第一篇：2014春季貨幣銀行學大作業9

一、流動性陷阱

答：流動性陷阱：是凱恩斯提出的一種假說，指當一定時期的利率水平降低到不能再低時，人們就會產生利率上升而債券價格下降的預期，貨幣需求彈性就會變得無限大，即無論增加多少貨幣，都會被人們儲存起來。發生流動性陷阱時，再寬松的貨幣政策也無法改變市場利率，使得貨幣政策失效。

二、法定準備金

答：商業銀行在吸收存款后，一般從中提取一定比例用于準備金，剩余部分才用于放款。在大多數國家，逐漸對準備金與存款的比率做出了強制性規定，即該比例不能低于某一法定數額。這是商業銀行準備金與存款的最低比例，超過部分稱為超額準備金率，該最低限額則稱為法定準備金率。存款準備金制度作為一般性貨幣政策工具，是在中央銀行體制下建立起來的。所謂存款準備金，是指金融機構為保證客戶提取存款和資金結算需要而準備的在中央銀行的存款。在現代金融制度下，金融機構的準備金分為兩部分，一部分以現金的形式保存在自己的業務庫，另一部分則以存款形式存儲于央行，后者即為存款準備金。

三、銀行錢荒

答：錢荒，隨著貨幣政策不斷加大緊縮力度，“錢荒”從銀行體系內萌生、在資本市場被放大，一面是資金“饑饉”，一面是游資“過剩”，中國式不對稱“錢荒”，折射出的是金融領域和實體經濟發展的不平衡、不匹配。

錢荒，指的是由于流通領域內貨幣相對不足而引發的一種金融危機。銀行間市場隔夜回購利率自2010年底以來，第三次攀上如此高位，隨著貨幣政策不斷加大緊縮力度，“錢荒”從銀行體系內萌生、在資本市場被放大，而利率市場“冰火兩重天”的現狀則直接影響實體經濟的運行。

四、信托融資

答：信托融資是間接融資的一種形式，是通過金融機構的媒介，由最后信托公司向最后貸款人進行的融資活動。

信托是信用委托的意思。它是指受他人委托，代為管理、經營和處理某項經濟事務的行為。

融資是一個企業的資金籌集的行為與過程。也就是公司根據自身的生產經營狀況、資金擁有的狀況，以及公司未來經營發展的需要，通過科學的預測和決策，采用一定的方式，從一定的渠道向公司的投資者和債權人去籌集資金，組織資金的供應，以保證公司正常生產需要，經營管理活動需要的理財行為。

五、案例題（60分）

有報導說：春節后余額寶等互聯網理財產品七日年化收益率一路走低，3月2日，余額寶七日年化收益率5.97%，這也是余額寶自去年12月26日以來首次跌破6%。當前，理財通最近七日年化收益率為6.03%，百度百賺七日年化收益率為5.953%，網易現金寶七日年化收益率5.93%。對比春節之前，1月26日，微信理財7天年化收益率達到了7.9020%。余額寶節前的收益率低于理財通，7日年化收益率也在6.4%-6.45%之間。為何節后互聯網理財產品收益率一路下降？這是因為，余額寶、理財通等貨幣基金的收益率與市場資金供求關系掛鉤。貨幣基金主要投向銀行之間的協議存款。銀行缺錢放貸、應對提現時，愿意付出比較高的成本。資金供需關系決定貨幣基金回報率的高低。春節前，是銀行整體資金相對緊張的時期，一方面，老百姓從銀行取錢過年，對理財產品進行一定量的贖回；另一方面，春節前，企業需要結清供應商貨款、員工工資，企業的貸款需求旺盛。因此，每年年底，貨幣基金收益率相對較高。春節過后，銀行資金恢復到相對寬松的狀態，導致貨幣基金的回報率回落。

協議存款利率與上海銀行間拆放利率(Shibor)息息相關。2007年、2011年、2012年、2013年統計數據顯示，Shibor全年最低值出現在3月份的次數最多。從過往多年來看，貨幣基金年化收益率4%-5%是合理水平，但在特定的時間段，當市場資金偏緊時，收益率會偏高?；ヂ摼W金融行業人士認為，貨幣基金理財產品收益率會逐漸下行到4%-5%，但在月末、季度末、半年末、年末時，是資金相對緊張之時，貨幣基金收益率會有所上升。

春節后的余額寶、理財通等收益率持續下降。短期看，余額寶甚至可能破5，但長期看，余額寶收益上升的概率還是很高的。目前這股下降的趨勢是春節過后資金市場偏于寬松的表現，是一種短期的市場表現。影響余額寶收益因素主要有以下一些：

1）貨幣政策的調整；

2）同期存款類金融機構存貸款情況；

3）銀行間市場債券發行情況；

4）銀行間市場與其他市場的資金流動情況；

5）以及外匯占款、國庫現金定存招標、稅收轉移等。

以上因素的變化趨勢將直接傳導到余額寶綁定的貨幣市場基金。

此外，隨著利率市場化政策的出臺，對外貿易外匯占款增量的縮減，以及市場資金預估成本的抬高，不定期出現資金緊張狀況也是可能的，比如2013年6月份異常高企的資金市場。

