第一篇：唯品會購得支付牌照前景幾何 存多重不確定因素

唯品會購得支付牌照前景幾何 存多重不確定因素

2017年01月14日10:18 中國經(jīng)營報

對于電商平臺而言，想要發(fā)展互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務、構建閉環(huán)生態(tài)圈，支付始終是最重要的基礎支撐。

近日，唯品會正式對外宣布，已完成對浙江貝付科技有限公司的全資收購，后者正式更名為“浙江唯品會支付服務有限公司”（以下簡稱“唯品支付”），這也意味著這家電商企業(yè)已正式將第三方支付牌照收入囊中，其金融布局可見一斑。

不過，在阿里、京東和蘇寧等電商巨頭早已搶占布局的當下，規(guī)模和影響力都較弱的唯品會，其突圍能力究竟如何還有待進一步觀望。

支付定位服務自身場景

資料顯示，浙江貝付成立于2011年6月，并于2012年6月獲得中國人民銀行頒發(fā)的支付業(yè)務許可證，2013年9月獲得外管局批準的跨境支付試點資 格。據(jù)全國企業(yè)信用信息公示系統(tǒng)顯示，2016年9月，浙江貝付股東進行變更，股東變更為廣州唯品會網(wǎng)絡技術有限公司，且是單一股東。

支付是電商發(fā)展金融業(yè)務的必備基礎。唯品會方面曾表示，在獲牌之后借助浙江唯品會支付公司在支付領域的專業(yè)優(yōu)勢，進一步為用戶構建更完整的交易閉環(huán)，同時也為唯品金融業(yè)務的發(fā)展提供重要的基礎支撐，推動唯品會搭建“互聯(lián)網(wǎng)+金融+服務”閉環(huán)生態(tài)圈。

對于唯品支付的定位，唯品會相關負責人在接受《中國經(jīng)營報》記者采訪時表示，支付是唯品會金融業(yè)務發(fā)展的重要基礎支撐，目前唯品支付的業(yè)務主要是基于自身電商場景進行，以滿足唯品會商城用戶的支付交易需求為主。

在唯品會看來，收購支付牌照更有利于推出自有支付品牌和支付平臺，為用戶提供金融支付服務，幫助公司業(yè)務升級。同時，唯品會方面也強調(diào)，“當然，在服務好自身平臺用戶的基礎上，也會積極探索一些外部合作。”

對此有業(yè)內(nèi)人士認為，此番唯品會進軍金融領域或許是由于電商圈同質化競爭激烈，行業(yè)進入紅海后尋找新出路的發(fā)展路徑。不過，唯品金融方面認為，“唯品會 金融業(yè)務誕生始于唯品會商城品牌商和用戶的金融需求，通過提供各類業(yè)務滿足他們各類金融需求，同時拉動唯品會商城業(yè)務增長，增加用戶活躍度，金融業(yè)務與商 城業(yè)務相輔相成，相互促進。”

唯品會的金融版圖正在不斷擴容。據(jù)記者了解，目前公司已獲得小貸、保理等多張牌照。

記者登錄唯品金融官網(wǎng)發(fā)現(xiàn)，其金融業(yè)務主要包括：供應鏈金融、消費金融、理財和保險業(yè)務。其中，供應鏈金融起步于2013年，主要為唯品會的品牌商提供貸款和融資服務；消費金融業(yè)務于2015年上線，目前主要是為唯品會用戶提供分期消費的信貸產(chǎn)品“唯品花”。

多重不確定因素

目前，電商巨頭紛紛涉足互聯(lián)網(wǎng)金融領域，而此時才進入的唯品會，不論是規(guī)模還是影響力較之前者都稍弱。在此情況下，最終能否成功突圍還有待進一步觀望。

針對當前的競爭格局，唯品金融方面認為，在競爭激烈的互聯(lián)網(wǎng)金融市場中，只有結合自身發(fā)展特點，尋找到差異化的細分市場，才能走出一條創(chuàng)新發(fā)展之路。孵 化于特賣電商平臺的唯品會金融業(yè)務，絕大多數(shù)用戶是依托于唯品會電商平臺高頻次、高消費、高信譽的優(yōu)質用戶轉換而來。同時，在長期的發(fā)展中，唯品會也積累 了超過2億注冊會員的用戶數(shù)據(jù)，對于分析客戶需求有先天優(yōu)勢。利用用戶基礎和大數(shù)據(jù)積累，唯品金融逐步走向深耕客群，打造精準觸達的差異化金融服務之路。

