第一篇：代銷金融產品法律關系淺析

代銷金融產品法律關系淺析

自中國證監會2012年11月12日頒布《證券公司代銷金融產品管理規定》（下稱“規定”）以來，各家證券公司紛紛開展代銷金融產品業務。證券公司代銷金融產品，不僅為客戶提供了多樣化的理財渠道、豐富了證券公司產品線、留住了客戶資產，還為證券公司增加了代銷業務收入。與此同時，如何處理代銷業務中，金融產品發行人、投資者之間的關系，合理控制代銷業務的風險，也成為證券公司關注的焦點。現本文將代銷金融產品的法律簡要分析如下：

簡單的來說，在一個金融產品代銷的過程中，會產生以下兩種法律關系：委托代理關系、金融消費者與金融服務的關系。

首先，證券公司與金融產品的發行者之間，產生的是委托代理關系，證券公司代理發行者銷售金融產品，而銷售的后果由金融產品發行者承擔。證券公司從中獲得委托代理報酬。屬于有償委托，在司法實踐中，有償委托賦予受托人更高的“合理審慎的注意義務”。這一點在規定中并無過多體現。但在代銷協議中，往往會涉及“投資者適當性管理”“反洗錢義務”“客戶后續服務”等條款，此類條款中，證券公司往往需承擔以上義務，在以上義務未獲履行或履行不充分時，證券公司可能面臨對賠償責任。

其次，證券公司于金融產品買受人之間，是否可以因“委托關系”的存在而規避責任。此處需要引入“金融消費者”的概念。金融消費者概念是消費者概念在金融領域的延伸。作為一個法定概念，它最早出現在2000年英國的《金融服務和市場法案》中，這也標志著金融消費者成為立法明確定義的保護對象。事實上，美國的《金融服務現代化法》、日本的《金融商品交易法》等，也都提出了金融消費者的保護問題。金融消費者的權利，是指在購買使用金融商品或接受金融服務的過程中，金融消費者享有的權利。金融消費者作為消費者在金融領域的延伸，除了享有一般消費者的權利之外，還享有特定的與金融業特點相適應的一些權利。具體而言，金融消費者的權利主要應該有知情權、隱私權、求償權等。其中，對于代銷機構來說，應該重點關注的是知情權和求償權。

所謂知情權，金融市場具有天然的信息不對稱特性，嚴重的信息不對稱帶來了利益失衡。實踐中，損害金融消費者知情權的案件越來越多，主要表現為虛假宣傳、風險提示不夠、收費依據不透明等。知情權作為最核心的權利，包括公平自由獲取金融信息的權利、真實準確全面獲取金融信息的權利、及時迅捷獲取金融信息的權利。

而所謂求償權，是指金融消費者的一項救濟措施，在金融消費者利益受到侵害時能起到補救的作用。金融消費者購買理財產品后，如果發生利益受侵害，可以依據向對方請求賠償。如果得不到賠償，可以向有關金融監管部門投訴，或者可以向法院起訴進行維權。在求償權的行使過程中，各國都開始思考“買者自負”“意思自治”這些原則是否絕對適用于金融產品銷售領域。日本的《金融產品銷售法》規定，本法保護對象為資訊弱勢之一方當事人，即在金融產品銷售之際，無論是自然人或法人的金融消費者，都屬于資訊弱勢一方，應獲得更多保護。而美國的《金融服務現代化法》將消費者主要界定為接受金融交易的個人，金融交易的對手方需在交易中履行“注意義務”。可見，由于信息不對稱，在金融產品交易中屬于弱勢的投資者，得到了立法和司法更多保護。并未完全引用以上兩項原則。

目前，我國并沒有金融消費者這一法律概念，但，在證監會的規章中，我們已經可以尋得一些端倪，在證監會及交易所的規章及自律規章，例如《證券公司客戶資產管理辦法》、股票質押式回購交易指南以及規定中，都提到了“投資者適當性管理”這一概念。即“將合適的產品賣給合適的人”，如違反這一規定，可能導致民事責任或行政處罰。