請剖析：

（1）老百姓投資余額寶的收益來源和收益風險。

答：余額寶服務是將基金公司的基金直銷系統內置到支付寶網站中，用戶將資金轉入余額寶，實際上是進行貨幣基金的購買，相應資金均由基金公司進行管理，余額寶的收益也不是“利息”，而是用戶購買貨幣基金的收益，用戶如果選擇使用余額寶內的資金進行購物支付，則相當于贖回貨幣基金。整個流程就跟給支付寶充值、提現或購物支付一樣簡單。

跟一般“錢生錢”的理財服務相比，余額寶更大的優勢在于，它不僅能夠提供高收益，還全面支持網購消費、支付寶轉賬等幾乎所有的支付寶功能，這意味著資金在余額寶中一方面在時刻保持增值，另一方面又能隨時用于消費。收益風險的分析：

1、貨幣市場風險：貨幣型基金的收益并不是固定的，余額寶也是如此，如果貨幣市場表現不好貨幣性基金收益也會隨之下降，余額寶的收益是來自貨幣基金市場收益，并非支付寶支付。

2、與銀行競爭風險：支付寶推出余額寶實際上為了提升用戶的粘度，把用戶閑散的活期存款吸引到支付寶中的余額寶，方便用戶在淘寶購物，一定程度上會危及銀行的利益。

3、在監管方面：按照央行對第三方支付平臺的管理規定，支付寶余額可以購買協議存款，能否購買基金并沒有明確的規定。余額寶借助天弘基金實現基金銷售功能的做法，是在打擦邊球。從監管層面上來說，余額寶并不合法。一旦監管部門發難，余額寶有可能會被叫停。

（2）我國商業銀行為何讓原屬自己“享用”的收益給了余額寶？

答： 商業銀行和余額寶是互相互利的。兩邊都有收益的。

從客戶管理的角度上看，商業銀行對活期客戶的管理投入很少，卻給商業銀行創造了大量利潤。根據“長尾”效應，所有非流行的市場累加起來就會形成一個比流行市場還大的市場。長期以來，商業銀行在金融政策的保護下，對活期存款只給予活期利息，客戶的回報率極低。隨著互聯網金融逐步打破商業銀行在物理和政策方面的天然屏障，以余額寶為代表的互聯網基金瞄準銀行客戶“長尾”市場，開始搶占被商業銀行壟斷的16萬億活期存款市場。面對互聯網基金的競爭，商業銀行必須打破傳統的壟斷思維，敏捷響應市場的變化，提

升客戶活期存款價值，加強個性化服務，如推出活期余額理財服務。商業銀行可以與流動性管理好、歷史業績穩定和優秀的基金公司合作，為客戶進行活期余額理財服務，加強客戶個性化服務。商業銀行應當圍繞自身的系統和業務優勢，推出比如活期余額自動申購、短信贖回、線上/線下購物和還款業務自動贖回等第三方機構無法開展的獨特業務。商業銀行通過活期余額理財服務，不但可以增加客戶粘性，提高客戶的忠誠度，保持“長尾”市場份額，而且還可以吸引增量和增加中間業務收入。

第二篇：2014春季貨幣銀行學大作業10

一、流動性陷阱

答：流動性陷阱（liquidity trap）是凱恩斯提出的一種假說，指當一定時期的利率水平降低到不能再低時，人們就會產生利率上升而債券價格下降的預期，貨幣需求彈性就會變得無限大，即無論增加多少貨幣，都會被人們儲存起來。發生流動性陷阱時，再寬松的貨幣政策也無法改變市場利率，使得貨幣政策失效。

二、法定準備金

答：商業銀行吸收存款后，必須按照法定的比率保留規定數額的準備金(法定準備金)，其余部分才能用作放款。法定準備率是指以法律規定的商業銀行對于存款所必須保持的準備金的比例。準備率的高低因銀行類型、存款種類、存款期限和數額等不同而有所區別，如城市銀行的準備率高于農村銀行的準備率、活期存款的準備率高于定期存款的準備率。法定準備率有最高限和最低限。商業銀行為了獲取最大利潤，一般都愿意盡可能按最低準備率留準備金。中央銀行可以在法定的范圍內改變商業銀行活期存款的準備率來調節貨幣和信用供給。如果要突破法定準備率的最高限或最低限，就必須請求立法機構授予這項權力。改變法定準備率被認為是一項強有力的調節貨幣供給的手段，但這種手段由于影響太強烈而不常使用。

三、銀行錢荒

答：錢荒指的是由于流通領域內貨幣相對不足而引發的一種金融危機。銀行間市場隔夜回購利率自2010年底以來，第三次攀上如此高位，隨著貨幣政策不斷加大緊縮力度，“錢荒”從銀行體系內萌生、在資本市場被放大，而利率市場“冰火兩重天”的現狀則直接影響實體經濟的運行。

