第一篇：財務分析計算公式

財務分析計算公式

1、資產結構分析

權益乘數=總資產÷股東權益

2、營運能力分析

應收賬款周轉率(次)=銷售收入÷應收賬款 存貨周轉率(次)=銷售收入÷存貨

流動資產周轉率(次)=銷售收入÷流動資產 固定資產周轉率(次)=銷售收入÷固定資產 總資產周轉率(次)=銷售收入÷總資產

3、盈利能力分析

加權平均凈資產收益率%=（凈利潤÷平均凈資產）×100% 攤薄凈資產收益率%=（凈利潤÷期末凈資產）×100% 總資產收益率%=（利潤總額+利息支出）÷平均資產總額×100% 銷售毛利率%=（銷售收入-銷售成本）÷銷售收入×100% 銷售凈利率%=(凈利潤÷銷售收入)×100% 營業利潤率%=(營業利潤÷營業收入)×100% 成本費用利潤率%(利潤總額÷成本費用總額)×100%

4、償債能力分析

資產負債率%=(總負債÷總資產)×100% 【該比值越低，企業償債越有保證，貸款越安全】

流動比率=流動資產÷流動負債 【與行業平均水平相比進行分析】

速動比率=（流動資產-存貨）÷流動負債 【與行業平均水平相比進行分析】 產權比率=總負債÷股東權益 【產權比率越低，企業償債越有保證，貸款越安全】

5、成長能力分析

營業收入增長率%=(本期營業收入增加額÷上期營業收入)×100% 營業利潤增長率%=(本期營業利潤增加額÷上期營業利潤)×100% 總資產增長率%=(本期總資產增加額÷總資產期初余額)×100% 凈資產增長率%=(本期凈資產增加額÷凈資產期初余額)×100% 經營現金流凈額增長率%=(本期經營現金流凈增加額÷上期經營現金流凈額)×100%

6、現金流量比較分析

凈利潤現金含量%=（經營現金凈流量÷凈利潤）×100% 銷售現金比率=經營現金凈流量÷營業收入

7、投資估值參考（股權投資項目適用）每股價格(元)=總市值÷發行在外的股份數 每股收益(元)=凈利潤÷發行在外的股份數 每股凈資產(元)=期末凈資產÷發行在外的股份數 市盈率=每股價格÷每股收益 市凈率=每股市價÷每股凈資產

第二篇：財務分析計算公式（共）

內部收益率、財務凈現值、靜態投資回收期的計算公式

（1）財務凈現值（FNPV）。財務凈現值是按行業基準收閃率或設定的目標折現率（ic），將項目計算期（n）_內各年凈現金流量折現到建設期初的現值之和。可根據現金流量表計算得到。在多方案比選中，取財務凈現值勤大者為優，如果FNPV0，說明項目的獲利能力達到或超過了基準收益率的要求，因而在財務上可以接受。

（2）財務內部收益率（FIRR）。財務內部收益率是指項目在整個計算期內各年凈現金流量現值累計等于零時的折現率。它的經濟合義是在項目終了時，保證所有投資被完全收回的折現率。代表了項目占用資金預期可獲得的收益率，可以用來衡量投資歷的回報水平。其表達式為財務內部收益率的計算應先采用試算法，后采內插法求得。內插公式為：內部收益率愈大，說明項目的獲利能力越大；將所求出的內部收益率與行業的基準收益率或目標收益率ic相比，當FIRRic時，則項目的盈利能力已滿足最低要求，在財務上可以被接受。

（3）動態投資回收期（Pt）。動態投資回收期是指項目以凈收益抵償全部投資所需的時間，是反映投資回收期力的重要指標。動態投資回收期以年表示，一般自建設開始年算起表達公式為：動態投資收回收期=[累計折現值開始出現正值的年數-1]+上年累計折現值的絕對值/當年凈現金流量的折現值在項目財務評價中，動態投資回收期愈小說明項目投資回收的能力越強；動態投資回收期Pt與基準回收期PC相比較，如果Pt？PC，表明項目投資能在規定的時間內收回，則項目在財務上可行。在附加幾個財務指標:(具體數字公式,無法輸入某些符號,就用文字代表)

（4）投資利潤率。投資利潤率是指項目達到設計生產能力后的一個正常年份的年利潤總額或生產能力后的一下正常年份利潤總額或生產經營期內年平均利潤與投資總額的比率。它是考察項目單位投資盈利能力的靜態指標。計算公式為：投資利潤率=（年利潤總額或年平均利潤總額）/投資總額*100% 投資利潤數值愈大愈好。在財務評價中，將投資利潤率與行業平均投資利潤率相比，當投資利潤率行業平均投資利稅率時，則項目在財務上可行。

（5）投資利稅率。投資利稅率是指項目達到設計生產能力后的一個正常年份的年利稅總額或生產經營期內年平均利稅總額與投資總額的比率。它是反映項目單位投資盈利能力和對財政所做貢獻標。計算公式為：投資利稅率=（年利稅總額或年平均利稅總額）/投資總額*100% 投資利稅率數值愈大愈好。在財務評價中，當投資利稅率行業平均投資利稅率時，則項目在財務上可行。

