發(fā)費(fèi)用------20.58萬--營業(yè)稅金及附加 4660萬 4221萬-9% 5262萬 25% 銷售費(fèi)用 3.914億 4.076億 4% 4.880億 20% 管理費(fèi)用 1.158億 1.314億 13% 1.486億 13% 財(cái)務(wù)費(fèi)用 683.2萬 935.6萬 37%-13.63萬-101% 資產(chǎn)減值損失 422.7萬 334.6萬-21%-86.16萬-126% 營業(yè)利潤 2.373億 2.989億 26% 4.025億 35% 減:營業(yè)外支出 177.9萬 152.3萬-14% 157.3萬 3% 其中:非流動(dòng)資產(chǎn)處置凈損失 21.47萬 29.09萬 35%----利潤總額 2.411億 2.997億 24% 4.118億 37% 減:所得稅費(fèi)用 6056萬 7890萬 30% 1.023億 25% 凈利潤 1.805億 2.208億 22% 3.095億 4% 表4 萊紳通靈資產(chǎn)負(fù)債表的垂直趨勢(shì)分析表 資產(chǎn)負(fù)債表 2017 2016 2015 2017 2016 2015 流動(dòng)資產(chǎn) 流動(dòng)負(fù)債 貨幣資金-81.48% 786.40% 20.29% 應(yīng)付賬款-0.2735-0.0422-37.05% 應(yīng)收賬款 29.05% 6.39% 32.43% 預(yù)收款項(xiàng) 0.6664-0.012 52.63% 其他應(yīng)收款 99.51% 28.99%-22.97% 應(yīng)付職工薪酬 15.15% 91.59%-16.27% 其他流動(dòng)資產(chǎn) 5218.70%-5.21%-39.83% 應(yīng)交稅費(fèi) 61.10% 0.12% 88.90% 流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì) 13.11% 66.39%-7.31% 其他應(yīng)付款 67.17% 62.40% 17.50% 非流動(dòng)資產(chǎn) 流動(dòng)負(fù)債合計(jì) 0.1573-0.0371-30.24% 固定資產(chǎn)-0.0507-0.0564 0.0009 非流動(dòng)負(fù)債 無形資產(chǎn)-15.65% 40.13% 30.32% 遞延收益-19.71% 6.88%-26.12% 長期待攤費(fèi)用 9.34% 6.08% 12.71% 非流動(dòng)負(fù)債合計(jì) 0.073 0.0688-0.2612 遞延所得稅資產(chǎn) 51.40% 29.28% 59.85% 負(fù)債合計(jì) 15.57%-3.53%-30.18% 3.3 萊紳通靈會(huì)計(jì)信息披露存在的問題 3.3.1 會(huì)計(jì)信息披露不真實(shí) 信息的傳播主要是保證它的真實(shí)性，這也是會(huì)計(jì)信息披露的最基本的要求。企業(yè)不能為了達(dá)到自己的目標(biāo)，而捏造一些不真實(shí)的經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)，比如說為了一己私欲而報(bào)假賬，虛報(bào)信息，改變實(shí)際數(shù)據(jù)，傳播錯(cuò)誤的信息。使這些信息的獲得者收到一些不切實(shí)際的消息，從而使他們做出錯(cuò)誤的決策。上市公司傳播了錯(cuò)誤的信息，嚴(yán)重降低了信息的真實(shí)性。

通過表3可以看出2016年萊紳通靈的營業(yè)收入比2015年增長1.6億元，增長率為11%，2017年公司的營業(yè)收入比2016年增長3.13億元，增長率為19%，增長幅度接近一倍。公司通過計(jì)算盈余現(xiàn)金保障倍數(shù)可以得出，在近3年期間，公司的盈余現(xiàn)金保障倍數(shù)的數(shù)值已經(jīng)達(dá)到了0.52、0.15、0.77，從數(shù)據(jù)中我們可以看出，提升的數(shù)值不高，但是公司在這段時(shí)間的營業(yè)收入的增長率分別達(dá)到了4.08%、11%、19%，近三年的上下幅度較大，表現(xiàn)異常。