那么，以上這些權利，是否及于作為代銷機構的證券公司呢，根據規定第八條“證券公司應當審慎選擇代銷的金融產品，充分了解金融產品的發行依據、基本性質、投資安排、風險收益特征、管理費用等信息。證券公司確認金融產品依法發行、有明確的投資安排和風險管控措施、風險收益特征清晰且可以對其風險狀況做出合理判斷的，方可代銷。”第十一條“證券公司應當對所代銷金融產品的風險狀況進行評估，并劃分風險等級，確定適合購買的客戶類別和范圍。”第十二條“ 證券公司向客戶推介金融產品，應當了解客戶的身份、財產和收入狀況、金融知識和投資經驗、投資目標、風險偏好等基本情況，評估其購買金融產品的適當性。證券公司認為客戶購買金融產品不適當或者無法判斷適當性的，不得向其推介；客戶主動要求購買的，證券公司應當將判斷結論書面告知客戶，提示其審慎決策，并由客戶簽字確認。委托人明確約定購買人范圍的，證券公司不得超出委托人確定的購買人范圍銷售金融產品。”顯而易見的，證券公司在代銷金融產品業務中，是金融消費者知情權、求償權的行使對象，此處的“代銷”，代理的不僅僅是銷售這個環節，更承擔了作為金融產品提供者對消費者應盡的闡釋產品、充分告知、提示風險、確定合格投資者范圍、適當性管理等等義務，而對于后續服務、糾紛處理、信息披露等，監管層則給出了意思自治的空間，交給雙方的合同去約定。

綜上，證券公司如對代銷的金融產品性質、風險特征、合格投資者等特性不了解，如出現客戶損失或糾紛，面臨的不僅僅是行政處罰，還將對投資者承擔民事責任，如導致委托人招致行政處罰或民事賠償，還有可能因未盡審慎注意義務的有償委托，承擔賠償責任。對于代銷金融產品的選擇和管理，應建立全面全流程的管理制度、做好盡職調查、妥善選擇合格投資者，最大限度規避風險。

第二篇：金融產品代銷協議

代理銷售服務協議

甲方： 地址： 法定代表人： 聯系人： 聯系方式：

乙方： 地址： 法定代表人： 聯系人: 聯系方式：

鑒于: 甲方擬聘請乙方在其合法許可經營業務范圍內，就甲方擬發行的私募基金產品提供相關代理銷售服務，乙方接受前述聘請，雙方達成一致，協議內容如下：

第一章 合作事項

第一條 代理期限與代理服務內容

甲方委托乙方在本協議下的代理期限，自本協議生效之日起至本協議約定代理事宜完成之日止。乙方按照私募基金產品（以下簡稱“基金產品”）相關的文件或條款向合格的機構和個人介紹基金產品相關信息，促使潛在的投資人投資該基金產品。在本基金產品銷售期間，乙方提供銷售服務的投資者（以下簡稱“投資者”）與甲方達成認購意向并簽署合同后，投資者將資金交付至甲方指定的資金募集賬戶。

募集賬戶信息如下： 戶名： 開戶行: 賬號：

第二條 代理銷售

（一）基本信息：

1、本基金產品每期成立之日后，且投資者滿足本產品條件的情況下，10個工作日內支付代理銷售費用。

2、代理銷售服務費金額=本基金產品對應期限金額* %

3、代理銷售產品規模： 億（或以實際募集資金為準）

4、此服務費為稅后費用，乙方不需要開具發票。

（二）乙方的服務費收款賬號信息

戶名：

帳號：

開戶行：

（三）作為甲方向乙方支付代理費的前提條件，乙方須履行：

（1）按照本合同的約定，辦理甲方委托事項；

（2）及時向甲方交付客戶簽署的合同（如有）：合同內容須簽署完整、客戶身份資料須齊全，包括本協議第十一條所屬的全部資料（具體以甲方出具的《項目簽約指南》所列材料為準）；

（3）不得拖欠、挪用、侵占基金產品資金、基金產品收益和基金產品財產；（4）應配合甲方組織相關人員進行業務培訓；

（5）向甲方返還未使用的基金產品文件等其他甲方交付給乙方的與本基金產品有關的協議文本。

第二章 甲方權利及義務

第三條 的有關規定。

第四條 在基金產品成立前，乙方應積極配合甲方撥打其提供銷售服務的客戶的真實聯系電話；除本 甲方承諾并保證本協議項下提供給乙方代理銷售的基金產品符合國家法律法規、監管政策次電話回訪外，甲方承諾不越過乙方主動聯系其提供銷售服務的客戶。

