第一篇：c13050整治利用網絡等媒體從事非法證券活動——案例判解

整治利用網絡等媒體從事非法證券活動——案例判解

一、多項選擇題

1.整治非法證券活動工作的意義包含（）等方面。

A.維護合法機構利益

B.懲處不法分子

C.維護市場秩序

D.保護投資者利益

2.證券經營機構應當建立非法網絡證券活動的發現機制，及時發現假冒自己名義從事的非法證券活動，采取措施予以打擊。這里所說的發現機制，至少包括以下（）兩個方面。

A.通過網站、短信等多種方式對該等非法證券活動信息進行公示，提醒投資者防止上當受騙

B.要建立主動發現機制，運用信息技術手段主動關注假冒、仿冒本單位的非法證券活動信息

C.要設立有效的舉報、投訴受理通道

D.積極協調中國反釣魚網聯盟（非政府組織）、公安機關等第三方機構對該非法網絡證券活動信息進行打擊

二、判斷題

3.非法經營證券、期貨、保險業務，數額在三十萬元以上的，公安機關應當進行立案偵查。（）

正確 錯誤

4.整非工作可能涉及經紀業務、信息技術、法律合規、輿情監測等多個公司部門。證券經營機構應當建立整非工作制度，明確各部門在整非工作中的職責與分工。各部門有效協作，提高整非工作效率。（）

正確

錯誤

5.根據《中國證券業協會會員單位參與整治利用網絡等媒體從事非法證券活動工作指引》，證券業協會對會員單位報送的參與“整非”工作情況進行總結和評估，組織會員單位進行“整非”工作經驗交流，并向中國證監會報送行業“整非”情況。（）

正確

錯誤

6.在發現非法證券活動信息后，證券從業人員應當采取有效措施及時處理，降低其詐騙收益。對已核實的非法證券活動信息，證券經營機構及其從業人員應當通過網站、短信等多種方式對該等非法證券活動信息進行公示，提醒投資者防止上當受騙。（）

正確

錯誤 7.任何個人、機構開展證券業務必須經過中國證監會的批準。（）

正確

錯誤

8.《中國證券業協會會員單位參與整治利用網絡等媒體從事非法證券活動工作指引》 是整非工作的基礎和根本法律依據。（）

正確

錯誤

9.非法證券活動，特指已取得相關證券業務資格的機構或個人利用網絡、電視、廣播、報刊等媒體和電話、短信等通信手段以及軟件工具、終端設備等載體，以虛假信息、夸大宣傳、承諾收益等方式，招攬會員或客戶，提供證券投資分析、預測或建議等直接或間接有償證券咨詢服務活動，或代理客戶從事證券投資理財的經營活動。（）

正確

錯誤

10.國務院對整非活動高度重視，在2007年初成立國務院整治非法證券活動協調小組，整治利用網絡等媒體開展非法證券投資咨詢、非法證券委托理財成為整治非法證券活動工作重點。（）

正確 錯誤

第二篇：C13050 整治利用網絡等媒體從事非法證券活動——案例判解

C13050 整治利用網絡等媒體從事非法證券活動——案例判解

一、多項選擇題

1.證券從業人員應當將整治非法證券活動納入投資者教育各環節中，通過（）等多種手段，提示投資者非法網絡證券活動的手法及危害，提醒投資者注意辨別和防范非法證券活動。A.發放宣傳材料 B.在回訪中提示 C.在客戶交易端提示

D.委托無相關業務資格的機構代為組織投資者教育活動 您的答案：A,B,C 題目分數：10 此題得分：10.0 批注：

2.對于證券公司來說，整治非法證券活動工作可能涉及多個部門，包括（）等。A.經紀業務 B.信息技術 C.法律合規 D.輿情監測

您的答案：C,B,A,D 題目分數：10 此題得分：10.0 批注：

二、判斷題

3.國務院整治非法證券活動協調小組由證監會牽頭，公安部、人民銀行、工商總局、銀監會、高法、高檢為成員單位。（）您的答案：正確 題目分數：10 此題得分：10.0 批注：

4.《中華人民共和國刑法》等相關法律法規是整非活動的刑事保障。（）您的答案：正確 題目分數：10 此題得分：10.0 批注： 5.對于非法證券活動，應由公安機關認定性質并依法追究刑事責任，未能構成犯罪的，由證券監管部門、工商行政管理部門根據各自職責依法作出行政處罰。（）您的答案：正確 題目分數：10 此題得分：0.0 批注：

6.根據證監會《關于加強對利用“薦股軟件”從事證券投資咨詢業務監管的暫行規定》，向投資者銷售或者提供“薦股軟件”，并直接或者間接獲取經濟利益的，屬于從事證券投資咨詢業務，應當經中國證監會許可，取得證券投資咨詢業務資格。（）您的答案：錯誤 題目分數：10 此題得分：0.0 批注：

7.已取得相關證券業務資格的機構或個人所從事的具體業務是否符合法律規范，通常屬于合規問題。（）您的答案：正確 題目分數：10 此題得分：10.0 批注：

8.根據我國刑法第二百二十五條規定，未經國家有關主管部門批準非法經營證券、期貨、保險業務的，擾亂市場秩序，情節嚴重的，構成非法經營罪，處五年以下有期徒刑或者拘役，并處或者單處違法所得一倍以上五倍以下罰金；情節特別嚴重的，處五年以上有期徒刑，并處違法所得一倍以上五倍以下罰金或者沒收財產。（）您的答案：正確 題目分數：10 此題得分：10.0 批注：

9.在發現非法證券活動信息后，證券從業人員應當采取有效措施及時處理，降低其詐騙收益。對已核實的非法證券活動信息，證券經營機構及其從業人員應當通過網站、短信等多種方式對該等非法證券活動信息進行公示，提醒投資者防止上當受騙。（）您的答案：正確 題目分數：10 此題得分：10.0 批注：

10.根據中國證券業協會的要求，各證券經營機構應當定期對其整非工作進行總結，并將相關報告報送中國證券業協會，無需報送所在地監管機關和地方證券業協會。（）您的答案：錯誤 題目分數：10 此題得分：10.0 批注：