圖1 萊紳通靈營業(yè)收入增長率 從表4中可以看出，2017年萊紳通靈增長最多的是應(yīng)收賬款和其他流動(dòng)資產(chǎn)，與2016年相比，2017年增長了4,000萬元，增長比例大概為29.05%，但2017年萊紳通靈提取的壞賬準(zhǔn)備比2015年和2016年低，如表5所示，在2015年，壞賬準(zhǔn)備計(jì)提比例達(dá)到了5.02，在2016年，壞賬準(zhǔn)備計(jì)提比例達(dá)到了5.00，2017年壞賬準(zhǔn)備計(jì)提比例是0.16。其他流動(dòng)資產(chǎn)比2016年增加74,459萬元，增長了5218.70%。2016 年是公司在創(chuàng)業(yè)板上市，但公司的業(yè)績(jī)較2015年下降很多，所以公司在2017年利用關(guān)聯(lián)交易、虛假資產(chǎn)等來粉飾財(cái)務(wù)報(bào)表。

表5 壞賬計(jì)提準(zhǔn)備情況 相關(guān)年份 類目名稱 相關(guān)金額 所占總額比例（%）壞賬準(zhǔn)備計(jì)提比例（%）壞賬準(zhǔn)備 2015 單項(xiàng)金額重大并單項(xiàng)計(jì)提壞賬準(zhǔn)備的應(yīng)收賬款 56,702,966.20 72.66 5.00 2,835,148.31 單項(xiàng)金額雖不重大但單項(xiàng)計(jì)提壞賬準(zhǔn)備的應(yīng)收賬款 21,335,785.88 27.34 5.06 1,079,403.90 合計(jì) 78,038,752.08 100.00 5.02 3,914,552.21 2016 以賬齡作為信用風(fēng)險(xiǎn)特征組合 116,731,996.68 100.00 5.00 5,836,599.85 合計(jì) 116,731,996.68 100.00 5.00 5,836,599.85 2017 以賬齡作為信用風(fēng)險(xiǎn)特征組合 435,383,390.05 100.00 0.16 710,532.93 合計(jì) 435,383,390.05 100.00 0.16 710,532.93 3.3.2 會(huì)計(jì)信息披露不充分 部分上市企業(yè)中，一些會(huì)計(jì)信息披露的不足之處主要展示在會(huì)計(jì)信息披露的對(duì)稱不足。在向外傳輸信息的同時(shí)，那些有利于公司的信息大量的傳播，那些不利于公司的信息卻隨筆帶過，這樣對(duì)于投資者來說，有可能會(huì)產(chǎn)生不正確的決策。對(duì)于會(huì)計(jì)來說，在相關(guān)應(yīng)對(duì)之后的經(jīng)濟(jì)中，還有和它相對(duì)應(yīng)的會(huì)計(jì)環(huán)境，包括有許多不能預(yù)測(cè)的未來與不明確的各種原因，然而我們國家的會(huì)計(jì)信息披露不明確性的缺乏，使得決策者在確定的時(shí)候不能準(zhǔn)確的選擇。

（1）隱瞞企業(yè)的償債能力信息 在2015-2017年間，通過分析了這幾年的年報(bào)，我們可以明顯的發(fā)展公司這幾年除2017年長期負(fù)債為235.3萬，2015年和2016年無長期的債款，公司的債款幾乎都是是流動(dòng)負(fù)債，這三年的總金額分別是4.805億元、4.627億元、5.354億元，并且流動(dòng)資金的總數(shù)已經(jīng)分別達(dá)到了13.90億元、23.13億元、26.16億元，通過這些數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)分析，這幾年的流動(dòng)比率的數(shù)值分別是2.89、5.00、4.89，雖然流動(dòng)比率的數(shù)值不低，但是從表3我們可以看出，公司應(yīng)該收入賬款的賬齡和各個(gè)賬齡階段的資金總額，并不會(huì)公布于眾。