第五條 在基金產品成立后且乙方未違反本協議約定義務的前提下，甲方有按時足額向乙方支付相關代理費用的義務。

甲方/乙方確保所有參與合作項下的工作人員都是甲方/乙方的專業人士，具有豐富投資/基金銷售經驗和操作技能，并已經甲方/乙方授權代表甲方/乙方從事專業服務。

第三章 乙方權利義務

第六條 在基金產品順利成立且乙方未違反本協議約定義務的前提下，乙方有向甲方按時及足額收取代理銷售服務費的權利。

第七條 乙方在接受甲方委托后負責基金產品的代理銷售，并配合甲方進行產品的推介和宣傳工作。乙方應當建立健全銷售適用性管理制度，充分、全面地向客戶揭示基金產品的風險，尤其是特有風險；注重根據客戶的風險承受能力銷售相應風險等級的基金產品，將合適的產品銷售給合適的客戶。

第八條 乙方為甲方的代理銷售機構，在代理銷售過程中，不得向客戶承諾收益，不得承諾保底，不得超出甲方提供的范圍進行推薦，不得通過廣播、電視、報紙等公眾媒體進行營銷宣傳；為避免疑問，雙方在此一致確認，在本合同項下，乙方僅為基金產品的代理銷售方并在甲方的授權范圍內提供客戶維護服務，不參與基金產品的運作和管理，也不得承諾將由甲方或乙方承擔管理、運用基金產品資金產生的風險。若乙方超出甲方的授權范圍，乙方應承擔由此產生的法律責任及不利后果。

第九條 乙方應向客戶客觀合規地介紹基金產品及有關業務辦理程序，應保證有充足時間供客戶審閱私募基金產品合同內容，并對客戶的資金能力、金融投資經驗和投資目的進行充分了解，填寫客戶資料表和相關證明材料備查；乙方在了解客戶的理財需求后，在符合法律法規及監管要求的前提下，根據甲方要求為甲方提供代理銷售服務（甲方應對因此知悉的客戶信息及資料予以保密）。

第十條 乙方應于該項私募基金產品成立后的5個工作日內將委托人交付的文件移交給甲方。

第十一條 代理銷售期間，乙方負責協助甲方進行客戶資金的匯集及劃轉工作。乙方提供有關服務時，應符合監管機構對于其自身的反洗錢的規定。乙方銷售的對象客戶應為合格投資者，且應以自己擁有合法處分權的資金認購/參與私募基金產品，不得非法匯集他人資金認購/參與私募基金產品。

第十二條 乙方應于銷售截止日24:00前將全部客戶的《私募基金合同》客戶簽署頁按客戶資料表順序掃描給甲方，以保證項目的及時成立。

第十三條 在代理銷售期間，乙方協助甲方進行客戶的維護，包括與客戶的溝通以及相關信息披露等工作。

第十四條 乙方有權了解產品運作的基本情況、客戶在甲方享受服務的情況及客戶向甲方提出的意見及建議等。

第十五條 乙方代理銷售過程中，應要求客戶提供簽署基金產品合同所必要的證明材料。客戶為自然人的，應提供包括但不限于：認購/參與資金付款證明、客戶本人身份證復印件、用于接收基金產品利益的分配賬戶復印件，委托他人辦理認購/參與事宜的，還應提供代理人身份證復印件和客戶本人的授權委托書，以上材料（代理人身份證復印件除外）均需客戶本人簽字確認；客戶為機構的，應提供包括但不限于：認購/參與資金付款證明、營業執照副本復印件、法定代表人身份證復印件、授權委托書、經辦人有效身份證件復印件，用于接收基金產品利益的分配賬戶復印件，以上材料均需加蓋機構公章。乙方應在其代理銷售的產品的募集期結束后三個工作日內將代收的前述全部材料轉交給甲方。