“新消費時代的來臨，開啟了消費金融爆發(fā)增長期。有數(shù)據(jù)顯示，未來5年，消費金融市場有翻倍的潛力。對于唯品金融來說，無論是基于市場前景還是基于滿足唯品會平臺自身用戶不斷提升的資金需求、為用戶提供更優(yōu)質的購物體驗，消費金融都會是發(fā)展重點。”

數(shù)據(jù)顯示，2016年上半年使用消費金融產(chǎn)品唯品花在唯品會上進行購物的用戶數(shù)，每月呈現(xiàn)超過30%的增長。同時，消費金融業(yè)務的發(fā)展還反哺唯品會電商業(yè)務。

記者了解到，在去年12月的唯品會“12·8”周年慶大促期間，使用消費金融產(chǎn)品“唯品花”的用戶客單價比全站平均客單價高出45%，用戶活躍度提升27%。

實際上，在經(jīng)歷了2013年的借勢崛起、2014年的方興未艾、2015年的群雄逐鹿、2016年進入大浪淘沙時代，特別是監(jiān)管細則的頒布和行業(yè)整頓的持續(xù)推進，互金行業(yè)進入了“全面戒備”的階段。

上海市互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)協(xié)會副秘書長孟添曾表示，“P2P行業(yè)還處于非常初級的階段，行業(yè)也經(jīng)歷了前期魚龍混雜的局面，整個行業(yè)還是朝著非常健康的方向前進。監(jiān)管是為了行業(yè)更加健康，整頓也是為了剔除糟粕，讓行業(yè)走的更加穩(wěn)健。”

在不斷趨嚴的強監(jiān)管之下，此前在開展互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務過程中曾遭質疑的唯品會，其合規(guī)性、風控能力等方面也許還有待進一步加強。

在接受記者采訪時，唯品會方面表示，公司一向嚴格遵循相關法令法規(guī)開展業(yè)務。監(jiān)管趨嚴是好事，整體有利于互聯(lián)網(wǎng)金融這一新興事物更加有序、健康、長遠的 可持續(xù)發(fā)展。2016年以來，各監(jiān)管機構相繼出臺互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)的監(jiān)管辦法，行業(yè)發(fā)展也日趨成熟和規(guī)范。唯品會會繼續(xù)積極學習和研讀各項政策法規(guī)，繼續(xù)保 持各條業(yè)務線的合法合規(guī)性，嚴格遵循“合規(guī)展業(yè)”原則，促進唯品會金融業(yè)務的茁壯發(fā)展。

毋庸置疑，風控是發(fā)展互聯(lián)網(wǎng)金融的重要環(huán)節(jié)，風控也直接決定了未來互聯(lián)網(wǎng)金融能走多遠。對此，唯品會表示，目前在公司內(nèi)部已經(jīng)采取搭建內(nèi)部風控體系和外部機構合作的雙重模式。

具體而言，就是在內(nèi)部，基于唯品會電商的海量大數(shù)據(jù)，搭建了貸前審批，賬戶管理，貸后催收，反欺詐的、全生命周期的內(nèi)部風險管理體系；同時，還與外部具 有豐富風控經(jīng)驗的機構合作共建風控體系，借助互聯(lián)網(wǎng)金融的前沿經(jīng)驗對電商體系的消費信貸進行深入研究、探索和科學安全管理。

盡管在收購支付牌照后，唯品金融的業(yè)務板塊將進一步豐富，支付環(huán)節(jié)的掌控力度也得以增強。不過，其支付業(yè)務的發(fā)展仍然存在多重不確定因素。

對于唯品支付而言，首先需要解決的就是用戶消費習慣的問題。在推出唯品支付后，此前一直使用支付寶和微信支付進行消費的用戶，他們的個人消費習慣問題能 否解決成為其發(fā)展的關鍵。對此，唯品會方面認為，在這個過程中，公司將結合用戶特性，優(yōu)化支付流程，逐步引導愿意使用唯品支付的用戶進行體驗。

此外，不論是唯品會還是唯品支付的交易規(guī)模相較于阿里等電商巨頭都存在一定差距，交易規(guī)模則很大程度上決定支付業(yè)務能否壯大，畢竟在當前第三方支付競爭 激烈的當下，如何開拓交易場景至關重要。當然，唯品會目前還缺乏具有品牌知名度較高且有競爭力的金融產(chǎn)品也是一個問題。