（2）有關(guān)研發(fā)費(fèi)用方面的信息披露過少 萊紳通靈僅僅披露了研發(fā)費(fèi)用的數(shù)據(jù)信息，如下表6所示。在萊紳通靈所發(fā)布的財(cái)務(wù)報(bào)表中，僅僅是對(duì)研發(fā)投入、營業(yè)投入以及研發(fā)投入在營業(yè)收入中的占比情況進(jìn)行了披露。格局披露情況來看，萊紳通靈的研發(fā)投入占比是呈現(xiàn)逐年上漲趨勢(shì)的，由2015年的0.35%上漲至2017年的1.11%。從增長比例情況來看，萊紳通靈在研發(fā)方面的投入費(fèi)用不斷增加，由此來看，萊紳通靈對(duì)于產(chǎn)品研發(fā)具有重要關(guān)注。但是，由于披露信息過少，投資者無法從其目前披露的會(huì)計(jì)信息中，判斷研發(fā)投入的具體使用情況，這樣就不能夠使投資者充分的了解到公司研發(fā)實(shí)際情況，進(jìn)而對(duì)投資決策造成不利影響。

表6 2015-2017萊紳通靈年研發(fā)投入 單位：萬元 項(xiàng)目 2015 2016 2017 研發(fā)投入 129.00 323.16 1,408.76 營業(yè)收入 36,761.26 49,572.40 126,605.83 研發(fā)投入占營業(yè)收入的比重 0.35% 0.65% 1.11%（3）重要事項(xiàng)披露不充分 從萊紳通靈近三年的年報(bào)中可以看到，公司對(duì)于關(guān)聯(lián)方和關(guān)聯(lián)交易來說，披露不完整，然而公司對(duì)于資產(chǎn)重組、有關(guān)擔(dān)保項(xiàng)目、優(yōu)化募集金額的使用方法、從而獲得談判數(shù)據(jù)信息、關(guān)聯(lián)方交易等這幾個(gè)方面，信息披露也是不完整的。如2015年12月公司通過與民生銀行股份有限公司簽署的《最高額抵押合同》取得其4000萬元綜合授信，以公司的朝陽區(qū)酒仙橋路甲 10號(hào) 3號(hào)樓星城國際 17層、18層（標(biāo)識(shí)層為 19、20 層）房產(chǎn)及分?jǐn)倗型恋厥褂脵?quán)作為抵押，最高貸人民幣 4000 萬元。一年后合同失效。害怕該信息發(fā)布后影響其公司股票市場(chǎng)，公司2015年沒有發(fā)布此重大信息。

3.3.3 會(huì)計(jì)信息披露不及時(shí) 會(huì)計(jì)信息發(fā)布時(shí)間極其重要，不具有時(shí)效性將會(huì)引起很多麻煩。首先，這使得背后的內(nèi)幕交易和市場(chǎng)控制等現(xiàn)象易于發(fā)生，中小型投資者的利益受到侵犯；

其次，沒有及時(shí)性信息的價(jià)值也相應(yīng)減少。如果公司沒能及時(shí)發(fā)布自身信息，先得到信息的人便可以針對(duì)信息先其他人一步制定計(jì)劃或行動(dòng)，這樣就可以避免面臨風(fēng)險(xiǎn)，從而牟取暴利，這對(duì)其他機(jī)構(gòu)或人員而言并不公平。同時(shí)，內(nèi)幕交易，如改變投資方向、人員調(diào)動(dòng)等，將會(huì)越來越多。于投資者來說，因?yàn)闆]有及時(shí)獲取信息而對(duì)壞領(lǐng)域進(jìn)行投資，產(chǎn)生了金錢上的損失；