第十六條 乙方應對客戶的身份證件、認購/參與資金付款證明等材料的真實性和一致性進行表面審核，包括但不限于：客戶為自然人的，應審核身份證復印件與原件是否一致，經辦人所提供的身份證是否為其本人身份證，認購/參與資金付款證明是否確為該客戶的付款證明，委托他人辦理的，授權委托書中指明的代理人及其信息是否與經辦人相符，材料之間的相互吻合等；客戶為機構的，應審核經辦人身份證復印件與原件是否一致，經辦人所提供的身份證是否為其本人身份證，認購/參與資金付款證明是否確為該客戶的付款證明，經辦人的授權委托手續、材料是否齊全，材料之間的相互吻合等。第十七條 乙方應向甲方提供其推薦客戶接收基金產品收益的賬戶準確信息，若因乙方過錯，提供的收益分配賬戶信息有誤，導致乙方推薦客戶未能及時獲得相關基金產品收益的，由此給甲方或者客戶造成的全部損失由乙方承擔。

第十八條 未經甲方事先書面同意，乙方不得將其受托的代理銷售業務再授權第三方代理。第十九條 法律法規及本協議規定的其他義務。

第四章 反洗錢條款

第二十條 乙方應當根據反洗錢法律法規的要求建立健全反洗錢內部控制制度，設立反洗錢專門機構或者指定內設機構負責反洗錢工作，建立健全客戶身份識別制度、客戶身份資料和交易記錄保存制度、大額交易和可疑交易識別和報告制度，在代理銷售甲方基金產品過程中嚴格履行反洗錢義務。

第二十一條 甲方委托乙方辦理基金產品的代理銷售業務即視為甲方已經委托乙方在基金產品銷售過程中對基金產品投資者的身份進行識別。乙方在受理業務申請時，應嚴格遵守《反洗錢法》、《反洗錢規定》、《身份識別和保存管理辦法》以及其他相關法律法規的規定對基金產品投資者進行身份識別，妥善保存基金產品投資者的身份資料信息和交易記錄。

第二十二條 乙方在受理業務申請時，應當識別客戶身份，了解實際控制基金產品投資者的自然人和交易的實際受益人，核對基金產品投資者的有效身份證件或者其他身份證明文件，登記客戶身份基本信息，留存有效身份證件或其他身份證明文件的復印件或影印件。乙方在受理業務過程中收集的客戶基本信息（包括個人客戶基本信息和機構客戶基本信息）應滿足相關法律法規的要求。投資者先前提交的身份證件或者身份證明文件已過有效期的，投資者沒有在合理期限內更新的且沒有提出合理理由的，乙方應中止為投資者辦理柜臺業務。

第二十三條 乙方應按照法律法規規定的年限妥善保管基金產品份額持有人的開戶資料信息（包括但不限于基金產品投資者的姓名、身份證號碼、基金產品賬號、聯系方式等），并根據相關業務流程向注冊登記機構和/或甲方及時準確地傳遞全部上述資料。在甲方提出此類查詢要求時，積極予以提供或協助。

第二十四條 在與客戶業務關系存續期間，如客戶身份資料發生變更的，乙方應當及時更新客戶身份資料。

第二十五條 乙方不得為身份不明的客戶提供服務或者與其進行交易，不得為客戶開立匿名賬戶或者假名賬戶。

第二十六條 出現客戶身份存疑、身份資料過期等相關法律法規規定的情形時，乙方應當重新識別客戶（即法律法規規定的方式重新識別投資者的身份）。

第二十七條 乙方應嚴格管理資金的劃付，將參與、分紅及認參與不成功的相應款項直接劃入投資人開戶時指定的同名銀行賬戶。投資人申請退出時要求變更指定銀行賬戶的，乙方應對申請變更人的有效身份進行核實，并記錄申請變更人的基本信息及申請變更的時間、地點、賬戶信息，同時作為異常交易處理。

第二十八條 在開展代理銷售業務工作中，甲乙雙方應積極協助配合對方對可疑交易和大額交易進行調查，并及時提供因監管機構或國家有權機關調查所需的客戶資料信息。

第二十九條 甲乙雙方保證就對方提供的客戶資料信息保密，除法律法規要求的情形外，不對外使用或泄露。

第三十條 甲乙雙方應根據反洗錢監管部門的要求建立反洗錢客戶風險等級劃分制度，按照客戶的特點，并考慮地域、業務、行業、客戶是否為外國政要等因素，劃分風險等級，并在持續關注的基礎上，適時調整風險等級并據其設定不同的審核標準。甲乙雙方應根據客戶的風險等級，定期審核本機構保存的客戶基本信息。