試卷總得分：80.0 試卷總批注：

第三篇：c13050 整治利用網絡等媒體從事非法證券活動案例判解80分

一、多項選擇題

1.整治非法證券活動工作的意義包含（）等方面。

A.保護投資者利益

B.維護合法機構利益

C.維護市場秩序

D.懲處不法分子

2.證券經營機構應當建立非法網絡證券活動的發現機制，及時發現假冒自己名義從事的非法證券活動，采取措施予以打擊。這里所說的發現機制，至少包括以下（）兩個方面。

A.要建立主動發現機制，運用信息技術手段主動關注假冒、仿冒本單位的非法證券活動信息 B.積極協調中國反釣魚網聯盟（非政府組織）、公安機關等第三方機構對該非法網絡證券活動信息進行打擊

C.要設立有效的舉報、投訴受理通道

D.通過網站、短信等多種方式對該等非法證券活動信息進行公示，提醒投資者防止上當受騙

二、判斷題

3.非法經營證券、期貨、保險業務，數額在三十萬元以上的，公安機關應當進行立案偵查。（）

正確

錯誤 4.國務院對整非活動高度重視，在2007年初成立國務院整治非法證券活動協調小組，整治利用網絡等媒體開展非法證券投資咨詢、非法證券委托理財成為整治非法證券活動工作重點。（）

正確

錯誤

5.《中國證券業協會會員單位參與整治利用網絡等媒體從事非法證券活動工作指引》 是整非工作的基礎和根本法律依據。（）

正確

錯誤

6.任何個人、機構開展證券業務必須經過中國證監會的批準。（）

正確

錯誤

7.整非工作可能涉及經紀業務、信息技術、法律合規、輿情監測等多個公司部門。證券經營機構應當建立整非工作制度，明確各部門在整非工作中的職責與分工。各部門有效協作，提高整非工作效率。（）

正確

錯誤 8.非法證券活動，特指已取得相關證券業務資格的機構或個人利用網絡、電視、廣播、報刊等媒體和電話、短信等通信手段以及軟件工具、終端設備等載體，以虛假信息、夸大宣傳、承諾收益等方式，招攬會員或客戶，提供證券投資分析、預測或建議等直接或間接有償證券咨詢服務活動，或代理客戶從事證券投資理財的經營活動。（）

正確

錯誤

9.根據《中國證券業協會會員單位參與整治利用網絡等媒體從事非法證券活動工作指引》，證券業協會對會員單位報送的參與“整非”工作情況進行總結和評估，組織會員單位進行“整非”工作經驗交流，并向中國證監會報送行業“整非”情況。（）

正確

錯誤

10.在發現非法證券活動信息后，證券從業人員應當采取有效措施及時處理，降低其詐騙收益。對已核實的非法證券活動信息，證券經營機構及其從業人員應當通過網站、短信等多種方式對該等非法證券活動信息進行公示，提醒投資者防止上當受騙。（）

正確

錯誤

第四篇：c13050整治利用網絡等媒體從事非法證券活動案例判解100分（共）

c13050整治利用網絡等媒體從事非法證券活動案例判解100分

1.整治非法證券活動工作的意義包含（）等方面。

A.√.維護合法機構利益 B√.保護投資者利益 C√..懲處不法分子 D.√.維護市場秩序

2.證券經營機構應當建立非法網絡證券活動的發現機制，及時發現假冒自己名義從事的非法證券活動，采取措施予以打擊。這里所說的發現機制，至少包括以下（）兩個方面。

A.通過網站、短信等多種方式對該等非法證券活動信息進行公示，提醒投資者防止上當受騙

√.B.要建立主動發現機制，運用信息技術手段主動關注假冒、仿冒本單位的非法

證券活動信息

√.C.要設立有效的舉報、投訴受理通道

D.積極協調中國反釣魚網聯盟（非政府組織）、公安機關等第三方機構對該非法網絡證券活動信息進行打擊

二、判斷題

3.國務院對整非活動高度重視，在2007年初成立國務院整治非法證券活動協調小組，整治利用網絡等媒體開展非法證券投資咨詢、非法證券委托理財成為整治非法證券活動工作重點。（）

√.正確

錯誤

4.根據證監會《關于加強對利用“薦股軟件”從事證券投資咨詢業務監管的暫行規定》，向投資者銷售或者提供“薦股軟件”，并直接或者間接獲取經濟利益的，屬于從事證券投資咨詢業務，應當經中國證監會許可，取得證券投資咨詢業務資格。（）

√.正確

錯誤

5.根據《中國證券業協會會員單位參與整治利用網絡等媒體從事非法證券活動工作指引》，證券業協會對會員單位報送的參與“整非”工作情況進行總結和評估，組織會員單位進行“整非”工作經驗交流，并向中國證監會報送行業“整非”情況。（）

√.正確

錯誤

6.根據中國證券業協會的要求，各證券經營機構應當定期對其整非工作進行總結，并將相關報告報送中國證券業協會，無需報送所在地監管機關和地方證券業協會。（）

正確

√.錯誤

7.國務院整治非法證券活動協調小組由證監會牽頭，公安部、人民銀行、工商總局、銀監會、高法、高檢為成員單位。（）

√.正確

錯誤

8.在發現非法證券活動信息后，證券從業人員應當采取有效措施及時處理，降低其詐騙收益。對已核實的非法證券活動信息，證券經營機構及其從業人員應當積極協調中國反釣魚網聯盟（非政府組織）、公安機關等第三方機構對該非法網絡證券活動信息進行打擊。（）

√.正確

錯誤

9.整非工作可能涉及經紀業務、信息技術、法律合規、輿情監測等多個公司部門。證券經營機構應當建立整非工作制度，明確各部門在整非工作中的職責與分工。各部門有效協作，提高整非工作效率。（）