錢荒，一面是資金“饑饉”，一面是游資“過剩”，中國式不對稱“錢荒”，折射出的是金融領域和實體經濟發展的不平衡、不匹配。

四、信托融資

答：信托是信用委托的意思。它是指受他人委托，代為管理、經營和處理某項經濟事務的行為。

融資是一個企業的資金籌集的行為與過程。也就是公司根據自身的生產經營狀況、資金擁有的狀況，以及公司未來經營發展的需要，通過科學的預測和決策，采用一定的方式，從一定的渠道向公司的投資者和債權人去籌集資金，組織資金的供應，以保證公司正常生產需要，經營管理活動需要的理財行為。

五、案例題（60分）

有報導說：春節后余額寶等互聯網理財產品七日年化收益率一路走低，3月2日，余額寶七日年化收益率5.97%，這也是余額寶自去年12月26日以來首次跌破6%。當前，理財通最近七日年化收益率為6.03%，百度百賺七日年化收益率為5.953%，網易現金寶七日年化收益率5.93%。對比春節之前，1月26日，微信理財7天年化收益率達到了7.9020%。余額寶節前的收益率低于理財通，7日年化收益率也在6.4%-6.45%之間。為何節后互聯網理財產品收益率一路下降？這是因為，余額寶、理財通等貨幣基金的收益率與市場資金供求關系掛鉤。貨幣基金主要投向銀行之間的協議存款。銀行缺錢放貸、應對提現時，愿意付出比較高的成本。資金供需關系決定貨幣基金回報率的高低。春節前，是銀行整體資金相對緊張的時期，一方面，老百姓從銀行取錢過年，對理財產品進行一定量的贖回；另一方面，春節前，企業需要結清供應商貨款、員工工資，企業的貸款需求旺盛。因此，每年年底，貨幣基金收益率相對較高。春節過后，銀行資金恢復到相對寬松的狀態，導致貨幣基金的回報率回落。

協議存款利率與上海銀行間拆放利率(Shibor)息息相關。2007年、2011年、2012年、2013年統計數據顯示，Shibor全年最低值出現在3月份的次數最多。從過往多年來看，貨幣基金年化收益率4%-5%是合理水平，但在特定的時間段，當市場資金偏緊時，收益率會偏高?；ヂ摼W金融行業人士認為，貨幣基金理財產品收益率會逐漸下行到4%-5%，但在月末、季度末、半年末、年末時，是資金相對緊張之時，貨幣基金收益率會有所上升。

春節后的余額寶、理財通等收益率持續下降。短期看，余額寶甚至可能破5，但長期看，余額寶收益上升的概率還是很高的。目前這股下降的趨勢是春節過后資金市場偏于寬松的表現，是一種短期的市場表現。影響余額寶收益因素主要有以下一些：

1）貨幣政策的調整；

2）同期存款類金融機構存貸款情況；

3）銀行間市場債券發行情況；

4）銀行間市場與其他市場的資金流動情況；

5）以及外匯占款、國庫現金定存招標、稅收轉移等。

以上因素的變化趨勢將直接傳導到余額寶綁定的貨幣市場基金。

此外，隨著利率市場化政策的出臺，對外貿易外匯占款增量的縮減，以及市場資金預估成本的抬高，不定期出現資金緊張狀況也是可能的，比如2013年6月份異常高企的資金市場。

請剖析：

（1）老百姓投資余額寶的收益來源和收益風險。

答：余額寶是支付寶為個人用戶推出的通過余額進行基金支付的服務。把資金轉入余額寶即為向基金公司等機構購買相應理財產品。

余額寶首期支持天弘基金“增利寶”貨幣基金。

貨幣基金主要用于投資國債、銀行存款等安全性高、收益穩定的有價證券，2012年國內貨幣基金7日年化收益率平均約為3.8%。

收益風險：

1、政府部門的政策會影響和干擾余額寶的發展；

2、余額寶本身就是一種金融投資，金融投資都會有一定的風險；余額寶的安全性還是有保障的，有效而無任何風險的利用起來，由于基金風險低，前提是你不用手機操作余額寶，比如說叫停虛擬信用卡，互聯網帶來的渠道革命增加了對監管的要求 互聯網的出現，想投資理財就會有風險，3、在經濟發展中各種金融投資很多，所以也存在競爭風險。

（2）我國商業銀行為何讓原屬自己“享用”的收益給了余額寶？

答：目前，支付寶的備付金規模大約在200億元。根據相關數據統計，2012年12月末全國商業銀行的活期存款約為16萬億。有學者認為即使備付金全部轉入到余額寶，對商業銀行活期存款的影響也微乎其微。單純從余額寶目前備付金規模來看，學者們的看法似乎合理。但從美國市場經驗看，20世紀60年代美國商業銀行活期存款占比約為60%，由于貨幣市場基金的競爭而分流了活期存款，30年之后，銀行活期存款占比已降至10%。這說明貨幣基金對商業銀行活期存款的長期影響尤為明顯。支付寶客戶以青少年為主，80后客戶占6成以上，經濟積累單薄，渴望其小額資金穩健增值。盡管支付寶客戶被告知余額寶本質是一種理財模式，存在一定的風險，但是支付寶客戶對支付寶的安全和信譽有極高的認同感，在主觀上已經把余額寶和高息活期存款同等化