第三十一條 乙方應按照反洗錢監管部門的要求，積極開展反洗錢業務的宣傳，組織員工接受反洗錢培訓。

第三十二條 乙方未依照相關法律法規及本協議的要求履行反洗錢職責而導致甲方、投資者或基金產品財產受到損失,乙方應承擔賠償責任,因此造成甲方向第三方承擔責任的,乙方應賠償甲方因此而遭受的全部損失。

第五章 保密條款

第三十三條 本章的宗旨是在保證甲、乙各方在合作的同時，對對方的保密信息提供適當的保護。甲、乙雙方同意在一方（披露方）披露保密信息給另一方（接受方）時，適用本條的規定。

第三十四條 保密信息的范圍

除披露方書面標明為非保密資料或信息或事實上已屬于公開信息的外，甲方或乙方在本合同簽訂、履行過程中接受或知悉的對方資料和信息（包括客戶信息），均視為保密信息。

第三十五條 保密義務

1、接受方應在保密期限內對保密信息保密，未經披露方事先書面同意，不得將其用于在本合同約定以外的目的，并不得將其泄露給任何第三方。

2、如果法律規定或有權機關、監管機構、一方上市的證券交易所要求接受方必須對保密信息或由保密信息得出的任何意見、判斷等信息做出披露時，接受方做出該等披露不違反保密義務，但在合法可行的前提下，接受方應當事先書面通知披露方，接受方盡合理努力接受并執行披露方就相關披露事宜的合理建議以消除或減輕因前述信息披露給披露方可能造成的損失。

第三十六條 保密條款的違約責任

接受方違反保密義務的，應當對披露方因此所遭受的直接損失以及所支付的費用承擔賠償責任。如上述資金賠償不足以彌補因接受方違反保密條款而給披露方造成的損害，則披露方還有權采取法律所允許的其他救濟措施，包括但不限于提前終止合同、承擔賠償責任等。

第三十七條 保密期限：本章條款在本協議終止后一年內有效。

第六章 違約責任

第三十八條 甲乙雙方任何一方不履行本協議項下之義務或履行義務不符合本協議之約定的，應當承擔違約責任。

第三十九條 在基金產品順利成立且乙方未違反本協議約定義務的前提下，如甲方未按約向乙方支付代理銷售服務費的，每逾期一日，按遲延支付金額萬分之五向乙方支付違約金。

第四十條 發生下列情況，甲乙雙方任何一方均可免于承擔相應的違約責任，但不能履行合同義務方有向對方及時告知不能履行原因的義務：

1、任何一方按照法律、法規及部門規章的規定、國家金融監管部門或國家有權的司法或行政部門的要求，未履行本協議項下的義務；

2、因為非任何一方的原因而導致的通訊故障、電力供應暫停、計算機系統故障或其他不可抗力事件而未履行本協議項下的義務。但是，相關方有義務及時采取必要的措施，防止損失的擴大。沒有采取適當措施致使損失進一步擴大的應承擔相應的違約責任。

第七章 其他約定條款

第四十一條 協議的生效

本協議經雙方法定代表人或授權代表簽字或蓋章并加蓋公章或合同專用章之日起生效。第四十二條 補充協議的簽訂：

根據業務拓展需要對雙方具體合作內容、服務費用等內容進行具體約定或需要對本協議進行補充、修改的，經甲乙雙方協商一致可另行簽署書面補充協議。補充協議與本協議具有同等法律效力。補充協議的內容與本協議不一致的，以補充協議為準。

第四十三條 適用法律及合同爭議處理

1、本合同適用中華人民共和國（不包括香港、澳門和臺灣地區）法律。

2、雙方在訂立、履行本協議的過程中若發生糾紛, 雙方應本著平等互利、互諒互讓的原則友好協商解決。協商不成的，應交由甲方住所地有管轄權的人民法院訴訟解決。

第四十四條 本協議正本一式貳份，雙方各執壹份。（本頁無正文，為簽署頁）

甲方： 乙方:（公章）（公章）

法定代表人（或授權代表）法定代表人（或授權代表）日期： 年 月 日 日期： 年 月 日

第三篇：證券公司代銷金融產品管理規定

一、單項選擇題

1.按照《證券公司代銷金融產品管理規定》的相關規定，證券公司代銷金融產品，應當取得代銷金融產品業務資格。（）按照證券公司增加常規業務種類的條件和程序，對證券公司代銷金融產品業務資格申請進行審批。