√.正確

錯誤

10.任何個人、機構開展證券業務必須經過中國證監會的批準。（）

√.正確

錯誤

第五篇：整治網絡非法證券活動典型案例

整治網絡非法證券活動典型案例一

案例一：

一、假冒合法機構名義，招攬會員或客戶，提供證券投資分析、預測或建議，或代理客戶從事證券投資理財活動。

主要表現形式及傳播途徑

本類非法證券活動的主要表現形式為假冒合法機構名義并以提供證券投資分析、預測或建議，或代理客戶從事證券投資理財活動，收取會員費、咨詢費或服務費等。

本類非法證券活動的主要傳播途徑為通過設立非法網站，并且通過電話營銷等營銷手段與投資者取得聯系。

案例簡述：投資者張某在某網站證券投資欄目中發現幾條信息，標示“6只股100 ％漲停”、“私募拉升5只黑馬”、“看明日10只漲停股”。張某很好奇，點擊一條，發現是名為“上海某證券公司”的網站，網站頂部寫著“公司是全國規范類券商”，并附有多種資質的電子證書樣式，注冊地是上海。網站上有大量薦股“實戰”業績展示，還有包含各大研究機構知名分析師在內的分析師專家團隊，處處都留有“強力個股推薦”、“精確市場預測”、“實戰業績”、“漲停板股票服務”等信息，并預留電話和銀行個人賬戶，招收會員。

張某撥打了網站上的聯系電話，對方聲稱姓陳，說本公司是從事股票投資的專業公司，實力很強，公司資質可以在網上查詢。接著陳某很耐心地介紹公司近一段時間抓住的漲停機會，并承諾15個交易日可以獲利100％。張某心動了，當即向陳某的個人賬戶匯了服務費8000元，同時也收到對方一份已蓋章的服務合同。此后數周，張某按陳某的指示，連買數只所謂的“牛股”，不料卻連連下跌，損失慘重。張某心生悔意，想討回服務費，電話聯系陳某，發現電話無人接聽，并無法登陸網站。手法分析：目前，有一些不法分子通過設立網站，包括冒用合法證券公司、證券投資咨詢機構名義設立名稱相同或相近的網站，使用虛構的證券公司、證券投資咨詢公司名稱設立的網站等，或者以門戶網站、財經網站、論壇、股吧、博客、微博、QQ、MSN等作為營銷平臺散布非法證券活動信息，招攬客戶，企圖魚目混珠，混淆視聽。不法分子往往聲稱公司是經證券監管部門批準的，并刊登了各類虛假的資質證書。通常要求投資者將款項匯到個人銀行賬戶中。

此類非法網站從事違反《證券法》規定的經營行為，以推薦股票、承諾收益為名，多半以會員制的形式進行非法活動，要求投資者支付一筆會員費，這屬于以非法占用他人財產為目的的經濟詐騙行為。一旦投資者上當匯款，這些所謂的專業人士和專業投資網站就會消失得無影無蹤。

投資者風險提示： 非法網站多利用網絡虛擬環境，假冒合法機構名義，公布虛假的專業資質證書、專業團隊，利用提供漲停板股票等營銷策略，引誘投資者上鉤，投資者一定要高度警惕，不要輕易登錄非法網站、不要與其聯系、更不要輕易將所謂會員費、咨詢費、服務費等匯入其指定賬戶，特別是個人賬戶。此類非法網站從事違反《證券法》規定的經營行為，以推薦股票、承諾收益為名，多半以會員制的形式進行非法證券咨詢投資活動。這屬于以非法占用他人財產為目的的經濟詐騙行為。

投資者準備進行證券投資時，應該首先了解哪些證券公司是合法證券經營機構。投資者可以通過中國證監會網站（www.tmdps.cn）；或者中國證券業協會網站（www.tmdps.cn））查詢合法證券經營機構名錄及合法證券經營機構的網址。此外，自2012年開始，中國證券業協會網站已經定期公布非法仿冒證券公司、證券投資咨詢公司等機構黑名單，投資者也可以登錄中國證券業協會網站查詢。如果遇到有假冒、仿冒證券經營機構網站的情況，可以及時向中國證監會或中國證券業協會進行舉報。

參考法規：

一、《中華人民共和國證券法》第一百六十九條規定，投資咨詢機構、財務顧問機構、資信評級機構、資產評估機構、會計師事務所從事證券服務業務，必須經國務院證券監督管理機構和有關主管部門批準。第一百九十七條規定，未經批準，擅自設立證券公司或者非法經營證券業務的，由證券監督管理機構予以取締，沒收違法所得，并處以違法所得一倍以上五倍以下的罰款；沒有違法所得或者違法所得不足三十萬元的，處以三十萬元以上六十萬元以下的罰款。對直接負責的主管人員和其他直接責任人員給予警告，并處以三萬元以上三十萬元以下的罰款。

二、《中華人民共和國刑法》第二百二十五條規定，未經國家有關主管部門批準非法經營證券、期貨、保險業務的，擾亂市場秩序，情節嚴重的，處五年以下有期徒刑或者拘役，并處或者單處違法所得一倍以上五倍以下罰金；情節特別嚴重的，處五年以上有期徒刑，并處違法所得一倍以上五倍以下罰金或者沒收財產。

三、《證券、期貨投資咨詢管理暫行辦法》第三條明確規定，從事證券、期貨投資咨詢業務，必須依照本辦法的規定，取得中國證監會的業務許可。未經中國證監會許可，任何機構和個人均不得從事證券、期貨投資咨詢業務；第三十二條規定，未經中國證監會許可，擅自從事證券、期貨投資咨詢業務的，由地方證管辦（證監會）責令停止，并處沒收違法所得和違法所得等值以下罰款。

四、《國務院辦公廳關于嚴厲打擊非法發行股票和非法經營證券業務有關問題的通知》第三條

（三）規定，嚴禁非法經營證券業務。股票承銷、經紀（代理買賣）、證券投資咨詢等證券業務由證監會依法批準設立的證券機構經營，未經證監會批準，其他任何機構和個人不得經營證券業務。

二、非現場開戶案例 主要表現形式及傳播途徑

本類非法證券活動的主要表現設立植入木馬程序的非法網站，并引誘投資者進行網上開戶，以此獲取客戶資料及賬戶信息。本類非法證券活動的主要傳播途徑為冒用合法證券公司網站，或誘導投資者通過第三方網站鏈接登錄合法證券公司網站，盜取相關信息。