了，所以支付寶客戶將活期存款轉入余額寶概率很高。余額寶為客戶的活期存款資產在?！盎睢钡那疤嵯?，提供了一條極低風險的增值渠道，必定會分流商業銀行的活期存款。因此，在互聯網金融的沖擊下，我國商業銀行的活期存款流動不但會復制美國商業銀行活期存款的走勢，而且在過程和時間上還會明顯縮短。

第三篇：貨幣銀行學作業

入黨申請書

我是一名中國軍人，作為一名軍人就要以祖國的利益為重，以人民的利益為重，黨在任何時候都把群眾利益放在第一位，同群眾同甘共苦，保持最密切的聯系，不允許任何黨員凌駕于群眾之上。黨在自己的工作中實行群眾路線，一切為了群眾，一切依靠群眾，從群眾中來，到群眾中去，把黨的正確主張變為群眾的自覺行動。做為一名軍人我時時刻刻都不會忘記這些教誨，我會堅決聽從黨的指揮，愛國愛黨。只要黨和人民需要，我就會奉獻我的一切！我堅決擁護中國共產黨，遵守國家的法律法規，維護祖國統一，在軍隊中起先鋒模范作用。不出賣自己的國家，嚴格保守黨和國家的秘密，執行黨的決定，服從組織分配，積極完成黨的任務。

平時我在思想上堅定理想信念，樹立正確的世界觀、人生觀、價值觀，保持思想穩定，及時調節自我，保持愉快的心情去干工作。注意政治理論的學習，使自己接受正確思想，確實做到“常在河邊走，就是不濕鞋”，能夠經受住各種誘惑，永葆一名革命軍人的政治本色。多主動匯報思想，讓自己的思想讓黨組織知道，增強配合意識。

在工作中我以共產黨員的標準來要求自己，牢記入黨誓詞，克服并糾正自身存在的問題，工作中大膽負責，臟活、累活干在前面，遇到困難挺身而出。牢記黨對我的培養和教育，吃苦在前，享受在后。我要學習雷鋒的“釘子精神”，要不斷進取，知難而進，“三百六十行，行行出狀元，”我作為軍人，應該充分利用部隊這所大學校，努力地鍛煉自己，使自身素質不斷提高。

為人處世上團結同志、尊重領導，處理得當與上級、同級、下級之間的關系。尊重上級，誠懇接受上級批評，不管批評是否正確，查找自身原因，決不與上級爭執。與同級的關系，跳出老鄉圈子，多與戰友們交往，確實做到團結同志這一點。與下級關系，決不以新老兵拉長與他們的關系，以兄弟關系去幫助他，以身作則，確實體現出一個老兵的模范作用?，F在我還是一名預備黨員，我懇切希望黨組織能認可我，讓我轉正成為一名正式黨員。今后我會更加嚴格要求自己，牢記入黨誓詞。如果黨組織不予批準，則說明我離真正黨員的要求還有距離，我不會灰心或失望。我會更加勤奮工作，努力學習政治、理論文化等知識，以更高的工作標準和工作姿態去爭取黨組織的批準。

今天，我雖然向黨組織提出了入黨申請，請黨組織在實踐中考驗我！

此致

敬禮

申請人：

xxxx年x月x

第四篇：貨幣銀行學作業

網絡銀行對傳統銀行的沖擊

徐冰燕 營銷81001班 100017238

近年來，隨著全球電子商務的興起，我國商業銀行電子化的趨勢已經電子貨幣的普及，現在網上消費已經成為消費的一種重要的組成部分，電子支付也成為支付的重要手段。據信息產業部統計，1999年我國網上消費額只有5500萬元，發展水平僅為美國的0.23%。但是在2000年我國在網絡基礎設施、信息化建設及電子商務推廣等方面有了實質性的飛躍，網民人數有成倍的增長，2000年網上消費額已經超過3億元，到2005年，這一數字估計將會超過65億元，可以說是一塊很誘人的蛋糕。AC尼爾森最新研究顯示，63%的中國網民曾在網上購物。隨著網民的急劇增長，中國正成為網上購物的大市場。中國互聯網絡信息中心的統計顯示，從上世紀90年代開始，中國網民每年以300%的速度遞增，到2005年網民已超過1億人，成為僅次于美國的互聯網大國。

勿庸置疑，網上消費的方式有著傳統消費所無法比擬的優勢。網上消費之所以有今天如此巨大快速的發展，和其先天所具有的得天獨厚的條件息息相關。首先，網上消費的便捷及其效率——這是最大的優勢所在。點幾下鼠標變完成一次交易，輕松方便。其次，商家選擇范圍大，商品價格低廉。網上購物消費者在購買一件商品時第一時間便能貨比三家，商品對比一目了然。第三是價格。價格作為消費者消費時的一個重要衡量指標，在消費者決定購買一件商品時所起到的作用時是很大的。而網上的商家因為直接面對消費者，省下了中間環節的各項費用，因此價格普遍比市場價格低。例如同樣一款衣服在淘寶的價格往往要比現實生活中要低，所以吸引一大批消費者上網采購。