A.證券公司住所地證監會派出機構

B.中國證券監督管理委員會總部

C.中國證券業協會

D.證券交易所

2.按照《證券公司代銷金融產品管理規定》的相關規定，代銷金融產品，是指接受（）的委托，為其銷售金融產品或者介紹金融產品購買人的行為。

A.監管部門

B.金融產品發行人

C.金融產品購買人

D.中介機構

二、多項選擇題

3.按照《證券公司代銷金融產品管理規定》的相關規定，證券公司應當與委托人簽訂書面代銷合同。代銷合同應當約定雙方權利義務，并明確約定以下事項:（）。

A.出現委托人對客戶違約情況下的處置預案和應急安排

B.受理客戶咨詢、查詢、投訴的相關安排和后續處理機制

C.向客戶進行信息披露、風險揭示以及后續服務的相關安排

D.因金融產品設計、運營和委托人提供的信息不真實、不準確、不完整而產生的責任由委托人承擔，證券公司不承擔任何擔保責任

4.按照《證券公司代銷金融產品管理規定》的相關規定，證券公司應當審慎選擇代銷的金融產品，充分了解金融產品的（）、管理費用等信息。

A.投資安排

B.風險收益特征

C.發行依據

D.基本性質

5.按照《證券公司代銷金融產品管理規定》的相關規定，證券公司代銷金融產品，應當遵守法律、行政法規和證監會的規定，遵循（）和適當性原則，避免利益沖突，不得損害客戶合法權益。

A.平等

B.公平 C.自愿

D.誠實信用

三、判斷題

6.按照《證券公司代銷金融產品管理規定》的相關規定，證券公司代銷金融產品，不得采取夸大宣傳、虛假宣傳等方式誤導客戶購買金融產品；不得采取抽獎、回扣、贈送實物等方式誘導客戶購買金融產品。證券公司可以在合理范圍內與客戶分享投資收益、分擔投資損失。（）

正確

錯誤

7.按照《證券公司代銷金融產品管理規定》的相關規定，證券公司應當妥善處理與代銷金融產品活動有關的客戶投訴和突發事件。涉及證券公司自身責任的，應當直接處理；涉及委托人責任的，可以不予理會。（）

正確

錯誤

8.按照《證券公司代銷金融產品管理規定》的相關規定，代銷的金融產品流動性較低、透明度較低、損失可能超過購買支出或者不易理解的，證券公司應當以簡明、易懂的文字，向客戶作出有針對性的書面說明，同時詳細披露金融產品的風險特征與客戶風險承受能力的匹配情況，并要求客戶簽字確認。（）

正確

錯誤

9.按照《證券公司代銷金融產品管理規定》的相關規定，證券公司應當健全客戶回訪制度，明確代銷金融產品的回訪要求，及時發現并妥善處理不當銷售金融產品及其他違法違規問題。（）

正確

錯誤

10.按照《證券公司代銷金融產品管理規定》的相關規定，證券公司應當對金融產品營銷人員進行必要的培訓，保證其充分了解所負責推介金融產品的信息及與代銷活動有關的公司內部管理規定和監管要求。（）

正確

錯誤

第四篇：證券公司代銷金融產品管理規定(草案)

證券公司代銷金融產品管理規定(草案)