于證券市場(chǎng)的管理機(jī)構(gòu)來說，加大了監(jiān)管的難度，使得披露的執(zhí)行不對(duì)稱。

依照《我國上市企業(yè)信息披露管理辦法》制度，總結(jié)報(bào)告需在當(dāng)年底結(jié)束當(dāng)天開始的一個(gè)季度內(nèi)上交，年中報(bào)告需要在當(dāng)年上半年結(jié)束當(dāng)天兩個(gè)月之內(nèi)內(nèi)上交，月季報(bào)告需在當(dāng)年第3個(gè)月、第9個(gè)月后的1個(gè)月內(nèi)上交。萊紳通靈2015到2017年符合以上規(guī)定，及時(shí)的披露了公司信息，對(duì)于這一點(diǎn)，毋庸置疑，萊紳通靈是上市公司中做的比較到位的。

3.4.萊紳通靈會(huì)計(jì)信息披露存在問題的原由淺析 3.4.1 相關(guān)制度的不健全，監(jiān)察力度不足 目前，我國的相關(guān)法律體系仍然在完善中，如果多個(gè)部門間具有政治關(guān)系就會(huì)使得他們之間的劃線不清晰，相應(yīng)的協(xié)調(diào)措施難以實(shí)施，管理權(quán)與探究哪個(gè)部門應(yīng)承擔(dān)責(zé)任時(shí)不好分辨，從而導(dǎo)致公司管理能力不足。雖然證監(jiān)會(huì)發(fā)布了信息披露應(yīng)遵守的規(guī)則，但占據(jù)報(bào)告主位的財(cái)務(wù)報(bào)表以及如何產(chǎn)生相關(guān)信息卻又是按照財(cái)政部會(huì)計(jì)的制度來規(guī)定的，兩個(gè)部門所承擔(dān)的責(zé)任不明確而又幾乎不交流，規(guī)章制度達(dá)不到統(tǒng)一，執(zhí)行時(shí)沒有一致的規(guī)定做參考將變得無序，有助于造假風(fēng)氣的產(chǎn)生。

由于市場(chǎng)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展的越來越快，各方面的法律都靠向國際，會(huì)計(jì)法也是如此。我國會(huì)計(jì)法應(yīng)結(jié)合國際的趨勢(shì)，根據(jù)本國的實(shí)際情況也做出一系列的改革，形成基本的會(huì)計(jì)制度形式，在會(huì)計(jì)工作的使用中提供一定的法律依據(jù)。然而，我國現(xiàn)有會(huì)計(jì)法不全面，且有不足之處，與國際法律規(guī)定相比明顯還有較大差距，應(yīng)適當(dāng)調(diào)整與完善。此外，會(huì)計(jì)法更多的是理論，運(yùn)用實(shí)際卻并不好使用，如面對(duì)違法違規(guī)行為，我國的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則和規(guī)定上只是給出幾個(gè)模糊的字眼，沒有真正的量刑標(biāo)準(zhǔn)，這種標(biāo)準(zhǔn)給會(huì)計(jì)的工作帶來一定的危險(xiǎn)性。另外，每個(gè)企業(yè)有每個(gè)企業(yè)的經(jīng)營范圍和發(fā)展形勢(shì)，不同的企業(yè)需要的會(huì)計(jì)核算的標(biāo)準(zhǔn)也不一樣。所以，會(huì)計(jì)法并不是可以全部通用的，更可能對(duì)企業(yè)的發(fā)展產(chǎn)生阻礙作用。這種情況給會(huì)計(jì)核算帶來很大的困難，加大會(huì)計(jì)信息失真的可能性，最后對(duì)企業(yè)的投資造成失誤。最后，社會(huì)的發(fā)展對(duì)企業(yè)的要求越來越高，新型的企業(yè)和工作形勢(shì)和范圍也不一樣，針對(duì)他們的發(fā)展卻沒有個(gè)性化的法律法規(guī)來規(guī)范，體現(xiàn)了法規(guī)的落后，造成了信息不準(zhǔn)確的現(xiàn)象。