網絡銀行由此誕生，依托信息技術因特網的發展而興起的一種新型銀行，是基于因特網或其它電子通訊網絡提供金融服務的銀行機構，是金融創新與科技創新相結合的產物，是新型的銀行產業組織形式和銀行制度。

這種全新的為客戶服務的方式，可以使客戶不受地理、時空的限制，只要能上網，就能夠在家里、辦公室或旅途中方便快捷地管理自己的資產，了解各種信息及享受到銀行的各種服務。在未來不太長的時期內，網絡銀行將取代現有傳統銀行的經營方式而成為銀行業的主要經營手段，這將給傳統銀行業帶來前所未有的沖擊和挑戰。

網絡銀行優勢明顯，一是能極大地降低經營服務成本，創造巨大的利潤空間；二是業務開展不受時間地域限制，可最大限度地擴大業務規模；三是業務運作只需上網“點擊”，節省銀行和客戶的人力資源；四是使資金流隨物流的速度加快，減少在途資金損失。

一、網上銀行的特點：

1.操作迅速、快捷及高效率

網上銀行處理業務以電腦的處理能力為依托，互聯網絡又具有超越時間約束和空間限制進行信息交換的特點及優勢，用戶只需通過網絡，就能得到銀行每周7天，每天24小時的不間斷服務，相比傳統銀行，突破了傳統銀行需要在各地分支機構才能辦理的銀行服務，同時，網上銀行可以同時接納5萬個用戶同時辦理各項業務，為顧客節約了大量排隊時間，效率非常高，另外，利用網上信息的交互性，可以及時了解客戶的消費需求，進一步針對市場需求，快速地更新網銀產品，從而顯示出其獨特的操作優勢。

2.不受地域限制，隨意操作性強

網上銀行與傳統銀行相比，打破了傳統銀行受地域、時間等方面的限制，網上銀行能在全球任何地方、任何時間、以任何方式為用戶提供金融服務。

3.運行成本低

網上銀行主要是以電腦網絡系統為基礎，沒有固定的營業場所和營業人員，只需要在銀行網頁上操作相應的服務即可，而傳統銀行需要建立分布廣泛的營業網點，這樣一來，就需要投入大量的資金、人力、物力等，成本非常高，因此，網上銀行與傳統銀行相比，降低了運行成本，節約的大量票據的印刷費用和流通費用，既節約成本，又環保低碳。

4.信息量大且新

網上銀行可以為客戶提供大量、更新快速的信息，包括金融市場動態、業務信息、外匯信息、投資理財信息等，還可以提供業務咨詢、宣傳及進行客戶調查等項目。

二、我國網上銀行發展的現狀：

1.網銀用戶和交易規模不斷增加

網上銀行雖然在我國起步較晚，加之又受全球金融危機的沖擊，但是在政府和銀行業主管部門的大力扶持下，發展非常迅速，仍然展現出強勁的發展勢頭，1996年中國銀行首次在國內設立網站，1997年，招商銀行率先推出了網上銀行“一網通”，成為我國首家開通網上銀行的先驅者，隨后幾家國有銀行及其他商業銀行陸續開通網上銀行，并在我國的北京、上海、重慶、廣州、寧波、深圳、青島等主要城市試點成功，2003年我國爆發 非典，這又激起了互聯網和網上銀行業務的高速發展，人們開始接受網上購物，采用網上支付，據統計，截至2007年我國網上銀行用戶已發展到8 500萬，到了2009年網上購物用戶規模高達1.08億人，到了2010年，全國網銀個人用戶達1.5億，企業客戶達400多萬戶，2010年全年中國網銀市場交易額高達553.75萬億元，這標志著我國網上銀行建設邁出實質性的一步，通過數據可以顯示出我國網銀業務還有很大的市場前景。

2.用戶活躍度

隨著網銀用戶的持續增加，越來越多的用戶都開始慢慢嘗試網銀的各種業務，據《2009年中國網上銀行調查報告》顯示，個人用戶人均每月使用網銀5.9次，企業用戶使用高達11.3次，其中35～44歲的“社會核心”人群和女性網銀用戶增幅較大，由于網銀功能的不斷更新，用戶使用的活躍度也不斷提升，這對于許多網銀用戶來說，網上銀行正在由一種新鮮產品轉為日常生活和企業運營的必須產品。

3.業務種類逐漸豐富，形成各自品牌

我國網銀業務從起步到現在隨雖然只有短短的十幾年時間，但發展速度非?？?，緊跟經濟和時代潮流的快速發展，不斷研究不同用戶的需求，更新自己的產品，由過去網銀業務類型單

一、服務有限，發展至現如今的種類豐富、服務品種繁多，陸續形成自己獨有的品牌，如：工商銀行的“金融@家”、農行的“金e順”、建行的“e路”、招行的“一網通”等在廣大用戶中間均有良好的口碑。

4.外資銀行已開始進入我國網上銀行領域 自從我國加入世貿組織后，外資銀行也看中了中國金融的廣闊前景。

開始關注并涉足中國的網上銀行，與國內銀行展開競爭，目前有花旗、匯豐、恒生等十多家外資銀行面向我國開通網上銀行業務，隨著我國經濟的快速發展和對外開放程度的進一步深化，全球經濟一體化進程會使更多的外資銀行進入我國