案例簡述：投資者張某看到股市回升，打算開立證券賬戶，由于周圍沒有柜臺網點，他決定采用網上開戶的方式。張某在某博客上看到某第三方網站關于開立證券賬戶的優惠信息：通過本網站進行證券賬戶網上開戶，證券交易每筆手續費返還50%。該第三方網站上設置了國內部分知名券商的網上開戶鏈接，并有數百條開戶記錄，以及多達千余條的用戶好評反饋，形式與返利網站類似。為了獲得手續費的返還，王某通過這種形式辦理了網上開戶業務。一周后，張某發現其證券賬戶下購買的股票和留存的現金都被盜取，張某隨即向當地警方報案。

手法分析：警方調查后發現，該第三方網站利用返利名義吸引投資者通過該網站鏈接，登錄仿冒證券公司網站辦理網上開戶業務，通過植入的木馬程序遠程控制開戶人王某的電腦，竊取了其賬號、密碼、電子證書，從而轉賬套現。

投資者風險提示：開立股票賬戶應通過合法的證券公司辦理。進行現場開戶時，賬戶開立人需攜帶本人身份證在股市交易時間到證券公司營業部辦理上海、深圳證券交易所股東卡和資金卡，開戶前需進行證券投資風險測評。個人開戶需簽訂一系列開戶文本，開戶文本一式兩份，主要包括：《開戶申請表》、《風險提示書》、《證券交易委托代理協議書》、《自助/電話委托交易系統證券買賣委托協議書》、《第三方存管客戶協議》等，須由客戶認真閱讀后填寫并親自簽名。如指定有代理人的，還須填寫并簽署《授權委托書》。

自2013年4月起，投資者可以進行股票賬戶的非現場開戶，按照相關規定，投資者在進行股票賬戶的非現場開戶時須準備的證件和文件包括本人的身份證原件，本人的銀行卡，正常使用的手機，配備有攝像頭，能夠上網的電腦等。投資者必須確定是直接通過正規的證券公司的網站進行開戶，在網上開戶時，須上傳身份證照片正、反面圖像，并拍攝本人頭像照。按照規定，投資者申請開戶還必須和公司網上開戶見證人員通過網上視頻進行實時視頻見證，見證過程中見證人員將對投資者上傳證件資料和視頻內容進行審核，并對見證視頻進行錄像。之后是申請數字證書，開立資金賬戶，辦理人民幣資金第三方存管業務，開立證券賬戶。

投資者在進行非現場開戶時，應通過合法的證券公司等開戶代理機構官方網站辦理，避免通過第三方網站辦理網上開戶業務（合法機構網址可以通過中國證券業協會網站（www.tmdps.cn）查詢）。此外，應避免在網吧等公共電腦上辦理網上開戶，謹防木馬程序等軟件對用戶名、密碼和電子證書的竊取。投資者須警惕不法分子利用電子郵件和仿冒網站獲取個人相關賬戶信息。防止上述情況的做法包括：使用安全令牌；使用私人電腦，并定期對電腦進行殺毒；不輕易泄露并妥善保管個人信息。

參考法規：

1、《中國證券登記結算有限責任公司證券賬戶非現場開戶實施暫行辦法》第三條規定：開戶代理機構應通過其公司網站為投資者辦理網上開戶業務，不得利用第三方網站辦理網上開戶業務。

第十五條規定：自然人投資者申請開立證券賬戶，可以通過網上開戶方式辦理。

第十六條規定：投資者應當使用本公司或者本公司認可的其他機構頒發的數字證書作為網上開戶的身份認證工具。

第十八條規定：投資者應當使用數字證書登錄開戶代理機構網站，按要求提交開戶申請材料。開戶代理機構應當對數字證書記載的投資者信息與投資者開戶申請表填報的投資者信息進行一致性比對，審核開戶申請材料后，按照相關規定為投資者辦理開戶手續。

第二十三條規定：數字證書應在確認投資者身份的真實性基礎上發放。本公司數字證書的頒發及使用等有關事項另行規定。

2、《證券公司開立客戶賬戶規范》第十八條規定：證券公司采取網上方式為客戶辦理開戶手續，應當符合以下規定：

（一）網上開戶僅適用于自然人客戶本人憑合法有效數字證書的開戶申請；

（二）證券公司接受客戶通過數字證書辦理相關業務，應當符合相關法律法規，并對數字證書記載的個人信息與賬戶有關個人信息的一致性進行比對；

（三）證券公司應向客戶充分揭示網上開戶可能面臨的風險，并與客戶明確約定網上開戶方式下雙方的權利義務。

3、《中國證券業協會會員單位參與整治利用網絡等媒體從事非法證券活動工作指引》第十五條【投資者教育】會員單位應將“整非”宣傳教育納入投資者教育環節中，采取多種有效方式，向客戶揭示非法證券活動的表現形式和典型特征，提高投資者風險識別和防范能力。

整治網絡非法證券活動典型案例二

案例

二、以內幕消息、“漲停股”等為誘餌招攬會員或客戶，收取會員費、咨詢費或服務費。

主要表現形式及傳播途徑：

本類非法證券活動的主要表現形式為以內幕消息、“漲停股”等為誘餌招攬會員或客戶，收取會員費、咨詢費或服務費等。

本類非法證券活動的主要傳播途徑為利用短信、郵件、微博、博客、QQ群、股吧等，并且通過電話營銷等方式與投資者聯系。

案例簡述：投資者張某在股吧看到一個帖子，內容為國內某知名私募基金公司資金實力雄厚，有機會獲取較多“內幕消息”，經常與實力機構一起坐莊，愿意帶著客戶一起發財，公司網站有以往操盤“戰績”，并提供了相關鏈接。張某隨即上網瀏覽了該公司網站，看見網站上有大量股票研究報告和行情分析，覺得該公司很“專業”。隨后張某免費注冊為該公司會員，并通過短信獲得薦股信息。張某跟蹤數日，發現推薦的股票“屢薦屢中”，便同意接受該公司的咨詢服務，并繳納了5000元服務費。之后，該公司推薦給張某的股票卻少有上漲，多數套牢，損失慘重。張某多次要求公司退還服務費，均無果，最后，電話無人接聽，網站無法登錄，張某發現上當，后悔不已。