第一條

為了規范證券公司代銷金融產品行為，保護客戶的合法權益，根據《證券法》、《證券公司監督管理條例》，制定本規定。

第二條

證券公司代銷金融產品，應當遵守本規定。法律、行政法規和中國證券監督管理委員會（以下簡稱證監會）另有規定的，從其規定。

本規定所稱代銷金融產品，是指接受金融產品發行人的委托，為其銷售金融產品或者介紹金融產品購買人的行為。

第三條

證券公司代銷金融產品，應當按照《證券公司監督管理條例》和證監會的規定，取得代銷金融產品業務資格。

證券公司住所地證監會派出機構按照證券公司增加常規業務種類的條件和程序，對證券公司代銷金融產品業務資格申請進行審批。

第四條

證券公司可以代銷經國家有關部門或者其授權機構批準或者備案在境內發行的各類金融產品。法律、行政法規和國家有關部門禁止代銷的除外。

第五條

證券公司代銷金融產品，應當遵守法律、行政法規和證監會的規定，遵循平等、自愿、公平、誠實信用和

適當性原則，避免利益沖突，不得損害客戶合法權益。

第六條

證券公司代銷金融產品，應當建立委托人資格審查、金融產品盡職調查與風險評估、銷售適當性管理等制度。

證券公司應當對代銷金融產品活動實行集中統一管理，明確內設部門和分支機構在代銷金融產品活動中的職責，防止分支機構擅自代銷金融產品。

第七條

證券公司應當在接受代銷金融產品的委托前，對委托人進行資格審查。經審查，確認委托人依法設立并可以發行金融產品后，方可接受其委托。

第八條

證券公司應當審慎選擇代銷的金融產品，充分了解金融產品的發行依據、基本性質、投資安排、風險收益特征、管理費用等信息。證券公司確認金融產品依法發行、有明確的投資安排和風險管控措施、風險收益特征清晰且可以對其風險狀況做出合理判斷的，方可代銷。

第九條

證券公司應當與委托人簽訂書面代銷合同。代銷合同應當約定雙方權利義務，并明確約定以下事項:

（一）向客戶進行信息披露、風險揭示以及后續服務的相關安排；

（二）受理客戶咨詢、查詢、投訴的相關安排和后續處理機制；

（三）出現委托人對客戶違約情況下的處置預案和應

急安排。

代銷合同應當約定，因金融產品設計、運營和委托人提供的信息不真實、不準確、不完整而產生的責任由委托人承擔，證券公司不承擔任何擔保責任。

第十條 證券公司應當在代銷金融產品前，向證券公司住所地證監會派出機構報備金融產品說明書、宣傳推介材料和擬向客戶提供的其他文件、資料。

第十一條

證券公司應當對所代銷金融產品的風險狀況進行評估，并據此劃分其風險等級，確定適合購買的客戶類別和范圍。

第十二條

證券公司向客戶推介金融產品之前，應當了解客戶的身份、財產和收入狀況、金融知識和投資經驗、投資目標、風險偏好等基本情況，評估其購買金融產品的適當性。

證券公司認為客戶購買金融產品不適當或者無法判斷適當性的，不得向其推介；客戶主動要求購買的，證券公司應當將判斷結論書面告知客戶，提示其審慎決策，并由客戶簽字確認。

證券公司不得超出委托人確定的購買人范圍銷售金融產品。

第十三條

證券公司應當采取適當方式，向客戶披露委托人提供的金融產品合同當事人情況介紹、金融產品說明書

等材料，全面、公正、準確地介紹金融產品有關信息，并披露其與金融合同當事人之間是否存在關聯關系。

向客戶推介的金融產品流動性較低、透明度較低、損失可能超過購買支出或者不易理解的，證券公司應當以簡明、易懂的文字，向客戶作出有針對性的書面說明，同時詳細披露判斷該金融產品適合該客戶購買的依據，并要求客戶簽字確認。

證券公司應當向客戶說明，因金融產品設計、運營和委托人提供的信息不真實、不準確、不完整而產生的責任由委托人承擔，證券公司不承擔任何擔保責任，不與客戶分享投資收益、分擔投資損失。