網上銀行業務領域。

三、網上銀行存在的問題：

1.網銀內部系統薄弱，存在一定的安全隱患

網上銀行最大的優勢就是不受地域、時間的限制，使用方便快捷，但是據《2009年中國網上銀行調查報告》顯示，“網銀安全”已成為網上銀行發展面臨的最大障礙，盡管當前計算機技術很發達，研發了許多加密技術，但計算機網絡系統仍然不是很穩定，一些不法分子和黑客開始對網上銀行進行攻擊，盜取用戶賬號和密碼及其他信息，給廣大用戶造成了巨大的經濟損失和心理陰影，嚴重

影響了用戶繼續使用網上銀行的信心，這樣一來，不利于網上銀行的進一步發展

2.網上銀行的相關法律法規不夠完善

我國網上銀行起步較晚，經過十幾年的發展，已經得到了大部分用戶的認可，但是當前仍然缺乏與網上銀行相配套完善的法律法規，僅有中國人民銀行制定的《網上銀行業務管理暫行辦法》這一法律地位較低的部門規章，在維護網上銀行的正常進行，對電子資金的轉移和銀行與銀行之間、銀行與企業、銀行與個人之間的生的糾紛仍沒有完善的法律法規。

3.使用范圍小，客戶面較窄

改革開放以來，我國經濟快速發展，使得計算機網絡領域也得到快速發展，覆蓋地區越來越多，但是由于我國各地經濟水平有一定差異，這樣就使得只有一部分人了解和接受網銀業務，目前的使用人數只占我國總人數的1/6，且1/3的網民都是年輕的大學生，大多數網民上網都是為了娛樂和查找信息，真正使用網銀的幾率不大，另外，網銀的開通和普及主要是集中在沿海一些經濟比較發達的大城市里，而欠發達地區目前網絡的覆蓋仍然有限，有些地區目前仍然沒有開通網上銀行，這就導致失去一些潛在的客戶群體。

4.網上銀行的經營水平有限

目前，我國仍然沒有真正的網上銀行，當前所謂的網上銀行就是各大銀行通過自己的網站和網頁，將傳統的金融新產品和服務簡單地搬到網上，在產品上沒有擺脫傳統業務功能的局限，服務項目規模也有限，科技含量不高，更多的是把網絡看成是一種銷售方式或渠道，而忽視了網絡金融產品及服務的創新潛力，難以滿足用戶對金融產品和服務日益增長的需要，基本處于一種虧損狀態。同時，我國的網絡金融業發展也不平衡，銀行業、證券業的網絡化程度要比保險業、信托業高出許多，這種結構上的不平衡，也會影響到網絡金融業的穩定，也影響著網絡銀行更深、更廣、健康地發展。

5.缺乏專業人才

網絡銀行的發展需要大量高端技術人才，特別是對計算機網絡和金融業務兩者均精通的高素質人才，而我國目前從事銀行業人員專業技術水平均較低，這對于網絡銀行的發展及產品的創新和研發極為不利，同時人力資源的利用率也較差，因此，招聘高端技術人才是網上銀行持續發展的當務之急。

四、網絡銀行對傳統銀行業的影響巨大，主要表現在以下幾點：

（一）削弱傳統銀行業的優勢。過去，傳統銀行業的優勢在于擁有遍布全球的機構，代表實力象征的辦公用高樓大廈和本土人才，而網絡銀行的發展只要在國內有一個支付網接口就可以在網上向幾乎全國的客戶提供銀行業務服務，如美國的安全第一網絡銀行只有幾十名員工就可為全國提供金融服務。

（二）改變傳統銀行業的營銷方式。在信息社會，網絡是尋找客戶群的最便利的途徑，網絡銀行運用網絡這一交易雙方溝通、中介的渠道通過在網上聚集的巨大的人流、物流、信息流和資金流的相互促進、融通，使交易的效率大大提高，使銀行業的運營成本大大降低，業務量大大提高。而傳統銀行的人員促銷、網點促銷方式不得不徹底改變。

（三）轉變傳統銀行的經營理念。以富麗堂皇的高樓大廈作為銀行信譽象征，以鋪攤設點、增加銀行人員與客戶面對面的接觸服務經營理念將被以高科技、高安全性，更方便快捷，不受時間地域限制的不直接見面的服務所取代。

（四）調整傳統銀行業的經營戰略。使傳統銀行業的經營以產品為導向，向以客戶為導向轉變。最大限度的滿足客戶日益多樣化的量身訂做的個人金融服務需要，迅速改變銀行與客戶的聯系方式，壓縮銀行分支機構網點，投資構建先進網絡、網絡設備、系統和軟件產品。

（五）引起銀行競爭格局發生變化。傳統銀行曾在支付中介業務中占據絕對的壟斷地位，當前電子商務的快速發展和銀行電子化的相對落后給競爭者提供了絕佳的市場進入條件。電子商務的發展不會因為銀行網上支付的不支持而停止。很多非專業性機構，包括工廠廠商和非金融企業都在試圖分享這一市場。比如早