手法分析：不法分子往往聲稱有“內幕消息”和“資金支持”，有所謂的歷史業績展示和“屢薦屢中”戰績，吸引投資者注意，騙取投資者信任。實際上，這些不法機構往往將同一股票向不同投資者做“漲”、“跌”反向推薦。比如不法分子先給2000人發短信推薦同一股票，一半發送“漲”的推薦，另一半發送“跌”的推薦；如第二天上漲，再給上漲的1000人發短信或電話繼續做反向推薦；第三天給剩下的500人打電話。這就像“扔飛鏢”的游戲，總會有一些人得到的薦股信息是“屢薦屢中”的，不法分子隨即對這類人群展開強大的宣傳攻勢和心理戰，吸引他們成為會員或客戶，收取會員費、咨詢費或服務費等。還有不法分子利用少數股票交投不活躍的特點，在開盤或收盤的幾分鐘內瞬間拉抬股價，甚至達到漲停板，造成薦股準確的假象。而他們網站上的所謂“專業報告”，也往往是免費收集或者盜版文章，甚至杜撰小道消息。

提資者提示：我國《證券法》第七十六條規定：證券交易內幕信息的知情人和非法獲取內幕信息的人，在內幕信息公開前，不得買賣該公司的證券，或者泄露該信息，或者建議他人買賣該證券。因此，這些不法分子所提供的所謂內幕信息是虛假的，投資者在進行證券投資咨詢時，一定要提高警惕，不要盲目相信所謂的 “內幕消息”； 特別是對那些推薦 “屢薦屢中”股票的電話和短信，要保持高度清醒，避免受騙上當！

參考法規：

一、《中華人民共和國刑法》第二百二十五條規定：“違反國家規定，有下列非法經營行為之一，擾亂市場秩序，情節嚴重的，處五年以下有期徒刑或者拘役，并處或者單處違法所得一倍以上五倍以下罰金；情節特別嚴重的，處五年以上有期徒刑，并處違法所得一倍以上五倍以下罰金或者沒收財產： 之規定，以擅自發行股票罪追究刑事責任。非上市公司和中介機構共謀擅自發行股票，構成犯罪的，以擅自發行股票罪的共犯論處。未構成犯罪的，依照《證券法》和有關法律的規定給予行政處罰。

（一）未經許可經營法律、行政法規規定的專營、專賣物品或者其他限制買賣的物品的； 》第一百七十九條

（二）買賣進出口許可證、進出口原產地證明以及其他法律、行政法規規定的經營許可證或者批準文件的； 之規定，以非法經營罪追究刑事責任；所代理的非上市公司涉嫌擅自發行股票，構成犯罪的，應當依照《刑法

（三）未經國家有關主管部門批準非法經營證券、期貨、保險業務的，或者非法從事資金支付結算業務的；

（四）其他嚴重擾亂市場秩序的非法經營行為。

第二百六十六條規定：“詐騙公私財物，數額較大的，處三年以下有期徒刑、拘役或者管制，并處或者單處罰金；數額巨大或者有其他嚴重情節的，處三年以上十年以下有期徒刑，并處罰金；數額特別巨大或者有其他特別嚴重情節的，處十年以上有期徒刑或者無期徒刑，并處罰金或者沒收財產。本法另有規定的，依照規定。”

二、《中華人民共和國證券法》第七十六條規定：證券交易內幕信息的知情人和非法獲取內幕信息的人，在內幕信息公開前，不得買賣該公司的證券，或者泄露該信息，或者建議他人買賣該證券。》第二百二十五條

持有或者通過協議、其他安排與他人共同持有公司百分之五以上股份的自然人、法人、其他組織收購上市公司的股份，本法另有規定的，適用其規定。

內幕交易行為給投資者造成損失的，行為人應當依法承擔賠償責任。

第七十八條規定：禁止國家工作人員、傳播媒介從業人員和有關人員編造、傳播虛假信息，擾亂證券市場。之規定，以非法經營罪追究刑事責任。對于中介機構非法代理買賣非上市公司股票，涉嫌犯罪的，應當依照《刑法

禁止證券交易所、證券公司、證券登記結算機構、證券服務機構及其從業人員，證券業協會、證券監督管理機構及其工作人員，在證券交易活動中作出虛假陳述或者信息誤導。

各種傳播媒介傳播證券市場信息必須真實、客觀，禁止誤導。

第一百六十九條規定：“投資咨詢機構、財務顧問機構、資信評級機構、資產評估機構、會計師事務所從事證券服務業務，必須經國務院證券監督管理機構和有關主管部門批準。

投資咨詢機構、財務顧問機構、資信評級機構、資產評估機構、會計師事務所從事證券服務業務的審批管理辦法，由國務院證券監督管理機構和有關主管部門制定。”

三、《最高人民法院、最高人民檢察院、公安部、中國證券監督管理委員會關于整治非法證券活動有關問題的通知關于整治非法證券活動有關問題的通知》第二部分“明確法律政策界限，依法打擊非法證券活動”第三點規定：關于非法經營證券業務的責任追究。任何單位和個人經營證券業務，必須經證監會批準。未經批準的，屬于非法經營證券業務，應予以取締；涉嫌犯罪的，依照《刑法》第二百二十五條