表7 相關(guān)法律法規(guī) 相關(guān)制度 不足之處 企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則 很多方面沒有詳細(xì)說明會(huì)計(jì)遵守規(guī)則，如資產(chǎn)重組會(huì)計(jì)處理就不具備規(guī)范形式，會(huì)使公司的報(bào)告結(jié)果中虧的變成盈利的。

發(fā)布支持股份發(fā)行的公司信息披露內(nèi)容與格式的制度 會(huì)計(jì)信息披露準(zhǔn)則沒有說明，不能被執(zhí)行，如年報(bào)需詳細(xì)說明每股的盈虧，但是沒有具體定義全面攤薄的概念和計(jì)算方法。

證券法 定義的規(guī)范依據(jù)模糊，存在一定的局限性 證券市場(chǎng)歸證監(jiān)會(huì)管理，對(duì)其進(jìn)行外部監(jiān)管。證監(jiān)會(huì)針對(duì)會(huì)計(jì)信息披露問題，設(shè)立有關(guān)信息披露解釋性的法律法規(guī)，主要負(fù)責(zé)對(duì)上市公司發(fā)行股票、增發(fā)等事項(xiàng)的審查，一旦發(fā)現(xiàn)信息披露違規(guī)情況，需要及時(shí)進(jìn)行做出罰款、責(zé)令改正的處罰手段。在相關(guān)單位方面，政府通過證監(jiān)會(huì)實(shí)施監(jiān)管，著重監(jiān)管股票是否發(fā)放與公司是否給予上市的方面，而幾乎不監(jiān)管二級(jí)市場(chǎng)，讓違法的公司鉆了空子。于市場(chǎng)方面，某些中介不具備良好的職業(yè)操守，給錢就能為其提供假財(cái)務(wù)報(bào)表信息，助長公司造假風(fēng)氣；

而某些股評(píng)家和媒體專業(yè)水平低下或受賄賂，對(duì)公司測(cè)評(píng)報(bào)道時(shí)分析不充分不完全，促進(jìn)了虛假信息傳遞。政府應(yīng)加強(qiáng)防范，建立并完善規(guī)章制度，并使其懲罰遠(yuǎn)遠(yuǎn)大于其得到的利益，避免造假現(xiàn)象的發(fā)生，使違法者受到應(yīng)有的制裁而不能逍遙法外。在趙薇文家文化收購一案中，趙薇公司以五十倍杠桿，收購文家文化，但是，之后媒體曝光，趙薇公司涉嫌操縱股價(jià)，而被處罰，最終的處罰結(jié)果為禁入股市五年。相比于美國在這方面的處罰過輕，根據(jù)美國相關(guān)法律規(guī)定，一旦發(fā)生違規(guī)事件，違反規(guī)定的人將被支付五百萬美元以示懲罰，并關(guān)監(jiān)獄，最長時(shí)間是20年。如果監(jiān)管力度不夠，毋庸置疑會(huì)計(jì)信息披露虛假會(huì)愈發(fā)囂張。

3.4.2 注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)的非獨(dú)立性 注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)時(shí)不是完全獨(dú)立的根據(jù)客觀信息進(jìn)行審計(jì)，其中包括與某些上市公司私交好或收取賄賂而睜一只眼閉一只眼，甚至知情不報(bào)反而幫助公司隱瞞造假信息。這使得上市公司違法行為越來越多，公司越來越肆無忌憚。實(shí)踐時(shí)，企業(yè)與注冊(cè)會(huì)計(jì)師之間是彼此合作的關(guān)系，注冊(cè)會(huì)計(jì)師本身的獨(dú)立性較弱。在實(shí)際當(dāng)中，部分注冊(cè)會(huì)計(jì)師會(huì)為了接受更多的業(yè)務(wù)，而選擇接受企業(yè)的邀請(qǐng)，并且按照企業(yè)要求對(duì)會(huì)計(jì)信息進(jìn)行美化，部分注冊(cè)會(huì)計(jì)師，尤其是中小型會(huì)計(jì)師事務(wù)所在合作關(guān)系中處于弱勢(shì)地位，通常會(huì)無奈接受合作單位的要求，進(jìn)而出現(xiàn)會(huì)計(jì)信息虛假問題。以下是幾個(gè)典型的會(huì)計(jì)師失獨(dú)案例：