（6）資本金利潤率。資本金利潤率是指項目達到設計生產能力后的一個正常年份利潤總額或生產經營期內年平均利潤總額與資本金的比率，它反映投入項目的資本金盈利能力。計公式力：資本金利潤率=（年利潤總額或年平均利潤總額）/資本金*100% 該指標數據愈大愈好。評價標準應以同行業的平均資本金利潤率作比較，大于等于平均資本利潤率時為可行。3.財務效益和費用的識別與計算

第三篇：財務分析指標計算公式總結

財務分析指標計算公式總結

一、償債能力分析

（一）短期償債能力分析 1.流動比率=流動資產÷流動負債

2.速動比率=速動資產÷流動負債

3.現金比率=貨幣資金+交易性金融資產/流動負債

4.現金流量比率=經營現金凈流量/流動負債

（二）長期償債能力分析

1.資產負債率=負債總額÷資產總額

2.權益乘數=資產總額/所有者權益=1+產權比率=1/（1-資產負債率）

3.產權比率=負債/所有者權益

4.有形凈值債務率=負債總額/股權收益-無形資產

5.長期資產負債率=非流動負債/非流動負債+股東權益=非流動資產/長期資本

6.利息保障倍數=息稅前利潤/利息費用=利潤總額+利息費用/利息費用=凈利潤+所得稅+利息費用/利息費用

7.經營現金流量與債務比=經營現金凈流量/債務總額

8.現金流量利息保障倍數=經營現金凈流量/利息費用

二、營運能力分析

× ×周轉率＝主營業務收入÷資產平均余額

× ×周轉天數＝365÷周轉率

（1）應收賬款周轉率（次）=銷售收入÷應收賬款平均余額

平均收賬期＝365÷應收賬款周轉率

（2）存貨周轉率＝銷售收入÷存貨平均余額

存貨周轉期＝365÷存貨周轉率

（3）資產周轉率

①流動資產周轉率＝銷售收入÷平均流動資產

流動資產周轉期＝365÷流動資產周轉率

②非流動資產周轉率＝銷售收入÷平均非流動資產

非流動資產周轉期＝365÷非流動資產周轉率

③總資產周轉率＝銷售收入÷平均總資產

總資產周轉期＝365÷總資產周轉率

三、盈利能力分析

（一）來自資產負債表

資產報酬率=凈利潤/資產平均總額

資產現金流量回報率=經營活動現金凈流量/資產平均總額

所有者權益報酬率=凈利潤/股東權益平均總額=（凈利潤/資產平均總額）/股東權益平均總額/資產平均總額=資產報酬率×平均權益乘數

所有者權益現金流量報酬率=經營活動產生的現金凈流量/所有者權益平均余額

（二）來自利潤表

銷售毛利率=銷售毛利÷銷售收入凈額 =（銷售收入凈額—銷售成本）/銷售收入凈額 銷售凈利率＝凈利潤÷銷售收入凈額

拓展：資產報酬率＝銷售凈利率×總資產周轉率

(三)與股份公司有關的每股利潤與每股現金流量=（凈利潤-優先股股利）/發行在外的普通股平均股數

每股股利與現金發放率=（經營活動現金凈流量-優先股股利）/發行在外的普通股平均股數 每股凈資產=股東權益總額/發行在外的股票股數

市盈率=每股市價/每股利潤

四、企業成長能力分析

(一)收益

主營業務增長率=本期主營業務收入-上期主營業務收入/上期主營業務收入

凈利潤增長率 =本期凈利潤-上期凈利潤/上期凈利潤

每股收益增長率=本期每股收益-上期每股收益/上期每股收益

（二）資產

總資產擴張率=期末資產總額-期初資產總額/期初資產總額

固定資產擴張率 =期末固定資產總額-期初固定資產總額/期初固定資產總額

五、現金流量相關比率

經營活動的現金流量增長率=本期經營活動產生的現金流量總額-上期經營活動產生的現金流量總額/上期經營活動產生的現金流量總額

現金流量充足率=經營活動產生的現金流量凈額/長期負債現金償付額+固定資產購置額+股利支付金額

第四篇：財務計算公式

1.應收賬款周轉天數＝360/應收賬款周轉率

＝平均應收賬款×360天/銷售收入

應收賬款周轉率=銷售收入/[（期初應收賬款+期末應收賬款）/2]

2、流動比率=流動資產/流動負債

3、速動比率=速動比率/流動負債

4、資產負債率=負債總額/資產總額

5、銷售利潤率＝利潤總額 / 營業收入×100％

利潤總額＝營業收入－營業成本－費用

1.銷售利潤率＝（利潤總額/主營業務收入）×100％。

2.流動比率＝（流動資產/流動負債）×100％；它是衡量企業短期償債能力的重要指標，表明企業每元流動負債有多少流動資產作為支付保障，反映了企業流動資產在短期債務到期時可變現用于償還流動負債的能力。3.資產負債率＝（負債總額/總資產）×100％