整治網絡非法證券活動典型案例三

案例

三、冒充專業人員或專家免費薦股為誘餌，招攬會員或客戶，詐取會員費、咨詢費或服務費。

主要表現形式及傳播途徑：

本類非法證券活動的主要表現形式為冒充專業人員或以專家免費診股或免費提供金股為誘餌，招攬會員或客戶，詐取會員費、咨詢費或服務費等。

本類非法證券活動的主要傳播途徑為利用廣播、電視、報刊、雜志等媒體播出或刊載違規節目或廣告。

案例簡述：2012年，投資者張某向某證券公司反映該公司員工“陳某”涉嫌代客理財詐騙，要求協助查明情況。根據張某描述，其看到某網站視頻節目“漲停最前線”，受邀嘉賓“陳某”在節目中大肆渲染薦股業績，并稱“要想免費獲取漲停股票，趕快撥打節目下方的熱線電話”。張某在高額回報的誘惑下，撥打了該熱線電話，對方聲稱可以指導其操作股票，并向她提供了投資顧問“陳某”的姓名和執業證書編號。在“陳某”的指導下，張某股票虧損嚴重，隨后“陳某”表示可以幫助其進行大宗交易，每月收益30-35%，因此張某分別匯款22500元、50000元至“閻某”指定賬戶，但一直未獲得任何收益，而且股票已虧損10余萬元。后來，張某與“陳某”無法取得聯系，希望陳某所在證券公司能夠協助查詢相關信息，并賠償損失。經核實，張某提供的陳某姓名和執業證書編號確為該證券公司員工，但該員工從未參加“漲停最前線”節目，也不認識張某，更沒有任何代客理財的行為，與張某所提供的匯款憑證中的收款人也沒有任何關系，系不法人員盜用其姓名和執業證書編號進行詐騙。隨后該證券公司將此情況向張某進行了解釋，并建議其向公安機關報案，通過法律途徑維護自身權益。

手法分析：該案例為不法分子冒充證券從業人員，以高額投資回報為誘餌，或對證券買賣的收益或損失作出承諾，騙取投資者錢財的案例，投資者一旦上當，不法分子便銷聲匿跡，投資者被騙的錢財也難以追回。我們告誡投資者，在參與證券投資時，要提高警惕，不要盲目輕信所謂的“專業人員”或“專家”所說的高額回報和收益承諾，在接受證券投資咨詢服務時，應當確認專業人員執業信息。可通過中國證券業協會網站（www.tmdps.cn）查詢其執業注冊信息及本人照片，也可以向其所在機構先進行核實。

投資者風險提示：根據《證券投資顧問業務暫行規定》及《關于規范證券投資咨詢機構和廣播電視證券節目的通知》規定，證券投資顧問向客戶提供投資建議，應當提示潛在的投資風險，禁止以任何方式向客戶承諾或者保證投資收益；投資咨詢機構在參與廣播、電視證券節目時，不得播出客戶招攬內容。

通過承諾投資收益的方式提供證券咨詢服務，屬于違法違規的證券活動，投資者要自覺遠離此類非法證券活動，加強自我保護和防范意識，自覺抵制不當利益的誘惑。

參考法規：

一、《證券投資顧問業務暫行規定》第十九條：證券投資顧問向客戶提供投資建議，應當提示潛在的投資風險，禁止以任何方式向客戶承諾或者保證投資收益。

二、《關于規范證券投資咨詢機構和廣播電視證券節目的通知》第二條規定：投資咨詢機構在參與廣播、電視證券節目時，應當提供中國證監會頒發的證券投資咨詢相關資格證書和注冊地證監局就該機構合規經營、業務投訴等情況出具的書面意見，廣播電視播出機構應當就其資料真實情況向當地證監局核實。在節目中不得播出客戶招攬內容。

第四條規定：廣播電臺、電視臺應加強對證券節目的審查與管理，節目內容必須符合廣播電視節目管理規定、證券投資咨詢相關法律法規、行業自律規范以及證券監管部門的管理要求和標準，提高資訊含量，不得宣傳過往薦股業績、產品、咨詢機構和人員的能力，不得傳播虛假、片面和誤導性信息。不得在證券節目中播出客戶招攬內容。未按《暫行規定》的要求履行報備程序并取得當地證監局同意，咨詢機構不得在證券節目中播出電話、傳真、短信及網址等聯絡方式。

三、《關于切實加強廣播電視證券節目管理的通知》第三條規定：廣播、電視播出機構應當對參與證券節目的咨詢機構和人員嚴格把關，向證監部門詳細核實咨詢機構和人員的資質等情況，并在節目中進行公示。無證券投資咨詢相關資格的機構或個人不得參與證券節目，材料不實、證監部門提出異議的咨詢機構和個人不得參與證券節目。

整治網絡非法證券活動典型案例四

案例

四、虛假承諾高收益，以保證收益、高額回報為誘餌，向投資者收取會員費、咨詢費或服務費等。

主要表現形式及傳播途徑：

本類非法證券活動的主要表現形式為虛假承諾高收益，以保證收益、高額回報為誘餌，向投資者收取會員費、咨詢費或服務費等。

本類非法證券活動的主要傳播途徑為利用廣播、電視、報刊、雜志等媒體播出或刊載違規節目或廣告。

案例簡述：投資者張某接到一個電話短信，對方自稱是廣州某投資公司，詢問張某的炒股情況。張某說自己不會炒股，對方便勸其把錢交給他們公司代為操作，保證每月利潤在50%以上，獲利后三七分成，不獲利不收錢。張某有點心動，于是拿出5000元匯到其指定的賬戶。沒過幾天，張某就收到該公司傳真過來的對賬單，說張某的股票已獲利2000元，并稱如果張某投入更多的本金，將會賺取更高的利潤。欣喜之下，張某又匯去3萬元。此后一段時間里該公司定期給張某傳真對賬單，獲利最高的時候，張某賬上股票市值已有20萬元。張某此時心想股市有風險，已經賺夠了，不如兌現，于是要求該公司將股票賣出后將現金退回給他，但該公司每次都以各種理由推脫，后來干脆不接的電話，最后張某只得到監管部門投訴，經監管部門核查才獲悉這家機構根本不具備證券經營相關資質，其提供給張某的對賬單均系偽造。

手法分析：不法分子利用合法證券公司或者證券投資咨詢公司的名義，騙取投資者信任，并以高額利潤為誘餌誘使投資者同意由其直接代替客戶操作，事實上，這些騙子基本上采取對多個上當投資者的賬戶與自己的賬戶進行反向操作的手段，獲取非法利益，甚至非法侵占投資者的財產。