表8 注冊(cè)會(huì)計(jì)師失獨(dú)案例 事件名稱 審計(jì)單位 審計(jì)失敗原因 安然事件 安達(dá)信 1.信息造假，知情不報(bào) 2.業(yè)務(wù)的執(zhí)行違反了利益的獲取 3.安然公司的財(cái)務(wù)主管與安達(dá)信之間不獨(dú)立 世通事件 安達(dá)信 1.缺少了關(guān)聯(lián)形式 2.不具備該行業(yè)所需要的謹(jǐn)慎和質(zhì)疑心理 3.規(guī)劃審計(jì)執(zhí)行流程時(shí)沒有充分了解會(huì)計(jì)流程 4.沒有得到滿足其審計(jì)意見的直接審計(jì)證據(jù) 銀廣廈事件 天中勤 1.銀廣夏發(fā)布合并報(bào)表時(shí)，虛報(bào)情況，既沒有消除和子公司來往的相關(guān)交易，沒有根據(jù)股權(quán)協(xié)議建議的比率合并子公司，2.注冊(cè)會(huì)計(jì)師沒有很好的驗(yàn)證收款對(duì)賬 3.注冊(cè)會(huì)計(jì)師沒有很好的分析數(shù)據(jù) 4.負(fù)責(zé)審計(jì)天津廣廈的人員不是注冊(cè)會(huì)計(jì)師，專業(yè)水平低下 5.相關(guān)審計(jì)的工作人員沒有發(fā)現(xiàn)違反國家稅法相關(guān)規(guī)定的增值稅劇增現(xiàn)象及所得稅出現(xiàn)奇怪狀況。

3.4.3企業(yè)自身存在的問題 由于我國以往存在的問題，導(dǎo)致大多數(shù)上市公司依然以股權(quán)結(jié)構(gòu)為主要導(dǎo)向，國有企業(yè)幾乎全是。這個(gè)結(jié)構(gòu)賦予了大股東幾乎所有的控制權(quán)力，使得他們可以直接決定公司業(yè)務(wù)的去向和選擇，而沒有這樣權(quán)利的其他股東沒有辦法插手，所以更不用說管理信息了。一旦這樣造成的結(jié)果，那么在注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)時(shí)就無法確定得到的信息是否正確且有用的。此外，目前我國上市公司沒有很好的監(jiān)管高層。高層通過監(jiān)事會(huì)來對(duì)底層進(jìn)行監(jiān)管，但由于大多公司監(jiān)事會(huì)能力與監(jiān)管范圍并不大，甚至有些里面的人員有的直接效忠高層，更加難以發(fā)揮作用。另一方面，監(jiān)事會(huì)進(jìn)行工作時(shí)并不具備較高的專業(yè)水平，從而并不能很好的做到監(jiān)督的職能。

4.如何規(guī)范萊紳通靈會(huì)計(jì)信息披露的對(duì)策 4.1 加強(qiáng)法律法規(guī)的建設(shè)，強(qiáng)化監(jiān)督 確保對(duì)策的執(zhí)行時(shí)機(jī)正確，并執(zhí)行如下策略。第一，適當(dāng)修訂完善《證券法》中對(duì)相關(guān)經(jīng)濟(jì)信息發(fā)布時(shí)所應(yīng)遵守的規(guī)定，創(chuàng)造上市公司執(zhí)行信息披露的良好環(huán)境和積極氛圍，構(gòu)建完整體系，使其信息發(fā)布時(shí)達(dá)到準(zhǔn)確、充分、及時(shí)的要求。第二，在修改和補(bǔ)充相關(guān)法律法規(guī)時(shí)，修訂并完善證券民事責(zé)任的具體規(guī)章制度，建設(shè)良好的訴訟機(jī)制，并將各種違法行為對(duì)應(yīng)的訴訟方向、懲罰措施表達(dá)清楚，形成適當(dāng)、順暢的信息披露制度。查找上市公司在信息披露過程中可能存在違反的法律的行為，應(yīng)設(shè)置相應(yīng)懲罰措施避免其發(fā)生。對(duì)于信息披露行為的規(guī)范，事實(shí)上披露過程由法律約束管理。相關(guān)部門盡責(zé)依法查辦，加強(qiáng)管理，從而使公司明白違反規(guī)則需承擔(dān)的責(zé)任和后果。