存貨周轉率=營業成本/年平均存貨余額

（年平均存貨余額=（年初存貨余額+年末存貨余額）/2）

應收賬款周轉率=營業收入/年平均應收賬款余額

同上 總資產周轉率=營業收入/年平均資產余額

同上

需要說明的是：

1、有的資料上會用銷售收入代替營業收入

2、為了簡便計算，以及在不同的條件下，也會用年末個賬戶余額代替年平均余額

資產負債率（舉債經營比率）=（負債總額/資產總額）*100% 營業周期=存貨周轉天數＋應收賬款周轉天數

存貨周轉率（存貨的周轉次數）=銷售成本/平均存貨 存貨周轉天數=360/存貨周轉率

原材料周轉率=耗用原材料成本/平均原材料存貨 在產品周轉率=制造成本/平均在產品存貨

應收賬款周轉率=銷售收入凈額/平均應收賬款（含應收票據，減除壞賬準備）應收賬款周轉天數=360/應收賬款周轉率 流動資產周轉率=銷售收入/平均流動資產 總資產周轉率=銷售收入/平均資產總額

存貨周轉次數=銷貨成本/平均存貨余額

存貨周轉天數(天)=360/存貨周轉次數

存貨周轉 = 銷貨成本 /平均存貨

平均存貨 =(期初存貨額 + 期未存貨額)/ 2 預付賬款周轉天數=360/（銷售成本/預付賬款平均余額）預付賬款周轉率=銷售成本/預付賬款平均余額

預付賬款平均余額=（期初預付賬款+期末預付賬款）/2 預付賬款周轉天數=360/預付賬款周轉率

應付賬款周轉率=（主營業務成本+期末存貨成本-期初存貨成本）/平均應付賬款×100% 應付賬款周轉率=主營業務成本凈額/平均應付賬款余額×100% =主營業務成本凈額*2/（應付賬款期初余額+應付賬款期末余額）×100% 應付賬款周轉天數=360/應付賬款周轉率 應收賬款周轉率是賒銷收入凈額與應收賬款平均余額進行對比所確定的一個比率。

公式為：應收賬款周轉率＝賒銷收入凈額÷應收賬款平均余額。

其中，賒銷收入凈額=銷售收入-現銷收入-（銷售退回+銷售折讓+銷售折扣）

應收賬款平均余額＝（應收賬款余額年初數＋應收賬款余額年末數）÷2；

應收賬款余額＝應收賬款賬面凈值＋壞賬準備，數據可取自資產負債表及資產減值準備明細表。

預收賬款周轉次數=銷售收入/平均預收賬款余額

營運資金量=上銷售收入×(1-上銷售利潤率)×(1+預計銷售收入年增長率)/營運資金周轉次數

其中：營運資金周轉次數=360/(存貨周轉天數+應收賬款周轉天數-應付賬款周轉天數+預付賬款周轉天數-預收賬款周轉天數)

第五篇：財務指標分析計算公式

計算公式

一、償債能力分析數據：

1、流動比率=流動資產合計／流動負債合計×100%

2、速動比率=（流動資產合計-存貨）／流動負債合計×100%

3、資產負債率=負債總額／資產總額×100%

二、運營能力分析數據：

平均（-----）余額=（年初數+年末數）／2（-----）周轉期（天數）=360／（----）周轉率

1、應收賬款周轉率=主營業務收入（銷售收入）／平均應收賬款余額

2、預付賬款周轉率=主營業務成本（銷售成本）／平均預付賬款余額

3、存貨周轉率=主營業務成本（銷售成本）／平均存貨余額

4、應付賬款周轉率=主營業務成本（銷售成本）／平均應付賬款余額

5、預收賬款周轉率=主營業務收入（銷售收入）／平均預收賬款余額

6、營運資金周轉率（次數）=360／（應收賬款+預付賬款+存貨-應付賬款-預收賬款）周轉天數

7、流動資金周轉率（次數）=主營業務收入（銷售收入）／平均流動資產金額

8、預計營運資金量=上主營業務收入（銷售收入）×（1-上銷售利潤率）×（1+預計銷售收入年增長率）

主營業務（銷售）利潤率=主營業務（銷售）利潤／主營業務收入

9、總資產周轉率=營業收入凈額／平均資產總額

三、獲利能力分析數據：

1、總資產報酬率=【利潤總額+利息費用（財務費用中）】／平均資產總額

2、凈資產收益率=凈利潤／凈資產（總資產-總負債=所有者權益）×100%

3、（主營業務收入）銷售增長率=（本年銷售額收入-上年銷售額收入）／上年銷售收入×100%

4、利潤增長率=（本期利潤-上期利潤）／上期利潤×100%

5、本年總資產增長率=（年末資產總額-年初資產總額）／年初資產總額×100%