投資者風險提示：我國《證券法》規定，機構開展證券投資咨詢業務必須經國務院證券監督管理機構和有關部門的批準。投資者在接受證券理財服務時,應當注意識別真假，選擇取得中國證監會頒發證券經營許可證的合法機構提供證券投資咨詢服務，合法機構的名稱和具體信息通過中國證監會網站（www.tmdps.cn）或中國證券業協會網站(www.tmdps.cn)查詢，不要盲目輕信網絡、陌生來電中所謂的“專業公司”。通過提供代客理財、承諾投資收益的方式提供的所謂證券咨詢服務，屬于違法違規證券活動，不受法律保護，投資者要遠離此類非法證券活動加強自我保護和防范意識，自覺抵制不當利益的誘惑。

參考法規：

一、《中華人民共和國證券法》第一百二十二條規定：設立證券公司，必須經國務院證券監督管理機構審查批準。未經國務院證券監督管理機構批準，任何單位和個人不得經營證券業務。

第一百六十九條規定，證券投資咨詢等業務屬于限制經營業務，應當經過中國證監會的核準。投資咨詢機構、財務顧問機構、資信評級機構、資產評估機構、會計師事務所從事證券服務業務，必須經國務院證券監督管理機構和有關主管部門批準。

二、《中華人民共和國刑法》第二百二十四條規定，有下列情形之一，以非法占有為目的，在簽訂、履行合同過程中，騙取對方當事人財物，數額較大的，處三年以下有期徒刑或者拘役，并處或者單處罰金；數額巨大或者有其他嚴重情節的，處三年以上十年以下有期徒刑，并處罰金；數額特別巨大或者有其他特別嚴重情節的，處十年以上有期徒刑或者無期徒刑，并處罰金或者沒收財產。

第二百二十五條規定：“違反國家規定，有下列非法經營行為之一，擾亂市場秩序，情節嚴重的，處五年以下有期徒刑或者拘役，并處或者單處違法所得一倍以上五倍以下罰金；情節特別嚴重的，處五年以上有期徒刑，并處違法所得一倍以上五倍以下罰金或者沒收財產：

（一）未經許可經營法律、行政法規規定的專營、專賣物品或者其他限制買賣的物品的；

（二）買賣進出口許可證、進出口原產地證明以及其他法律、行政法規規定的經營許可證或者批準文件的；

（三）未經國家有關主管部門批準非法經營證券、期貨、保險業務的，或者非法從事資金支付結算業務的；

（四）其他嚴重擾亂市場秩序的非法經營行為。”

第二百六十六條規定：“詐騙公私財物，數額較大的，處三年以下有期徒刑、拘役或者管制，并處或者單處罰金；數額巨大或者有其他嚴重情節的，處三年以上十年以下有期徒刑，并處罰金；數額特別巨大或者有其他特別嚴重情節的，處十年以上有期徒刑或者無期徒刑，并處罰金或者沒收財產。本法另有規定的，依照規定。”

三、《國務院辦公廳關于嚴厲打擊非法發行股票和非法經營證券業務有關問題的通知》

三、（三）嚴禁非法經營證券業務。股票承銷、經紀（代理買賣）、證券投資咨詢等證券業務由證監會依法批準設立的證券機構經營，未經證監會批準，其他任何機構和個人不得經營證券業務。

四、《證券經紀人管理暫行規定》第十三條：證券經紀人應當在本規定第十一條規定和證券公司授權的范圍內執業，不得有下列行為：

（三）與客戶約定分享投資收益，對客戶證券買賣的收益或者賠償證券買賣的損失作出承諾；

（七）為客戶提供非法的服務場所或者交易設施，或者通過互聯網絡、新聞媒體從事客戶招攬和客戶服務等活動。

整治網絡非法證券活動典型案例五

案例

五、公開招攬客戶，與不特定投資者簽訂委托協議，以代客操盤、承諾收益、虧損分擔等為誘餌，從事非法證券委托理財。

主要表現形式及傳播途徑：

本類非法證券活動的主要表現形式為公開招攬客戶，與不特定投資者簽訂委托協議，以代客操盤、承諾收益、虧損分擔等為誘餌，從事非法證券委托理財。

本類非法證券活動的主要傳播途徑為利用門戶網站、財經網站、論壇、股吧、博客、微博、QQ、MSN等新媒體作為營銷平臺散布非法證券活動信息，或利用廣播、電視、報刊、雜志等傳統媒體播出或刊載廣告，公開招攬客戶及委托理財。

案例簡述：在某證券公司營業部開戶的投資者張某進入證券市場的時間不長，總覺得自己對股票的買賣時機把握得不好，近期更是連續虧損，心情郁悶。一日，在瀏覽某財經網站論壇時，無意中發現某投資公司推出專門針對新手的“保姆式委托理財服務”，投資者只需簽訂“理財協議”，并將資金交給投資公司，無需自己管理，即可享受高額的固定年收益。

經某在高額收益的誘惑下，與該投資公司簽訂了“理財協議”，并將20萬匯入該公司指定賬戶。一年來，張某每月均收到投資公司關于理財收益情況的信息。當張某認為收益達到預期，并決定收回投資款及收益時，卻無法聯系上該投資公司。經查證，該投資公司提供的所謂“保姆式理財服務”純屬子虛烏有，每月賬單信息均系編造，20萬投資款已被該投資公司全部卷走。

手法分析：不法分子往往以“承諾收益”、“利潤分成”、“坐莊操盤”等形式吸引投資者參與委托理財，在高額回報的誘惑下，一些不明真相的投資者會與不法分子簽訂所謂的“委托理財協議”。這些非法公司在收到投資者的匯款后，就變更公司名稱或電話號碼，消失的無影無蹤。導致投資者遭受財產損失。

投資者風險提示：根據我國相關法規的規定，合法的證券經營機構和個人不得接受投資者的全權委托，進行股票投資。目前，不法分子利用一些投資者缺少證券投資知識，對法規不了解等特點，冒充所謂的專業機構或人員，以“高額收益”、“利潤分成”“穩賺不賠”等方式誘騙投資者將資金全權委托給他們，騙取投資者財產。投資者一定要高度警惕，避免上當受騙并遭受經濟損失。