最近，管理國內(nèi)上市公司發(fā)布經(jīng)濟(jì)狀況信息的相關(guān)監(jiān)督部門是證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)和證券交易所。他們與企業(yè)發(fā)布自身信息內(nèi)容、所遵守規(guī)則、形式等息息相關(guān)。公司開始運(yùn)營上市后的一切信息披露大多由證券交易所來管理。與之相比，證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)的管理對(duì)象就僅僅是某些大規(guī)模項(xiàng)目或者違反了規(guī)章制度的作為。而有一個(gè)不足之處就是，雖然政府管理著國家宏觀經(jīng)濟(jì)的發(fā)展走向，但應(yīng)盡的責(zé)任沒有承擔(dān)完全。對(duì)政府的建議是，完善披露信息的規(guī)章制度，真正成為管理者。

4.2 加強(qiáng)注冊(cè)會(huì)計(jì)師的獨(dú)立審計(jì)功能 通過促進(jìn)合伙制會(huì)計(jì)事務(wù)所的發(fā)展，可以減少會(huì)計(jì)師注冊(cè)時(shí)所犯的錯(cuò)誤從而降低耗費(fèi)的資金，進(jìn)而增加會(huì)計(jì)師執(zhí)業(yè)質(zhì)量，讓大眾更加相信會(huì)計(jì)師(有限責(zé)任合伙制LLP)。其中LLP會(huì)計(jì)師事務(wù)所的制度原則是，用它所有資產(chǎn)來為它的責(zé)任(有限)進(jìn)行擔(dān)保。任何一位合伙人承擔(dān)著其執(zhí)業(yè)責(zé)任(無限)，而他們之間沒有聯(lián)系，不會(huì)被其他合伙人牽連。這樣的結(jié)構(gòu)同時(shí)具備了有限責(zé)任與合伙制的好處。因此，目前較重要的項(xiàng)目就是有關(guān)部門應(yīng)該把一部分會(huì)計(jì)事務(wù)所變成有限責(zé)任合伙制，且越快越好。

在此，我們可合理利用發(fā)展個(gè)人贊助的會(huì)計(jì)師事務(wù)去強(qiáng)化注冊(cè)會(huì)計(jì)師的審核能力。盡管個(gè)人資助的公司規(guī)模不大，面向的對(duì)象少，卻可以達(dá)到中小型工商企業(yè)和越來越多的除審計(jì)會(huì)計(jì)之外的業(yè)務(wù)的要求，與規(guī)模大的公司相比，它做到了大公司做不到的方面。除此之外，個(gè)人資助的公司需要承擔(dān)的責(zé)任會(huì)約束工作人員，使其規(guī)矩做事，進(jìn)一步加強(qiáng)注冊(cè)會(huì)計(jì)師的獨(dú)立審計(jì)功能。