在1994年微軟就曾投標收購專長于家庭財務軟件的“直覺”公司，雖然失敗了但它已經向銀行業發出了警告：銀行在支付業務中的一統天下的局面正在改變。世界各國的銀行都清醒地意識到了這種威脅，銀行業的競爭格局已從同業之間的競爭發展到多業進入銀行業更多市場主體之間的競爭，使競爭更加多元化、復雜化。

目前，中國人民銀行牽頭組織12家商業銀行聯合共建了中國金融認證中心并已掛牌運行。我國的網絡銀行尚處于起步，應加快網絡銀行的發展步伐，培養和建立網絡金融問題的專門人才，加強對網絡銀行業的發展研究，研究對網絡銀行業的監管問題，為網絡銀行的健康發展提供良好的法律環境和物質環境。同時，各商業銀行要積極調整發展戰略，把網絡銀行做為今后的重要發展方向，追蹤世界先進技術，不斷創新網上銀行服務手段和服務方式，最大限度的投入到網絡銀行的建設中。

網上銀行的發展是一種不可阻擋的趨勢，是未來銀行業的必爭的核心領域，也是信息技術發展的必然結果，是提高銀行市場競爭力的重要手段，目前，我國網上銀行仍處于發展初期，特別是監管體系還不健全，隨著科學技術的不斷發展，網上銀行業也將面臨著更大的挑戰，因此，我們應盡快健全網銀監管法律體系，不斷加強網銀產品的創新力度，以推動我國金融產業的健康、快速發展。

第五篇：貨幣銀行學作業3

貨幣銀行學第三次作業

一、解釋下列詞匯

1、貨幣均衡

貨幣均衡即貨幣供求均衡，是指在一定時期經濟運行中的貨幣需求與貨幣供給在動態上保持一致的狀態。貨幣均衡是用來說明貨幣供給與貨幣需求的關系，貨幣供給符合經濟生活對貨幣的需求則達到均衡。

2、通貨膨脹

通貨膨脹指在紙幣流通條件下，因貨幣供給大于貨幣實際需求，也即現實購

買力大于產出供給，導致貨幣貶值，而引起的一段時間內物價持續而普遍地上漲現象。其實質是社會總需求大于社會總供給（供遠小于求）

3、貨幣政策

中央銀行為實現一定的經濟目標，運用各種工具調節和控制貨幣供給量，進

而影響宏觀經濟的方針和措施的綜合。

4、監管競爭

5、公開市場業務

中央銀在金融市場上公開買賣有價證券，以此來調節市場貨幣量的政策行為。

6、貨幣政策時滯

指從貨幣政策制定到最終影響各經濟變量，實現政策目標所經過的時間，即貨幣政策傳導過程所需的時間。

7、基礎貨幣

基礎貨幣是指處于流通界為社會公眾所持有的通貨及商業銀行存于中央銀行的準備金的總合。

8、宏觀貨幣需求

宏觀貨幣需求是一個國家從宏觀和全社會的角度出發，把貨幣作為交易的媒介，探討為完成一定時期商品和勞務的交易量，需要多少貨幣來支撐，根據一定時期經濟發展目標，確定合理的貨幣供給率。

二、判斷正確與錯誤

1．行業自律是一種有效的制度安排，其能夠發揮作用有賴于政府的強制實施。(X)

2．貨幣供給形成了對商品和勞務的總需求(√)

3．中央銀行對政府的獨立性是絕對的(X)

4．存款準備金政策是一個作用猛烈的貨幣政策工具，不能作為日常調控的工具。(√)

5．貨幣學派認為在貨幣傳導機制中起重要作用的是貨幣供應量。(√)