參考法規：

一、《中華人民共和國證券法》第一百四十四條規定：證券公司不得以任何方式對客戶證券買賣的收益或者賠償證券買賣的損失作出承諾。

第一百四十五條規定：證券公司及其從業人員不得未經過其依法設立的營業場所私下接受客戶委托買賣證券。

二、《證券公司客戶資產管理業務管理辦法》第四條規定：證券公司從事客戶資產管理業務，應當依照本辦法的規定向中國證監會申請客戶資產管理業務資格。未取得客戶資產管理業務資格的證券公司，不得從事客戶資產管理業務。

第三十六條規定：證券公司從事客戶資產管理業務，不得有下列行為：

（二）向客戶做出保證其資產本金不受損失或者取得最低收益的承諾。

三、《證券公司監督管理條例》第四十六條規定：證券公司從事證券資產管理業務，不得有下列行為：

（一）向客戶做出保證其資產本金不受損失或者保證其取得最低收益的承諾。

整治網絡非法證券活動典型案例六

案例

六、以銷售證券咨詢類軟件工具、終端設備，或售后服務、技術培訓等名義變相從事證券投資咨詢業務。主要表現形式及傳播途徑：

本類非法證券活動的主要表現形式為以銷售證券咨詢類軟件工具、終端設備，或售后服務、技術培訓等名義變相從事證券投資咨詢業務。

本類非法證券活動的主要傳播途徑為利用門戶網站、財經網站、論壇、股吧、博客、微博、QQ、MSN等新媒體作為營銷平臺散布非法證券活動信息，或利用廣播、電視、報刊、雜志等傳統媒體播出或刊載違規證券節目或廣告。

案例簡述：張某是某證券公司的一位老客戶，平日里作風謹慎。一日，張某在其QQ上收到信息，營銷其加入某證券投資QQ群，張某抱著試一試的心態加入了該QQ群。不久，該QQ群發布信息推薦使用“自主開發”的薦股軟件，張某要求試用一段時間，其后張某通過該軟件略有獲利。試用期結束后，對方告訴張某，成為其會員可以獲取更多投資信息，獲得高額的回報，只需要事先繳納1萬元的會員費。張某在高額回報誘惑下，決定繳納會員費并投入10萬元，使用對方“自主研發”的薦股軟件進行操作。不久，張某虧損了2萬元，加上1萬元的會員費，平日里謹慎的張某因一時貪念就損失了3萬元。

手法分析：薦股軟件具有一定的技術含量，優秀的薦股軟件可以讓投資者及時掌握比較全面的信息，并在此基礎上給予投資者一定的專業投資建議。目前一些不法分子利用投資者對銷售和使用薦股軟件相關法規不熟悉的情況，推出虛假的“薦股軟件”欺騙消費者。不法分子推銷虛假“薦股軟件”時往往進行夸大宣傳，吹噓軟件的“神奇”功能；甚至通過人工提供或調節軟件“股票池”，達到其欺騙投資者的目的；有的不法分子聲稱薦股軟件只是工具，“要做好股票，就加入公司，成為會員，由專家指導”，進一步欺騙投資者。投資者風險提示：根據中國證監會2012年12月正式發布的《關于加強對利用“薦股軟件”從事證券投資咨詢業務監管的暫行規定》，向投資者銷售或提供“薦股軟件”并且直接或者間接獲取經濟利益的，屬于從事證券投資咨詢業務，應當經中國證監會許可，取得證券投資咨詢業務資格。未取得證券投資咨詢業務資格，任何機構和個人不得利用薦股軟件從事證券投資咨詢業務。因此，投資者在購買“薦股軟件”和接受證券投資咨詢服務時，應當事先了解或查詢銷售機構或個人是否具備證券投資咨詢業務資格。投資者可以在中國證監會網站(www.tmdps.cn)、中國證券業協會網站(www.tmdps.cn)進行查詢，防止上當受騙。

參考法規：

一、根據《關于加強對利用“薦股軟件”從事證券投資咨詢業務監管的暫行規定》第二條的規定，提供“薦股軟件”屬于從事證券投資咨詢業務，必須經中國證監會行政許可，取得證券投資咨詢業務資格。未取得證券投資咨詢業務資格，任何機構和個人不得利用薦股軟件從事證券投資咨詢業務。

二、《中華人民共和國證券法》第一百二十二條規定：設立證券公司，必須經國務院證券監督管理機構審查批準。未經國務院證券監督管理機構批準，任何單位和個人不得經營證券業務。

三、《國務院辦公廳關于嚴厲打擊非法發行股票和非法經營證券業務有關問題的通知》國辦發[2006]99號

三、（三）嚴禁非法經營證券業務。股票承銷、經紀（代理買賣）、證券投資咨詢等證券業務由證監會依法批準設立的證券機構經營，未經證監會批準，其他任何機構和個人不得經營證券業務。

四、《證券、期貨投資咨詢管理暫行辦法》第三條規定：從事證券、期貨投資咨詢業務，必須依照本辦法的規定，取得中國證監會的業務許可。未經中國證監會許可，任何機構和個人均不得從事本辦法第二條所列各種形式證券、期貨投資咨詢業務。證券經營機構、期貨經紀機構及其工作人員從事超出本機構范圍的證券、期貨投資咨詢業務，應當遵守本辦法的規定。

五、《證券經紀人管理暫行規定》第十三條規定：證券經紀人應當在本規定第十一條規定和證券公司授權的范圍內執業，不得為客戶提供非法的服務場所或者交易設施，或者通過互聯網絡、新聞媒體從事客戶招攬和客戶服務等活動。

六、《中華人民共國和刑法》第二百六十六條有關【詐騙罪】的規定：詐騙公私財物，數額較大的，處三年以下有期徒刑、拘役或者管制，并處或者單處罰金；數額巨大或者有其他嚴重情節的，處三年以上十年以下有期徒刑，并處罰金；數額特別巨大或者有其他特別嚴重情節的，處十年以上有期徒刑或者無期徒刑，并處罰金或者沒收財產。本法另有規定的，依照規定。