第十四條 證券公司代銷金融產品，不得有下列行為：

（一）采取夸大宣傳、虛假宣傳等方式誤導客戶購買金融產品；

（二）采取抽獎、回扣、贈送實物等方式誘導客戶購買金融產品；

（三）與客戶分享投資收益、分擔投資損失；

（四）使用除證券公司客戶交易結算資金專用存款賬戶外的其他賬戶，代委托人接收客戶購買金融產品的資金；

（五）其他可能損害客戶合法權益的行為。

證券公司從事代銷金融產品活動的人員不得接受委托人給予的財物或其他利益。

第十五條

金融產品存續期間，客戶要求了解金融產品相關信息的，證券公司應當向客戶告知委托人提供的金融產品相關信息，或者協助客戶向委托人查詢相關信息。

第十六條

證券公司應當如實記載向客戶推介、銷售金融產品的有關情況，依法妥善保管與代銷金融產品活動有關的各種文件、資料。

第十七條

證券公司從事代銷金融產品活動的人員，應當具有證券從業資格，并遵守證券從業人員的管理規定。

證券公司應當對金融產品營銷人員進行必要的培訓，保證其充分了解所負責推介金融產品的信息及與代銷活動有關的公司內部管理規定和監管要求。

第十八條

證券公司應當健全客戶回訪制度，明確代銷金融產品的回訪要求，及時發現并妥善處理不當銷售金融產品及其他違法違規問題。

第十九條

證券公司應當妥善處理與代銷金融產品活動有關的客戶投訴和突發事件。涉及證券公司自身責任的，應當直接處理；涉及委托人責任的，應當協助客戶聯系委托人處理。

第二十條

證券公司及其從業人員違反本規定的，由證監會及其派出機構依法處理。

第二十一條

本規定自 年 月 日起施行。

第五篇：證券公司代銷金融產品管理規定100分

一、單項選擇題

1.按照《證券公司代銷金融產品管理規定》的相關規定，證券公司應當在代銷合同簽署后（）個工作日內，向證券公司住所地證監會派出機構報備金融產品說明書、宣傳推介材料和擬向客戶提供的其他文件、資料。

A.10

B.3 C.5

D.7 2.按照《證券公司代銷金融產品管理規定》的相關規定，因金融產品設計、運營和委托人提供的信息不真實、不準確、不完整而產生的責任（）。

A.由客戶自己承擔責任

B.由證券公司承擔，委托人不承擔任何擔保責任

C.由委托人承擔，證券公司不承擔任何擔保責任

D.由委托人和證券公司共同承擔責任

二、多項選擇題

3.按照《證券公司代銷金融產品管理規定》的相關規定，證券公司向客戶推介金融產品時，應當了解客戶的（）等基本情況，評估其購買金融產品的適當性。

A.和一些與投資無關的個人隱私

B.金融知識和投資經驗 C.身份、財產和收入狀況

D.投資目標、風險偏好

4.按照《證券公司代銷金融產品管理規定》的相關規定，證券公司代銷金融產品，應當遵守法律、行政法規和證監會的規定，遵循（）和適當性原則，避免利益沖突，不得損害客戶合法權益。

A.誠實信用 B.平等

C.自愿

D.公平

5.按照《證券公司代銷金融產品管理規定》的相關規定，證券公司應當審慎選擇代銷的金融產品，充分了解金融產品的（）、管理費用等信息。

A.基本性質

B.發行依據

C.投資安排

D.風險收益特征

三、判斷題

6.按照《證券公司代銷金融產品管理規定》的相關規定，證券公司應當對代銷金融產品業務實行集中統一管理，明確內設部門和分支機構在代銷金融產品業務中的職責。（）

正確

錯誤

7.按照《證券公司代銷金融產品管理規定》的相關規定，證券公司應當對金融產品營銷人員進行必要的培訓，保證其充分了解所負責推介金融產品的信息及與代銷活動有關的公司內部管理規定和監管要求。（）

正確

錯誤

8.按照《證券公司代銷金融產品管理規定》的相關規定，證券公司應當對所代銷金融產品的風險狀況進行評估，并劃分風險等級，確定適合購買的客戶類別和范圍。委托人明確約定購買人范圍的，證券公司不得超出委托人確定的購買人范圍銷售金融產品。（）

正確

錯誤

9.按照《證券公司代銷金融產品管理規定》的相關規定，證券公司代銷金融產品，應當取得代銷金融產品業務資格，銷售人員則不是必須取得從業資格。（）

正確

錯誤

10.按照《證券公司代銷金融產品管理規定》的相關規定，代銷的金融產品流動性較低、透明度較低、損失可能超過購買支出或者不易理解的，證券公司應當以簡明、易懂的文字，向客戶作出有針對性的書面說明，同時詳細披露金融產品的風險特征與客戶風險承受能力的匹配情況，并要求客戶簽字確認。（）

正確

錯誤