三、單選題

1．我國法定的貨幣政策目標是（C）。

A． 物價穩定與充分就業

B． 經濟增長與充分就業

C． 物價穩定與經濟增長

D． 經濟增長與國際收支平衡

2．在現代市場經濟條件下，最靈活最重要的貨幣政策工具是（C）。

A． 法定存款準備率

B． 再貼現

C． 公開市場業務

D． 利率政策

3．1．存款準備金越高，則貨幣乘數（B）。

A．越大

B．越小

C．不變

D．不一定

4．在調節貨幣和信用時，中央銀行處于被動地位的工具是（B）。

A．公開市場業務

B．再貼現政策

C．法定存款準備金政策

D．消費信用管理

5．下列可作為貨幣政策的中介指標的是(A)。

A．市場利率B．法定準備金率C．基礎貨幣D．超額準備金率

6．金融監管的首要目標是(D)。

A．維護國家利益B．維護社會公眾利益

C．控制金融機構經營規模D．維護金融體系的安全與穩定

四、多選題

1． 1．隱蔽性通貨膨賬主要有以下表現形式（BCDE）。

A． 商品價格明顯上漲

B． 商品普遍短缺

C． 排隊購買

D． 憑票供應

E． 黑市猖獗

2．中央銀行下列哪些活動會增加基礎貨幣的供給（AC）。

A． 購買政府債券

B． 賣出黃金、外匯儲備

C． 增加對商業銀行的信貸規模

D． 調高基準利率

E． 提高法定存款準備金比

3．在治理通貨膨脹中，屬于緊縮性貨幣政策的是（A BE）。

A． 提高法定存款準備率

B． 提高再貼現率

C． 降低再貼現率

D． 中央銀行買進有價證券

E． 中央銀行賣出有價證券

4．社會總需求一般可分解為以下四項（ABCE）。

A． 消費需求

B． 投資需求

C． 政府支出

D． 家庭需求

E． 出口需求

5．降低再貼現率的政策效果是（AD）。

A． 增加了商業銀行的超額準備金

B． 減少了商業銀行的超額準備金

C． 提高了商業銀行的資金成本

D． 降低了商業銀行的資金成本

E． 減小了貨幣乘數

6、貨幣政策的外部時滯包括（BC）。

A．認識時滯

B．執行時滯

C．生產時滯

D．行動時滯

E．計劃時滯

五、簡答題

1、金融監管的基本原則

（1）.依法管理原則。各國金融管理體制不同，但是依法管理上是一致的。包含2個方面，一金融機構是必須接受國家金融管理當局監督管理，有法保證。二是實施監管也必須依法。這樣才能保證管理的權威性，嚴肅性，強制性，一貫性，有效性。

（2）.合理適度競爭原則。競爭和優勝劣汰是一種有效機制。但是金融管理的重心應該在創造適度競爭上，既要避免金融高度壟斷，排斥競爭從而喪失效率和活力，又要防止過度競爭惡性競爭從而波及金融業的安全穩定，引起經常性的銀行破產以及劇烈的社會動蕩。

（3）.自我約束和外部強制相結合原則。既不能完全依靠外部強制管理，如果金融機構不配合，難以收到預期效果。也不能寄希望于金融機構自身自覺的自我約束來避免冒險經營和大的風險，必須2個方面結合。

（4）.安全穩健與經濟效益結合的原則。這歷來是金融監管的中心目的，為此所設的一系列金融法規和指標體系都是著眼于金融業的安全穩健和風險防范。但是金融業的發展畢竟在于滿足社會經濟的需要，要講求效益，所以金融監管要切實把風險防范和促進效益協調起來。

2、通貨膨脹的分類：

（1）按物價上漲的程度分為爬行式、溫和式、奔騰式、和惡性通貨膨脹。

（2）按市場機制的運行情況分為公開的和隱蔽的通貨膨脹。

（3）根據預期分為預期的和非預期的通貨膨脹。

（4）按照成因分需求拉上型、成本推進型和結構型通貨膨脹。

3、貨幣政策目標的內容

穩定物價；充分就業；經濟增長；國際收支平衡。

4、貨幣政策與財政政策的共性與區別

共性：（1）共同作用于本國的宏觀經濟方面

（2）兩者都是需求管理政策，即著眼于調節總需求，使之與總供給相

適應。

（3）它們的目標都是實現經濟增長、充分就業、物價穩定和國際收支

平衡。

區別：（1）政策的實施者不同，分別由中央銀行和財政部門來實施

（2）作用過程不同，貨幣政策的直接對象是貨幣運動的過程，以調節

貨幣供給的結構和數量為初步目標，進而影響整個社會經濟生

活；財政政策的直接對象是國民收入再分配過程，以改變國民收

入再分配的結構和數量為初步目標，進而影響整個社會經濟生

活。

（3）政策工具不同。貨幣政策使用的工具通常與中央銀行的貨幣管

理業務活動相關，主要是存款準備金率、再貼現率、公開市場業

務等；財政政策所使用的工具一般與政府的收支活動相關，主要

是稅收、國債及政府的轉移性支付等。

六、論述題

1、試述通貨膨脹對經濟效率的影響

（1）通貨膨脹導致儲蓄率降低。在高通貨膨脹的環境下，持有貨幣的機會成本將極大上升，同時人們在銀行的各類存款，其名義利率也往往不能隨通貨膨脹率的上升而充分調整，有時會出現“負利率”，從而導致儲蓄率降低。

（2）通貨膨脹導致投資率下降。在高通貨膨脹的環境下，各種商品的相對價格不斷變化，不確性增加，風險增大。企業為規避風險，常常會從生產周期長的產業轉到生產周期短的產業。同時，通貨膨脹會導致股票、債券價格下跌，企業集資困難，投資率下降。

（3）通貨膨脹影響產業結構、產品結構的合理配置。通貨膨脹會導致周期短、投資少、見效快的加工工業膨脹，導致基礎工業滯后，產業結構失衡。其次，政府為緩解通貨膨脹而大搞公共工程建設，所涉及的部門發展快于其他部門，加劇產業結構失衡。居民的搶購造成的虛假需求對生產造成誤導。企業為追求生產速度導致產品質量底。

（4）通貨膨脹打亂了正常的商品流通。通貨膨脹導致流通中的囤積居奇，出現嚴重投機存貨。此外，通貨膨脹不利于企業加強管理，引發金融領域的混亂和影響國際收支平衡，損害政府威信，使政局不穩。