4.3完善企業(yè)內(nèi)部管理 一是不斷完善上市公司股權(quán)結(jié)構(gòu)。特別是目前企業(yè)所有權(quán)過于集中，要解決這個(gè)現(xiàn)象就要將股權(quán)分布在不同人或高層中，使得不同高層擁有相當(dāng)?shù)墓蓹?quán)進(jìn)而權(quán)利也差不多，互相牽制。對(duì)于國有企業(yè)來說，減持國有股還有很長的路要走。目前，可以采取的主要方式是回購國有股、債券轉(zhuǎn)換等，最終將國有股轉(zhuǎn)換為流通股。隨著流通股比例的增加，公司內(nèi)部的利益糾紛將減少，從而提高了信息披露的質(zhì)量。其次，關(guān)于監(jiān)視會(huì)不盡職的問題，通過設(shè)立完整周詳?shù)膶徍藭?huì)計(jì)委員會(huì)的制度，解決這個(gè)問題，使公司對(duì)高層的監(jiān)督能夠更好的進(jìn)行。事實(shí)上，審計(jì)委員會(huì)本身是發(fā)達(dá)國家為處理會(huì)計(jì)欺詐和審計(jì)缺陷而設(shè)立的機(jī)構(gòu)。通過組建新的審計(jì)團(tuán)隊(duì)，提高會(huì)計(jì)報(bào)告的真實(shí)性。審計(jì)委員會(huì)的設(shè)立可以減少高層管理人員與注冊(cè)會(huì)計(jì)師之間的利益聯(lián)系，從而最大限度地提高審計(jì)的獨(dú)立性。

結(jié) 論 揭示上市公司的相關(guān)會(huì)計(jì)信息是從古至今都熱門的一個(gè)分析項(xiàng)目，但由于做的人多了，未經(jīng)同意便披露或?qū)ε缎畔⒃旒俚默F(xiàn)象也就多了。在現(xiàn)代科技時(shí)代，經(jīng)濟(jì)發(fā)展越發(fā)快速，相關(guān)部門需要對(duì)上市公司的經(jīng)濟(jì)狀況詳細(xì)了解，因此需要嚴(yán)格管理揭露公司信息所使用的形式和對(duì)其執(zhí)行狀況的監(jiān)督。在這篇論文中，提出了萊紳通靈的經(jīng)濟(jì)狀況并對(duì)其分析，我們可知該公司前三年對(duì)外發(fā)布的經(jīng)濟(jì)狀況并不完全真實(shí)、全面，也不具有實(shí)時(shí)性，這違反了披露所遵守的規(guī)定，并從該方面提出了現(xiàn)象的形成原因(完全以利益為主要驅(qū)動(dòng)力，監(jiān)督松懈，公司內(nèi)部高底層管理結(jié)構(gòu)需完善)。并根據(jù)上述原因，提出相關(guān)解決方法。本文只對(duì)萊紳通靈近三年的年報(bào)進(jìn)行分析，發(fā)現(xiàn)該公司關(guān)于披露信息面臨的難并解決該問題，由文章知為分析全面我們應(yīng)該增大抽取的樣本，結(jié)論會(huì)更具有正確性。

致 謝 經(jīng)過幾個(gè)月的研究寫作，在本論文即將完成時(shí)，第一個(gè)出現(xiàn)在我腦海中第一個(gè)想要感謝的人就是我的導(dǎo)師李政老師。在整個(gè)論文完成的過程中，由選題、上傳開題報(bào)告到對(duì)參考文獻(xiàn)的閱讀、調(diào)查、總結(jié)，都是在李政老師的幫助教導(dǎo)下完成的。論文的一次次修改，他都給了我專業(yè)的建議和指導(dǎo)，耐心的給我提出修改建議，因?yàn)樗膸椭也拍茼樌赝瓿烧撐摹?duì)于本科四年教導(dǎo)我們的老師我也衷心表示感謝，是你們對(duì)工作的熱情、對(duì)學(xué)生的負(fù)責(zé)、向我們傳播高深學(xué)術(shù)，使得我能在踏出校園之時(shí)具備基本的知識(shí)和一定的能力，并樹立了自主學(xué)習(xí)的獨(dú)立意識(shí)。

在完成這篇畢業(yè)論文時(shí)，我也感謝我的室友給予我支持，還有一些 在各方面給予我?guī)椭呐笥褌儭?/p>

除此之外，我的家人對(duì)我的支持與鼓勵(lì)也是我完成論文的動(dòng)力源全之一，謝謝你們，讓我遇到挫折也不輕言放棄。

最后，感謝老師們辛苦批閱這篇論文。

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